クローバーヘルスは、第4四半期および2023年通年の業績を報告しています。財務実績は引き続き好調で、2024年通年のガイダンスを提供します

2023年通年の保険MCRは81.2％に、第4四半期のMCRは82.4％に改善しました

同社は、2023年通年の純損失を1億2,620万ドル改善し、通年の調整後EBITDAを前年比で2億4,570万ドル改善しました

2024年号保険会社のMCR範囲が 79% ～ 83% で、その範囲の上限での調整後EBITDA収益性が最大2,000万ドルのガイダンス

テネシー州フランクリン-2024年3月12日 — 医師の支援に焦点を当てたマネージドケア企業であるクローバー・ヘルス・インベストメンツ株式会社（NASDAQ：CLOV）（「クローバー」、「クローバーヘルス」または「当社」）は本日、2023年第4四半期および通年の決算を発表しました。経営陣は本日午後5時（東部標準時）に電話会議を開き、業績やその他の事業ハイライトについて話し合います。

2023年第4四半期に、当社は5億1,030万ドルの収益と7,050万ドルの純損失を報告しました。通年の売上高は20億3,370万ドル、純損失は2億1,340万ドルでした。2023年の調整後EBITDAは、前年同期の8,000万ドルの損失と比較して、第4四半期には1,910万ドルの損失に改善し、2022年の2億9040万ドルから通年の損失は4,470万ドルに改善しました。第4四半期の保険収入は 12% 増の3億310万ドルで、2023年通年には 14% 増の12億3580万ドルでした。保険会社のMCRも、2022年第4四半期は92.4％、2022年通年は91.8％でしたが、第4四半期には82.4％、2023年通年は81.2％と大幅に改善しました。予想通り、保険以外の収益は、第4四半期と2023年通年の両方で前年同期比で 68% 減少し、それぞれ1億9,790万ドルと7億7,320万ドルになりました。第4四半期の非保険MCRは 100.2% で、2023年通年のMCRは 99.8% になりました。

クローバーヘルスのアンドリュー・トイ最高経営責任者（CEO）は、「2023年に収益性への道のりにおいて目覚ましい進歩を遂げました。これは、昨年のこの時期以降、調整後EBITDAが著しく改善したことを浮き彫りにしました。「この結果を支えているのは、保険のMCRを前年比で10パーセントポイント以上向上させることができたという、中核事業の強みと成熟度です。私は、2023年に業界をリードするユニットエコノミクスを実現し、利益の豊富なPPO優先モデルの枠組みの中で達成できたことは、当社の差別化されたアプローチを裏付けるものであり、メディケア・アドバンテージ・プログラムの将来になると私たちが信じている状況において、私たちの事業が他に類を見ないほど繁栄できると信じています。私たちは、クローバーアシスタントとクローバーホームケアに支えられた独自のケア管理プラットフォームを通じて、2024年以降にこの勢いを増すことを期待しています。臨床医が慢性疾患を早期に特定して管理できるようにすることに重点を置いています。」

主な会社のハイライトは次のとおりです。

(1) 給与と福利厚生と一般管理費（「販管費」）は、連結財務諸表のGAAP指標として提示された給与と福利厚生に一般管理費を加えたものです。

(2) 調整後販売管理費 (非GAAP) と調整後EBITDA (非GAAP) は非GAAPベースの財務指標です。調整後の販売管理費（非GAAP）と販管費と調整後EBITDA（非GAAP）と純損失の調整は、それぞれ最も直接的に比較可能なGAAP指標であり、以下の連結財務諸表の直後の表に示されています。当社の非GAAP財務指標に関する追加情報は、以下の「非GAAP財務指標について」という見出しと付録Aに記載されています。

(3) 2023年第4四半期から、のれんおよびその他の無形資産の減損を除いた調整後EBITDA（非GAAP）の定義と表示を更新しました。のれんやその他の無形資産の減損は、新しい非現金項目であり、通常は調整後EBITDA指標から除外されており、経営陣は、のれんやその他の無形資産の減損は会社の基礎となるファンダメンタルズを反映しておらず、中核事業に関連する会社の営業費用や実際の経常現金費用を反映していないと考えているため、現在除外されています。前期の数字は、更新された定義と表示に合わせて修正されました。追加情報については、付録Aの「調整後EBITDA（非GAAP）」の定義を参照してください。

財務見通し

クローバーヘルスは、2024年通年のガイダンスを次のように提供しています。

(1) 最も直接的に比較可能なGAAP指標である調整後販売管理費（非GAAP）予測と販売管理費予測との調整、および調整後EBITDA（非GAAP）と純損失の予測との調整（調整後販売管理費は非GAAP）および調整後EBITDA（非GAAP）から除外されている株式ベースの報酬費用は、以下で合理的に計算または予測できないためです今回は無理な努力なしで。当社の非GAAP財務指標に関する追加情報は、以下の「非GAAP財務指標について」という見出しと付録Aに記載されています。

クローバー管理下に住んでいます

(1) 2024年にACO REACHプログラムに参加しなかったことの直接の結果として、2024年1月1日以降、ライヴズ・アンダー・クローバー・マネジメントには当社の保険会員のみが含まれます。

決算電話会議の詳細

クローバーヘルスの経営陣は、3月12日火曜日の東部標準時午後5時に、決算について話し合う電話会議を開催します。クローバーヘルスの投資家向け広報ウェブサイト（investors.cloverhealth.com）から、電話会議のライブWebキャストと関連資料にアクセスできます。電話会議の後、同じWebサイトでオンデマンドの録画を見ることができます。

将来の見通しに関する記述

このプレスリリースには、改正された1933年の証券法のセクション27Aと改正された1934年の証券取引法のセクション21Eの意味における将来の見通しに関する記述が含まれています。将来の見通しに関する記述には、将来の出来事とクローバーヘルスの将来の経営成績、財務状況、市場規模と機会、事業戦略と計画、および当社の業績と将来の事業目標に影響を与える要因に関する記述が含まれます。将来の見通しに関する記述は将来の業績を保証するものではありませんので、そのような記述に過度に依存しないように注意してください。場合によっては、「かもしれない」、「するだろう」、「するだろう」、「期待」、「計画」、「予想する」、「予想する」、「行く」、「できる」、「すべき」、「だろう」、「したい」、「意図する」、「ターゲット」、「プロジェクト」、「熟考する」、「信じる」、「見積もり」、「予測する」などの言葉が含まれているため、将来の見通しを識別できます。、」「可能性」、「展望」、「展望」、「予測」、「ガイダンス」、「目標」、「計画」、「シーク」、「成長」、「もし」、「継続」、またはクローバーヘルスの期待、戦略、優先事項、計画、意図に関係するこれらの言葉やその他の類似の言葉や表現の否定的表現です。このプレスリリースの将来の見通しに関する記述には、「財務見通し」の下の記述、保険MCR、営業費用、クローバーヘルスの保険加入者数の改善の可能性に関する期待に関する記述、ならびに当社の執行役員の見積もり、将来の資本ニーズ、および将来の業績、業務、結果に関するその他の期待（2024年のガイダンスを含む）に含まれる記述が含まれますが、これらに限定されません。調整後EBITDAの収益性に関する記述も将来を見据えたものであり、2024年の財務見通しの範囲の上限から導き出された暫定的な現在の目標に基づいています。これらの記述は、既知および未知のリスク、不確実性、その他の要因の影響を受けやすく、その結果、当社の実際の業績、活動レベル、業績、または業績が、このプレスリリースの将来の見通しに関する記述で表明または暗示されている結果と大きく異なる可能性があります。将来の見通しに関する記述には、経営成績、財務状況、キャッシュフローに関する当社の期待、保険事業の開発と管理に関する当社の期待、新しいサービス市場への参入と事業管理を成功させる能力、当社の事業と事業を展開する市場で予想される傾向と課題、受益者基盤を効果的に管理する能力、および受益者基盤を効果的に管理する能力に関連するリスクが含まれますが、これらに限定されません。プロバイダーネットワーク; 私たちの能力クローバーアシスタントの採用と使用の維持、クローバーアシスタントの使用に関連して期待されるメリット（プラットフォームを利用して医療比率を管理できること、スターレーティングを維持または改善する能力、または事業の財務実績を継続的に改善する能力、市場のニーズを満たし、市場で受け入れられる新しい機能を開発する能力、必要な従業員を維持および雇用し、事業に適切なスタッフを配置する能力）。確定のタイミングと金額成長への投資、既知および未知の訴訟および規制手続きの結果、当社の収益と事業に悪影響を及ぼす可能性のある現在の、保留中または将来の法律、規制、政策（ヘルスケアとメディケアに関する規則、規制、方針を含む）、クラスA普通株式の価格の変動とナスダックの上場要件の継続的な遵守、知的財産の維持、保護、強化の能力。一般的な経済状況と不確実性。持続的な高値インフレと金利、地政学的な不確実性と不安定性。これらおよびその他のリスク要因に関する追加情報は、項目1Aに含まれています。証券取引委員会（「SEC」）に提出されたフォーム10-Kの最新の年次報告書の「リスク要因」。このようなリスクは、今後のSECへの提出書類で更新される可能性があります。このプレスリリースに含まれる将来の見通しに関する記述は、その日付の時点で作成されたものです。法律で義務付けられている場合を除き、Clover Healthは、このプレスリリースの日付以降にこれらの将来の見通しに関する記述を更新したり、これらの記述を実際の結果や修正された期待に適合させたりする義務を負いません。

非GAAP財務指標について

私たちは、収益に占める調整後EBITDA、調整後販売管理費、調整後販売管理費などの非GAAP指標を使用しています。これらの非GAAP財務指標は、クローバーヘルスの過去の財務実績と将来の見通しについての読者の理解を深めるために提供されています。クローバーヘルスの経営陣は、これらの非GAAP財務指標をクローバーヘルスの業績評価や将来の期間の計画と予測に使用しています。これらの非GAAP財務指標はGAAPに従って計算されておらず、私たちがそれらの計算に使用する方法は他の企業が使用している方法とは異なる場合があります。非GAAP財務指標は、GAAPに従って提示された財務情報を補足するものであり、それに代わるものではなく、GAAPに従って作成された当社の連結財務諸表と併せてのみ読むべきです。読者の方は、当社のウェブサイトinvestors.cloverhealth.comの投資家向け情報ページで、本リリースに添付されているこれらの非GAAP財務指標と比較可能なGAAP指標との調整を、SECへの提出書類を含むその他の重要な財務情報とともに確認することをお勧めします。

経営陣が各指標を使用する理由を含む、これらの非GAAP財務指標の説明については、付録A：「非GAAP財務指標の説明」を参照してください。

この文書に含まれる記述は著者の記述のみであり、必ずしもCMSの見解や方針を反映しているわけではありません。著者は、この文書に含まれる情報の正確性と完全性について責任を負います。

クローバーヘルスについて:

クローバーヘルス（Nasdaq：CLOV）は、メディケアに加入しているすべての人に優れた医療へのアクセスを提供することを目指す医師支援企業です。これには、これまで手頃な価格で質の高い医療を受けられなかった、高齢者に焦点を当てたヘルスエクイティベースの取り組みが含まれます。私たちの戦略は、医療エコシステム全体の患者データを集約し、慢性疾患の早期発見と管理を通じて臨床上の意思決定を支援し、健康状態を改善するように設計されたソフトウェアプラットフォームであるClover Assistantに基づいています。

訪問:www.cloverhealth.com

投資家向け広報担当者:

ライアンシュミット

investors@cloverhealth.com

報道関係者の連絡先:

アンドリュー・スティル・バクスター

press@cloverhealth.com

クローバー・ヘルス・インベストメンツ株式会社

連結貸借対照表:選択された指標

(千単位)

(1) 制限付現金とは、当社の非保険事業におけるCMS保証契約に従い、2023年12月31日および2022年12月31日にそれぞれエスクローで保有されている5,360万ドルと8,240万ドルに関するものです。私たちは2023会計年度中に関連債務を決済しました。その後、2024年1月にCMSが関連する保証契約を解除し、エスクローに保管されていた制限付現金が会社に解放されました。

オペレーティングセグメント

						保険						非保険						企業/その他						エリミネーション						連結合計
2023年12月31日に終了した3か月間						(千単位)
獲得保険料、純額（103ドルの割譲保険料を差し引いた額）						$	303,070					$	—					$	—					$	—					$	303,070
非保険収入						—						197,866						—						—						197,866
その他の収入						3,144						4,001						15,103						(12,933)						9,315
セグメント間の収益						—						—						42,869						(42,869)						—
発生した純医療費請求額						249,806						198,232						5,611						(5,664)						447,985
売上総利益 (損失)						$	56,408					$	3,635					$	52,361					$	(50,138)					$	62,266

(1) 上の表には非GAAP指標が含まれています。非GAAP財務指標は補足的なものであり、GAAPに従って提示された財務情報の代わりと見なすべきではありません。これらの非GAAP指標の詳細な説明については、付録Aを参照してください。

クローバー・ヘルス・インベストメンツ株式会社

非GAAP財務指標の調整

調整後のSG&A（非GAAP）調整

(千単位) (1)

(1) 上の表には非GAAP指標が含まれています。非GAAP財務指標は補足的なものであり、GAAPに従って提示された財務情報の代わりと見なすべきではありません。これらの非GAAP指標の詳細な説明については、付録Aを参照してください。

クローバー・ヘルス・インベストメンツ株式会社

付録 A

非GAAP財務指標の説明

非GAAPベースの定義

調整後EBITDA-利息費用、手形および有価証券の減価償却、減価償却、減価償却、新株予約権の公正価値の変動、投資利益、株式ベースの報酬費用、保険料不足準備金、リストラ費用、非経常訴訟費用および和解、のれんおよびその他の無形資産の減損、シークに起因する費用として当社が定義する非GAAP財務指標保険サービス株式会社、キャラクターバイオサイエンス株式会社に帰属する費用、および手形の消滅による利益支払い可能。調整後EBITDAは、当社の経営陣と取締役会が当社の業績と動向を理解および評価し、年間予算を作成および承認し、短期および長期の事業計画を策定するために使用する重要な指標です。特に、調整後EBITDAの計算から除外された金額を除外することは、当社の事業を期間ごとに比較するための有用な指標になると考えています。したがって、調整後EBITDAは、当社の経営陣や取締役会と同様に、投資家やその他の人々が当社の業績を理解し評価するための有用な情報を提供すると考えています。

調整後の販売管理費-販売管理費の合計から株式ベースの報酬費用を差し引き、非経常の法的費用と和解を差し引き、シーク・インシュアランス・サービス社とキャラクター・バイオサイエンス社に帰属する費用を差し引いた非GAAPベースの財務指標です。調整後販管費には、非現金、株式ベースの報酬、および経営陣が投資に関連する費用を除外しているため、経営陣、投資家、その他の人々にとって当社の営業支出について有用な見解が得られると考えています。は会社の中核事業費を反映していないと考えています。収益に占める調整後販売管理費の割合は、収益が拡大するにつれて事業上のレバレッジを測定できるため、経営陣や投資家などに役立つと考えています。