evbg-10k_20191231.htm
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z

美國

證券交易委員會

華盛頓特區20549

 

形式10-K

 

(馬克一號)

根據1934年證券交易所ACT第13或15(D)條提交的年報

截至財政年度十二月三十一日,2019

根據1934年證券交易所ACT第13或15(D)條提交的過渡報告

為了過渡時期,從轉軌時期開始-從商品

委員會檔案編號:001-37874

 

埃弗布里奇公司

(其章程所指明的註冊人的確切姓名)

 

 

特拉華州

26-2919312

(國家或其他司法管轄區)

成立為法團或組織)

(I.R.S.僱主)
(識別號)

 

 

25共同推動, 400套房

伯靈頓, 馬薩諸塞州

01803

(主要行政辦公室地址)

(郵政編碼)

登記人的電話號碼,包括區號:(818) 230-9700

 

根據“證券法”第12(B)條登記的證券:

每一班的職稱

 

交易符號

 

註冊的每個交易所的名稱

普通股,每股面值0.001美元

 

EVBG

 

這個納斯達克股票市場

根據該法第12(G)節登記的證券:

根據“證券法”第405條的定義,通過檢查標記表明註冊人是否是知名的經驗豐富的發行人。 沒有

如果註冊人不需要根據該法第13條或第15(D)條提交報告,則用複選標記表示。  

通過檢查標記表明註冊人(1)是否提交了1934年“證券交易法”第13條或第15(D)節要求在前12個月內提交的所有報告(或要求登記人提交此類報告的較短期限),(2)在過去90天中一直受到這類申報要求的限制。 不作再加工

通過檢查標記,説明註冊人是否已以電子方式提交了每一份交互數據文件,這些文件是根據條例S-T規則第四零五條(本章第232.405節)在前12個月內提交的(或在較短的時間內,註冊人被要求提交此類文件)。 不作再加工

通過檢查標記表明註冊人是大型加速備案者、加速備案者、非加速備案者、較小的報告公司還是新興的增長公司。參見“交易所法”第12b-2條中“大型加速備案者”、“加速備案者”、“小型報告公司”和“新興成長型公司”的定義。

 

 

大型速動成型機

 

 

加速機

 

非加速濾波器

 

☐  

 

小型報告公司

 

 

 

 

 

新興成長型公司

 

 

如果是新興成長型公司,請用支票標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守“外匯法”第13(A)條規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。

 

通過檢查標記表明註冊人是否為空殼公司(如該法第12b-2條規則所定義)。不作再加工

註冊人的非附屬公司持有的有表決權和無表決權普通股的總市值,根據登記人普通股2019年6月28日的收盤價(登記人最近完成的第二財政季度的最後一個營業日),如納斯達克全球市場在該日報告的那樣,約為$2.4十億註冊人普通股的股份,由註冊人的每名執行主任、董事及持有人所持有的10%或多於10%的已發行普通股股份,已被排除在本計算範圍外,因為該等人可當作是聯營公司。這一計算並不反映出為了任何其他目的而確定這些人是登記人的附屬公司。

截至二零二零年二月二十五日,註冊人普通股已發行股份數目為34,228,403.

以參考方式合併的文件

登記人在2020年股東年會上的最後委託書的部分內容將在本年度報告涵蓋的10-K表所涵蓋的財政年度結束後120天內根據條例14A提交證券交易委員會,並以參照方式納入本年度報告表10-K的第三部分。

 

 

 

 


 

埃弗布里奇公司及附屬公司

表格10-K

目錄

 

 

 

 

 

第一部分

 

 

  

 

第1項

  

商業

 

4

第1A項.

 

危險因素

 

19

第1B項

 

未解決的工作人員意見

 

46

第2項

 

特性

 

46

第3項

 

法律程序

 

46

第4項

 

礦山安全披露

 

46

 

 

 

 

 

第II部

 

 

 

 

第5項

 

註冊人普通股市場、股東相關事項及證券發行人購買

 

47

第6項

 

選定財務數據

 

49

第7項

 

管理層對財務狀況及經營成果的探討與分析

 

51

第7A項

 

市場風險的定量和定性披露

 

71

第8項

 

財務報表和補充數據

 

73

第9項

 

會計與財務披露的變化及與會計人員的分歧

 

74

第9A項

 

管制和程序

 

74

第9B項

 

其他資料

 

75

 

 

 

 

 

第III部

 

 

 

 

第10項

 

董事、執行幹事和公司治理

 

76

項目11.

 

行政薪酬

 

76

第12項

 

某些受益所有人的擔保所有權和管理及相關股東事項

 

76

項目13.

 

某些關係和相關交易,以及董事獨立性

 

76

第14項

 

主要會計費用及服務

 

76

 

 

 

 

 

第IV部

 

 

 

 

項目15.

 

證物、財務報表附表

 

77

項目16.

 

表格10-K摘要

 

80

 

 

簽名

 

81

 

 

 

2


 

第一部分

前瞻性陳述

這份關於表格10-K的年度報告,包括題為“業務”、“風險因素”和“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”的章節,包含前瞻性陳述,涉及風險和不確定因素,以及假設,如果這些假設從未實現或證明是不正確的,則可能導致我們的結果與這種前瞻性陳述所表達或暗示的結果大不相同。非純粹歷史性的陳述是1933年“證券法”第27A節(經修正)和1934年“證券交易法”第21E節(經修正)所指的前瞻性陳述。前瞻性陳述通常是通過使用“預期”、“相信”、“可以”、“繼續”、“可能”、“估計”、“預期”、“打算”、“可能”、“計劃”、“項目”、“尋求”、“應該”、“目標”、“意志”等詞語來識別的。“Will”或這些詞的否定或複數,以及旨在識別前瞻性陳述的類似表達或變體。這些前瞻性發言包括但不限於下列聲明:

 

我們有能力繼續增加新客户,維護現有客户,向新老客户銷售新產品和專業服務;

 

競爭加劇的影響,以及新的和現有的競爭對手在我們的市場上的創新;

 

我們的能力,以適應技術變化,並有效地加強,創新和擴大我們的解決方案;

 

我們有能力有效地管理或維持我們的增長,並獲得和維持盈利能力;

 

我們使收入來源多樣化的能力;

 

我們有能力整合被收購的公司,完成潛在的收購,並整合互補的業務和技術;

 

我們保持或加強品牌意識的能力;

 

感知或實際安全、完整性、可靠性、質量或與我們解決方案的兼容性問題,包括與客户系統中的安全漏洞、計劃外停機或停機有關的問題;

 

關於未來收入、僱用計劃、支出、資本支出、資本需求和股票業績的報表;

 

我們有能力吸引和留住合格的員工和關鍵人員,並進一步擴大我們的總人數;

 

我們在國內和國際上的增長能力;

 

我們有能力跟上目前在美國和國際上適用或適用於我們業務的新的或修改過的法律和法規,包括與出口合規有關的法律和條例;

 

我們維護、保護和加強知識產權的能力;

 

與保護知識產權侵權和其他索賠有關的費用;以及

 

我們的普通股的未來交易價格和證券分析師的報告對這些價格的影響。

這些陳述代表了我們管理層基於現有信息的信念和假設。這種前瞻性陳述受到風險、不確定性和其他重要因素的影響,這些因素可能導致實際結果和某些事件發生的時間與這種前瞻性陳述所表達或暗示的未來結果大不相同。可能造成或造成這種差異的因素包括但不限於上文所述的因素,以及第一部分第1A項下的題為“風險因素”一節中討論的因素。此外,這些前瞻性發言僅在本報告發表之日發表。除法律規定外,我們沒有義務更新任何前瞻性聲明,以反映本報告日期後發生的事件或情況。

3


 

項目1.事項。

除本年報另有規定外,凡提述“Everbridge”、“我們”、“我們”及“我們”之處,均指Everbridge公司。以及合併後的子公司。

概述

Everbridge是一家全球性的軟件公司,它提供企業軟件應用程序,以自動化和加速組織對關鍵事件的操作響應,以確保人員安全和業務運行。在公共安全威脅,如活躍的射擊情況、恐怖襲擊或惡劣天氣條件下,以及諸如信息技術(IT)中斷、網絡攻擊或其他事件(如產品召回或供應鏈中斷)等關鍵業務事件期間,超過5000名全球客户依賴我們的關鍵事件管理平臺快速可靠地彙總和評估威脅數據,找到處於風險中的人員和響應者,通過向100多個不同通信設備的安全交付自動執行預先定義的通信流程,並跟蹤執行應對計劃的進展情況。我們的客户使用我們的平臺來識別和評估對他們的組織、人員、資產或品牌的數百種不同類型的威脅。我們的解決方案使各組織能夠在200多個國家和地區,以22種語言和方言,通過多種通信方式,如語音、短信和電子郵件,向數以億計的收件人提供智能的、上下文相關的信息,並接受傳遞的驗證--所有這些都是同時進行的。我們的關鍵事件管理平臺由一套全面的軟件應用程序組成,這些應用程序處理組織為管理關鍵事件而必須執行的全部任務,包括大規模通知、事件管理、安全連接、IT警報、視覺指揮中心、公共預警、危機管理、社區參與、風險智能和安全消息傳遞。由於我們的所有應用程序都利用了我們的關鍵事件管理平臺,客户可以使用單個聯繫人數據庫, 規則引擎的算法和層次和用户界面,以實現多個目標。我們認為,我們通過單一的全球平臺交付的廣泛的集成企業應用程序是關鍵事件管理解決方案市場上的一個重要競爭優勢,我們一般稱之為CEM。

在危急情況下,評估威脅以及傳送和獲取信息的速度至關重要。例如,美國國土安全部的研究表明,學校中活躍的射擊事件的平均持續時間約為12.5分鐘,而警察對此類事件的平均反應時間為18分鐘。因此,各組織必須能夠彙總多種類型的威脅和事件數據,並確定其人員、資產或供應商是否可能受到影響,迅速在準確的地點提供針對多個具體受眾的信息,並確保其交付。此外,移動通信和數字通信的激增導致個人在固定辦公地點的時間減少,這一趨勢使各組織保護其僱員的工作更加複雜。由於這些事態發展,各組織必須能夠找到旅行或遠程工作人員,以確定誰可能受到重大事件的影響,並通過語音、短信和電子郵件以及社交媒體、户外標誌和個人電腦提供關鍵通信。在公共安全威脅和重大商業事件期間,實時收集、組織和分析數據以及向人們提供安全、可伸縮、可靠和自動化通信的能力對於拯救生命、保護資產和維護企業至關重要。此外,通過查找現有的應急人員並利用自動化來減少啟動行動所需的時間,迅速組織反應的能力也可以節省大量經濟費用,例如,根據Ponemon研究所的説法,每分鐘非計劃的信息技術停機成本組織平均約為8 900美元。

根據我們委託進行的一項獨立研究中提供的Frost&Sullivan的數據以及市場和市場的數據,我們估計CEM解決方案市場在2020年將帶來410億美元的全球機遇。

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以下情況反映了我們的應用程序如何聚合和評估數據以及如何改進對關鍵事件的管理的例子:

 

當活躍的槍手情況或恐怖襲擊發生時,組織可以迅速查明受影響地區的僱員,包括不在其通常營業地點的僱員,以確認他們是安全的,並提供有針對性的指示。例如,可以向受影響的建築物中的人提供就地住所指示,而向鄰近建築物中的人提供疏散指示。同時,急救人員和醫院可以使用多種報警方式來調動資源,並請工作人員提供緊急護理。

 

當颶風即將來臨時,當地應急管理部門可將相關的安全和疏散指示通知受影響社區,而公司則可制定緊急計劃,將辦公室關閉的情況通知僱員,同時協調工作任務,以保持核心業務的連續性。

 

各公司可以合併應急行動和供應鏈事件的單獨指揮中心,使用一個共同的數據集來彙總和評估關於惡劣天氣、政治動盪和對其自身和供應商業務的其他類型威脅的數據,從而在提高效率的同時降低成本。

 

當IT系統發生故障時,IT管理員可以縮短提醒跨部門響應人員所需的時間,使用調度信息來確定可用性,並在會議橋上快速組裝適當的人員,從而減少停機所產生的成本。

 

當病人被懷疑有中風時,隨叫隨到的專家可以在救護車旅行期間通過視頻通訊對病人進行評估,急診室可以立即接受中風治療,加快治療的關鍵時間。

 

當網絡事故關閉IT網絡時,管理層可以通過安全的備用通信路徑提醒員工網絡關閉。

 

當電力線關閉時,公用事業人員可以利用預先配置的事件管理模板來提醒受影響的客户和響應者,並提供服務更新。

 

當關鍵設備中的發動機讀數發現故障時,具有適當技能的技術人員可以自動報警並迅速部署,以儘量減少停機時間,避免收入損失或服務中斷。

 

當植入醫療設備的讀數異常時,這些信息可以自動發送到個人的醫療保健提供者,以便及時提供醫療服務。

 

當一名兒童失蹤時,地方官員可以向當地社區發出警報,並從他們的社區收到提示,以幫助尋找和送回兒童。

 

當一家金融服務公司遇到服務中斷時,可以及時通知客户,並提供審計確認以交付文件。

我們的客户羣已經從2011年底的867個客户增加到截至2019年12月31日的5000多個客户。截至2019年12月31日,我們的客户分佈在50個國家,包括美國10大城市中的8家、美國10大投資銀行中的8家、北美50家最繁忙的機場中的46家、10家最大的全球諮詢公司中的9家、全球最大的10家汽車製造商中的7家、全球四大會計師事務所中的所有4家、美國10大醫療保險公司中的9家、美國10大醫療保險公司中的6家。我們向不同規模的客户提供我們的應用,包括企業、小企業、非營利組織、教育機構和政府機構。我們的客户涵蓋多個行業,包括技術、能源、金融服務、醫療保健和生命科學、製造業、媒體和娛樂、零售、高等教育和專業服務。

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我們的大部分收入都來自對關鍵通信應用程序的訂閲,其中代表88%、92%和95%在我們的總收入中2019, 20182017分別。從歷史上看,我們比61在過去的三個財政年度中,我們收入的百分比來自我們的大規模通知應用程序的銷售. 我們的定價模型是根據訂閲的申請數量,以及每個應用程序與我們平臺連接的人員、位置和東西的數量,以及通信量。我們還提供優質服務,包括社交媒體的數據輸入、威脅情報和天氣。我們通過擴大客户訂閲的應用程序數量以及連接到我們平臺的聯繫人和設備的數量來增加收入。.

最近的發展

在2019年1月,我們完成了一次後續的公開發行,我們出售了2645,000股我們的普通股,其中包括345,000股根據承銷商行使購買更多股份的選擇權,以每股55.25美元的公開發行價格出售。扣除承保折扣和佣金後,我們獲得了1.391億美元的淨收益。

在2019年4月,我們收購了傳訊模式解決方案公司的所有已發行和流通股。(“傳道方式”),供基本考慮680萬元。除了賣方根據成功地將傳道模式的客户轉變為我們的產品的基本考慮外,還有可能獲得高達100萬美元的或有報酬;然而,在2019年12月31日,決定不太可能使傳道模式達到將傳道模式的客户轉變為我們的產品的門檻。我們對傳道模式的收購主要是為了擴大我們的客户羣,並在較小程度上補充我們現有客户對傳道模式現有業務的一些方面。

在2019年7月,我們與NC4公司、NC4公共部門有限公司和Celerium集團公司簽訂了成員權益購買協議,根據該協議,我們購買了NC4公司所有已發行和尚未發行的會員權益。和NC4公共部門有限責任公司(合稱“NC4”),共計約8 450萬美元。我們在收盤時支付了大約5 170萬美元的現金,並以320 998股新發行的普通股支付了剩餘的購買價格。在此次收購之日,我們在納斯達克全球市場的普通股價格為每股102.18美元。我們收購NC4主要是為了擴大我們的客户羣,在較小程度上是為了用我們現有的產品來補充NC4現有業務的某些方面。

在2099年12月,我們發行了4.5億美元的本金總額為0.125%的可轉換高級債券(“2024年”),其中包括7500萬美元的本金總額,2024年債券是由首次購買他們的選擇購買更多2024年債券的買家全額發行的。2024年的債券將於2024年12月15日到期,除非我們提前贖回或回購,或由持有人按照其條款轉換。在發行2024年債券方面,我們與一些與初始買家和其他金融機構有關聯的交易對手進行了有上限的看漲交易。購買上限電話的費用為4 490萬美元。預計在轉換2024年債券後,上限買入交易將減少每股收益的潛在稀釋。

在2019年12月發行2024年的債券時,我們支付了5 780萬美元,以回購2 300萬美元的本金總額。1.50%可轉換高級債券於2022年11月1日到期(“2022説明”)。我們還在2099年財政年度部分終止了與2022年票據有關的上限看漲期權,並收到580萬美元。

2020年2月7日,我們與Connexient公司簽訂了股票購買協議。(“連接”)依據我們以2050萬美元的基礎價格購買了Connexient所有已發行和流通股。我們在收市時支付了1,140萬美元現金,並以96,611股新發行的普通股支付了剩餘的購買價格。此外對於基本購貨價格,除了賣方根據2020年財政年度收入指標進行的基本考慮外,還有可能獲得至多600萬美元的或有付款。我們收購Connexient的戰略技術資產,以加強我們的CEM解決方案套件,以擴大對物聯網(物聯網)應用程序的支持。

在2020年2月25日,我們與CNL軟件有限公司(“CNL”)簽訂了一份股票購買協議,基本價格約為3,570萬美元。我們在收市時支付了大約1,980萬美元的現金,並支付了

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剩餘購買價格與153,217股新發行的我們的普通股。我們收購CNL的戰略技術資產,以加強我們的CEM解決方案套件,以擴大對物聯網應用的支持。

行業背景

在過去20年中,隨着技術的進步,評估關鍵事件、自動化和加速管理和應對此類事件的方法迅速發展,包括自動或系統生成的響應,包括語音通話、短信、電子郵件、社交媒體和户外數字標識。在危急情況下,評估威脅和傳遞信息的速度至關重要。

關鍵事件管理解決方案的演變

傳統的關鍵通信解決方案跟不上日益數字化的世界、不斷變化的威脅格局以及利用技術創新更有效地獲得情景意識和與人溝通的機會。這些解決方案通常是在內部開發的,或者在規模和可靠性方面不是真正的企業級,使得許多組織手動評估多個威脅數據流,並使用模擬、單向和基於人員的模式與相關的利益相關者進行溝通。這些解決方案缺乏規模,無法可靠地應對各組織日益面臨的各種不同關鍵挑戰的廣度,需要複雜程度的綜合數據和威脅評估分析,自動化工作流程,以及能夠利用各種不同的溝通方式,在準確的地點為多個具體受眾快速提供適合具體情況的信息。傳統解決方案通常還根據靜態工作或家庭地址確定人的位置以進行威脅評估和可供響應,併發送通知。鑑於當今勞動力的流動性質,解決方案現在需要能夠動態地確定誰在關鍵事件附近,並根據實際情況向受影響的各方和響應者發送指令。

CEM解決方案建立在現代關鍵通信的優勢之上。各組織 今天通常在使用不同數據源和未集成工具的筒倉中管理整個組織的關鍵事件,因此很難就威脅和響應狀態達成共同的操作視圖。CEM解決方案利用共同的聯繫基礎、一致的規則引擎、與組織人員、資產和供應商的位置信息集成在一起的威脅數據庫以及共同的可視化平臺,可以提供更綜合的解決方案,提高管理控制和可見性,降低成本。團結和迅速地在整個組織內共享信息和協作的能力是創建一個共同的業務方法的基礎。

我們的解決方案和競爭優勢的關鍵好處

Everbridge成立的目的是為了幫助組織人員(僱員、承包商、客户、居民、訪客)的安全,並在威脅到各種公共安全和關鍵商業事件的情況下運作。我們的CEM解決方案使組織能夠評估威脅,定位受影響的人員和資產,管理和應對關鍵事件,所有這些都在一個單一的平臺上進行。我們的解決方案和競爭優勢的主要好處包括:

 

綜合企業級平臺。我們的解決方案的核心是我們的關鍵事件管理平臺,它提供了多層宂餘,以確保正常運行時間和通信的交付,而不管數量或吞吐量需求如何。該平臺是安全、可擴展和可靠的,幾乎可以在任何地方、任何數量、幾乎實時地交付和驗證數以千萬計的不同通信。在2019年,我們通過全球分佈的數據中心傳輸了超過35億次通信,或每秒109次通信。

 

開箱即用、可伸縮和移動應用程序。我們基於SaaS的應用程序是現成的,可以隨時使用,無需客户開發、測試或持續維護。不管客户或潛在客户的規模或需求如何,我們的應用程序都可以擴展到其最大和最複雜的關鍵通信需求。

 

綜合威脅數據與分析。我們的軟件收集和分析來自天氣數據、公共安全和威脅數據、社交媒體、IT票務系統和監控的信息。

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系統,以及來自雙向和輪詢消息的輸入和反饋.數據可以是地理映射,威脅和事件數據可以用來自動觸發簡單或複雜的工作流,這些工作流與標準操作過程或運行簿相關聯。

 

語境交流。在關鍵的通信過程中,我們通過提供上下文通信來實現智能和個性化。我們的客户可以根據地理位置、技能水平、角色和溝通方式偏好,為豐富的雙向協作提供和提升關鍵通信,廣泛地傳遞給大眾或特定的個人。

 

動態位置感知。我們的平臺可以為組織提供發送和接收通知的能力,而不僅僅是基於靜態的辦公室或家庭地址。我們的平臺集成了各種位置信息來源,包括構建訪問控制系統和公司網絡訪問解決方案。這種特定地點的方法使組織能夠快速確定哪些人可能受到公共安全威脅或能夠對重大商業事件作出反應,並提供有針對性的相關指示和雙向通信。

 

大型動態富通信數據資產。截至2019年12月31日,我們的數據資產由我們的聯繫人數據庫組成,這些數據庫管理着來自50個國家的5,000多個客户的大約3.85億份聯繫簡介和連接。我們的聯繫人數據庫(我們稱之為聯繫人存儲庫)最初是通過上傳客户的聯繫人來創建的,並自動更新客户或選擇接收社區參與應用程序通知的個人提供的最新聯繫信息。我們的聯繫商店是所有聯繫詳細信息,屬性和業務規則和偏好的存儲庫,例如一個人最後知道的地點、語言、特殊需求、技術認證和隨時待命狀態。

 

多通道可視化。我們的平臺提供了對威脅、事件和應對狀況的綜合看法,所有這些都是在一個組織的人員、資產和供應商的位置範圍內進行的。多個信息通道可以並排顯示,這樣就可以同時監視關鍵事件的不同方面。, 同樣的數據可以顯示在個人電腦屏幕上,也可以顯示在大型指揮中心牆上,以提供部署上的靈活性。

 

穩健的安全、工業認證和合規。我們的平臺構建在具有多層宂餘的安全和彈性基礎設施上。我們的許多企業應用程序旨在滿足金融服務公司、醫療機構、美國聯邦政府和其他受監管行業的嚴格安全和合規要求,包括促進遵守FINRA和HIPAA標準。我們的解決方案通過2002年的“促進有效技術法案”(“安全法”)獲得了反恐支持下的指定,並得到了美國國土安全部的認證,將我們列入了國土安全的批准產品清單。我們的解決方案也是根據2002年“聯邦信息安全管理法”(“FISMA”)認證的。我們的Everbridge套房解決方案還在2018年根據“聯邦風險和授權管理計劃”(“FedRAMP”)獲得授權,這需要滿足嚴格的安全和風險管理評審過程,我們認為這為進入美國聯邦部門提供了一個優勢。在2019年,我們的關鍵事件管理平臺獲得了ISO 27001的認證,並獲得了德國聯邦信息安全辦公室的雲計算法規控制目錄(“C5”)認證。

 

自動化工作流。我們的平臺自動化完成關鍵通知所需的工作流,包括在授權發送消息的組織內建立個人、將向其發送消息的涉眾組以及根據事件類型向不同相關涉眾組發送消息的內容。我們認為,這種自動化減少了發送關鍵通知所需的時間以及相關成本。我們的平臺還使客户能夠自動建立程序,以提高成功的溝通努力。

 

全球本地。我們的平臺旨在全球使用,同時考慮到當地的文化、語言、法規和技術差異。我們與供應商和航空公司有合作關係。

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多個國家確保交付符合當地、技術和監管要求。我們已經本地化了我們的用户接口22語言和方言世界上超過60%的人口講這種語言。

 

下一代開放架構。我們開發了我們的平臺,以方便地將我們的應用程序與其他系統集成。我們的解決方案提供開放的應用程序計劃(API)和可配置的集成,使我們的平臺能夠與客户和合作夥伴的預先存在的流程和解決方案一起工作,從而增加我們交付的業務價值。

 

可訴報告和分析。我們的平臺提供實時儀錶板、基於地圖的高級可視化以及跨通知、事件和聯繫人的臨時報告。這些信息很容易獲得,以便進行事件後評審、持續的流程改進和法規的遵守.

我們的增長戰略

我們打算以我們作為全球關鍵事件管理、關鍵通信和企業安全應用提供商的地位為基礎,推動我們業務的增長。我們的增長戰略的關鍵要素包括:

 

加快收購新客户。我們在我們的應用程序組合中有多條進入新客户的途徑,這些應用程序用於各種不同的垂直市場的各種用例。我們打算利用我們的解決方案的廣度和CEM平臺的技術優勢,繼續吸引新的客户。同時,我們計劃通過投資銷售和市場營銷來吸引新客户,並擴大我們的渠道合作伙伴關係。

 

進一步滲透我們現有的客户。我們相信,在我們現有的客户羣中,有一個很大的機會,可以通過向現有客户銷售新的應用程序和功能,以及向其組織中的其他部門銷售,擴大對我們平臺的使用。2019財政年度,我們以美元為基礎的淨留存率超過110%.我們還認為,我們有一個重要的機會來提高我們客户關係的終身價值,因為我們教育客户瞭解我們目前和未來應用程序的好處,而這些應用程序還沒有被他們利用,並且採取了集成的CEM方法。在過去四年中增加的新申請從2016年第一季度的6%增加到2019年第四季度的53%,這是我們在過去12個月內簽訂的新協議的總價值,但不包括續約。

 

拓展合作伙伴生態系統*我們繼續擴大與渠道合作伙伴、技術合作夥伴和系統集成商的戰略夥伴關係。我們打算進一步擴大我們的合作伙伴生態系統,為市場開拓新的渠道,並使我們的客户能夠在他們的業務和業務流程中以我們的技術和平臺取得成功。

 

開發新的應用程序來瞄準新市場和用例。我們的平臺非常靈活,能夠支持開發新的應用程序,以應對不斷變化的安全和操作挑戰。我們打算繼續在各種新市場中為用例開發新的應用程序,並利用我們的平臺和現有的客户關係作為新應用程序、行業用例、特性和解決方案的來源。

 

擴大我們的國際足跡。我們打算繼續擴大我們在歐洲、中東和亞洲等地區的本地存在,以利用我們與當地運營商的關係,利用我們以22種語言和方言向200多個國家和地區傳遞信息的能力,擴大我們的頻道夥伴關係,並機會主義地考慮在其他區域擴大。

 

保持我們的技術和思想領導地位。我們將繼續投資於我們的核心CEM平臺和我們的應用程序,以保持我們的技術領導地位。例如,我們認為,我們是目前唯一一家提供完整、集成的CEM解決方案的公司,並且我們提供了第一個為員工安全和安保市場提供動態和靜態位置感知的解決方案,該解決方案集成了對員工安全和安保市場的分析和通信。此外,我們相信,通過致力於創新和思想領導,我們具有競爭優勢,這使我們能夠從競爭對手手中奪取市場份額,並加快我們的增長速度。

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機會主義地追求收購. 我們計劃繼續有選擇地收購互補的業務、技術和團隊,使我們能夠滲透新的市場,併為我們的平臺增加功能和功能。

我們的市場機會

對符合上述要求的CEM解決方案有很大的需求。根據我們委託進行的一項獨立研究中提供的Frost&Sullivan的數據以及市場和市場的數據,我們估計CEM解決方案的市場在2020年將帶來410億美元的全球機遇。

更具體地説,市場和市場估計,大眾通知軟件和服務的總市場預計到2020年將增加到44億美元。此外,Frost&Sullivan估計:(1)信息技術服務警報市場預計到2020年將增長到7.53億美元;(2)遠程醫療市場預計將在2020年增至7.52億美元;(3)安全移動通信市場預計將在2020年增至6.94億美元;(4)社區參與市場預計在2020年將增長到5.16億美元;(5)物聯網市場預計到2020年將增長到99億美元。最後,市場和市場估計:(1)安全和安保及實物安保和信息管理市場預計到2020年將增至148億美元;(2)預測分析市場預計到2020年將增至92億美元。

我們的平臺

自成立以來,我們基於SaaS的關鍵通信引擎被設計在一個單一的代碼基礎上,以提供多租户功能以及在發生嚴重事件時進行全局通信所需的速度、規模和彈性。該引擎旨在解決關鍵通信程序的緊急和操作組件,並能夠根據我們客户的升級政策提供雙向通信和經驗證的交付。我們的關鍵通信引擎具有多模通信能力,包括宂餘的全球SMS和語音傳輸能力,其設計目的是滿足本地、技術和監管方面的要求,我們認為這為我們提供了競爭優勢。例如,我們認為,我們早期部署旨在遵守印度電信管理局制定的規則的本地短信代碼,使我們能夠提高我們在印度的短信發送成功率。我們的CEM平臺建立在這個關鍵通信引擎的優勢之上,增加了集成威脅評估、可視化、事件管理和分析的功能。

我們平臺的其他核心技術屬性包括:

 

監測100多種威脅數據,並彙總數千個風險數據元素,用於態勢評估和風險監測。

 

支持多層宂餘的多租户體系結構,以最大限度地提高關鍵內容的正常運行時間和交付,而不考慮數量或吞吐量需求。

 

動態空間/地理信息系統的能力,以地理目標通信郵編,街道地址或一個特定的半徑從一個位置。

 

支持100多個不同設備和終端的雙向通信和報警,包括固定電話和無線電話、手持通信和其他具有語音能力的設備、衞星、短信、雙向收音機、户外數字標誌、警報和互聯網設備。

 

旨在滿足金融服務公司、醫療機構、美國聯邦政府和其他受監管行業的嚴格安全和合規要求,包括促進遵守諸如HIPAA隱私和安全標準等醫療保健要求。

 

廣泛的API和配置功能使客户和合作夥伴能夠輕鬆地將我們的平臺與其他系統集成。我們的API的雙向調用功能使第三方系統能夠靈活、輕鬆地與我們的平臺集成。

 

多通道可視化功能支持對威脅、事件和響應狀態的綜合視圖,以提高管理的可見性和控制。

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支持易於使用的本地移動應用程序,包括用於消息發起、管理和報告的多個安全移動應用程序.

 

支持推送通知和雙向對話,使移動用户能夠發送和接收安全消息,如文本、圖片、視頻和用户當前的地理位置。

我們的聯繫商店

截至2019年12月31日,我們的聯繫人商店管理着來自50個國家的5,000多個客户的約3.85億份聯繫簡介和連接,高於2012年12月31日的1,500萬份聯繫文件。它們最初是通過上傳來自客户的聯繫人來創建的,並自動更新由客户或選擇接受我們社區參與應用程序通知的個人提供的最新聯繫信息。我們的聯繫存儲被地理,情景和其他實時數據同時豐富.我們的聯繫商店是所有聯繫詳細信息,屬性和業務規則和偏好的存儲庫,例如一個人最後知道的地點、語言、特殊需求、技術認證和隨時待命狀態。

我們以許多重要的方式利用我們的聯繫人存儲中包含的數據。我們跨越多個垂直點的數據資產使我們能夠開發最佳實踐,以便在適當的時間,在正確的設備上,在正確的位置,到達預期的聯繫人。我們還使用這些數據來更好地理解我們的客户羣及其新出現的用例,以便改進我們現有的應用程序並開發新的應用程序。

Everbridge網絡

我們的平臺的一個重要組成部分是我們的Everbridge網絡,它允許我們的客户共享相關的情景感知信息。例如,公共安全機構可以向Everbridge網絡發佈關於可能會破壞特定地區內企業人員、貨物和服務流動的事件的信息。如果其中任何一家企業也是我們的客户,他們將從他們所知道的經過審查和可靠的來源獲得這一信息,並能夠及時採取措施緩解或糾正這種情況。

我們的應用

通過我們的CEM平臺,我們提供可靠的企業級應用程序,為組織提供評估威脅、定位人員、自動化行動、監視事件響應以及以幾乎實時的方式提供任何數量的上下文通信的能力。我們設計了我們的應用程序的用户界面,使其易於使用。我們瞭解到,由於我們的一些應用程序將用於管理複雜的情況或在壓力情況下向關鍵利益相關者發送大量信息,因此簡化用户界面以減少用户錯誤和焦慮是至關重要的。我們與我們的利益相關者一起進行廣泛的可用性測試和設計評審,並在我們的設計中應用了在與關鍵的通信用户和專業人員合作的十多年中獲得的經驗教訓。

我們的應用程序使:

 

在緊急情況下與主要利益攸關方通信。

 

公司與客户和員工的溝通。

 

自動向隨叫隨到的人員伸出援手。

 

綜合威脅評估和可視化。

 

將人身安全數據與從旅行、網絡和接入系統收集的位置感知數據相結合,以便在發生破壞性事件時迅速找到僱員並與其溝通。

 

安全設計和有效實施醫療保健提供者和病人之間的通信。

 

社區參與和與公民和企業的合作。

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機器之間和機器與人之間的關鍵物聯網通信.

 

移動響應計劃的部署和事件響應的管理。

我們的申請包括:

 

羣發通知。我們的安全、可擴展和可靠的大規模通知應用程序是我們最成熟的應用程序,使企業和政府實體能夠在自然災害或人為災害及其他緊急情況發生之前、期間和之後向個人或團體發送具有上下文感知的通知。我們提供了健壯的分析、基於地圖的目標定位、靈活的組管理、分佈式聯繫數據、語言本地化、多種聯繫人數據管理選項以及對語音和短信路由進行全球優化的方法。我們還支持社區參與功能,這種功能在居民和應急管理部門之間提供了直接聯繫,目的是促進公共安全。

 

安全連接。我們的安全連接應用程序使各組織能夠根據個人的最新動態位置發送通知,包括機場、街道、建築物樓層或個人最近出現的會議室,同時積極納入威脅和其他數據,以便進行有針對性和相關的通信。當完全部署時,應用程序還可以聚合來自多個來源的近乎實時的數據,包括構建訪問控制系統、有線和無線網絡接入點、旅行管理系統和移動應用程序簽入。我們認為,安全連接是幫助組織使用關鍵通信以確保其成員安全方面的一大進步,因為目前的許多解決方案只使用相對於日益流動的員工而言,位置意識不夠的靜態辦公和居住地點。

 

事件管理。我們的事件管理應用程序使組織能夠自動化工作流,並使用拖放業務規則來確定應該與誰聯繫、如何與他們聯繫以及需要哪些信息,從而使他們的通信與上下文相關。我們認為,該應用程序減少了代價高昂的人為錯誤,減少了停機時間,同時捕獲了所需的遵從性信息。我們還支持企業和社區在危機期間進行跨賬户協作和情景情報共享。

 

它發出警報。我們的IT警報應用程序使IT專業人員能夠在IT事故或中斷期間,包括在網絡安全漏洞期間,與其團隊的關鍵成員進行警報和溝通。該應用程序與包括ServiceNow在內的IT服務管理平臺集成,並使用警報的自動升級、隨時待命的調度和移動警報來實現手動任務的自動化,並在事故期間保持IT團隊的協作。我們還提供實時輪班日曆,集成隨時待命通知,以幫助用户更好地管理員工資源,並通過自動化人員配置,在正確的時間向合適的人發送正確的信息。綜合起來,我們的IT警報應用程序有可能通過減少平均修復時間為組織提供有意義的節約。根據Ponemon Institute的數據,每分鐘計劃外的停機時間,各機構的平均停機成本約為8,900美元,而根據Dunn&BradStreet的數據,59%的財富500強企業每週停工1.6小時。IHS公司估計信息和通信技術停機時間每年使北美各組織損失7000億美元。

 

視覺指揮中心. 我們的VisualCommand Center應用程序使客户能夠監視和集成100多種威脅數據以及有關內部事件的信息,以便在組織的實際位置、供應商、資產或人員附近發生潛在風險時生成和可視化警報。該解決方案提高了更快地理解和評估威脅的影響、執行正確的應對措施和監測正在進行的解決方案的能力,以減輕對人員安全、業務連續性、資產和供應鏈運作的風險。

 

公開警告。我們的公共預警應用程序用於在區域或全國範圍內向國際流動人口提供信息。它利用現有的電信基礎設施,在不需要現有手機號碼數據庫的情況下,通過雙向短信通信匿名訪問地理區域內的移動電話用户。多通道告警也可以通過移動推送通知、蜂窩廣播、語音、電子郵件或向電子顯示板或無線電發送消息來完成。這個

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申請被選中多個國家的國家預警系統的一部分,包括澳大利亞,柬埔寨, 希臘、荷蘭、祕魯,瑞典和印度一些最大的邦。

 

社區參與。我們的社區參與應用整合了應急管理和社區外聯,為地方政府提供了一個統一的解決方案,通過社交媒體和移動應用程序將居民與其公共安全部門、公共信息資源和鄰居聯繫起來。這創造了一個更強大、更積極的社區,改善了急救人員的溝通範圍,同時為居民提供了實時的緊急情況和社區信息,並允許居民匿名選擇並提供提示。

 

 

風險情報。我們的風險情報解決方案收集了來自21,500多個數據源的數據,以評估100多個類型的事件,並提供24x7事件信息和分析。一組分析師,利用自動化工具,驗證風險事件。

 

危機管理。我們的危機管理應用程序提供對危機、恢復和品牌保護計劃的移動訪問,以及通過基於角色的任務和狀態更新來管理危機或事件的能力。各組織可以通過在最受歡迎的移動平臺上隨時向響應者提供計劃,而不論其所在地點,來加強其整體危機管理工作。該應用程序還簡化了人員或流程更改的更新計劃,並提高了在關鍵事件期間響應進度的可見度。

 

安全消息傳遞。我們的安全消息傳遞應用程序滿足組織的遵從性和安全性要求,這些組織需要為員工提供一種可供選擇的通信和共享非公共信息的方式。我們的安全消息傳遞應用程序的定製版本,Care輻合,是為醫療專業人員設計的,並促進符合HIPAA的通信,而不需要尋呼機和其他單一用途的設備,支持“聯網”醫院的發展。通過允許醫療專業人員與病人和其他醫療專業人員舉行視頻會議,以及共享醫學成像、實驗室結果和其他關鍵信息,CareConverge還為遠程醫療提供了便利。我們的安全消息應用程序還使金融服務組織的員工和客户能夠通過文本、語音和視頻安全地進行通信,同時保持FINRA兼容。

我們的技術

我們的應用程序、關鍵通信和關鍵事件管理平臺的設計和開發包括以下關鍵屬性:

 

健壯的企業級可伸縮性和可靠性。考慮到我們的解決方案的關鍵任務性質,我們的多租户平臺被設計為提供強大的、高水平的彈性、可伸縮性和宂餘。我們使用多個地理分佈的服務提供商和通信運營商來實現高度宂餘、容錯和低成本運營。我們擁有多層宂餘和跨基礎設施的水平擴展模型,以提供高可用性和高性能。類似地,我們利用宂餘的下游通信提供商來使我們的服務保持不中斷,即使某個特定的提供者遇到了技術上的困難。

 

多模式、全球本地通信交付。我們優化了數百家電信供應商的國際呼叫路由,以提高語音質量,提高緊急情況下的傳送率,以及配置本地呼叫者ID以提高識別率和應答率的能力。我們還與多個短信提供商合作,確定監管障礙,部署和積極管理國家和國際短信代碼的最佳組合,以確保高交付率和高響應率。

 

安全與合規。我們的解決方案根據“安全法”獲得指定,並得到美國國土安全部的認證,該認證將我們列入了國土安全的批准產品清單。我們的解決方案也通過FISMA認證。我們的Everbridge Suite解決方案還在2018年根據FedRAMP獲得了授權,這需要滿足嚴格的安全和風險管理評審過程,我們認為這為進入美國聯邦部門提供了一個優勢。在2019年,我們的關鍵事件管理平臺獲得了ISO 27001認證,並在德國聯邦信息安全辦公室獲得了C5認證。

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混合基礎設施. 為了提供高可伸縮性和全球性的解決方案,我們在北美和歐洲的多個符合SOC 2的數據中心設施中使用了宂餘的、地理上不同的平臺基礎設施的生產實現。在每個數據中心,我們使用一種混合雲架構,使我們能夠利用專有和第三方基礎設施服務來實現“隨需應變”的能力和性能,而不需要大量的前期投資。我們的架構使我們的平臺能夠動態地確定代表我們的客户提供關鍵通信的最佳位置,並通過利用國內或地區電話、消息傳遞和數據通信提供商來解決許多國際通信交付挑戰。我們的基礎設施由洛杉磯和波士頓地區宂餘網絡運營中心的專職工程師持續維護和監測。

 

動態定位檢測。我們的平臺可以創建和更新包含聯繫人最後已知位置的動態數據集,包括最近出現聯繫人的機場、街道、建築樓層或會議室。可以聚合多個數據源,包括構建訪問控制和標記系統、有線和無線網絡接入點以及公司差旅管理和辦公室酒店管理系統。這些數據用於在緊急情況或危急業務情況下最好地定位聯繫人,而不依賴聯繫人的家庭或辦公室位置。聯繫人還可以通過“三合一”移動緊急按鈕應用程序共享自己的位置,該應用程序向適用組織的安全團隊發送緊急信息,還包括髮送音頻和視頻內容、登入以捕獲和報告地理位置數據以及在潛在不安全區域建立安全走廊的能力。

我們的綜合客户支持服務

我們致力於客户的成功。我們通過提供一套全面的支持服務來證明這一承諾,以幫助我們的客户快速入門,遵循最佳實踐,並從我們的關鍵通信解決方案中實現持續的價值。我們的支助服務包括:

 

快速入職。我們利用一個經過驗證的方法和領域的專門知識,通過成千上萬的客户在世界各地,使我們的平臺和遵守行業最佳做法快速使用。購買我們的解決方案的新客户的標準實現的平均實現時間是6.5小時。

 

埃弗布里奇大學。我們通過Everbridge大學提供在線教育、培訓和專業發展,以角色為基礎的培訓模塊可以定製以滿足客户的需求,並能夠促進正式的知識轉移和確保持續的自給自足。

 

專用帳户管理。我們為所有客户指派專門的客户經理。客户經理對客户通信進行定期的服務評審和事件後分析,以納入溝通最佳實踐,並推薦更多的應用程序以滿足客户的關鍵通信需求。

 

24/7技術支持和應急現場接線員服務。我們在加州的洛杉磯、馬薩諸塞州的波士頓和英國的倫敦建立了地理上多餘的技術支持中心。通過這些支持中心,我們通過電話、電子郵件或通過我們的在線支持中心為我們的客户提供24/7的支持。此外,我們的支持中心提供24/7緊急接線員服務,以協助客户發送關鍵的通信。

 

保費支援服務。由於瞭解我們的解決方案所起的關鍵作用,我們已經組建了一個專業的服務機構,為我們的客户提供優質的支持服務。我們的專業服務團隊包括經過認證的應急管理和關鍵通信從業人員。我們相信,我們通過提供現場項目管理、與經過認證的關鍵通信專業人員進行協商、創建特定客户的信息和場景、開發臨時報告模板以及現場應急和事故管理評審,幫助客户實現更快的時間到價值。

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我們的客户

我們的客户羣已經從2011年底的867個客户增加到截至2019年12月31日的5000多個客户。我們將客户定義為一個訂約實體,我們在上個月直接或通過渠道合作伙伴從中獲得了200美元或更多的收入。我們不包括我們全資擁有的子公司Microtech的客户,它在任何一年中都會為我們帶來非物質的收入。截至2011年底,我們有20個客户的合同價值在10萬美元或以上,而截至2019年12月31日,我們有455名客户的合同價值在10萬美元或以上,其中包括35名合同金額超過50萬美元的客户。截至2019年12月31日,我們的客户分佈在50個國家,包括美國10大城市中的8家、美國10大投資銀行中的8家、北美50家最繁忙的機場中的46家、10家最大的全球諮詢公司中的9家、全球最大的10家汽車製造商中的7家、全球四大會計師事務所中的所有4家、美國10大醫療保險公司中的9家、美國10大醫療保險公司中的6家。我們向不同規模的客户提供我們的應用,包括企業、小企業、非營利組織、教育機構和政府機構。我們的客户涵蓋多個行業,包括技術、能源、金融服務、醫療保健和生命科學、製造業、媒體和娛樂、零售、高等教育和專業服務。截至2019年12月31日,我們58%的收入來自企業客户,30%來自政府和政府相關客户,12%來自醫療相關客户。在截至2019年12月31日的一年中,沒有任何客户貢獻了我們總收入的3%以上。

銷售與營銷

我們的銷售和營銷組織合作,以創造品牌偏好,高效和有效地產生領導,建立強大的銷售渠道,並培養客户關係,以幫助推動收入增長。我們進入市場的戰略包括一個強有力的思想領導計劃,數字營銷引擎和一個多樣化的銷售組織,旨在有效地向各種規模的垂直市場銷售。我們有專門的銷售團隊,專注於企業客户、醫療機構和政府客户,涵蓋美國聯邦、州和地方政府實體。

銷售

我們通過我們的電話和直接的內部銷售團隊,一個直接的現場銷售團隊和一個日益增長的合作伙伴渠道來銷售我們的解決方案。我們的全球銷售團隊專注於新客户的收購,以及對現有客户的銷售和交叉銷售。我們的銷售團隊由地理組成,包括美洲、亞太地區、歐洲、中東和非洲(統稱“EMEA”),以及目標組織規模。我們的內部銷售團隊通常專注於中小型市場的交易,而更大或更復雜的交易通常由我們的直接現場銷售團隊來處理。我們訓練有素的銷售工程師幫助定義客户用例,管理飛行員和培訓渠道合作伙伴。

除了銷售人員的垂直和地域分佈外,我們還有專門的客户主管團隊,專注於新的淨帳户和現有帳户的增長,負責更新現有帳户的帳户經理,以及針對新的和增長的業務機會創造的業務發展代表。我們的銷售代表使用電話,電子郵件和網絡會議與潛在客户和客户互動。在2019年,我們增加了我們的銷售機構的人數,我們打算繼續投資於我們的全球銷售和進入市場的組織建設。

我們還通過渠道合作伙伴在國內和國際上銷售。為了將我們的應用程序與其他第三方服務集成起來,並利用現有和新興技術,我們尋求與領先的技術公司建立聯盟。

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市場營銷

我們的營銷工作集中在提高Everbridge品牌的實力,溝通產品優勢和商業利益,為我們的銷售力量和渠道合作伙伴創造領先地位,利用地理市場優勢和推動產品的採用。我們開展的活動利用了網絡效應,其中一個區域內的成功鼓勵該區域內的其他組織選擇我們的解決辦法,部分原因是使用一個與該區域其他實體的系統相一致的系統,與其分享信息或最佳做法。我們提供有針對性的內容,以展示我們在關鍵溝通最佳實踐中的思想領導能力,並使用數字廣告方法推動潛在前景的轉換,這將轉化為我們的銷售組織的機會。

我們的營銷團隊專注於通過行業領先的內容、資源和分享客户最佳實踐來進行入站營銷。我們依靠多種營銷和銷售自動化工具,以有效的市場,並自動確定合格的個人使用產品和行業的具體標準。我們使用多種營銷策略與潛在客户接觸,包括:電子郵件營銷、事件營銷、印刷和數字廣告以及網絡研討會活動。我們與現有客户合作,提供垂直基礎的教育和意識,並促進在這些客户中擴大使用我們現有的和新的軟件產品。我們還舉辦區域和國家活動,以吸引客户和前景,提供產品培訓和培育社區。

研究與開發

我們在研究和開發方面投入大量資源,並利用多個地區的離岸開發來實施“追隨太陽”的工程戰略,並提高我們整體發展努力的效率。我們加強我們的核心技術平臺和應用,開發新的終端市場的解決方案和應用,並進行應用和質量保證測試。我們的技術和工程團隊定期監視和測試我們的應用程序,我們保持一個定期的發佈過程,以改進、更新和增強我們現有的應用程序。2019年、2018年和2017年的研發費用分別為5 000萬美元、4 130萬美元和2 220萬美元。

我們的競爭

CEM解決方案的市場高度分散,競爭激烈,不斷變化。我們與眾多老牌和新興公司展開競爭,其中許多公司專注於單一產品或單一市場,以及內部解決方案。隨着新技術和市場進入者的引入,我們預計未來的競爭環境將保持緊張。我們的大規模通知和事件管理應用的主要競爭對手包括:黑莓有限公司、F24 AG、Enera公司、OnSolve公司、LLC公司、Rave Wireless公司。和SunGard數據系統公司我們的IT警報應用程序的主要競爭對手包括:PagerResponse公司。和xMatters公司我們的安全消息應用程序的主要競爭對手包括:DocHalo,LLC,Spok,Inc.,Perfect Service,Inc.。和TigerText公司我們的危機管理應用程序的主要競爭對手是在發生危機的情況下。我們的風險情報應用的主要競爭對手包括:阿維爾集團,世界軟件公司。和Factal公司我們的公共警告應用程序的主要競爭對手是一個2多個。

我們根據若干因素進行競爭,其中包括:

 

產品功能,包括在國際市場的本地和多式交付;

 

祭品的廣度;

 

性能、安全性、可擴展性和可靠性;

 

遵守當地法規和多語言支持;

 

品牌認同、信譽和顧客滿意;

 

易於實施、使用和維護;以及

 

總擁有成本。

我們認為,在所有這些因素方面,我們都是有利的競爭對手,我們處於領先地位,提供有針對性和與環境相關的重要通信。

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知識產權

我們未來的成功和競爭地位在一定程度上取決於我們保護知識產權和專利技術的能力。為了保障這些權利,我們依靠美國和其他司法管轄區的專利、商標、版權和商業祕密法以及合同保護相結合。

我們有許多已頒發的專利和專利申請待決。我們不能向您保證,任何專利都將從任何專利申請中頒發,從這些申請中頒發的專利將為我們提供我們所尋求的保護,或任何此類專利不會受到質疑、無效或規避。任何未來可能從我們待決或未來的專利申請中頒發的專利可能不能提供足夠廣泛的保護,也可能無法在針對被指控侵權人的訴訟中強制執行。

我們已在美國註冊了“Everbridge”、“Nixle”和“Visual Command Center”的名稱,並在歐洲聯盟註冊了“Everbridge”的名稱。我們在美國有註冊和/或待決的附加商標申請;然而,我們不能保證將來的任何商標註冊都將為待決或未來的申請頒發,或者任何註冊商標都是可強制執行的,或為我們的所有權提供充分的保護。

我們還授權第三方的軟件集成到我們的產品中,包括開源軟件和以商業上合理的條款提供的其他軟件。我們不能向您保證,這樣的第三方將維護這樣的軟件或繼續提供它。

我們是各種國內和國際域名的註冊持有人,其中包括everbridge ge.com,以及該名稱的類似變體。

為了保護我們沒有專利的專利技術和流程,我們依靠商業祕密法和與我們的僱員、顧問、供應商和其他人簽訂的保密協議。儘管我們努力保護我們的專有技術和商業祕密,未經授權的各方可能試圖濫用、逆向工程或以其他方式獲取和使用這些技術和商業機密。此外,其他人可能會獨立地發現我們的商業祕密,在這種情況下,我們將無法維護商業祕密權利,也無法開發類似的技術和程序。此外,我們訂立的合約條文,未必可防止未經授權而使用或披露我們的專有技術或知識產權,而在未經授權使用或披露我們的專利技術或知識產權時,亦未必能提供足夠的補救。

如果我們變得更成功,我們相信競爭對手將更有可能嘗試開發類似於我們的解決方案,這可能會侵犯我們的所有權。競爭對手或其他第三方也更有可能聲稱我們的解決方案侵犯了他們的所有權。

專利和其他知識產權糾紛在我們的行業中很常見,我們在正常的業務過程中也不時捲入這類糾紛。一些公司,包括我們的一些競爭對手,擁有大量的專利、版權和商標,他們可以利用這些專利、版權和商標向我們提出索賠。第三方今後可對我們提出侵犯、挪用或其他侵犯知識產權的主張。他們還可以對我們的客户提出這種索賠,我們通常對我們的解決方案侵犯、挪用或以其他方式侵犯第三方知識產權的索賠作出賠償。隨着我國市場上產品和競爭對手數量的增加和重疊現象的發生,侵犯知識產權、挪用知識產權等侵權行為可能會增加。任何有關第三者侵犯、盜用或其他侵犯知識產權的申索,即使是那些沒有法律依據的人士,也可能會令我們招致大量成本,以抵擋有關的索償,並會分散我們的管理人員的注意力。

政府管制

我們受美國聯邦、州和外國法律和法規的約束,這些法律和法規涉及到對我們的業務至關重要的問題。這些法律法規可能涉及隱私、數據保護、知識產權、競爭、消費者保護、出口税收或其他問題。我們所受的許多法律和條例仍在演變,並在法庭上受到考驗,並可能被解釋為可能損害我們的業務。此外,這些法律和條例的適用和解釋往往是不確定的,特別是在我們經營的新的和迅速發展的行業中。由於全球法律和條例繼續迅速發展和發展,我們有可能不遵守或可能沒有遵守每一種適用的法律或條例。關於與政府監管的這些不同領域相關的風險的討論,見本年度報告第一部分1A項所列的風險因素,即表格10-K。

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文化與員工

我們相信,到目前為止,我們的文化一直是我們成功的關鍵因素,我們所提供的解決方案的批判性提高了我們員工的目標感和成就感。我們已投資建立一個強大的企業文化,並相信它是我們最重要和可持續的競爭優勢來源之一。

截至2019年12月31日,我們擁有948名全職員工,其中238名從事數據中心運營和客户支持,345名從事銷售和營銷,252名從事研究和開發,113名從事一般和行政工作。截至2019年12月31日,我們在美國有692名全職員工,在國際上有256名全職員工.我們的美國僱員都不受集體談判協議的保護。我們相信我們的員工關係很好,我們沒有經歷過任何停工。

設施

我們的主要執行辦公室位於馬薩諸塞州的伯靈頓,在那裏我們佔用了一座大約73,500平方英尺的設施,租約將於2024年5月31日到期,而在加利福尼亞州的帕薩迪納,我們根據一份將於2023年12月31日到期的租約,佔用了大約1.9萬平方英尺的設施。我們還在加利福尼亞的舊金山、密歇根州的蘭辛、英國的科爾切斯特、英國的倫敦、印度的班加羅爾、弗吉尼亞的麥克萊恩、新加坡、德國的慕尼黑、荷蘭的蒂爾堡、挪威的奧斯陸、瑞典的諾斯堡和中國的北京設有辦事處。

法律程序

我們不時會參與法律程序,或在一般業務過程中受到申索的影響。我們目前並不是任何法律程序的一方,如果對我們不利,會個別地或綜合起來對我們的業務、經營結果、財務狀況或現金流動產生重大的不利影響。無論結果如何,訴訟都會對我們產生不利的影響,因為訴訟涉及到辯護和和解費用、管理資源的轉移等因素。

企業信息

我們最初是根據特拉華州的法律以3n環球公司的名義成立的。2008年1月。3n全球公司最初是國家通知網絡有限責任公司的全資子公司,該公司成立於2002年11月,是一家根據加利福尼亞州法律組建的有限責任公司。2008年5月,根據3n環球公司之間的合併協議。和國家通知網絡,有限責任公司,國家通知網絡,有限責任公司合併為3n全球公司。我們改名為Everbridge公司。2009年4月。

我們的主要執行辦公室位於馬薩諸塞州伯靈頓400套房公司大道25號。我們的電話號碼是(818)230-9700.我們的網址是www.everbridge ge.com。

“Everbridge,Inc.”Everbridge的標誌,以及Everbridge公司的其他商標或服務標誌。這份10-K表格的年度報告是Everbridge,Inc.的財產.這份10-K表格的年度報告載有其他人的其他商標、商標和服務商標,這些都是其各自所有者的財產。為方便起見,本年報(表格10-K)所提述的商標及商標名稱,可在沒有®或者商標符號。

可得信息

我們的10-K表格年報,10-Q表格季刊報告,8-K表格現行報告,以及根據1934年“證券交易法”第13(A)和15(D)條提交的修正報告,經修訂後,免費在我們的網站上或通過我們的網站提供http://ir.everbridge.com在向證券交易委員會提交報告或向其提供報告後,應在合理可行的情況下儘快向證交會提交報告。證券交易委員會也有一個網站,www.sec.gov,其中包含有關以電子方式向證券交易委員會提交文件的發行人的報告和其他信息。不過,我們並不包括我們網站上所載的資料,亦不包括可透過我們網站的連結而取得的資料,作為表格10-K的本年報的一部分,或將該等資料納入本年報內。

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項目1A。危險因素

我們的業務和財務結果受到各種風險和不確定因素的影響,包括下文所述的風險和不確定性。你應仔細考慮以下所述的風險和不確定因素,以及本年度10-K表格報告中所載的其他信息,包括我們的合併財務報表和相關附註,以及我們向證券交易委員會提交的其他公開文件。下面描述的風險和不確定性並不是我們面臨的唯一風險和不確定性。額外的風險和不確定因素,我們不知道,或我們目前認為不是實質性的,也可能成為對我們的業務產生不利影響的重要因素。如果下列任何一項風險或其他沒有具體説明的風險成為現實,我們的業務、財務狀況和經營結果可能會受到重大的不利影響。在這種情況下,我們普通股的交易價格可能會下跌。

與我們的業務和行業有關的風險

如果我們的業務不像我們預期的那樣增長,或者如果我們不能有效地管理我們的增長,我們的經營結果和業務前景就會受到影響。

截至2019、2018年和2017年12月31日,我們的全職員工分別為948人、777人和581人。在2019年,我們對我們的銷售機構進行了重大投資,使我們的員工人數增加了21%,在截至2019年12月31日的一年中,我們的收入比2018年增加了5 380萬美元,部分原因是我們的客户羣增加了。

然而,我們的業務可能不會繼續以同樣的速度或在未來繼續增長,這會對我們的收入和業務前景產生不利影響。我們的業務增長取決於若干因素,包括:

 

有效執行業務計劃的能力;

 

我們有能力加快我們對新客户的收購;

 

我們有能力進一步向現有客户銷售新的應用程序和功能,並向其組織中的其他部門銷售;

 

我們有能力開發新的應用程序來瞄準新的市場和用例;

 

我們擴大國際足跡的能力;

 

我們經營的市場的增長;

 

我們有能力維持我們在科技方面的領導地位;及

 

我們獲得和整合我們所需要的互補業務、技術和團隊的能力。

此外,我們的增長已經並將繼續給我們的管理、業務、財政和其他資源帶來壓力,我們今後的經營成果在很大程度上取決於我們能否成功地管理我們預期的擴展和增長。為了成功地管理我們的增長和履行作為一家上市公司的責任,我們認為,除其他外,我們必須有效地:

 

增加我們的客户羣,向我們現有的客户提供更多的和新的應用;

 

投資於銷售和市場營銷,擴大我們的渠道合作伙伴關係;

 

開發針對新市場和用例的新應用程序;

 

擴大我們的國際業務;

 

改進我們的平臺和應用程序、財務和業務系統、程序和控制。

我們打算繼續在銷售和市場、平臺和應用、研究和開發、一般和行政職能等領域投資,以擴大我們的業務。我們很可能比某些預期收益更早認識到這些投資的相關成本,這些投資的回報可能低於我們的預期,或者發展得比我們預期的要慢,這可能會對我們的經營結果產生不利影響。

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如果我們不能有效地管理我們的增長,保持我們的企業文化的關鍵方面,我們可能無法利用市場機會或開發新的應用程序或對我們現有的應用程序進行升級,我們可能無法滿足客户的要求、保持我們的應用程序的質量和安全性、執行我們的業務計劃或應對競爭壓力,這可能會導致我們的財務業績受損和股價下跌。

我們在歷史上一直沒有盈利,將來可能無法實現或保持盈利。

自成立以來,我們每年都出現淨虧損,包括截至2019、2018年和2017年12月31日終了年度的淨虧損5 230萬美元、4 750萬美元和1 960萬美元。截至2019年12月31日,我們的累計赤字為199.9美元。雖然近期我們的收入有顯著增長,但我們不知道我們的申請能否或何時獲得足夠的銷售量,以維持或增加增長,或在未來取得或維持盈利能力。我們實現或保持盈利的能力也一直並將繼續受到非現金股票補償的影響。我們也預期我們的成本在未來的時期會增加,如果我們的收入不增加的話,這可能會對我們未來的經營結果產生不利的影響。特別是,我們預計將繼續在以下方面投入大量財政和其他資源:

 

銷售和營銷,包括在國內和國際上擴大我們的銷售機構;

 

與我們的平臺和應用相關的研究和開發,包括對我們的研究和開發團隊的投資;

 

繼續在國際間擴展業務;及

 

一般和行政費用,包括與上市公司有關的法律和會計費用。

這些投資可能不會增加我們的收入或增長我們的業務。如果我們不能以足以抵銷預期成本增長的速度增加收入,我們的業務、財務狀況和經營結果都會受到損害,而長遠來説,我們亦未必能取得或維持盈利能力。此外,我們可能會遇到意外的業務費用、困難、複雜情況、延誤和其他可能導致今後期間損失的未知因素。如果我們的收入增長在未來不符合我們的預期,我們的財務業績可能會受到損害,我們可能無法在未來實現或保持盈利能力。

到目前為止,我們的大部分收入來自銷售我們的大規模通知申請。如果我們不能更新或增加此應用程序的銷售,或者如果我們不能增加我們的其他應用程序的銷售,我們的業務和經營結果可能會受到不利的影響。

儘管我們在過去幾年推出了幾個新的事件管理應用程序,但我們的收入中有61%、62%和74%分別來自2019年、2018年和2017年大規模通知應用程序的銷售,並期望在近期內繼續從銷售該應用程序中獲得很大一部分收入。因此,我們的經營業績可能會受到影響,原因是:

 

對我們大規模通知申請的需求下降;

 

來自競爭產品的定價或其他競爭壓力;

 

引進應用程序和技術,作為取代或替代或代表我們的大規模通知應用程序的改進;

 

技術創新或新標準,而我們的大規模通知申請並沒有涉及這些創新或新標準;以及

 

對我們提供的當前或未來價格或競爭解決方案的敏感性。

由於我們對大量通知應用程序的依賴,我們無法更新或增加此應用程序的銷售,或此應用程序的價格下降,將比我們從各種應用中獲得大量收入更嚴重地損害我們的業務和經營業績。任何對我們歷史或新應用的銷售產生不利影響的因素,包括髮行週期、市場接受、競爭、性能和可靠性、聲譽以及經濟和市場條件,都可能對我們的業務和經營業績產生不利影響。

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如果我們無法對我們的平臺進行升級,開發新的應用程序,將我們的平臺和應用程序銷售到新的市場或進一步滲透我們現有的市場,我們的收入可能不會增長。

我們增加銷售的能力在很大程度上取決於我們是否有能力加強和改進我們的平臺和應用程序,及時引進新的應用程序,為我們的平臺開發新的用例,並進一步深入我們現有的市場。我們的平臺或新應用的任何改進的成功取決於幾個因素,包括增強或新應用的及時完成、引進和市場接受、與渠道合作伙伴和通信運營商保持和發展關係的能力、吸引、保留和有效培訓銷售和營銷人員的能力以及我們營銷方案的有效性。我們開發或獲得的任何新應用程序都可能無法及時或符合成本效益,也不可能獲得廣泛的市場認可,從而產生可觀的收入。我們試圖銷售我們的應用程序的任何新市場,包括新的垂直市場和新的國家或地區,都可能無法接受。我們能否進一步打入現有市場,取決於我們的平臺和應用程序的質量,以及我們設計平臺和應用程序以滿足消費者需求的能力。任何未能加強或改善我們的平臺和應用程序,以及引進新的應用程序,都可能對我們的收入增長和經營業績產生不利影響。

如果我們不能吸引新客户或向現有客户出售更多的應用程序,我們的收入和收入增長將受到損害。

我們增長戰略的一部分是增加新客户,並向現有客户銷售更多的應用程序。我們能否維持現有客户、向他們銷售新應用程序和增加新客户,將在很大程度上取決於我們是否有能力預測行業的演變、做法和標準,並繼續及時引進和改進我們提供的應用程序,以跟上技術發展的步伐。然而,我們在開發新應用程序和改進現有應用程序方面可能不成功。此外,任何新應用程序的成功取決於幾個因素,包括申請的及時完成、引進和市場接受。我們開發或獲得的任何新應用程序都可能無法及時或符合成本效益,也可能無法獲得廣泛的市場認可,從而產生可觀的收入。如果我們的競爭對手在我們能夠實施新技術或更好地預測市場機會之前實施新技術,這些競爭對手可能能夠提供比我們更有效或更便宜的產品。因此,我們可能無法與現有客户續簽協議,無法吸引新客户,也無法從現有客户中擴大或維持業務,這可能會損害我們的收入和增長。

如果不能有效地開發和擴大我們的銷售和營銷能力,就會損害我們增加客户羣的能力,並使我們的平臺和應用程序獲得更廣泛的市場接受。

為了增加客户總數,使市場更廣泛地接受我們的平臺和應用程序,我們將需要擴大我們的銷售和營銷組織,包括我們的銷售隊伍的垂直和地理分佈,以及我們的客户主管團隊,他們專注於新的客户,負責現有帳户的更新和增長的客户經理,以及針對新的和增長的業務機會創造的業務發展代表。我們將繼續為我們的全球銷售和營銷機構提供大量資源。我們的銷售和營銷團隊的效率隨着時間的推移而變化,將來可能會有所不同,部分取決於我們維護和改進我們的平臺和應用程序的能力。所有這些努力都需要我們投入大量的財政資源和其他資源,而且在今後的一段時間內,我們不太可能看到這些增加帶來的好處。如果我們的努力不相應地大幅度增加收入,我們的業務將受到嚴重損害。如果我們不能僱用、發展和留住有才能的銷售人員,如果我們的新銷售人員不能在合理的時間內達到預期的生產力水平,或者如果我們的銷售和營銷計劃無效,我們就無法通過擴大銷售隊伍來實現收入增長。

21


 

我們的業務性質使我們面臨固有的責任風險。

我們的應用程序,包括我們的大規模通知、事件管理、IT警報、安全連接、社區參與、風險智能、視覺指揮中心、危機管理、公共預警和安全消息傳遞應用程序,旨在通過正確的設備、在正確的地點、在公共安全威脅和關鍵商業事件期間的適當時間,向正確的人傳遞拯救生命或減輕損害的信息。由於這類應用程序的性質,我們可能面臨更大的風險,對僱員的作為或不作為或系統故障的責任,可能比其他企業固有的風險。雖然我們的客户協議基本上都包含限制我們對客户的責任的條款,但我們不能保證這些限制將得到執行,否則即使我們獲勝,與實際或指稱的不作為或失敗有關的任何訴訟的費用也會對我們產生重大的不利影響。此外,我們的某些保險單和一些州的法律可能限制或禁止對因嚴重疏忽而引起的懲罰性或某些其他類型的損害或責任的保險,我們不能向你保證,我們對我們所面臨的風險有充分的保險。

由於我們通常在與客户簽訂合同的期限內按比例確認收入,所以銷售的下降或上升要到以後的時期才能充分反映在我們的經營業績中。

我們的收入主要來自對關鍵事件管理應用程序的訂閲。我們的客户一般沒有權利佔有我們的軟件平臺和應用程序。訂閲收入,包括諸如增量使用等項目的額外費用,將在訂閲期內按比例確認,從訂閲向客户提供訂閲之日開始。我們與客户的協議通常從一到三年不等。因此,我們在每個季度報告的收入很大程度上是由於前幾個季度達成的協議所致。因此,任何一個季度對我們申請的銷售、客户更新或市場接受程度的下降都不一定會在該季度的收入中得到充分反映,並會對我們今後幾個季度的收入和盈利能力產生負面影響。這種應課税收入的確認也使我們很難在任何一段時間內通過額外銷售迅速增加我們的收入,因為來自新客户的收入一般是在適用的協議條款內確認的。

我們在一個新興和不斷髮展的市場中運作,這個市場的發展可能比我們預期的要慢或不同。如果我們的市場不象我們預期的那樣增長,或者如果我們不能擴大我們的平臺和應用程序以滿足這個市場的需求,我們的收入可能會下降、增長或不能加速增長,我們可能會蒙受經營損失。

CEM解決方案的市場正處於開發的早期階段,目前尚不確定這個市場是否會發展,即使它確實在發展,它將有多快或有多持續發展,或者我們的平臺和應用程序是否會被我們的經營和計劃運作的市場所接受。在很大程度上,我們的成功將取決於能否廣泛採用我們的平臺和應用程序來替代歷史上的大規模通知制度。一些組織可能不願意或不願意使用我們的平臺和應用程序,包括擔心額外的成本,基於雲的產品的可靠性和安全性的不確定性,或者缺乏對我們平臺和應用的好處的認識。許多組織已經投入了大量的人力和財力將傳統的基於前提的應用程序集成到他們的業務中,因此可能不願意或不願意遷移到基於雲的應用程序。我們能否將我們的平臺和應用擴展到新的市場取決於幾個因素,包括對我們的平臺和應用程序的認識;我們的平臺和應用程序或我們可能引入的新應用程序的及時完成、引入和市場接受;我們吸引、保留和有效培訓銷售和營銷人員的能力;我們與渠道合作伙伴和通信運營商發展關係的能力;我們的營銷方案的有效性;我們平臺和應用程序的成本;以及我們競爭對手的成功。如果我們不成功地將我們的平臺和應用程序開發和營銷到新的市場,或者組織沒有意識到或不重視我們的平臺和應用程序的好處。, 我們的平臺和應用市場可能不會繼續發展,或者發展得比我們預期的要慢,這兩種情況都會損害我們的收入和增長前景。

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我們對市場機會的估計和對市場增長的預測可能是不準確的,即使我們競爭的市場實現了預期的增長,我們的業務也可能無法以類似的速度增長。

市場機會估計和增長預測受到重大不確定性的影響,所依據的假設和估計可能不準確。我們對可尋址市場的規模和預期增長的估計和預測可能被證明是不準確的。即使我們競爭的市場達到了我們的規模估計和預測的增長,我們的業務也可能無法以類似的速度增長,如果有的話。

我們參與的市場是有競爭力的,如果我們不進行有效的競爭,我們的經營結果可能會受到損害。

關鍵事件管理解決方案的市場是高度分散、競爭和不斷演變的。隨着新技術和市場進入者的引入,我們期望我們未來的競爭環境仍將十分激烈。我們的一些競爭對手已經或可能進行收購,或可能建立夥伴關係或其他戰略關係,以提供比單獨提供的更全面的產品,或取得更大的規模效益。此外,目前不被視為競爭對手的新進入者可以通過收購、夥伴關係或戰略關係進入市場。我們根據若干因素進行競爭,其中包括:

 

應用功能,包括國際市場的本地和多式聯運;

 

祭品的廣度;

 

性能、安全性、可擴展性和可靠性;

 

遵守當地法規和多語言支持;

 

品牌認同、信譽和顧客滿意;

 

易於應用程序的實現、使用和維護;以及

 

總擁有成本。

我們面臨來自內部解決方案、大型集成系統供應商以及已建立和正在出現的雲和SaaS以及其他軟件供應商的競爭。我們的競爭對手的規模、產品和服務的廣度和範圍各不相同。我們的許多競爭對手和潛在的競爭者比我們擁有更多的知名度、更長的經營歷史、更牢固的客户關係、更大的營銷預算和更多的資源。雖然我們的一些競爭對手提供了支持一個或多個用例的應用程序平臺,但其他許多競爭對手提供瞭解決單個用例的點解決方案。此外,目前沒有提供競爭性應用程序的其他潛在競爭對手可能會擴大他們的產品以與我們的解決方案競爭。我們的競爭對手可能比我們更快和更有效地應對新的或不斷變化的機會、技術、標準和客户要求。現有的競爭對手或新的競爭者可以引進新技術來減少對我們解決方案的需求。除了應用和技術競爭之外,我們還面臨着價格競爭。我們的一些競爭對手以較低的價格提供他們的應用程序或服務,這造成了定價壓力。我們的一些規模較大的競爭對手具有業務靈活性,可以將競爭的應用程序和服務與其他產品捆綁在一起,包括以較低的價格提供這些應用程序和服務,作為更大的銷售由於所有這些原因,我們可能無法成功競爭,而競爭可能會導致銷售減少、利潤率下降、虧損或申請未能獲得或保持市場接受,任何這一切都可能損害我們的業務。

我們可能無法迅速擴大業務規模,以滿足客户日益增長的需求,如果我們不能高效增長,我們的經營成果可能會受到損害。

隨着我們的平臺和應用程序的使用越來越多,我們將需要繼續進行大量投資來開發和實現新的應用程序、技術、安全特性和基於雲的基礎設施操作。此外,我們需要適當地擴展我們的內部業務系統和服務組織,包括客户支持和專業服務,以服務於我們日益增長的客户羣,特別是隨着時間的推移,我們的客户統計數據將發生變化。這些努力的任何失敗或延遲都會損害我們的平臺和應用程序的性能,並降低客户的滿意度。即使我們能夠升級我們的系統和擴大我們的工作人員,任何這樣的擴展可能是昂貴和複雜的,需要管理層的時間和關注。如果我們不能有效地擴展我們的平臺和業務,以滿足客户日益增長的需求,我們可能無法像我們預期的那樣迅速增長,我們的客户可能會減少或取消對我們的應用程序和專業服務的使用,我們可能無法有效地競爭,我們的業務和經營成果可能會受到損害。

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我們的季度經營業績可能會波動,如果我們不能達到或超過投資者或證券分析師的預期,我們的股價可能會下跌。

我們的季度收入和業務結果歷來各不相同,我們預計,由於各種因素,包括許多我們無法控制的因素,它們將繼續這樣做。我們未來的收入很難預測。我們的開支水平在短期內是相對固定的,部分是基於我們對未來收入的期望。如果收入水平低於我們的預期,我們可能會遭受更高的損失,可能永遠無法獲得或保持持續的盈利能力。我們的經營業績可能會因收入的減少而受到不成比例的影響,因為按比例較小的開支數額隨收入的不同而不同。如果我們的季度收入或運營業績低於投資者或證券分析師的預期,我們普通股的價格可能會大幅下跌。我們業務成果的波動可能是由於若干因素造成的,其中包括:

 

對我們平臺和應用程序的需求波動;

 

針對競爭性定價行為或其他原因,我們的業務或定價政策發生變化;

 

引進新的應用程序或升級到我們的平臺的時機和成功;

 

收購交易相關攤銷費用及其他相關費用對我們毛利的影響;

 

競爭,包括新競爭者進入該行業和現有競爭對手提供新產品;

 

改變競爭對手的業務或定價政策;

 

支出的數額和時間,包括與擴大我們的業務、增加研究和開發、加強我們的平臺、引進新的應用程序或增加我們的銷售和營銷團隊有關的支出;

 

我們在國內和國際現有和新市場中有效管理增長的能力;

 

我們的能力,成功管理任何未來的業務或技術收購;

 

區域、國家和全球經濟的實力;以及

 

自然災害或人為問題的影響,如網絡事件和恐怖主義。

由於上述因素和本年度報告表10-K中討論的其他風險,您不應依賴對我們業務結果的季度間比較作為我們未來業績的指示,也不應認為我們最近的收入增長或在任何一段時間內的結果是我們未來業績的指示。

我們的第三方數據中心供應商的服務中斷或延遲可能會損害我們使我們的平臺和應用程序可供客户使用的能力,導致客户不滿,損害我們的聲譽,失去客户,有限的增長和收入減少。

我們目前服務的部分平臺功能,從第三方數據中心託管設施運營的世紀鏈接,並位於洛杉磯,加利福尼亞州和丹佛,科羅拉多地區。我們還依賴位於德國、愛爾蘭、英國、加拿大、加利福尼亞和弗吉尼亞的AmazonWeb服務來承載我們的某些平臺功能和應用程序。我們的運作在一定程度上取決於我們的第三方設施提供商是否有能力保護這些設施免受自然災害、電力或電信故障、網絡事故、犯罪行為和類似事件的破壞或中斷。如果我們的任何第三方設施安排被終止,或者如果服務失效或設施損壞,我們的平臺可能會中斷,以及安排新設施和服務的延遲和額外費用。任何第三方服務水平在我們的數據中心,或任何錯誤,缺陷,中斷,網絡事件或其他性能問題,我們的解決方案可能損害我們的聲譽。

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任何損壞或失敗的系統,我們的第三方供應商可能導致中斷我們的平臺。儘管我們的數據中心採取了預防措施,但在使用量、自然災害、網絡事件、恐怖主義行為、破壞或破壞、在沒有適當通知的情況下關閉一個設施或其他意想不到的問題的發生可能導致我們平臺和應用程序的長期中斷。我們的第三方數據中心所面臨的問題,與他們簽訂合同的電信網絡提供商,或者我們的電信供應商在包括我們在內的客户之間分配容量的系統所面臨的問題,可能會對我們客户的體驗產生不利影響。由於我們在公共安全威脅和關鍵商業事件期間向客户提供的服務的性質,當我們的客户最依賴我們的應用程序時,可能會出現任何此類中斷,從而加重任何中斷對我們業務的影響。服務中斷可能會減少我們的收入,使我們向客户退款,並使我們承擔潛在的責任。

此外,我們的保險單可能不足以補償我們在發生損壞或中斷時可能遭受的任何損失。儘管我們通過促進2002年的“有效技術法案”而受益於反恐怖主義支持下的責任保護,但上述任何一項的發生都可能減少我們的收入,使我們承擔責任,使我們向客户發放信貸,或使客户不為我們的應用程序續訂,其中任何一項都可能對我們的業務產生重大的不利影響。

我們所依賴的第三方軟件的失敗或可訪問性降低可能會損害我們平臺和應用程序的可用性,並對我們的業務產生不利影響。

我們授權第三方的軟件集成到我們的平臺和應用程序中,包括開源軟件。這些許可可能無法繼續以可接受的條件提供給我們,或者根本就不能使用。雖然我們基本上不依賴任何第三方軟件,但失去開發、維護和交付應用程序所需的全部或大部分第三方軟件的權利,可能導致在我們開發或識別、獲取和集成同等技術之前延遲提供我們的應用程序,這可能會損害我們的業務。

我們使用的硬件或軟件中的任何錯誤或缺陷都可能導致錯誤、中斷、網絡事故或應用程序的失敗。這類軟件的全部或很大一部分的可用性的任何重大中斷都可能對我們的業務產生不利影響,除非和直到我們能夠以類似的成本替換這些應用程序提供的功能。此外,這個軟件可能沒有商業上合理的條款,或者根本沒有。失去使用該軟件的全部或相當一部分的權利可能會限制對我們的平臺和應用程序的訪問。此外,我們依賴第三方的能力,以加強其目前的應用程序,開發新的應用程序的及時和成本效益的基礎上,並回應新興的行業標準和其他技術變化。我們可能無法對此類第三方技術進行更改,這可能會使我們無法迅速響應不斷變化的客户需求。我們也可能無法取代目前與我們的應用程序一起提供的第三方軟件提供的功能,如果這些軟件變得過時或與我們的平臺和應用程序的未來版本不兼容,或者在其他方面沒有得到充分的維護或更新。

如果我們不能或不能保持我們的平臺與我們的客户在他們的業務中使用的第三方應用程序的兼容性,我們的收入將下降。

由於相當大比例的客户選擇將我們的解決方案與第三方供應商提供的某些功能集成在一起,我們的解決方案的功能和受歡迎程度在一定程度上取決於我們將平臺和應用程序與某些第三方系統集成的能力。第三方供應商可能會改變其技術的特點,限制我們對其應用程序的訪問,或以不利的方式更改其應用程序的使用條件。這些變化在功能上可能限制或終止我們與我們的平臺和應用程序一起使用這些第三方技術的能力,這可能會對我們的解決方案產生負面影響,並損害我們的業務。如果我們不能將我們的解決方案與我們的客户使用的新的第三方應用程序集成,我們可能無法提供客户所需的功能,這將對我們的創收能力產生負面影響,並對我們的業務產生不利影響。

25


 

購買我們平臺的企業或政府機構的規模或類型的變化以及客户購買或使用的應用程序的變化可能會影響我們的運營結果。

我們已經並將繼續銷售給各種規模的企業、市和地區政府機構、非營利組織、教育機構和醫療機構。銷售給較大的組織可能需要更長的銷售週期和更重要的銷售努力。賣給小企業可能會帶來更大的信用風險和不確定性。購買我們的應用程序的業務規模或類型的變化可能會導致我們的經營結果受到不利影響。

如果我們、我們的客户或第三方供應商的安全措施受到損害,或者未經授權訪問我們的客户或其僱員、客户或成員的數據,我們的平臺可能被認為是不安全的,我們的客户可能受到傷害,並可能限制或停止使用我們的應用程序,我們的聲譽可能受到損害,我們可能會承擔重大責任。

我們的業務包括存儲和傳輸客户及其僱員、客户和成員的數據,包括個人可識別的信息,如聯繫信息和實際位置。安全事件,無論是由於第三方行為、員工或客户錯誤、技術損害或失敗、瀆職或犯罪活動,都可能導致未經授權獲取或丟失或未經授權披露這些信息、訴訟、賠償義務和其他可能的責任,以及負面宣傳,這些都可能損害我們的聲譽,損害我們的銷售,損害我們的客户和我們的業務。網絡事件和基於互聯網的惡意活動繼續普遍增加,基於雲的服務提供商已成為目標。如果與我們合作的第三方,如供應商或開發商,違反了適用的法律或我們的安全政策,這些違規行為也可能使我們的客户信息受到威脅,進而對我們的業務產生不利影響。我們可能無法預測或阻止用於獲得未經授權的訪問或破壞系統的技術,因為它們經常發生變化,並且常常在事件發生後才被檢測到。隨着我們的客户羣的增加,我們的品牌變得更加廣為人知和被認可,第三方可能會越來越多地試圖破壞我們的安全控制,或者未經授權地訪問我們敏感的公司信息或客户的數據。此外,由於我們在公共安全威脅和關鍵商業事件期間向客户提供的服務的性質,我們可能成為攻擊的唯一目標。

許多政府頒佈了法律,要求公司將涉及某些類型的個人數據的數據安全事件或未經授權的轉移通知個人。此外,我們的一些客户合同要求任何數據安全事件的通知。因此,我們的競爭對手、我們的客户或我們所經歷的安全事件可能導致公開披露,這可能導致廣泛的負面宣傳。我們行業中的任何安全妥協,無論是實際的還是被感知的,都可能損害我們的聲譽,削弱客户對我們安全措施有效性的信心,對我們吸引新客户的能力產生負面影響,導致現有客户選擇不續訂他們的訂閲,或使我們面臨第三方訴訟、監管罰款或其他行動或責任,這可能對我們的業務和運營結果產生重大和不利的影響。此外,遵守通知法和合同義務的費用可能很大,任何由於實際或所謂的妥協而要求我們提供此類通知的要求,都可能對我們的業務產生重大和不利的影響。

雖然我們維持一般責任保險範圍和錯誤或遺漏的保險範圍,但我們不能保證這種保險將是充分的,否則將保護我們不受聲稱個人資料受到損害的索賠的責任或損害,或這種保險將繼續以可接受的條件或完全可接受的條件提供。

如果我們的電腦系統受到或變得容易受到安全漏洞的影響,或者我們無法履行我們的安全義務,我們可能會面臨名譽受損,失去客户和收入。

我們提供的服務往往對客户的業務至關重要。我們的某些客户合同可能要求我們遵守安全義務,這可能包括維護網絡安全和備份數據,確保我們的網絡沒有病毒,保持業務連續性規劃程序,以及通過進行背景調查來驗證與客户一起工作的員工的完整性。我們系統的任何故障或與我們向客户提供的服務有關的違反安全的行為都可能損害我們的聲譽,或導致對我們的重大損害提出索賠。我們對違反數據安全要求的責任可能很大,我們可能需要對客户進行賠償。我們的設備或系統的任何重大故障,或我們經營地點的電力和電信等基本基礎設施的任何重大破壞,都可能妨礙我們向客户提供服務的能力,對我們的聲譽產生負面影響,使我們失去客户,並對我們的運營結果產生不利影響。

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此外,我們通常可以訪問或要求收集和存儲機密客户和客户數據。如果任何人,包括我們的任何僱員或前僱員,滲透我們的網絡安全,不小心泄露我們的數據或代碼,或盜用屬於我們、我們的客户或我們客户的客户的數據或代碼,我們就可能因違反合同保密性條款或隱私法律而受到客户或客户的重大責任。未經授權披露敏感或機密的客户和客户數據,無論是由於我們的計算機系統受到破壞、系統故障、屬於客户或客户的機密信息或知識產權的丟失或盜竊,或其他原因,都可能損害我們的聲譽,使我們失去客户和收入,並造成我們的財務和其他潛在損失。

如果我們的應用程序不能以一種允許我們的客户按照法規和/或行業標準操作的方式運行,我們的收入和運營結果就會受到損害。

我們的某些客户需要確保敏感信息的安全處理、通信和存儲的應用程序,考慮到所分發內容的性質以及相關的適用監管要求。特別是,我們的保健客户依靠我們的應用程序以符合1996年“健康保險可攜性和問責法”、2009年“經濟和臨牀健康健康信息技術法案”、2013年1月25日最後總括規則(統稱為HIPAA)的要求進行通信,並實施隱私和數據安全標準,通過限制個人可識別健康信息的使用和披露來保護個人可識別的健康信息,並要求實施某些數據安全標準以保護這些信息。作為受HIPAA約束的“涵蓋實體”的“業務夥伴”,我們也有自己的遵守義務,直接在HIPAA之下,並根據業務關聯協議,我們必須與我們的客户簽訂HIPAA覆蓋的實體。

政府和行業組織也可以通過新的法律、法規或要求,或者對現有的法律或條例進行修改,這可能會影響我們的申請需求或價值。如果我們不能及時使我們的應用程序適應不斷變化的法律和監管標準或其他要求,或者我們的應用程序不允許我們的客户按照適用的法律和法規進行溝通,我們的客户可能會對我們的應用失去信心,轉而使用競爭對手提供的產品,或威脅或對我們提起法律訴訟。

此外,政府和其他客户可能要求我們的應用程序符合某些隱私,安全或其他認證和標準。例如,關於個人數據的轉讓,為從歐洲向美國轉移個人數據提供了有效的法律依據的歐盟-美國安全港方案於2015年10月被宣佈無效,這對從歐盟向包括我們在內的美國公司轉移數據產生了重大影響。我們是由歐盟-美國隱私盾牌認證的,這是歐盟-美國安全港的繼承製度.雖然我們現在有隱私盾牌認證和其他法律承認的機制,我們認為這些機制允許將歐盟客户和僱員的信息合法地轉移到美國,但這些機制也有可能受到挑戰或演變,包括可能對我們如何移動這些數據產生影響的新的法律要求。如果我們的應用程序不能保持對這些認證和標準的遵守,或者我們的競爭對手達到了這些認證和標準的要求,我們可能被取消向這些客户出售我們的應用程序的資格,或者處於競爭劣勢,這兩種情況都會損害我們的業務、經營結果和財務狀況。如果我們的政策和做法是或被認為是不夠的,或者如果我們的客户對從歐洲聯盟向美國轉移數據感到關切,我們可能會受到歐盟數據保護當局的執法行動或調查,或受到私人當事方的訴訟,我們的業務可能受到不利影響。

如果我們不能提供高質量的客户支持,我們的業務和聲譽可能會受損.

我們通過客户支持中心為客户提供實施服務和24/7支持,並通過Everbridge大學提供教育、專業發展和認證以及一系列諮詢服務。提供的諮詢服務包括現場實施包、經過認證的應急管理專業操作評審、專門的客户護理代表、定製的基於網絡的培訓,以及開發針對客户的通信材料,以提高內部對系統價值的認識。

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提供這種教育、培訓和支助,需要我們管理培訓資源或提供客户支持的人員具備特定的經驗、知識和專門知識,使我們更難僱用合格的人員,擴大我們的支助業務。隨着我們擴大業務,追求新的客户和更大的組織,高質量的客户支持的重要性將會增加。如果我們的業務增長,我們可能無法做出足夠快的反應,以適應客户對支持服務需求的短期增長或擴大我們的服務規模。我們也可能無法修改我們的支持服務的形式或改變我們的價格,以競爭我們的競爭對手提供的支持服務的變化。客户對這些服務的需求增加,而沒有相應的收入,可能會增加我們的成本,損害我們的經營成果。如果我們不幫助我們的客户在我們的平臺內使用應用程序並提供有效的持續支持,我們向現有客户銷售或保留更多應用程序的能力可能會受到損害,我們在現有或潛在客户中的聲譽可能會受到損害。

我們的戰略包括追求收購,而我們無法成功整合新獲得的技術、資產或業務可能會損害我們的財務業績。未來技術、資產或企業的收購,部分或全部是通過發行股票或股權來支付的,這可能會削弱我們現有股東的所有權。

我們可以評估和考慮潛在的戰略交易,包括未來企業、技術、服務、產品和其他資產的收購或投資。我們還可能與其他業務建立關係,以擴大我們的平臺和應用程序,這可能涉及優惠或獨家許可證、額外的分銷渠道、折扣定價或在其他公司的投資。

我們過去已經獲得了業務和技術。例如,我們在2019年4月收購了傳道模式,在2019年8月收購了NC4,康尼森然而,在2020年2月,我們無法確定我們能否完成投標報價並完成交易。我們相信,我們持續增長的部分動力將來自收購其他公司或其技術、資產、企業和團隊。我們完成的任何收購都會帶來風險,包括:

 

資本支出和經營費用高於預期;

 

未吸收被收購公司或企業的經營人員或人員,或未留住被收購公司或業務的關鍵人員的;

 

未能將所獲得的技術集成到我們的平臺和應用程序中,或花費大量費用將所獲得的技術集成到我們的平臺和應用中;

 

擾亂我們正在進行的業務;

 

轉移管理層的注意力和其他公司資源;

 

未能保持統一的標準、控制和政策;

 

產生重大會計費用;

 

損害與客户和員工的關係;

 

發現所獲得的技術、資產或業務無助於我們的業務戰略,我們為該技術、資產或業務支付的費用過高,或者我們可能被要求部分或全部註銷已獲得的資產或投資;

 

未能實現預期的交易協同作用;

 

在收購公司之前未查明的意外負債和意外事件;以及

 

無法從收購中產生足夠的收入和利潤以抵消相關的收購成本。

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將獲得的技術、資產或業務完全集成到我們的業務中可能需要大量時間。我們可能無法成功地克服這些風險或在收購過程中遇到的任何其他問題。如果我們沒有成功地避免或克服與任何此類收購有關的風險或問題,我們的業務結果和財務狀況就會受到損害。收購也可能影響我們的財務狀況和資本需求,或可能導致我們的季度和年度經營業績波動。收購可能包括重要的商譽和無形資產,這可能導致未來的減值費用將減少我們的既定收益。此外,在合併被收購的業務期間和之後,未能保持有效的財務控制和報告制度及程序,也可能影響我們編制及時和準確的財務報表的能力。我們在從事戰略交易的努力中可能會付出很大的代價,而這些支出可能不會導致成功的收購。

我們預計,我們可能支付的任何未來收購技術,資產,企業或團隊可能包括股票,購買股票的權利,現金或上述的一些組合。如果我們在未來的收購中發行股票或購買股票的權利,我們的普通股的每股淨收入和當時的股東可能會經歷稀釋。

我們依靠我們的高級管理人員和高技能人員的表現,如果我們不能吸引、留住和激勵高素質的員工,我們的業務和經營成果就會受到損害。

我們相信,我們的成功一直並將繼續取決於我們的高級管理人員和關鍵人員的努力和才幹。我們未來的成功取決於我們吸引、發展、激勵和留住高素質和熟練員工的持續能力。合格的人才需求很高,我們可能會為此付出很大的代價來吸引他們。此外,失去我們的任何高級管理人員或關鍵人員可能會影響我們執行業務計劃的能力,因為這些人可能很難替換。如果我們不能成功地吸引到優秀的員工,或者留住和激勵現有的員工,我們的業務和運營結果就會受到損害。

如果我們不能在減少與服務這些客户相關的風險的同時增加對大型組織的解決方案的銷售,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到影響。

我們的增長戰略在一定程度上取決於向大型企業和政府銷售我們的解決方案。對大客户的銷售涉及的風險可能不存在(或在較小的程度上存在)與銷售給較小的實體。這些風險包括:

 

提高大客户在與我們談判合同安排方面的購買力和槓桿作用;

 

更嚴格和更復雜的執行程序,包括更嚴格的執行截止日期和對任何不遵守最後期限的懲罰;

 

在我們與這些客户簽訂的支助服務合同中對我們提出更嚴格或更昂貴的要求,包括更嚴格的支助響應時間和對任何未能滿足支助要求的處罰;

 

較長的銷售週期和相關的風險,即大量的時間和資源可能花在一個最終選擇不購買我們的平臺或購買低於我們希望的潛在客户身上;

 

與提供有競爭力的產品的大型科技公司建立更密切的關係,並依賴這些公司;以及

 

更大的折扣和減記壓力。

此外,由於大型、高知名度企業的安全漏洞可能會被大量宣傳,因此為這些客户提供服務會增加聲譽風險。如果我們不能增加對大型企業和政府客户的銷售,同時減輕與服務這些客户有關的風險,我們的業務、財務狀況和經營結果可能會受到影響。

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我們的收入增長將在一定程度上取決於我們通過發展與第三方的關係來擴大直銷渠道的努力是否成功。

我們很大程度上依賴於直銷模式來推銷我們的平臺。為了繼續發展我們的業務,我們計劃繼續發展合作伙伴關係,通過推介和合作銷售安排來支持我們的銷售努力。我們與合作伙伴發展關係的努力仍處於初級階段,迄今為止,我們通過這些關係創造了有限的收入,我們不能保證我們將能夠發展和保持成功的夥伴關係,或這些夥伴將成功地營銷和銷售我們的平臺或基於我們的平臺的解決方案。確定合作伙伴、談判和支持與他們的關係和維持關係需要大量的時間和資源投入,這可能不會給我們的投資帶來巨大的回報。我們期望我們的合作伙伴只承諾將有限的資源用於營銷和推廣我們的解決方案。此外,我們的競爭對手可能更有效地向我們的合作伙伴或潛在的合作伙伴提供獎勵,使他們的產品或服務優於我們的解決方案。如果我們未能與合作伙伴建立或維持我們的關係,或者這些夥伴在推銷或銷售我們的解決方案方面不成功,或不能或不願意將足夠的資源用於這些活動,我們在市場上競爭或增加收入的能力可能會受到損害,我們的經營成果可能會受到損害。此外,新的或正在出現的技術、技術趨勢或客户需求的變化可能導致某些第三方不再強調他們與我們的交易,或成為未來的潛在競爭對手。

不確定或減弱的全球經濟狀況可能對我們的工業、商業和經營結果產生不利影響。

我們的整體表現取決於國內和全世界的經濟狀況,在可預見的未來,這種情況可能仍然具有挑戰性。似乎與我們或我們的行業無關的金融發展可能會對我們和我們計劃中的國際擴張產生不利影響。美國經濟和其他主要國際經濟體受到威脅的主權違約和評級下調、對各種商品和服務的需求下降、信貸受到限制、主要跨國公司面臨威脅、流動性差、公司盈利能力下降、信貸、股票和外匯市場波動、破產和總體不確定性。這些情況會影響資訊科技開支的比率,並會對顧客購買我們的應用程式和服務的能力或意願產生不良影響,延誤潛在顧客的購買決定,減少他們訂閲的價值或期限,或影響續訂率,而任何一項都會對我們的經營業績造成不良影響。我們無法預測經濟復甦的時間、強度或持續時間,也無法預測世界範圍內、在美國或在我們的工業中任何隨後的經濟放緩。

今後對我們提起的任何訴訟都可能代價高昂,而且辯護時間也很長。

我們過去和將來都會不時受到法律程序和在一般業務過程中出現的申索,例如我們的客户就現時或前任僱員的商業糾紛或僱傭申索而提出的申索。訴訟可能會導致大量的成本,轉移管理層的注意力和資源,這可能會嚴重損害我們的業務、整體財務狀況和經營結果。保險可能不包括這類索賠,也可能不足以支付解決一項或多項此類索賠所需的所有費用,也可能無法繼續以我們可以接受的條件獲得保險。對我們提出的沒有保險或保險不足的索賠可能會導致意外的成本,從而降低我們的經營業績,並導致分析師或潛在投資者降低他們對我們業績的預期,從而降低我們股票的交易價格。

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由於我們的長期增長戰略涉及進一步擴大對美國以外客户的銷售,我們的業務將容易受到與國際業務相關的風險的影響。

我們的增長戰略的一個組成部分是進一步擴大我們的業務和在國際上的客户羣。我們於2012年4月在中國北京開設了第一個國際辦事處,隨後於2012年9月在英格蘭温莎開設了一個辦事處,作為我們地理擴張的一部分。2014年3月,我們收購了總部設在英格蘭科爾切斯特的一家大眾通知公司--聲樂有限公司。2016年12月,我們收購了瑞典Norsborg的SaaS移動危機管理公司Svensk Krisledning AB。2018年4月,我們收購了總部設在挪威奧斯陸的關鍵通信和人口警報系統公司統一消息系統公司(UnifiedMessageSystemsASA)。2018年5月,我們收購了總部位於荷蘭的關鍵通信解決方案公司ResponseB.V.。2020年2月,我們收購了CNL軟件有限公司(CNL Software Limited),這是一家總部位於英國坎伯裏的全球實體安全信息管理平臺軟件供應商。截至12月31日、2019年和2018年12月31日,我們收入的22%和19%分別來自美國以外的客户。我們打算進一步擴大我們在歐洲、中東和亞洲等地區的地方存在。我們目前的國際行動和今後的倡議將涉及各種風險,包括:

 

貨幣匯率波動及其對我們的收入和支出的影響,以及如果我們今後選擇進行套期保值交易的成本和風險;

 

外國市場的經濟或政治不穩定;

 

在執行合同、應收帳款和較長的收款期方面有更大的困難;

 

關於技術的更嚴格的規定,包括在隱私、數據安全和未經授權使用、獲取或刪除商業和個人信息方面,特別是在歐洲聯盟;

 

難以與分散而遙遠的員工保持公司文化;

 

監管要求、税收或貿易法的意外變化;

 

不同的勞動法規,特別是在歐盟,與美國相比,勞動法對僱員通常更有利,包括在這些地方被視為小時工資和加班條例;

 

在遠距離有效管理更多僱員方面所固有的挑戰,包括需要實施適當的制度、政策、福利和合規方案;

 

在具有不同文化、語言、習俗、法律制度、替代爭端制度和管理制度的新市場管理企業的困難;

 

限制我們將一國業務收入再投資的能力,以滿足我們在其他國家業務的資本需求;

 

知識產權保護有限或不足;

 

政治不穩定或恐怖活動;

 

可能或實際違反國內和國際反腐敗法,如“美國反海外腐敗法”和“英國賄賂法”,或違反美國和國際出口管制和制裁條例的可能性,這種可能性可能隨着在外國管轄範圍內的銷售或業務的增加以及某些行業的業務的增加而增加;

 

不利的税收負擔和外匯管制可能使其難以匯回收益和現金。

我們在國際經營業務方面的有限經驗增加了我們今後可能進行的任何可能的擴張努力都不會成功的風險。如果我們投入大量的時間和資源來擴大我們的國際業務,而又不能成功和及時地這樣做,我們的業務和經營結果將受到損害。我們繼續執行政策和程序,以促進我們遵守適用於我們的國際業務或產生於我們的國際業務的美國法律和條例。我們過去或現在的遵守做法的不足可能增加無意中違反這類法律和條例的風險,這可能導致財政和其他懲罰,損害我們的聲譽,並使我們付出代價。

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我們的業務,包括由我們和我們的渠道合作伙伴銷售我們的產品和專業服務,可能要遵守外國政府的規定,這些規定因國家而異,而且時有發生變化。我們的失敗,或我們的渠道合作伙伴不遵守這些規定,可能會對我們的業務產生不利影響。此外,在許多外國,其他國家通常從事我們的內部政策和程序或適用於我們的美國條例所禁止的商業慣例。雖然我們已實施旨在遵守這些法例和政策的政策和程序,但我們的僱員、承建商、渠道合作伙伴和代理人是否已遵守或將會遵守這些法例和政策,我們並無保證。我們的僱員、承包商、渠道合作伙伴或代理人違反法律或關鍵控制政策,可能導致收入確認、財務報告錯報、罰款、處罰或禁止進口或出口我們產品的延誤,並可能對我們的業務和業務結果產生重大不利影響。如果我們不能成功地應對國際擴張和運營的挑戰,我們的業務和運營結果就會受到不利影響。

我們還在監測與聯合王國於2020年1月31日脱離歐盟有關的事態發展,通常被稱為“英國退歐”。英國退歐可能對我們的企業產生重大影響,並可能導致經濟和法律方面的不確定性,包括全球股市和貨幣匯率的大幅波動,以及在英國決定應取代或複製哪些歐盟法律時,不同的法律和法規。除其他外,英國退歐的任何這些影響都可能對我們在聯合王國的業務和我們的財務結果產生不利影響。

如果我們不能在成長過程中保持我們的公司文化,我們的成功和我們的業務可能會受到損害。

我們相信,到目前為止,我們的文化一直是我們成功的關鍵因素,我們所提供的解決方案的批判性提高了我們員工的目標感和成就感。我們已投資建立一個強大的企業文化,並相信它是我們最重要和可持續的競爭優勢來源之一。任何不維護我們的文化的行為都會對我們留住和招聘人員的能力產生負面影響,並有效地專注於和追求我們的公司目標。當我們成長和發展一家上市公司的基礎設施時,我們可能會發現很難維持我們公司文化的這些重要方面。如果我們不能保持我們的公司文化,我們的業務可能會受到不利的影響。

我們可能有額外的義務收取和匯出銷售税和其他税款,我們可能要為過去的銷售承擔税務責任,這可能會損害我們的業務。

國家、地方和外國法域在銷售、使用、增值税和其他税收方面有不同的規則和條例,這些規則和條例可能會隨着時間的推移而有不同的解釋。此外,這些法域關於税收關係的規則很複雜,差別很大。如果一個或多個司法管轄區聲稱我們沒有為利用我們平臺銷售的應用程序徵税,我們可能面臨税務評估和審計的可能性。成功地斷言,我們應該在那些歷史上沒有徵收額外銷售、使用、增值税或其他税收的國家徵收額外的銷售、使用、增值税或其他税收,這可能會導致對過去銷售的大量税務責任和相關處罰,或以其他方式損害我們的業務和經營結果。

我們面臨外匯匯率波動的風險。

隨着我們國際業務的擴大,我們受到匯率波動影響的風險也在增加。歷史上,我們主要以美元與客户和供應商進行交易,但我們預計今後將繼續擴大與客户以外幣計價的交易數量。美元和外幣價值的波動可能會使我們的訂閲對國際客户來説更加昂貴,這可能會損害我們的業務。此外,我們在非美國地點以當地貨幣支付此類地點的僱員補償和其他業務費用。美元與其他貨幣之間的匯率波動可能導致這些費用的美元等值增加。這些波動可能導致我們的經營結果與我們的預期或投資者的期望不同。此外,這種外幣匯率的波動可能使我們更難以發現我們的業務和業務結果的基本趨勢。

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我們目前不維持一個項目,以對衝外匯交易風險敞口。然而,在未來,我們可能會使用衍生工具,例如外幣遠期合約和期權合約,以對衝外匯匯率波動的某些風險。這種套期保值活動的使用不得抵消在套期保值實施的有限時間內外匯匯率不利變動所造成的任何或部分以上的不利財務影響。此外,如果我們無法用套期保值工具構造有效的套期保值工具,那麼套期保值工具的使用可能會帶來額外的風險。

我們在未來籌集資金的能力可能是有限的,而我們在需要時不籌集資金可能會阻礙我們的發展。

我們的業務和業務可能比我們預期的更快地消耗資源。將來,我們可能需要籌集更多的資金來投資於未來的增長機會。如果有的話,可能無法以優惠的條件獲得額外的融資。如果不能以可接受的條件獲得足夠的資金,我們可能無法投資於未來的增長機會,這可能嚴重損害我們的業務和經營成果。如果我們負債,債務持有人將擁有優先於普通股東的權利對我們的資產提出索賠,任何債務的條款都可能限制我們的業務,包括我們支付普通股股利的能力。此外,如果我們發行股票證券,股東將經歷稀釋,新的股權證券可能擁有高於我們普通股的權利。由於我們在未來發行證券的決定將取決於市場狀況和其他我們無法控制的因素,因此我們無法預測或估計我們未來發行股票的數量、時間或性質。因此,我們的股東承擔了我們未來證券發行的風險,降低了我們普通股的市場價格,稀釋了他們的利益。

 

我們發行的可轉換票據的權利高於我們的普通股。

在2019年12月,我們發行4.5億美元合計本金2024年票據,將於2024年12月15日到期,除非我們提前贖回或回購,或由持有人按照其條款轉換。2017年11月,我們發行了總額為1.15億美元的2022年債券本金,這些債券將於2022年11月1日到期,除非我們提前贖回或贖回,或由持有人按照其條款兑換。在發行2024年債券方面,我們支付了5 780萬美元,以回購2022年債券本金總額2 300萬美元。

2024年的債券及2022年的債券在支付普通股的權利,以及我們的任何債務在支付權上明顯附屬於2024年的債券及2022年的債券;對我們任何並非如此附屬的負債(包括2022年的債券,即2024年的債券,以及2024年的債券,則為2024年的債券)同等的支付權;就我們的附屬公司的所有負債及其他負債(包括貿易應付款)的價值而言,有效地優先於我們的任何有擔保債務的支付權;以及在結構上低於我們子公司的所有負債和其他負債(包括貿易應付款)。在我們破產、清盤、重組或其他清盤的情況下,我們的資產,如能獲得較高或同等的債務償還權,即2024年債券及2022年債券的償付權,只會在有抵押債務從該等資產中全部償還後,才可用於支付債務,而我們的資產只可在所有債務償還後,才可支付普通股股東的債項。剩下的資產可能不足以支付2024年和2022年到期債券中的任何或全部到期的款項,也不足以支付當時已發行的普通股的任何或全部股份。

償還我們的債務需要大量現金,而且我們的業務可能沒有足夠的現金流量來償還我們的鉅額債務。

我們能否按期支付本金、支付利息或再融資給我們的債務,包括2024年和2022年的債券,取決於我們未來的表現,這取決於我們無法控制的經濟、金融、競爭和其他因素。我們的業務可能不會繼續從未來的業務中產生足夠的現金流量來支付我們的債務和進行必要的資本支出。如果我們無法產生這樣的現金流,我們可能需要採取一種或多種替代辦法,例如出售資產、重組債務或以可能繁重或高度稀釋的條件獲得額外的股本。我們再融資的能力取決於當時的資本市場和財政狀況。我們可能無法從事任何這些活動或以適當的條件從事這些活動,這可能導致我們債務義務的違約。

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截至12月31日,2019, 我們有美元542 債務本金百萬(未貼現)2024年説明和2022年筆記。我們的債務可能:

 

限制我們為營運資本、資本支出、收購或其他一般業務目的借入額外資金的能力;

 

限制我們使用現金流或為未來營運資本、資本支出、收購或其他一般業務目的獲得額外融資的能力;

 

要求我們使用我們業務現金流的很大一部分來償還債務;

 

限制我們對業務和行業變化進行計劃或作出反應的靈活性;

 

與槓桿程度較低的競爭對手比較,我們處於競爭劣勢;及

 

使我們更容易受到不利的經濟和工業條件的影響。

此外,我們日後可能招致的任何負債,都可能載有金融及其他限制性合約,限制我們經營業務、籌集資金或支付其他負債的能力。如果我們不遵守這些公約,或在欠債時未能支付款項,我們便會拖欠該等債項,而這又會導致我們的其他債項即時全數償還。

 

以現金結算的可轉換債務證券的會計方法,例如2024年債券和2022年債券,可能會對我們報告的財務業績產生重大影響。

2008年5月,財務會計準則委員會(FASB)發佈了財務會計準則委員會工作人員職位編號。APB 14-1,可轉換債務票據的會計核算,可在轉換後以現金結算(包括部分現金結算),隨後被編成會計準則編纂(“ASC”)470-20,有轉換和其他選擇的債務。根據ASC 470-20,實體必須分別核算可轉換債務工具的負債和權益部分(如2024年説明和2022年票據)在轉換後可全部或部分以現金結算的票據,其結算方式可反映發行人的經濟利益成本。ASC 470-20對會計核算的影響2024年説明和2022年注:權益部分須包括在我們合併資產負債表上股東權益的額外已繳資本部分內,而該權益部分的價值則被視為原始發行折扣,以計算該資產的債務部分。2024年説明和2022年筆記。因此,我們在當期記錄了更多的非現金利息費用,這是由於攤銷了2024年説明和2022年的期限內,他們的面額上的註釋。2024年説明和2022年筆記。我們在我們的財務業績中報告了較低的淨收入,因為ASC 470-20要求利息既包括當期債務貼現的攤銷,也包括票據的票面利息,這可能會對我們報告的或未來的財務業績、我們普通股的交易價格和股票的交易價格產生不利影響。2024年説明和2022年筆記。

2024年和2022年債券的有條件轉換特性可能會對我們的財務狀況和經營業績產生不利影響。

如果觸發2024年或2022年債券的有條件轉換功能,2024年或2022年票據(視屬何情況而定)的持有人將有權在指定時期內隨時選擇轉換2024年或2022年票據。根據2018年6月30日之前30個交易日我們普通股的市場價格,2022年債券可由債券持有人自2018年9月30日起自由兑換,並自2019年12月31日起繼續按債務持有人的選擇進行可轉換。2024年票據在2019年12月31日終了的年度內不可兑換,但在某些情況下可兑換。如果一個或多個持有人選擇轉換他們的2022年票據或2024年票據(視情況而定),除非我們選擇只交付我們普通股的股份來履行我們的轉換義務(但支付現金代替交付任何部分股份除外),我們將被要求通過支付現金來清償我們的一部分或全部轉換義務,這可能對我們的流動性產生不利影響。此外,即使持有人不選擇轉換他們的2022年票據或2024年票據(視情況而定),根據適用的會計規則,我們也可能被要求將2022年票據或2024年票據的全部或部分未清本金酌情重新歸類為流動負債,而不是長期負債,這將導致我們的淨週轉資本大幅度減少。

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我們的銷售週期可能是不可預測的,耗時和昂貴的,這可能損害我們的業務和經營結果。

我們的銷售過程包括對潛在客户和現有客户進行關於我們平臺和應用程序的使用、技術能力和好處的教育。潛在客户,特別是較大的組織,經常進行一個長期的評估過程,這通常不僅涉及我們的解決方案,而且涉及到我們競爭對手的解決方案,持續時間為4至9個月或更長。我們可能會花費大量的時間,精力和金錢在我們的銷售和營銷工作,而沒有任何保證,我們的努力將產生任何銷售。

影響客户業務的事件可能發生在銷售週期中,這些事件可能會影響購買的規模或時間,從而導致我們的業務和經營結果更加不可預測。由於這些因素,我們今後可能面臨更大的成本、更長的銷售週期和較低的可預測性。

我們利用我們的淨經營虧損來抵消未來的應税收入的能力可能會受到某些限制。

截至2099年12月31日,由於前期虧損,聯邦和州的淨營運虧損(“NOL”)分別為165.0美元和1.343億美元,如果不加以利用,這些虧損將在2026年開始的多年內到期。一般而言,根據經修訂的1986年“國內收入法”第382條或“守則”,經歷“所有權變動”的公司利用其NOL抵消未來應納税所得的能力受到限制。我們現有的NOL可能會受到以前所有權變更的限制。我們的股票所有權的未來變化,其中一些是我們無法控制的,可能會導致所有權的改變。此外,由於規管上的改變,例如暫停使用NOL,或其他不可預見的原因,我們現有的NOL可能會過期或無法用以抵銷日後的所得税負債。我們完成了一項截至2019年3月31日的382節研究,並確定第382條的所有權變更發生在2017年12月31日,將所有税前法案的損失都限制在使用範圍內。此外,該公司在收購傳訊模式方面,亦有900萬元的經營虧損,但須受第382條所訂的限制。此外,在一個州中生成的狀態NOL不能用來抵消在另一個州產生的收入。由於這些原因,我們可能無法從使用我們的NOL中獲得税收利益,無論我們是否獲得了盈利能力。

我們的實際税率或税務責任的改變可能會對我們的經營結果產生不利影響。

我們的實際税率可能會受到幾個因素的不利影響,包括:

 

有不同法定税率的不同司法管轄區税前收入的相對數額的變化;

 

税法、税務條約、規章的變更或者解釋;

 

根據對我們未來結果的估計、可能的税務規劃戰略的審慎性和可行性以及我們開展業務的經濟和政治環境,對我們的遞延税資產的可實現性的評估作出改變;

 

當前和今後税務審計、審查或行政上訴的結果;

 

影響税收會計的公認會計原則的變化;以及

 

對我們在某些司法管轄區做生意的能力的限制或不利的調查結果。

我們可能還有額外的税務責任

我們在美國和許多外國司法管轄區都要繳納所得税,而且通常由各税務當局審計。在我們通常的業務過程中,有很多交易和計算,最終的税收決定是不確定的。在確定我們在全球範圍內對所得税的規定時,需要作出重要的判斷。雖然我們相信我們的税務預算是合理的,但税務審計和任何有關訴訟的最終決定,可能與我們的歷史所得税規定和應計税款有很大不同。審計或訴訟的結果可能對我們作出決定的時期內的財務報表產生重大影響。

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税法或條例可以頒佈或修改,現有的税法或條例可以適用於我們或我們的客户,其方式可能會增加我們軟件解決方案的成本,並對我們的經營結果產生不利影響。

聯邦、州、地方和外國税法對電子提供的服務的適用正在不斷演變。新的收入、銷售、使用或其他税法、法規、規則、條例或條例可在任何時候頒佈或修訂,可能具有追溯效力,並可單獨或不成比例地適用於通過互聯網提供的服務。這些法令或修正案可能會對我們的銷售活動產生不利影響,因為這些税收必然會增加成本,最終可能對我們的經營業績產生負面影響。

此外,現行的税務法例、法規、規則、規例或條例,可能會對我們造成不利的解釋、修改或適用,可能會有追溯效力,要求我們或我們的客户繳付額外税款,以及要求我們或我們的客户繳付罰款或罰款,以及就過去的税款支付利息。如果我們未能向客户收取這些税款,我們可能要為這些費用承擔責任,從而對我們的經營結果產生不利影響。

我們的業務受到地震、火災、洪水和其他自然災難性事件的影響,並受到人為問題(如網絡事件或恐怖主義)的幹擾。

我們的業務和業務很容易受到地震、火災、洪水、電力損失、電信故障、恐怖襲擊、戰爭行為、人為錯誤、入侵者以及影響我們所依賴的第三方供應商的類似事件的破壞或中斷,其中任何一種都可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生實質性的不利影響。恐怖主義行為可能以人口密度高於農村地區的大都市地區為目標,可能會對我們或我們的客户的業務或整個經濟造成破壞。我們的服務器和我們的第三方供應商的服務器也可能容易受到網絡事件、非法侵入以及未經授權篡改我們的計算機系統的類似幹擾,這可能導致中斷、延遲、關鍵數據的丟失或機密客户數據的未經授權的泄露。我們或我們的客户可能沒有足夠的保護或恢復計劃,我們的業務中斷保險可能不足以補償我們可能發生的損失。由於我們嚴重依賴我們的服務器、計算機和通信系統、第三方和因特網來經營我們的業務和提供高質量的客户服務,這種中斷可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。

 

立法行動和新的會計聲明可能會影響我們未來的財務狀況或業務結果。

 

未來財務會計準則的變化可能導致不利的、意想不到的收入波動,並影響我們的財務狀況或經營結果。新的宣告和不同的解釋在過去經常發生,將來也會再次發生,因此我們可能需要改變我們的會計政策。這些變化可能會對我們報告的收入和支出、未來的盈利能力或財務狀況產生不利影響。遵守關於公司治理和公開披露的新條例可能會導致額外開支。

例如,2016年2月,FASB發佈了會計準則更新(“ASU”)2016-02,租賃(主題842)它取代了以前在美國公認的會計準則(“公認會計原則”)下的租賃指南,該準則於2019年1月1日對我們生效。ASU 2016-02要求我們承認資產負債表上的大部分租賃,而對運營報表的確認將與當前的租約會計保持類似。

 

適用現行或今後的財務會計準則,特別是與我們核算收入和成本的方式有關的準則,可能對我們報告的結果產生重大影響。此外,遵守關於公司治理和公開披露的新條例可能導致額外開支。因此,我們打算投入一切合理的必要資源,以符合不斷變化的標準,而這項投資可能會增加一般和行政開支,並將管理時間和注意力從業務活動轉移到合規活動上。

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商譽和其他無形資產的減值將導致我們的收入減少。

現行會計規則規定,商譽和其他使用壽命無限期的無形資產不得攤銷,而必須至少每年對其進行減值測試。這些規則還要求,具有明確使用壽命的無形資產應按其各自的估計使用壽命攤銷至其估計的剩餘價值,並在情況發生或變化時,如發現此類資產的賬面金額可能無法收回時,應對其進行減值審查。我們有大量的商譽和其他無形資產,在確定商譽或無形資產減值的期間,我們必須在合併財務報表中記錄一大筆收入。任何減值費用或對估計攤銷期的更改都會導致我們的收益減少。

與我們的知識產權有關的風險

如果我們不能充分保護我們的知識產權和所有權,我們的業務就會受到損害。

我們未來的成功和競爭地位在一定程度上取決於我們保護知識產權和專利技術的能力。為了保障這些權利,我們依靠美國和其他司法管轄區的專利、商標、版權和商業祕密法以及合同保護相結合,其中一些法律只提供有限的保護。

截至2019年12月31日,我們已發佈了大量專利和專利申請。我們不能向您保證,任何專利都將從任何專利申請中頒發,從這些申請中頒發的專利將為我們提供我們所尋求的保護,或任何此類專利不會受到質疑、無效或規避。任何未來可能從我們待決或未來的專利申請中頒發的專利可能不能提供足夠廣泛的保護,也可能無法在針對被指控侵權人的訴訟中強制執行。此外,我們在美國註冊了“Everbridge”和“Nixle”的名字,並在歐洲聯盟註冊了“Everbridge”的名字。我們在美國和其他國家有額外商標的註冊和/或待決申請;然而,我們不能保證將來的任何商標註冊都將為待決或未來的申請頒發,或者任何註冊商標都是可強制執行的,或對我們的所有權提供充分的保護。

為了保護我們沒有專利的專利技術和流程,我們依靠商業祕密法和與我們的僱員、顧問、供應商和其他人簽訂的保密協議。儘管我們努力保護我們的專有技術和商業祕密,未經授權的各方可能試圖濫用、逆向工程或以其他方式獲取和使用這些技術和商業機密。此外,其他人可能會獨立地發現我們的商業祕密,在這種情況下,我們將無法維護商業祕密權利,也無法開發類似的技術和程序。此外,我們訂立的合約條文,未必可防止未經授權而使用或披露我們的專有技術或知識產權,而在未經授權使用或披露我們的專利技術或知識產權時,亦未必能提供足夠的補救。並非每個有我們服務的國家,或有僱員或獨立承辦商的國家,都有有效的商業祕密保障。失去商業祕密保護可以使第三方更容易通過複製功能與我們的解決方案競爭。此外,任何國家對商業祕密和就業法的任何修改或意外解釋,都可能損害我們執行商業祕密和知識產權的能力。為了執行和確定我們的所有權範圍,可能需要昂貴和耗時的訴訟,而不獲得或保持商業祕密保護可能會對我們的競爭業務地位產生不利影響。

此外,為了保護我們的知識產權,我們可能需要花費大量資源來監測和保護這些權利。為保護和執行我們的知識產權而提起的訴訟可能代價高昂、耗費時間和分散對管理層的注意力,並可能導致我們知識產權部分的損害或損失。不充分執行我們的知識產權也可能導致這些權利的損害或喪失。此外,我們執行知識產權的努力可能會遇到抗辯、反訴和反訴,從而攻擊我國知識產權的有效性和可執行性。專利、版權、商標和商業祕密法只為我們提供有限的保護,而我們出售服務的許多國家的法律並沒有像美國和歐洲那樣保護專利權利。因此,保護我們的商標和專利技術可能成為一個日益重要的問題,因為我們將繼續將我們的業務和解決方案開發擴展到那些提供

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知識產權保護水平低於美國或歐洲。監管未經授權使用我們的知識產權和技術是困難的,我們採取的步驟可能無法防止我們所依賴的知識產權或技術被盜用。例如,在無意中或惡意泄露我們的專利技術時,商業祕密法可能不再保護我們在未被專利或版權保護的領域中的知識產權。因此,我們可能無法防止第三方侵犯或盜用我們的知識產權。

我們可以選擇在未來提起訴訟,以執行或保護我們的所有權,或確定他人權利的有效性和範圍。該訴訟可能最終不會成功,可能會給我們帶來巨大的成本,減少或喪失對我們技術的知識產權保護,轉移我們管理層的注意力,損害我們的聲譽,任何這一切都會對我們的業務和經營結果產生重大和不利的影響。

我們未能或不能充分保護我們的知識產權和所有權,可能會損害我們的業務、財務狀況和經營結果。

第三方聲稱我們侵犯了它的知識產權,這可能會使我們面臨昂貴而費時的訴訟或昂貴的許可證,這可能會損害我們的業務和經營結果。

專利和其他知識產權糾紛在我們的行業中很常見,我們在正常的業務過程中也不時捲入這類糾紛。一些公司,包括我們的一些競爭對手,擁有大量的專利、版權和商標,他們可以利用這些專利、版權和商標向我們提出索賠。第三方今後可對我們提出侵犯、挪用或其他侵犯知識產權的主張。他們還可以對我們的客户提出這種索賠,我們通常對我們的解決方案侵犯、挪用或以其他方式侵犯第三方知識產權的索賠作出賠償。隨着我國市場上產品和競爭對手數量的增加和重疊現象的發生,侵犯知識產權、挪用知識產權等侵權行為可能會增加。任何有關第三者侵犯、盜用或其他侵犯知識產權的申索,即使是那些沒有法律依據的人士,也可能會令我們招致大量成本,以抵擋有關的索償,並會分散我們的管理人員的注意力。

在我們尋求擴展我們的平臺和應用程序時,我們可能受到他人知識產權的限制,競爭對手或其他第三方也更有可能聲稱我們的解決方案侵犯了它們的所有權。在任何侵犯知識產權的訴訟中,考慮到複雜的技術問題和此類訴訟固有的不確定性,我們可能無法獲勝。無論其優點如何,為此類索賠辯護都可能耗費時間,分散管理層的注意力,導致昂貴的訴訟或和解,導致開發延誤,或要求我們簽訂特許權使用費或許可協議。此外,與我們較大的競爭對手相比,我們目前的已頒發專利組合有限,因此可能無法有效地利用我們的知識產權組合來針對第三方對我們提出的專利侵權主張或訴訟提出抗辯或反訴。此外,訴訟可能涉及專利控股公司或其他不利的專利擁有人,他們沒有相關的申請或收入,我們的潛在專利對其沒有威懾作用,而且許多其他潛在的訴訟當事人有能力投入更多的資源來執行他們的知識產權,併為可能對他們提出的索賠進行辯護。如果我們的平臺或我們的任何應用程序超出了綁定許可的範圍,或者侵犯了任何第三方的專有權利,我們可能被要求從市場上撤回這些應用程序,重新開發這些應用程序,或者尋求從第三方獲得許可,而這些許可可能在合理的條件下或者根本無法獲得。任何旨在重新開發我們的平臺和我們的應用程序,以優惠的條件從第三方獲得許可證或許可一種替代技術的努力都可能是不成功的,而且在任何情況下都不可能成功。, 可能會大大增加我們的成本,損害我們的業務、財務狀況和經營結果。如果我們被迫撤回市場上的任何申請,我們的業務、財務狀況和經營結果都可能受到損害。

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我們對我們的客户和我們的某些渠道合作伙伴負有賠償責任,這些費用和責任是由於我們的平臺和應用程序的知識產權侵權索賠而引起的,這可能會迫使我們承擔大量的費用。

我們對我們的客户和某些渠道合作伙伴對我們的平臺和應用程序的知識產權侵權索賠負有賠償義務。因此,在對這些客户和渠道夥伴提出侵權索賠的情況下,我們可能被要求賠償這些索賠所造成的損失,或退還他們向我們支付的款項。我們還期望,我們的一些渠道合作伙伴,如果我們沒有明確的合同義務來賠償知識產權侵權索賠,可能會就對他們提出的侵權索賠向我們尋求賠償。我們可以選擇賠償這些渠道的合作伙伴,如果我們沒有合同義務賠償他們,我們將評估每一個這樣的要求,逐案的基礎上。如果渠道合作伙伴選擇投資資源來執行對我們的賠償要求,我們可能會招致很大的成本爭議。如果我們不能成功地解決這一問題,我們就可能面臨重大責任。

我們可能會因聲稱我們的僱員或承建商錯誤地使用或披露其前僱主或其他方面的商業機密而受到損害。

我們過去或將來可能會受到僱員或承包商或我們無意中或以其他方式使用或披露競爭對手或其他各方的商業祕密或其他專有信息的索賠。為了對這些索賠進行辯護,可能需要進行訴訟。如果我們未能對此類索賠提出抗辯,法院可命令我們支付大量損害,並禁止我們使用對我們的解決方案至關重要的技術或特徵,如果發現這些技術或特徵包含或源自這些當事方的商業祕密或其他專有信息。此外,我們可能失去寶貴的知識產權或人員。失去關鍵人員或他們的工作產品可能會妨礙或妨礙我們開發、銷售和支持潛在解決方案或增強的能力,這可能嚴重損害我們的業務。即使我們成功地為這些索賠進行辯護,這類訴訟也可能導致大量費用,並分散管理層的注意力。

在我們的平臺和應用程序中使用開源軟件可能會使我們面臨額外的風險並損害我們的知識產權。

我們的平臺和我們的一些應用程序使用或合併了受一個或多個開源許可證約束的軟件,我們將來可能會合並其他開源軟件。開放源碼軟件通常是可自由訪問、可用和可修改的;然而,某些開放源碼軟件許可證要求打算將開放源碼軟件作為用户軟件組成部分的用户公開向用户的軟件公開披露部分或全部源代碼。此外,某些開放源碼軟件許可證要求此類軟件的用户以可能不利的條件或免費向其他人提供開放源代碼的任何修改或衍生作品。開放源碼軟件的使用和分發可能比使用第三方商業軟件帶來更大的風險,因為開放源碼許可方通常不提供關於侵權索賠或代碼質量的擔保或其他合同保護。

我們所受的許多開源許可證的條款沒有被美國或外國法院解釋,因此,這些許可有可能被解釋為會對我們的平臺和應用程序商業化的能力施加意想不到的條件或限制。在這種情況下,我們可能需要向第三方尋求許可,以便繼續提供我們的平臺和應用程序,重新開發我們的平臺和應用程序,停止銷售我們的平臺和應用程序,或者根據開放源碼許可證的條款以源代碼形式發佈我們的專有軟件代碼,其中任何一種都會損害我們的業務。此外,考慮到開源軟件的性質,第三方可能更有可能根據我們對這些開源軟件程序的使用,對我們提出版權和其他知識產權侵權要求。訴訟對我們來説可能是代價高昂的辯護,對我們的經營結果和財務狀況產生負面影響,或者要求我們投入更多的研究和開發資源來改變我們的應用。

雖然我們不知道在我們的平臺和應用程序中有任何開放源碼軟件的使用會要求我們披露我們的核心應用程序的全部或部分源代碼,但在部署我們的平臺和應用程序時,這種使用可能是無意中發生的,或者個人或實體可能聲稱需要進行這種披露。公開我們的專有源代碼可以讓我們的競爭對手創建類似的

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產品開發努力和時間較少,最終可能導致我們的銷售損失。披露我們專有軟件的源代碼還可以使網絡攻擊者和其他第三方更容易發現我們產品的漏洞或擊敗它們的保護,這可能導致我們的產品無法為我們的客户提供他們所期望的安全。任何這些事件都可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。此外,如果第三方軟件提供商已經將某些類型的開源軟件整合到軟件中,我們可以在不知情的情況下,從第三方那裏為我們的平臺和應用程序授權,在某些情況下,我們可以被要求向我們的平臺和應用程序披露源代碼。這可能會損害我們的知識產權地位和我們的業務、經營結果和財務狀況。

與政府管制有關的風險

不遵守政府法律法規會損害我們的生意。

我們的業務受到各種聯邦、州、地方和外國政府的監管。例如,1991年“電話消費者保護法”(“TCPA”)限制電話銷售和未經適當同意使用自動短信。適用於或可能適用於文本電文傳遞的法律的範圍和解釋正在不斷演變和發展。如果我們不遵守這些法律或條例,或者由於我們的客户沒有得到適當的同意而根據這些法律或條例承擔責任,我們就可能面臨直接的責任。在某些司法管轄區,這些監管規定可能比美國更嚴格。不遵守適用的條例或要求可能會使我們受到調查、制裁、執法行動、利潤分配、罰款、損害賠償、民事和刑事處罰、禁令或其他附帶後果。如果實施任何政府制裁,或者如果我們在任何可能的民事或刑事訴訟中不得逞,我們的業務、業務結果和財政狀況可能會受到重大的不利影響。此外,對任何行動作出反應可能會大大轉移管理層的注意力和資源,並增加專業費用。執法行動和制裁可能會損害我們的業務、聲譽、經營結果和財務狀況。

我們的部分收入來自向政府實體和受到嚴格管制的組織出售的訂閲費,這些組織受到一些挑戰和風險的影響。

我們的一部分收入來自向政府實體出售的訂閲費。此外,我們目前和未來的許多客户,例如金融服務、醫療保健和生命科學行業的客户,都受到高度管制,可能需要遵守更嚴格的規則,以便籤署和實施我們的應用程序。出售對這些實體的訂閲可能是高度競爭,昂貴和耗時,往往需要大量的前期時間和費用,而沒有任何保證,我們將成功完成銷售。

此外,向外國政府進行銷售活動還會帶來額外的合規風險,這些風險與“反海外腐敗法”、“英國賄賂法”以及其他類似的法律要求有關,這些法律規定禁止在我們所經營的司法管轄區內進行賄賂和腐敗。政府和高度管制的實體往往需要與我們的標準安排不同的合同條款。例如,聯邦政府為我們的申請向某些州和地方政府提供贈款,如果這些政府實體不繼續收到這些贈款,它們就有能力不受處罰地終止合同。政府和高度管制的實體實施複雜的遵守要求,要求優惠定價或“最惠國”條款和條件,或以其他方式耗時和昂貴地滿足這些要求。如果我們承諾滿足特別標準或要求,而不符合這些標準或要求,我們就可能面臨來自客户或監管機構的更多責任。即使我們符合這些特殊標準或要求,向政府和高度監管的客户提供我們的申請所需的額外費用也可能損害我們的利潤。此外,影響這類客户的基本監管條件的變化可能會損害我們有效地向他們提供應用程序和擴大或維持我們的客户羣的能力。

政府對我們的申請的需求和付款也可能受到公共部門預算週期和供資授權的影響,資金削減或拖延對公共部門對我們解決辦法的需求產生不利影響。

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我們受到政府監管和其他法律義務的約束,特別是與隱私、數據保護和信息安全有關的義務,而我們實際或認為不遵守這些義務可能會損害我們的業務。遵守這些法律也會損害我們維持和擴大客户基礎的努力,從而減少我們的收入。

我們對數據的處理和存儲受到各種法律和法規的約束,包括美國聯邦貿易委員會(FTC)和各州、地方和外國機構等政府機構的監管。我們直接從我們的客户並通過我們的渠道合作伙伴收集個人可識別的信息和其他數據。在某些情況下,我們還處理或以其他方式處理有關客户僱員、客户和成員的個人識別信息。我們利用這些信息向客户提供應用程序,並支持、擴展和改進我們的業務。我們還可以根據我們的隱私政策和/或我們的客户授權,與第三方分享客户的個人可識別信息。

美國聯邦和各州及外國政府已經通過或提出立法,規範個人個人信息的收集、分發、使用和儲存,並規定對某些個人可識別信息的安全要求。在美國,聯邦貿易委員會和許多州檢察長通過實施聯邦和州消費者保護法,對數據的在線收集、分發、使用和存儲實施標準。然而,缺乏保護這類信息的明確和普遍標準意味着,這些義務的解釋和適用方式可能不一致於一個法域和另一個法域,並可能與其他要求或我們的做法相沖突。如果我們沒有或認為我們不遵守隱私或安全法律、政策、法律義務或行業標準,或任何安全事件,導致未經授權泄露或轉讓敏感的公司信息、個人身份信息或其他客户數據,可能導致政府採取執法行動、訴訟、罰款和處罰以及/或不利的宣傳,並可能使我們的客户對我們失去信任,這可能對我們的聲譽和業務產生不利影響。

有些有關私隱、資料保障和資訊保安的法律或規例仍處於初期階段,我們尚未能確定這些法律及規例的解釋方式,亦不能確定這些建議對我們的業務可能造成的影響。這種擬議的法律和條例可能要求公司執行隱私和安全政策,允許用户訪問、更正和刪除這些公司儲存或保存的個人信息,向個人通報影響其個人信息的安全違規行為,並在某些情況下徵得個人同意將個人信息用於某些目的。此外,外國政府可要求在一國收集的任何個人資料不得在該國境外傳播,我們目前可能沒有能力遵守這一要求。我們不遵守聯邦、州和國際數據保密法和監管機構,可能會損害我們成功經營業務和實現業務目標的能力。

此外,一些外國和政府機構,包括歐洲聯盟和加拿大,都有關於收集和使用從其居民那裏獲得的個人信息的條例,這些規定往往比在美國的更嚴格。這些法域的法律和條例廣泛適用於個人信息的收集、使用、儲存、披露和安全,這些個人信息識別或可能用於識別個人,如姓名、電子郵件地址和在某些法域中,因特網協議或IP地址。今後可以修改這些法規和法律,並頒佈新的法律。

在歐洲聯盟內,立法者通過了“一般數據保護條例”(“GDPR”),該條例於2018年5月生效。GDPR包括對處理個人數據的實體實施更嚴格的操作要求(與現有的歐盟法律相比),包括對不遵守規定的重大處罰、對數據處理器和數據控制器的更嚴格的義務、對數據主體的更大權利(可能需要對我們的技術和操作進行重大更改),以及對數據保護遵從程序的更嚴格的文檔要求。具體來説,GDPR為在歐盟運營的公司引入了許多與隱私相關的變化,包括數據主體對個人數據的更大控制(例如“被遺忘的權利”)、提高歐盟消費者的數據可移植性、違反數據通知要求和增加罰款。根據GDPR,如果違反某些GDPR要求,最高可處以2000萬歐元的罰款,或最高可佔該公司全球年收入4%的罰款,以數額較大者為準。gdpr要求不僅適用於第三方交易,也適用於我們與我們的子公司之間的信息轉移,包括員工信息。

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此外,英國退歐可能導致更多的立法和監管改革。“聯合王國數據保護法”在很大程度上實施了“全球地質雷達”,於2018年5月成為法律,並在2019年進行了法律修訂,進一步使其與“全球地質雷達”保持一致。然而,聯合王國制定的數據保護法律或條例以及從中長期向聯合王國和從聯合王國轉移數據的規定仍然不明確,可能影響我們向聯合王國客户出售我們的產品和服務的能力。

加州於2018年頒佈了“加州消費者隱私權法案”(“CCPA”),該法案於2020年1月1日生效。CCPA要求被覆蓋的公司,除其他外,向加州消費者提供新的信息披露,並使這些消費者有新的能力選擇不銷售某些個人信息。CCPA是加州總檢察長提議的條例的主題,該條例於2019年10月10日公佈,但尚未最後確定。“公約”及其解釋的各個方面目前仍不清楚。我們不能完全預測CCPA對我們的業務或業務的影響,但它可能要求我們修改我們的數據處理做法和政策,併為此付出大量費用和開支。

雖然我們已採取措施,以減輕GDPR對我們的影響,例如執行標準合同條款 在歐盟和美國的隱私盾牌下自我證明,這些機制的有效性和壽命仍然不確定。潛在或實際的法律程序可能導致其中一種或兩種機制被宣佈無效。此外,儘管我們正在努力維持對全球地質雷達的遵守,但由於在我們控制範圍內的各種因素(如有限的財政或人力資源)或我們無法控制的因素(如缺乏供應商的合作),我們可能無法取得成功。地方數據保護當局也有可能對“探地雷達”有不同的解釋,導致不同歐盟國家之間可能存在不一致之處。

在全球範圍內,各國政府和機構已經並可能在今後通過、修改、適用或執行涉及用户隱私、數據安全、用於收集、儲存和/或處理數據的技術、網上營銷、使用數據通知營銷、產品和服務徵税、不公平和欺騙性做法以及收集(包括收集信息)、使用、處理、轉讓、儲存和/或披露與獨特的個別互聯網用户有關的數據的法律、政策、條例和標準。

關於數據隱私和安全的新法規或立法行動(或對現有法律、條例或標準的新解釋),連同適用的行業標準,可能會增加商業成本,並可能對我們的業務產生重大不利影響。如果我們的私隱或資料保安措施不符合現行或未來的法例和規例,我們可能會受到訴訟、監管調查、罰款或其他法律責任,以及負面宣傳和潛在的業務損失,這會對我們的聲譽和業務造成重大的不良影響。此外,如果未來的法律法規限制我們的客户使用和共享個人信息的能力,或者限制我們存儲、處理和共享個人信息的能力,我們的應用需求就會減少,我們的成本就會增加,我們的業務、經營結果和財務狀況就會受到損害。

 

對我們的應用程序和內容提出的潛在監管要求可能會增加我們的成本,推遲或阻止我們推出新的應用程序,並損害我們現有應用程序的功能或價值。

我們現有的某些應用程序,如為遵守HIPAA而設計的安全消息傳遞應用程序的定製版本CareConverge,在許多方面將繼續受到越來越多的監管要求的制約,而且隨着我們繼續引入新的應用程序,我們可能會受到額外的監管要求和其他風險的影響,這些要求和其他風險可能會造成成本高昂、難以遵守或可能損害我們的業務。此外,我們在美國以外的某些國家推廣我們的應用和專業服務,並計劃在歐洲、中東和亞洲等地區擴大我們的本地業務。如果在我們提供服務的外國實施更多的法律和/或監管要求,開發或銷售我們的應用程序的成本可能會增加。隨着這些要求激增,以及現有的法律規定受到新的解釋,我們必須改變或調整我們的申請和專業服務,使之得到遵守。不斷變化的法規要求可能會使我們的某些應用程序過時,或者阻止我們完成我們的工作或開發新的應用程序。這反過來可能會增加我們遵守或進一步開發我們的應用程序的費用。它還可能使引入新的應用程序或服務類型比我們目前預期的花費更高或更耗時。這甚至可能會阻止我們引進新的申請,或令我們現有的申請或專業服務無法繼續運作,甚至變得無利可圖或不可能。

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與我們普通股所有權有關的風險

我們的股價可能會波動,你可能會損失一部分或全部投資。

我們的普通股的市場價格可能高度波動,並可能由於各種因素而大幅波動,其中一些因素是以複雜的方式聯繫在一起的。在截至2019年12月31日的一年裏,我們的股價從51.79美元的盤中低點到104.22美元的盤中高點不等。影響我們普通股市場價格的因素包括:

 

財務狀況和經營結果的實際或預期波動;

 

我們的財務表現與證券分析師的預期不一致;

 

申請價格的變動;

 

我們預計的經營和財務業績的變化;

 

適用於我們平臺和應用程序的法律或法規的變化;

 

由我們或我們的競爭對手宣佈重要的業務發展,收購或新的應用程序;

 

我們參與任何訴訟;

 

我們將來出售普通股或其他證券;

 

高級管理人員或關鍵人員的變動;

 

我們普通股的交易量;

 

市場預期未來規模及增長率的變化;及

 

總體經濟、監管和市場條件。

最近,股票市場經歷了極端的價格和成交量波動,影響並繼續影響着許多公司的股票市場價格。這些波動往往與這些公司的經營業績無關或不成比例。廣泛的市場和行業波動,以及一般的經濟、政治、監管和市場條件,都可能對我們普通股的市場價格產生不利影響。過去,曾經歷證券市場價格波動的公司,曾受到證券集團訴訟。我們將來可能會成為這類訴訟的目標,這可能會導致大量費用,轉移我們管理層的注意力。

轉換2024年和2022年的債券會稀釋現有股東的所有權權益,包括先前轉換其債券的股東,或以其他方式壓低我們普通股的價格。.

部分或全部敞篷車的轉換2024年説明和2022年票據將稀釋現有股東的所有權權益,只要我們在轉換任何一種股票時交付股份。2024年説明和2022年筆記。根據2018年6月30日之前30個交易日的普通股市場價格,2022年的債券可由債券持有人自2018年9月30日起自由兑換。 並於2019年12月31日繼續由債務持有人選擇可兑換。2024年票據在截至2019年12月31日的年度內不可兑換。在公開市場上出售可在這種轉換中發行的普通股,可能會對我們普通股的現行市場價格產生不利影響。此外,2024年説明和2022年債券可能會鼓勵市場參與者賣空,因為2024年説明和2022年票據可用於滿足空頭頭寸,或預期轉換2024年説明和2022年持有普通股的票據可能會壓低我們普通股的價格。

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當我們發行可轉換票據時所進行的有上限的呼叫交易可能會影響我們普通股的價值。

2024年説明和2022年注:我們與各自的期權交易對手進行了有上限的看漲交易。一般情況下,有上限的呼叫交易在轉換時會減少潛在的稀釋。2024年説明和2022年票據和(或)抵銷我們必須支付的超過折算本金的任何現金付款。2024年説明和2022年附註(視屬何情況而定),但須以上限為限,以減少及(或)抵銷為限。在建立上限看漲交易的初始套期保值方面,期權交易對手方或其各自的附屬公司就我們的普通股進行了各種衍生交易,同時進行或在定價後不久進行。2024年説明和2022年筆記。期權交易對手方或其各自的附屬公司可以修改其對衝頭寸,在我們的普通股和/或在我們的二級市場交易中購買或出售我們的普通股或其他證券時,在我們的普通股或其他證券到期前進入或解除衍生工具。2024年説明和2022年註釋(並且很可能在與2024年説明和2022年(注)。這種活動可能導致或避免我們普通股市場價格的上漲或下跌。

我們有義務對財務報告保持有效的內部控制制度,如果不保持這些內部控制的充分性,可能會損害投資者對我們公司的信心,從而損害我們普通股的價值。

2002年“薩班斯-奧克斯利法案”要求我們對財務報告和披露控制和程序保持有效的內部控制。根據“薩班斯-奧克斯利法案”第404條,我們必須提供管理層關於財務報告內部控制有效性的報告。這一評估包括披露我們管理層在財務報告的內部控制中發現的任何重大弱點。

我們遵守第404條的規定要求我們承擔大量的會計費用,並花費大量的管理工作。我們將繼續投入內部資源,聘請外部顧問,並通過一項詳細的工作計劃,以評估和記錄財務報告的內部控制是否充分,繼續採取步驟酌情改進控制程序,通過測試確認控制是否有效,並對財務報告的內部控制實施持續報告和改進程序。並編寫必要的系統和過程文檔,以執行執行第404節所需的評估。不過,我們不能向你保證,我們的獨立註冊會計師事務所將能夠證明我們對財務報告的內部控制的有效性。我們可能無法彌補可能發現的任何重大缺陷,或及時完成我們的評估、測試和任何必要的補救工作,如果我們的獨立註冊會計師事務所對我們的控制措施的記錄、設計或操作水平不滿意,它可能會發布一份不利的報告。.

如果不對財務報告保持適當的內部控制,就會嚴重影響我們準確報告財務狀況或業務結果的能力。如果我們不能斷言我們對財務報告的內部控制是有效的,或者我們的審計師在被要求發表這種意見時不能就我們內部控制的有效性發表意見,投資者可能會對我們的財務報告的準確性和完整性失去信心,我們普通股的市場價格可能會下跌,我們可能會受到納斯達克股票市場、證券交易委員會或其他監管當局的制裁或調查。如果不能糾正我們對財務報告的內部控制方面的任何重大弱點,或不執行或維持要求上市公司的其他有效控制制度,也可能限制我們今後進入資本市場的機會。

如果證券或行業分析師不發表有關我們業務的研究或報告,或者他們對我們的股票發表負面或誤導的意見,我們的股票價格和交易量就會下降。

我們普通股的交易市場將受到行業或證券分析師發佈的有關我們或我們業務的研究和報告的影響。我們對這些分析師沒有任何控制權。如果涉及我們的任何分析師對我們、我們的商業模式、我們的知識產權或我們的股票表現發表負面或誤導的意見,或者如果我們的經營業績達不到分析師的預期,我們的股價可能會下跌。如果這些分析師中有一人或多人停止對我們的報道,或不定期發佈有關我們的報告,我們就可能失去在金融市場上的能見度,這反過來可能導致我們的股價或交易量下降。

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我們預計在可預見的將來不會支付任何現金紅利,因此,股東必須依靠股票升值來獲得投資的任何回報。

我們從未申報或支付任何現金股息,我們的普通股,也不打算支付任何現金紅利,我們的普通股持有人在可預見的將來。因此,資本增值,如果我們的普通股,將是您唯一的收益來源,在可預見的未來。

根據我們的租船文件和特拉華州的法律,反收購條款可能會使收購我們更加困難,限制我們的股東更換或撤換我們目前管理層的企圖,並限制我們普通股的市場價格。

本公司經修訂及重述的註冊證書及經修訂及重述的附例中的條文,可能有延遲或阻止我們的控制或管理變更的效果。我們經修訂及重述的法團註冊證明書及經修訂及重述的附例包括以下條文:

 

授權我們的董事會發行優先股,而不採取進一步的股東行動,有表決權的清算、股利和其他高於我們普通股的權利;

 

要求我們的股東在正式召開的年度或特別會議上採取任何行動,而不是書面同意,並限制我們的股東召集特別會議的能力;

 

為提交年度會議的股東建議書建立事先通知程序,包括提名董事提名人選;

 

確立我國董事會分為三類,每班董事任期為三年錯開;

 

要求有權在董事選舉中投票的三分之二股份的持有人批准通過、修改或廢除我們的章程,或修改或廢除我們公司成立證書中有關董事的選舉和免職的規定,以及股東以書面同意採取行動或召開特別會議的能力;

 

禁止累積投票選舉董事;及

 

規定我們董事局的職位空缺只能由當時任職的過半數董事投票填補,即使不足法定人數。

這些規定可能會使我們的股東更難以取代負責委任我們管理層成員的董事會成員,從而挫敗或阻止我們的股東試圖更換或撤換我們目前的管理層。此外,由於我們是在特拉華州註冊的,我們受特拉華州“普通公司法”第203節的規定管轄,該節一般禁止特拉華公司在股東成為“有利害關係的”股東之日起三年內與任何“有利害關係的”股東進行廣泛的商業合併。上述任何規定都可能限制投資者未來願意支付我們普通股股份的價格,並可能阻止我們公司的潛在收購者,從而降低你在收購中獲得普通股溢價的可能性。

我們修訂和重述的公司註冊證書指定特拉華州法院為可能由我們的股東發起的某些訴訟的專屬法院,這可能限制我們的股東獲得一個有利的司法論壇處理與我們之間的爭端的能力。

根據我們經修訂和重述的註冊證書,除非我們書面同意選擇另一論壇,否則特拉華州法院是(1)代表我們提起的任何衍生訴訟或訴訟的唯一和專屬論壇;(2)任何聲稱我們的任何董事、高級人員或其他僱員對我們或股東欠下的信託義務的主張的訴訟,(3)根據“特拉華總公司法”、我們經修訂和重述的公司註冊證書或我們修訂和重申的附例而提出的任何主張的訴訟,或(4)任何主張受內部事務原則管轄的主張的行為。我們修改和重新聲明的公司註冊證書進一步規定,任何購買或以其他方式獲取我們普通股股份權益的個人或實體都被視為已通知並同意上述規定。修改和重新聲明的註冊證書中的法院選擇條款可能會限制我們的股東獲得一個有利的司法論壇來處理與我們之間的爭端的能力。

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將來在公開市場上出售我們的普通股可能會導致我們的股價下跌。

在公開市場出售大量普通股,或認為可能會出現這種情況,都可能壓低我們普通股的市場價格,並可能削弱我們通過出售額外股本證券籌集資金的能力。我們無法預測銷售,特別是我們的董事、執行官員和重要股東的銷售,可能會對我們普通股的當前市場價格產生何種影響。此外,根據我們的股權激勵計劃須按已發行期權發行的普通股、根據我們的股權獎勵計劃保留供未來發行的股份,以及在授予限制性股票獎勵後可發行的股票,將在未來的公開市場上有資格出售,但須受某些法律和合同限制。

此外,在將來,如果我們需要籌集額外的資金,我們可以發行普通股或其他證券。我們為籌集額外資本而發行的普通股的新股數量,可能構成我們當時發行的普通股的一個重要部分。

項目1B。未解決的工作人員意見。

項目2.財產。

我們的主要執行辦公室位於馬薩諸塞州的伯靈頓,在那裏,我們根據一份將於2024年5月31日到期的租約,佔用了大約73,500平方英尺的設施;在加利福尼亞州的帕薩迪納,我們根據一份將於2023年12月31日到期的租約,佔用了大約1.9萬平方英尺的設施。我們還在加利福尼亞的舊金山、密歇根州的蘭辛、英國的科爾切斯特、英國的倫敦、印度的班加羅爾、弗吉尼亞的麥克萊恩、新加坡、中國的北京、荷蘭的蒂爾堡、挪威的奧斯陸和瑞典的諾斯堡設有辦事處。

我們相信,我們現有的設施是適當和足夠的,以滿足我們目前的需要。我們打算在增加僱員的同時,增加新的設施或擴大現有的設施。我們相信,當局會在有需要時提供適當的額外或替代空間,以容納我們的業務擴展。

我們不時會參與法律程序,或在一般業務過程中受到申索的影響。我們目前並不是任何法律程序的一方,如果對我們不利,會個別地或綜合起來對我們的業務、經營結果、財務狀況或現金流動產生重大的不利影響。無論結果如何,訴訟都會對我們產生不利的影響,因為訴訟涉及到辯護和和解費用、管理資源的轉移等因素。

項目4.礦山安全披露。

不適用

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第二部分

第五項登記人普通股市場、有關股東事項及發行人購買權益證券。

市場信息

我們的普通股,在納斯達克全球市場上市,代號為“EVBG”。 

截至2019年12月31日,共有177人持有我們的普通股記錄。由於我們的許多股票是由經紀人和其他機構代表股東持有的,我們無法估計這些記錄持有人所代表的股東總數。

股票績效圖

本節不是“徵求材料”,也不被視為“提交”給證券交易委員會,也不應被視為納入我們根據1934年經修正的“證券交易法”或經修正的1933年“證券法”(“證券法”)提交的任何其他文件,無論是在此日期之前或之後提出的,也不應考慮在任何此類備案中使用的任何一般註冊語言。

下圖比較了我們普通股、標準普爾500指數和標準普爾500信息技術指數100美元的累計總投資回報率。標準普爾500指數和標準普爾500指數信息技術指數的數據假設股息再投資。

下圖中的比較是根據歷史數據進行的,既不表明,也不打算預測我們普通股的未來表現。

 

 

 

 

9月16日,

2016

 

 

十二月三十一日,

2016

 

 

十二月三十一日,

2017

 

 

十二月三十一日,

2018

 

 

十二月三十一日,

2019

 

埃弗布里奇公司

 

$

100.00

 

 

$

121.00

 

 

$

195.00

 

 

$

372.00

 

 

$

512.00

 

標準普爾500指數

 

$

100.00

 

 

$

105.00

 

 

$

125.00

 

 

$

117.00

 

 

$

151.00

 

S&P 500信息技術

主要指數

 

$

100.00

 

 

$

102.00

 

 

$

140.00

 

 

$

138.00

 

 

$

204.00

 

 

       

47


 

最近出售未註冊證券

2019年7月29日,我們向Celerium集團公司發行了320,998股普通股。作為我們收購NC4公司的部分考慮。和NC4公共部門有限責任公司。根據“證券法”第4(A)(2)節,根據“證券法”,這些股票的要約、出售和發行被視為不涉及公開發行的發行人的交易,因而被視為豁免登記。該等股份的接收人購買該等股份只作投資之用,而非為與該等股份的任何分配有關的目的或為出售而購買,而有關的傳説亦附於該等股份上。接受者是“證券法”條例D第501條所指的認可投資者,並有足夠的途徑獲取有關我們的資料。此次交易中沒有涉及到承銷商或配售代理。

2020年2月7日,我們向不同的個人和實體發行了96,611股普通股,作為收購Connexient公司的部分考慮。根據條例D第506條,根據“證券法”,這些股票的要約、出售和發行被視為豁免登記。這些股票的接受方購買這些股票只是為了投資,而不是為了或為了出售與其任何分配有關的股份,並在這些股票上附加了適當的傳説。接收者均為證券法條例D第501條所指的認可投資者,並可充分獲取有關我們的資料。此次交易中沒有涉及到承銷商或配售代理。

在2020年2月25日,我們發行了153,217股我們的普通股給不同的人,作為我們購買CNL軟件有限公司的部分考慮。根據“證券法”第4(A)(2)節,根據“證券法”第4(A)(2)節,這些股票的要約、出售和發行被視為不涉及公開發行的發行人的交易而被豁免登記。該等股份的接收人購買該等股份只作投資用途,而非為與該等股份的任何分配有關的目的或為出售而購買,而有關的傳説亦附於該等股份上。接收者均為證券法條例D第501條所指的認可投資者,並可充分獲取有關我們的資料。此次交易中沒有涉及到承銷商或配售代理。

發行人及關聯購買者購買權益證券

沒有。

根據權益補償計劃獲授權發行的證券

本年報第III部第12項有關根據本公司股票補償計劃獲授權發行的證券的資料,載於本年報第10-K表第12項。

48


 

項目6.選定的財務數據。

選定的綜合財務數據

以下選定的歷史財務數據應與本表格10-K年度報告第8項“財務報表和補充數據”中的項目7“管理層對財務狀況和業務結果的討論和分析”以及我們的合併財務報表和相關附註一併閲讀,以充分了解可能影響以下信息可比性的因素。

本節中選定的合併財務數據不是為了取代合併財務報表,而是由本年度報告其他部分所列的合併財務報表和相關附註(表格10-K)全部限定。

 

下列選定的截至2019年12月31日、2018年和2017年12月31日的業務數據綜合報表以及截至2019年12月31日和2018年12月31日的綜合資產負債表數據是從本年度報告的其他部分(表10-K)中我們審計的合併財務報表中得出的。截至12月31日、2017年、2016年和2015年12月31日終了年度的業務數據綜合報表和截至12月31日、2017年、2016年和2015年的綜合資產負債表數據是根據本年度報告表10-K未包括的經審計的合併財務報表得出的。選定的2019年12月31日終了年度和截至2019年12月31日的綜合財務數據反映了ASU 2016-02號的通過,租約(主題842)。截至2019年12月31日和2018年12月31日以及截至2019年12月31日和2018年12月31日的選定綜合財務數據反映了ASU第2014-09號決議的通過,與客户簽訂合同的收入。調整摘要見合併財務報表附註15和18。截至12月31日、2018年、2017年、2016年和2015年以及截至12月31日、2018年、2017年、2016年和2015年的彙總綜合財務數據沒有反映ASU 2016-02的通過情況。截至12月31日、2017年、2016年和2015年以及截至12月31日、2017年、2016年和2015年的彙總綜合財務數據沒有反映2014-09年ASU的通過情況。

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

 

2016

 

 

2015

 

 

 

(單位:千,股票和每股數據除外)

 

收入

 

$

200,882

 

 

$

147,094

 

 

$

104,352

 

 

$

76,846

 

 

$

58,720

 

收入成本(1)

 

 

63,535

 

 

 

46,810

 

 

 

31,503

 

 

 

23,767

 

 

 

19,789

 

毛利

 

 

137,347

 

 

 

100,284

 

 

 

72,849

 

 

 

53,079

 

 

 

38,931

 

業務費用:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售和營銷(1)

 

 

87,731

 

 

 

69,608

 

 

 

46,998

 

 

 

34,847

 

 

 

25,925

 

研發(1)

 

 

50,024

 

 

 

41,305

 

 

 

22,241

 

 

 

14,765

 

 

 

11,521

 

一般和行政(1)

 

 

46,820

 

 

 

31,462

 

 

 

22,895

 

 

 

14,293

 

 

 

12,272

 

業務費用共計

 

 

184,575

 

 

 

142,375

 

 

 

92,134

 

 

 

63,905

 

 

 

49,718

 

營運損失

 

 

(47,228

)

 

 

(42,091

)

 

 

(19,285

)

 

 

(10,826

)

 

 

(10,787

)

其他費用淨額

 

 

(4,597

)

 

 

(4,628

)

 

 

(302

)

 

 

(484

)

 

 

(599

)

所得税前損失

 

 

(51,825

)

 

 

(46,719

)

 

 

(19,587

)

 

 

(11,310

)

 

 

(11,386

)

(備抵)從所得税中受益

 

 

(425

)

 

 

(796

)

 

 

(47

)

 

 

24

 

 

 

562

 

淨損失

 

$

(52,250

)

 

$

(47,515

)

 

$

(19,634

)

 

$

(11,286

)

 

$

(10,824

)

共同造成的每股淨虧損

基本股東和稀釋股東

 

$

(1.58

)

 

$

(1.63

)

 

$

(0.70

)

 

$

(0.68

)

 

$

(0.88

)

加權平均流通股-基本

展翅及稀釋

 

 

33,161,656

 

 

 

29,107,267

 

 

 

27,862,375

 

 

 

16,659,561

 

 

 

12,257,413

 

 

 

49


 

(1)

包括以股票為基礎的補償費用和折舊及攤銷費用如下:

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

 

2016

 

 

2015

 

 

 

(單位:千)

 

股票補償費用:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

收入成本

 

$

1,966

 

 

$

2,306

 

 

$

578

 

 

$

180

 

 

$

150

 

銷售和營銷

 

 

9,983

 

 

 

9,282

 

 

 

2,419

 

 

 

725

 

 

 

315

 

研發

 

 

7,820

 

 

 

7,106

 

 

 

1,514

 

 

 

348

 

 

 

297

 

一般和行政

 

 

13,720

 

 

 

7,131

 

 

 

4,788

 

 

 

1,848

 

 

 

760

 

共計

 

$

33,489

 

 

$

25,825

 

 

$

9,299

 

 

$

3,101

 

 

$

1,522

 

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

 

2016

 

 

2015

 

 

 

(單位:千)

 

折舊和攤銷費用:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

收入成本

 

$

9,434

 

 

$

7,741

 

 

$

7,263

 

 

$

6,247

 

 

$

4,457

 

銷售和營銷

 

 

752

 

 

 

384

 

 

 

304

 

 

 

208

 

 

 

227

 

研發

 

 

502

 

 

 

309

 

 

 

203

 

 

 

265

 

 

 

134

 

一般和行政

 

 

8,983

 

 

 

5,259

 

 

 

2,437

 

 

 

1,022

 

 

 

1,158

 

共計

 

$

19,671

 

 

$

13,693

 

 

$

10,207

 

 

$

7,742

 

 

$

5,976

 

 

 

 

 

截至12月31日,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

 

2016

 

 

2015

 

 

 

(單位:千)

 

綜合資產負債表數據:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

現金和現金等價物

 

$

531,575

 

 

$

59,978

 

 

$

102,754

 

 

$

60,765

 

 

$

8,578

 

營運資本,不包括遞延收入

 

 

585,759

 

 

 

135,206

 

 

 

166,589

 

 

 

70,488

 

 

 

15,160

 

總資產

 

 

837,296

 

 

 

262,180

 

 

 

236,413

 

 

 

108,322

 

 

 

53,509

 

遞延收入總額

 

 

133,466

 

 

 

95,636

 

 

 

73,072

 

 

 

52,634

 

 

 

40,467

 

債務總額

 

 

430,282

 

 

 

94,524

 

 

 

89,481

 

 

 

 

 

 

16,970

 

負債總額

 

 

616,984

 

 

 

220,022

 

 

 

180,422

 

 

 

65,970

 

 

 

69,560

 

股東權益總額(赤字)

 

 

220,312

 

 

 

42,158

 

 

 

55,991

 

 

 

42,352

 

 

 

(16,051

)

 

50


 

項目7.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析

以下對我們財務狀況和經營結果的討論和分析,應與本年度報告表10-K中其他地方的合併財務報表和相關附註一併閲讀。除了歷史財務信息,下面的討論包含前瞻性的陳述,反映我們的計劃、估計和信念。我們的實際結果可能與任何前瞻性聲明所包含或暗示的結果大不相同。可能導致或導致這些差異的因素包括“風險因素”之下的因素,這些因素包括在第一部分,第1A項或本年度報告表10-K的其他部分。

概述

Everbridge是一家全球性的軟件公司,它提供企業軟件應用程序,以自動化和加速組織對關鍵事件的操作響應,以確保人員安全和業務運行。在公共安全威脅,如活躍的射擊情況、恐怖襲擊或惡劣天氣條件下,以及諸如IT中斷、網絡攻擊或其他事件(如產品召回或供應鏈中斷)等重大商業事件期間,客户依賴我們的關鍵事件管理平臺快速可靠地彙總和評估威脅數據,找到處於風險中的人員和能夠提供幫助的響應者,自動執行預先定義的通信流程,並跟蹤執行響應計劃的進度。我們的客户使用我們的平臺來識別和評估對他們的組織、人員、資產或品牌的數百種不同類型的威脅。我們的解決方案使各組織能夠在200多個國家和地區,以22種語言和方言,通過多種通信方式,如語音、短信和電子郵件,向數以億計的收件人提供智能的、上下文相關的信息,並接受他們的傳遞驗證--所有這些都是同時進行的。我們的關鍵事件管理平臺由一套全面的軟件應用程序組成,這些應用程序處理組織為管理關鍵事件而必須執行的全部任務,包括大規模通知、事件管理、安全連接、IT警報、視覺指揮中心、公共預警、危機管理、社區參與、風險智能和安全消息傳遞。我們認為,我們通過單一的全球平臺交付的廣泛的集成企業應用程序是關鍵事件管理解決方案市場上的一個重要競爭優勢,我們一般稱之為CEM。

我們的客户羣已經從2011年底的867個客户增加到截至2019年12月31日的5000多個客户。截至2019年12月31日,我們的客户分佈在50個國家,包括美國10大城市中的8家、美國10大投資銀行中的8家、北美50家最繁忙的機場中的46家、10家最大的全球諮詢公司中的9家、全球最大的10家汽車製造商中的7家、全球四大會計師事務所中的所有4家、美國10大醫療保險公司中的9家、美國10大醫療保險公司中的6家。我們向不同規模的客户提供我們的應用,包括企業、小企業、非營利組織、教育機構和政府機構。我們的客户涵蓋多個行業,包括技術、能源、金融服務、醫療保健和生命科學、製造業、媒體和娛樂、零售、高等教育和專業服務。

我們在訂閲的基礎上銷售我們所有的關鍵事件管理應用程序。我們簽訂的合同一般從一到三年不等,從2019年12月31日起,平均合同期限為2.0年,一般每年預收貨款。我們的大部分收入來自對應用程序的訂閲。我們在最近完成的8個季度中,每一個季度的收入中,有超過92%來自前幾個季度簽訂的合同或該等合同的續簽;我們在每個季度確認的收入餘額來自與新客户簽訂的合同,或與該季度現有客户簽訂的新合同,而不是續簽合同。在過去的三個財政年度中,我們每年都有超過61%的收入來自我們的大規模通知應用程序的銷售。我們的定價模型基於訂閲的應用程序數量,以及每個應用程序與我們平臺連接的人員、位置和東西的數量以及通信量。我們還提供優質服務,包括社交媒體的數據輸入、威脅情報和天氣。我們通過擴大客户訂閲的應用程序數量以及連接到我們平臺的聯繫人和設備的數量來獲得額外的收入。

我們在2019年創造了2.09億美元的收入,2018年為1.471億美元,2017年為1.044億美元,2016年為7680萬美元,同比增長37%,2018年增長41%,2017年增長36%。2019、2018、2017和2016年的淨虧損分別為5 230萬美元、4 750萬美元、1 960萬美元和1 130萬美元。

截至2019年12月31日和2018年12月31日,23%和19%的客户分別位於美國境外,截至2018年12月31日、2019年12月31日和2018年12月31日,這些客户分別佔我們總收入的22%和19%。

51


 

我們專注於快速增長我們的業務,並相信我們未來的業務增長取決於許多因素,包括我們提高平臺和應用程序功能的能力、擴大我們的客户羣、在現有客户羣內加速採用我們的應用程序以外的大量通知以及擴大我們在國際上的存在的能力。我們的未來增長也將取決於市場增長的關鍵。事件管理解決方案和我們有效競爭的能力。為了進一步打入市場事件管理解決方案和利用我們認為這是一個重要的機會,我們打算繼續投資於研究和開發,建立我們的數據中心基礎設施和服務能力,並僱用更多的銷售代表,包括國內和國際,以推動銷售給新的客户和增加銷售新的應用程序的現有客户。不過,我們預期在短期內會繼續蒙受虧損,而如果我們未能達到增長目標,我們可能無法達致盈利能力。

最近的發展

在2019年4月,我們收購了傳訊模式解決方案公司的所有已發行和流通股。(“傳道方式”),供基本考慮680萬元。除了賣方根據成功地將傳道模式的客户轉變為我們的產品的基本考慮外,還有可能獲得高達100萬美元的或有報酬;然而,在2019年12月31日,決定不太可能使傳道模式達到將傳道模式的客户轉變為我們的產品的門檻。我們對傳道模式的收購主要是為了擴大我們的客户羣,並在較小程度上補充我們現有客户對傳道模式現有業務的一些方面。

在2019年7月,我們與NC4公司、NC4公共部門有限公司和Celerium集團公司簽訂了成員權益購買協議,根據該協議,我們購買了NC4公司所有已發行和尚未發行的會員權益。和NC4公共部門有限責任公司(合稱“NC4”),共計約8 450萬美元。我們在收盤時支付了大約5 170萬美元的現金,並以320 998股新發行的普通股支付了剩餘的購買價格。在此次收購之日,我們在納斯達克全球市場的普通股價格為每股102.18美元。我們收購NC4主要是為了擴大我們的客户羣,在較小程度上是為了用我們現有的產品來補充NC4現有業務的某些方面。

在2099年12月,我們發行了4.5億美元的本金總額為0.125%的可轉換高級債券(“2024年”),其中包括7500萬美元的本金總額,2024年債券是由首次購買他們的選擇購買更多2024年債券的買家全額發行的。2024年的債券將於2024年12月15日到期,除非我們提前贖回或回購,或由持有人按照其條款轉換。在發行2024年債券方面,我們與一些與初始買家和其他金融機構有關聯的交易對手進行了有上限的看漲交易。購買上限電話的費用為4 490萬美元。預計在轉換2024年債券後,上限買入交易將減少每股收益的潛在稀釋。

在2019年12月發行2024年的債券時,我們支付了5 780萬美元,以回購2 300萬美元的本金總額。1.50%可轉換高級債券於2022年11月1日到期(“2022説明”)。我們還在2099年財政年度部分終止了與2022年票據有關的上限看漲期權,並收到580萬美元。

2020年2月7日,我們與Connexient公司簽訂了股票購買協議。(“連接”)依據我們以2050萬美元的基礎價格購買了Connexient所有已發行和流通股。我們在收市時支付了1,140萬美元現金,並以96,611股新發行的普通股支付了剩餘的購買價格。此外對於基本購貨價格,除了賣方根據2020年財政年度收入指標進行的基本考慮外,還有可能獲得至多600萬美元的或有付款。我們收購Connexient的戰略技術資產,以加強我們的CEM解決方案套件,以擴大對物聯網(物聯網)應用程序的支持。

在……上面2020年2月25日,我們與CNL軟件有限公司(“CNL”)簽訂了一份股票購買協議。考慮約3 570萬美元。我們支付了大約1 980萬美元結賬時現金並支付剩餘的採購款價格與153,217新發行我們普通股的股份。我們收購CNL的戰略技術資產,以加強我們的CEM解決方案套件,以擴大對物聯網應用的支持。.

52


 

財務報表的列報

我們的合併財務報表包括我們全資子公司的賬目.從收購之日起,企業收購被包括在我們的合併財務報表中。我們的採購會計結果是,被收購企業的所有資產和負債都按其在收購日的估計公允價值進行記錄。所有公司間結餘和交易已在合併中消除。

我們把我們的財務結果作為一個業務部門來報告。我們的首席執行官是我們的首席經營決策者,他定期對我們的經營業績進行綜合審查,主要是就我們如何分配資源作出戰略決定,並評估我們的綜合經營業績。

 

業務成果構成部分

收入

我們的收入主要來自銷售對關鍵事件管理和企業安全應用程序的訂閲。

我們通常每年預收訂閲費。在提供服務之前收取的所有收入都記在遞延收入中。初始訂閲期通常從一到三年不等。我們根據客户需求和其業務的複雜性提供不同程度的客户支持,包括客户在分鐘內的使用程度或用於發送通知的數據量。我們的定價模型基於訂閲的應用程序數量,以及每個應用程序與我們平臺連接的人員、位置和東西的數量以及通信量。我們還提供優質服務,包括社交媒體的數據輸入、威脅情報和天氣。我們通過擴大客户訂閲的優質功能和應用程序的數量以及與我們平臺連接的聯繫人數量,創造了額外的收入。

我們還銷售專業服務,主要包括部署和優化服務以及培訓費用。此外,有時我們可能會出售我們的軟件和相關的後合同支持的前提使用,這是我們的核心業務之外。這些銷售給了有限數量的客户,對我們來説並不是一個重要的收入來源。

收入成本

收入成本包括與履行我們的訂閲服務相關的費用,主要包括與員工相關的數據中心運營和客户支持費用,包括工資、獎金、福利和股票補償費用。收入成本還包括託管成本、信息傳遞成本以及折舊和攤銷。由於我們在預期增長之前增加了數據中心的能力和支持人員,我們的收入成本將增加,如果不實現預期的收入增長,我們的毛利將受到不利影響。

營業費用

經營費用包括銷售和營銷、研究和開發以及一般和行政費用。工資、獎金、股票薪酬和其他人事費用是每一種費用類別中最重要的組成部分。我們包括以股票為基礎的補償費用,與授予股票期權有關的費用在可適用的經營費用類別內,基於股權授標受贈人的職能領域。

銷售與營銷

銷售和營銷費用主要包括銷售、營銷和公共關係僱員的與僱員有關的費用,包括工資、獎金、佣金、福利和以股票為基礎的補償費用。銷售和營銷費用還包括展銷會、市場調研、廣告和其他相關的外部營銷費用以及用於支持銷售的辦公和軟件相關費用。我們推遲了與獲得新客户或服務有關的某些銷售佣金,並在我們確定為四年的福利期內按比例攤銷這些費用。可歸因於專業服務的銷售佣金在

53


 

十二幾個月來把服務賣給客户. 我們計劃繼續擴大我們的銷售和營銷職能,以擴大我們的客户羣,並增加對現有客户的銷售。這一增長將包括增加銷售人員和擴大我們的營銷活動,以繼續產生更多的領導和建立品牌意識。在短期內,我們預計我們的銷售和營銷費用將在絕對美元的基礎上增加,因為我們在美國和世界各地僱傭了新的銷售代表,並增加了我們的營銷人員。

研究與開發

研發費用主要包括研發人員與員工相關的費用,包括工資、獎金、福利和基於股票的薪酬費用。研究和開發費用還包括某些第三方服務的費用、用於支持研究和開發活動的辦公費用、軟件訂閲和託管費用。我們將可歸因於開發新應用程序和向平臺添加增量功能的某些軟件開發成本資本化,並在新應用程序或增量功能的估計壽命(通常為三年)期間攤銷這些成本。我們的研究和開發工作集中在改進我們的應用程序,開發新的應用程序和提供新的功能。在短期內,我們預計我們的研究和開發費用將以絕對美元為基礎增加,因為我們將繼續增加我們的平臺和應用程序的功能。

一般和行政

一般費用和行政費用主要包括行政、法律、財務和人力資源人員與僱員有關的費用,包括薪金、獎金、福利和基於股票的補償費用。一般費用和行政費用還包括專業費用、保險費、公司費用、交易相關費用、辦公費用、設施費用、折舊和攤銷費以及軟件許可證費用。在短期內,我們預計我們的一般費用和行政費用將以絕對美元為基礎增加,因為我們承擔作為一家上市公司的相關費用。

利息和投資收入

利息收入包括我們在金融機構持有的現金餘額所賺取的利息。投資收入包括短期投資所得利息,這些短期投資包括美國國債、美國政府機構債務和貨幣市場基金。

利息費用

利息費用包括我們未償還債務的利息,包括債務的攤銷、折扣和發行成本。

可轉換債券的滅活損失

可轉換債券的滅失與我們2022年票據的部分失效有關。

其他收入和支出淨額

其他收入和支出淨額主要由已實現的外幣損益構成。

54


 

業務結果

下表列出了所列期間的業務結果以及在這些期間收入總額中所佔的百分比。2019年12月31日終了年度和截至2019年12月31日的業務結果反映了ASU的通過。2016-02, 租賃(“專題842”)。詳情見綜合財務報表附註2和18。截至2018年12月31日和2017年12月31日以及截至2018年12月31日的財務數據未反映通過議題842的情況。截至12月31日、2019年和2018年以及截至12月31日、2019年和2018年的年度業務結果反映了ASU第2014-09號決議的通過,與客户簽訂合同的收入(“專題606”)。詳情見綜合財務報表附註2和15。2017年12月31日終了年度的財務數據不反映主題606的通過。對我們的歷史結果進行的期間間比較不一定表明未來可能預期的結果(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

收入

 

$

200,882

 

 

$

147,094

 

 

$

104,352

 

收入成本(1)

 

 

63,535

 

 

 

46,810

 

 

 

31,503

 

毛利

 

 

137,347

 

 

 

100,284

 

 

 

72,849

 

業務費用:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售和營銷(1)

 

 

87,731

 

 

 

69,608

 

 

 

46,998

 

研發(1)

 

 

50,024

 

 

 

41,305

 

 

 

22,241

 

一般和行政(1)

 

 

46,820

 

 

 

31,462

 

 

 

22,895

 

業務費用共計

 

 

184,575

 

 

 

142,375

 

 

 

92,134

 

營運損失

 

 

(47,228

)

 

 

(42,091

)

 

 

(19,285

)

其他收入(費用),淨額

 

 

(4,597

)

 

 

(4,628

)

 

 

(302

)

所得税前損失

 

 

(51,825

)

 

 

(46,719

)

 

 

(19,587

)

所得税準備金

 

 

(425

)

 

 

(796

)

 

 

(47

)

淨損失

 

$

(52,250

)

 

$

(47,515

)

 

$

(19,634

)

 

(1)

包括股票補償費用和購置無形資產的折舊和攤銷如下(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

股票補償費用:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

收入成本

 

$

1,966

 

 

$

2,306

 

 

$

578

 

銷售和營銷

 

 

9,983

 

 

 

9,282

 

 

 

2,419

 

研發

 

 

7,820

 

 

 

7,106

 

 

 

1,514

 

一般和行政

 

 

13,720

 

 

 

7,131

 

 

 

4,788

 

共計

 

$

33,489

 

 

$

25,825

 

 

$

9,299

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

折舊和攤銷費用:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

收入成本

 

$

9,434

 

 

$

7,741

 

 

$

7,263

 

銷售和營銷

 

 

752

 

 

 

384

 

 

 

304

 

研發

 

 

502

 

 

 

309

 

 

 

203

 

一般和行政

 

 

8,983

 

 

 

5,259

 

 

 

2,437

 

共計

 

$

19,671

 

 

$

13,693

 

 

$

10,207

 

 

55


 

下表列出了我們的中央業務合併報表在收入中所佔的百分比。(1):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

收入

 

 

100

%

 

 

100

%

 

 

100

%

收入成本

 

 

32

%

 

 

32

%

 

 

30

%

毛利

 

 

68

%

 

 

68

%

 

 

70

%

業務費用:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售和營銷

 

 

44

%

 

 

47

%

 

 

45

%

研發

 

 

25

%

 

 

28

%

 

 

21

%

一般和行政

 

 

23

%

 

 

21

%

 

 

22

%

業務費用共計

 

 

92

%

 

 

97

%

 

 

88

%

營運損失

 

 

(24

)%

 

 

(29

)%

 

 

(18

)%

其他收入(費用),淨額

 

 

(2

)%

 

 

(3

)%

 

 

(0

)%

所得税前損失

 

 

(26

)%

 

 

(32

)%

 

 

(19

)%

所得税準備金

 

*

 

 

*

 

 

*

 

淨損失

 

 

(26

)%

 

 

(32

)%

 

 

(19

)%

 

(1)

由於四捨五入,列的加起來可能達不到100%。

*

不到收入的0.5%。

 

2018年12月31日終了年度與2018年12月31日終了年度比較

收入

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

收入

 

$

200,882

 

 

$

147,094

 

 

$

53,788

 

 

 

36.6

%

 

與2018年相比,2019年的收入增加了5 380萬美元。增長的原因是我們的解決方案的銷售額增加了5 380萬美元,原因是我們的客户羣從2018年12月31日的4 422名擴大到2019年12月31日的5 024名,其中包括對擁有更多聯繫人和地點的大型組織的銷售增加。

收入成本

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

收入成本

 

$

63,535

 

 

$

46,810

 

 

$

16,725

 

 

 

35.7

%

毛利率%

 

 

68

%

 

 

68

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

與2018年相比,2019年的收入成本增加了1 670萬美元。這一增長主要是由於主機、軟件和通訊費用增加了950萬美元,員工相關成本增加了570萬美元,其中包括基於股票的薪酬,這與我們的員工人數從2018年12月31日的173人增加到2019年12月31日的238人有關。其餘增加的主要原因是,我們獲得的無形資產折舊和攤銷費用增加了170萬美元,辦公室相關費用增加了70萬美元,用於支持創收活動。這些增加被資本化的內部開發軟件費用增加100萬美元所抵消。

與2018年相比,2019年的毛利率百分比保持不變。

56


 

營業費用

銷售和營銷費用

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

銷售和營銷

 

$

87,731

 

 

$

69,608

 

 

$

18,123

 

 

 

26.0

%

佔收入的百分比

 

 

44

%

 

 

47

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

與2018年相比,2019年的銷售和營銷支出增加了1,810萬美元。增加的主要原因是員工相關成本增加了1,550萬美元,其中包括基於股票的薪酬,與我們的員工人數從2018年12月31日的286人增加到2019年12月31日的345人有關。其餘增加的主要原因是貿易展覽和廣告費用增加120萬美元,辦公室相關費用增加100萬美元,以支助銷售團隊。

研發費用

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

研發

 

$

50,024

 

 

$

41,305

 

 

$

8,719

 

 

 

21.1

%

佔收入的百分比

 

 

25

%

 

 

28

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

與2018年相比,2019年的研發費用增加了870萬美元。增加的主要原因是與僱員有關的費用增加了540萬美元,其中包括基於股票的補償,因為我們的員工人數從2018年12月31日的229人增加到2019年12月31日的252人,主機和軟件相關費用增加了130萬美元,用於支持研究和開發活動,辦公室相關費用增加了40萬美元,用於支持研究和開發活動。此外,2019年期間共計650萬美元的內部開發軟件成本和2018年期間770萬美元的內部開發軟件成本被資本化,與2018年相比,支出增加了120萬美元。

一般費用和行政費用

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

一般和行政

 

$

46,820

 

 

$

31,462

 

 

$

15,358

 

 

 

48.8

%

佔收入的百分比

 

 

23

%

 

 

21

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

與2018年相比,一般費用和行政費用在2019年增加了1 540萬美元。這一增長主要是由於員工相關成本增加980萬美元,其中包括基於股票的薪酬,這與我們的員工人數從2018年12月31日的89人增加到2019年12月31日的113人有關。折舊和攤銷增加了370萬美元,支持作為一家上市公司的合規費用增加了80萬美元,用於支持行政團隊的辦公室相關費用增加了60萬美元,軟件訂閲費用增加了20萬美元。

其他收入(費用),淨額

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

其他費用,淨額

 

$

4,597

 

 

$

4,628

 

 

$

(31

)

 

 

(0.7

)%

佔收入的百分比

 

 

2

%

 

 

3

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

57


 

其他費用, 淨減少美元31 在……裏面2019相比較2018由於.的結果確認滅火劑損失140萬美元部分回購我們的2022注110萬美元我們的可轉換高級票據利息支出的緩和, 被增加的美元所抵消2.7投資所得利息收入百萬元 我們投資收益的結果可兑換票據和普通股發行.

所得税

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

所得税準備金

 

$

425

 

 

$

796

 

 

$

(371

)

 

 

(46.6

)%

佔收入的百分比

 

 

0

%

 

 

1

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

與2018年相比,2019年所得税支出減少了40萬美元。税收的減少主要與減少我們的外國税收開支有關。

 

2018年12月31日終了年度與2017年12月31日終了年度相比

收入

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2018

 

 

2017

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

收入

 

$

147,094

 

 

$

104,352

 

 

$

42,742

 

 

 

41.0

%

 

2018年的收入比2017年增加了4270萬美元。增加的主要原因是,我們的解決方案銷售額增加了4 270萬美元,原因是我們的客户羣從2017年12月31日的3 711名擴大到2018年12月31日的4 422名,其中包括對擁有更多聯繫人和地點的大型組織的銷售增加。

收入成本

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2018

 

 

2017

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

收入成本

 

$

46,810

 

 

$

31,503

 

 

$

15,307

 

 

 

48.6

%

毛利率%

 

 

68

%

 

 

70

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2018年的收入成本比2017年增加了1 530萬美元。這一增長主要是由於員工相關成本增加了720萬美元,其中包括基於股票的薪酬,與我們的員工人數從2017年12月31日的128人增加到2018年12月31日的173人有關。其餘增加的主要原因是託管、軟件和信息傳遞費用增加了700萬美元,用於支助創收活動的辦公室相關費用增加了60萬美元,以及我們獲得的無形資產的折舊和攤銷費用增加了40萬美元。

毛利率百分比下降,因為我們繼續投資於人員和基礎設施,以支持我們的收入增長。

58


 

營業費用

銷售和營銷費用

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2018

 

 

2017

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

銷售和營銷

 

$

69,608

 

 

$

46,998

 

 

$

22,610

 

 

 

48.1

%

佔收入的百分比

 

 

47

%

 

 

45

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2018年的銷售和營銷支出比2017年增加了2260萬美元。增加的主要原因是員工相關成本增加了2,000萬美元,其中包括基於股票的薪酬,與我們的員工人數從2017年12月31日的215人增加到2018年12月31日的286人有關。其餘增加的主要原因是,貿易展覽和廣告費用增加了180萬美元,辦公室相關費用增加了80萬美元,以支持銷售團隊。採用ASC 606與上年相比,對佣金費用的變化沒有重大影響。

研發費用

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2018

 

 

2017

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

研發

 

$

41,305

 

 

$

22,241

 

 

$

19,064

 

 

 

85.7

%

佔收入的百分比

 

 

28

%

 

 

21

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

與2017年相比,2018年的研發費用增加了1 910萬美元。增加的主要原因是員工相關成本增加了1,810萬美元,其中包括基於股票的薪酬,與我們的員工人數從2017年12月31日的159人增加到2018年12月31日的229人有關。其餘增加的主要原因是,用於支持研究和開發活動的託管和軟件相關費用增加290萬美元,軟件訂閲費用增加30萬美元,但與辦公室有關的支助研究和開發活動費用減少100萬美元,抵消了這一增加額。2018年共計780萬美元的內部開發軟件成本和2017年630萬美元的內部開發軟件成本資本化,與2017年相比減少了140萬美元。

一般費用和行政費用

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2018

 

 

2017

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

一般和行政

 

$

31,462

 

 

$

22,895

 

 

$

8,567

 

 

 

37.4

%

佔收入的百分比

 

 

21

%

 

 

22

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2018年,與2017年相比,一般費用和行政費用增加了860萬美元。這一增長主要是由於員工相關成本增加了370萬美元,其中包括基於股票的薪酬,與我們的員工人數從2017年12月31日的79人增加到2018年12月31日的89人有關。折舊和攤銷增加了280萬美元,作為上市公司的合規費用增加了150萬美元,軟件訂閲費用增加了40萬美元,辦公室相關費用增加了20萬美元,以支持行政小組。

59


 

其他費用,淨額

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2018

 

 

2017

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

其他費用,淨額

 

$

4,628

 

 

$

302

 

 

$

4,326

 

 

 

1432.5

%

佔收入的百分比

 

 

3

%

 

 

0

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

與2017年相比,2018年淨支出減少了430萬美元,原因是與我們可轉換高級票據項下應付的利息費用有關的利息費用增加了570萬美元。短期投資所得利息收入增加140萬元,抵銷了上述增幅。

所得税

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

變化

 

 

 

2018

 

 

2017

 

 

$

 

 

%

 

 

 

(千美元)

 

所得税準備金

 

$

796

 

 

$

47

 

 

$

749

 

 

 

1593.6

%

佔收入的百分比

 

 

1

%

 

 

0

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2018年所得税支出比2017年增加70萬美元。税收的增加主要是由於購置了統一管理系統並作出反應而增加了外國税收。

 

其他計量

我們定期監測一些財務和運營指標,包括以下關鍵指標,以評估我們的業務、衡量我們的業績、確定影響我們業務的趨勢、制定業務計劃和作出戰略決策。我們的其他業務指標的計算方式可能不同於其他公司使用的類似的其他業務度量(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

調整後的EBITDA

 

$

5,720

 

 

$

(2,697

)

 

$

135

 

調整毛利率

 

 

141,427

 

 

 

103,858

 

 

 

75,041

 

自由現金流

 

 

(2,771

)

 

 

(6,925

)

 

 

(2,964

)

 

 

調整後的EBITDA。調整後的EBITDA是指我們在利息和投資收入前的淨虧損、淨損失和利息支出、所得税備抵、折舊和攤銷費用、可轉換票據的滅活損失和基於股票的補償費用。我們不認為這些項目表明我們的核心業務業績。非現金項目包括折舊和攤銷費用以及股票補償費用.調整後的EBITDA是管理層用來理解和評估我們的核心經營業績和趨勢、制定未來運營計劃、就資本分配作出戰略決定以及投資於旨在為我們的解決方案開拓新市場的舉措的一種措施。特別是,在計算調整後的EBITDA時不包括某些費用,這有助於比較我們在一段時期內的經營業績。調整後的EBITDA不是按照公認會計原則計算的計量。我們相信,調整後的EBITDA為投資者和其他人提供了有用的信息,以與我們的管理層和董事會相同的方式理解和評估我們的經營結果。然而,使用調整後的EBITDA作為一種分析工具有其侷限性,您不應孤立地考慮它,也不應將其作為對我們根據公認會計原則報告的財務結果的分析的替代。其中一些限制是:(1)雖然折舊和攤銷是非現金費用,但今後需要更換攤銷的資本化軟件,調整後的EBITDA不反映這種替換或新的資本支出需求所需的現金資本支出;(2)調整後的EBITDA不反映我們的週轉資金需求的變化或現金需求;(3)調整後的EBITDA沒有反映出潛在的稀釋性影響。

60


 

 

以權益為基礎的補償;(4)調整後的EBITDA不反映可用於我們的現金減少或增加的税款或收入;(5)其他公司,包括我們行業的公司,可以以不同的方式計算調整後的EBITDA或類似名稱的計量,這降低了計量作為一種比較計量的效用。由於這些和其他限制,你應該考慮調整EBITDA與我們的其他基於GAAP的財務業績計量,淨虧損和我們的其他GAAP財務業績。下表列出了調整後的EBITDA與淨虧損的對賬情況,這是最直接可比的GAAP計量方法,適用於所述每一期間。(單位:千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

淨損失

 

$

(52,250

)

 

$

(47,515

)

 

$

(19,634

)

利息和投資(收入)支出淨額

 

 

2,979

 

 

 

4,504

 

 

 

216

 

所得税準備金

 

 

425

 

 

 

796

 

 

 

47

 

折舊和攤銷

 

 

19,671

 

 

 

13,693

 

 

 

10,207

 

可兑換票據滅失損失

 

 

1,406

 

 

 

 

 

 

 

股票補償

 

 

33,489

 

 

 

25,825

 

 

 

9,299

 

調整後的EBITDA

 

$

5,720

 

 

$

(2,697

)

 

$

135

 

 

 

調整毛利率。調整後的毛利率代表毛利加上已獲得的無形資產的攤銷和以股票為基礎的補償。調整後的毛利率是管理層用來了解和評估我們的核心經營業績和趨勢以及制定未來運營計劃的一種措施。排除以股票為基礎的補償費用和攤銷所獲得的無形資產,有助於比較我們的經營業績的一個期間在短期內,我們預計這些開支將繼續對我們的毛利產生負面影響。調整後的毛利率不是按照公認會計原則計算的計量。我們相信,調整後的毛利率為投資者和其他人提供了有用的信息,幫助他們理解和評估我們的經營業績,就像我們的管理層和董事會一樣。儘管如此,我們使用調整後的毛利率作為一種分析工具有其侷限性,您不應孤立地考慮它,也不應將其作為對我們根據公認會計原則報告的財務結果的分析的替代。你應該考慮調整毛利率與我們的其他基於公認會計準則的財務業績計量,毛利和我們的其他公認會計原則的財務結果。下表列出了調整毛利率與毛利潤的對賬情況,這是最直接可比的公認會計原則計量,適用於所述每個期間(以千計):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

毛利

 

$

137,347

 

 

$

100,284

 

 

$

72,849

 

已獲無形資產的攤銷

 

 

2,114

 

 

 

1,268

 

 

 

1,614

 

股票補償

 

 

1,966

 

 

 

2,306

 

 

 

578

 

調整毛利率

 

$

141,427

 

 

$

103,858

 

 

$

75,041

 

61


 

 

 

自由現金流量。自由現金流是指業務活動提供的淨現金減去資本支出和資本化軟件開發成本。自由現金流是管理層用來了解和評估我們的核心經營業績和趨勢以及制定未來運營計劃的一種措施。將資本支出和內部開發軟件資本化的金額排除在外,有助於比較我們在一段時期內的經營業績,也不包括我們認為不代表我們核心經營業績的項目。自由現金流量不是按照公認會計原則計算的計量。我們相信,自由現金流為投資者和其他人提供了有用的信息,幫助他們理解和評估我們的經營業績,就像我們的管理層和董事會一樣。然而,我們對自由現金流量的使用作為一種分析工具有其侷限性,你不應孤立地看待它,也不應把它作為對我們根據公認會計原則報告的財務結果的分析的替代。你應該考慮自由現金流與我們的其他基於公認會計準則的財務業績計量,經營活動提供的淨現金,以及我們的其他公認會計原則財務業績。下表列出了業務活動自由現金流量與業務活動淨現金的對賬情況,這是最直接可比的公認會計原則計量方法,用於所述每一期間(以千計):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

經營活動提供的淨現金

 

$

10,317

 

 

$

3,295

 

 

$

4,863

 

資本支出

 

 

(5,269

)

 

 

(1,721

)

 

 

(1,667

)

資本化軟件開發成本

 

 

(7,819

)

 

 

(8,499

)

 

 

(6,160

)

自由現金流

 

$

(2,771

)

 

$

(6,925

)

 

$

(2,964

)

 

補充性非公認會計原則財務措施

為了補充我們按照公認會計原則編制和列報的合併財務報表,我們向投資者提供了某些額外的非GAAP財務措施,包括非GAAP收入成本、非GAAP毛利、非GAAP銷售和營銷費用、非GAAP研發費用、非GAAP一般和行政費用、非GAAP總營運費用、非GAAP業務損失和非GAAP淨虧損,我們統稱非GAAP財務措施。這些非公認會計原則的財務措施不包括以下所有或組合(如以下調節表所示):基於股票的補償費用、已獲無形資產的攤銷和可兑換票據的滅活損失。非公認會計原則財務措施的列報不應孤立地考慮,也不應替代或優於按照公認會計原則編制和提交的財務信息。我們使用這些非GAAP財務措施的財務和業務決策的目的,並作為一種手段,以評估期與期之間的比較。我們相信,這些非公認會計原則的財務措施提供了關於我們的經營結果的有用信息,增強了對過去財務業績和未來前景的全面瞭解,並允許我們的管理層在其財務和業務決策中使用更高的透明度。雖然我們的非GAAP財務措施是一個重要的工具,用於財務和業務決策,並評估我們自己在不同時期的經營業績,您應該考慮我們的非GAAP財務措施和我們的GAAP財務業績。

我們不包括基於股票的補償費用,該費用可以根據計劃設計、股價、股價波動和所授予的權益工具的預期壽命而變化。我們認為,提供不包括股票薪酬費用的非GAAP財務措施,可以更有意義地比較我們從一個時期到另一個時期的經營結果。我們認為,排除已獲無形資產攤銷的影響,可以更有意義地比較不同時期的經營成果,因為無形資產在購置時估值,並在收購後數年內攤銷。我們認為,不包括可轉換票據的滅活損失,可以更有意義地比較不同時期的經營業績,因為2022年票據的回購是一個離散事件。本公司不定期或在正常業務過程中進行可轉換票據的回購。因此,我們相信,扣除這些開支後,投資者和管理層便可更清楚地瞭解我們業務運作的基本表現,方便我們與其他期間的業績比較,亦可方便與業內其他公司的業績比較。

62


 

使用非GAAP財務措施有限制,因為非GAAP財務措施不是按照GAAP編制的,可能與其他公司使用的非GAAP財務措施不同,並且不包括可能對我們報告的財務結果產生重大影響的費用。此外,在可預見的將來,以股票為基礎的補償費用一直是並將繼續是我們業務中的一項重大經常性費用,也是向我們的僱員提供的補償的重要組成部分。

下表對2019年、2018年和2017年終了年度的公認會計原則與非公認會計原則財務措施進行了核對:

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

收入成本

 

$

63,535

 

 

$

46,810

 

 

$

31,503

 

已獲無形資產的攤銷

 

 

(2,114

)

 

 

(1,268

)

 

 

(1,614

)

股票補償費用

 

 

(1,966

)

 

 

(2,306

)

 

 

(578

)

非公認會計原則收入成本

 

$

59,455

 

 

$

43,236

 

 

$

29,311

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

毛利

 

$

137,347

 

 

$

100,284

 

 

$

72,849

 

已獲無形資產的攤銷

 

 

2,114

 

 

 

1,268

 

 

 

1,614

 

股票補償費用

 

 

1,966

 

 

 

2,306

 

 

 

578

 

非公認會計原則毛利

 

$

141,427

 

 

$

103,858

 

 

$

75,041

 

非公認會計原則毛利率

 

 

70.40

%

 

 

70.61

%

 

 

71.91

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售和營銷費用

 

$

87,731

 

 

$

69,608

 

 

$

46,998

 

股票補償費用

 

 

(9,983

)

 

 

(9,282

)

 

 

(2,419

)

非公認會計原則銷售和營銷

 

$

77,748

 

 

$

60,326

 

 

$

44,579

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

研發費用

 

$

50,024

 

 

$

41,305

 

 

$

22,241

 

股票補償費用

 

 

(7,820

)

 

 

(7,106

)

 

 

(1,514

)

非公認會計原則研究與開發

 

$

42,204

 

 

$

34,199

 

 

$

20,727

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

一般和行政費用

 

$

46,820

 

 

$

31,462

 

 

$

22,895

 

已獲無形資產的攤銷

 

 

(8,301

)

 

 

(4,667

)

 

 

(2,123

)

股票補償費用

 

 

(13,720

)

 

 

(7,131

)

 

 

(4,788

)

非公認會計原則-一般和行政

 

$

24,799

 

 

$

19,664

 

 

$

15,984

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

業務費用共計

 

$

184,575

 

 

$

142,375

 

 

$

92,134

 

已獲無形資產的攤銷

 

 

(8,301

)

 

 

(4,667

)

 

 

(2,123

)

股票補償費用

 

 

(31,523

)

 

 

(23,519

)

 

 

(8,721

)

非公認會計原則

 

$

144,751

 

 

$

114,189

 

 

$

81,290

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營運損失

 

$

(47,228

)

 

$

(42,091

)

 

$

(19,285

)

已獲無形資產的攤銷

 

 

10,415

 

 

 

5,935

 

 

 

3,737

 

股票補償費用

 

 

33,489

 

 

 

25,825

 

 

 

9,299

 

非公認會計原則業務損失

 

$

(3,324

)

 

$

(10,331

)

 

$

(6,249

)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨損失

 

$

(52,250

)

 

$

(47,515

)

 

$

(19,634

)

已獲無形資產的攤銷

 

 

10,415

 

 

 

5,935

 

 

 

3,737

 

股票補償費用

 

 

33,489

 

 

 

25,825

 

 

 

9,299

 

可兑換票據滅失損失

 

 

1,406

 

 

 

 

 

 

 

非公認會計原則淨虧損

 

$

(6,940

)

 

$

(15,755

)

 

$

(6,598

)

 

流動性與資本資源

到目前為止,我們主要通過出售給客户的現金以及股票發行和債務融資安排為我們的業務提供資金。截至2019年12月31日,我們的主要流動資金來源是現金和現金等價物,共計5.316億美元,其中包括2019年12月收到的用於2024年票據的3.404億美元。

63


 

票據發行, 支付部分 回購我們的2022年債券收到的現金2022年票據上限呼叫選項的部分終止 以及 a顯着部分這個 收到1.391億美元由於我們公開發行普通股,在2019年1月. 自成立以來,我們已經產生了巨大的損失,並期望在可預見的未來繼續造成損失。e.

我們認為,我們的現金和現金等值餘額以及我們的業務產生的現金流量將足以滿足我們至少在今後12個月對週轉資本和資本支出的預期現金需求。然而,我們的信念可能被證明是不正確的,我們可以比我們目前預期的更快地利用我們現有的財政資源。我們未來的資本需求和可動用資金的充足性將取決於許多因素,包括本年度報告中題為“風險因素”的表格10-K部分所述的因素。我們不能向你保證,我們能以可接受的條件或完全可以籌集到更多的資本。此外,如果我們在未來12個月內未能達到我們的營運計劃,我們的流動資金可能會受到不利影響。

現金流量

下表彙總了截至2019年12月31日、2018年和2017年12月31日的現金流量(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

期初現金、現金等價物和限制性現金

 

$

60,068

 

 

$

103,051

 

 

$

60,765

 

業務活動提供的現金

 

 

10,317

 

 

 

3,295

 

 

 

4,863

 

用於投資活動的現金

 

 

(24,574

)

 

 

(48,413

)

 

 

(70,972

)

籌資活動提供的現金

 

 

494,101

 

 

 

3,099

 

 

 

108,475

 

匯率對現金、現金等價物和限制性貨幣的影響

主要現金

 

 

(250

)

 

 

(964

)

 

 

(80

)

期末現金、現金等價物和限制性現金

 

$

539,662

 

 

$

60,068

 

 

$

103,051

 

 

截至2019年12月31日,在5.397億美元現金、現金等價物和限制性現金中,670萬美元由外國子公司持有。我們的意圖是無限期地將外國收益再投資於我們的外國子公司。如果這些收入被用來資助國內業務,他們將在遣返時繳納額外的所得税。

資金來源

 

跟進公開募股

在2019年1月,我們完成了一次後續的公開發行,我們出售了2645,000股我們的普通股,其中包括345,000股根據承銷商行使購買更多股份的選擇權,以每股55.25美元的公開發行價格出售。扣除承保折扣和佣金後,我們獲得了1.391億美元的淨收益。

可轉換高級債券

在2019年12月,我們發行了2024年債券的本金總額4.5億美元,其中包括首次購買2024年債券的初始買家全額發行的本金7,500萬美元。

2024年債券的初始轉換率為每1,000美元本金為2024年債券8.8999股普通股。這意味着每股普通股的初始有效轉換價格約為112.36美元,轉換後可發行的股票約為400萬股。在2024年“票據”的整個期間,換算率可在發生某些事件時加以調整。2024年票據持有人在轉換2024年票據時,將不會收到任何現金付款,即應計利息和未付利息(如有的話),但在有限情況下除外。應計但未付利息將當作是以現金、我們普通股的股份或現金的組合支付,以及在2024年紙幣轉換後已付或交付(視屬何情況而定)的普通股股份予持有人。

64


 

與簽發2024 注意到,我們購買了有上限的看漲期權,這些期權總計與我們的普通股的股票總數相關。2024 票據,初始價格為每股約112.36美元的初始轉換價格。2024 票據,並須作反稀釋調整,與適用於貨幣發行價換算率的調整大致相若。2024 票據,並有一個上限價格為大約166.46美元。.的費用購買的上限電話是$44.9百萬

2017年11月,我們完成了2022年債券本金總額1.15億美元的公開發行,其中包括2022年債券承銷商充分行使購買2022年債券的選擇權後發行的本金1,500萬美元。

2022年債券的初始轉換率為每1,000美元本金為2022年債券29.6626股普通股。這意味着每股普通股的初始有效轉換價格約為33.71美元,轉換後最初可發行的股票約為340萬股。在2022年“票據”的整個期間,換算率可在發生某些事件時加以調整。2022年債券持有人在轉換2022年票據時,將不會收到任何現金付款,即應計利息和未付利息(如有的話),但在有限情況下除外。應計但未付利息將當作是以現金、我們普通股的股份或現金的組合支付,以及在2022年紙幣轉換後已付或交付(視屬何情況而定)的普通股股份予持有人。

就2022年債券的發行而言,我們購買了上限看漲期權,這些期權總計與2022年債券的普通股股份總數有關,初始發行價約為每股33.71美元,相當於2022年債券的初始轉換價格,並可能受到與2022年票據的轉換率相當的反稀釋調整,上限價格約為47.20美元。購買上限電話的費用為1 290萬美元。

根據2018年6月30日之前30個交易日我們普通股的市場價格,2022年債券可由債券持有人自2018年9月30日起自由兑換,並自2019年12月31日起繼續按債務持有人的選擇進行可轉換。截至2019年12月31日,沒有任何債務持有人行使轉換權。

在2019財政年度,我們支付了5 780萬美元回購總額2 300萬美元2022年票據本金。我們也部分終止了與2022年票據相關的有上限的看漲選項2019財政年度收到580萬美元。

信貸貸款

2018年期間,我們與西方聯盟銀行(WesternAlliance Bank)達成了一項循環信貸額度協議,該協議提供了1,500萬美元的循環擔保信貸貸款,於2018年9月28日到期。在2018年12月31日終了的一年中,我們沒有從信貸工具中提取任何款項。截至2018年12月31日,信貸額度已經到期,沒有得到延長。

 

資金的使用

我們對現金的歷史使用主要包括用於經營活動的現金,例如擴大我們的銷售和營銷業務、研究和開發活動以及其他週轉資金需求。

經營活動

我們由經營活動提供或用於經營活動的淨虧損和現金流量受到我們在人員數量和基礎設施方面的投資的重大影響,這些投資是為了支持我們的增長、營銷和贊助費用,以及我們及時付款和收款的能力。由於計入非現金費用和費用,我們的淨虧損明顯大於我們用於經營活動的現金。

2019年,業務活動提供了1 030萬美元現金淨額,主要是非現金業務費用6 820萬美元,但業務資產和負債變動減少570萬美元以及我們淨虧損5 230萬美元,部分抵消了這一數字。具體來説,我們確認了非現金費用總額為3 350萬美元的股票補償費,1 970萬美元的無形資產折舊和攤銷,資本化的軟件開發成本以及財產和設備,800萬美元的佣金攤銷,570萬美元。

65


 

吸積這個可兑換票據,140萬美元的可兑換票據滅失損失 $0.7百萬美元p可疑賬户和銷售退貨準備金的ROVISION,由$0.6百萬與或有代價公允價值的變化有關。反映經營資產和負債的變化應收賬款增加2 560萬美元,佣金支付時間增加1 530萬美元,遞延費用增加1 530萬美元。5預付費用增加100萬,其他負債減少140萬美元,其他負債減少1美元。3應計費用減少百萬美元,原因是向供應商付款的時間安排. 這些變化被部分抵消 a $29.7遞延收入增加百萬美元5.3由於付款的時間安排,應付帳款增加近百萬元,a$4。5由於支付時間和1美元,應計僱員相關費用增加100萬美元。8其他資產減少數百萬.

2018年,業務活動提供了330萬美元現金淨額,主要是非現金業務費用4 910萬美元,營業資產和負債的變動增加了170萬美元,並被我們4 750萬美元的淨虧損部分抵消。具體而言,我們確認非現金費用總額為1 370萬美元,用於無形資產的折舊和攤銷、資本化的軟件開發成本以及財產和設備、2560萬美元的股票補償費、550萬美元的佣金攤銷、2022年票據上的460萬美元增量和30萬美元的應收賬款準備金和銷售回報準備金的增加,由我們的非現金投資收入減少50萬美元和與或有價值的公允價值變化有關的30萬美元抵消。業務資產和負債的變化反映了遞延收入增加了1 320萬美元,應計僱員相關費用因付款時間而增加了470萬美元,其他負債增加了170萬美元,向供應商付款的時間增加了30萬美元。這些增加額被以下因素部分抵消:應收賬款增加260萬美元,預付費用增加200萬美元,佣金付款的時間安排導致遞延費用增加830萬美元,其他資產增加400萬美元,應付賬款因付款時間而減少130萬美元。

投資活動

我們的投資活動主要包括資本化軟件開發成本、企業收購、財產和設備費用以及購買和銷售短期投資的資本支出。

投資活動在2019年使用了2,460萬美元,主要用於我們以總計5,840萬美元收購NC4和M差模式,投資於軟件開發780萬美元,購買財產和設備530萬美元,購買短期投資200萬美元。這些資金被我們的短期投資提供的現金4 780萬美元和房東償還的110萬美元所抵消。

2018年,投資活動使用了4840萬美元,主要來自我們購買UMS、PlanetRisk和響應總計3 590萬美元、購買短期投資8 720萬美元、軟件開發投資850萬美元、我們購買財產和設備170萬美元和購買無形資產20萬美元。這被我們的短期投資提供的8,510萬美元的現金所抵消.

籌資活動

融資活動產生的現金包括髮行普通股所得的收益,這些收益來自我們的後續公開募股、根據2024年票據和2022年票據借款、行使僱員股票期權和向我們的僱員購買股票計劃繳款。用於融資活動的現金包括支付債務和發行發行成本、清償債務、支付或有代價和僱員因行使市場限制性股票單位而產生的扣繳債務。

2019年,融資活動提供了494.1美元現金,反映了我們2024年債券發行的收益3.924億美元,其中扣除了債券發行成本和與票據發行有關的有上限的呼叫交易的費用,從我們的普通股發行中獲得1.391億美元,從行使股票期權中獲得1 740萬美元,根據我們的僱員股票購買計劃發行股票230萬美元。這些數額被5 200萬美元的付款抵消,這筆款項用於我們2022年票據20%的回購,但由收到的現金抵消。2022年票據上限看漲期權的部分終止460萬美元用於限制性股票單位僱員預扣税。

66


 

供資活動在2008年提供了310萬美元現金,反映了根據我們的員工股票購買計劃發行股票所得的180萬美元行使股票期權所得1,010萬美元。這一數額被支付僱員預扣税790萬美元、與購置有關的40萬美元或有代價抵消s以及支付的30萬美元2018與我們的2019後續行動。

合同義務和承諾

下表彙總了截至12月31日我們履行合同義務的承諾,2019(千):

 

 

 

少於

1年

 

 

1至3

年數

 

 

3至5

年數

 

 

多過

5年

 

 

共計

 

債務義務(1)

 

$

 

 

$

92,000

 

 

$

450,000

 

 

$

 

 

$

542,000

 

經營租賃(2)

 

 

4,649

 

 

 

8,504

 

 

 

5,552

 

 

 

778

 

 

 

19,483

 

 

 

$

4,649

 

 

$

100,504

 

 

$

455,552

 

 

$

778

 

 

$

561,483

 

 

(1)

債務債務包括2024年和2022年債券的本金,但不包括根據2024年和2022年票據支付的利息。雖然2024年和2022年的票據分別在2024年和2022年到期,但如果滿足某些條件,它們可以在到期前轉換為我們的普通股的現金和股份。如表所示,到期前的任何轉換都可能導致本金的償還早於預定的償還。2024年的債券和2022年的債券餘額分別不包括我們資產負債表上的9 890萬美元和1 280萬美元的債務貼現,並扣除了我們的債務義務。有關2024年“説明”和“2022年説明”條款的更多信息,請見我們合併財務報表附註9。

(2)

經營租賃包括我們合併財務報表注18所述的不可取消經營租賃協議下的未來最低租金總額。

承付款數額與可強制執行和具有法律約束力的合同有關,合同規定了所有重要條款,包括要使用的固定或最低服務、固定、最低或可變價格規定以及合同下行動的大致時間安排。承付款額不包括我們可以取消而不受重大處罰的協議規定的義務。

 

積壓

我們通常在訂閲的基礎上銷售我們所有的關鍵通信應用程序。我們通常簽訂為期一至三年的合同,從2019年12月31日起平均合同期限為2.0年,一般每年預收貨款。由於我們在每個合同年開始時向許多客户付款,有些金額我們還不能按合同開出發票。在這些數額開具發票之前,它們不記入收入、遞延收入或我們合併財務報表的其他地方。我們預計,與我們的訂閲協議的總價值相比,積壓的數量將因幾個原因而逐年變化,包括客户協議的具體時間和期限、不同的協議發票週期、客户續簽的具體時間以及客户財務狀況的變化。此外,由於任何期間的收入都取決於該期間開始時存在的合同下的遞延收入以及該期間續簽的合同和新的客户合同中確認的收入,因此,任何期間開始時的積壓不一定表明今後的業績。我們的積壓報告也可能與我們行業的其他公司不同。由於這些因素,以及與客户的賬單安排的差異,我們不使用積壓作為一個關鍵的管理指標內部。

表外安排

我們與未合併的實體或金融夥伴關係沒有任何關係,包括有時被稱為結構化金融或特殊目的實體的實體,這些實體是為了促進表外安排或其他合同範圍狹窄或有限的目的而設立的。我們不從事表外融資安排.此外,我們不從事涉及非交易所交易合同的交易活動.

67


 

關鍵會計政策

我們的合併財務報表是按照美國公認會計原則編制的。編制我們的綜合財務報表要求我們作出影響報告的收入、資產、負債、成本和支出數額的估計、假設和判斷。我們的估計和假設基於歷史經驗和其他我們認為在當時情況下是合理的因素。我們不斷地評估我們的估計和假設。我們的實際結果可能與這些估計不同。我們最重要的會計政策概述如下。

收入確認

我們的收入主要來自訂閲服務和專業服務。2014年5月,FASB發佈了第2014-09號ASU,與客户簽訂合同的收入(“專題606”)。主題606取代ASC主題605中的收入確認要求,收入確認(“主題605”),並要求在承諾的貨物或服務轉移給客户時確認收入,數額應反映實體預期有權以這些貨物或服務作為交換條件的考慮因素。主題606還包括分主題340-40,其他資產和遞延費用-與客户的合同,這要求推遲與客户簽訂合同的增量成本。我們統稱主題606和分話題340-40為“新收入標準”或“ASC 606”。

我們採用了新的税收標準的要求,從2018年1月1日起,採用了修改後的追溯方法。根據新的收入標準,當這些服務的控制權轉移給我們的客户時,我們會確認收入,這一數額反映了我們期望以這些服務作為交換條件的考慮。

我們通過以下步驟確定收入確認:

 

與客户確認合同或合同;

 

確定合同中的履行義務;

 

確定交易價格;

 

將交易價格分配給合同中的履行義務;以及

 

確認收入時,或作為,我們履行一項履行義務。

訂閲服務收入

訂閲服務收入主要包括向客户提供一個或多個用於關鍵事件管理的託管應用程序的費用,並提供常規的客户支持。收入通常是在合同期限內,從向客户提供我們的服務之日起,以可納税的方式確認。所有服務都是使用進度的輸出度量來識別的,因為合同通常在整個合同期間為客户提供同等的利益。我們的訂閲合同一般是兩年或更長,每年預收,不可取消。

專業服務收入

專業服務收入主要包括部署和優化服務以及培訓費用。隨着時間的推移,我們大部分的諮詢合同收入都會隨着服務的進行而確認。對於按固定價格收費的合同,收入是根據所執行的比例在一段時間內確認的。

軟件許可收入

有時,我們可能會出售軟件和相關的後合同支持的前提使用,以及專業服務,這是我們的核心業務之外。這些銷售給了有限數量的客户,對我們來説並不是一個重要的收入來源。我們的前提許可交易在性質上是永久的,並且在客户可以使用的某個時間點上被認可。需要作出重大判斷,以確定每項不同履約義務的獨立銷售價格,以便將交易價格分配給

68


 

收入確認。對獨立銷售價格的判斷涉及到對總體定價目標、市場狀況和其他因素的考慮,包括我們的其他類似的合同,銷售的應用程序,客户統計數據,地理位置,以及內部用户的數量和類型。我們的合同。之所以作出重大判斷,主要是因為利用這些考慮因素來估計每項不同的履約義務將單獨出售的價格,因為這類履約義務通常是捆綁出售的。這些獨立銷售價格估計數的變化會對每一項不同的履約義務所確認的收入數額產生重大影響。.

具有多重履約義務的合同

我們與客户簽訂的大多數合同都包含多項性能義務。對於這些合同,如果個別履行義務是不同的,我們將分別核算它們。在相對獨立的銷售價格基礎上,將交易價格分配給具有穩定可觀測價格的履約義務,然後對價格變動較大的任何履約義務採用剩餘法。我們根據我們的總體定價目標,考慮到市場條件和其他因素,包括我們的合同價值、某些服務單獨出售時的定價、出售的應用程序、客户人口、地理位置以及服務和用户購買量等因素,確定獨立銷售價格。

遞延費用

銷售人員賺取的銷售佣金被視為與客户簽訂合同的增量和可收回的成本。從2018年1月1日開始,根據新的收入標準,這些費用被推遲,然後在我們確定為四年的福利期內按直線攤銷。專業服務的銷售佣金在向客户出售服務後的十二個月內支付。我們通過考慮我們的客户合同,我們的技術和其他因素來確定收益的時間。遞延佣金的攤銷包括在所附的綜合業務報表中的銷售和營銷費用中。

2018年1月1日之前,銷售佣金成本記錄在一年內。

 

股票補償

我們確認期權獎勵和限制性股票單位獎勵(“RSU”)的補償費用,其依據是獎勵的公允價值,並根據預期授予的估計部分,在裁決的歸屬期內以直線為基礎。

在基於股票的期權賠償的評估和記錄中,我們對將要發生的估價和費用作出了一些估計。我們使用Black-Schole期權定價模型來衡量我們的期權獎勵在被授予時的公允價值。對於RSU,我們的董事會根據我們普通股的收盤價來確定公允價值。我們主要利用我們認為是同行的公司的日常歷史波動。為了確定我們的同行公司,我們使用以下標準:軟件或軟件即服務公司;相似的歷史和相對可比的財務槓桿;足夠的上市公司交易歷史;以及類似的商業和地理市場。我們利用被授予期權期望值中的同行股票價格波動率來計算預期波動率。僱員期權獎勵的期望值是以未償獎金的歸屬和合同期限之間的平均中點來確定的,因為我們還沒有足夠的期權實踐歷史。我們認為這是適當的,因為我們期望在未來看到我們的股權結構發生變化,沒有任何其他方法能更好地表明我們的鍛鍊活動。無風險利率的基礎是美國國債的利率,其到期期限與預期的裁決期限相一致。我們沒有支付股息,也沒有預期在可預見的將來支付現金紅利,因此,使用預期的股息收益率為零。

2017年和2018年,我們批准了以市場為基礎的RSU,以滿足某些基於市場的條件。採用蒙特卡羅模擬模型對這些RSU進行了數值計算.這些RSU的依據是我們的普通股實現了某些股票價格門檻,從每股35美元到每股65美元不等,連續30個交易日在納斯達克全球市場(Nasdaq Stock Global Market)上報道,但前提是該員工將繼續受僱於我們,直至業績完成之日。在以市場為基礎的RSU發行之日,我們普通股的股價在33.06美元到45.17美元之間。公允價值是根據蒙特卡羅計算的數值計算出來的。

69


 

資助日期的卡羅模擬模型。蒙特卡羅模擬中使用的主要估計值是2.26%~2的無風險率。90股息收益率為零,預期期限為10年,波動率為50%至60%。我們認識到d基於市場的RSU在隱含的必要服務期內,在滿足市場條件的基礎上加速。在截至2019年12月31日的一年中,以市場為基礎的rusu被授予。

2018年和2019年,我們批准了基於性能的RSU(“PSU”),這將賦予滿足某些基於性能的條件。PSU一般是以我們達到某些收入增長門檻為依據的,在最初50%的PSU和其餘PSU的三年的測量期間,PSU的年複合增長率從20%到40%不等。PSU的歸屬取決於僱員在取得成就之日之前繼續受僱於我們。截至2019年12月31日止的年度內在PSU發行之日,我們普通股的股價從每股54.83美元到98.92美元不等。公允價值是基於我們在發行之日的普通股價值和實現業績度量的概率。我們已評估該獎項獲得成功的可能性極高。 基於以往績效的績效指標。補償費用按加速法確認,並在今後各期間根據與業績有關的條件的預期結果的變化進行調整。

 

業務合併

從收購之日起,我們的合併財務報表中包含了企業合併後獲得的業務結果。採購會計的結果是,被收購企業的資產和負債在收購之日按其估計公允價值進行記錄。超過資產公允價值和承擔的負債的任何超額考慮都被確認為商譽。

我們對每一次收購的資產和負債進行估值,將其作為一個企業合併來核算,以便根據我們對公允價值的最佳估計,記錄所獲得的有形和無形資產以及承擔的負債。確定所購資產和假定負債的公允價值需要管理層作出重大判斷和估計,包括選擇估值方法、估計未來收入和現金流量、貼現率和選擇可比較的公司。在確定客户關係無形資產和與技術有關的無形資產的公允價值時,需要作出重要的估計。之所以作出重大估計,主要是因為用於衡量這些無形資產公允價值的估值模型的投入具有判斷性質,以及相關公允價值對基本重要假設的敏感性。我們採用收益法來衡量無形資產的公允價值。用來估計無形資產公允價值的重要假設包括收入增長率、客户自然減員率、現金流量的數額和預期期間以及貼現率。這些重要的假設是前瞻性的,可能會受到未來經濟和市場狀況的影響.我們請估價專家協助完成公允價值計量,以確定企業合併中獲得的資產和承擔的負債的公允價值。

與業務合併有關的交易費用作為已發生的費用列支,並列入我們的綜合業務和綜合損失報表中的一般和行政費用。

商譽減損

商譽是指在我們的企業合併中所獲得的淨資產公允價值之上支付的總購買價格的超額。商譽不攤銷,至少每年或在情況變化表明賬面價值不可收回時,對其進行減值測試。我們於2019年11月30日進行了年度減值評估。我們在一個報告單位下運作,因此,根據我們作為一個整體的公允價值來評估商譽減損。

為了確定存在的運營部門和報告單位的數量,我們分析了是否有任何客户、產品或地理信息驅動首席運營決策者(我們的首席執行官)就如何分配資源和是否存在任何部門管理作出決定。管理層的結論是,運營決策是在合併的公司層面上做出的,沒有部門管理部門與首席運營決策者一起審查運營結果。

70


 

在評估減值商譽時,實體可選擇評估定性因素,以確定事件或情況是否更有可能表明報告單位的公允價值低於其賬面價值。如果在評估了所有事件或情況後,報告單位的公允價值更有可能大於其賬面價值,則不必進行兩步減值測試。實體可以選擇不對其任何報告單位進行定性評估,並直接使用兩步減值測試。

在評估截至2019年12月31日的年度減值商譽時,我們首先進行了定性評估,以確定是否有必要進行兩步定量分析。根據定性評估,我們確定我們的報告單位公允價值不太可能低於其賬面價值,並且不需要兩步減值測試。根據我們最近於2019年11月30日進行的年度質量評估的結果,沒有記錄到商譽的減損。

資本化軟件開發成本

我們將開發我們的平臺和其他軟件應用程序的成本資本化,以供內部使用。根據權威指導,當初步開發工作成功完成,管理部門已授權並承諾提供項目資金時,我們開始將我們的成本資本化,開發軟件的成本將開始資本化,項目很可能將完成,軟件將按預期使用。我們停止資本化這些成本時,軟件已經基本完成,並準備好其預期的使用,包括完成所有重要的測試。這些費用在相關資產的估計使用壽命內按直線攤銷,一般估計為三年。我們還將與具體升級和增強有關的費用資本化,因為支出很可能會導致額外的功能和維護費用以及輕微的升級和增強費用。在達到這些標準之前發生的費用,連同培訓和維護費用,在我們的綜合業務報表中作為已發生的費用和記錄在產品開發費用內。我們在確定各種項目可資本化的時間點、評估資本化成本的持續價值和確定費用攤銷的估計使用壽命方面作出判斷。如果我們改變了開發和測試與平臺相關的新特性和功能的方式,評估資本化資產的持續價值,或確定成本攤銷的估計使用壽命,那麼我們資本化和攤銷的內部使用軟件開發成本的數量可能會在未來期間發生變化。

可轉換高級債券

在確定相關可轉換高級票據的負債構成以及可轉換高級票據要素的資產負債表分類時,需要作出重要的判斷。我們將可轉換的高級票據和2022票據的部分回購作為單獨的負債和權益部分入賬,根據對沒有轉換選擇權的類似負債的公允價值的估計,確定各自負債組成部分的公允價值,並將剩餘價值分配給股權部分。

我們使用一個貼現現金流模型對可轉換高級票據的負債部分的公允價值進行了估算,該模型對類似債務工具的風險調整收益率進行了調整,但沒有任何嵌入的轉換功能。在估計風險調整後的收益時,我們採用了收益和市場兩種方法。對於收益法,我們使用了一個可轉換債券定價模型,其中包括波動率和無風險利率等幾個假設。在市場方法上,我們對其他類似公司發行的可轉換債券的發行情況進行了評估。此外,需要對可轉換高級票據交易的條款進行詳細分析,以確定是否存在可能需要在適用的會計準則下進行單獨的按市價計價會計的任何衍生品。

最近的會計公告

有關最近會計聲明的信息,請參閲本年度報告表10-K所載的合併財務報表附註2。

 

項目7A.市場風險的定量和定性披露。

市場風險是指由於金融市場價格和利率的不利變化而可能影響我們財務狀況的損失風險。我們的市場風險風險主要是利率和外匯匯率波動以及較小程度上的通貨膨脹所致。

71


 

利率風險

我們的投資組合面臨利率變化帶來的市場風險。固定利率證券的公平市場價值可能受到利率波動的不利影響,而浮動利率證券的收入可能因利率下降而下降。根據我們目前的政策,我們不使用利率衍生工具來管理利率變化的風險。我們試圖通過限制違約風險、市場風險和再投資風險來確保投資主體基金的安全和保護。我們通過投資於投資級證券來降低違約風險。歷史上,我們的投資組合的平均期限相對較短,我們相信,假設利率沿整個利率收益率曲線出現100個基點的不利變動,不會令我們對利率敏感的金融工具的公允價值有重大的改變。此外,如果總利率在2019年發生100個基點的變化,我們的利息收入將不會與我們預計的收入相比有很大的變化,這是基於我們截至2019年12月31日的現金、現金等價物和投資。

利率的變化也可能影響轉換我們的未償還的可轉換高級票據的損益。在2019年12月,我們發行了2024年債券的本金總額4.5億美元。2017年11月,我們發行了2022年債券本金總額1.15億美元。2024年和2022年的債券在某些情況下是可兑換的,包括與我們的普通股有關的交易價格條件,在轉換後,我們將支付或交付(視屬何情況而定)我們的普通股股份,或在某些情況下,包括與我們普通股有關的交易價格條件下,我們普通股的現金和股份的組合。2018年第二季度,我們普通股的交易價格持續高於33.71美元的轉換價130%,導致2022年的債券在2018年第三季度可自由兑換。2022年的票據在2019年12月31日仍可自由兑換。截至2019年12月31日,第2022名債券持有人已行使轉換權。2024年票據在截至2019年12月31日的年度內不可兑換。在轉換時,我們必須記錄被消滅債務的公允價值與其相應的淨賬面價值之間的差額的損益。要消滅的債務的公允價值取決於我們當時的增量借款利率.如果我們在轉換時的增量借款利率高於或低於2024年和2022年債券的隱含利率,我們將在2024年和2022年債券轉換期間的綜合業務報表中記錄損益。如果增量借款利率比2024年和2022年債券轉換時的隱含利率低100個基點,將造成大約540萬美元的損失。

 

我們在正常經營過程中面臨利率風險。我們的現金、現金等價物和投資包括隨時可用的支票、貨幣市場賬户和有價證券中的現金。這些證券不依賴於可能導致這些資產本金波動的利率波動。

截至2019年12月31日,我們有531.6美元的現金和現金等價物,其中包括銀行存款和貨幣市場基金。到目前為止,利息收入的波動並不大。

我們並非為交易或投機目的而進行投資,亦沒有使用任何衍生金融工具管理我們的利率風險風險。

外幣兑換風險

我們的外匯風險與我們的收入和以功能貨幣以外的貨幣--美元,主要是英鎊、歐元、挪威克朗和瑞典克朗--計價的業務費用有關。我們經營業務的外幣變動可能會對未來的淨利潤產生重大影響。我們目前不從事任何對衝活動,以減少我們對貨幣波動的潛在風險敞口,儘管我們今後可能會選擇這樣做。假設所述期間外匯匯率變動10%,不會對我們的合併財務報表產生重大影響。隨着國際業務的增長,我們將繼續重新評估我們的方法,以管理我們與外幣匯率波動有關的風險。

通貨膨脹風險

我們不相信通脹對我們的業務、財務狀況或經營結果有重大影響。如果我們的成本受到巨大的通脹壓力,我們可能無法通過價格上漲完全抵消這些較高的成本。我們不能或不這樣做可能會損害我們的業務、財務狀況和業務結果。

 

 

72


 

項目8.財務報表和補充數據。

財務報表

根據本項目8提交的財務報表附於本報告之後。這些財務報表的索引見項目15。

補充數據

下表列出了截至2019年12月31日的八個季度中每個季度的未經審計的季度綜合業務數據。我們編制的季度財務數據與本年度報告表10-K所載經審計的合併財務報表的基礎相同。我們認為,季度財務數據反映了所有調整,僅包括我們認為公平列報這一數據所必需的正常經常性調整。本季度財務數據應與我們的合併財務報表和本年度報告的其他部分(表10-K)中的相關説明一併閲讀。我們的歷史結果不一定表明未來預期的結果。

 

 

 

三個月結束

 

 

 

三月三十一日,

2018

 

 

六月三十日,

2018

 

 

九月三十日

2018

 

 

十二月 31,

2018

 

 

三月三十一日,

2019

 

 

六月三十日,

2019

 

 

九月三十日

2019

 

 

十二月三十一日

2019

 

 

 

(單位:千)

 

合併報表

主要業務數據:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

收入

 

$

30,519

 

 

$

35,822

 

 

$

38,925

 

 

$

41,828

 

 

$

42,819

 

 

$

48,405

 

 

$

52,547

 

 

$

57,111

 

收入成本

 

 

9,660

 

 

 

11,532

 

 

 

12,296

 

 

 

13,322

 

 

 

13,981

 

 

 

14,739

 

 

 

16,454

 

 

 

18,361

 

毛利

 

 

20,859

 

 

 

24,290

 

 

 

26,629

 

 

 

28,506

 

 

 

28,838

 

 

 

33,666

 

 

 

36,093

 

 

 

38,750

 

業務費用:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售和營銷

 

 

15,776

 

 

 

19,179

 

 

 

16,348

 

 

 

18,305

 

 

 

20,071

 

 

 

22,015

 

 

 

21,903

 

 

 

23,742

 

研發

 

 

8,171

 

 

 

12,027

 

 

 

10,350

 

 

 

10,757

 

 

 

11,485

 

 

 

12,802

 

 

 

12,877

 

 

 

12,860

 

一般和行政

 

 

7,844

 

 

 

8,635

 

 

 

7,130

 

 

 

7,853

 

 

 

10,558

 

 

 

10,464

 

 

 

13,435

 

 

 

12,363

 

經營費用總額

 

 

31,791

 

 

 

39,841

 

 

 

33,828

 

 

 

36,915

 

 

 

42,114

 

 

 

45,281

 

 

 

48,215

 

 

 

48,965

 

營運損失

 

 

(10,932

)

 

 

(15,551

)

 

 

(7,199

)

 

 

(8,409

)

 

 

(13,276

)

 

 

(11,615

)

 

 

(12,122

)

 

 

(10,215

)

其他收入(費用),淨額

 

 

(1,314

)

 

 

(1,178

)

 

 

(1,165

)

 

 

(971

)

 

 

(564

)

 

 

(310

)

 

 

(700

)

 

 

(3,023

)

(備抵)之前的損失

從所得税中受益

 

 

(12,246

)

 

 

(16,729

)

 

 

(8,364

)

 

 

(9,380

)

 

 

(13,840

)

 

 

(11,925

)

 

 

(12,822

)

 

 

(13,238

)

(備抵)受益於

遺產税

 

 

(96

)

 

 

(189

)

 

 

(86

)

 

 

(425

)

 

 

(294

)

 

 

(138

)

 

 

(99

)

 

 

106

 

淨損失

 

$

(12,342

)

 

$

(16,918

)

 

$

(8,450

)

 

$

(9,805

)

 

$

(14,134

)

 

$

(12,063

)

 

$

(12,921

)

 

$

(13,132

)

其他計量:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

調整後的EBITDA(1)

 

$

(1,798

)

 

$

(1,845

)

 

$

153

 

 

$

793

 

 

$

(1,892

)

 

$

400

 

 

$

1,636

 

 

$

5,576

 

 

(1)

調整後的EBITDA是指我們在利息和投資收入及利息費用、所得税費用和收益、折舊和攤銷費用、可轉換票據失效損失和股票補償費用之前的淨虧損。我們不認為這些項目表明我們的核心業務業績。非現金項目包括折舊和攤銷費用以及股票補償費用.調整後的EBITDA是管理層用來理解和評估我們的核心經營業績和趨勢、制定未來運營計劃、就資本分配作出戰略決定以及投資於旨在為我們的解決方案開拓新市場的舉措的一種措施。特別是,在計算調整後的EBITDA時不包括某些費用,這有助於比較我們在一段時期內的經營業績。調整後的EBITDA不是按照公認會計原則計算的計量。下表列出了調整後的EBITDA與所述各期最直接可比GAAP計量的淨虧損的對賬情況。關於調整後的EBITDA的侷限性的討論,請參閲“管理人員對財務狀況和經營結果的討論和分析-其他計量”。

 

 

 

三個月結束

 

 

 

三月三十一日,

2018

 

 

六月三十日,

2018

 

 

九月三十日

2018

 

 

十二月 31,

2018

 

 

三月三十一日,

2019

 

 

六月三十日,

2019

 

 

九月三十日

2019

 

 

十二月三十一日

2019

 

 

 

(單位:千)

 

淨損失

 

$

(12,342

)

 

$

(16,918

)

 

$

(8,450

)

 

$

(9,805

)

 

$

(14,134

)

 

$

(12,063

)

 

$

(12,921

)

 

$

(13,132

)

利息和投資(收入)

淨費用

 

 

1,116

 

 

 

1,172

 

 

 

1,132

 

 

 

1,084

 

 

 

458

 

 

 

322

 

 

 

665

 

 

 

1,534

 

(受益於)收入準備金

遺產税

 

 

96

 

 

 

189

 

 

 

86

 

 

 

425

 

 

 

294

 

 

 

138

 

 

 

99

 

 

 

(106

)

折舊和攤銷費用

 

 

2,638

 

 

 

3,690

 

 

 

3,844

 

 

 

3,521

 

 

 

3,705

 

 

 

3,995

 

 

 

5,492

 

 

 

6,479

 

可轉換的滅失損失

電話號碼

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1,406

 

股票補償費用

 

 

6,694

 

 

 

10,022

 

 

 

3,541

 

 

 

5,568

 

 

 

7,785

 

 

 

8,008

 

 

 

8,301

 

 

 

9,395

 

調整後的EBITDA

 

$

(1,798

)

 

$

(1,845

)

 

$

153

 

 

$

793

 

 

$

(1,892

)

 

$

400

 

 

$

1,636

 

 

$

5,576

 

 

73


 

收入及毛利率按季趨勢

 

我們季度收入的連續增長主要是由於我們的新客户數量的增加,以及現有客户的收入增加,因為他們擴大了對我們解決方案的使用。

 

在報告所述期間,我們的毛利按順序增長,主要原因是收入增長大於支出,這些開支主要與我們投資於業務增長時人員數量的增加有關。收入的增加被我們的收購、資本化的軟件開發成本和基於股票的補償導致的攤銷費用的增加部分抵消。

 

經營開支按季趨勢

 

我們的運營費用在報告所述期間通常是按順序增加的,主要原因是增加了員工人數以及其他與辦公和基礎設施有關的開支,以支持我們的增長併成為一家上市公司。我們預計,隨着我們投資於業務的長期增長,我們的運營費用將繼續以絕對美元計算增加。

 

項目9.會計和財務披露方面的變化和與會計人員的分歧。

項目9A.控制和程序。

對披露控制和程序的評估

我們按照1934年“證券交易法”(修正後的“證券交易法”或“交易法”)第13a-15(E)條和第15d-15(E)條的規定,維持“披露控制和程序”,以確保公司在根據“交易法”提交或提交的報告中披露的信息在證券交易委員會規則和表格規定的時限內得到記錄、處理、彙總和報告。披露控制和程序包括(但不限於)旨在確保一家公司在根據“外匯法”提交或提交的報告中披露的信息,並酌情向該公司管理層,包括其首席執行官和主要財務官員通報的控制和程序,以便及時作出關於所需披露的決定。

我們的管理層在我們的首席執行官和首席財務官的參與下,評估了截至本年度報告表10-K所涉期間結束時我們的披露控制和程序的有效性。根據這種評估,我們的首席執行幹事和首席財務官得出結論認為,截至2019年12月31日,我們的披露控制和程序在合理的保證水平上有效。

管理層財務報告內部控制年度報告

我們負責建立和維持對財務報告的內部控制(根據“外匯法”第13a-15(F)條和第15d-15(F)條)。

截至2019年12月31日,我們的管理層在我們的首席執行官和首席財務官的監督和參與下,評估了我們對財務報告的內部控制的有效性。在進行這一評估時,我們的管理層使用了特雷德韋委員會贊助組織委員會(COSO)發佈的內部控制-綜合框架(2013年)。根據這一評估,管理層得出結論,我們對財務報告的內部控制自2019年12月31日起生效。

在2019年期間,我們完成了M差模式解決方案公司的收購。以及NC4公司和NC4公共部門(“收購”)。根據美國證券交易委員會(SEC)的允許,自2019年12月31日起,我們將收購排除在對財務報告內部控制有效性的評估之外,因為管理層在收購日期至管理層評估日期之間對這些實體的財務報告進行內部控制評估是不切實際的。在我們對截至2019年12月31日財務報告的內部控制有效性的評估中,截至2019年12月31日為止,我們的合併總資產和淨收入分別約佔合併總資產和淨收入的7%和4%。

74


 

本年報包括一份有關注冊會計師事務所財務報告內部控制的核證報告,載於本年報附錄的表格10-K.

對控制有效性的固有限制

我們的管理層,包括我們的首席執行官和首席財務官,並不期望我們的披露控制和程序或我們對財務報告的內部控制將防止或發現所有錯誤和所有欺詐行為。一個控制系統,無論構想和運作如何良好,只能提供合理的,而不是絕對的保證,以確保控制系統的目標得到實現。由於所有控制系統的固有侷限性,對控制的任何評價都不能絕對保證我們組織內的所有控制問題和欺詐事件(如果有的話)都已被發現。任何控制系統的設計也在一定程度上基於對未來事件可能性的某些假設,無法保證任何設計在所有可能的未來條件下都能成功地實現其既定目標。隨着時間的推移,由於條件的變化,控制可能變得不充分,或者政策或程序的遵守程度可能會惡化。由於成本效益控制系統固有的侷限性,可能會發生錯誤或欺詐所導致的誤報,而不會被發現。

財務報告內部控制的變化

我們對財務報告的內部控制沒有發生變化,這與“外匯法”第13(A)-15(D)條和第15d-15(D)條規定的評價有關,這些評價發生在2019年12月31日終了的季度,對財務報告的內部控制產生了重大影響,或合理地可能對財務報告的內部控制產生重大影響。

項目9B.其他信息。

 

75


 

第III部

項目10.董事、執行幹事和公司治理。

本項所要求的信息以參考我們2020年股東年會的委託書的方式納入,該報告將在2019年12月31日終了的會計年度結束後120天內提交證券交易委員會。

作為我們公司治理制度的一部分,我們的董事會通過了一項商業行為和道德準則。守則適用於所有僱員、高級人員(包括我們的首席執行主任、首席財務主任、主要會計主任或主計長,或執行類似職能的人)、代理人及代表,包括我們的獨立董事及顧問,而他們並非我們的僱員,而他們與我們的業務有關的活動,均適用於他們。我們的商業行為和道德準則可在我們的網站www.Everbridge ge.com上查閲。我們打算在我們網站的這一部分發布對我們的商業行為和道德準則的任何修改,以及對我們的商業行為和道德準則的任何豁免,這些行為和道德守則必須由美國證交會或納斯達克股票市場的規則披露。

項目11.行政報酬。

本項所要求的信息以參考我們2020年股東年會的委託書的方式納入,該報告將在2019年12月31日終了的會計年度結束後120天內提交證券交易委員會。

項目12.某些受益所有人的擔保所有權和管理及相關股東事項。

本項所要求的信息以參考我們2020年股東年會的委託書的方式納入,該報告將在2019年12月31日終了的會計年度結束後120天內提交證券交易委員會。

本項所要求的信息以參考我們2020年股東年會的委託書的方式納入,該報告將在2019年12月31日終了的會計年度結束後120天內提交證券交易委員會。

項目14.主要會計費用和服務。

本項所要求的信息以參考我們2020年股東年會的委託書的方式納入,該報告將在2019年12月31日終了的會計年度結束後120天內提交證券交易委員會。

76


 

第IV部

項目15.展覽、財務報表附表。

 

1.

財務報表。本年度報告第8項所列財務報表載於表格10-K。

 

2.

財務報表附表。所有財務報表附表都被省略,因為它們不適用,不需要,或者信息顯示在財務報表或相關附註中。

 

3.

展品。見下文(B)項。

(B)展品:

 

展覽索引

 

 

 

 

 

 

 

以引用方式合併

陳列品

 

展品描述

 

歸檔

隨函

 

形式

 

檔案編號。

 

陳列品

 

提交日期

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.1

 

日期為2018年2月13日的交易協議,由Everbridge公司、Everbridge控股有限公司和統一消息系統協會簽署

 

 

 

8-K

 

001-37874

 

2.1

 

4/9/18

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.2

 

成員權益購買協議日期為2019年7月29日,由Everbridge公司、NC4公司、NC4公共部門有限責任公司和Celerium集團公司簽署。

 

 

 

8-K

 

001-37874

 

2.1

 

8/2/19

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.1

 

第五,修改和恢復了Everbridge公司的公司註冊證書。

 

 

 

8-K

 

001-37874

 

3.1

 

9/21/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.2

 

修訂及恢復Everbridge,Inc.的附例。

 

 

 

8-K

 

001-37874

 

3.2

 

9/21/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4.1

 

Everbridge公司普通股憑證格式。

 

 

 

S-1/A

 

333-213217

 

4.1

 

9/6/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4.2

 

基託義齒,日期為2017年11月20日,位於Everbridge公司之間。和美國銀行全國協會,作為受託人。

 

 

 

8-K

 

001-37874

 

4.1

 

11/20/17

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4.3

 

第一次補充義齒,日期為2017年11月20日,在Everbridge,Inc.之間。和美國銀行,全國協會,作為受託人(包括形式1.5%的可轉換高級票據到期2022年)。

 

 

 

8-K

 

001-37874

 

4.2

 

11/20/17

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4.4

 

日期為2019年12月13日的Everbridge公司之間的契約。和美國銀行全國協會,作為受託人。

 

 

 

8-K

 

001-37874

 

4.1

 

12/13/19

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4.5

 

根據1934年“證券交易法”第12條登記的證券説明.

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.1

 

自2018年4月26日起由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂的租賃協議。北湖155號。

 

 

 

10-K

 

001-37874

 

10.1

 

3/1/19

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

77


 

 

 

 

 

 

 

以引用方式合併

陳列品

 

展品描述

 

歸檔

隨函

 

形式

 

檔案編號。

 

陳列品

 

提交日期

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.2+

 

2008年股權激勵計劃,經修訂,目前正在生效,股票期權協議的形式和根據該計劃實施的通知。

 

 

 

S-1/A

 

333-213217

 

10.3

 

9/6/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.3+

 

2016年股權激勵計劃及股票期權協議的形式、行使通知和股票期權授予通知。

 

 

 

S-1/A

 

333-213217

 

10.4

 

9/6/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.4+

 

恆福橋股份有限公司獎勵協議的形式。經修訂的2016年股權激勵計劃。

 

 

 

10-Q

 

001-37874

 

10.1

 

8/14/17

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.5+

 

2016年員工股票購買計劃。

 

 

 

S-1/A

 

333-213217

 

10.5

 

9/6/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.6+

 

非僱員董事薪酬計劃。

 

 

 

S-1/A

 

333-213217

 

10.6

 

9/6/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.7+

 

埃弗布里奇公司之間的賠償協議的形式。以及每一位董事和執行官員。

 

 

 

S-1

 

333-213217

 

10.9

 

8/19/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.8+

 

“就業協議”,截止2012年7月26日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂。還有Jaime Ellertson。

 

 

 

S-1

 

333-213217

 

10.10

 

8/19/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.9+

 

就業協議,截止日期為2016年4月13日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂。還有肯尼斯·S·戈德曼。

 

 

 

S-1

 

333-213217

 

10.11

 

8/19/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.10+

 

“就業協議”,截止2012年7月27日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂。還有伊瑪德·穆林。

 

 

 

S-1

 

333-213217

 

10.15

 

8/19/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.11+

 

“就業協議”,截止2016年11月3日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂。還有艾略特·J·馬克。

 

 

 

S-1/A

 

333-213217

 

10.17

 

9/6/16

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.12+

 

“就業協議”,日期為2018年2月14日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂。還有羅伯特·休斯。

 

 

 

10-Q

 

001-37874

 

10.1

 

5/10/18

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.13+

 

“就業協議修正案”,截止2018年7月16日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽署。羅伯特·休斯

 

 

 

8-K

 

001-37874

 

10.1

 

7/20/18

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.14+

 

“就業協議”,截止2018年5月15日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂。還有詹姆斯·託頓。

 

 

 

10-Q

 

001-37874

 

10.1

 

8/9/18

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.15+

 

就業協議,截止日期為2019年2月4日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂。還有帕特里克·布里克利。

 

 

 

8-K

 

001-37874

 

10.1

 

3/1/19

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.16+

 

就業協議,截止日期為2019年5月25日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂。還有大衞·梅雷迪斯。

 

 

 

8-K

 

001-37874

 

10.1

 

6/18/19

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.17+

 

就業協議,截止日期為2019年8月19日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂。還有弗農·歐文。

 

 

 

10-Q

 

001-37874

 

10.2

 

11/8/19

78


 

 

 

 

 

 

 

以引用方式合併

陳列品

 

展品描述

 

歸檔

隨函

 

形式

 

檔案編號。

 

陳列品

 

提交日期

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.18

 

自2016年6月30日起,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂的貸款和擔保協議。以及經修正的西方聯盟銀行。

 

 

 

S-1

 

333-213217

 

10.19

 

8/19/17

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.19

 

自2018年6月27日起,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽訂的貸款和安全修改協議。還有西部聯盟銀行。

 

 

 

10-Q

 

001-37874

 

10.2

 

8/9/18

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.20+

 

Everbridge公司2017年獎金計劃

 

 

 

10-Q

 

001-37874

 

10.3

 

8/14/17

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.21+

 

Everbridge公司2018年獎金計劃

 

 

 

10-Q

 

001-37874

 

10.1

 

11/9/18

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.22+

 

2019年Everbridge公司管理激勵計劃。

 

 

 

10-Q

 

001-37874

 

10.1

 

8/9/19

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.23

 

自2016年12月16日起,由Everbridge公司和Everbridge公司之間租賃。伯靈頓中心的老闆。

 

 

 

10-K

 

001-37874

 

10.20

 

3/23/17

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.24

 

“租賃第一修正案”,日期為2018年2月6日,由Everbridge公司和Everbridge公司之間簽署。和25公司驅動有限責任公司。

 

 

 

10-K

 

001-37874

 

10.20

 

3/1/19

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

21.1

 

Everbridge公司的子公司.

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

23.1

 

畢馬威會計師事務所的同意.

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

23.2

 

安永同意.

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

31.1

 

根據2002年“薩班斯-奧克斯利法”第302條通過的1934年“證券交易法”第13a-14(A)條和第15d-14(A)條規定的首席執行幹事認證。

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

31.2

 

根據2002年“薩班斯-奧克斯利法”第302條通過的1934年“證券交易法”第13a-14(A)條和第15d-14(A)條規定的首席財務官認證。

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

32.1*

 

根據2002年“薩班斯-奧克斯利法”第906條通過的18 U.S.C.第1350條規定的首席執行官證書。

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

32.2*

 

根據2002年“薩班斯-奧克斯利法”第906條通過的“美國法典”第1350條規定的首席財務官證書.

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

101.INS

 

內聯XBRL實例文檔-實例文檔不出現在InteractiveDataFile中,因為它的XBRL標記嵌入在內聯XBRL文檔中。

 

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101.SCH

 

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79


 

 

 

 

 

 

 

以引用方式合併

陳列品

 

展品描述

 

歸檔

隨函

 

形式

 

檔案編號。

 

陳列品

 

提交日期

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

101.CAL

 

內聯XBRL分類法擴展計算鏈接庫文檔

 

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101.LAB

 

內聯XBRL分類法擴展標籤鏈接庫文檔

 

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101.PRE

 

內聯XBRL分類法擴展表示鏈接庫文檔

 

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104

 

封面交互數據文件-封面交互數據嵌入在內聯XBRL文檔中或包含在表101附件中

 

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*

就經修正的1934年“證券交易法”第18節而言,或以其他方式不受該節責任的影響,本證明不被視為提交,也不應被視為以參考方式納入根據經修正的1933年“證券法”或經修正的1934年“證券交易法”提交的任何文件。

+

指示管理合同或補償計劃。

項目16.表格10-K摘要。

沒有。

80


 

西格納特奧斯

根據經修訂的1934年“證券交易法”第13條或第15(D)節的要求,登記人已正式安排由下列簽名人代表其簽署本報告,並經正式授權。

 

 

埃弗布里奇公司

 

 

 

 

日期:2020年2月28日

通過:

 

/S/David Meredith

 

 

 

大衞·梅雷迪斯

 

 

 

首席執行官

 

 

 

 

日期:2020年2月28日

通過:

 

s/Patrick Brickley

 

 

 

帕特里克·布里克利

 

 

 

高級副總裁兼首席財務官

 

根據經修正的1934年“證券交易法”的要求,下列人士以登記人的身份和日期代表登記人簽署了本報告。

 

簽名

 

標題

 

日期

 

 

 

 

 

/S/David Meredith

 

首席執行官兼主任

 

(二0二0年二月二十八日)

大衞·梅雷迪斯

 

(特等行政主任)

 

 

 

 

 

 

 

s/Patrick Brickley

 

高級副總裁兼首席財務官

 

(二0二0年二月二十八日)

帕特里克·布里克利

 

(首席財務主任)

 

 

 

 

 

 

 

/S/Phillip E.Huff

 

副總裁、公司主計長兼股長

 

(二0二0年二月二十八日)

菲利普·霍夫

 

會計幹事

(首席會計主任)

 

 

 

 

 

 

 

/s/Richard D‘Amore

 

導演

 

(二0二0年二月二十八日)

理查德·達莫

 

 

 

 

 

 

 

 

 

/S/Alison Dean

 

導演

 

(二0二0年二月二十八日)

艾莉森迪恩

 

 

 

 

 

 

 

 

 

/S/Jaime Ellertson

 

董事會執行主席

 

(二0二0年二月二十八日)

傑米·埃爾爾特森

 

 

 

 

 

 

 

 

 

/s/Brun Grayson

 

導演

 

(二0二0年二月二十八日)

布倫斯·格雷森

 

 

 

 

 

 

 

 

 

/S/Kent Mathy

 

導演

 

(二0二0年二月二十八日)

肯特·馬西

 

 

 

 

 

 

 

 

 

/S/Simon Paris

 

導演

 

(二0二0年二月二十八日)

西蒙·帕里斯

 

 

 

 

 

 

 

 

 

S/莎倫·羅蘭

 

導演

 

(二0二0年二月二十八日)

莎倫·羅蘭

 

 

 

 

 

 

 

81


 

埃弗布里奇公司及附屬公司

 

 

 

獨立註冊會計師事務所報告

 

F-2

合併財務報表:

 

 

合併資產負債表

 

F-9

經營和綜合損失綜合報表

 

F-10

股東權益合併報表

 

F-11

現金流動合併報表

 

F-12

合併財務報表附註

 

F-13

 

F-1


 

獨立註冊會計師事務所報告

 

致埃弗布里奇公司股東和董事會。

 

關於財務報表的意見

我們對Everbridge公司的合併資產負債表進行了審計。截至2019年12月31日、2019和2018年12月31日、2019年12月31日和2018年12月31日的相關業務和綜合虧損綜合報表、截至2019年12月31日終了的兩年期股東權益和現金流量以及相關附註(統稱為“合併財務報表”)。我們認為,合併財務報表按照美國普遍接受的會計原則,在所有重大方面公允列報了該公司在2019年12月31日和2018年12月31日的財務狀況,以及截至2019年12月31日的兩年期的經營結果和現金流量。

 

我們還根據美國上市公司會計監督委員會(美國會計監督委員會)的標準,根據Treadway委員會贊助組織委員會發布的綜合框架(2013年框架),審計了截至2019年12月31日公司對財務報告的內部控制。 我們在2020年2月28日的報告中對此發表了毫無保留的意見。

 

採用ASU No.2014-09,與客户簽訂合同的收入

如合併財務報表附註2所述,該公司改變了確認收入的方法,原因是採用了會計準則更新(ASU)第2014-09號“與客户簽訂合同的收入”(主題606),以及“華碩2015-14、2016-08、2016-10和2016-2018年1月1日生效的修正案”。

 

通過ASU第2016-02號租約

如合併財務報表附註2所述,由於採用“會計準則最新更新”(ASU)第2016-02號租約(主題842),自2019年1月1日起,公司改變了租賃的會計核算方法。

 

意見依據

這些財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的財務報表發表意見。我們是一家在PCAOB註冊的公共會計師事務所,根據美國聯邦證券法以及證券交易委員會和PCAOB的適用規則和條例,我們必須獨立於該公司。

 

我們按照PCAOB的標準進行審計。這些準則要求我們規劃和進行審計,以獲得關於財務報表是否不存在重大錯報的合理保證,無論是由於錯誤還是欺詐。我們的審計包括執行評估財務報表重大錯報風險的程序,無論是由於錯誤還是欺詐,以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查關於財務報表中數額和披露情況的證據。我們的審計還包括評價管理層使用的會計原則和重大估計數,以及評價財務報表的總體列報方式。我們相信,我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。

 

關鍵審計事項

下文通報的關鍵審計事項是本期間對財務報表進行的審計所產生的事項,這些事項已通知審計委員會或需要告知審計委員會,這些事項包括:(1)涉及對財務報表具有重大意義的賬目或披露,(2)涉及我們特別具有挑戰性、主觀或複雜的判斷。關鍵審計事項的通報絲毫不改變我們對合並財務報表的總體看法,我們也沒有就關鍵審計事項或與其有關的賬目或披露提供單獨的意見。

 

F-2


 

 

 

購置會計

對此事的説明

 

如合併財務報表附註8所述,該公司在2019年期間完成了兩次收購,總價值為9 180萬美元。最重要的是收購了NC4公司的所有未償股權。以及NC4公共部門有限責任公司(統稱為“NC4”),供其審議8 450萬美元。主要受這些交易影響的財務報表賬户是無形資產、商譽和遞延收入。

 

審計公司收購NC4的會計特別具有挑戰性,因為管理層在確定客户關係無形資產、商品名稱和與技術有關的無形資產的公允價值分別為3 550萬美元、860萬美元和520萬美元(合計為“無形資產”)時需要作出重大估計。之所以作出重大估計,主要是因為用於衡量這些無形資產公允價值的估值模型的投入具有判斷性質,以及相關公允價值對基本重要假設的敏感性。公司採用收益法來衡量這些無形資產的公允價值。用來估計無形資產公允價值的重要假設包括收入增長率、客户自然減員率、現金流量的數額和預期期間以及貼現率。這些重要的假設是前瞻性的,可能會受到未來經濟和市場狀況的影響.

 

我們如何在審計中處理這一問題

 

我們獲得了理解,評估了設計,並測試了對公司收購會計控制的運作效果。我們測試了對無形資產估值的控制,包括評估模型和用於編制此類估計的基本假設。

 

為測試獲得的無形資產的公允價值,我們的審計程序除其他外,包括評估公司使用估值模型、評估所使用的重要假設以及檢驗基礎數據的完整性和準確性。我們檢驗了用於評估所獲得的無形資產的估值模型。我們對重要假設的測試程序包括,除其他外,將它們與目前的行業、市場和經濟趨勢、獲得的業務的歷史結果以及其他相關因素進行比較。我們還對重要假設進行了敏感性分析,以評估因假設變化而導致的公允價值的變化。

 

 

 

軟件收入合同會計

對此事的説明

 

如合併財務報表附註2所述,在2019年會計年度,公司簽訂了向某些客户出售軟件許可證、合同後支持和專業服務的合同。主要受這些交易影響的財務報表賬户是收入和遞延收入。

 

審計這些賬户尤其具有挑戰性,因為管理層需要作出重大判斷,為每項不同的履約義務確定獨立的銷售價格,以便為確認收入的目的分配交易價格。對一個獨立的銷售價格作出這樣的判斷包括考慮總體定價目標、市場條件和其他因素,包括公司其他類似合同的價值、銷售的應用程序、客户統計數據、地理位置以及公司合同中用户的數量和類型。之所以作出重大判斷,主要是因為利用這些考慮因素來估計每項不同的履約義務將單獨出售的價格,因為這類履約義務通常是捆綁出售的。這些獨立銷售價格估計數的變化可能對每項不同的履約義務所確認的收入數額產生重大影響。

 

F-3


 

我們如何在審計中處理這一問題

 

我們獲得了理解,評估了設計,並測試了對軟件許可證的收入確認過程的控制的操作效果,包括對為不同性能義務確定獨立銷售價格的控制。

 

我們的審計程序包括,除其他外,評估公司的判斷與每項履約義務的獨立銷售價格的估計有關。我們測試了管理層對每項業績義務的獨立銷售價格的估計,包括對公司在評估中採用的假設的評估,方法是將這些重要假設與公司的總體定價目標、市場狀況和其他因素進行比較,包括公司其他類似合同的價值、出售的應用程序、客户統計數據、地理位置以及公司合同中用户的數量和類型。我們會見了重要合同的項目經理,討論和評估這些估計數。我們還對重要假設進行了敏感性分析,以評估每項已確定的履約義務的獨立銷售價格的變化所產生的影響。由於假設發生變化,將對本期間確認的收入產生影響。

 

 

 

可轉換債券會計

對此事的説明

 

如合併財務報表附註9所述,該公司於2099年12月發行了4.5億美元的可轉換高級票據,到期日期為2024年12月15日(2024年票據),允許公司按其選擇以現金或股票結算。在發行2024年債券的同時,該公司進行了單獨的有上限的呼叫交易,以減少2024年票據轉換後的潛在稀釋。在發行2024年債券的同時,公司回購了2017年11月發行的部分可轉換債券,即2022年11月1日到期的部分可轉換債券(2022年票據部分回購),這筆交易記作債務清償。這些交易統稱為可轉換票據事務。主要受這些交易影響的財務報表賬户是債務、股本和其他費用。

 

審計2024年票據和2022年票據部分回購的公司會計是複雜的,因為在確定相關可轉換票據的負債組成部分以及2024年票據要素的資產負債表分類時需要作出重大判斷。該公司將2024年票據和2022年票據部分回購列為單獨的負債和權益部分,根據對沒有轉換選擇權的類似負債的公允價值的估計,確定各自負債組成部分的公允價值,並將剩餘價值分配給股權部分。

 

該公司使用折現現金流模型估算2024年債券和2022年票據負債部分的公允價值,該模型對類似債務工具的風險調整收益率進行了調整,但沒有任何嵌入的轉換功能。在估計風險調整收益率時,公司採用了收益和市場方法。對於收益方法,該公司使用了一個可轉換債券定價模型,其中包括波動率和無風險利率等多個假設。對於市場方法,該公司對其他類似公司發行的可轉換債券證券的發行量進行了評估,此外,該公司還對其他類似公司發行的可轉換債券進行了評估。需要對可轉換債券交易的條款進行詳細分析,以確定是否存在可能需要在適用的會計指導下對市場進行單獨標記會計的任何衍生品。

 

F-4


 

我們如何在審計中處理這一問題

 

我們獲得了了解,評估了設計,並測試了對公司可轉換債券交易的控制措施的運作效果。例如,我們測試了公司對可轉換票據交易的初始確認和計量的控制,包括相關負債和股權部分的記錄。

 

除其他程序外,我們對公司可轉換債券交易的初步會計核算進行測試,包括閲讀相關協議和評估公司對可轉換債券交易初始會計的會計分析,包括確定每項交易的資產負債表分類、確定安排中包括的任何衍生品以及確定2022年票據部分回購是一項債務清償。

 

我們對2024年票據和2022年票據部分回購負債組成部分的公允價值的測試包括,除其他程序外,評估公司選擇估值方法和公司使用的重要假設,並評估支持重大假設和估計的基礎數據的完整性和準確性。具體而言,在評估關鍵假設時,我們側重於公司用於確定風險調整收益率的假設,該假設基於對可轉換票據發行價格的校準,並得到對其他公司發行的可比債務證券的分析的證實。此外,我們還請了一名評估專業人員協助我們評估該公司採用的方法和重要的假設。

 

 

 

/S/Ernst&Young LLP

 

自2018年以來,我們一直擔任該公司的審計師。

 

馬薩諸塞州波士頓

(二0二0年二月二十八日)

F-5


 

獨立註冊會計師事務所報告

 

致埃弗布里奇公司股東和董事會。

 

關於財務報告內部控制的幾點看法

我們對Everbridge公司進行了審計。截至2019年12月31日,根據“內部控制-Treadway委員會贊助組織委員會發布的綜合框架”(2013年框架)(COSO標準)制定的標準,對財務報告進行內部控制。在我們看來,Everbridge公司。各子公司(公司)在所有重要方面都根據COSO標準,對截至2019年12月31日的財務報告保持有效的內部控制。

 

如所附管理部門關於財務報告內部控制的報告所述,管理層對財務報告內部控制有效性的評估和結論不包括傳訊模式解決方案公司的內部控制。和NC4公司和NC4公共部門有限責任公司(統稱“NC4”),包括在2019年公司合併財務報表中,分別佔截至2019年12月31日和該日終了年度合併總資產和收入的7%和4%。我們對公司財務報告的內部控制的審計也沒有包括對傳道模式解決方案公司財務報告的內部控制的評估。和NC4。

 

我們還按照公共公司會計監督委員會(美國會計監督委員會)的標準,審計了截至2019和2018年12月31日公司的合併資產負債表、2019年12月31日終了兩年期間的相關業務和綜合虧損報表、股東權益和現金流量,以及相關附註(統稱為“合併財務報表”),以及我們於2020年2月28日的報告對此發表了無保留意見。

 

意見依據

公司管理層負責維持對財務報告的有效內部控制,並對財務報告內部控制的有效性進行評估,並將其列入所附管理部門關於財務報告內部控制的報告。我們的職責是根據我們的審計,就公司對財務報告的內部控制發表意見。我們是一家在PCAOB註冊的公共會計師事務所,根據美國聯邦證券法以及證券交易委員會和PCAOB的適用規則和條例,我們必須獨立於該公司。

 

我們按照PCAOB的標準進行審計。這些標準要求我們規劃和進行審計,以合理保證是否在所有重大方面保持對財務報告的有效內部控制。

 

我們的審計包括瞭解財務報告的內部控制,評估重大弱點存在的風險,根據評估的風險測試和評估內部控制的設計和運作效果,以及執行我們認為在這種情況下必要的其他程序。我們認為,我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。

 

財務報告內部控制的定義與侷限性

公司對財務報告的內部控制是一個程序,目的是根據公認的會計原則,為財務報告的可靠性和為外部目的編制財務報表提供合理的保證。公司對財務報告的內部控制包括以下政策和程序:(1)保存記錄,以合理的細節準確、公正地反映公司資產的交易和處置情況;(2)提供合理的保證,即為按照普遍接受的會計原則編制財務報表所必需的交易記錄,公司的收支僅根據公司管理層和董事的授權進行;(3)就防止或及時發現可能對財務報表產生重大影響的公司資產的未經授權收購、使用或處置提供合理保證。

 


F-6


 

由於其固有的侷限性,對財務報告的內部控制可能無法防止或發現誤報。此外,對未來期間的任何有效性評價的預測都有可能由於條件的變化而導致管制不足,或政策或程序的遵守程度可能惡化。

 

/S/Ernst&Young LLP

 

馬薩諸塞州波士頓

(二0二0年二月二十八日)

F-7


 

獨立註冊會計師事務所報告

 

股東和董事會
Everbridge公司:

關於合併財務報表的意見

我們審計了所附的Everbridge公司的業務和綜合虧損、股東權益和現金流量的合併報表。2017年12月31日終了年度的附屬公司(本公司)和相關附註(統稱合併財務報表)。我們認為,合併財務報表按照美國普遍接受的會計原則,在所有重大方面公允列報了公司2017年12月31日終了年度的運營結果和現金流量。

意見依據

這些合併財務報表是公司管理層的責任。我們的責任是根據我們的審計就這些合併財務報表發表意見。我們是在美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)註冊的公共會計師事務所,根據美國聯邦證券法和證券交易委員會(SEC)和PCAOB的適用規則和條例,我們必須獨立於該公司。

我們按照PCAOB的標準進行審計。這些準則要求我們規劃和進行審計,以獲得合理的保證,以確定合併財務報表是否存在重大錯報,無論是由於錯誤還是欺詐。我們的審計包括執行評估合併財務報表重大錯報風險的程序,無論是因為錯誤還是欺詐,以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查關於合併財務報表中的數額和披露情況的證據。我們的審計還包括評價管理層使用的會計原則和重大估計數,以及綜合財務報表的總體列報方式。我們相信我們的審計s我們意見的合理依據。

 

/s/畢馬威有限責任公司

從2012年到2018年,我們擔任了公司的審計師。

加州洛杉磯

2018年3月12日

F-8


 

埃弗布里奇公司及附屬公司

合併資產負債表

(單位:千,除共享數據外)

 

 

 

截至12月31日,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

資產

 

 

 

 

 

 

 

 

流動資產:

 

 

 

 

 

 

 

 

現金和現金等價物

 

$

531,575

 

 

$

59,978

 

限制現金

 

 

4,737

 

 

 

90

 

短期投資

 

 

 

 

 

45,541

 

應收賬款淨額

 

 

68,642

 

 

 

41,107

 

預付費用

 

 

6,675

 

 

 

4,890

 

遞延費用和其他流動資產

 

 

13,501

 

 

 

10,909

 

流動資產總額

 

 

625,130

 

 

 

162,515

 

財產和設備,淨額

 

 

6,284

 

 

 

4,650

 

資本化軟件開發成本淨額

 

 

14,287

 

 

 

12,893

 

善意

 

 

91,421

 

 

 

48,382

 

無形資產,淨額

 

 

67,100

 

 

 

23,197

 

限制現金

 

 

3,350

 

 

 

 

遞延税款資產

 

 

 

 

 

83

 

預付費用

 

 

2,009

 

 

 

 

遞延費用和其他資產

 

 

27,715

 

 

 

10,460

 

總資產

 

$

837,296

 

 

$

262,180

 

負債與股東權益

 

 

 

 

 

 

 

 

流動負債:

 

 

 

 

 

 

 

 

應付帳款

 

$

7,808

 

 

$

2,719

 

應計薪金和與僱員有關的負債

 

 

22,248

 

 

 

17,108

 

應計費用

 

 

4,496

 

 

 

5,565

 

遞延收入

 

 

129,995

 

 

 

92,738

 

應付票據

 

 

 

 

 

427

 

其他流動負債

 

 

4,819

 

 

 

1,490

 

流動負債總額

 

 

169,366

 

 

 

120,047

 

長期負債:

 

 

 

 

 

 

 

 

遞延收入,非流動

 

 

3,471

 

 

 

2,898

 

可轉換高級票據

 

 

430,282

 

 

 

94,097

 

遞延税款負債

 

 

2,002

 

 

 

1,032

 

其他長期負債

 

 

11,863

 

 

 

1,948

 

負債總額

 

 

616,984

 

 

 

220,022

 

承付款和意外開支

 

 

 

 

 

 

 

 

股東權益:

 

 

 

 

 

 

 

 

優先股,面值$0.001, 10,000,000授權的股份,已發行的股份或

截至2019年12月31日和2018年12月31日

 

 

 

 

 

 

普通股,美元0.001票面價值,100,000,000授權的股份,33,848,627

   29,700,192截至2019年12月31日及

2018年12月31日

 

 

34

 

 

 

30

 

額外已付資本

 

 

425,945

 

 

 

194,866

 

累積赤字

 

 

(199,920

)

 

 

(147,670

)

累計其他綜合損失

 

 

(5,747

)

 

 

(5,068

)

股東權益總額

 

 

220,312

 

 

 

42,158

 

負債和股東權益共計

 

$

837,296

 

 

$

262,180

 

 

見所附合並財務報表附註。

F-9


 

埃弗布里奇公司及附屬公司

經營和綜合損失綜合報表

(除股票和每股數據外,以千計)

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

收入

 

$

200,882

 

 

$

147,094

 

 

$

104,352

 

收入成本

 

 

63,535

 

 

 

46,810

 

 

 

31,503

 

毛利

 

 

137,347

 

 

 

100,284

 

 

 

72,849

 

業務費用:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售和營銷

 

 

87,731

 

 

 

69,608

 

 

 

46,998

 

研發

 

 

50,024

 

 

 

41,305

 

 

 

22,241

 

一般和行政

 

 

46,820

 

 

 

31,462

 

 

 

22,895

 

業務費用共計

 

 

184,575

 

 

 

142,375

 

 

 

92,134

 

營運損失

 

 

(47,228

)

 

 

(42,091

)

 

 

(19,285

)

其他收入(費用),淨額:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

利息收入

 

 

4,499

 

 

 

1,842

 

 

 

475

 

利息費用

 

 

(7,478

)

 

 

(6,346

)

 

 

(691

)

可兑換票據滅失損失

 

 

(1,406

)

 

 

 

 

 

 

其他費用淨額

 

 

(212

)

 

 

(124

)

 

 

(86

)

其他收入(費用)共計,淨額

 

 

(4,597

)

 

 

(4,628

)

 

 

(302

)

所得税前損失

 

 

(51,825

)

 

 

(46,719

)

 

 

(19,587

)

所得税準備金

 

 

(425

)

 

 

(796

)

 

 

(47

)

淨損失

 

$

(52,250

)

 

$

(47,515

)

 

$

(19,634

)

普通股股東每股淨虧損:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本

 

$

(1.58

)

 

$

(1.63

)

 

$

(0.70

)

稀釋

 

$

(1.58

)

 

$

(1.63

)

 

$

(0.70

)

加權平均普通股流通股:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本

 

 

33,161,656

 

 

 

29,107,267

 

 

 

27,862,375

 

稀釋

 

 

33,161,656

 

 

 

29,107,267

 

 

 

27,862,375

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他綜合收入(損失):

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

外幣折算調整,扣除税額

 

 

(679

)

 

 

(5,288

)

 

 

523

 

其他綜合收入共計(損失)

 

 

(679

)

 

 

(5,288

)

 

 

523

 

總綜合損失

 

$

(52,929

)

 

$

(52,803

)

 

$

(19,111

)

 

見所附合並財務報表附註。

 

 

F-10


 

埃弗布里奇公司及附屬公司

股東權益合併報表

(單位:千,除共享數據外)

 

 

 

普通股

 

 

額外

已付

 

 

累積

 

 

累積-

其他

綜合

 

 

 

 

 

 

 

股份

 

 

面值

 

 

資本

 

 

赤字

 

 

收入(損失)

 

 

共計

 

2017年1月1日結餘

 

 

27,150,674

 

 

$

27

 

 

$

132,246

 

 

$

(89,618

)

 

$

(303

)

 

$

42,352

 

股票補償

 

 

 

 

 

 

 

 

9,299

 

 

 

 

 

 

 

 

 

9,299

 

在後續發行中發行普通股,

淨髮行成本

 

 

553,825

 

 

 

1

 

 

 

9,869

 

 

 

 

 

 

 

 

 

9,870

 

購買可轉換票據上限套期保值

 

 

 

 

 

 

 

 

(12,922

)

 

 

 

 

 

 

 

 

(12,922

)

可轉換票據的權益構成

 

 

 

 

 

 

 

 

22,094

 

 

 

 

 

 

 

 

 

22,094

 

行使股票期權

 

 

497,175

 

 

 

 

 

 

2,869

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2,869

 

根據員工股票購買計劃發行股票

 

 

128,786

 

 

 

 

 

 

1,540

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1,540

 

其他綜合收入

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

523

 

 

 

523

 

淨損失

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(19,634

)

 

 

 

 

 

(19,634

)

2017年12月31日結餘

 

 

28,330,460

 

 

 

28

 

 

 

164,995

 

 

 

(109,252

)

 

 

220

 

 

 

55,991

 

通過ASU 2014-09年累積效應,

税淨額

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

9,097

 

 

 

 

 

 

9,097

 

股票補償

 

 

 

 

 

 

 

 

25,825

 

 

 

 

 

 

 

 

 

25,825

 

受限制股票單位的歸屬

 

 

671,412

 

 

 

1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1

 

被扣留以結清僱員的受限制股票單位

扣繳税款責任

 

 

(154,567

)

 

 

 

 

 

(7,925

)

 

 

 

 

 

 

 

 

(7,925

)

行使股票期權

 

 

778,370

 

 

 

1

 

 

 

10,148

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10,149

 

根據員工股票購買計劃發行股票

 

 

74,517

 

 

 

 

 

 

1,823

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1,823

 

其他綜合損失

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(5,288

)

 

 

(5,288

)

淨損失

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(47,515

)

 

 

 

 

 

(47,515

)

2018年12月31日餘額

 

 

29,700,192

 

 

 

30

 

 

 

194,866

 

 

 

(147,670

)

 

 

(5,068

)

 

 

42,158

 

發行普通股,扣除成本

 

 

2,645,000

 

 

 

3

 

 

 

138,831

 

 

 

 

 

 

 

 

 

138,834

 

發行與.有關的普通股

獲得NC4

 

 

320,998

 

 

 

 

 

 

32,798

 

 

 

 

 

 

 

 

 

32,798

 

股票補償

 

 

 

 

 

 

 

 

33,989

 

 

 

 

 

 

 

 

 

33,989

 

受限制股票單位的歸屬

 

 

275,680

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

被扣留以結清僱員的受限制股票單位

扣繳税款責任

 

 

(54,312

)

 

 

 

 

 

(4,602

)

 

 

 

 

 

 

 

 

(4,602

)

行使股票期權

 

 

918,588

 

 

 

1

 

 

 

17,410

 

 

 

 

 

 

 

 

 

17,411

 

根據員工股票購買計劃發行股票

 

 

42,481

 

 

 

 

 

 

2,337

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2,337

 

應於2024年到期的可轉換票據的權益部分,扣除

分配的發行成本和税

 

 

 

 

 

 

 

 

86,133

 

 

 

 

 

 

 

 

 

86,133

 

購買可轉換票據的上限套期保值

2024,包括髮行費用

 

 

 

 

 

 

 

 

(44,948

)

 

 

 

 

 

 

 

 

(44,948

)

應於2022年到期的回購可轉換票據的權益部分

 

 

 

 

 

 

 

 

(36,649

)

 

 

 

 

 

 

 

 

(36,649

)

可轉換票據上限套期保值的終止

應收賬款2022

 

 

 

 

 

 

 

 

5,780

 

 

 

 

 

 

 

 

 

5,780

 

其他綜合損失

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(679

)

 

 

(679

)

淨損失

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(52,250

)

 

 

 

 

 

(52,250

)

2019年12月31日結餘

 

 

33,848,627

 

 

$

34

 

 

$

425,945

 

 

$

(199,920

)

 

$

(5,747

)

 

$

220,312

 

 

見所附合並財務報表附註。

 

 

F-11


 

埃弗布里奇公司及附屬公司

現金流動合併報表

(單位:千)

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

業務活動現金流量:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨損失

 

$

(52,250

)

 

$

(47,515

)

 

$

(19,634

)

調整數,將淨損失與業務活動提供的現金淨額對賬:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

折舊和攤銷

 

 

19,671

 

 

 

13,693

 

 

 

10,207

 

遞延費用攤銷

 

 

7,982

 

 

 

5,472

 

 

 

5,947

 

債務利息的累積

 

 

5,711

 

 

 

4,616

 

 

 

493

 

可兑換票據滅失損失

 

 

1,406

 

 

 

 

 

 

 

可疑帳户和銷售退回準備金備抵

 

 

661

 

 

 

252

 

 

 

637

 

股票補償

 

 

33,489

 

 

 

25,589

 

 

 

9,218

 

或有考慮債務公允價值的變化

 

 

(550

)

 

 

(250

)

 

 

(1,020

)

其他非現金調整數

 

 

(132

)

 

 

(261

)

 

 

(236

)

經營資產和負債的變化:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

應收賬款

 

 

(25,558

)

 

 

(2,623

)

 

 

(13,067

)

預付費用

 

 

(3,481

)

 

 

(1,952

)

 

 

(551

)

遞延費用

 

 

(15,293

)

 

 

(8,285

)

 

 

(89

)

其他資產

 

 

1,758

 

 

 

(4,014

)

 

 

(6,643

)

應付帳款

 

 

5,312

 

 

 

(1,263

)

 

 

(90

)

應計薪金和與僱員有關的負債

 

 

4,548

 

 

 

4,686

 

 

 

3,596

 

應計費用

 

 

(1,308

)

 

 

298

 

 

 

(132

)

遞延收入

 

 

29,704

 

 

 

13,164

 

 

 

16,378

 

其他負債

 

 

(1,353

)

 

 

1,688

 

 

 

(151

)

經營活動提供的淨現金

 

 

10,317

 

 

 

3,295

 

 

 

4,863

 

投資活動的現金流量:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

資本支出

 

 

(5,269

)

 

 

(1,721

)

 

 

(1,667

)

房東償還的收益

 

 

1,143

 

 

 

 

 

 

 

出售回租交易所得收益

 

 

 

 

 

 

 

 

794

 

購置業務的付款,扣除所購現金的淨額

 

 

(58,419

)

 

 

(35,857

)

 

 

(21,235

)

資本化軟件開發成本的增加

 

 

(7,819

)

 

 

(8,499

)

 

 

(6,160

)

購買短期投資

 

 

(1,975

)

 

 

(87,204

)

 

 

(60,764

)

短期投資到期日

 

 

47,765

 

 

 

85,069

 

 

 

18,060

 

購買無形資產

 

 

 

 

 

(201

)

 

 

 

用於投資活動的現金淨額

 

 

(24,574

)

 

 

(48,413

)

 

 

(70,972

)

來自籌資活動的現金流量:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

公開發行的收益,扣除成本後

 

 

139,110

 

 

 

(276

)

 

 

9,572

 

發行可轉換債券所得收益

 

 

450,000

 

 

 

 

 

 

115,000

 

償還債務發行費用

 

 

(12,686

)

 

 

(84

)

 

 

(3,834

)

購買可轉換票據上限呼叫套期保值

 

 

(44,910

)

 

 

 

 

 

(12,922

)

回購可兑換票據

 

 

(57,791

)

 

 

 

 

 

 

終止可轉換票據的收益

 

 

5,780

 

 

 

 

 

 

 

為結清僱員税扣繳責任而扣留的受限制股票單位

 

 

(4,602

)

 

 

(7,925

)

 

 

 

支付或有代價債務

 

 

 

 

 

(431

)

 

 

(3,750

)

員工股票購買計劃收益

 

 

2,337

 

 

 

1,823

 

 

 

1,540

 

選項練習的收益

 

 

17,411

 

 

 

10,150

 

 

 

2,869

 

其他

 

 

(548

)

 

 

(158

)

 

 

 

籌資活動提供的現金淨額

 

 

494,101

 

 

 

3,099

 

 

 

108,475

 

匯率對現金、現金等價物和限制性現金的影響

 

 

(250

)

 

 

(964

)

 

 

(80

)

現金、現金等價物和限制性現金淨增(減少)額

 

 

479,594

 

 

 

(42,983

)

 

 

42,286

 

現金、現金等價物和限制性現金-年初

 

 

60,068

 

 

 

103,051

 

 

 

60,765

 

現金、現金等價物和限制性現金-年底

 

$

539,662

 

 

$

60,068

 

 

$

103,051

 

現金流動信息的補充披露:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

本年度支付的現金:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

利息

 

$

1,766

 

 

$

1,634

 

 

$

 

税款,扣除收到的退款

 

 

90

 

 

 

113

 

 

 

28

 

補充披露非現金活動

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

應付帳款和應計費用中的資本化資產

 

 

136

 

 

 

1,609

 

 

 

73

 

應付帳款和應計費用中包括的資本化發展費用

 

 

71

 

 

 

 

 

 

 

應付賬款和其他資產中包括的債務發行費用,淨額

 

 

131

 

 

 

 

 

 

84

 

應付帳款和應計費用中的遞延發行費用

 

 

 

 

 

21

 

 

 

 

為購置而發行的普通股

 

 

32,798

 

 

 

 

 

 

 

軟件開發資本化的基於股票的薪酬

 

 

500

 

 

 

236

 

 

 

81

 

為購置資產而發行的應付票據

 

 

 

 

 

52

 

 

 

 

為取得業務而發行的應付票據

 

 

 

 

 

383

 

 

 

 

 

見所附合並財務報表附註。

 

 

F-12


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註

(1)業務和業務性質

Everbridge,Inc.是一家特拉華州的公司(及其全資子公司,被稱為“Everbridge”或“公司”),它是一家全球性軟件公司,提供企業軟件應用程序,使組織對關鍵事件的操作自動化並加速響應,以確保人員安全和企業運營。該公司基於SaaS的平臺使公司的客户能夠在危急情況下快速、可靠地向一大羣人傳遞消息。該公司的企業應用程序,如大規模通知、事件管理、安全連接、IT警報、視覺指揮中心、公共預警、危機管理、社區參與、風險智能和安全消息傳遞,使許多關鍵事件管理過程自動化。該公司的收入主要來自公司的企業申請的訂閲費。公司在美國、挪威、印度、荷蘭、瑞典、英國、德國和中國都有業務。

跟進公開募股

在2019年1月,該公司完成了後續的公開募股,該公司在公開募股中出售。2,645,000其普通股的股份,其中包括345,000根據承銷商行使購買額外股份的選擇權而出售的股票,公開發行價格為$55.25每股。公司收到淨收入$139.1百萬元,扣除包銷折扣和佣金後。

可轉換高級債券

2019年12月,該公司發行了美元450百萬本金總額0.125可轉換高級票據到期百分比(2024年12月15日)(“2024説明”)。2024年的債券將於2024年12月15日到期,除非公司提前贖回或回購,或由持有人按照其條款進行轉換。在發行2024年債券方面,該公司與與初始購買者和其他金融機構有關聯的某些對手方進行了有上限的呼叫交易。購買上限電話的費用為$44.9百萬預計在轉換2024年債券後,上限買入交易將減少每股收益的潛在稀釋。

與2024年12月發行的債券有關,該公司支付了美元57.8百萬元購回23.0百萬本金餘額1.50應於2022年到期的可轉換高級債券(“2022年票據”)的百分比。該公司在2019年財政年度還部分終止了與2022年票據有關的上限看漲期權,並收到了$5.8百萬

 

(2)重大會計政策摘要

提出依據

所附合並財務報表包括公司及其全資子公司的經營結果。公司間的所有交易和餘額已在合併中消除。公司的會計和財務報告政策符合美利堅合眾國公認的會計原則(“美國公認會計原則”)。

前一年的某些數額已重新分類,以符合本年度的列報方式。當前遞延費用$6.5百萬美元和非流動遞延費用10.3截至2018年12月31日,遞延費用和其他流動資產及遞延費用和其他資產分別報告為100萬英鎊,分別對流動資產總額或總資產沒有影響。

自2019年1月1日起,公司採用了“會計準則更新”(“ASU”)第2016-02號的要求,租賃,如本注2和注18所述。

F-13


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

鞏固原則

合併財務報表包括公司及其全資子公司的賬目.從收購之日起,企業收購被包括在公司的合併財務報表中。該公司的採購會計結果是,被收購企業的所有資產和負債均按其在收購日的估計公允價值進行記錄。

估計數的使用

按照美國公認會計原則編制合併財務報表,要求管理層對報告的資產和負債數額作出估計和假設,並披露合併財務報表之日的或有資產和負債,以及報告期內報告的收入和支出數額。實際結果可能與這些估計不同。

有待判斷和使用估計數的資產和負債包括:確定遞延佣金的養卹金期限、在我們的收入交易中確定的業績義務的相對非重疊賣價、可疑賬户備抵、企業合併中所購資產和負債的公允價值、商譽和長期資產的可收回性、遞延税資產的估價備抵、與財產和設備及無形資產有關的使用壽命、意外開支以及基於股票的補償的估值和假設。在持續的基礎上,該公司根據歷史經驗和趨勢評估其估計數,這些經驗和趨勢構成了判斷資產和負債賬面價值的基礎。此外,公司還聘請評估專家協助管理層確定其在企業合併、可轉換高級票據和某些基於市場的業績股權獎勵中所獲得的資產和負債的公允價值。

最近通過的會計公告

ASU No.2014-09

2014年5月,財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了2014-09年ASU與客户簽訂合同的收入(“專題606”)。主題606取代會計準則編纂中的收入確認要求(“ASC”)-主題605,收入確認(“主題605”),並要求在承諾的貨物或服務轉移給客户時確認收入,數額應反映實體預期有權以這些貨物或服務作為交換條件的考慮因素。主題606還包括分主題340-40,其他資產和遞延費用-與客户的合同,這要求推遲與客户簽訂合同的增量成本。公司將主題606和分話題340-40統稱為“新收入標準”或“ASC 606”。

自2018年1月1日起,該公司採用了新的收入標準的要求,採用了修改後的追溯過渡方法。採用新的收入標準後,公司收入確認會計政策和遞延佣金政策發生了變化,詳情如下。公司採用新的收入標準時,使用的是一種實用的權宜之計,即未披露分配給剩餘履約義務的代價,或解釋公司預計何時將該數額確認為初次申請之日之前提交的所有報告期的收入。

根據該公司的評估結果,採用新的收入標準對其2018年12月31日終了年度的收入沒有重大影響。採用新的收入標準的主要影響是推遲收取訂閲合同的遞增佣金費用。在主題605下,公司僅推遲直接和遞增的佣金成本以獲得合同,並在一年內攤銷這些費用。根據新的收入標準,公司推遲所有增量佣金成本以獲得合同。公司攤銷費用 在公司確定的福利期內收取與訂閲有關的佣金四年。專業服務的銷售佣金在向客户出售服務後的十二個月內支付。採用新的收入標準對公司現金流量表中從經營、融資或投資活動中提供或使用的現金總額沒有影響。有關公司採用新收入標準的影響,請參閲附註15。

F-14


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

ASU No.2016-02

2016年2月,FASB發佈ASU 2016-02,租約(主題842),要求承租人承認資產負債表上的大多數租賃,而對經營報表的確認將與現行租賃會計保持類似。ASU要求承租人在資產負債表上確認租賃債務的負債,這意味着支付未來租賃付款的貼現義務,以及相應的使用權(ROU)資產。該指南要求披露有關租賃安排的關鍵信息,以便能夠評估與租賃有關的現金流量的數額、時間和潛在不確定性。ASU還取消了具體的房地產條款,並修改了出租人會計的某些方面.

該公司於2019年1月1日採用了該標準,採用了修正的回顧性方法。公司選擇採用過渡方法,允許公司在合併財務報表所列的比較期內繼續適用當時有效的租賃標準指南,並確認在採用之日對留存收益期初餘額進行累積效應調整。該公司還選出了“一攬子實用權宜之計”,使該公司不根據新標準重新評估其先前關於租約識別、租賃分類和初始直接費用的結論。

2019年1月1日以後開始的報告期的結果按新標準列報,而上期數額不作調整,並繼續按照上一期間的會計準則報告。在採用新的租賃標準後,公司於2019年1月1日將ROU資產資本化為$14.7百萬美元16.9百萬租賃負債,在公司的綜合資產負債表中被採納。此外,該公司撤銷了其遞延租金負債$2.2百萬美元,一旦被採納,就成為ROU資產的一個組成部分。採用這一標準不會對公司的綜合業務報表或現金流量表產生影響,也不會導致對留存收益期初餘額的累積跟蹤調整。

ASU No.2018-02

2018年2月,FASB發佈ASU 2018-02,從累積的其他綜合收入中重新分類某些税收影響。本更新中的修正案允許將積累的其他綜合收入重新分類為保留收益,以應對2017年美國減税和就業法案所造成的滯留税收影響。公司自2019年1月1日起採用ASU 2018-02.採用這一標準對公司的合併財務報表沒有影響。

ASU No.2018-07

2018年6月,FASB發佈了2018-07年ASU,對非僱員份額支付的改進。這一改進擴大了基於股票的薪酬指導,將基於股票的支付交易包括從非僱員那裏獲取商品和服務的支付交易。該公告適用於財政年度,也適用於2018年12月15日以後的財政年度內的中期。公司自2019年1月1日起採用ASU 2018-07.採用這一標準對其合併財務報表沒有影響。

ASU 2019-12

2019年12月,FASB發佈ASU 2019-12,所得税(主題740):簡化所得税會計。ASU 2019-12簡化了所得税會計指南的各個方面,包括與不應納税的實體的單獨財務報表有關的要求、增量方法中的期間內税收分配例外、税法中頒佈的變化的中期會計以及中期税收會計中的年度損失限制。該指南包括回顧性、修改性追溯性和前瞻性基礎應用,取決於具體修訂的要求。該公司於2019年第四季度早期採用ASU 2019-12。 使用預期的方法。這一通過對其合併財務報表沒有重大影響。

F-15


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

最近的會計公告尚未通過

ASU 2016-13

2016年6月,FASB發佈ASU 2016-13(經修訂至2019年11月),金融工具-信貸損失(主題326):金融工具信用損失的計量。ASU 2016-13引入了一種新的前瞻性方法,基於預期損失,估計某些金融工具的信貸損失,包括貿易應收款和持有至到期債務證券,這將要求實體考慮歷史信息、當前信息以及合理和可支持的預測。這一ASU還擴大了披露要求。ASU 2016-13自2020年第一季度起對該公司生效。指南將使用修改後的回顧性方法。公司目前正在評估該標準對公司合併財務報表的影響。

ASU 2018-13

2018年8月,FASB發佈ASU 2018-13,披露框架-公允價值計量披露要求的變化作為FASB披露框架項目的一部分,取消、添加和修改公允價值計量的某些披露要求。ASU 2018-13自2020年第一季度起對該公司生效。公司目前正在評估該標準對公司合併財務報表的影響。

ASU 2018-15

2018年8月,FASB發佈ASU 2018-15,客户對服務合同雲計算安排中發生的實現成本的核算一種新的標準,用於計算客户在雲計算安排(“CCA”)中的實現、設置和其他前期成本。在新的指導下,客户將評估CCA是否包括軟件許可證,而CCA是否包括軟件許可證,實現和設置成本將與現有的內部使用軟件實現指南相一致。與不包括軟件許可證的共同國家評估有關的實施費用將作為業務費用支出。該標準還提供了關於這些執行費用的分類指導以及更多的數量和質量披露。ASU 2018-15自2020年第一季度起對該公司生效。實體可以選擇採用新的指導前瞻性或回顧性。公司目前正在評估該標準對公司合併財務報表的影響。

ASU 2020-01

2020年1月,FASB發佈ASU 2020-01,澄清主題321、主題323和主題815之間的相互作用。ASU 2020-01涉及到股權法的轉換和計量某些購買的期權和獲得投資的遠期合同的會計問題。為按照ASC 321適用計量備選辦法而要求公司應用或終止權益會計方法的可觀測交易,投資-股本證券,應在申請之前或停止使用權益法時予以考慮。一般情況下,某些非衍生遠期合約或買入的看漲期權在結算或行使前,會採用ASC 321的公允價值原則來衡量,而實體在最終結算或行使時,亦不應考慮如何對最終的投資作出交代。ASU 2020-01自2021年第一季度起對本公司生效,並允許儘早採用。ASU 2020-01應前瞻性地應用。公司目前正在評估該標準對公司合併財務報表的影響。

在2019年12月31日以後開始的中期和年度期間內生效的其他會計準則更新預計不會對公司的財務狀況、經營結果或現金流量產生重大影響。

公允價值計量

公允價值是指在計量日市場參與者之間有秩序的交易中,為資產或負債在本金或最有利市場上轉移負債(退出價格)而收取或支付的交換價格。

F-16


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

用來衡量公允價值的估價技術必須最大限度地利用可觀察的投入,儘量減少使用不可觀測的投入。會計準則描述了一個基於三種投入水平的公允價值等級,其中前兩種被認為是可觀測的,最後一種是不可觀測的,可用於計量公允價值,具體如下:

一級-活躍市場相同資產、負債或基金的報價。

第2級-第1級以外可直接或間接觀察到的投入,例如類似資產或負債的報價;非活躍市場的報價;或其他可觀察到或可被可觀測的市場數據證實的投入-實質上是資產或負債的整個時期。

第三級-由很少或根本沒有市場活動支持並對資產或負債的公允價值具有重要意義的不可觀測的投入。

金融工具在公允價值層次中的水平是基於對公允價值計量具有重要意義的任何投入的最低水平。

信貸和商業風險的集中

可能使公司面臨集中信貸風險的金融工具包括現金、現金等價物和應收賬款。

該公司在幾家銀行持有現金和現金等值餘額。美國境內的帳户由聯邦存款保險公司(FDIC)承保,最多可達美元250,000。有時,餘額可能超過聯邦存款保險公司承保的金額。本公司沒有遭受過如此數額的損失。

該公司的應收賬款一般沒有擔保,來自主要位於美國、挪威、荷蘭和聯合王國的客户的收入,通常以美元、挪威克朗、歐元或英鎊計價。在每個報告期,公司重新評估每個客户履行信用義務的能力,並根據評估對可疑賬户保持備抵。在截至2019年12月31日、2018年12月31日和2017年12月31日的年度中,單個客户佔公司總收入的10%以上。截至2019年12月31日和2018年12月31日,單個客户佔公司應收賬款總額的10%以上。

現金及現金等價物

本公司認為所有原始到期日為三個月或以下的高流動性票據均為現金等價物。現金等價物包括存入貨幣市場基金的資金。現金和現金等價物按成本入賬,接近公允價值。

限制現金

本公司的限制現金餘額主要包括在金融機構持有的現金,作為公司客户合同履約的抵押品,以及特定用途的某些其他現金存款。 

短期投資

短期投資包括流動性強的投資,主要是商業票據、美國財政部和美國機構證券,期限從購買之日起三個月以上,從資產負債表之日起不到12個月。債務證券,貨幣市場基金和美國機構債券,公司有能力和積極的意願持有到到期日,是按攤銷成本,接近公允價值。有2019年12月31日的短期投資.短期投資$45.52018年12月31日,百萬美元被歸類為持有至到期,主要由美國財政部、美國政府和機構證券組成。

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埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

應收賬款

應收賬款包括公司客户的貿易應收賬款,扣除可疑賬户備抵後的應收賬款。應收賬款按發票金額入賬,不計息。可疑賬户備抵是根據各種因素確定的,包括公司客户的信用狀況、歷史付款和當前經濟趨勢。公司審查其備抵,評估個別應收賬款在特定的賬齡和金額,所有其他餘額彙總根據歷史收集經驗。應收賬款按案件逐案核銷,扣除可能收取的任何款項。

遞延發行成本

遞延發行成本主要包括與該公司在2017年4月和2019年1月完成的普通股發行有關的直接增量成本。在2017年4月完成公司後續發行後,$0.6一百萬美元被從發行的收益中抵消。該公司招致$0.1百萬美元0.3截至2019年12月31日和2018年12月31日的發行成本為百萬美元,與2019年1月的發行相關。

財產和設備,淨額

財產和設備按成本計算,減去累計折舊。折舊是根據資產的估計使用壽命使用直線法計算的,這通常是三年對於計算機軟件,辦公計算機和系統軟件,五年對於系統硬件、傢俱和設備,以及較短的租賃期限或資產的使用壽命進行租賃改進。維修費按已發生的費用計算。當資產被留存或以其他方式處置時,成本和相關的累計折舊將從賬户中刪除,由此產生的任何損益反映在公司的經營結果中。

折舊費用是用直線法計算的,在資產估計使用壽命較短的情況下,或在租賃期內對租賃權進行改進。

資本化軟件開發成本

根據FASB,公司將開發或獲得的用於內部使用的軟件的成本資本化。ASC 350-40, 內部使用軟件。資本化軟件開發成本包括在應用程序開發階段發生的成本,包括購買的軟件許可證、實現成本、諮詢成本和符合資本化條件的項目的薪資相關成本。這些費用涉及主要的新功能。所有其他費用,主要是與維護和次要軟件修復有關的費用,均按已發生的費用列支。

該公司將資本化的軟件開發成本按估計的軟件使用壽命直線攤銷,這通常是指軟件的使用壽命。三年,從資產基本準備使用時開始。資本化軟件開發成本的攤銷反映在收入成本上。

對於前提使用的軟件許可證,軟件開發成本按照ASC 985-20資本化,出售、租賃或銷售軟件的成本。該公司資本化軟件開發成本發生後,該軟件的技術可行性,或為開發成本,有替代的未來用途。根據公司目前的做法,在基本的產品開發和測試基本完成之前,基本軟件的技術可行性是無法確定的,這通常包括開發一個工作模型。到目前為止,已經資本化的軟件開發成本還不是很大。

業務合併

從收購之日起,公司合併後獲得的業務結果包括在公司的合併財務報表中。採購會計的結果是,被收購企業的資產和負債在收購之日按其估計公允價值進行記錄。超過所取得的資產和承擔的負債價值的任何超額考慮都被確認為商譽。

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埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

該公司對作為企業合併入賬的每次收購所獲得的資產和承擔的負債進行估值,並根據其對公允價值的最佳估計,將購買價格分配給所獲得的有形和無形資產以及承擔的負債。獲得的無形資產包括:貿易、客户關係和開發的技術。公司根據收購企業的歷史經驗,對現金流量進行分析,確定無形資產的適當使用壽命。無形資產在其估計的使用壽命內攤銷,其依據是與資產有關的經濟利益預期被消耗的模式,這種模式迄今已近似於直線攤銷法。貿易、客户關係和技術的估計使用壽命一般為:年數, 年數,和三年分別。

段信息

公司首席執行官是首席經營決策者,負責綜合審查公司的財務信息,以便分配資源和評估公司的財務業績。因此,該公司已確定其運作在一個單一的報告部門。

長壽資產

當情況發生或變化表明賬面金額可能無法收回時,本公司評估其使用壽命有限的長期資產的可收回性。當事件或情況的變化表明資產的賬面金額可能無法收回或這些資產的使用壽命不再合適時,將對長期資產進行減值審查。管理層認為,長期資產(資產組)減值的潛在指標如下:公司股價大幅下跌;長期資產(資產組)的使用範圍或方式發生重大不利變化;法律因素或業務環境發生重大不利變化,可能影響長壽資產(資產組)的價值;成本的積累大大超過最初預期的購買或建造長壽資產(資產組)的數額;以及當前的預期(可能比不可能),一個長期存在的資產(資產組)將在其先前估計的使用壽命結束之前大量出售或以其他方式處置。當發生此類事件時,公司將資產組的賬面金額與其未貼現的預期未來現金流進行比較。如果此比較表明可能存在減值,則減值金額計算為賬面價值和公允價值之間的差額。在提交報告的幾年裏,該公司不承認一項減值費用。

無形資產

無形資產包括專利、貿易、客户關係和獲得的技術。公司在收購之日以公允價值記錄獲得的無形資產。並在資產的預期使用壽命內使用直線法攤銷這些資產。獲得的無形資產的估計使用壽命為年數。公司每年評估這些資產的使用壽命,並根據上述長期資產政策狀態,在發生可能影響這些資產可收回性的事件或情況變化時進行減值測試。如果對無形資產剩餘使用壽命的估計發生變化,公司將無形資產的剩餘賬面價值前瞻性地攤銷到修訂後的剩餘使用壽命中。

善意

商譽是指在企業合併中獲得的淨資產公允價值之上支付的總購買價格的超額。商譽不攤銷,至少每年或在情況變化表明賬面價值不可收回時,對其進行減值測試。可能引發減值審查的事件或情況的變化包括:業務環境的重大不利變化、監管機構的不利行動或評估、意外的競爭、關鍵人員的損失、獲得的資產的使用方式或公司整體業務戰略的重大變化、重大的行業或經濟負面趨勢、或與預期的歷史或未來運營結果相比的顯着不佳表現。公司可選擇首先評估質量因素,以確定事件或情況的存在是否導致更有可能確定報告單位的公允價值低於其賬面價值,包括商譽。如果公司在評估所有事件或情況後,確定報告單位的公允價值不低於其賬面金額的可能性不大,則不需要額外的減值測試。公司於11月30日每年進行商譽減值測試。

F-19


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

該公司於2019年11月30日進行了定性商譽評估,並得出結論減值基於若干因素,包括公司的主要經營指標較上年有所改善,整體經濟實力的改善,以及公司繼續按其整體戰略目標執行。

債務發行成本

與可轉換高級票據有關的債務發行成本記錄為債務賬面金額的減少,採用有效利息法攤銷為利息費用。

收入確認

該公司的收入主要來自訂閲服務和專業服務。公司採用ASC 606的要求,與客户簽訂合同的收入,截至2018年1月1日。見上文通過的會計公告。

根據ASC 606,當將服務控制權轉移給公司的客户時,收入就會被確認,這一數額反映了該公司期望以這些服務作為交換條件而享有的考慮。

該公司通過以下步驟確定收入確認:

 

與客户確認合同或合同;

 

確定合同中的履行義務;

 

確定交易價格;

 

將交易價格分配給合同中的履行義務;以及

 

在公司履行履約義務時確認收入。

識別客户合同

當公司和客户執行了一項要求公司允許其在線軟件產品訪問並提供專業服務以換取客户考慮的安排時,通常會確定客户合同。

確定不同的績效義務

履約義務是指承諾提供獨特的貨物或服務或一系列不同的貨物或服務。如果客户可以單獨或與其他隨時為客户提供的資源一起受益,則向客户承諾的貨物或服務是不同的,而公司向客户轉讓貨物或服務的承諾與合同中的其他承諾是不同的。該公司已確定,其在線軟件產品的訂閲是不同的,因為一旦客户能夠使用其購買的在線軟件產品,在線軟件產品就完全可用,不需要任何額外的開發、修改或定製。出售的專業服務是不同的,因為客户從上機和培訓中受益,以更好地利用其購買的在線軟件產品。

確定交易價格

交易價格是指公司期望通過將貨物或服務轉讓給客户而享有的價值,但不包括代表政府機構徵收的銷售税。公司在確定交易價格時估計其在合同開始時有權得到的任何可變的考慮,並在每一報告日期重新評估。公司不包括可變的考慮因素,因為當與可變價格有關的任何不確定性得到解決時,所確認的累積收入數額很可能發生重大逆轉。可變考慮收入非物質2019和2018年12月31日終了的年份。

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埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

將交易價格分配給不同的履約義務

在相對獨立銷售價格(SSP)的基礎上,將交易價格分配給具有穩定可觀測價格的履約義務,然後對價格變動較大的任何履約義務採用剩餘法。本公司根據產品和服務的平均銷售價格或使用其他可觀察的輸入,如類似的產品或服務,確定其產品和服務的SSP。

將收入確認為履行義務

收入是在承諾的貨物或服務的控制權轉移給客户時確認的。税收訂閲公司的關鍵事件管理和企業安全應用程序在本公司的在線軟件產品向客户提供之日起的訂閲期內,認知度很高。大多數訂閲合同是兩年或者更多。本公司將專業服務收入確認為所提供的服務。

收入分類

該公司提供按地理區域分列的收入分類(見附註15)根據業務合併報表的訂閲與專業服務和其他分類,因為它認為這最好地描述了收入和現金流量的性質、數額、時間和不確定性如何受到經濟因素的影響。

訂閲服務收入

訂閲服務收入主要包括向客户提供一個或多個用於關鍵事件管理的託管應用程序以及常規客户支持的費用。從公司向客户提供服務之日起,收入通常在合同期限內按比例確認。所有服務都是使用進度的輸出度量來識別的,因為合同通常在整個合同期間為客户提供同等的利益。本公司的訂閲合同一般為兩年或更長,每年預收,不可取消。

專業服務收入

專業服務收入主要包括部署和優化服務以及培訓費用。隨着時間的推移,公司的大部分諮詢合同收入都會隨着服務的進行而確認。對於按固定價格收費的合同,收入是根據所執行的比例在一段時間內確認的。

軟件許可收入

有時,本公司可能會出售軟件和相關的崗位合同支持的前提使用,以及專業服務,這是公司的核心業務之外。這些銷售給了有限數量的客户,並不是公司的重要收入來源。本公司在前提許可交易的性質是永久的,並在某一時間點被認可時,向客户提供。需要作出重大判斷,以確定每項不同履約義務的獨立銷售價格,以便為確認收入的目的分配交易價格。對獨立銷售價格的判斷涉及考慮總體定價目標、市場條件和其他因素,包括我們其他類似合同的價值、銷售的應用程序、客户人口統計、地理位置以及公司合同中用户的數量和類型。之所以作出重大判斷,主要是因為利用這些考慮因素來估計每項不同的履約義務將單獨出售的價格,因為這類履約義務通常是捆綁出售的。這些獨立銷售價格估計數的變化可能對每項不同的履約義務所確認的收入數額產生重大影響。

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合併財務報表附註-(續)

 

具有多重履約義務的合同

公司與客户簽訂的大多數合同都包含多重履約義務。對於這些合同,如果個別履約義務是不同的,則公司單獨核算。在相對獨立的銷售價格基礎上,將交易價格分配給具有穩定可觀測價格的履約義務,然後對價格變動較大的任何履約義務採用剩餘法。公司根據公司的總體定價目標確定獨立銷售價格,同時考慮到市場條件和其他因素,包括公司合同的價值、某些服務單獨出售時的定價、銷售的應用程序、客户人口、地理位置以及服務的數量和用户購買量。

回報

本公司在正常經營過程中不提供其產品和服務的回報權。

客户驗收

本公司與客户簽訂的合同一般不包括客户接受條款。

貿易和其他應收款

貿易和其他應收款主要包括按發票金額入賬的貿易應收款,扣除可疑賬户備抵後的數額,而這一備抵並不重要。其他應收款是與訂閲和專業服務合同有關的未開單應收款。

遞延費用

公司銷售人員賺取的銷售佣金被視為與客户簽訂合同的增量和可收回的成本。與訂閲有關的佣金費用被推遲,然後在公司確定的福利期內按直線攤銷。四年。專業服務的銷售佣金在向客户出售服務後的十二個月內支付。該公司根據客户合同、技術和其他因素確定了收益期限。由於延期而產生的銷售佣金不是實質性的,與初始和增長的銷售不相稱。遞延佣金的攤銷包括在所附的綜合業務報表中的銷售和營銷費用中。

2018年1月1日之前,銷售佣金成本記錄在一年內。

遞延收入

遞延收入包括已開具發票、公司有權開具發票的數額,但由於相關貨物或服務未轉移而未被確認為收入。隨後12個月期間將實現的遞延收入記為當期收入,其餘遞延收入記為非流動收入。

在確認收入的時間與開具發票的時間不同的情況下,公司確定其合同一般不包括重要的融資部分。本公司發票條款的主要目的是為客户提供購買公司產品和服務的簡化和可預測的方式,而不是從客户那裏獲得融資或向客户提供融資。例如,在訂閲期開始時開具發票,合同期間的收入按比例確認。

廣告費用

宣傳公司服務的廣告費用按所發生的費用計算。包括在銷售和營銷費用中的廣告費用是$1.9百萬美元1.4百萬美元1.22019、2018年和2017年12月31日終了的年份分別為100萬美元。

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埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

研究與開發

研究和開發費用主要包括研發人員與僱員有關的費用,包括工資、獎金、福利和以股票為基礎的薪酬,以及與公司解決方案的開發有關的某些第三方服務提供商的費用,這些費用不符合ASC 350-40項下的資本化標準,內部使用軟件或ASC 985-20,出售、租賃或銷售軟件的成本.

股票補償

股票補償費用包括股票期權,限制性股票單位(“RSU”),基於業績和市場的RSU和員工股票購買計劃獎勵。

與股票期權和RSU有關的股票補償是在授予日期根據獎勵的公允價值計算的,並被確認為在所需服務期(通常是相應獎勵的歸屬期)中扣除估計的沒收費用後的直線費用。公司採用布萊克-斯科爾斯定價模型來確定股票期權和員工股票購買計劃獎勵的估計公允價值。布萊克-斯科爾斯定價模型要求使用主觀假設,包括期權的期望值、標的股票的波動性、股票的公允價值和預期的沒收率。

2017年和2018年,該公司批准了以市場為基礎的RSU,以滿足某些基於市場的條件。採用蒙特卡羅模擬模型對這些RSU進行了數值計算.在截至2019年12月31日的一年中,沒有任何基於市場的RSU被授予.公司在隱含的必要服務期限內確認與市場RSU相關的補償費用,但以滿足市場為基礎的條件為基礎,以加速為前提。

2018年和2019年,該公司授予了基於性能的RSU(“PSU”),以滿足某些基於性能的條件。PSU的歸屬取決於僱員在公司工作到完成之日為止的持續僱用。公允價值是基於公司普通股在發行之日的價值和實現業績度量的概率。公司根據以往績效指標的績效評估,將績效概率評估為極有可能實現的概率。補償費用按加速法確認,並在今後各期間根據與業績有關的條件的預期結果的變化進行調整。

所得税

公司使用資產和負債會計方法核算所得税,在這種方法中,遞延税資產和負債因財務報表中現有資產和負債數額與其各自税基之間的差異而產生的未來税收後果得到確認。遞延税資產和負債的計量採用預期適用於預期收回或解決這些臨時差額的年度內應納税收入的已頒佈税率。税率變動對遞延税資產和負債的影響被確認為包括頒佈日期在內的期間內的收入。如果延期納税資產的全部或部分無法實現,則確定評估備抵額。

計算公司的税務責任涉及處理複雜的税務條例的適用方面的不確定因素。公司根據兩步的方法確認不確定的税收狀況的負債.第一步是通過確定現有證據的權重是否表明更有可能在審計時維持這一立場,包括解決相關上訴或訴訟程序(如果有的話),來評估税收狀況以供確認。第二步是將税收優惠作為最大金額來衡量,這一數額在最終結算時可能實現50%以上。公司在評估和評估其税收狀況和税收福利時,會考慮許多因素,這些因素可能需要定期調整。

外幣換算

公司外國子公司的功能貨幣是當地貨幣。這些子公司的資產和負債按資產負債表日的匯率法折算成美元。收入和支出按該期間的平均匯率折算。外幣匯兑損益計入其他費用。

F-23


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

其他綜合收入(損失)

就所有提交的期間而言,公司的其他綜合收入(損失)包括與公司外國子公司有關的外幣折算調整數。

普通股股東每股淨虧損

普通股股東每股基本淨虧損的計算方法是,將公司可歸於普通股股東的淨虧損除以該期間計算每股虧損時使用的普通股加權平均數。可歸於普通股股東的每股稀釋淨虧損是通過實施所有可能稀釋的證券,包括股票期權和限制性股票獎勵來計算的。普通股持有人的每股基本虧損和稀釋淨虧損在所有期間相同,因為將所有可能稀釋的未償證券包括在內都是反稀釋的。

(3)應收帳款淨額

應收賬款淨額如下(千):

 

 

 

截至12月31日,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

應收賬款

 

$

69,767

 

 

$

41,818

 

可疑賬户備抵

 

 

(1,125

)

 

 

(711

)

應收賬款淨額

 

$

68,642

 

 

$

41,107

 

 

20192018年12月31日和2017年12月31日終了年度的壞賬支出為美元。0.7百萬美元0.1百萬美元0.6分別是百萬。

下表彙總了可疑賬户備抵的變動情況(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

餘額,期初

 

$

(711

)

 

$

(863

)

 

$

(374

)

加法

 

 

(971

)

 

 

(58

)

 

 

(558

)

註銷

 

 

557

 

 

 

210

 

 

 

69

 

期末餘額

 

$

(1,125

)

 

$

(711

)

 

$

(863

)

 

下表彙總了銷售準備金的變化(以千為單位):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

餘額,期初

 

$

(200

)

 

$

(100

)

 

$

(45

)

(增加)削減

 

 

16

 

 

 

(193

)

 

 

(79

)

註銷

 

 

9

 

 

 

93

 

 

 

24

 

期末餘額

 

$

(175

)

 

$

(200

)

 

$

(100

)

 

F-24


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

(4)財產和設備

財產和設備如下(千):

 

 

 

使用壽命

 

 

截至12月31日,

 

 

 

年復一年

 

 

2019

 

 

2018

 

傢俱和設備

 

 

5

 

 

$

1,785

 

 

$

1,189

 

租賃改良(1)

 

 

5

 

 

 

4,074

 

 

 

2,776

 

系統硬件

 

 

5

 

 

 

1,596

 

 

 

1,404

 

辦公計算機

 

 

3

 

 

 

5,309

 

 

 

3,745

 

計算機和系統軟件

 

 

3

 

 

 

1,451

 

 

 

1,385

 

 

 

 

 

 

 

 

14,215

 

 

 

10,499

 

減去累計折舊和攤銷

 

 

 

 

 

 

(7,931

)

 

 

(5,849

)

財產和設備,淨額

 

 

 

 

 

$

6,284

 

 

$

4,650

 

 

(1)

較短的租期或估計的使用壽命,一般可達5年數.

 

2019、2018和2017年12月31日終了年度的折舊和攤銷費用為美元2.2百萬美元1.8百萬美元1.9分別是百萬。

 

(5)資本化軟件開發成本

資本化軟件開發費用包括以下費用(千):

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2019年12月31日

 

 

 

毛額

載運

金額

 

 

攤銷

期間

 

累積

攤銷

 

 

載運

金額

 

資本化軟件開發成本

 

$

49,909

 

 

3年數

 

$

(35,622

)

 

$

14,287

 

總資本化軟件開發成本

 

$

49,909

 

 

 

 

$

(35,622

)

 

$

14,287

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2018年12月31日

 

 

 

毛額

載運

金額

 

 

攤銷

期間

 

累積

攤銷

 

 

載運

金額

 

資本化軟件開發成本

 

$

45,677

 

 

3年數

 

$

(32,784

)

 

$

12,893

 

總資本化軟件開發成本

 

$

45,677

 

 

 

 

$

(32,784

)

 

$

12,893

 

 

公司將軟件開發成本資本化為$8.8百萬美元8.8百萬美元6.22019、2018年和2017年12月31日終了的年份分別為100萬美元。

 

資本化軟件開發費用的攤銷費用為$7.0百萬美元5.9百萬美元5.02019、2018年和2017年12月31日終了的年份分別為100萬美元。資本化軟件開發成本的攤銷在合併運營報表中的收入成本和綜合損失中進行分類。在截至2019年12月31日的年度內,該公司退休4.6百萬完全攤銷的資本化軟件開發成本。

截至2019年12月31日,預計今後三年的攤銷額如下(千):

 

 

 

2020

 

$

7,069

 

2021

 

 

4,573

 

2022

 

 

2,645

 

 

 

$

14,287

 

 

 

F-25


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

(6)公允價值計量

現金和現金等價物、短期投資、應收賬款、應付帳款和應計負債的賬面金額由於這些項目的短期期限而近似公允價值。

某些資產,包括長期資產、商譽和無形資產,如果被視為因減值審查而受損,也須按非經常性公允價值計量。2018年和2017年12月31日終了的年份,對那些需要在非經常性的基礎上按公允價值計量的資產進行了減值.

 

本公司將公允價值計量分為以下三類公允價值等級之一:

 

一級未調整的活躍市場的報價,可在計量日獲取相同、不受限制的資產和負債。

 

2級非活躍市場或所有重要投入都可直接或間接觀察到的金融工具的報價。

 

三級需要投入的價格或估值,這些投入既對公允價值計量具有重要意義,又不可觀測。

 

金融工具在公允價值層次中的水平是基於對公允價值計量具有重要意義的任何投入的最低水平。

公司認為,在剩餘三個月期限內購買的所有高流動性投資都是現金等價物。該公司對某些貨幣市場基金的投資的公允價值是其面值,這類工具被列為一級,並列入合併資產負債表上的現金和現金等價物。2018年12月31日,該公司的二級證券由定價供應商定價。這些定價供應商利用最近可觀察到的市場信息為這些證券定價,如果這些證券沒有具體價格,則使用其他可觀察的投入,如涉及相同或可比證券的市場交易。有2019年12月31日的二級證券。

F-26


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

下表按公允價值層次內的級別,總結了公司在2019年12月31日和2018年12月31日按公允價值定期計量的金融資產和負債,並根據對公允價值計量具有重要意義的最低投入水平(以千為單位)對金融資產和金融負債進行了整體分類:

 

 

 

截至2019年12月31日

 

 

 

引文

 

 

顯着

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

價格

 

 

其他

 

 

顯着

 

 

 

 

 

 

 

主動

 

 

可觀察

 

 

看不見

 

 

 

 

 

 

 

市場

 

 

投入

 

 

投入

 

 

總公平

 

 

 

(1級)

 

 

(第2級)

 

 

(第3級)

 

 

價值

 

資產:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

現金等價物:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

貨幣市場基金

 

$

511,436

 

 

$

 

 

$

 

 

$

511,436

 

金融資產總額

 

$

511,436

 

 

$

 

 

$

 

 

$

511,436

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2018年12月31日

 

 

 

引文

 

 

顯着

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

價格

 

 

其他

 

 

顯着

 

 

 

 

 

 

 

主動

 

 

可觀察

 

 

看不見

 

 

 

 

 

 

 

市場

 

 

投入

 

 

投入

 

 

總公平

 

 

 

(1級)

 

 

(第2級)

 

 

(第3級)

 

 

價值

 

資產:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

現金等價物:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

貨幣市場基金

 

$

47,258

 

 

$

 

 

$

 

 

$

47,258

 

美國政府和機構證券

 

 

 

 

 

2,272

 

 

 

 

 

 

2,272

 

短期投資:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

美國國債

 

 

 

 

 

38,809

 

 

 

 

 

 

38,809

 

美國政府和機構證券

 

 

 

 

 

6,732

 

 

 

 

 

 

6,732

 

金融資產總額

 

$

47,258

 

 

$

47,813

 

 

$

 

 

$

95,071

 

 

歸類為現金等價物的投資由於這些投資的短期性質而近似於公允價值。在2019、2018年和2017年12月31日終了的年份中,出售投資實現的損益不是實質性的。對投資進行定期審查,以確定可能的臨時損害以外的其他因素。由於公司有能力和意圖在一段合理的時間內持有這些投資的未變現虧損,足以收回可能到期的公允價值,因此公司不認為這些投資在提交的任何一段時間內都是暫時受損的。

 

下表彙總了三級金融工具的變化情況(千):

 

2017年12月31日公允價值

 

$

682

 

外幣換算

 

 

(1

)

或有代價公允價值的變化

IDV獲取中的自願義務

 

 

(250

)

本年度從IDV支付的款項

二次採購

 

 

(431

)

2018年12月31日公允價值

 

 

 

來自傳道模式的或有考慮

二次採購

 

 

550

 

或有代價公允價值的變化

從傳教方式獲取看自願義務

 

 

(550

)

2019年12月31日公允價值

 

$

 

 

F-27


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

公司根據可轉換高級債券上一次活躍的交易價格(一級)或市場可觀測的投入(二級)來估算可轉換高級票據的公允價值。截至2019年12月31日,2024年債券的公允價值被確定為美元。450.4百萬元紙幣的賬面價值為$351.1百萬截至2019年12月31日和2018年12月31日,2022年債券的公允價值被確定為美元。215.8百萬美元189.82022年債券的賬面價值為$79.2百萬美元94.1分別是百萬。見注9。

 

 

(7)商譽和無形資產

商譽是美元91.4百萬美元48.4分別截至2019年12月31日和2018年12月31日。有2019年、2018年或2017年記錄的商譽減值。下表顯示商譽賬面毛額(以千為單位)的變化:

 

2017年12月31日結餘

 

$

31,328

 

因購置而發生的變化

 

 

19,699

 

外幣換算

 

 

(2,645

)

2018年12月31日餘額

 

 

48,382

 

因購置而發生的變化

 

 

43,302

 

外幣換算

 

 

(263

)

2019年12月31日結餘

 

$

91,421

 

 

無形資產包括下列資產(千):

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2019年12月31日

 

 

 

毛額

載運

金額

 

 

加權-

平均壽命

(年份)

 

 

累積

攤銷

 

 

載運

金額

 

應攤銷的無形資產:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

發達技術

 

$

9,485

 

 

 

3.00

 

 

$

(4,232

)

 

$

5,253

 

貿易權

 

 

11,437

 

 

 

3.50

 

 

 

(2,724

)

 

 

8,713

 

客户關係

 

 

63,667

 

 

 

6.84

 

 

 

(10,533

)

 

 

53,134

 

無形資產總額

 

$

84,589

 

 

 

 

 

 

$

(17,489

)

 

$

67,100

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2018年12月31日

 

 

 

毛額

載運

金額

 

 

加權-

平均壽命

(年份)

 

累積

攤銷

 

 

載運

金額

 

應攤銷的無形資產:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

發達技術

 

$

5,090

 

 

3.04

 

$

(3,225

)

 

$

1,865

 

貿易權

 

 

3,193

 

 

4.51

 

 

(1,526

)

 

 

1,667

 

競業

 

 

240

 

 

2.00

 

 

(230

)

 

 

10

 

客户關係

 

 

26,990

 

 

6.39

 

 

(7,335

)

 

 

19,655

 

無形資產總額

 

$

35,513

 

 

 

 

$

(12,316

)

 

$

23,197

 

 

無形資產的攤銷費用為$10.4百萬美元5.9百萬美元3.32019、2018年和2017年12月31日終了的年份分別為100萬美元。貿易費用和客户關係的攤銷費用包括在一般費用和行政費用中,而已開發技術的攤銷費用則包括在收入成本中。該公司將攤銷費用記作已開發的技術費用$2.1百萬美元1.3百萬美元1.12019、2018年和2017年12月31日終了期間分別為100萬美元。在截至2019年12月31日的年度內,該公司退休5.3全部攤銷的無形資產百萬元。

F-28


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

截至2019年12月31日,預計今後五年及其後每年的無形資產攤銷情況如下(千):

 

2020

 

$

14,893

 

2021

 

 

14,510

 

2022

 

 

11,290

 

2023

 

 

8,469

 

2024

 

 

8,366

 

此後

 

 

9,572

 

 

 

$

67,100

 

 

 

(8)業務合併

 

本公司採用ASC 805下企業合併會計的收購方式,對下列收購進行了核算,業務合併,這要求在資產負債表上確認所獲得的資產和承擔的負債在購置之日按公允價值確認。購買價格超過資產和負債公允價值淨額的部分記作商譽。

2019年購置

傳播模式解決方案公司

在……上面4月1日2019,該公司與傳道模式解決方案公司簽訂了一項股票購買協議。(“傳訊模式”)根據該條例,公司購買了傳訊模式所有已發行及流通股的股份,並以$為基準代價購買該等股份6.8百萬還有一個電勢或有付款最多$1.0百萬美元,除了賣方的基本考慮外,還可以通過成功地將傳道模式的客户轉化為公司的產品。在收購之日,公司評估了達到將傳訊模式的客户轉變為賣方賺取或有付款所需的公司產品的門檻的可能性。因此,或有考慮被記錄為購買價格分配的一部分,或有考慮的公允價值被確定為美元。0.6百萬2019年12月31日,決定不太可能將傳道模式的客户轉換成公司的產品,從而減少了或有考慮義務的金額0.6在綜合業務和綜合損失報表中確認的一般和行政費用。該公司收購傳道模式的主要目的是擴大公司的客户羣,並在較小程度上補充傳道模式現有業務與公司現有產品的某些方面。  

公允價值估計是基於對未來事件和不確定性的一系列複雜判斷,在很大程度上依賴於估計和假設。用於確定分配給每一類資產的估計公允價值和承擔的負債,以及資產壽命和預期未來現金流量及相關貼現率的判斷,會對公司的經營結果產生重大影響。該模型使用的重要投入包括現金流量、現金流量的預期週期和貼現率。

F-29


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

下表彙總了公司在2019年12月31日終了年度內購置的資產和承擔的負債的估計公允價值以及總考慮價值(以千為單位):

 

 

 

傳播模式

 

獲得的資產

 

 

 

 

應收賬款

 

$

295

 

其他資產

 

 

7

 

財產和設備

 

 

6

 

商品名稱

 

 

220

 

獲得技術

 

 

310

 

客户關係

 

 

4,600

 

善意

 

 

2,918

 

所獲資產總額

 

 

8,356

 

假定負債

 

 

 

 

應付帳款和應計費用

 

 

152

 

遞延收入

 

 

880

 

其他負債

 

 

10

 

獲得的淨資產

 

$

7,314

 

已支付的代價

 

 

 

 

已付現金,減去所獲現金

 

$

6,764

 

或有考慮

 

 

550

 

共計

 

$

7,314

 

 

所有已識別的無形資產的加權平均使用壽命為6.50好幾年了。獲得的技術、客户關係和商品名稱的加權平均使用壽命如下3.0幾年7.0年數和1.0分別是年份。具有一定壽命的可識別無形資產在估計收益期內攤銷,使用直線法和估計使用壽命。年數。攤銷的直線法代表公司對可識別無形資產的經濟價值分配的最佳估計。

由於這次收購,該公司記錄了$2.9上百萬的善意。商譽平衡的主要原因是預期收購和擴大市場機會的協同作用,以整合傳訊模式的產品與公司的其他解決方案。該公司認為,上述與購買傳訊模式有關的因素支持因收購而支付的購買價款所記錄的商譽數額,以及與其他購置的有形和無形資產有關的商譽。由傳道方式收購所得的商譽,因所得税的目的而不可扣減。

截至2019年12月31日,該公司的交易費用為$0.1與傳道方式購置有關的百萬美元,這些費用作為已發生的費用列在所附的綜合業務和全面損失報表中,並列入一般和行政費用中。

無論是對資產的投資,還是收購傳訊模式的經營結果,對公司的合併財務狀況或經營結果都沒有意義,因此沒有提供形式上的信息。

Nc4公司和NC4公共部門

在……上面(一九二零九年七月二十九日),本公司簽訂會員權益購買協議(“購買協議”)與NC4公司、NC4公共部門有限責任公司和Celerium集團公司共同購買了NC4公司的所有未償成員權益。和NC4公共部門有限責任公司(統稱為“NC4”),總額約為$84.5上百萬美元。公司支付了大約$51.7期末現金百萬元f處理公司的現金和現金等價物。T型他剩餘的貨款是用現金支付的。320,998新發行的公司普通股。在此次收購之日,該公司普通股在納斯達克全球市場的平均價格為美元102.18每股收益2019年8月1日,這宗收購是

F-30


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

根據“購買協議”完成的,但NC4公共部門業務的轉讓已於2019年9月30日完成。該公司決定,這兩筆交易應按照ASC 810-10-40-6的規定作為單一交易入賬。固結,因為交易是在相互考慮的情況下進行的,基本上是一項旨在實現總體商業效果的交易。該公司收購NC4的主要目的是擴大公司的客户羣,並在較小程度上補充NC4現有業務的某些方面與公司現有的產品。

公允價值估計是基於對未來事件和不確定性的一系列複雜判斷,在很大程度上依賴於估計和假設。用於確定分配給每一類資產的估計公允價值和承擔的負債,以及資產壽命和預期未來現金流量及相關貼現率的判斷,會對公司的經營結果產生重大影響。模型使用的重要投入包括現金流量、現金流量的期望值和貼現率,管理層在確定客户關係無形資產和技術相關無形資產的公允價值時需要作出顯著的估計。之所以作出重大估計,主要是因為用於衡量這些無形資產公允價值的估值模型的投入具有判斷性質,以及相關公允價值對基本重要假設的敏感性。公司採用收益法來衡量這些無形資產的公允價值。用來估計無形資產公允價值的重要假設包括收入增長率、客户自然減員率、現金流量的數額和預期期間以及貼現率。這些重要的假設是前瞻性的,可能會受到未來經濟和市場狀況的影響。

下表彙總了該公司在2019年12月31日終了年度為收購NC4所獲得的資產和承擔的負債的估計公允價值以及總價值(單位:千):

 

 

 

Nc4

 

獲得的資產

 

 

 

 

應收賬款

 

$

2,611

 

其他流動資產

 

 

530

 

財產和設備

 

 

75

 

獲得技術

 

 

5,210

 

商品名稱

 

 

8,610

 

客户關係

 

 

35,490

 

善意

 

 

40,384

 

所獲資產總額

 

 

92,910

 

假定負債

 

 

 

 

遞延收入

 

 

7,540

 

其他流動負債

 

 

917

 

獲得的淨資產

 

$

84,453

 

已支付的代價

 

 

 

 

已付現金

 

$

51,655

 

發行普通股公允價值

 

 

32,798

 

共計

 

$

84,453

 

 

所有已識別的無形資產的加權平均使用壽命為5.88好幾年了。獲得的技術、客户關係和商品名稱的平均使用壽命是3.0再過幾年,7.0年份和程度3.0分別是幾年。具有一定壽命的可識別無形資產在估計收益期內攤銷,使用直線法和估計使用壽命進行攤銷。三至七年。攤銷的直線法代表了公司對可識別無形資產的預期現金流量的最佳估計。

F-31


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

由於這次收購,該公司記錄了$40.4上百萬的善意。商譽平衡的主要原因是,在NC4的產品與公司的其他解決方案的整合方面,由於收購和擴大了市場機會而產生的預期協同效應。該公司認為,上文所列與購買NC4有關的因素支持為收購支付的購買價款記錄的商譽數額,以及其他購置的有形和無形資產。NC4收購產生的商譽可從所得税中扣除。

截至2019年12月31日,該公司的交易費用為$0.2與NC4購置有關的百萬美元,這筆費用作為已發生的費用列在所附的綜合業務和綜合損失報表中,並列入一般和行政費用。

未經審計的Pro Forma財務信息

下表反映了公司截至年度未經審計的財務信息中所包括的收購業務的結果。十二月三十一日,2019年以及未審計的合併業務結果十二月三十一日2019年和2018年,彷彿NC4的收購是在2018年1月1日進行的。未經審計的財務信息包括某些調整的影響,包括所獲得的無形資產的攤銷和相關的税收影響,以及消除公司和收購者的非經常性收購相關費用(以千計,每股金額除外):

 

 

 

收入

 

 

淨損失

 

由收購日期起至2019年12月31日止

 

$

6,404

 

 

$

(3,079

)

2019年12月31日終了年度暫定報表

 

 

211,830

 

 

 

(55,659

)

2018年12月31日終了年度

 

 

163,435

 

 

 

(55,753

)

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

每股基本損失和稀釋損失

 

$

(1.67

)

 

$

(1.89

)

 

所提供的未經審計的形式信息並不表示如果在2018年1月1日完成收購將取得的結果或未來可能出現的結果。形式上的調整是基於公司認為合理的現有信息和某些假設。

2018年收購

在2018年12月31日終了的一年中,該公司收購了統一消息系統公司ASA,PlanetRisk公司。並在ASC 805下采用會計核算的收購方式對收購進行了入賬。這些購置不是單獨的,也不是在合併的基礎上進行的。

統一消息系統ASA

在……上面(2018年4月3日),該公司收購了統一消息系統ASA(“UMS”),以換取現金價值$31.9百萬美元減去所獲現金。在關鍵通信和人口警報系統領域,美國企業協會是行業領先者,總部設在挪威奧斯陸。 該公司為其客户羣收購了UMS,並以公司現有產品補充了UMS業務的一些現有方面。

F-32


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

下表概述了公司為收購UMS而進行的購買、考慮和收購日期的分配、所獲得資產的公允價值和承擔的負債。下表還彙總了UMS的總體考慮(千):

 

 

 

阿姆斯

 

獲得的資產

 

 

 

 

應收賬款

 

$

3,793

 

其他資產

 

 

2,069

 

財產和設備

 

 

27

 

商品名稱

 

 

470

 

獲得技術

 

 

930

 

客户關係

 

 

16,400

 

善意

 

 

18,278

 

所獲資產總額

 

 

41,967

 

假定負債

 

 

 

 

應付帳款和應計費用

 

 

3,852

 

遞延收入

 

 

6,130

 

其他負債

 

 

101

 

獲得的淨資產

 

$

31,884

 

已支付的代價

 

 

 

 

已付現金,減去所獲現金

 

$

31,884

 

共計

 

$

31,884

 

 

所有已識別的購置無形資產的加權平均使用壽命為6.63好幾年了。獲得的技術、客户關係和商品名稱的加權平均使用壽命如下3.0幾年7.0年數和1.0分別是年份。攤銷的直線法代表公司對可識別無形資產的經濟價值分配的最佳估計。

由於這次收購,該公司記錄了$18.3上百萬的善意。商譽平衡的主要原因是,在UMS的產品與公司的其他解決方案集成方面,由於收購和擴大了市場機會而產生了預期的協同作用。該公司認為,上文所列與購買UMS有關的因素支持為收購支付的購買價款記錄的商譽數額,以及其他購置的有形和無形資產。UMS收購產生的商譽在所得税方面是不可扣減的。

截至2018年12月31日止的12個月內,該公司的交易費用為美元0.4與UMS購置有關的百萬美元,這筆費用作為已發生的費用列在所附的綜合業務和全面損失報表中,並列入一般和行政費用。

行星風險公司

在……上面2018年5月1日,該公司從PlanetRisk公司獲得了某些資產。(“星球風險”)換取現金兑換美元2.0百萬美元。PlanetRisk提供數據分析和可視化解決方案。 該公司從PlanetRisk獲得這些資產,供其客户羣使用,並以該公司現有產品補充PlanetRisk現有業務的某些方面。

F-33


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

下表概述了公司為收購PlanetRisk而進行的購買、考慮和收購日期的分配、資產的公允價值和承擔的負債。下表還概述了對“星球風險”的總體考慮(以千為單位):

 

 

 

行星風險

 

獲得的資產

 

 

 

 

應收賬款

 

$

2,862

 

財產和設備

 

 

488

 

獲得技術

 

 

110

 

客户關係

 

 

2,300

 

善意

 

 

228

 

所獲資產總額

 

 

5,988

 

假定負債

 

 

 

 

應付帳款和應計費用

 

 

717

 

遞延收入

 

 

3,030

 

其他負債

 

 

220

 

獲得的淨資產

 

$

2,021

 

已支付的代價

 

 

 

 

已付現金,減去所獲現金

 

$

2,021

 

共計

 

$

2,021

 

 

所有已識別的購置無形資產的加權平均使用壽命為6.825好幾年了。獲得的技術和客户關係的加權平均使用壽命為3.0年數和7.0分別是幾年。攤銷的直線法代表公司對可識別無形資產的經濟價值分配的最佳估計。

由於這次收購,該公司記錄了$0.2上百萬的善意。商譽平衡的主要原因是,在將PlanetRisk的產品與該公司的其他解決方案相結合方面,收購和擴大市場機會的預期協同作用。該公司認為,上文所列與購買PlanetRisk有關的因素證實了由於為收購支付的貨款而記錄的商譽數額,以及其他購置的有形和無形資產。購買PlanetRisk所產生的善意可從所得税中扣除。

截至2018年12月31日止的12個月內,該公司的交易費用為美元0.1與“星球風險”購置有關的百萬美元,這些費用作為已發生的費用記入所附業務和綜合損失綜合報表的一般和行政費用。

響應獲取

在……上面2018年5月18日,公司收購了ResponseB.V。(“答覆”),以換取當期現金折價美元2.0百萬元,扣除在交易日期一年後所取得及發出的現金,款額為$0.4百萬美元,總購買價格為$2.3百萬Response是關鍵通信解決方案的供應商,總部設在荷蘭。 公司為其客户羣收購了Response,並以公司現有產品補充了Response業務的一些現有方面。

F-34


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

下表概述了購買、考慮和收購日期的分配、所獲得資產的公允價值以及公司為獲得迴應而承擔的負債。下表還概述了對答覆的總體考慮(以千為單位):

 

 

 

迴應

 

獲得的資產

 

 

 

 

應收賬款

 

$

86

 

其他資產

 

 

87

 

財產和設備

 

 

19

 

商品名稱

 

 

90

 

獲得技術

 

 

140

 

客户關係

 

 

1,600

 

善意

 

 

1,193

 

所獲資產總額

 

 

3,215

 

假定負債

 

 

 

 

應付帳款和應計費用

 

 

226

 

遞延收入

 

 

240

 

其他負債

 

 

414

 

獲得的淨資產

 

$

2,335

 

已支付的代價

 

 

 

 

已付現金,減去所獲現金

 

$

1,952

 

應付票據

 

 

383

 

共計

 

$

2,335

 

 

所有已識別的無形資產的加權平均使用壽命為6.40好幾年了。獲得的技術、客户關係和商品名稱的加權平均使用壽命如下3.0幾年7.0年數和1.0分別是年份。攤銷的直線法代表公司對可識別無形資產的經濟價值分配的最佳估計。

由於這次收購,該公司記錄了$1.2上百萬的善意。商譽平衡的主要原因是收購帶來的預期協同效應,以及在將Response的產品與公司的其他解決方案集成方面擴大的市場機會。該公司認為,上文所列與購買回復有關的因素證實了由於為收購支付的價款而記錄的商譽數額,以及其他購置的有形和無形資產。因迴應收購而產生的商譽,因所得税的目的而不可扣減。

截至2018年12月31日止的12個月內,該公司的交易費用為美元0.1與迴應採購有關的百萬美元,這筆費用作為已發生的費用計入所附綜合業務和全面損失報表中的一般和行政費用。

無論是對資產的投資,還是收購UMS、PlanetRisk和Response的運營結果,對公司的合併財務狀況或業務結果都沒有意義,因此沒有提供形式上的信息。

 

 

F-35


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

(9)可轉換高級債券

 

0.125% 可轉換高級債券到期日期2024年

2019年12月,該公司發行了美元450.0百萬本金總額0.125應於2024年到期的可轉換高級債券(“2024年票據”)的百分比,包括美元75.0首次購入二零二四年債券時發行的二零二四年債券本金總額為二千零二四元。2024年債券將於(2024年12月15日),除非較早時由公司贖回或贖回,或由持有人依據其條款轉換,否則不在此限。利息由每年6月15日及12月15日開始,每半年支付一次。2020年6月15日.

2024年的票據由公司作為發行人和美國國家銀行協會作為託管人(“2024年票據義齒”)之間的一種義齒管理。2024年債券是無擔保和等級的:對公司債務的支付權(在支付權上明確從屬於2024年債券)的優先地位;與公司現有和未來債務(包括到期於2022年的1.50%可轉換高級債券)同等的支付權(見下文到期的1.50%可轉換高級債券);實際上,在擔保這種債務的資產價值範圍內,公司的任何有擔保債務的支付權低於該公司的任何擔保債務;在結構上低於公司附屬公司發生的所有現有和未來債務及其他負債。

在轉換後,公司將支付或交付現金,公司普通股的股份,或現金和普通股的組合,在公司的選擇。

2024年債券的初始轉換率為8.8999普通股每股1,000本金2024債券。這意味着初始有效轉換價格約為$112.36每股普通股和大約4.0轉換後可發行的百萬股。在2024年“票據”的整個期間,換算率可在發生某些事件時加以調整。2024年票據持有人在轉換2024年票據時,將不會收到任何現金付款,即應計利息和未付利息(如有的話),但在有限情況下除外。應計但未付利息將被視為以現金、公司普通股股份或現金與公司普通股股份的組合(視屬何情況而定)在2024年票據轉換後支付予持有人。

持有人只可在下列情況下,在緊接2024年6月15日之前的營業日將其2024年票據的全部或部分兑換成1,000元本金的倍數:

 

在2020年3月31日截止的日曆季度之後開始的任何日曆季度內(僅在該日曆季度內),如果公司普通股的上一次銷售價格至少為20期間內的交易日(不論是否連續)30連續的交易日,截止於前一個日曆季度的最後一個交易日,包括前一個日曆季度的最後一個交易日,大於或等於130每個適用交易日轉換價格的百分比;

 

在其後的五個營業日期間連續交易日期間(“2024票據量度期”),在該2024年票據量度期的每個交易日,“交易價格”(2024年票據義齒中定義的術語)每1,000美元的本金低於1,000美元98上一次報告的公司普通股銷售價格的百分比和每個交易日的轉換率;

 

如公司要求贖回該等票據,則在緊接贖回日期之前的預定交易日營業結束前的任何時間;或

 

在發生指定的公司事件時。

F-36


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

在2024年6月15日或該日後,直至緊接到期日之前的第二個預定交易日結束為止,不論下列條件是否符合,持有人均可隨時按轉換率轉換其2024年債券的全部或任何部分。

截至2019年12月31日,2024年的票據還不能兑換。2024年的債券在2019年12月31日的綜合資產負債表上被歸類為長期債券,因為公司的意圖是在到期時結清所有債務或在到期前由債務持有人行使股票結算。

在2022年12月20日之前,公司不能贖回2024年的票據。公司可於2022年12月20日或該日後贖回2024年票據的全部或部分現金,條件是公司普通股上一次報告的出售價格至少為130轉換價格的%,至少在20任何交易日(不論是否連續),包括在緊接公司提供贖回通知書日期之前的交易日30在緊接公司提供贖回通知書的日期之前的交易日止幷包括該交易日的連續交易日,贖回價格相等於100贖回2024年債券本金的百分比,另加贖回日期的應計利息及未付利息,但不包括贖回日期。

根據同行業公司發行的上市、高級、無擔保公司債券的市場數據,該公司估計其2024年債券的隱含利率約為5.16%,假設沒有轉換選項。在估計中使用的假設表示市場參與者在定價股票組成部分時將使用什麼,包括市場利率、信用狀況和收益率曲線,所有這些都被定義為二級可觀察的投入。2024年債券適用了隱含利率估計數,因此負債部分的公允價值為美元。360.4發行時百萬美元,以美元為基礎的隱含未來付款現值計算450.0百萬總本金。負債構成部分本金超過其賬面金額或債務折扣的部分,在2024年票據期限內攤銷為利息費用。美元89.6$本金總額之間的百萬差額450.0由於2024年的票據被視為不可贖回,負債部分的估計公允價值被記錄在額外的已付資本中。

在確定相關可轉換高級票據的負債構成以及可轉換高級票據要素的資產負債表分類時,需要作出重要的判斷。公司將下文討論的可轉換高級票據和2022票據的部分回購作為單獨的負債和權益部分,根據對沒有轉換選擇權的類似負債的公允價值的估計,確定各自負債組成部分的公允價值,並將剩餘價值分配給股權部分。

該公司使用貼現現金流模型估算可轉換高級票據負債部分的公允價值,該模型對類似債務工具的風險調整收益率進行了調整,但沒有任何嵌入的轉換功能。在估計風險調整收益時,公司採用了收益和市場兩種方法。對於收益法,該公司採用了一個可轉換債券定價模型,其中包括波動率和無風險利率等幾個假設。就市場方法而言,該公司對其他類似公司發行的可轉換債務證券的發行情況進行了評估。此外,需要對可轉換高級票據交易的條款進行詳細分析,以確定是否存在可能需要在適用的會計準則下進行單獨的按市價計價會計的任何衍生品。

在核算與發行2024年債券有關的交易費用時,公司根據負債和權益部分的估計相對公允價值,將發生的總額分配給這些部分。可歸因於負債部分的交易費用,共計$10.2在2024年票據期間,已攤銷為費用,交易費用可歸因於股本部分,共計$2.6百萬美元,並與股東權益中的權益部分相提並論。

F-37


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

“2024年説明”包括以下內容(千):

 

 

 

截至12月

31, 2019

 

賠償責任部分:

 

 

 

 

校長

 

$

450,000

 

減:債務貼現,扣除攤銷額

 

 

(98,942

)

淨賬面金額

 

$

351,058

 

權益成分(1)

 

 

86,133

 

 

(1)

在綜合資產負債表內記作額外已繳資本,扣除$2.6百萬股交易費用和扣除美元后的交易費用0.9一百萬的税收。

下表列出與2024年附註有關的確認利息支出總額(千):

 

 

 

年終

(一九二零九年十二月三十一日)

 

0.125息票%

 

$

27

 

債務貼現和交易費用攤銷

 

 

827

 

 

 

$

854

 

 

截至2099年12月31日,2024年票據的公允價值是根據可在市場上觀察到的或可從可觀測的市場數據中得到或可得到可觀察市場數據證實的投入、2024年票據在場外市場的報價(第2級)和債務工具的賬面價值(賬面價值不包括公司2024年按股權分類的票據中的權益部分)確定的,具體如下(千):

 

 

 

截至2019年12月31日

 

 

 

公允價值

 

 

承載價值

 

2024注

 

$

450,414

 

 

$

351,058

 

 

在發行2024年債券方面,該公司與與初始購買者和其他金融機構有關聯的某些對手方進行了有上限的呼叫交易。預計在轉換2024年債券後,上限買入交易將減少每股收益的潛在稀釋。在有上限的呼叫交易中,該公司購買了總量與2024年票據所含公司普通股股份總數有關的有上限的看漲期權,其初始罷工價格為大約$112.36股份,與2024年債券的初始折算價格相對應,並須接受與適用於2024年債券的轉換率大致相似的反稀釋調整,其上限價格為大約$166.46。購買的上限呼叫的成本$44.9利昂被記錄為股東權益,不會被重新計量。

基於公司普通股收盤價$78.08在……上面2024年12月31日比他們的各自的本金。

1.50%可轉換高級債券到期2022年

 

2017年11月,該公司發行了美元115.0百萬本金總額1.50應於2022年到期的可轉換高級債券(“2022年票據”)的百分比。包括$15.0首次購房者充分選擇購買2022只債券時發行的本金總額為2,022元。2022期債券將於2022年11月1日,除非較早時由公司贖回或贖回,或由持有人依據其條款轉換,否則不在此限。利息由每年五月一日及十一月一日起,每半年支付一次。2018年5月1日.

2022年的票據由公司作為發行人和美國銀行、國家協會作為託管人(“2022票據”)之間的一種義齒管理。2022年債券為無擔保和等級:優先於公司未來債務的支付權,該債務在支付權上明顯從屬於2022年債券;

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埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

對公司現有和未來未如此附屬的債務的同等支付權,包括公司的2024年票據有效地附屬於公司任何抵押債務的支付權,以擔保該負債的資產的價值為限;在結構上從屬於公司所有現有和未來債務及公司附屬公司發生的其他負債。

在轉換後,公司將支付或交付現金,公司普通股的股份,或現金和普通股的組合,在公司的選擇。如果發生轉換,公司目前的意圖是解決普通股的轉換問題。

2022年債券的初始轉換率為29.6626普通股每股1,000本金2022債券。這意味着初始有效轉換價格約為$33.71每股普通股,最初大約3.4轉換後可發行的百萬股。在2022年“票據”的整個期間,換算率可在發生某些事件時加以調整。2022年債券持有人在轉換2022年票據時,將不會收到任何現金付款,即應計利息和未付利息(如有的話),但在有限情況下除外。應計但未付利息將被視為以現金、公司普通股股份或現金與公司普通股股份的組合(視屬何情況而定)在2022年票據轉換後支付予持有人。

持有人只可在下列情況下,在緊接2022年5月1日之前的營業日將其2022年票據的全部或部分兑換成1,000元本金的倍數:

 

在2018年3月31日截止的日曆季度之後開始的任何日曆季度內(僅在該日曆季度內),如果公司普通股的上一次銷售價格至少為20期間內的交易日(不論是否連續)30在緊接上一個日曆季度的最後一個交易日結束的連續交易日大於或等於130每個適用交易日轉換價格的百分比;

 

在其後的五個營業日期間連續交易日期間(“2022票據量度期”),在該2022年票據量度期的每個交易日,“交易價格”(2022年票據義齒中定義的術語)每1,000美元的本金低於1,000美元98公司普通股在該交易日的上一次報告銷售價格的產品百分比和每個交易日的折算率;

 

如公司要求贖回任何或全部票據,則在緊接到期日之前的預定交易日營業結束前的任何時間;或

 

在發生指定的公司事件時。

在2022年5月1日或該日後,直至緊接到期日之前的第二個預定交易日結束為止,不論以下所列條件是否符合,持有人均可在任何時間以換算率轉換其2022年債券的全部或任何部分。

2022年的債券在2020年11月6日前不能由公司贖回。公司可於2020年11月6日或之後以現金贖回2022年債券的全部或任何部分,條件是公司普通股的上一次報告出售價格至少為130轉換價格的%,至少在20任何交易日(不論是否連續),包括在緊接公司提供贖回通知書日期之前的交易日30在緊接公司提供贖回通知書的日期之前的交易日止幷包括該交易日的連續交易日,贖回價格相等於100贖回2022年債券本金的百分比,另加贖回日期的應計利息及未付利息,但不包括贖回日期。

F-39


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

根據公司普通股的市場價格302018年6月30日之前的交易日,2022年債券可由債券持有人自2018年9月30日起自由兑換,並自2019年12月31日起繼續以債務持有人的選擇權進行可兑換。與2024年12月發行的債券有關,該公司已付$57.8百萬元購回23.0百萬總本金2022年票據的數額。公司確定了該責任部分的公允價值,該部分在緊接消滅之前被消滅。根據同行業公司發行的上市、高級、無擔保公司債券的市場數據,該公司估計2022期債券的隱含利率約為4.64%。這類負債部分的公允價值隨後從轉移給賠償責任部分並分配給賠償責任部分的代價額中扣除。負債的公允價值與其賬面價值之間的差額(包括任何未攤銷的債務發行成本)被確認為$1.4綜合業務報表上的可轉換票據滅活損失和綜合損失。其餘的考慮被分配到重新購置股權部分,並被確認為減少了合併資產負債表上的額外已付資本數額$36.7百萬公司也被部分終止與2022年票據相關的有上限的看漲選項2019財政年度收到$5.8百萬合併資產負債表上的額外已付資本。截至2019年12月31日,沒有任何債務持有人行使轉換權。2022年的債券在2019年12月31日的綜合資產負債表上被歸類為長期債券.公司可在到期日前回購2022號債券,並打算在到期日前由債務持有人行使股票結算。

 

根據同行業公司發行的上市、高級、無擔保公司債券的市場數據,該公司估計2022期債券的隱含利率約為6.93%,假設沒有轉換選項。在估計中使用的假設表示市場參與者在定價股票組成部分時將使用什麼,包括市場利率、信用狀況和收益率曲線,所有這些都被定義為二級可觀察的投入。估計隱含利率適用於2022年債券,因此負債部分的公允價值為美元。92.1發行時百萬美元,以美元為基礎的隱含未來付款現值計算115.0百萬總本金。負債構成部分本金超過其賬面金額或債務貼現的部分,在2022年票據期限內攤銷為利息費用。美元22.9$本金總額之間的百萬差額115.0負債部分的估計公允價值以額外的已付資本入賬,因為2022年的票據不被視為可贖回的。

 

在核算與發行2022年債券有關的交易費用時,公司根據負債和權益部分的估計相對公允價值,將發生的總額分配給這些部分。截至發行日剩餘未清票據負債部分的交易費用,共計$2.5在2022年債券期間,已攤銷為費用,截至發行日,可歸因於股票部分的交易費用共計$0.8百萬美元,並與股東權益中的權益部分相提並論。

“2022年説明”包括以下內容(千):

 

 

 

截至12月31日,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

賠償責任部分:

 

 

 

 

 

 

 

 

校長

 

$

92,000

 

 

$

115,000

 

減:債務貼現,扣除攤銷額

 

 

(12,776

)

 

 

(20,903

)

淨賬面金額

 

$

79,224

 

 

$

94,097

 

權益成分(1)

 

 

(14,555

)

 

 

22,094

 

 

(1)

在綜合資產負債表內記作額外已繳資本,扣除$0.8百萬股交易成本。2019年12月31日也包括$36.7超過確認的負債的公允價值的總價款的超過百萬元的市場溢價$23.0百萬本金平衡購回2022年債券

F-40


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

下表列出與2022年附註有關的確認利息支出總額(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

1.50息票%

 

$

1,709

 

 

$

1,725

 

債務貼現和交易費用攤銷

 

 

4,884

 

 

 

4,616

 

 

 

$

6,593

 

 

$

6,341

 

 

截至2099年12月31日和2018年12月31日,2022年票據的公允價值是根據可在市場上觀察到的或可以從可觀測的市場數據中得到或可以得到可觀察市場數據證實的投入、2022年票據在場外市場的報價(二級)和債務工具的賬面價值(賬面價值不包括公司按股權分類的可轉換票據的權益部分)確定的,具體如下(千):

 

 

 

截至12月31日,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

 

公允價值

 

 

承載價值

 

 

公允價值

 

 

承載價值

 

2022注

 

$

215,801

 

 

$

79,224

 

 

$

189,802

 

 

$

94,097

 

 

在發行2022年債券方面,該公司與與初始買家有關聯的某些對手方和其他人進行了有上限的呼叫交易。預計在轉換2022年債券後,上限買入交易將減少每股收益的潛在稀釋。在有上限的呼叫交易中,該公司購買了總量與2022年票據所含公司普通股股份總數有關的有上限的看漲期權,初始罷工價格約為$33.71每股,相當於2022年債券的初始折算價格,並須接受與2022年債券的折算率大致相似的反稀釋調整,其最高價格約為$。47.20。購買上限電話的費用$12.9數百萬被記錄為股東權益,不會被重新計量。

 

根據公司普通股收盤價$78.082022年12月31日,2022年債券的如果折算價值超過了它們各自的本金.

下表概述了該公司截至2019年12月31日的債務情況(單位:千):

 

 

 

少於

1年

 

 

1至3

年數

 

 

3至5

年數

 

 

多過

5年

 

 

共計

 

債務義務

 

$

 

 

$

92,000

 

 

$

450,000

 

 

$

 

 

$

542,000

 

債務債務包括2024年和2022年債券的本金,但不包括根據2024年和2022年票據支付的利息。雖然2024註釋和2022在2024年和2022年到期的票據,如果滿足一定條件,可以在到期前轉換成現金和普通股。如表所示,到期前的任何轉換都可能導致本金的償還早於預定的償還。2024年債券和2022年債券餘額不包括美元98.9百萬美元12.8分別有百萬的債務貼現在資產負債表上資本化,並扣除了我們的債務義務。

 

(10)股東權益

優先股

截至2019年12月31日,該公司已授權10,000,000優先股股份,面值$0.001,其中股票已發行。

普通股

持有公司普通股的股東有權每股投一票.  

F-41


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

 

截至2019年12月31日,該公司已授權100,000,000普通股股份,面值$0.001。2019年12月31日和2018年12月31日33,848,62729,700,192分別發行和發行的普通股和流通股。

(11)股票計劃和股票補償

      

公司2016年股權激勵計劃(“2016年計劃”)於2016年9月15日生效。2016年計劃規定向公司員工、董事和顧問授予激勵股票期權、非合格股票期權、限制性股票獎勵、限制性股票單位獎勵、股票增值權和業績股票獎勵。根據“2016年計劃”保留髮行的普通股數量將在每年1月1日自動增加,從2017年1月1日開始,至2017年1月1日止。3在緊接12月31日之前已發行的公司股本數量的百分比,或公司董事會確定的較少股份數。

 

 

員工股票購買計劃

該公司的“員工股票購買計劃”(“2016 ESPP”)於2016年9月15日生效。總共500,000該公司的普通股最初是根據2016年計劃保留髮行的。根據2016年ESPP保留髮行的股票數量將在每年1月1日自動增加,從2017年1月1日起,增加幅度較小。200,000公司普通股,1在緊接12月31日之前已發行的公司普通股股份的百分比,或公司董事會確定的較少股份數。

2016年ESPP允許符合條件的員工以最多可達的折扣購買公司普通股的股份15%通過扣除其符合資格的薪酬,但須受任何計劃限制。2016年ESPP規定,從每個財政年度的3月和9月開始,分別有6個月的發行期。

在每個購買日期,符合資格的僱員將購買公司的股票,其每股價格等於85(I)發行日公司普通股的公平市價,或(Ii)購買日公司普通股的公平市價。

2018年和2017年12月31日終了的年份,42,481, 74,517,和128,786普通股分別是根據2016年ESPP購買的。截至2019年12月31日2018年和2017年,確認的賠償費用總額為美元。0.9百萬美元0.7百萬美元0.6分別是百萬。截至2019年12月31日,與2016年ESPP相關的未確認賠償費用為美元。0.2將在加權平均期間攤銷的百萬美元0.25好幾年了。就股票補償費用而言,2016年ESPP被認為是補償性的。

股票期權

股票期權獎勵的行使價格等於公司普通股在授予之日的公平市價,根據納斯達克全球市場報告的普通股收盤價。期權授予一般授予四年並可在歸屬後的任何時間行使。股票期權到期十年在授予日期之後。

截至2018年12月31日及2017年12月31日止的年度,批出股票期權的加權平均批出日期公允價值為$。35.00和$22.84分別。有在截至2019年12月31日的年度內授予的股票期權。該公司記錄的以股票為基礎的賠償費用為美元。5.7百萬美元7.7百萬美元5.32019、2018年和2017年12月31日終了的年份分別有100萬美元歸因於股票期權。

2019年、2018年和2017年行使的期權的內在價值總額為美元。48.2百萬美元25.7百萬美元9.1分別是百萬。這一內在價值代表了公司普通股在行使之日的公平市場價值與每一種期權的行使價格之間的差異。根據2019年12月31日、2018年12月31日和2017年12月31日公司普通股的公允市場價值,所有未償期權的內在價值總額為$37.3百萬美元59.9百萬美元32.1百萬

F-42


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

在2019、2018年和2017年12月31日終了的年度內行使的股票期權税收減免所實現的超額税收優惠。

在ESPP下,股票期權授予和可發行股票的公允價值是使用Black-Schole期權定價模型確定的,其加權平均假設如下:

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

僱員股票期權:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

普通股公允價值

 

 

 

 

$33.06 - $58.75

 

 

$18.05 - $26.50

 

預期任期(以年份為單位)(1)

 

 

 

 

 

6.00

 

 

6.00 - 6.11

 

預期波動率(2)

 

 

 

 

45% - 50%

 

 

50% - 60%

 

無風險利率(3)

 

 

 

 

2.72% - 2.98%

 

 

1.82% - 2.47%

 

股利率(4)

 

 

 

 

0%

 

 

0%

 

員工股票購買計劃:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

預期任期(以年份為單位)(1)

 

 

0.50

 

 

 

0.50

 

 

 

0.50

 

預期波動率(2)

 

45%

 

 

40% - 60%

 

 

60%

 

無風險利率(3)

 

1.93% - 2.52%

 

 

1.18% - 2.33%

 

 

0.45% - 1.18%

 

股利率(4)

 

0%

 

 

0%

 

 

0%

 

 

(1)

期望值表示基於股票的補償金預計未支付的期間。由於公司沒有足夠的歷史信息來對未來的鍛鍊行為做出合理的預期,公司採用簡化的方法計算預期期限,反映了歸屬時間和合同壽命的平均值;

(2)

公司普通股在授予之日的預期波動率是根據公司作為上市公司的歷史波動的加權平均數和與公司自身業務相當的上市同行公司的波動率計算的;

(3)

無風險利率是以美國國債收益率曲線為基礎的,而美國國債收益率曲線在發放零息美國國債時是有效的,債券的到期日與預期期限大致相等;以及

(4)

預期股息率假定為因為公司從未支付過股息,目前也沒有支付公司普通股紅利的計劃。

與非既得股票期權有關的未確認補償費用總額約為$6.6截至2019年12月31日,預計將在加權平均期間確認1.9好幾年了。2019年、2018年和2017年從行使股票期權中收到的現金數額為美元17.4百萬美元10.2百萬美元2.9分別是百萬。

下表彙總了公司的股票期權活動:

 

 

 

股票期權

突出

 

 

加權

平均

行使價格

 

2018年12月31日仍未償還

 

 

1,746,073

 

 

$

22.43

 

獲批

 

 

 

 

 

 

行使

 

 

(918,588

)

 

 

18.96

 

被沒收

 

 

(104,102

)

 

 

24.44

 

截至2019年12月31日仍未繳付的款項

 

 

723,383

 

 

 

26.56

 

F-43


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

 

未償還、既得及預期可歸屬及可行使的股票期權如下:

 

 

 

截至2019年12月31日

 

 

 

股份

 

 

殘存

契約性

壽命(年份)

 

 

加權-

平均

運動

價格

 

突出

 

 

723,383

 

 

 

7.42

 

 

$

26.56

 

既得利益和預期歸屬

 

 

707,428

 

 

 

7.40

 

 

 

26.44

 

可鍛鍊

 

 

231,344

 

 

 

6.44

 

 

 

19.31

 

  

既得利益和非既得利益股票期權活動如下:

 

 

 

既得利益

 

 

非歸屬

 

 

 

備選方案

突出

 

 

加權

平均

運動

價格

 

 

備選方案

突出

 

 

加權

平均

運動

價格

 

截至2019年12月31日仍未繳付的款項

 

 

231,344

 

 

$

19.31

 

 

 

492,039

 

 

$

29.97

 

 

受限制股票單位

 

在截至2019年12月31日的年度內,該公司420,149根據“2016年計劃”,向其高級管理人員和某些其他僱員提供RSU。公司根據授予之日公司普通股的市場價格,按公允價值向員工發放RSU。截至2019年2018年12月31日及2017年12月31日止的年度內批出的rus的加權平均撥款日公允價值為$。80.16, $52.11和$26.19分別。在截至2019年12月31日和2018年12月31日的年度內,rusus的公允價值為美元。11.9百萬美元3.1分別是百萬。在截至2017年12月31日的年度內歸屬的RSU。2019年12月31日,2018年和2017年12月31日,該公司錄得美元16.3百萬美元5.4百萬美元1.1分別以股票為基礎的補償金與迄今發放的RSU有關.有275,023在截至2019年12月31日的年度內歸屬的RSU。

截至2019年12月31日,34.7百萬未確認的與未歸屬的RSU有關的補償費用,預計將在加權平均期間內確認。2.5好幾年了。對於接受分級歸屬的RSU,公司在整個獎勵的服務期內以直線確認補償成本。

以業績為基礎的限制性股票單位

 

在截至2019年12月31日的一年內,該公司389,018根據“2016年計劃”向其管理層成員提供服務。PSU一般基於公司達到一定的收入增長閾值,從20%40在計量期間的複合年增長率%兩年第一個50佔PSU和三年剩下的PSU。PSU的歸屬是以該僱員在公司工作至成就日為止的持續工作為條件。截至2019年12月31日止的一年內,該公司普通股在發行股票當日的股價為$54.83轉至$98.92每股。公允價值是根據公司在發行之日的普通股價值和實現業績衡量標準的概率計算的。該公司已評估該獎項取得成功的可能性100基於以往績效指標的績效百分比。今後各期間的補償費用將根據業績相關條件的預期結果的隨後變化進行調整。截至2019年12月31日及2018年12月31日止的年度內批出的個人資助單位的加權平均批出日期公允價值為$。80.87和$55.99分別。PSU歸屬於截至2019年12月31日和2018年12月31日的年度。截至2019年12月31日和2018年12月31日,該公司確認了美元10.6百萬美元1.5與PSU獎勵有關的股票補償費用分別為百萬元。

F-44


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

截至2019年12月31日,30.3百萬未確認的與未歸屬的PSU有關的補償費用,預計將在加權平均期間內確認。2.0好幾年了。補償費用按加速法確認,並在今後各期間根據與業績有關的條件的預期結果的變化進行調整。

 

以市場為基礎的限制性股票單位

在截至2019年12月31日的一年內,該公司根據2016年計劃,以市場為基礎的RSU。這個以市場為基礎之前授予的RSU截至2019年12月31日止的年度既得利益根據公司達到的某些股票價格閾值,從$35每股對$65連續30個交易日每股據納斯達克股票市場,有限責任公司的報告,以僱員繼續受僱於公司,直到取得成就之日。在以市場為基礎的RSU發行之日,公司普通股的股價在美元之間。33.06和$45.17每股。公允價值是根據在贈款日期在蒙特卡羅模擬模型下計算的數值計算得出的。蒙特卡羅模擬中使用的主要估計數是2.26%2.90%,股息收益率,預期任期10年和波動率50%60%。補償費用在未來期間不因市場相關條件的預期結果的隨後變化而調整。在截至2019年12月31日的一年內,該公司認可與這些賠償金有關的股票賠償費用。在截至2018年12月31日和2017年12月31日的幾年內,該公司確認了美元10.5百萬美元2.9與這些賠償金有關的股票賠償費用分別為百萬英鎊。

 

截至2019年12月31日,未確認的補償費用與未歸屬的市場獎勵有關。

 

657在截至2019年12月31日的年度內以市場為基礎的RSU,該公司實現了以市場為基礎的目標,並在125%.

 

 

下表彙總了公司截至2019年12月31日止年度的RSU、市場RSU和PSU活動:

 

 

 

股份數目

 

2018年12月31日仍未償還

 

 

904,033

 

獲批

 

 

809,167

 

既得利益

 

 

(275,680

)

被沒收

 

 

(122,729

)

截至2019年12月31日仍未繳付的款項

 

 

1,314,791

 

 

股票補償費用

該公司記錄了以股票為基礎的賠償費用總額如下(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

收入成本

 

$

1,966

 

 

$

2,306

 

 

$

578

 

銷售和營銷

 

 

9,983

 

 

 

9,282

 

 

 

2,419

 

研發

 

 

7,820

 

 

 

7,106

 

 

 

1,514

 

一般和行政

 

 

13,720

 

 

 

7,131

 

 

 

4,788

 

共計

 

$

33,489

 

 

$

25,825

 

 

$

9,299

 

 

以股票為基礎的補償費用被確認在裁決的預期歸屬時間表,這是減少的沒收.

F-45


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

(12)每股基本淨虧損和稀釋淨虧損

每股基本淨虧損的計算方法是,將淨虧損除以當期已發行普通股的加權平均股份數。稀釋後的每股淨虧損是通過使所有可能稀釋的普通股產生效果來計算的。普通股每股基本淨虧損和稀釋淨虧損在所有期間相同,因為所有潛在稀釋證券的影響都是反稀釋的。本公司採用IF轉換方法計算每股稀釋損失的任何潛在稀釋效應。

以下普通股等值股份被排除在稀釋後的每股淨虧損計算之外,因為它們的包含會是反稀釋的:

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

可轉換高級票據

 

 

6,733,914

 

 

 

3,411,199

 

 

 

3,411,199

 

股票補償補助金

 

 

2,038,174

 

 

 

2,562,274

 

 

 

3,268,610

 

共計

 

 

8,772,088

 

 

 

5,973,473

 

 

 

6,679,809

 

 

有關2024年債券的發行2019年12月,公司付了$44.9簽訂上限看漲期權協議,以減少2024年票據轉換後對公司普通股持有人的潛在稀釋。有關發行2022年債券的情況2017年11月,公司付了$12.9簽訂上限看漲期權協議,以減少2022年票據轉換後對公司普通股持有人的潛在稀釋。在2019年12月,公司部分終止與2022年票據相關的上限看漲期權收到$5.8百萬上限看漲期權協議被排除在普通股股東每股攤薄淨虧損的計算之外,因為它們的效果是反稀釋的。

普通股未發行股份準備金

公司必須在其授權但未發行的普通股中保留和保留足夠數量的股份,以行使根據本公司2008年計劃、2016年計劃和2016年ESPP授予和可供授予的所有股份。截至2019年12月31日,該公司為上述目的而預留的普通股的數量如下:4.4百萬股此外,根據2024年票據和2022年票據的條款,公司必須保留和保留其授權但未發行的普通股股份,這些普通股可發行。

 

(13)所得税

所得税前損失的組成部分如下(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

國內

 

$

(47,218

)

 

$

(41,985

)

 

$

(16,642

)

外國

 

 

(4,607

)

 

 

(4,734

)

 

 

(2,945

)

共計

 

$

(51,825

)

 

$

(46,719

)

 

$

(19,587

)

 

F-46


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

為協調公司按法定税率徵收所得税和公司按實際税率提供所得税(福利)的規定,26適用的税率如下(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

按聯邦法定税率徵收的所得税

 

$

(10,883

)

 

$

(9,811

)

 

$

(6,659

)

税收增加(減少),原因是:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

州所得税支出,扣除聯邦税收影響

 

 

(3,657

)

 

 

(2,749

)

 

 

(421

)

非抵扣永久物品

 

 

3,522

 

 

 

(1,522

)

 

 

1,506

 

國外匯率差異

 

 

(367

)

 

 

552

 

 

 

599

 

税率變動

 

 

 

 

 

134

 

 

 

7,226

 

對遞延税的調整

 

 

(1,904

)

 

 

307

 

 

 

37

 

估價津貼的變動

 

 

22,481

 

 

 

15,805

 

 

 

(2,291

)

不確定的税收狀況

 

 

128

 

 

 

143

 

 

 

76

 

非合資格股票期權及表現獎勵橫財

行使時作出的

 

 

(9,128

)

 

 

(1,983

)

 

 

 

其他

 

 

233

 

 

 

(80

)

 

 

(26

)

共計

 

$

425

 

 

$

796

 

 

$

47

 

 

2019年、2018年和2017年法定聯邦所得税税率與該公司實際税率之間的差異主要歸因於州所得税的影響、美國與外國税率的差異、遞延税率的調整、基於股票的補償、遞延税的真實上升、其他不可扣除的永久性項目以及估值津貼的變化。此外,該公司的外國子公司在所述期間適用各種適用的法定所得税税率。

所得税(受益)的規定如下(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

目前:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

聯邦制

 

$

 

 

$

 

 

$

(23

)

國家

 

 

139

 

 

 

48

 

 

 

51

 

外國

 

 

116

 

 

 

753

 

 

 

31

 

 

 

 

255

 

 

 

801

 

 

 

59

 

推遲:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

聯邦制

 

 

(16,460

)

 

 

(11,425

)

 

 

3,307

 

國家

 

 

(5,100

)

 

 

(3,250

)

 

 

(669

)

外國

 

 

(751

)

 

 

(1,135

)

 

 

(359

)

 

 

 

(22,311

)

 

 

(15,810

)

 

 

2,279

 

估價津貼的變動

 

 

22,481

 

 

 

15,805

 

 

 

(2,291

)

共計

 

$

425

 

 

$

796

 

 

$

47

 

 

F-47


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

遞延税款淨資產(負債)由以下(千)組成:

 

 

 

截至12月31日,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

遞延税款資產

 

 

 

 

 

 

 

 

租賃責任

 

$

4,295

 

 

$

278

 

AMT信貸

 

 

9

 

 

 

11

 

應計費用

 

 

2,837

 

 

 

2,057

 

遞延收入

 

 

 

 

 

549

 

淨營運虧損結轉

 

 

50,950

 

 

 

34,662

 

其他資產

 

 

6,967

 

 

 

2,343

 

財產和設備

 

 

 

 

 

123

 

無形資產

 

 

2,416

 

 

 

836

 

估價津貼

 

 

(24,637

)

 

 

(25,079

)

遞延税款資產淨額共計

 

 

42,837

 

 

 

15,780

 

遞延税款負債

 

 

 

 

 

 

 

 

遞延佣金

 

 

(4,308

)

 

 

(3,215

)

遞延收入

 

 

(336

)

 

 

 

無形資產

 

 

(7,948

)

 

 

(7,295

)

財產和設備

 

 

(296

)

 

 

 

債務貼現

 

 

(26,589

)

 

 

(4,986

)

使用權資產

 

 

(3,909

)

 

 

 

遞延州税

 

 

(1,101

)

 

 

(1,233

)

其他

 

 

(352

)

 

 

 

遞延税款負債總額

 

 

(44,839

)

 

 

(16,729

)

非流動遞延所得税負債總額

 

$

(2,002

)

 

$

(949

)

 

估值備抵是為了將遞延税資產減少到根據對正面和負面證據的評估更有可能實現的數額,包括未來實現可扣減數額所需的未來應納税收入估計數。評估的一項重要客觀負面證據是三年截至2019年12月31日的期間。這些客觀證據限制了考慮其他主觀證據的能力,例如對未來增長的預測。根據這項評價,在2019年12月31日和2018年12月31日,估值津貼為美元。24.6百萬美元25.1分別有百萬記錄。

截至2019年12月31日,該公司已累積聯邦和州淨營運虧損(“NOL”)結轉美元165.0百萬美元134.3分別是百萬。在聯邦北環線的1.65億美元結轉資金中,美元57.9百萬是在2018年1月1日前生成的,並受20-年結轉期(“税前法損失”)。其餘$107.1百萬元(“税後法損失”)可無限期結轉,但須受80應課税收入限額百分比。“税前法案”-美國聯邦和州淨營業虧損結轉將於2037年到期。該公司完成了截至2019年3月31日的第382節研究,並確定第382節的所有權變更發生在2017年12月31日,使所有税前法案損失都受到使用限制;然而,這種限制預計不會導致NOL失效。任何未來的年度限制都可能導致NOL在使用前到期。

截至2019年12月31日和2018年12月31日,該公司已將可用於減少未來應納税收入約美元的外國淨營業虧損結轉業務合併在一起。25.6百萬美元25.5分別是百萬。截至2019年12月31日和2018年12月31日,估值津貼為美元24.6百萬美元25.1對於那些不太可能被充分利用以減少未來應納税收入的虧損結轉,分別在相關遞延税資產中記錄了百萬英鎊。

F-48


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

未確認的税收優惠數額發生了以下變化(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017

 

未確認的税收福利期初餘額

 

$

469

 

 

$

326

 

 

$

250

 

本年度税額的增加

 

 

106

 

 

 

142

 

 

 

65

 

減少上一年的税額

 

 

 

 

 

(14

)

 

 

 

期末結餘(不包括利息和罰款)

 

 

575

 

 

 

454

 

 

 

315

 

利息及罰則

 

 

22

 

 

 

15

 

 

 

11

 

共計

 

$

597

 

 

$

469

 

 

$

326

 

截至2019年12月31日2018年和2017年12月31日,該公司記錄的所得税支出為美元128,000, $143,000和$76,000分別與不確定的税收狀況有關。公司的政策是在所得税條款中確認與不確定的税收狀況(如果有的話)相關的未確認的税收利益相關的潛在利益和懲罰。2018年12月31日和2017年12月31日,該公司累積了美元22,000, $15,000和$11,000與不確定的税收狀況有關的利息和罰款。

 

該公司在美國和其他國家以及其他國家都要納税。該公司沒有得到通知,它正在接受美國國税局或任何州或外國税務當局的審計,但是,由於有北環線結轉,所有所得税年度在這些管轄區內仍可供審查。該公司不相信在未來12個月內,未獲確認的税務優惠總額會大幅增加或減少,這是合理的。

由於公司打算將這些收益無限期地再投資於活躍的外國業務,因此沒有為公司合併的外國子公司的未分配收益提供遞延所得税。2019年12月31日,該公司擁有美元0.6與其合併的外國子公司有關的永久再投資的未匯出收益的百萬美元。

(14)分段信息

該公司作為操作段。運營部門被定義為一個企業的組成部分,作為公司首席執行官的首席經營決策者(“CODM”)定期對其單獨的財務信息進行評估,以決定如何分配資源和評估公司的財務和經營業績。雖然公司有解決多個用例的應用程序,但公司的所有應用程序都在一個單一的技術平臺上操作和利用,並以相同的方式部署和銷售。此外,公司的CODM對公司的財務信息和資源進行評估,並在綜合的基礎上評估這些資源的績效。因此,該公司已確定該公司的業務在一個單一的業務部門運作。由於公司作為一個運營部門運作,所有必要的財務部門信息都可以在合併財務報表中找到。

 

 

(15)收入確認

2018年1月1日,該公司採用ASC 606,並使用修改後的追溯方法將其應用於所有合同。該公司認識到最初採用新的收入標準作為對累積赤字期初餘額的調整所產生的累積效應。比較資料沒有重報,並繼續按照這些期間的現行會計準則報告。

F-49


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

該公司為採用新的收入標準而對2018年1月1日綜合資產負債表所作的變動所產生的累積影響如下(千):

 

 

 

餘額

十二月三十一日,

2017

 

 

應付調整額

調至ASC 606

 

 

餘額

2018年1月1日

 

資產負債表

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

資產

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

應收賬款淨額

 

$

31,699

 

 

$

100

 

 

$

31,799

 

遞延費用

 

 

2,429

 

 

 

2,132

 

 

 

4,561

 

遞延費用(非經常費用)

 

 

 

 

 

6,965

 

 

 

6,965

 

負債與股東權益

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他流動負債

 

 

808

 

 

 

100

 

 

 

908

 

遞延收入(流動收入和非流動收入)

 

 

73,072

 

 

 

 

 

 

73,072

 

累積赤字

 

 

(109,252

)

 

 

9,097

 

 

 

(100,155

)

 

下表按地理分列公司的收入,其中提供了關於主要收入來源的資料(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

初級地理市場

 

2019

 

 

2018

 

美國

 

$

157,039

 

 

$

119,589

 

國際

 

 

43,843

 

 

 

27,505

 

共計

 

$

200,882

 

 

$

147,094

 

 

 

下表按收入來源分列公司收入(千):

 

 

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

2019

 

 

2018

 

 

2017(1)

 

訂閲服務

 

$

179,934

 

 

$

137,260

 

 

$

100,000

 

專業服務

 

 

17,187

 

 

 

9,538

 

 

 

4,352

 

軟件許可證

 

 

3,761

 

 

 

296

 

 

 

 

共計

 

$

200,882

 

 

$

147,094

 

 

$

104,352

 

 

(1)

如上文所述,上一期間的數額沒有按照修改後的追溯法進行調整。

合同資產

公司沒有大量的合同資產,因為收入被確認為貨物控制權的轉移或服務的履行。可以在一段時間內提供少數專業服務,但這段時間通常很短。任何可能產生的合同資產都記錄在公司綜合資產負債表的其他資產中。截至2019年12月31日,該公司擁有美元2.0與未開單的服務有關的應收款百萬美元。

合同負債

公司的合同責任包括預付款和遞延收入。本公司的合同負債在每個報告期結束時按合同按合同列報。公司根據預計何時確認收入的時間將預付款和遞延收入分為流動收入或非流動收入。一般而言,所有合同負債預計在一年內確認,並列入公司綜合資產負債表中的遞延收入。遞延收入中的非流動部分包括在內,並在公司綜合資產負債表中單獨披露。

F-50


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

遞延費用

目前的遞延費用主要包括遞延銷售佣金,為美元。9.9百萬美元6.5分別截至2019年12月31日和2018年12月31日。非經常遞延費用主要包括遞延銷售佣金,為美元。14.2百萬美元10.3分別截至2019年12月31日和2018年12月31日。在截至2019年12月31日和2018年12月31日的年度內,遞延費用的攤銷費用為美元。8.0百萬美元5.5分別是百萬。當時與資本化費用有關的減值損失。在截至2017年12月31日的年度內,根據本公司605項下的保單計算的遞延費用攤銷費用為$605。5.9百萬元及資本化佣金總額2.4百萬

遞延收入

$86.2百萬美元62.5在2019年12月31日終了年度和2018年12月31日終了年度,訂閲服務收入分別確認為100萬歐元,並在各自期間開始時列入遞延收入餘額。美元6.0在2019年12月31日終了的一年中確認了100萬專業服務收入,並在該期間開始時列入遞延收入餘額。

截至2019年12月31日,大約$290.8預計將從訂閲合同和其他合同的剩餘履約義務中確認100萬美元的收入。公司預計將確認大約$的收入162.3這些剩餘的履行義務中有100萬項是在下一項12月,其後確認餘額。再發

截至2019年12月31日,大約$6.9預計將從專業服務合同的剩餘業績義務中確認100萬美元的收入。該公司預計將確認收入約為$5.5這些剩餘的履行義務中有100萬項是在下一項12月,其後確認餘額。

 

(16)地理濃度

按地點分列的收入由客户的記帳地址決定。約78%, 81%和90在截至2019、2018年和2017年12月31日的財年中,該公司的收入分別來自美國。在截至2019、2018年和2017年12月31日的財政年度,沒有任何其他國家的收入佔總收入的5%以上。按地理位置劃分的財產和設備是以擁有資產的法律實體的所在地為基礎的。截至2019年12月31日和2018年12月31日,91公司的財產和設備有%位於美國。

(17)僱員福利計劃

本公司為符合資格的僱員維持一項401(K)計劃。該計劃涵蓋所有達到最低服務要求的僱員。401(K)計劃允許每個參與者的繳款額不超過年度法定最高限額。公司可酌情對401(K)計劃作出相應的貢獻。有美元1.2百萬美元0.6該公司分別為截至2019年12月31日和2018年12月31日的計劃提供了100萬現金捐款。401(K)計劃確認的繳款費用為$1.2百萬美元0.5百萬美元0.72019、2018年和2017年12月31日終了的年份分別為100萬美元。

(18)租契

本公司的租約主要與辦公室設施有關,這些辦公設施於下列日期屆滿:2020貫通2029。本公司的不可撤銷經營租賃安排的條款通常包括固定租賃付款,在租賃期限內按固定費率、租金假期增加,並規定額外的續約期。租賃費在租賃期內按直線確認.公司的所有租賃都被歸類為經營租賃。公司已決定,延長公司租約的期權所涵蓋的期限不包括在租約期限內,因為公司不能合理地肯定公司將行使這些選擇。經營租賃費用,包括與短期租賃有關的費用,為美元。4.8百萬美元3.8百萬美元2.52019、2018年和2017年12月31日終了的年份分別為100萬美元。

F-51


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

ASC 842通過後, t他公司在其他資產(長期)中記錄其ROU資產,在其他流動和長期負債中記錄其經營租賃負債。

有關本公司截至2019年12月31日止及截至該年度的租約的其他資料如下(千元,租約期限及貼現率除外):

 

 

 

2019年12月31日

 

資產負債表信息

 

 

 

 

ROU資產

 

$

13,071

 

租賃負債,流動

 

$

3,567

 

租賃負債,非流動負債

 

 

11,823

 

租賃負債總額

 

$

15,390

 

補充數據

 

 

 

 

加權平均剩餘租賃期限

 

4.11年數

 

加權平均貼現率

 

 

7.00

%

為租賃負債中包括的數額支付的現金

 

$

3,986

 

以租賃債務換取的ROU資產

 

$

17,724

 

 

截至2019年12月31日的租賃負債到期日如下(千):

 

截至12月31日的年度,

 

 

 

 

2020

 

$

4,524

 

2021

 

 

4,402

 

2022

 

 

4,102

 

2023

 

 

3,985

 

2024

 

 

1,567

 

此後

 

 

778

 

未貼現租賃付款共計

 

 

19,358

 

減:估算利息

 

 

(3,968

)

租賃負債總額

 

$

15,390

 

 

下表列出2019年12月31日終了年度的租賃費用構成部分(千):

 

 

 

年終

 

 

 

2019年12月31日

 

經營租賃費用

 

$

3,879

 

短期租賃費用(1)

 

 

958

 

 

 

 

4,837

 

減:分租收入

 

 

(91

)

租賃費用總額

 

$

4,746

 

 

(1)

短期租賃費用包括所有租賃期限從不到一個月到一年不等的租賃費用。

截至2019年12月31日,該公司還沒有任何尚未啟動、產生重大權利和義務的租賃。

F-52


埃弗布里奇公司

合併財務報表附註-(續)

 

按照事先指導作出的租賃承付款

截至2019年12月31日,非可撤銷經營租賃(包括短期租約)的未來最低租賃付款如下(單位:千):

 

2020

 

$

4,649

 

2021

 

 

4,402

 

2022

 

 

4,102

 

2023

 

 

3,985

 

2024

 

 

1,567

 

此後

 

 

778

 

最低租賃付款總額

 

$

19,483

 

 

(19)承付款和意外開支

關於公司債務和租賃義務的摘要,分別見注9和註釋18。

  

(A)訴訟

公司可能不時參與法律訴訟,或在正常業務過程中受到索賠。雖然無法肯定地預測訴訟和索賠的結果,但該公司目前認為,這些普通課程事項的最終結果不會對其業務、經營結果、財務狀況或現金流動產生重大不利影響。無論結果如何,訴訟都會因辯護和和解費用、管理資源的轉移等因素而產生不利影響。

(B)僱員合同

本公司已與公司的某些行政人員訂立僱傭合約,規定可隨時受僱。然而,根據合同的規定,公司在某些情況下,如非自願終止,將承擔最高達行政人員年基薪12個月的離職義務。

(20)隨後發生的事件

 

在……上面(二0二0年二月七日),該公司與Connexient公司簽訂了一項股票購買協議。(“Connexient”)根據該條,公司以$的基礎價格購買了Connexient所有已發行和流通股20.5百萬公司支付了$11.4在收盤價為百萬元現金,並以下列方式支付剩餘的貨款:96,611新發行的公司普通股。除基本購買價格外,t這裏也有一個電勢或有付款最多$6.0根據2020財政年度的收入指標,除了賣家的基本考慮外,還可以賺到一百萬美元。該公司收購Connexient的戰略技術資產,以加強公司的CEM解決方案套件,以擴大對物聯網(物聯網)應用的支持。

在……上面 2020年2月25日、公司CNL軟件有限公司(“CNL”)考慮大約$35.7百萬公司已付$19.8在收盤價為百萬元現金,並以下列方式支付剩餘的貨款:153,217新發行的公司普通股。該公司收購CNL的戰略技術資產,以加強公司的CEM解決方案套件,以擴大對物聯網應用的支持。

 

F-53