文件假的--12-29Q3201900014926580.03320000000320000000125555751126893594P5D00014926582018-12-312019-09-290001492658WMgi：CartivaInc.2018-12-312019-09-290001492658WMgi：骨科重建2018-12-312019-09-2900014926582019-11-050001492658WMgi：環1域2018-12-312019-09-2900014926582019-09-2900014926582018-12-3000014926582018-07-022018-09-3000014926582019-07-012019-09-2900014926582018-01-012018-09-300001492658美國-公認會計原則：銷售成本2018-07-022018-09-300001492658Wmgi：SellingGeneralandAdministration成員2018-01-012018-09-300001492658Wmgi：SellingGeneralandAdministration成員2019-07-012019-09-290001492658Wmgi：SellingGeneralandAdministration成員2018-12-312019-09-290001492658Wmgi：SellingGeneralandAdministration成員2018-07-022018-09-300001492658美國-公認會計原則：研究和發展2018-01-012018-09-300001492658美國-公認會計原則：研究和發展2018-12-312019-09-290001492658美國-公認會計原則：研究和發展2018-07-022018-09-300001492658美國-公認會計原則：銷售成本2019-07-012019-09-290001492658美國-公認會計原則：銷售成本2018-12-312019-09-290001492658美國-公認會計原則：研究和發展2019-07-012019-09-290001492658美國-公認會計原則：銷售成本2018-01-012018-09-300001492658us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberus-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2019-07-012019-09-290001492658us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberus-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2018-07-022018-09-300001492658us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberus-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2018-12-312019-09-290001492658us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMemberus-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2018-01-012018-09-3000014926582017-12-3100014926582018-09-300001492658美國-公認會計原則：減少收入2018-07-010001492658一般公認會計原則：StockMenger2018-07-022018-09-300001492658us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2018-09-300001492658美國-GAAP：添加劑2019-07-012019-09-290001492658一般公認會計原則：StockMenger2018-09-300001492658美國-公認會計原則：減少收入2018-09-300001492658一般公認會計原則：StockMenger2019-09-290001492658一般公認會計原則：StockMenger2019-07-012019-09-290001492658us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-06-300001492658一般公認會計原則：StockMenger2019-06-300001492658美國-公認會計原則：減少收入2019-09-290001492658美國-GAAP：添加劑2018-09-300001492658美國-GAAP：添加劑2019-06-300001492658美國-GAAP：添加劑2018-07-022018-09-300001492658美國-GAAP：添加劑2019-09-290001492658一般公認會計原則：StockMenger2018-07-0100014926582018-07-010001492658美國-公認會計原則：減少收入2019-06-300001492658us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-09-290001492658美國-GAAP：添加劑2018-07-0100014926582019-06-300001492658us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2018-07-010001492658us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2018-12-300001492658美國-GAAP：添加劑2018-12-312019-09-290001492658一般公認會計原則：StockMenger2018-12-312019-09-290001492658美國-GAAP：添加劑2018-12-300001492658美國-GAAP：添加劑2018-01-012018-09-300001492658美國-公認會計原則：減少收入2018-12-312019-09-290001492658美國-GAAP：添加劑2017-12-310001492658一般公認會計原則：StockMenger2017-12-310001492658一般公認會計原則：StockMenger2018-01-012018-09-300001492658us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2017-12-310001492658一般公認會計原則：StockMenger2018-12-300001492658美國-公認會計原則：減少收入2018-12-300001492658美國-公認會計原則：減少收入2017-12-310001492658WMgi：StrykerCorporation成員美國-公認會計原則：SubequentEventMembers2019-11-040001492658WMgi：CartivaInc.2018-10-100001492658WMgi：LOWERExtremediesBiologicalMemberWMgi：CartivaInc.國家：美國2018-10-102018-10-100001492658WMgi：CartivaInc.2018-10-102018-10-100001492658WMgi：CartivaInc.2018-01-012018-09-300001492658WMgi：CartivaInc.2018-07-022018-09-300001492658WMgi：CartivaInc.2019-07-012019-09-290001492658WMgi：CartivaInc.美國-公認會計原則：技術基礎-無形資產-成員2018-10-102018-10-100001492658WMgi：CartivaInc.2019-02-242019-02-240001492658WMgi：CartivaInc.美國-公認會計原則：客户關係成員2018-10-102018-10-100001492658WMgi：CartivaInc.美國-公認會計原則：技術基礎-無形資產-成員2018-10-100001492658WMgi：CartivaInc.美國-GAAP：InProcessResearchandDevelopmentMember2018-10-100001492658US-GAAP：SaleOfStockNameOfTransactionDomain2018-08-272018-08-270001492658WMgi：CartivaInc.美國-公認會計原則：客户關係成員美國-GAAP：FiniteLivedIntangibleAsseMembers2018-10-100001492658一般公認會計原則：StockMenger2018-08-272018-08-270001492658WMgi：保險承運人2018-05-082018-05-080001492658WMgi：骨科重建2018-01-012018-09-300001492658WMgi：LexingtonMembersWmgi：MetalOnMetalClaimsMembers2019-09-290001492658WMgi：骨科重建2019-07-012019-09-290001492658WMgi：骨科重建2018-07-022018-09-300001492658wmgi：IMASCAPSASM成員WMgi：SalesEarnout成員2018-12-300001492658wmgi：IMASCAPSASM成員WMgi：技術經驗2019-09-290001492658wmgi:BMTIPaymentofConditionalValueRightsMember2015-09-012015-09-010001492658wmgi：A 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7-022018-09-300001492658Wmgi：SportsMedandOtherMembers其他地理知識-成員2018-01-012018-09-300001492658其他地理知識-成員2019-07-012019-09-290001492658Wmgi：SportsMedandOtherMembers國家：美國2018-12-312019-09-290001492658Wmgi：高級擴展器國家：美國2019-07-012019-09-290001492658生物生物學成員美國-公認會計原則：2019-07-012019-09-290001492658WMgi：LOWERExtremediesBiologicalMember其他地理知識-成員2018-07-022018-09-300001492658生物生物學成員國家：美國2019-07-012019-09-290001492658WMgi：LOWERExtremediesBiologicalMember國家：美國2018-12-312019-09-290001492658WMgi：段成員2018-12-312019-09-290001492658美國-公認會計原則：公司成員2018-12-312019-09-29iso 4217：美元iso 4217：美元Xbrli：股票iso 4217：歐元Xbrli：股票Xbrli：股票wmgi：段iso 4217：歐元Xbrli：純
美國
證券交易委員會
華盛頓特區20549
形式10-Q
(第一標記)
|
| | |
☑ | | 依據1934年證券交易所ACT第13或15(D)條提交的季度報告 |
終了季度(一九二零九年九月二十九日)
或
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☐ | | 依據1934年證券交易所ACT第13或15(D)條提交的過渡報告 |
委員會檔案編號：001-35065
萊特醫療集團N.V.
(其章程所指明的註冊人的確切姓名)
|
| | | |
這個 | 荷蘭 | | 98-0509600 |
(國家或其他司法管轄區)
成立為法團或組織) | | (I.R.S.僱主) (識別號) |
|
| | | | | |
Prins Bernhardplein 200 | | 無 |
1097 JB | 阿姆斯特丹 | 這個 | 荷蘭 | | (郵政編碼) |
(主要行政辦公室地址) | | |
(+31) 20 521 4777
(登記人的電話號碼，包括區號)
不適用
(前姓名、前地址及前財政年度，如自上次報告以來有所更改)
根據該法第12(B)節登記的證券:
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| | | | |
每一班的職稱 | | 交易符號 | | 註冊的每個交易所的名稱 |
普通股，每股面值0.03歐元 | | wmgi | | 納斯達克全球精選市場 |
通過檢查標記表明註冊人(1)是否提交了1934年“證券交易法”第13條或第15(D)節要求在前12個月內提交的所有報告(或要求登記人提交此類報告的期限較短)，(2)在過去90天中一直受到這類申報要求的限制。再發☑ 是 ☐不
通過檢查標記，説明註冊人是否以電子方式提交了在前12個月(或要求註冊人提交此類文件的較短期限)中根據條例S-T(本章第232.405節)第405條要求提交的每個交互數據文件。☑ 是 ☐不
通過檢查標記表明註冊人是大型加速備案者、加速備案者、非加速備案者、較小的報告公司還是新興的成長型公司。參見“交易所法”第12b-2條規則中“大型加速備案者”、“加速申報人”、“較小報告公司”和“新興增長公司”的定義。
大型加速箱 ☑ 加速過濾器☐
非加速濾波器☐ 小型報告公司☐
新興成長型公司☐
如果是新興成長型公司，請用支票標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守“外匯法”第13(A)條規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。☐
通過檢查標記表明註冊人是否為空殼公司(如“交易法”規則12b-2所定義)。☐是☑不
截至2019年11月5日，有126,901,153普通股流通股。
萊特醫療集團N.V.
表10-q截至季度的季度報告2019年9月29日
目錄
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| 頁 |
第一部分-財務資料 | |
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項目1.財務報表(未經審計)。 | 5 |
截至2019年9月29日和2018年12月30日的合併資產負債表 | 5 |
截至2019年9月29日和2018年9月30日止的三個月和九個月的精簡綜合業務報表 | 7 |
截至2019年9月29日和2018年9月30日的三個月和九個月綜合虧損簡表 | 8 |
截至2019年9月29日和2018年9月30日止的9個月現金流動彙總表 | 9 |
截至2019年9月29日和2018年9月30日止三個月和九個月股東權益變動的精簡合併報表 | 11 |
精簡合併財務報表附註 | 13 |
項目2.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析。 | 38 |
第三項：市場風險的定量和定性披露。 | 53 |
項目4.控制和程序。 | 57 |
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第二部分-其他資料 | |
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項目1.法律程序。 | 58 |
項目1A。危險因素 | 60 |
第二項股權證券的未登記銷售和收益的使用。 | 62 |
第三項高級證券違約。 | 62 |
項目4.礦山安全披露。 | 62 |
項目5.其他資料。 | 62 |
項目6.展覽。 | 62 |
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簽名 | 64 |
關於前瞻性聲明的特別説明
本文件可能包含經修正的1933年“證券法”第27A節(證券法)和1934年經修正的“證券交易法”(交易法)第21E節所指的某些“前瞻性陳述”，並須遵守這些條款所建立的安全港。這些陳述反映了管理層當前的知識、假設、信念、估計和期望，並表達了管理層當前對未來業績、結果和趨勢的看法。前瞻性陳述可以通過使用預期、相信、可以、估計、預期、打算、可能、計劃、預測、項目、遺囑和其他類似術語來識別。前瞻性聲明受到許多風險和不確定性的影響，這些風險和不確定性可能導致實際結果與前瞻性聲明中描述的結果大不相同。讀者不應過分依賴前瞻性陳述。這些聲明是在本報告發表之日作出的，我們沒有義務在此之後更新這些聲明。我們向美國證券交易委員會(SEC)提交的文件中討論了可能導致我們的實際結果與前瞻性報表中描述的結果大不相同的風險和不確定性(包括我們最近提交給證券交易委員會(SEC)的10-K表格年度報告)。2019年2月27日)。例如，在沒有隱含限制的情況下，這些風險和不確定因素包括：
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• | 任何可能導致我們於2019年11月4日與Stryker公司(Stryker)及其全資收購子公司簽訂的最終協議終止的事件、變化或其他情況的發生，根據該協議，我們期望成為Stryker的全資子公司； |
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• | 未能滿足與Stryker達成的協議規定的結束條件，包括但不限於在相關要約中投標我們的最低流通股數量，在賴特股東特別大會上通過與交易有關的某些決議，並收到必要的監管批准，或未能及時完成收購； |
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• | 由於與Stryker的交易懸而未決，我們正在進行的業務活動中斷了管理層的注意力； |
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• | 宣佈與Stryker的交易對我們的總體經營業績和業務的影響，包括但不限於我們保留和僱用關鍵人員以及與客户、戰略夥伴和供應商保持關係的能力； |
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• | 與Stryker即將進行的交易對我們的戰略計劃和業務的影響，以及我們有效應對競爭壓力、行業發展和未來機會的能力； |
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• | 可能對我們和其他人提起的與與Stryker的擬議交易有關的任何法律訴訟的結果； |
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• | 在我們預期或公開宣佈的時間內未能實現我們的財務指導或預期的目標和目的，包括長期的財務指標； |
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• | 未能實現之前收購和處置的預期收益，包括我們2018年10月收購卡蒂瓦公司(Cartiva，Inc.)。(Cartiva)； |
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• | 未能獲得預期的商業銷售®骨移植和增強®可注射產品； |
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• | 對賴特醫療技術公司銷售的髖關節/膝蓋(矯形器)產品的產品責任索賠責任。(Wmt)在剝離矯形機業務之前； |
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• | 與我們的金屬對金屬主結算協議和與我們的某些保險公司達成的和解協議有關的風險和不確定因素，包括(但不限於)尚未解決的索賠的解決、為目前和今後的索賠廣泛發放某些保險保險的影響以及WMT與剩餘承運人的爭端的解決； |
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• | 模仿者對模塊化HIP系統的指控，這是由於競爭對手召回其模塊化HIP產品而造成的； |
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• | 我們公司結構中任何一個特定實體的債權人是否有能力觸及我們公司結構內其他實體的資產，而不對某一特定實體的基本債權承擔責任，儘管我們的公司結構旨在勾銷債務； |
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• | 待決和未來可能對我們的業務、財務狀況或經營結果產生不利影響的其他訴訟； |
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• | 對我們的知識產權的挑戰或無法保護我們的產品免受他人知識產權之害； |
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• | 無法產生足夠的現金流量，以滿足我們的資本要求，包括未來的里程碑付款和現有債務，包括可轉換的高級債券的轉換特徵，或在現有債務到期時再融資； |
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• | 與我們的信貸、擔保和擔保協議有關的風險-我們基於高級擔保資產的信貸額度和定期貸款安排； |
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• | 關鍵供應商的流失可能導致我們無法及時或在預算範圍內滿足客户對我們產品的訂單； |
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• | 大量資源支出，以維持相對較高的庫存水平，這可能會減少我們的現金流量，增加庫存過時的風險，從而損害我們的經營成果； |
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• | 我們的私人標籤製造商未能向我們提供足夠的產品供應，或未能滿足適當的質量要求； |
| |
• | 我們的計劃，帶來製造我們的某些產品內部和可能的中斷，我們可能會遇到與這種過渡； |
| |
• | 我們計劃通過採取某些旨在這樣做的行動來增加我們的毛利率； |
| |
• | 沒有成功地與我們現有的或潛在的競爭對手競爭，以及我們競爭對手之間最近重大的合併的影響； |
| |
• | 沒有成功地開發和銷售新產品和新技術，並實施我們的業務戰略； |
| |
• | 美國證券交易委員會、美國檢察官辦公室、美國食品和藥物管理局(FDA)、衞生和公共服務部或其他美國或外國政府當局的未來行動，包括根據“美國外國腐敗行為法”和類似法律加強審查的行動，這些行動可能會推遲、限制或暫停我們的產品開發、製造、商業化和銷售，或導致沒收、禁令、貨幣制裁或刑事或民事責任； |
| |
• | 未能或延遲獲得FDA或其他對我們產品的監管許可； |
| |
• | 我們的產品和活動是否符合其銷售所在國的法律和法規，而遵守這些法規的成本可能很高，而且耗時較長； |
| |
• | 使用、誤用或標籤外使用我們的產品，可能損害我們在市場上的形象，或造成可能導致產品責任訴訟的傷害，這可能對我們的業務造成代價或導致政府制裁； |
| |
• | 醫療保健法的改變，可能會給我們的產品定價帶來下行壓力； |
| |
• | 醫療保健提供者獲得對我們產品的補償或降低目前的報銷水平的能力，這可能導致我們產品的使用減少和銷售下降； |
| |
• | 我們正在進行的合規工作對我們與客户的關係以及我們提供及時有效的醫學教育、臨牀研究和新產品的能力可能產生負面影響； |
| |
• | 我們的信息技術系統的故障、中斷或未經授權的篡改； |
| |
• | 我們的收入很大一部分來自在某些受政治、經濟和社會不穩定影響的地理市場的業務，特別是法國，以及在某些新的地理市場上推出我們的產品所涉及的風險和不確定因素； |
| |
• | 商業和信貸環境對我們、我們的客户和我們的供應商的負面影響； |
| |
• | 無法留住主要銷售代表、獨立分銷商和其他人員，或無法吸引新的人才； |
| |
• | 醫療保健行業的整合可能導致對價格優惠的要求，或將某些供應商排除在我們的某些市場之外，這可能會對我們的業務、財務狀況或經營結果產生不利影響； |
| |
• | 我們的臨牀試驗及其結果，以及我們對第三方的依賴； |
有關這些和其他不確定因素的更多信息，這些因素可能導致我們的實際結果與我們在前瞻性報表中的預期大不相同，或者可能對我們的業務、財務狀況或經營結果產生重大不利影響，見“第一部分.項目1A.危險因素我們最近的年度報告(表格10-K)及第二部分.項目1A危險因素“本報告的主要內容。上述風險和不確定因素“第一部分：項目1A。危險因素“我們最近的年度報告表格10-K及“第二部分.項目1A危險因素“本報告的主要內容並不是排他性的，有關我們和我們的業務的進一步資料，包括可能對我們的財務結果或狀況可能產生重大影響的因素，可能會不時出現。我們沒有義務更新、修改或澄清前瞻性陳述，以反映實際結果或影響前瞻性陳述的因素或假設的變化。然而，我們建議你諮詢我們在未來的10-K表格年度報告、10-Q表格季度報告以及我們向SEC提交或提供的關於8-K表的當前報告中關於相關主題的任何進一步披露。
第一部分-財務資料
項目1.財務報表(未經審計)。
萊特醫療集團N.V. 合併資產負債表 (單位：千，除共享數據外) (未經審計) |
| | | | | | | |
| 2019年9月29日 | | 2018年12月30日 |
資產： | | | |
流動資產： | | | |
現金和現金等價物 | $ | 147,263 |
| | $ | 191,351 |
|
應收賬款淨額 | 137,411 |
| | 141,019 |
|
盤存 | 197,283 |
| | 180,690 |
|
預付費用 | 17,460 |
| | 11,823 |
|
其他流動資產1 | 141,347 |
| | 78,349 |
|
流動資產總額 | 640,764 |
| | 603,232 |
|
| | | |
不動產、廠房和設備，淨額 | 233,494 |
| | 224,929 |
|
善意 | 1,254,304 |
| | 1,268,954 |
|
無形資產，淨額 | 263,023 |
| | 282,332 |
|
遞延所得税 | 923 |
| | 942 |
|
其他資產1 | 116,324 |
| | 314,012 |
|
總資產 | $ | 2,508,832 |
| | $ | 2,694,401 |
|
負債和股東權益： | | | |
流動負債： | | | |
應付帳款 | $ | 35,651 |
| | $ | 48,359 |
|
應計費用和其他流動負債1 | 282,691 |
| | 217,081 |
|
長期債務的當期部分1 | 425,312 |
| | 201,686 |
|
流動負債總額 | 743,654 |
| | 467,126 |
|
| | | |
長期債務和融資租賃債務1 | 731,756 |
| | 913,441 |
|
遞延所得税 | 10,785 |
| | 13,146 |
|
其他負債1 | 170,717 |
| | 368,229 |
|
負債總額 | 1,656,912 |
| | 1,761,942 |
|
承付款和意外開支(附註13) |
| |
|
股東權益： | | | |
普通股，面值0.03歐元，授權：320，000，000股；已發行和發行股票：2019年9月29日為126，893，594股，2018年12月30日為125，555，751股 | 4,634 |
| | 4,589 |
|
額外已付資本 | 2,563,397 |
| | 2,514,295 |
|
累計其他綜合損失 | (39,796 | ) | | (8,083 | ) |
累積赤字 | (1,676,315 | ) | | (1,578,342 | ) |
股東權益總額 | 851,920 |
| | 932,459 |
|
負債和股東權益合計 | $ | 2,508,832 |
| | $ | 2,694,401 |
|
___________________________
| |
| 2019年6月30日，我們普通股的收盤價高於130%2021年債券轉換價格20或者更多的30因此，2021年期債券持有人得以在截至2019年9月30日的下一個日曆季度期內轉換該批債券。由於 |
2021年債券的持有人將於2099年9月30日之前轉換該批債券，2021年債券的賬面價值及2021年債券轉換衍生工具的公允價值列為流動負債，2021年債券的公允價值則列為流動資產。2019年9月29日。截至2019年9月30日，沒有任何轉換，2021年的票據在2019年9月30日營業結束時不再可兑換。有關的結餘已列為長期結餘。2018年12月30日。看見附註6和附註10.
所附附註是這些精簡的合併財務報表的組成部分。
萊特醫療集團N.V. 精簡的業務綜合報表 (單位：千，除每股數據外) (未經審計) |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月結束 | | 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
淨銷售額 | $ | 212,434 |
| | $ | 194,106 |
| | $ | 672,295 |
| | $ | 598,043 |
|
銷售成本1 | 44,441 |
| | 44,307 |
| | 139,096 |
| | 131,004 |
|
毛利 | 167,993 |
| | 149,799 |
| | 533,199 |
| | 467,039 |
|
業務費用： | | | | | | | |
銷售、一般和行政1 | 152,780 |
| | 139,223 |
| | 458,198 |
| | 417,297 |
|
研發1 | 18,045 |
| | 13,829 |
| | 53,773 |
| | 42,393 |
|
無形資產攤銷 | 8,308 |
| | 5,881 |
| | 23,757 |
| | 19,031 |
|
業務費用共計 | 179,133 |
| | 158,933 |
| | 535,728 |
| | 478,721 |
|
營運損失 | (11,140 | ) | | (9,134 | ) | | (2,529 | ) | | (11,682 | ) |
利息費用，淨額 | 20,448 |
| | 19,753 |
| | 60,138 |
| | 60,243 |
|
其他費用，淨額 | 1,317 |
| | 3,902 |
| | 12,381 |
| | 75,649 |
|
所得税前持續經營造成的損失 | (32,905 | ) | | (32,789 | ) | | (75,048 | ) | | (147,574 | ) |
所得税準備金(福利) | 3,295 |
| | 3,040 |
| | 10,340 |
| | (1,217 | ) |
持續業務淨虧損 | (36,200 | ) | | (35,829 | ) | | (85,388 | ) | | (146,357 | ) |
(損失)停止經營的收入，扣除税後 | (7,589 | ) | | (6,696 | ) | | (12,814 | ) | | 10,620 |
|
淨損失 | $ | (43,789 | ) | | $ | (42,525 | ) | | $ | (98,202 | ) | | $ | (135,737 | ) |
| | | | | | | |
每股持續經營的淨虧損-基本虧損和稀釋淨虧損(附註12): | $ | (0.29 | ) | | $ | (0.32 | ) | | $ | (0.68 | ) | | $ | (1.35 | ) |
每股停業的淨(虧損)收益-基本和稀釋後的收益(附註12): | $ | (0.06 | ) | | $ | (0.06 | ) | | $ | (0.10 | ) | | $ | 0.10 |
|
每股淨虧損-基本和稀釋(附註12): | $ | (0.35 | ) | | $ | (0.38 | ) | | $ | (0.78 | ) | | $ | (1.25 | ) |
| | | | | | | |
加權平均流通股數目-基本和稀釋： | 126,767 |
| | 113,043 |
| | 126,282 |
| | 108,348 |
|
___________________________
| |
| 這些細列項目包括下列所述期間的非現金、股票補償費用： |
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月結束 | | 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
銷售成本 | $ | 156 |
| | $ | 141 |
| | $ | 413 |
| | $ | 452 |
|
銷售、一般和行政 | 7,284 |
| | 6,537 |
| | 21,106 |
| | 16,496 |
|
研發 | 795 |
| | 579 |
| | 1,960 |
| | 1,388 |
|
所附附註是這些精簡的合併財務報表的組成部分。
萊特醫療集團N.V.
簡明綜合損失報表
(單位：千)
(未經審計)
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月結束 | | 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
淨損失 | $ | (43,789 | ) | | $ | (42,525 | ) | | $ | (98,202 | ) | | $ | (135,737 | ) |
| | | | | | | |
其他綜合損失： | | | | | | | |
外幣換算的變化 | (20,287 | ) | | (2,773 | ) | | (31,713 | ) | | (19,642 | ) |
其他綜合損失 | (20,287 | ) | | (2,773 | ) | | (31,713 | ) | | (19,642 | ) |
| | | | | | | |
綜合損失 | $ | (64,076 | ) | | $ | (45,298 | ) | | $ | (129,915 | ) | | $ | (155,379 | ) |
所附附註是這些精簡的合併財務報表的組成部分。
萊特醫療集團N.V. 現金流動彙總表 (單位：千) (未經審計) |
| | | | | | | |
| 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
業務活動： | | | |
淨損失 | $ | (98,202 | ) | | $ | (135,737 | ) |
調整數，將淨損失與(用於)業務活動提供的現金淨額對賬： | | | |
折舊 | 47,688 |
| | 42,986 |
|
股份補償費用 | 23,479 |
| | 18,336 |
|
無形資產攤銷 | 23,757 |
| | 19,031 |
|
遞延融資費用攤銷和債務貼現 | 40,577 |
| | 40,641 |
|
遞延所得税 | (1,857 | ) | | (2,976 | ) |
多餘和過時庫存的備抵 | 10,144 |
| | 17,358 |
|
存貨分期調整攤銷 | 1,057 |
| | — |
|
衍生工具公允價值的非現金調整 | (885 | ) | | 34,343 |
|
債務匯兑或清償淨損失 | 14,274 |
| | 39,935 |
|
非現金資產減值 | 5,597 |
| | — |
|
CVR按市場標價調整(附註6) | (420 | ) | | (3,084 | ) |
其他 | (3,862 | ) | | 617 |
|
資產和負債變動： | | | |
應收賬款 | 2,617 |
| | 6,029 |
|
盤存 | (30,382 | ) | | (32,738 | ) |
預付費用和其他流動資產 | (5,725 | ) | | 34,847 |
|
應付帳款 | (12,059 | ) | | 3,731 |
|
應計費用和其他負債 | 15,534 |
| | (23,905 | ) |
金屬對金屬產品負債(附註13) | (13,053 | ) | | (71,963 | ) |
(用於)業務活動提供的現金淨額 | 18,279 |
| | (12,549 | ) |
投資活動： | | | |
資本支出 | (63,849 | ) | | (49,920 | ) |
購置無形資產 | (6,887 | ) | | (2,288 | ) |
收購業務 | 722 |
| | — |
|
其他投資 | 3,766 |
| | (500 | ) |
用於投資活動的現金淨額 | (66,248 | ) | | (52,708 | ) |
籌資活動： | | | |
發行普通股 | 15,621 |
| | 10,975 |
|
股票發行收益 | — |
| | 448,924 |
|
股本發行成本的支付 | — |
| | (25,566 | ) |
股票認股權證的發行 | 21,210 |
| | 102,137 |
|
票據溢價的支付 | — |
| | (55,643 | ) |
票據的支付-套期保值期權 | (30,144 | ) | | (141,278 | ) |
回購股票認股權證 | (11,026 | ) | | (23,972 | ) |
股票發行費用的支付 | (350 | ) | | (1,870 | ) |
票據套期保值收益 | 16,849 |
| | 34,553 |
|
可兑換高級債券收益 | — |
| | 675,000 |
|
其他債務收益 | 4,704 |
| | 23,434 |
|
萊特醫療集團N.V. 現金流動綜合報表(續) (單位：千)
|
| | | | | | | |
| 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
償還債務 | $ | (3,466 | ) | | $ | (34,067 | ) |
可兑換高級債券的贖回 | — |
| | (400,911 | ) |
融資費用的支付 | (2,978 | ) | | (14,092 | ) |
支付或有代價 | — |
| | (919 | ) |
支付融資租賃債務 | (5,874 | ) | | (3,905 | ) |
籌資活動提供的現金淨額 | 4,546 |
| | 592,800 |
|
匯率對現金及現金等價物的影響 | (665 | ) | | (380 | ) |
現金和現金等價物淨增(減少)額 | (44,088 | ) | | 527,163 |
|
現金和現金等價物，期初 | 191,351 |
| | 167,740 |
|
現金和現金等價物，期末 | $ | 147,263 |
| | $ | 694,903 |
|
所附附註是這些精簡的合併財務報表的組成部分。
萊特醫療集團N.V. 股東權益變動彙總表 (單位：千，除共享數據外) (未經審計) |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月29日止的三個月 |
| 普通股 | | 額外已付資本 | | 累計其他綜合損失 | | 累積赤字 | | 股東權益總額 |
| 股份數目 | | 金額 |
2019年6月30日結餘 | 126,580,952 |
| | $ | 4,623 |
| | $ | 2,553,442 |
| | $ | (19,509 | ) | | $ | (1,632,526 | ) | | $ | 906,030 |
|
2019年活動： | | | | | | | | | | | |
淨損失 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | (43,789 | ) | | (43,789 | ) |
外幣換算 | — |
| | — |
| | — |
| | (20,287 | ) | | — |
| | (20,287 | ) |
發行普通股 | 71,097 |
| | 2 |
| | 1,605 |
| | — |
| | — |
| | 1,607 |
|
受限制股票單位的歸屬 | 241,545 |
| | 9 |
| | (9 | ) | | — |
| | — |
| | — |
|
股份補償 | — |
| | — |
| | 8,359 |
| | — |
| | — |
| | 8,359 |
|
2019年9月29日結餘 | 126,893,594 |
| | $ | 4,634 |
| | $ | 2,563,397 |
| | $ | (39,796 | ) | | $ | (1,676,315 | ) | | $ | 851,920 |
|
| | | | | | | | | | | |
| 截至2018年9月30日止的三個月 |
| 普通股 | | 額外已付資本 | | 累計其他綜合收入(損失) | | 累積赤字 | | 股東權益總額 |
| 股份數目 | | 金額 |
2018年7月1日結餘 | 106,443,280 |
| | $ | 3,919 |
| | $ | 2,060,949 |
| | $ | 5,421 |
| | $ | (1,502,049 | ) | | $ | 568,240 |
|
2018年活動： | | | | | | | | | | | |
淨損失 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | (42,525 | ) | | (42,525 | ) |
外幣換算 | — |
| | — |
| | — |
| | (2,773 | ) | | — |
| | (2,773 | ) |
發行普通股 | 252,631 |
| | 9 |
| | 5,253 |
| | — |
| | — |
| | 5,262 |
|
公開發行的股份(附註12) | 18,248,932 |
| | 641 |
| | 422,371 |
| | — |
| | — |
| | 423,012 |
|
受限制股票單位的歸屬 | 120,397 |
| | 4 |
| | (4 | ) | | — |
| | — |
| | — |
|
股份補償 | — |
| | — |
| | 7,282 |
| | — |
| | — |
| | 7,282 |
|
2018年9月30日結餘 | 125,065,240 |
| | $ | 4,573 |
| | $ | 2,495,851 |
| | $ | 2,648 |
| | $ | (1,544,574 | ) | | $ | 958,498 |
|
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月29日止的9個月 |
| 普通股 | | 額外已付資本 | | 累計其他綜合損失 | | 累積赤字 | | 股東權益總額 |
| 股份數目 | | 金額 |
2018年12月30日結餘 | 125,555,751 |
| | $ | 4,589 |
| | $ | 2,514,295 |
| | $ | (8,083 | ) | | $ | (1,578,342 | ) | | $ | 932,459 |
|
2019年活動： | | | | | | | | | | | |
淨損失 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | (98,202 | ) | | (98,202 | ) |
租賃會計採用的累積影響 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | 229 |
| | 229 |
|
外幣換算 | — |
| | — |
| | — |
| | (31,713 | ) | | — |
| | (31,713 | ) |
發行普通股 | 754,682 |
| | 25 |
| | 15,596 |
| | — |
| | — |
| | 15,621 |
|
受限制股票單位的歸屬 | 583,161 |
| | 20 |
| | (20 | ) | | — |
| | — |
| | — |
|
股份補償 | — |
| | — |
| | 23,692 |
| | — |
| | — |
| | 23,692 |
|
股票認股權證的發行，扣除回購和股票發行成本 | — |
| | — |
| | 9,834 |
| | — |
| | — |
| | 9,834 |
|
2019年9月29日結餘 | 126,893,594 |
| | $ | 4,634 |
| | $ | 2,563,397 |
| | $ | (39,796 | ) | | $ | (1,676,315 | ) | | $ | 851,920 |
|
| | | | | | | | | | | |
萊特醫療集團N.V. 股東權益變動彙總表(續) (單位：千，除共享數據外) (未經審計) |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2018年9月30日止的9個月 |
| 普通股 | | 額外已付資本 | | 累計其他綜合收入(損失) | | 累積赤字 | | 股東權益總額 |
| 股份數目 | | 金額 |
2017年12月31日結餘 | 105,807,424 |
| | $ | 3,896 |
| | $ | 1,971,347 |
| | $ | 22,290 |
| | $ | (1,408,837 | ) | | $ | 588,696 |
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2018年活動： | | | | | | | | | | | |
淨損失 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | (135,737 | ) | | (135,737 | ) |
外幣換算 | — |
| | — |
| | — |
| | (19,642 | ) | | — |
| | (19,642 | ) |
發行普通股 | 556,827 |
| | 20 |
| | 10,955 |
| | — |
| | — |
| | 10,975 |
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公開發行的股份(附註12) | 18,248,932 |
| | 641 |
| | 422,371 |
| | — |
| | — |
| | 423,012 |
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受限制股票單位的歸屬 | 452,057 |
| | 16 |
| | (16 | ) | | — |
| | — |
| | — |
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股份補償 | — |
| | — |
| | 18,238 |
| | — |
| | — |
| | 18,238 |
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股票認股權證的發行，扣除回購和股票發行成本 | — |
| | — |
| | 72,956 |
| | — |
| | — |
| | 72,956 |
|
2019年9月29日結餘 | 125,065,240 |
| | $ | 4,573 |
| | $ | 2,495,851 |
| | $ | 2,648 |
| | $ | (1,544,574 | ) | | $ | 958,498 |
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所附附註是這些精簡的合併財務報表的組成部分。
目錄
萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註
(未經審計)
1. 業務組織和説明
萊特醫療集團N.V.(賴特或我們)是一家全球性的醫療器械公司，專注於四肢和生物製品。我們致力於提供創新的、增值的解決方案，提高世界各地患者的生活質量，是上肢(肩、肘、腕和手)、下肢(腳和踝關節)和生物製劑市場手術解決方案的公認領導者，三骨科中增長最快的部分。我們大約在市場上推銷我們的產品。50世界各國。
2019年第四季度2019年11月4日，我們與Stryker及其子公司Stryker B.V.簽訂了一項最終協議。根據協議的條款，並根據協議的條款和條件，Stryker B.V.將開始投標要約，以收購賴特公司所有已發行的普通股。$30.75每股現金。Stryker和Stryker B.V.完成要約的義務取決於我們在相關要約中發行的最低數量的流通股，在賴特股東特別大會上通過與交易有關的某些決議，獲得適用的監管批准和其他習慣條件。如果這些條件得到滿足並且要約結束，Stryker可以通過盤後重組獲得任何剩餘的股份。看見附註15向我們精簡的合併財務報表索取關於Stryker擬議收購的更多信息。
我們的全球公司總部位於荷蘭阿姆斯特丹。我們還在田納西州孟菲斯(美國總部、研發、銷售和營銷管理和管理活動)、明尼蘇達州布盧明頓(上肢銷售、營銷和倉儲業務)、田納西阿靈頓(製造業和倉儲業務)、田納西富蘭克林(製造業和倉儲業務)、印第安納哥倫比亞市(研發)、喬治亞州阿爾法雷塔(製造和倉儲業務)、蒙博諾特(法國)(製造和倉儲業務)、法國普盧扎內(研究和開發)和愛爾蘭麥克羅姆(製造業)設有重要業務。此外，我們在加拿大、澳大利亞、亞洲、拉丁美洲和整個歐洲都有當地的銷售和銷售辦事處。就本報告而言，對“國際”或“外國”的提及涉及非美國事務，而對“國內”的提及涉及美國事務。
我們的財政年度結束一般是在52周的基礎上確定的，從一年中最接近12月31日的星期一開始，到最接近下一年12月31日的星期日結束。每隔幾年，就有必要在一年中增加一週，使之成為53周的週期。
精簡的合併財務報表和所附附註列出了我們對每一項財務報表的合併結果。三九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日. 截至2019年9月29日和2018年9月30日的三個月和九個月分別由十三週和三十九周組成。
所有金額均以美元(美元)表示，但如明示為其他貨幣，如歐元(歐元)，則不在此限。
在這些附註中，對合並財務報表中“我們”、“我們”和“我們”的提及，是指賴特醫療集團(Wright Medical Group N.V.)及其子公司在與Tornier(遺留Tornier)(Wright/Tornier合併)和Wright Medical Group(Inc.)合併後。(WMG或舊賴特)及其子公司在賴特/託尼耶合併之前。
2. 重要會計政策的提出依據和概述
列報依據。萊特醫療集團公司未經審計的合併中期財務報表是按照美國公認的會計原則(美國公認會計原則)編制的，適用於中期財務報表和條例S-X第10-Q表和細則10-01的季度報告説明。根據本細則和條例，通常列入根據美國公認會計原則編制的財務報表的某些信息和腳註披露已予濃縮或省略。因此，這些未經審計的合併中期財務報表應與我們已審計的合併財務報表和有關附註一起閲讀，這些報表和説明應包括在我們關於表10-K的截至年度的年度報告中。2018年12月30日，提交給證券交易委員會2019年2月27日.
管理層認為，這些未經審計的合併中期財務報表反映了公平列報我們的中期財務結果所需的所有調整。所有這些調整都是正常和經常性的。任何過渡時期的業務結果並不表示整個財政年度的結果。隨附的未經審計的合併合併中期財務報表包括我們和我們的受控子公司的帳目。公司間賬户和交易在合併過程中被取消。編制這些財務報表需要管理層作出估計和假設，以影響所報告的資產和負債數額，並在財務報表之日披露或有負債以及報告所述期間的收入和支出數額。實際實現或支付的數額可能與這些估計數不同。
目錄
萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
收入確認。我們的收入主要來自兩種類型的客户：醫院和外科中心以及庫存分銷商，我們的大部分收入來自醫院和外科中心的銷售。我們的產品通過在美國的員工和獨立銷售代表網絡銷售，並由美國以外的員工銷售代表、獨立銷售代表和庫存經銷商組成。我們記錄從銷售到醫院和外科中心的收入轉移到承諾的產品的控制權，以反映我們期望得到的考慮，以換取這些產品，這通常是當該產品是手術植入病人。
在將承諾產品的控制權轉讓給經銷商時，我們會記錄銷售給庫存經銷商的收入。我們的庫存經銷商，誰出售產品給他們的客户，控制產品，並承擔所有風險的所有權轉讓。我們的庫存經銷商有義務在規定的期限內支付給我們，無論何時，如果他們出售產品。一般情況下，我們的庫存分銷商沒有任何退貨或交換的權利；但是，在有限的情況下，我們與某些庫存分銷商簽訂了回購協議。這些協議要求我們在合同到期前的一段時間內回購經銷商購買的存貨的一定百分比。在指定的期間內，我們推遲銷售的適用百分比。與這類協議有關的少量銷售被推遲，尚未確認為收入。2019年9月29日和2018年9月30日.
我們必須對與當期產品銷售有關的潛在未來產品回報作出估計。我們根據歷史銷售和產品退貨信息，包括歷史經驗和趨勢信息來估算銷售回報。我們的銷售退貨準備金歷來都是無關緊要的。我們承擔與向客户、獨立分銷商和我們的子公司裝運貨物有關的運輸和處理費用。向客户開具發貨和處理產品費用的金額包括在淨銷售額中。與向客户運輸和處理產品有關的費用包括在銷售、一般和行政費用中。我們還記錄了醫院和外科中心客户在銷售、一般和行政費用內使用的外科器械的折舊，因為這些費用被認為類似於運輸和處理成本，是將植入產品交付給最終客户所必需的。
庫存。我們的庫存是在成本或市場的較低的FIFO基礎上估價的。庫存成本包括材料成本、人工成本和製造管理費用。從歷史上看，我們過剩和過時的庫存儲備是基於目前的工具包庫存與其估計壽命週期相比較的，以及我們預測的今後36個月其他庫存物品的產品需求和生產需求。在截至2019年9月29日的季度內，我們改變了對過剩和過時庫存儲備的估計，以更好地反映超過估計三年需求的庫存的未來使用情況。估計數的這一變化所產生的影響約為2 600萬美元。我們將減少庫存儲備並確認銷售成本的抵消，因為相關庫存是根據估計的2.5年庫存週轉期出售的。
將多餘和過時庫存記作銷售成本中可變現淨值所產生的費用總額約為410萬美元和630萬美元最後三個月2019年9月29日和2018年9月30日分別。將多餘和過時庫存記作銷售成本中可變現淨值所產生的費用總額約為1 010萬美元和1 740萬美元為九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日分別。在九結束的幾個月2018年9月30日，我們的超額和過時的費用包括產品合理化的主動調整360萬美元.
停止業務。2014年1月9日，根據截至2013年6月18日的“資產購買協議”(“微港協議”)，我們和MicroPort科學公司(MicroPort)完成了對我們以前的正交Recon運營部門的業務業務的剝離和出售，並將其出售給MicroPort。
東芝公司的所有歷史經營結果都反映在精簡的合併財務報表中已停止的業務中。看見附註4以進一步討論已停止的業務。除附註4除另有説明外，本合併財務報表本説明中關於資產和負債的所有討論反映了我們在持續業務中持有和使用的資產和負債，所有關於收入和支出的討論都反映了與我們的持續業務有關的資產和負債。
最近的會計公告。2016年2月25日，FASB發佈ASU 2016-02，租賃，並隨後發佈了若干補充和/或澄清ASSUS(統稱為ASC 842)。ASC 842引入了一種承租人模型，它將大部分租賃記錄在資產負債表上。新標準還使新出租人模式的許多基本原則與FASB ASC 606中的原則相一致，FASB的新收入確認標準(例如，與評估何時可確認利潤有關的標準)。在截至2019年3月31日的季度內，我們採用了ASC 842，採用的是事後實用的權宜之計、短期租約的實用權宜之計，以及實際的權宜之計，這主要限制了重新評估現有租約的租賃分類的必要性，並允許我們發佈財務報表，顯示以往GAAP規定的比較租賃披露情況。有關此收養的影響的其他詳細信息，請參閲附註9.
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萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
2016年6月16日，FASB發佈ASU 2016-13，金融工具信用損失的計量並隨後發佈了若干補充和/或澄清華碩。新標準增加了一個減值模型(稱為當前預期信用損失(CECL)模型)，該模型是基於預期損失而不是所發生的損失的。在新的指導下，一個實體將其對預期信貸損失的估計數確認為備抵，財務會計準則委員會認為，這將導致更及時地確認這類損失。從2020年財政年度開始，ASU將對我們生效。我們不認為這一指導將對我們的合併財務報表產生重大影響。
2018年8月29日，FASB發佈ASU 2018-15，無形物品.親善和其他.內部使用軟件(分主題350-40)提供關於雲計算安排(CCA)(即服務合同)中的實現成本的指導。具體而言，ASC 350修正了ASC 350，在其範圍內包括共同國家評估的實施成本，即服務合同，並澄清客户應適用ASC 350-40，內部使用軟件，以確定哪些執行費用應在這樣的共同國家評估中資本化。從2020年財政年度開始，ASU將對我們生效。我們不認為這一指導將對我們的合併財務報表產生重大影響。
3. 收購
卡蒂瓦公司
2018年10月10日，我們完成了對卡蒂瓦公司的收購。(Cartiva)，一家骨科醫療器械公司，專注於治療大拇指骨關節炎。根據與cartiva的協議條款，我們在cartiva完全稀釋的基礎上獲得了100%的未償股權，總價為$435百萬以現金支付，但須作總額調整$1.1百萬，如購買協議所述，$0.7百萬其中已於2019年退還。我們以已登記的承銷公開發行的收益來資助這次收購。18.2百萬有淨收益的普通股$423.0百萬。這次收購增加了市場前批准(Pma)批准的高容量足踝手術技術，並進一步加快了我們在全球極端業務中的增長機會。在收購完成後的所有期間，我們的合併財務報表都包含了Cartiva的運營結果。
收購的業務貢獻了淨銷售額$5.7百萬的經營損失$0.4百萬最後三個月的合併經營業績2019年9月29日，其中包括$0.4百萬存貨分期攤銷，$0.6百萬過渡費用，以及$2.6百萬無形資產攤銷。收購的業務貢獻了淨銷售額$22.8百萬的營業收入$4.8百萬為我們精簡的綜合業務成果九結束的幾個月2019年9月29日，其中包括$1.1百萬存貨分期攤銷，$1.6百萬過渡費用，以及$6.5百萬無形資產攤銷。
購買價款和獲得的淨資產
以下是對2018年10月10日購置的資產和承擔的負債的購買代價的分配情況(單位：千)：
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現金和現金等價物 | $ | 309 |
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應收賬款 | 4,352 |
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盤存 | 2,686 |
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其他流動資產 | 486 |
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財產、廠房和設備 | 1,446 |
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無形資產 | 81,000 |
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所獲資產總額 | 90,279 |
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流動負債 | (4,226 | ) |
遞延所得税 | (3,622 | ) |
假定負債總額 | (7,848 | ) |
獲得的淨資產 | $ | 82,431 |
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善意 | 351,445 |
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總購買代價 | $ | 433,876 |
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購置是通過根據購置日的估計公允價值分配所購淨資產的成本來記錄的。公允價值是基於管理層的分析，包括第三方估值專家所做的工作.
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萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
根據管理層的判斷和估計，貿易應收款和應付款以及某些其他流動資產和不動產、廠場和設備按現有賬面價值估值，因為它們在購置日近似於這些物品的公允價值。貿易應收款包括合同總額$5.8百萬我們最好的估計是$1.4百萬這是在購置之日預計不會收到的合同現金流量。庫存按估計銷售價格記錄，減去處置成本和合理的銷售利潤。由此產生的庫存升級調整是在銷售成本中確認的，因為相關庫存是出售的。
在決定無形資產的公允價值時，我們採用了一種收入方法，該方法是基於對有關資產的預期未來現金流量的預測。估值中固有的重要估計和假設反映了對其他市場參與者的考慮，包括未來現金流量的數額和時間(包括預期增長率和盈利能力)、技術生命週期、客户自然減員率和適用於現金流量的貼現率。
.的.$81.0百萬獲得的無形資產，$52.0百萬被分配到客户關係(15(年生)，$28.0百萬被分配到已開發的技術(7)，以及$1.0百萬負責過程中的研究和開發。
購置成本超過所購淨資產公允價值的部分記作商譽。這種善意主要歸因於收購Cartiva所帶來的戰略機遇。為納税目的，商譽不得扣減。
PRO Forma精簡合併財務信息(未經審計)
以下未經審計的合併財務信息彙總了截至2018年1月1日Cartiva收購完成所述期間的業務結果。
形式上的信息反映了預期將對我們的業務結果產生持續影響並可直接歸因於收購的調整。未經審計的初步結果包括根據每一可識別無形資產的初步價值進行的調整，以反映庫存逐步增加的攤銷和將發生的增量無形資產攤銷。暫定數額並不表示如果在2018年1月1日進行收購或將來可能取得的實際結果，也不反映未來的協同增效、整合成本或其他此類成本或節餘。
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(單位：千) | 三個月結束 | | 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
淨銷售額 | $ | 212,434 |
| | $ | 201,916 |
| | $ | 672,295 |
| | $ | 622,763 |
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持續業務淨虧損 | (35,847 | ) | | (36,742 | ) | | (84,331 | ) | | (148,696 | ) |
4. 停止業務
為三九結束的幾個月2019年9月29日，我們停業造成的損失，扣除税後的損失...$7.6百萬和$12.8百萬分別。最後三個月2018年9月30日，我們停業造成的損失，扣除税後的損失...$6.7百萬。為九結束的幾個月2018年9月30日，我們停業收入，扣除税後全數$10.6百萬. 現金用於已停止的業務共計$36.8百萬和$44.1百萬為九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日分別。我們的經營結果來自於停止的業務和現金。用於期間停止業務2019和2018主要歸因於與遺留的賴特公司的前東營業務有關的費用(扣除保險追回額)，如下文所述附註13.
直銷業務
2014年1月9日，舊賴特公司完成了對其正交Recon業務的剝離，並將其出售給了MicroPort科學公司。MicroPort公司沒有承擔與東貓公司業務有關的某些負債，包括與遺留賴特在關閉前銷售的髖關節和膝蓋產品有關的產品責任索賠。與這些產品責任索賠有關的費用，包括法律辯護、和解和判決、與產品責任保險追回有關的收入，以及與東芝公司業務有關的任何或有負債的變化，都反映在停止經營的結果中，我們將繼續在今後停止經營的結果中反映這些費用。
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萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
在精簡的合併財務報表中，已停止的業務中反映了目前和歷史上所有東貓業務的經營結果。下表概述了東正教公司停止業務的結果(單位：千)：
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| 三個月結束 | | 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
淨銷售額 | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
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銷售、一般和行政 | 7,589 |
| | 8,553 |
| | 12,814 |
| | (15,309 | ) |
(損失)所得税前停止經營的收入 | (7,589 | ) | | (8,553 | ) | | (12,814 | ) | | 15,309 |
|
(福利)所得税準備金 | — |
| | (2,188 | ) | | — |
| | 3,995 |
|
(損失)停止經營的收入，扣除税後 | $ | (7,589 | ) | | $ | (6,365 | ) | | $ | (12,814 | ) | | $ | 11,314 |
|
我們的(損失)停止經營的收入為九結束的幾個月 2019年9月29日和2018年9月30日減除$15.5百萬2019年確認的保險回收a$30.75百萬2018年確認的保險回收。看見附註13關於我們與東航業務有關的保留或有負債的進一步討論。
我們將招致持續的現金流出，與法律辯護費用和這些或有負債的最終解決，不包括保險收益，直到這些負債得到解決。
5. 盤存
清單如下(千)：
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| | | | | | | |
| 2019年9月29日 | | 2018年12月30日 |
原料 | $ | 13,414 |
| | $ | 9,612 |
|
在製品 | 28,270 |
| | 26,839 |
|
成品 | 155,599 |
| | 144,239 |
|
| $ | 197,283 |
| | $ | 180,690 |
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6. 金融工具及衍生工具的公允價值
我們根據FASB ASC 815對衍生產品進行核算，該準則確立了會計和報告標準，要求將衍生工具作為一種資產或以公允價值計量的負債記錄在資產負債表上。此外，除非符合特定的對衝會計準則，否則衍生工具公允價值的變化應在目前的收益中予以確認。
FASB ASC科820，公允價值計量要求對公允價值計量進行分類，並按以下三類之一予以披露：
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第1級： | 未調整的金融工具，在活躍的市場交易所上市的報價。 |
| |
2級： | 使用最近交易的具有類似基本條件的金融工具的價格以及直接或間接可觀察的投入確定的金融工具，如利率和收益率曲線，可在共同報價的時間間隔內觀察到。 |
| |
第3級： | 未在市場交易所積極交易的金融工具。這一類別包括金融工具市場活動很少(如果有的話)的情況。價格是使用重要的不可觀測的投入或估價技術來確定的。 |
截至2019年9月29日，我們有未發行的可轉換票據，這些債券將於2020年、2021年和2023年到期。看見附註10關於可轉換票據的更多信息。這些票據是在轉換票據本金後結算的現金，另加轉換溢價(價值按我們的普通股價格超過票據各自轉換價格的金額計算)。轉換溢價是一種根據ASC主題815要求從票據中分叉的轉換衍生工具，並被記為衍生負債(Notes轉換衍生產品)。
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精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
在債券發行時，我們與某些期權交易對手進行了對衝，以減少我們對這些轉換溢價所需現金支付的風險敞口(NotesHEdge)。票據轉換後，期權對手方將以現金結算這些套期保值，其價值與折算溢價相同。根據ASC主題815，NotesHEdge作為衍生資產入賬。與某些事件有關，包括與該要約有關的事項，如附註10和附註15，我們的期權對手方有酌處權對“註釋邊緣”進行某些調整，這可能會降低“註釋邊緣”的有效性。
根據ASC 815，我們的綜合資產負債表中以公允價值記錄了“債券轉換衍生工具”和“債券對衝工具”。債券轉換衍生工具和權證風險公允價值的變化反映在我們的業務結果中，作為其他收入/費用。
下表概述了我們的債券邊緣和債券轉換衍生工具的公允價值和在我們的合併資產負債表中的列報(單位：千)：
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| | | | | | | | | | | |
| 2019年9月29日 | | 2018年12月30日 |
| 在合併資產負債表上的位置 | | 金額 | | 在合併資產負債表上的位置 | | 金額 |
2023音符邊緣 | 其他資產 | | $ | 83,329 |
| | 其他資產 | | $ | 115,923 |
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2023票據轉換衍生產品 | 其他負債 | | $ | 82,833 |
| | 其他負債 | | $ | 116,833 |
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2021註釋邊緣 | 其他流動資產 | | $ | 93,198 |
| | 其他資產 | | $ | 188,301 |
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2021紙幣轉換衍生產品 | 應計費用和其他流動負債 | | $ | 91,833 |
| | 其他負債 | | $ | 187,539 |
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2020年備註邊緣 | 其他流動資產 | | $ | 340 |
| | 其他流動資產 | | $ | 17,822 |
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2020年票據轉換衍生產品 | 應計費用和其他流動負債 | | $ | 331 |
| | 應計費用和其他流動負債 | | $ | 17,386 |
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2019年6月30日，我們普通股的收盤價高於130%2021年債券轉換價格20或者更多的30因此，2021年期債券持有人得以在截至2019年9月30日的下一個日曆季度期內轉換該批債券。看見附註10。由於2021年債券持有人有能力在2019年9月30日之前轉換該批債券，2021年債券的賬面價值及2021年債券轉換衍生工具的公允價值被歸類為流動負債，2021年債券風險資產的公允價值被列為流動資產。2019年9月29日。截至2019年9月30日，沒有任何轉換，2021年的票據在2019年9月30日營業結束時不再可兑換。有關的結餘已列為長期結餘。2018年12月30日.
如上文所述附註10由於2020年債券持有人有能力在下一年內轉換其債券，因此2020年債券的賬面價值及2020年債券轉換衍生工具的公允價值列為流動負債，而2020年債券的公允價值則列為流動資產。2019年9月29日和2018年12月30日.
無論是債券轉換衍生工具還是債券對衝工具，都沒有資格進行對衝會計；因此，衍生工具公允價值的任何變化，都會立即在我們精簡的合併業務報表中得到確認。下表彙總了公允價值變動淨收益(損失)(千)與債券邊緣及債券轉換衍生工具有關：
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| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月結束 | | 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
2023音符邊緣 | $ | (81,171 | ) | | $ | 25,880 |
| | $ | (62,738 | ) | | $ | 9,575 |
|
2023票據轉換衍生產品 | 81,194 |
| | (25,244 | ) | | 62,875 |
| | (26,482 | ) |
2021註釋邊緣 | (119,666 | ) | | 46,591 |
| | (95,103 | ) | | 95,856 |
|
2021紙幣轉換衍生產品 | 118,923 |
| | (45,715 | ) | | 95,706 |
| | (95,208 | ) |
2020年備註邊緣 | (5,675 | ) | | 3,317 |
| | (633 | ) | | 16,847 |
|
2020年權證衍生工具 | — |
| | 3,586 |
| | — |
| | 3,336 |
|
2020年票據轉換衍生產品 | 5,468 |
| | (8,186 | ) | | 778 |
| | (38,268 | ) |
公允價值變動淨收益(損失) | $ | (927 | ) | | $ | 229 |
| | $ | 885 |
| | $ | (34,344 | ) |
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萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
除上述外公允價值變動淨收益(損失)，我們也認識到$28.9百萬2023票據轉換衍生工具和a$16.3百萬在截至2019年3月31日的季度內，作為2023年額外票據交易所的一部分，2020年票據轉換衍生工具收益如下附註10.
Notes邊緣和Notes轉換導數是在公允價值上使用三級輸入來衡量的。這些工具不積極交易，使用期權定價模型對其進行估值，該模型使用可觀測和不可觀測的市場數據作為投入。
為了確定2020年、2021年和2023年票據轉換衍生產品內嵌式轉換期權的公允價值，採用三項式格子模型。三項式股票價格格產生三種可能的股票價格結果-一個上升，一個下降，一個穩定。此格在2020年、2021年和2023年票據的到期日和整個生命週期內產生股票價格分佈。利用這種股票價格格，建立了一個可轉換票據格，其中通過比較可轉換票據格中產生的價值與不具備轉換能力的價值來估計嵌入轉換期權的價值。在每種情況下，可轉換票據格首先使用股票價格的分佈計算可能在到期日的可轉換票據價值，這等於(X)剩餘債券現金流和(Y)股票價格乘以轉換價格的最大值。2020年、2021年和2023年票據轉換衍生工具在估值日的價值是使用到期日的數值估算的，並在格子上向後移動(對於具有轉換期權的格型和沒有轉換期權的格型)。具體而言，在每個節點上，如果2020、2021或2023 Notes有資格提前轉換，則此節點的值為(1)轉換為股票(即股票價格乘以轉換價格)的最大值，(Ii)持有2020、2021和2023 Notes，這是未來節點三個可能結果的折扣值和概率加權值，再加上在未來節點不考慮的任何應計但未支付的票券。如果2020、2021或2023年Notes沒有資格進行早期轉換，則此節點上的轉換選項的值等於(Ii)。在晶格中, 對模型中的每個現金流的折價進行了信用調整，因為嵌入的轉換期權以及票面和名義支付都是用現金而不是股票來結算的。
為了估計2020年、2021年和2023年債券的公允價值，我們採用了Black-Schole公式和信貸調整相結合的方法，因為期權對手方有信用風險，看跌期權是現金結算的。我們假定，看漲期權將在到期時行使，因為我們的普通股不支付任何股息，管理層預計短期內不會宣佈分紅。
在公平市場估值中使用了下列假設：2019年9月29日:
|
| | | | | | |
| 2020年票據轉換衍生產品 | 2020年説明
樹籬 | 2021紙幣轉換衍生產品 | 2021 樹籬 | 2023票據轉換衍生產品 | 2023注 樹籬 |
黑色股票波動率(1) | 39.53% | 39.53% | 42.89% | 42.89% | 40.05% | 40.05% |
賴特信用利差(2) | 3.88% | N/A | 3.54% | N/A | 4.60% | N/A |
德意志銀行(Deutsche Bank AG)信用價差(3) | N/A | 0.37% | N/A | N/A | N/A | 0.74% |
富國銀行證券信用利差(3) | N/A | 0.15% | N/A | N/A | N/A | N/A |
摩根大通銀行信用利差(3) | N/A | 0.15% | N/A | 0.25% | N/A | 0.38% |
美國銀行信用價差(3) | N/A | N/A | N/A | 0.29% | N/A | 0.42% |
| |
| 波動率的選擇根據歷史和隱含波動的普通股賴特醫療集團N.V。 |
| |
| 每一家銀行的信用利差都是用CDS曲線來估計的。資料來源：彭博。 |
未指定為套期保值工具的衍生工具
由於IMASCAP在2017年收購了業務，我們記錄了未來或有考慮的估計公允價值約為€19.2百萬，或大約$21.0百萬，與實現某些技術里程碑和銷售收入有關。2019年9月29日。與技術里程碑有關的或有考慮的估計公允價值共計$14.1百萬和$12.7百萬截至2019年9月29日和2018年12月30日分別取決於開發和批准下一代反式肩關節植入系統和新的軟件模塊。與銷售支出有關的或有考慮的估計公允價值共計$6.9百萬和$6.5百萬截至2019年9月29日和
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萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
2018年12月30日分別取決於某些導軌和下一代反式肩關節植入系統的銷售情況。
銷售的公允價值得到了或有可能的考慮。2019年9月29日和2018年12月30日採用貼現現金流模型和對未來收益的概率調整估計來確定，並將其分類為三級。貼現率為12%作為銷售收入或有條件的考慮。
IMASCAP獲得的與技術里程碑相關的臨時考慮是基於滿足新軟件模塊的某些發展里程碑以及FDA和CE批准的下一代反向肩關節植入系統。這一或有代價的公允價值2019年9月29日 和 2018年12月30日根據未來付款的概率調整估計確定，並被分類為三級。貼現率約為6%用於與技術里程碑有關的或有可能的考慮。貼現率的改變對我們的利潤或這一或有條件的考慮的公允價值的影響是有限的。
2013年3月1日，作為我們收購仿生治療公司的一部分。(仿生)，我們發佈了或有價值權(CVRs)作為合併考慮的一部分。每個CVR都有權獲得最多可達以下的額外現金付款。$6.50每股，在收到林業發展局批准的增資後支付®骨移植和實現某些收入里程碑。2015年9月1日®骨移植獲得了fda的批准，與cvr相關的第一筆里程碑付款是在$3.50每股，總計$98.1百萬。CVR協議還規定了一筆收入里程碑付款，數額相當於$1.50每股，或$42百萬，如在2019年3月1日之前，銷售增加®骨移植$40百萬連續12個月銷售®骨移植$40百萬截至2018年10月28日的12個月內，這一里程碑式的付款是在2018年第四季度支付的。CVR協議還規定了第二個收入里程碑，相當於$1.50每股，或$42百萬，如果在2019年3月1日之前，銷售增加®骨移植$70百萬連續12個月。這個里程碑在CVRs終止之前沒有達到。到目前為止，還沒有未完成的CVR。2019年9月29日協議於2019年3月1日終止。未清CVR的公允價值2018年12月30日曾.$0.4百萬並根據活躍市場(一級)證券的收盤價確定，並反映在我們的合併資產負債表上的“應計費用和其他流動負債”中。最後三個月2018年9月30日，CVRs公允價值的變化導致了$3.4百萬。為九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日，cvr的公允價值的變化導致了$0.4百萬和$3.1百萬分別。
現金和現金等價物、應收賬款和應付帳款的賬面價值與這些金融工具在2019年9月29日和2018年12月30日因為他們的短期期限和可變利率。
下表彙總了我國金融工具的估值(千)：
|
| | | | | | | | | | | | |
| 共計 | 報價 在活動中 市場 (1級) | 價格 其他 可觀察 投入 (第2級) | 價格 看不見 投入 (第3級) |
2019年9月29日 | | | | |
資產 | | | | |
現金和現金等價物 | $ | 147,263 |
| $ | 147,263 |
| $ | — |
| $ | — |
|
2020年備註邊緣 | 340 |
| — |
| — |
| 340 |
|
2021註釋邊緣 | 93,198 |
| — |
| — |
| 93,198 |
|
2023音符邊緣 | 83,329 |
| — |
| — |
| 83,329 |
|
共計 | $ | 324,130 |
| $ | 147,263 |
| $ | — |
| $ | 176,867 |
|
| | | | |
負債 | | | | |
2020年票據轉換衍生產品 | $ | 331 |
| $ | — |
| $ | — |
| $ | 331 |
|
2021紙幣轉換衍生產品 | 91,833 |
| — |
| — |
| 91,833 |
|
2023票據轉換衍生產品 | 82,833 |
| — |
| — |
| 82,833 |
|
或有考慮 | 21,017 |
| — |
| — |
| 21,017 |
|
共計 | $ | 196,014 |
| $ | — |
| $ | — |
| $ | 196,014 |
|
目錄
萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
|
| | | | | | | | | | | | |
| 共計 | 報價
在活動中
市場
(1級) | 價格
其他
可觀察
投入
(第2級) | 價格
看不見
投入
(第3級) |
2018年12月30日 | | | | |
資產 | | | | |
現金和現金等價物 | $ | 191,351 |
| $ | 191,351 |
| $ | — |
| $ | — |
|
2020年備註邊緣 | 17,822 |
| — |
| — |
| 17,822 |
|
2021註釋邊緣 | 188,301 |
| — |
| — |
| 188,301 |
|
2023音符邊緣 | 115,923 |
| — |
| — |
| 115,923 |
|
共計 | $ | 513,397 |
| $ | 191,351 |
| $ | — |
| $ | 322,046 |
|
| | | | |
負債 | |
| |
| |
| |
|
2020年票據轉換衍生產品 | $ | 17,386 |
| $ | — |
| $ | — |
| $ | 17,386 |
|
2021紙幣轉換衍生產品 | 187,539 |
| — |
| — |
| 187,539 |
|
2023票據轉換衍生產品 | 116,833 |
| — |
| — |
| 116,833 |
|
或有考慮 | 19,248 |
| — |
| — |
| 19,248 |
|
或有考慮(CVRs) | 420 |
| 420 |
| — |
| — |
|
共計 | $ | 341,426 |
| $ | 420 |
| $ | — |
| $ | 341,006 |
|
以下是按公允價值定期使用不可觀測的投入(第3級)(千)計量的資產和負債的滾轉情況：
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2018年12月30日結餘 | 加法 | 轉入3級 | 收入中包括的公允價值調整損益 | 發行/結算損益 包括在收入中 | 安置點 | 貨幣 | 2019年9月29日結餘 |
2020年備註邊緣 | $ | 17,822 |
| — |
| — |
| (633 | ) | — |
| (16,849 | ) | — |
| $ | 340 |
|
2020年票據轉換衍生產品 | $ | (17,386 | ) | — |
| — |
| 778 |
| 16,277 |
| — |
| — |
| $ | (331 | ) |
2021註釋邊緣 | $ | 188,301 |
| — |
| — |
| (95,103 | ) | — |
| — |
| — |
| $ | 93,198 |
|
2021紙幣轉換衍生產品 | $ | (187,539 | ) | — |
| — |
| 95,706 |
| — |
| — |
| — |
| $ | (91,833 | ) |
2023音符邊緣 | $ | 115,923 |
| 30,144 |
| — |
| (62,738 | ) | — |
| — |
| — |
| $ | 83,329 |
|
2023票據轉換衍生產品 | $ | (116,833 | ) | — |
| — |
| 62,875 |
| (28,875 | ) | — |
| — |
| $ | (82,833 | ) |
或有考慮 | $ | (19,248 | ) | — |
| — |
| (2,946 | ) | — |
| — |
| 1,177 |
| $ | (21,017 | ) |
7. 財產、廠房和設備
不動產、廠房和設備淨額由以下(千)組成：
|
| | | | | | | |
| 2019年9月29日 | | 2018年12月30日 |
不動產、廠房和設備，按成本計算 | $ | 603,967 |
| | $ | 534,366 |
|
減：累計折舊 | (370,473 | ) | | (309,437 | ) |
| $ | 233,494 |
| | $ | 224,929 |
|
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精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
8. 商譽和無形資產
期間商譽賬面金額的變動九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日如下(千)：
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 美國下肢 &生物製品 | | 美國上肢 | | 國際極值 &生物製品 | | 共計 |
2018年12月30日結餘 | $ | 569,970 |
| | $ | 627,850 |
| | $ | 71,134 |
| | $ | 1,268,954 |
|
外幣換算 | — |
| | (3,261 | ) | | (11,389 | ) | | (14,650 | ) |
2019年9月29日結餘 | $ | 569,970 |
| | $ | 624,589 |
| | $ | 59,745 |
| | $ | 1,254,304 |
|
| | | | | | | |
2017年12月31日結餘 | $ | 218,525 |
| | $ | 630,650 |
| | $ | 84,487 |
| | $ | 933,662 |
|
與IMASCAP收購相關的商譽調整 | — |
| | (917 | ) | | — |
| | (917 | ) |
外幣換算 | — |
| | (1,111 | ) | | (10,258 | ) | | (11,369 | ) |
2018年9月30日結餘 | $ | 218,525 |
| | $ | 628,622 |
| | $ | 74,229 |
| | $ | 921,376 |
|
商譽因購進價格超過所購企業淨資產的公允價值而被確認。商譽必須至少每年進行一次減值測試。除非情況另有規定，每年第四季度進行年度減值測試。
在2018年9月30日終了的9個月內，我們修訂了因IMASCAP收購而獲得的期初結餘，主要用於應收賬款；其他流動資產；應計費用和其他流動負債；$0.9百萬截至2017年12月14日確定的商譽初步價值下降。
在2017年12月IMASCAP收購之後，美國上肢市場報告了外幣換算。雖然IMASCAP辦事處設在法國，其大部分業務以歐元運作，但IMASCAP業務的結果由美國上肢部門管理。
我們可識別的無形資產淨額的構成部分如下(千)：
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 2019年9月29日 | | 2018年12月30日 |
| 成本 | | 累積 攤銷 | | 成本 | | 累積 攤銷 |
無限期生活無形物品： | | | | | | | |
過程中研究與開發(Iprd)技術 | $ | 6,986 |
| | $ | — |
| | $ | 6,262 |
| | $ | — |
|
總無限期無形資產 | 6,986 |
| | | | 6,262 |
| | |
| | | | | | | |
有限生命無形物： | | | | | | | |
已完成技術 | 170,332 |
| | 66,989 |
| | 174,596 |
| | 55,114 |
|
許可證 | 9,247 |
| | 2,555 |
| | 6,547 |
| | 1,851 |
|
客户關係 | 179,901 |
| | 38,389 |
| | 179,605 |
| | 30,935 |
|
準商標 | 13,834 |
| | 11,633 |
| | 14,048 |
| | 11,564 |
|
競業禁止協議 | 5,609 |
| | 3,320 |
| | 3,252 |
| | 2,514 |
|
其他 | 742 |
| | 742 |
| | 764 |
| | 764 |
|
全有限壽命無形資產 | 379,665 |
| | $ | 123,628 |
| | 378,812 |
| | $ | 102,742 |
|
| | | | | | | |
無形資產共計 | 386,651 |
| | | | 385,074 |
| | |
減：累計攤銷 | (123,628 | ) | | | | (102,742 | ) | | |
無形資產，淨額 | $ | 263,023 |
| | | | $ | 282,332 |
| | |
以有限壽命無形資產總額為基礎2019年9月29日，我們預計攤銷費用約為$32百萬在……裏面2019, $31百萬在……裏面2020, $30百萬在……裏面2021, $29百萬在……裏面2022，和$29百萬在……裏面2023.
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(未經審計)
9. 租賃
我們租賃各種製造，倉儲和分銷設施，行政和銷售辦公室，以及設備的經營租賃。我們評估我們的合同，以確定租賃，通常被認為是存在的，如果有明確的資產，我們有權指導其使用，並從這些資產的使用中獲得大量的經濟利益。我們的某些租賃協議包含租金上漲條款、租期和其他租賃優惠。從資產初始控制之日起，我們在租期內以直線方式確認我們的最低租金費用。隨着asc 842的採用，我們確認截至2018年12月31日，在我們的合併資產負債表上，所有期限超過12個月的經營租賃均為使用權資產和租賃負債，總計約為資產和租賃負債。$25百萬。此外，我們記錄了一個累積調整$0.2百萬我們收養時的累積赤字。我們採用了該標準，採用了預期的方法，並沒有追溯性地將其應用於以往各期。
我們在應用ASC 842時作出了某些假設和判斷，其中最重要的是：
| |
• | 我們選擇了一套可供過渡的實際權宜之計，使我們能夠不重新評估過期合同或現有合同是否包含新的租約定義下的租約、過期或現有租約的租賃分類以及以前資本化的初始直接費用是否符合ASC 842項下的資本化條件。 |
| |
• | 我們在考慮判決和估計時，選擇使用事後的方法，例如評估承租人的期權，以延長或終止租賃或購買標的資產。 |
| |
• | 對於所有資產類別，我們選擇不承認短期租賃的使用權資產和租賃負債。 |
| |
• | 對於所有資產類別，我們選擇不將非租賃組件與與其相關的租賃組件分開，並將合併租賃和非租賃組件作為一個單獨的租賃組件進行核算。 |
| |
• | 釐定租約所用的貼現率，是我們的遞增借款利率，是根據我們通常會付多少錢，借一筆相等於在類似期限內以抵押方式支付的租契款項的款額。 |
我們在經營租約下的淨資產包括在我們精簡的綜合資產負債表上的其他資產中，包括下列資產(單位：千)：
|
| | | |
| 2019年9月29日 |
建築 | $ | 18,056 |
|
機械設備 | 1,884 |
|
傢俱、固定裝置和辦公設備 | 899 |
|
| $ | 20,839 |
|
在…2019年9月29日，業務租賃債務項下未來最低租賃付款的現值包括在應計費用和其他流動負債及其他負債中，詳情如下(千)：
|
| | | |
2019 | $ | 2,132 |
|
2020 | 7,129 |
|
2021 | 5,368 |
|
2022 | 3,652 |
|
2023 | 2,061 |
|
此後 | 5,223 |
|
最低付款總額 | 25,565 |
|
減去代表利息的數額 | (4,080 | ) |
最低租賃付款現值 | 21,485 |
|
電流部分 | (6,773 | ) |
長期部分 | $ | 14,712 |
|
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(未經審計)
在採用asc 842之前，經營租契在租期內已按比例列支，而截至以下日期，並沒有在我們的資產負債表內反映。2018年12月30日. 按年及合計計算，以首期或剩餘租約為期一年或以上的不可撤銷經營租契的未來最低付款額，已在我們的年報(表10-K)中報告，該年度為截至該年度的表格10-K。2018年12月30日如下(千)，其中包括$7.8百萬支付給我們的未來租約51%-擁有的子公司：
|
| | | |
2019 | $ | 9,606 |
|
2020 | 7,498 |
|
2021 | 6,019 |
|
2022 | 4,433 |
|
2023 | 2,678 |
|
此後 | 10,998 |
|
最低付款總額 | $ | 41,232 |
|
在融資租賃項下記錄的不動產、廠場和設備的組成部分如下(千)：
|
| | | | | | | |
| 2019年9月29日 | | 2018年12月30日 |
建築 | $ | 12,017 |
| | $ | 12,017 |
|
機械設備 | 30,886 |
| | 24,331 |
|
傢俱、固定裝置和辦公設備 | 653 |
| | 559 |
|
| 43,556 |
| | 36,907 |
|
減：累計折舊 | (15,836 | ) | | (11,906 | ) |
| $ | 27,720 |
| | $ | 25,001 |
|
今後在融資租賃債務項下的最低租賃付款以及最低租賃淨額的現值如下(千)：
|
| | | | | | | |
| 2019年9月29日 | | 2018年12月30日 |
2019 | $ | 2,229 |
| | $ | 7,369 |
|
2020 | 7,755 |
| | 6,106 |
|
2021 | 6,057 |
| | 4,545 |
|
2022 | 5,103 |
| | 3,553 |
|
2023 | 3,297 |
| | 2,430 |
|
此後 | 4,922 |
| | 4,682 |
|
最低付款總額 | 29,363 |
| | 28,685 |
|
減去代表利息的數額 | (2,794 | ) | | (3,146 | ) |
最低租賃付款現值 | 26,569 |
| | 25,539 |
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電流部分 | (7,245 | ) | | (6,384 | ) |
長期部分 | $ | 19,324 |
| | $ | 19,155 |
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目錄
萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
記錄在我們關於這三項業務的合併報表中的數額九結束的幾個月2019年9月29日與租賃資產有關的情況如下(千)：
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| | | | | | | |
| 三個月結束 | | 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2019年9月29日 |
| | | |
租賃成本 | | | |
融資租賃費用： | | | |
再折舊法 | $ | 1,487 |
| | $ | 4,390 |
|
租賃責任中的再收益 | 268 |
| | 857 |
|
經營租賃成本 | 2,115 |
| | 7,540 |
|
短期租賃費用 | — |
| | 100 |
|
可變租賃成本 | 106 |
| | 320 |
|
租賃費用總額 | $ | 3,976 |
| | $ | 13,207 |
|
| | | |
其他資料 | | | |
為計算租賃負債所包括的數額支付的現金： | | | |
金融租賃業務現金流量 | $ | 268 |
| | $ | 857 |
|
(B)從經營租賃中獲得更高價值的業務現金流量 | $ | 1,950 |
| | $ | 7,046 |
|
金融租賃中的無償融資現金流量 | $ | 1,970 |
| | $ | 5,874 |
|
加權平均剩餘租賃期-融資租賃 | 4.70 | |
加權平均剩餘租賃期-經營租賃 | 4.89 | |
加權平均貼現率-融資租賃 | 4.65 | % |
加權平均貼現率-經營租賃 | 7.06 | % |
10. 債務和融資租賃債務
債務和融資租賃債務包括以下(千)項：
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| | | | | | | | |
| 按財政年度劃分的到期日 | 2019年9月29日 | | 2018年12月30日 |
融資租賃債務 | 2019-2026 | $ | 26,569 |
| | $ | 25,539 |
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可轉換票據 | | | | |
(二)再轉制-中轉率-1.625% | 2023 | 689,060 |
| | 548,076 |
|
(二)轉制1 | 2021 | 338,584 |
| | 321,286 |
|
2.0%2 | 2020 | 55,096 |
| | 173,533 |
|
定期貸款安排 | 2021 | 19,214 |
|
| 18,979 |
|
資產信用額度 | 2021 | 20,845 |
| | 17,761 |
|
其他債務 | 2019-2024 | 7,700 |
| | 9,953 |
|
| | 1,157,068 |
| | 1,115,127 |
|
減：當前部分1,2 | | (425,312 | ) | | (201,686 | ) |
長期債務和融資租賃債務 | | $ | 731,756 |
| | $ | 913,441 |
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_______________________
| |
| 截至2019年6月30日，2021年債券的銷售價格條件(如下所定義)已得到滿足，因此2021年債券在截至2019年9月30日的下一個日曆季度期間隨時可兑換。因此，2021年票據的賬面價值被列為流動負債。2019年9月29日。截至2019年9月30日，沒有任何轉換，2021年的票據在2019年9月30日營業結束時不再可兑換。 |
目錄
萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
可轉換票據
我們的可轉換債券的組成部分如下(千)：
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| | | | | | | |
| 2019年9月29日 | | 2018年12月30日 |
本金2023債券 | $ | 814,556 |
| | $ | 675,000 |
|
未攤銷債務貼現 | (113,992 | ) | | (114,554 | ) |
未攤銷債務發行成本 | (11,504 | ) | | (12,370 | ) |
賬面淨值為2023元債券 | $ | 689,060 |
| | $ | 548,076 |
|
| | | |
本金2021債券 | $ | 395,000 |
| | $ | 395,000 |
|
未攤銷債務貼現 | (53,100 | ) | | (69,382 | ) |
未攤銷債務發行成本 | (3,316 | ) | | (4,332 | ) |
2021債券的淨賬面價值 | $ | 338,584 |
| | $ | 321,286 |
|
| | | |
2020年債券本金 | $ | 56,455 |
| | $ | 186,589 |
|
未攤銷債務貼現 | (1,212 | ) | | (11,642 | ) |
未攤銷債務發行成本 | (147 | ) | | (1,414 | ) |
2020年債券淨賬面金額 | $ | 55,096 |
| | $ | 173,533 |
|
2021年由我們發行，2020和2023年由賴特醫療集團公司發行。(WMG)完全無條件地得到萊特醫療集團N.V.的保證。
持有可轉換債券的人士，只有在下列情況下，才可在較早的轉換日期(如下文所界定)之前的任何時間，選擇將其債券完全轉換為現金：(1)在任何日曆季(及僅在該日曆季)，如我們的普通股的上一次公開發售價格至少為中性，則可將其債券轉換為現金。20在一段期間內的營業日(不論是否連續)30截至緊接上一歷季最後一個交易日為止的連續交易日大於或等於130%(2)在任何連續五個交易日之後的五個工作日內，該期間的每1，000元可轉換債券本金在量度期的每一個交易日的交易價格少於1，000元本金98%上一次報告的普通股售價的產品及該等交易日的轉換率；或(3)在發生指明的公司事件時，包括在下文及內所述的與要約有關的情況下；或。附註15. 轉換的某些條件列示如下：
|
| | | | | | | | | | | |
| 2020年説明 | | 2021 | | 2023注 |
換算率 | 33.39487 |
| | 46.8165 |
| | 29.9679 |
|
轉換價格 | $ | 29.94 |
| | $ | 21.36 |
| | $ | 33.37 |
|
早期轉換日期 | (2019年8月15日) |
| | 2021年5月15日 |
| | (2022年12月15日) |
|
到期日 | 2020年2月15日 |
| | 2021年11月15日 |
| | (2023年6月15日) |
|
在較早的轉換日期或之後，直至緊接到期日前的第二個預定交易日的營業結束為止，不論上述情況如何，持有人均可將其可轉換債券完全轉換為現金。經轉換後，持有人將收到一筆現金，每1，000元可轉換債券本金，相等於根據“紙幣”義齒計算的結算額。如果在適用的票據義齒中定義的基本變化發生，但須符合某些條件，可轉換債券系列的持有人可選擇要求我們以現金形式回購全部或部分可轉換債券，其回購價格相等於可轉換債券的價格。100%擬回購的債券本金，加上適用的“備註”所界定的任何應計利息及未付利息，但不包括基本更改回購日期。此外，如果發生了完全的基本更改，如適用的Notes INDITH中所定義的那樣。
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萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
在到期日之前，我們被要求提高持有人的適用的轉換利率，而持有人選擇轉換其債券與這種完全的基本變化。
在2019年第四季度，即2019年11月4日，我們與Stryker及其子公司Stryker B.V.達成了一項明確的協議。根據協議的條款，並根據協議的條款和條件，Stryker B.V.將開始投標，以收購賴特公司所有已發行的普通股。$30.75每股現金。Stryker和Stryker B.V.完成要約的義務取決於我們在相關要約中發行的最低數量的流通股，在賴特股東特別大會上通過與交易有關的某些決議，獲得適用的監管批准和其他習慣條件。如果這些條件得到滿足並且要約結束，Stryker可以通過盤後重組獲得任何剩餘的股份。賴特預計，在Stryker B.V.接受購買並支付所有根據要約有效投標的股票時，將發生根本性的變化和全面的根本變化。賴特還預計，在Stryker提出的收購計劃結束之前，該要約將觸發每一種Notes INDITH的特定轉換權。
如上文所述，2021年的票據在2019年9月29日。截至2019年9月30日，沒有任何轉換，2021年的票據在2019年9月30日營業結束時不再可兑換。
2021年債券和我們對2020年和2023年債券的擔保是我們的高級無擔保債務，其等級為：(I)對任何在支付權上明確從屬於擔保的債務享有較高的支付權；(Ii)對我們任何非如此附屬的無擔保債務(包括貿易應付款)的支付權利相等；(Iii)有效地將我們的任何有擔保債務的償付權，以擔保該等負債的資產的價值為限；和(Iv)在結構上低於我們附屬公司的所有債務和其他負債(包括貿易應付賬款)。由於2020年債券和2023年債券是由WMG發行的，因此它們在結構上高於萊特醫療集團N.V.的所有負債和其他負債。
2020年、2021年和2023年的估計公允價值約為$56.4百萬, $463.6百萬，和$779.0百萬分別在2019年9月29日，根據活躍市場的報價(1級)。
根據ASC主題815，票據轉換衍生工具需要從可轉換票據中分叉。衍生工具和套期保值，並作為衍生負債入賬。看見附註6有關Notes轉換導數的其他信息。
關於每一批可轉換債券的發行，我們和WMG與某些期權交易對手(票據對衝方)進行了現金結算的可轉換票據對衝交易，這些交易的一般目的是減少我們或WMG(如適用的話)對潛在現金支付的風險敞口，如果持有人選擇在我們的普通股價格超過轉換價格的時候轉換可轉換債券，我們就需要這樣做。我們亦與發行每一批可轉換債券有關的權證交易(認股權證)，出售最初可行使的認股權證，而該等認股權證的數目與在適用的可轉換債券系列按初始轉換率轉換後可發行的股份數目相同。債券套期每批可轉換債券的成交價格相等於適用系列可轉換債券的折算價格，而2020、2021及2023期債券所發行的認股權證的行使價格如下：$38.80, $30.00，和$40.86分別。債券風險的打擊價格和認股權證的行使價格在發生某些事件時可作調整，包括與上述及在此範圍內所述的要約有關的情況。附註15。看見附註6有關Notes邊緣的其他信息。
然而，就某些事件而言，除其他外，包括(I)合併或其他根本性的改變，包括與上述和內部進一步描述的要約有關的情況。附註15(Ii)某些對衝中斷事件，可能包括税法的改變、借入我們在市場上的普通股的成本增加或期權對手方套期保值的其他實質性費用增加；(Iii)我們沒有履行“備註套利”或“備註邊緣”下的某些義務；(Iv)我們的某些違約，或我們其他附屬公司的任何超過負債的債務。$25百萬(V)如我們或我們的任何重要附屬公司破產或受破產程序影響；或(Vi)如我們在公開市場、通過投標或交換要約或在個別談判的交易中回購可轉換債券，則期權交易對手有權酌情終止“債券邊緣”，這可能會降低該等債券的效力。此外，期權對手方有廣泛的酌處權，可在發生某些其他事件時對權證和權證作出某些調整，其中包括：(I)在宣佈某些重大公司事件時，包括可能導致上述終止事件的事件，例如宣佈第三方投標要約，包括與上述進一步描述的要約有關的情況。附註15或(Ii)只就“債券邊緣”而對該等債券的換算率作出任何調整。任何此類調整也可能降低票據邊緣的效力，並進一步削弱認股權證的稀釋效果。
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萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
除了支付給期權對手方的初始溢價外，在某些情況下，期權對手方有權終止債券風險和認股權證，我們一般不期望根據權證和認股權證向期權對手方支付任何現金，並期望從期權對手方獲得現金，大致相當於在有關估值期內普通股市價超過適用的票據對衝的成交價格。
這些認股權證預計在可轉換債券到期後的某一交易期內進行淨股票結算和行使。如果普通股的市值超過適用證下任何交割日的成交價格，我們一般都有義務向持證人總共發行價值相等於當時一股普通股市值超過當時每一張證的有效成交價格的股份，乘以所行使的認股權證數量。因此，認股權證會對我們的普通股產生稀釋作用，因為在此期間，普通股的市值超過認股權證的適用罷工價格。
截至2019年9月29日，我們有與2020年債券、2021年債券及2023只債券有關的未償還認股權證。1.9百萬普通股，18.5百萬普通股，及24.4百萬普通股，分別。
截至2019年9月29日，我們在2020年、2021年及2023年的實際利率如下：8.54%, 9.72%，和5.76%分別。為三九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日，我們記錄了與債務貼現攤銷有關的下列利息費用(單位：千)：
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月結束 | | 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
2023注 | $ | 5,983 |
| | $ | 4,892 |
| | $ | 17,443 |
| | $ | 5,106 |
|
2021 | 5,559 |
| | 5,046 |
| | 16,282 |
| | 14,800 |
|
2020年説明 | 787 |
| | 2,388 |
| | 3,002 |
| | 16,727 |
|
在2019年2月7日，wmg又發佈了一份新的產品。$139.6百萬2023只債券的總本金$130.1百萬2020年債券本金總額對於每1，000美元有效提交交換的2020票據本金，我們向交換投資者交付了1，072.40美元的2023張債券本金(在每一種情況下，每種情況下，每一種交換投資者的本金總額相加至1，000美元)。由於這是債務調整，按比例分攤2020年債券貼現和遞延融資費用，共計$7.4百萬和$0.9百萬分別轉入2023年票據貼現和遞延融資費用。此外，2023年債券貼現率也作了調整，以便在交易所之後淨債務保持不變。貼現和遞延融資費用將在2023年票據的剩餘期間使用有效利息法攤銷。
與$139.6百萬2023年$28.9百萬在發行時，由於該交易所被列為債務調整，這一數額在截至2019年3月31日的季度內被確認為虧損。作為額外2023年票據交易所的一部分結算的2020年票據轉換衍生產品按比例計算的份額，其公允價值為$16.3百萬在發行2023年額外債券之前，該債券在2099年3月31日終了的季度內被確認為結算收益。
在……上面2019年1月30日和2019年1月31日，我們進行了額外的票據對衝和權證交易，與上述2023年票據的罷工和行使價格相同。我們大約付了一筆錢$30.1百萬在組合中向期權對手方進行額外的票據套期保值，並收到約$21.2百萬從認股權證的期權對手方的總和來看，對我們造成的淨成本大約是相當高的。$8.9百萬。此外，我們根據上述交易所交換的2020年票據的數額，按比例確定了2020年債券風險的份額。我們收到了大約$16.8百萬與2020年債券有關$11.0百萬與2020年認股權證有關，產生淨收益$5.8百萬.
在2018年6月首次發行和出售2023年債券的同時，2020年債券的某些持有人大約交換了$400.9百萬他們的2023年債券的總本金。對於每1，000美元有效提交換匯的2020票據本金，我們交付了$1,138.702023年債券的本金(每一交易所投資者2023年債券中最接近的1，000美元本金，差額稱為四捨五入)給投資者。由於這張紙幣的兑換和退休$400.9百萬2020年債券本金總額，我們大致確認$39.9百萬在截至2018年7月1日的三個月內，我們在精簡的合併業務報表中註銷相關的未攤銷的遞延融資費用和在“其他(收入)費用，淨額”內的債務折扣。
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萊特醫療集團N.V.
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(未經審計)
關於這一發行和交換，我們同意按比例解決2020年債券風險的一部分，並同意按比例購買與2020年債券相關的認股權證。由於這些定居點，我們收到了大約大約的淨收益。$10.6百萬2018年7月30日。
有關可轉換債券的更多資料，請參閲本署年報表10-K。2018年12月30日.
ABL信用協議
在……上面2016年12月23日我們與wmg和我們的其他美國全資子公司(集體，借款人)簽訂了一項信用、安全和擔保協議，作為行政代理(代理)和貸款人以及其他貸款人，該協議隨後於2018年5月和2019年2月(經修正的abl信用協議)與MidcapFinancial Trust簽訂。
ABL信用協議規定$175百萬以資產為基礎的高級擔保信貸額度，但須符合借款基本要求(abl基金)和$55百萬定期貸款設施(定期貸款機制)。ABL設施可增加最多可達$75百萬應借款人的要求，但須經代理人和其他提供貸款的貸款人同意。ABL設施下的所有借款均須符合慣例條件，包括沒有違約、所有重要方面的陳述和擔保的準確性以及最新的借款基準證書的交付。初值$20百萬定期貸款在2018年5月結束時得到了資助。借款人可隨時借入第二筆貸款。$35百萬定期貸款，但不遲於2021年5月7日。定期貸款安排下的所有借款均須符合慣例條件，包括在所有重要方面沒有違約以及陳述和擔保的準確性。
截至2019年9月29日和2018年12月30日，我們有$20.8百萬和$17.8百萬在ABL貸款機制下的未償還借款。我們已將這筆債務作為流動負債反映在我們的合併資產負債表上。2019年9月29日和2018年12月30日，根據美國公認會計原則的要求，由於協議所依據的每週鎖箱還款/再借款安排，以及放款人在某些情況下加速償還債務的能力，如下所述。截至2019年9月29日和2018年12月30日，我們有$1.6百萬和$1.7百萬與ABL機制有關的未攤銷債務發行費用。這些金額包括在我們精簡的合併資產負債表上的“其他資產”中，並將在ABL基金的五年期限內攤銷如下所述。
根據ABL貸款機制適用於借款的利率保證金，可供借款人選擇，等於(A)項中的任何一項。3.25%基準利率貸款或(B)4.25%關於libor利率貸款，但須符合0.75%利博樓層。除了根據ABL貸款機制支付未償貸款的利息外，借款人還必須按照慣例支付相當於0.50%每年支付與代理管理ABL設施有關的未用承付款和某些其他習慣費用。從2017年1月1日開始，借款者必須在ABL機制上保持最低的支取餘額。20%每個月的平均借款基數。實際支取餘額少於20%，借款人必須支付相當於貸款人在ABL貸款機制下如果借款人保持一個最低取款餘額等於20%這個月的平均借款基數。
“ABL信貸協議”要求借款人至少每月計算ABL貸款機制的借款基數，每次借款者按照ABL信貸協議中規定的公式使用ABL貸款機制。根據ABL信用協議的進一步説明，借款基數將由代理人根據其允許的酌處權調整和執行準備金。如果在任何時候，ABL機制下的未清支取餘額超過了在該時間有效的借款基數，則借款人將被要求預付ABL機制下的貸款，其數額相當於上述超出額。借款人的某些應收帳款和抵押品收益將用於定期減少ABL貸款機制的未清本金。
在ABL融資機制下沒有定期攤銷，而且(在符合借款基本要求和適用的借款條件的情況下)，現有的循環承諾可以不受限制地借款、償還和再借款。ABL機制下的所有未償還貸款將在(X)最早發生之日到期並全額支付。2021年12月23日(Y)2020年債券到期日前91天或(Z)2021年期票據到期日前91天；但如果我們根據“ABL信貸協議”的條款，為2020年票據和/或2021年票據的至少85%進行再融資、延期、續訂或替換，則按ABL信貸協議的條款，到期日期將被視為延長。由於如上文所述，2020年債券將於2019年2月增發2023支債券，因此，就(Y)款而言，只要我們持有相當於2020年債券未清本金總額的無限制現金，到期日將被視為延長。
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萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
任何自願或強制性永久削減或終止ABL機制下的循環承諾，均須繳付相等於0.75%減少或終止的數額。
截至2019年9月29日和2018年12月30日，我們有$20.0百萬定期貸款貸款機制下的未償還款項。在定期貸款安排下適用於借款的利率等於一個月的libor+。7.85%，但須符合1.00%利博樓層。除非我們達到了某些調整後的EBITDA目標，否則定期貸款機制下的攤銷付款從2019年5月1日起按同等月分期支付；在這種情況下，攤銷付款要到2021年5月1日才會開始。到目前為止，我們已經達到了這些目標。除了根據定期貸款機制支付未償貸款的利息外，借款人還必須支付與代理管理定期貸款機制有關的某些其他習慣費用。
定期貸款機制要求強制性提前付款，但須符合再投資權利和某些其他例外情況，數額等於100%從某些資產出售和傷亡及譴責事件中獲得的現金淨收入超過$10百萬在任何財政年度。在定期貸款機制下的任何自願或強制性提前付款，除某些例外情況外，均須符合1.00%預付保險費。定期貸款機制下的預付款與ABL貸款機制下的未償貸款同時到期並全額支付。
由於定期貸款機制，我們確認了約為遞延融資費用。$1.2百萬，用有效利息法分期攤銷。截至2019年9月29日和2018年12月30日，我們的未攤銷的遞延融資費用約為$0.8百萬和$1.0百萬分別。
ABL貸款機制和定期貸款安排下的所有債務都由我們和每個借款人共同和各別擔保，並由我們和每個借款人根據ABL信貸協議規定的條款對我們和每個借款人的所有現有和事後獲得的資產的高級第一優先擔保權益進行擔保。
ABL信用協議包含了一些消極的契約，限制了我們採取ABL信貸協議中規定的某些行動的能力，以及一項肯定的協議，即我們將淨收入維持在或高於最低水平，並將美國的流動性保持在ABL信用協議規定的水平，但有某些例外。除了與ABL信貸協議一致的財務和流動性契約外，儘管定期貸款貸款機制尚未完成，公司還必須保持ABL信用協議中所述的調整後的最低EBITDA。ABL信用協議不會影響我們履行現有合同義務的能力，除非違約事件已經發生並正在繼續。ABL信用協議還包含否定的契約、陳述和保證、肯定的契約和違約事件，在每種情況下都受到與ABL信用協議一致的寬限期、閾值和重要性限定。
我們面臨的利率風險主要來自於適用於我們ABL信用協議下的借款的可變利率，以及與我們的投資現金餘額相關的利率。
我們的ABL信貸協議下的借款，包括我們的ABL貸款和定期貸款貸款，以可變利率支付利息。根據ABL貸款機制適用於借款的利率保證金，可供借款人選擇，等於(A)項中的任何一項。3.25%基準利率貸款或(B)4.25%關於libor利率貸款，但須符合0.75%利博樓層。在定期貸款安排下適用於借款的利率等於一個月的libor+。7.85%，但須符合1.00%利博樓層。截至2019年9月29日，我們有$20.8百萬根據我們的ABL貸款機制和$20.0百萬根據我們的定期貸款貸款機制未償還的本金。基於這一債務水平和我們利率的libor下限，將此類借款的年利率提高100個基點將對我們每年的利息支出產生無關緊要的影響。
其他債務
其他債務主要包括政府貸款、抵押貸款、因IMASCAP收購而獲得的貸款和各種國際銀行貸款。
11. 累計其他綜合收入(AOCI)
其他綜合收益(OCI)包括某些損益，根據美國公認會計原則，這些損益包括在綜合(虧損)收入中，但不包括在淨虧損中，因為這些數額最初記錄為股東權益的調整。保監處的數額可在發生某些事件時重新歸類為淨損失。
為三九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日，保監處僅包括外幣折算調整數。
目錄
萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
在AOCI中更改三九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日如下(千)：
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| 截至2019年9月29日止的三個月 |
| 貨幣換算調整 |
2019年6月30日結餘 | $ | (19,509 | ) |
其他綜合損失 | (20,287 | ) |
2019年9月29日結餘 | $ | (39,796 | ) |
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| 截至2018年9月30日止的三個月 |
| 貨幣換算調整 |
2018年7月1日結餘 | $ | 5,421 |
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其他綜合損失 | (2,773 | ) |
2018年9月30日結餘 | $ | 2,648 |
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| 截至2019年9月29日止的9個月 |
| 貨幣換算調整 |
2018年12月30日結餘 | $ | (8,083 | ) |
其他綜合損失 | (31,713 | ) |
2019年9月29日結餘 | $ | (39,796 | ) |
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| 截至2018年9月30日止的9個月 |
| 貨幣換算調整 |
2017年12月31日結餘 | $ | 22,290 |
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其他綜合損失 | (19,642 | ) |
2018年9月30日結餘 | $ | 2,648 |
|
12. 股本與每股收益
我們的公司章程提供授權資本960萬歐元分成320百萬普通股，每股面值為3歐元美分(€0.03). 在2019年股東大會上，我們的股東授權我們的董事會在2021年6月28日之前發行或授予購買或認購我們在發行時未發行的普通股和流通股的權利，發行時的普通股和流通股將進一步分為10%用於一般公司目的(包括潛在的合併和收購)，另外10%只用於潛在的合併和收購。我們有126.9百萬和125.6百萬發行和發行的普通股2019年9月29日和2018年12月30日分別。
2018年8月27日，我們與摩根大通(J.P.Morgan)簽訂了一份承銷協議，內容涉及18.2百萬普通股，以初始價格向公眾出售$24.60每股，總價格為$448.9百萬。給我們的淨收益是$423.0百萬扣除承保折扣及佣金後，$25.4百萬以及提供的費用$0.5百萬。此次發行於2018年8月30日結束。所得資金用於支付2018年10月10日結束的Cartiva收購的收購價，以及相關費用和費用。看見附註3有關Cartiva收購的更多細節。
FASB ASC主題260，每股收益，要求提供基本的和稀釋後的每股收益。每股基本收益是根據在此期間發行的普通股加權平均數計算的。稀釋每股收益的計算，包括任何稀釋效應，我們的普通股等價物。為三九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日我們的普通股等價物包括股票期權、限制性股票單位、業績股票單位和認股權證。運用庫存量法計算了股票期權、限制性股票單位、績效股票單位和權證的稀釋效應。
我們有很好的選擇要買10.6百萬普通股，1.2百萬受限制的股票單位，以及0.4百萬假設目標業績為2019年9月29日和未完成的購買期權10.4百萬普通股，1.3百萬受限制的股票單位，以及0.2百萬假設目標業績為2018年9月30日.
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萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
我們在二零二零年債券上有未償還的淨值結算認股權證。1.9百萬和6.2百萬普通股2019年9月29日和2018年9月30日分別。我們在2021年的債券上也有淨值結算認股權證。18.5百萬普通股2019年9月29日和2018年9月30日。最後，我們對2023年的債券進行了淨值結算認股權證。24.4百萬和20.2百萬普通股2019年9月29日和2018年9月30日分別。
在稀釋後的計算中，沒有包括期權、限制性股票單位、業績股票單位或認股權證。持續業務淨虧損每股稀釋(損失)停止經營的收入每股，稀釋淨損失每股三九結束的幾個月2019年9月29日或2018年9月30日，因為我們錄製了持續業務淨虧損所有時期。包括這些工具將具有抗稀釋作用，因為持續業務淨虧損是確定這些潛在普通股是稀釋的還是反稀釋的控制號。
為基本及稀釋每股收益而發行的普通股加權平均數目如下(千)：
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| | | | | | | | | | | |
| 三個月結束 | | 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
加權平均流通股數目-基本和稀釋 | 126,767 |
| | 113,043 |
| | 126,282 |
| | 108,348 |
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13. 承付款和意外開支
法律意外開支
本腳註所述的法律意外事故主要涉及WMT，WMT是Wright Medical Group N.V.的一家間接子公司，不一定適用於Wright Medical Group N.V.或其他附屬實體。在我們的公司結構中保持獨立的法律實體是為了隔離負債.我們認為，我們的環圍欄結構應該排除企業對那些資產與特定債權無關的實體的泄密努力。
如下文所述，我們的業務受到各種意外事件的影響，包括專利和其他訴訟及產品責任索賠。這些意外事故可能導致損失，包括損害賠償、罰款或處罰，其中任何一項都可能是重大的。雖然這些事件本身是不可預測的，負面的結果或判決可能會發生，但我們相信我們在所有這些事件中都有重要的抗辯，並正在大力捍衞它們。然而，我們可能會做出判斷，支付和解，或者修改我們對任何事情結果的期望。這些發展，如果有的話，可能會對我們在應計金額期間的業務結果產生重大不利影響，或對我們在支付數額期間的現金流動產生重大不利影響，但是，除非另有説明，我們不認為其中任何一項會對我們的財務狀況產生重大不利影響。
我們的法律意外情況會受到重大不確定因素的影響，因此，確定損失的可能性或衡量損失的可能性可能是複雜的。我們已經累積了可能而且可以合理估計的損失。除非另有説明，我們無法估計超出應計金額的合理可能損失的範圍。我們的評估過程依賴於可能被證明是不完整或不準確的估計和假設。意外的事件和情況可能會導致我們改變我們的估計和假設。
專利訴訟
2018年3月23日，WMT對Paragan 28公司提起訴訟。(第28段)在美國科羅拉多州地區法院，指控侵犯了與矯形板、電鍍系統和儀器以及相關使用方法有關的十項專利。我們的申訴要求賠償、禁令救濟和律師費。2018年6月4日，第28段提交了一份修改後的答覆和反訴，要求對訴訟中的專利和律師費的不侵權和無效作出宣告性判決。2018年9月28日，WMT提交了一份修改後的訴狀，對第28段侵犯商業機密和相關不當行為提出了指控。第28段提出了一項動議，駁回那些與商業祕密有關的主張，而WMT一直反對，該動議仍待決。2019年3月，第28段向專利審判和上訴委員會提交了四份請願書，要求對所涉專利進行黨派間審查。我們已經提交了反對帕拉根28的請願書的答覆。
產品責任
我們收到了與前股骨骨折有關的人身傷害索賠。®鈦模頸產品®索賠)。截至2019年9月29日，大約有23懸而未決的美國訴訟和大約53未解決的非美國訴訟指控這類索賠(44其中包括加拿大單一的合併集體訴訟)。產品的整體斷裂率較低，裂縫至少部分與以下因素有關。
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精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
病人統計數據。在2009年，我們開始提供一種鈷鉻版本的®模塊化頸，它具有比替代鈦版更大的強度特性。然而，在截至2011年9月30日的財政季度內，由於這些索賠的數量和金額增加，管理部門估計，我們對美國和加拿大的病人的賠償責任，他們以前曾要求在前股骨骨折後進行修訂。®鈦模頸，或誰可能需要修改在未來。截至2019年9月29日，我們的應計利潤®索賠總額$13.8百萬，其中$9.3百萬包括在我們的綜合資產負債表內的“應計費用及其他流動負債”及$4.5百萬包括在“其他負債”中。截至2018年12月30日，我們的應計利潤®索賠總額$17.5百萬，其中$12.3百萬包括在我們的綜合資產負債表內的“應計費用及其他流動負債”及$5.2百萬包括在“其他負債”中。我們預計在今後兩年內支付這些索賠的大部分。任何與此產品相關的索賠在美國和加拿大以外，或任何其他產品，將作為我們的標準產品責任權責發生制方法的一部分，在個案的基礎上進行管理。
我們知道，微港已經召回了一定大小的鈷鉻模塊頸產品，因為被指控的骨折。截至2019年9月29日，有十三待決的美國訴訟和五正在等待美國以外的訴訟，指控美國因鈷鉻模塊頸部骨折而造成人身傷害。這些索賠將作為我們的標準產品負債權責發生制方法的一部分，逐案進行管理。
我們還就人身傷害向我們提出了與金屬對金屬髖關節產品(主要是保護措施)有關的索賠。®產品線)。這些索賠的審前管理被合併到聯邦法院系統、美國喬治亞州北區地區法院(MDL)和加利福尼亞州洛杉磯縣州法院(JCCP)的司法顧問協調訴訟程序(JCCP)在加利福尼亞州洛杉磯縣的州法院(統稱為金屬上金屬綜合索賠)。根據先前披露的與法院指定的代表以下所述MDL和JCCP原告的律師達成的和解協議(MOM和解協議)，MDL和JCCP分別於2017年10月18日、2017年10月31日和2017年10月31日對新案件關閉。
不包括在調解協議中解決的索賠，如2019年9月29日，大約有195未解決的在美國待決的金屬對金屬髖關節案件。這一數字包括根據MOM和解協議不符合和解條件的案件、選擇退出此類和解的案件、和解後案件、收費案件，以及現有的不屬於MDL或JCCP的州法院案件。2019年9月29日，我們估計也有大約的待決36未解決的非美國金屬髖關節病例，48未解決的美國模塊頸部案件，指控與釋放金屬離子有關的索賠，以及零帶有金屬離子指控的非美國模塊化頸部案件。我們還估計到.2019年9月29日，大約有525未經修改的申訴或駁回或等待從MDL和JCCP解僱，這是母親和解協議的一個條件。雖然被駁回的非修訂索賠可以在有限的時間內重新提出，但目前尚不清楚有多少非修訂索賠人會選擇這樣做。截至2019年9月29日，沒有任何被駁回的未經修訂的案件被重新立案。
我們相信我們有數據支持這些髖關節產品的有效性和安全性。每一個髖關節植入物病例，包括金屬對金屬髖關節病例，都涉及法律、科學和醫學等基本問題，這些問題往往是不確定的，而且還在不斷演變，並呈現出有爭議的事實和問題，這些事實和問題可能因案件而有很大差異。這些有爭議的事實和問題包括醫療因果關係、個別病人的特點、外科手術的具體因素、時效規定以及實際的、可證明的傷害的存在。
如前所述，2016年11月至2017年10月，WMT與法院指定的代表MDL和JCCP原告的律師達成了三項和解協議，共解決了1,974符合管理事務部和解協議資格要求的案件，或在MDL或JCCP待決，或須經法院批准的MDL或JCCP的收費協議，合計金額為$339.2百萬。截至2019年9月29日，我們資助了$307.0百萬根據媽媽的和解協議。我們是WMT的間接母公司，根據MOM和解協議，我們保證了WMT的義務。
人道部結算協議載有具體的資格要求，並規定了證明和管理索賠、談判和執行個人結算協議、確定最終結算總額以及由WMT為個人結算金額供資的程序。資格要求包括(但不限於)索賠人在MDL或JCCP中有待決或託付的索賠，除有限的例外情況外，索賠人在最初的植入手術後八年內進行了一次修訂手術，而且WMT沒有確定索賠有可能存在時效問題。經過雙邊修訂手術的索賠人將被視為兩項索賠，但這兩項索賠必須分別滿足所有資格標準。
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(未經審計)
海事組織達成和解協議完全是為了解決有爭議的索賠，並不是任何索賠都有價值的證據，也不是WMT承認不法行為或責任的證據。WMT將繼續大力捍衞金屬對金屬髖關節索賠沒有解決根據媽媽的和解協議。
截至2019年9月29日，我們的金屬對金屬索賠的應計金額總計$61.4百萬，其中$33.3百萬包括在我們的綜合資產負債表內的“應計費用及其他流動負債”及$28.1百萬包括在“其他負債”中。2018年12月30日，我們的金屬對金屬索賠的應計金額總計$74.5百萬，其中$51.9百萬包括在我們的綜合資產負債表內的“應計費用及其他流動負債”及$22.6百萬包括在“其他負債”中。我們的權責發生制是基於(一)具體案件的逐案應計，在有事實和情況需要的情況下，和(二)對符合條件的索賠的隱含結算價值，根據媽媽的解決協議。我們無法合理地估計選擇退出MOM和解協議的索賠的可能損失範圍的高端。我們可以確認的索賠要求將符合MOM解決協議中規定的資格標準，但由於最高結算上限，或因為它們不是MDL或JCCP的一部分，這些索賠被排除在結算範圍之外，是按各自的結算率計算的。由於上文所述所有金屬上金屬索賠的普遍不確定性，以及關於個別索賠的資料不足，我們目前無法合理估計未來索賠的損失範圍；因此，我們目前尚未就這些索賠進行累計計算。
我們仍然相信，對於不符合賠償協議的資格標準的現有修訂索賠的可能損失範圍的高端，按每宗個案平均計算，不會超過我們為修訂索賠而採取的每宗個案的平均應計額，我們可以確認符合適用的和解協議的資格標準。今後的索賠要求將使用上文所述的權責發生制方法逐案加以評估(如果未來的事實和情況需要，這種方法可能發生變化)。
我們在索賠的基礎上維持了產品責任保險.在財税截至2012年9月30日的季度，我們收到了聯邦公司(當時的主要產品責任保險公司)的傳統權利保留，聲稱目前和未來的某些索賠要求與養護有關的某些類型的損害。®金屬對金屬臀部產品(保存)®(第一次這類索賠要求是在保單年度內單獨發生的)。這個覆蓋位置的效果應該是保存®將索賠分成前一個保單年度，在該年度可獲得適用的索賠保險，但須受當時有效的總體保單限制。我們通知聯邦政府，我們不同意它對保護區的描述。®作為單一的索賠，這導致了多年保險保險訴訟(田納西州保險訴訟)，最近已解決如下所述。
如先前所披露的，我們與與金屬保險有爭議的七家保險公司中的六家達成了和解協議--哥倫比亞保險公司、旅行者公司、軸心盈餘線保險公司、聯邦、Catlin專業保險公司和Catlin保險代理有限公司，為倫敦勞合社2003年聯合保險公司及其代表達成和解協議，從而全面解決田納西保險訴訟。
另外，2017年3月，被田納西州保險訴訟駁回的列剋星敦保險公司(Lexington Insurance Company，列剋星敦)要求根據五份列剋星敦保險單進行與養護有關的仲裁。®索賠。隨後，我們與萊剋星敦就所請求的仲裁的範圍進行了討論和通信。2017年10月27日左右，列剋星敦向馬薩諸塞州聯邦法院、薩福克縣高等法院申請強制仲裁令，命名為我們、WMT和賴特醫療集團公司。我們反對這項申請。2018年2月28日，馬薩諸塞州法院命令各方對包含馬薩諸塞州仲裁條款的兩份列剋星敦保險單進行仲裁，但未下令根據其餘三份有爭議的列剋星敦保險單進行仲裁。我們已就這項裁決提出上訴。雖然上訴仍在審理中，但我們正在進行仲裁，但仲裁員的選擇仍存在爭議。在仲裁中，萊剋星頓提出了一項聲明性救濟的索賠，而我們則對違約、聲明性救濟和不誠信提出了反訴。2018年9月26日，列剋星敦試圖增加一項指控，聲稱我們提交的田納西州訴訟沒有誠意。我們反對列剋星敦的額外索賠，並認為只有在仲裁員(尚未選定)同意的情況下才能增加這種索賠。美國仲裁協會同意我們的立場。
2018年5月22日，我們根據法院沒有下令在馬薩諸塞州進行仲裁的三項政策，對萊剋星敦提起訴訟。這起向田納西州法院提起的訴訟，指控萊剋星頓公司未能根據2009-2012年發佈的保單提供金屬金屬索賠的保險，從而違反合同、宣示救濟和不誠信。2018年7月12日，列剋星敦提出一項動議，要求中止訴訟，並強制根據2009-2011年列剋星敦政策進行仲裁。2019年2月21日，我們提出了一項反對萊剋星頓留下來的動議。2019年3月13日，我們對列剋星敦的動議提出了反對意見。
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(未經審計)
正如先前披露的，2019年7月23日，我們原則上與列剋星敦達成協議，解決我們之間目前尚存的所有爭端，根據這一協議，列剋星敦同意買回標的保險單，總共$15.5百萬(除了$5百萬曾由列剋星敦支付)。2019年10月7日，我們與列剋星敦簽訂了最終協議，要求列剋星敦支付$15.5百萬到2019年11月21日。這一和解是完全滿意的所有潛在責任列剋星敦有關金屬金屬髖關節索賠，包括但不限於所有索賠由我們的子公司wmt對列剋星敦在上述保險範圍仲裁和訴訟。我們記錄了$15.5百萬因這一結算而在“其他流動資產”內的應收款2019年9月29日.
截至2019年9月29日，而不包括$15.5百萬根據我們與列剋星敦達成的上述和解協議，我們的保險公司總共支付了$104.9百萬與金屬對金屬索賠有關的保險收益，包括根據上述和解協議收到的金額，其中$98.2百萬已經直接付給我們了$6.7百萬直接付給索賠人。除此類和解協議另有規定外，我們對保險收益的接受並不意味着放棄我們可能對與金屬對金屬保險無關的保險承運人提出的任何其他索賠，以及我們與承運人之間的糾紛。
鑑於這些事項所要求的數額很大或不確定，以及這些事項固有的不可預測性，這些事項的不利後果超過我們應計用於應急的數額，可能對我們的財務狀況、業務結果和現金流動產生重大不利影響。今後對這些規定估計數的修改可能對我們的業務結果和財務狀況產生重大影響。我們使用現有的最佳信息來確定應計產品負債的水平，並相信我們的應計項目是足夠的。
其他
除上述事項外，我們還須受其他各種法律程序、產品責任申索、公司管治及在一般業務過程中出現的其他事項的影響。
14. 段信息
我們的管理層，包括我們的首席執行官，他是我們的首席經營決策者，管理我們的業務三經營業務：美國下肢及生物製品，美國上肢，國際肢體及生物製品。我們確定每個操作段代表一個可報告的部分。我們的首席執行幹事審查業務部門一級的財務信息，以分配資源，並評估每個部門的經營成果和業績。亞細亞
我們的美國下肢和生物製品部門包括我們的業務集中在美國銷售我們的下肢產品，如關節植入物和骨固定裝置的腳和踝關節，我們的生物製品用於支持治療受損或病骨，肌腱和軟組織或刺激骨生長。我們的美國上肢部分包括主要在美國銷售的上肢產品，如用於肩部、肘部、腕部和手部的關節植入物和骨固定裝置，以及用於機械修復組織對組織或組織對骨損傷及其他輔助產品的產品。由於IMASCAP手術由美國上肢管理小組管理，與IMASCAP相關的手術結果和資產包括在美國上肢部分。我們的國際肢體和生物製品部門包括我們的業務集中在美國以外的銷售所有的下肢和上肢產品，包括相關的生物產品。
使用不包括與收購有關的交易和過渡費用影響的內部業務業績計量的部門盈利計量，因為這類項目不代表部門結果。我們已確定，每個報告部分代表一個報告單位，根據ASC 350，每個報告單位都需要分配善意。
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精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
與我們的部分有關的選定財務信息列示於下文所述的三個月終了期間。2019年9月29日和2018年9月30日(千)：
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| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月29日止的三個月 |
| 美國下肢與生物製品 | 美國上肢 | 國際極值與生物製品 | 企業1 | 共計 |
來自外部客户的淨銷售額 | $ | 83,940 |
| $ | 78,292 |
| $ | 50,202 |
| $ | — |
| $ | 212,434 |
|
折舊費用 | 2,694 |
| 3,165 |
| 3,441 |
| 6,715 |
| 16,015 |
|
攤銷費用 | — |
| — |
| — |
| 8,308 |
| 8,308 |
|
部分營業收入(損失) | $ | 18,335 |
| $ | 27,450 |
| $ | (1,639 | ) | $ | (48,742 | ) | $ | (4,596 | ) |
其他： | | | | | |
庫存分期攤銷 | | | | | 353 |
|
過渡費用 | | | | | 594 |
|
非現金資產減值 | | | | | 5,597 |
|
營運損失 | | | | | (11,140 | ) |
利息費用，淨額 | | | | | 20,448 |
|
其他費用，淨額 | | | | | 1,317 |
|
所得税前損失 | | | | | $ | (32,905 | ) |
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2018年9月30日止的三個月 |
| 美國下肢與生物製品 | 美國上肢 | 國際極值與生物製品 | 企業1 | 共計 |
來自外部客户的淨銷售額 | $ | 79,296 |
| $ | 66,269 |
| $ | 48,541 |
| $ | — |
| $ | 194,106 |
|
折舊費用 | 2,474 |
| 2,836 |
| 3,366 |
| 5,928 |
| 14,604 |
|
攤銷費用 | — |
| — |
| — |
| 5,881 |
| 5,881 |
|
部分營業收入(損失) | $ | 20,487 |
| $ | 21,192 |
| $ | (278 | ) | $ | (48,583 | ) | $ | (7,182 | ) |
其他： | | | | | |
過渡費用 | | | | | 1,952 |
|
營運損失 | | | | | (9,134 | ) |
利息費用，淨額 | | | | | 19,753 |
|
其他費用，淨額 | | | | | 3,902 |
|
所得税前損失 | | | | | $ | (32,789 | ) |
目錄
萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
與我們部分有關的選定財務資料列於下文，供九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日(千)：
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| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月29日止的9個月 |
| 美國下肢與生物製品 | 美國上肢 | 國際極值與生物製品 | 企業1 | 共計 |
來自外部客户的淨銷售額 | $ | 269,960 |
| $ | 242,585 |
| $ | 159,750 |
| $ | — |
| $ | 672,295 |
|
折舊費用 | 7,915 |
| 9,490 |
| 11,174 |
| 19,109 |
| 47,688 |
|
攤銷費用 | — |
| — |
| — |
| 23,757 |
| 23,757 |
|
部分營業收入(損失) | $ | 70,285 |
| $ | 87,682 |
| $ | (2,820 | ) | $ | (149,407 | ) | $ | 5,740 |
|
其他： | | | | | |
庫存分期攤銷 | | | | | 1,057 |
|
過渡費用 | | | | | 1,615 |
|
非現金資產減值 | | | | | 5,597 |
|
營運損失 | | | | | (2,529 | ) |
利息費用，淨額 | | | | | 60,138 |
|
其他費用，淨額 | | | | | 12,381 |
|
所得税前損失 | | | | | $ | (75,048 | ) |
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2018年9月30日止的9個月 |
| 美國下肢與生物製品 | 美國上肢 | 國際極值與生物製品 | 企業1 | 共計 |
來自外部客户的淨銷售額 | $ | 235,595 |
| $ | 206,338 |
| $ | 156,110 |
| $ | — |
| $ | 598,043 |
|
折舊費用 | 7,729 |
| 8,350 |
| 9,604 |
| 17,303 |
| 42,986 |
|
攤銷費用 | — |
| — |
| — |
| 19,031 |
| 19,031 |
|
部分營業收入(損失) | $ | 62,211 |
| $ | 69,864 |
| $ | (1,526 | ) | $ | (138,044 | ) | $ | (7,495 | ) |
其他： | | | | | |
過渡費用 | | | | | 4,187 |
|
營運損失 | | | | | (11,682 | ) |
利息費用，淨額 | | | | | 60,243 |
|
其他費用，淨額 | | | | | 75,649 |
|
所得税前損失 | | | | | $ | (147,574 | ) |
| |
| 公司類別主要反映與美國下肢及生物製品、美國上肢及國際肢體及生物製品部分無關的一般及行政開支。這些非分配的公司開支涉及支持所有部門的全球行政開支，包括某些執行幹事的薪金和福利，以及諸如：信息技術行政和支助；公司總部；法律、合規和公司財務職能；保險；以及所有基於股份的補償等費用。. |
我們的主要地理區域包括美國、EMEAC(包括歐洲、中東、非洲和加拿大)和其他地區(主要代表亞洲、澳大利亞和拉丁美洲)。每個地理區域的淨銷售額是根據產品銷售地點計算的。
目錄
萊特醫療集團N.V.
精簡合併財務報表附註(續)
(未經審計)
按地理區域分列的產品線淨銷售額如下(千)：
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月結束 | | 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
美國 | | | | | | | |
下肢 | $ | 61,733 |
| | $ | 57,602 |
| | $ | 199,873 |
| | $ | 173,889 |
|
上肢 | 77,160 |
| | 65,334 |
| | 239,033 |
| | 203,163 |
|
生物製品 | 21,292 |
| | 20,654 |
| | 67,520 |
| | 59,053 |
|
體育醫學及其他 | 2,047 |
| | 1,975 |
| | 6,119 |
| | 5,828 |
|
美國共計 | $ | 162,232 |
| | $ | 145,565 |
| | $ | 512,545 |
| | $ | 441,933 |
|
| | | | | | | |
EMEAC | | | | | | | |
下肢 | $ | 9,826 |
| | $ | 9,527 |
| | $ | 34,195 |
| | $ | 33,761 |
|
上肢 | 19,541 |
| | 18,985 |
| | 66,956 |
| | 64,935 |
|
生物製品 | 1,866 |
| | 1,828 |
| | 6,030 |
| | 6,244 |
|
體育醫學及其他 | 2,109 |
| | 2,591 |
| | 7,248 |
| | 8,182 |
|
EMEAC共計 | $ | 33,342 |
| | $ | 32,931 |
| | $ | 114,429 |
| | $ | 113,122 |
|
| | | | | | | |
其他 | | | | | | | |
下肢 | $ | 4,955 |
| | $ | 3,974 |
| | $ | 13,120 |
| | $ | 10,747 |
|
上肢 | 7,654 |
| | 6,696 |
| | 20,858 |
| | 19,477 |
|
生物製品 | 4,046 |
| | 4,721 |
| | 10,751 |
| | 12,144 |
|
體育醫學及其他 | 205 |
| | 219 |
| | 592 |
| | 620 |
|
其他共計 | $ | 16,860 |
| | $ | 15,610 |
| | $ | 45,321 |
| | $ | 42,988 |
|
| | | | | | | |
總淨銷售額 | $ | 212,434 |
| | $ | 194,106 |
| | $ | 672,295 |
| | $ | 598,043 |
|
在美國上肢、美國下肢和生物製品以及國際四肢和生物製品段的資產是指專門用於每個業務部門的運營或聯合使用時分配的資產。公司類別中的資產主要是現金和現金等價物、衍生資產、與我們公司總部有關的不動產、廠房和設備、與停止業務有關的資產、產品責任保險應收賬款和與所得税有關的資產。按業務部門分列的資產總額2019年9月29日和2018年12月30日如下(千)：
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 2019年9月29日 |
| 美國下肢與生物製品 | 美國上肢 | 國際極值與生物製品 | 企業 | 共計 |
總資產 | $ | 951,654 |
| $ | 921,729 |
| $ | 265,837 |
| $ | 369,612 |
| $ | 2,508,832 |
|
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 2018年12月30日 |
| 美國下肢與生物製品 | 美國上肢 | 國際極值與生物製品 | 企業 | 共計 |
總資產 | $ | 940,075 |
| $ | 923,036 |
| $ | 272,127 |
| $ | 559,163 |
| $ | 2,694,401 |
|
15. 後續事件
2019年第四季度2019年11月4日，我們與Stryker及其子公司Stryker B.V.簽訂了一項最終協議。根據協議的條款，並根據協議的條款和條件，Stryker B.V.將開始投標要約，以收購賴特公司所有已發行的普通股。$30.75每股現金。Stryker和Stryker B.V.完成要約的義務取決於我們在相關要約中發行的最低數量的流通股，在賴特股東特別大會上通過與交易有關的某些決議，獲得適用的監管批准和其他習慣條件。如果這些條件得到滿足並且要約結束，Stryker可以通過盤後重組獲得任何剩餘的股份。此次收購預計將於2020年下半年結束。
如果協議在特定情況下終止，賴特可能被要求向斯特雷克支付終止費$150百萬.
見“第二部分-其他信息-第1A項風險因素”，以討論與Stryker擬議收購Wright有關的風險因素。
項目2.管理層對財務狀況和業務結果的討論和分析。
以下管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析描述了影響我們的經營結果、財務狀況和財務狀況變化的主要因素。三九已結束的幾個月2019年9月29日。本次討論應與所附的未經審計的合併財務報表一併閲讀，即我們關於表10-K的截至年度的年度報告。2018年12月30日，其中包括有關我們的重要會計政策和做法以及風險因素的更多信息，以及“關於前瞻性聲明的特別説明”
擬由Stryker收購
2019年第四季度2019年11月4日，我們與Stryker及其子公司Stryker B.V.簽訂了一項最終協議。根據協議的條款，並根據協議的條款和條件，Stryker B.V.將開始投標要約，以收購賴特公司所有已發行的普通股。$30.75每股現金。看見附註15向我們精簡的合併財務報表索取關於Stryker擬議收購的更多信息。
背景
2014年1月9日，舊賴特完成了將其前髖關節和膝蓋業務出售給微港科學公司(MicroPort)。除另有説明外，所有正發業務的當前和歷史經營結果均反映在所列所有期間合併財務報表中已停止的業務中。
除東正訓公司停業業務外，除另有説明外，濃縮合並財務報表附註和本節中關於資產和負債的所有討論均反映了我們持續業務中持有和使用的資產和負債，所有關於收入和支出的討論都反映了與我們持續業務有關的資產和負債。
2018年8月24日，我們達成了一項最終協議，在完全稀釋的基礎上收購卡蒂瓦公司100%的流通股。(Cartiva)，一家骨科醫療器械公司，專注於治療大拇指骨關節炎，總價為4.35億美元以現金支付，但須按協議規定進行某些調整。2018年10月10日，我們完成了這次收購，這增加了一項經PMA批准的高容量足踝手術技術，並進一步加快了我們在全球極端業務中的增長機會。我們以已登記的承銷公開發行的收益來資助這次收購。1 820萬有淨收益的普通股4.23億美元.
本節中提到“我們”、“我們”和“我們”是指賴特醫療集團(Wright Medical Group，N.V.)及其子公司在萊特/Tornier合併和萊特醫療集團(Wright Medical Group，Inc.)之後。以及合併前的子公司。我們的財政年度結束一般是在52周的基礎上確定的，從一年中12月最後一個星期日之後的第一個星期一開始，到次年12月的最後一個星期日結束。每隔幾年，就有必要在一年中增加一週，使之成為53周的週期。截至2019年9月29日和2018年9月30日的三個月和九個月分別由十三週和三十九周組成。
執行概況
公司簡介。我們是一家全球性的醫療器械公司，專注於四肢和生物產品。我們致力於提供創新的、增值的解決方案，提高世界各地患者的生活質量，並且是上肢(肩、肘、手腕和手)、下肢(腳和踝關節)和生物製劑市場的公認領導者，這是骨科領域增長最快的三個部門之一。我們的產品組合包括以下產品類別：
| |
• | 上肢，包括用於肩部、肘部、手腕和手的關節植入物和骨固定裝置； |
| |
• | 生物製品，包括用於支持治療受損或患病骨、肌腱和軟組織或刺激骨生長的產品；以及 |
| |
• | 運動醫學和其他產品，包括跨越多個解剖部位的產品，用於機械修復組織對組織或組織對骨的損傷和其他輔助產品。 |
我們的全球公司總部位於荷蘭阿姆斯特丹。我們還在田納西州孟菲斯(美國總部、研發、銷售和營銷管理和管理活動)、明尼蘇達州布盧明頓(上肢銷售、營銷和倉儲業務)、田納西阿靈頓(製造業和倉儲業務)、田納西富蘭克林(製造業和倉儲業務)、印第安納哥倫比亞市(研發)、喬治亞州阿爾法雷塔(製造和倉儲業務)、蒙博諾特(法國)(製造和倉儲業務)、法國普盧扎內(研究和開發)和愛爾蘭麥克羅姆(製造業)設有重要業務。此外，我們在加拿大、澳大利亞、亞洲、拉丁美洲和整個歐洲都有當地的銷售和銷售辦事處。
我們在美國、歐洲、亞洲、加拿大、澳大利亞和拉丁美洲的主要市場的大約50個國家推廣我們的產品。我們的產品主要通過在美國的僱員和獨立銷售代表組成的網絡銷售，並由美國以外的僱員銷售代表、獨立銷售代表和庫存經銷商組成。
主要產品。我們一直致力於在高增長的極端和生物製品市場上發展我們的地位。我們相信，對“生活質量”有更高期望的更加活躍和老齡化的患者羣體，全球對肢體和生物製劑解決方案的認識日益提高，由於使用這些產品而改善了臨牀結果，以及技術進步導致了此類產品的具體設計，簡化了程序並滿足了早期幹預的需要，以及對修訂和修訂相關解決方案的日益增長的需求將推動四肢和生物製品市場的發展。
我們的主要上肢產品包括AEQUALIS提升®FLEX™可轉換肩系統與SIMPLICITI®全肩置換系統®執行™反格倫系統和AEQUALIS®倒置II型™逆肩系統。SIMPLICITI®是第一次微創，保留總肩在美國可用。我們相信SIMPLICITI®允許我們擴大市場，以包括年輕的病人，歷史上已經推遲了這些手術。我們的藍圖™三維規劃軟件可以與我們的產品一起使用，以幫助外科醫生準確定位肩胛骨和肱骨種植體，並複製術前手術計劃。其他主要上肢產品包括進化。®橈骨頭假體治療肘關節骨折的進展®彎頭電鍍系統和RAYHACK®截骨系統FDA 510(K)對AEQUALIS的清除® FLEX復興™修訂肩系統於2018年第三季度收到。[醫]AEQUALIS®Flex Recove™是在2019年第一季度初向有限用户推出的，並於2019年第二季度末全面推出。
我們的主要下肢產品包括INBONE。®，無窮大®，以及Invision™全踝關節置換系統，所有這些都可以與我們的預言一起使用。®術前導航指南，結合計算機成像和病人的CT掃描，旨在提供對齊的準確性，同時減少手術步驟。由於我們於2018年10月收購了Cartiva，我們的下肢產品組合現在包括Cartiva的合成軟骨種植體(SCI)，這是唯一一種經PMA批准的治療第一跖骨跟骨(MTP)關節骨關節炎的產品。我們的下肢產品還包括用於治療Charcot糖尿病足的救世主外固定器。®Ⅱ.多軸壓縮電鍍系統，ORTHOLOC™3 DI改造電鍍系統，PhaLinx®用於錘趾指徵的前趾系統®沃爾漢默託系統，達科®鎖定電鍍系統系列，英勇®踝關節融合釘系統，以及Swanson線的足趾關節置換產品。PROSTEP™足踝微創手術系統於2017年第三季度向有限用户推出，並於2018年第三季度全面推出。我們還在2018年推出了一系列拯救™肢體救助組合的線路擴展。我們預計對這些新產品的需求將持續。
我們的生物產品使用生物組織和合成材料，使身體能夠再生受損或患病的骨骼，並修復受損或患病的軟組織。我們的主要生物產品包括增強。®骨移植和增強®可注射。增額®是基於重組人血小板衍生生長因子(rhPDGF-BB)，一種合成拷貝的身體的主要癒合劑之一。其他主要生物產品包括GRAFTJACKET® 和現在的GRAFTJACKETTM軟組織修復和包膜線，羊膜和胎盤組織中提取的ACTISHIELD™和VIAFLOW™產物，ALLOMATRIX®可注射組織基骨替代物系列，密度大。®可注射移植®人工骨移植替代物及前STIM®注射誘導移植物此外，我們還引入了Bioskin®羊膜傷口基質，在2019年第三季度，以解決慢性傷口治療的外科足。
補充非GAAP專業表單信息。由於Cartiva業務的重要性，這並不包括在我們的業務結果中。三九結束的幾個月2018年9月30日和補充我們的濃縮鞏固
根據美國公認會計原則編制的財務報表，我們使用某些非GAAP財務措施，包括有機和合並形式的淨銷售。我們的非GAAP財務措施不符合或替代GAAP措施，可能與其他公司使用的非GAAP財務措施不同。此外，我們的非GAAP財務措施並不是基於任何全面或標準的會計規則或原則。因此，我們的非公認會計原則財務措施的計算可能與使用相同或類似名稱的其他公司的定義不同，在某種程度上限制了這些措施對比較目的的有用性。我們認為，非公認會計原則的財務措施有其侷限性，因為它們沒有反映與我們按照公認會計原則確定的業務結果有關的所有金額，而且這些措施只應用於結合相應的公認會計原則評估我們的業務結果。見下表，以核對我們的非公認會計原則有機和合並形式的銷售淨額三九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日按美國公認會計準則計算的銷售淨額。
“業務結果“下面的討論採用了歷史上未經審計的、相關的非公認會計原則有機信息和未經審計的合併形式信息的組合，包括我們收購Cartiva對我們合併財務報表的影響，就好像Cartiva的收購在2018年1月1日賴特2018年財政年度開始時已經完成一樣。有機淨銷售額反映了賴特公司遺留業務的淨銷售額，不包括通過收購Cartiva獲得的產品的淨銷售額。形式上的淨銷售額已經進行了調整，以反映如果Cartiva於2018年1月1日被收購，增量收入對我們合併淨銷售額的影響。此次收購隻影響了美國和國際下肢產品線的淨銷售額。非GAAP有機和組合形式銷售是基於現有的信息和我們的管理層認為是合理的假設開發的，以便在形式上反映Cartiva收購的影響。
非公認會計原則的有機和形式的財務數據並不一定表示如果在所述期間開始時完成或將來可能實現的Cartiva收購將發生的業務結果。
金融要聞。淨銷售額增加d 9.4%總合2.124億美元在第三四分之一2019，與1.41億美元在第三四分之一2018，主要由11.4%美國淨銷售額的增長。
我們在美國的淨銷售額增加d $16.7百萬，或11.4%，在第三四分之一2019與第三四分之一2018。這個我們正在進行的發射FLEX復興™修訂肩系統，並繼續成功地結合我們的藍圖™使能技術，執行™反向GlenidSystem和SIMPLICITI。®肩系促成非公認會計原則，遺留賴特美國有機增長8.2%。Cartiva產品對我們美國淨銷售額的影響大約是480萬美元。我們的聯合非GAAP預期增長是6.2%由於隨着美國Cartiva業務的減少，Cartiva公司的業務轉移到了我們的直接美國下肢銷售隊伍。第三四分之一2019.
我們的國際淨銷售額增加d $1.7百萬，或3.4%，在第三四分之一2019與第三四分之一2018，在我們的國際高端業務的直接市場銷售增長和大約增加的cartiva收入的推動下，90萬美元在我們的國際下肢生意中。這增加被一個180萬美元 不利外幣匯率的影響。
在第三四分之一2019，我們持續經營的淨虧損大致持平，總計3 620萬美元與持續經營的淨虧損相比3 580萬美元為.第三四分之一2018.
機遇和挑戰。2019年第四季度2019年11月4日，我們與Stryker及其子公司Stryker B.V.簽訂了一項最終協議，根據該協議的條款和條件，Stryker B.V.將開始投標要約，以購買賴特公司所有已發行的普通股。$30.75每股現金。看見附註15在我們精簡的合併財務報表中獲得關於Stryker擬議收購的更多信息。
我們打算繼續專注於利用我們的產品品牌的全球優勢，將其作為一項純粹的遊戲終端和生物技術業務。此外，我們認為，我們的業務高度互補的性質使我們在一系列地理區域和產品類別中具有顯著的多樣性和規模。我們很高興在2018年10月將Cartiva的SCI，第一個也是唯一一個用於治療大拇指骨關節炎的pma產品加入到我們市場領先的下肢投資組合中。在令人信服的臨牀表現和一級臨牀證據的支持下，我們相信Cartiva在未來的發展中處於有利地位，因為它能夠滿足巨大的市場需求，並滿足病人的強勁需求。截至2019年8月1日，美國Cartiva的業務已過渡到我們的直接美國下端銷售隊伍，我們相信該公司在維持以前由Cartiva的前分銷商完成的大部分業務方面正在取得進展，同時仍在發展Cartiva的現有業務。我們預計這將繼續需要時間，以充分的利益過渡是明顯的在我們的銷售結果。
此外，我們相信，我們在2017年12月收購了IMASCAP，這是一家領先的基於軟件的解決方案，用於術前計劃肩關節置換手術，確保獨家獲得突破性軟件，使技術和專利(包括藍圖™)得以獲得，從而進一步區分我們的產品組合，並進一步加快我們全球高端業務的增長機會。藍圖™被證明是我們轉換有競爭力的外科醫生的能力的組成部分，並且
我們相信，隨着我們執行使該系統更易於使用和發佈更多增強功能的計劃，這種影響將會增加。截至2019年9月29日，約40%我們的美國客户使用的是藍圖™。
我們相信，隨着最近和預期的新產品的推出，我們有很大的機會來增加銷售，包括我們的執行™反向格倫系統，Flex恢復™修訂肩部系統，我們的PROSTEP™微創手術系統，增強。®注射，並通過驅動藍圖™的採用和重點實施倡議，以幫助我們更好地競爭在流動外科中心。
重要的產業因素和挑戰。我們的行業受到眾多競爭、監管和其他重要因素的影響。我們的業務的發展取決於我們是否有能力繼續開發新產品和創新技術，獲得監管許可並保持產品的符合性，保護我們產品的專有技術和製造流程，有效地製造我們的產品，應對我們每個地理市場特有的競爭壓力，包括我們執行非競爭協議的能力，以及以有利可圖的方式成功地銷售和銷售我們的產品。我們和整個行業都受到政府的廣泛監管。不遵守監管要求可能會對我們的業務、經營結果和財務狀況產生重大的不利影響。我們，以及我們行業的其他參與者，都受到產品責任索賠的影響，這可能會對我們的業務、經營結果和財務狀況產生重大的不利影響。
業務結果
截至三個月的比較2019年9月29日三個月前2018年9月30日
下表列出了所述期間的業務結果，以美元(千)和銷售淨額百分比表示：
|
| | | | | | | | | | | |
| 三個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
| 金額 | 佔淨銷售額的百分比 | | 金額 | 佔淨銷售額的百分比 |
淨銷售額 | $ | 212,434 |
| 100.0 | % | | $ | 194,106 |
| 100.0 | % |
銷售成本1 | 44,441 |
| 20.9 | % | | 44,307 |
| 22.8 | % |
毛利 | 167,993 |
| 79.1 | % | | 149,799 |
| 77.2 | % |
業務費用： | | |
| | | |
|
銷售、一般和行政1 | 152,780 |
| 71.9 | % | | 139,223 |
| 71.7 | % |
研發1 | 18,045 |
| 8.5 | % | | 13,829 |
| 7.1 | % |
無形資產攤銷 | 8,308 |
| 3.9 | % | | 5,881 |
| 3.0 | % |
業務費用共計 | 179,133 |
| 84.3 | % | | 158,933 |
| 81.9 | % |
營運損失 | (11,140 | ) | (5.2 | )% | | (9,134 | ) | (4.7 | )% |
利息費用，淨額 | 20,448 |
| 9.6 | % | | 19,753 |
| 10.2 | % |
其他費用，淨額 | 1,317 |
| 0.6 | % | | 3,902 |
| 2.0 | % |
所得税前持續經營造成的損失 | (32,905 | ) | (15.5 | )% | | (32,789 | ) | (16.9 | )% |
所得税準備金 | 3,295 |
| 1.6 | % | | 3,040 |
| 1.6 | % |
持續業務淨虧損 | $ | (36,200 | ) | (17.0 | )% | | $ | (35,829 | ) | (18.5 | )% |
停業造成的損失，扣除税後的損失 | (7,589 | ) | | | (6,696 | ) | |
淨損失 | $ | (43,789 | ) | | | $ | (42,525 | ) | |
| |
1 | 這些細列項目包括下列所述期間的非現金、股票補償費用： |
|
| | | | | | | | | | | |
| 三個月結束 |
| 2019年9月29日 | 佔淨銷售額的百分比 | | 2018年9月30日 | 佔淨銷售額的百分比 |
銷售成本 | $ | 156 |
| 0.1 | % | | $ | 141 |
| 0.1 | % |
銷售、一般和行政 | 7,284 |
| 3.4 | % | | 6,537 |
| 3.4 | % |
研發 | 795 |
| 0.4 | % | | 579 |
| 0.3 | % |
下表按產品線列出美國和國際在所述期間的淨銷售額(以千為單位)和按年變化的百分比：
|
| | | | | | | | | | |
| 三個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | %變化 |
美國 | | | | | |
下肢 | $ | 61,733 |
| | $ | 57,602 |
| | 7.2 | % |
上肢 | 77,160 |
| | 65,334 |
| | 18.1 | % |
生物製品 | 21,292 |
| | 20,654 |
| | 3.1 | % |
體育醫學及其他 | 2,047 |
| | 1,975 |
| | 3.6 | % |
美國共計 | 162,232 |
| | 145,565 |
| | 11.4 | % |
| | | | | |
國際 | | | | | |
下肢 | $ | 14,781 |
| | $ | 13,501 |
| | 9.5 | % |
上肢 | 27,195 |
| | 25,681 |
| | 5.9 | % |
生物製品 | 5,912 |
| | 6,549 |
| | (9.7 | )% |
體育醫學及其他 | 2,314 |
| | 2,810 |
| | (17.7 | )% |
國際共計 | 50,202 |
| | 48,541 |
| | 3.4 | % |
| | | | | |
總淨銷售額 | $ | 212,434 |
| | $ | 194,106 |
| | 9.4 | % |
下表核對了截至三個月按產品線分列的非GAAP有機和合並形式的淨銷售額。2019年9月29日和2018年9月30日(千)：
|
| | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月29日止的三個月 |
| 遺留賴特(有機) | | 獨立卡蒂瓦 | | 萊特醫療集團N.V. |
美國 | | | | | |
下肢 | $ | 56,977 |
| | $ | 4,756 |
| | $ | 61,733 |
|
上肢 | 77,160 |
| | — |
| | 77,160 |
|
生物製品 | 21,292 |
| | — |
| | 21,292 |
|
體育醫學及其他 | 2,047 |
| | — |
| | 2,047 |
|
美國共計 | $ | 157,476 |
| | $ | 4,756 |
| | $ | 162,232 |
|
| | | | | |
國際 | | | | | |
下肢 | $ | 13,849 |
| | $ | 932 |
| | $ | 14,781 |
|
上肢 | 27,195 |
| | — |
| | 27,195 |
|
生物製品 | 5,912 |
| | — |
| | 5,912 |
|
體育醫學及其他 | 2,314 |
| | — |
| | 2,314 |
|
國際共計 | $ | 49,270 |
| | $ | 932 |
| | $ | 50,202 |
|
| | | | | |
全球 |
| |
| |
|
下肢 | $ | 70,826 |
| | $ | 5,688 |
| | $ | 76,514 |
|
上肢 | 104,355 |
| | — |
| | 104,355 |
|
生物製品 | 27,204 |
| | — |
| | 27,204 |
|
體育醫學及其他 | 4,361 |
| | — |
| | 4,361 |
|
總淨銷售額 | $ | 206,746 |
| | $ | 5,688 |
| | $ | 212,434 |
|
| | | | | |
|
| | | | | | | | | | | |
| 截至2018年9月30日止的三個月 |
| 獨立萊特醫療集團N.V. | | 獨立卡蒂瓦 | | 非GAAP組合形式 |
美國 | | | | | |
下肢 | $ | 57,602 |
| | $ | 7,211 |
| | $ | 64,813 |
|
上肢 | 65,334 |
| | — |
| | 65,334 |
|
生物製品 | 20,654 |
| | — |
| | 20,654 |
|
體育醫學及其他 | 1,975 |
| | — |
| | 1,975 |
|
美國共計 | $ | 145,565 |
| | $ | 7,211 |
| | $ | 152,776 |
|
| | | | | |
國際 | | | | | |
下肢 | $ | 13,501 |
| | $ | 599 |
| | $ | 14,100 |
|
上肢 | 25,681 |
| | — |
| | 25,681 |
|
生物製品 | 6,549 |
| | — |
| | 6,549 |
|
體育醫學及其他 | 2,810 |
| | — |
| | 2,810 |
|
國際共計 | $ | 48,541 |
| | $ | 599 |
| | $ | 49,140 |
|
| | | | | |
全球 | | | | | |
下肢 | $ | 71,103 |
| | $ | 7,810 |
| | $ | 78,913 |
|
上肢 | 91,015 |
| | — |
| | 91,015 |
|
生物製品 | 27,203 |
| | — |
| | 27,203 |
|
體育醫學及其他 | 4,785 |
| | — |
| | 4,785 |
|
總淨銷售額 | $ | 194,106 |
| | $ | 7,810 |
| | $ | 201,916 |
|
| | | | | |
| 截至2019年9月29日止的三個月 |
| 非GAAP有機和聯合形式的銷售淨增長/(下降) |
| 遺留賴特(有機) | | 獨立卡蒂瓦 | | 非GAAP組合形式 |
美國 | | | | | |
下肢 | (1.1)% | | N/A | | (4.8)% |
上肢 | 18.1% | | N/A | | 18.1% |
生物製品 | 3.1% | | N/A | | 3.1% |
體育醫學及其他 | 3.6% | | N/A | | 3.6% |
美國共計 | 8.2% | | N/A | | 6.2% |
| | | | | |
國際 | | | | | |
下肢 | 2.6% | | N/A | | 4.8% |
上肢 | 5.9% | | N/A | | 5.9% |
生物製品 | (9.7)% | | N/A | | (9.7)% |
體育醫學及其他 | (17.7)% | | N/A | | (17.7)% |
國際共計 | 1.5% | | N/A | | 2.2% |
| | | | | |
全球 | | | | | |
下肢 | (0.4)% | | N/A | | (3.0)% |
上肢 | 14.7% | | N/A | | 14.7% |
生物製品 | 0.0% | | N/A | | 0.0% |
體育醫學及其他 | (8.9)% | | N/A | | (8.9)% |
總淨銷售額 | 6.5% | | N/A | | 5.2% |
淨銷售額
美國銷售。美國淨銷售額1.622億美元在第三四分之一2019..11.4% 增加從…1.456億美元在第三四分之一2018，主要是由於我們的美國上端業務持續增長。另外，我們480萬美元來自Cartiva的淨銷售額。我們有非GAAP的有機生長8.2%伴隨着非GAAP聯合形式的生長6.2%.
美國銷售額約為76.4%佔總淨銷售額的比例第三四分之一2019，與75.0%佔總淨銷售額的比例第三四分之一2018.
我們的美國下肢淨收入增加d至6 170萬美元在第三四分之一2019相比較5 760萬美元在第三四分之一2018，代表7.2%。這一增長主要是由cartiva大約淨銷售額的推動。480萬美元。我們在美國下肢的非GAAP有機銷售減少 1.1%這符合我們的期望。我們相信，我們的美國下肢業務在使美國下肢銷售隊伍在第三季度恢復全力方面取得了很好的進展，在我們開放的地區充斥着經驗豐富的足部和腳踝代表。我們預計，這些行動的全部好處將繼續需要一段時間才能在我們的銷售結果中顯現出來。
我們的美國上端淨銷售額增加d至7 720萬美元在第三四分之一2019從…6 530萬美元在第三四分之一2018，代表18.1%。這種增長是由我們正在進行的發射FLEX復興™修訂肩系統，並繼續成功地結合我們的藍圖™使能技術，執行™反向GlenidSystem和SIMPLICITI。®肩系.
我們的美國生物製品淨銷售額增加d至2 130萬美元在第三四分之一2019從…2 070萬美元在第三四分之一2018，代表3.1%。這增加是由我們的核心生物產品的淨銷售量增長和增長所驅動的。®可注射。
國際銷售。我們國際地區的淨銷售額總計5 020萬美元在第三四分之一2019相比較4 850萬美元在第三四分之一2018。這3.4% 增加主要原因是我們的國際上肢業務和我們的國際下肢業務的增量Cartiva淨銷售額。這增加被一個180萬美元 不利外幣匯率的影響(A)百分之四年齡點不利對國際銷售增長率的影響)。
我們的國際下肢淨收入增加d 9.5%到1 480萬美元在第三四分之一2019從…1 350萬美元在第三四分之一2018。銷售增加d主要原因是90萬美元在Cartiva的淨銷售額。非GAAP有機國際下肢銷售增加 2.6%，主要是由增加銷售量庫存分銷商。這些增額部分抵消50萬美元 不利外幣匯率的影響(A)百分之四年齡點不利對國際下肢銷售增長率的影響)。
我們的國際上端淨銷售額增加 5.9%到2 720萬美元在第三四分之一2019從…2 570萬美元在第三四分之一2018。銷售增加加在一起10.1%在我們的直接市場。這些增額部分抵消100萬美元 不利外幣匯率的影響(A)百分之四年齡點不利對國際上肢銷售增長率的影響)。
我們的國際生物製品淨銷售額減少 9.7%到590萬美元在第三四分之一2019從…650萬美元在第三四分之一2018，由於向庫存分銷商銷售的時間和10萬美元 不利外幣匯率的影響(A)百分之二年齡點不利對國際生物製品銷售增長率的影響)。
銷售成本
我們的銷售成本總計4 440萬美元，或20.9%的淨銷售額第三四分之一2019，與4 430萬美元，或22.8%的淨銷售額第三四分之一2018。我們2019年的銷售成本減少了260萬美元，原因是我們改變了對多餘和過時庫存準備金的會計估計，因為這類庫存已經出售(見附註2合併財務報表)。此外，銷售成本佔淨銷售額的百分比減少佔銷售的百分比，這是由於對過剩和過時庫存的備抵較低，有利的製造費用，以及cartiva淨銷售毛利率的增加，部分由庫存逐步攤銷抵消。
銷售、一般和行政
我們的銷售、總務和行政費用總計1.528億美元，或71.9%的淨銷售額第三四分之一2019，與1.392億美元，或71.7%的淨銷售額第三四分之一2018。銷售、一般和行政費用佔淨銷售額的百分比保持不變，原因是將某些一般和行政費用與銷售增長相抵，後者被與技術轉讓相關的非現金資產減值的560萬美元.
研發
我們的研發費用總計1 800萬美元，或8.5%的淨銷售額第三四分之一2019相比較1 380萬美元，或7.1%的淨銷售額第三四分之一2018。研究和開發費用增加 百分之一年齡點
由於對我們新產品的投資。據估計，我們的研發費用佔2019年淨銷售額的比例從7%到8%不等。
無形資產攤銷
與無形資產攤銷有關的費用共計830萬美元在第三四分之一2019，相比較590萬美元在.第三四分之一2018。以持有的無形資產為基礎2019年9月29日，我們預計攤銷費用在2 900萬美元和3 200萬美元每年2019貫通2023.
利息費用，淨額
利息費用，淨額...2 040萬美元在第三四分之一2019和1 980萬美元在第三四分之一2018。我們的利息費用在第三四分之一2019主要是與2023年債券、2021年債券和2020年債券折價攤銷有關的非現金利息支出。600萬美元, 560萬美元，和70萬美元分別攤銷我們借款的遞延融資費用共計130萬美元；現金利息支出共計730萬美元，主要與2023年票據、2021年票據、2020年票據以及我們的ABL貸款機制和定期貸款機制下的借款有關，由利息收入50萬美元部分抵銷。
我們的利息費用在第三四分之一2018主要是與2023年債券、2021年債券和2020年債券折價攤銷有關的非現金利息支出。490萬美元, 500萬美元和240萬美元，分別攤銷2023年債券、2021年債券、2020年債券和我們的ABL融資機制共計130萬美元的遞延融資費用；現金利息支出共計760萬美元，主要與2023年債券、2021年票據和2020年債券的票面和我們的ABL貸款機制下的債券和借款有關。我們的利息支出被2018年第二季度發行的2023年債券淨收益投資150萬美元部分抵消。
其他費用，淨額
其他費用，淨額...130萬美元在第三四分之一2019，與390萬美元的其他費用，淨額，在第三四分之一2018。在第三四分之一2019, 其他費用，淨額，主要由90萬美元 損失與衍生資產及負債的市值調整有關，a90萬美元 損失與公允價值調整有關的或有或有考慮和非現金外幣換算 收入的70萬美元。在第三四分之一2018, 其他費用，淨額，主要包括未實現的損失340萬美元針對與仿生收購相關的CVRs的上市調整。
所得税準備金
我們記了税規定的持續運作330萬美元在第三四分之一2019，與税收相比規定的持續運作300萬美元在第三四分之一2018.我們的税收規定在第三2019年第一季度包括260萬美元的税收準備金，原因是公司間遞延交易收入税率的變化，以及在我們沒有估值免税額的司法管轄區，由於外幣損失的税收優惠而產生的淨收入税收準備金。在我們遭受損失的地區(主要是美國)，我們無法承認税收優惠。由於我們的遞延資產淨額的估值備抵，除非我們確認已停止業務的收益。在第三四分之一2018，我們承認了所得税規定在外匯收益的持續經營中，是指在我們沒有估值免税額和所得税規定的司法管轄區內的淨收入，而這些收入是在停業經營中相應的所得税優惠產生的。2018年期間，第三季度停業業務的虧損部分抵消了停業業務迄今的收入，從而產生了停業業務的所得税福利。
停業造成的損失，扣除税後的損失
停業造成的損失，扣除税後的損失，主要包括與法律辯護有關的費用、與產品責任保險回收/拒絕有關的收入/損失、以及與出售給MicroPort的東正管業務有關的任何或有負債的變動。
我們的停業造成的損失截至本季度2019年9月29日和2018年9月30日曾.760萬美元和670萬美元分別。看見附註4和附註13為我們精簡的合併財務報表，以進一步討論我們停止的業務和我們保留的或有負債與東正管業務有關。
比較九結束的幾個月2019年9月29日到九結束的幾個月2018年9月30日
下表列出了所述期間的業務結果，以美元(千)和銷售淨額百分比表示：
|
| | | | | | | | | | | |
| 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 |
| 金額 | 佔淨銷售額的百分比 | | 金額 | 佔淨銷售額的百分比 |
淨銷售額 | $ | 672,295 |
| 100.0 | % | | $ | 598,043 |
| 100.0 | % |
銷售成本1 | 139,096 |
| 20.7 | % | | 131,004 |
| 21.9 | % |
毛利 | 533,199 |
| 79.3 | % | | 467,039 |
| 78.1 | % |
業務費用： | | |
| | | |
|
銷售、一般和行政1 | 458,198 |
| 68.2 | % | | 417,297 |
| 69.8 | % |
研發1 | 53,773 |
| 8.0 | % | | 42,393 |
| 7.1 | % |
無形資產攤銷 | 23,757 |
| 3.5 | % | | 19,031 |
| 3.2 | % |
業務費用共計 | 535,728 |
| 79.7 | % | | 478,721 |
| 80.0 | % |
營運損失 | (2,529 | ) | (0.4 | )% | | (11,682 | ) | (2.0 | )% |
利息費用，淨額 | 60,138 |
| 8.9 | % | | 60,243 |
| 10.1 | % |
其他費用，淨額 | 12,381 |
| 1.8 | % | | 75,649 |
| 12.6 | % |
所得税前持續經營造成的損失 | (75,048 | ) | (11.2 | )% | | (147,574 | ) | (24.7 | )% |
所得税準備金(福利) | 10,340 |
| 1.5 | % | | (1,217 | ) | (0.2 | )% |
持續業務淨虧損 | $ | (85,388 | ) | (12.7 | )% | | $ | (146,357 | ) | (24.5 | )% |
(損失)停止經營的收入，扣除税後 | (12,814 | ) | | | 10,620 |
| |
淨損失 | $ | (98,202 | ) | | | $ | (135,737 | ) | |
| |
1 | 這些細列項目包括下列所述期間的非現金、股票補償費用： |
|
| | | | | | | | | | | |
| 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | 佔淨銷售額的百分比 | | 2018年9月30日 | 佔淨銷售額的百分比 |
銷售成本 | $ | 413 |
| 0.1 | % | | $ | 452 |
| 0.1 | % |
銷售、一般和行政 | 21,106 |
| 3.1 | % | | 16,496 |
| 2.8 | % |
研發 | 1,960 |
| 0.3 | % | | 1,388 |
| 0.2 | % |
下表按產品線列出美國和國際在所述期間的淨銷售額(以千為單位)和按年變化的百分比：
|
| | | | | | | | | | |
| 九個月結束 |
| 2019年9月29日 | | 2018年9月30日 | | %變化 |
美國 | | | | | |
下肢 | $ | 199,873 |
| | $ | 173,889 |
| | 14.9 | % |
上肢 | 239,033 |
| | 203,163 |
| | 17.7 | % |
生物製品 | 67,520 |
| | 59,053 |
| | 14.3 | % |
體育醫學及其他 | 6,119 |
| | 5,828 |
| | 5.0 | % |
美國共計 | $ | 512,545 |
| | $ | 441,933 |
| | 16.0 | % |
| | | | | |
國際 | | | | | |
下肢 | $ | 47,315 |
| | $ | 44,508 |
| | 6.3 | % |
上肢 | 87,814 |
| | 84,412 |
| | 4.0 | % |
生物製品 | 16,781 |
| | 18,388 |
| | (8.7 | )% |
體育醫學及其他 | 7,840 |
| | 8,802 |
| | (10.9 | )% |
國際共計 | $ | 159,750 |
| | $ | 156,110 |
| | 2.3 | % |
| | | | | |
總淨銷售額 | $ | 672,295 |
| | $ | 598,043 |
| | 12.4 | % |
下表按產品線對我們的非GAAP有機和組合形式的淨銷售額進行了核對。九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日(千)：
|
| | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月29日止的9個月 |
| 遺留賴特(有機) | | 獨立卡蒂瓦 | | 萊特醫療集團N.V. |
美國 | | | | | |
下肢 | $ | 180,008 |
| | $ | 19,865 |
| | $ | 199,873 |
|
上肢 | 239,033 |
| | — |
| | 239,033 |
|
生物製品 | 67,520 |
| | — |
| | 67,520 |
|
體育醫學及其他 | 6,119 |
| | — |
| | 6,119 |
|
美國共計 | $ | 492,680 |
| | $ | 19,865 |
| | $ | 512,545 |
|
| | | | | |
國際 | | | | | |
下肢 | $ | 44,385 |
| | $ | 2,930 |
| | $ | 47,315 |
|
上肢 | 87,814 |
| | — |
| | 87,814 |
|
生物製品 | 16,781 |
| | — |
| | 16,781 |
|
體育醫學及其他 | 7,840 |
| | — |
| | 7,840 |
|
國際共計 | $ | 156,820 |
| | $ | 2,930 |
| | $ | 159,750 |
|
| | | | | |
全球 | | | | | |
下肢 | $ | 224,393 |
| | $ | 22,795 |
| | $ | 247,188 |
|
上肢 | 326,847 |
| | — |
| | 326,847 |
|
生物製品 | 84,301 |
| | — |
| | 84,301 |
|
體育醫學及其他 | 13,959 |
| | — |
| | 13,959 |
|
總淨銷售額 | $ | 649,500 |
| | $ | 22,795 |
| | $ | 672,295 |
|
| | | | | |
|
| | | | | | | | | | | |
| 截至2018年9月30日止的9個月 |
| 獨立萊特醫療集團N.V. | | 獨立卡蒂瓦 | | 非GAAP組合形式 |
美國 | | | | | |
下肢 | $ | 173,889 |
| | $ | 23,498 |
| | $ | 197,387 |
|
上肢 | 203,163 |
| | — |
| | 203,163 |
|
生物製品 | 59,053 |
| | — |
| | 59,053 |
|
體育醫學及其他 | 5,828 |
| | — |
| | 5,828 |
|
美國共計 | $ | 441,933 |
| | $ | 23,498 |
| | $ | 465,431 |
|
| | | | | |
國際 | | | | | |
下肢 | $ | 44,508 |
| | $ | 1,222 |
| | $ | 45,730 |
|
上肢 | 84,412 |
| | — |
| | 84,412 |
|
生物製品 | 18,388 |
| | — |
| | 18,388 |
|
體育醫學及其他 | 8,802 |
| | — |
| | 8,802 |
|
國際共計 | $ | 156,110 |
| | $ | 1,222 |
| | $ | 157,332 |
|
| | | | | |
全球 | | | | | |
下肢 | $ | 218,397 |
| | $ | 24,720 |
| | $ | 243,117 |
|
上肢 | 287,575 |
| | — |
| | 287,575 |
|
生物製品 | 77,441 |
| | — |
| | 77,441 |
|
體育醫學及其他 | 14,630 |
| | — |
| | 14,630 |
|
總淨銷售額 | $ | 598,043 |
| | $ | 24,720 |
| | $ | 622,763 |
|
| | | | | |
| 截至2019年9月29日止的9個月 |
| 非GAAP有機和聯合形式的銷售淨增長/(下降) |
| 遺留賴特(有機) | | 獨立卡蒂瓦 | | 非GAAP組合形式 |
美國 | | | | | |
下肢 | 3.5% | | N/A | | 1.3% |
上肢 | 17.7% | | N/A | | 17.7% |
生物製品 | 14.3% | | N/A | | 14.3% |
體育醫學及其他 | 5.0% | | N/A | | 5.0% |
美國共計 | 11.5% | | N/A | | 10.1% |
| | | | | |
國際 | | | | | |
下肢 | (0.3)% | | N/A | | 3.5% |
上肢 | 4.0% | | N/A | | 4.0% |
生物製品 | (8.7)% | | N/A | | (8.7)% |
體育醫學及其他 | (10.9)% | | N/A | | (10.9)% |
國際共計 | 0.5% | | N/A | | 1.5% |
| | | | | |
全球 | | | | | |
下肢 | 2.7% | | N/A | | 1.7% |
上肢 | 13.7% | | N/A | | 13.7% |
生物製品 | 8.9% | | N/A | | 8.9% |
體育醫學及其他 | (4.6)% | | N/A | | (4.6)% |
總淨銷售額 | 8.6% | | N/A | | 8.0% |
淨銷售額
美國銷售。美國淨銷售額5.125億美元在第一個九幾個月2019, a 16.0% 增加從…4.419億美元在第一個九幾個月2018，主要是由於我們的美國上端業務持續增長。另外，我們1 990萬美元來自Cartiva的淨銷售額，以及我們的美國生物製品業務因增長而持續增長®注射型和我們的核心生物製劑產品。我們有非GAAP的有機生長11.5%伴隨着非GAAP聯合形式的生長10.1%。美國銷售額約為76.2%佔第一季度總淨銷售額的比例九幾個月2019，與73.9%佔第一季度總淨銷售額的比例九幾個月2018.
國際銷售。國際銷售總額1.598億美元在第一個九幾個月2019相比較1.561億美元在第一個九幾個月2018。這2.3% 增加主要是由cartiva的淨銷售額和增加在我們的直接市場，在我們的國際高端業務。這些增額部分抵消820萬美元 不利外幣匯率的影響(A)百分之五年齡點不利對銷售增長率的影響)。
銷售成本
我們的銷售成本佔淨銷售額的百分比減少到20.7%在第一個九幾個月2019相比較21.9%在第一個九幾個月2018。我們2019年的銷售成本包括由於我們的估計儲備發生變化而減少了260萬美元的庫存儲備(見附註2合併財務報表)。此外，銷售成本減少d佔銷售的百分比，主要是由於對過剩和過時庫存的備抵較低和有利的製造費用，以及cartiva淨銷售的毛利率增加，部分由庫存逐步攤銷抵消。
營業費用
佔淨銷售額、營業費用的百分比保持相對平緩在…79.7%在第一個九幾個月2019相比較80.0%在第一個九幾個月2018。取得這一成果的辦法是利用增加的一般和行政費用來抵消銷售淨額的增加，但無形資產的攤銷以及研究和開發費用的增加部分抵消了這一結果。
所得税準備金(福利)
我們記錄了一項所得税規定的持續運作1 030萬美元在第一個九幾個月2019，與税收相比效益的持續運作120萬美元在第一個九幾個月2018。賦税規定本年度期間包括$7.7應付公司間遞延交易收入税率變動的税收準備金。餘下的税項撥備，是由於我們沒有估值免税額的司法管轄區的淨收入所致，但因外幣虧損而獲得的税項利益，部分抵銷了該等免税額。賦税效益在前一年期間，由於我們有能力確認美國因在美國停止經營活動中的收益而產生的税前損失的税收優惠，部分抵消了對外幣收益的税收準備和我們沒有估價津貼的司法管轄區淨收益的結果而記錄的淨收益。
(損失)停止經營的收入，扣除税後
(損失)停止經營的收入，扣除税後，主要包括與法律辯護有關的費用、與產品責任保險回收/拒絕有關的收入/損失、以及與出售給MicroPort的東正管業務有關的任何或有負債的變動。我們的(損失)停止經營的收入為九結束的幾個月 2019年9月29日和2018年9月30日減除1 550萬美元2019年確認的保險回收a3 075萬美元2018年確認的保險回收。看見附註4和附註13為我們精簡的合併財務報表，以進一步討論我們停止的業務和我們保留的或有負債與東正管業務有關。
可報告段
下表列出了報告部分的銷售淨額和營業收入，以美元數額(千)和銷售淨額的百分比表示：
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| 截至2019年9月29日止的三個月 |
| 美國下肢 &生物製品 | | 美國上肢 | | 國際極值 &生物製品 |
淨銷售額 | $ | 83,940 |
| | $ | 78,292 |
| | $ | 50,202 |
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營業收入(損失) | $ | 18,335 |
| | $ | 27,450 |
| | $ | (1,639 | ) |
營業收入(虧損)佔淨銷售額的百分比 | 21.8 | % | | 35.1 | % | | (3.3 | )% |
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| | | | | | | | | | | |
| 截至2018年9月30日止的三個月 |
| 美國下肢
&生物製品 | | 美國上肢 | | 國際極值
&生物製品 |
淨銷售額 | $ | 79,296 |
| | $ | 66,269 |
| | $ | 48,541 |
|
營業收入(損失) | $ | 20,487 |
| | $ | 21,192 |
| | $ | (278 | ) |
營業收入(虧損)佔淨銷售額的百分比 | 25.8 | % | | 32.0 | % | | (0.6 | )% |
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| | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月29日止的9個月 |
| 美國下肢 &生物製品 | | 美國上肢 | | 國際極值 &生物製品 |
淨銷售額 | $ | 269,960 |
| | $ | 242,585 |
| | $ | 159,750 |
|
營業收入(損失) | $ | 70,285 |
| | $ | 87,682 |
| | $ | (2,820 | ) |
營業收入(虧損)佔淨銷售額的百分比 | 26.0 | % | | 36.1 | % | | (1.8 | )% |
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| | | | | | | | | | | |
| 截至2018年9月30日止的9個月 |
| 美國下肢
&生物製品 | | 美國上肢 | | 國際極值
&生物製品 |
淨銷售額 | $ | 235,595 |
| | $ | 206,338 |
| | $ | 156,110 |
|
營業收入(損失) | $ | 62,211 |
| | $ | 69,864 |
| | $ | (1,526 | ) |
營業收入(虧損)佔淨銷售額的百分比 | 26.4 | % | | 33.9 | % | | (1.0 | )% |
我們美國下肢和生物製品部分的淨銷售額增加 460萬美元和3 440萬美元在三九結束的幾個月2019年9月29日與三九結束的幾個月2018年9月30日。這些增額淨銷售額主要來自cartiva的淨銷售額，以及我們核心生物產品業務的淨銷售額增長和增長。®可注射。卡蒂瓦的收購影響了大約480萬美元和1 990萬美元為三九結束的幾個月2019年9月29日分別是我們美國下肢和生物製品部分的淨銷售額。美國下肢及生物製品部分營業收入減少 220萬美元最後三個月2019年9月29日與截止的三個月相比2018年9月30日，主要是因為我們核心的美國下肢業務的不良經營結果。這部分被Cartiva收購對我們美國下肢和生物製品部門截至三個月的營業收入的影響所抵消。2019年9月29日。美國下肢及生物製品部分營業收入增加 810萬美元為九結束的幾個月2019年9月29日與九結束的幾個月2018年9月30日。卡蒂瓦的收購影響了大約1，180萬美元九結束的幾個月2019年9月29日我們的美國下肢和生物製品部分的營業收入。
美國上肢市場的淨銷售額增加 1 200萬美元和3 620萬美元在三九結束的幾個月2019年9月29日與三九結束的幾個月2018年9月30日。美國上肢部門營業收入增加 630萬美元和1 780萬美元在三九結束的幾個月2019年9月29日分別與三九結束的幾個月2018年9月30日。這些增額淨銷售額和營業收入主要是由我們創新的肩型產品組合中持續的淨銷售額增長驅動的，包括我們的執行™反向GlenidSystem，SIMPLICITI的組合。®肩部系統和藍圖™啟用技術，我們正在推出的FLEX復興™修訂肩系統，並利用某些銷售，一般和行政費用，以增加淨銷售額。
我們的國際末端和生物製品部分的淨銷售額增加 170萬美元和360萬美元在三九結束的幾個月2019年9月29日與三九結束的幾個月2018年9月30日。這些增額淨銷售額主要是由於我們的國際上端業務的直接市場銷售的增長和我們的國際下肢業務的增量性的cartiva淨銷售額的增長。90萬美元和290萬美元為三九結束的幾個月2019年9月29日分別。這些增長被外匯匯率的不利影響部分抵消。我們的國際肢體和生物製品部分的運營損失增加 140萬美元和130萬美元在三九結束的幾個月2019年9月29日與三九結束的幾個月2018年9月30日。這些增額主要原因是與新的歐洲醫療器械條例(MDR)有關的支出。這些影響被Cartiva收購的營業收入部分抵消，該公司的業務收入總額為80萬美元，而Cartiva的業務收入為240萬美元。三九結束的幾個月2019年9月29日分別。
流動性與資本資源
下表列出了所述期間的某些流動資金措施(以千計)：
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| 2019年9月29日 | | 2018年12月30日 |
現金和現金等價物 | $ | 147,263 |
| | $ | 191,351 |
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營運資本1 | (102,890 | ) | | 136,106 |
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1 | 截至2019年6月30日，我們普通股的收盤價已超過2021年債券轉換價的130%，而2021年債券在截至2099年9月30日的下一個季度內，連續30個交易日中有20個交易日以上，因此，持有2021年債券的人能夠轉換這些債券。由於持有2021年債券的人士有能力在2019年9月30日之前轉換該等債券，3.386億美元2021年紙幣的賬面價值及9 180萬美元2021個債券轉換衍生工具的公允價值被歸類為流動負債，9 320萬美元2021年債券風險資產的公允價值被列為流動資產2019年9月29日。沒有轉換，2021年的票據在2019年9月30日營業結束時不再可兑換。 |
經營活動。(用於)業務活動的現金共計1 830萬美元和(1250萬美元)在第一個九幾個月2019和2018分別。這個增加第一批業務活動提供的現金九幾個月2019主要原因是持續業務的現金盈利能力有所改善。
投資活動。我們的資本支出總額6 380萬美元和4 990萬美元在第一個九幾個月2019和2018分別。這增加主要原因是增加了對外科器械的投資，以支持我們上肢業務的持續推出和即將推出的產品，以及增加對計算機系統的投資。歷史上，我們的資本支出主要包括外科器械、購買的製造設備、研究和測試設備以及計算機系統。此外，在2019年，我們預計約1 400萬美元在田納西州阿靈頓購買和建立一個40，000平方英尺的先進製造和分銷設施。總計，我們預計將產生以下資本支出：9，000多萬美元在……裏面2019.
籌資活動。在第一次九幾個月2019，融資活動提供的現金共計450萬美元，與5.928億美元在第一個九幾個月2018.
第一次籌資活動提供的現金九幾個月2019主要原因是1 560萬美元從發行普通股中收到的與期權相關的現金。這些收益被部分抵消640萬美元與2020年票據交換(見下文進一步説明)和相關發行2023年債券風險和認股權證有關的淨付款，以及2020年債券風險和認股權證按比例結算的付款。
在2019年2月7日，wmg發佈了新產品。1.396億美元增加2023元債券以換取1.301億美元2020年債券本金總額由於這是一項債務調整，2020年債券遞延融資費用和折扣按比例分攤到2023年票據遞延融資費用和折扣。此外，2023年債券貼現率也作了調整，以便在交易所之後淨債務保持不變。雖然債務修改是一項非現金交易，但我們大約支付了一筆。300萬美元可轉換債務調整成本。
另外，關於2019年1月30日和2019年1月31日，我們和wmg一起，與某些期權交易對手進行了現金結算的可轉換票據對衝交易。WMG支付了大約3 010萬美元在組合中向期權對手方進行票據套期保值交易，並收到約2 120萬美元從認股權證的期權對手方的總和來看，對我們造成的淨成本大約是相當高的。890萬美元。與上述交易所有關，WMG還按比例結算了2020年債券風險和認股權證，其數額相當於根據這項交易交換的2020年票據的數額。我們收到了大約1 680萬美元與2020年債券有關1 100萬美元與2020年認股權證有關，產生淨收益580萬美元.
第一次籌資活動提供的現金九幾個月2018主要歸因於從登記的普通股發行和2023支債券發行中收到的現金收益淨額。2018年8月，我們與摩根大通(J.P.Morgan)簽訂了一項承銷協議，涉及我們普通股的註冊公開發行(IPO)。股票發行給賴特的收益是4.489億美元。股票發行費用的支付是2 560萬美元2018年前9個月。這些收益隨後於2018年10月被用於資助4.35億美元Cartiva的收購價。
2018年6月，我們發佈了6.75億美元已結算的2023筆債券本金總額4.09億美元2020年債券本金總額，並支付溢價5 560萬美元關於“2020年説明”。我們還付了1.413億美元用於與2023年“説明”相關的對衝，並收到了大約1.021億美元發行與2023年債券有關的認股權證。作為2023年債券發行、定期貸款安排和2023年認股權證的一部分，我們支付了1 600萬美元遞延融資和股票發行費用。其他債務收益主要是用於償還部分債務的定期貸款機制
ABL機制下基於資產的信貸額度。2018年7月，我們按比例結算了2020年債券對衝基金和2020年認股權證的股份，所得淨收入為1 060萬美元。另外，我們還收到了1 100萬美元以現金形式發行普通股，與期權相關。
遣返。我們在精簡的合併財務報表中就我們預期從附屬公司匯回的數額(在遣返須納税的範圍內)作出規定；然而，對於我們認為已永久再投資的款額，我們並沒有記錄任何税務負債。我們目前的計劃沒有預見到需要將被指定為永久再投資的資金匯回國內，以便為我們的業務提供資金，或滿足目前預期的流動性和資本投資需求。
停止業務。我們在第一次停業經營中的現金流九2019年和2018年的幾個月主要歸因於賴特的舊東正道理業務，如附註13。已停止的業務中使用的現金流量共計3 680萬美元和4 410萬美元為九結束的幾個月2019年9月29日和2018年9月30日分別。在合併現金流量表中，已停止業務的現金流量與持續業務的現金流量相結合。
我們預計，停業業務的未來現金流出，包括支付東正訓公司保留的負債，扣除保險追回額後，不會對我們履行合同現金義務和為週轉資金需求、業務和預期資本支出供資的能力產生影響。
合同現金義務。截至2019年9月29日中披露的合同現金義務和商業承付款沒有發生重大變化。第二部分.項目7.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析-流動性和資本資源-合同現金義務“截至年底，我們的中10至中九年度年報為何？2018年12月30日，除增發的2023號債券外，如上文所述，對2021年的票據進行了重新分類。附註10到2026年3月29日，最低購買義務每年約360萬美元。在本季度結束後，由於與Stryker達成了最終協議，如果協議在特定情況下終止，賴特可能被要求向Stryker支付終止費1.5億美元，如上文所述附註15.
在…2019年6月30日我們普通股的收盤價，在該季結束前的連續30個交易日中，超過2021年債券折算價格的20%，因此，2021年債券的持有人可在下一個日曆季期間轉換該批債券。由於2021年債券持有人在本季度結束時有能力兑換這些債券，2021年債券的賬面價值和2021年債券轉換衍生工具的公允價值被歸類為流動負債，2021年債券對衝基金的公允價值被列為流動資產。2019年9月29日。截至2019年9月30日，沒有任何轉換，2021年的票據在2019年9月30日營業結束時不再可兑換。
其他流動性信息。歷史上，我們通過各種股票和債務發行、最近根據ABL信用協議借入的資金以及業務現金流來滿足我們的現金需求。
在……上面2016年12月23日我們與wmg和我們的其他美國全資子公司(集體，借款人)簽訂了一項信用、安全和擔保協議，作為行政代理(代理)和貸款人以及其他貸款人，該協議隨後於2018年5月和2019年2月(經修正的abl信用協議)與MidcapFinancial Trust簽訂。
ABL信用協議規定1.75億美元以資產為基礎的高級擔保信貸額度，但須符合借款基本要求(abl基金)和5 500萬美元定期貸款設施(定期貸款機制)。ABL設施可增加最多可達7 500萬美元應借款人的要求，但須經代理人和其他提供貸款的貸款人同意。ABL設施下的所有借款均須符合慣例條件，包括沒有違約、所有重要方面的陳述和擔保的準確性以及最新的借款基準證書的交付。初值2 000萬美元定期貸款在2018年5月結束時得到了資助。借款人可在 任何時候借第二個3 500萬美元定期貸款，但不遲於2021年5月7日。定期貸款安排下的所有借款均須符合慣例條件，包括在所有重要方面沒有違約以及陳述和擔保的準確性。到目前為止，我們遵守了所有的公約。2019年9月29日.
截至2019年9月29日，我們有2 080萬美元根據ABL貸款機制未償還的借款1.542億美元在ABL設施下未使用的可用性。截至2018年12月30日，我們有1 780萬美元根據ABL貸款機制未償還的借款1.322億美元在ABL設施下未使用的可用性。
在2016年11月至2017年10月期間，wmt與法院指定的代表mdl和jcp原告的律師達成了三項和解協議，以解決以下問題：1,974符合管理事務部和解協議資格要求的案件，或在MDL或JCCP待決，或須經法院批准的MDL或JCCP的收費協議，合計金額為3.392億美元。截至2019年9月29日，我們資助了3.07億美元根據媽媽的和解協議。
截至2019年9月29日，我們的金屬對金屬索賠的應計金額總計6 140萬美元，其中3 330萬美元包括在本公司合併資產負債表內的“應計費用及其他流動負債”及2 810萬美元包括在“其他負債”中。截至2018年12月30日，我們的金屬對金屬索賠的應計金額共計7，450萬美元，其中5，190萬美元包括在我們的合併資產負債表中的“應計費用和其他流動負債”中，2，260萬美元包括在“其他負債”中。看見附註13為了我們精簡的合併財務報表，就MOM結算協議和我們的金屬對金屬髖關節置換產品責任索賠的權責發生方法進行更多的討論。
雖然我們很難預測我們未來的流動性需求，但我們相信我們的現金和現金等價物1.473億美元，1.542億美元在ABL設施和額外的3 500萬美元在定期貸款機制下的可得性，如2019年9月29日，至少在未來12個月內將足以為週轉資金需求和業務提供資金，允許預期的資本支出，支付RecoRecon公司保留的金屬產品和其他負債，包括但不限於MOM結算協議規定的金額，基金或有考慮，並在2019年和2020年剩餘時間內履行我們預期的其他合同現金義務。
過程中的研究和開發。I與IMASCAP的收購有關，我們獲得了與新一代反式肩關節植入系統相關的過程中研發(IPRD)技術，該技術在收購之日尚未達到技術可行性。在購置日，該項目的公允價值為530萬美元。
與Cartiva的收購有關，我們獲得了與正在開發的拇指植入(CMC)相關的IPRD技術。在購置日，該項目的公允價值為100萬美元。
目前我們在IMASCAP和Cartiva收購中獲得的IPRD項目如下：
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• | 下一代反式肩關節植入物系統是一種具有肩胛骨或肩胛骨和肱骨種植體成分的反式肩關節置換術。我們預計在2020年第一次臨牀使用，並在2021年下半年推出；然而，與完成有關的風險和不確定因素取決於測試驗證以及FDA和CE標記的通過。我們的開支約為10萬元九結束的幾個月2019年9月29日。預計完成的項目費用不到200萬美元。 |
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• | CMC拇指植入物是一種關節置換術裝置，旨在修復CMC關節，以治療骨關節炎。我們預計不早於2021年推出CMC拇指植入物；然而，與完成相關的風險和不確定性取決於測試驗證和FDA PMA批准。我們的開支約為50萬元九結束的幾個月2019年9月29日。預計完成的項目費用不到300萬美元。 |
關鍵會計政策和估計
與我們最重要的會計政策和估計有關的判斷信息將在“第二部分.項目7.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析-關鍵會計估計數“截至年底，我們的中10至中九年度年報為何？2018年12月30日向證券交易委員會提交2019年2月27日。我們的某些比較重要的會計估計需要管理層在確定估計數時選擇適當的假設時作出重大判斷。就其性質而言，這些判斷受制於固有的不確定性程度。我們根據我們的歷史經驗、現有合同的條款、我們對行業趨勢的遵守、客户提供的信息以及從其他外部來源獲得的信息(視情況而定)制定這些判斷。在不同的假設或條件下，實際結果可能與這些判斷不同。本期間可以採用不同的、合理的估計數。此外，會計估計數的變化有可能在不同時期發生。這兩個因素都可能對我們的財務狀況、財務狀況的變化或業務結果的列報產生重大影響。
我們的重要會計政策和估計數沒有發生實質性變化。“第二部分.項目7.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析-關鍵會計估計數“截至年底，我們的中10至中九年度年報為何？2018年12月30日除我們對超額和過時庫存儲備的估計數的變動外，如附註2我們精簡的合併財務報表。
最近的會計公告
有關最近的會計聲明的資料載於附註2我們精簡的合併財務報表。
項目3.市場風險的定量和定性披露。
利率風險
我們面臨的利率風險主要來自於適用於我們ABL信用協議下的借款的可變利率，以及與我們的投資現金餘額相關的利率。
我們的ABL信貸協議下的借款，包括我們的ABL貸款和定期貸款貸款，以可變利率支付利息。根據ABL貸款機制適用於借款的利率保證金，可供借款人選擇，等於(A)項中的任何一項。3.25%基準利率貸款或(B)4.25%關於libor利率貸款，但須符合0.75%利博樓層。適用於定期貸款安排下的借款利率等於一個月的libor+7.85%，但以1.00%的libor下限為限。截至2019年9月29日，我們有2 080萬美元根據我們的ABL貸款機制和2 000萬美元根據我們的定期貸款貸款機制未償還的本金。基於這一債務水平和我們利率的libor下限，將此類借款的年利率提高100個基點將對我們每年的利息支出產生無關緊要的影響。
在……上面2019年9月29日，我們投資了現金和現金等價物。1.473億美元。我們相信，在短期內，利率變動10個基點是合理的。根據我們目前的投資水平，利率增減10個基點，每年的影響約為1%。10萬美元我們的利息收入。
截至2019年9月29日，我們有傑出的5 650萬美元, 3.95億美元，和8.146億美元，我們的2020年債券、2021年債券和2023年債券的本金。我們在我們精簡的綜合資產負債表上以面值減去未攤銷的折扣和未攤銷的債務發行成本持有這些工具。由於這些工具以固定利率支付利息，因此我們沒有與利率變化有關的財務報表風險。然而，2020年債券、2021年債券和2023年債券的公允價值在利率變化和普通股市場價格波動時出現波動。我們不按公允價值持有2020年債券、2021年債券或2023年債券，但為披露目的，我們提供了2020年債券、2021年債券和2023年債券本金的公允價值。
股票價格風險
2018年6月28日，我們發佈了6.75億美元2023期債券本金總額2023年2月發行了更多的2023只債券，以換取2019年2月的一部分2020年票據。截至2019年9月29日, 8.146億美元2023年債券的本金總額未繳。持有2023年債券的人士，如符合上述某些情況，可將其2023年債券兑換成現金。附註10。2023年債券的轉換和結算條款是根據我們的普通股在轉換或到期時的價格計算的。此外，與這些可轉換票據相關的對衝和認股權證還包括基於我們普通股價格的結算條款。我們可能需要支付的現金數額，或我們可能需要在這些票據轉換或到期時向票據持有人提供的股票數量，取決於我們普通股的價格。我們可能從對衝對手那裏獲得的與相關對衝有關的現金數額，以及我們可能被要求提供與相關權證相關的權證交易對手的股份數量，也取決於我們普通股的價格。
當我們就2023年債券發出的認股權證屆滿時，我們會向認股權證的購買者發行普通股，但以當時的普通股價格超過認購權的40.86元為限。下表顯示在認股權證到期時，我們會根據截至目前為止尚未發行的認股權證向權證對手發行的股份數目。2019年9月29日在認股權證到期日，假設我們普通股的各種收盤價：
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股價 | | 股份(單位：千) |
$44.95 | (比罷工價格高10%) | 2,219 |
$49.03 | (比罷工價格高20%) | 4,068 |
$53.12 | (比罷工價格高30%) | 5,633 |
$57.20 | (比罷工價格高40%) | 6,974 |
$61.29 | (比罷工價格高出50%) | 8,137 |
2023年票據轉換衍生工具和2023年票據套期保值的公允價值直接受到我國普通股價格的影響。我們進入了2023年與期權對手方發行2023年債券有關的風險。2023年債券邊緣是現金結算，目的是減少我們在轉換2023年債券時所需支付的現金，如果我們的普通股價格超過轉換價格，我們就必須超過折算票據的本金。下表列出2023年債券轉換衍生工具和2023年債券套期保值的公允價值，原因是我們的普通股價格假設上漲和下跌10%。我們相信，在短期內，我們的股價有可能有10%的變動：
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(單位：千) | | | |
| 股票價格下跌10%的證券公允價值 | 截至2019年9月29日的證券公允價值 | 股票價格上漲10%的證券公允價值 |
2023債券邊緣(資產) | $63,043 | $83,329 | $106,142 |
2023票據轉換衍生工具(負債) | $60,907 | $82,833 | $107,839 |
2016年5月20日，我們發佈了3.95億美元2021年債券本金總額持有2021年債券的人士，如符合上述某些情況，可將其2021年債券兑換成現金。附註10。在2019年6月30日，我們的普通股的收盤價在該季度結束前連續30個交易日中的20個交易日超過2021年債券折算價格的130%；因此，2021年債券的持有者可以在下一個日曆季度期間轉換這些債券。由於2021年債券持有人在此期間有能力轉換債券，2021年債券的賬面價值及2021年債券轉換衍生工具的公允價值列為流動負債，2021年債券的公允價值則列為流動資產。2019年9月29日。有關的結餘已列為長期結餘。2018年12月30日。我們目前預計不會有重大轉換，因為2021年債券目前的交易價格高於折算價值，而轉換持有者將放棄未來的利息支付。然而，任何轉換都會減少我們的現金資源。沒有轉換，2021年的票據在2019年9月30日營業結束時不再可兑換。
2021年債券的轉換和結算條款是根據我們的普通股在轉換或到期時的價格計算的。此外，與這些可轉換票據相關的對衝和認股權證還包括基於我們普通股價格的結算條款。我們可能需要支付的現金數額，或我們可能需要在這些票據轉換或到期時向票據持有人提供的股票數量，取決於我們普通股的價格。我們可能從對衝對手那裏獲得的與相關對衝有關的現金數額，以及我們可能被要求提供與相關權證相關的權證交易對手的股份數量，也取決於我們普通股的價格。
當我們就2021年債券發出的認股權證屆滿時，我們會向認股權證的購買者發行普通股，但以我們普通股的價格超過認股權證的成交價格為限。$30.00在那個時候。下表顯示在認股權證到期時，我們會根據截至目前為止尚未發行的認股權證向權證對手發行的股份數目。2019年9月29日在認股權證到期日，假設我們普通股的各種收盤價：
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股價 | | 股份(單位：千) |
$33.00 | (比罷工價格高10%) | 1,681 |
$36.00 | (比罷工價格高20%) | 3,082 |
$39.00 | (比罷工價格高30%) | 4,268 |
$42.00 | (比罷工價格高40%) | 5,284 |
$45.00 | (比罷工價格高出50%) | 6,164 |
2021年票據轉換衍生工具和2021年票據套期保值的公允價值直接受到我國普通股價格的影響。我們進入2021年與期權對手方發行2021年債券有關的風險。2021年的債券邊緣是現金結算，目的是減少我們在轉換2021年債券時所需支付的現金，如果我們的普通股價格超過轉換價格，我們就必須超過折算票據的本金。下表列出了2021年債券轉換衍生產品和2021年債券套期保值的公允價值，原因是我們的普通股價格假設上漲和下跌10%。我們相信，在短期內，我們的股價有可能有10%的變動：
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(單位：千) | | | |
| 股票價格下跌10%的證券公允價值 | 截至2019年9月29日的證券公允價值 | 股票價格上漲10%的證券公允價值 |
2021債券邊緣(資產) | $70,790 | $93,198 | $117,909 |
2021票據轉換衍生工具(負債) | $68,358 | $91,833 | $117,896 |
2015年2月13日，WMG發佈6.325億美元“2020年説明”本金總額。“2020年説明”的一部分與2021年和2023年的“註釋”同時交換。截至2019年9月29日, 5 650萬美元2020年“説明”未繳本金總額。上或後2019年8月15日，持有人只可將其2020年債券兑換成現金。由於2020年債券持有人有能力在下一年內轉換債券，因此2020年債券的賬面價值及2020年債券轉換衍生工具的公允價值列為流動負債，而2020年債券對衝基金的公允價值則列為流動資產。2019年9月29日和2018年12月30日.
2020年債券的轉換和結算規定是以我們的普通股在轉換或到期時的價格為依據的。此外，與這些可轉換票據相關的對衝和認股權證還包括基於我們普通股價格的結算條款。我們可能需要支付的現金數額，或我們可能需要在這些票據轉換或到期時向票據持有人提供的股票數量，取決於我們普通股的價格。我們可能從對衝對手那裏獲得的與相關對衝相關的現金數額和股票數量。
我們可能被要求提供與相關認股權證相關的權證交易對手，這也取決於我們普通股的價格。
當我們與2020年債券有關的認股權證屆滿時，我們會向認股權證的購買者發行普通股，但以當時的普通股價格超逾認股權證成交價格為限。2015年11月24日，萊特醫療集團(Wright Medical Group N.V.)根據權證承擔了WMG的義務，權證的執行價格從$40.00到$38.8010普通股。下表顯示在認股權證到期時，我們會根據截至目前為止尚未發行的認股權證向權證對手發行的股份數目。2019年9月29日在認股權證到期日，假設我們普通股的各種收盤價：
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股價 | | 股份(單位：千) |
$42.68 | (比罷工價格高10%) | 171 |
$46.56 | (比罷工價格高20%) | 314 |
$50.44 | (比罷工價格高30%) | 435 |
$54.32 | (比罷工價格高40%) | 539 |
$58.20 | (比罷工價格高出50%) | 628 |
2020年債券轉換衍生產品和2020年債券套期保值的公允價值直接受到我國普通股價格的影響。我們加入了與期權對手方發行2020年票據有關的2020年票據風險評估。在發行2021年債券的同時，解決了部分2020年債券轉換衍生產品和2020年債券邊緣問題。隨着2023年債券和2023年增發債券的發行，2020年債券轉換衍生產品和2020年債券邊緣債券的一部分已按下文所述得到解決。附註6。其餘的2020票據邊緣是現金結算的，目的是減少我們在轉換2020年債券時所需支付的現金，如果我們的普通股價格超過轉換價格，我們就必須超過折算票據的本金。下表列出2020年債券轉換衍生產品和2020年債券對衝基金的公允價值，這是由於我們普通股的價格上升和下跌了10%的假想結果。我們相信，在短期內，我們的股價有可能有10%的變動：
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(單位：千) | | | |
| 股票價格下跌10%的證券公允價值 | 截至2019年9月29日的證券公允價值 | 股票價格上漲10%的證券公允價值 |
2020年債券邊緣(資產) | $113 | $340 | $816 |
2020年票據轉換衍生產品(負債) | $108 | $331 | $806 |
外幣匯率波動
美元與外幣匯率的波動可能會對我們的財務業績產生不利影響。約20%和21%在我們持續經營的淨銷售額中，以外幣計價。三和九結束的幾個月2019年9月29日我們預計，在未來，外幣在我們的淨銷售額中將繼續佔據同樣重要的比例。與這些銷售有關的銷售成本主要以美元計價；然而，與這些銷售有關的業務成本主要以同一種貨幣計價，從而部分限制了我們的交易風險敞口。對於不以美元計價的銷售，外幣兑換美元匯率的提高將需要更多的外幣，以相當於一定數額的美元，而不是在加息前。在這種情況下，如果我們用外幣給我們的產品定價，我們得到的美元將比加息生效前少。如果我們用美元給我們的產品定價，而我們的競爭對手用當地貨幣定價，美元相對強勢的增加可能會導致我們的價格在一個以當地貨幣進行交易的市場上沒有競爭力。
為三和九結束的幾個月2019年9月29日，約90%我們以外幣計值的銷售淨額來自以歐元計價的歐洲聯盟國家、以英鎊計價的聯合王國、以澳元計價的澳大利亞和以加元計價的加拿大。此外，我們還有大量的公司間應收賬款、應付款項和以外幣計價的外國子公司的債務，主要是歐元、日元、英鎊、澳元和加元。因此，我們的主要匯率風險存在於美元與歐元、日元、英鎊、澳元和加元之間。從任何特定報告期開始到結束的波動都會導致公司間以外幣計價的應收賬款、應付款和債務產生貨幣轉換損益的重新估值，從而影響到我們在各自時期的非營業收入和支出水平。
如果美元相對於我們的交易貨幣統一升值10%，將導致營業收入增加大約10%。100萬美元和150萬美元為三和九結束的幾個月2019年9月29日分別。這一假設計算假設，每一種匯率相對於美元的變化方向都是相同的。這種對外幣匯率變動影響的敏感性分析不考慮銷售水平或當地貨幣價格的潛在變化，而這種變化也可能受到匯率變化的影響。
項目4.控制和程序。
披露控制和程序
我們制定了披露控制和程序，因為1934年“證券交易法”第13a-15(E)條對這一術語作了界定。我們的披露控制和程序旨在確保與我們有關的重要信息，包括我們的合併子公司，被我們的組織中的其他人告知我們的首席執行官和首席財務官。在我們的管理人員，包括我們的首席執行官和首席財務官的監督和參與下，我們對我們的信息披露控制和程序的有效性進行了評估。2019年9月29日確保我們根據1934年“證券交易法”提交或提交的報告中要求我們披露的信息在證券交易委員會規則和表格規定的時限內記錄、處理、彙總和報告。披露控制和程序包括(但不限於)控制和程序，以確保我們根據1934年“證券交易法”提交或提交的報告中所要求披露的信息得到積累，並酌情傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，以便及時作出關於所需披露的決定。根據這一評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序在2019年9月29日.
財務報告內部控制的變化
財政季度結束時2019年9月29日，我們的法國業務被轉移到我們的全球企業資源規劃(ERP)系統，這導致了某些控制、程序和流程的修改。在本財政季度結束時，我們對財務報告的內部控制沒有其他變化。2019年9月29日這對我們財務報告的內部控制有很大的影響，或者相當可能會對我們的財務報告產生重大影響。
第二部分-其他資料
項目1.法律程序。
我們或我們的附屬公司不時會受到各種待決或威脅採取的法律行動和訴訟，包括在正常經營過程中發生的訴訟和訴訟，其中一些訴訟涉及數額巨大的損害賠償要求。這些訴訟和訴訟程序除其他外，可能涉及產品責任、知識產權、經銷商、商業和其他事項。這些訴訟和訴訟程序可能造成損失，包括損害賠償、罰款或處罰，其中任何一項都可能是重大的，以及刑事指控。雖然這些事件本身是不可預測的，消極的結果或判決可能會發生，但我們認為我們在所有這些行為和程序中都有重要的辯護，我們都在有力地為所有這些行為進行辯護，而且不相信其中任何一種都會對我們的財務狀況產生實質性的不利影響。然而，我們可能會做出判斷，支付和解，或者修改我們對任何事情結果的期望。這些發展，如果有的話，可能對我們在應計金額期間的業務結果或在支付數額期間的現金流動產生重大不利影響。
本節所述的訴訟和訴訟程序主要涉及WMT，WMT是Wright Medical Group N.V.的間接子公司，不一定適用於Wright Medical Group N.V.或其他附屬實體。在我們的公司結構中保持獨立的法律實體是為了隔離負債.我們認為，我們的環圍欄結構應該排除企業對那些資產與特定債權無關的實體的泄密努力。
專利訴訟
2018年3月23日，WMT對Paragan 28公司提起訴訟。(第28段)在美國科羅拉多州地區法院，指控侵犯了與矯形板、電鍍系統和儀器以及相關使用方法有關的十項專利。我們的申訴要求賠償、禁令救濟和律師費。2018年6月4日，第28段提交了一份修改後的答覆和反訴，要求對訴訟中的專利和律師費的不侵權和無效作出宣告性判決。2018年9月28日，WMT提交了一份修改後的訴狀，對第28段侵犯商業機密和相關不當行為提出了指控。第28段提出了一項動議，駁回那些與商業祕密有關的主張，而WMT一直反對，該動議仍待決。2019年3月，第28段向專利審判和上訴委員會提交了四份請願書，要求對所涉專利進行黨派間審查。我們已經提交了反對帕拉根28的請願書的答覆。
產品責任
我們被指定為被告，在一些案件中與其他多名被告一起，在訴訟中被指控在某些金屬對金屬髖關節置換術產品的設計、製造或標籤方面尚未具體説明的缺陷使產品有缺陷。訴訟一般採用類似的指控，即產品的使用會導致植入裝置的病人體內過量的金屬離子和微粒，在大多數情況下，會導致翻修手術(統稱為保護措施)。®索賠)，一般要求賠償。我們預計有關金屬對金屬髖關節置換術產品的更多訴訟可能會被提起。
由於在聯邦法院待決的幾名原告的指控性質相似，美國多區訴訟司法小組於2012年2月8日提出請求，根據原告Danny L.James的請求，將聯邦法院系統中懸而未決的與金屬對金屬髖關節置換產品有關的某些訴訟移交給美國喬治亞州北區地區法院，以便在美國單一的地區法院法官(MDL)面前對案件進行綜合的預審管理。合併後的物質被稱為關於：賴特醫療技術公司。保留髖關節種植產品的法律責任訴訟.
一些原告選擇向加州的州法院提起訴訟。在這樣做的過程中，大多數原告任命了一名參與設計據稱有缺陷的產品的外科醫生作為被告，以及他的個人公司。根據合同義務，我們同意在這些行動中賠償和保護外科醫生。類似於聯邦法院的MDL程序，因為這些訴訟一般都採用類似的指控，加州的某些待決訴訟根據加州司法顧問協調程序(JCCP)的程序，於2012年5月14日合併進行預審處理。合併後的物質被稱為關於：Wright Hip Systems案，司法顧問協調程序第4710號。根據先前披露的與法院指定的代表以下所述MDL和JCCP原告的律師達成的和解協議(MOM和解協議)，MDL和JCCP分別於2017年10月18日、2017年10月31日和2017年10月31日對新案件關閉。
每一個髖關節植入物病例，包括金屬對金屬髖關節病例，都涉及法律、科學和醫學等基本問題，這些問題往往是不確定的，而且還在不斷演變，並呈現出有爭議的事實和問題，這些事實和問題可能因案件而有很大差異。這些有爭議的事實和問題包括醫療因果關係、個別病人的特點、外科手術的具體因素、時效規定以及實際的、可證明的傷害的存在。我們相信我們有數據支持這些髖關節產品的有效性和安全性。
不包括在調解協議中解決的索賠，如2019年9月29日，大約有195未解決的在美國待決的金屬對金屬髖關節案件。這一數字包括根據MOM和解協議不符合和解條件的案件、選擇退出此類和解的案件、和解後案件、收費案件，以及現有的不屬於MDL或JCCP的州法院案件。2019年9月29日，我們估計也有大約的待決36未解決的非美國金屬髖關節病例，48未解決的美國模塊頸部案件，指控與釋放金屬離子有關的索賠，以及零帶有金屬離子指控的非美國模塊化頸部案件。我們還估計到.2019年9月29日，大約有525未經修改的申訴或駁回或等待從MDL和JCCP解僱，這是母親和解協議的一個條件。雖然被駁回的非修訂索賠可以在有限的時間內重新提出，但目前尚不清楚有多少非修訂索賠人會選擇這樣做。截至2019年9月29日，沒有任何被駁回的未經修訂的案件被重新立案。
如前所述，2016年11月至2017年10月，WMT與法院指定的代表MDL和JCCP原告的律師簽訂了三項MOM和解協議，以解決總共1，974起符合MDL或JCCP協議資格要求的案件，這些案件要麼在MDL或JCCP待決，要麼在MDL或JCCP中得到法院批准的收費協議，總額為3.392億美元。看見附註13向我們精簡的合併財務報表索取有關MOM結算協議的更多信息。
我們收到了與前股骨骨折有關的人身傷害索賠。®鈦模塊頸產品(鈦模塊頸部索賠)。截至2019年9月29日，大約有23懸而未決的美國訴訟和大約53未解決的非美國訴訟指控這類索賠(44其中包括加拿大單一的合併集體訴訟)。這些訴訟一般要求賠償。
我們知道，微港已經召回了一定大小的鈷鉻模塊頸產品，因為被指控的骨折。截至2019年9月29日，有十三待決的美國訴訟和五正在等待美國以外的訴訟，指控美國因鈷鉻模塊頸部骨折而造成人身傷害。這些訴訟一般要求賠償。
保險訴訟
我們在索賠的基礎上維持了產品責任保險.在截至2012年9月30日的財政季度中，我們收到了聯邦公司(當時的主要產品責任保險公司)對權利的慣常保留，聲稱目前和未來的某些索賠要求與養護有關的某些類型的損害。®在保單年度，第一項這類索賠將作為一項單獨的事件列入索賠範圍。這個覆蓋位置的效果應該是保存®將索賠分成前一個保單年度，在該年度可獲得適用的索賠保險，但須受當時有效的總體保單限制。我們通知聯邦政府，我們不同意它對保護區的描述。®作為單一的索賠，這導致了多年保險保險訴訟(田納西州保險訴訟)，最近已解決如下所述。
如先前所披露的，我們與與金屬保險有爭議的七家保險公司中的六家簽訂了保密和解協議--哥倫比亞保險公司、旅行者、軸心盈餘線保險公司、聯邦、Catlin專業保險公司和Catlin保險代理有限公司，為倫敦勞合社的Syndicate 2003公司及其代表達成和解協議，從而全面解決田納西州的保險訴訟問題。
另外，2017年3月，被田納西州保險訴訟駁回的列剋星敦保險公司(Lexington Insurance Company，列剋星敦)要求根據五份列剋星敦保險單進行與養護有關的仲裁。®索賠。隨後，我們與萊剋星敦就所請求的仲裁的範圍進行了討論和通信。2017年10月27日左右，列剋星敦向馬薩諸塞州聯邦法院、薩福克縣高等法院申請強制仲裁令，命名為WMT、Wright Medical Group，Inc.和Wright Medical Group N.V.。我們反對這項申請。2018年2月28日，馬薩諸塞州法院命令各方對包含馬薩諸塞州仲裁條款的兩份列剋星敦保險單進行仲裁，但未下令根據其餘三份有爭議的列剋星敦保險單進行仲裁。我們已就這項裁決提出上訴。這一上訴在馬薩諸塞州共同財富上訴法院待審，被稱為 Lexington保險公司訴Wright醫療集團公司、Wright醫療集團、N.V.和Wright醫療技術公司。，案件號2018-P-0698. 雖然上訴仍在審理中，但我們正在進行仲裁，但仲裁員的選擇仍存在爭議。在仲裁中，萊剋星頓提出了一項聲明性救濟的索賠，而我們則對違約、聲明性救濟和不誠信提出了反訴。
2018年9月26日，列剋星敦試圖增加一項指控，聲稱我們提交的田納西州訴訟沒有誠意。我們反對列剋星敦的額外索賠，並認為只有在仲裁員(尚未選定)同意的情況下才能增加這種索賠。美國仲裁協會同意我們的立場。
2018年5月22日，我們根據法院沒有下令在馬薩諸塞州進行仲裁的三項政策，對萊剋星敦提起訴訟。這起向田納西州法院提起的關於孟菲斯第三十司法區的訴訟被稱為萊特醫療集團公司和賴特醫療技術公司五.列剋星敦保險公司，不。第18-0764章這起向田納西州法院提起的訴訟指控了與列剋星敦公司有關的違約、宣示性救濟和惡意行為。
根據2009-2012年發佈的保單，未提供和拒絕為基本金屬上金屬索賠提供保險。2018年7月12日，列剋星敦提出一項動議，要求中止訴訟，並強制根據2009-2011年列剋星敦政策進行仲裁。2019年2月21日，我們提出了一項反對萊剋星頓留下來的動議。2019年3月13日，我們對列剋星敦的動議提出了反對意見。
如前所述，2019年7月23日，我們與列剋星敦達成了一項原則上的協議，以解決我們之間目前尚存的所有爭端。根據該協議，除其他事項外，列剋星敦同意以總計1，550萬美元(除了此前由列剋星敦支付的500萬美元)回購標的保險單。2019年10月7日，我們與列剋星敦達成了最終協議，要求列剋星敦在2019年11月21日前支付1，550萬美元。這一和解是完全滿意的所有潛在責任列剋星敦有關金屬金屬髖關節索賠，包括但不限於所有索賠由我們的子公司wmt對列剋星敦在上述保險範圍仲裁和訴訟。
其他
除上述事項外，我們還須受其他各種法律程序、產品責任申索、公司管治及在一般業務過程中出現的其他事項的影響。
項目1A。危險因素
我們2018年12月30日終了年度報告第一部分1A項中討論的風險因素沒有發生重大變化。2019年2月27日，除了由於擬由Stryker收購Wright而增加下列新的風險因素之外。
與Stryker擬收購Wright有關的風險
斯特雷克擬收購賴特的交易受到一些我們無法控制的條件的制約。如果不能在預期的時間框架內完成擬議的收購，或根本沒有完成收購，可能會對我們的業務、經營業績、財務狀況和股價產生重大不利影響。
2019年11月4日，我們與Stryker和Stryker的子公司Stryker B.V.簽訂了一份購買協議(購買協議)，內容涉及Stryker(收購)擬收購Wright的事宜。根據“購買協議”，並根據收購協議的條款和條件，Stryker B.V.將啟動收購我們所有已發行普通股的要約(要約)。如果滿足了某些條件並完成了收購要約，Stryker可以通過公司重組獲得任何剩餘的股份。Stryker和Stryker B.V.完成要約的義務取決於以下條件：在要約到期前有效地投標和不撤回若干普通股，這些普通股至少佔要約預定到期時已發行普通股的95%(該條件，最低條件)；條件是，Stryker可選擇將最低條件降至不低於80%的百分比；並進一步規定，如果Wright的股東在股東特別大會上通過了與公司重組有關的某些決議，最低條件將減至80%。未經賴特事先書面同意，斯特萊克不得放棄最低條件。Stryker B.V.完成要約的義務還取決於“1976年哈特-斯科特-羅迪諾反托拉斯改進法”(HSR Act)規定的等待期(及其任何延長)的到期，並根據適用的反壟斷法獲得其他必要的批准和批准，賴特的股東在股東特別大會上通過某些決議和其他習慣條件。
我們無法預測這些條件是否和何時會得到滿足。如果這些條件中的一項或多項得不到滿足，因此，我們沒有完成擬議的收購，我們將繼續對重大的交易成本負責，我們管理層的重點將被轉移到尋找其他潛在的戰略機會上，而在每一種情況下，我們都沒有實現擬議收購的任何好處。與擬議購置有關的某些費用已經發生或可能支付，即使擬議的購置未完成。最後，由於擬議收購的宣佈和待定而對我們的業務造成的任何干擾，包括我們與客户、合作伙伴、供應商和僱員關係的任何不利變化，如果我們未能完成擬議的收購，都可能繼續或加速。
我們的股價也可能因Stryker和其他第三方或我們關於收購的公告而大幅波動，或基於市場對滿足最低條件或其他條件的可能性以完成收購的看法。這樣的宣佈可能會導致市場認為收購可能沒有完成，這可能導致我們的股價波動或下跌。如果我們不完善收購，我們的普通股價格可能會從目前的市場價格大幅下跌，這可能反映出一個市場假設，即擬議中的收購將被完成。任何這些事件都可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生重大不利影響，並可能導致普通股價格下跌。
支付給普通股持有人的報價不因業務、資產、負債、前景、前景、財務狀況或經營結果的變化而調整，或在股價發生任何變化時調整。
支付給普通股持有人的報價不因業務、資產、負債、前景、前景、財務狀況或經營結果的變化，或市場價格的變動、分析師的估計或預測而調整。
與我們的普通股有關。例如，如果在擬議收購完成之前，我們的業務、資產、負債、前景、前景、財務狀況或經營結果都有了改善，就不會對擬議的出價進行調整。
“採購協議”載有可能阻止潛在競購人的條款。
根據“購買協議”的條款，我們同意不就其他收購賴特的提議徵求或發起與第三方的討論，除非在“購買協議”的條款允許的情況下，我們對任何此類建議作出反應的能力受到限制。如果我們收到第三方的收購建議，我們必須通知Stryker，並在終止收購協議或更改董事會對擬議收購的建議之前，真誠地與Stryker談判。“購買協議”亦載有史崔克和我們雙方的某些終止權，並進一步規定，在特定情況下終止購買協議時，包括與“購買協議”所準許的另一項業務合併交易有關的某些終止，我們須向史崔克支付一億五千萬元的終止費。
這些規定可能會阻止潛在的第三方收購者，因為他們可能對收購我們的全部或很大一部分感興趣，即使他們準備以高於收購中提議的每股現金或市值支付代價，也不會考慮或提議進行收購。這些條款還可能導致潛在的第三方收購方提議向我們的股東支付較低的價格，否則，由於在某些情況下可能需要支付1.5億美元的終止費，它可能會提議支付更低的價格。
如果購買協議終止，我們決定尋求另一項業務合併，我們可能無法與另一方談判一項交易，其條件與擬議收購的條件相當或更好。
股東訴訟可能會阻止或推遲擬議收購的結束，或以其他方式對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
我們可能會招致額外的費用與辯護或解決任何未來的股東訴訟與擬議的收購。此類訴訟可能會對我們完成擬議收購的能力產生不利影響。我們可能會在任何此類訴訟中承擔重大費用，包括與賠償對董事的義務有關的費用。此外，終止擬議購置款的條件之一是沒有任何政府命令或法律阻止取得或使擬議購置款的完善為非法。因此，如果原告獲得禁令或其他救濟-禁止、拖延或以其他方式影響我們完成擬議購置的能力-那麼這種禁令或其他補救可能妨礙擬議的購置在預期時限內或根本不起作用。
我們可能無法獲得完成擬議收購所需的監管批准。
完成擬議收購的條件之一是收到某些監管批准，包括“HSR法”規定的適用等待期(及其任何延長)的到期或終止，以及某些歐洲和其他法域的反托拉斯通知和批准。無法保證將獲得此類監管批准或為完善擬議收購而可能需要的任何其他監管批准。如果獲得這些監管批准，我們無法保證批准的時間、我們是否有能力以令人滿意的條件獲得批准，或在沒有任何訴訟質疑這些批准的情況下。
美國司法部、聯邦貿易委員會或任何州或非美國政府實體在擬議收購完成之前或之後的任何時候(儘管根據“HSR法”終止了等待期)，都可以根據反壟斷法或其他方式採取它認為為公共利益所必需或可取的行動。這類行動可包括要求完成擬議的購置或尋求剝離大量資產。在某些情況下，私人當事方也可以尋求根據反壟斷法採取法律行動。如果擬議的收購沒有得到或及時收到所需的監管批准和批准，或者如果發生另一個事件延遲或阻止擬議的收購，這種延遲或未能完成擬議收購可能造成不確定性或其他負面後果，可能會對我們的財務狀況和經營結果以及我們普通股的每股價格產生重大和不利的影響。
雖然擬議的收購仍在等待中，但我們受到業務上的不確定因素和合同限制，可能會擾亂我們的業務，而擬議的收購可能會損害我們吸引和留住合格僱員的能力，或影響我們與客户、供應商和其他商業夥伴保持和保持關係的能力。
無論擬議中的收購是否完成，擬議中的收購都可能擾亂我們目前的計劃和業務，這可能會對我們的業務和財務業績產生不利影響。收購的懸而未決也可能轉移管理層的注意力，我們的資源也可能從正在進行的業務和運營中轉移，我們的員工和其他關鍵人員可能對擬議收購的影響存在不確定性，這些不確定性可能會影響我們的保留、招聘和其他能力。
在擬議的收購尚未完成或未能完成的情況下僱用關鍵人員。此外，如果關鍵人員因這些不確定因素而離開，或由於他們不希望在合併後留在合併後的公司，我們的業務和業務結果可能會受到不利影響。此外，我們無法預測我們的供應商、客户和其他業務夥伴將如何看待或反應擬議的收購完成後。如果我們不能保證我們的客户、供應商和其他商業夥伴繼續與我們進行業務往來，我們的銷售、財務狀況和經營結果可能會受到不利影響。
此外，“購買協議”一般要求我們在收購完成之前，按照以往慣例在正常經營過程中運作，並限制我們未經斯特萊克同意，不得就我們的業務和財務事務採取某些行動。這些限制將在收購完成或購買協議終止之前實施。這些限制可能限制我們追求收購完成前出現的有吸引力的商業機會(如果有的話)的能力，或阻止我們這樣做。由於上述和其他原因，收購的費用可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
由於擬議的收購，我們已經並將繼續承擔直接和間接費用。
我們已經並將繼續承擔與收購有關的大量費用和費用，包括專業服務費用和其他交易費用，包括我們目前可能不會預期的費用。無論交易是否完成，我們都必須支付所有這些費用和費用。如果購買協議在特定情況下終止，我們將需要向Stryker支付相當於1.5億美元的終止費。有一些我們無法控制的因素可能影響這些費用和開支的總額或時間。
第二項股權證券的未登記銷售和收益的使用。
沒有。
第三項高級證券違約。
沒有。
4.礦山安全披露。
不適用。
項目5.其他資料。
不適用。
項目6.展覽。
以下證物正以表格10-Q提交或提供本季度報告：
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展覽編號。 | | 陳列品 | | 分類歸檔方法 |
2.1 | | 購買協議，日期為2019年11月4日，萊特醫療集團N.V.、Stryker公司和Stryker B.V.* | | 註冊主任於2019年11月4日向證券及交易委員會提交的有關表格8-K的最新報告(檔案編號001-35065)。 |
31.1 | | 根據2002年“薩班斯-奧克斯利法”第302條通過的第13a-14(A)/15d-14(A)條規定的首席執行官證書 | | 隨函提交 |
31.2 | | 根據2002年“薩班斯-奧克斯利法”第302條通過的“外匯法規則”第13a-14(A)/15d-14(A)條對首席財務官的認證 | | 隨函提交 |
32.1 | | 根據2002年“薩班斯-奧克斯利法”第906節通過的“美國法典”第18條第1350節規定的首席執行官和首席財務官的認證 | | 隨函提供 |
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展覽編號。 | | 陳列品 | | 分類歸檔方法 |
101 | | 下列資料來自Wright Medical Group N.V.截至2019年9月29日會計季度第10-Q號表格的季度報告，格式為iXBRL(內聯可擴展業務報告語言)：(I)截至2019年9月29日和2018年12月30日的綜合資產負債表；(Ii)截至2018年9月29日、2019年和9月30日三個和九個月的綜合業務報表；(Iii)截至9月29日、2019年9月29日和2018年9月30日的三個月和九個月的綜合虧損報表；(四)截至9月29日的9個月現金流量綜合報表，2019和2018年9月30日，(5)截至2019年9月29日和2018年9月30日的三個月和九個月股東權益變動綜合報表，以及(六)綜合財務報表説明(實例文件未出現在交互式數據文件中，因為其XBRL標記嵌入了內聯XBRL文檔)。 | | 隨函提交 |
104 | | 萊特醫療集團N.V.截至2019年9月29日會計季度10-Q季度報告的首頁採用iXBRL(內聯可擴展業務報告語言)格式。 | | 包括在表101中 |
*根據規例S-K第601(B)(2)項的規定，購買協議的附表已從本文件中略去。公司特此同意應要求向美國證券交易委員會提供任何此類附表的補充副本。
簽名
根據1934年“證券交易法”的要求，登記人已正式安排由下列簽名人代表其簽署本報告，並經正式授權。
2019年11月8日
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萊特醫療集團N.V. |
通過： | S/Robert J.Palmisano |
| 羅伯特·帕米薩諾 |
| 總裁兼首席執行官 |
| (首席行政主任) |
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通過： | S/S/Lance A.Berry |
| 蘭斯·貝裏 |
| 執行副總裁、首席財務和業務幹事 |
| (首席財務主任) |