美國
證券交易委員會
華盛頓特區20549
表格10-Q
(第一標記)
依據1934年證券交易所ACT第13或15(D)條提交的季度報告 | |
終了季度(二零二零年一月三十一日)
或
依據1934年證券交易所ACT第13或15(D)條提交的過渡報告 | |
從轉軌到轉軌時期，從轉軌到轉軌，轉軌
委員會檔案編號：000-19807
(其章程所指明的註冊人的確切姓名)
(國家或其他司法管轄區) 成立為法團或組織) | (I.R.S.僱主) 識別號碼) | |
(主要行政辦公室地址，包括郵編)
(650 ) 584-5000
(登記人的電話號碼，包括區號)
根據該法第12(B)條登記的證券：
每一班的職稱 | 交易符號 | 註冊的每個交易所的名稱 |
(面值0.01美元) | ||
用支票標記説明登記人(1)是否已提交1934年“證券交易法”第13條或第15(D)節要求在過去12個月內提交的所有報告(或要求登記人提交此類報告的較短期限)；(2)在過去90天中一直受到這類申報要求的限制。是 ý/.¨
通過檢查標記説明註冊人是否以電子方式提交了條例S-T(本章第232.405節)第405條要求提交的所有交互數據文件(或要求註冊人提交此類文件的期限較短)。是 ý/.¨
通過檢查標記表明註冊人是大型加速備案者、加速備案者、非加速備案者、較小的報告公司還是新興的增長公司。參見“交易所法”第12b-2條中“大型加速備案者”、“加速備案者”、“小型報告公司”和“新興成長型公司”的定義。
ý | 加速機 | ☐ | ||||
非加速濾波器 | ¨ | 小型報告公司 | ||||
新興成長型公司 | ||||||
如果是新興成長型公司，請用支票標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守“外匯法”第13(A)條規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。¨
通過檢查標記表明註冊人是否為空殼公司(如“交易法”規則12b-2所定義)。☐ /.ý
截至2020年2月19日，有150,227,140 登記人普通股已發行的股份。
Synopsys公司
表格季度報告10-Q
財政季度終了2020年1月31日
目錄
頁 | ||
第一部分I. | 財務信息 | 1 |
第1項 | 財務報表 | 1 |
未經審計的合併資產負債表 | 1 | |
未經審計的合併業務報表 | 2 | |
未經審計的綜合收入合併報表 | 3 | |
未經審計的股東權益合併報表 | 4 | |
未經審計的現金流動合併報表 | 5 | |
未審計合併財務報表附註 | 6 | |
第2項 | 管理層對財務狀況及經營成果的探討與分析 | 26 |
第3項 | 市場風險的定量和定性披露 | 38 |
第4項 | 管制和程序 | 39 |
第二部份 | 其他資料 | 40 |
第1項 | 法律程序 | 40 |
第1A項. | 危險因素 | 41 |
第2項 | 未登記的股本證券出售和收益的使用 | 54 |
第6項 | 展品 | 55 |
簽名 | 56 | |
第一部分.財務信息
項目1. | 財務報表 | |
Synopsys公司
未經審計的合併資產負債表
(單位：千，面值除外)
2020年1月31日 | 十月三十一日 2019* | ||||||
資產 | |||||||
流動資產： | |||||||
現金和現金等價物 | $ | $ | |||||
應收賬款淨額 | |||||||
盤存 | |||||||
應收和預付所得税 | |||||||
預付和其他流動資產 | |||||||
流動資產總額 | |||||||
財產和設備，淨額 | |||||||
經營租賃使用權資產淨額 | |||||||
善意 | |||||||
無形資產，淨額 | |||||||
長期預付税 | |||||||
遞延所得税 | |||||||
其他長期資產 | |||||||
總資產 | $ | $ | |||||
負債和股東權益 | |||||||
流動負債： | |||||||
應付帳款和應計負債 | $ | $ | |||||
經營租賃負債，流動 | |||||||
應計所得税 | |||||||
遞延收入 | |||||||
短期債務 | |||||||
流動負債總額 | |||||||
經營租賃負債，非流動 | |||||||
長期應計所得税 | |||||||
長期遞延收入 | |||||||
長期債務 | |||||||
其他長期負債 | |||||||
負債總額 | |||||||
股東權益： | |||||||
優先股，面值0.01美元：2 000股已獲授權；無一股未發行 | |||||||
普通股，面值0.01美元：核準的400 000股；流通的150 202股和150 331股 | |||||||
超過面值的資本 | |||||||
留存收益 | |||||||
按成本計算的國庫股票：分別為7 059股和6 930股 | ( | ) | ( | ) | |||
累計其他綜合收入(損失) | ( | ) | ( | ) | |||
Synopsys股東權益總額 | |||||||
非控股權 | |||||||
股東權益總額 | |||||||
負債和股東權益共計 | $ | $ | |||||
* | 從已審計財務報表中得出。 |
見未審計合併財務報表附註。
1
Synopsys公司
未經審計的合併業務報表
(單位：千，但每股數額除外)
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
收入： | |||||||
基於時間的產品 | $ | $ | |||||
前期產品 | |||||||
維護與服務 | |||||||
總收入 | |||||||
收入成本： | |||||||
產品 | |||||||
維護與服務 | |||||||
無形資產攤銷 | |||||||
總收入成本 | |||||||
毛利率 | |||||||
業務費用： | |||||||
研發 | |||||||
銷售和營銷 | |||||||
一般和行政 | |||||||
無形資產攤銷 | |||||||
重組費用 | ( | ) | |||||
業務費用共計 | |||||||
營業收入 | |||||||
其他收入(費用)，淨額 | ( | ) | |||||
所得税前收入 | |||||||
所得税準備金(福利) | ( | ) | ( | ) | |||
淨收益 | $ | $ | |||||
每股淨收入： | |||||||
基本 | $ | $ | |||||
稀釋 | $ | $ | |||||
用於計算每股數額的股份： | |||||||
基本 | |||||||
稀釋 | |||||||
見未審計合併財務報表附註。
2
Synopsys公司
未經審計的綜合收入合併報表
(單位：千)
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
淨收益 | $ | $ | |||||
其他綜合收入(損失)： | |||||||
外幣換算調整的變化 | |||||||
現金流量對衝： | |||||||
遞延收益(損失)，扣除税款(417美元)和(1 591美元) | |||||||
扣除税收淨額(97美元)和(1 236美元)的遞延(收益)損失調整數 | |||||||
其他綜合收入(損失)，扣除税收影響 | |||||||
綜合收入 | $ | $ | |||||
見未審計合併財務報表附註。
3
Synopsys公司
未經審計的股東權益合併報表
(單位：千)
資本 超過. 標準桿 價值 | 留用 收益 | 國庫 股票 | 累積 其他 綜合 收入(損失) | 共計 Synopsys 股東‘ 衡平法 | 非控制性 利息 | 股東‘ 衡平法 | ||||||||||||||||||||||||||||
普通股 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
股份 | 金額 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
2019年10月31日結餘 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
淨收益 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
其他綜合收入(損失)，扣除税收影響 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
購買國庫券 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
權益遠期合同 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
已發行普通股，扣除為僱員繳税而預扣的股份 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
股票補償 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
2020年1月31日結餘 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
資本 超過. 標準桿 價值 | 留用 收益 | 國庫 股票 | 累積 其他 綜合 收入(損失) | 共計 Synopsys 股東‘ 衡平法 | 非控制性 利息 | 股東‘ 衡平法 | ||||||||||||||||||||||||||||
普通股 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
股份 | 金額 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
2018年10月31日結餘 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
淨收益 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
採用與收入有關的會計準則所致的留存收益調整(1) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
由於採用與所得税有關的會計準則而產生的留存收益調整(2) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
其他綜合收入(損失)，扣除税收影響 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
購買國庫券 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
已發行普通股，扣除為僱員繳税而預扣的股份 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
股票補償 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
2019年1月31日結餘 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
(1) | 見注2。 公司2019年10月31日終了年度10-K表的重要會計政策摘要，以進一步説明因採用會計準則編碼606和ASC 340“其他資產和遞延費用”而保留的收益調整情況。 |
(2) | 看見 附註11. 公司截至2019年10月31日的年度報表10-K年度報告中的所得税，以補充因採用2016-16年會計準則更新(ASU)而產生的留存收益調整情況。 |
見未審計合併財務報表附註。
4
Synopsys公司
未經審計的合併現金流量表
(單位：千)
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
業務活動現金流量： | |||||||
淨收益 | $ | $ | |||||
調整數，以核對業務活動提供的淨收入與現金淨額： | |||||||
攤銷折舊 | |||||||
經營租賃使用權的減少 | |||||||
資本成本攤銷以獲得收入合同 | |||||||
股票補償 | |||||||
可疑賬户備抵 | |||||||
遞延所得税 | ( | ) | ( | ) | |||
經營資產和負債的淨變動，減去已獲得的資產和負債： | |||||||
應收賬款 | ( | ) | ( | ) | |||
盤存 | ( | ) | ( | ) | |||
預付和其他流動資產 | ( | ) | |||||
其他長期資產 | ( | ) | ( | ) | |||
應付帳款和應計負債 | ( | ) | ( | ) | |||
經營租賃負債 | ( | ) | |||||
所得税 | ( | ) | |||||
遞延收入 | |||||||
(用於)業務活動提供的現金淨額 | ( | ) | |||||
投資活動的現金流量： | |||||||
購買長期投資 | ( | ) | |||||
購置財產和設備 | ( | ) | ( | ) | |||
為購置和無形資產支付的現金，減去所獲現金後 | ( | ) | |||||
軟件開發成本資本化 | ( | ) | ( | ) | |||
用於投資活動的現金淨額 | ( | ) | ( | ) | |||
來自籌資活動的現金流量： | |||||||
信貸貸款收益 | |||||||
還債 | ( | ) | ( | ) | |||
普通股發行 | |||||||
支付與淨股本結算有關的税款 | ( | ) | ( | ) | |||
購買股權遠期合同 | ( | ) | |||||
購買國庫券 | ( | ) | ( | ) | |||
其他 | ( | ) | |||||
籌資活動提供的現金淨額 | |||||||
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響 | |||||||
現金、現金等價物和限制性現金的淨變動 | ( | ) | ( | ) | |||
年初現金、現金等價物和限制性現金 | |||||||
現金、現金等價物和限制性現金，期末 | $ | $ | |||||
見未審計合併財務報表附註。
5
Synopsys公司
未經審計的精簡合併財務報表附註
附註1.業務説明
Synopsys公司(Synopsys或本公司)提供整個硅到軟件光譜所使用的產品和服務，從開發高級半導體的工程師到尋求確保其代碼安全性和質量的軟件開發人員。該公司是提供電子設計自動化(EDA)軟件的全球領先企業，工程師們使用EDA軟件設計和測試集成電路(IC)，也稱為芯片。該公司還提供半導體知識產權(IP)產品，這些都是預先設計的電路，工程師們使用這些電路作為大型芯片設計的組成部分，而不是自己設計這些電路。該公司提供用於驗證集成芯片的電子系統及其上運行的軟件的軟件和硬件。為了補充這些產品，本公司提供技術服務和支持，幫助客户開發先進的芯片和電子系統。這些產品和服務是公司半導體和系統設計部門的一部分。
該公司也是一家領先的軟件工具和服務提供商，這些軟件工具和服務可以在電子、金融服務、媒體、汽車、醫藥、能源和工業等多種行業提高軟件代碼的安全性和質量。這些工具和服務是公司軟件完整性部門的一部分。
附註2.重要會計政策摘要
公司根據證券交易委員會(SEC)的規則和條例編制了所附的未經審計的合併財務報表。根據這些規則和條例，公司濃縮或省略了某些信息和腳註披露，通常包括在按照美國公認的會計原則(美國公認會計原則)編制的年度合併財務報表中。管理層認為，公司已作出所有必要的調整(僅包括正常的、經常性的調整，除非另有説明)，以公平列報未經審計的合併資產負債表、業務結果、綜合收益、股東權益和現金流量。公司的中期經營業績不一定表明任何其他中期或整個財政年度的預期結果。這些財務報表及其附註應與財政年度綜合財務報表及其附註一起閲讀，這些報表和附註載於Synopsys關於表10-K的截至財政年度的年度報告中。2019年10月31日正如在2019年12月20日提交給美國證交會的那樣。
使用估計數。為了按照美國公認會計準則編制財務報表，管理層必須對未審計的合併財務報表及其附註中所報告的金額作出估計和假設。實際結果可能與這些估計不同，並可能對公司的經營業績和財務狀況產生重大影響。
合併原則。未經審計的合併財務報表包括公司及其所有子公司的賬目。所有重要的公司間賬户和交易都已被取消。
財政年度結束。公司的財政年度一般在10月31日最近的星期六結束，由52周組成，但大約每五年公司有53個星期。當53周的年份發生時，公司在第一季度包括額外的一週，以調整財政季度和日曆季度。財税2020和2019都是52周。財税2020將於2020年10月31日結束。財税2019截止日期：2019年11月2日。為列報目的，未經審計的精簡合併財務報表及其附註指最近的日曆月底。
租賃。2016年2月，財務會計準則委員會(FASB)發佈了2016-2002年“租賃(主題842)”會計準則更新，取代了主題840中以往的租賃要求。專題842隨後由幾個華碩修訂。新指南要求承租人承認合併資產負債表中大多數經營租賃的使用權(ROU)資產和租賃負債。這些會計準則還對出租人會計作了一些小的修改，並使出租人會計模式的關鍵方面與新的收入確認指南保持一致。新標準對公司為出租人的安排的未經審計的合併財務報表沒有重大影響。
該公司在2020年財政開始時採用了主題842，採用了修正的回顧性方法，而不重述比較期。公司選擇了過渡指導下允許的一套實用權宜之計，允許對以下事項進行歷史評估：(1)租賃分類；(2)合同是租賃還是包含租賃；(3)對於存在的租賃，哪些成本符合初始直接成本？之前
6
收養。該公司既沒有選擇使用後知後覺，也沒有選擇土地地役權-過渡時期的實際權宜之計。
該標準的採用不影響公司的初始留存收益、經營結果或現金流量。經營租賃負債相當於其餘主題840最低租金付款的現值，按公司採用之日的增量借款利率折現。ROU資產是按相關的租賃負債加上任何預付租金付款和減去任何未攤銷的租賃獎勵(如房客改善津貼)來衡量的。公司確認的ROU資產$475 百萬的經營租賃負債$540 百萬在未經審計的合併資產負債表上。
採用後，公司決定合同是否是或包含租賃。ROU資產代表公司在租賃期間使用基礎資產的權利，租賃負債代表公司對租賃所產生的付款的義務。經營租賃和融資租賃的租賃負債在租賃開始之日根據未來租賃付款超過剩餘租賃條款的現值確認。ROU資產來自相關租賃負債的賬面金額加上任何預付租賃付款，減去任何租賃獎勵，如租户改進津貼。公司主要使用在租賃開始日期確定的增量借款利率來衡量其未來租賃付款的現值，因為租賃中隱含的利率一般不容易確定。該公司為債務工具使用基準的高級無擔保收益率曲線，並考慮具體的信貸質量、市場條件、租賃安排的期限和擔保品的質量，以確定增量借款利率。
經營租賃費用按每一租約的租賃期限直線確認.可變付款，如贍養費、財產税或保險，在我們未經審計的合併業務報表中確認為已發生。
本公司已採取以下兩項措施：(1)實用的權宜之計，不將租契與非租契的組成部分分開；(2)短期租約豁免。公司選擇了實際的權宜之計，不將各類基礎資產的租賃部分與非租賃部分分開，並對所有類別的基礎資產(房地產租賃除外)給予短期租賃豁免，期限為12個月或更短。
收入確認。2014年5月，財務會計準則委員會(FASB)發佈了會計準則編碼(ASC 606)“與客户簽訂合同的收入”，該公司在2019年財政年度採用了這一做法。見附註2.重要會計政策摘要 在公司截至2019年10月31日的年度10-K年度報告中，新的收入指南ASC 606規定的收入確認政策。
附註3.收入
分類收入
下表顯示按產品組分列的收入百分比：
三個月到1月31日， | |||||
2020 | 2019 | ||||
埃達 | % | % | |||
IP與系統集成 | % | % | |||
軟件完整性產品和服務 | % | % | |||
共計 | % | % | |||
合同餘額
下文所列合同資產在未經審計的合併資產表中作為預付資產和其他流動資產列報。當獲得發票和付款的權利變成無條件時，合同資產被轉移到應收賬款中。
7
合同餘額如下：
截至 | |||||
一月三十一日， 2020 | 十月三十一日， 2019 | ||||
(單位：千) | |||||
合同資產 | |||||
未開單應收款 | |||||
遞延收入 | |||||
在截至2020年1月31日和2019年1月31日的三個月內，該公司承認$504.5 百萬和$487.1 百萬分別指在本期間開始時列入遞延收入餘額的收入。
訂約承辦但未履行或部分未履行的履約義務約為$4.4 十億截至2020年1月31日，其中包括$523.6 百萬在不可取消的靈活支出帳户(FSA)承諾從客户那裏，實際的產品選擇和具體產品或服務的數量是由客户在稍後的日期決定。公司已選擇將未來以銷售為基礎的特許權使用費排除在剩餘的履約義務之外.預計在今後12個月內確認的合同但未履行或部分未履行的履約義務約為56 %，其餘部分隨後確認。
在截至2020年1月31日和2019年1月31日的三個月內，該公司承認$17.9 百萬和$18.9 百萬分別來自在此期間獲得的以銷售為基礎的特許權使用費所支付的履約義務。
與客户簽訂合同的費用
與客户簽訂合同的增量費用主要由合同執行時獲得的直接銷售佣金構成，這些費用必須在340-40荷蘭盾項下資本化，並在預計將收到收益的估計期間內攤銷。由於為續約而支付的直接銷售佣金與支付給初始合同的金額相稱，因此將在合同期限內確認遞延增量費用。截至2020年1月31日，資本化直接佣金費用總額為$84.1 百萬幷包括在公司未審計的合併資產負債表中的其他資產中。這些資產的攤銷$13.8 百萬和$12.8 百萬在截至2020年1月31日止的三個月和2019分別列在公司未經審計的合併業務報表中，幷包括在銷售和營銷費用中。
附註4.業務合併
在2020年會計年度第一季度，該公司完成了幾筆收購，總現金價值為$79.8 百萬，扣除所獲現金。公司不認為這些收購對公司未經審計的合併業務報表是重要的，無論是單獨的還是總計的。初步採購撥款如下$25.2 百萬可識別無形資產和$56.2 百萬出於善意$12.9 百萬可歸因於軟件完整性報告部門。這些無形資產和商譽的公允價值是用收益法估算的。
附註5.商譽和無形資產
善意
截至月底三個月內商譽賬面金額的變動2020年1月31日情況如下：
8
共計 | |||
2019年10月31日結餘 | $ | ||
加法 | |||
外幣換算的效果 | |||
2020年1月31日結餘 | $ | ||
無形資產
過程中的研究和開發(IPR&D)2020年1月31日這些項目一旦完成，將在完成後重新歸類為核心/開發技術，或一旦放棄，將被註銷。無形資產 2020年1月31日由下列人員組成：
總資產 | 累積 攤銷 | 淨資產 | |||||||||
(單位：千) | |||||||||||
核心/開發技術 | $ | $ | $ | ||||||||
客户關係 | |||||||||||
合同權利無形 | |||||||||||
商標和商號 | |||||||||||
過程中研究與開發(IPR&D) | |||||||||||
資本化軟件開發成本 | |||||||||||
共計 | $ | $ | $ | ||||||||
無形資產2019年10月31日由下列人員組成：
總資產 | 累積 攤銷 | 淨資產 | |||||||||
(單位：千) | |||||||||||
核心/開發技術 | $ | $ | $ | ||||||||
客户關係 | |||||||||||
合同權利無形 | |||||||||||
商標和商號 | |||||||||||
過程中研究與開發(IPR&D) | |||||||||||
資本化軟件開發成本 | |||||||||||
共計 | $ | $ | $ | ||||||||
與無形資產有關的攤銷費用包括：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
核心/開發技術 | $ | $ | |||||
客户關係 | |||||||
合同權利無形 | |||||||
商標和商號 | |||||||
資本化軟件開發成本(1) | |||||||
共計 | $ | $ | |||||
(1) 資本化軟件開發成本的攤銷包括在未經審計的合併業務報表中的產品成本收入中。
9
下表列出截至2005年12月31日無形資產未來攤銷的估計數。2020年1月31日:
財政年度 | (單位：千) | ||
2020財政年度剩餘時間 | $ | ||
2021 | |||
2022 | |||
2023 | |||
2024 | |||
2025年及其後 | |||
知識產權與發展 | |||
共計 | $ | ||
附註6.金融資產和負債
現金等價物。公司將定期存款和原始期限少於三個月的其他投資歸類為現金等價物。
截至2020年1月31日公司現金等價物餘額如下：
成本 | 毛額 未實現 收益 | 毛額 未實現 連續損失少於12個月 | 毛額 未實現 連續12個月或更長時間的損失 | 估計值 公允價值(1) | |||||||||||||||
(單位：千) | |||||||||||||||||||
現金等價物： | |||||||||||||||||||
貨幣市場基金 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||
共計： | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||
(1) | 見注7。 進一步討論現金等價物公允價值的公允價值措施。 |
截至2019年10月31日公司現金等價物餘額如下：
成本 | 毛額 未實現 收益 | 毛額 未實現 連續損失少於12個月 | 毛額 未實現 連續12個月或更長時間的損失 | 估計值 公允價值(1) | |||||||||||||||
(單位：千) | |||||||||||||||||||
現金等價物： | |||||||||||||||||||
貨幣市場基金 | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||
共計： | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||
(1) | 見注7。 進一步討論現金等價物公允價值的公允價值措施。 |
受限制的現金。本公司包括現金流量表上顯示的現金限制現金等價物和現金等價物限制現金及現金等價物，在核對期初和期末總金額時，公司一般稱之為限制現金等價物和限制性現金等價物。所有受限制的現金主要與辦公室租賃有關，對公司未經審計的合併現金流量表沒有重大影響。
10
下表對未經審計的合併資產負債表中的現金、現金等價物和限制性現金進行了核對：
截至 | |||||||
2020年1月31日 | (一九二零九年十月三十一日) | ||||||
(單位：千) | |||||||
現金和現金等價物 | $ | $ | |||||
預付費用和其他流動資產中的限制性現金 | |||||||
限制現金包括在其他長期資產中 | |||||||
現金、現金等價物和限制性現金共計 | $ | $ | |||||
非有價證券該公司的戰略投資組合由私人公司的非有價證券組成.當投資的公允價值難以確定時，公司擁有少於20%股權或沒有能力行使重大影響力的投資將使用計量替代方法進行核算。證券入賬為權益法投資，按成本加上發行人收入或虧損的比例份額入賬，該份額記在公司的其他收入(費用)淨額中。證券銷售的成本基礎是以特定的識別方法為基礎的。見注7。 公允價值計量.
衍生產品。
公司確認衍生工具為資產或負債，或在未經審計的合併資產負債表中公允價值，並提供關於這類衍生工具的定性和定量披露。該公司在國際上開展業務，並面臨外幣匯率可能出現的不利變化。公司以外幣遠期合約的形式訂立對衝合約，以減少其對非功能性貨幣計價預測交易和資產負債表頭寸的外幣匯率變動的風險敞口，包括：(1)某些資產和負債，(2)預計約在大約範圍內發生的貨物。一個月 (3)以前發運的訂單的未來賬單和收入，以及(4)未來公司間以外幣計價的發票。
遠期合同的期限約為一個月 到22 月份其中大部分都是短期的。本公司不使用外幣遠期合約作投機或交易用途。本公司與信用質量高的金融機構簽訂外匯遠期合同，評級為“A”或“A”以上的金融機構迄今未遇到對手方的不履約情況。此外，公司還允許與同一交易對手進行淨結算，從而減輕衍生交易中的信用風險，並預期此類協議的所有對手方將繼續履行義務。
與遠期合同有關的資產或負債按公允價值記錄在其他流動資產或未審計的合併資產負債表中的應計負債中。公允價值變動所產生的損益核算，取決於外匯遠期合同的使用，以及它是否被指定並有資格進行套期保值會計。對結算衍生合同產生的現金流量影響將列入未經審計的合併現金流量表中的“業務活動提供的現金淨額”。
11
現金流量套期保值活動
某些外匯遠期合同被指定為現金流量套期保值。這些合同的期限大約為22 月份或者更少。某些遠期合約定期展期，以獲取該公司外匯風險的全部風險敞口，該風險可達三年 。為了得到套期保值會計處理，所有套期保值關係在套期保值開始時都會被正式記錄下來，而套期保值必須非常有效地抵消對衝交易未來現金流的變化。這些套期保值公允價值變動引起的相關損益最初報告為扣除税收後，作為股東權益中其他綜合收入(損失)的一個組成部分，並在對衝交易影響收益時酌情重新歸類為收入或業務費用。該公司預計，保監處的大部分對衝餘額將在下一年度重新歸類為業務報表。12 月份.
在截至2020年1月31日和2019年1月31日的季度內，該公司沒有任何與停止現金流對衝有關的損益。
在採用ASU 2017-12之前，每月使用即期匯率對套期保值有效性進行評估，套期保值無效所造成的任何損益記錄在其他收入(費用)淨額中。在截至2020年1月31日和2019年1月31日的三個月中，其他收入(費用)中確認的無效部分和不包括在內的數額並不重要。
在採用ASU 2017-12之後，該公司選擇使用遠期方法來衡量其日元收入和外幣費用現金流量對衝的有效性。該公司沒有改變其積壓現金流量套期保值的程序，並繼續每月衡量套期保值的有效性。
非指定套期保值活動
本公司用於對衝非功能性貨幣計價資產負債表資產和負債的外匯遠期合同不被指定為套期保值工具。因此，因遠期合同公允價值變化而產生的任何損益均記在其他收入(費用)淨額中。這些遠期合同的損益一般抵消了與相關資產和負債有關的損益，這些損益也記錄在其他收入(費用)淨額中。對衝公司資產負債表風險敞口的遠期合約期限大致為一個月 .
該公司還擁有某些外匯遠期合同，用於對衝某些未指定為套期保值工具的國際收支。因此，因遠期合同公允價值變化而產生的任何損益均記在其他收入(費用)淨額中。這些遠期合同的損益一般抵消營業收入中與外幣有關的損益。這些遠期合約的期限通常少於一年 。公司套期保值計劃的總體目標是儘量減少貨幣波動對其財政年度淨收益的影響。
非指定衍生工具對公司未經審計的合併經營報表的影響概述如下：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
其他收入(費用)入賬的損益淨額 | $ | $ | ( | ) | |||
下表所列衍生工具的名義金額是衡量未清交易量的一項指標：
截至 | |||||||
2020年1月31日 | (一九二零九年十月三十一日) | ||||||
(單位：千) | |||||||
名義總額 | $ | $ | |||||
淨公允價值 | $ | $ | |||||
12
隨着時間的推移，公司對市場損益的敞口將隨着匯率的變化而變化。這些金融工具結算後最終實現的數額，以及相關風險敞口的損益，將取決於這些金融工具剩餘壽命期間的實際市場狀況。
下表為指定對衝工具和非指定對衝工具之間分離的未經審計的合併資產負債表、衍生工具公允價值的位置和數量：
公允價值 衍生儀器 指定為間接套期保值 儀器 | 公允價值 衍生儀器 未指定為 套期保值工具 | ||||||
(單位：千) | |||||||
2020年1月31日結餘 | |||||||
其他流動資產 | $ | $ | |||||
應計負債 | $ | $ | |||||
2019年10月31日結餘 | |||||||
其他流動資產 | $ | $ | |||||
應計負債 | $ | $ | |||||
下表為收入/遞延收入和營業費用中未審計的合併業務合併報表，以及指定對衝工具的衍生工具公允價值損益數額，扣除税後計算：
相對增益(損失)的定位 在保監處承認 衍生物 | 平均收益額(損失) OCI中的識別 衍生物 (有效部分) | .的位置 收益(損失) 從保監處重新分類 | .的數額 收益(損失) 重新分類 保監處 (有效部分) | ||||||||
(單位：千) | |||||||||||
三個月結束 2020年1月31日 | |||||||||||
外匯合同 | 收入 | $ | 收入 | $ | ( | ) | |||||
外匯合同 | 業務費用 | 業務費用 | ( | ) | |||||||
共計 | $ | $ | ( | ) | |||||||
三個月結束 2019年1月31日 | |||||||||||
外匯合同 | 收入 | $ | ( | ) | 收入 | $ | |||||
外匯合同 | 業務費用 | 業務費用 | ( | ) | |||||||
共計 | $ | $ | ( | ) | |||||||
附註7.公允價值計量
會計準則編纂(ASC)820-10公允價值計量和披露、定義公允價值、制定準則和加強公允價值計量的披露要求。會計準則要求一個實體在計量公允價值時最大限度地利用可觀察的投入，儘量減少使用不可觀測的投入。會計準則還根據來源的獨立性和所用投入的客觀證據建立了公允價值等級。根據對公允價值計量具有重要意義的投入水平，有三個公允價值等級：
一級-反映活躍市場相同工具的報價(未經調整)的可觀投入；
二級-除第一級所列活躍市場的類似工具的報價外，在非活躍市場的相同或類似工具的報價以外的可觀測的投入，以及模型驅動的估值，其中所有重要投入和重要價值驅動因素都可在活躍市場中觀察到；以及
三級-從公平估值技術得出的無法觀察到的對估值的投入，其中一個或多個重要投入或重要價值驅動因素是不可觀測的。
在經常性的基礎上，公司衡量其某些資產和負債的公允價值，包括現金等價物、無保留遞延補償計劃資產和外幣衍生合同。
13
公司的現金等價物被劃分為一級或二級，因為它們是使用活躍市場中的報價或利用市場可觀察投入的獨立定價來源和模型來估價的。
本公司的不合格遞延補償計劃資產包括投資於國內和國際有價證券的貨幣市場和共同基金，這些證券可在活躍的市場上直接觀察到，因此被歸入一級市場。
該公司的外幣衍生合同被列為二級合同，因為這些合同沒有積極交易，估值投入是根據報價和類似工具的市場可觀測數據進行的。
該公司在其信貸和定期貸款安排下的借款被歸入第2級，因為這些借款不活躍地進行交易，而且根據市場利率變化的利率結構，該公司目前可用於類似期限和期限的債務。見注9。 信貸和定期貸款設施，以獲得更多有關這些借款的信息。
按公允價值定期計量的資產/負債
按公允價值定期計量的資產和負債彙總如下：2020年1月31日:
公允價值計量 | |||||||||||||||
描述 | 共計 | 準報價 活躍市場 對於相同的資產 (一級) | 重大其他 可觀測輸入 (二級) | 顯着 看不見 成品油投入 (三級) | |||||||||||
(單位：千) | |||||||||||||||
資產 | |||||||||||||||
現金等價物： | |||||||||||||||
貨幣市場基金 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
預付和其他可變現的流通資產： | |||||||||||||||
外幣衍生產品合同 | |||||||||||||||
其他長期資產： | |||||||||||||||
遞延補償計劃資產 | |||||||||||||||
總資產 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
負債 | |||||||||||||||
應付帳款和應計負債： | |||||||||||||||
外幣衍生產品合同 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
其他長期負債： | |||||||||||||||
遞延補償計劃負債 | |||||||||||||||
負債總額 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
14
按公允價值定期計量的資產和負債彙總如下：2019年10月31日:
公允價值計量 | |||||||||||||||
描述 | 共計 | 準報價 活躍市場 對於相同的資產 (一級) | 重大其他 可觀測輸入 (二級) | 顯着 不可觀測的 投入 (三級) | |||||||||||
(單位：千) | |||||||||||||||
資產 | |||||||||||||||
現金等價物： | |||||||||||||||
貨幣市場基金 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
預付和其他可變現的流通資產： | |||||||||||||||
外幣衍生產品合同 | |||||||||||||||
其他長期資產： | |||||||||||||||
遞延補償計劃資產 | |||||||||||||||
總資產 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
負債 | |||||||||||||||
應付帳款和應計負債： | |||||||||||||||
外幣衍生產品合同 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
其他長期負債： | |||||||||||||||
遞延補償計劃負債 | |||||||||||||||
負債總額 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||
按公允價值計算的非經常性資產/負債
非有價證券
在私人公司的股權投資，也被稱為非有價證券，是用另一種方法或權益會計方法來記賬的。
當影響這些證券的公允價值的事件或情況表明發生了非暫時性的價值下降時，非有價證券將按公允價值計量和記錄。在這種情況下，這些股權投資將被歸類為三級，因為它們在不活躍的市場上使用重要的不可觀測的輸入或數據進行估值，而且由於缺乏市場價格和內在的流動性不足，估值需要管理層作出判斷。該公司主要根據這些公司的財務狀況對這些投資進行監測，並通常採用收入法來評估減損情況。
附註8.負債和重組費用
在2019年財政年度第二季度，該公司啟動了非自願和自願僱員解僱和設施關閉行動的重組計劃，作為業務重組的一部分，以便通過將資源重新分配到優先領域，並在較小程度上消除業務宂餘，使公司更好地為未來的增長做好準備。2019年重組計劃下的費用總額預計為$56 百萬到$65 百萬主要包括2019年自願退休計劃(VRP)下的離職、終止和退休福利。實際收費總額部分取決於有多少名符合資格的僱員接受VRP的邀請。預計2019年重組計劃將於2020年財政年度第二季度完成。
在三結束的幾個月2020年1月31日，該公司的重組費用約為$8.8 百萬非自願僱員解僱行動和VRP。這些費用主要包括離職、解僱和退休福利。在三結束的幾個月2020年1月31日，公司支付了$6.1 百萬與2019年僱員解僱行動有關。截至2020年1月31日, $25.3 百萬仍未結清，並在未審計的合併資產負債表中記作應付賬款和應計負債，作為薪金和相關福利入賬。剩餘餘額將在2020年財政年度支付。
15
在三結束的幾個月2019年1月31日，該公司沒有發生任何重組費用，並支付了$6.8 百萬與2018年僱員解僱行動有關。截至2019年1月31日, $1.3 百萬仍未結清，並在未審計的合併資產負債表中記作應付賬款和應計負債，作為薪金和相關福利入賬。其餘的大部分餘額與2018年僱員解僱行動有關，已於2019年財政年度付清。截至2019年10月31日，$22.6 百萬與2019年僱員解僱有關的行動仍未解決，已在綜合資產負債表中將應付賬款和應計負債作為薪金和相關福利入賬。
應付帳款和應計負債包括：
截至 | |||||||
2020年1月31日 | (一九二零九年十月三十一日) | ||||||
(單位：千) | |||||||
薪金和相關福利 | $ | $ | |||||
其他應計負債 | |||||||
應付帳款 | |||||||
共計 | $ | $ | |||||
其他長期負債包括：
截至 | |||||||
2020年1月31日 | (一九二零九年十月三十一日) | ||||||
(單位：千) | |||||||
遞延賠償責任 | $ | $ | |||||
其他長期負債 | |||||||
共計 | $ | $ | |||||
附註9.信貸及定期貸款設施
2018年7月，該公司進入了220.0 百萬人民幣(約合人民幣)$33.0 百萬)與中國一家銀行達成信貸協議，以支持其設施擴張。借款以浮動利率計息，利率以中國中央銀行利率加10 %這樣的比率。截至2020年1月31日，公司$25.0 百萬未履行協議。
2016年11月28日，該公司與幾家放款人簽訂了經修訂和重報的信貸協議(信貸協議)，規定：(I)a$650.0 百萬高級無擔保循環信貸設施(破產人)和(Ii)$150.0 百萬高級無擔保定期貸款設施(定期貸款)。“信貸協議”修訂並重申了該公司之前於2015年5月19日達成的信貸協議，以擴大循環信貸設施的規模$500.0 百萬到$650.0 百萬，提供一個新的$150.0 百萬高級無擔保定期貸款安排，並將循環信貸貸款的終止日期從2020年5月19日延長至2021年11月28日。在獲得貸款人額外承諾的情況下，公司可將根據信貸協議提供的貸款本金增加最多一筆$150.0 百萬。信貸協議包含財務契約，要求公司在最高槓杆率範圍內經營，並保持最低利率，以及其他非財務契約。截至2020年1月31日公司遵守了所有的財務契約。
截至2020年1月31日，公司$116.1 百萬未清餘額，扣除定期貸款項下的債務發行成本，其中$97.5 百萬被歸類為長期負債。定期貸款的未付本金如下：
財政年度 | (單位：千) | ||
2020財政年度剩餘時間 | $ | ||
2021 | |||
2022 | |||
共計 | $ | ||
16
截至2019年10月31日，公司$119.8 百萬未清餘額，扣除定期貸款項下的債務發行成本，其中$102.2 百萬被歸類為長期負債。有不 截至2005年12月31日的未清餘額2019年10月31日.
有$190.0 百萬截至2005年12月31日的未清餘額2020年1月31日。該公司預計其借入的貸款額將在每個季度之間波動。借款以浮動利率計息，利率高於公司在信貸協議中確定的市場可觀察基準利率。截至2020年1月31日，定期貸款項下的借款按libor計算利息。+1.125 %適用的利率是libor。+1.000 %。此外，對翻車者的承諾費將按以下兩種費率支付：0.125 %和0.200 %每年根據公司的槓桿比率對每日循環承諾的金額進行評估。
附註10.租賃
租賃
公司擁有辦公空間、數據中心、設備等企業資產的經營租賃安排。這些租約有不同的到期日。2031年10月31日，其中一些包括將租約延長至10 年數。由於公司不能合理地確定是否行使這些更新期權，因此在確定租賃期限時不考慮這些選擇，相關的潛在期權付款也被排除在租賃付款之外。
在本報告所述期間，公司租賃費用的組成部分如下：
三個月到1月31日， | |||
2020 | |||
(單位：千) | |||
經營租賃費用 | $ | ||
可變租賃費用(1) | |||
租賃費用總額 | $ | ||
(1) 可變租賃費用包括在租賃開始日期不固定或無法確定的對出租人的付款。這些付款主要包括贍養費、財產税、保險和以指數為基礎的可變付款。
本報告所述期間的補充現金流量資料如下：
三個月到1月31日， | |||
2020 | |||
(單位：千) | |||
為計算業務租賃負債所包括的數額支付的現金 | $ | ||
為換取經營租賃負債而獲得的資產 | |||
截至本報告所述期間結束時，與公司經營租賃有關的租賃期限和貼現率信息如下：
2020年1月31日 | ||
加權平均剩餘租賃期限(以年份為單位) | ||
加權平均貼現率 | % | |
17
以下為截至二零二零年一月三十一日根據營運租約到期的公司未來租約付款期限：
租賃付款 | |||
財政年度 | (單位：千) | ||
2020財政年度剩餘時間 | $ | ||
2021 | |||
2022 | |||
2023 | |||
2024 | |||
此後 | |||
未來最低租賃付款總額 | |||
減：估算利息 | |||
租賃負債總額 | $ | ||
截至2020年1月31日，該公司對尚未開始使用的設施有更多的經營租賃，其未來的未貼現租約付款為$3.2 百萬。這些經營契約將於2020年2月1日和2025年8月31日，在2 年數和6 年數.
截至2019年10月31日，根據不可撤銷經營租契而須繳付的最低租金如下：
最低租賃付款(1) | |||
(單位：千) | |||
財政年度 | |||
2020 | $ | ||
2021 | |||
2022 | |||
2023 | |||
2024 | |||
此後 | |||
共計 | $ | ||
(1) 根據主題840，租約計算的數額。
附註11.累計其他綜合收入(損失)
在適用的税後基礎上，累積的其他綜合收入(損失)的組成部分如下：
截至 | |||||||
(二零二零年一月三十一日) | (一九二零九年十月三十一日) | ||||||
(單位：千) | |||||||
累計貨幣折算調整數 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |
衍生工具未實現收益(虧損)，扣除税後 | ( | ) | ( | ) | |||
累計其他綜合收入(損失)共計 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |
18
將累計其他綜合收入(損失)各組成部分中的數額重新歸類為淨收入的影響如下：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
將累積的其他綜合收入(損失)改敍為未經審計的合併業務報表： | |||||||
現金流量套期保值損益，税後淨額 | |||||||
收入 | $ | ( | ) | $ | |||
營業費用 | ( | ) | ( | ) | |||
改敍為淨收入共計 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |
附註12.股票回購計劃
公司董事會(董事會)先前批准了一項股票回購計劃，根據該計劃，公司有權購買至多$500.0 百萬其普通股，並已定期補充庫存回購計劃到這樣的數額。董事會補充了股票回購計劃，直到$500.0 百萬2019年6月14日。該計劃並不規定公司有義務購買任何特定數額的普通股，公司首席財務官或董事會可隨時暫停或終止該計劃。該公司回購股票，以抵消正在進行的股票發行所造成的稀釋，這些稀釋來自現有的股權補償獎勵計劃和與收購有關的發行，而且當管理層認為這是對現金的良好使用時。回購是根據經修正的1934年“證券交易法”(“交易法”)第10b-18條進行的，可以通過任何手段進行，包括但不限於公開市場購買、根據“交易法”第10b5-1(C)條執行的計劃和結構性交易。截至2020年1月31日, $300.0 百萬在該計劃下，仍可用於未來的回購。
在2019年12月，該公司簽訂了一項加速股票回購協議(2019年12月ASR)，以回購總計$100.0 百萬公司的普通股。根據2019年12月ASR，該公司預付了$100.0 百萬收到價值在$80.0 百萬。剩餘餘額$20.0 百萬預計將在或之前確定2020年2月27日，在回購完成後。根據2019年12月ASR的條款，公司最終將回購的股票的具體數量將根據回購期間公司普通股的體積加權平均股價減去折扣。
股票回購活動以及為員工股票補償目的發行國庫券的活動如下：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
回購股份共計 | |||||||
回購股份的總成本 | $ | $ | |||||
重新發行國庫券 | |||||||
19
附註13.股票補償
未經審計的公司股票賠償安排合併業務報表確認的賠償費用如下：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
產品成本 | $ | $ | |||||
維修和服務費用 | |||||||
研發費用 | |||||||
銷售和營銷費用 | |||||||
一般和行政費用 | |||||||
税前股票補償費用 | |||||||
所得税利益 | ( | ) | ( | ) | |||
税後股票補償費用 | $ | $ | |||||
截至2020年1月31日，公司$467.1 百萬與期權、限制性股票單位和獎勵有關的未確認股票補償費總額，預計將在加權平均期間內予以確認。2.6 年數。截至2020年1月31日，公司$29.5 百萬與espp有關的未確認股票補償費用總額，預計將在下列期間確認：2.0 年數.
在此期間行使的股權獎勵的內在價值如下：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
行使獎勵的內在價值 | $ | $ | |||||
附註14.每股淨收入
公司計算每股基本淨收益的辦法是，將可供普通股股東使用的淨收入除以在此期間上市的普通股加權平均數量。稀釋後每股淨收入反映了在此期間使用國庫股法可能發行的普通股(如股票期權和未獲限制的股票單位和獎勵)的稀釋。
20
下表對用於計算每股基本淨收益的加權平均普通股與用於計算稀釋每股淨收益的加權平均普通股進行了核對：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千美元，但每股金額除外) | |||||||
分子： | |||||||
淨收益 | $ | $ | |||||
分母： | |||||||
每股基本淨收益加權平均普通股 | |||||||
股權補償中普通股等價物的稀釋效應 | |||||||
稀釋每股淨收益加權平均普通股 | |||||||
每股淨收入： | |||||||
基本 | $ | $ | |||||
稀釋 | $ | $ | |||||
反稀釋僱員股票獎勵不包括在內(1) | |||||||
(1) | 這些股票期權和未歸屬的限制性股票單位在各自時期都是反稀釋的，在計算稀釋後每股淨收入時不包括在內。雖然這類獎項在各自時期都是反稀釋的，但在未來也可能是稀釋性的。 |
附註15.分段披露
分部報告以“管理方法”為基礎，即管理層如何組織公司的業務部門，其中(1)可獲得獨立的財務信息，(2)由首席業務決策者(CODMS)定期進行評估，以決定如何分配資源和評估業績。Synopsys的CODMS是其兩位聯合首席執行官。
公司二 可報告部分：(1)半導體和系統設計，其中包括EDA工具、IP產品、系統集成解決方案和其他相關收入類別；(2)軟件完整性，其中包括將完整性-安全性、質量和遵從性測試-納入客户軟件開發生命週期和供應鏈的全面解決方案。
向半導體和系統設計和軟件完整性部門提供並由其用於協助作出業務決定、分配資源和評估業績的財務信息反映了合併的財務信息以及收入、調整後的營業收入和調整後的營業利潤率信息，並附有按地理區域分列的與收入有關的分類信息。
21
按報告部分分列的信息如下：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
各部分共計： | |||||||
收入 | $ | $ | |||||
調整後營業收入 | |||||||
調整後的經營保證金 | % | % | |||||
半導體及系統設計： | |||||||
收入 | $ | $ | |||||
調整後營業收入 | |||||||
調整後的經營保證金 | % | % | |||||
軟件完整性： | |||||||
收入 | $ | $ | |||||
調整後營業收入 | |||||||
調整後的經營保證金 | % | % | |||||
某些業務費用沒有分配給各部門，而是按合併水平管理。下表列出了按合併水平管理的未分配費用，包括無形資產攤銷、股票補償和其他業務費用，以便對調整後的部分營業收入總額與公司的綜合營業收入進行核對：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
部分調整營業收入共計 | $ | $ | |||||
對賬項目： | |||||||
無形費用攤銷 | ( | ) | ( | ) | |||
股票補償費用 | ( | ) | ( | ) | |||
其他 | ( | ) | |||||
營業收入總額 | $ | $ | |||||
CODMS不按段使用總資產來評估分段性能或分配資源。因此，不需要按部門披露資產總額。
在將收入分配給特定地理區域時，CODMS考慮到公司產品的個別“座位”或許可證位於何處。收入被定義為來自外部客户的收入。與美國和其他地理區域業務有關的收入如下：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
收入： | |||||||
美國 | $ | $ | |||||
歐洲 | |||||||
韓國 | |||||||
日本 | |||||||
亞太地區和其他 | |||||||
合併 | $ | $ | |||||
多區域、多產品交易的地理收入數據反映內部分配情況，因此受某些假設和公司方法的影響。
22
附註16.其他收入(費用)，淨額
下表列出其他收入(費用)的構成部分，淨額：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
利息收入 | $ | $ | |||||
利息費用 | ( | ) | ( | ) | |||
與遞延補償計劃有關的資產損益 | |||||||
外幣匯兑收益(虧損) | ( | ) | |||||
其他，淨額 | ( | ) | ( | ) | |||
共計 | $ | $ | ( | ) | |||
附註17.所得税
有效税率
該公司估計其在每個財政季度結束時的年度有效税率。有效税率考慮到公司對年度税前收入的估計、税前收入的地理組合以及税法的解釋和審計的可能結果。
下表列出所得税和實際税率的規定(福利)：
三個月結束 一月三十一日 | |||||||
2020 | 2019 | ||||||
(單位：千) | |||||||
所得税前收入 | $ | $ | |||||
所得税準備金(福利) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |
有效税率 | ( | )% | ( | )% | |||
從該公司2019年財政年度開始，法定的年度聯邦公司税率是21 %.
公司的有效税率三結束的幾個月2020年1月31日的法定聯邦公司税率低於21.0 %主要原因是美國聯邦和加州的税收研究抵免，外國派生的無形收入扣除，股票補償帶來的超額税收優惠，以及美國外國税收抵免的可實現性，部分抵消了州税、不可扣減的股票補償和提高税收對某些外國收入的影響。
公司截至三個月的實際税率2020年1月31日主要原因是美國外國税收抵免的可實現性，以及股票補償帶來的超額税收利益。該公司在截至2019年1月31日的三個月內的實際税率主要是由於未確認的外國税收優惠減少而產生的福利。
美國財政部已經發布了可能影響與這些條款相關的税收計算的條例草案。雖然該公司繼續評估對其估計年税率的潛在影響，但某些規定尚未最後確定，可能會發生變化。
解決所得税審查的時間，以及作為結算過程一部分的各種税款的數額和時間，都是非常不確定的。這些數額和/或時間的變化可能導致流動和非流動資產和負債的資產負債表分類出現很大的波動。該公司認為，在未來12個月內，合理的可能是某些審計和正在進行的税務訴訟將結束，或者某些州和外國收入及預扣税的時效將到期，或兩者兼而有之。鑑於最終結算條件的不確定性、付款的時間和這種付款的影響
23
在其他不確定的税收狀況下，基本未確認的税收福利的估計潛在減少幅度在以下幾個方面：$0 和$52 百萬.
實體內資產轉移
2016年10月，FASB發佈了題為“所得税(主題740)，非庫存資產的實體內部轉移”的ASU 2016-16，該ASU要求立即確認實體內轉讓庫存以外資產的當期和遞延所得税效應，該ASU於2019年財政年度的第一天通過。$130.5 百萬在採用期開始時的留存收益中，與未攤銷税款有關的預付税款相應減少，原因是先前遞延的庫存以外的資產的實體內轉移造成的未攤銷税款。在交易進行期間，公司將在合併經營報表中確認新的實體內資產轉讓(庫存除外)的所得税後果。
非美國考試
匈牙利税務局
2017年7月，匈牙利税務局(HTA)針對該公司的匈牙利子公司(匈牙利Synopsys匈牙利)發佈了2011至2013財政年度的最後評估報告。HTA對支付給附屬公司的某些款項徵收了預扣税，從而產生了大約約為税額的總額。$25.0 百萬的利息和罰款$11.0 百萬(按現行匯率計算)2017年8月2日，Synopsys匈牙利公司向匈牙利行政法院(法院)提出申訴，對最後評估提出異議。2018年第一季度，Synopsys匈牙利按法律規定支付了攤款、罰款和利息，並將這些款項作為預付税款記錄在其資產負債表上，同時繼續通過法院對攤款提出質疑。2019年4月30日，法院裁定匈牙利Synopsys為敗訴。法院的意見於2019年5月16日收到，該公司於2019年7月5日向匈牙利最高法院提出上訴。2019年第二季度，由於法院的裁決，該公司記錄了一筆税款支出，原因是未確認的税收利益為$17.4 百萬，這是扣除估計的美國外國税收抵免的税收評估。截至2020年1月31日，匈牙利最高法院尚未確定開庭日期。
該公司正在接受HTA對2014至2018年財政年度的審計。在這次考試中沒有完成任何實質性的評估。
臺北國家税務局
2019財政年度第一季度，該公司與臺北國家税務局就2017年財政年度達成最終和解，並得到認可$5.5 百萬在以前未確認的税收優惠中。
該公司也正在接受某些其他司法管轄區的税務當局的審查。在這些考試中沒有提出任何實質性評估建議。
附註18.意外開支
法律程序
該公司受到例行的法律程序，以及要求，索賠和威脅訴訟，出現在正常的業務過程中。任何訴訟的最終結果往往是不確定的，不利的結果可能會對公司的經營結果和財務狀況產生負面影響。公司定期審查每一項重大事項的狀況，並評估其潛在的財務風險。如果任何索賠或法律程序可能造成的損失被認為是可能的，而且該數額是可以估計的，則公司應為估計的損失承擔賠償責任。法律程序本身是不確定的，隨着情況的變化，任何應計負債的數額都有可能增加、減少或消除。
公司已決定，除下文所列情況外，對向公司提出的索賠不需要披露估計損失，因為：(1)就該索賠而言，損失超過已確認的數額(如果有的話)是不合理的；(2)無法估計合理可能的損失或損失範圍；或(3)這種估計是不重要的。
合法解決
24
自該公司2019年10月31日終了的財政年度年度報告(年度報告)以來，與導師圖形公司(現為西門子公司的一部分)有關的披露沒有任何變化。詳情見附註7.“年度報告”的承付款和意外開支。
税務事項
該公司不時接受美國和外國當局對銷售、使用税和增值税等非所得税的審查，目前正在接受某些司法管轄區税務機關的審查。如果認為這種檢查可能造成的損失是可能的，並且可以估計損失的數額或範圍，公司將為估計的費用承擔責任。
除上述情況外，公司還不時在其正常經營過程中參與各種其他索賠和法律訴訟，包括與税務和其他政府當局進行的訴訟。見注17。 就某些其他事項的描述而徵收的所得税.
附註19.新會計公告的效力
2016年6月，FASB發佈了ASU 2016-13，“金融工具-信貸損失”(主題326)：金融工具信用損失計量(ASU 2016-13)，並隨後發佈了對初步指導意見的修正：ASU 2018-19、ASU 2019-04和ASU 2019-05(統稱為議題326)。主題326要求衡量和確認所持金融資產的預期信貸損失。主題326適用於2021年財政年度，並允許在2020年第一季度開始提前採用。公司目前正在評估即將通過的主題326對合並財務報表的影響。
25
第2項 | 管理層對財務狀況及經營成果的探討與分析 | |
這份關於表10-Q的季度報告包括1933年“證券法”第27A節(經修正)和1934年“證券交易法”(“交易法”)第21E節(“交易法”)所指的前瞻性陳述，這些陳述受這些條款創建的“安全港”管轄。此處的任何陳述，如非歷史事實陳述，可視為前瞻性陳述。例如，諸如“可能”、“將”、“可能”、“會”、“可以”、“應該”、“預期”、“預期”、“打算”、“相信”、“估計”、“項目”、“繼續”、“預測”或這些術語的否定詞以及類似的表述，都是為了識別前瞻性的語句。在不限制上述情況的情況下，本季度報告表10-Q所載前瞻性陳述包括但不限於以下方面的陳述：半導體和電子工業的預期增長、我們的客户之間和我們經營的行業內的整合的影響、我們的業務前景、我們的業務模式、我們的增長戰略、我們以前收購的推動收入增長的能力、我們的現金、現金等價物和業務產生的現金充足性、我們未來的流動性需求，以及其他可能導致我們實際結果的已知和未知風險、不確定性和其他因素的報表，時間框架或成就與我們前瞻性聲明中所表達或暗示的大不相同。這些風險和不確定因素除其他外，包括下文第二部分第1A項中所述的風險和不確定性。本季度報告的危險因素為表10-Q。這裏包含的信息代表了截至本文件提交之日我們的估計和假設。除非法律要求，否則我們沒有義務公開更新任何前瞻性聲明。, 或者，為了更新實際結果可能與這些前瞻性聲明中的預期結果大不相同的原因，即使未來有新的信息可用。所有後續的書面或口頭前瞻性陳述，可歸因於Synopsys或代表我們行事的人，都被這些警告聲明明確地限定為完整的。我們敦促讀者仔細審查和考慮本季度報告中關於10-Q表格的各種披露，以及我們不時向證券交易委員會(SEC)提交的其他文件，這些文件試圖向有關各方通報可能影響我們業務的風險和因素。
以下有關我們財務狀況和經營結果的摘要，應連同本報告第一部分第1項所載的未經審計的合併合併財務報表及其有關附註一併閲讀，並應連同我們經審計的合併財務報表及其有關附註一併閲讀，該報表載於本公司截至財政年度的年度報告表表10-K。2019年10月31日在2019年12月20日提交給美國證交會。
概述
業務摘要
Synopsys公司提供整個硅到軟件光譜所使用的產品和服務，從工程師創造高級半導體到軟件開發人員尋求確保其代碼的安全性和質量。我們是全球領先的電子設計自動化(EDA)軟件，工程師用來設計和測試集成電路(IC)，也稱為芯片。我們還提供半導體知識產權(Ip)產品，這些都是預先設計的電路，工程師們使用它們作為大型芯片設計的組件，而不是自己設計這些電路。我們提供軟件和硬件來驗證集成芯片的電子系統和它們上運行的軟件。為了補充這些產品，我們提供技術服務和支持，幫助我們的客户開發先進的芯片和電子系統。這些產品和服務是我們半導體和系統設計部門的一部分。
我們也是軟件工具和服務的領先供應商，這些軟件工具和服務可以在電子、金融服務、媒體、汽車、醫藥、能源和工業等多種行業提高軟件代碼的安全性和質量。這些工具和服務是我們軟件完整性部門的一部分。
我們的EDA和IP客户通常是半導體和電子系統公司。我們的解決方案幫助這些公司克服開發日益先進的電子產品的挑戰，同時也幫助它們降低設計和製造成本。雖然我們的產品是我們客户開發過程中的一個重要部分，但我們的銷售可能會根據他們的研發預算而受到影響，我們的客户的支出決策可能會受到他們的業務前景和投資於新的和日益複雜的芯片設計的意願的影響。
我們的軟件完整性業務提供產品和服務，使軟件開發人員在編寫代碼時能夠測試已知的安全漏洞和質量缺陷，以及測試開源安全漏洞和許可遵從性。我們的軟件完整性客户是跨
26
許多行業，包括，但也遠不止半導體和系統行業。我們的軟件完整性產品和服務構成了一個平臺，幫助我們的客户在軟件開發生命週期和整個網絡供應鏈中構建安全性。
儘管全球經濟不穩定，但自2005年以來，我們的收入一直在增長。我們之所以取得這些成果，是因為我們擁有堅實的執行力、領先的技術和強大的客户關係。我們確認我們在協議期間的軟件許可證收入，這通常大約是三年。有關收入確認政策的討論，見未經審計的精簡合併財務報表附註2. 基於時間的收入包括基於時間的產品、維護和服務收入.我們在某一特定時期確認的收入通常來自前期而不是本期的銷售努力。因此，客户支出的減少和增加不會立即對我們的收入產生重大影響。
我們的增長戰略基於我們在EDA產品中的領導地位，擴大和擴展我們的知識產權產品，以及推動軟件安全和質量市場的增長。隨着我們繼續擴大我們的產品組合和可尋址的市場，例如在軟件安全和質量領域，我們期望在我們的總收入中經歷更大的變化。此外，由於我們在2019年財政年初採用了ASC 606，要求我們對某些類型的安排進行核算的方式增加了我們的收入總額從一個時期到另一個時期的變化。然而，會計方面的影響並沒有影響我們的業務產生的現金。基於我們領先的技術、客户關係、業務模式、勤奮的費用管理和收購策略，我們相信我們將繼續成功地執行我們的戰略。
業務部門
CODMS定期審查以下兩個可報告部分的分類信息：(1)半導體和系統設計，其中包括EDA工具、IP產品、系統集成解決方案和其他相關收入類別；(2)軟件完整性，其中包括將完整性-安全性、質量和遵從性測試-納入我們客户的軟件開發生命週期和供應鏈的綜合解決方案。
半導體與系統設計。這一部門包括我們先進的硅設計、驗證產品和服務，以及半導體IP產品組合，其中包括主要為半導體和電子行業的公司服務的產品和服務。EDA包括數字、定製和現場可編程門陣列(FPGA)集成電路設計軟件、驗證產品和製造軟件產品。設計師使用這些產品來自動化高度複雜的集成電路設計過程，並減少可能導致昂貴的設計或製造重新旋轉或次優最終產品的缺陷。在ip方面，我們是芯片上系統(Soc)的高質量、經硅驗證的IP解決方案的領先供應商.這包括經過優化以滿足移動、汽車、數字家庭、物聯網和雲計算市場的特定應用需求的IP，使設計者能夠在這些領域快速開發SoC。
軟件完整性該部門包括廣泛的產品和服務組合，如領先的質量測試技術、自動化分析和諮詢專家。從2019年財政年度開始，我們推出了Polaris軟件完整性平臺™，一個集成的基於雲的解決方案，它將關鍵元素結合在一起，為開發人員提供一種更有價值的方法，以便更好地開發符合開放源碼許可證的個性化方法，並在開發過程的早期檢測和補救已知的安全漏洞和質量缺陷，從而最小化風險並最大限度地提高生產力。
財政年度結束
我們的財政年度結束於離10月31日最近的星期六，包括52周，除了大約每五年一次，我們有53周的時間。當一個53周的年份發生時，我們在第一季度包括額外的一週，以調整財政季度和日曆季度。2020年財政年度和2019年財政年度分別於2020年10月31日和2019年11月2日結束，為期52周。
我們的第一次手術結果三幾個月的財政2020和2019分別於2020年2月1日和2019年2月2日結束。為演示起見，此表10-Q指最近的日曆月結束.
財務執行情況摘要
27
在第一四分之一財政2020與同期財政相比2019我們的財務表現如下：
• | 收入8.344億美元，增加1 400萬美元主要是由於我們有機地持續增長。 |
• | 收入和業務費用共計7.469億美元，增加7 390萬美元，主要原因是與僱員有關的費用增加4 060萬美元，原因是人員編制和重組費用增加880萬美元. |
關鍵會計政策和估計
我們對我們的財務業績的討論和分析業務結果以下是我們根據美國公認會計準則編制的未經審計的合併財務報表。在編制這些財務報表時，我們作出可能影響所報告的資產、負債、收入和支出以及淨收入的假設、判斷和估計。在持續的基礎上，我們根據歷史經驗和其他各種我們認為在這種情況下是合理的假設來評估我們的估計。我們的實際結果可能與這些估計不同。關於我們重要的會計政策的進一步信息，見未審計的合併財務報表附註2。
最經常要求我們作出假設、判斷和估計，因而對了解我們的業務結果至關重要的會計政策是：
• | 收入確認； |
• | 企業合併的估價；及 |
• | 所得税。 |
請參閲本公司截至2019年10月31日的年度報表10-K中的關鍵會計政策和估計數，以獲取更多信息。
業務結果
收入
我們的收入來自兩個業務部門：半導體和系統設計部門和軟件完整性部門。關於按地理區域分列的報告部分和收入的更多信息，見“未經審計的精簡綜合財務報表説明”注15。
收入進一步細分為這兩個部門內的各種產品和服務，概述如下：
半導體及系統設計部分
該部分由以下部分組成：
• | EDA軟件包括數字、定製和現場可編程門陣列(FPGA)集成電路設計軟件、驗證產品和義務，以提供未指定的更新和支持服務。EDA產品和服務通常通過TSL安排銷售，TSL安排賦予客户在安排開始時訪問和使用所有許可產品的權利，軟件更新通常在整個安排期間提供，通常為三年。根據ASC 606，我們得出的結論是，TSL合同中的軟件許可證與在整個許可期限內向許可軟件提供未指定的軟件更新的義務並無區別，因為多個軟件許可證代表着對單一的、合併的、及時的軟件更新的輸入，而相關的軟件更新對於維護軟件許可證的效用是不可或缺的。我們確認在許可證期限內TSL合同下的合併履約義務的收益。 |
• | IP&System Integration包括我們的DesignWare IP組合和系統級產品和服務。根據asc 606的規定，這些安排通常有兩項性能義務，即轉讓經許可的ip和提供相關支持，其中包括技術支持和軟件更新的權利，這些權利是在支持期限內提供的，並被轉讓給客户。 |
28
一段時間。分配給IP許可證的收入在交付日期晚些時候或許可期開始時確認，分配給支持的收入在支持期內確認。特許權使用費被確認為收入，在該季度，適用的客户出售其產品，納入我們的知識產權。知識產權合同的付款一般是在知識產權交付時收到的。與某些知識產權的定製有關的收入被確認為“專業服務”。
• | 在涉及銷售硬件產品的安排方面，我們一般有兩項表現義務。第一項性能義務是轉移硬件產品，其中包括硬件產品功能不可或缺的軟件。第二種性能義務是對硬件及其嵌入式軟件進行維護，包括技術支持、硬件維修和軟件更新的權利，所有這些都是在同一期限內提供的，並具有相同的基於時間的轉移給客户的模式。分配給硬件產品的交易價格部分在交付時通常被確認為收入，因為客户在該時間點獲得了對該產品的控制。我們得出的結論是，控制權通常在那個時候轉移，因為客户擁有硬件的所有權、有形的佔有權和目前支付硬件費用的義務。分配給維持義務的交易價格部分被確認為維持期內的收入。 |
• | 專業服務合同的收入是經過一段時間確認的，通常使用發生的費用或花費的小時來衡量進展情況。我們有合理估計項目狀態和完成項目所需費用的歷史。許多內部和外部因素可以影響這些估計，包括勞動力比率、利用率和效率差異以及規格和測試需求的更改。 |
軟件完整性段
• | 我們銷售軟件完整性產品的安排，為客户提供軟件許可證，維護更新和技術支持的權利。在這些安排的期限內，客户期望我們為軟件許可證提供完整的維護更新，從而幫助客户保護自己的軟件免受新的關鍵質量缺陷和潛在的安全漏洞的影響。許可證和維護更新一起服務，以履行我們對客户的承諾，因為兩者一起工作，為客户提供功能，並代表一種綜合的性能義務。我們會在該安排的期限內，確認合併履行義務的收入。 |
我們的大多數客户安排是複雜的，涉及數百種產品和各種許可權利，我們的客户與我們就這些安排的許多方面討價還價。例如，它們往往要求更廣泛的解決方案、支持和服務組合，並尋求更優惠的條件，如擴大許可使用範圍、未來的購買權和其他獨特的權利，但總成本總體較低。沒有一個單一的因素通常驅動我們的客户的購買決定，我們在各個方面競爭，以服務客户在高度競爭的市場。客户通常協商安排的總價值，而不僅僅是單價或數量。
總收入
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | ||||||||||||||
半導體及系統設計部分 | $ | 748.8 | $ | 737.9 | $ | 10.9 | 1 | % | ||||||
軟件完整性段 | 85.6 | 82.5 | 3.1 | 4 | % | |||||||||
共計 | $ | 834.4 | $ | 820.4 | $ | 14.0 | 2 | % | ||||||
我們業務的整體增長一直是我們收入增長的主要動力。我們的收入受到波動的影響，主要是由於客户的要求，包括合同續約的時間和價值。例如，由於IP產品銷售的時間、諮詢項目、FSA提款、版税和硬件銷售等因素，我們的收入會出現波動。由於IP產品銷售和硬件銷售的收入是預先確認的，客户對這些IP產品和硬件的需求和時間要求增加了我們總收入的變異性。
29
收入總額的增加三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019主要是由於所有產品類別的業務持續有機增長。
關於按地理區域分列的收入的討論，見未經審計的精簡合併財務報表附註15.
以時間為基礎的產品收入
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | $ | 556.4 | $ | 553.7 | $ | 2.7 | — | % | ||||||
佔總收入的百分比 | 67 | % | 67 | % | ||||||||||
以時間為基礎的產品的收入仍然相對持平。三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019。略有增加的主要原因是以前各期預訂的安排帶來的TSL許可證收入增加。
前期產品收入
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | $ | 150.7 | $ | 130.5 | $ | 20.2 | 15 | % | ||||||
佔總收入的百分比 | 18 | % | 16 | % | ||||||||||
前期產品收入的變化通常可歸因於客户需求的程度和時間的正常波動，這可以驅動任何特定時期的前期訂單和收入。
截至三個月的前期產品收入增長2020年1月31日與同期相比2019這主要是因為在客户需求增加的推動下，IP產品的銷售有所增加。由於客户需求的時間安排，硬件產品銷售減少，部分抵消了增加額。
前期產品收入佔總收入的百分比可能會根據IP產品和硬件銷售的時間而波動。由於客户的要求，這種波動將繼續受到裝運時間或FSA提取時間的影響。
維修及服務收入
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | ||||||||||||||
維修收入 | $ | 40.2 | $ | 55.5 | $ | (15.3 | ) | (28 | )% | |||||
專業服務和其他收入 | 87.0 | 80.7 | 6.3 | 8 | % | |||||||||
共計 | $ | 127.2 | $ | 136.2 | $ | (9.0 | ) | (7 | )% | |||||
佔總收入的百分比 | 15 | % | 17 | % | ||||||||||
維持費收入減少三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019主要原因是包括維修在內的安排數量減少。
專業服務及其他收入的增加三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019主要是因為知識產權諮詢項目的時間安排。
30
收入成本
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | ||||||||||||||
產品成本收入 | $ | 117.8 | $ | 116.6 | $ | 1.2 | 1 | % | ||||||
維修費用和服務收入 | 61.9 | 58.8 | 3.1 | 5 | % | |||||||||
無形資產攤銷 | 13.2 | 17.5 | (4.3 | ) | (25 | )% | ||||||||
共計 | $ | 192.9 | $ | 192.9 | $ | — | — | % | ||||||
佔總收入的百分比 | 23 | % | 24 | % | ||||||||||
我們將收入成本分為三類：產品成本收入、維護和服務成本收入、無形資產攤銷成本。我們將與諮詢和培訓服務直接相關的費用與產品成本、與內部職能相關的收入、提供許可證發放和客户後合同支持服務分離開來。然後，我們根據產品和維修和服務收入報告，在產品成本和維護成本以及服務收入之間分配這些組成本。
產品成本收入。產品收入成本包括與產品銷售和軟件許可相關的成本、與產品支持和分銷成本相關的分配運營成本、支付給第三方供應商的特許權使用費以及與已達到技術可行性的軟件產品相關的資本化研究和開發成本的攤銷。
維修費用和服務收入。維修費用和服務收入包括與維護運營我們服務所需的基礎設施有關的運營成本，以及提供諮詢服務的成本，如熱線和現場支持、生產服務和維護更新文檔。我們預計，由於最近的收購，我們的維修和服務收入成本在未來期間會增加，但我們不認為這種影響會對我們的總收入成本產生重大影響。
無形資產攤銷。無形資產攤銷包括核心/發達技術、商標、商號、客户關係、與收購有關的不競爭契約以及與收購有關的某些合同權利的攤銷。
的收入成本三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比，財政狀況保持相對穩定2019主要原因是人事費用因有機僱用和收購而增加650萬美元，折舊和維修費增加210萬美元，設施費用增加190萬美元，主要與服務知識產權諮詢安排有關的諮詢費用增加160萬美元，由硬件費用減少750萬美元和無形資產攤銷減少430萬美元部分抵消。
上述期間其他收入類別費用的變化並不是單獨的重大變化。
營業費用
研究與開發
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | $ | 314.3 | $ | 271.3 | $ | 43.0 | 16 | % | ||||||
佔總收入的百分比 | 38 | % | 33 | % | ||||||||||
研究和開發費用的增加三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019主要原因是人事費增加3 100萬美元、設施費用增加740萬美元、顧問和承包商費用增加180萬美元。
上述期間其他研究和開發費用類別的變化並不是個別的重大變化。
31
銷售與營銷
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | $ | 152.9 | $ | 156.0 | $ | (3.1 | ) | (2 | )% | |||||
佔總收入的百分比 | 18 | % | 19 | % | ||||||||||
銷售和營銷費用的減少三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019主要原因是銷售佣金和獎金減少，與人事有關的費用減少220萬美元，旅費和營銷宣傳費用減少190萬美元，但因設施費用增加100萬美元而部分抵消。
上述期間其他銷售和營銷費用類別的變化並不是個別的重大變化。
一般和行政
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | $ | 68.7 | $ | 42.1 | $ | 26.6 | 63 | % | ||||||
佔總收入的百分比 | 8 | % | 5 | % | ||||||||||
的一般和行政費用增加三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019主要原因是2019年第一季度的法律和解金額為1，830萬美元，而與人員有關的費用增加了530萬美元，折舊和維護費用增加了450萬美元。
上述期間其他一般費用和行政費用類別的變動不屬於個別重大變動。
無形資產攤銷
無形資產的攤銷包括對合同權利的攤銷和對核心/發達技術、商標、商號、客户關係的攤銷，以及與往年完成的收購有關的過程中的研究和開發。攤銷費用列入未經審計的合併業務報表如下：
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | ||||||||||||||
包括在收入成本中 | $ | 13.2 | $ | 17.4 | $ | (4.2 | ) | (24 | )% | |||||
包括在業務費用中 | 9.4 | 10.8 | (1.4 | ) | (13 | )% | ||||||||
共計 | $ | 22.6 | $ | 28.2 | $ | (5.6 | ) | (20 | )% | |||||
佔總收入的百分比 | 3 | % | 3 | % | ||||||||||
無形資產攤銷額減少三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019主要原因是已全部攤銷的無形資產，但因購置的無形資產的增加而部分抵銷。
重組費用
在2019年財政年度的第二季度，我們的管理層批准、承諾並啟動了一項重組計劃(該計劃)，作為業務重組的一部分。該計劃下的費用總額預計為5 600萬美元到6 500萬美元主要包括2019年自願退休計劃(VRP)下的離職、終止和退休福利。該計劃下的重組費用預計將於2020年第二季度完成。三結束的幾個月2020年1月31日，我們的重組費用大約是
32
880萬美元非自願僱員解僱行動和VRP。截至2020年1月31日, 2 530萬美元仍未結清，並記入未審計的合併資產負債表中的應付帳款和應計負債。
在三結束的幾個月2019年1月31日，我們沒有發生任何重組費用。
更多信息見未經審計的精簡綜合財務報表附註8。
其他收入(費用)，淨額
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月 | ||||||||||||||
利息收入 | $ | 1.5 | $ | 1.6 | $ | (0.1 | ) | (6 | )% | |||||
利息費用 | (1.6 | ) | (4.6 | ) | 3.0 | (65 | )% | |||||||
與執行遞延薪酬計劃有關的資產損益 | 12.5 | 4.3 | 8.2 | 191 | % | |||||||||
外幣匯兑收益(虧損) | 0.1 | (0.4 | ) | 0.5 | (125 | )% | ||||||||
其他，淨額 | (0.4 | ) | (1.3 | ) | 0.9 | (69 | )% | |||||||
共計 | $ | 12.1 | $ | (0.4 | ) | $ | 12.5 | (3,125 | )% | |||||
其他收入(費用)的淨增加額三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019主要是由於我們的高管遞延薪酬計劃資產的市場價值有了更高的收益。
分段經營結果
我們不會將某些綜合管理的業務費用分配給我們的報告部分。這些未分配的費用主要包括以股票為基礎的補償費用、無形資產的攤銷、重組、訴訟和與收購有關的費用。更多信息見未經審計的精簡合併財務報表附註15。
半導體及系統設計部分
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 變化 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | ||||||||||||||
調整後營業收入 | $ | 178.9 | $ | 195.3 | $ | (16.4 | ) | (8 | )% | |||||
調整後的經營保證金 | 24 | % | 26 | % | (2 | )% | (8 | )% | ||||||
調整後的業務收入減少三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019主要原因是前期IP和硬件收入較低。
軟件完整性段
一月三十一日， | ||||||||||||||
2020 | 2019 | 變化 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
三個月結束 | ||||||||||||||
調整後營業收入 | $ | 8.1 | $ | 5.6 | $ | 2.5 | 45 | % | ||||||
調整後的經營保證金 | 9 | % | 7 | % | 2 | % | 29 | % | ||||||
調整後營業收入的增加三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019主要原因是前期預訂安排的收入增加。
33
所得税
法定聯邦税率與截止三個月的實際税率之差2020年1月31日主要原因是美國外國税收抵免的可實現性，以及股票補償帶來的超額税收利益。法定聯邦税率與我們截至2019年1月31日的三個月的實際税率之間的差異主要是由於未確認的外國税收優惠減少而產生的福利。
見未審計合併財務報表附註17 關於所得税的規定和與税法有關的影響的進一步討論。
流動性與資本資源
我們的現金和現金等價物來源是從我們的業務活動中產生的資金，以及在我們的循環信貸和定期貸款安排下可能提取的資金。
截至2020年1月31日，我們舉行了一個2.148億美元美國的現金和現金等價物以及4.856億美元在我們的外國子公司。根據税法，如果我們決定將外國子公司的未分配收益匯回美國，那麼2017年12月31日後的收益將不受進一步的美國聯邦税的約束。此外，我們對我們未分配的收入提供了外國遞延税，這足以應付對未來外國收入應繳的增量税。
以下各節將討論我們未經審計的合併資產負債表和現金流量表的變化，以及我們的流動性和資本資源的其他承諾。三結束的幾個月2020年1月31日.
現金及現金等價物
一月三十一日 2020 | 十月三十一日 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
現金和現金等價物 | $ | 700.4 | $ | 728.6 | $ | (28.2 | ) | (4 | )% | |||||
現金和現金等價物減少的主要原因是用於購置、股票回購、年度可變補償金以及購買財產和設備的現金。現金和現金等價物的減少被我們業務的現金和我們信貸設施的淨收益部分抵消。
現金流量
三個月結束 一月三十一日 | |||||||||||
2020 | 2019 | 美元兑換 | |||||||||
(百萬美元) | |||||||||||
(用於)業務活動的現金 | $ | 9.8 | $ | (144.0 | ) | $ | 153.8 | ||||
用於投資活動的現金 | (133.6 | ) | (29.7 | ) | (103.9 | ) | |||||
籌資活動提供的現金 | 93.5 | 38.1 | 55.4 | ||||||||
(用於)業務活動的現金
我們預計經營活動的現金會因多個因素而波動，包括我們的帳單和收款的時間，我們的經營結果，以及繳税和其他負債的時間和數額。我們業務提供的現金主要取決於我們許可證協議的付款條件。我們通常從前期安排中獲得現金，而不是從基於時間的產品收入中獲得現金，在這種情況下，許可證費用通常是按季度或每年在許可證期限內支付的。
業務活動提供的現金三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019，主要原因是包括供應商和納税在內的業務支出減少，但因年度可變補償金增加而部分抵消。
用於投資活動的現金
34
基金的投資活動所用現金三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019，主要原因是為購置7 540萬美元支付的現金增加。
籌資活動提供的現金
資助活動提供的現金三結束的幾個月2020年1月31日與同期相比2019，主要原因是償還債務減少1.091億美元，但部分被7 080萬美元的股票回購活動增加所抵消。
應收賬款淨額
一月三十一日 2020 | 十月三十一日 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
應收賬款淨額 | $ | 799.1 | $ | 553.9 | $ | 245.2 | 44 | % | ||||||
我們應收賬款餘額的變化主要是由客户記帳和收款活動的時間決定的。
週轉資金
營運資本包括流動資產減去流動負債，如我們未經審計的合併資產負債表所示：
一月三十一日 2020 | 十月三十一日 2019 | 美元兑換 | %變化 | |||||||||||
(百萬美元) | ||||||||||||||
流動資產 | $ | 1,951.4 | $ | 1,738.9 | $ | 212.5 | 12 | % | ||||||
流動負債 | 2,055.7 | 1,752.5 | 303.2 | 17 | % | |||||||||
週轉資金(赤字) | $ | (104.3 | ) | $ | (13.6 | ) | $ | (90.7 | ) | 667 | % | |||
週轉資本赤字增加的主要原因是遞延收入增加1.923億美元，短期債務增加1.91億美元，當期業務租賃負債增加6 830萬美元，現金和現金等價物減少2 820萬美元，部分抵消了應收賬款增加2.452億美元以及應付賬款和應計負債減少15 110萬美元。
其他承諾-信貸和定期貸款安排
2018年7月，我們進入了2.2億元人民幣(約合人民幣)。3 300萬美元)與中國一家銀行達成信貸協議，以支持我們的設施擴展。借款以浮動利率計息，利率以中國中央銀行利率加10%這樣的比率。截至2020年1月31日，我們有2 500萬美元未履行協議。
2016年11月28日，我們與幾個放款人簽訂了一項經修訂和重報的信貸協議(信貸協議)，規定：(I)a6.5億美元高級無擔保循環信貸設施(破產人)和(Ii)1.5億美元高級無擔保定期貸款設施(定期貸款)。“信貸協議”修訂並重申了我們先前於2015年5月19日達成的信貸協議，以擴大循環信貸安排的規模500億美元到6.5億美元，提供一個新的1.5億美元高級無擔保定期貸款安排，並將循環信貸貸款的終止日期從2020年5月19日延長至2021年11月28日。在獲得貸款人額外承諾的情況下，我們可將根據信貸協議提供的貸款本金增加最多一筆1.5億美元。信用協議包含金融契約，要求我們在最高槓杆率範圍內運作，保持最低利率，以及其他非金融契約。截至2020年1月31日，我們遵守了所有的金融契約。
35
截至2020年1月31日，我們有1.161億美元未清餘額，扣除定期貸款項下的債務發行成本，其中9 750萬美元被歸類為長期負債。定期貸款的未付本金如下：
財政年度 | (單位：千) | ||
2020財政年度剩餘時間 | $ | 14,063 | |
2021 | 27,187 | ||
2022 | 75,000 | ||
共計 | $ | 116,250 | |
截至2019年10月31日，我們有1.198億美元未清餘額，扣除定期貸款項下的債務發行成本，其中1.022億美元被歸類為長期負債。有不截至2005年12月31日的未清餘額2019年10月31日.
有1.9億美元截至2005年12月31日的未清餘額2020年1月31日。我們預計，我們的借款將在第四季度和第四季度之間波動。借款以浮動利率計息，利率高於我們在信貸協議中確定的市場可觀察基準利率。截至2020年1月31日，定期貸款項下的借款按libor計算利息。+1.125%適用的利率是libor。+1.000%。此外，對翻車者的承諾費將按以下兩種費率支付：0.125%和0.200%每年以我們的槓桿比率為基礎的循環承諾的每日數額。
其他
截至2020年1月31日，我們的現金等價物包括應税貨幣市場共同基金。我們遵循既定的投資政策和指導方針，以監測、管理和限制我們對利率和信貸風險的敞口。
我們積極主動地管理我們的現金等價物餘額，並密切監測我們的資本和股票回購支出，以確保充足的流動性。此外，我們相信，我們的投資組合的整體信貸質量是強勁的，我們的全球過剩現金，以及我們的現金等價物，投資於銀行和證券的加權平均信用評級超過AA。根據公允價值指引，我們的大部分投資被歸類為一級或二級投資。見未經審計的合併財務報表附註6和7。
我們相信，我們目前的現金和現金等價物，運營產生的現金，以及我們在Revolver下的可用貸方，將至少在未來12個月和可預見的將來滿足我們的日常業務需求。
合同義務
合同義務2020年1月31日如下：
共計 | 2020財政年度剩餘部分 | 2021財政年度/2022財政年度 | 2023財政年度/2024財政年度 | 此後 | 其他 | ||||||||||||||||||
(單位：千) | |||||||||||||||||||||||
經營租賃 | $ | 598,322 | $ | 58,228 | $ | 146,573 | $ | 101,171 | $ | 292,350 | |||||||||||||
購買義務(1) | 376,235 | 194,000 | 182,224 | 11 | |||||||||||||||||||
其他義務(2) | 332,776 | 229,726 | 103,050 | — | |||||||||||||||||||
長期應計所得税(3) | 29,884 | — | — | — | — | 29,884 | |||||||||||||||||
共計 | $ | 1,337,217 | $ | 481,954 | $ | 431,847 | $ | 101,182 | $ | 292,350 | $ | 29,884 | |||||||||||
(1) | 採購義務是對所有未收到貨物或服務的正常業務過程中的所有未結定購單和合同義務的估計。2020年1月31日。雖然開放式定購單被認為是可強制執行和具有法律約束力的，但這些條款通常允許我們在交付貨物或服務之前根據業務需要取消、重新安排和調整我們的要求。 |
(2) | 這些其他義務包括我們的定期貸款，貸款人，信貸設施和相關費用。 |
36
(3) | 長期應計所得税是指截至目前為止不確定的税收福利。2020年1月31日。目前，對與不確定的税收優惠有關的支付時間的合理可靠估計超出了財政年度。2020由於潛在税務審計開始和結算的時間不確定，無法作出決定。 |
上文討論的債務的預期付款時間是根據現有資料估計的。付款的時間和實際支付的金額可能因收到貨物或服務的時間或對某些債務的商定數額的更改而有所不同。
37
項目3. | 市場風險的定量和定性披露 | |
見其他承諾-信貸和定期貸款設施，第2項。管理層對財務狀況及經營成果的探討與分析，關於我們高級無擔保循環信貸機制下的借款問題。
截至2020年1月31日，自那時以來，我們對市場風險的敞口並沒有發生實質性的變化。2019年10月31日。有關利率變動所帶來的金融市場風險的更多資料，請參閲第7A項。市場風險的定量和定性披露載於我們截至財政年度的年度報告第II部，即表格10-K。2019年10月31日於2019年12月20日提交給SEC。
38
項目4. | 管制和程序 | |
(a) | 評估披露控制和程序。截至2020年1月31日在Synopsys的管理人員(包括聯合首席執行官和首席財務官)的監督和參與下，Synopsys對Synopsys的披露控制和程序的設計和運作的有效性進行了評估(因為根據“交易法”規則13a-15(E)和15d-15(E)對這一術語進行了界定)。任何披露制度、管制和程序的效力都有固有的限制。因此，即使是有效的披露管制和程序，也只能為實現其控制目標提供合理而非絕對的保證。我們的聯席行政總裁和首席財務官得出的結論是，截至2020年1月31日5.Synopsys的披露控制和程序有效地提供了合理的保證，即報告Synopsys檔案和根據“交易所法”提交的信息在需要時得到記錄、處理、彙總和報告，並將這些信息積累並傳達給Synopsys的管理層，包括聯合首席執行官和首席財務官，以便及時就所要求的披露作出決定。 |
(b) | 財務報告內部控制的變化。在2019年11月3日，Synopsys為採用新的租賃會計準則(主題842)實施了新的和修改過的現有內部控制措施。在本財政季度結束期間，Synopsys對財務報告的內部控制沒有其他變化2020年1月31日對Synopsys財務報告的內部控制產生實質性影響，或合理地可能對其產生重大影響。 |
39
第II部.其他資料
第1項 | 法律程序 | |
我們須接受例行的法律程序，以及在正常經營過程中出現的要求、申索和威脅訴訟。任何訴訟的最終結果往往是不確定的，不利的結果可能會對我們的經營結果和財務狀況產生負面影響。無論結果如何，訴訟都會對Synopsys產生不利影響，原因包括辯護費用、管理資源的轉移等因素。
我們定期審查每一項重大事項的狀況，並評估其潛在的財務風險。如果任何索賠或法律程序可能造成的損失被認為是可能的，而且數額是可以估計的，我們就應對估計損失承擔賠償責任。法律程序本身是不確定的，隨着情況的變化，任何應計負債的數額都有可能增加、減少或消除。
2017年7月，匈牙利税務局(HTA)針對Synopsys在匈牙利的子公司(匈牙利Synopsys)發佈了2011至2013財政年度的最後評估報告。HTA不允許匈牙利Synopsys公司在這些年中就扣除研究費用的時間和對向附屬公司支付的某些款項徵收預扣税的問題採取税收立場，導致總的税額約為4 450萬美元，利息和罰款為1 800萬美元。2017年8月2日，Synopsys匈牙利向匈牙利行政法院(法院)提出申訴，對最後評估提出異議。2017年11月16日，匈牙利Synopsys公司按照法律規定支付了評估，同時繼續在法庭上對評估提出質疑。聽證會分別於2018年2月和7月、2019年2月26日和2019年4月30日舉行。2018年12月10日，Synopsys撤回了對關於扣除研究費用時間的最後評估的索賠，導致剩餘的有爭議的税額評估約為2 500萬美元，利息和罰款為1 100萬美元。2019年4月30日，法院裁定匈牙利Synopsys為敗訴。法院的意見於2019年5月16日收到。匈牙利Synopsys公司於2019年7月5日向匈牙利最高法院提出上訴。2019年第二季度，由於法院的裁決，該公司記錄了一筆税收支出，原因是未確認的税收優惠為1 740萬美元，扣除了估計的美國外國税收抵免額。截至2020年1月31日，匈牙利最高法院尚未確定開庭日期。
40
第1A項. | 危險因素 | |
下面描述了與我們的業務相關的風險因素。投資者在投資我們的普通股之前，應該仔細考慮這些風險和不確定性。
我們的業務增長主要取決於半導體和電子工業。
電子設計自動化(EDA)行業作為一個整體的發展，我們的半導體和系統設計部門的產品銷售，以及在某種程度上我們的軟件完整性部門的產品銷售，都依賴於半導體和電子工業。我們的業務和收入很大一部分取決於半導體制造商、系統公司及其客户啟動新的設計項目。芯片上系統、集成電路、電子系統的設計日益複雜，以及客户對管理成本的擔憂，過去和將來都可能導致總體設計起點和設計活動的減少，一些客户更多地關注設計過程的一個離散階段，或選擇可能不需要最先進的EDA產品的不那麼先進但風險較小的製造工藝。如果半導體和電子工業的增長放緩或停滯，我們對產品和服務的需求可能會減少，我們的財務狀況和經營結果可能會受到不利影響。此外，隨着EDA行業的成熟，合併導致了來自更有能力作為唯一來源供應商的公司的更激烈的競爭。這種競爭加劇，可能會令我們的收入增長率下降，並對我們的經營利潤構成下行壓力，這可能會對我們的業務和財務狀況造成不利影響。
此外，半導體和電子工業已成為日益複雜的生態系統。我們的許多客户將他們的半導體設計外包給鑄造廠。我們的客户還經常將第三方IP(無論是由我們還是其他供應商提供)納入他們的設計中，以提高他們設計過程的效率。我們與主要的鑄造廠密切合作，以確保我們的EDA、IP和製造解決方案與它們的生產過程兼容。同樣，我們與半導體IP的其他主要供應商，特別是微處理器IP，密切合作，優化我們的EDA工具，以配合他們的IP設計，並確保他們的IP和我們自己的IP產品能夠有效地協同工作。如果我們不能優化我們的EDA和IP解決方案，以便與主要鑄造廠的生產工藝或主要IP供應商的產品一起使用，或者如果我們對這種鑄造工藝或第三方IP產品的訪問受到阻礙，那麼我們的解決方案可能會對我們的客户不那麼理想，從而對我們的業務和財務狀況造成不利影響。
我們的客户和我們經營的行業之間的整合，以及我們對數量相對較少的大客户的依賴，可能會對我們的運營結果產生負面影響。
在過去幾年中，我們半導體和電子行業的客户之間出現了許多業務組合，包括合併、資產收購和戰略夥伴關係，今後還可能出現更多的合併。我們的客户之間的整合可能導致更少的客户或失去客户，增加客户討價還價能力，或減少客户在軟件和服務上的支出。此外，我們依靠相對較少的大客户，以及這些客户繼續更新許可證和購買更多的產品，從我們的大部分收入。減少客户支出或失去少數客户，特別是我們的大客户，可能會對我們的業務和財務狀況產生不利影響。此外，我們和我們的競爭對手不時獲得業務和技術，以補充和擴大我們各自的產品供應。如果我們的任何競爭對手合併或收購我們不提供的業務和技術，他們可能能夠提供更大的技術組合、更多的支持和服務能力，或者更低的價格，這可能會對我們的業務和經營結果產生負面影響。
41
我們業務的全球性質使我們面臨更多的風險和合規義務，這可能對我們的業務產生不利影響。
我們的收入大約有一半來自美國以外的銷售，我們預計我們的訂單和收入將繼續依賴於對美國以外地區客户的銷售。我們還不斷擴大我們的非美國業務。這一戰略要求我們招聘和留住合格的技術和管理人員，管理多個執行復雜軟件開發項目的偏遠地區，並確保美國以外地區的知識產權得到保護。我們的國際業務和銷售使我們面臨一些更大的風險，包括：
• | 知識產權法律保護無效或弱化； |
• | 在我們做生意的國家，不確定的經濟和政治條件； |
• | 政府的貿易限制，包括關税、出口許可證或其他貿易壁壘，以及對各國間現有貿易安排的改變； |
• | 難以適應商業行為中的文化差異，其中可能包括“反海外腐敗法”或其他反腐敗法禁止我們從事的商業行為； |
• | 財務風險，如較長的支付週期和難以收取應收賬款； |
• | 當地基礎設施不足，可能導致業務中斷； |
• | 增加税收、利息和潛在懲罰，以及各國税法變化的不確定性；以及 |
• | 我們無法控制的其他因素，如自然災害、恐怖主義、內亂、戰爭和傳染病，包括COVID-19(2019年新的冠狀病毒)。 |
此外，如果我們從事業務的任何外國經濟體惡化，或者如果我們不能有效管理我們的全球業務，我們的業務和業務結果將受到損害。
隨着我們在亞太地區的業務量增加，基於某些亞洲國家和美國之間複雜的關係，政治、外交或軍事事件可能導致貿易中斷，包括關税、貿易禁運、出口限制和其他貿易壁壘，這是固有的風險。在我們做生意的任何地區，重大的貿易中斷、出口限制或任何貿易壁壘的建立或增加，都會減少客户的需求，使客户尋找替代產品和服務，使我們的產品和服務更加昂貴或無法為客户提供，增加我們的產品和服務的成本，對客户的信心和支出產生負面影響，使我們的產品競爭力降低，或對我們未來的收入和利潤、我們的客户和供應商的業務以及我們的經營結果產生實質性的不利影響。
例如，從2019年5月開始，美國政府將某些實體列入“實體清單”，限制向指定實體出售美國技術。由於政府的這一行動，我們無法與這些實體訂新業務，與這些實體有關的收入被“擱置”，直到合同期滿或取消限制為止。針對美國採取的這一行動或類似行動，其他國家可能會採取可能限制我們提供產品和服務的能力的關税和貿易壁壘。受這些關税或限制影響的現有和潛在客户可能會通過開發自己的產品或取代我們的解決方案來作出反應，這將對我們的業務產生不利影響。此外，政府或客户在技術獨立方面的努力、態度、法律或政策可能會導致非美國客户偏愛他們的國內技術解決方案，這些解決方案可以與我們的產品競爭或取代我們的產品，這也會對我們的業務產生不利影響。
除了關税和其他貿易壁壘之外，我們的全球業務還受到許多美國和外國法律和法規的約束，包括與反腐敗、税收、公司治理、進出口、金融和其他披露、隱私和勞資關係有關的法律和法規。這些法律和條例是複雜的，可能有不同或相互衝突的法律標準，使遵守變得困難和昂貴。此外，對這些複雜的法律和條例的擬議、考慮或今後的修改可能如何影響我們的業務還存在不確定性。我們可能因履行這些法律法規所規定的新義務而付出大量費用，我們可能需要對我們的業務活動作出重大改變，所有這些都可能對我們的業務產生不利影響。
42
我們的收入和我們的整體業務。如果我們違反這些法律和條例，我們可能會受到罰款、處罰或刑事制裁，並可能被禁止在一個或多個國家開展業務。雖然我們實施了政策和程序，以確保這些法律和條例得到遵守，但我們無法保證我們的僱員、承包商、代理人或合夥人不會違反這些法律和條例。任何單獨或總計的違規行為都可能對我們的業務和財務狀況產生重大不利影響。
我們的財務結果也受到外幣匯率波動的影響。美元相對於其他貨幣貶值，會增加我們的外國子公司在合併業務報表中轉換成美元時的開支。同樣，美元相對於其他貨幣(包括人民幣或日元)的走強，會在翻譯和合並後減少我們外國子公司的收入。匯率受到重大和迅速波動的影響，因此我們無法預測匯率波動的預期影響。雖然我們從事外匯套期保值活動，但我們可能無法對衝所有外幣風險，這可能會對我們的操作結果產生負面影響。
全球經濟的不確定性，特別是對半導體和電子工業的潛在影響，可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
儘管近年來全球經濟相對強勁，但許多區域的經濟復甦勢頭仍然存在不確定性。挑戰全球經濟環境所帶來的不確定性可能導致我們的一些客户推遲他們的決策，減少他們的支出和/或推遲他們對我們的付款。客户的這種謹慎，除其他外，可能限制我們維持或增加銷售的能力，或確認從承諾的合同中獲得的收入。
我們不能預測整個經濟或我們經營的行業的穩定性。進一步的經濟不穩定可能對銀行和金融服務業產生不利影響，導致我們所依賴的外幣遠期合同、信貸和銀行交易以及存款服務銀行的信用評級下降，或導致它們違約。有關規管本港工業、銀行及金融服務業及經濟的複雜法例及規例的建議、考慮或日後的修訂，會如何影響我們的業務，仍是一個未知數。此外，今後的經濟狀況可能惡化，特別是半導體和電子工業可能無法增長，包括國際貿易關係受到任何破壞的結果。如果我們的客户未來的經濟狀況有所改善，對我們的收入和財務業績的積極影響可能會由於我們的商業模式而推遲。上述任何一項都可能對我們的業務、經營業績和財務狀況造成不利影響，並可能導致我們的股價下跌。
我們的經營業績將來可能會波動，這可能會對我們的股價產生不利影響。
我們的經營業績受到季度和年度波動的影響，這可能對我們的股價產生不利影響。由於這些週期性的波動，我們的歷史結果不應被視為表明我們未來的表現。
許多因素可能導致我們的收入或收入波動，包括：
• | 對我們產品的需求變化-特別是硬件等產品，產生前期收入-這是由於對客户產品的需求波動，以及由於我們的客户研發和EDA產品和服務的預算受到限制； |
• | EDA行業的產品競爭，由於行業或客户的整合和技術創新，會發生迅速的變化； |
• | 我們創新和引進新產品和服務的能力，或有效整合我們所獲得的產品和技術的能力； |
• | 由於我們漫長的銷售週期而導致銷售失敗或延誤，由於我們的產品和服務的複雜性，這通常包括大量的客户評估和批准過程； |
• | 我們有能力實施有效的成本控制措施； |
43
• | 我們對數量相對較少的大客户的依賴，以及對這些客户繼續續簽許可證和從我們那裏購買更多產品的依賴，這是我們收入的很大一部分； |
• | 庫存的數量、組成和估價的變化，以及對我們庫存的任何減損或核銷； |
• | 我們銷售的產品組合的變化，因為我們的產品毛利率較低的產品的銷售增加，例如我們的硬件產品，可能會降低我們的整體利潤率； |
• | 與我們的業務和技術的收購和整合有關的費用； |
• | 税收規則的變化，以及我國有效税率的變化，包括不經常或不尋常的交易和税務審計結算所產生的税收影響； |
• | 由於我們依賴第三方生產我們的硬件產品，包括某些硬件部件的唯一供應商，造成延誤、成本增加或質量問題； |
• | IP提取時間上的自然可變性，這是很難預測的； |
• | 影響半導體和電子工業的一般經濟和政治條件，例如擾亂國際貿易關係，包括關税、出口許可證或影響我們或我們供應商產品的其他貿易壁壘；以及 |
• | 會計準則的變化可能會影響我們確認收入和成本的方式，並影響我們的收益。 |
收入確認的時間安排也可能導致我們的收入和收入波動。收入確認的時間受到下列因素的影響：
• | 取消或改變訂單水平或前期產品收入與基於時間的產品收入之間的混合； |
• | 在特定時期延遲一個或多個訂單，特別是產生前期產品收入的訂單，如硬件； |
• | 延遲完成需要大量修改或定製的專業服務項目，並使用完成方法的百分比加以核算； |
• | 延遲完成和交付正在開發中的知識產權產品，因為客户已為提前獲得這些產品支付了費用； |
• | 提供折扣或將收入推遲到後期的客户合同修改或續簽； |
• | 我們的硬件和IP收入水平是預先確認的，主要取決於我們提供最新技術和滿足客户要求的能力；以及 |
• | 我們收入確認模式的改變。 |
這些因素，或本文討論的任何其他因素或風險，都可能對我們的收入或收益產生負面影響，並導致我們的股價下跌。此外，我們的業績可能達不到或超過證券分析師和投資者的預期，或者這些分析師可能會改變他們對我們股票的建議，從而導致我們的股價下跌。我們的股票價格一直並且可能繼續波動，這可能會使我們的股東更難在一次賣出他們的股票或對他們有利的價格。
44
我們在競爭激烈的行業經營，如果我們不繼續以較低的成本滿足客户對創新技術的需求，我們的產品可能會失去競爭力和過時，我們的業務和財務狀況可能會受到損害。
在我們的半導體和系統設計部門，我們與提供各種產品和服務的EDA供應商競爭，如Cadence設計系統公司。以及MentorGraphics公司(現為西門子公司的一部分)。我們還與其他EDA供應商競爭，包括新進入市場的廠商，他們提供的產品集中於IC設計過程中的一個或多個離散階段。此外，我們的客户在內部開發與我們的產品競爭的設計工具和能力，包括與我們的IP產品競爭的內部設計。在IP產品領域，我們與眾多其他IP供應商以及我們的客户內部開發的IP進行競爭。
在我們的軟件完整性部門，我們與許多其他解決方案提供商競爭，其中許多專注於軟件安全或質量分析的特定方面。我們還與頻繁的新進入者競爭，其中包括初創公司和更成熟的軟件公司。
我們經營的行業具有高度的競爭力，對我們的產品和服務的需求是動態的，取決於許多因素，包括對客户產品的需求、設計的開始和客户的預算限制。這些行業的技術發展迅速，產品引進和改進頻繁，行業標準和客户要求也發生了變化。半導體器件的功能要求不斷增加，而特徵寬度卻在不斷減小，大大增加了芯片設計和製造的複雜性、成本和風險。同時，我們的客户和潛在客户繼續要求整體較低的設計總成本，這將導致他們與一家供應商合併購買，為了在這種環境下取得成功，我們必須成功地滿足客户的技術要求，增加我們產品的價值，同時努力降低他們的總體成本和我們自己的運營成本。
我們主要根據技術、產品質量和特點(包括易用性)、許可證或使用條件、合同後的客户支持、產品間的互操作性以及價格和支付條件進行競爭。具體來説，我們相信下列競爭因素會影響我們的成功：
• | 我們有能力預測和領導關鍵的開發週期和技術轉移，快速有效地創新，改進我們現有的軟件和硬件產品，併成功地開發或獲得此類新產品； |
• | 我們的能力提供的產品，既提供了一個高水平的集成到一個全面的平臺和一個高水平的個人產品性能； |
• | 我們有能力通過更優惠的條款來提高我們產品的價值，例如擴大許可使用範圍、未來的購買權、價格折扣和其他不同的權利，例如多個工具副本、合同後的客户支持、允許客户將最初許可的軟件交換給其他Synopsys產品的“混合”權利，以及購買技術池的能力； |
• | 我們在支付條件上的競爭能力；及 |
• | 我們有能力為我們的產品提供工程和設計諮詢。 |
如果我們不能成功地管理這些競爭因素，不能成功地平衡對創新技術的矛盾需求和降低整體成本，或者不能解決新的競爭力量，我們的業務和財務狀況就會受到不利影響。
網絡安全威脅或其他安全漏洞可能會損害屬於我們或我們客户的敏感信息，並可能損害我們的業務和聲譽，特別是我們的安全測試解決方案的聲譽。
我們在我們的數據中心和網絡中存儲敏感數據，包括知識產權、我們的專有商業信息和我們客户的信息，以及員工的機密信息。儘管我們採取了安全措施，但我們的信息技術和基礎設施可能容易受到黑客的攻擊或因員工錯誤、瀆職或其他可能導致未經授權披露或丟失敏感信息的幹擾而被破壞。
45
例如，我們在2015年發現了託管在SolvNet客户許可證和產品交付系統上的未經授權的第三方訪問我們的產品和產品許可證文件。我們確定沒有訪問任何客户項目或設計數據。系統上不存儲任何個人識別信息或支付卡信息。雖然我們查明並關閉了獲取信息所用的方法，但我們的安全措施今後可能再次被規避，這種違反可能會損害我們的業務和聲譽。用於獲得未經授權的網絡訪問或破壞系統的技術經常發生變化，通常在針對目標發射之前不會被識別。我們可能無法預測這些技術或實施適當的預防措施。此外，在我們的業務運作中，我們還使用第三方供應商來存儲某些敏感數據，包括有關我們員工的機密信息，而這些第三方也受到自己的網絡安全威脅。雖然我們的標準供應商條款和條件包括要求使用適當的安全措施以防止未經授權使用或披露我們的數據以及其他保障措施，但仍有可能發生違反規定的情況。任何違反我們自己或第三方供應商系統的安全行為都可能導致我們不遵守適用的法律或法規，使我們受到合法的索賠或訴訟，擾亂我們的運作，損害我們的聲譽，並對我們的產品和服務失去信心，其中任何一種都可能對我們的業務產生不利影響。
我們的軟件產品，包括我們的託管解決方案以及我們的軟件安全和質量測試解決方案，也可能容易受到網絡攻擊。攻擊可能會破壞軟件的正常運行，導致客户工作輸出的錯誤，允許未經授權地訪問我們或客户的專有信息，以及其他破壞性的結果。因此，我們的聲譽可能受損，客户可能停止購買我們的產品，我們可能面臨訴訟和潛在的責任，我們的財務表現可能受到負面影響。
我們提供軟件安全和質量測試解決方案。如果我們找不到新的、越來越複雜的網絡攻擊方法，或者沒有投入足夠的資源來研究和開發新的威脅向量，我們的安全測試產品和服務可能無法檢測到客户軟件代碼中的漏洞。如果實際或感知不到安全缺陷，可能會損害我們的安全測試產品和服務的可靠性，並可能導致客户或銷售的損失，或增加解決問題的成本。此外，我們在軟件安全和質量測試領域的增長和最近的收購可能會提高我們作為以安全為中心的公司的知名度，並可能使我們成為攻擊我們自己的信息技術基礎設施的更有吸引力的目標。成功的攻擊可能會損害我們作為一家以安全為中心的公司的聲譽。
如果我們不能保護我們的專有技術，我們的業務就會受到損害。
我們的成功在一定程度上取決於保護我們的專有技術。我們保護我們的技術的努力可能代價高昂，而且不成功。我們依靠與客户、員工和其他第三方的協議以及世界各地的知識產權法律來保護我們的專有技術。這些協議可能會被違反，我們可能沒有足夠的補救措施。此外，儘管我們採取措施防止盜版，但其他各方可能試圖非法複製或使用我們的產品，這可能導致收入損失。一些外國目前沒有為知識產權提供有效的法律保護，因此，我們在這些國家防止未經授權使用我們的產品的能力有限。我們的商業祕密也可能被竊取，否則會被人知道，或者被競爭對手獨立開發。
我們可能需要展開訴訟或其他法律程序，以便：
• | 主張侵犯我們的知識產權； |
• | 保護我們的產品免受盜版； |
• | 保護我們的商業祕密或技術；或 |
• | 確定他人正當權利的可執行性、範圍和有效性。 |
如果我們不取得或維持適當的專利、版權或商業祕密保護，或由於任何原因，或不能在某些司法管轄區內充分維護我們的知識產權，我們的業務和經營成果便會受到損害。此外，知識產權訴訟宂長、昂貴和不確定。與這類訴訟有關的律師費會增加我們的營運開支，並可能減少我們的淨收入。
46
我們可能無法從我們完成的收購中獲得潛在的財務或戰略利益，也無法找到合適的目標業務和技術，這可能會損害我們擴大業務、開發新產品或銷售產品的能力。
收購和戰略投資是我們增長戰略的重要組成部分。近年來，我們完成了大量的收購。我們希望在未來進行更多的收購和戰略投資，但我們可能找不到合適的收購或投資目標，或者由於不利的信貸市場、商業上無法接受的條款或其他風險，我們可能無法完成理想的收購或投資，這可能會損害我們的經營業績。收購和戰略投資是困難的、費時的，並帶來了一些風險，包括：
• | 潛在的負面影響，我們的每股收益； |
• | 所購產品未能實現預期銷售； |
• | 產品與產品整合中存在的問題； |
• | 進入我們沒有經驗或競爭對手可能有更強地位的新市場的困難； |
• | 由於被收購企業的經營利潤率較低、與添加和支持新產品有關的人員編製成本和其他費用增加，可能對營業利潤率造成下行壓力； |
• | 留住和整合關鍵員工的困難； |
• | 大幅度減少我們的現金資源和(或)債務； |
• | 未能實現預期的協同增效或節省費用； |
• | 整合或擴大銷售、銷售和分銷職能及行政系統，包括信息技術和人力資源系統方面的困難； |
• | 通過發行普通股稀釋我國現有股東，作為合併考慮的一部分； |
• | 談判、治理和實現戰略投資價值的困難； |
• | 承擔包括税收和訴訟在內的未知負債，以及相關費用和資源轉移； |
• | 幹擾正在進行的業務運作，包括轉移管理層對員工和客户的注意力和不確定性，特別是在收購後的整合過程中； |
• | 潛在的負面影響，我們與客户，經銷商和商業夥伴的關係； |
• | 接觸新的經營風險，法規和商業海關的範圍內，獲得的業務位於地區，我們目前不開展業務； |
• | 需要在可能缺乏此類控制、流程和政策的被收購公司實施適合上市公司的控制、程序和政策； |
• | 收購或投資相關成本對我們淨收入的負面影響；以及 |
• | 政府監管機構在審查收購時所施加的要求，包括對我們的業務或收購業務進行的必要剝離或限制。 |
如果我們不管理上述風險，我們完成的收購或戰略投資可能會對我們的業務和財務狀況產生不利影響。
47
我們不時地追求新產品和新技術的倡議，如果我們不能成功地執行這些倡議，我們的業務、財務狀況或業務結果可能會受到不利影響。
作為我們業務發展的一部分，我們已經進行了大量投資，通過我們的收購、研究和開發努力，開發新產品和增強現有產品。如果我們不能以及時和符合成本效益的方式引進新的或改進的產品來預測我們行業的技術變化，或者如果我們不能引進滿足市場需求的產品，我們可能會失去我們的競爭地位，我們的產品可能會過時，我們的業務、財務狀況或經營結果可能會受到不利影響。
此外，我們還不時向鄰近市場投資，包括軟件安全和質量測試解決方案。雖然我們相信這些解決方案是對我們的EDA工具的補充，但我們在提供軟件質量測試和安全產品及服務方面的經驗較少，操作歷史也較有限，我們在這方面的努力可能並不成功。我們在這些新市場的成功取決於各種因素，包括：
• | 我們吸引新客户羣的能力，包括在經驗較少的行業； |
• | 我們成功地開發了新的銷售和營銷策略，以滿足客户的需求； |
• | 我們能夠準確預測、準備和迅速應對新領域的技術發展，包括在軟件質量測試以及安全工具和服務方面，查明軟件代碼中新的安全漏洞，並確保支持越來越多的編程語言； |
• | 我們有能力在這些新行業與新的和現有的競爭對手競爭，其中許多行業可能比我們目前擁有更多的財政資源、行業經驗、品牌認知度、相關知識產權或已建立的客户關係，並且可以包括免費和開放源碼解決方案，免費提供類似的軟件質量測試和安全工具； |
• | 我們有能力巧妙地平衡對鄰近市場的投資和對現有產品和服務的投資； |
• | 我們有能力吸引和留住具有新領域專門知識的員工； |
• | 我們有能力以盈利的利潤銷售和支持諮詢服務；以及 |
• | 我們的能力，管理我們的收入模式與混合銷售許可產品和諮詢服務。 |
任何新產品開發的困難或我們進入鄰近市場的努力都可能對我們的經營結果和財務狀況產生不利影響。
我們可能需要投入比預期更多的研究和開發資源，這可能會增加我們的運營費用，並對我們的經營結果產生負面影響。
我們投入大量資源進行研究和開發。新的競爭對手、半導體工業或競爭對手的技術進步、我們的收購、我們進入新市場或其他競爭因素可能要求我們投入比我們預期更多的資源。如果要求我們投入比預期大得多的資源而不相應增加收入，我們的經營業績可能會下降。此外，我們的定期研究和開發費用可能與我們的收入水平無關，這可能對我們的財務結果產生不利影響。最後，不能保證我們的研究和開發投資將產生創造額外收入的產品。
產品的錯誤或缺陷會使我們承擔責任，損害我們的聲譽，我們可能會失去市場份額。
軟件產品經常包含錯誤或缺陷，特別是當首次引入、新版本發佈或與被收購公司開發的技術集成時。產品錯誤，包括來自第三方供應商的錯誤，可能會影響我們產品的性能或互操作性，可能會延遲
48
開發或發佈新產品或新版本的產品，可能會影響市場對我們產品的接受或看法。此外，任何因使用我們的IP產品而產生的可製造性問題的指控，即使是不真實的，也可能對我們的聲譽和我們的客户向我們頒發知識產權產品的意願產生不利影響。在發佈新產品或新版本產品方面的任何這類錯誤或延誤，或關於性能不佳的指控，都會使我們失去客户，增加我們的服務成本，使我們承擔損害賠償的責任，並將我們的資源從其他任務中轉移出去，而任何一項任務都可能對我們的業務和經營結果產生重大和不利的影響。
我們的硬件產品，主要由原型和仿真系統組成，使我們面臨明顯的風險。
我們硬件產品銷售的增長使我們面臨幾個風險，包括：
• | 某些硬件部件日益依賴單一供應商，這可能會降低我們對產品質量和定價的控制，如果我們的供應商未能及時交付足夠數量的可接受部件，則可能導致我們的硬件產品的生產和交付出現延誤； |
• | 由於硬件收入的波動，收入的變化越來越大，而且精確的收入預測越來越少，而硬件收入在裝船時就被預先確認，而軟件產品的大部分銷售卻隨着時間的推移而被確認； |
• | 潛在的整體利潤率下降，因為我們的硬件產品的毛利率通常低於我們的軟件產品； |
• | 較長的銷售週期，造成庫存不足、過剩或過時的風險，以及庫存估價的變化，可能對我們的經營結果產生不利影響； |
• | 減少或延遲客户購買有利於下一代版本，這可能導致過剩或過時的庫存，或要求我們折扣我們的舊硬件產品；以及 |
• | 比我們的軟件產品的保修期更長，這可能要求我們更換保修下的硬件部件，從而增加了我們的成本。 |
美國普遍接受的會計原則(美國公認會計準則)的變化可能會對我們的財務結果產生不利影響，並可能需要對我們的內部會計制度和程序進行重大改變。
我們按照美國公認會計準則編制合併財務報表。這些原則須經財務會計準則委員會(FASB)、證券交易委員會(SEC)和為解釋和制定適當的會計原則和指導而成立的各種機構的解釋。
FASB定期發佈關於各種主題的新會計準則，例如，收入確認和租賃會計。有關新會計準則的資料，請參閲“新會計公告的影響”標題下未經審計的精簡綜合財務報表附註19。 這些準則和其他這類準則通常會產生不同的會計原則，這可能會對我們報告的結果產生重大影響，或可能導致財務結果的多變性。例如，新的收入確認標準在2019財政年度開始適用於我們，我們的總收入的波動性增加了，而且可預見性低於以前的會計準則。
我們的結果可能會受到以下因素的不利影響：税法的改變和相關的新的或修訂的指導方針和條例，我們的實際税率的變化，我們的地理收入結構的變化，政府對我們的納税申報表的不利審查，我們預測的和實際的年度有效税率之間的重大差異，我們的税收結構的未來變化，或者我們不斷髮展的執法做法。
我們的業務在美國和多個外國管轄區都要繳納所得税和交易税。由於我們在多個司法管轄區內有廣泛的法定税率，我們的地理收益組合的任何改變，包括公司間轉讓定價或轉讓定價規則的改變，都會對本港的實際税率產生重大影響。此外，我們經營業務的司法管轄區税法的改變，包括提高税率或對收入或開支的處理方式發生不利變化，可能導致我們的税收開支大幅增加，並影響我們的財務狀況和現金流量。
49
2017年12月22日，美國總統簽署了“減税和就業法案”(“税法”)，該法案顯著改變了美國以前的税法，包括許多影響我們業務的條款。“税法”包括一些新的規定，這些規定在2019年財政年度第一季度開始影響我們的外國業務收入。自2019年財政開始以來，美國財政部發布了一些條例草案，可能會對我們要求某些與税法相關的税收優惠的能力產生實質性影響。雖然該公司繼續評估對其估計的年度税率的潛在影響，但其中某些規定尚未最後確定，可能會發生變化。隨着有關税法的更多規章和指導的發展，隨着我們收集更多的信息和進行更多的分析，我們的結果可能與先前的估計大不相同，而這些差異可能會對我們的財務狀況產生重大影響。對其中某些規定作出解釋需要作出重大判斷。
外國司法管轄區的税法可能會有進一步的變化。制定解決經濟數字化帶來的税務挑戰的協調解決辦法的工作方案(工作方案)代表包括美國在內的成員國聯盟的經濟合作與發展組織(OECD)達成的協議。這個工作方案正在評估許多長期存在的税收原則的潛在變化。這些改變，如果由我們做生意的國家實施，可能會增加我們在這些國家的税收。與國際税務改革有關的這些領域和其他領域的變化，包括外國政府今後為響應税法而採取的行動，可能會增加不確定性，並可能對我國未來幾年的税率和現金流量產生不利影響。
我們的所得税和非所得税申報須接受國內税務局和州、地方和外國税務機關的審查或審計。我們在決定我們在全球範圍內對所得税的規定時，會作出重大的判斷，而在我們通常的業務運作中，可能會有一些交易和計算，而最終的税務決定是不確定的。我們還可能對我們收購的企業的潛在税務責任承擔責任，包括根據“税法”對其外國業務收入(如果有的話)未來應繳的過渡税。雖然我們相信我們的税額估計是合理的，但審計的最終決定可能與我們的歷史所得税規定和應計項目所反映的待遇大不相同。對因審計而增加的税款進行評估，可能會對我們的所得税撥款和淨收入產生不利影響。
2017年7月，匈牙利税務局(HTA)針對我們的匈牙利子公司(匈牙利Synopsys匈牙利)發佈了2011至2013財政年度的最後評估報告。HTA對向附屬公司支付的某些款項徵收預扣税，導致總計税額約2 500萬美元，利息和罰款1 100萬美元。我們按照法律規定，在2018年第一季度支付了税款評估、罰款和利息，並將這些金額作為預付税款記錄在我們的資產負債表上。2019年4月30日，匈牙利行政法院對匈牙利Synopsys作出裁決。我們於2019年7月5日向匈牙利最高法院提出上訴。關於匈牙利審計的進一步討論，見“非美國審查”標題下的“未經審計的合併財務報表説明”注17。
我們持有與某些税收抵免相關的大量遞延税款資產。我們能否使用這些抵免，取決於今後在有關司法管轄區是否有足夠的應税收入，就外國税收抵免而言，如何根據“税法”的規定對待這些抵免。我們對未來收入預測的變化可能導致對遞延税資產進行調整，並將相關費用計入收益，從而對我們的財務業績產生重大影響。
美國業務的流動性要求可能要求我們在不確定的資本市場上籌集現金，這可能會對我們的財務狀況產生負面影響。
截至2020年1月31日，約69%我們的全球現金和現金等價物餘額由我們的國際子公司持有。我們打算滿足我們的美國現金支出需求，包括税法臨時過渡税，主要是通過我們現有的美國現金餘額、持續的美國現金流以及我們的定期貸款和循環信貸安排下的可用信貸。如果我們在美國的現金支出需求上升並超過這些流動性來源，我們可能需要以高於預期的利率承擔更多債務或獲得其他資金來源，這可能會對我們的運營結果、資本結構或我們普通股的市場價格產生負面影響。
50
我們不時會被指控我們的產品侵犯了第三方的知識產權。
我們不時受到指控，聲稱我們侵犯了第三方知識產權，包括專利權。根據我們的客户協議和其他許可協議，我們同意在許多情況下，如果我們的產品侵犯第三方的知識產權，我們將賠償我們的客户。侵權索賠可能導致昂貴和耗時的訴訟，要求我們作出特許權使用費安排，要求我們受到限制我們產品銷售的損害或禁令，使專利或專利家族失效，要求我們向客户退還許可費，或放棄未來的付款，或要求我們重新設計我們的某些產品，其中任何一種產品都可能損害我們的業務和經營結果。
我們可能會受到可能損害我們業務的訴訟程序。
在全球範圍內，我們可能會受到涉及股東、消費者、就業、客户、供應商、競爭和其他問題的法律要求或監管事項的制約。訴訟受制於固有的不確定性，不利的裁決可能發生。不利的裁決可以包括金錢損害賠償，或者在尋求強制救濟的情況下，禁止我們生產或銷售一種或多種產品。如果我們在某件事上得到不利的裁決，我們的業務和經營結果可能會受到重大損害。關於其中某些事項的進一步資料載於第二部分第1項，法律程序.
我們可能無法繼續以合理的條件獲得第三方軟件和知識產權的許可，這可能會擾亂我們的業務並損害我們的財務業績。
我們授權第三方軟件和其他知識產權用於產品研究和開發，並在一些情況下，包括在我們的產品。我們還許可第三方軟件，包括我們的競爭對手的軟件，以測試我們的產品與其他行業產品的互操作性，並與我們的專業服務。這些許可證可能需要不時地重新協商或更新，或者我們將來可能需要獲得新的許可證。第三方可能停止充分支持或維護他們的技術，或者他們或他們的技術可能被我們的競爭對手收購。如果我們無法以合理的條件獲得這些第三方軟件和知識產權的許可，我們可能根本無法銷售受影響的產品，我們的客户對產品的使用可能會中斷，或者我們的產品開發過程和專業服務提供可能受到幹擾，這反過來會損害我們的財務結果、我們的客户和我們的聲譽。
將第三方知識產權納入我們的產品也會使我們和我們的客户受到侵權指控。雖然我們尋求通過合同來減輕這一風險，但我們可能無法充分限制我們的潛在賠償責任。無論結果如何，侵權索賠可能要求我們使用大量的資源，並可能轉移管理層的注意力。
我們的一些產品和技術，包括我們獲得的產品和技術，可能包括開放源碼許可許可的軟件。在某些情況下，某些開源許可證可能要求我們對基於開源軟件創建的任何修改或派生作品提供許可或授予許可。雖然我們有監測和限制開放源碼軟件使用的工具和流程，但與開放源碼使用相關的風險可能無法消除，如果不適當地加以解決，可能會導致意外的義務損害我們的業務。
如果我們不能及時招聘和留住高級管理人員和關鍵員工，我們的業務可能會受到損害。
我們在很大程度上依賴我們高級管理團隊關鍵成員的服務來推動我們未來的成功，如果我們失去任何高級管理團隊成員的服務，我們的業務就會受到不利影響。為了取得成功，我們還必須吸引和留住關鍵的技術、銷售和管理人員，包括那些加入我們參與收購的人。合格的EDA和IC設計工程師人數有限，對這些人的競爭十分激烈，而且競爭日益激烈。我們的員工經常被我們的競爭對手和客户積極招聘。任何招聘和留住關鍵技術人員、銷售人員和管理人員的行為都可能損害我們的業務、經營結果和財務狀況。此外，招聘和留住合格員工的努力可能代價高昂，並對我們的運營費用產生負面影響。
我們發放來自員工權益計劃的股權獎勵，作為我們整體薪酬的一個關鍵組成部分。由於這種基於股權的補償對股東的稀釋作用，我們面臨着限制使用這種補償的壓力。如果我們是
51
由於未來無法授予具有吸引力的股權套餐，這可能會限制我們吸引和留住關鍵員工的能力。
我們的業務受制於不斷變化的公司治理和公開披露條例，這增加了我們的合規成本和不遵守的風險，這可能會對我們的股價產生不利影響。
我們受到一些政府和自律組織頒佈的不斷變化的規則和條例的約束，這些組織包括證券交易委員會、納斯達克股票市場和FASB。這些規則和條例在範圍和複雜性上繼續發展，許多新的要求是根據國會頒佈的法律制定的，使得遵守變得更加困難和不確定。例如，我們努力遵守“多德-弗蘭克華爾街改革和消費者保護法”和其他條例，包括影響我們硬件產品的“衝突礦物”條例，導致並可能繼續導致一般和行政開支增加，並將管理時間和注意力從創收活動轉移到合規活動上。
我們的控制和合規計劃的有效性有其固有的侷限性。
無論它的設計和運作如何良好，一個控制系統只能提供合理的保證，它的目標將得到實現。此外，控制系統的設計必須反映一個事實，即資源受到限制，控制的好處必須與其成本相比較。由於所有控制系統的固有侷限性，對控制的任何評價都不能絕對保證所有控制問題和欺詐事件(如果有的話)都已被發現。此外，雖然我們對僱員實施了合規計劃和合規培訓，但這些措施並不能防止我們的僱員、承包商或代理人違反或規避我們的政策或違反適用的法律和法規。我們的控制系統和合規程序的失敗，以防止錯誤，欺詐或違法行為，可能會對我們的業務產生重大的不利影響。
我們的投資組合可能會受到資本市場惡化的影響。
有時，我們的現金等價物和短期投資組合包括投資級美國政府機構證券、資產支持證券、公司債務證券、商業票據、存單、貨幣市場基金、市政證券和其他證券以及銀行存款。我們的投資組合既有利率風險，也有信用風險。固定利率債務證券的市場價值可能因信用降級或利率上升而受到不利影響，而如果利率下降或信用評級下降，浮動利率證券的收入可能低於預期。由於某些銀行，特別是歐洲銀行的資本壓力，以及持續的低利率環境，我們的一些金融工具可能會受到損害。
我們未來的投資收入可能會因為利率的變化而低於預期，或者如果我們持有的投資的公允價值下降被認為不是暫時的。此外，如果我們被迫出售由於發行人的信貸質量變化或利率變化而導致市場價值下降的證券，我們可能會遭受原則上的損失。
在編制財務報表時，我們作出某些假設、判斷和估計，這些假設、判斷和估計影響到合併財務報表中報告的數額，如果不準確，可能會對我們的財務結果產生重大影響。
我們對許多項目作了假設、判斷和估計，包括金融工具的公允價值、商譽、長期資產和其他無形資產、遞延税資產的可變現性、收入的確認和股票獎勵的公允價值。我們還作出假設、判斷和估計，以確定僱員相關負債的應計項目，包括佣金和可變薪酬，以及確定不確定税收狀況的應計項目、遞延税款資產的估價津貼、可疑賬户備抵額和法定應急款。這些假設、判斷和估計是根據我們認為在合併財務報表之日的情況下是合理的歷史經驗和各種其他因素作出的，實際結果可能與我們的估計大不相同，這種差異可能對我們的財務業績產生重大影響。
災難性事件可能會擾亂我們的業務，損害我們的經營結果。
52
由於我們業務的全球性，我們的經營結果可能會受到世界各地災難性事件的負面影響。我們依靠全球基礎設施應用、企業應用和技術系統網絡進行開發、營銷、運營、支持和銷售活動。在發生重大地震、火災、電信故障、網絡安全攻擊、恐怖襲擊、流行病或其他災難性事件時，這些系統的中斷或故障可能會造成系統中斷、產品開發延誤和關鍵數據丟失，並可能使我們無法履行客户的訂單。特別是，外國銷售和我們的外國基礎設施容易受到區域或全球健康狀況的影響，包括諸如COVID-19(2019年新型冠狀病毒)等傳染病爆發的影響。此外，我們的公司總部、我們的研究和開發活動的很大一部分、我們的數據中心以及其他一些重要的業務活動都位於加利福尼亞，靠近重大地震斷層。如果災難性事件導致我們的數據中心或關鍵業務或信息技術系統遭到破壞或中斷，將嚴重影響我們進行正常業務運作的能力，因此，我們的經營結果將受到不利影響。
53
第2項 | 未登記的股本證券出售和收益的使用 | |
在2019年12月，我們簽訂了一項加速股票回購協議(2019年12月ASR)，以回購1億美元我們的普通股。根據2019年12月ASR，我們提前支付了1億美元並收到了價值8，000萬美元的初次股票交付。剩餘餘額2 000萬美元將於2020年2月27日或之前確定。
下表列出了我們在截止的三個月內回購普通股的情況。2020年1月31日:
期間(1) | 總人數 股份 購進 | 平均 已付價格 每股 | 共計 電話號碼 股份 購進 作為.的一部分 公開 宣佈 節目 | 最高摺合美元 股份轉讓價值 可能會更接近 購進 根據 節目(1) | ||||||||||
月份#1 | ||||||||||||||
2019年11月3日至12月7日 | — | $ | — | — | $ | 400,000,000 | ||||||||
月份#2 | ||||||||||||||
2019年12月8日至2020年1月4日 | 579,290 | $ | 138.10 | 579,290 | $ | 300,000,000 | ||||||||
第三個月 | ||||||||||||||
2020年1月5日至2月1日 | — | $ | — | — | $ | 300,000,000 | ||||||||
共計 | 579,290 | $ | 138.10 | 579,290 | $ | 300,000,000 | ||||||||
(1) | 截至2020年1月31日, $300.0在該計劃下，仍有100萬歐元可用於未來的回購。 |
有關我們股票回購計劃的進一步信息，請參閲未審計的合併財務報表附註12。
54
第6項 | 展品 | |
陳列品 數 | 以引用方式合併 | 歸檔 隨函 | ||||||||||
展品描述 | 形式 | 檔案編號。 | 陳列品 | 提交日期 | ||||||||
3.1 | 經修訂及重訂的法團證書 | 10-Q | 000-19807 | 3.1 | 9/15/2003 | |||||||
3.2 | 修訂及重訂附例 | 10-K | 000-19807 | 3.2 | 12/17/2018 | |||||||
4.1 | 普通股證樣本 | S-1 | 33-45138 | 4.3 | 2/24/1992 (有效再分配) 日期) | |||||||
31.1 | 根據“交易法”規則13a-14(A)或規則15d-14(A)認證共同首席執行官 | X | ||||||||||
31.2 | 根據“交易法”規則13a-14(A)或規則15d-14(A)認證共同首席執行官 | X | ||||||||||
31.3 | 根據“交易法”規則13a-14(A)或規則15d-14(A)認證首席財務官 | X | ||||||||||
32.1 | 根據“交易法”規則13a-14(B)或細則15d-14(B)和“美國守則”第63章第63章第1350節提供的共同首席執行官和首席財務官的證明 | X | ||||||||||
101.INS | 內聯XBRL實例文檔 | X | ||||||||||
101.SCH | 內聯XBRL分類法擴展模式文檔 | X | ||||||||||
101.CAL | 內聯XBRL分類法擴展計算鏈接庫文檔 | X | ||||||||||
101.DEF | 內聯XBRL分類法擴展定義鏈接庫文檔 | X | ||||||||||
101.LAB | 內聯XBRL分類法擴展標籤鏈接庫文檔 | X | ||||||||||
101.PRE | 內聯XBRL分類法擴展表示鏈接庫文檔 | X | ||||||||||
104 | 封面交互數據文件(格式化為內聯XBRL，包含在表101中) | |||||||||||
55
簽名
根據1934年“證券交易法”的要求，登記人已正式安排由下列簽名人代表其簽署本報告，並正式授權。
Synopsys公司 | ||
日期：2020年2月21日 | 通過： | /s/RAC P火腿 |
特拉克·範姆 首席財務官 (首席財務主任) | ||
56