目錄
美國
證券交易委員會
華盛頓特區20549
形式
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根據1934年證券交易法第13或15(D)條的季度報告 |
截至季度末的季度期間
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根據1934年證券交易所法令第13或15(D)條提交的過渡報告 |
在過渡期內 致
佣金文件編號
生物技術公司
(章程中規定的註冊人的確切姓名)
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(州或其他司法管轄區) 公司或組織) |
(I.R.S.僱主 識別號碼) |
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( |
(主要行政辦事處地址)(郵政編碼) |
(註冊人的電話號碼,包括區號) |
根據“交易法”第12(B)條登記的證券:
每一類的名稱 |
交易符號 |
每間交易所的註冊名稱 |
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通過複選標記表明註冊人(1)^是否在之前的12個月內提交了1934年“證券交易法”第13或15(D)條要求提交的所有報告(或在註冊人被要求提交此類報告的較短時間內),以及(2)^在過去90天內一直遵守這樣的提交要求。^
通過複選標記表明註冊人在之前12個月內(或在要求註冊人提交此類文件的較短時間內)是否已根據S-T規則第405條(本章232.405節)以電子方式提交了每個需要提交的交互式數據文件。
用複選標記表明註冊人是大型加速申請者,加速申請者,非加速申請者,較小的報告公司,還是新興的成長型公司。參見“交換法”規則12b-2中“大型加速歸檔公司”、“小型報告公司”和“新興增長公司”的定義。
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☒ |
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加速^Filer |
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☐ |
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非加速報税器 |
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☐ |
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較小的^報告^^公司 |
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新興成長型公司 |
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如果是新興成長型公司,請通過複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據“交易法”第13(A)條規定的任何新的或經修訂的財務會計準則。☐
通過複選標記表明註冊人是否是空殼公司(如交易所法案規則12b-2中所定義)。
2019年11月1日
目錄
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頁 |
第一部分財務信息 |
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項目1。 |
簡明合併財務報表(未審計) |
1 |
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項目2。 |
管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析 |
17 |
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項目3。 |
關於市場風險的定量和定性披露 |
23 |
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項目#4。 |
管制和程序 |
24 |
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第二部分:其他信息 |
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項目1。 |
法律程序 |
25 |
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項目#1A。 |
危險因素 |
25 |
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項目2。 |
未登記的股權證券銷售和收益使用 |
26 |
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項目3. |
高級證券違約 |
26 |
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項目4. |
礦山安全披露 |
26 |
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項目5. |
其他資料 |
26 |
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項目6。 |
陳列品 |
27 |
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簽名 |
29 |
第一部分財務信息
項目1.簡明合併財務報表
簡明綜合收益表
和綜合收入
生物技術公司及其子公司
(以千為單位,每股數據除外)
(未審計)
季度結束 |
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九月三十日, |
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2019 |
2018 |
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淨銷售額 |
$ | $ | ||||||
銷售成本 |
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毛利 |
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業務費用: |
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銷售,一般和行政 |
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研究與發展 |
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業務費用共計 |
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營業收入 |
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其他(費用)收入 |
( |
) |
( |
) |
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所得税前收益 |
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所得税 |
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淨收益 |
$ | $ | ||||||
其他綜合(虧損)收入: |
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外幣折算調整 |
( |
) |
( |
) |
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衍生工具的未實現收益(損失)-現金流套期保值,税後淨值154美元 20財年 | ( |
) | ||||||
其他綜合(虧損)收入 |
( |
) |
( |
) |
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綜合收益 |
$ | $ | ||||||
每股收益: |
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基本型 |
$ | $ | ||||||
稀釋 |
$ | $ | ||||||
已發行加權平均普通股: |
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基本型 |
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稀釋 |
見簡明合併財務報表附註。
簡明綜合資產負債表
生物技術公司及其子公司
(以千為單位,共享和每份數據除外)
九月三十日, 2019 |
六月三十日, |
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資產 |
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流動資產: |
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現金及現金等價物 |
$ | $ | ||||||
短期可供出售投資 |
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應收賬款,減去壞賬準備,分別為1007美元和980美元 |
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盤存 |
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其他流動資產 |
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流動資產總額 |
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財產和設備,淨額 |
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使用權資產 | ||||||||
商譽 |
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無形資產,淨額 |
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其他資產 |
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總資產 |
$ | $ | ||||||
負債和股東權益 |
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流動負債: |
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貿易應付帳款 |
$ | $ | ||||||
薪金、工資及相關應計項目 |
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應計費用 |
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合同負債 |
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應付所得税 |
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經營租賃負債-流動 |
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應付或有代價 |
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長期債務債務的當期部分 |
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流動負債總額 |
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遞延所得税 |
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長期債務義務 |
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應付長期或有代價 |
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經營租賃負債 |
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其他長期負債 |
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股東權益: |
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未指定股本,無面值;授權5,000,000股;未發行或未發行 |
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普通股,每股票面價值$0.01;授權1億,000,000;已發行和未償還分別為38,084,292?和37,934,040 |
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額外實收資本 |
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留存收益 |
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累計其他綜合損失 |
( |
) |
( |
) |
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股東權益總額 |
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總負債和股東權益 |
$ | $ |
見簡明合併財務報表附註。
簡明綜合現金流量表
生物技術公司及其子公司
(千)
(未審計)
季度結束 |
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九月三十日, |
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2019 |
2018 |
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經營活動的現金流量: |
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淨收益 |
$ | $ | ||||||
調節淨收益與經營活動提供的淨現金的調整: |
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折舊攤銷 |
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銷售購得存貨時確認的成本 |
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遞延所得税 |
( |
) |
( |
) |
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股票補償費用 |
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或有代價的公允價值調整 |
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( |
) |
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可供出售投資的公允價值調整 |
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其他經營活動 |
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營業資產和營業負債的變動,收購後淨額: |
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貿易帳户和其他應收款,淨額 |
( |
) | ||||||
盤存 |
( |
) |
( |
) |
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其他流動資產 |
( |
) |
( |
) |
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應計貿易應付帳款筆數、合同負債和其他 |
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薪金、工資及相關應計項目 |
( |
) |
( |
) |
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應付所得税 |
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( |
) |
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經營活動提供的淨現金 |
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投資活動的現金流: |
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可供出售投資到期收益 |
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購買可供出售的投資 |
( |
) |
( |
) |
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增加財產和設備 |
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) |
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) |
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收購,扣除收購的現金淨額 |
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( |
) |
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投資活動所用現金淨額 |
( |
) |
( |
) |
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融資活動的現金流: |
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現金股利 |
( |
) |
( |
) |
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股票期權的收益 |
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長期債務收益 |
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償還長期債務 |
( |
) |
( |
) |
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債務發行成本 |
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( |
) |
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其他融資活動 |
( |
) |
( |
) |
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融資活動提供的現金淨額 |
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) |
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匯率變動對現金和現金等價物的影響 |
( |
) |
( |
) |
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現金和現金等價物淨減少 |
( |
) |
( |
) |
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期初現金及現金等價物 |
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期末現金及現金等價物 |
$ | $ | ||||||
補充披露現金流量信息: |
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繳納所得税的現金 |
$ | $ | ||||||
支付利息的現金 |
$ | $ |
見簡明合併財務報表附註。
簡明綜合財務報表附註
生物技術公司及其子公司
(未審計)
注1.重大會計政策的提出和總結依據:
此處呈列的Bio-Techne Corporation及其子公司(本公司)的中期綜合財務報表由本公司編制,未經審計。它們是根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則和形成説明編制的10-Q和文章10規例S-X.它們反映了管理層認為為公平呈現所呈報的過渡期結果所需的所有調整。所有這些調整都具有正常的循環性質。
根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則編制的財務報表中通常包括的某些信息和腳註披露已被濃縮或省略。這些中期未經審計的簡明綜合財務報表應與公司截至會計年度的綜合財務報表及其附註一起閲讀六月30, 2019,包括在公司年度報告表格中10-K/A會計年度2019.公司年度報告Form中詳細介紹了公司所遵循的重要會計政策的摘要10-K/A會計年度2019.本公司遵循這些政策編制中期未審計簡明綜合財務報表。
在.期間第一財政季度2020,本公司根據二運營部門,蛋白質科學和診斷學和基因組學。公司運營的運營部門與公司年度報告Form中披露的公司應報告部門一致10-K表示財務2019.
最近通過的會計公告
在……裏面二零一六年二月,FASB發佈的ASU2016-02,租賃(主題842),修訂現行指引,要求承租人確認資產負債表上經營租賃的租賃資產和租賃負債。FASB發佈了對租約的狹義編碼改進(主題842)通過ASU沒有。 2018-10和ASU2019-01.此外,FASB發佈了ASU2018-11,允許實體在其選擇的地方選擇過渡方法不重寫採用期間財務報表中列出的以前期間。公司已選擇ASU下允許的過渡方法2018-11採用租約時(主題842)。本公司採用標準生效2019年7月1日和相應記錄的遞增經營租賃負債$
發佈聲明但不但仍被採用
在……裏面2016年6月FASB發佈的ASU2016-13, 金融工具-信用損失(主題326),金融工具信用損失的計量好的。本次更新中的修訂將現行GAAP中的已發生損失減值方法替換為反映其範圍內工具的預期信用損失的方法,包括貿易和貸款應收賬款以及可供出售的債務證券。此更新旨在為財務報表用户提供有關預期信用損失的更多決策有用信息。本ASU對年度期間有效,而對於從之後開始的年度期間則為過渡期2019年12月15日對我們來説2020年7月1日實體可以,可能早採用後開始2018年12月15日我們目前正在評估採用ASU的影響2016-13我們的合併財務報表。
在……裏面2018年8月FASB發佈的ASU沒有。 2018-15, 客户對雲計算安排(即服務合同)中發生的實施成本的核算好的。該標準將作為服務合同的託管安排中發生的實現成本資本化的要求與為開發或獲得內部使用軟件而發生的實現成本資本化的要求相一致。作為服務合同的託管安排的服務元素的核算是不受新標準的影響。?本ASU對年度期間有效,而從之後開始的那些年度期間則為過渡期2019年12月15日對我們來説2020年7月1日和可以,可能追溯或前瞻性地採用在指南制定之日或之後發生的符合條件的成本第一申請。我們目前正在評估採用ASU的影響2018-15在我們的綜合財務報表上,並預期我們將前瞻性地採用該標準。
注2.收入確認:
消耗品收入由一次性產品組成,並在將此類產品的控制權轉移給客户後的某個時間點確認,這通常發生在發貨時。工具收入通常由壽命較長的資產組成,對於大部分銷售而言,這些資產在某個時間點以類似於消耗品的方式確認。絕大多數服務收入由延長保修合同、後合同支持(“PCS”)和定製開發項目組成,這些項目隨着時間的推移被確認為客户同時接收和消費這些服務的好處,或者正在開發的基礎資產具有不合同開始時公司的替代用途,並且公司有可強制執行的權利,要求對完成的部分進行付款。剩餘的服務收入是不材料到期間,並由在時間點確認的實驗室服務組成。考慮到公司不由於有從醫療保險或保險供應商處收取付款的重要歷史經驗,該公司認為此類服務的可變考慮因素將受到限制不很可能會有一大筆收入不對於所提供的服務,需要在未來的期間進行逆轉。因此,公司做了不在履行義務完成時記錄收入,而不是在履行履行義務之後收到現金時記錄收入。特許權使用費收入主要基於公司許可產品的淨銷售額第三聚會。我們確認銷售期間的特許權使用費收入。第三黨的證據。公司根據公司向客户開具發票的權利,選擇了“開票權”這一實用權宜之計,開具發票的金額與客户的價值和迄今完成的業績大致相當。
公司選擇豁免不披露原始期限為的合同的未履行履行義務一一年或更短時間,以及排除根據基於銷售或基於使用的版税指導入賬的未來履行義務的豁免權。公司未履行的履行義務是不材料截止日期2019年9月30日
與包含工具的客户簽訂的合同可以,可能包括多個履行義務。對於這些合同,公司根據相對獨立的銷售價格將合同的交易價格分配給每個履行義務。交易價格的分配在合同開始時確定。
向最終用户發貨的付款條件通常為淨額30幾天。總代理商貨件的付款條件可以,可能範圍從30致90幾天。服務安排通常要求在執行工作之前付款(例如,延長保修和服務合同),在服務完成時(例如,定製開發製造)或兩者的混合。
合同資產包括提前確認的收入。合同資產包括在隨附資產負債表中的其他流動資產內,因為公司無條件對價權利之前預計會過去的時間小於一年。我們選擇了實際的權宜之計,允許我們花費合同成本,否則這些成本將被資本化並在小於一年。合同資產截止日期2019年9月30日是不材料。
康合同負債包括超過確認收入的賬單,例如客户預付款和保證金產生的賬單和保修合同的未掙收入。合同負債截至2019年9月30日和2019年6月30日大約是$
任何信貸或退貨的索賠必須在10收到的天數。收入減少以反映估計的信用和回報。雖然這些收入扣除的記錄金額依賴於估計和假設,但從歷史上看,我們對實際結果的調整不是物質。
從客户處收取的與產品銷售有關並匯給政府當局的税款不包括在收入中。為運輸和處理向客户開單的金額包括在收入中,而相關的運輸和處理成本反映在產品成本中。我們選擇了實用的權宜之計,允許我們將客户獲得貨物控制權後發生的運輸和處理活動計入履行成本,並且當相關收入確認時,我們應計運輸和處理成本。
下表列出了我們在所述期間的分類收入。
收入類型如下:
季度結束 |
||||||||
九月三十日, |
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2019 |
2018 |
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消耗品 |
$ | $ | ||||||
儀器 |
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服務 |
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產品和服務總收入,淨額 |
$ | $ | ||||||
特許權使用費收入 |
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總收入,淨額 |
$ | $ |
按地域劃分的收入如下:
季度結束 |
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九月三十日, |
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2019 |
2018 |
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美國 |
$ | $ | ||||||
EMEA,不包括英國 |
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聯合王國 |
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亞太地區,不包括大中華區 |
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大中華區 |
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世界其他地區 |
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總收入,淨額 |
$ | $ |
注3.所選資產負債表數據:
庫存:
庫存包括(以千為單位):
九月三十日, |
六月三十日, |
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2019 |
2019 |
|||||||
原料 |
$ | $ | ||||||
成品(1) |
||||||||
庫存,淨額 |
$ | $ |
(1).產成品庫存$
財產和設備:
財產和設備包括(以千為單位):
九月三十日, |
六月三十日, |
|||||||
2019 |
2019 |
|||||||
土地 |
$ | $ | ||||||
建築物及改善工程 |
||||||||
機械設備 |
||||||||
財產和設備,成本 |
||||||||
累計折舊和攤銷 |
( |
) |
( |
) |
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財產和設備,淨額 |
$ | $ |
無形資產:
無形資產包括(以千計):
九月三十日, |
六月三十日, |
|||||||
2019 |
2019 |
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發達技術 |
$ | $ | ||||||
商品名稱 |
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客户關係 |
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專利 |
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無形資產 |
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累計攤銷 |
( |
) |
( |
) |
||||
無形資產,淨額 |
$ | $ |
截至本季度無形資產淨賬面值的變動九月30, 2019由(以千為單位)組成:
期初餘額 |
$ | |||
收購 |
||||
其他增補 |
||||
攤銷費用 |
( |
) |
||
貨幣換算 |
( |
) | ||
期末餘額 |
$ |
預計未來無形資產攤銷費用截至九月30, 2019如下(以千為單位):
2020剩餘 |
$ | |||
2021 |
||||
2022 |
||||
2023 |
||||
2024 |
||||
此後 |
||||
總計 |
$ |
商譽:
截至季度的商譽賬面值變動九月30, 2019由(以千為單位)組成:
蛋白質科學 |
診斷和 基因組學 |
總計 |
||||||||||
期初餘額 |
$ | $ | ||||||||||
收購(注4) |
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貨幣換算 |
( |
) | ( |
) |
( |
) | ||||||
期末餘額 |
$ | $ | $ |
我們評估商譽的賬面價值第四如果事件發生或情況變化表明可能存在損害,則應在每個會計年度的季度和兩次年度評估之間進行評估。年期間,公司對其所有報告單位進行了商譽減值評估。第四財政季度2019. 不損傷指標被確定為我們評估的一部分。
不在結束的季度中確定了觸發事件2019年9月30日一直有不自採用財務會計準則委員會(“FASB”)ASC以來商譽的減值350關於商譽和其他無形資產的指導二00二年七月一日
注4.收購:
我們定期完成與我們的業務戰略相一致的業務合併。收購使用收購會計方法進行核算,該方法要求(除其他事項外)所收購的資產和承擔的負債以收購日的公允價值確認,並且每項收購業務的經營結果均包括在我們的綜合全面收益表中,這些收入來自各自的收購日期。購置成本計入所發生的銷售、一般和行政費用。
B-Mogen生物技術
在……上面2019年6月4日該公司收購了B-Mogen生物技術公司的剩餘權益。(B-Mogen)大約$
某些估計的公允價值是不但最終確定,並可能發生變化,這可能是重大的。公司希望在年底前完成我們的採購會計工作。第二財政年度季度2020當我們完成收購淨經營虧損(NOL)的所得税評估時,完成存根期間的納税申報表。遞延税項負債、收購的NOL和商譽的金額仍可能發生變化。收購的資產和承擔的負債的初步估計公允價值如下(以千為單位)?
初步 分配時間 採辦 日期 |
||||
流動資產,扣除現金 |
$ | |||
設備和其他長期資產 |
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無形資產: |
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發達技術 |
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客户關係 |
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商譽 |
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收購總資產 |
||||
負債 |
||||
遞延所得税,淨額 |
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收購淨資產 |
$ | |||
支付的現金,扣除獲得的現金淨額 |
$ | |||
或有代價的公允價值 |
||||
B-Mogen歷史投資的公允價值 |
||||
收購淨資產 |
$ |
所收購的有形資產和負債根據管理層的評估按收盤日的公允價值入賬。分配給已開發技術的收購價格是根據管理層的預測現金流入和流出估計的,並使用多期超額收益法計算所購買資產的公允價值。所記錄的用於開發技術的金額正在攤銷,費用反映在簡明綜合收益和全面收益報表中銷售的商品成本中。開發技術的攤銷期估計為
注 5.公允價值計量:
公司的金融工具包括現金和現金等價物,可供出售的投資、衍生工具、應收帳款、應付帳款、或有對價義務和長期債務。
公允價值的定義是,在計量日,市場參與者之間有序的交易中,出售資產所收到的金額或轉移負債所支付的金額。本標準還為用於衡量公允價值的投入建立了一個層次。該標準最大限度地使用可觀察的輸入,並通過要求在可用時使用最可觀察的輸入來最大限度地減少不可觀測輸入的使用。可觀察到的投入是市場參與者根據從獨立來源獲得的市場數據對資產或負債進行估值時使用的投入。不可觀察的輸入是反映我們對市場參與者將根據情況下可獲得的最佳信息對資產或負債進行估值時將使用的因素的假設。
估值層次內金融資產和負債的分類基於對公允價值計量具有重要意義的最低投入水平。層次結構被分解為三級別。水平1投入是指活躍市場中相同資產或負債的報價。水平2投入包括活躍市場中類似資產或負債的報價,市場中相同或類似資產或負債的報價不主動,以及直接或間接可觀察到的資產或負債的投入(報價除外)。水平3對於資產或負債,輸入是不可觀察的,並且它們的公允價值是使用定價模型、貼現現金流方法或類似技術確定的,並且至少一重要的模型假設或輸入是不可觀察的。水平3 可以,可能也包括某些市場活動有限或投資的市場定價可觀察性下降的投資證券,因此確定公允價值需要重大的判斷或估計。
下表按級別提供了按經常性公允價值計量的金融資產和負債的信息(以千為單位):
總承載 價值截止日期 |
公允價值計量使用 輸入被視為 |
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九月三十日, 2019 |
1級 |
2級 |
第3級 |
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資產 |
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股權證券(1) |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
存款單(2) |
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總資產 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
負債 |
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···或有的考量 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
衍生工具-現金流套期保值 | ||||||||||||||||
負債共計 |
$ | $ | $ | $ |
總承載 價值截止日期 |
公允價值計量使用 輸入被視為 |
|||||||||||||||
六月三十日, 2019 |
1級 |
2級 |
第3級 |
|||||||||||||
資產 |
||||||||||||||||
股權證券(1) |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
存款單(2) |
||||||||||||||||
總資產 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
負債 |
||||||||||||||||
···或有的考量 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
衍生工具-現金流套期保值 | ||||||||||||||||
總負債1 |
$ | $ | $ | $ |
|
(1) |
包括在資產負債表上的可供出售的投資中。^公司在^ChemoCentryx Inc.(CCXI)^的投資的成本基礎2019年9月30日?和2019年6月30日?是$ |
|
(2) |
包括在資產負債表上的可供出售的投資中。?存款證的合同到期日在一年。 |
可供出售證券的公允價值計量
我們的可供出售證券以公允價值計量,使用相同資產活躍市場的報價,因此被歸類為水平。1資產。
衍生工具公允價值計量
在……裏面2018年10月該公司簽訂了被指定為未償債務現金流對衝的遠期啟動掉期。遠期啟動掉期通過轉換附註中描述的公司長期債務的可變利率,減少了公司現金流支付的可變性6到固定利率。因此,作為遠期啟動掉期的一部分,本公司將按指定間隔交換浮動利息金額與固定利息金額之間的差額(以美元為基礎)。
或有代價的公允價值計量
與?Exosome Diagnostics,Inc.相關。(Exosome)、Qt控股公司(Quad)和B-Mogen收購公司被要求支付最多$
下表介紹了使用重要的不可觀察輸入(級別)在經常性基礎上以公允價值計量的負債的對賬3)結束的季度2019年9月30日(以千為單位):
季度結束 |
||||
2019年9月30日 |
||||
期初公允價值 |
$ | |||
購買價格或有代價(注4) |
||||
或有代價公允價值變動 |
|
|||
付款 |
||||
期末公允價值 |
$ |
使用不同的假設,對固有的主觀問題應用不同的判斷,以及未來市場條件的變化可能導致目前和未來對我們的證券或或然代價的公允價值的不同估計。如果市場狀況惡化,我們可以,可能產生我們投資組合中證券的減值費用。我們可以,可能也會導致我們的或然對價負債發生變化,如下所述。
其他金融工具公允價值計量-以下方法和假設用於估計公允價值可行的每類金融工具的公允價值。
現金及現金等價物、存款單、應收賬款和應付賬款-綜合資產負債表中報告的賬面金額由於這些項目的短期性質而接近公允價值。
長期債務-綜合資產負債表中報告的信用額度融資金額的賬面金額接近公允價值,因為我們的利率是可變的,反映了當前的市場利率。
注6.債務和其他融資安排:
在……上面2018年8月1日本公司訂立一項新的循環信貸額度及受信貸協議(信貸協議)管限的定期貸款。信貸協議規定循環信貸安排為#美元。
信貸協議到期日期為2023年8月1日幷包含習慣性限制性和金融契約以及習慣性違約事件。自.起2019年9月30日信貸協議項下的未清餘額為#美元。
注7.租約:
作為承租人,公司租用辦公室、實驗室和製造設施,以及車輛、複印機和其他設備。公司採用ASU沒有。 2016-02和相關標準(統稱ASC842, 租約),取代了以前的租賃會計指導,2019年7月1日
本公司在租賃期內以直線法確認經營租賃費用。經營租賃使用權資產和負債於開始日根據租賃期限內租賃付款的現值確認。用於計算現值的貼現率是Bio-Techne的遞增借款利率或(如果可用)租約中隱含的利率。·Bio-Techne主要根據每個租賃的租期和適用國家或地區的經濟環境確定遞增借款利率。在.期間三月末2019年9月30日公司確認$
下表總結了公司經營租賃的資產負債表分類和使用權資產和租賃負債金額?以及公司經營租賃的加權平均剩餘租賃期和加權平均貼現率(資產和負債金額以千為單位):
資產負債表分類 |
截止:2019年9月30日 |
||||
經營租賃: |
|||||
經營租賃資產使用權 |
使用權資產 |
$ | |||
流動經營租賃負債 |
經營租賃負債流動 |
$ | |||
非流動經營租賃負債 |
經營租賃負債 |
||||
經營租賃負債總額 |
$ | ||||
加權平均剩餘租賃期限(年): |
|||||
加權平均折扣率: |
% |
下表總結了為計量經營租賃負債所包括的金額而支付的現金,以及為換取新的經營租賃負債而獲得的使用權資產三結束的月份(以千為單位):
截至2019年9月30日的三個月 |
||||
經營租賃負債支付的現金金額 |
$ | |||
以租賃負債換取資產的使用權 |
下表彙總了公司經營租賃按會計年度按付款日期^的租賃負債的公允價值(以千為單位):
操作 租約 |
||||
2020年剩餘時間 |
$ | |||
2021 |
||||
2022 |
||||
2023 |
||||
2024 |
||||
此後 |
||||
總計 |
$ |
某些租約包括一或更多續訂選項,可將租約期限延長至
好多年了。Bio-Techne包括在合理確定公司將行使選擇權時,作為使用權、租賃資產和負債的一部分續訂租賃的選擇權。此外,某些租賃包含公允價值購買和終止選項以及相關罰款。一般來説,Bio-Techne是不有理由肯定會行使這種選擇權。
與採用新租賃標準之前的期間相關的披露:
在…2019年6月30日不可取消租約的淨最低租金承擔合計,其初始或剩餘年期超過一年度支付方式如下(以千為單位):
操作 租約 |
||||
2020 |
$ | |||
2021 |
||||
2022 |
||||
2023 |
||||
2024 |
||||
此後 |
||||
總計 |
$ |
房租總費用約為$
注8. 補充權益和累計其他綜合收益(虧損):
補充權益
公司宣佈每股現金股息為$
合併權益變動(以千為單位)
|
|
累積 |
||||||||||||||||||||||
附加 |
其他 |
|||||||||||||||||||||||
普通股 | 實收 |
留用 | 綜合 |
|||||||||||||||||||||
股份 |
數量 |
資本 |
收益 |
收入(損失) |
總計 |
|||||||||||||||||||
2019年6月30日的餘額 |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | |||||||||||||||||
因採用新會計準則和其他原因而產生的累積效應調整 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||
淨收益 |
||||||||||||||||||||||||
其他綜合損失 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||
為行使期權而發行的普通股 |
||||||||||||||||||||||||
為限制性股票獎勵而發行的普通股 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||
現金股利 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||
股票補償費用 |
||||||||||||||||||||||||
發行給員工股票購買計劃的普通股 |
||||||||||||||||||||||||
員工股票購買計劃費用 |
||||||||||||||||||||||||
2019年9月30日的餘額 |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ |
|
|
累積 |
||||||||||||||||||||||
附加 |
其他 |
|||||||||||||||||||||||
普通股 | 實收 |
留用 | 綜合 |
|||||||||||||||||||||
股份 |
數量 |
資本 |
收益 |
收入(損失) |
總計 |
|||||||||||||||||||
2018年6月30日的餘額 |
$ | $ | $ | $ | ( |
) |
$ | |||||||||||||||||
因採用新會計準則和其他原因而產生的累積效應調整 |
( |
) |
||||||||||||||||||||||
淨收益 |
||||||||||||||||||||||||
其他綜合損失 |
( |
) |
( |
) |
||||||||||||||||||||
為行使期權而發行的普通股 |
||||||||||||||||||||||||
為限制性股票獎勵而發行的普通股 |
( |
) |
( |
) |
||||||||||||||||||||
現金股利 |
( |
) |
( |
) |
||||||||||||||||||||
股票補償費用 |
||||||||||||||||||||||||
發行給員工股票購買計劃的普通股 |
||||||||||||||||||||||||
員工股票購買計劃費用 |
||||||||||||||||||||||||
2018年9月30日的餘額 |
$ | $ | $ | $ | ( |
) |
$ |
累計其他綜合收入
其他全面收益(虧損)的組成部分包括外幣換算調整的變化,以及被指定為現金流量套期保值的衍生工具的未實現淨收益(損失)的變化。第二財政季度2019.有
與其他全面收入(虧損)各組成部分相關的累計餘額(税後淨額)彙總如下:
未實現 利得 (損失) 衍生工具 |
外方 通貨 翻譯 調整數 |
總計 |
||||||||||
截至2019年6月30日的餘額 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) |
$ | ( |
) |
|||
其他綜合收入(虧損),重新分類前扣除税額 |
( |
) | ( |
) |
( |
) |
||||||
截至2019年9月30日的餘額(1) |
$ | ( |
) | $ | ( |
) |
$ | ( |
) |
未實現 利得 (損失) 衍生工具 |
外方 通貨 翻譯 調整數 |
總計 |
||||||||||
截至2018年6月30日的餘額(2) |
$ | $ | ( |
) |
$ | ( |
) |
|||||
其他綜合收入(虧損),重新分類前扣除税額 |
( |
) |
( |
) |
||||||||
截至2018年9月30日的餘額 |
$ | $ | ( |
) |
$ | ( |
) |
(1)遠期起始利率掉期的收益(損失)將重新分類到收益期初2019年10月31日大約($
(2)如先前在我們的10-K/A,未實現收益$
注9. 收益 人均 份額:
下表反映了基本每股收益和稀釋後每股收益的計算(以千為單位,每股金額除外):
季度結束 九月三十日, |
||||||||
2019 |
2018 |
|||||||
每股收益-基本: |
||||||||
淨收入 |
$ | $ | ||||||
分配給參與證券的收入 |
( |
) |
( |
) |
||||
普通股股東可獲得的收入 |
$ | $ | ||||||
加權平均流通股 |
||||||||
每股收益-基本 |
$ | $ | ||||||
每股收益-稀釋: |
||||||||
淨收入 |
$ | $ | ||||||
分配給參與證券的收入 |
( |
) |
( |
) |
||||
普通股股東可獲得的收入 |
$ | $ | ||||||
加權平均已發行普通股-基本 |
||||||||
股票期權和限制性股票單位的稀釋效應 |
||||||||
加權平均已發行普通股-稀釋 |
||||||||
每股收益-稀釋 |
$ | $ |
上表中股票期權和限制性股票單位的稀釋效應不包括總行使收益超過本期平均市場價格的所有期權。從計算中排除的潛在稀釋性期權股份的數量為
注10.基於股份的薪酬:
在季度結束的時候2019年9月30日和2018,公司批准了
的股票期權
以股票為基礎的補償費用$
注11.其他收入/(費用):
其他收入(費用)在附隨的損益表和綜合收益表中的構成如下:
季度結束 |
||||||||
九月三十日, |
||||||||
2019 |
2018 |
|||||||
利息費用 |
$ | ( |
) |
$ | ( |
) |
||
利息收入 |
||||||||
其他營業外收入(費用),淨額 |
( |
) |
( |
) |
||||
其他收入(費用)合計 |
$ | ( |
) |
$ | ( |
) |
注12.所得税:
公司的有效所得税税率第一財政季度2020和2019是
公司確認與不連續税項有關的淨收益總額為#美元。
公司繼續監測關於減税和就業法案(“税法”)的解釋、假設指導和附加法規的變化,該法案是在“税收法案”上頒佈的。2017年12月22日公司認識到這些項目的潛在變化可能會對我們未來期間的有效税率產生重大影響。
注13.細分信息:
公司管理層根據銷售和銷售成本、一般和行政費用的某些費用之前的營業收入來評估部門的經營業績,主要與與庫存相關的收購會計、收購相關無形資產的攤銷以及其他與收購相關的費用有關。蛋白質科學和診斷以及基因組學部門都包括消耗品、儀器、服務和版税收入。/蛋白質科學和診斷以及基因組學部門都包括消耗品、儀器、服務和特許權使用費收入。
以下是與公司可報告分部相關的財務信息(以千為單位):
季度結束 |
||||||||
九月三十日, |
||||||||
2019 |
2018 |
|||||||
淨銷售額: |
||||||||
蛋白質科學 |
$ | $ | ||||||
診斷學與基因組學 |
||||||||
段間 |
( |
) |
( |
) |
||||
合併淨銷售額 |
$ | $ | ||||||
營業收入: |
||||||||
蛋白質科學 |
$ | $ | ||||||
診斷學與基因組學 |
||||||||
分部營業收入 |
||||||||
銷售購得存貨時確認的成本 |
|
( |
) |
|||||
收購相關無形資產的攤銷 |
( |
) |
( |
) |
||||
收購相關費用 |
( |
) |
( |
) |
||||
以股票為基礎的薪酬,包括?僱主税 |
( |
) |
( |
) |
||||
公司一般、銷售和管理費用 |
( |
) |
( |
) |
||||
合併營業收入 |
$ | $ |
注14好的。後續事件:
一個也沒有。
項目2.管理層對財務的討論和分析
操作的條件和結果
以下管理討論和分析(“MD&A”)提供了我們認為有助於瞭解我們的經營結果、現金流和財務狀況的信息。我們提供有關材料銷售驅動因素的定量信息,包括公司和部門層面的收購和外幣變化的影響。我們還提供有關離散税項和其他我們認為對理解我們的結果有用的重要因素的定量信息。MD&A應與本Form 10-Q中包含的未經審計的綜合財務信息和相關注釋以及我們截至2019年6月30日的Form 10-K年度報告中包括的“管理層對財務狀況和運營結果的討論和分析”一起閲讀。這一討論包含各種“非GAAP財務措施”,也包含“1995年私人證券訴訟改革法”意義上的各種“前瞻性陳述”。我們建議讀者參閲本報告第2項末尾的題為“非GAAP財務措施”和“前瞻性信息和警示聲明”的聲明。
概述
Bio-Techne及其子公司共同經營Bio-Techne Corporation(Bio-Techne,我們或本公司)為全球研究和臨牀診斷市場開發、製造和銷售生物技術試劑、儀器和服務。憑藉我們深厚的產品組合和應用專業知識,我們努力為生命科學界提供創新、高質量的科學工具,以更好地瞭解生物過程並推動診斷和治療產品的發現。
與前一年一致,我們在2020財年進行了兩個部門的運營-我們的蛋白質科學部門和我們的診斷和基因組部門。我們的蛋白質科學部門是高質量純化蛋白質和試劑解決方案的領先開發商和製造商,最著名的是細胞因子和生長因子、抗體、免疫分析、生物活性小分子化合物、組織培養試劑和T細胞激活技術。這一部分還包括蛋白質分析解決方案,為研究人員提供高效和簡化的自動化western blot和多路複用ELISA工作流程選擇。我們的基因組學和診斷部門開發和製造診斷產品,包括FDA監管的控制、校準器、血氣和臨牀化學控制以及OEM和臨牀客户的其他試劑,以及臨牀分子診斷腫瘤學檢測產品組合,包括用於前列腺癌診斷的ExoDx®前列腺(IntelliScore)測試(EPI)。該部門還製造和銷售先進的基於組織的原位雜交分析(ISH),用於研究和臨牀使用。
最近的收購
公司戰略的一個關鍵組成部分是通過互補性收購來增強現有業務的內部增長。本公司在截至2019年9月30日的三個月內沒有進行任何收購。有關公司最近收購的其他信息,請參閲Form 10-K上的上一年度年度報告。巴塞羅那
操作結果
截至2019年9月30日的季度綜合淨銷售額比上年同期增長12%。截至2019年9月30日的季度,與上年同期相比,有機增長為13%,外匯兑換對收入增長的不利影響為1%,收購對收入增長的貢獻不到1%。
截至2019年9月30日的季度,綜合淨收益比上年同期減少17%,這是由於我們的CCXI?投資出現未實現的虧損,這部分被由於對某些歸屬資格增加了新要求而確認的股票補償費用的時間所抵銷。
淨銷售額
截至2019年9月30日的季度綜合淨銷售額為183.2美元,比上年同期增長12%。截至2019年9月30日的季度,與上年同期相比,有機增長為13%,外匯兑換對收入增長的不利影響為1%,收購對收入增長的貢獻不到1%。
截至2019年9月30日的季度,公司在產品和終端市場經歷了廣泛的收入增長,每個主要地理區域實現了兩位數的有機增長,而中國實現了近20%的有機增長。
毛利
截至2019年9月30日和2018年9月30日的季度綜合毛利率分別為64.6%和66.0%。在採購會計下,存貨按公允價值減去預期銷售和營銷成本進行估值,導致未來期間的利潤率隨着存貨的出售而減少。扣除收購庫存銷售、股票補償費用和無形資產攤銷的影響,截至2019年和2018年9月30日的季度,調整後毛利率分別為69.5%和72.0%。與上一年相比,截至2019年9月30日的季度的綜合毛利率和非GAAP調整後的毛利率都受到產品組合和不利的外匯匯率的負面影響。
報告的合併毛利百分比經購入銷售庫存和銷售成本中包括的無形攤銷調整後的對賬如下:
季度結束 |
||||||||
九月三十日, |
||||||||
2019 |
2018 |
|||||||
綜合毛利百分比 |
64.6 | % |
66.0 | % |
||||
確定的調整: |
||||||||
在出售購得存貨時確認的成本 |
- | % |
0.6 | % |
||||
無形資產攤銷 |
4.7 | % |
5.4 | % |
||||
···股票補償費用-COGS | 0.2 | % | - | % | ||||
非GAAP調整後毛利百分比 |
69.5 | % |
72.0 | % |
銷售,一般和行政費用
截至2019年9月30日的季度,銷售、一般和行政費用比上年同期增加了200萬美元(3%)。增加是由最近的收購推動的,而最近的收購部分抵消了由於對某些歸屬資格增加了新的要求而確認的股票補償費用的時間。
研發費用
截至2019年9月30日的季度研發支出比上年同期增加130萬美元(9%)。這一增長是由2019年8月收購的ExosomeDx帶來的額外費用推動的。
分段結果
蛋白質科學
季度結束 |
||||||||
九月三十日, |
||||||||
2019 |
2018 |
|||||||
淨銷售額(千) |
$ | 140,995 | $ | 126,391 | ||||
營業利潤百分比 |
42.2 | % |
43.2 | % |
蛋白質科學公司截至2019年9月30日的季度淨銷售額為141.0美元,同比增長12%。在截至2019年9月30日的季度中,有機增長為12%,收購貢獻了1%,貨幣兑換帶來了1%的不利影響。細分市場的增長基礎廣泛,在蛋白質、抗體和簡單西方產品類別中的增長尤為強勁。
截至2019年9月30日的季度的營業利潤率為42.2%,而上年同期為43.2%。營業收入利潤率受到產品組合和不利外匯的負面影響。
診斷學與基因組學
季度結束 |
||||||||
九月三十日, |
||||||||
2019 |
2018 |
|||||||
淨銷售額(千) |
$ | 42,552 | $ | 36,747 | ||||
營業利潤百分比 |
2.1 | % |
6.9 | % |
診斷和基因組公司截至2019年9月30日的季度淨銷售額為4260萬美元,而上年同期為3670萬美元。·截至2019年9月30日的季度,有機增長為16%,收購貢獻了1%,貨幣兑換帶來了1%的不利影響。細分市場的增長基礎廣泛,在我們的RNAScope和血液學產品中尤為強勁。
截至2019年9月30日的季度,該部門的營業利潤率為2.1%,而上年同期為6.9%。2019年8月收購ExosomeDx對營業收入利潤率產生負面影響。
所得税
截至2019年9月30日的季度的所得税實際税率為綜合税前收益的19.1%,而截至2018年9月30日的季度為1.0%。截至2019年9月30日的季度,公司税率的變化是由離散税項^13億美元推動的,而前一年離散税項^為4.2億億美元,如注12中進一步討論的那樣。
截至2020年第一財季離散項目前的預測税率為26.3%,而前一年離散項目前的預測税率為24.6%。排除離散項目的影響,該公司預計2020會計年度剩餘時間的合併所得税税率將在24%至28%之間。
淨收益
非GAAP調整後的合併淨收益如下:
季度結束 |
||||||||
九月三十日, |
||||||||
2019 |
2018 |
|||||||
淨收益 |
$ | 14,398 | $ | 17,403 | ||||
確定的調整: |
||||||||
在出售購得存貨時確認的成本 |
- | 935 | ||||||
收購無形資產攤銷 |
14,901 | 14,276 | ||||||
收購相關費用 |
1,404 | 2,722 | ||||||
以股票為基礎的薪酬,包括僱主税 |
8,800 | 11,565 | ||||||
已實現和未實現(收益)投資損失 |
10,401 | 2,202 | ||||||
上述調整的税收影響 |
(6,982 | ) |
(6,712 | ) |
||||
離散税項的税收影響 |
(1,271 | ) |
(4,176 | ) |
||||
非GAAP調整後淨收益 |
$ | 41,651 | $ | 38,215 | ||||
非GAAP調整後的淨收益增長 |
9.0 | % |
12.5 | % |
根據離散税項的性質,我們報告的税率在期間與期間的基礎上可能不一致。公司獨立計算非GAAP調整税率,考慮到離散項目和確定的非GAAP調整的管轄權混合的影響。下表彙總了截至2019年9月30日和2018年9月30日的季度的報告GAAP税率和有效非GAAP調整税率。
季度結束 |
||||||||
九月三十日, |
||||||||
2019 |
2018 |
|||||||
報告的GAAP税率 |
19.1 | % |
1.0 | % |
||||
税率影響: |
||||||||
確定的非GAAP調整 |
(4.3 | )% |
(2.1 | )% |
||||
離散税目 |
7.1 | % |
23.6 | % |
||||
非GAAP調整税率 |
21.9 | % |
22.5 | % |
截至2019年9月30日的季度,報告的GAAP税率和非GAAP税率之間的差異適用於已確定的非GAAP調整,主要是離散税項的結果,包括股票期權行使的税收優惠。
流動性和資本資源
截至2019年9月30日,現金和現金等價物以及可供出售的投資為158.4美元,而截至2019年6月,為166.0美元。截至2019年9月30日的可供出售投資中包括該公司對ChemoCentryx公司的投資的公允價值。(CCXI)278億美元。在2019年6月30日,本公司的CCXI投資的公允價值為38.2億美元。
本公司有一個信用額度和定期貸款,受2018年8月1號的信用協議管轄。有關信貸協議的説明,見簡明綜合財務報表附註6。
公司與Exosome、Quad和B-Mogen收購相關的或有代價付款高達3.25億美元、51億萬美元和3800萬美元。截至2019年9月30日,剩餘付款的公允價值為1330萬美元。
公司管理層預計在可預見的未來以及至少未來12個月內,通過當前可用現金、運營產生的現金和現有循環信貸額度上的剩餘信貸,公司能夠滿足其運營、設施擴展、資本增加和現金股息的現金和營運資金要求。
經營活動現金流量
2020財年第一季度,公司從運營活動中產生了4050萬美元的現金,而2019年第一季度為3940萬美元。與上一年度相比有所增加,主要是由於經營資產和負債的現金支付時間。
投資活動現金流量
我們繼續對我們的業務進行投資,包括資本支出。該公司在2020財政年度第一季度沒有為收購支付任何現金,而2019年第一季度為Quad和ExosomeDx收購支付了2.722億美元。
2020財年第一季度和2019年第一季度固定資產資本支出分別為1050萬美元和410萬美元。2020財政年度剩餘時間的資本支出預計約為5000萬美元。預計資本支出將通過目前可用的資金和業務活動產生的現金提供資金。
融資活動現金流量
在2020財年第一季度和2019年第一季度,公司分別向所有普通股股東支付了1220萬美元和1210萬美元的現金股息。2019年10月29日,公司宣佈將向2019年11月8日登記在冊的所有普通股股東支付每股0.32美元的現金股息,或約1210萬美元,將於2019年11月22日支付。
2020財年第一季度和2019年第一季度分別通過行使股票期權獲得了900萬美元和1650萬美元的現金。
在2020財政年度第一季度,公司向其信用額度貸款餘額支付了19.1百萬美元。在2019年第一季度,公司向以前的信用額度貸款餘額支付了3.39億美元,並根據新的信用額度貸款和定期貸款分別借款3.30億美元和2.5億美元。
表外安排
該公司沒有S-K法規的第20303(A)(4)項所定義的可報告的表外安排。
合同義務
除了與Exosome、Quad和B-Mogen^和收購相關的或有代價外,在截至2019年9月30日的季度內,公司的合同義務在正常業務過程之外沒有發生實質性變化。
關鍵會計政策
公司的重要會計政策在公司2019年財務報表10-K/A的年度報告中進行了討論,並通過引用將其併入本文。這些政策中的某些政策的應用需要判斷和估計,這些判斷和估計可能會影響公司的經營結果和財務狀況。判斷及估計用於(但不限於)可供出售投資的估值、存貨估值及備抵、無形資產及商譽的估值及未合併實體的投資估值。2020財政年度第一季度的估計沒有任何需要披露的重大變化,公司的政策也沒有任何變化。
非GAAP財務指標
本季度報告採用Form 10-Q,包括第2項中的“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”,其中包含未按照美國普遍接受的會計原則計算的財務措施。(GAAP)。這些非GAAP指標包括:
·有機增長
··調整後的毛利
·調整後的淨收益
·調整後的實際税率
我們提供這些措施作為關於我們經營業績的額外信息。我們在內部使用這些非GAAP衡量標準來評估我們的業績,並在做出財務和運營決策時,包括與激勵薪酬有關的決策。我們相信,我們對這些措施的介紹為投資者提供了關於我們的經營結果的更大透明度,並且這些措施對於不同時期的結果比較是有用的。
我們衡量有機增長的非GAAP財務指標代表收入增長,不包括前12個月內收購的收入以及外匯的影響。排除這些措施可以對收入結果進行更有用的逐期比較,因為它排除了外幣匯率的影響(匯率在不同時期之間可能會有很大差異),以及不會包括在可比較的前一期內的收購收入
我們對調整後的毛利^和調整後的淨收益^的非GAAP財務指標不包括出售收購庫存、攤銷收購無形資產和收購相關費用時確認的成本。本公司不包括購買的無形資產的攤銷和購買會計調整,包括出售收購的庫存和收購相關費用時確認的成本,因為它們是由於特定事件而發生的,沒有反映我們的內部投資、開發、生產、支持和銷售我們的產品的成本,以及支持我們的運營結構的其他持續成本。此外,根據當前活動的不同,這些金額可能會有很大的不同。
公司的非GAAP調整後的淨收益^也不包括以股票為基礎的補償費用、重組、權益方法投資的減值、投資收益和虧損以及對所得税支出的某些調整。基於股票的薪酬被排除在非GAAP調整後的淨收益之外,因為這項費用的性質,特別是各種可用的估值方法、主觀假設和各種獎勵類型。^股權投資的減值不包括在我們的日常運營決策中,因為它們不是我們日常經營決策的一部分。此外,排除了其他投資的收益和損失,這些投資要麼是孤立的,要麼不能在任何可預測的情況下再次發生。^與重組活動相關的成本,包括減少間接費用和合並設施,被排除在外,因為我們認為它們不能表明我們的正常運營考慮到離散項目對這些調整的影響以及調整的管轄權組合,本公司獨立計算適用於確定的非GAAP調整的非GAAP調整税率。此外,影響我們報告的GAAP税率的其他離散和非經常性費用的税收影響從淨收益進行調整。我們相信,這些税項會對經營業績的逐期評估產生重大影響,並不一定反映與歷史趨勢和未來業績相關的成本和/或收入。
公司定期重新評估我們的非GAAP調整的組成部分,以瞭解我們評估業績的方式的變化,我們做出財務和運營決策的方式的變化,並考慮我們的競爭對手和同行對這些措施的使用,以確保這些調整仍然是相關的和有意義的。
前瞻性信息和警示聲明
本季度報告包含符合1995年“私人證券訴訟改革法”含義的前瞻性陳述。前瞻性陳述包括有關公司對會計政策變化的影響的預期、本財年剩餘時間的資本支出金額、資本支出需求的資金來源、目前可用資金滿足公司需求的充足程度、外幣匯率波動的影響,以及對毛利波動的預期、不斷增加的研究和開發費用、不斷增加的銷售、一般和行政費用以及所得税税率。這些陳述涉及可能影響運營實際結果的風險和不確定因素。除其他因素外,以下重要因素已經影響並可能在未來影響公司的實際結果:新收購業務的整合、新產品的引進和接受、總體國內和國際經濟狀況、競爭加劇、對內部製造和相關業務的依賴、貨幣匯率波動的影響、合格人員的招聘和留住、政府監管的影響、知識產權的維護、公司投資組合的信用風險和市值的波動,以及與設施建設和改進相關的不可見的延誤和開支。欲瞭解有關這些因素的更多信息,請參閲公司提交給證券交易委員會的2019年10-K表格年度報告和第II部分。下面的第1A項。
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
截至2019年9月30日,本公司投資於CCXI的普通股。這項投資包括在短期可供出售的投資中,其公允價值為28億美元。截至2019年9月30日,由於CCXI市值下降10%而導致的公允價值潛在損失為280萬美元。vbl.
本公司在國際上運營,因此受到外匯匯率潛在不利變動的影響。截至2019年9月30日的季度,約28%的合併淨銷售額以外幣進行,包括13%以歐元,4%以英鎊,5%以人民幣,其餘6%以其他貨幣。與美元相比,本公司面臨的市場風險主要來自歐元、英鎊、人民幣和加拿大元的匯率波動,因為本公司海外業務的財務狀況和經營業績被轉換為美元進行合併。
月末英鎊、歐元、人民幣和加拿大元之間的平均匯率(未按期間內適用月份的實際銷售量加權)對美元的匯率如下:
季度結束 |
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九月三十日, |
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2019 |
2018 |
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歐元 |
$ | 1.10 | $ | 1.17 | ||||
英鎊 |
1.22 | 1.31 | ||||||
人民幣 |
0.14 | 0.15 | ||||||
加元 |
0.76 | 0.77 |
本公司對外匯匯率波動的風險也來自財務報表中以一種貨幣計價的貿易應收款、貿易應付款和公司間應付款,但以另一種貨幣應收或應付。假設美元從2019年9月30日起對歐元、英鎊、人民幣和加拿大元同時升值10%的影響如下(以千為單位):
外國子公司收益折算減少(按年率計算) |
$ | 2,699 | ||
外國子公司淨資產折算減少 |
43,142 | |||
額外交易損失 |
903 |
項目4.控制和程序
(A)評價披露控制和程序。
本公司維持披露控制及程序(如交易所法令第13a-15(E)及15d-15(E)條所界定)。本公司管理層在首席執行官和首席財務官的參與下,評估了截至本季度報告Form 10-Q所涵蓋期間結束時其披露控制和程序的設計和運行的有效性。基於這一評估,我們的首席執行官和首席財務官得出結論,截至2019年9月30日,我們的披露控制和程序是有效的。
(B)財務報告內部控制的變化。
在2020會計年度第一季度,公司對財務報告的內部控制沒有發生任何重大影響或合理可能對公司財務報告內部控制產生重大影響的變化。
第二部分其他信息
項目1.法律程序
截至2019年11月6日,公司未參與任何單獨或總體預期將對公司業務、運營結果、財務狀況或現金流產生重大不利影響的法律訴訟。
項目#1A。危險因素
在截至2019年9月30日的三個月中,公司截至2019年6月30日的年度報告10-K表格的第I部分第1A項“風險因素”中發現的風險因素沒有出現實質性變化。
項目2.未登記的股權證券銷售和收益使用
在截至2019年9月30日的季度中,公司沒有股份回購活動。
項目3.高級證券違約
一個也沒有。
項目4.礦山安全披露
不適用。
第5項其他信息
一個也沒有。
項目6.展品
展品索引
致
表格10-Q
生物技術公司
陳列品 數 |
描述 |
3.1 |
修改和恢復的公司章程--通過引用2015年2月9日公司10-Q表格的附件3.1合併* |
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3.2 |
第三次修訂和恢復的公司章程--通過參考公司2018年2月1日的8-K表格的附件3.1合併* |
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10.1** |
管理層激勵計劃--參考公司截至2013年6月30日的10-K表格附件10.13* |
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10.2** |
第二次修訂和恢復的2010年股權激勵計劃--通過引用公司2017年10月26日的8-K表格的附件10.1合併* |
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10.3** |
第二次修訂和恢復的2010年股權激勵計劃的限制性股票獎勵協議格式--引用公司2017年10月26日的8-K表格的附件10.6^* |
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10.4** |
第二次修訂和恢復的2010年股權激勵計劃的限制性股票單位獎勵協議表格作為公司2019年8月28日10-K表格的附件10.4 |
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10.5** |
第二次修訂和恢復的2010年股權激勵計劃的績效單位獎勵協議表格,作為公司2019年8月28日10-K表格的附件10.5 |
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10.6** |
第二次修訂和恢復的2010年股權激勵計劃的激勵股票期權協議格式--作為2019年8月28日公司10-K表的附件10.6 |
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10.7** |
第二次修訂和恢復的2010年股權激勵計劃的員工非合格股票期權協議格式--作為2019年8月28日公司10-K表格的附件10.7 |
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10.8** |
第二次修訂和恢復的2010年股權激勵計劃的董事非資格股票期權協議格式--通過引用公司2017年10月26日的8-K表格的附件10.2合併* |
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10.9** |
公司與Charles Kummeth之間的僱傭協議--通過引用公司日期為2017年9月7日的10-K表格的附件10.11合併* |
陳列品 數 |
描述 |
10.10** |
公司與CEO以外的公司高管之間的僱傭協議格式--通過引用公司日期為2017年9月7日的10-K表格的附件10.12^而併入* |
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10.11 |
由公司、擔保人一方、貸款人一方以及BMO Harris Bank N.A.作為行政代理於2018年8月1日簽署的信貸協議-通過引用公司2018年8月2日的8-K Form表中的附件10.1合併--通過引用該公司日期為2018年8月2日的8-K表格的附件10.1* |
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10.12** |
與公司每一位董事和執行人員簽訂的賠償協議表格--通過引用公司2018年2月8日10-Q表格的附件10.1併入* |
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10.13 |
公司、Aero Merger Sub Inc.、Advanced Cell Diagnostics,Inc.之間的合併協議和計劃。和Fortis Advisors,LLC作為證券持有人的代表,日期為2016年7月6日--通過引用公司日期為2016年7月7日的8-K表格的附件2.1合併* |
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10.14 |
公司之間的合併協議和計劃,恩佐合併子。Exosome Diagnostics公司以及日期為2018年7月25日的證券持有人代表--通過引用公司2018年6月25日的8-K表格的附件2.1合併* |
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21 |
本公司的附屬公司 |
31.1 |
根據2002年“薩班斯-奧克斯利法案”第302條頒發的首席執行官證書 |
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31.2 |
根據2002年薩班斯-奧克斯利法案第302條頒發的首席財務官證書 |
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32.1 |
根據2002年“薩班斯-奧克斯利法案”(Sarbanes Oxley Act Of 2002)第ω906節對首席執行官的認證 |
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32.2 |
根據2002年“薩班斯-奧克斯利法案”(Sarbanes Oxley Act Of 2002)第ω906節對首席財務官的證明 |
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101 |
以下財務報表來自公司截至2019年9月30日的季度報表Form 10-Q,格式為內聯可擴展業務報告語言(IXBRL):(I)綜合資產負債表,(Ii)綜合收益和全面收益報表,(Iii)綜合現金流量報表,以及(Iv)綜合財務報表附註。 |
104 | 封面交互式數據文件(格式為內聯XBRL,包含在附件101中) |
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以引用方式併入;證券交易委員會檔案號:000-17272
“**”^^“管理合同”或“補償計劃”或“安排”
簽名
根據1934年“證券交易法”的要求,註冊人已正式促使本報告由以下正式授權的簽署人代表其簽署。
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生物技術公司 |
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···(公司) |
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日期:2019年11月6日 |
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/s/Charles R.Kummeth |
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查爾斯·R·庫梅特(Charles R.Kummeth) |
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首席行政幹事 |
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日期:2019年11月6日 |
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/s/James Hippel |
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···詹姆斯·希佩爾 |
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首席財務官 |
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29