美國

證券交易委員會

華盛頓特區20549

形式10-q

(Mark One)

根據1934年證券交易所ACT第13或15(D)條提交的季度報告

2019年9月30日終了季度

或

☐根據1934年證券交易所ACT第13或15(D)節提交的過渡報告

從 過渡到 的

委託文件號：001-37478

納特拉公司

(“憲章”規定的註冊人的確切名稱)

(650) 249‑9090

(登記員的電話號碼，包括區號)

通過檢查標記表明登記人是否：(1)提交了1934年“證券交易法”第13條或第15(D)節要求在過去12個月內提交的所有報告(或要求登記人提交此類報告的較短期限)；(2)在過去90天中一直遵守這種申報要求。是的沒有☐

通過檢查標記表明註冊人是否已以電子方式提交了在過去12個月內根據條例S-T(本章第232.405節)規則要求提交的每個交互式數據文件(或在較短的時間內，登記人必須提交此類文件)。是的沒有☐

通過檢查標記指示註冊人是大型加速備案者、加速備案者、非加速備案者、較小的報告公司還是新興的增長公司。見“外匯法”規則12b-2中“大型加速備案者”、“加速申報者”、“較小報告公司”和“新興增長公司”的定義：

如果一家新興的成長型公司，請用支票標明登記人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守“外匯法”第13(A)條規定的任何新的或訂正的財務會計準則。

通過複選標記指示註冊人是否為空殼公司(如“交易法”第12b-2條所定義)。是的，☐No

根據該法第12(B)條登記的證券：

截至2019年10月31日，註冊人普通股的流通股數目為77，528，812股，面值為每股0.0001美元。

納特拉公司

2019年9月30日終了季度的表格10-q

目錄

關於前瞻性語句的特別説明

此報告包含前瞻性語句。前瞻性陳述主要載於題為“風險因素”和“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”的章節，但也載於本報告其他部分。前瞻性聲明包括關於我們未來業務結果和財務狀況、戰略和計劃以及我們對未來業務的期望的信息。前瞻性陳述包括所有非歷史事實的陳述，在某些情況下，可以用“相信”、“可能”、“威爾”、“估計”、“繼續”、“預期”、“設計”、“意圖”、“期待”、“可能”、“計劃”、“潛力”、“預測”、“尋求”、“應該”、“會”或這些詞語的負面表達等術語來識別。

前瞻性陳述涉及已知和未知的風險、不確定因素和其他因素，這些因素可能導致我們的實際結果、業績或成就與前瞻性陳述所表達或暗示的任何未來結果、業績或成就大不相同，包括“風險因素”和本報告其他部分所述的風險、業績或成就。考慮到這些不確定性，你不應該過分依賴這些前瞻性的聲明.而且，展望未來的陳述只代表了我們在本報告發表之日的信念和假設.鑑於這些前瞻性陳述中的重大不確定性，您不應將這些聲明視為我們或任何其他人的陳述或保證，即我們將在任何特定的時間框架內或根本實現我們的目標和計劃。你應該完全閲讀這份報告，並瞭解到我們未來的實際結果可能與我們預期的大不相同。

這些前瞻性語句包括但不限於以下語句：

我們在本報告中所作的任何前瞻性發言，只是在作出報告之日為止。除法律要求外，我們不承擔任何公開更新這些前瞻性陳述的義務，或更新實際結果可能與這些前瞻性陳述中預期的結果大不相同的理由，即使將來有新的信息。

第一部分-財務信息

項目1財務報表

納特拉公司

精簡的綜合資產負債表

(千)

見未審計的臨時合併合併財務報表的附註。

納特拉公司

精簡的業務和綜合損失綜合報表

(未經審計)

(單位：千，除每股數據外)

見未審計的臨時合併合併財務報表的附註。

納特拉公司

股東權益綜合報表(赤字)

(未經審計)

納特拉公司

股東權益合併報表

(未經審計)

見未審計的臨時合併合併財務報表的附註。

納特拉公司

現金流動合併報表

(未經審計)

(千)

見未審計的臨時合併合併財務報表的附註。

納特拉公司

未經審計的臨時合併合併財務報表附註{Br}

1.業務説明

納特拉公司(“公司”)於2003年11月在加利福尼亞州組建為基因安全網絡公司，2007年1月在特拉華州成立。該公司的使命是改變全球基因疾病的管理。該公司經營一家根據臨牀實驗室改進修正案(“CLIA”)認證的實驗室，提供大量的產前和產前基因檢測服務。公司根據其經營決策和業績評估的組織方式來確定其運營部門。該公司只有一個部門，即基因檢測服務的發現、開發和商業化，在德克薩斯州有一個子公司。

該公司的產品包括：其Panorama非侵入性產前檢查(“NIPT”)，用於篩查胎兒的染色體異常(通常是從母親那裏抽血)；Vistara(“Vistara”)，一種單基因突變篩查試驗，用於識別單基因疾病；Horizon載體篩查(“HCS”)，以確定大量可能傳染給攜帶者子女的嚴重遺傳病的攜帶者狀況；植入前基因篩查(PGS)和植入前頻譜遺傳學診斷(PGD)用於分析體外受精(IVF)週期中染色體異常或遺傳條件，以選擇最有可能成為健康兒童的胚胎；用“POC”試驗快速、廣泛地分析胎兒染色體，瞭解流產的原因；和非侵入性親子鑑定(PAT)，通過分析孕婦血液中胎兒脱氧核糖核酸(“dna”)的片段和據稱父親的血樣來確定親子關係，該血樣由公司從其獲得特許使用費的持牌人銷售和銷售。所有測試主要在美國進行。該公司還向美國以外的客户提供全景測試，主要是在歐洲。該公司還提供星座(“星座”)，這是一種基於雲的軟件產品，允許實驗室客户通過雲訪問公司的算法和生物信息學，以驗證和啟動基於該公司技術的測試。該公司還提供SignateraTM，一種循環的腫瘤DNA技術，分析和跟蹤特定於個人腫瘤的突變。該公司在2019年9月之前提供EverCORD, 這是一種臍帶血和臍帶血組織的加工和儲存服務。EverCORD服務線路於2019年9月出售給第三方買家(注12)。此外，該公司還擴大了其全景測試，以篩選雙胞胎懷孕的受精卵和染色體異常。

2.重要會計政策摘要

表示基

所附未經審計的臨時合併財務報表是按照美國公認的中期財務信息會計原則(“美國公認會計原則”)編制的。未經審計的臨時合併財務信息僅包括為公平列報業務結果、財務狀況、股東權益變化和現金流量所需的正常經常性調整。截至2019年9月30日的3個月和9個月的業務結果不一定表明全年的結果或任何未來時期的結果。截至2018年12月31日的合併資產負債表已從截至2018年12月31日的審定財務報表中得出，這些財務報表應與經審計的財務報表一併閲讀，2018年12月31日終了年度的相關附註應包括在公司2019年3月15日向SEC提交的10-K表格年度報告中。

自2019年1月1日起，公司根據“會計準則更新”(“ASU”)第2018-07號“股票補償”(主題718)：改進非僱員股票支付會計的規定，過渡到新的會計要求。該公司在過渡時期採用了經修改的追溯方法，截至2019年1月1日，累計調整額為20萬美元，計入累計赤字。上期所有財務報表以10-Q格式列報的結果均未追溯調整。見最近通過的會計公告下的注2，以供進一步討論。

2019年1月1日，公司通過了ASU 2016-02租約下的新會計要求，並同時選出ASU 2018-11，租約(主題842)：有針對性的改進，使公司能夠調整會計變更的任何累積效應，以適應在採用之日的累計赤字餘額，而不是採用回顧性修正方法提出的最早期限。由於ASU 2016-02的通過，上期10-Q格式的財務結果沒有進行追溯性調整。有關更多細節，請參閲最近採用的會計公告下的注2。

流動性問題

公司自成立以來發生了淨虧損，並預計在不久的將來將出現淨虧損和負營業現金流量。該公司在截至2019年9月30日的9個月中淨虧損8 960萬美元，2019年1月1日採用ASU 2018至07時累計調整額為20萬美元，使累計赤字從2018年12月31日的5.746億美元增加到2019年9月30日的6.64億美元。截至2019年9月30日，該公司擁有現金和現金等價物5，170萬美元，有價證券1.867億美元，信用額度未償餘額5，010萬美元(如注10所定義)，包括應計利息，以及2017年定期貸款的淨賬面金額7，360萬美元(如注10所定義)。雖然該公司推出了多種產品來創造收入，但這些收入不足以為所有業務提供資金。因此，該公司通過股票發行、債務發行和其他融資組合，為超出收入的經營成本部分提供了資金。

該公司繼續開發和商業化未來的產品，因此，它將需要產生額外的收入，以實現未來的盈利，並可能需要籌集更多的股本或債務融資。如果公司通過發行股票證券籌集額外資金，其股東將經歷稀釋。如果有額外的債務融資，則可能涉及限制其業務或承擔額外債務的能力的契約。公司籌集的任何額外債務融資或額外股本可能包含不利於其或其股東的條款，並要求支付大量債務還本付息，這將轉移其他活動的資源。額外的融資可能根本無法獲得，也不能以公司可以接受的金額或條款獲得。如果該公司無法獲得額外資金，可能需要推遲其產品的開發和商業化，並大幅縮減其業務和業務。

2019年4月23日，該公司完成了一項承銷股權發行，以每股19美元的價格出售其普通股的5，263，158股。2019年4月26日，該公司在行使購買這些股票的選擇權時，以同樣的價格向承銷商出售了另外789，473股普通股。在提供60萬美元的費用之前，公司收到的收益為1.081億美元，扣除承保折扣。

2019年10月17日，該公司完成了一項承銷股權發行，以每股35美元的價格出售其普通股的5，714，286股。同日，該公司在行使購買這些股票的選擇權時，以同樣的價格向承銷商出售了另外857，142股普通股。在提供40萬美元的費用之前，公司收到的收益為2.162億美元，扣除承保折扣。

根據公司目前的業務計劃，公司認為其現有的現金和可流通證券將足以滿足2019年11月8日以後至少12個月的預期現金需求。

鞏固原則

所附精簡合併財務報表包括公司及其附屬公司的所有賬目。該公司成立了一個子公司，在德克薩斯州運作，以支持公司的實驗室和操作職能。公司間的所有餘額和交易都已被取消。

使用估計值

按照美國公認會計原則編制財務報表，要求管理層對未來影響所報告的資產和負債數額、或有資產和負債的披露以及報告的收入和支出數額作出估計和假設。這些估計數範圍內的重要項目包括

可疑賬户備抵、營運使用權資產和相關租賃負債、與未清償履約義務相關的遞延收入、潛在退款請求的應計負債、基於股票的賠償、普通股和認股權證的公允價值、所得税不確定性以及預期從與客户簽訂的合同中獲得的考慮。這些估計和假設是基於管理層的最佳估計和判斷。管理層定期使用歷史經驗和其他因素，包括合同條款和法定限額，評估其估計和假設；然而，實際結果可能與這些估計不同，並可能對公司的財務報表產生不利影響。

公允值

公司披露了金融資產和負債金融工具的公允價值，並對其進行了實際估算。公允價值是指在計量日，在市場參與者之間有秩序的交易中出售資產或為轉移負債而支付的價格(退出價格)。

現金和現金等價物

現金和現金等價物包括金融機構的現金和貨幣市場存款。

限制現金

公司公開了短期和長期限制現金.截至2019年9月30日，短期限制現金總計10萬美元，長期限制現金總額為零，現金存款作為結清外幣交易和信用卡存款的抵押品。

在2019年第一季度，該公司就與償還有關的索賠的結算協議支付了最後一個季度的分期付款140萬美元，因此，對420萬美元現金存款的限制已解除，以保證結算協議所要求的信用證。

限制現金目前在公司資產負債表中作為單獨的項目列示。在現金流量表中，現金流量表連同現金和現金等價物一起列入，並被視為期末現金餘額總額的一部分。以下是資產負債表中限制現金的列報方式與所列各期現金流量表之間的對賬情況：

投資

投資主要由美國國債、美國機構債券和市政債券等債務證券組成。管理層在購買時確定適當的證券分類，並在每個資產負債表日期重新評估這種確定。該公司一般將其整個投資組合歸類為可供出售的投資組合.本公司將其可供銷售的投資組合視為可用於當前業務的產品.因此，公司將所有投資歸類為短期投資，即使規定的到期日可能從當前資產負債表日期起超過一年。可供出售的證券按公允價值記賬，未實現的損益在累積的其他綜合收益(損失)中列報，這是股東權益的一個單獨組成部分。

風險和不確定性

可能使公司面臨信用風險的金融工具包括現金、應收賬款和投資。該公司通過將現金存入高信用的金融機構來限制其信用損失風險

收視率。公司的現金可能包括銀行存款，這些存款有時可能超過聯邦保險限額。公司對這些金融機構的相對信用狀況進行評估，並限制對任何一家機構的信用敞口。

公司為執行的某些測試向第三方付款人支付賬單.最終從公司索賠的付款人收到的金額和此類付款的時間取決於付款人根據所進行的測試的性質以及他們對公司在從病人和其他活動收取計劃免賠額和共同付款方面的業務做法的看法。這一確定可能會影響到收取公司發票的數量和時間。付款人還可以扣留付款，並要求退還以前的付款，如果付款人認為公司沒有按照這些付款人的政策履行。

{Br}該公司對保險公司、病人、診所和實驗室夥伴的財務狀況進行評估，一般不需要擔保品來支持信貸銷售。在截至2019年9月30日和2018年9月30日的三個零九個月裏，沒有任何客户的個人收入超過總收入的10%。截至2019年9月30日和2018年12月31日，沒有任何客户的未清餘額超過應收賬款淨額的10%。

收入識別

公司採用了新的收入確認指南，會計準則編纂(“ASC”)主題606，從2018年1月1日開始。ASC 606要求使用以下五個步驟來評估收入確認：

關於產品收入、許可證和其他收入的詳細討論，以及如何應用上述五個步驟，見注3，收入確認。

產品收入成本

{Br}產品收入成本的組成部分是材料和服務費用、與測試設備有關的減值費用、人事費用，包括庫存補償費用、與測試樣品有關的設備和基礎設施費用、電子醫療記錄、訂單和遞送系統、運輸樣品的運費、第三方測試費和分配的間接費用，包括租金、信息技術費用、設備折舊和水電費。與診斷服務性能相關的費用在加入測試時記錄。

許可證費用和其他收入

{Br}許可證費用和其他收入的組成部分是與測試包有關的材料費用、改進和維護星座軟件平臺的工程費用、星座軟件開發費用的攤銷和其他許可協議。費用還包括在處理臍帶血樣本、處理服務和儲存臍帶血樣本期間消耗的收集包，以及向儲存設施運送樣本所需的運費。

基於股票的補償

基於股票的薪酬涉及授予公司僱員的股票期權和限制性股票單位(“RSU”)，並在授予日期根據獎勵的公允價值進行衡量。公允價值被確認為所需服務期的費用，這通常是以直線為基礎的相應獎勵的歸屬期。當所需服務未得到滿足並因此喪失裁決時，不承認賠償費用。

對於具有市場條件的股票期權，公司使用MonteCarlo模擬模型推導出必要的服務期限。對於將符合業績條件或市場條件的股票期權和RSU與業績條件相結合的股票期權和RSU，公司將從授予之日起至可能滿足歸屬條件之日得出必要的服務期限。

公司還從授予非僱員的期權獎勵和RSU中確認基於股票的薪酬.在2019年1月1日之前，非僱員獎勵的公允價值須在每個報告期結束時重新計量，直至這些獎勵的歸屬日期為止，由此產生的公允價值變化在公司提供相關服務期間的經營報表和全面損失中得到確認。

2019年1月1日，該公司採用ASU 2018-07，允許非僱員獎勵的會計處理與員工獎勵相同。非僱員獎勵的公允價值現在是根據發放日期的一次性計量來確定的，不再需要定期重新計算。該公司繼續確認股票為基礎的補償費用是由非僱員提供的服務在轉歸期，這是一個直線的基礎上。見本腳註中最近通過的會計公告一節下的進一步討論，以及通過後某些會計政策的選擇。

公司使用Black-Schole期權定價模型和MonteCarlo模擬模型來估計發放給員工和非僱員的股票期權的公允價值。該模型需要公司的預期股價波動、預期獎勵期限和無風險利率的投入。確定這些假設需要重要的判斷。見關於注9下所用估價假設的進一步討論。

[br]權證

公司歷史上在資產負債表日作為公允價值購買普通股的認股權證入賬，因為公司可能有義務在將來某個時候贖回這些認股權證。認股權證須在每個資產負債表日期重新計算，認股權證公允價值的變動被確認為利息損益和業務報表中的其他收入和綜合損失。由於權證已於2018年6月充分行使，因此不再需要因公允價值變化而引起的進一步調整。

內部使用的大寫軟件

公司將員工和顧問的工資和相關成本資本化，這些員工和顧問將時間用於開發內部使用軟件開發項目。資本化在應用程序開發階段開始，一旦初步項目階段已經完成。如果一個項目構成對以前開發的軟件的增強，公司將評估該增強是否顯着，併為該軟件創建附加功能，從而限定所發生的資本化工作。一旦該項目可供一般發行，資本化停止，公司估計資產的使用壽命並開始攤銷。公司定期評估是否存在觸發事件，以檢查內部使用的軟件是否受損.與內部使用軟件有關的估計數的變化將增加或減少報告所述期間記錄的業務費用或攤銷。關於2018年第一季度為註銷某些項目開發費用而記錄的減值費用的更多細節，請參見財產和設備，注6下的淨額。

公司在三年的估計使用壽命內對其內部使用的軟件進行了攤銷.截至2019年9月30日和2018年12月31日，用於內部使用的資本化軟件的賬面淨值分別為140萬美元和170萬美元。截至2019年9月30日和2018年9月30日三個月以前資本化的數額的攤銷費用為每個期間30萬美元，截至2019年9月30日和2018年9月30日的9個月的攤銷費用分別為90萬美元和100萬美元。此外，該公司在處理業務方面記錄了10萬美元的減值費用。

累計其他綜合收入(損失)

綜合虧損及其組成部分包括股東以外的所有股權變動，包括淨虧損、未實現損益和可供出售的有價證券的損失。

每股淨虧損

每股基本淨虧損的計算方法是將淨虧損除以當期流通的加權平均股票，而不考慮潛在稀釋性股票。就每股稀釋淨虧損計算而言，未償還普通股期權、RSU、ESPP和認股權證被視為潛在稀釋股，但當計算結果變成反稀釋時，則排除在此計算之外，除非對其中任何一種的考慮產生稀釋效應。

屬性和設備

財產和設備，包括購買和內部開發的軟件，按費用列報。折舊是在資產的估計使用壽命(通常為3至5年)上採用直線法計算的。租賃權的改進按資產的估計使用壽命或租約的剩餘期限(以較短者為準)採用直線法攤銷。

長期資產減值

公司定期評估其長期資產的賬面價值，以作為可能的減值指標，當情況的事件或變化表明資產的賬面金額可能無法收回時。然後，該公司將長期資產的賬面金額與預期將產生的未折現現金流量淨額進行比較。如果存在減值，減值損失將根據資產超過資產公允價值的超額賬面價值來衡量，該公允價值是用對未來現金流量的貼現估計確定的。有關資產減值的更多細節，請參見附註6。

最近的會計公告

財務會計準則委員會(“FASB”)不時根據其會計準則法典或其他標準制定機構發佈新的會計公告，並在規定的生效日期被公司採納。除非下文另有討論，公司認為，最近發佈的、尚未生效的會計準則更新的影響，將不會對其財務狀況或採用後的業務結果產生重大影響。

最近通過的會計公告

租約

2019年1月1日，該公司採用ASU 2016-02，同時當選採用ASU 2018-11，統稱ASC 842，租約(“ASC 842”)。ASU 2018-11提供了一種可供選擇的過渡方法，以便新租賃會計準則的初步應用可以在2019年1月1日完成，採用的是修改後的追溯方法，而不是最初提出的期限。截至2018年9月30日的3個月和9個月的業務報表和綜合虧損以及截至2018年12月31日的資產負債表中的財務結果沒有追溯性地重報。由於選擇了上述過渡指南，該公司於2019年1月1日記錄了2 820萬美元的運營使用權資產，包括取消950萬美元的遞延租金和70萬美元的預付租金，相應的租賃負債共計3 700萬美元。對公司的經營報表和採用時的全面損失沒有重大影響。

在過渡時，公司選擇了ASC 842規定的一攬子實際權宜之計，使公司不重新評估(1)截至過渡日期的任何過期或現有合同是否是或包含租約，(2)截至過渡日期的任何過期或現有租約的租賃分類，以及(3)截至過渡日期的任何現有租約的初始直接費用。公司已決定不選擇在確定租賃期限和資產使用權減值時採用事後考慮的實際權宜之計。有關經營租賃會計的更多詳細信息，請參見附註7，租約。

非員工股票薪酬

自2019年1月1日起，公司採用修正的回顧性方法，過渡到ASU 2018-07年度對非員工股票獎勵的新會計要求。新指南統一了對僱員和非僱員股票獎勵的會計處理，這就簡化了公允價值計量過程，因為它要求從授予日期起對非僱員股票期權進行一次估值。在過渡時期，公司對其現有的非僱員股票獎勵(包括股票期權和限制性股票單位)進行了最後的公允價值重估，直至過渡期，並相應地調整了累計股票補償費20萬美元。該公司在其資產負債表中將這一數額記作累積赤字期初餘額的累積效應調整。

在新的指導下，該公司被允許結轉它用於確認非僱員獎勵中基於股票的補償費用的方法，這種補償費用是在轉歸期內提供服務時按直線計算的。然而，有一些會計備選辦法可供選擇，涉及估計的沒收額和對預期期限或剩餘合同期限的估價投入。公司選擇在取消獎勵時考慮實際的沒收，並使用與僱員獎勵相同的預期期限估價投入。

從累積的其他綜合收入中重新分類税收影響

該公司於2019年1月1日通過了ASU 2018-02，這是2017年12月通過的減税和就業法的結果，為各實體提供了一個機會，使其能夠將剩餘所得税影響從累積的其他綜合收入重新歸類為因公司所得税税率降低而留存的收益。在採用時，公司可以選擇使用完全追溯方法或在收養日期記錄重新分類的新指南。截至2019年1月1日，該公司已為其遞延税資產保留了全額估價津貼，因此不需要重報或重新分類。

股東權益聲明

2018年8月，證交會通過了對“證券法”第33-10532號“披露更新和簡化”中某些披露要求的修正。適用於該公司的修訂之一是在2018年11月修訂生效之日後的第一份中期財務報表中對股東權益變化的分析，該報告將包括在第一次修訂開始的10-Q表格中。

2019年第三季度，附有上一年度同期的比較資料。因此，公司增加了截至2019年9月30日和2018年9月30日止的3個月和9個月股東權益合併報表，列於本表第一項下。

新會計公告尚未採用

2016年6月，FASB發佈了ASU 2016-13，“金融工具-信貸損失：金融工具信用損失的計量”，並隨後發佈了對初步指導意見的修正：ASU 2018-19、ASU 2019-04和ASU 2019-05。該標準要求計量和確認金融資產的預期信貸損失，辦法是要求將備抵記作此種資產攤銷費用的抵銷。對於可供出售的債務證券，當債務證券的公允價值低於其相關攤銷成本時，應估計預期的信貸損失。該標準將於2020年第一季度對該公司生效，並允許在2019年第一季度開始儘早採用該標準。修改後的回顧性方法應在通過這一新的指南後採用。該公司的金融工具在ASU 2016-13的範圍內包括但不限於貿易應收賬款和可供出售的債務證券。該公司正在繼續評估該標準對其財務報表的影響。

{Br}2018年8月，FASB發佈了ASU 2018-13，公允價值計量(主題820)：披露框架-公允價值計量披露要求的變化。ASU 2018-13提議對其他綜合收入中確認的未實現損益提出新的披露要求，這些損益可歸因於公允價值等級第三級分類的資產和負債的公允價值變化，以及用於對此類資產和負債進行估值的重要無形投入的數量信息。它取消了披露按公允價值計算的資產和負債在一級和二級之間轉移的原因的要求。ASU 2018-13在2019年12月15日以後的財政年度對公司有效，包括該財政年度內的中期，並允許及早採用。該公司目前正在評估這一標準對其合併財務報表的影響。

2018年11月，FASB發佈了ASU 2018-18，合作安排(主題808)：澄清了主題808和主題606之間的互動，澄清了協作安排參與者之間的某些交易在對方為客户時應在ASC 606項下核算。此外，如果交易對手不是交易的客户，則主題808不允許實體在合作安排中將交易的考慮作為與客户的合同收入。本指引將於2020年1月1日起對本公司生效。該公司目前正在評估採用這一標準對其合併財務報表的影響。

3.收入確認

公司在履行合同中的履約義務時或作為履行義務時確認收入，數額反映了從轉讓給客户的貨物或服務中獲得的預期報酬。

產品收入

產品收入來自與保險公司、實驗室合作伙伴和與銷售產前基因檢測有關的病人的合同。該公司的大部分收入來自Panorama NIPT，HCS(如注1所定義)，並在較小程度上來自其他基因測試。該公司與保險公司簽訂了合同，主要與向有健康保險的病人提供的檢查有關的付款條件有關。保險公司被視為代表患者的第三方支付者，而患者則被視為接受基因檢測服務的客户。測試可以向保險公司、病人或保險公司和病人的組合收取費用。此外，該公司還向一些國內和國際實驗室合作伙伴銷售測試，並確定實驗室合作伙伴為客户，條件是雙方之間有測試服務協議。

履約義務是在合同中承諾向客户轉讓一種獨特的貨物或服務，而客户是按照ASC 606規定的會計單位。部分考慮應分配給

每項不同的履行義務，在履行義務或履行義務得到履行時確認為收入。該公司評估其與保險公司、實驗室合作伙伴和病人的合同，並在這些合同中確定一項單一的履約義務，即交付測試結果。

公司期望以我們的產品作為交換而收取的全部代價是一個估計，可能是固定的，也可能是可變的。考慮因素包括病人和保險公司的報銷，並根據與不允許的情況、折扣、退款和可疑賬户有關的可變考慮因素進行調整，並採用期望值法進行估計。對於具有類似補償特性的保險公司，我們使用相關歷史數據的組合來估計我們產品的可變考慮因素和總收集量。當我們評估確認的累積收入可能在未來期間發生重大逆轉時，公司限制了估計變量的考慮。預期來自實驗室合作伙伴的考慮通常包括一個固定的金額，但它可以是可變的，取決於所執行的測試量，公司使用期望值法確定可變的考慮因素。對於保險公司、實驗室合作伙伴和病人，公司將全部費用分配給一個單一的性能義務，即將測試結果交付給客户。

在評估保險公司和病人的總費用時，一定百分比的收入將進一步受限於估計退款。

公司通常在檢驗結果交付後向保險承運人、實驗室合夥人或病人收費。公司還直接向病人收取費用，這些費用涉及共同支付和他們負責的免賠額。向保險公司並直接向病人收取的檢驗通常平均需要9至12個月才能收取費用，而向實驗室分發夥伴收取費用的平均收集週期約需2至3個月。有時，公司可能會或不會得到全額賬單的補償。此外，如果保險承運人的報銷政策不包括這種測試，或者公司不是保險承運人的合格提供者，或者未經事先授權的測試，公司可能根本得不到補償。

產品收入在測試結果交付時的某個時間點被確認為等於總考慮(如上文所述)的金額。本公司在資產負債表上的其他應計負債中保留了某些數額，以預期保險公司以前所作付款的退款要求，這些款項作為業務報表中產品收入的減少和綜合損益表中的一部分入賬。在截至2019年9月30日的3個月和9個月內，從以前持有的其他應計負債準備金中提取了60萬美元和190萬美元，並確認為產品收入，而2018年9月30日終了的3個月和9個月則分別為70萬美元和250萬美元。

許可證和其他收入

該公司承認其基於雲的分銷服務“星座”的許可收入，將許可證授予其被許可人使用公司的某些專有知識產權和基於雲的軟件。截至2019年9月，該公司還確認了Evercorde公司用於收集和儲存新生兒臍帶血和臍帶組織單位的收入。EverCORD的業務於2019年9月出售。更多信息見注12-業務處置。

星座

公司與其簽訂許可協議的實驗室合作伙伴代表被許可人，並被確定為客户。被許可人沒有權利擁有公司的軟件，而是將軟件作為一種服務來接收。這些安排通常包括：(1)作為一項服務提供軟件；(2)提供必要的支助和培訓；(3)處理測試時使用的試劑盒(“IVD工具包”)。公司不認為軟件是一種服務，支持和培訓在這種安排中是不同的，因此它們被合併為一個單一的性能義務。軟件、支持和培訓是在安排期間同時提供給被許可方的。

該公司提供IVD工具包，這些工具包是為其許可方定製的，用於使用基於雲的軟件處理測試。IVD工具包的收入是根據其獨立的銷售價格在交付給被許可方的某一時間點確認的。

本公司向大多數在實驗室進行測試的持牌人支付每項測試的固定價格。許可證收入被確認為隨着時間的推移履行了履約義務，並在許可證和其他收入報表中報告了業務和全面損失。

Evercord

該公司確認Evercorde公司用於收集和儲存新生兒臍帶血和臍帶組織單位的收入。病人與公司簽訂了入學協議。根據該協議，有兩項履行義務：(1)提供一套收集材料和處理新生兒臍帶血和臍帶組織單位，這些單位被認為是在進程開始時交付的(“處理服務”)；(2)保存臍帶血和臍帶組織單位(“儲存服務”)，每年或提前支付一筆費用，涵蓋新生兒的較長時期或生命週期。

{Br}公司提供其加工服務和儲存服務，每項服務都可以是不同的，而且在合同範圍內是不同的，因此是單獨的履約義務。EverCORD客户可能在6個月、12個月或18個月內支付了加工和存儲服務的費用。加工和儲存服務的交易價格按規定的合同價格計算，並按折扣、退款和重要融資構成部分調整。該公司確定交易價格代表在加工和儲存服務市場上可以觀察到的獨立銷售價格。根據加工服務和儲存服務的獨立銷售價格，對這兩種服務進行了總體考慮。

在完成加工服務後，該公司簽發了一份保存證書，表明臍帶血和臍帶組織單位已準備好儲存，並在這一特定時刻確認了加工收入。儲存收入在一段時間內確認，這是適用的儲存期。該公司認為，隨着時間的推移，確認存儲收入的方法有意義地描述了向客户提供存儲服務的時間，因為它作出了必要的努力，在一段時間內平等地提供這些服務。EverCORD公司的收入在許可證和其他收入中列報，並在2019年9月出售EverCORD業務期間的運營和全面虧損報表中列報。

齊根

2018年3月，該公司與奇根簽訂了一項許可證、開發和分配協議(“奇根協議”)，根據該協議，該公司授予奇根許可證，以開發、製造、分銷和商業化基於NGS的基因檢測分析和測序系統，這些測試和測序系統採用了該公司的專有技術。根據協議條款，該公司最初有權收取預付許可費和預付版税，共計4 000萬美元，於2018年全部收取。在有限的情況下，所有或部分預付版税都可退還。此外，該公司有權在成功實現某些數量、監管和商業里程碑以及1 000萬美元的分級特許使用費後，從奇根獲得潛在的里程碑付款，其中截至2018年12月31日，公司已收到500萬美元的到期款項。“齊根協議”的期限為10年，於2028年3月到期，在某些情況下可以提前終止。在“齊根協議”終止後，給予其的許可證也將終止，但在某些有限的情況下除外。該公司向齊根公司提供了標準賠償保護，這是保證許可證符合合同規定的一部分，而不是提供貨物或服務的義務。

公司在其締結的協議中確定下列貨物和服務是不同的履行義務：

技術許可證該公司授予奇根使用其專有知識產權(“技術許可證”)開發、製造、分銷和商業化基因檢測和測序的權利。

某些國家的系統。在本協議生效並完成技術轉讓時，技術許可證被轉讓給了恰根。

發展服務。公司負責提供一定的支持服務，協助奇根設計和開發基因檢測分析。

市場發展支持。公司需要支持奇根公司在基因檢測測試方面的市場開發。

將商業化擴大到另一個國家的選擇。該公司提供了一種選擇，讓奇根在獲得所有必要的監管批准後，將其基因檢測分析的商業化擴展到另一個國家。

初始交易價格主要由前期不可退還的費用和與協議下最初里程碑相關的付款組成。該公司在評估時限制了估計變量的考慮，可能在今後的時期內，確認的累積收入數額會出現重大逆轉。剩餘的里程碑和預付的特許權使用費數額受到限制，並沒有包括在交易價格，因為不確定的研究和發展，以及潛在的預付特許權使用費退款。公司在每個報告期內重新評估交易價格，包括交易價格和所有受約束金額中包含的估計可變因素，並在不確定事件得到解決或情況發生其他變化時重新評估。交易價格的分配是根據獨立的銷售價格進行的，這些價格是根據公司如果單獨出售將收取的履約義務的估計數額計算的。未來的可變考慮因素，如里程碑和版税，被認為與技術許可性能義務相關聯。初始交易價格中包括的數額已分配給技術許可證的剩餘價值，以及開發服務、市場開發支助和使用相對獨立的銷售價格方法擴大商業化的選擇。最初分配給技術許可證的數額為550萬美元。

該公司在截至2019年9月30日的三個月內沒有收入，在截至2018年9月30日的三個月內確認有10萬美元的收入與提供支助服務和向奇根提供技術許可證有關。在截至2019年9月30日和2018年9月30日的9個月中，該公司的收入分別為60萬美元和570萬美元。收入成本主要包括勞動力和其他發展成本。截至2019年9月30日的三個月，此類費用為20萬美元，截至2019年9月30日的9個月為30萬美元。

根據ASC 340-40，與客户簽訂合同所產生的任何增量費用都必須在貨物和服務轉讓給客户的期間內資本化和攤銷。公司選擇適用ASC 340-40項下的實際權宜之計，在發生時將獲得合同的增量成本確認為費用，條件是這些費用的攤銷期，如果資本化，為一年或一年以下。

BGI基因組學

在2019年2月，該公司與BGI基因有限公司簽訂了一項許可證協議。(“BGI基因組學”)開發、製造和商業化基於NGS的基因檢測方法，用於臨牀和商業應用。該協議的任期為十年，於2029年2月到期。根據該協議，該公司總共有權獲得5 000萬美元，其中包括預付技術許可費、與今後銷售許可產品有關的預付特許權使用費、分析解釋服務的績效以及里程碑付款。在截至2019年6月30日的三個月內，除預扣税外，該公司收到了其中的3 560萬美元。截至2019年6月30日，該公司實現了第一個里程碑，應收賬款為250萬美元。此外，根據與BGI基因組學的協議，該公司在2019年6月預支了600萬美元用於未來的測序服務，400萬美元用於未來的測序設備。這些將在今後期間收到的設備和服務預付款共計1 000萬美元，記錄在長期預付款中。

根據該協議，該公司為其知識產權頒發了許可證，並將提供開發服務。在開發服務完成後，公司將在協議期限內提供分析解釋服務。該公司的結論是，許可證並不是一項獨特的性能義務，因為除了相關的開發服務外，它對BGI基因組沒有單獨的價值。因此，對於每個NIPT和腫瘤學產品，許可證和相關的開發服務是一個單一的性能義務。

該公司負責轉讓特定的許可知識產權，並開展某些開發活動，為腫瘤學和NIPT定製其基因檢測分析，以便與BGI基因組公司的測序儀器和專有技術平臺一起使用。隨着時間的推移，與這些業績義務相關的收入將根據執行開發服務所產生的費用使用投入法確認，因為隨着時間推移發生的費用水平最好地反映了發展服務的轉移。每季度對估計的業績和項目成本進行審查，並根據需要對其進行調整，以反映公司目前對交付品時間的假設。在截至2019年9月30日的3個月和9個月內，估計數沒有發生重大變化。與化驗口譯服務有關的收入將在提供這些服務時予以確認。預先收到的資金記作遞延收入，並將確認為提供相關服務。

初始交易價格主要由許可證和里程碑費組成。該公司在評估時限制了估計變量的考慮，可能在今後的時期內，確認的累積收入數額會出現重大逆轉。由於研究和開發的不確定性，某些里程碑和許可費受到限制，不包括在交易價格中。公司在每個報告期內重新評估交易價格，包括交易價格和所有受約束金額中包含的估計可變因素，並在不確定事件得到解決或情況發生其他變化時重新評估。交易價格的分配是根據獨立的銷售價格進行的，這些價格是根據公司如果單獨出售將收取的履約義務的估計數額計算的。

在截至2019年9月30日的三個月和九個月中，該公司分別從與BGI基因組公司簽訂的許可協議中獲得了約690萬美元和1190萬美元的收入。這筆收入作為許可證收入和其他收入列報。收入成本主要包括勞動力和發展活動的其他成本。截至2019年9月30日的三個月，此類費用為80萬美元，截至2019年9月30日的9個月為120萬美元。

根據ASC 340-40，與客户簽訂合同所產生的任何增量費用都必須在貨物和服務轉讓給客户的期間內資本化和攤銷。公司選擇適用ASC 340-40項下的實際權宜之計，在發生時將獲得合同的增量成本確認為費用，條件是這些費用的攤銷期，如果資本化，為一年或一年以下。與BGI安排有關的增量費用不是按累計計算的重大費用，因此不會在資產負債表上資本化，而是作為發生的費用支出。

基礎醫學公司

2019年8月，該公司與基金會藥品公司簽訂了許可證和合作協議。(“基礎醫學”)開發和商業化個性化循環腫瘤DNA監測分析，供生物製藥和臨牀客户使用，這些客户訂購基礎醫學的FoundationOne CDX。Natera和基金會將分享來自生物製藥和臨牀客户的收入。該協議規定向Natera支付大約1 330萬美元的前期許可費和預付收入，以及與Natera實現某些發展、監管和商業里程碑有關的最低年度付款和付款約3 200萬美元。在截至2019年9月30日的三個月內，該公司收到了其中的1 330萬美元，並記錄了與執行許可證和合作協議所設想的代管協議有關的100萬美元應收賬款。在截至2019年9月30日的三個月內，該公司不承認從與基礎醫學公司簽訂的許可證和合作協議中獲得的任何收入。

收入分類

該公司收入的主要來源涉及產前基因檢測的銷售。該公司還確認了其基於雲的軟件平臺、星座和其他收入帶來的許可收入。下表顯示按產品和服務類型分列的收入，並進一步按測試族分列基因檢測的銷售情況：

公司主要根據以下三類確認的收入來衡量其業績結果。下表顯示按支付方類型分列的收入：

下表根據公司付款人的地點按地理區域列出收入總額：

下表彙總了公司應收賬款和遞延收入的期初和期末餘額：

下表顯示該期間遞延收入餘額的變化：

在截至2019年9月30日的9個月內，確認在該期間開始時已列入遞延收入餘額的收入總額約為100萬美元，其中50萬美元與基因檢測服務有關，30萬美元用於此類服務剩餘合同期間未交付的EverCORD儲存服務，約10萬美元與“恰根協定”有關。

下表顯示了這一期間遞延收入中現期和長期部分的餘額：

4.公允價值計量

公司按公允價值承擔的金融資產和負債由包括貨幣市場和投資在內的投資資產組成。

公允價值會計準則要求資產和負債以公允價值記賬，並分為以下三類之一：

一級：活躍市場對公司有能力獲取的相同資產和負債的報價。

二級：由市場數據(如報價、利率和收益率曲線)證實的可觀測的基於市場的輸入或不可觀測的輸入。

(br}第三級：無法觀察到的數據點，但沒有市場數據證實的輸入。

這種層次結構要求公司在可用時使用可觀測的市場數據，並在確定公允價值時儘量減少使用不可觀測的投入。

按公允價值定期計量的資產和負債

下表表示按公允價值定期計量的公司金融資產和金融負債的公允價值等級：

在截至2019年9月30日的9個月內，該公司沒有在一級和二級資產之間進行任何轉移。

在處理業務方面(注12)，公司將得到估計470萬美元的額外考慮。它主要與轉入買方的應收賬款有關。

5.金融工具

公司選擇將其部分現金資產投資於保守的收益和流動投資。現金等價物和投資，所有這些都被歸類為可供出售的證券，包括：