根據第424(B)(5)條提交

註冊編號333-232009

本初步招股説明書中的信息不是完整的 ，可能會更改。本初步招股説明書不是出售這些證券的要約，也不是在不允許出售的任何法域徵求購買 這些證券的要約。

待完成後，日期為2019年11月20日

招股章程

截止日期為2019年6月21日的招股説明書

$

ENLIVEX治療公司

普通股

本招股説明書補充涉及Enlivex 治療有限公司普通股的要約和出售，面值為每股0.40新謝克爾(“普通股”)。

我們的普通股 在納斯達克資本市場以“ENLV”的代號上市，在特拉維夫證券交易所以 “ENLV”的代號上市。2019年11月20日，我們的普通股在納斯達克資本市場(Nasdaq Capital Market)上上一次報告的發行價是每股8.28美元(根據以色列銀行當天公佈的匯率)。我們的普通股於2019年11月20日在特拉維夫證券交易所(特拉維夫證券交易所)上最後報告的售價為30.44新謝克爾，即每股約8.77美元(根據以色列銀行同日報告的 匯率計算)。

我們是美國聯邦證券法所定義的“新興的 增長公司”，因此，我們選擇遵守某些減少的上市公司報告要求。

投資我們的普通股涉及高度的風險。見 本招股章程補編第S-4頁“風險因素”一節中所述的風險，以及分別以參考方式納入本招股章程補編和所附 基礎招股説明書的文件中所述的風險。

證券交易委員會和任何國家證券委員會均未批准或不批准這些證券，也未將本招股章程補編或所附招股説明書的 準確性或充分性轉交給這些證券。任何相反的陳述都是犯罪行為。

普通 股票的交付預計將在2019年或2019年左右完成。我們已給予承銷商45天的選擇權，從本招股説明書增發之日起45天內購買更多普通股。如果承銷商充分行使這一選擇權，我們應支付的承保折扣和佣金總額將為$，而在支出前，給我們的收益總額將大約為 $，假設不向公司現有股東或我們向承銷商介紹的任何投資者出售股份(每個人， a“公司投資者”和集體“公司投資者”)。

唯一的圖書運行 管理器

宙斯盾資本公司

_______________________________________________________________

招股説明書，日期為2019年。

目錄

我們並沒有授權任何人提供任何資料或作出任何申述，但本招股章程補編或所附招股章程所載的或 所載的資料或申述除外，而承保人亦沒有授權任何人提供任何資料或作出任何申述。我們不對其他人可能提供的任何其他信息的可靠性負責，也不能保證其可靠性。本招股説明書及其附帶的招股説明書是一種僅在此出售普通股的要約，但僅在合法的情況下和管轄範圍內出售。本招股説明書補充和所附招股説明書中所載的資料僅在這些文件各自的日期之前才是當前的 。

關於這份招股説明書補編

“公司”、“Enlivex”、“我們”和“我們”在本招股説明書 補編中的所有提法均指根據以色列國法律組建的Enlivex治療有限公司及其合併的 子公司，除非上下文另有要求。

本招股章程補充 及其所附的基本招股説明書，構成我們利用委員會“大陸架”登記規則向證券交易委員會(“委員會”或“證券交易委員會”)提交的表格F-3的登記聲明的一部分。本文件由兩部分組成，即本招股説明書補編(向您提供關於這一發行的具體信息)和所附招股説明書，其中提供了更一般的信息，其中有些可能不適用於此次發行。 當我們在本招股説明書補充中提及“本招股説明書”一詞時，我們是指本招股説明書、隨附的招股説明書以及根據1933年“證券法”(“證券法”)第433條可能使用的任何免費書面招股説明書。

本招股章程補充 及參考文件可增補、更新或更改所附招股章程所載的資料。 如我們在本招股章程增訂本中所作的任何陳述與所附的 招股章程所載聲明不一致，則本招股章程補編內所作的陳述將被視為修改或取代所附的 招股章程中所作的聲明。在作出投資決定之前，您應仔細閲讀本招股説明書補編、所附招股説明書以及在“您可以找到更多信息的地方”和“參考納入某些文件”(br})標題下描述的 項下的附加信息。

您應僅依賴於本招股説明書增訂本及其所附與本招股説明書所述供稿有關的參考資料或所附招股説明書中所包含或包含的信息(br})。我們沒有授權任何人向您提供不同的或額外的 信息。如果有人向您提供了不同的或附加的信息，您不應該依賴它。

你不應假定 在本招股説明書中的信息補充，所附的招股説明書或我們在此以參考 或其中所包含的任何文件，在除這些文件封面上各自日期外的任何日期都是準確的。我們的業務、財務狀況、經營結果和前景可能從這些日期起就發生了變化。

如果適用的 法律、規則或規章不允許，我們不向任何司法管轄區或任何人提供 或出售普通股。

危險因素

投資我們的普通股涉及高度的風險。你應仔細考慮以下所述的風險和不確定因素，我們2018年12月31日終了年度表格20-F的年度報告中在“風險因素”標題下所述的 風險，這些風險以參考方式納入本招股章程補編和所附招股説明書，並在隨後提交的關於表格6-K的報告中以類似標題 列明，以及本招股章程和所附招股書中所載或以參考方式納入的其他信息，包括我們已審計的合併財務報表和相關附註，以及我們未經審計的合併合併財務報表和相關附註，在您決定是否購買我們普通的 股份之前。如果實際發生下列任何一種風險，我們的業務、財務狀況、經營結果、現金流量和前景 都可能受到重大和不利的影響。因此，我們普通股的交易價格可能會下跌，而你可能會失去對我們普通股的全部或部分投資。

與這次發行和我們的普通股有關的風險

我們普通股的市場價格一直是， ，可能還會繼續波動，你的投資價值可能會大幅下降。

我們普通股的交易價格一直波動，而且我們預計它將繼續波動。我們的普通股交易的價格取決於若干因素，包括我們的歷史和預期的經營結果、我們的臨牀試驗的結果、我們的財務狀況、我們或我們的競爭對手宣佈的技術發展或新產品或產品候選人、我們籌集額外資本的能力或能力以及我們籌集資金的條件，以及一般的市場和經濟條件，其中大部分是我們無法控制的。除其他外，上述因素可能導致我們普通股票的市場價格波動，導致廣泛的市場波動，從而降低我們普通股的市場價格，造成全部或部分投資於我們普通股的損失。

管理層將對此產品淨收益的使用有廣泛的酌處權，我們可能無法有效地使用這些收益。

我們的管理部門將有廣泛的酌處權，以適用本發行的淨收益，並可將其用於“收益的使用”中所述的在此發行時所設想的用途以外的其他目的。我們的股東可能不同意我們的管理層選擇分配和使用淨收益的 方式。此外，我們的管理層可能會將淨收益 用於不增加市場價值的公司目的。

你將經歷立即和實質性的稀釋。

根據本招股説明書增發的普通股的公開發行價格大大高於我們普通股每一流通股的實際賬面價值。此次發行中普通股的購買者將在賬面價值的基礎上經歷立即和實質性的稀釋。在這次發行之後，我們現有股東的有形賬面淨值將立即增加大約每股$，並根據首次公開發行價格(每股 $)，並扣除我們應支付的承保折扣和估計發行費用，立即稀釋每股購買股票的 投資者。如果已發行期權或其他可轉換為 我們普通股的證券的持有人以低於公開發行價格的價格行使這些期權或其他此類證券，你將遭受 進一步的稀釋。請參閲本招股説明書補編中題為“稀釋”的部分，以更詳細地討論您在本次發行中將遭受的稀釋。

大量出售我們的普通股，或認為這種銷售可能發生，可能會對我們普通股票的交易價格產生不利影響。

截至2019年9月30日，我們已發行普通股10334，126股，不包括行使已發行期權可發行的普通股和根據我們現有的股權補償計劃可發行的 類股票。出售股票期權所依據的普通股，或市場上持有大量股票的人打算出售股票的看法，可能會降低我們普通股的市場價格。我們普通股的價格下跌可能會妨礙我們通過發行額外普通股或其他股票證券籌集資金的能力，並可能導致你對我們普通股票的投資價值下降。

我們的普通股在 兩個市場上市，這可能導致價格變動，影響我們普通股的交易價格。

我們的普通股 在納斯達克資本市場和TASE上市，代號都是“ENLV”。我們普通股在這些市場上的交易是以不同的貨幣(納斯達克資本市場上的美元和TASE上的新以色列謝克爾)、 和不同時間(由於美國和以色列不同的時區、不同的交易日和不同的公共假日)進行的。由於這些因素和其他因素，我們的普通股在這兩個市場的交易價格可能有所不同。我們普通股在這些市場中的任何一個交易價格的任何下跌都可能導致我們普通股票在另一個市場上的交易價格下降。

警告 關於前瞻性信息的聲明

本招股説明書、所附招股説明書以及本文件及其所載的文件和資料可載有1995年“私人證券訴訟改革法”、“證券法”第27A條、經修正的1934年“證券交易法”(“交易法”)第21E條所指的“前瞻性 聲明”。前瞻性聲明 可能包括但不限於與我們的目標、計劃和戰略有關的聲明，以及除 歷史事實以外的關於我們打算、期望、預測、相信或預期將 或未來可能發生的活動、事件或發展的陳述。這些表述的特點往往是“可能”、“將”、“ ”應該、“預期”、“計劃”、“可能”、“打算”、“ ”目標、“項目”、“沉思”、“相信”、“估計”、“預測”、“ ”潛力“或”繼續“或這些術語的負面或其他類似表達。

這種前瞻性的 語句涉及已知和未知的風險、不確定性和其他因素，這些因素可能導致實際結果或性能與這些前瞻性聲明中所建議的結果或性能大不相同。此外，科學研究和臨牀 和臨牀前試驗的歷史成果並不保證未來研究或試驗的結論不會提出不同的結論，也不能保證本招股章程補編、所附招股説明書、我們2018年12月31日終了年度20-F表格的年度報告中所提到的歷史性結果不會因其他研究、臨牀和臨牀前結果線索而被納入本招股章程補編和所附招股説明書、 或其他報告和文件中。可能導致 實際結果與前瞻性聲明所示的結果大不相同的因素包括在本招股章程補編和所附招股説明書中所載的標題“風險因素”下所述的因素，以及在我們2018年12月31日終了年度表格20-F年度報告中的標題“風險因素”下所述的“風險因素”，這些因素在本章程補編和所附招股説明書中以提及 的方式納入，以及本文件及其中所載其他文件中所述的其他風險和不確定因素。

雖然我們認為前瞻性聲明中所反映的期望是合理的，但我們不能保證今後的結果、活動水平、業績或成就。您不應過分依賴這些前瞻性的聲明，因為這些聲明只反映了我們的 觀點，並且我們沒有義務在未來更新這些前瞻性的 聲明，除非根據適用的法律的要求。

收益的使用

我們估計，在扣除承銷商的折扣和佣金以及我們估計的與發行有關的 費用後，通過發行普通股獲得的淨收益約為100萬美元(如果承銷商行使購買更多股份的選擇權，則為100萬美元)。

我們打算將這項服務的淨收益用於：(1)臨牀、監管、製造和研究(br}和開發活動；(Ii)潛在的收購和許可證發放；(Iii)其他一般的公司用途。

這種預期使用 -這一提議的淨收益-代表了我們根據目前的計劃和業務條件所作的打算。數額 和我們實際支出的時間可能因許多因素而有很大差異，包括我們的發展進展情況、臨牀試驗的狀況和結果，以及我們可能與第三方進行的任何合作、 和任何意外的現金需要。因此，我們的管理層將保留對分配這項提議的淨收益 的廣泛酌處權。

資本化

下表列出截至2019年9月30日的現金 和現金等價物及合併資本化情況：

本表中的資料應與本招股章程補編其他部分所列的“收益的使用”、“經營 和財務審查與展望”以及2019年11月14日我們提交的表格6-K所載截至2019年9月30日的季度期的合併財務報表和相關附註一併閲讀，這些資料以參考方式納入本招股章程和所附招股説明書，以及以參考方式納入本招股説明書和所附招股説明書的其他財務信息。

稀釋

如果您投資於本招股説明書補充提供的 普通股，您將立即遭受到每普通股有形賬面價值的直接和大幅度的稀釋。截至2019年9月30日，我們的有形赤字淨額約為1，380萬美元，約合每股1.332美元。每股有形赤字淨額是指我們的有形資產總額減去有形負債總額，除以截至2019年9月30日已發行普通股的數量。

每股有形淨賬面價值稀釋是指購房者在本次發行中支付的每股公開發行價格與本次發行後我們普通股每股的有形淨賬面價值之間的差額。在我們出售股票之後，假設所有股票都以每股公開募股的價格出售，扣除包銷折扣、佣金和我們應支付的估計發行費用後，截至2019年9月30日，我們的有形賬面淨值將約為100萬美元，或每普通股約為每股。這意味着立即向我們現有股東每股淨資產增加$ 賬面價值，並立即向購買 股普通股的人稀釋每股價值。下表説明瞭每股稀釋的情況：

如果 承銷商在本次發行中行使其購買額外普通股的權利，發行後的經調整的有形賬面淨值將為每股 $，對現有股東的經調整的有形賬面淨值將為$$，對新投資者的每股稀釋將為每股$ ，在每種情況下，扣除我們應支付的發行費用後， 將為每股調整後的淨有形帳面價值增加$ 。如果任何股票是在行使已發行的 期權時以低於公開發行價格的價格發行的，您將經歷進一步的稀釋。

上述討論 和表不包括以下內容：

承保

宙斯資本公司(AegisCapitalCorp.)是此次發行的承銷商。我們已與承銷商簽訂了一份日期為2019年的承銷協議。 根據承銷協議中規定的條款和條件，我們已同意向承銷商 出售，並且承銷商已同意以公開發行價格購買本招股説明書增訂本封面 頁上所列的承銷折扣，我們普通股的數量如下。

承銷商承諾購買我們提供的所有普通股，但如果他們購買任何股份，則購買以下所述的額外股份的選擇權所涵蓋的普通股除外。承保人的義務可在承保協議中規定的某些 事件發生時終止。此外，根據承保協議，承銷商的義務 受承銷協議所載的習慣條件、陳述和保證的約束，例如承保人收到高級官員證書和法律意見。

我們已同意賠償承保人特定的責任，包括“證券法”規定的責任，並支付可能要求承保人支付的款項。

承銷商在發行給他們並被他們接受的情況下，在事先出售的情況下，提出普通股，但須經其律師批准法律事項和承銷協議中規定的其他條件。承銷商保留撤回、取消或修改向公眾提供的優惠和拒絕全部或部分訂單的權利。

承銷商建議 按本招股説明書(br}副刊)封面上規定的公開發行價格向公眾發行我們所發行的普通股。此外，承銷商可以以這樣的價格向其他證券交易商提供一些普通股，減去每股$ 的特許權。

我們已授予承銷商超額配售權.此選項可在本招股説明書補充日期後45天內行使， 允許承銷商向我們購買最多額外普通股以支付超額配股。如果承保人 行使該期權的全部或部分，他們將以本招股説明書增訂本封面上 出現的公開發行價格購買該期權所涵蓋的普通股，減去承保折扣。如果完全行使這一選擇權，則在不向公司投資者出售股票的情況下，對公眾的 總價約為$，而我們在支出前的收益總額約為 $。

折扣和佣金。 下表顯示我們的公開發行價格、承銷折扣和支出前收益。信息 假定保險人不行使或充分行使其超額分配選項。

我們已向承銷商支付了25，000美元的押金(“預付款”)，這筆費用將用於支付與此報價有關的實際自付責任的費用。預付款的任何部分應退還給我們，但有關費用不實際發生。

我們還同意 支付與發行有關的所有費用，包括(A)與發行中出售的普通股(包括行使承銷商超額配售選擇權時出售的普通股) 的註冊有關的所有備案費和費用；(B)與FINRA的發行審查有關的所有費用以及與在納斯達克資本市場和TASE上 上市有關的所有費用和費用；(C)與承保人根據“藍天”證券法指定的證券的登記、資格或豁免有關的一切費用、開支和付款；(D)與根據承銷商指定的外國法域證券法提供的證券的登記、資格或豁免有關的一切費用、開支和付款；(E)轉讓和(或)印花税(如有的話)在公司將普通股轉讓給承銷商時須繳付的 ；(F)我們的法律顧問 和會計師的費用和開支；和(G)“路演”費用、勤勉費和承保人法律顧問的費用和費用不得超過75 000美元。

可自由支配的賬户。 承銷商不打算確認在此向其擁有酌處權的任何帳户出售普通股。

禁閉協議. 根據某些“鎖定”協議，(A)我們的執行幹事和董事在要約定價之日起，除某些例外情況外，已同意在沒有承銷商事先書面同意的情況下，在沒有承銷商事先書面同意的情況下，不得要約、發行、出售、買賣、抵押、授予出售或以其他方式處置公司任何證券的任何選擇權，但不得有某些例外情況；及(B)除某些例外情況外，我們和任何繼承人已同意，但不得出售、發行、出售或以其他方式處置公司的任何證券，(1)要約、出售或以其他方式轉讓或間接處置本公司任何股本的股份，而該股本的總款額超過$10，000，000元，或按每股普通股的有效價格，相等於或低於本發行中的公開發行價格，或(2)提交或安排將任何註冊 陳述書提交證券交易委員會，以供出售我們的股本股份或任何可轉換為或可行使的證券，以換取我們的股本股份。本鎖存條款適用於普通股及可轉換為普通股、可兑換或可行使普通股的證券。它也適用於執行任何這類“鎖定”協議的 人現在擁有或後來獲得的普通股，或者是執行這種協議的人後來獲得處置權 的普通股。本款第一句所述的例外情況除其他外，允許在行使未償股票期權和認股權證或其他未償還的 可兑換證券時發行普通股，但須受某些 限制。

尾。如果早在2020年5月14日之前，公司完成任何公開或私人發行或任何 類的其他融資或籌資交易，條件是這種融資或資本是由承銷商向公司介紹的投資者向公司提供的，但須符合某些要求，以及參與發行的投資者，則公司將在發行的總收益的7%結束時支付給承保人，融資或交易和不負責的費用補貼，相當於這種提供、融資或交易的總收益的1%。

電子報價，股份的銷售和分配。可在承銷商維護的網站上提供電子格式的招股説明書補充，承銷商可以電子方式分發招股説明書補編。承銷商可同意將 若干股份出售給其在線經紀帳户持有人。因特網分發將由承銷商 按與其他分配相同的基礎分配。除電子形式的招股説明書補充外，本招股説明書增訂本不屬於本招股説明書增訂本的一部分，也不屬於本招股章程補充書的一部分， 未獲我方或作為承銷商的承銷商批准或認可，投資者不應依賴。

其他關係。 承銷商及其附屬公司今後可為我們和我們的附屬公司提供各種投資銀行、商業銀行和其他金融 服務，他們可為此收取慣常費用；然而，除本招股章程補充中披露的情況外，我們目前沒有與承銷商作出任何進一步服務的安排。

穩定。 與此發行有關的，承銷商可以從事穩定交易、超額配售交易、辛迪加 包括交易、罰款出價和購買，以彌補賣空造成的頭寸。

這些穩定交易、超額配售交易、交易及罰款競投的銀團，可能會提高或維持普通股的市價，或阻止或延緩普通股市價的下跌。因此，在公開市場上，我們普通股的價格可能會高於沒有這些交易的情況下的價格。 我們和承保人都沒有對上述交易可能對我們普通股的價格產生任何影響作出任何陳述或預測。這些交易可以在納斯達克資本市場進行，也可以在其他地方進行。

被動做市 關於這一發行，承銷商和銷售集團成員可根據“外匯法”條例M第103條，在股票的要約或出售開始之前的一段時間內，在股票發行完成之前的一段時間內，以我們的普通股進行被動的做市交易。被動的做市商必須以不超過該證券的最高獨立出價的價格顯示其出價。但是，如果所有獨立投標都低於被動市場莊家的出價，則當超過規定的購買限額時，必須降低該出價。

通知非美國投資者

除美國以外，我們或承銷商沒有采取任何行動，允許在任何司法管轄區公開發行本招股章程所提供的證券，如果需要為此目的採取行動的話。本招股章程所提供的證券不得直接或間接提供或出售，本招股章程或與任何此類證券的要約和銷售有關的任何其他發行材料或廣告也不得在任何司法管轄區內分發或公佈，但在符合該管轄區適用的規則和條例的情況下，則不在此限。凡持有這份招股説明書的人，應告知自己，並遵守與本招股説明書的發行和分發有關的任何限制。本招股章程不構成在任何司法管轄區出售或要約購買本招股章程所提供的任何證券的要約，而該要約或招股在任何司法管轄區均屬違法。

以色列

這份文件並不構成5728-1968年“以色列證券法”或“證券法”規定的招股説明書，也沒有向以色列證券管理局提交或得到以色列證券管理局的批准。在以色列，本招股章程補編只分發給“以色列證券法”第一增編，或“以色列證券法增編”中所列的投資者，其中主要包括信託基金、公積金、保險公司、銀行、投資組合管理人、投資顧問、投資顧問、特拉維夫證券交易所成員、承銷商、風險資本基金等方面的聯合投資，而普通股的任何要約只針對以下方面：(1)根據以色列“證券法”規定的有限人數的人；(2)“以色列證券法”第一增編或增編中所列的投資者，主要是信託基金、公積金、保險公司、銀行、投資經理、投資顧問、承銷商、風險資本基金，股本超過5 000萬新謝克爾的實體和“合格的 個人”(每個實體按增編的定義(可能不時加以修正)統稱為合格的 投資者(在每種情況下，為自己的帳户購買，或在增編允許的情況下為其客户 的賬户購買，這些客户是增編中列出的投資者)。符合條件的投資者必須提交書面確認，確認他們屬於增編的範圍，瞭解其含義並同意。

聯合王國

本招股章程補編 只分發給聯合王國境內符合條件的“招股説明書”第2(1)(E)條所指合格投資者的人，這些人也是(1)屬於經修訂的“2005年金融服務和市場法”(金融促進)第19(5)條範圍內的投資專業人員，或該命令，和(或)(2)屬於命令第49條第(2)款(A)至(D)項範圍內的高淨值實體和可合法告知的其他人(每一人被稱為“相關人”)。

本招股章程補充 ，其內容是保密的，不應(全部或部分)分發、出版或複製，也不應由 接收者向聯合王國的任何其他人披露。聯合王國境內任何與此無關的人都不應採取行動或依賴本文件或其任何內容。

法律事項

茲提供的 有價證券的有效性將由伊加爾阿農股份有限公司負責。Aegis Capital Corp.將由紐約西琴齊亞羅斯費倫斯有限公司代理。

專家們

我們在2018年12月31日終了年度20-F表年度報告中所包含的經審計的合併財務報表由 參考資料納入，其依據是獨立註冊公共會計師事務所Yarel+Partners的報告，該報告是根據該公司作為會計和審計專家的權限提交的。

在這裏您可以找到更多的信息

我們根據“交易所法”向證券交易委員會提交年度報告(表格20-F)、表格6-K報告和其他信息。證券交易委員會維持一個互聯網網站 ，其中載有我們以電子方式向證券交易委員會提交的報告和其他信息，這些信息可在證券交易委員會的 網站上查閲：http：//www.sec.gov。此外，我們在www.enlivex.com。本招股章程補編或所附招股説明書或本招股説明書及其所附招股説明書所包含的或可通過本網站查閲的資料，均不包括在本招股章程補編或所附招股説明書或登記聲明中，也不包括在本招股章程增訂本及其所附招股説明書中。

本招股説明書補充 是我們在表格F-3上的註冊聲明的一部分，我們向證券交易委員會提交了在此登記所提供的證券。這份 招股説明書的補充並不包含註冊聲明中包含的所有信息，包括某些證物 和附表。您可以在上面列出的地址 或證券交易委員會上面列出的網站上從證券交易委員會獲得登記表和登記表的證物。

引用某些文件的註冊

SEC允許我們引用我們在本招股説明書補充日期之前向SEC提交的某些信息，以及 我們將在未來提交的信息，這意味着我們可以通過參考這些文件向您披露重要信息。 我們以引用方式合併的信息被認為是本招股説明書補充和伴隨的招股説明書 的一部分，並且應該以同樣的方式閲讀。我們將來向證券交易委員會提交的信息，並以參考的方式納入本 招股説明書，根據適用情況自動更新和取代以前提交的信息。

我們參照 加入本招股説明書，以補充我們向證券交易委員會提交的下列文件，但根據“交易所法”和適用的證券交易委員會規則未根據“交易所法”被視為“提交”的任何此類文件 的任何部分除外：

所有的年度報告 我們根據“交易所法”以表格20-F在本招股章程補編的日期後，或在本招股章程補編所構成的登記聲明終止或到期之前以表格20-F向證券交易委員會提交，本招股章程補充部分應視為本章程補充文件的一部分，並自提交此類文件之日起視為本年度報告的一部分。我們可以參考任何表格6-K，將隨後提交給SEC的任何表格 合併，在表格6-K中標明該表格正以引用方式納入本招股章程補充文件。

任何在本招股章程增訂本或隨附招股章程 內以提述方式合併或當作併入的文件內所載的任何陳述，須當作為本招股章程補編或所附招股章程(視何者適用而定)的目的而修改或取代，但如本章程內所載的陳述，或其中所載的陳述，或其後以提述 在此或其中加入的任何文件內所載的陳述，亦藉提述 而修訂或取代該陳述書。任何經如此修改或取代的陳述，除非是如此修改或取代的 ，否則不得視為構成本招股章程增訂本或所附招股章程的一部分。

我們將在不收取 費用的情況下，在 該人的書面或口頭請求下，向每一人，包括任何股東，提供一份本招股章程補編或隨附的招股説明書中以參考方式納入的任何和所有資料的副本。請按以下地址直接向我們提出要求：

恩利維克斯治療有限公司

注意：Shachar Shlosberger

愛因斯坦街14號

齊奧納

以色列7403618

電話：+972.6708072

不過，除非該等證物已特別以參考方式列入該等檔案內，否則不會向該等文件送交物證 。

招股説明書

$100,000,000

ENLIVEX治療公司

普通股

認股權證

單位

本招股説明書中所述的普通股份、認股權證和單位，我們可不時以一種或多種形式出售。根據本招股説明書，我們可以提供和出售的證券 的總首次發行價格不超過100，000，000美元。

本招股説明書提供了對這些證券的一般描述，我們可以按出售時確定的價格和條件提供和出售這些證券，並在本招股説明書的補充中規定 。每次我們出售本招股説明書中所描述的證券時，我們將提供本招股説明書補充中所提供證券的具體 條款。招股説明書補充還可以添加、更新或更改本招股説明書中包含的信息 。在您投資於我們的任何證券之前，您應該仔細閲讀本招股説明書和適用的招股説明書。本招股説明書不得用於完善我方證券的銷售，除非附有適用的 招股説明書補充説明。

我們可以通過公開或私人交易來提供證券，如果是普通股，我們可以在納斯達克資本市場或納斯達克資本市場以外，以普遍市場 價格或私下協商價格提供證券。這些證券可在同一發行或單獨發行、或通過承銷商、交易商和代理人或直接向購買者出售。參與出售本公司證券的任何承銷商、交易商或代理人的姓名及任何適用的費用、佣金或折扣，將在適用的 招股説明書增訂本中説明。我們出售證券的淨收益也將在適用的招股説明書補充中列出。

我們的普通股在納斯達克資本市場交易，代號為“ENLV”。

投資我們的證券涉及風險。請參閲第2頁開始的“風險因素”，以瞭解您在投資我們的證券之前應該考慮的信息。

證券交易委員會和任何國家證券委員會都沒有批准或不批准這些證券，也沒有通過本招股説明書的充分性或準確性。任何相反的陳述都是刑事犯罪。

本招股説明書日期為2019年6月21日。

目錄

關於這份招股説明書

這份招股説明書是我們向美國證券交易委員會(SEC)或美國證券交易委員會(SEC)提交的表格F-3“擱置”註冊聲明的一部分。根據這個貨架登記聲明，我們可以出售本招股説明書中所描述的任何一個或多個 證券的任何一個或多個組合，以一種或多種形式出售，總金額不超過100，000，000美元。這份招股説明書 為您提供了我們可能提供的證券的一般描述。每次我們使用本招股説明書提供證券時，我們 將提供一份招股説明書補充説明，其中包含有關我們在下面登記的證券 的任何發行的具體信息。招股説明書補充還可以添加、更新或更改本招股説明書中的信息。您 應仔細閲讀本招股説明書、任何招股説明書補編和任何與適用的 要約有關的免費書面招股説明書，這些招股書是由我們或代表我們編寫的，或者是我們授權的，以及在第19頁“您可以找到更多信息”標題下所描述的更多信息(br})下所描述的其他信息。

你方 應僅依賴本招股説明書中所載或以參考方式納入的信息、任何與我們或代表我們或我們授權的證券的適用發行有關的招股説明書、任何補充招股説明書和任何 免費書面招股説明書。我們沒有授權任何其他人向您提供不同的信息。閣下不得倚賴本招股章程、任何附隨的招股章程增補 或任何由我們或以我們的名義擬備或以其他方式授權的免費書面招股章程所載或包含的任何 資料或申述。本招股章程和本招股章程的任何附帶補編均不構成出售或徵求要約購買與其有關的註冊證券以外的任何證券 ，也不構成本招股章程和隨附的任何補充構成在任何司法管轄區內向任何在該司法管轄區內作出這種要約或招標的人要約出售或索取購買證券的要約。閣下不應假定本招股章程及任何隨附招股章程補編所載的資料在本招股章程前面所列日期及該招股章程增訂本所列日期之後的任何日期是準確的，或我們以參考方式納入的任何資料在以後的任何日期(以參考方式合併的文件的日期)是正確的，即使本招股章程及任何附隨的招股章程補編於較後日期交付或出售證券。

這份招股説明書中提到“登記人”、“Enlivex”、“我們”、“我們”和“我們”--指Enlivex治療有限公司，這是一家根據以色列國法律組建的公司及其合併子公司，除非上下文另有規定。

危險因素

投資我們的證券涉及風險。在決定購買我們的任何證券之前，您應該仔細考慮在本招股説明書中引用的截至2018年12月31日會計年度的表格20-F所載的“風險因素”標題下的風險和不確定性討論，以及我們隨後提交的表格 6-K和表格20-F的年度報告中類似的標題下的討論，以及任何適用的招股章程補編 或免費書面招股説明書中描述的其他風險和不確定因素，以及本招股説明書中引用的其他文件中所述的其他風險和不確定因素。請參閲本招股説明書中題為“ 您可以找到更多信息”的部分。我們在本招股説明書中引用的文件中討論的風險和不確定性是我們目前認為可能對我們的業務、前景、財務狀況和經營結果產生重大影響的風險和不確定性。我們目前不知道或我們目前認為不重要的額外風險和不確定因素也可能對我們的業務、前景、財務狀況和經營結果產生重大和不利的影響。

關於前瞻性聲明的警告 聲明

本招股説明書包含1995年“私人證券訴訟改革法”和其他美國聯邦證券法律的“前瞻性聲明”。這些前瞻性陳述包括但不限於：

在某些情況下，前瞻性語句 是由諸如“可能”、“將”、“可能”、“應該”、“預期”、“ ”計劃、“預期”、“相信”、“打算”、“估計”、“預測”、“ 希望”、“目標”、“潛力”或“繼續”或這些術語的否定或 其他類似術語來標識的。這種前瞻性陳述涉及已知和未知的風險、不確定性和其他因素 ，這些因素可能導致實際結果或性能與這些前瞻性陳述中所建議的結果或表現大不相同。此外，科學研究以及臨牀和臨牀前試驗的歷史成果並不能保證未來研究或試驗的結論不會提出不同的結論，也不能保證本招股説明書或本年度報告中關於2018年12月31日終了財政年度20-F錶的歷史性結果不會根據額外的研究、臨牀和臨牀前試驗結果作出不同的解釋。可能導致實際結果 與前瞻性聲明中所示的因素大不相同的因素包括我們2018年12月31日終了的財政年度的表格20-F中的標題“風險 因素”下所述的那些因素，這些因素是在本招股説明書中引用 所包含的，以及在任何適用的招股説明書補充或自由撰寫的招股説明書和本招股説明書中引用的其他文件中所描述的其他風險和不確定因素。雖然我們認為前瞻性聲明中所反映的期望是合理的，但我們不能保證未來的結果、活動水平、業績或成就。, 我們不打算(並明確拒絕任何這樣的義務)更新或修改任何前瞻性 聲明，無論是由於新的信息，未來事件或其他原因，在本招股説明書的日期之後。

我們公司

Enlivex是一家臨牀分期免疫治療公司，開發一種用於免疫系統再平衡的異基因藥物管道。免疫系統再平衡是治療危及生命的免疫和炎症狀態的關鍵，這些疾病涉及細胞因子 (細胞因子釋放綜合症)的高表達，目前還沒有美國食品和藥物管理局批准的治療方法，以及通過調節免疫-檢查點再平衡來治療實體腫瘤。該公司的創新免疫療法候選人Allocetra™， 是一種新的免疫治療候選方案，它基於一種獨特的作用機制，針對被定義為“未滿足的醫療需要”的臨牀適應症，例如預防或治療與骨髓移植和/或造血幹細胞移植、膿毒症和急性多器官衰竭有關的併發症。該公司還打算通過免疫檢查點再平衡，將其基於細胞的治療與有效的實體腫瘤治療相結合，以提高各種抗癌 療法的療效，包括嵌合抗原受體T細胞治療和針對T細胞受體治療的治療。

2019年3月26日， 公司(f/k/a Biobcell製藥有限公司)和Enlivex治療研發有限公司(簡稱Enlivex R&D(f/k/a Enlivex 熱處理有限公司)完成了一項合併交易，Enlivex R&D公司與該公司的一個合併子公司合併， Enlivex R&D公司是合併中倖存的實體，稱為合併。由於合併，Enlivex R&D公司成為該公司的全資子公司。在合併的同時，該公司更名為Enlivex治療有限公司。

在這份招股説明書中有關我們的某些信息

我們最初於2012年1月22日根據以色列國法律註冊為Biobcell製藥有限公司，在合併完成後，我們更名為 Enlivex治療有限公司，我們的主要經營子公司Enlivex治療有限公司於2005年9月根據以色列國法律註冊為以色列私營公司，名稱為Tolarex有限公司。2010年2月，Enlivex R&D公司更名為Enlivex治療有限公司。到Enlivex治療研發有限公司 我們的主要執行辦公室位於14愛因斯坦街，新齊奧納，以色列，7403618，我們的電話號碼是：+972 26208072。

收益的使用

除非我們在適用的招股説明書補編中另有規定 ，否則我們期望將出售所提供證券的淨收益用於一般的公司用途，其中可能包括：

任何向某一特定目的出售證券的淨收益的任何具體分配 將在發行時確定，並將在本招股説明書的有關補編中加以説明。

普通股描述

一般

這份招股説明書描述了我們普通股的一般術語 ，根據適用的以色列法律和我們修正和重述的公司章程中的條款和規定，對其進行了全面的描述。當我們提出出售普通股時，我們將在本招股説明書的補充中描述這種發行的具體條款。因此，關於我們普通股特定發行條款的描述，您必須同時參考本招股説明書和適用的招股説明書。如果招股説明書補充中包含的信息與此摘要説明不同，則應依賴於招股説明書補充中包含的信息 。

根據我們修改和重申的章程 ，我們有權發行的所有類別股票的總數為45 000 000普通股 ，每股面值為0.40新謝克爾。截至2019年6月5日，已發行普通股10，113，707只。

股份和股東大會的權利、優惠、 限制

修改階級權利

如在任何時候將 股本分成不同類別的股份，則任何類別股份所附的權利(除非發行該類別股份的條款 另有規定者除外)，可經該類別所有已發行股份的持有人書面同意，或經該類別股份持有人在另一次股東會議上過半數表決的批准下，予以更改。經修正和重申的公司章程中有關大會的規定，應比照適用於每一次此種單獨的大會。任何當面或通過代理 出席的此類股票的持有人都可以要求進行祕密投票。

除發行條件另有規定外，現有類別股份的擴大或增發股份，不得視為修改或取消該類別或任何其他類別先前發行的股份所附的權利。這些條件規定了“公司法”允許的最低股東批准。

對股東擁有證券權利的限制

我們修正和重申的公司章程和以色列國法律不以任何方式限制以色列非居民的所有權或投票權或我們的份額，但對與以色列處於戰爭狀態的國家的國民除外。

證券登記冊

我們向以色列公司登記官登記。我們的註冊號是51-471648-9.我們修改和重新聲明的公司章程規定，我們可以從事任何類型的合法業務。

董事會

“公司法”規定，某些交易、行動和安排必須按照公司章程的規定予以批准，在某些情況下由公司審計委員會、公司賠償委員會、董事會本身和股東批准。在每種情況下，審計委員會、賠償委員會和董事會要求對此類事項的 批准的表決，均為參加正式召開的會議的無利害關係的董事的過半數。但是，如果參加該會議的成員過半數對批准該事項有個人利益，則所有董事均可參加討論和批准的表決，在這種情況下，該事項須經股東進一步批准。

“公司法”要求任職人員迅速向董事會披露他或她可能與某一公司的任何現有或擬議交易有關的任何個人利益，以及與此有關的任何實質性信息或文件。必須在考慮交易的董事會第一次會議之前，立即並在任何情況下披露感興趣的辦公室負責人的信息。個人利益包括任何人在公司的行為或交易中的權益，包括某人的親屬或法人團體的個人利益，而該人或該人的親屬是5%或以上的股東、董事或總經理，或他或她有權委任至少一名董事或總經理，但不包括因個人擁有公司股份而產生的個人利益。 個人利益還包括擔任職務者持有表決權委託書的人的個人利益，或任職人代表他或她持有代理人的股東投票的 利益，如果該股東本身對該事項的批准沒有個人利益的話。然而，如果一項交易 僅源於該職位持有人親屬的個人利益，而該交易不被認為是一項特殊交易，則該職位持有人不必披露其個人利益。根據“公司法”，特殊交易的定義如下：

如果確定某一職位持有人在某項交易中有個人利益，則該交易須經董事會批准，除非公司的公司章程規定了另一種批准方法。此外，只要任職人員 披露了他或她在交易中的個人利益，董事會可批准該職位持有人的行動，否則將被視為違反忠誠義務。但是，公司不得批准對公司利益不利的交易或行動，或不經職務負責人真誠履行的交易或行動。必須先得到公司審計委員會的批准，然後才能得到董事會的批准，才能進行一項特殊的交易，在這種交易中，任職人員 有個人利益。關於公職人員的補償、賠償或保險的安排，必須按照該順序得到賠償委員會、董事會以及在某些情況下股東的批准。

根據以色列的法律，適用於董事和執行官員的個人利益披露要求也適用於上市公司的控股股東。“公司法”中“控股股東”一詞定義為股東 ，除擔任職務者外，還具有指導公司活動的能力。如果股東擁有公司50%以上的表決權，或有權任命公司的多數董事或其總經理，則該股東被推定為控股股東。

在 (一)與控股股東或控股股東有個人利益的特殊交易的情況下，(二)控股股東有個人利益的某些私人安置，(三)與控股股東或其親屬就公司提供或僱用的服務進行的某些交易，(四)總經理的僱用條件和報酬 ，以及(五)公司任職人員的僱用條件和報酬條件，當這些條件偏離公司股東先前批准的補償政策時，“控股股東” 的定義還包括任何持有25%或以上表決權的股東，如果沒有其他股東擁有超過50%的表決權。在批准同一交易時具有個人利益的兩個或兩個以上股東被視為單一股東 ，並可被視為批准該交易的控股股東。特別交易，包括與控股股東或控股股東有個人利益的私人配售交易，以及與控股股東或其親屬的直接或間接接觸，包括通過其控制下的公司或其控制下的公司，在該命令中需要得到審計委員會、董事會和公司股東的批准。此外，股東批准必須符合下列條件之一：

如果與控股股東進行的任何這類交易的期限超過三年，則需要每三年批准一次，除非審計委員會確定，鑑於與之相關的情況，交易的期限是合理的。

關於擔任職務的控股股東的聘用條件和報酬的安排，以及作為公司僱員的控股股東的僱用條件，均須按該順序得到賠償委員會、董事會和一般股東的批准。

根據“公司法”，一般情況下，任職人員採取的行動超出其權限或未經授權而採取的行動(違反公司宗旨的行動除外)，可由本應最初核可該行動的同一公司治理機關追溯核準，並由同樣多數人採取，但須該行為是真誠地、為公司的利益而作出的。

根據以色列法律，對提交給我們的董事會或審計委員會討論的一項特別交易有個人利益的董事，不得投票，也不得參加關於批准這種交易的討論。如果 主任按上述方式投票或出席，對上述活動或安排的批准將無效。

借款國

根據“公司法”和我們經修訂和重申的公司章程，我們的董事會可以行使所有權力，並採取法律或經修訂和重新聲明的公司章程不要求我們的股東或其他法人機構行使或採取的一切行動，包括為公司目的借款的權力。

根據以色列法律進行的採購

全面投標要約

希望獲得以色列上市公司股份的人，如果因此持有目標公司已發行和未發行股本的90%以上，或持有某一類別股份的已發行和未發行股本的90%以上，則“公司法”要求該公司向所有股東提出收購該公司所有已發行和流通股的投標要約，或購買該公司發行和流通股的所有同一類別的已發行和流通股。

如果不迴應或接受要約的股東 持有公司發行和未發行的股本不足5%，或持有適用類別的股份，且在要約中沒有個人利益的股東中有一半以上接受要約，則收購人提出購買的所有股份將依法轉讓給收購人。但是，如果不接受的股東持有公司已發行和未發行的股本的2%以下或適用類別的股份，則即使未經無利害關係的多數人的批准，也將接受要約。

在成功完成此種全面要約後，作為要約受要約人的任何股東，不論該股東是否接受該要約，均可在接受要約之日起六個月內，請求以色列法院確定該要約是否低於公允價值，公允價值應按法院決定的方式支付。然而，在 某些條件下，要約人可以在要約條款中確定，接受要約的受要約人無權向以色列法院提出上述申訴。

不迴應或不接受要約的股東 持有至少5%公司已發行和未償股本或適用類別 的，收購人不得從接受要約的股東手中購買將其持有的股份增加到公司已發行和未償股本的90%以上的股份或適用類別的股份。

特別投標要約

“公司法”規定，收購以色列上市公司的股份必須以特別要約的方式進行，如果收購的結果是買方將成為該公司至少25%表決權的持有人。如果 公司已擁有至少25%的表決權，則此規則不適用。

同樣，“公司法”規定，上市公司股份的收購必須以特別要約的方式進行，如果收購的結果是收購人成為公司投票權的45%以上的持有人，而該公司沒有其他擁有45%以上表決權的股東。

如果收購(I)發生在私人發行的範圍內，則這些要求不適用，條件是股東大會批准該收購為私人要約，其目的是給予收購人至少25%的公司表決權，如果沒有人持有公司至少25%的表決權，或者作為私人要約，其目的是給予該公司45%的表決權，如果沒有人在該公司擁有45%的表決權； (Ii)來自持有公司至少25%表決權的股東，並導致收購人成為公司至少25%表決權的持有人；或(Iii)來自公司投票權超過45%的持有人，並導致收購人成為公司45%以上表決權的持有人。

特殊要約 必須擴大到公司的所有股東，但要約人不必購買代表公司已發行股份投票權的5%以上的股份，而不論股東出價多少股。特別要約只有在以下情況下才能完成：(1)公司已發行股份的表決權至少有5%將被髮價人收購；(Ii)特別要約得到通知其立場的那些被收購人的多數票接受；在計算受要約人的選票時，不考慮到控制權持有人在要約人中的投票、對接受特別要約有個人利益的人、公司中至少25%表決權的持有人、或代表他們或代表要約人行事的任何人，包括其親屬或在其控制下的公司。

如果提出特別要約，公司董事會必須就該要約的可取性發表意見，如果不能這樣做，則應不發表任何意見，但須説明其棄權的理由。

在某一目標公司擔任職務的人，如果以其擔任職務者的身份執行一項行動，其目的是使現有或可預見的特別要約失敗或損害其被接受的機會，則可能的購買者、股東和股東應對其行為所造成的損害負賠償責任，除非該職位持有人真誠行事，並有合理理由相信他或她是為公司利益行事的。但是，目標公司的官員可與潛在買方 談判，以改進特別要約的條件，並可進一步與第三方 談判，以獲得競爭性要約。

如果一項特別投標書 要約被宣佈其對該要約的立場的多數股東接受，則沒有對特別要約作出答覆或反對該特別要約的股東可在為 接受該要約設定的最後一天起四天內接受該要約。

如無利害關係的多數人接受 特別要約，則收購人或控制該要約的任何個人或實體以及由其控制的任何 公司應避免隨後為購買目標公司股份提出投標要約，並不得在要約提出之日起一年內與目標公司執行合併，除非買方 或該個人或實體承諾在最初的特別要約中實施這種要約或合併。

合併

“公司法”允許每一方的董事會批准合併交易，除非符合“公司法”所述的某些要求，否則每方股東的多數由每一方在股東大會上就擬議的 合併進行表決。

根據“公司法”，合併公司的董事會必須討論和確定其認為是否存在合理的擔心，即由於擬議的合併，倖存的公司將無法履行其對債權人的義務，同時考慮到合併公司的財務狀況。如果董事會確定存在這樣的關切 ，則可能不批准擬議的合併。在每一家合併公司的董事會批准後，董事會必須共同擬訂一項合併建議，提交以色列公司登記官。

為了股東投票的目的，除非法院另有裁決，否則合併將不被視為批准，如果在股東大會上表決的多數股份(不包括棄權)是由合併的另一方以外的其他各方舉行的，任何持有合併另一方25%或更多控制手段的人，或代表他們的任何一方，包括其親屬或由任何一方控制的公司，對合並投反對票。

如果交易 沒有按上述規定單獨批准或排除某些股東 的投票，則法院仍可裁定，如果法院認為合併是公平和合理的，並考慮到合併公司的價值評估和向股東提出的考慮，則該公司仍可應至少25%的股東的請求批准合併。

根據“公司法”，每一合併公司必須向其有擔保債權人發送擬議合併計劃的副本。無擔保債權人有權收到根據“公司法”頒佈的條例規定的合併通知。根據擬議合併的任何一方的債權人 的請求，如果法院得出結論認為合併後倖存的公司將無法履行目標公司的義務，法院可以推遲或阻止合併。法院還可以發出指示，以確保債權人的權利。

此外，合併 不得完成，除非從向以色列公司登記官提交批准合併的提案之日起至少50天，並自股東批准兩家合併公司之日起30天內完成。

可能推遲合併的潛在問題

以色列公司法和税法的某些規定可能會拖延、阻止或使我們的任何合併或收購更加困難。

股東所有權披露的要求

我們的修正和重新聲明的公司章程中沒有關於股東所有權必須在此之上披露的所有權門檻的任何規定(br}。然而，我們受到美國證券規則的約束，這些規定要求我們普通股的5%以上的受益所有者向SEC提交某些文件。

資本變動

我們修改和重申的公司章程沒有規定任何比“公司法”要求更嚴格的資本變動條件。

上市

我們的普通股 在納斯達克資本市場上交易，代號為“ENLV”。

認股權證的描述

一般

我們可以發行認股權證購買我們的普通股。認股權證可以獨立發行，也可以與本招股説明書發行的普通股一起發行，並可以附加在這些普通股上，也可以與普通股分離。

雖然我們 概括如下的條款將普遍適用於我們根據本招股説明書提供的任何認股權證，但我們將在適用的招股説明書補充中更詳細地描述我們可能提供的任何認股權證的特定 條款。我們在招股説明書補充下提供的任何認股權證的條款可能與我們下面描述的條款不同，關於我們提供的任何認股權證的具體條款，您應該參考適用的招股説明書補充 。

我們可以根據一項授權協議簽發授權令，我們將與一名由我們選定的授權代理人簽訂該協議。根據適用的權證協議，每個權證代理人將單獨作為我們的代理人，不承擔任何義務或代理關係或信任與任何權證持有人的 。一家銀行或信託公司可以擔任不止一次認股權證的認股權證代理人。在我們根據適用的授權協議或授權書有任何違約的情況下，代理將不承擔任何義務或責任，包括根據法律或其他方式提起任何訴訟或向我們提出任何要求的任何責任或責任。任何認股權證 的持有人，未經有關權證代理人或任何其他手令持有人的同意，可藉適當的法律行動，強制執行其行使其認股權證的權利，並可收取在行使其認股權證時可購買的普通股。

我們可以在我們確定的眾多不同的系列中籤發逮捕令。

我們將通過參考將 納入登記聲明，其中本招股章程構成了認股權證協議形式的一部分，包括一份認股權證證書的表格，其中描述了我們在簽發相關係列認股權證之前提供的一系列認股權證的條款。下列對認股權證和認股權證協定的重要規定的摘要，應參照適用於某一批認股權證的權證協定的所有規定，全部遵守並符合條件的 。我們敦促您閲讀與我們根據本招股説明書出售的認股權證有關的適用的招股説明書補充，以及包含權證條款的 完整的認股權證協議。

我們將在 中列出適用的招股説明書，以補充本招股説明書所涉及的認股權證的條款，其中包括：

除非在 一份適用的招股説明書補充文件中指明，認股權證將僅以註冊形式存在。

持有認股權證 證者可將其交換為不同面值的新證書，將其提交登記轉讓， 可在認股權證代理人的公司信託辦事處或適用的招股説明書補充書中指明的任何其他辦事處行使這些證書。 在行使任何認股權證之前，認股權證持有人將不享有基礎普通股持有人的任何權利，包括任何收取股息或行使任何表決權的權利，但下文“授權書”項下規定的情況除外。

認股權證的行使

每一張認股權證將賦予持有人以現金形式購買普通股的權利，其購買價格應按照 適用的招股説明書補充規定或所述的適當行使價格。如果我們在適用的招股説明書補充中表明瞭這一點，認股權證的持有人可以交出作為認股權證行使價格的全部或部分的 證券。認股權證可在適用的招股説明書補充規定的認股權證期滿之日起隨時行使，直至業務結束為止。在 期限結束後，未行使的認股權證將失效。

認股權證可行使 ，方法是將認股權證代理人或適用的招股章程內所指明的任何其他高級人員送交法團信託辦事處，以補充(A)已妥為完成及妥為籤立的手令證明書，及(B)在行使時須繳付的款額。當 在實際操作後儘快，我們將發行基礎普通股，但必須這樣做，適用的 擔保書。如果執行的權證證書所代表的權證少於所有權證，則將為其餘權證頒發新的權證證書 。

對授權協議的修正和補充

我們可以修改或補充不經適用的授權書持有人同意的授權書協議，以糾正權證協議中的含糊不清之處，糾正或糾正權證協議中有缺陷的規定，或就我們和權證代理人認為必要或可取的其他事項作出規定，只要在每種情況下，這種修改或補充都不會對認股權證持有人的利益產生重大影響。

權證調整

除非適用的 招股説明書另有規定，如果我們細分或合併普通股，認股權證所涵蓋的普通股的行使價格和數量將按比例調整。此外，除非招股説明書另有規定，否則如果我們沒有付款，則 ：

那麼，認股權證持有人將有權在行使認股權證時獲得認股權證，除了在行使認股權證時可收取的普通股以外，在不支付任何額外代價的情況下，這些持有人如果持有根據認股權證可發行的普通股或有權接受這種額外股票及其他證券和財產的日期，就有權獲得股票及其他證券和財產的數額。

除上文所述外，如果我們發行這些證券或任何可兑換 進入或可兑換的證券或可兑換的證券，則在行使這些認股權證時， 證券的行使價格和所涵蓋的證券數目，以及將收到的其他證券或財產的數額，將不予調整或規定。

持有認股權證 的人在下列情況下可享有額外的權利：

如果發生上述交易之一，而我們普通股的持有人有權接受股票、證券或其他財產，而這些股票、證券或其他財產涉及其普通股或交換其普通股，則當時已發行的認股權證的持有人在行使其認股權證時，有權在行使其認股權證時收取其在交易前行使其認股權證的股票和其他證券或財產的種類和數額，如果他們在交易前行使其認股權證，他們將在適用的交易中得到 的股份、證券或其他財產。

單位描述

下面的説明， 和我們在任何適用的招股説明書中包括的附加信息，總結了我們根據本招股説明書可能提供的單位的實質性條款和 條款。單位可以單獨發行，也可以與普通股 和任何招股説明書補充提供的認股權證一起發行，並可以附在這些證券上，也可以與這些證券分開。雖然我們 概括如下的條款一般將適用於我們在本招股説明書下可能提供的任何單位，但我們將在適用的招股説明書補充中更詳細地描述我們可能提供的任何系列單位的特定 條件。在招股説明書增訂本下提供的任何單位的條款可能與下面描述的條款不同，關於我們提供的任何單位的具體條款，請參閲適用的招股説明書補充 。

我們將通過參考將 納入登記聲明，本招股説明書構成單位協議形式的一部分，包括單位證書的表格 (如果有的話)，其中描述了我們在發放相關的 系列單位之前提供的一系列單位的條款。下列關於單位和單位協定的材料規定的摘要，應參照適用於某一特定系列單位的單位協定的所有規定，全部遵守和符合條件的 。我們敦促 您閲讀與我們根據本招股説明書銷售的單位有關的適用的招股説明書，以及包含單位條款的完整的 單位協議。

一般

我們可以發行由普通股和認股權證組成的單位。每個單元將被髮布，以便該單元的持有者也是包括在該單元中的每個 安全的持有者。因此，一個單位的持有人將享有該單位中包括 在內的每個證券持有人的權利和義務。發行單位的單位協議可以規定，該單位所包括的證券不得在指定日期之前的任何時間或時間單獨持有 或單獨轉讓。

我們將在 中説明適用的招股説明書，以補充這一系列單位的條款，包括以下內容：

本節所述 以及“普通股説明”和“認股權證説明”下所述的規定分別適用於每個單位和每個單位所包括的任何普通股或認股權證。

按系列發行

我們可以發行單位 在這樣的數額和許多不同的系列，如我們所確定的。

單位持有人權利的可強制執行性

每個單位代理人，如果 任何，將僅作為我們的代理人，根據適用的單位協議，將不承擔任何義務或代理 或信任任何單位的任何持有人。單一銀行或信託公司可作為多個單位的單位代理人。在我們根據適用的單位協議或單位有任何違約的情況下， 單位代理人將不承擔任何義務或責任，包括在法律上或其他方面提起任何訴訟或向我們提出任何要求的任何義務或責任。任何單位的持有人，未經有關單位代理人或任何其他單位的持有人同意，可通過適當的法律行動行使其作為單位內任何擔保的持有人的權利。

標題

我們、單位代理人、 及其任何代理人可將任何單位證書的註冊持有人視為任何目的由 證明的單位的絕對所有人，並視為有權行使所要求的單位附加的權利的人，儘管 有任何相反的通知。

分配方案

我們可以根據承銷的公開發行、談判交易、大宗交易或這些方法的組合，不時出售在此提供的證券。 我們可以通過承銷商或交易商出售證券，(2)通過代理人和/或(3)直接向一個或多個購買者出售證券。 我們可以不時在一次或多次交易中分發這些證券：

我們可以直接徵求報價，購買本招股説明書所提供的證券。我們也可以指定代理商不時向 徵求購買證券的報價。我們將在招股説明書中列出與我們證券的要約或出售有關的任何代理人。

如果我們利用交易商出售本招股説明書提供的 證券，我們將把這些證券作為本金出售給交易商。然後，交易商可將 證券以不同的價格轉售給公眾，轉售時由交易商決定。

如果我們在出售本招股説明書所提供的證券時使用承保人 ，我們將在出售時與承銷商簽訂一份承銷協議，並在招股説明書補充中提供任何保險人的名稱，供承銷商用來向公眾轉售 證券。在出售證券方面，我們或作為代理人的證券的購買者，可以承保折扣或佣金的形式向承銷商提供補償。承銷商可向交易商出售或通過交易商出售證券，承銷商可以折扣、優惠或 佣金的形式補償這些交易商。

我們將在適用的招股説明書 補充任何賠償，我們支付給承保人，經銷商或代理人提供的證券，以及任何 折扣，優惠或佣金，承銷商允許參與的交易商。參與發行證券的承銷商、交易商和代理人可被視為“證券法”所指的承保人，它們在轉售證券時所獲得的任何折扣 和佣金以及它們實現的任何利潤可視為承保折扣 和佣金。我們可以達成協議，賠償承保人、經銷商和代理人的民事責任，包括“證券法”規定的 責任，或者為他們可能需要支付的款項作出貢獻。

根據證券法，承銷商可以從事超額配售、穩定交易、做空交易和罰款投標。超額配售涉及超過發行規模的 銷售，從而造成空頭頭寸.穩定交易允許投標人購買基本的 安全性，只要穩定出價不超過指定的最大值。空頭交易是指在發行完成後，在公開市場購買 證券，以覆蓋空頭頭寸。罰款投標允許承銷商 在交易商最初出售的證券在覆蓋交易 中購買以彌補空頭頭寸時，從交易商收回出售特許權。這些活動可能導致證券價格高於否則的價格。承銷商可在證券交易的任何交易所或其他市場從事這些活動。如果開始，承保人可以在任何時候停止這些活動。這些交易的效果可能是穩定或維持證券的市場價格，使之高於公開市場可能普遍存在的水平。這些事務可以在任何時候停止 。

承銷商、經銷商和代理人可以在正常的業務過程中與我們進行交易或為我們提供服務。

費用

下表 列出了我們因根據本登記表可能提供登記的證券而可能發生的費用(承保折扣、佣金或代理費及構成承保人 或代理人補償的其他項目除外)。

*須由一份 招股章程補充文件或一份表格6-K的報告提供，而該報告是以提述方式納入本招股章程內的。

法律事項

茲提供的 證券的有效性將由伊加爾阿農公司和格林伯格特勞裏格公司，P.A.轉交給我們。

專家們

我們2018年12月31日終了年度20-F表年度報告中所列的合併財務報表，在此參考 ，依據獨立註冊公共會計師事務所亞雷爾+夥伴公司的報告，根據該公司作為會計和審計專家的權限提交。

民事責任的可執行性

我們是根據以色列國的法律成立的。在本登記聲明中向我們和我們的董事和官員以及任何被稱為 的以色列專家提供程序服務，其中大多數居住在美國境外，在美國境內可能很難獲得。此外，由於我們的大部分資產以及我們的大多數董事和官員都在美國境外，因此在美國對我們或某些董事和官員作出的任何判決都可能很難在美國境內收取 。

我們在以色列的法律顧問伊加爾·阿農公司已通知我們，很難在以色列提起的原始訴訟中主張美國證券法索賠。以色列法院可能拒絕審理基於違反美國證券法的申訴，因為以色列不是提出這種要求的最合適的論壇。此外，即使以色列法院同意審理索賠，它也可以確定以色列法律而不是美國法律適用於索賠。如果美國法律被認為是適用的，那麼適用的 美國法律的內容必須被證明是一個事實，這可能是一個耗時和昂貴的過程。某些程序事項也將由以色列法律管轄。

在不違反規定的時限和法律程序的情況下，以色列法院可強制執行美國對某些例外情況下不可上訴的民事事項的判決，包括根據“證券法”或“交易法”的民事責任規定作出的判決，幷包括對非民事事項的貨幣或補償性判決，但須除其他外：

如果外國判決 由以色列法院執行，則一般以以色列貨幣支付，然後將其兑換成非以色列的 貨幣，然後轉出以色列。在以色列法院以非以色列貨幣收回一筆款項的通常做法是，以色列法院在判決之日以 生效的匯率對等值的以色列貨幣作出判決，但判定債務人可以用外幣付款。在收款之前，通常以以色列貨幣表示的以色列法院判決的數額 將與以色列消費價格指數加按當時以色列現行條例規定的年利率計算的 利息掛鈎。判定債權人必須承擔不利匯率的風險。

在這裏您可以找到更多的信息

我們根據1934年的“證券交易法”(“交易法”)向證券交易委員會提交年度報告(表格20-F)、表格6-K報告和其他信息。證券交易委員會擁有一個互聯網網站，其中包含我們以電子方式向證券交易委員會提交的報告和其他信息，並可在證券交易委員會的網站http：//www.sec.gov。此外，我們還在www.enlivex.com。本公司網站所載的資料不包括在本招股章程或本招股章程所包含的註冊聲明內，亦不包括在該招股章程的一部分內。

這份招股説明書是我們向SEC提交的註冊聲明的一部分。註冊聲明包含了比本招股説明書更多的關於我們和我們的證券的信息，包括某些證物。您可以從證交會 上列出的地址或證券交易委員會上面列出的網站上獲得註冊聲明的副本。

引用某些文件的註冊

SEC允許我們 “引用”與它一起提交的信息，這意味着我們可以通過引用這些文檔向您披露重要信息 。引用所包含的信息是本招股説明書的一個重要部分，我們稍後向SEC提交的 信息將自動更新、修改和取代這些信息。我們通過 引用我們已向SEC提交的下列文件：

根據“交易所法”，在本招股章程的日期後，並在本登記聲明終止或到期之前，所有年度報告 均應以表格20-F向證券交易委員會提交，並應視為從提交此類文件之日起，以參考方式納入本招股説明書。我們可以參照方式將隨後提交給證券交易委員會的任何表格6-K併入本招股説明書(包括我們在本招股章程生效日期之後向證券交易委員會提交的任何此類表格 )，並在此表格6-K中標明該表格是以引用方式納入本招股説明書中的。

在本招股章程內所作的任何陳述，或在本招股章程內以提述方式編入或當作為法團的文件中所作的任何陳述，就本招股章程而言，須當作修改或取代該招股章程內所載的陳述，而本招股章程或其後提交的任何其他文件所載的陳述，如亦因提述而併入或當作在本招股章程內納入，則須視為修改或取代該陳述。任何經如此修改或取代的陳述，除非經如此修改或取代，否則不得視為構成本招股章程的一部分。

我們將在不收取 費用的情況下，根據招股説明書的書面或口頭要求，向每一個人，包括任何股東，提供一份以參考方式納入本招股説明書的任何和所有資料的副本。請在下列 地址直接向我們提出請求：

恩利維克斯治療有限公司

注意：Shachar Shlosberger

愛因斯坦街14號

齊奧納

以色列7403618

電話：+972.6708072

但是，除非這些證物特別以參考的方式列入這些文件，否則將不向文件 送交證物。

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