美國

證券交易委員會

華盛頓特區20549

 

表格11-K/A

 

或

佣金檔案編號001-31486

銀行儲蓄計劃

 

金融公司

銀行街145號

CT 06702

Telephone (203) 578-2202

解釋性説明

這份表11-K/A的修正案由銀行儲蓄計劃提交，以修訂其截至2017年12月31日的年度報表11-K，該報告已於2018年6月29日提交給證券交易委員會(“原始備案”)。本修正案的唯一目的是在獨立註冊會計師事務所的報告中列入附屬公司的電子簽名，該報告在原始文件中被遺漏。本修正案包括原始提交文件中的所有信息，對原始提交文件中的信息未作任何其他修改。

銀行退休儲蓄計劃

財務報表和附表

內容

 

 

獨立註冊會計師事務所報告

退休計劃委員會

銀行儲蓄計劃：

關於財務報表的意見

我們審計了所附的截至2017年12月31日、2017年和2016年12月31日的可用於銀行現金儲蓄計劃(“計劃”)福利的淨資產報表、相關的可用於養卹金的淨資產變動表以及相關附註(統稱為財務報表)。我們認為，財務報表按照普遍接受的會計原則，在所有重大方面公允列報了截至2017年12月31日和2016年12月31日可用於該計劃福利的淨資產，以及截至2017年12月31日和2016年12月31日終了年度可用於養卹金的淨資產變動情況。

意見依據

這些財務報表是計劃管理層的責任。我們的責任是根據我們的審計就這些財務報表發表意見。我們是一家在美國上市公司會計監督委員會(美國)註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法和美國證券交易委員會(SEC)和美國證券交易委員會(SEC)的適用規則和條例，我們必須獨立於該計劃。

我們按照PCAOB的標準進行審計。這些準則要求我們規劃和進行審計，以獲得關於財務報表是否不存在重大錯報的合理保證，無論是由於錯誤還是欺詐。我們的審計包括執行評估財務報表重大錯報風險的程序，無論是由於錯誤還是欺詐，以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查關於財務報表中數額和披露情況的證據。我們的審計還包括評價管理層使用的會計原則和重大估計數，以及評價財務報表的總體列報方式。我們相信，我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。

伴隨的主要信息

所附表、附表H、截至2017年12月31日的資產(年底持有)行表中的相關信息，在審計“計劃”財務報表的同時進行了審計程序。相關信息由計劃管理部門負責。我們的審計程序包括確定財務報表或相關的會計和其他記錄中是否有較重要的信息，以及執行程序，以檢驗信息中所列信息的完整性和準確性。在形成我們對這一信息的意見時，我們評估了這些信息，包括其形式和內容，是否符合勞工部的報告規則和條例，是否符合1974年“僱員收入保障法”的規定。我們認為，在所有重要方面，與整個財務報表有關的信息都是公平的。

/s/畢馬威有限責任公司

自2014年以來，我們一直擔任該計劃的審計員。

康涅狄格州哈特福德

June 29, 2018

銀行退休儲蓄計劃

可用於養卹金的淨資產報表

見所附財務報表附註。

銀行退休儲蓄計劃

可用於養卹金的淨資產變動表

 

見所附財務報表附註。

1.對“計劃”的説明

以下對銀行儲蓄計劃(“計劃”)的説明僅提供一般信息。與會者應參考“計劃協定”，以更全面地説明“計劃”的規定。

一般

該計劃是1986年“國內收入法”(“守則”)第401(A)節規定的限定利潤分享和遞延補償計劃。該計劃還須遵守經修正的1974年“僱員收入保障法”的規定。該計劃最初是作為一項限定利潤分享計劃通過的，自1984年10月1日起生效，並自該日起進行了修訂。該計劃由銀行、全國協會(“銀行”)、金融公司(“附屬公司”或“公司”)的子公司贊助和管理。事業管理信託公司是受託管理人，事業單位是本計劃規定的記賬人.該計劃涵蓋所有合格的僱員，這些僱員受僱於銀行及其附屬公司和附屬公司的某些子公司，他們是受控制集團的成員。僱員必須年滿21歲，才有資格向該計劃繳税前供款.僱員若要根據該計劃領取僱主供款，必須年滿21歲，並已完成一年的合資格服務。

捐款

參加者可按其補償額的25%作税前供款.與前2%的參與人税前供款的100%和超過2%但不超過僱員年度合格補償額8%的參與人税前繳款額的50%相匹配。參與者在2017年和2016年的税前繳款總額僅限於美元。50歲或50歲以上的參與者可以在日曆年結束時額外繳納“迎頭趕上”會費。2017年和2016年，這些捐款限於6 000美元。此外，為2008年1月1日35歲或以上的某些參與者提供特別過渡信貸，從1%到6%不等，如果他們在銀行養老金計劃被凍結之前是積極參與者的話。

如參加者在受聘後90天內未能作出税前供款選擇，則在該參與者合資格供款後90天后，在可行的情況下儘快作出3%的自動税前供款。參與者為該計劃繳納税前繳款的選舉完全是自願的.

參與人帳户

計劃參與者有能力指導和分配他們的帳户餘額在計劃下提供的投資選擇中，其中包括相當的普通股。每個參與人的帳户貸記參與人的繳款和分配款(A)公司的繳款和(B)計劃的收益或損失，包括行政費用的分配。分配是基於計劃文檔中定義的參與人收益或帳户餘額。參與人有權享有的福利是可從參與人的既得賬户中提供的福利。

歸屬

參加者可立即獲得他們的供款，以及合格的非選修供款.一般來説，相應的貢獻是以服務年限為基礎的。僱主的供款及僱主供款的入息或僱主供款的虧損，在服務滿兩年後，可全數獲得。如果參與人在服務滿兩年之前直接就業，則僱主先前繳納的金額，包括計劃收入或損失，均為相應數額。

參與人貸款

員工有能力從1，000美元到50，000美元的既得賬户餘額中借款50%。貸款利息由計劃參與者通過工資支付給他們的賬户，利率為主導利率(總理+1%或貸款方案管理員可能確定的其他合理利率)。任何所需的貸款申請處理費用將從參與者的帳户中扣除。貸款一般必須在五年內通過工資發放，除非收益用於購買基本住所，償還期限可達15年。在發生違約時，未償貸款餘額被視為分配給參與者。貸款由參與人賬户中的餘額擔保。

福利的支付

如果參與人的既得利益賬户價值不超過1，000美元，則與終止僱用有關的既得餘額將自動支付，一次性支付給參與人、參與人的受益人或直接支付

與另一個僱主的計劃一致。如果參與人的既得利益賬户價值大於1，000美元，則應在不超過參與人預期壽命或參與人及其指定受益人的共同預期壽命的一段時間內，以一次總付方式或在不超過參與人預期壽命或其指定受益人的共同預期壽命的期間內，按其選擇向參與人支付款項。參加者可選擇延遲計劃下的福利開始日期，但此日期不應超過規定的開始日期(4月1日)。^聖在隨後的日曆年中，參與者年齡在70至1/2歲或以上，以高於1，000美元的利益為準，也可直接支付給一項或另一項計劃。

在參與人完全和永久殘疾的情況下，參與人可以選擇領取其既得帳户餘額，就像正常退休一樣。向參與人支付的所有養卹金在按照基本要求分配時記錄在案。

亞細亞

在截至2016年12月31日、2017年12月31日和2016年12月31日的年度內，僱主繳款分別減少了美元和相應數額。在2017年12月31日和2016年12月31日，剩餘的非既得利潤金額分別為普通現金和現金。

該計劃年度的數額較低的數額首先用於某些較低數額的僱員，然後用於支付計劃費用(如果他們以前沒有被銀行支付)，最後用於減少銀行本來需要向該計劃繳款的繳款數額。截至12月31日、2017年和2016年12月31日的計劃年度，未用於為僱員餘額提供資金或支付計劃費用。

2.重大會計政策

會計基礎

所附財務報表是根據會計準則編制的。

估計數的使用

按照美國普遍接受的會計原則編制財務報表，要求管理層作出影響所報告的資產、負債和變動數額的估計和假設，並披露或有資產和負債。實際結果可能與這些估計不同。

投資估值和收入確認

該計劃所持有的投資按公允價值列報。公允價值是指在計量日市場參與者之間有秩序的交易中出售資產或為轉移負債而支付的價格(退出價格)。投資的買賣按交易日記錄.利息和股息收入是按收益入賬的。折舊/增值淨額包括該計劃當年買賣和持有的投資的損益。該計劃的投資委員會利用投資顧問和投資顧問提供的信息確定該計劃的估價政策。有關其他信息，請參閲附註4的公允價值計量。

共同集體信託基金

該計劃間接在穩定價值包合同中通過穩定價值的共同集體信託基金-管理收益組合II-一級基金。該投資期權在紐約證券交易所營業結束時每天計算其單位(單位)的淨資產價值。對包裝合同的投資採用現金流量模型進行公允價值，該模型考慮由公認的交易商、貼現率和證券的基本投資組合的期限所確定的近期費用投標。在通常交易這種證券的主要市場上，可隨時獲得的基本債務證券按其最近的投標價格估值。為了估價的目的，這些合同遵循的是再分配-325(計劃會計-定義的繳款養卹金計劃-其他)的適用。管理收益投資組合II-1級基金被歸類為共同的集體信託和二級資產，因為在活躍的市場上這種投資沒有市場價格。

作為該計劃中的一項投資選擇，管理收益組合II-1級基金對該基金沒有任何限制。如果該計劃啟動集體信託的全部贖回，則投資顧問保留暫時推遲退出信託的權利，以確保有價證券將以有序的業務方式進行。該計劃按公允價值計算共同集體信託，這代表參與者將承擔的合同價值。

如果他們根據該計劃的條款啟動允許的交易，則接收。這種價值代表繳款加收入，減去參與人和行政費用。

與會者的説明

參與人應收票據是指以未付本金餘額加上任何應計但未付利息入賬的參與人貸款。應收參與人票據的利息收入在賺取時入賬。相關費用記為行政費用，並在發生時予以調整。如果參與方發放貸款，而計劃管理人認為參與方貸款是一種分配，則減少參與者貸款餘額，並記錄福利支付。截至2017年12月31日或2016年12月31日，未記錄任何信貸損失備抵。

福利的支付

福利在支付時記錄。

行政費用

維持該計劃的所有費用由銀行支付，但該計劃根據計劃協議直接支付的費用除外，這些費用作為行政費用反映在可用於福利的淨資產變動表中。

2017年發佈的財務會計準則委員會(“會計準則理事會”)。

3.投資

按投資類型分列的“計劃”淨投資公允價值淨增值(包括計劃年內買賣的投資的損益以及當年持有的投資收益)摘要如下：

4.公允價值計量

公允價值是指在計量日市場參與者之間有秩序的交易中出售資產或支付債務轉移的價格。公允價值最好用市場報價來確定。然而，在許多情況下，無法獲得所報的市場價格。在這種情況下，公允價值是使用適當的估價技術確定的。在應用這些技術時，必須依賴各種假設和投入。因此，在估價等級中，最低投入水平對公允價值計量具有重要意義。因此，公允價值估計數不可能在有關資產或負債的立即轉移中實現。

公允價值層次

公允價值等級的三個層次如下：

該計劃所使用的估價方法説明如下：

註冊投資公司

該計劃在活躍的交易所使用相同資產的報價。因此，註冊投資公司屬於公允價值等級的第一級。

共同集體信託基金

這些投資目前屬於二級基金。該計劃在信託基金中的利益是根據基金受託人報告的資產價值計算的。管理收益投資組合II-1級基金的基本資產的公允價值是以市場方法為基礎的，採用活躍市場的報價或用於對某些證券和合同進行估值的投入，或二級。這些投資沒有任何限制，也沒有任何承諾，也沒有計劃在12月31日、2017年和2016年12月31日出售投資。共同集體信託基金旨在通過保護本金和累積收益來實現安全和穩定。

金融公司普通股

美國興業金融公司的普通股在紐約證券交易所進行交易，代號為“consip”。普通股按公允價值在活躍的交易所報價。因此，普通股被歸入公允價值等級的第一級。

現金及現金等價物

現金和現金按成本入賬，加上應計利息。現金和現金被劃分為公允價值等級的第一級。

上述方法可產生不表示淨價值或反映未來價值的公允價值計算。此外，儘管該計劃認為其估值方法是適當的，並與其他市場參與者一致，但使用不同的方法或假設來確定某些金融工具的公允價值，可能導致在報告之日進行不同的計量。

分別在2017年12月31日和2016年12月31日使用的估值方法沒有變化，公允價值水平之間也沒有任何轉移。

下表按公允價值層次結構按級別列出計劃的公允價值投資。

 

5.關聯方和當事人的利益交易

某些計劃投資是由管理信託公司管理的註冊投資公司(共同基金)的股份。“公司管理信託公司”是“計劃”規定的受託人。因此，這些交易符合利益相關交易的要求.該計劃為投資管理服務支付的費用在截至12月31日、2017年和2016年12月31日的年度中分別為約合美元和約合美元。

在2017年12月31日和2016年12月31日，該計劃分別持有普通股和普通股，公允價值分別為美元和美元。在截至2016年12月31日、2017年12月31日和2016年12月31日的年度內，該計劃分別記錄了來自附屬金融公司普通股的股息收入，分別為美元和每股。

截至2017年12月31日、2017年12月31日和2016年12月31日，參與者的應收票據分別為美元和美元，利率分別為2017年的%至%和2016年的%至%，這兩種債券也符合當事人利益交易的要求。截至2016年12月31日、2017年和2016年12月31日終了年度，參與者應收票據的利息分別為中性美元和中性美元。

6.計劃終止

雖然世界銀行沒有表示終止該計劃的任何意圖，但它有權在任何時候這樣做。所有僱員在終止或分擔供款當日根據本計劃應累算的利益的權利，將完全歸屬及不符合規定。在支付了該計劃的費用後，該計劃的其餘資產將由董事長辦公室分配，主席辦公室由銀行董事會任命。

7.税收狀況

該計劃收到了2017年1月9日國內税務局的一封有利的税收決定信，信中指出，該計劃根據“國內收入法”(“守則”)第401(A)節的規定進行了限定，因此，相關信託可以免税。自那時起，經指定合格的計劃文件已予修訂。一旦合格，該計劃就必須按照“守則”運作，以保持其資格。銀行和計劃顧問認為，該計劃是根據“守則”的適用要求設計和運作的，因此認為該計劃是合格的，有關信託可免除聯邦税收。世界銀行已表示，它將採取必要步驟，如果有的話，為使該計劃的運作符合“守則”，在發現不符合規定的事項時。

美國普遍接受的會計原則要求計劃管理部門評估該計劃所採取的税務立場，並在該計劃採取不確定的立場時確認該計劃的税務責任(或資產)，如果該計劃經該計劃審查後很有可能不會持續下去。該計劃管理人分析了該計劃所採取的税務立場，並得出結論認為，截至2017年12月31日，已採取或預期採取的不確定立場需要在財務報表中確認負債(或資產)或披露。該計劃須接受各司法管轄區的例行審計；然而，目前沒有對任何税收期進行審計。該計劃管理人認為，在2014年之前的幾年裏，該計劃不再接受所得税考試。

8.風險和不確定性

該計劃適用於各種投資證券。投資證券面臨各種風險，如利率、市場和信貸風險。由於與某些投資證券有關的風險水平，投資證券價值的變化至少有可能在短期內發生，這種變化可能會影響參與人的賬户餘額和可用於養卹金的淨資產報表中報告的數額。

9.後續事件

2018年1月4日，計劃管理人對該計劃的投資方案作了修改，將相應的目標基金股份和全目標收益基金股份分別刪除，改為相應的機構目標基金、非自願收益基金機構股票和機構目標收益基金機構股。

2018年4月2日，該計劃被修訂，以改變個人的開始日期，直接或分配不得啟動或作出不到30天后，指定的受益人或非配偶根據計劃文件從計劃管理員要求的信息。

2018年6月28日，計劃管理員對該計劃的投資選項進行了修改。增加了兩個備選方案：第一類變現基金和考克斯股票基金。取消了三種投資期權，分別為：現金準備金率掛鈎基金、T.折價股權收益基金和小額資本成長基金。

計劃管理員評價了2017年12月31日至2018年6月29日(這些財務報表公佈之日)之後發生的事件對計劃財務報表的影響。

銀行

退休儲蓄計劃

EIN 06-0273620計劃號

附表H，行-資產表(年底持有)

2017年12月31日

*利益攸關方

注：投資是以參與者為導向的，因此不需要成本信息。

見獨立註冊會計師事務所報告

簽名

根據“證券交易法”的要求，該計劃的管理委員會已妥為安排本年度報告由經正式授權的附屬機構簽署。

 

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