依據證券交易所第13或15(D)條提交的週年報告

1934.

截至財政年度

或

依據證券交易所ACT第13或15(D)條提交的過渡報告

(其章程所指明的註冊人的確切姓名)

根據該法第12(B)節登記的證券：

根據該法第12(G)節登記的證券：

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S-T

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9

非聯營

截至2月1日已發行的註冊人普通股數目, 20: 140,108,098.

以參考方式合併的文件		.的部分
提交股東年會的最終委託書 2019年12月31日終了財政年度後120天內		表格第III部 10-K

3b-6

10-K

這些前瞻性報表除其他外，涉及預期的未來經營和財務業績、貸款損失備抵、我們的財務狀況和流動資金、業務戰略、監管和競爭前景、投資和支出計劃、資本和融資需求和可得性、管理未來業務的計劃和目標、對我們經營環境的預期、對未來業績的預測、對市場機會的預測以及與我們的使命和願景有關的戰略以及與上述任何一項有關的説明。可能導致實際結果與前瞻性聲明中討論的結果不同的因素包括但不限於：

10-K.

CVB Financial Corp.(此處未合併為“CVB”，合併為“we”、“Our”或“Company”)是1981年4月27日在加利福尼亞註冊的一家銀行控股公司，並根據經修訂的1956年“銀行控股公司法”(“銀行控股公司法”)在聯邦儲備系統理事會(“美聯儲”)註冊。該公司於1981年12月30日開始營業，當時根據重組，它收購了Chino Valley銀行的所有有表決權股票。1996年3月29日，中谷銀行更名為“公民商業銀行”(“CBB”或“銀行”)。銀行是我們的主要資產。該公司還有一個不活躍的子公司，Chino Valley Bancorp。該公司也是CVB法定信託III的普通股東。CVB法定信託III成立於2006年1月，目的是發行信託優先股，為公司籌集資金。

980-4030.

該銀行於1974年8月9日開始作為加州特許銀行開展業務.銀行存款賬户根據“聯邦存款保險法”投保，但不得超過適用的限額。世界銀行不是聯邦儲備系統的成員。截至2019年12月31日，世行擁有112.8億美元的資產，75億美元的貸款淨額，87.4億美元的存款，以及20億美元的總股本。

截至2019年12月31日，共有58個銀行中心(“中心”)位於內陸帝國、洛杉磯縣、奧蘭治縣、聖迭戈縣、文圖拉縣、聖巴巴拉縣和加州中央山谷地區。我們在加州莫德斯托也有一個貸款生產辦公室。

我們還在安大略省、紐波特海灘和帕薩迪納設有三個信託辦事處。這些辦事處是世界銀行財富管理、信託和投資產品的銷售辦公室。

小-和

中型

我們提供標準範圍的銀行存款工具。這些包括支票、儲蓄、貨幣市場和商業和個人賬户的定期存單。我們也是我們的商業客户的聯邦税務保管人。

業務部門

管理層對財務狀況及經營成果的探討與分析

重要會計政策摘要

業務部門

競爭

經濟條件/政府政策

6

監管與監督

7

監管資本和風險加權資產

8

9

監管事項

迅速糾正行動規定

沃爾克規則

10

銀行控股公司及其附屬公司受到聯邦和州法律及監管機構的重大監管和限制，這可能影響業務成本，並可能限制允許的活動和擴張，或影響銀行與其他金融服務提供者之間的競爭平衡。

聯邦和州銀行法中都包含了廣泛的要求和限制，這些法律連同執行管理當局：

經事先通知或聯邦儲備委員會批准，銀行控股公司一般可以從事或收購聯邦儲備委員會確定與銀行或管理或控制銀行密切相關的活動的股份，這是一種恰當的事件。根據1999年“格拉姆-利希法案”(“GLBA”)選擇和保留“金融控股公司”地位的銀行控股公司，可從事這些非銀行活動以及確定為“金融性質”的更廣泛的證券、保險、商業銀行和其他活動，或在未經美聯儲批准的情況下附帶或補充具有金融性質的活動。根據GLBA和Dodd-Frank的規定，為了選舉和保留金融控股公司的地位，銀行控股公司和銀行的所有存款機構子公司。

不遵守

CVB也是“加州金融法典”第3700條所指的銀行控股公司。因此，CVB及其任何子公司均須接受加州商業監督部(DBO)的審查，並可能需要向其提交報告。某些合併和收購也可能需要DBO的批准。

CVB的普通股公開持有並在納斯達克股票市場(NASDAQ)上市，CVB受1934年“證券交易法”和其中頒佈的證券交易委員會(SEC)條例以及納斯達克上市要求的定期報告、信息、委託書招標、內幕交易、公司治理以及其他要求和限制的約束。

該公司受2002年“薩班斯-奧克斯利法案”的會計監督和公司治理要求的約束，除其他外，包括要求財務報告的執行認證、董事會審計委員會及其成員的要求以及披露控制和程序以及財務報告的內部控制。

作為一家其存款由聯邦存款保險公司承保的加利福尼亞商業銀行，該銀行須接受作為銀行主要聯邦監管機構的DBO和FDIC的監管、監督和定期檢查，並必須另外遵守聯邦儲備委員會的某些適用規定。適用於銀行的具體聯邦和州法律和條例除其他外，規定了銀行的業務範圍、投資、存款準備金、存放資金的時間、它們與股息、投資、貸款、某些貸款的性質和數額以及抵押品、貸款的償還和止贖、借款、資本要求、某些支票結算活動、分行以及合併和收購有關的活動。加州銀行還須遵守法規和條例，包括聯邦儲備條例O和聯邦儲備法第23A和23B條以及條例W，其中限制或限制向“內部人士”(包括高級人員、董事和主要股東)提供貸款或擴大信貸，以及銀行向附屬公司或從附屬公司(包括母公司銀行控股公司)購買資產的附屬公司提供貸款或提供信貸，除非有某些例外情況，而且條件和條件至少有利於與非關聯方進行類似交易。不遵守適用的銀行條例或銀行任何審查的不利結果可能影響經營成本，並可能限制或妨礙銀行在其他方面允許的活動和擴張活動。

所謂

聯邦和加利福尼亞的監管結構使銀行監管機構在其監督和執法活動及審查政策方面具有廣泛的酌處權，包括關於資產分類和為監管目的建立適當的貸款損失準備金的政策。監管機構通過了指導方針，協助在機構的資本受到損害之前查明和解決潛在的安全和健全問題。該準則確立了一般與以下方面有關的業務和管理標準：(1)內部控制、信息系統和內部審計系統；(2)貸款文件；(3)信用承銷；(4)利率敞口；(5)資產增長和資產質量；(6)補償、費用和福利。此外，監管機構還通過了資產質量以及評估和監測收益的安全和健全準則，以確保收入足以維持充足的資本和儲備。經審查後，如果銀行業務的財務狀況、資本資源、資產質量、盈利前景、管理、流動性或其他方面不能令人滿意，或銀行或其管理層違反或違反任何法律或條例，則DBO和FDIC，以及作為銀行存款的保險人的FDIC，有剩餘權力：

聯邦存款保險公司(FDIC)是一個獨立的聯邦機構，為聯邦保險銀行和儲蓄機構的存款提供擔保，直至規定的法定限額，並保障銀行和儲蓄行業的安全和穩健。聯邦存款保險公司通過DIF向我們的客户提供存款保險，但不超過每個儲户的規定限額。多德-弗蘭克法案修訂了聯邦存款保險公司(FDIC)的DIF管理權限，設定了指定存款準備金率(DIF餘額除以保險存款估計數)的要求，並重新定義了用於計算銀行季度評估的評估基數。每個DIF成員機構支付的FDIC評估金額是根據其資產規模和相對違約風險(以監管資本比率和其他監督因素衡量)確定的。如果發現存款機構的財務狀況不安全或不健全，或該機構從事不安全或不健全的做法，對存款保險基金構成風險，或可能損害銀行儲户的利益，聯邦存款保險公司可終止該機構的存款保險。終止一家銀行的存款保險也將導致DBO撤銷該銀行的章程。

我們通常無法控制我們需要支付FDIC保險的保費數額，除其他因素外，這可能會受到銀行破產對FDIC造成的成本的影響。聯邦存款保險公司(FDIC)是一個獨立的聯邦機構，通過DIF為存款提供擔保，直至聯邦保險銀行和儲蓄機構規定的法定限額，並保障銀行和儲蓄行業的安全和健全。“多德-弗蘭克法案”修訂了聯邦存款保險公司的DIF管理權限，規定了指定存款準備金率(“DRR”，按DIF餘額除以估計的保險存款)並重新定義。

用於計算銀行季度攤款的評估基數。每個DIF成員機構支付的聯邦存款保險公司(FDIC)評估額，是根據其資產規模和相對違約風險(以監管資本比率和其他監管因素衡量)確定的。由於我們收購CB，我們的FDIC評估將增加。

2018年9月30日，DRR達到1.36%。由於存款準備金率已超過1.35%，根據FDIC的規定，存款保險評估發生了兩項變化：1)大銀行的附加費(合併資產總額為100億美元或更多)結束；對大銀行的最後一次附加費是在2018年12月28日收取的。第二，小型銀行(合併資產總額少於100億元)獲批出評税信貸，以支付其在儲備金比率由1.15%增至1.35%的部分，而儲備金比率最少為1.38%，FDIC每年最少每半年更新一次存款保險基金的收入及虧損預測，並在有需要時，提出進一步提高評税率的規則。今後聯邦存款保險公司保險費的任何增加都可能對我們的收入產生重大和不利的影響，並可能對我們普通股的價值或市場產生重大的不利影響。

美聯儲的政策是，銀行控股公司一般只應從過去一年的可得收入中支付普通股股利，而且只有在預期收益留存與該組織的預期未來需求和財務狀況相一致的情況下才能支付股息。美聯儲(FederalReserve)的政策也是如此，即銀行控股公司不應維持股息水平，這削弱了它們成為其銀行子公司實力源泉的能力。美聯儲(FederalReserve)也不鼓勵股息支付比率達到最高允許水平，除非資產質量和資本都非常強勁。此外，銀行控股公司如果未能根據現行資本規則維持足夠的資本保護緩衝，則可能無法支付普通股股利。

該銀行是一個獨立於其控股公司的法律實體。CVB依賴於從銀行收到的用於公司運營的股息以及CVB向股東支付股息的能力。銀行未來的現金紅利還將取決於管理層對未來資本需求、合同限制和其他因素的評估。如果沒有實現額外的資本保護緩衝，現行的資本規則可能會限制銀行的股息。見“資本充足率要求”。

銀行向CVB申報現金股息的能力受加利福尼亞法律的約束，該法律規定，可用於現金紅利的金額限於銀行在過去三個財政年度的留存收益或淨收入中較小的一部分(減去在此期間向股東作出的任何分配)。如不符合上述測試標準，經銀行管理局事先批准，仍可支付現金紅利，數額不超過(1)銀行留存收益的最大數額；(2)銀行上一個會計年度的淨收入；或(3)銀行本財政年度的淨收入。

重擬

僱員、董事或主要股東的薪酬、費用或利益過高，或(2)可能給機構造成重大財務損失。該提案還將對公司和銀行規模的機構實施某些治理和記錄保存要求。監管機構將保留對公司和銀行規模的機構施加更嚴格要求的權力。

聯邦監管機構已經發布了多份關於網絡安全的聲明，金融機構需要設計多層次的安全控制措施，以建立防線，並確保它們的風險管理流程也能解決客户憑據受損帶來的風險，包括安全措施，以可靠地認證訪問金融機構基於互聯網的服務的客户。此外，預計金融機構的管理層將保持足夠的業務連續性規劃流程，以確保在發生網絡攻擊時迅速恢復、恢復和維持該機構的業務。金融機構還應制定適當的流程，以便能夠恢復數據和業務運營，並在機構或其關鍵服務提供商受到網絡攻擊的情況下，解決重建網絡能力和恢復數據的問題。如果我們不遵守監管指引，我們可能會受到各種監管制裁，包括罰款。

國家監管機構也越來越積極地執行隱私和網絡安全標準和條例。最近，有幾個州，特別是包括我們基本上經營所有銀行業務的加利福尼亞州，通過了法律和/或條例，要求某些金融機構實施網絡安全方案，並對這些方案提出了詳細要求，包括數據加密要求。許多這類州最近還實施或修改了其數據泄露通知和數據隱私要求，包括2018年通過“加利福尼亞消費者隱私權法”的加利福尼亞州和2019年通過“屏蔽法”的紐約。我們預計這些地區的州級活動將繼續下去，我們將繼續監測加州的相關立法和監管發展，幾乎我們的所有客户都在那裏。

在正常的業務過程中，我們依靠電子通信和信息系統進行業務和存儲敏感數據。我們採用一種分層的、防禦性的方法，利用人員、流程和技術來管理和維護網絡安全控制。我們使用各種預防性和偵破工具來監測、阻止和提供有關可疑活動的警報，以及報告任何可疑的高級持續威脅。儘管我們採取了有力的防禦措施，但來自網絡攻擊的威脅十分嚴重，攻擊手段複雜且數量不斷增加，攻擊者對防禦措施的變化迅速作出反應。雖然到目前為止，我們還沒有發現與網絡安全攻擊相關的重大妥協、重大數據丟失或任何物質經濟損失，但我們的系統、我們的客户和第三方服務提供商的系統一直受到威脅，而且我們有可能在未來經歷一場重大事件。在可預見的將來，由於這些威脅的性質和複雜性的迅速演變，以及由於我們和我們的客户擴大使用互聯網銀行、移動銀行和其他基於技術的產品和服務，與網絡安全攻擊有關的風險和風險預計仍將很高。此外，如果我們遇到任何違反數據的情況，我們可能會受到政府罰款或執法行動，以及可能因政府或私人訴訟而承擔的責任。見項目1A。進一步討論與網絡安全和數據破壞有關的風險的風險因素。

銀行必須遵守許多聯邦和州反洗錢和消費者保護法規和執行條例，包括2001年“美國愛國者法”、“銀行保密法”、“外國賬户税收遵守法”、“CRA”、“加利福尼亞消費者隱私權法”、“公平債務收集做法法”、“公平信貸報告法”、“平等信貸機會法”、“貸款真相法”、“公平住房法”、“住房抵押貸款披露法”、“房地產結算程序法”、“國家洪水保險法”、“加利福尼亞州房主權利法案”以及各種聯邦和州隱私保護法案。

罐頭-垃圾郵件

這些法律和條例規定了某些披露和報告要求，並規定了金融機構在接受存款、貸款、服務、收取和止贖貸款以及提供其他服務時必須與客户打交道的方式。如果不遵守這些法律和條例，銀行和公司將受到各種懲罰，包括但不限於執行行動、禁令、罰款或刑事處罰、對消費者的懲罰性賠償和某些合同權利的喪失。

世界銀行在其最近的FDIC總體CRA業績評估中獲得了“滿意”評級，該評價衡量了金融機構如何在貸款、投資和服務領域支持其社區，儘管世界銀行在其最近的總體CRA業績評價中對某些組成部分的“低滿意度”評級。

“多德-弗蘭克法案”規定設立消費者金融保護局(“CFPB”)，作為美聯儲內的一個獨立實體，對消費者金融產品和服務，包括存款產品、住宅抵押貸款、住房權益貸款和信用卡擁有廣泛的規則制定、監督和執行權力。CFPB的職能包括調查消費者投訴、進行市場研究、制定規則和執行與消費者金融產品和服務有關的規則。CFPB的規定和指導適用於所有資產達100億美元或以上的受保人員和銀行，包括在完成收購CB之後接受CFPB的監督，包括銀行的審查。

“償還能力”

償還能力

貸款前

審查防止不公平、欺騙性或濫用行為或做法的產品和做法(“UDAAP”)一直是CFPB和更廣泛的銀行監管機構的一個重點。這種強化審查的最終影響是不確定的，但可能導致定價、做法、產品和程序的變化。它還可能導致與監管監督、監督和審查、額外補救努力和可能的處罰有關的費用增加。此外，“多德-弗蘭克法”為CFPB提供了對各種消費金融產品和服務的廣泛監督、審查和執行權力，包括要求向客户支付據稱違反UDAAP和其他法律要求的費用和其他付款的能力，並處以重大處罰，以及禁止放款人從事據稱的非法行為的禁令性救濟。CFPB還有權獲得停止和停止令，規定扶持性救濟或罰款。“多德-弗蘭克法案”並沒有阻止各州採用更嚴格的消費者保護標準。國家對金融產品的監管和可能的執法行動也可能對世界銀行的業務、財務狀況或經營結果產生不利影響。

非公眾

根據“多德-弗蘭克法案”的杜賓修正案，美聯儲通過了一些規則，用以評估某些電子借記交易可能收取的交換費是否“合理和成比例”，與發行人處理此類交易的費用相稱。

轉帳費，或“刷卡費”，是商家為處理電子支付交易而向我們和其他髮卡銀行支付的費用。根據最終規則，對於許多類型的借方交換交易，最高允許交換費不超過21美分加上交易價值的5個基點。美聯儲(Fed)還通過了一項規則，允許借記卡發行人在每次交易中收回一分錢，以防止欺詐，前提是發行人符合美聯儲(Fed)所要求的與欺詐有關的某些要求。美聯儲(Fed)還制定了有關路由和排他性的規則，要求發行人為每種借記或預付產品的交易提供兩個非附屬網絡。

由於我們收購了CB，我們於2019年7月1日接受了轉乘費上限。交換費上限對我們的無利息收入沒有實質性的影響。

2006年12月，聯邦銀行監管機構發佈了題為“商業房地產貸款集中，健全風險管理做法”的指導意見，以解決商業房地產貸款(CRE)貸款集中度增加的問題。此外，2015年12月，聯邦銀行機構發佈了題為“商業房地產貸款審慎風險管理聲明”的補充指南。總之，這些準則描述了各機構將作為指標使用的標準，以確定可能面臨CRE集中風險的機構。具有(一)CRE貸款快速增長的機構，(二)對某一特定類型CRE貸款的顯著敞口，(三)為該機構100%或以上資本的建設、土地開發和其他土地報告的貸款總額，或(Iv)佔該機構資本的300%或以上的CRE貸款總額，以及機構CRE投資組合的未償餘額在過去36個月中增加了50%或更多的，可用於進一步監督分析其CRE集中風險的水平和性質。截至2019年12月31日，世行的CRE貸款總額和無準備金貸款承諾佔其資本的265%。

美國財政部的外國資產管制辦公室，或外國資產管制處，根據各種法律，包括指定的外國國家、國民和其他國家的權力，管理和執行鍼對目標國家和制度的經濟和貿易制裁。外國資產管制處公佈特別指定的目標和國家名單。除其他事項外，我們有責任封鎖這些目標和國家的賬户和交易，禁止與其進行無證貿易和金融交易，並在這些交易發生後報告被阻止的交易。不遵守這些制裁可能會產生嚴重的金融、法律和名譽後果，包括導致適用的銀行監管當局在需要監管批准時不批准合併或收購交易，甚至在不需要批准的情況下也禁止此類交易。監管當局已對被認定違反這些義務的機構下達了停工令和民事罰款。

2017年12月22日，“2017年減税和就業法案”(“税收改革法”)簽署成為法律。“税務改革法”包括一些對我們有影響的條款，其中包括：

重測

·FDIC保險費。“税務改革法”禁止綜合資產超過500億美元的納税人扣除聯邦存款保險公司的任何保險費，並禁止綜合資產在100億美元至500億美元之間的納税人扣除其FDIC保險費中相當於按百分比表示的部分，即：(1)截至應税年度結束時，納税人的合併資產總額超過100億美元，為(Ii)400億美元；

僱員補償。“公營公司”不得扣減每年付給某些僱員的超過100萬元的補償。“税務改革法”取消了以前有關績效補償的法律規定的100萬美元限額的某些例外情況，例如只有在實現業績目標時才支付的股權贈款和現金獎金。因此，我們扣減向薪酬最高的僱員支付的某些補償的能力是有限的；及

·商業資產支出。“税務改革法”允許納税人立即將某些可折舊有形財產的全部成本(而不是以前法律規定的50%)全部花費在2017年9月27日之後和2023年1月1日之前獲得並投入使用的可折舊有形財產和不動產改進工程(對某些財產增加一年)。對於在2023年1月1日或之後以及在2027年1月1227年1月1日之前使用的財產，這一100%的“紅利”折舊按比例被淘汰(對某些財產增加一年)。

國會可不時頒佈、修改或廢除影響金融服務業監管的立法，州立法機構可不時頒佈、修改或廢除影響這些州特許經營的金融機構的監管的立法。聯邦和州監管機構也定期提出並通過對其規章的修改，或改變現行條例的適用方式。目前尚無法預測即將通過或未來的立法或條例的實質內容或影響，或其適用情況，儘管頒佈擬議立法(或修改或廢除現有立法)可能會影響公司和銀行運作的監管結構，並可能大大增加其成本，妨礙其內部業務流程的效率，要求銀行增加其監管資本，修改其業務戰略，並限制其以有效方式尋求商業機會的能力。公司的業務、財務狀況、經營結果或前景可能受到不利影響，可能會受到重大影響。

10-K,

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8-K.

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以下列出有關我們的執行幹事、他們的職位和年齡的某些資料。