Press Release

CAEレポート2023年度第3四半期実績

·収入は10.203億ドル、前年は8.487億ドル

·1株当たり収益(EPS)は0.25ドル、前年は0.08ドル

·調整後の1株当たり収益(1)は0.28ドル、前年は0.19ドル

·営業収入は1兆459億ドル、前年は6550万ドル

·調整後の部門営業収入(1)は1.606億ドル、前年は1.127億ドル

·調整後の受注収入(1)は12.401億ドル、調整後の在庫注文(1)は記録的な108億ドルに達し、注文と売上の比(1)は1.22倍

·純債務と調整後EBITDAの比(1)は3.74倍、前四半期末は4.17倍

·2023年度合併調整後の部門営業収入20%増の展望を再確認

カナダ·モントリオール、2023年2月14日-(ニューヨーク証券取引所コード：CAE；トロント証券取引所コード：CAE)-CAE社(CAEまたは会社)は本日発表され、2023年度第3四半期の収入は10.203億ドルだったが、昨年第3四半期の収入は8.487億ドルだった。第3四半期の1株当たり収益は0.25ドルだったが、前年同期は0.08ドルだった。第3四半期に調整された1株当たり収益は0.28ドルで、その中には約0.02ドルの積極的な影響が含まれており、これは非金融資産の再調整用途と最適化後の減価回転の収益であり、前年同期は0.19ドルであった。

今季の営業収入は1兆459億ドル(収入の14.3%(1))だったが、前年同期は6550万ドル(収入の7.7%)だった。第3四半期調整後の部門営業収入は1兆606億ドル(収入(1)の15.7%)だったが、前年同期は1兆127億ドル(収入の13.3%)だった。他の説明がない限り、すべての財務情報はカナダドルで表される

(1)本プレスリリースは、非国際財務報告基準財務指標、非国際財務報告基準比率、資本管理措置、および補充財務措置を含む。これらの計量は“国際財務報告準則”に規定された標準化財務計量ではないため、“国際財務報告準則”によって計算された業績計量と混同したり、業績計量の代替方法として使用してはならない。さらに、これらの措置は、他の発行者によって提供または使用される同様の名前の措置と比較されてはならない。本プレスリリースの非国際財務報告基準および他の財務措置の節を参照して、これらの措置の定義およびこれらの措置と国際財務報告基準の下で最も直接的に比較可能な措置の入金状況を理解してください。

CAEのMarc Parent最高経営責任者兼最高経営責任者(CEO)は“Civilの2桁成長、国防総省の連続改善、Healthcareの収益力の増加のおかげで、第3四半期に強い業績を上げた”と述べた。私たちは未来の成長の道を確保し、12億ドルを超える調整後の注文を獲得し、調整後にたまった注文は記録的な108億ドルに達し、帳簿と売上高の比率は1.22倍だった。Civilでは、世界の航空訓練と私たちの飛行運営管理プラットフォームの解決策の長期合意を含む7.13億ドルの注文を受け、帳簿と売上高の比率は1.38倍である。今年までの総数が43個になるように14個の全飛行シミュレータを販売しました国防面では、6四半期連続で1倍を超える4.77億ドルの訓練と任務支援ソリューションの注文を発注した

CAEの見通しについてMarc Parentは“Civilの見通しに興奮している。CAEの業界リーダー的な地位を築いているため、進行中の世界市場の回復期間とその後に著しい成長が見られると予想される”と補足した。国防の連続的な増加、そして積極的な予約量と滞貨更新は、私たちのを増加させた

私たちの長年の見通しに自信を持っている.ヘルスケアはアナログ·トレーニング市場でより大きなシェアを獲得し続けており、その収入と利益の増加が続くと予想される。同時に、私たちの財務状況をさらに強化しており、調整後EBITDAに対する純債務の比が3倍未満である2024年度中期にレバレッジ目標を達成することが期待されている。我々は引き続き、今年度の合併調整後の部門営業収入が20%増加すると予想し、3年間の1株当たり収益の複合成長率が20%程度であるという長期目標を再確認した“と述べた

民間航空(民間航空)

第3四半期の民事収入は5.174億ドルだったが、昨年第3四半期は3.901億ドルだった。営業収入は1.172億ドル(収入の22.7%)だったが、前年同期は5710万ドル(収入の14.6%)だった。調整後の部門営業収入は1兆314億ドル(収入の25.4%)だったが、昨年第3四半期は8340万ドル(収入の21.4%)だった。Civilは本四半期に9つの全飛行シミュレータ(FFS)を顧客に交付し，第3四半期の民間訓練センターの使用率は73%であった。

Civilは今年度第3四半期末までのFFS販売契約14件の合計43件を含む7.13億ドルのトレーニングソリューション契約に調印した。この四半期の注目すべきトレーニング契約には、GOL航空会社およびメッサ航空会社との長期商業航空トレーニング契約が含まれている。その中には、Delux Public Charge LLC(JSX Air)と締結された長期ビジネス航空訓練協定も含まれている。飛行操作ソフトウェアソリューションの面で注目すべき契約は、エチオピア航空と締結したCAE次世代乗組員と運営マネージャーソリューションキットの5年間契約と、本四半期末以来、Frontier航空と次世代運営ソリューションについて合意した。

この四半期のCivil Book−to−Sales比率は1.38倍であり，過去12カ月で1.29倍であった。四半期末現在、民事調整後の在庫注文は記録的な56億ドルに達している。

国防と安全

第3四半期の国防収入は4.525億ドルで、昨年第3四半期より6%増加した。営業収入は2490万ドル(収入の5.5%)だったが、前年同期は1650万ドル(収入の3.9%)だった。調整後の部門営業収入は2540万ドル(収入の5.6%)だったが、昨年第3四半期は3200万ドル(収入の7.5%)だった

国防は本四半期に4兆767億ドルの注文を獲得し、第6四半期連続の帳簿売上高比が1を超え、かつすべての分野で新業務を予約し続けていることを示している。空軍分野の重要な注文は、カナダ王立空軍のCH-149 Cormorant捜索救助ヘリコプターに飛行訓練設備および維持と後方支援を提供し、引き続きアメリカ空軍にKC-135層プレス機とC-130 H重力神の乗組員訓練を提供し、F-16戦闘機とCH-53 G大型輸送ヘリコプターの国際飛行訓練設備をアップグレードすることを含む。陸上分野では、国防総省は、それ以前の資金奨励の成功に基づいて、すなわち兵士仮想訓練機プロトタイプ契約に基づいて米陸軍に新しい兵士仮想訓練能力を提供する共同端末制御訓練演習システム(JTC TRS)解決策の資金を獲得した。国防部はまた海洋、空間とネットワーク領域で戦略注文を獲得し、CAEの分散、ネットワーク化とネットワークセキュリティタスクソリューションの急増に顕著に現れている

米空軍のシミュレータ汎用アーキテクチャ要求と標準(SCRS)計画による訓練は、本四半期末以来、ロッキード·マーティン社とカナダ水面戦闘艦(CSC)艦艇計画で協力している。

国防総省は引き続き米陸軍の支援に基づいて、固定翼飛行訓練サービスの競争的再競争に賞を授与した。この計画には、アラバマ州ドソン市のCAE Dothan訓練センターで毎年600人以上のアメリカ陸軍と空軍固定翼パイロットに全面的な初期と定期訓練を提供することが含まれている。基本契約とオプションの総価値は約2.5億ドルであり，履行期間はCAE第4四半期から2032年である。したがって、この契約は国防総省の第4四半期の注文収入に反映されるだろう

本四半期の国防帳簿と売上高の比率は1.05倍であり、過去12カ月で1.25倍(契約オプションを含まない)であった。国防調整後の滞貨受注(オプションとCAEの合弁企業への興味を含む)は四半期末現在で記録的な51億ドルに達した。国防総省のルートは依然として強力で、約73億ドルの入札と提案が顧客の決定を待っている。

医療保健

第3四半期の医療収入は5040万ドルだったが、昨年第3四半期は3210万ドルだった。営業収入は380万ドル(収入の7.5%)だったが、前年同期は810万ドルの赤字だった。調整後の部門営業収入は380万ドル(収入の7.5%)だったが、昨年第3四半期は270万ドルの赤字だった

本四半期にHealthcareは大学や学院とその先進的な患者シミュレータとカスタマイズ可能なセンター管理プラットフォームについて複数の合意を達成した。追加のSimSTATモジュールの開発を約束することで麻酔学的認証(MoCA)を維持し，米国麻酔学者協会との関係を拡大した。

他の財務のハイライト

CAEは2023年度第3四半期に490万ドルの再編、統合、買収コストが発生し、主に2022年度にSabreのAirCentre航空運営組合(AirCentre)を買収し、980万ドルの非金融資産再用途と最適化された減価償却を含む。

同四半期の経営活動が提供した純現金は2.524億ドルだったが、昨年第3四半期は3.096億ドルだった。同四半期の自由キャッシュフロー(1)は2兆377億ドルだったが、昨年第3四半期は2兆821億ドルだった。減少の要因は，非資金繰り資本への投資増加，一部被経営活動に提供される現金の増加および権益を計上した被投資者への支払い減少による相殺である。

本四半期の所得税支出は1710万ドル、実質税率は18%だったが、昨年第3四半期の実質税率は8%だった。所得税率は再編成の影響を受け

統合·買収コストは含まれておらず、本四半期は調整後の純収入と調整後の1株当たり収益を決定するための所得税率は19%だったが、昨年第3四半期は20%だった

本四半期の成長と維持資本支出(1)は合計6340万ドルだった。

四半期末の純債務(1)は30.73億ドルで、債務と調整後のEBITDA(1)の比は3.74倍だった。これに対し、前四半期末の純債務は31.946億ドルで、純債務と調整後EBITDAの比は4.17倍だった。CAEの総利用可能流動資金は2022年12月31日現在で約14億ドルである

今季の純財務支出は4880万ドルだったが、前四半期は4130万ドル、昨年第3四半期は3450万ドルだった。前2期間と比較して、財務支出の増加は主に金利上昇が私たちの変動金利債務ツールに与える影響を反映している

本四半期に調整された資本収益率(1)は5.5%だったが、前四半期と昨年第3四半期はそれぞれ5.1%と6.1%だった

(1)本プレスリリースは、非国際財務報告基準財務指標、非国際財務報告基準比率、資本管理措置、および補充財務措置を含む。これらの計量は“国際財務報告準則”に規定された標準化財務計量ではないため、“国際財務報告準則”によって計算された業績計量と混同したり、業績計量の代替方法として使用してはならない。さらに、これらの措置は、他の発行者によって提供または使用される同様の名前の措置と比較されてはならない。本プレスリリースの非国際財務報告基準および他の財務措置の節を参照して、これらの措置の定義およびこれらの措置と国際財務報告基準の下で最も直接的に比較可能な措置の入金状況を理解してください。

管理観

2020年以来、CAEは成長戦略を実施しており、疫病から抜け出すことができ、これまでよりも大きく、より強力で、もっとお金を稼ぐ会社になると信じている。具体的には，その周期的回復への1つの中継点として，当社はその市場が一般的に回復した場合，総合調整後の支部営業利益率が約17%であり，その後安定したさらなる改善の余地があることを目標としている。より大きな事業に基づいてこの利益水準を達成し、大流行後の資本構造を採用して、企業が将来のさらなる投資と株主への資本リターンをバランスさせるのに十分な柔軟性を維持することができるようにする。同社の目標は、3年(23年度~25年度)の1株当たり収益複合成長率が20%のミドルレンジであることである。

現在の不利な要素は世界の大流行に関連する旅行制限、地政学的不確定性、数十年来の高インフレと高金利を含む。これらの要素は市場回復のタイミングと速度に影響を与える可能性があるが、管理層は長年の間の成長潜在力に対して高度な楽観的な見方を維持している

予想される長期的な傾向は会社のすべての3つの核心業務部門に非常に有利だ。航空会社は更にその肝心な訓練、デジタル運営支持とユニット管理需要をCAEに委託することを望んでおり、より高い予想パイロット需要と強力な公用機旅行需要は民用業務にとって持続的な積極的な要素である。経営陣は、地政学的緊張や各国政府の国防近代化と戦備への約束の増加に後押しされて、国防部門は延長の上り周期の早期段階にあると考えている。CAEの国防業務に有利な有利な要素は、国防重点が近端脅威にもっと関心を向けること、およびデジタル浸漬に基づく合成解決策の需要が急激に増加していることを認識することを含み、これらの解決策は商業航空シミュレーションおよび訓練におけるCAEの進歩のおかげである。ヘルスケアは看護師への高い需要とより多くの医学シミュレーション機会によるチャンスを利用しようとしている

同社は、中国民間航空の回復率は、余剰旅行制限緩和の推進を大きく受け続け、特にアジアでは、中国がより広範な世界的回復の重要な構成要素を代表していると予想している。アメリカにおける民間航空の強力な商業航空訓練表現及び新しいFFS注文活動はより広範な全世界商業航空回復の潜在力に納得できる青写真を提供した。2023年度の残り時間において、経営陣は、より多くのFFSを顧客に配信すること、CAEのグローバルトレーニングネットワークにシミュレータを継続的に導入すること、および季節的により高いトレーニング需要を提供することにより、Civil調整後の部門運営収入が連続的に増加すると予想している。Civilは、航空訓練市場におけるシェアを引き続き増加させ、デジタル飛行サービスにおける地位を拡大するほか、FFS販売におけるリードシェアを維持し、今年中に45機を超えるFFSを世界の顧客に配信する予定だ

CAEの国防部門は長年の道を歩んでおり、より大きく、より利益のある業務となっている。過去2年間、防衛はすでに世界をリードする純ゲーム、プラットフォーム関係、訓練、シミュレーション業務としての自分の地位を確立し、すべての5分野の解決策を提供してきた。それは独特な地位にあり、CAEの商業航空方面の革新を参考にして、先進的な分析と先端技術を応用することによって訓練を変えることができる。これは，世界各地の業務を獲得するためにより大きな潜在力をもたらすことが予想され，L 3 H MTの買収とこの統合が提供する拡張能力やクライアント群の買収により加速される.過去12カ月の図書販売比が1.25倍であることが証明された。現在の地政学的事件は米国とNATO全体の国防優先事項を刺激し、管理層は、支出の増加と国防準備面の具体的な優先順位は今後数年でCAEにより多くの機会をもたらすと予想している。2023年度のL 3 H MT買収の統合に伴い、国防は引き続き良好な進展を遂げ、2024年度に3500万~4500万ドルのコスト相乗効果を完全に実現する見通しである

短期的には，防衛は長期的に1年未満の帳簿と売上比率の遅れ影響−特にその利益率に対するより高い製品解決策の克服に努めていくことが予想される。国防総省はまた、サプライチェーンや労働力の課題を含む主要なマクロ経済への逆風が次の年度まで続き、受注遅延が引き続き要因となり、特に米国政府の潜在的な予算支出問題を考慮すると予想している。本年度の残り時間において、国防総省は、いくつかの遅延した注文が実現されることが予想されるため、業績の連続改善が見られる見通しであり、調整後の在庫項目で実行され、内部コスト削減と効率向上措置によりマクロ経済影響を部分的に緩和する。CAEは今後数年以内に、高利益率の受注と入札活動が収入に転化し、L 3 H MT統合に関連する協同効果を徐々に実現し、国防の卓越した成長を推進すると予想している

Healthcareでは，経営陣は医療シミュレーションや研修市場でシェアを獲得し，そのトップラインとベースラインの成長勢いを確立し続けているため，価値創造を加速させる潜在力を見ている。

本年度については、CAEは20%の合併調整後の部門営業収入の増加を期待していることを再確認し、これは主にその民生業務によって推進されている

2023年度の総資本支出は約2.5億ドルと予想され、主に市場主導の有機投資を支援するために用いられる。当社は通常、今年度上半期に非現金運営資本口座への投資が高く、数年前と同様に、経営陣は下半期に非現金運営資本投資の一部が逆転すると予想している。同社は年間調整後の純収入を100%自由キャッシュフローに転換する目標を続けている。最近過去2年間の無機成長投資サイクルを終了した後、管理層は現在、顧客ニーズに同期した有機投資に集中し、最近の投資を統合し、増加させ、その貸借対照表をレバー化している。CAEは引き続き、次年度中期(2024年度)までに、調整後のEBITDAに対する純債務の比率が3倍以下に低下すると予想し、株主への資本収益の回復を考慮できると予想している。CAEは年間有効所得税税率を約22%と予想している。

経営陣の2023年度の展望及び上述の目標と期待は証券法の定義を適用する展望性表現であり、現在の市場状況、マクロ経済と地政学的要素、サプライチェーンと労働市場、及び全世界の新冠肺炎に関連する流動制限緩和の時間と程度に関する陳述を含む一連の仮定に基づいている。航空旅行はCAE業務の主要な駆動力であり、管理は国際航空運送協会(IATA)の分析に依存し、その肝心な民間航空市場の回復速度と状況に対する仮説を知らせる。また，その2023年度展望の基礎として，経営陣はグローバル経済，空中交通，CAEの運営と製品やサービスを提供する能力がこれ以上途切れないと仮定している。いくつかのリスクや不確定要因の影響を受けることが予想され、CAEトレーニングソリューションおよび運営支援ソリューションに対する顧客の受容度の仮定、および本プレスリリース、四半期経営陣の議論と分析(MD&A)、CAE 2022年度MD&Aに含まれる重大な仮定に基づいて、これらは私たちのサイト(www.cae.com)、SEDAR(www.sedar.com)、Edgar(www.sec.gov)で見つけることができる。以下の見出しの“前向き陳述に関する慎重さ”、“重大な仮定”、“重大なリスク”の章を参照されたい。

環境、社会、ガバナンス(ESG)

2022年11月、CAEは2023年カナダ百強雇用主の一人として公認された。この有名な称号はカナダの雇用主が彼らの業界を指導し、革新的な計画を作って提供することを表彰しました

従業員に卓越した職場を提供する。また、CAEは3年連続でカナダで2023年に最も若者に人気のある雇用主の1人に選ばれ、2022年モントリオール最優秀雇用主の1人に選ばれた。CAEは2022年11月にフォーブス世界女性友好社ランキングにも入選した。今年初め、CAEは女性と無人機から新興航空技術分野の女性最優秀会社の一つに選ばれ、CAEは優秀な文化を提供し、性別多様性を支持し、家庭とバランスのとれた仕事/生活を柔軟に収容し、競争力のある報酬と福祉、訓練、持続的な専門発展と職業昇進の機会を提供する会社であることを認めた。同時に、CAEは5年連続でブルームバーグ社の性別平等指数に選ばれ、性別平等とデータ透明性に対する堅固かつ持続的な約束を表明し、より包括性と公平な職場への投資を促進することを示した。本四半期、CAEは第2回仮想サプライヤーグループ討論会を開催し、サプライチェーンの持続可能性を重点的に討論し、私たちのサプライヤーを誘致し、彼らのESG最適実践に対する認識を高めた。2023年2月、CAEはまた、その最も戦略的なパートナーと2日間のサプライチェーンフォーラムを開催し、共通の機会を討論し、すべての利害関係者のためにより多くの長期的な価値を創造した。

CAE社の持続可能な発展路線図と業績に関する情報をもっと知るためには、以下のサイトからこの報告をダウンロードすることができる：https：//www.cae.com/Social-Responsibility/。

詳細な情報

読者は、MD&AとCAEの連結財務諸表で、私たちの業績に関するより詳細な議論を見ることを強くお勧めします。これらのレポートは、私たちのサイトwww.cae.com/Investorsに掲載されています。

CAEの2022年12月31日までの四半期の総合中期財務諸表とMD&Aは、当社のサイト(www.cae.com)、SEDAR(www.sedar.com)、EDGAR(www.sec.gov)で調べることができます。CAE証券の保有者は，投資家関係部(Investor.Relationship@cae.com)に連絡することで，会社総合財務諸表とMD&Aの印刷版を無料で請求することも可能である.

電話会議2023年度第3四半期

CAE最高経営責任者兼最高経営責任者マーク·パーマー、最高経営責任者総裁、執行副総裁兼財務責任者ソニア·ブランコ、投資家関係と企業リスク管理部門のアンドリュー·アーノヴィッツ氏が本日午後2時に業績電話会議を行う。ええ.今回の電話会議はアナリスト、機関投資家、メディア向けだ。参加者は、+1 877 586 3392または+1 416 981 9024に電話することで会議を聞くことができる。電話会議はwww.cae.comでもオーディオネットワークで生放送される

CAEでは、より安全な世界を作るために、重要な役割の人員に専門知識と解決策を提供します。技術会社として、物理世界をデジタル化し、シミュレーショントレーニングとキー運営支援ソリューションを導入します。最も重要なのは，パイロット，航空会社，国防·安全部隊，医療従事者が毎日最もリスクの高いときに最高の役割を果たすことができるようにすることである。世界中で、私たちはどこにでもいて、顧客は私たちが世界40以上の国と地域の200以上の場所と訓練場所に13，000人を超える従業員を持つ必要があります。CAEは75年来の業界第一である最高忠実度の飛行、任務と医療シミュレータ、及び人工知能による動力を提供する個性化訓練計画を代表している。私たちは、積極的な環境、社会、およびガバナンス(ESG)の影響を私たちの使命の核心としながら、次世代の先端的で臨場感のあるデジタルトレーニングとキー運営ソリューションを構築するために時間と資源を投入しています。今日と明日、私たちは私たちの顧客が重要な時の準備をすることを確実にするつもりだ

収入要約プレスリリース制限に関する警告

この簡単な収益ニュース原稿に含まれる情報は限られており、読者がCAEの表現を評価するのを助けることを目的としているが、CAEに慣れていない読者にとっては、適切な情報源ではなく、会社の財務諸表、財務諸表注釈、MD&A報告をいかなる方法でも代替することはできない

前向き陳述に関する注意事項

本プレスリリースは、ESG事項、財務義務、利用可能な流動資金、予想売上高、全体的な経済見通し、業界の見通しおよび傾向、予想される年間経常的コスト節約に関する措置を含む、私たちの予想または将来に起こりうる活動、イベント、および発展に関する前向きな陳述を含み、例えば、ESG事項、財務義務、利用可能な流動資金、予想売上高、全体的な経済見通し、業界の見通しおよび傾向、予想される年間経常的コスト節約に関する措置を含む

これらの陳述は、予想される潜在的市場、私たちのL 3 HMTおよびAirCentreの買収に関する陳述、私たちが資本資源を獲得する方法、様々な財務指標の予想成長、予想コスト節約と協同効果への期待、L 3 HMTとAirCentreの私たちの既存業務とチームとの優位性、相互補完性と互換性の買収、L 3 HMTとAirCentreの他の期待収益の買収、および私たちの未来の成長に対する影響、運営結果、業績、業務、見通しと機会、私たちの業務の見通し、目標、発展、計画、成長戦略およびその他の戦略的重点、および私たちの市場における指導的地位および他の非歴史的事実の陳述を含む。

前向きな陳述は、一般に、例えば、信じ、予想、予想、計画、意図、継続、推定、可能性、すべき、戦略、未来、および同様の表現を含む。これらすべての前向き陳述は、適用されたカナダ証券法と1995年の米国個人証券訴訟改革法の“安全港”条項に基づいて作られた

その性質については、展望性陳述は私たちに仮説を立て、私たちの業務に関連する固有のリスクと不確定要素の影響を受けることが要求され、これらのリスクと不確定性は、未来の実際の結果と展望性陳述で示された結果とは大きく異なる可能性がある。これらの陳述は、管理層の歴史的傾向、現在の状況、および未来の発展を予想する予想および仮定に基づいており、このような場合に合理的かつ適切な他の要素に基づいていると考えられるが、それらが不正確である可能性があるので、これらの前向きな陳述に過度に依存しないように読者に注意する。本プレスリリースに含まれる前向き記述は、2023年2月14日までの私たちの予想を説明しているので、その日付の後に変化する可能性があります。法律に別の規定があることを除いて、私たちは、新しい情報、未来のイベント、または他の理由でいかなる前向きな陳述を更新または修正するいかなる意図または義務も負いません。本プレスリリースに含まれる展望性情報と陳述は、本警告声明によって明確に制限されている。また、“私たちが信じている”という声明と類似した声明は、関連テーマに対する私たちの信念と意見を反映している。これらの陳述は，本プレスリリースの日までに我々が把握している情報に基づいている.これらの情報は、これらの陳述に合理的な基礎を提供すると考えられるが、これらの情報は限られているか、または不完全である可能性がある。私たちの声明は私たちがすべての関連情報を詳細に調査したり検討したことを示すように解釈されてはいけない。このような声明は本質的に不確実であり、投資家はこのような声明に過度に依存しないように注意されている。CAEが別の説明をしない限り、前向き表現は、いかなる特別な項目または任意の処置の潜在的な影響も反映しない, 2023年2月14日以降に発生する可能性のある金銭化、合併、買収、その他の業務合併、または他の取引。これらの取引と特殊プロジェクトの財務影響は、各取引と特殊プロジェクト特有の事実に依存する可能性がある。したがって、私たちは私たちの業務に影響を与える既知のリスクを提案するように、意味のある方法でまたは同じ方法で期待的な影響を説明することができない。本プレスリリースで前向きな陳述を提供する目的は、投資家と他の人が私たちの2023年度の予想財務業績のいくつかの重要な要素を理解し、私たちの予想している経営環境をよりよく理解することを助けることである。読者に、このような情報は他の目的に適していないかもしれないということを想起させてください。

重大な仮定

本プレスリリースで述べた展望的な陳述は、“新冠肺炎”疫病の私たちの業務、経営業績、キャッシュフローおよび/または財務状況に対するいくつかの持続的な負の影響、現在の市場状況、地政学的不安定、顧客の私たちの訓練と運営支援解決策の受け入れ程度、潜在市場と市場機会の正確な推定、予想される年間経常的コスト節約および最近の再構成措置と運営卓越計画による他の予想メリット、予想されるインフレ圧力に対応する能力、および値上げによるコスト上昇の能力を含むいくつかの仮定に基づいている。グローバル·サプライ·チェーン物流課題は、供給、生産レベルおよびコストへの実際の影響、外国為替レートの安定性、ヘッジレートおよび為替変動リスクの能力、私たちの1つまたは複数の高級信用プロトコルに従って抽出された借入の利用可能性と利用率、現金および現金等価物から私たちが得た利用可能な流動性、私たちの循環信用スケジュールの未引き出し金額、私たちの売掛金購入スケジュール下での利用可能な残高、私たちが運営するキャッシュフロー、および持続的に債務融資を獲得することは、予測可能な未来の財務要求の仮定を満たすのに十分である。予想される時間枠内で予想される資本資源を獲得し、法規の変化は私たちの業務に重大な財務、運営、あるいは競争結果をもたらすことはなく、私たちは新しい業務を保留し、誘致する能力、私たちは協同効果を実現し、市場の地位を維持する能力、これらはL 3 HMTとAirCentre買収に関連する成功的な統合計画によって生成された, 私たちは期待された期間内に予想されるコストレベルで買収したL 3 HMTとAirCentre業務の統合を他の方法で完成させることができ、私たちは誘致することができます

L 3 HMTおよびAirCentre買収に関連する主要従業員、管理層の将来の経済およびビジネス状況の推定および予想、ならびにL 3 HMTおよびAirCentre買収に関連する他の要因、およびそれによる様々な財務指標の成長および蓄積への影響、L 3 HMTおよびAirCentre買収の予想戦略、財務およびその他のメリット、経済、政治環境および業界状況、L 3 Harris TechnologiesおよびAirCentreの公開およびその他の開示の正確性および完全性を達成することは、財務開示、およびL 3 HMTおよびAirCentre買収に関連する重大な未開示コストまたは負債を含まない。本プレスリリースで前向きに述べた他の仮定を含むより多くの情報を知るためには、CAEが2022年3月31日までの年度のMD&Aに適用される報告可能な部分を参照して、我々のサイト(www.cae.com)、SEDAR(www.sedar.com)、EDGAR(www.sec.gov)で見つけることができる。航空旅行はCAE業務の主要な駆動力であり、管理は国際航空運送協会(IATA)の分析に依存し、その肝心な民間航空市場の回復速度と状況に対する仮説を知らせる。したがって、本プレスリリースで概説された仮定およびこれらの仮定に基づく前向きな陳述は、最終的に不正確であることが証明される可能性がある。

重大なリスク

実際の結果または事件が前向き陳述に記述または示唆された結果と大きく異なる可能性のある重要なリスクは、CAEの2022年3月31日までの財政年度のMD&Aに記載されており、我々のウェブサイト(www.cae.com)、SEDAR(www.sedar.com)、およびEDGAR(www.sec.gov)で取得することができる。開示されたいかなるリスクも、私たちの前向きな陳述に重大な悪影響を及ぼす可能性があることに注意してください。私たちは開示された危険因子リストが詳細ではなく、他の要素もまた私たちの結果に悪影響を及ぼす可能性があるということを想起させる。

非国際財務報告基準およびその他の財務措置

本プレスリリースは、非国際財務報告基準財務措置、非国際財務報告基準比率、資本管理措置、および補充財務措置を含む。これらの計量は“国際財務報告準則”に規定された標準化財務計量ではないため、“国際財務報告準則”によって計算された業績計量と混同したり、業績計量の代替方法として使用してはならない。さらに、これらの措置は、他の発行者によって提供または使用される同様の名前の措置と比較されてはならない。経営陣は、これらの措置が私たちの経営業績や傾向により多くの洞察力を提供し、異なる報告期間の比較を促進したと考えている

いくつかの非国際財務報告基準および他の財務指標は、それらの結果および表現を個別に分析したので、私たちの各部門(民間航空、国防および安全、および医療保健)に対して総合的に提供されている。

非“国際財務報告基準”計量と“国際財務報告基準”の下で最も直接比較可能な計量の台帳と計算も下テキストプレスリリースの入金と計算の節で述べた

業績評価基準

営業収入利益率(または営業収入が収入に占める割合)

営業利益率は付加的な財務指標であり、計算方法は私たちの営業収入をある特定の時期の収入で割ることである。私たちがそれを追跡するのは、私たちが私たちの経営業績をよりよく理解し、異なる報告期間の間の比較を容易にするのに役立つと信じているからだ

調整後の部門営業収入または損失

調整後の支部営業収入又は損失は、非国際財務報告基準の財務計量であり、当該支部の業績に明確に関連していない項目の影響を含まないため、各支部の収益性を示している。調整後の分部営業収入を計算する方法は、営業収入を取得し、再編、統合と買収コスト及び重大戦略取引や特定のイベントによる減値とその他の損益に基づいて調整することである。重大戦略取引または特定事件による減値およびその他の損益は、非金融資産の再用途および最適化された減価償却(2022年12月31日までの総合中期財務諸表付記5で述べたように)、クラウドコンピューティング移行調整(2022年3月31日までの年度総合財務諸表付記5に記載)および新冠肺炎流行に関連する減値およびその他の損益を含む(我々は2021年3月31日までの年度総合財務諸表付記7に記載されている)。私たちは調整後の支部営業収入を追跡して、これは私たちの経営業績をよりよく理解し、異なる報告期間の比較を促進することに役立つと信じているからです。総合ベースの調整された支部営業収入は支部の総和であり、管理層が支部に資源を割り当て、支部の業績を評価する意思決定を行う際に採用される収益力測定基準であるからである

調整後の部門営業収入利益率(または調整後の部門営業収入が収入に占める割合)

調整後の支部営業収入利益率は非国際財務報告基準比率であり、計算方法は私たちが調整した支部営業収入を所与の期間の収入で割る。私たちがそれを追跡するのは、私たちが私たちの経営業績をよりよく理解し、異なる報告期間の間の比較を容易にするのに役立つと信じているからだ

調整後の純収益または損失

調整後の純収益または損失は、私たちが使用している非国際財務報告基準財務指標であり、私たちの経営業績の代替視点としている。私たちの計算方法は会社の株式所有者が占めるべき純収入を税引き後の重大な戦略取引或いは特定の事件による再編、統合と買収コスト、減値とその他の損益及び重大な一次税項目を差し引くことである。重大戦略取引または特定事件による減値およびその他の損益は、非金融資産の再用途および最適化された減価償却(2022年12月31日までの総合中期財務諸表付記5で述べたように)、クラウドコンピューティング移行調整(2022年3月31日までの年度総合財務諸表付記5に記載)および新冠肺炎流行に関連する減値およびその他の損益を含む(我々は2021年3月31日までの年度総合財務諸表付記7に記載されている)。私たちはそれが私たちの経営業績をよりよく理解し、異なる報告期間での比較を容易にすることができると信じているので、調整後の純収入を追跡した

調整後の1株当たり収益または損失(EPS)

調整後の1株当たり収益或いは損失は非国際財務報告基準比率であり、計算方法は調整後の純収益或いは損失を希釈後の株式で割った加重平均である。私たちがそれを追跡するのは、私たちが私たちの1株当たりの経営業績をよりよく理解し、異なる報告期間での比較を容易にすることができると信じているからだ

自由キャッシュフロー

自由キャッシュフローは非国際財務報告基準の財務測定基準であり、成長機会への投資、債務返済、持続的な財務義務の履行に使用できる現金がどれだけあるかを示している。私たちはそれを使って私たちの財政的実力と流動性を測定する。我々は持続的な経営活動による現金純額から保守資本支出、企業資源計画(ERP)の変動と他の成長とは関係のない資産及び支払いの配当を減算し、財産、工場と設備を処分して得られた収益、権益入金の投資で得られた配当金と権益入金の投資で得られた収益に加え、権益入金の投資による収益を加えた

流動性と資本構造の尺度

使用済み資本収益率(ROCE)と調整後のROCE

純資産収益率は1種の非国際財務報告基準比率であり、会社の株式所有者が占めるべき純収益を税を差し引いた純財務支出を平均使用資本で割って計算することによって得られる。調整後の純資産収益率は、再編、統合と買収コストおよび重大戦略取引または特定イベントによる減価と他の損益に基づいてさらに調整される。重大戦略取引または特定事件による減値およびその他の損益は、非金融資産の再用途および最適化された減価償却(2022年12月31日までの総合中期財務諸表付記5で述べたように)、クラウドコンピューティング移行調整(2022年3月31日までの年度総合財務諸表付記5に記載)および新冠肺炎流行に関連する減値およびその他の損益を含む(我々は2021年3月31日までの年度総合財務諸表付記7に記載されている)。私たちは純資産収益率と調整された純資産収益率を使って私たちの投資資本の収益性を評価します。

純債務

純債務は資本管理指標であり、私たちは現金と現金等価物を考慮した後に私たちがどれだけの債務を持っているかを監視するために使用される。私たちはそれを私たちの全体の財務状況の指標として用い、長期債務の現在部分を含む長期債務総額を計算することで、現金と現金等価物を減算します

純債務と調整後EBITDAの比

純債務と調整後EBITDAの比率は非IFRS比率であり，計算方法は純債務を過去12カ月の調整後のEBITDAで割ったものである。私たちがそれを使用するのは私たちが借金を返済する能力を反映しているからだ。

資本支出の維持と増加

資本支出の維持は、現在の経済活動レベルを維持するために必要な投資を計算するための補完財務指標である。成長資本支出は、現在の経済活動レベルを向上させるために必要な投資を計算するための補完財務指標である。維持資本支出と成長資本支出の合計は私たちの財産、工場と設備支出総額を代表します

成長指標

調整後の注文受付

調整後の注文量は補充財務指標であり、私たちが受け取った注文の期待価値を示します

民間航空部門については、お客様と法的拘束力のあるビジネス合意に達した場合、契約の基礎を形成するために、各当事者の義務に関する十分な詳細が含まれている調整された注文のうちの1つを考慮します。また、顧客が研修費を支払うことを約束した場合、または収入が生じることが合理的に予想されている場合には、短期および長期研修契約に基づいて顧客から得られる予想される将来の収入も含まれる

国防およびセキュリティ部分について、私たちが顧客と法的拘束力のあるビジネス合意に達した場合、プロジェクトは、契約の基礎を構成するために、各当事者の義務に関する十分な詳細な情報を含む調整された注文の一部とみなされます。国防と安全契約は一般的に長期的に実行されるが、その中のいくつかの契約は毎年更新されなければならない。この部分については、顧客が契約プロジェクトを許可して資金を獲得した場合にのみ、契約項目を調整後の注文受付に含める

医療部門では、調整された注文収入は、通常、1年以内に収入に変換され、したがって、調整された注文収入は収入に等しいと仮定する。

調整後のたまった仕事

調整後の在庫は1種の補充財務措置であり、予想された未来の収入を代表し、すでに支払いを受けた在庫、合弁企業の在庫と資金のない蓄積とオプションを含む：

義務蓄積とは、私たちが調整後に実行されていない注文量の価値であり、計算方法は、今期調整後の注文量と前会計年度末の予想在庫残高とを加算し、今期確認された収入を減算し、在庫調整を加算または減算することである。前会計年度に確認された注文の金額が修正された場合、調整により在庫を修正する

-合弁企業在庫とは、受け取ったが実行されていない合弁企業の注文のうちの私たちのシェアの予想価値を意味します。合弁企業の在庫の決定は、上述した義務蓄積と同じである

-無資金蓄積とは、実行されていないが、資金の許可を得ていない米国政府と法的拘束力のある国防および安全注文を受けていることを意味する。この不確実性は、9月の年末に基づく政府予算周期の影響を受ける資金認可の時間と関係がある。高い可能性が行使された場合、オプションは調整後の蓄積に含まれ、少なくとも80%の可能性と定義されるが、交付/不確定数(ID/IQ)契約は含まれていない。オプションが行使された場合、その期間中に調整された注文を受け取り、無資金在庫およびオプションから削除されると考えられる。

帳簿販売比

帳簿と売上比率は補助財務指標であり、計算方法は調整後の注文収入を所与の時期の収入で割る。私たちは時間の経過とともに事業の未来の成長水準を監視するためにそれを使用する。

帳簿と計算

調整後の分部営業収入の掛け金

調整後の純収益と調整後の1株当たり収益の掛け金

自由キャッシュフロー入金

EBITDA，調整後EBITDA，純債務とEBITDAの比と債務と調整後EBITDAの比に対する台帳

すでに資本と純債務の返済を発動した

CAEが監視する非IFRSおよび他の財務指標、およびこのような指標とIFRSの下で最も直接比較可能な指標との調整については、2022年12月31日までのCAEの四半期MD&A第5節(本記事に引用して組み込むことにより)を参照して、我々のサイト(www.cae.com)、SEDAR(www.sedar.com)、EDGAR(www.sec.gov)で見つけることができる

非財務情報定義を補完する

CAEネットワークにおける全飛行シミュレータ(FFS)

FFSは特定のモデル、モデル、シリーズの航空機操縦室の全サイズ複製であり、運動システムを含む。我々のネットワークにおけるFFSの統計では、一般に、これらの装置は、通常、同じ承認されたトレーニング計画においてFFS以外に使用されるので、最も忠実度の高いFFSのみを含み、固定ベースのトレーニングデバイスまたは他のより低いレベルのデバイスは含まれない。

シミュレータ当量ユニット(SEU)

SEUは，その間に報酬を生成するために利用可能なFFS総数を示すための尺度である.例えば，飛行訓練を半分ずつ占める合弁企業の場合，この合弁企業でのFFSの50%のみをSEUと報告する。FFSが電源を切って再配置されている場合、FFSが再インストールされ、収入を生成するために使用される前に、SEUに含まれない。

使用率

使用率は，我々の民間シミュレータ訓練ネットワークの性能を評価するための指標である.使用率は確認された収入と完全に相関していないが，他の指標とともに追跡しており，我々の経営業績の指標であると信じているからである。我々の計算方法は，その間にシミュレータ上で販売されている訓練時間数を同期に利用可能な実際の訓練能力で割ったものである

合併損益表

総合総合収益表

総合財務状況表

総合権益変動表

統合現金フロー表

連絡先

投資家関係：

アンドリュー·アーノヴィッツ上級副社長投資家関係企業リスク管理

メディア：

公共事務とグローバル連絡部副総裁Samantha Golinski電子メール：samantha.Golinski@cae.com