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假的--09-27Q120200000804328高通公司/DE0000.00010.00016000000000600000000011450000001143000000114500000011430000000.00010.0001800000080000000000008043282019-09-302019-12-2900008043282020-02-0300008043282019-09-2900008043282019-12-2900008043282018-10-012018-12-3000008043282018-09-3000008043282018-12-300000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2019-12-290000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2018-10-012018-12-300000804328US-GAAP：留存收益會員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2018-12-300000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2019-12-290000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2018-10-012018-12-300000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2018-09-300000804328US-GAAP：留存收益會員2019-09-290000804328US-GAAP：留存收益會員2019-12-290000804328US-GAAP：留存收益會員2018-10-012018-12-300000804328US-GAAP：留存收益會員2018-09-300000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2018-09-300000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2018-12-300000804328US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2019-09-290000804328US-GAAP：普通股，包括額外實收資本成員2019-09-290000804328US-GAAP：留存收益會員2018-12-3000008043282019-09-300000804328US-GAAP：會計準則更新 201602 會員2019-09-302019-12-2900008043282019-12-2900008043282023-09-252019-12-2900008043282024-09-302019-12-2900008043282022-09-262019-12-2900008043282020-09-282019-12-290000804328US-GAAP：循環信貸機制成員qcom: 2020 年 2 月會員2019-12-290000804328US-GAAP：循環信貸機制成員qcom: 2021 年 11 月會員2019-12-2900008043282019-12-302019-12-290000804328US-GAAP：商業票據成員2019-12-2900008043282021-09-272019-12-290000804328SRT: 場景預測成員2019-09-302020-09-270000804328qcom: FDII 有效税率會員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：美國國税局IRS成員2019-09-302019-12-290000804328qcom: 2018 年美國減税和就業法案有效會員2018-10-012018-12-300000804328qcom: OpenMarketRerecases 會員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：後續活動成員2019-12-302020-02-0300008043282018-07-260000804328US-GAAP：後續活動成員2020-01-172020-01-170000804328qcom: a10bstockrephaseProgram 2018 年 5 月 9 日宣佈會員2019-12-290000804328qcom: OpenMarketRerecases 會員2018-10-012018-12-300000804328US-GAAP：後續活動成員2020-03-262020-03-260000804328US-GAAP：後續活動成員2020-03-052020-03-050000804328qcom：icera 向歐共體成員投訴2019-12-290000804328貨幣：歐元qcom: ecmember2018-01-242018-01-240000804328US-GAAP：賠償擔保成員2019-12-290000804328qcom: ecmember2019-12-290000804328貨幣：韓元qcom: KFTC會員2016-09-262017-09-240000804328貨幣：歐元qcom：icera 向歐共體成員投訴2019-07-182019-07-180000804328qcom：icera 向歐共體成員投訴2019-04-012019-06-300000804328qcom: KFTC會員2016-09-262017-09-240000804328qcom: ecmember2017-09-252017-12-240000804328qcom: qctMember2019-09-290000804328qcom: qtlMember2019-12-290000804328qcom: qtlMember2019-09-290000804328US-GAAP：材料核對項目成員2019-09-290000804328qcom: qctMember2019-12-290000804328qcom: qsiMember2019-09-290000804328qcom: qsiMember2019-12-290000804328US-GAAP：材料核對項目成員2019-12-290000804328US-GAAP：所有其他細分市場成員2018-10-012018-12-300000804328US-GAAP：材料核對項目成員2018-10-012018-12-300000804328US-GAAP：材料核對項目成員2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：所有其他細分市場成員2019-09-302019-12-290000804328qcom: qctMember2019-09-302019-12-290000804328qcom: qsiMember2019-09-302019-12-290000804328qcom: qtlMember2018-10-012018-12-300000804328qcom: qsiMember2018-10-012018-12-300000804328qcom: qctMember2018-10-012018-12-300000804328qcom: qtlMember2019-09-302019-12-290000804328US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員qcom：抵押貸款和資產支持和拍賣利率證券會員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值計量常任成員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值計量常任成員qcom：抵押貸款和資產支持和拍賣利率證券會員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員US-GAAP：Equity Securities成員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員US-GAAP：Equity Securities成員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員qcom：抵押貸款和資產支持和拍賣利率證券會員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值計量常任成員US-GAAP：Equity Securities成員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員qcom：抵押貸款和資產支持和拍賣利率證券會員2019-12-290000804328US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員US-GAAP：Equity Securities成員2019-12-29iso421:USDxbrli: 股票iso421:USDiso4217：KRWxbrli: 股票xbrli: pureiso421:EUR


 
 
 
 
 

美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
_____________________
表單 10-Q
_____________________
（標記一號）
☒
根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告

在截至的季度期間 2019年12月29日
或者
☐
根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告
在過渡期內                     到                      .
委員會檔案編號 0-19528
高通公司
（註冊人的確切姓名如其章程所示）
特拉華
 
95-3685934
（州或其他司法管轄區
公司或組織）
 
（美國國税局僱主
證件號）
 
 
 
 
 
 
 
5775 Morehouse 博士，
聖地亞哥，
加利福尼亞
 
92121-1714
（主要行政辦公室地址）
 
（郵政編碼）
(858) 587-1121
（註冊人的電話號碼，包括區號）
根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題
 交易品種
註冊的每個交易所的名稱
普通股，面值0.0001美元
QCOM
納斯達克股票市場
用複選標記表明註冊人 (1) 在過去的12個月中（或註冊人被要求提交此類報告的較短時間）中是否提交了1934年《證券交易法》第13或15（d）條要求提交的所有報告，以及（2）在過去的90天內是否受此類申報要求的約束。是的 ☒沒有 ☐
用勾號指明註冊人是否在過去 12 個月（或在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規 405（本章第 232.405 節）要求提交的所有交互式數據文件。是的 ☒沒有 ☐
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器
☒
加速過濾器
☐
非加速過濾器
☐
規模較小的申報公司
☐
新興成長型公司
☐
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。 ☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。
是的 ☐沒有☒
註冊人普通股的已發行股票數量為 1,143,042,806在 2020年2月3日.
 
 
 
 
 




高通公司
10-Q 表格
對於已結束的季度 2019年12月29日
 
 
頁面
第一部分財務信息
 
第 1 項。
簡明合併財務報表（未經審計）
 
 
簡明合併資產負債表
3
 
簡明合併運營報表
4
 
簡明綜合收益表
5
 
簡明合併現金流量表
6
 
股東權益簡明合併報表
7
 
簡明合併財務報表附註
8
第 2 項。
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
19
第 3 項。
關於市場風險的定量和定性披露
47
第 4 項。
控制和程序
47
 
 
 
第二部分。其他信息
 
第 1 項。
法律訴訟
47
第 1A 項。
風險因素
47
第 2 項。
未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
48
第 3 項。
優先證券違約
48
第 4 項。
礦山安全披露
48
第 5 項。
其他信息
48
第 6 項。
展品
49
 
 
 
簽名
 
51


2


第一部分財務信息

第 1 項。簡明合併財務報表（未經審計）
高通公司
簡明的合併資產負債表
（以百萬計，每股數據除外）
（未經審計）
 
12月29日
2019
 
9月29日，
2019
資產
流動資產：
 
 
 
現金和現金等價物
$
11,109

 
$
11,839

有價證券
314

 
421

應收賬款，淨額
2,737

 
2,471

庫存
1,420

 
1,400

其他流動資產
625

 
634

流動資產總額
16,205

 
16,765

遞延所得税資產
1,254

 
1,196

不動產、廠房和設備，淨額
3,171

 
3,081

善意
6,297

 
6,282

其他無形資產，淨額
2,045

 
2,172

其他資產
4,139

 
3,461

總資產
$
33,111

 
$
32,957

 
 
 
 
負債和股東權益
流動負債：
 
 
 
貿易應付賬款
$
1,718

 
$
1,368

工資和其他福利相關負債
939

 
1,048

未賺取的收入
511

 
565

短期債務
2,498

 
2,496

其他流動負債
3,528

 
3,458

流動負債總額
9,194

 
8,935

未賺取的收入
1,061

 
1,160

應繳所得税
2,054


2,088

長期債務
13,437

 
13,437

其他負債
2,852

 
2,428

負債總額
28,598

 
28,048

 
 
 
 
承付款和或有開支（注5）

 

 
 
 
 
股東權益：
 
 
 
優先股，面值0.0001美元；已授權8股；無已發行股票
—

 
—

普通股和實收資本，面值0.0001美元；已授權6,000股；分別發行和流通1,143股和1,145股
—

 
343

留存收益
4,376

 
4,466

累計其他綜合收益
137

 
100

股東權益總額
4,513

 
4,909

負債和股東權益總額
$
33,111

 
$
32,957

參見隨附的註釋。

3


高通公司
簡明合併運營報表
（以百萬計，每股數據除外）
（未經審計）
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
收入：
 
 
 
設備和服務
$
3,534

 
$
3,754

許可
1,543

 
1,088

總收入
5,077

 
4,842

成本和支出：
 
 
 
收入成本
2,113

 
2,188

研究和開發
1,406

 
1,269

銷售、一般和管理
528

 
526

其他
—

 
149

成本和支出總額
4,047

 
4,132

營業收入
1,030

 
710

利息支出
(148
)
 
(156
)
投資和其他收入，淨額
65

 
5

所得税前收入
947

 
559

所得税（費用）補助
(22
)
 
509

淨收入
$
925

 
$
1,068

 
 
 
 
每股基本收益
$
0.81

 
$
0.88

攤薄後的每股收益
$
0.80

 
$
0.87

每股計算中使用的股份：
 
 
 
基本
1,144

 
1,213

稀釋
1,159

 
1,223

參見隨附的註釋。

4


高通公司
綜合收益的簡明合併報表
（以百萬計）
（未經審計）
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
淨收入
$
925

 
$
1,068

扣除所得税的其他綜合收益（虧損）：
 
 
 
外幣折算收益（損失）
31

 
(24
)
可供出售證券的未實現淨虧損
—

 
(5
)
衍生工具未實現的淨收益
3

 
16

其他收益
8

 
—

淨收入中包含某些重新分類
(5
)
 
1

其他綜合收益總額（虧損）
37

 
(12
)
綜合收入
$
962

 
$
1,056


參見隨附的註釋。

5


高通公司
簡明的合併現金流量表
（以百萬計）
（未經審計）
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
經營活動：
 
 
 
淨收入
$
925

 
$
1,068

為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整：
 
 
 
折舊和攤銷費用
351

 
353

所得税準備金少於所得税繳款
(131
)
 
(663
)
基於股份的薪酬支出的非現金部分
294

 
230

有價證券和其他投資的淨（收益）虧損
(79
)
 
37

無限期和長期的資產減值費用
—

 
150

其他投資的減值損失
72

 
9

其他物品，淨額
(26
)
 
(34
)
資產和負債的變化：
 
 
 
應收賬款，淨額
(262
)
 
415

庫存
(17
)
 
(18
)
其他資產
(119
)
 
(148
)
貿易應付賬款
396

 
(403
)
工資、福利和其他負債
(171
)
 
(578
)
未賺取的收入
(115
)
 
(62
)
經營活動提供的淨現金
1,118

 
356

投資活動：
 
 
 
資本支出
(296
)
 
(152
)
債務和股票有價證券的出售和到期所得收益
129

 
35

收購和其他投資，扣除獲得的現金
(75
)
 
(56
)
其他投資的收益
26

 
23

其他物品，淨額
13

 
(2
)
投資活動使用的淨現金
(203
)
 
(152
)
融資活動：
 
 
 
短期債務收益
558

 
1,784

償還短期債務
(558
)
 
(1,790
)
發行普通股的收益
23

 
28

普通股的回購和退出
(762
)
 
(1,019
)
已支付的股息
(710
)
 
(750
)
與股份獎勵歸屬相關的預扣税款的支付
(201
)
 
(139
)
其他物品，淨額
(9
)
 
(1
)
融資活動使用的淨現金
(1,659
)
 
(1,887
)
持有待售的現金及現金等價物的變動
—

 
(25
)
匯率變動對現金和現金等價物的影響
14

 
(3
)
現金及現金等價物總額的淨減少
(730
)
 
(1,711
)
期初的現金和現金等價物總額
11,839

 
11,777

期末現金和現金等價物總額
$
11,109

 
$
10,066


參見隨附的註釋。

6


高通公司
簡明的股東權益合併報表
（以百萬計，每股數據除外）
（未經審計）
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
股東權益總額，期初餘額
$
4,909

 
$
807

 
 
 
 
普通股和實收資本：
 
 
 
期初餘額
$
343

 
$
—

根據員工福利計劃發行的普通股和相關的税收優惠
21

 
27

普通股的回購和退出
(481
)
 
(137
)
基於股份的薪酬
318

 
249

與股份支付歸屬相關的預扣税
(201
)
 
(139
)
期末餘額
—

 
—

 
 
 
 
留存收益：
 
 
 
期初餘額
4,466

 
542

會計變更的累積影響
—

 
3,455

淨收入
925

 
1,068

普通股的回購和退出
(281
)
 
(882
)
分紅
(734
)
 
(768
)
期末餘額
4,376

 
3,415

 
 
 
 
累計其他綜合收益：
 
 
 
期初餘額
100

 
265

會計變更的累積影響
—


(51
)
其他綜合收益（虧損）
37

 
(12
)
期末餘額
137

 
202

 
 
 
 
股東權益總額，期末餘額
$
4,513

 
$
3,617

 
 
 
 
公佈每股分紅
$
0.62

 
$
0.62


參見隨附的註釋。

7

高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）


注意事項 1。 列報基礎和重要會計政策更新
財務報表編制。 這些簡明合併財務報表是根據美利堅合眾國（GAAP）普遍接受的中期財務信息會計原則和S-X條例第10-01條的指示編制的。因此，它們不包括公認會計原則要求的完整財務報表所需的所有信息和附註。管理層認為，中期財務信息包括公允列報中期業績所必需的所有正常經常性調整。這些簡明合併財務報表未經審計，應與我們截至財年的10-K表年度報告一起閲讀 2019年9月29日。過渡期的經營業績不一定代表整個財年的經營業績。 我們使用截至9月最後一個星期日的52-53周財政年度進行運營和報告。每個 三個月已結束 2019年12月29日和 2018年12月30日包括在內 13周。
根據公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估算和假設，以影響我們的簡明合併財務報表和隨附附註中報告的金額和或有金額的披露。實際結果可能與這些估計值不同。前一年的某些金額已重新分類，以符合本年度的列報方式。
最近採用的會計指南。
租約： 2016年2月，財務會計準則委員會發布了與租賃有關的新會計指南（ASC 842），其中概述了新的綜合租賃會計模式，並要求擴大披露範圍。根據新的會計指南，我們必須在合併資產負債表上確認使用權資產和相應的租賃負債。我們在2020財年第一季度採用了修改後的回顧性方法，採用了ASC 842，首次採用的累積效應記錄為對我們截至2019年9月30日的期初簡明合併資產負債表的調整。我們選擇不在合併資產負債表上記錄期限為12個月或更短的租約。此外，我們還採用了過渡指南允許的一攬子實際權宜之計，除其他外，該指南不要求在通過後重新評估租賃分類。上期業績尚未重報，將繼續根據這些時期有效的會計指南（ASC 840）進行報告。
通過後，我們錄製了 $449百萬其他資產中的經營租賃資產以及 $500百萬相應的租賃負債 ($127百萬記入其他流動負債和 $373百萬記在其他負債中）。經營租賃資產與負債之間的差額 $51百萬主要與通過之日存在的遞延租金負債有關.融資租賃並非在所有報告期間都很重要。採用了新的會計指導方針 不不會對我們的簡明合併運營報表或現金流產生重大影響。
會計政策更新。
租約：由於採用了ASC 842，我們從2020財年開始對租賃會計政策進行了如下修訂。
租賃期超過12個月的租賃的經營租賃資產和負債根據起始日期租賃期內未來租賃付款的現值進行確認。經營租賃包含在我們合併資產負債表上的其他資產、其他流動負債和其他負債中。我們的租賃條款可能包括延長或終止租賃的選項，前提是我們可以合理地確定我們將行使此類選擇權。我們幾乎將所有租賃和相關的非租賃組成部分合併為一個租賃組成部分。經營租賃費用在租賃期限內按直線法確認。
最近的會計指導尚未通過。
金融資產： 2016年6月，財務會計準則委員會發布了新的會計指南，修改了確認金融資產減值的會計方法。根據新的會計指導，按攤銷成本持有的金融資產（例如應收賬款）的信用損失將根據預期虧損而不是當前發生的損失減值模型進行估算。新的會計指南還修改了可供出售債務證券的減值模型。這些變化將導致提前確認信貸損失（如果有）。新的會計指南通常要求採用修改後的追溯過渡方法，適用新會計指導的累積效應被視為對採用當年期初留存收益的調整，但某些需要預期過渡方法的金融資產除外，例如已記錄非臨時減值的可供出售債務證券。我們將在2021財年第一季度採用新的會計指導方針，以及這一新指引的影響

8

高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

會計指導將在很大程度上取決於我們投資組合的構成和信貸質量，以及採用時的經濟狀況。
注意事項 2。 某些財務報表項目的構成
庫存（以百萬計）
 
 
 
 
12月29日
2019
 
9月29日，
2019
原材料
$
75

 
$
77

在處理中工作
725

 
667

成品
620

 
656

 
$
1,420

 
$
1,400


短期債務（以百萬計）
 
 
 
 
12月29日
2019
 
9月29日
2019
商業票據
$
499

 
$
499

長期債務的當前部分
1,999

 
1,997

 
$
2,498

 
$
2,496


循環信貸額度。 我們有經修訂和重報的循環信貸額度（循環信貸額度），提供無抵押循環信貸額度貸款、週轉貸款和信用證，總金額不超過 $5.0十億，其中 $530百萬和 $4.47十億到期於 2020年2月18日和 2021年11月8日，分別地。在 2019年12月29日, 不循環信貸機制項下的款項尚待償還.
收入。 我們按細分市場（注6）以及產品和服務類型（如我們的簡明合併運營報表所示）對收入進行了細分，因為我們認為這最能説明經濟因素如何影響我們的收入和現金流的性質、金額、時機和不確定性。QCT（Qualcomm CDMA Technologies）的幾乎所有收入都包含在某個時間點確認的設備收入，而QTL（高通技術許可）的幾乎所有收入都代表隨着時間的推移確認的許可收入。
以前各期履行（或部分履行）的履約義務確認的收入為 $92百萬和 $72百萬對於 三個月已結束 2019年12月29日和 2018年12月30日，主要與之前銷售的設備相關的QTL特許權使用費收入和某些客户激勵措施有關。
未賺取的收入（被視為合同負債）主要包括具有持續履約義務的知識產權許可費。在 三個月已結束 2019年12月29日和 2018年12月30日，我們確認的收入為 $178百萬和 $133百萬，分別記為未賺取的收入 2019年9月29日分別是 2018 年 10 月 1 日和
剩餘的履約義務基本上全部包含在未賺取的收入中，代表截至報告期末尚未確認為收入的某些客户合同的交易價格總額，不包括與根據我們的許可協議 (a) 最初預期期限為一年或更短的合同以及 (b) 基於銷售的特許權使用費（即未來的特許權使用費收入）相關的收入。我們剩餘的履約義務主要包括QTL預先收取許可費的某些客户合同。在 2019年12月29日，我們有 $1.6十億剩餘的履約義務，其中 $372百萬, $462百萬, $449百萬, $198百萬和 $50百萬預計將分別確認為2020財年剩餘時間以及從2021財年到2024財年的後續四年中的每年的收入，以及 $26百萬其後。
其他收入、成本和支出。 其他費用在 三個月已結束 2018年12月30日包括 $180百萬，與我們的成本計劃相關的重組和重組相關費用，該計劃於2019財年結束，部分抵消了 $31百萬與有利的法律和解相關的好處。

9

高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

投資和其他收入，淨額（百萬美元）
 
 
 
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
利息和股息收入
$
69

 
$
74

有價證券的淨收益（虧損）
31

 
(72
)
其他投資的淨收益
48

 
35

其他投資的減值損失
(72
)
 
(9
)
衍生品投資的淨收益（虧損）
2

 
(8
)
被投資者的淨虧損中的權益
(10
)
 
(21
)
外幣交易的淨（虧損）收益
(3
)
 
6

 
$
65

 
$
5


注意事項 3。 所得税
我們估計我們的年度有效所得税税率為 11%用於財政 2020，這低於美國聯邦法定税率，因為我們的收入中有很大一部分有資格作為外國衍生的無形收入（FDII）獲得優惠待遇 13%有效税率以及我們的研發税收抵免帶來的好處。的有效税率 2%2020財年第一季度的年有效税率低於估計的年有效税率 11%由於 $102百萬在2020財年第一季度記錄的離散淨税收優惠中，主要與歸屬於第一財季的股票獎勵相關的超額税收優惠、資本損失結轉的估值補貼發放以及與我們的韓國預扣税退款申請相關的非流動應收賬款的外幣收益有關。的有效税率 91%2019財年第一季度的收益包括 $570百萬通過某些複選框選舉建立新的美國遞延所得税淨資產而獲得的税收優惠。
美國財政部已就2017年《減税和就業法》的多項條款發佈了擬議法規，包括外國直接投資和利息支出扣除限制，預計將在未來幾個月內最終確定。這些擬議法規最終確定後，可能會對我們的所得税、經營業績和/或現金流準備金產生不利影響。
未確認的税收優惠是 $1.8十億和 $1.7十億在 2019年12月29日和 2019年9月29日，分別與我們的韓國預扣税退款申請有關。如果成功，退款將導致美國國外税收抵免相應減少。我們預計，未確認的税收優惠總額為 2019年12月29日未來12個月將增加，因為韓國的被許可人繼續以高於我們認為的應繳税率預扣根據其許可協議應付的未來款項的税款；這種增長是 不預計這將對我們的所得税規定產生重大影響。
注意事項 4。 資本存量
股票回購計劃。 開啟 2018年7月26日，我們宣佈了一項股票回購計劃，授權我們最多回購 $30十億我們的普通股。
在 三個月已結束 2019年12月29日和 2018年12月30日，我們回購後退出了 9.2百萬和 16.8百萬的股票 $762百萬和 $1.0十億，分別在委員會面前。 為了在合併資產負債表中反映股票回購，我們（i）減少股票面值的普通股，（ii）在回購股票的季度將超過面值的實收資本減少到零，（iii）記錄留存收益的剩餘金額（如果有）。在 2019年12月29日, $6.3十億根據我們的股票回購計劃，仍獲準進行回購。自 2019 年 12 月 29 日起，我們進行了回購並退役 2.9百萬的普通股 $260百萬.
分紅。 開啟 2020年1月17日，我們宣佈的現金分紅為 $0.62我們普通股的每股，支付日期為 2020年3月26日致截至營業結束時登記在冊的股東 2020年3月5日.
每股普通股收益。 每股普通股的基本收益是通過將淨收入除以報告期內已發行普通股的加權平均數來計算的。攤薄後每股收益的計算方法是將淨收入除以攤薄普通股等價物的加權平均數量的總和，包括根據我們的股票薪酬計劃可發行的股票和受加速股票回購協議約束的股票，前提是

10

高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

任何，以及報告期內已發行普通股的加權平均數。 下表提供了有關攤薄後每股收益計算的信息（以百萬計）：
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
攤薄後股票中包含的稀釋普通股等價物
15.0

 
10.3

普通股等價物的股票未包括在內，因為其影響將是反稀釋的，或者在期末某些業績條件未得到滿足
0.2

 
11.7


注意事項 5。 承付款和或有開支
法律和監管程序。
3226701 Canada, Inc. 訴高通公司等人： 2015年11月30日，據稱是我們的股東在美國加利福尼亞南區地方法院對我們以及我們的某些現任和前任官員提起了證券集體訴訟。2016年4月29日，原告提出了修改後的申訴。2017年1月27日，法院完全駁回了修改後的申訴，批准了修改的許可。2017年3月17日，原告提出了第二份修正申訴，指控我們和我們的某些現任和前任官員在2014年11月19日至2015年7月22日期間就我們的業務前景和產品開發發表了虛假和誤導性的陳述，違反了經修訂的1934年《證券交易法》第10（b）和20（a）條。第二份經修正的申訴要求支付未指明的損害賠償、利息、律師費和其他費用。2017 年 5 月 8 日，我們提出動議，要求駁回第二修正申訴。2017年10月20日，法院下達了一項命令，部分批准了我們的駁回動議。2017年11月29日，法院下達了一項命令，批准了我們駁回動議的其餘部分。2017年12月28日，原告向美國第九巡迴上訴法院（第九巡迴上訴法院）提起上訴。2019年7月11日舉行了聽證會，2019年7月23日，第九巡迴法院確認了地方法院對第二修正申訴的全部駁回。2019年8月29日，第九巡迴法院駁回了原告的全面審查請求。原告沒有在2019年11月27日截止日期之前提交移審申請，要求美國最高法院審理此事。因此，解僱是最終的。
合併證券集體訴訟：2017年1月23日和2017年1月26日，據稱是我們的股東在美國加利福尼亞南區地方法院對我們以及我們的某些現任和前任高管和董事提起了證券集體訴訟。除其他外，這些投訴指控我們違反了經修訂的1934年《證券交易法》第10（b）和20（a）條以及該法第10b-5條，對某些關於我們正在或曾經從事反競爭行為的指控作出虛假和誤導性陳述和遺漏重大事實。這些投訴要求賠償金、利息、費用和費用，但未具體説明。2017年5月4日，法院合併了這兩項訴訟並任命了主要原告。2017年7月3日，主要原告提交了一份經修訂的合併申訴，主張了相同的基本責任理論，並要求獲得同樣的基本救濟。2017 年 9 月 1 日，我們提出動議，要求駁回經修訂的合併申訴。2019年3月18日，法院駁回了我們駁回申訴的動議。2020年1月15日，我們提出動議，要求對訴狀作出判決。法院尚未就我們的動議作出裁決。我們認為原告的主張毫無根據。
關於高通/博通合併證券訴訟： 2018年6月8日和2018年6月26日，據稱是我們的股東在美國加利福尼亞南區地方法院對我們和兩名現任官員提起了證券集體訴訟。除其他外，這些投訴稱，我們沒有披露我們已於2018年1月向美國外國投資委員會（CFIUS）提交了通知，從而違反了經修訂的1934年《證券交易法》第10（b）和20（a）條以及該法第10b-5條。這些投訴要求賠償金、利息、費用和費用，但未具體説明。2019年1月22日，法院任命了該訴訟的首席原告。2019年3月18日，原告提出合併申訴，主張相同的基本責任理論，並要求同樣的基本救濟。2019年5月10日，我們提出動議，要求駁回合併申訴。法院尚未就我們的動議作出裁決。我們認為原告的主張毫無根據。
消費者集體訴訟： 自2017年1月18日以來，美國加利福尼亞州南部和北區地方法院收到了多起消費者集體訴訟，每起投訴都是代表一類假定的手機和其他蜂窩設備購買者。截至2019年12月29日，仍有22起此類案件懸而未決。2017年4月，多地區訴訟司法小組將加利福尼亞南區提起的案件移交給了加利福尼亞北區。2017年5月15日，法院下令任命原告的共同首席律師。2017年7月11日，原告提交了一份經修訂的合併申訴，指控

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高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

除其他外，我們拒絕向競爭對手許可標準必要專利，將某些基帶芯片組的供應限制在購買者首先同意許可我們的整個專利組合，與包括蘋果公司在內的公司達成獨家協議，收取不合理的高額特許權使用費，從而違反了加利福尼亞州和聯邦的反壟斷和不公平競爭法，這些特許權使用費不符合我們對標準制定組織的承諾。該投訴要求未指明的損害賠償和/或歸還，並下令禁止我們採取進一步的非法行為。2017 年 8 月 11 日，我們提出動議，要求駁回經修訂的合併申訴。2017年11月10日，法院駁回了我們的動議，除非某些索賠根據《謝爾曼反壟斷法》要求賠償。2018年7月5日，原告提出了集體認證動議，法院於2018年9月27日批准了該動議。2019年1月23日，美國第九巡迴上訴法院（第九巡迴上訴法院）允許我們對該法院的集體認證令提出上訴。2019年1月24日，法院暫緩審理此案，等待我們的上訴。2019年12月2日，第九巡迴法院就我們對集體認證令的上訴舉行了聽證會。第九巡迴法院尚未對我們的上訴作出裁決。我們認為原告的主張毫無根據。
加拿大消費者集體訴訟：自2017年11月9日以來，加拿大已有八起消費者集體訴訟（安大略省高等法院、不列顛哥倫比亞省最高法院和魁北克高等法院），每起投訴代表一類假定的手機和其他蜂窩設備購買者，指控各種違反加拿大競爭和消費者保護法的行為。這些索賠與美國消費者集體訴訟申訴中的索賠類似。這些投訴要求賠償未指明的賠償。此後，原告中止了向不列顛哥倫比亞省最高法院提出的一項申訴。我們尚未回覆投訴。我們預計，安大略省和不列顛哥倫比亞省的投訴將合併為不列顛哥倫比亞省的一項訴訟，不早於2020年底舉行集體認證聽證會。一旦安排了認證聽證會，我們預計法院將制定交換證據和簡報的時間表。至於在魁北克提起的申訴，2019年4月15日，魁北克高等法院舉行了集體認證聽證會，2019年4月30日，法院發佈了認證一個類別的命令。我們正在等待法院為預審步驟制定時間表，包括髮現和交換專家證據。我們預計該試驗不會在2022年之前進行。我們認為原告的主張毫無根據。
韓國公平貿易委員會 (KFTC) 調查：2015年3月17日，韓國公平貿易委員會通知我們，它正在對我們進行與《韓國壟斷監管和公平貿易法》（MRFTA）有關的調查。2016年12月27日，韓國公平貿易委員會宣佈已就調查作出決定，認定我們違反了MRFTA的規定。2017年1月22日，我們收到了KFTC的正式書面決定，其中認定以下行為違反了MRFTA：（i）拒絕向競爭對手的調制解調器芯片組製造商許可或限制蜂窩通信標準必要專利的許可；（ii）限制向手機供應商供應調制解調器芯片組，以他們執行和履行與我們的許可協議為條件；（iii）強制協議條款，包括投資組合許可條款、特許權使用費條款以及執行專利許可協議中的免費交叉授予條款與手機制造商合作。KFTC的決定要求我們：(a) 應調制解調器芯片組公司的要求，在不提供不合理條件的情況下就專利許可協議進行真誠的談判，必要時接受獨立第三方的條款決定；(b) 不要求手機公司根據專利許可協議執行和執行作為購買調制解調器芯片組的先決條件；(c) 不要在我們與手機公司的許可協議中要求不合理的條件，並應要求重新談判現有的專利許可協議；以及 (d)) 向調制解調器芯片組公司和手機公司通報對我們施加的決定和命令，並向韓國公平貿易委員會報告新的或修訂的協議。根據韓國公平貿易委員會的決定，上述規定將適用於我們與以下企業之間的交易：（1）總部設在韓國的手機制造商及其關聯公司；（2）在韓國或向韓國銷售手機的企業及其關聯公司；（3）向上文（2）中提及的公司及其關聯公司供應手機的企業；（4）總部設在韓國的調制解調器芯片組製造商及其關聯公司；以及（5）) 向 (1)、(2) 中提及的公司提供調制解調器芯片組的企業) 或 (3) 項以及這些企業的關聯公司。韓國公平貿易委員會的決定還處以罰款 1.03萬億韓元（大約 $927百萬），我們已於 2017 年 3 月 30 日付款。
我們認為我們的商業行為沒有違反 MRFTA。2017年2月21日，我們向首爾高等法院提起訴訟，要求撤銷韓國公平貿易委員會的決定。首爾高等法院於2019年8月14日舉行聽證會，並於2019年12月4日宣佈其判決，確認韓國公平貿易委員會決定的某些部分，並認定韓國公平貿易委員會決定的其他部分為非法。首爾高等法院取消了上文 (c) 中描述的韓國公平貿易委員會的補救令，僅在這些命令相應的範圍內，首爾高等法院取消了上文 (d) 中描述的韓國公平貿易委員會的補救令。首爾高等法院駁回了我們取消韓國公平貿易委員會決定的其餘訴訟。2019年12月19日，我們向韓國最高法院提交了上訴通知書，對首爾高等法院裁決中未包含在我們中的部分提出質疑

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高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

偏愛。韓國公平貿易委員會向韓國最高法院提交了上訴通知書，對首爾高等法院裁決中不利於它的部分提出質疑。韓國最高法院尚未就我們的上訴或韓國公平貿易委員會的上訴作出裁決。
Icera 向歐盟委員會 (EC) 提出的投訴： 2010年6月7日，歐盟委員會通知並向我們提供了Icera, Inc.（隨後被Nvidia Corporation收購）向歐盟委員會提出的指控我們從事反競爭活動的投訴的編輯副本。2015年7月16日，歐盟委員會宣佈已就此事提起正式訴訟。2019年7月18日，歐盟委員會發布了一項決定，確認了他們的初步觀點，即在2009年至2011年期間，我們以低於成本的價格向兩家客户出售某些基帶芯片組，進行掠奪性定價，意圖阻礙競爭，並處以約為罰款 242百萬歐元。2019年10月1日，我們就歐盟委員會的決定向歐盟普通法院提起上訴。法院尚未對我們的上訴作出裁決。我們認為，我們的商業行為不違反歐盟 (EU) 的競爭規則。
在2019財年第三季度，我們記錄的費用為 $275百萬與這筆歐共體罰款有關的其他費用。在我們對歐盟委員會的決定提出上訴時，我們在2020財年第一季度提供了財務擔保，以代替現金支付。罰款的累積利率為 1.50%在未償還期間，每年支付。在2019財年第四季度，我們將負債指定為對衝我們對某些外國子公司的淨投資的對衝，作為外幣折算調整的一部分，損益記錄在累計的其他綜合收益中。在 2019年12月29日，負債，包括相關的外幣收益和應計利息（如果與淨投資套期保值無關，則記入投資和其他收入淨額） $271百萬並計入其他流動負債.
歐盟委員會 (EC) 調查：2014 年 10 月 15 日，歐盟委員會通知我們，它正在就《歐盟運作條約》（TFEU）第 101 條和/或 102 條對我們進行調查。2015年7月16日，歐盟委員會宣佈已就此事提起正式訴訟。2018年1月24日，歐盟委員會發布了一項決定，認定根據與蘋果公司達成的協議，我們向蘋果支付了大量款項，條件是蘋果在智能手機和平板電腦中僅使用我們的基帶芯片組，這減少了蘋果從競爭對手那裏採購基帶芯片組的動機，損害了某些基帶芯片組的競爭和創新，並處以罰款 997百萬歐元。2018 年 4 月 6 日，我們就歐盟委員會的決定向歐盟普通法院提起上訴。法院尚未對我們的上訴作出裁決。我們認為，我們的商業行為不違反歐盟的競爭規則。
在2018財年第一季度，我們記錄的費用為 $1.2十億與這筆歐共體罰款有關的其他費用。我們在2018財年第三季度提供了財務擔保，以履行代替現金支付的義務，同時我們對歐盟委員會的決定提出上訴。罰款的累積利率為 1.50%在未償還期間，每年支付。在2019財年第一季度，我們將負債指定為對衝我們對某些外國子公司的淨投資的對衝，作為外幣折算調整的一部分，損益記錄在累計的其他綜合收益中。在 2019年12月29日，負債，包括相關的外幣收益和應計利息（如果與淨投資套期保值無關，則記入投資和其他收入淨額） $1.1十億並計入其他流動負債.
歐盟委員會 (EC) 關於射頻前端 (RFFE) 的調查： 2019年12月3日，我們收到了歐盟委員會的信息請求，通知我們，歐盟委員會正在調查我們是否利用我們在RFFE領域的5G基帶處理器中的市場地位，在歐盟（EU）/歐洲經濟區（EEA）從事反競爭行為。我們正在作出迴應。如果發現違規行為，歐盟委員會可以採取多種補救措施，包括處以罰款（最高為我們年收入的10％）和/或禁止或限制某些商業行為的禁令救濟。很難預測此事的結果，也很難預測歐盟會採取哪些補救措施（如果有的話）。我們認為，我們的商業行為不違反歐盟的競爭規則。
美國聯邦貿易委員會 (FTC) 訴高通公司：2014 年 9 月 17 日，聯邦貿易委員會通知我們，它正在根據《聯邦貿易委員會法》(FTCA) 第 5 條對我們進行調查。2017 年 1 月 17 日，聯邦貿易委員會向美國加利福尼亞北區地方法院對我們提起訴訟，指控我們從事反競爭行為和不公平競爭方法，違反了 FTCA 第 5 條，將蜂窩調制解調器芯片組的供應條件是購買者首先同意我們的蜂窩標準基本專利許可，激勵蜂窩調制解調器芯片組的購買者拒絕接受某些許可條款，許可我們的蜂窩標準必備向我們的競爭對手發放專利，並涉嫌與蘋果公司達成獨家交易安排。該投訴要求對我們涉嫌違反《聯邦貿易法》的行為發佈永久禁令和其他未指明的輔助公平救濟。2018 年 8 月 30 日，聯邦貿易委員會動議作出部分簡易判決，即我們承諾向電信行業解決方案聯盟 (ATIS) 和電信行業協會 (TIA) 許可我們的蜂窩標準必要專利，要求我們向以下機構提供許可證

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高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

蜂窩調制解調器芯片組的競爭對手賣家。2018年11月6日，法院批准了聯邦貿易委員會的部分即決判決動議。審判於 2019 年 1 月 4 日至 29 日舉行。
2019年5月21日，法院發佈了一項命令，列出了其事實調查結果和法律結論。法院得出結論，我們在CDMA和高端長期演進（LTE）蜂窩調制解調器芯片市場擁有壟斷權，我們在這兩個市場利用這種力量從事反競爭行為，包括（1）利用無法獲得蜂窩調制解調器芯片供應的威脅來強迫原始設備製造商接受包括不合理的高特許權使用費率在內的許可條款；（2）拒絕向銷售蜂窩調制解調器芯片的競爭對手許可我們的蜂窩標準基本專利；以及 (3) 與取消抵押品贖回權的整車廠達成獨家交易安排我們的競爭對手。法院進一步認定，我們向原始設備製造商收取的特許權使用費過高，這反映了我們對CDMA和高端LTE蜂窩調制解調器芯片的壟斷權力的使用，而不僅僅是我們專利的價值。法院得出結論，我們不合理的高額特許權使用費構成了對競爭對手出售的蜂窩調制解調器芯片的反競爭附加費，這提高了競爭對手蜂窩調制解調器芯片的有效價格，降低了其利潤率並導致了排他性。法院還認定，我們不許可競爭對手的蜂窩調制解調器芯片的做法違反了我們對某些標準開發組織的承諾，也違反了反壟斷法規定的向競爭對手的蜂窩調制解調器芯片製造商發放許可的義務，並幫助我們將特許權使用費維持在不合理的高水平。最後，法院認定，與某些原始設備製造商簽訂的激勵資金進一步損害了競爭對手的蜂窩調制解調器芯片製造商破壞我們壟斷地位的能力，阻止了競爭對手進入市場，並限制了那些進入市場的競爭對手的銷售。法院得出結論，我們的行為的綜合影響加上我們的壟斷力，損害了競爭進程。
法院下達了以下禁令救濟：（1）我們不得將蜂窩調制解調器芯片的供應以客户的專利許可身份為條件，並且我們必須在沒有無法獲得或歧視性提供蜂窩調制解調器芯片供應或相關技術支持或獲得軟件機會的威脅的條件下，真誠地與客户談判或重新談判許可條款；（2）我們必須公平、合理地向蜂窩調制解調器芯片供應商提供詳盡的蜂窩標準必要專利許可和非歧視性 (FRAND)條款並在必要時提交仲裁或司法爭議解決機構以確定此類條款；(3) 我們不得就蜂窩調制解調器芯片的供應簽訂明示或事實上的獨家交易協議；以及 (4) 我們不得幹擾任何客户就潛在的執法或監管問題與政府機構溝通的能力。法院還命令我們遵守合規和監督程序，為期七年，並每年向聯邦貿易委員會報告我們遵守上述補救措施的情況。
我們不同意法院的結論、對事實的解釋和法律的適用。2019年5月31日，我們向美國第九巡迴上訴法院（第九巡迴上訴法院）提交了上訴通知書。2019年7月8日，我們在第九巡迴法院提出了在上訴之前部分暫停執行禁令的動議和加快上訴的同意動議。2019年8月23日，第九巡迴法院批准了我們的動議。因此，在第九巡迴法院的上訴得到解決之前，或者在第九巡迴法院下達進一步命令之前，法院禁令中要求我們必須 (i) 向蜂窩調制解調器芯片供應商提供詳盡的蜂窩標準必備專利許可，以及 (ii) 不得將蜂窩調制解調器芯片的供應以客户的專利許可狀態為條件，必須與客户談判或重新談判許可條款。2019年7月10日，第九巡迴法院批准了我們的加快上訴的動議。口頭辯論定於2020年2月13日舉行。
或有損失和其他考慮因素：在上述問題上，我們將繼續大力為自己辯護。但是，訴訟和調查本質上是不確定的，尤其是在反壟斷和貿易監管調查中，我們在評估或估計可能的結果或可能的損失範圍方面面臨困難。除了歐共體的罰款外，我們還有 不t 記錄了任何應計收入 2019年12月29日因為我們認為損失雖然可能，但不太可能，因此與這些問題相關的或有損失。此外，目前無法合理估計任何可能的損失範圍。其中一個或多個問題的不利解決可能會對我們的業務、經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。我們參與了許多其他上述未提及的法律訴訟，這些訴訟是在我們的正常業務過程中產生的，儘管無法保證，但我們認為這些其他法律訴訟的最終結果不會對我們的業務、經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。
賠償。對於因侵犯第三方知識產權而遭受的損失，我們通常不向客户、被許可方和供應商提供賠償。但是，根據某些協議，我們有責任為某些客户、被許可方和供應商提供辯護和/或賠償，使其免受因侵犯第三方知識產權而產生的某些類型的責任和/或損害。我們根據這些協議承擔的義務可能僅限於

14

高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

期限和/或金額，在某些情況下，我們可能會就我們支付的某些款項向第三方提出追索權。
賠償安排下的索賠和報銷對我們的合併財務報表並不重要。在 2019年12月29日, 與這些賠償安排相關的或有負債的應計額可以忽略不計.我們有 不t 根據賠償安排記錄了某些索賠的應計費用，因為我們認為額外負債雖然可能，但不太可能。此外，目前無法合理估計任何可能的損失範圍。
經營租約。 我們以運營租賃方式租賃某些土地、設施和設備，期限從不到一年到20年不等，其中一些還包括最長可延長20年的期限。截至2019年12月29日，包括其他資產 $479百萬的經營租賃資產，相應的租賃負債為 $136百萬記入其他流動負債和 $393百萬記入其他負債。
截至2019年12月29日的三個月的經營租賃支出以及 2018年12月30日是 $44百萬和 $37百萬，分別是。根據我們的經營租賃支付的現金為 $38百萬截至2019年12月29日的三個月。截至2019年12月29日，經營租賃的加權平均剩餘租賃期限和加權平均折扣率為 5.7年份和 4%，分別地。
截至 2019 年 12 月 29 日， 根據我們的運營租約，未來的租賃付款如下（以百萬計）：
 
經營租賃
2020 財年的剩餘時間
$
115

2021
140

2022
107

2023
62

2024
43

此後
140

未來租賃付款總額
607

估算利息
(78
)
租賃負債餘額總額
$
529


在 2019年9月29日, 根據ASC 840，我們不可取消的運營租約下的未來最低租賃付款額如下（以百萬計）：
 
經營租賃
2020
$
138

2021
97

2022
66

2023
31

2024
18

此後
35

總計
$
385


注意事項 6。 細分信息
我們以產品和服務為基礎進行組織，有三個應報告的細分市場。我們主要通過QCT半導體業務和QTL許可業務開展業務。QCT 開發和提供基於 CDMA、OFDMA 和其他技術的集成電路和系統軟件，用於移動設備、無線網絡、物聯網 (IoT) 中使用的設備、寬帶網關設備、消費電子設備和汽車

15

高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

遠程信息處理和信息娛樂系統。QTL 授予使用我們部分知識產權組合的許可，其中包括某些對製造、銷售或使用某些無線產品至關重要和/或有用的專利權。我們的QSI（高通戰略計劃）應申報部門進行戰略投資，包括與權益法被投資方簽訂的開發合同相關的收入和相關成本。我們還有不可申報的細分市場，包括QGOV（高通政府技術）和其他無線技術和服務計劃。
我們根據所得税前收益（虧損）（EBT）來評估各細分市場的表現。分部EBT包括將某些公司費用分配給各細分市場，包括與未分配公司資產相關的折舊和攤銷費用。在我們的管理報告中，某些收入和費用未分配給各細分市場，因為在評估細分市場的經營業績時沒有考慮這些收入和費用。未分配收入和費用包括某些利息支出；某些淨投資收入；某些基於股份的薪酬；以及某些研發費用、銷售、一般和管理費用以及其他被認為與該細分市場業務沒有直接關係的費用或收入。此外，未分配費用包括確認庫存和不動產、廠房和設備增加到公允價值、某些無形資產和某些其他收購相關費用的攤銷、第三方收購和整合服務成本以及某些其他項目，其中可能包括與重組和重組相關的重大成本、商譽和長期資產減值費用以及訴訟和/或損害賠償。
下表顯示了應申報細分市場的收入、EBT和總資產（百萬美元）：
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
收入
 
 
 
QCT
$
3,618

 
$
3,739

QTL
1,404

 
1,018

QSI
20

 
27

對賬項目
35

 
58

總計
$
5,077

 
$
4,842

EBT
 
 
 
QCT
$
479

 
$
598

QTL
1,017

 
590

QSI
(3
)
 
8

對賬項目
(546
)
 
(637
)
總計
$
947

 
$
559

 
 
 
 

 
12月29日
2019
 
9月29日，
2019
資產
 
 
 
QCT
$
2,283

 
$
2,307

QTL
1,844

 
1,541

QSI
1,582

 
1,708

對賬項目
27,402

 
27,401

總計
$
33,111

 
$
32,957


分部資產包括除QSI以外的所有應報告細分市場的應收賬款和庫存。QSI細分市場的資產包括某些非有價股票工具、應收賬款和其他投資。由於未分配的公司資產主要包括某些現金、現金等價物、有價和非有價證券、不動產、廠房和設備、遞延所得税資產、商譽、無形資產、經營租賃資產、非流動所得税應收賬款和不可申報細分市場的資產，因此分部資產總額與合併後的總資產不同。
QTL第一季度應收賬款增加 2020 財年從 $1.54十億到 $1.84十億，主要是由於許可收入的增加。在 2019年12月29日, 29% 的應收賬款總額包括來自的估計特許權使用費

16

高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

兩家主要的中國被許可方，主要來自過去三個財政季度的銷售額（包括尚未到期的金額），這些協議已延期，現已於2020年3月31日到期。其中一些款項被推遲了，而關於修改現有許可協議或簽訂新的許可協議的真誠談判仍在繼續。現有協議在法律上是可執行的，未償還的款項被認為是可能收取的，我們相信這些被許可人承諾付款。這些被許可方/客户繼續按時支付購買集成電路產品的款項。
上表中收入和EBT的對賬項目如下（以百萬計）：
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
收入
 
 
 
不可報告的區段
$
35

 
$
58

 
$
35

 
$
58

EBT
 
 
 
未分配的收入成本
$
(90
)
 
$
(114
)
未分配的研發費用
(259
)
 
(147
)
未分配的銷售、一般和管理費用
(117
)
 
(64
)
未分配的其他開支（附註2）
—

 
(149
)
未分配的利息支出
(147
)
 
(153
)
未分配投資和其他收入，淨額
82

 
20

不可報告的區段
(15
)
 
(30
)
 
$
(546
)
 
$
(637
)

注意事項 7。 公允價值測量
下表顯示了我們經常以公允價值計量的資產和負債的公允價值層次結構 2019年12月29日（以百萬計）：
 
第 1 級
 
第 2 級
 
第 3 級
 
總計
資產
 
 
 
 
 
 
 
現金等價物
$
6,101

 
$
3,658

 
$
—

 
$
9,759

有價證券：
 
 
 
 
 
 
 
拍賣利率證券
—

 
—

 
35

 
35

股權證券
315

 
—

 
—

 
315

有價證券總額
315

 
—

 
35

 
350

衍生工具
—

 
24

 
—

 
24

其他投資
474

 
—

 
98

 
572

按公允價值計量的總資產
$
6,890

 
$
3,682

 
$
133

 
$
10,705

負債
 
 
 
 
 
 
 
衍生工具
$
—

 
$
2

 
$
—

 
$
2

其他負債
475

 
—

 
40

 
515

以公允價值計量的負債總額
$
475

 
$
2

 
$
40

 
$
517


公允價值層次結構第 3 層內的活動。 第 3 級中包含的其他投資和其他負債 2019年12月29日分別由私營公司發行的債務工具和與企業合併有關的或有對價組成。在此期間，歸類為估值層次結構3級的有價證券、其他投資和其他負債的活動微不足道 三個月已結束 2019年12月29日，這主要與購買私營公司發行的可轉換債務工具有關，以及 三個月已結束 2018年12月30日, 這主要與私營公司結算可轉換債務工具有關.

17

高通公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

按非經常性公允價值計量和記錄的資產。 我們以非經常性方式按公允價值衡量某些資產和負債。這些資產和負債包括權益法和非有價股權投資、在收購或非貨幣交易所中收購的資產和承擔的負債，以及在持有待出售或確定減值時減記為公允價值的不動產、廠房和設備以及無形資產。 在這期間三個月已結束 2019年12月29日，某些非有價證券被減記為其估計公允價值，該公允價值記作其他投資減值損失的組成部分，淨值（附註2）。在結束的三個月中2018年12月30日，與我們同意出售的不可申報細分市場相關的商譽被減記為其估計公允價值，並作為重組和重組相關費用的一部分記入其他支出。公允價值的估算需要使用大量的不可觀察的投入，因此，公允價值計量被歸類為三級。在此期間 三個月已結束 2019年12月29日和 2018年12月30日，我們做到了 不t 在非經常性基礎上以公允價值計量的任何其他重要資產或負債。
長期債務。在 2019年12月29日和 2019年9月29日，根據二級投入，我們剩餘未償還的本金浮動利率和固定利率票據的總公允價值約為 $16.6十億和 $16.5十億，分別地。

18


第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
這個 信息應與本季度報告 “第一部分第1項” 中包含的簡明合併財務報表及其附註以及截至財政年度的 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 一起閲讀 2019年9月29日包含在我們的 201910-K 表年度報告。
本季度報告（包括但不限於關於管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析的本節）包含有關我們的業務、投資、財務狀況、經營業績和前景的前瞻性陳述。前瞻性陳述包括但不限於以下方面的陳述：行業、市場、業務、產品、技術、商業、競爭或消費者趨勢；我們的業務、增長潛力或戰略，或可能影響它們的因素；我們的許可業務面臨的挑戰，包括被許可方、政府、政府機構或監管機構、標準機構或其他方面的挑戰；我們的QCT業務面臨的挑戰；其他法律或監管事項；競爭；新的或擴大的產品領域、相鄰的行業細分市場或應用；成本或支出包括研發、銷售、一般和行政、重組或重組相關費用、營運資金或信息技術系統；我們的融資、股票回購或分紅計劃；戰略投資或收購；未來會計指導的採用和應用；税法變更；我們的税收結構或戰略；或上述任何一項對業務或財務報表的潛在影響等。諸如 “期望”、“預期”、“打算”、“計劃”、“相信”、“尋求”、“估計” 之類的詞語以及此類詞語的類似表達或變體旨在識別前瞻性陳述，但並不是本季度報告中識別前瞻性陳述的唯一手段。
儘管本季度報告中的前瞻性陳述反映了我們的真誠判斷，但此類陳述只能基於我們目前已知的事實和因素。因此，前瞻性陳述本質上存在風險和不確定性，實際結果和結果可能與前瞻性陳述中討論或預期的結果和結果存在重大差異。可能導致或導致此類業績和結果差異的因素包括但不限於下文 “風險因素” 標題下討論的因素，以及本季度報告中其他地方討論的因素。我們敦促讀者不要過分依賴這些前瞻性陳述，這些陳述僅代表截至本季度報告發布之日。我們沒有義務修改或更新任何前瞻性陳述以反映本季度報告發布之日之後可能發生的任何事件或情況。我們敦促讀者仔細閲讀和考慮本季度報告中披露的各種披露，這些披露旨在向有關各方通報可能影響我們的業務、財務狀況、經營業績和前景的風險和因素。
第一2020 財年季度概覽
的收入 第一四分之一 2020 財年是 51 億美元, 增加的 5%與去年同期相比，淨收入為 9.25 億美元，減少了 13%與去年同期相比。亮點和其他重要進展 第一四分之一 2020 財年包括：
•
QTL在2020財年第一季度的收入得益於蘋果在2019年12月季度銷售的特許權使用費（這是2019年4月與蘋果及其合同製造商達成和解的結果），這反映了蘋果在假日季前推出秋季設備的影響。在2020財年第一季度，我們沒有記錄華為產品銷售應付的特許權使用費的任何收入。
•
QCT 的收入下降了 3%與去年同期相比，2020財年第一季度的主要原因是移動站調制解調器（MSM™）單元的出貨量下降。
我們的業務和運營部門
我們開發和商業化用於移動設備和其他無線產品的基礎技術和產品。我們的收入主要來自集成電路產品的銷售和知識產權的許可，包括專利和其他權利。
我們以產品和服務為基礎進行組織，有三個應報告的細分市場。我們主要通過QCT（Qualcomm CDMA Technologies）半導體業務和QTL（高通技術許可）許可業務開展業務。QCT開發和提供基於CDMA、OFDMA和其他技術的集成電路和系統軟件，用於移動設備（主要是智能手機）、平板電腦、筆記本電腦、數據模塊、手持無線計算機和遊戲設備、接入點和路由器、寬帶網關設備、數據卡和基礎設施設備、物聯網設備和應用程序、其他消費電子產品和汽車遠程信息處理和信息娛樂系統。QTL 授予許可或以其他方式提供使用我們部分知識產權組合的權利，除其他權利外，還包括某些對製造、銷售和/或使用某些無線產品至關重要和/或有用的專利權。

19


我們的QSI（高通戰略計劃）報告部門進行戰略投資。我們還有不可申報的細分市場，包括QGOV（高通政府技術）和其他無線技術和服務計劃。
我們的應申報部門由高通公司及其直接和間接子公司運營。QTL由高通公司運營，該公司擁有我們絕大多數的專利組合。我們幾乎所有的產品和服務業務，包括QCT，以及我們所有的工程、研發職能，都由高通公司的全資子公司QTI（Qualcomm Technologies, Inc.）和QTI的子公司運營。QTI及其任何子公司均無任何權利、權力或權力，根據高通公司擁有的任何專利授予任何許可或其他權利。
季節性。 我們的許多產品和/或大部分知識產權都已納入消費類無線設備中，這些設備會受到季節性和其他需求波動的影響。從歷史上看，我們的收入波動取決於消費者對設備的需求，以及客户/被許可方設備發佈的時間和/或創新週期（例如向下一代無線技術的過渡）。這導致QCT收入在推出包含我們產品的設備之前和期間出現波動，以及確認相關特許權使用費時QTL收入的波動，在2019財年之前，是被許可方報告銷售額的時候，從2019財年開始是被許可方進行銷售的時候。我們的歷史趨勢受到我們之前與蘋果及其合同製造商的爭議的影響，該爭議已於2019年4月得到解決。根據我們與蘋果簽訂的多年芯片組協議，我們預計將在2020財年下半年開始記錄新芯片組型號的設備收入。這些趨勢將來可能會持續下去，也可能不會持續下去。此外，QTL的趨勢已經和/或將來可能受到與被許可人的爭議和/或解決方案和/或政府調查或訴訟的影響，包括聯邦貿易委員會對我們提起的訴訟。
運營結果
收入（單位：百萬）
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
 
改變
設備和服務
$
3,534

 
$
3,754

 
$
(220
)
許可
1,543

 
1,088

 
455

 
$
5,077

 
$
4,842

 
$
235

2020 年第一季度與 2019 年
收入的增加 第一四分之一 2020 財年主要是由於：
+
3.86 億美元我們的QTL細分市場的許可收入有所增加
-
1.94 億美元我們的QCT細分市場設備和服務收入減少
成本和支出（以百萬計，百分比除外）
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
 
改變
收入成本
$
2,113

 
$
2,188

 
$
(75
)
毛利率
58
%
 
55
%
 

2020 年第一季度與 2019 年
毛利率百分比增加了 第一四分之一 2020 財年主要是由於：
+
利潤率更高的QTL許可收入佔總收入的比例增加
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
 
改變
研究和開發
$
1,406

 
$
1,269

 
$
137

佔收入的百分比
28
%
 
26
%
 
 

20


2020 年第一季度與 2019 年
美元增加的研發費用 第一四分之一 2020 財年主要是由於：
+
增加9300萬美元的主要原因是與開發無線和集成電路技術（包括5G技術和RFFE技術及相關軟件產品）相關的成本增加
+
基於股份的薪酬支出增加了5100萬美元
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
 
改變
銷售、一般和管理
$
528

 
$
526

 
$
2

佔收入的百分比
10
%
 
11
%
 

2020 年第一季度與 2019 年
銷售、一般和管理費用保持大致持平 第一四分之一 2020 財年主要是由於：
+
由於股票市場表現強勁，我們的遞延薪酬義務被重新估值（由於相關資產的重估，投資和其他收入中的有價證券淨收益相應增加），支出增加了4100萬美元
-
訴訟費用降低了6000萬美元，這主要是由於我們之前與蘋果及其合同製造商的爭議於2019年4月和解
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
 
改變
其他
$
—

 
$
149

 
$
(149
)
2019 年第一季度
2019財年第一季度的其他支出包括：
+
1.8 億美元與我們在2019財年結束的成本計劃相關的重組和重組相關費用中
-    3100萬美元的福利與有利的法律和解有關
利息支出和投資及其他收入，淨額（百萬美元）
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
 
改變
利息支出
$
148

 
$
156

 
$
(8
)
 
 
 
 
 
 
投資和其他收入，淨額
 
 
 
 
 
利息和股息收入
$
69

 
$
74

 
$
(5
)
有價證券的淨收益（虧損）
31

 
(72
)
 
103

其他投資的淨收益
48

 
35

 
13

其他投資的減值損失
(72
)
 
(9
)
 
(63
)
衍生工具的淨收益（虧損）
2

 
(8
)
 
10

被投資者的淨虧損中的權益
(10
)
 
(21
)
 
11

外幣交易的淨（虧損）收益
(3
)
 
6

 
(9
)
 
$
65

 
$
5

 
$
60



21


所得税支出（福利）（以百萬計，百分比除外）
 
三個月已結束
 
2019年12月29日
 
2018年12月30日
 
改變
所得税支出（福利）
$
22

 
$
(509
)
 
$
531

有效税率
2
%
 
(91
%)
 
93
%
下表總結了導致我們的所得税準備金與按美國聯邦法定税率計算的預期所得税準備金不同的主要因素：
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
按聯邦法定税率計算的預期所得税規定
$
199

 
$
117

與基於股份的獎勵相關的超額税收優惠
(47
)
 
(1
)
受益於外國衍生的無形收入 (FDII) 扣除額
(46
)
 
(41
)
資本損失結轉的估值補貼發放
(44
)
 
—

與應收外幣預扣税相關的外幣收益
(43
)
 
—

與研發税收抵免相關的福利
(25
)
 
(24
)
按美國税率以外的税率徵税的國外收入
7

 
4

受益於建立新的美國遞延所得税淨資產
—

 
(570
)
其他
21

 
6

所得税支出（福利）
$
22

 
$
(509
)
我們估計我們的年度有效所得税税率為 11%用於財政 2020。預計的年度有效税率 2020低於美國聯邦法定税率，因為我們的收入中有很大一部分有資格獲得外國直接投資優惠待遇，有效税率為13％，這要歸功於我們的研發税收抵免。
美國財政部已就2017年《減税和就業法》（税收立法）的多項條款發佈了擬議法規，包括外國直接投資和利息支出扣除限制，預計將在未來幾個月內最終確定。這些擬議法規最終確定後，可能會對我們的所得税、經營業績和/或現金流準備金產生不利影響。
分部業績
以下內容應與第一季度的財務業績一起閲讀 2020 財年對於本季度報告中在 “簡明合併財務報表附註” 附註6中包含的每個應報告細分市場。細分信息。”
QCT 細分市場（以百萬計，百分比除外）
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
 
改變
收入
 
 
 
 
 
設備和服務
$
3,484

 
$
3,678

 
$
(194
)
許可
134

 
61

 
73

總收入
$
3,618

 
$
3,739

 
$
(121
)
税前收益 (EBT)
$
479

 
$
598

 
$
(119
)
EBT 佔收入的百分比
13
%
 
16
%
 
(3
%)
設備和服務收入主要與MSM、射頻 (RF)、電源管理 (PM) 和無線連接芯片組的銷售有關。MSM 集成電路包括我們的獨立移動數據調制解調器 (MDM) 和 Snapdragon 平臺，包括處理器和調制解調器。大約 1.55 億和 1.86 億MSM 集成電路在 第一四分之一 2020 財年和 2019，分別地。

22


2020 年第一季度與 2019 年
QCT設備和服務收入的減少 第一四分之一 2020 財年主要是由於：
-
MSM下降以及隨之而來的射頻、PM和無線連接芯片組出貨量減少了2.87億美元，這主要是由於蘋果調制解調器銷量下降以及5G前4G高級層出貨量下降
2020財年第一季度，QCT EBT佔收入的百分比下降的主要原因是：
-
QCT 收入降低
QTL 細分市場（以百萬計，百分比除外）
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
 
改變
許可收入
$
1,404

 
$
1,018

 
$
386

EBT
$
1,017

 
$
590

 
$
427

EBT 佔收入的百分比
72
%
 
58
%
 
14
%
由於2019年4月與蘋果及其合同製造商達成和解，QTL2020財年第一季度的業績包括蘋果及其合同製造商的特許權使用費。2019財年第一季度的收入不包括蘋果合同製造商銷售蘋果或其他產品的特許權使用費。
根據2019財年第三季度達成的第二份臨時協議，QTL在2019財年第一季度的收入包括華為的1.5億美元特許權使用費。這是應付的特許權使用費的最低金額，不能反映根據基礎許可協議應付的全部特許權使用費，該協議已於2019年12月31日到期。我們尚未與華為達成最終修正協議或達成新的協議，也沒有在2020財年第一季度記錄華為產品銷售應付的特許權使用費的任何收入。
2020 年第一季度與 2019 年
QTL 許可收入的增加 第一四分之一 2020 財年主要是由於：
+
基於3G/4G/5G的產品（包括多模產品）的預計銷售額增長5.71億美元，這主要是由於與蘋果簽訂了新的許可協議，這反映了蘋果在假日季前推出秋季設備的影響
-
由於臨時協議到期，華為的特許權使用費收入減少了1.5億美元
-
每單位的估計收入減少了5300萬美元，這在一定程度上反映了被許可方簽訂了新的5G多模式許可協議，僅限於我們的蜂窩標準基本專利（相比之下，之前的許可還包括某些其他非蜂窩基本專利的權利），以及我們的單位特許權使用費上限的降低
QTL EBT 佔收入的百分比在 第一四分之一 2020 財年主要是由於：
+
更高的 QTL 收入
+
較低的銷售、一般和管理費用，主要是由於訴訟成本的降低
QTL 應收賬款增加了 20%在第一季度 2020 財年從 15.4 億美元到 18.4 億美元，主要是由於許可收入的增加。在 2019年12月29日, 29% 的應收賬款總額包括來自兩家主要中國被許可方的估計特許權使用費，主要來自過去三個財政季度的銷售額（包括尚未到期的金額），這些協議已延期，現已於2020年3月31日到期。其中一些款項被推遲了，而關於修改現有許可協議或簽訂新的許可協議的真誠談判仍在繼續。現有協議在法律上是可執行的，未償還的款項被認為是可能收取的，我們相信這些被許可人承諾付款。這些被許可方/客户繼續按時支付購買集成電路產品的款項。

23


QSI 細分市場（以百萬計）
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
 
改變
設備和服務收入
$
20

 
$
27

 
$
(7
)
税前（虧損）收益（EBT）
(3
)
 
8

 
(11
)
2020 年第一季度與 2019 年
QSI EBT 的下降 第一四分之一 2020 財年主要是由於：
-
投資減值損失增加6100萬美元
+
投資淨收益增加4,600萬美元
向前看
隨着全球消費者對3G/4G/5G多模和5G產品和服務的新需求激增，我們預計，未來幾年，消費者對3G/4G多模和4G產品和服務的需求將下降。我們預計，新的設備類別和行業將增長，這要歸因於汽車、計算、物聯網和網絡等傳統蜂窩行業以外的細分行業對智能手機中已經普遍使用的某些技術的廣泛採用。
展望未來幾個月及以後，我們預計我們的業務將受到以下關鍵因素的影響：
•
2019 年 5 月，在 美國聯邦貿易委員會 (FTC) 訴高通公司，法院發佈了一項針對我們的裁決，並施加了某些禁令救濟。我們不同意法院的結論、對事實的解釋和法律的適用。因此，我們向第九巡迴上訴法院（第九巡迴上訴法院）提出了暫停某些補救措施的動議，並對該裁決提出上訴。2019年7月，第九巡迴法院批准了我們的上訴，口頭辯論定於2020年2月13日舉行。2019年8月，第九巡迴法院批准了我們的部分動議，要求保留全部案件。某些司法管轄區的監管機構正在調查和/或已經調查了我們的商業行為，並對我們提起訴訟，他們或其他監管機構將來可能會這樣做。此外，我們的某些直接和間接客户和被許可人已經提起訴訟，他們或其他人將來可能會就我們的業務對我們提起訴訟或仲裁。其中一項或多項問題的不利決議已經並將來可能對我們的業務、收入、經營業績、財務狀況和現金流產生重大不利影響。視情況而定，不利的決議可能導致的各種補救措施包括，我們失去執行一項或多項專利的能力；禁令；金錢賠償或罰款或其他付款命令；發佈停止某些行為或修改我們的商業慣例的命令，例如要求我們降低特許權使用費率，減少特許權使用費的計算基礎，向芯片組製造商授予專利許可，出售芯片組給未經許可的 OEM，或者修改或重新協商我們現有的部分或全部內容許可協議；以及確定我們的部分或全部許可協議無效或不可執行。這些活動需要投入大量的管理時間和精力，而且我們預計這些活動將繼續需要投入大量的管理時間和精力，在相關問題得到解決之前，這些活動將繼續導致法律費用增加。見 “簡明合併財務報表附註，附註5。本季度報告中的承諾和意外開支” 和 “風險因素”，包括標題為 “我們的業務，尤其是我們的許可業務，可能會因政府調查或訴訟中的不利裁決而受到影響，” “我們的專利許可慣例的變化，無論是由於政府調查或對這些做法提出質疑的私人法律訴訟，還是其他原因，都可能對我們的業務和經營業績產生不利影響”和”一些原始設備製造商或其客户試圖避免為使用我們的知識產權支付公平合理的特許權使用費，這可能需要投入大量的管理時間和財務資源，並可能導致政府、法院、監管機構或機構、標準制定組織 (SDO) 或其他行業組織做出損害我們業務的法律決定或行動。”
•
在2020財年第一季度，我們沒有記錄華為產品銷售應付的特許權使用費的任何收入，我們與華為的許可協議已於2019年12月31日到期。該協議規定任何一方都有權在幾個月內啟動具有約束力的仲裁，其結果將是一份新的許可協議，自2020年1月1日起生效。迄今為止，雙方均未提起仲裁。根據先前或任何新的許可協議，華為可能不會支付任何其他款項，也可能不會全額支付應付的款項。在爭議解決之前，這可能會導致鉅額的法律費用，並將對我們未來的收入以及我們的財務狀況、經營業績和現金流產生負面影響。

24


•
我們與兩家主要中國被許可方簽訂的許可協議已延期，現已於2020年3月31日到期。此類協議規定任何一方都有權在幾個月內提起具有約束力的仲裁，其結果將是一份新的許可協議。儘管真誠談判仍在繼續，但我們尚未與這些被許可方達成最終的新協議。進一步延遲與這些被許可人簽訂新的許可協議可能會對我們確認這些被許可人未來許可收入的能力以及我們的財務狀況、經營業績和現金流產生重大不利影響。
•
從 2016 年 9 月推出的產品開始，我們並不是iPhone產品的唯一調制解調器供應商，而且 Apple 也沒有在 2019 年 9 月推出的iPhone產品上使用我們的調制解調器。根據2019年4月宣佈的與蘋果簽訂的多年芯片組協議，我們預計在2020財年下半年，QCT將開始錄得收入。
•
我們預計我們的業務，尤其是QCT，將繼續受到行業動態的影響，包括：
•
設備份額越來越集中在少數幾家公司，尤其是高端公司，這給這些公司帶來了巨大的供應鏈槓桿作用，如果這些公司不使用我們的芯片組，則加劇了對我們的業務和財務業績的負面影響。例如，華為已經並將繼續從其他中國原始設備製造商手中佔據中國份額，這對QCT產生了負面影響，因為與其他許多原始設備製造商相比，我們向華為出售的芯片組數量有限。此外，如果不在短期內與華為簽署新的許可協議和/或華為繼續不向我們支付特許權使用費，或者沒有根據先前或任何新的許可協議向我們支付應得的全額款項，華為以犧牲其他中國原始設備製造商為代價的股票收益對我們整體業務的負面影響可能會進一步加劇；
•
公司決定使用自己內部開發的集成電路產品和/或向他人出售此類產品，包括將這些產品與某些其他產品一起出售；
•
某些公司決定在其全部或部分設備中使用競爭對手的集成電路產品；
•
競爭激烈，尤其是在中國，我們的競爭對手擴大產品供應範圍和/或降低產品價格，這是吸引新客户和/或留住現有客户的戰略的一部分；
•
手機更換週期和消費者需求的延長，這越來越多地受到新產品發佈和/或創新週期的推動；以及
•
中國整車廠在中國和中國以外地區的設備份額持續增長。
•
當前的中美貿易關係和/或國家安全保護政策可能會對我們的業務、增長前景和經營業績產生負面影響。
•
最近爆發的源自中國的冠狀病毒可能會對消費者需求和/或我們或供應商生產產品的能力產生負面影響，這將對我們的業務和經營業績產生負面影響。
•
商用 5G 網絡部署和設備發佈已經開始，並將持續到 2020 年及以後。我們相信，5G 技術將推動智能手機和聯網設備的新時代。我們還相信，除了傳統蜂窩通信之外，5G將推動各行各業的轉型，從而創造新的商業模式和新的服務。我們認為，重要的是我們要在5G技術開發、標準化、知識產權創造和5G技術許可方面保持領先地位，成為5G集成電路產品的領先開發商和供應商，以便長期維持和增長我們的業務。
除了上述商業和基於市場的事項外，我們還繼續投入資源，與無線價值鏈和政府的參與者合作，教育他們瞭解我們的許可計劃和大量技術投資在促進競爭激烈和創新的無線行業方面的好處。但是，我們預計，某些公司可能會繼續對為使用我們的技術支付合理的特許權使用費感到不滿，並且不歡迎我們的許可計劃成功地為其產品提供了高成本效益的新競爭對手。因此，這些公司和/或政府或監管機構可能會繼續在世界各地的各種論壇上挑戰我們的商業模式。
有關我們業務風險的進一步討論見本季度報告中標有 “風險因素” 的部分。

25


流動性和資本資源
我們的主要流動性來源是我們現有的現金、現金等價物和有價證券、運營產生的現金以及我們的債務計劃提供的現金。下表列出了截至目前與我們的流動性相關的部分財務信息 2019年12月29日和 2019年9月29日而對於 前三個月財政的 2020和 2019（以百萬計）：
 
12月29日
2019
 
9月29日，
2019
 
$ Change
現金、現金等價物和有價證券
$
11,458

 
$
12,296

 
$
(838
)
應收賬款，淨額
2,737

 
2,471

 
266

庫存
1,420

 
1,400

 
20

短期債務
2,498

 
2,496

 
2

長期債務
13,437

 
13,437

 
—

應付非當期所得税
2,054

 
2,088

 
(34
)
 
三個月已結束
 
12月29日
2019
 
12月30日，
2018
 
$ Change
經營活動提供的淨現金
$
1,118

 
$
356

 
$
762

投資活動使用的淨現金
(203
)
 
(152
)
 
(51
)
融資活動使用的淨現金
(1,659
)
 
(1,887
)
 
228

網 減少現金、現金等價物和有價證券的主要原因是 7.62 億美元在回購我們普通股的款項中 7.1 億美元以現金形式支付的股息， 2.96 億美元在資本支出中，以及 2.01 億美元用於支付與股份獎勵歸屬相關的預扣税款，部分由經營活動提供的淨現金和某些其他投資活動的收益所抵消。
按合併計算，我們當天的銷售額非常出色， 增加的到 49天數在 2019年12月29日，相比之下 47天數在 2019年9月29日。未償銷售天數的增加主要是由於QTL許可收入和應收賬款佔總收入和應收賬款總額的比例分別增加。應收賬款的增加主要是由於QTL許可收入的增加。
債務。 在 2019年12月29日，我們有 155 億美元未償還的本金浮動利率和固定利率票據，其中20億美元將於2020年5月到期。剩餘債務的到期日為2022年 2047.
我們經修訂和重報的循環信貸額度（循環信貸額度）提供無抵押循環信貸額度貸款、週轉額度貸款和信用證，總金額不超過 50 億美元，其中 5.3 億美元和 44.7 億美元到期於 2020年2月18日和 2021年11月8日，分別地。在 2019年12月29日, 循環信貸額度下沒有未償還的款項.
我們有一個無抵押的商業票據計劃，該計劃規定發行最多 50 億美元的商業票據。該計劃的淨收益用於一般公司用途。在 2019年12月29日，我們有 4.99 億美元的未償還商業票據。
將來我們可能會發行更多債務。此類額外借款的金額和時間將取決於多種因素，包括收購和戰略投資、可接受的利率以及企業所得税法的變化等。有關我們未償債務的更多信息，請參閲 “合併財務報表附註，附註6”。我們的 “債務” 201910-K 表年度報告。
所得税。在 2019年12月29日，我們估計未來剩餘的付款為 23 億美元2018財年應計的一次性美國遣返税（通行費），在應用某些税收抵免後，該税收抵免將在未來七年內分期支付。在 2019年12月29日，其他流動負債包括反映2020年1月分期付款的2.09億美元。我們估計，2021年1月到期的下一期分期付款為1.76億美元。
有關我們所得税的更多信息，請參閲本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註3”。所得税。”
資本回報計劃。 在2018財年，我們宣佈了一項股票回購計劃，授權我們回購最多 300 億美元我們的普通股。在 第一四分之一 2020 財年，我們回購後退出了 920 萬我們的股份

26


的普通股 7.62 億美元，在佣金之前。在 2019年12月29日, 63 億美元根據股票回購計劃，仍獲準進行回購。自 2019 年 12 月 29 日起，我們進行了回購並退役 290 萬的普通股 2.6 億美元。該股票回購計劃沒有到期日。我們打算繼續使用股票回購計劃作為向股東返還資本的一種手段，但要定期進行評估，以確定回購何時以及是否符合股東的最大利益，並可能隨時加速、暫停、推遲或停止回購。
在 第一四分之一 2020 財年，我們支付的現金分紅總計 7.1 億美元，或 $0.62每股。開啟 2020年1月17日，我們宣佈的現金分紅為 $0.62我們普通股的每股，支付日期為 2020年3月26日致截至營業結束時登記在冊的股東 2020年3月5日。我們打算繼續使用現金分紅作為向股東返還資本的一種手段，但要視資本可用性以及我們認為現金分紅符合股東最大利益的觀點等因素而定。
額外的資本要求。 我們描述了預期的營運和其他資本要求 2019表10-K年度報告，載於 “第二部分，第7項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。”在 2019年12月29日，我們在中描述的預期營運和其他資本要求沒有發生重大變化 201910-K 表年度報告。在 2019年12月29日, 14 億美元與歐盟委員會處以的兩筆罰款有關（按匯率計算） 2019年12月29日, 包括相關的外幣收益和應計利息).在我們對歐盟委員會的決定提出上訴時，我們提供了財務擔保以代替現金支付，以履行義務。
此外，某些司法管轄區的監管機構正在調查和/或已經調查了我們的商業行為，並對我們提起訴訟，包括聯邦貿易委員會於2019年5月對我們提起的訴訟，其中發佈了有利於聯邦貿易委員會的裁決，他們或其他監管機構將來可能會這樣做。此外，我們的某些直接和間接客户和被許可人已經向我們提起了與我們的業務有關的訴訟或仲裁，其他人將來可能會提起訴訟或仲裁。其中一項或多項問題的不利決議已經並將來可能對我們的業務、收入、經營業績、財務狀況和現金流產生重大不利影響。見 “簡明合併財務報表附註，附註5。本季度報告中的承諾和意外開支” 和 “風險因素”。
我們相信，根據我們目前的業務計劃，我們的現金、現金等價物和有價證券、運營產生的預期現金流以及預期的融資活動將至少在未來12個月內滿足我們的營運和其他資本需求。
合同義務/資產負債表外安排
我們沒有未在合併資產負債表上完全記錄或在簡明合併財務報表附註中全面披露的重大合同債務。我們沒有S-K 303 (a) (4) (ii) 法規所定義的重大資產負債表外安排。
有關我們財務承諾的更多信息，請訪問 2019年12月29日在本季度報告中的 “簡明合併財務報表附註” 附註2中提供。某些財務報表項目的構成，” “附註3。所得税” 和 “注5。承諾和意外開支。”
最新會計指南
本季度報告的 “簡明合併財務報表附註1” 中提供了有關最近的會計指導以及此類指導對合並財務報表的影響的信息。列報基礎和重要會計政策更新。”
風險因素
在評估我們的業務和前景時，您應該考慮以下每個因素。下面描述的風險和不確定性並不是我們面臨的唯一風險。我們目前不知道或我們目前認為不重要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務和經營業績產生負面影響，需要大量的管理時間和精力。在這種情況下，我們普通股的交易價格可能會下跌。在評估我們的業務和前景時，您還應考慮本季度報告中提供的其他信息，包括但不限於我們的財務報表和相關附註，以及 “第一部分，第 2 項”。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。”對 “和” 和 “或” 的提法應理解為包括其他內容以及 “和/或”，視情況而定。
與我們的業務相關的風險
我們的收入取決於商業網絡部署、CDMA、OFDMA和其他通信技術（包括5G）的擴展和升級；我們的客户和被許可方基於這些技術的產品和服務的銷售；以及客户對我們產品和服務的需求。
我們開發基於 CDMA、OFDMA 和其他通信技術（主要是無線技術）的技術和產品，併為此申請了專利，並將其商業化。我們依靠無線網絡運營商以及我們的客户和被許可方來採用和實施最新一代的這些技術，用於他們的網絡、設備和服務。我們還依靠我們的客户和被許可方根據這些技術開發具有增值功能的設備和服務，以推動消費者對全新 3G/4G 和 3G/4G/5G 多模設備以及 3G、4G 和 5G 單模設備的需求，並確定此類設備的銷售價格。此外，我們的產品發貨和服務完成的時間取決於我們的客户和被許可方部署基於這些技術的新設備和服務的時間。我們還越來越依賴無線網絡運營商、我們的客户和被許可方以及其他第三方將這些技術整合到新的設備類型以及傳統蜂窩通信以外的行業和應用中，例如汽車、計算、物聯網（包括聯網家居、智能城市、可穿戴設備、語音和音樂以及機器人）和網絡等。
從歷史上看，我們在無線技術過渡期間（包括3G和4G）都取得了成功。最新一代的無線技術是5G，我們預計它將推動聯網設備的新時代，它不僅將用於手機，還將用於傳統蜂窩通信以外的新設備類型、行業和應用，如上所述（有關5G的進一步描述，另見我們最新的10-K表年度報告中的第一部分第1項 “業務”）。5G網絡和設備的商業部署已經開始，並將持續到2020財年及以後。我們認為，為了長期維持和發展我們的業務，我們必須保持5G技術開發、標準化、知識產權創造和技術許可領域的領導者，開發、商業化併成為5G集成電路產品和服務的領先供應商。

27


在以下情況下，我們的收入和收入增長可能會受到負面影響，我們的業務可能會受到損害，我們對這些技術的大量投資可能無法為我們提供足夠的回報：
•
無線運營商和傳統蜂窩通信以外的行業部署替代技術；
•
無線運營商推遲下一代網絡部署、擴展或升級，或者延遲將客户轉移到3G/4G和3G/4G/5G多模設備以及4G和5G單模設備；
•
基於OFDMA的無線技術Long Term Evolution (LTE) 尚未得到更廣泛的部署，或者進一步的商業部署被推遲；
•
政府監管機構推遲為4G和5G無線技術（包括未經許可的頻譜和共享頻譜技術）提供足夠的頻譜，從而推遲或阻止這些技術的初始部署或擴大部署；
•
無線運營商延遲或不推動 4G 或 5G 或 3G/4G 或 3G/4G/5G 多模網絡性能和容量的改進；
•
我們的客户和被許可方的產品，尤其是高端產品和使用這些技術的服務的收入和銷售額，以及此類產品的平均銷售價格下降、沒有增長或沒有顯著增長，這要歸因於發達地區和中國的智能手機普及率已經成熟；
•
我們在持續的5G標準化工作中包含的知識產權和技術領先地位與3G和4G標準不同；
•
5G技術的持續標準化或商業部署被推遲；
•
我們無法推動我們的產品和服務在基於CDMA、OFDMA和其他通信技術的網絡和設備中的採用，包括傳統蜂窩應用以外的設備；或
•
消費者更換智能手機和其他計算設備的比率下降、沒有增長或沒有顯著增長。
在快速技術變革的環境中，我們的行業面臨着競爭。我們的成功在一定程度上取決於我們適應這種變化並進行有效競爭的能力；而這種變化和競爭可能會導致對我們的產品、服務和技術的需求減少，或者我們的產品或我們的客户或被許可人的平均銷售價格下降。
我們的產品、服務和技術面臨着激烈的競爭。我們預計，隨着我們當前的競爭對手擴大產品供應範圍或降低產品價格，這是維持現有業務和客户或吸引新業務和客户的戰略的一部分，隨着新機會的出現，以及新的競爭對手進入該行業，競爭將加劇。無線通信領域的競爭受到各種因素的影響，其中包括：原始設備製造商集中；垂直整合；某些地理區域需求、消費和競爭的增長；政府對國家行業或競爭對手的幹預或支持；不斷演變的行業標準和商業模式；不斷演變的語音和數據通信傳輸方法；無線網絡的數據流量增加和密集化；兩種設備中連接技術（包括Wi-Fi和LTE）的融合和聚合和接入點；網絡邊緣無線技術和基礎設施的整合；網絡和連接趨勢（包括雲服務）；許可、共享和非許可頻譜的使用；計算的不斷演變的性質（包括對始終開啟、始終連接的功能的需求）；技術變革的速度（包括向較小的幾何處理技術的過渡）；推動銷售價格和消費者對新型 3G/4G 和 3G/4G/5G 多模設備的需求的增值功能，以及 3G、4G 和 5G 單模設備；一站式集成產品，包括硬件、軟件、用户界面、應用程序和參考設計；可擴展性；以及系統技術滿足客户當前和未來網絡需求的能力。我們預計，由於無線通信的增長機會、國內外競爭對手的全球擴張趨勢、技術和公共政策的變化以及該行業某些細分市場的進入門檻相對較低，將有更多的競爭對手推出產品。此外，半導體行業已經經歷了並將繼續經歷整合，這可能會導致競爭格局發生重大變化。
我們預計，除其他因素外，我們未來的成功將取決於我們的以下能力：
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通過涵蓋多種產品和功能（例如調制解調器、射頻前端 (RFFE)、顯卡和其他處理器、攝像頭和連接）的創新技術，以及可提高性能和降低功耗的更小几何處理技術，使我們的集成電路產品脱穎而出；
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以具有競爭力的成本和價格開發和提供集成電路產品，以有效覆蓋所有地理區域和所有設備等級；
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推動我們的集成電路產品應用於最受歡迎的設備型號和廣泛的設備，例如智能手機、平板電腦、筆記本電腦和其他計算設備、汽車、可穿戴設備、語音和音樂以及其他聯網設備和基礎設施產品；

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維持或加速高端設備對我們集成電路產品的需求，同時推動所有地區的高、中、低端設備採用我們的5G產品；
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繼續成為4G和5G技術發展的領導者，繼續創新並推出4G和5G一站式集成產品和服務，使我們在競爭中脱穎而出；
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保持5G技術開發、標準化、知識產權創造和許可領域的領導者，開發、商業化併成為5G集成電路產品和服務的領先供應商；
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增加或加速對我們的半導體元件產品（包括RFFE）和我們的無線連接產品（包括消費者、運營商和企業設備及聯網設備的網絡產品）的需求；
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成為 RFFE 產品的領先供應商，這些產品旨在解決蜂窩射頻頻段碎片問題，同時提高射頻性能，並協助 OEM 開發多頻段、多模移動設備；
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通過收購、合資和其他交易，在新行業領域發展客户、被許可人、供應商、分銷商和其他渠道關係，利用顛覆性技術、產品和服務，例如汽車、計算、物聯網（包括聯網家居、智能城市、可穿戴設備、語音和音樂以及機器人）和網絡等產品，創造獨立價值，為我們現有業務的成功做出貢獻；
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確定潛在的收購目標，以發展或維持我們的業務或滿足戰略需求，就我們可接受的條款達成協議，完成交易並有效整合這些新業務、產品和技術；
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成為領先者，為OEM、高級操作系統 (HLOS) 提供商、運營商、雲提供商和其他行業參與者提供服務，因為競爭對手、新行業進入者和其他因素繼續影響行業格局；
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成為首選合作伙伴，保持首選合作關係，向使用這些平臺有效實現新設備商業化的行業參與者提供支持多個操作系統和基礎設施平臺的集成電路產品；以及
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繼續提高品牌知名度，以便在計算機和其他消費者驅動領域與知名度更高的公司進行有效競爭，並深化我們在重要的新興地區和中國的影響力。
我們與許多不同的半導體公司競爭，從擁有廣泛產品線的綜合研發、製造、銷售和營銷組織的跨國公司，到專注於單一應用、行業細分市場或標準產品的公司，包括那些為RFFE、汽車、計算、物聯網和網絡應用生產產品的公司。這些競爭對手中的大多數在我們的一些（但不是全部）業務方面與我們競爭。設計基於CDMA、OFDMA、Wi-Fi或其衍生品的集成電路的公司通常是競爭對手或潛在的競爭對手。例子（其中一些是我們在其他領域的戰略合作伙伴）包括博通、Cirrus Logic、賽普拉斯半導體、海思、英特爾、Marvell、Maxim、聯發科、Microchip Technology、村田、北歐半導體、Nvidia、恩智浦半導體、Qorvo、Realtek 半導體、瑞薩、三星、Sequans Communications、Skyworks和展訊通訊（由清華Unigroup控制）。其中一些當前和潛在的競爭對手可能比我們更具優勢，其中包括：在某些情況下，我們的客户會動機使用競爭對手的集成電路產品，使用他們自己開發的集成電路產品或向他人出售此類產品，或者選擇替代技術；較低的成本結構或接受更低或更低或負的產品利潤率的意願和能力，尤其是在中國；外國政府對其他技術、競爭對手或原始設備製造商的支持銷售的設備不包含我們的芯片組；知名度更高的品牌名稱；製造設施的所有權和控制權以及更豐富的製造流程專業知識；與某些地理區域（例如中國）的本地分銷公司和原始設備製造商建立更廣泛的關係；在傳統蜂窩行業（例如汽車、計算、物聯網和網絡）以外的相鄰行業領域擁有更多經驗；在某些地區建立更成熟的業務。
特別是，我們某些最大的集成電路客户開發了自己的集成電路產品，他們過去曾在某些設備中使用過，現在也使用過這些產品，將來可能會選擇在某些（或全部）設備中使用，而不是我們的產品（他們可能會單獨或與某些其他產品一起向第三方出售集成電路產品，與我們競爭）。此外，歷史上一直是我們最大的客户之一的蘋果在其許多設備中使用了我們競爭對手之一的產品，而不是我們的產品，並且在最近推出的智能手機中只使用了競爭對手的產品。2019 年 4 月，我們與 Apple 簽訂了新的多年芯片組供應協議。我們預計要到2020財年下半年才會根據該協議開始記錄收入。但是，Apple 可能會選擇在未來的一款或多款設備中使用競爭對手的產品或自己的調制解調器產品。

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此外，我們的某些競爭對手開發和銷售用於設備的多個組件（包括集成電路產品），並將這些組件一起出售給原始設備製造商。我們的競爭對手銷售多種元器件使我們（以及我們的分立集成電路產品）處於競爭劣勢。我們的某些競爭對手還開發和銷售用於無線網絡的基礎設施設備，並且可以優化其集成電路產品，使其在這些網絡上達到我們無法實現的性能，這再次使我們處於競爭劣勢。
任何或所有產品等級的競爭都可能導致業務或客户流失，這將對我們的收入、經營業績和現金流產生負面影響。此類競爭還可能降低我們的芯片組產品或客户和被許可方產品的平均銷售價格。其中某些動態在新興地區和中國尤其明顯，在這些地區，競爭對手的成本結構可能較低，或者可能願意和有能力接受較低的價格或較低或負的產品利潤率。在銷量沒有相應增加的情況下，降低芯片組產品的平均銷售價格將對我們的收入產生負面影響，如果不相應降低平均單位成本，將對我們的利潤率產生負面影響。此外，除非被銷量的增加所抵消，否則我們被許可方產品的平均銷售價格的下降通常會減少應付給我們的總特許權使用費，從而對我們的許可收入產生負面影響。
我們的收入中有很大一部分來自少數客户和被許可方，其中越來越多的中國原始設備製造商。如果來自這些客户或被許可方的收入減少或此類收入的時機波動，我們的業務和經營業績可能會受到負面影響。
我們的QCT細分市場收入的很大一部分來自少數客户，我們預計這種趨勢將在可預見的將來持續下去。我們的行業正在經歷設備份額集中在少數幾家公司，尤其是高端公司的設備份額，這促成了這一趨勢。中國原始設備製造商繼續擴大其在中國的設備份額，並在中國以外地區的設備份額不斷增加，我們的收入中有很大一部分來自其中少數原始設備製造商。此外，我們某些最大的集成電路客户開發自己的集成電路產品，他們過去曾在某些設備中使用過，現在也使用過這些產品，將來可能會選擇在某些（或全部）設備中使用，而不是我們的產品（他們可能會以分散方式或與某些其他產品一起向第三方出售集成電路產品，與我們競爭）。此外，歷史上一直是我們最大的客户之一的蘋果在其許多設備中使用了我們競爭對手之一的產品，而不是我們的產品，並且在最近推出的智能手機中只使用了競爭對手的產品。2019 年 4 月，我們與 Apple 簽訂了新的多年芯片組供應協議。我們預計要到2020財年下半年才會根據該協議開始記錄收入。但是，Apple 可能會選擇在未來的一款或多款設備中使用競爭對手的產品或自己的調制解調器產品。
同樣，我們的某些中國OEM客户已經開發了自己的集成電路產品，將來可能會開發自己的集成電路產品，並在其設備中使用此類集成電路產品或其他集成電路產品，而不是我們的集成電路產品，無論是由於中國政府的壓力，作為其更廣泛的經濟政策的一部分，原始設備製造商擔心由於中美貿易緊張局勢而失去獲得我們的集成電路產品，還是其他原因。
此外，政治行動，包括貿易和/或國家安全保護政策，或政府的其他行動，過去、現在和將來都可能限制或阻止我們與某些客户進行業務交易，或者限制或阻止我們的某些客户與我們進行業務交易。
最後，我們花費了大量的工程和開發時間、資金和資源來了解我們的主要客户的反饋和/或規格，並嘗試將這些意見納入我們的產品發佈和技術中。這些努力可能不需要或導致此類客户的購買承諾，或者我們從此類客户那裏的購買量可能低於預期，因此，我們可能無法從這些努力中獲得預期的收入，或者這些努力可能會導致無法收回的成本。
失去我們的任何一個重要客户，減少此類客户對我們產品的購買量，或者這些客户取消大量購買，無論是由於使用自己的集成電路產品還是競爭對手的集成電路產品，政府的限制還是其他原因，都將減少我們的收入，並可能損害我們實現或維持預期運營業績的能力，而延遲大量購買，即使只是暫時的，也將減少我們在該期間的收入延遲。收入的任何此類減少也將影響我們可用於其他目的（例如研發）的現金資源。此外，設備份額集中在少數幾家公司中，以及這些公司的相應購買力，可能會導致我們產品的價格下跌，如果我們的產品購買量沒有足夠的增加，可能會對我們的收入和利潤率產生不利影響。此外，我們的重要客户購買的時間和規模可能會受到此類客户推出新產品或下一代產品的時機（我們無法控制）以及時機的影響

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而此類引入的成功可能會導致我們的收入和經營業績波動。因此，如果當前的行業動態持續下去，我們的QCT細分市場的收入將繼續在很大程度上取決於這些重要客户未來的購買以及未來任何此類購買的時機和規模，並受到其影響。
此外，就蘋果購買我們的調制解調器產品而言，它會購買我們的MDM產品，這些產品不包括我們的集成應用處理器技術，其收入和利潤貢獻低於我們的調制解調器和應用處理器組合產品。如果蘋果從購買我們的集成調制解調器和應用處理器產品的客户那裏獲得設備份額，我們的收入和利潤率可能會受到負面影響。
此外，為設備開發 HLOS 的公司，包括領先的技術公司，都出售自己的設備。如果我們未能與這些公司或其合作伙伴或客户進行有效的合作或繼續合作，他們可能會決定不購買（直接或通過合同製造商）或減少或停止購買我們的集成電路產品。
此外，我們的某些客户和其他行業參與者之間已經並將繼續提起訴訟，此類訴訟的潛在結果，包括但不限於針對包含我們產品或知識產權的設備的禁令，以及對某些創造新法律先例的專利法或專利許可問題的裁決，可能會影響我們的業務，特別是如果此類訴訟影響到我們的一個較大的客户。
儘管我們有300多家被許可方，但我們的QTL細分市場收入的很大一部分來自數量有限的被許可方，其中越來越多的中國原始設備製造商。如果我們的一個或多個重要被許可方未能履行其報告和付款義務，或者我們無法根據類似條款續訂或修改一項或多項此類許可協議，則我們的收入、經營業績和現金流將受到不利影響。此外，我們核心許可業務的未來增長和成功將部分取決於我們的被許可方開發、推出和交付能夠實現和維持客户接受度的大批量產品的能力。我們無法控制被許可方的產品開發、銷售工作或產品定價，我們的被許可方可能不會成功。減少被許可方產品的銷售，或者在沒有足夠增加此類設備的銷售量的情況下降低被許可方銷售的無線設備的平均銷售價格，通常會對我們的許可收入產生不利影響。適用於某些類別的完整無線設備（即智能手機、平板電腦、筆記本電腦和智能手錶）的單位特許權使用費上限可以緩解這種不利影響。
我們的收入中有很大一部分來自高端設備領域。如果高端設備的銷量下降，或者我們的高端集成電路產品的銷量下降，我們的經營業績可能會受到負面影響。
我們的收入中有很大一部分來自高端設備領域，我們預計這種趨勢將在可預見的將來持續下去。該行業已經經歷了高端設備領域的增長放緩，我們預計將繼續經歷高端設備領域的增長放緩，原因包括高端智能手機很常見的發達地區的更換週期延長；新興地區和中國的消費者需求增加，這些地區高端智能手機不那麼普遍，更換週期平均比發達地區長，而且還在持續延長；以及高端智能手機行業的成熟化，需求越來越受驅動按新產品發佈量排序和創新週期。
此外，如前面的風險因素所述，我們的行業正在經歷設備份額集中在少數幾家公司中，這為他們提供了巨大的槓桿作用。此外，其中一些公司過去曾使用、目前正在使用並將來可能在全部或部分設備中使用自己內部開發的集成電路產品或競爭對手的集成電路產品，而不是我們的產品。這些動態可能會導致我們的高端集成電路產品的銷售減少或價格降低。
高端設備的銷量減少，我們的高端集成電路產品的銷售減少（這些產品的收入和利潤貢獻高於我們的低端集成電路產品），或者將份額從使用我們產品的原始設備製造商手中轉移出去，將減少我們的收入和利潤，並可能損害我們實現或維持預期財務業績的能力。收入的任何此類減少也將影響我們可用於其他目的（例如研發）的現金資源。
某些 OEM 或其客户試圖避免為使用我們的知識產權支付公平合理的特許權使用費，可能需要投入大量的管理時間和財務資源，並可能導致政府、法院、監管機構或機構、標準制定組織 (SDO) 或其他行業組織做出損害我們業務的法律決定或行動。
公司不時會啟動各種策略，試圖進行談判、重新談判、減少和/或消除因使用我們的知識產權而向我們支付特許權使用費的需求。這些策略包括：(i) 訴訟，通常是指控

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侵犯此類公司持有的專利、濫用專利、專利用盡、專利無效或我們的專利或許可不可執行、我們沒有以公平、合理和非歧視性 (FRAND) 條款許可我們的專利，或者某種形式的不公平競爭或違反競爭法的行為；(ii) 採取違揹我們對他們與我們簽訂合同的理解（和/或通俗語言）的立場；（iii）向政府當局提出上訴；（iv）集體行動，包括工作與無線運營商、標準機構和其他志同道合的公司合作以及各組織在正式和非正式基礎上採取可能限制知識產權創新回報的知識產權政策和做法；（五）遊説政府監管機構和民選官員，以尋求降低特許權使用費率或計算特許權使用費的基礎，尋求施加某種形式的強制性許可或削弱專利持有人行使權利或為此類權利獲得公平回報的能力；以及（六）各種各樣的被許可人試圖轉移他們的情況向供應商支付特許權使用費的義務會降低計算特許權使用費所依據的批發（即被許可方）銷售價格。
此外，某些被許可方對根據其許可協議欠我們的特許權使用費提出異議、報告不足、支付不足、未報告或未支付其向我們申報的特許權使用費，或者以不符合其合同義務的方式向我們報告，某些公司尚未或延遲就其使用我們的知識產權與我們簽訂或續訂許可協議。此外，某些被許可方和公司目前正在從事此類行為，他們或其他人將來可能會從事此類行為。一個或多個被許可人提出異議、少報、少付、不報告或不支付欠我們的特許權使用費，這可能會鼓勵其他被許可人採取類似行動或不續訂其現有的許可協議，也可能鼓勵其他被許可人或無牌公司推遲簽訂或不簽訂新的許可協議。此外，如果此類被許可方和公司增加其設備份額，則其少報、少付款、不付款或不報告對我們的業務、收入、經營業績、財務狀況和現金流的負面影響將加劇。
我們過去，目前正在接受各種訴訟和政府調查和訴訟，包括聯邦貿易委員會對我們提起的訴訟。本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中對其中某些事項進行了更全面的描述。承諾和意外開支。”將來，我們可能會受到其他訴訟或政府調查或訴訟。此外，我們的某些直接和間接客户和被許可人已經向我們提起訴訟，其他客户和被許可人將來可能會就我們的業務向我們提起訴訟或仲裁。其中一項或多項問題的不利決議已經並將來可能對我們的業務、收入、經營業績、財務狀況和現金流產生重大不利影響。參見下面的風險因素，標題為 “我們的業務，尤其是我們的許可業務，可能會因政府調查或訴訟中的不利裁決而受到影響” 和“我們的專利許可慣例的變化，無論是由於政府調查或對這些做法提出質疑的私人法律訴訟，還是其他原因，都可能對我們的業務和經營業績產生不利影響。”
此外，在我們參與SDoS方面，我們與其他專利所有者一樣，通常向此類組織做出合同承諾，對這些承諾中規定的符合標準的產品必然會侵犯我們的專利進行許可。一些符合標準的產品的製造商和用户對這些承諾提出了不利於我們的許可業務的解釋，包括限制我們在標準必要專利組合的許可中可以收取的特許權使用費金額的解釋。
此外，一些公司或實體提議對現有的知識產權政策進行重大修改，供SDoS和其他行業組織實施，目標是大幅貶值標準必不可少的專利。例如，有些人提出了建議，要求將使用所有成員公司擁有的所有標準必要專利的最高總知識產權特許權使用費率應用於任何執行相關標準的產品的銷售價格。他們進一步提議，根據每家擁有標準必要專利的成員公司持有的標準必要專利數量，將這種最高總特許權使用費率分配給每個擁有標準必要專利的成員公司。其他人則提出，禁令不應成為侵犯標準必要專利的可用補救措施，並提出了可能嚴重限制法院對專利侵權行為的損害賠償和其他補救措施（例如，嚴格限制特許權使用費率的適用基礎）的建議。據稱，其中許多策略是基於對某些SDO政策的解釋，這些政策涉及對行業標準至關重要或可能至關重要的專利許可，以及我們（或其他公司）涉嫌未能遵守這些政策。一些SDO、法院和政府機構已經採納了這些解釋或提案中的部分或將來可能會以不利於我們的利益的方式採納部分或全部解釋或提案，包括在我們可能不是當事方的訴訟中。
我們預計，此類提案、解釋和策略將在未來繼續下去，如果成功，我們的商業模式將受到損害，要麼限制或取消我們對全部或部分標準必要專利組合收取特許權使用費（或減少我們可以收取的特許權使用費）的能力，限制我們在新技術方面的投資回報，限制我們對標準必要專利的侵權者尋求禁令的能力，限制我們的許可能力提交我們的承諾時的承諾納入未來標準的技術（這可能使

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我們的技術不太可能被納入此類標準），或者迫使我們在SDoS或其他行業團體之外工作以推廣我們的新技術，我們的收入、經營業績和現金流可能會受到負面影響。此外，與維護或捍衞我們的立場相關的法律和其他費用過去和現在都很高。我們認為，這些挑戰，無論其優點如何，都將持續到可預見的將來，需要投入大量的管理時間和財政資源。
由於政府調查或訴訟中的不利裁決，我們的業務，尤其是我們的許可業務，可能會受到影響。
我們過去曾接受過各種政府調查和訴訟，特別是與我們的許可業務有關的調查和訴訟，包括聯邦貿易委員會對我們提起的訴訟。本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中對其中某些事項進行了更全面的描述。承諾和意外開支。”這些問題的關鍵指控或調查結果包括，除其他外，我們拒絕向芯片組製造商發放許可證，違反了FRAND許可承諾，我們的特許權使用費率過高，計算特許權使用費的基準應低於適用設備的批發（即被許可人）的銷售價格（減去某些允許的扣除額），我們非法要求客户在出售蜂窩調制解調器芯片組之前執行專利許可，我們已經與芯片組客户簽訂了獨家協議取消競爭抵押品贖回權，我們違反反壟斷法，從事反競爭行為和不公平的競爭方法。將來，我們可能會受到其他訴訟或政府調查或訴訟。
其中一項或多項問題的不利決議已經並將來可能對我們的業務、收入、經營業績、財務狀況和現金流產生重大不利影響。視情況而定，不利的決議可能導致的各種補救措施包括，我們失去執行一項或多項專利的能力；禁令；金錢賠償或罰款或其他付款命令；發佈停止某些行為或修改我們的商業慣例的命令，例如要求我們降低特許權使用費率，減少特許權使用費的計算基礎，向芯片組製造商授予專利許可，出售芯片組給未經許可的 OEM，或者修改或重新協商我們現有的部分或全部內容許可協議；以及確定我們的部分或全部許可協議無效或不可執行。如果我們的部分或全部許可協議被宣佈無效或不可執行，和/或我們被要求重新談判這些許可協議，則除非我們簽訂新的許可協議，否則我們可能無法獲得或可能無法確認受影響的許可協議下的部分或任何許可或特許權使用費收入；即使是許可協議不受影響的被許可人也可能要求重新談判協議或援引協議中的爭議解決條款，我們可能無法承認部分或任何許可或特許權使用費此類協議下的收入。許可協議的重新談判可能會導致仲裁或訴訟，以解決許可條款（這可能不如現有條款對我們有利），每項條款都可能需要幾個月甚至幾年的時間。在此類談判、仲裁或訴訟結束之前，被許可方可能會少報、少付、不報告或不支付欠我們的特許權使用費。此外，我們可能因涉嫌超額支付過去向我們支付的特許權使用費而被起訴，包括根據美國反壟斷法尋求三倍賠償的私人反壟斷訴訟。此外，如果我們在聯邦貿易委員會訴訟中的上訴不成功，可能會對我們的業務產生重大不利影響。任何此類事件都可能對我們的財務狀況產生重大負面影響，在這種情況下，我們將不得不大幅削減成本和其他現金用途，包括用於研發，從而嚴重削弱我們保持產品和技術領先地位以及投資5G等下一代技術的能力。此外，根據上述情況的廣度和嚴重程度，我們可能不得不減少或取消資本回報計劃，我們及時償還債務的能力可能會受到影響。如果發生這些事件，我們的財務前景和股價可能會大幅下跌。此外，某一特定國家或地區的政府機構可以成功地提出和實施補救措施，其效果超出該國家或地區的邊界。
這些挑戰需要投入大量的管理時間和精力，而且我們預計，這些挑戰將繼續導致法律費用增加，直到相關問題得到解決，我們預計這些挑戰將繼續導致法律費用增加。
我們的專利許可慣例發生變化，是否由於 對這些做法提出質疑的政府調查或私人法律訴訟或其他可能對我們的業務和經營業績產生不利影響。
如上面標題為 “的風險因素” 中所述我們的業務，尤其是我們的許可業務，可能會因政府調查或訴訟中的不利裁決而受到影響，” 我們過去曾接受過各種政府調查和訴訟，以及私人法律訴訟，對我們的專利許可和芯片組銷售行為提出質疑，包括聯邦貿易委員會對我們提起的訴訟。本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中對其中某些事項進行了更全面的描述。承諾和意外開支。”我們認為，這些調查和法律訴訟的目的之一是減少被許可人的特許權使用費

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他們使用我們的知識產權需要向我們付費。將來，我們可能會受到其他訴訟或政府調查或訴訟。
過去，我們許可了我們的蜂窩標準基本專利以及可能對許可產品有用的其他專利，因為被許可人希望從我們那裏獲得如此廣泛的專利權來獲得商業利益。但是，我們還僅向申請此類許可證的被許可人授予了我們的蜂窩標準必要專利。自2015年以來，我們在中國的標準做法是將我們的3G和4G（現在是5G）蜂窩標準必不可少的中國專利許可證，這些專利適用於在中國銷售的設備，與其他專利分開。此外，我們還在全球範圍內僅為單模和多模設備的蜂窩標準必要專利（包括3G、4G和5G）提供許可，自2018年以來，越來越多的新的和現有的被許可人選擇簽訂全球許可協議，僅涵蓋我們的蜂窩標準基本專利。展望未來，我們預計許可收入的很大一部分將繼續來自已簽訂僅涵蓋我們蜂窩標準必要專利的許可協議的被許可方。我們僅許可蜂窩標準必要專利的特許權使用費率低於我們幾乎所有專利組合的許可費率。如果比以往更多的被許可人選擇只許可我們的蜂窩標準必要專利，而不是組合許可，那麼我們的許可收入和收益將受到負面影響，除非我們能夠以抵消先前獲得的幾乎所有專利組合的許可費與僅蜂窩標準必需專利的許可之間的全部或部分差額的費率進行許可，或者設備的總銷售量有足夠的增長，否則我們的許可收入和收益將受到負面影響據此支付特許權使用費。
如果我們被要求向芯片組製造商授予專利許可（這可能會導致實施更復雜的多層次許可結構，在這種結構中，我們將專利組合的某些部分許可給芯片組製造商，將其他部分許可給原始設備製造商），我們將產生額外的交易成本，這可能很大，而且在許可談判完成之前，我們可能會延遲確認收入。此外，如果我們無法在如此多層次的許可結構下獲得總的等值收入，我們的許可收入和收益將受到負面影響。
如果我們被要求降低根據專利許可協議收取的特許權使用費率，那麼如果支付特許權使用費的設備的銷售量沒有足夠增加，我們的收入、收益和現金流將受到負面影響。同樣，如果我們被要求降低特許權使用費的計算基數，除非支付特許權使用費的設備的銷售量有足夠的增長，或者我們能夠提高特許權使用費率以抵消因特許權使用費基數如此低而導致的收入減少（假設絕對特許權使用費低於任何相關的特許權使用費上限），否則我們的收入、經營業績和現金流將受到負面影響。
如果我們被要求向沒有專利許可的原始設備製造商出售芯片組，我們的許可計劃可能會受到此類未經許可的原始設備製造商提出的專利耗盡索賠的負面影響（即聲稱我們向此類原始設備製造商出售芯片組使我們無法對此類原始設備製造商主張芯片組實質上包含的任何專利）。如果我們向原始設備製造商主張專利以獲得這些專利的許可收入，此類銷售將為他們提供辯護。這將對我們的許可計劃以及我們的經營業績、財務狀況和現金流產生重大不利影響。
如果我們被要求實施任何這些新的許可和/或商業慣例，包括修改或重新談判我們現有的許可協議或尋求其他商業安排，我們將產生額外的交易成本，這可能很大，而且在許可談判完成之前，我們可能會延遲確認收入。對我們的許可慣例的任何此類變更的影響都可能因司法管轄區而有很大差異，具體取決於此類結果的具體結果和地理範圍。此外，如果我們被要求修改我們在一個司法管轄區的許可慣例，其他司法管轄區的被許可人或政府機構可能會嘗試為自己或其他司法管轄區獲得類似的結果（如適用）。
最後，如果我們在聯邦貿易委員會訴訟中的上訴不成功，可能會對我們的業務產生重大不利影響。
我們的知識產權的執法和保護可能代價高昂，可能無法防止盜用或未經授權使用我們的知識產權，可能導致我們失去執行一項或多項專利的能力，並可能受到專利法的變化、某些可能無法有效保護我們知識產權的外國司法管轄區的法律以及這些司法管轄區執法不力的不利影響。
我們主要依靠專利、版權、商標和商業祕密法，以及保密和保密協議、國際條約和其他方法來保護我們的專有信息、技術和流程，包括我們的專利組合。監管未經授權使用我們的產品、技術和專有信息既困難又耗時。我們所採取的措施並不總是能阻止，我們也無法確定我們將採取哪些步驟

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未來將防止盜用或未經授權使用我們的專有信息和技術，尤其是在國外，在這些國家，法律可能無法像美國法律那樣充分或輕鬆地保護我們的專有知識產權，或者此類法律可能缺乏執行或無效的國家。參見標題為 “風險因素” “如果我們的信息技術系統出現安全漏洞，或者以其他方式盜用我們的技術、知識產權或其他專有或機密信息，我們的業務和運營可能會受到影響。”
一些行業參與者對普遍貶值專利，尤其是標準必要專利具有既得利益，他們對某些專利制度發動了攻擊，這增加了修改既定專利法的可能性。在美國，關於潛在的專利法變更以及當前和未來可能的專利訴訟的討論仍在繼續，其結果可能對我們的許可業務不利。我們產品生產或銷售的某些國外國家（包括亞洲的某些國家）的法律可能無法像美國法律那樣保護我們的知識產權。我們預計，歐盟（EU）將在未來幾年內採用統一的專利制度，這可能會對該地區的專利制度產生廣泛影響。我們無法確定地預測任何潛在變化的長期影響。此外，我們無法確定任何國家的法律和政策或國外或國內任何標準機構在知識產權執法、許可或標準採用方面的做法將來不會以不利於我們的許可計劃或我們產品或技術的銷售或使用的方式發生變化。
在某些情況下，我們在保護或執行我們的知識產權和合同方面遇到了困難，包括收取使用我們專利組合的特許權使用費，原因包括：某些被許可人拒絕報告和支付他們欠我們的全部或部分特許權使用費；外國政府的政策；競爭法對我們的許可做法提出質疑；外國司法管轄區通過強制性許可條款；外國法院未能這樣做認可和執行美國法院發佈的合同違約和損害賠償判決；以及競爭管理機構對我們的許可業務以及芯片組產品附加特性和功能的定價和集成提出的質疑。某些被許可人對根據與我們的許可協議應付給我們的特許權使用費提出異議、報告不足、支付不足、未申報或未支付特許權使用費，或者以不符合其合同義務的方式向我們報告，某些公司尚未簽訂或延遲簽訂或續訂使用我們知識產權的許可協議。此外，某些被許可方和公司目前正在從事此類行為，他們或其他人將來可能會從事此類行為。一個或多個被許可人提出異議、少報、少付、不報告或不支付欠我們的特許權使用費，這可能會鼓勵其他被許可人採取類似行動或不續訂其現有的許可協議，也可能鼓勵其他被許可人或無牌公司推遲簽訂或不簽訂新的許可協議。此外，儘管我們的許可協議規定我們有權對被許可人的賬簿和記錄進行審計，但審計可能昂貴、耗時、不完整且存在爭議。此外，某些被許可人可能不遵守提供其賬簿和記錄的完全訪問權限的義務。如果我們不積極行使許可協議規定的權利，則被許可人可能不遵守其現有的許可協議，如果我們不積極追究未經許可的公司就其使用我們的知識產權與我們簽訂許可協議，則其他未經許可的公司不得簽訂許可協議。同樣，我們向我們的直接和間接客户和被許可人提供對我們的某些知識產權以及專有和機密商業信息的訪問權限，這些客户和被許可人過去和將來都可能錯誤地使用此類知識產權和信息，或者錯誤地向第三方（包括我們的競爭對手）披露此類知識產權和信息。
我們過去曾參與過訴訟和仲裁，將來可能需要進一步提起訴訟或仲裁，以執行我們的合同和知識產權，保護我們的商業祕密或確定他人所有權的有效性和範圍。由於任何此類訴訟或仲裁，我們可能會失去執行一項或多項專利的能力，我們的部分許可協議可能被確定為無效或不可執行（這反過來又可能導致其他被許可人不遵守其現有許可協議或提起訴訟），可能會施加比現有條款對我們不利的許可條款（包括但不限於使用我們的知識產權的特許權使用費率），我們可能會招致比現有條款更不利的許可條款，我們可能會招致鉅額成本。我們為執行合同或知識產權而採取的任何行動都可能代價高昂，並可能消耗大量的管理時間和精力，這反過來又可能對我們的經營業績和現金流產生負面影響。此外，即使是我們執法工作的積極解決方案，也可能需要時間才能得出結論，這可能會減少我們在結束之前用於其他目的（例如研發）的收入和現金資源。
我們的增長越來越取決於我們能否將我們的技術、產品和服務擴展到新的和擴展的產品領域，例如RFFE，以及汽車、計算、物聯網和網絡等傳統蜂窩行業之外的鄰近行業領域和應用。我們在這些新的和擴展的產品領域、行業細分市場和應用以及相關技術、產品等方面的研究、開發和其他投資

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服務，以及我們現有的技術、產品和服務以及5G等新技術，可能無法產生營業收入，也不會為符合我們預期的未來運營業績做出貢獻。
我們的行業面臨着快速的技術變革、不斷變化的行業標準和頻繁推出新產品的影響，我們必須對新產品、服務和技術進行大量的研究、開發和其他投資，例如收購，才能成功競爭。技術創新通常需要大量的研究和開發工作才能在商業上可行。儘管我們繼續投入大量資源來推動發展，主要是為了支持基於4G和5G的技術，但我們還利用現有的技術和業務專業知識以及通過收購，投資於新的和擴大的產品領域以及相鄰的行業領域和應用。
特別是，我們的未來增長在很大程度上取決於新的和擴大的產品領域，例如RFFE，以及傳統蜂窩行業之外的相鄰行業和應用，例如汽車、計算、物聯網（包括聯網家居、智能城市、可穿戴設備、語音和音樂以及機器人）和網絡等；我們為新的和擴展的產品領域、相鄰的行業領域和應用開發領先且具有成本效益的技術、產品和服務的能力；以及採用我們技術的第三方，產品和服務轉化為用於這些產品領域、行業領域和應用的設備。因此，我們打算繼續對這些新的和擴大的產品領域以及相鄰的行業領域和應用進行大量投資，併為這些產品領域、行業領域和應用開發新產品、服務和技術。
我們的增長在很大程度上還取決於我們開發和申請5G技術專利的能力，以及使用5G技術開發和商業化產品的能力。
但是，我們在這些新的和擴大的產品領域和相鄰的行業領域和應用，以及相應的技術、產品和服務，以及我們現有的技術、產品和服務以及新技術（例如5G、使用許可、共享和未經許可的頻譜以及蜂窩和Wi-Fi的融合）的研究、開發和其他投資可能無法成功：我們可能無法獲得所開發技術的專利；我們開發的技術可能沒有納入相關標準；新的和擴大的產品領域以及相鄰的細分行業、應用和消費者需求可能無法如預期的那樣發展或增長；我們的戰略或客户、被許可方或合作伙伴的戰略可能無法成功；替代技術的改進降低了我們預期的投資優勢；競爭對手的技術、產品或服務更具成本效益，具有更多功能或更少的限制，或者比我們的新技術、產品和服務更快地推向市場；我們可能做不到發展客户、供應商、分銷商或其他渠道關係，或者我們的競爭對手可能擁有更成熟和/或更強大的關係；而競爭對手在我們不熟悉的行業領域擁有更長的運營歷史。我們還可能低估或高估了這些投資可能產生的未來收入或利潤率的成本，而這些投資可能不會或可能需要很多年才能產生實質性回報。
此外，汽車行業面臨着設計時間長、產品生命週期長以及高度的監管和安全要求的約束，這使得該行業的供應商必須遵守嚴格的認證流程、極低的缺陷率和高可靠性標準，所有這些都導致了巨大的進入壁壘並增加了成本。
如果我們的新技術、產品和服務不成功，或者在我們預期的時間範圍內沒有成功，我們可能會產生鉅額成本和資產減值，我們的業務可能無法有意義地增長或增長，我們的收入和利潤率可能會受到負面影響，我們的聲譽可能會受到損害。
我們的許可計劃的持續和未來成功要求我們繼續發展我們的專利組合，而我們的許可計劃可能會受到汽車、計算、物聯網和網絡等新行業設備激增的影響，以及續訂或重新談判即將到期的許可協議或涵蓋未來其他專利的需求。
我們擁有大量與3G、4G、5G和其他技術相關的已發佈和正在申請的專利。至關重要的是，我們必須繼續發展我們的專利組合，尤其是在5G領域。如果我們不維持適用於當前和未來標準、產品和服務的強大產品組合，我們未來的許可收入可能會受到負面影響。
此外，新的連接和其他服務正在出現，這些服務依賴於傳統蜂窩網絡上可能使用也可能不使用的設備，例如汽車、計算、物聯網和網絡行業中使用的設備。隨着這些技術的成熟而發展的標準，甚至是事實上的標準，尤其是那些不包括基本互操作性的標準，可能會影響我們獲得特許權使用費的能力，或者相當於我們在蜂窩通信中使用的產品獲得的特許權使用費的能力。儘管我們相信我們的專利技術對以下方面是必不可少和有用的

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此類服務的商業化，我們收到的任何特許權使用費可能低於我們從當前許可計劃中獲得的使用費。
此外，根據我們的多項許可協議向我們授予和從我們獲得的許可僅包括在特定日期之前提交或頒發的專利。因此，與一些被許可方簽訂了協議，後來的專利不由我們授權，也不向我們授予許可。此外，我們在 2015 年或之後在中國簽訂的所有專利許可協議，以及我們最近的全球蜂窩標準必要專利協議，均在特定期限內有效。為了許可或獲得此類後續專利的許可，或者在指定期限到期後獲得許可，並在指定期限到期後獲得特許權使用費，我們將需要比以往更頻繁地延長或修改此類許可協議或與此類被許可人簽訂新的許可協議。特別是，我們與華為的許可協議已於2019年12月31日到期，我們與兩家主要中國被許可方的許可協議已延期，現已於2020年3月31日到期。此類協議規定任何一方都有權在幾個月內啟動具有約束力的仲裁，其結果將是一份新的許可協議。將來，如果不對我們與此類被許可人簽訂的許可協議的實質性條款和條件產生負面影響，我們可能無法延長或修改許可協議或簽訂新的許可協議，而此類修改或新協議可能會對我們的收入產生負面影響。在某些情況下，由於仲裁或訴訟，我們可能會延長、修改或簽訂新的許可協議，而仲裁員或法院規定的條款可能不如現有條款對我們有利。如果延期、修改或與被許可方簽訂新的許可協議，我們確認與該被許可方產品銷售相關的收入的能力就會延遲。此外，如果我們無法就此類修改或新協議達成協議，則可能導致與此類公司提起專利侵權訴訟。
我們依靠數量有限的第三方供應商來採購、製造和測試以無工廠生產模式製造的產品。如果我們未能執行提供技術領先地位、供應保障和合理利潤的供應戰略，我們的業務和經營業績可能會受到損害。我們還受到訂單和裝運不確定性的影響，這可能會對我們的運營業績產生負面影響。
我們的QCT部門主要採用無晶圓廠生產模式，這意味着我們不擁有或經營用於生產製造集成電路的硅晶圓的代工廠。除了我們擁有的製造某些RFFE模塊和射頻濾波器聲學產品的設施外，我們還依靠獨立的第三方供應商來進行集成電路的製造和組裝以及大部分測試。我們的供應商還負責採購用於生產集成電路的大部分原材料。我們採用交鑰匙和兩階段製造模式來購買我們的集成電路。在交鑰匙模式下，我們的鑄造供應商負責交付經過全面組裝和測試的集成電路。在兩階段製造模式下，我們從半導體制造代工廠購買單一或晶圓形式的芯片，並與不同的第三方供應商簽訂製造服務合同，例如晶圓凸塊、探針、組裝以及我們的大部分最終測試要求。為我們的QCT領域供應產品的半導體制造代工廠主要位於亞洲，我們的主要倉庫也是如此，我們在那裏儲存成品以滿足客户訂單。
以下情況可能會對我們滿足客户需求的能力產生不利影響，並對我們的收入、業務運營、盈利能力和現金流產生負面影響：
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我們的產品供應來源減少、中斷、延遲或限制；
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我們的供應商未能為我們的產品採購原材料，或提供或分配足夠的原材料或製造或測試能力；
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我們的供應商無法對產品需求的變化或原材料或組件價格的上漲做出反應；
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我們的供應商延遲開發領先的工藝技術，或者無法開發或維護領先的工藝技術，包括向更小的幾何工藝技術的過渡；
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失去供應商或供應商無法達到業績、質量或產量規格或交貨時間表；
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在失去供應商或決定增加或更改供應商的情況下，由於新供應商資格認證以及開始批量生產或測試而導致的額外費用或生產延遲；
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影響我們供應商的自然災害或地緣政治衝突；以及
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亞洲爆發的病毒疫情，例如最近源自中國的冠狀病毒疫情，影響了我們供應商的生產能力，包括隔離或封鎖造成的。
此外，原材料的供應和成本可能會受到貿易或國家安全保護政策（例如關税）的負面影響，或者政府限制或阻止我們與某些公司進行業務往來或限制或阻止某些公司與我們進行業務往來的行動，或者貿易緊張局勢升級，尤其是與亞洲國家的貿易緊張局勢。

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雖然我們已經為某些技術建立了替代供應商，但我們依賴於某些產品的獨家或有限來源供應商，這給我們帶來了重大風險，包括：原材料或製造能力可能短缺；產品性能不佳；以及對交貨時間表、製造能力和產量、質量保證、數量和成本的控制降低。如果我們已經建立了替代供應商，這些供應商可能需要大量的支持才能將複雜的技術應用於生產。因此，我們可能會投入大量精力和資源來支持和維護此類替代供應商，併產生更高的成本。此外，未來對鑄造供應商的任何整合都可能增加我們對單一來源或有限來源安排的脆弱性，降低供應商談判定價的意願，這可能會對我們降低成本的能力產生負面影響，並可能增加我們的製造成本。我們與供應商的安排可能迫使我們承擔製造和測試產品的成本，而這些成本的下降速度與客户降價的速度不一樣。我們和供應商開發或維護領先的工藝技術（包括向較小的幾何工藝技術過渡）以及與競爭對手的製造工藝和績效進行有效競爭的能力，可能會影響我們推出新產品和滿足客户需求的能力，可能會增加我們的成本（可能降低利潤率），並可能使我們面臨庫存過剩的風險。以上任何一項都可能對我們的業務、經營業績和現金流產生負面影響。
儘管我們與供應商簽訂了長期合同，但其中大多數合同並未規定長期的產能承諾。如果我們的供應商沒有在特定時間段內或任何特定數量的堅定承諾，我們的供應商可能會為其他客户分配生產和測試產品的產能，並且過去已經分配了產能，用於生產和測試我們的產品，同時減少或限制我們產品的製造或測試能力。因此，我們的產品可能無法在需要時或以合理的價格提供容量。如果我們確實獲得了長期容量承諾，我們可能會承擔與這些承諾相關的額外費用，或者為未使用的容量承諾支付不可退還的款項。
我們的供應商或潛在的替代供應商可以為自己或其他與我們的產品競爭的公司製造基於CDMA或OFDMA的集成電路。這些供應商過去曾選擇將原材料和製造能力分配給自己的產品或競爭對手的產品，減少或限制對我們的交付，這對我們不利。
此外，我們可能無法從供應商那裏獲得合理的定價、製造或交貨條款。我們不能保證供應商的行為不會對我們的運營造成幹擾，從而損害我們履行對客户的交付義務的能力或增加我們的銷售成本。如果我們無法獲得充足的供應，我們可能有義務向客户支付此類短缺的款項。
此外，我們使用我們和客户對我們產品需求的預測向供應商下訂單，這些預測基於許多假設和估計。隨着我們轉向更小的幾何加工技術，製造交貨時間會增加。因此，我們向供應商下達的訂單通常僅部分包含在客户的承諾範圍內。如果我們或我們的客户高估了不在客户約束性承諾之下的需求，我們可能會遇到過剩或過時的庫存增加的情況，這將對我們的經營業績產生負面影響。
我們的製造設施的運營和控制存在許多風險，包括與無工廠模式相比，固定成本的比例更高、環境合規和責任、與氣候變化有關的問題、自然災害風險、設備和材料的及時供應以及各種製造問題。
雖然我們的QCT部門歷來使用無晶圓廠的生產模式，但我們現在還擁有並運營各種生產我們的RFFE模塊和射頻濾波器聲學產品的設施。與無晶圓廠模式相比，製造設施的特點是固定成本的比例更高。由於對我們產品的需求減少，包括在不太有利的行業環境中，我們可能會面臨制造設施利用率下降的問題。在此期間，我們的製造設施可能會在較低的產能水平下運營，而與此類設施相關的固定成本將繼續產生，從而導致毛利降低。
在我們運營製造設施的每個司法管轄區，我們都受許多環境、健康和安全法律和法規的約束，這些法律法規除其他外，管理空氣中的污染物排放；廢水排放；危險物質和其他廢物的使用、儲存、產生、處理和處置；土壤和地下水污染的調查和修復；以及員工的健康和安全。某些環境法規定，不動產的現任或前任所有者或經營者，或安排將危險物質送往處置或處理設施的當事方，承擔調查、清除或補救危險物質的費用，在某些情況下是連帶責任。因此，我們可能會因任何此類拆除或補救工作而承擔清理費用，以及與受污染場地有關的其他第三方索賠。此外，我們可能對人類接觸危險物質或其他物質所產生的後果承擔責任

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環境破壞。如果我們或我們收購的公司過去失敗或將來未能遵守任何此類法律和法規，那麼我們可能會對銷售我們生產的產品承擔責任、罰款或禁令，我們的運營可能會暫停。此類法律法規還可能限制我們修改或擴建設施的能力，可能要求我們購買昂貴的設備，或者可能需要其他大量支出。對於我們的某些業務，我們還必須獲得並持有政府當局頒發的環境許可證。雖然我們設計的政策和程序是為了確保遵守適用的法律、法規和許可，但我們無法保證我們或我們的員工、承包商或代理商將始終遵守此類法律、法規和許可或我們的相關政策和程序。
對氣候變化的擔憂以及由此產生的潛在環境影響可能會導致新的環境、健康和安全法律法規，這些法律和法規可能會影響我們、我們的供應商和/或我們的客户。此類法律或法規可能會導致我們為合規而承擔額外的直接成本，以及由於我們的客户、供應商或兩者兼而有之而增加的間接成本，從而產生額外的合規成本，這些成本會轉嫁給我們。這些成本可能會對我們的運營和財務狀況產生不利影響。此外，氣候變化可能對我們或我們的供應商構成物理風險，包括可能導致供應延遲或中斷的極端天氣事件增加。
我們在亞洲和歐洲設有製造工廠。如果海嘯、洪水、地震、火山噴發或其他自然災害或地緣政治衝突損壞、摧毀或擾亂我們的製造設施，則可能會中斷我們的運營，延遲新的生產和庫存運輸，並導致昂貴的維修、更換或其他成本。此外，自然災害或地緣政治衝突可能導致運輸、分銷渠道和供應鏈中斷，原材料價格大幅上漲。此外，亞洲爆發的病毒，例如最近源自中國的冠狀病毒疫情，可能會影響我們製造設施的生產能力，包括導致隔離和/或關閉，這將導致我們的製造業務中斷甚至可能關閉。
我們的製造業務依賴於及時從多個供應商那裏獲得足夠質量和數量的原材料和其他供應，在某些情況下，我們依賴數量有限的供應商，尤其是在亞洲。因此，在某些情況下，原材料和其他產品的供應可能因供應商的災難、事故或其他事件而中斷，由於質量或其他問題而暫停供應，或者由於需求的快速增長而導致供應短缺等，這可能會影響生產並使我們無法向客户供應產品。如果供需平衡中斷，由於我們為原材料支付的價格上漲，可能會大大增加製造成本。由於產能限制或其他因素，供應商可能會不時延長交貨時間、限制向我們供應的數量或提高價格。此外，原材料的供應和成本可能會受到貿易和/或國家安全保護政策（例如關税）的負面影響，或者政府限制或阻止我們與某些公司進行業務往來或限制或阻止某些公司與我們進行業務往來的行動，或者貿易緊張局勢升級，尤其是與亞洲國家的貿易緊張局勢。此外，用一種設備代替另一種設備或用另一種材料代替一種材料可能很困難或不可能做到。我們的供應商未能滿足我們的要求可能會導致我們的製造業務中斷。
我們的製造過程非常複雜，需要先進且昂貴的設備，並且必須不斷修改以提高產量和性能。生產過程中的困難可能會降低產量或中斷生產，因此，我們可能無法及時、具有成本效益或競爭力的方式交付產品或交付產品。此外，為了保持競爭力和滿足客户需求，我們可能需要改善我們的設施和工藝技術，進行廣泛的研發，每一項研究和開發都可能需要大量資本投資，並可能對我們的經營業績、財務狀況和現金流產生重大不利影響。
最後，我們通常使用我們或客户對我們產品需求的預測開始製造產品，這些預測基於許多假設和估計，通常不在購買承諾範圍內。因此，我們在預期銷售之前產生庫存和製造成本，而銷售最終可能無法實現或可能低於預期。如果我們或我們的客户高估了不在客户約束性承諾之下的需求，我們可能會遇到更高的庫存和運營成本和/或過剩或過時的庫存增加，這將對我們的經營業績產生負面影響。
其他公司聲稱我們侵犯了他們的知識產權，可能會對我們的業務產生不利影響。
公司使用我們的技術或行業中使用的其他技術，不時對我們的產品或產品主張並可能再次主張專利、版權和其他知識產權。這些索賠已經導致並可能再次導致我們捲入訴訟。除其他因素外，考慮到知識產權訴訟中複雜的技術問題和固有的不確定性，我們可能無法在此類訴訟中佔上風。如果發現我們的任何產品或服務侵犯了另一家公司的知識產權，我們可能會受到禁令的約束或

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需要重新設計我們的產品或服務，或許可此類權利或向該其他公司支付損害賠償或其他賠償（其中任何一項都可能代價高昂）。如果我們無法重新設計我們的產品或服務，無法許可我們的產品或服務中使用的此類知識產權，或者無法以其他方式分銷我們的產品（例如，通過許可供應商），我們可能會被禁止製造和銷售此類產品或提供此類服務。同樣，我們的供應商可能會被發現侵犯了另一家公司的知識產權，然後這些供應商可能會被禁止向我們提供產品或服務。
在涉及我們和其他公司的專利或其他知識產權的任何潛在爭議中，我們的芯片組代工廠、半導體組裝和測試提供商以及客户也可能成為訴訟的目標。根據某些產品銷售、服務、許可和其他協議，我們有責任賠償某些客户、芯片組代工廠以及半導體組裝和測試服務提供商因我們銷售或提供的產品或服務或我們向芯片組代工廠和半導體組裝和測試服務提供商提供的知識產權而產生的某些類型的責任和損害。賠償安排下的補償可能會對我們的經營業績和現金流產生不利影響。此外，任何此類訴訟都可能嚴重幹擾我們的產品供應以及芯片組客户及其客户的業務，這反過來又可能損害我們與他們的關係，並可能導致我們的芯片組銷量下降或被許可人的銷售減少，從而導致我們的芯片組或許可收入相應下降。任何索賠，無論其案情如何，處理起來都可能很耗時，會導致代價高昂的訴訟，轉移我們技術和管理人員的精力，或者導致產品發佈或發貨延遲，其中任何一個都可能對我們的經營業績和現金流產生不利影響。
我們可能會繼續參與訴訟，可能不得不在行政機構（例如美國國際貿易委員會）面前出庭，為公司針對我們產品的專利主張進行辯護，其中一些公司正試圖在許可談判中獲得競爭優勢或槓桿作用。我們可能無法在此類訴訟中取得成功，如果我們不成功，則可能的結果範圍非常廣泛，可能包括金錢賠償或罰款或其他支付金錢的命令、特許權使用費、禁止銷售我們的某些集成電路產品（或禁止銷售使用此類產品的客户設備）或發佈停止某些行為或修改我們業務慣例的命令。此外，某一特定國家或地區的政府機構可以主張並可能成功地實施具有超出該國或地區邊界的效力的補救措施。此外，任何此類訴訟的負面結果都可能嚴重幹擾我們的芯片組客户及其無線運營商客户的業務，這反過來又可能損害我們與他們的關係，並可能導致我們的全球芯片組銷量下降或我們的被許可方對無線運營商的銷售減少，從而導致我們的芯片組或許可收入相應下降。
本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中更全面地描述了某些法律問題，其中可能包括其他公司提出的我們侵犯其知識產權的某些索賠。承諾和意外開支。”
我們可能會進行戰略收購和其他交易或進行投資，或者無法完成計劃中的戰略收購，這可能會對我們的經營業績產生不利影響或無法提高股東價值。
我們從事戰略收購和其他交易，包括合資企業，並進行投資，我們認為這對我們業務的未來很重要，目標是最大限度地提高股東價值。我們不時收購企業和其他資產，包括專利、技術和其他無形資產，建立合資企業或其他戰略交易，購買公司的少數股權或向公司提供貸款，包括那些可能是私有和處於早期階段的公司。我們的戰略活動通常側重於為我們的產品和技術開闢或擴大機會，支持為語音和數據通信以及新行業領域設計和推出新產品和服務（或增強現有產品或服務）。我們的許多戰略活動都具有很高的風險，需要使用大量的資本，而且投資可能在投資之日後的幾年內無法變為流動性（如果有的話）。我們的戰略活動可能不會產生財務回報，也不會導致我們的技術、產品或服務的採用率提高或持續使用。我們可能會低估成本或高估收益，包括產品、收入、成本以及我們期望實現的其他協同效應和增長機會，但我們可能無法實現這些收益。在某些情況下，我們可能需要合併或記錄我們在已收購所有權益的公司的收益或虧損中所佔的份額。此外，我們可能會記錄與我們的戰略活動相關的減值費用。我們因戰略活動而產生的任何損失或減值費用都將對我們的財務狀況和經營業績產生負面影響，我們可能會繼續蒙受與尚未完全減值或退出的戰略資產或投資相關的新的或額外的損失。
實現業務收購的預期收益，包括我們擁有管理和運營控制權的合資企業和其他戰略投資，在一定程度上取決於我們能否以高效和有效的方式整合業務並實現預期的協同效應，而我們在這些努力中可能無法取得成功。這樣

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整合既複雜又耗時，涉及重大挑戰，其中包括：留住關鍵員工；成功整合新員工、技術、產品、流程、運營（包括製造業務）、銷售和分銷渠道、商業模式和業務系統；留住企業的客户和供應商；整合研發和供應業務；最大限度地減少管理層對正在進行的業務事務的注意力；整合公司和行政管理基礎設施；以及管理我們的業務、運營和員工羣不斷擴大的規模、複雜性和全球化。我們不得從相關技術或產品或基於這些技術的未來技術或產品中獲得任何商業價值，並且我們可能承擔我們可能獲得的賠償保護未涵蓋的責任，我們可能會受到訴訟。此外，我們可能無法成功進入或擴展到新的銷售或分銷渠道、業務或運營模式（包括製造業）、地理區域、行業細分市場或關聯業務所服務或鄰近的產品類別，也可能無法成功利用我們的戰略收購可能帶來的潛在新機遇。
如果我們無法實現業務收購或其他戰略活動的預期收益，我們的業務和經營業績可能會受到不利影響，我們可能無法通過參與這些交易來提高股東價值。
我們的許多收購和其他戰略投資都需要獲得美國和/或外國政府機構的批准。過去，某些機構已經拒絕了交易，將來也可能拒絕交易或未能及時批准，這導致我們無法實現交易的預期收益。未來的收購或其他戰略投資可能會更加困難、複雜或昂貴，以至於我們完成收購的能力的聲譽受到損害。此外，如果中美貿易關係仍然緊張，我們完成任何需要中國國家市場監督管理總局（SAMR）批准的交易的能力都可能受到嚴重影響。
我們受各種法律、法規、政策和標準的約束。由於現有、新的或修訂的法律、法規、政策或標準，或者我們未能或無法遵守法律、法規、政策或標準，我們的業務可能會受到影響。
我們的業務、產品和服務，以及我們的客户和被許可人的業務、產品和服務，受全球各種法律和法規的約束，以及政府政策和國際、國家和地區通信標準機構的規範。遵守現行法律、法規、政策和標準，通過新的法律、法規、政策或標準，修改對現有法律、法規、政策或標準的解釋，政府或標準機構對我們活動的監管的變更，或與此類法律、法規、政策或標準有關的法庭、監管、行政或其他訴訟中的裁決，包括影響許可慣例、競爭性商業慣例、我們技術或產品的使用，保護知識產權、貿易和貿易保護，包括關税、網絡安全、外幣、投資或貸款、頻譜可用性和許可證發放、標準的採用、無線運營商向其客户提供設備補貼、税收、出口管制、隱私和數據保護、環境保護、健康和安全、勞動和就業、人權、公司治理、公開披露或商業行為，可能會對我們的業務和運營業績產生不利影響。
監管可能流出一個國家的資金金額和時間的政府政策，尤其是中國的政策，已經影響並可能繼續影響我們從這些國家的客户和被許可人那裏收到付款的時間和/或能力，這可能會對我們的現金流產生負面影響。
此外，中國已經實施了網絡安全法，其他國家或地區也可能實施網絡安全法，這些法律要求我們的整體信息技術安全環境必須符合某些標準和/或通過認證。此類法律可能複雜、含糊不清，有待解釋，從而可能造成遵守方面的不確定性。因此，我們為遵守此類法律所做的努力可能代價高昂且可能失敗，這可能會對我們的業務、經營業績和現金流產生不利影響。
由於某些政府機構或分支機構的資金減少或缺乏、貿易或國家安全保護政策或政治變革等原因導致的政府批准或其他政府活動的延遲，可能會導致我們承擔更高的成本，可能對我們及時完成戰略交易的能力產生負面影響，並可能對我們的業務以及客户和被許可人的業務產生其他負面影響。
進口/出口法規，例如由美國商務部管理的《美國出口管理條例》，很複雜，經常變化，隨着時間的推移，通常會變得更加嚴格，並在現任美國政府的領導下變得更加嚴格。如果我們的客户或供應商未能遵守這些規定，我們可能會被要求暫停與這些客户或供應商的活動，這可能會對我們的經營業績產生負面影響。此外，為了遵守或糾正違反這些法規的行為，我們可能需要承擔鉅額費用。

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國家、州和地方的環境法律和法規影響着我們在全球的運營。這些法律可能會使製造和銷售產品的成本更高，如果我們的供應商（例如供應商、第三方製造商或公用事業公司）將成本轉嫁給我們，我們的成本可能會增加。對原材料或我們的產品徵收關税也可能對我們的收入和經營業績產生負面影響。我們還受影響我們製造業務的法律和法規的約束。參見標題為 “的風險因素”我們的製造設施的運營和控制存在許多風險，包括與無工廠模式相比，固定成本的比例更高、環境合規和責任、與氣候變化有關的問題、自然災害風險、設備和材料的及時供應以及各種製造問題。”
美國的法規要求我們確定我們的產品中使用的某些材料（稱為衝突礦物）是否源自剛果民主共和國或鄰近國家（統稱為 “覆蓋國家”），還是來自回收或廢品來源。其他國家和地區也在實施類似的法規，這可能需要我們進行額外的核查和報告，包括除涵蓋國家之外的國家和衝突礦產之外的礦產的核查和報告。除了客户對無衝突採購的要求外，驗證和報告要求還會給我們和我們的供應商帶來額外的成本，並可能限制我們產品中使用的材料的來源或提高價格。此外，如果我們無法確定我們產品中使用的衝突礦產不會直接或間接資助或使覆蓋國家的武裝團體受益，我們可能會面臨客户挑戰，使我們處於競爭劣勢，我們的聲譽可能會受到損害。同樣，已經通過或提議了其他法律和法規，要求提高供應商僱傭行為的透明度，任何未能保持負責任的採購做法也可能對我們與客户的關係和聲譽產生不利影響。
法律、法規、政策和標準複雜且不斷變化，可能會給合規性帶來不確定性。在許多情況下，法律、法規、政策和標準的解釋各不相同，其在實踐中的適用可能會隨着時間的推移而演變。因此，我們的遵守努力可能會失敗，特別是如果在實踐中如何適用這些努力存在模稜兩可的情況下。不遵守任何法律、法規、政策或標準可能會對我們的業務、經營業績和現金流產生不利影響。新的法律、法規、政策和標準或不斷變化的法律要求解釋可能會導致我們在修改現行做法、政策或程序時產生更高的成本，並可能將管理層的時間和注意力轉移到合規活動上。
我們使用開源軟件可能會損害我們的業務。
我們的某些軟件和供應商的軟件可能包含或可能源自 “開源” 軟件，我們已經看到，並且相信我們將繼續看到，越來越多的客户要求我們開發包含開源軟件元素並在開源環境中運行的產品，包括與我們的集成電路產品相關的軟件，根據某些開源許可，這些產品可能會提供對部分產品源代碼的可訪問性，並可能將相關的知識產權暴露給不利的許可條件。如果我們要分發開源軟件的衍生作品，則此類軟件的許可可能會對我們施加某些義務。例如，這些義務可能要求我們向客户提供衍生作品的源代碼，使他們能夠向客户提供此類源代碼，或者根據與我們通常用於許可我們的軟件的許可不同的特定類型的許可來許可此類衍生作品。此外，在產品開發過程中，我們可能會向第三方開源項目捐款，這些項目可能會使我們的知識產權受到不利的許可條件的約束。例如，為了鼓勵與我們的產品互操作的軟件生態系統的發展，我們可能需要根據管理此類項目的開源許可條款提供某些實現，這可能會對我們的某些相關知識產權產生不利影響。開發開源產品，同時充分保護我們的許可業務所依賴的知識產權，但在某些情況下可能既繁瑣又耗時，從而使我們處於競爭劣勢，我們可能無法充分保護我們的知識產權。此外，我們和客户對開源軟件的使用可能會使我們的產品和客户的產品受到政府的審查和產品認證的延遲，這可能會導致客户認為我們的產品不如競爭對手的產品更受歡迎。儘管我們認為我們已經採取了適當的措施並採取了適當的控制措施來保護我們的知識產權，但我們對開源軟件的貢獻和使用存在風險，可能會對這些權利和我們的業務產生不利影響。
我們在高度週期性的半導體行業運營，該行業面臨嚴重衰退，這可能會對我們的業務產生不利影響。由於這種動態和其他動態，以及普遍的市場低迷，我們的股票價格、收益和投資的公允價值會受到季度和年度大幅波動的影響。
半導體行業具有很強的週期性，其特點是持續而快速的技術變革、價格的侵蝕、不斷演變的技術標準、頻繁推出新產品、產品生命週期（包括半導體和許多使用半導體的產品）以及產品供需的波動。不時，

42


這些因素，加上總體經濟狀況的變化，導致半導體行業出現顯著的起伏和衰退。經濟衰退時期的特點是對最終用户產品的需求減少、庫存水平居高不下、庫存調整期、製造能力利用不足、收入結構變化以及平均銷售價格下降。我們預計，即使整體經濟狀況相對穩定，我們的業務仍將受到週期性下滑的影響。如果我們無法抵消半導體行業或市場低迷，我們的收入可能會下降，我們的財務狀況和經營業績可能會受到不利影響。
我們的股價和收益過去曾波動，未來可能會波動。可能對我們的股票市場價格和收益產生重大影響的因素包括上面和本風險因素部分中確定的因素；股票市場的波動性，尤其是科技型和半導體公司的波動性；有關我們、我們的供應商、競爭對手或我們的客户或被許可方的公告；以及我們的實際財務業績或證券分析師或投資者的指導和預期之間的差異等。此外，金融市場和整體經濟狀況的波動性增加可能會減少我們未來在現金等價物和有價證券上實現的金額，並可能由於有價證券公允價值的下降而減少我們的收益。
過去，證券集體訴訟是在證券市場價格波動一段時間後對公司提起證券集體訴訟。我們現在和將來都可能成為證券訴訟的目標。證券訴訟可能會導致大量的未投保成本，並轉移管理層的注意力和我們的資源。本季度報告 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中更全面地描述了某些法律事務，包括針對我們提起的某些證券訴訟。承諾和意外開支。”
我們的債務和大量的股票回購計劃存在風險。
我們的未償債務和我們承擔的任何額外債務可能會對我們的業務產生負面影響，其中包括：
•
要求我們使用現金支付債務的本金和利息，從而減少可用於其他目的的現金數額；
•
限制了我們為營運資金、資本支出、收購、股票回購、分紅或一般公司或其他目的獲得額外融資的能力；
•
限制了我們在規劃或應對業務、行業和市場變化方面的靈活性；以及
•
如果我們的部分債務具有可變利率，這增加了我們對利率波動影響的脆弱性。
我們支付債務本金和利息的能力取決於我們的未來表現，這取決於經濟和政治條件、行業週期以及金融、商業和其他因素，包括對我們的現金流產生負面影響的因素，例如被許可人扣留欠我們的部分或全部特許權使用費，或者我們支付的罰款或修改與監管調查或訴訟有關的商業慣例，其中許多是我們無法控制的。如果我們將來的運營無法產生足夠的現金流來償還債務，則除其他外，我們可能被要求：為全部或部分債務進行再融資或重組；減少或推遲計劃中的資本或運營支出；減少或取消股息支付；或出售選定的資產。這些措施可能不足以使我們能夠償還債務。此外，任何此類再融資、重組或資產出售都可能無法以經濟優惠的條件提供，或者根本無法獲得，如果進行任何此類再融資或重組時的現行利率高於我們目前的利率，則與此類再融資或重組相關的利息支出將增加。如果信用評級機構對我們的債務證券的評級發生不利變化，我們的借貸成本、未來獲得債務的能力以及此類債務的條款可能會受到不利影響。
我們當前未償還的浮動利率債務使用倫敦銀行同業拆借利率作為確定利率的基準。倫敦銀行同業拆借利率是最近國家、國際和其他監管指導和改革提案的主題。這些改革可能會導致倫敦銀行同業拆借利率在2021年之後完全消失，或者表現與過去有所不同。我們預計，倫敦銀行同業拆借利率的合理替代方案將在2021年目標日期之前制定和實施。正在將後備準備金寫入基於倫敦銀行同業拆借利率的合約中，以降低浮動利率債務成本突然和不可預測地增加的風險。但是，我們無法預測這些事態發展的後果和時機。
我們已經實施了一項股票回購計劃，以回購高達300億美元的已發行普通股。該股票回購計劃已大幅減少，預計將繼續減少我們可用於為運營提供資金的現金金額，包括研發、營運資金、資本支出、收購、投資、分紅和其他公司用途；並增加我們面臨不利的經濟、市場、行業和競爭條件和發展以及業務和行業其他變化的風險。此外，我們現金儲備的大幅減少加劇了上述與我們的債務相關的風險。

43


如果我們的信息技術系統出現安全漏洞，或者以其他方式盜用我們的技術、知識產權或其他專有或機密信息，我們的業務和運營可能會受到影響。
第三方經常試圖未經授權訪問我們的信息技術系統，而且大多數此類嘗試都越來越複雜。這些企圖可能與工業、企業或其他間諜活動、犯罪黑客或國家支持的入侵有關，包括試圖將惡意軟件祕密引入我們的計算機和網絡，包括製造業務中的計算機和網絡，以及冒充授權用户等。此外，我們可能依賴的第三方供應商來存儲和/或處理我們的機密信息，也可能受到類似的攻擊。此類企圖可能導致我們或我們的員工、客户、被許可人、供應商或其他第三方的技術、知識產權或專有、機密或個人信息的盜用、盜竊、濫用、披露或丟失或破壞，以及我們的信息技術系統損壞或中斷。這些威脅在不斷演變，從而增加了成功防禦這些威脅或採取適當預防措施的難度。我們力求檢測和調查所有安全事件並防止其再次發生，但試圖未經授權訪問我們的信息技術系統可能會成功，在某些情況下，我們可能沒有意識到事件或其規模和影響。
此外，員工和前僱員，尤其是成為競爭對手、客户、被許可人或其他第三方（包括國家行為者）僱員的前僱員，過去和將來可能盜用、使用、發佈或向我們的競爭對手、客户、被許可人或其他第三方（包括國家行為者）提供我們的技術、知識產權或其他專有或機密信息。隨着人才競爭對手，尤其是工程人才，越來越多地試圖僱用我們的員工，這種風險加劇了。參見標題為 “風險因素” “我們可能無法吸引和留住合格的員工。”同樣，我們允許我們的直接和間接客户和被許可人以及我們的某些顧問訪問我們的某些技術、知識產權和其他專有或機密信息，他們過去和將來可能錯誤地使用此類技術、知識產權或信息，或者錯誤地向第三方（包括我們的競爭對手或國家行為者）披露此類技術、知識產權或信息。我們還向我們的某些合資夥伴提供訪問我們的某些技術、知識產權和其他專有或機密信息的權限，包括與國家行為者有關聯的合作伙伴，以及在所有權限制可能要求我們收購合資企業少數股權的外國司法管轄區。此類合資夥伴可能會錯誤地使用此類技術、知識產權或信息，或錯誤地向第三方（包括我們的競爭對手或國家行為者）披露此類技術、知識產權或信息。
盜用、盜竊、濫用、披露或丟失或破壞我們或我們的員工、客户、被許可人、供應商或其他第三方的技術、知識產權或專有、機密或個人信息，可能會損害我們的競爭地位，降低我們在研發和其他戰略計劃方面的投資價值，導致我們失去業務，損害我們的聲譽，使我們受到法律或監管訴訟，導致我們承擔其他損失或責任 並以其他方式對我們的業務產生不利影響。我們期望繼續投入大量資源用於我們的信息技術系統、技術、知識產權以及專有和機密信息的安全。
潛在的納税義務可能會對我們的經營業績產生不利影響。
我們在美國和許多外國司法管轄區需要繳納所得税。在確定我們的所得税準備金時，需要做出重大判斷。我們定期接受美國聯邦司法管轄區以及各州和外國司法管轄區的税務機關對我們的納税申報表和報告的審查，最值得注意的是，在我們獲得例行申報表並且税務機關認為開展了大量增值活動的國家。我們目前對評估、索賠、缺陷和退款的審查處於不同階段。我們不斷評估潛在調整的可能性和金額，並在導致修訂的事實公佈期間調整所得税準備金、應繳所得税和遞延所得税。儘管我們認為我們的税收估算是合理的，但税務審計和任何相關法律程序的最終確定可能與我們歷史所得税條款和應計額中反映的金額存在重大差異。在這種情況下，我們在做出該決定的一個或多個時期的所得税準備金、經營業績和現金流可能會受到負面影響。
美國財政部已就税收立法的若干條款發佈了擬議法規，包括外國直接投資和利息支出扣除限制，預計將在未來幾個月內最終確定。這些擬議法規最終確定後，可能會對我們的所得税、經營業績和/或現金流準備金產生不利影響。
我們在新加坡有税收優惠措施，前提是我們符合特定的就業和其他標準，而且由於這些激勵措施的到期，我們的新加坡税率預計將在2022財年和2027財年再次提高。如果我們

44


不符合保留此類激勵措施所需的標準，我們的歷史和未來新加坡税率可能會在2022財年和/或2027財年之前提高，我們的經營業績和現金流可能會受到不利影響。
税收規則的變化可能會對我們未來報告的經營業績或我們開展業務的方式產生不利影響。由於經濟合作與發展組織（經合組織）開展的税基侵蝕和利潤轉移（BEPS）項目，外國司法管轄區的税法可能會發生進一步的變化。代表成員國聯盟的經合組織建議修改與轉讓定價有關的許多長期税收原則。各國採用的這些變化可能會增加税收的不確定性，並可能對我們的所得税準備金、經營業績和現金流產生不利影響。部分是為了解決BEPS問題，我們將某些知識產權從新加坡轉移到了美國。因此，如果美國提高税率，我們的經營業績、現金流和財務狀況可能會受到不利影響。
影響移動通信行業或我們經營的其他行業的全球、區域或地方經濟狀況或政治行動，包括貿易和/或國家安全保護政策，例如關税，可能會對我們的產品和服務以及客户或被許可人的產品和服務的需求產生負面影響，這可能會對我們的收入產生負面影響。
全球、地區或地方經濟狀況的惡化、經濟增長放緩、包括貿易和/或國家安全保護政策（例如關税）在內的政治行動，或者政府採取行動限制或阻止我們與某些公司進行業務交易，或者限制或阻止某些公司與我們進行業務交易，尤其是在無線語音和數據用户高度集中，或者我們的客户或被許可人高度集中的地理區域，可能會對需求產生廣泛的不利影響我們的產品和服務，以及我們的客户或被許可人的產品和服務，特別是設備製造商或無線通信行業中購買其產品的其他人，例如無線運營商。同樣，亞洲爆發的病毒，例如最近源自中國的冠狀病毒疫情，可能會對我們的製造設施和/或客户、被許可方和/或供應商的製造設施的生產能力產生負面影響，包括導致隔離和/或關閉。任何此類長期的經濟衰退、“貿易戰” 或疫情爆發都可能導致對我們產品和技術的需求減少；我們的客户或被許可方對產品和服務的需求減少；我們的供應商無法兑現對我們的供應承諾，我們無法向客户供應我們的產品和/或我們的客户或被許可方無法向最終用户供應產品；關鍵供應商、客户或被許可方破產；延遲報告或我們的被許可人或客户的付款；失敗者交易對手；和/或對無線設備庫存的負面影響。此外，我們的客户購買或支付我們的產品和服務的能力以及網絡運營商升級其無線網絡的能力可能會受到經濟狀況的不利影響，從而導致我們產品和服務的訂單減少、取消或延遲。
我們可能無法吸引和留住合格的員工。
我們未來的成功在很大程度上取決於我們的執行官和其他關鍵管理和技術人員的持續服務，以及我們繼續識別、吸引、留住和激勵他們的能力。實施我們的業務戰略需要專業的工程和其他人才，因為我們的收入高度依賴於技術和產品創新。我們行業的員工市場競爭異常激烈，人才競爭對手，尤其是工程人才，越來越多地嘗試招聘我們的員工，並在不同程度上成功招聘了我們的員工，包括在我們位於加利福尼亞州聖地亞哥的總部附近設立當地辦事處。許多此類人才競爭對手的規模比我們大得多，並且能夠提供的薪酬超過了我們所能提供的報酬。此外，現有的移民法使我們更難招聘和留住美國大學的高技能外國畢業生，這使得可用人才庫變得更小。如果我們無法吸引和留住合格的員工，我們的業務可能會受到損害。
貨幣波動可能會對未來的產品銷售或特許權使用費收入產生負面影響，損害我們收取應收賬款的能力或增加我們產品的美元成本。
我們的客户在世界各地以各種貨幣銷售他們的產品。在過去三個財年中，我們來自國際客户和被許可方的合併收入佔我們每年總收入的很大一部分。由於多種因素，貨幣匯率的不利波動可能會對我們的業務、收入、經營業績和現金流產生負面影響，其中包括：
•
我們的產品以及在美國境外銷售的客户和被許可人的產品可能變得更具價格競爭力，這可能會導致對這些產品的需求減少或平均銷售價格的下行壓力；
•
我們的某些收入來自以外幣出售的產品，可能會減少，從而導致收入、現金流和利潤率降低；

45


•
我們的某些收入，例如特許權使用費，來自以外幣計價的被許可人或客户銷售額，可能會減少，從而導致收入和現金流減少；
•
如果我們的外國供應商受到貨幣波動的影響，他們可能會提高價格，從而導致成本高於預期，利潤率和現金流降低；
•
我們的某些以外幣計價的成本可能會增加，從而導致成本高於預期，現金流出；以及
•
外匯套期保值使我們面臨交易對手風險，可能需要支付結構費用。如果外匯套期保值不符合對衝會計的資格，則套期保值結果可能會導致收益波動。外匯套期保值活動旨在減少收益波動；因此，套期保值可以減少貨幣波動對某些收入和成本的影響。
我們的產品或客户或被許可人的產品出現故障，包括因安全漏洞、缺陷或錯誤而導致的故障，可能會損害我們的業務。
我們的產品（包括相關軟件）很複雜，可能存在缺陷、錯誤或安全漏洞，或者由於許多問題（包括材料、設計、製造、包裝和/或在系統內的使用）而出現故障或性能不令人滿意。此外，由於我們產品的複雜性，只有在產品使用時才能檢測到缺陷或錯誤。在新技術領域開發產品以及向幾何特徵尺寸較小的集成電路技術的遷移非常複雜，會增加製造產量和可靠性的風險，並增加產品缺陷或錯誤的可能性。我們的客户通常將我們的產品集成到消費類設備中，這加劇了與產品缺陷、錯誤或安全漏洞相關的風險。
使用包含我們產品的設備與不受信任的系統進行交互或以其他方式訪問不可信內容會使這些設備中的系統硬件和軟件面臨惡意攻擊的風險。我們產品中的安全漏洞可能會使我們的客户或最終用户接觸到黑客或其他不道德的第三方，這些第三方開發和部署病毒、蠕蟲和其他惡意軟件程序，這些程序可能會攻擊我們或客户的產品。在我們繼續關注這個問題並採取措施保護我們的產品免受網絡安全威脅的同時，設備功能仍在不斷髮展，實現了更復雜的功能和應用程序，並增加了安全故障的風險。
我們的產品可能對客户的產品和網絡中的關鍵功能負責。我們的產品未能達到規格要求或其他產品缺陷、錯誤或安全漏洞，可能會對我們向客户銷售的產品、集成我們產品的設備以及此類設備的最終用户造成嚴重損害。此類缺陷、錯誤或安全漏洞可能會產生鉅額成本，包括與開發解決方案、召回產品、維修或更換有缺陷的產品、減記有缺陷的庫存或協議中的賠償條款相關的成本，並可能導致銷售損失，轉移我們工程人員的注意力對產品開發工作的注意力。此外，我們產品中的缺陷、錯誤或安全漏洞可能導致無法獲得市場認可，失去設計勝利，將業務轉移給競爭對手，以及對我們的訴訟或監管行動，並可能損害我們的聲譽、我們與客户和合作夥伴的關係、吸引新客户的能力以及對我們品牌的看法。產品缺陷、錯誤或安全漏洞的其他潛在不利影響包括髮貨延遲、不動產、廠房和設備以及無形資產的註銷、不利的購買承諾造成的損失，以及對聯網設備和無線服務的總體需求減少。此外，我們的客户或被許可方產品中的缺陷、錯誤或安全漏洞可能會導致對集成我們產品的需求延遲或減少，從而導致我們的產品，尤其是高級產品的需求延遲或減少。
此外，缺陷的發生可能會導致產品責任索賠，特別是如果我們的產品或產品中的缺陷導致人身傷害或死亡。如果有人向我們提出產品責任索賠，則為索賠辯護的費用可能很高，並可能分散我們的技術和管理人員的精力，損害我們的業務。即使沒有證據表明我們的產品造成了相關損失，而且我們可能會從客户那裏獲得賠償，而且此類索賠可能會導致鉅額成本和開支，但在產品責任索賠中，我們也可能會被點名。此外，我們的商業責任保險可能不足，或者未來可能無法按可接受的條件提供保險，這可能會對我們的財務業績產生不利影響。更糟糕的是，我們的產品可能用於各種高風險應用並執行關鍵功能，例如汽車，包括自動駕駛輔助計劃；攝像頭和人工智能，包括家庭和企業安全；家庭自動化，包括煙霧和有毒氣體探測器；醫療狀況監測；位置和資產跟蹤和管理，包括用於兒童安全和老年人健康的可穿戴設備；機器人技術，包括公共安全無人機和自動駕駛市政車輛；以及擴展現實（XR）用於治療恐懼症或創傷後應激障礙，早期發現疾病或特殊需求等。

46


因此，我們的產品或服務中的缺陷、錯誤或安全漏洞可能會對我們、我們的客户和客户產品的最終用户產生不利影響。如果這些風險中的任何一個出現，可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
與利率、外幣匯率和股票價格相關的金融市場風險已在我們的 201910-K 表年度報告。在 2019年12月29日，所描述的金融市場風險沒有發生重大變化 2019年9月29日。我們目前預計我們的金融市場風險敞口的性質或管理層在管理此類風險敞口方面的目標和戰略在短期內不會發生任何其他變化。
第 4 項。控制和程序
評估披露控制和程序。在包括首席執行官和首席財務官在內的管理層的監督和參與下，我們對我們的披露控制和程序進行了評估，這些條款是根據經修訂的1934年《證券交易法》頒佈的第13a-15（e）條定義的。根據這項評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，截至本季度報告所涉期末，我們的披露控制和程序是有效的。
財務報告內部控制的變化。我們對財務報告的內部控制沒有變化 第一四分之一 2020 財年對我們對財務報告的內部控制產生了重大影響或有合理可能產生重大影響的內容。
第二部分。其他信息
第 1 項。法律訴訟
有關某些法律訴訟的信息在本季度報告中的 “簡明合併財務報表附註，附註5” 中提供。承諾和意外開支。”我們還參與了在正常業務過程中提起的許多其他法律訴訟，儘管無法保證，但我們認為這些其他法律訴訟的最終結果不會對我們的業務、經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。
第 1A 項。風險因素
我們在 “第一部分第2項，管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 中標有 “風險因素” 的部分中提供了更新的風險因素。標題的風險因素除外 “失敗了

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我們的產品，或者我們的客户或被許可人的產品，包括由安全漏洞、缺陷或錯誤導致的產品，可能會損害我們的業務，” 我們認為，與我們最新的10-K表年度報告中提供的披露相比，這些更新並沒有實質性地改變我們所面臨的風險的類型或規模。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
發行人購買股權證券 第一財政季度 2020是：
 
的總數
購買的股票
 
每股支付的平均價格 (1)
 
作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分購買的股票總數
 
可能尚未達到的股票的近似美元價值
根據計劃或計劃購買
(2)
 
（以千計）
 
 
 
（以千計）
 
（以百萬計）
2019 年 9 月 30 日至 2019 年 10 月 27 日
2,876

 
$
76.47

 
2,876

 
$
6,843

2019 年 10 月 28 日至 2019 年 11 月 24 日
2,322

 
86.08

 
2,322

 
6,643

2019 年 11 月 25 日至 2019 年 12 月 29 日
4,040

 
84.59

 
4,040

 
6,302

總計
9,238

 
 
 
9,238

 
 
(1)
每股平均支付價格不包括為佣金支付的現金。
(2)
開啟 2018年7月26日，我們宣佈了一項回購計劃，授權我們最多回購 300 億美元我們的普通股。在 2019年12月29日, 63 億美元仍獲準回購。股票回購計劃沒有到期日。自2019年12月29日以來，我們以2.6億美元的價格回購並退回了290萬股普通股。根據我們的股票回購計劃，為滿足與股票獎勵歸屬相關的法定預扣税要求而預扣的股票不發行或被視為股票回購，因此不包括在上表中。
第 3 項。優先證券違約
不適用。
第 4 項。礦山安全披露
不適用。
第 5 項。其他信息
不適用。

48


第 6 項。展品
展覽
數字
 
展品描述
 
表單
 
首次申報日期
 
展品編號
 
隨函提交
3.1
 
經修訂和重述的公司註冊證書.
 
8-K
 
4/20/2018
 
3.1
 
 
3.2
 
經修訂和重述的章程.
 
8-K
 
7/17/2018
 
3.1
 
 
4.1
 
公司與作為受託人的美國銀行全國協會簽訂的契約，日期為2015年5月20日。
 
8-K
 
5/21/2015
 
4.1
 
 
4.2
 
2018年到期的浮動利率票據、2020年到期的浮動利率票據、2018年到期的1.400％票據、2020年到期的2.250％票據、2022年到期的3.000％票據、2022年到期的3.000％票據、2025年到期的3.450％票據、2035年到期的4.650％票據和2045年到期的4.800％票據的官員證書。
 
8-K
 
5/21/2015
 
4.2
 
 
4.3
 
2020年到期的浮動利率票據形式。
 
8-K
 
5/21/2015
 
4.4
 
 
4.4
 
2020 年到期的 2.250% 票據形式。
 
8-K
 
5/21/2015
 
4.6
 
 
4.5
 
2022年到期的3.000％票據的形式。
 
8-K
 
5/21/2015
 
4.7
 
 
4.6
 
2025年到期的3.450％票據的形式。
 
8-K
 
5/21/2015
 
4.8
 
 
4.7
 
2035年到期的4.650％票據的形式。
 
8-K
 
5/21/2015
 
4.9
 
 
4.8
 
2045年到期的4.800％票據的形式。
 
8-K
 
5/21/2015
 
4.10
 
 
4.9
 
2019年到期的浮動利率票據、2020年到期的浮動利率票據、2023年到期的浮動利率票據、2019年到期的1.850％票據、2020年到期的2.100％票據、2023年到期的2.600％票據、2024年到期的2.900％票據、2027年到期的3.250％票據和2047年到期的4.300％票據的高管證書。
 
8-K
 
5/31/2017
 
4.2
 
 
4.10
 
2023年到期的浮動利率票據的形式。
 
8-K
 
5/31/2017
 
4.5
 
 
4.11
 
2023年到期的2.600％票據形式。
 
8-K
 
5/31/2017
 
4.8
 
 
4.12
 
2024年到期的2.900％票據的形式。
 
8-K
 
5/31/2017
 
4.9
 
 
4.13
 
2027年到期的3.250％票據的形式。
 
8-K
 
5/31/2017
 
4.10
 
 
4.14
 
2047年到期的4.300％票據的形式。
 
8-K
 
5/31/2017
 
4.11
 
 
10.31
 
2020 年年度現金激勵計劃績效單位協議表格。 (1)
 
 
 
 
 
 
 
X
31.1
 
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條對史蒂夫·莫倫科普夫的認證。
 
 
 
 
 
 
 
X
31.2
 
根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 302 條對 Akash Palkhiwala 進行認證。
 
 
 
 
 
 
 
X
32.1
 
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18篇第1350條對史蒂夫·莫倫科普夫的認證。
 
 
 
 
 
 
 
X
32.2
 
根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條通過的《美國法典》第 18 篇第 1350 條對 Akash Palkhiwala 進行認證。
 
 
 
 
 
 
 
X
101.INS
 
XBRL 實例文檔-實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中。
 
 
 
 
 
 
 
X
101.SCH
 
XBRL 分類擴展架構。
 
 
 
 
 
 
 
X
101.CAL
 
XBRL 分類擴展計算鏈接庫。
 
 
 
 
 
 
 
X
101.LAB
 
XBRL 分類擴展標籤 Linkbase。
 
 
 
 
 
 
 
X
101.PRE
 
XBRL 分類法擴展演示文稿鏈接庫。
 
 
 
 
 
 
 
X

49


展覽
數字
 
展品描述
 
表單
 
首次申報日期
 
展品編號
 
隨函提交
101.DEF
 
XBRL 分類法擴展定義鏈接庫。
 
 
 
 
 
 
 
X
104
 
封面交互式數據文件（格式為 Inline XBRL，包含在附錄 101 中）。
 
 
 
 
 
 
 
 
(1)
表示根據第 15 (a) 項需要確定的管理合同或補償計劃或安排。



50


簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。

 
高通公司
 
 
//Akash Palkhiwala
 
Akash Palkhiwala
 
執行副總裁和
首席財務官
 
 

註明日期： 2020年2月5日

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