展示品99.2

メルク社

合併損益表−GAAP

(金額百万、1株当たりの数字を除く)

(未監査)

表 1 a

		2022															2021														% Change
		1Q			2Q			3Q			4Q			ちょうどbr年			1Q			2Q			3Q			4Q			Full Year		4Q		Full Year
売上高	$	15,901		$	14,593		$	14,959		$	13,830		$	59,283		$	10,627		$	11,402		$	13,154		$	13,521		$	48,704		2	%	22	%

費用、支出その他
販売コスト		5,380			4,216			3,934			3,881			17,411			3,199			3,104			3,450			3,873			13,626		0	%	28	%
販売、一般、行政		2,323			2,512			2,520			2,687			10,042			2,187			2,281			2,336			2,830			9,634		-5	%	4	%
研究開発		2,576			2,798			4,399			3,775			13,548			2,412			4,321			2,445			3,068			12,245		23	%	11	%
再構成コスト		53			142			94			49			337			297			82			107			174			661		-72	%	-49	%
その他の費用，純額		708			438			429			(75	)		1,501			(455	)		(103	)		(450	)		(333	)		(1,341	)	-77	%	*
継続経営税引前収入		4,861			4,487			3,583			3,513			16,444			2,987			1,717			5,266			3,909			13,879		-10	%	18	%
所得税支給		554			538			330			495			1,918			238			503			695			85			1,521
純収益を継続的に経営する		4,307			3,949			3,253			3,018			14,526			2,749			1,214			4,571			3,824			12,358		-21	%	18	%
差し引く：非持株権益による純収入		(3	)		5			5			1			7			4			1			4			4			13
メルク社は業務の純収入を継続的に経営している。		4,310			3,944			3,248			3,017			14,519			2,745			1,213			4,567			3,820			12,345		-21	%	18	%
非持続経営収入(赤字)、税金と非持株権益を差し引いた純額		-			-			-			-			-			434			332			-			(62	)		704		*		*
メルク社の純収入によるものです	$	4,310		$	3,944		$	3,248		$	3,017		$	14,519		$	3,179		$	1,545		$	4,567		$	3,758		$	13,049		-20	%	11	%

メルク社の普通株主に帰属可能な1株当たり基本収益(損失)：
継続経営収入	$	1.70		$	1.56		$	1.28		$	1.19		$	5.73		$	1.08		$	0.48		$	1.81		$	1.51		$	4.88		-21	%	17	%
非持続経営の収益		-			-			-			-			-			0.17			0.13			-			(0.02	)		0.28		*		*
純収入	$	1.70		$	1.56		$	1.28		$	1.19		$	5.73		$	1.26		$	0.61		$	1.81		$	1.49		$	5.16		-20	%	11	%

普通株1株当たり収益(損失)希薄化後にメルク社普通株株主に帰属すると仮定する：
継続経営収入	$	1.70		$	1.55		$	1.28		$	1.18		$	5.71		$	1.08		$	0.48		$	1.80		$	1.51		$	4.86		-22	%	17	%
非持続経営の収益		-			-			-			-			-			0.17			0.13			-			(0.02	)		0.28		*		*
純収入	$	1.70		$	1.55		$	1.28		$	1.18		$	5.71		$	1.25		$	0.61		$	1.80		$	1.48		$	5.14		-20	%	11	%

普通株流通株		2,528			2,531			2,533			2,536			2,532			2,531			2,533			2,530			2,527			2,530
希薄化された平均流通株を仮定する		2,537			2,540			2,542			2,548			2,542			2,541			2,540			2,536			2,535			2,538
継続経営税率		11.4	%		12.0	%		9.2	%		14.1	%		11.7	%		8.0	%		29.3	%		13.2	%		2.2	%		11.0	%

*100%以上

Sum of quarterly amounts may not equal year-to-date amounts due to rounding.

メルク社

2021年第4四半期および年間のGAAP対非GAAP対応-運用継続

(金額百万、1株当たりの数字を除く)

(未監査)

表 2 b

2022年、同社はその非GAAP報告書でいくつかの項目の処理を変更した。歴史的に見て、メルクの非GAAP業績には、協力および許可協定に関連するプリペイドおよびマイルストーン支払いの費用は含まれておらず、取引で得られたプレバッチ資産に関する費用は資産買収とみなされているが、会社はこれらの費用は特定の時期の業績(および後続時期記録の任意の関連調整)に重要な意義を持っていると考えている。2022年から、メルクの非公認会計基準結果は、これらの項目に関連する費用を排除しなくなった。2021年の結果は、新しい表現に適合するようにを再予測した

下表は持続的な運営に基づいて公認会計原則と非公認会計原則の財務情報の入金状況を反映している。Organonの結果は非持続的運営に反映されるため，以下に提供する財務情報には含まれていない

		会計原則を公認する		買収と剥離- 関連コスト⁽¹⁾		再構成コスト ⁽²⁾		(収入) 損失株式投資証券		いくつかの他のもの		小計を整える			非公認会計原則
第4四半期
販売コスト	$	3,873		419		47				(4	)	462		$	3,411
販売、一般と管理		2,830		226		10						236			2,594
研究開発		3,068		397		7						404			2,664
再構成コスト		174				174						174			-
その他 (収入)支出、純額		(333	)	(3	)			(381	)			(384	)		51
税引前継続経営収入		3,909		(1,039	)	(238	)	381		4		(892	)		4,801
所得税税金支給(福祉)		85		(163	)⁽⁴⁾	(39	)⁽⁴⁾	84	⁽⁴⁾	(2	)⁽⁴⁾	(120	)		205
継続運営純収益		3,824		(876	)	(199	)	297		6		(772	)		4,596
メルク社の持続的な運営純収入に起因することができる。		3,820		(876	)	(199	)	297		6		(772	)		4,592
継続運営償却を仮定して、1株当たりの収益	$	1.51		(0.34	)	(0.08	)	0.12		-		(0.30	)	$	1.81

税率		2.2	%												4.3	%

ちょうどbr年
販売コスト	$	13,626		1,607		160				221	⁽³⁾	1,988		$	11,638
販売、一般と管理		9,634		322		19						341			9,293
研究開発		12,245		479		28						507			11,738
再構成コスト		661				661						661			-
その他 (収入)支出、純額		(1,341	)	76				(1,884	)			(1,808	)		467
税引前継続経営収入		13,879		(2,484	)	(868	)	1,884		(221	)	(1,689	)		15,568
所得税税金支給(福祉)		1,521		(446	)⁽⁴⁾	(121	)⁽⁴⁾	415	⁽⁴⁾	(259	)⁽⁴⁾	(411	)		1,932
継続運営純収益		12,358		(2,038	)	(747	)	1,469		38		(1,278	)		13,636
メルク社の持続的な運営純収入に起因することができる。		12,345		(2,038	)	(747	)	1,469		38		(1,278	)		13,623
継続運営償却を仮定して、1株当たりの収益	$	4.86		(0.80	)	(0.30	)	0.58		0.01		(0.51	)	$	5.37

税率		11.0	%												12.4	%

が非GAAP調整の影響を受ける行項目のみを示す

メルクが提供するいくつかの非GAAP情報は、これらのプロジェクトの性質及び基本業務業績および傾向分析に与える影響のため、いくつかの項目を含まない。経営層は非GAAP測定基準を用いて業績を評価するため、非GAAP情報を提供することは投資家の会社業績に対する理解を強化することができると考えている。経営陣は内部で非GAAP指標を用いて計画と予測を行い、他の指標とともに会社の業績を測定した。また、上級管理者の年間給与部分は、非公認会計基準の税引き前収入指標を用いて計算される。提出された非GAAP情報はGAAPによって作成された情報の補完と見なすべきであるが，これらの情報を代替したり優れたりすることはできない.

⁽¹⁾販売コストに計上された金額は主に無形資産の償却費用を反映している。販売、一般および管理費用に含まれる金額は、2021年のAcceleron Pharma Inc.(Acceleron)の買収に関連する1.69億ドルの取引コストを含む、買収および資産剥離に関連する統合、取引、およびいくつかの他のコストを反映する。研究開発費に含まれる金額は，主に2020年のArQule，Inc.買収の一部として得られたNemtabrutinibに関する2.75億ドルが行っている研究開発(IPR&D)減価費用，1.05億ドルのAcceleron取引コストおよび無形資産償却費用を反映している。他の(収入)支出純額に計上された金額は、セノフィ-パスドMSD合弁企業が以前に終了したことに関連する、または対価格負債と特許使用料収入の推定公正価値計量の増加を反映している。また，年間を通してOrganon剥離とともに締結された長期外国為替契約の損失も含まれている

⁽²⁾金額には，主に閉鎖や剥離施設に関する従業員の離職コストや加速減価償却が含まれており，会社の正式な再編計画下での活動に関連している。 

⁽³⁾新冠肺炎発展プロジェクトの中断による費用を反映している

⁽⁴⁾非公認会計基準を適用して調整した開始地域の法定税率が帳簿項目の推定税収に与える影響を示す。年間の他の項目には、特定の連邦所得税事項の決済に関する2.07億ドルの純税収割引も含まれている。

MERCK & CO., INC.

フランチャイズ/主要製品販売−継続運営

2022年第4四半期

(金額 (百万))

(未監査)

表3 a

	全世界						アメリカです。							国際的に
	4Q 2022		4Q 2021		% 変更		4Q 2022		4Q 2021			% 変更		4Q 2022			4Q 2021		% 変更
総売上高 ⁽¹⁾	$	13,830	$	13,521		2	$	6,279	$	6,259			-	$	7,551		$	7,262		4
薬学		12,180		12,039		1		5,871		5,790			1		6,309			6,249		1
腫瘍学
ケトルダ		5,450		4,577		19		3,378		2,657			27		2,071			1,920		8
連合収入-Lynparza⁽²⁾		292		268		9		157		144			9		135			123		9
連合収入-Lenvima⁽²⁾		216		206		5		154		131			18		62			75		-18
連合収益-Reblozyl⁽³⁾		41		17		145		36					100		6			17		-66
ワクチン ⁽⁴⁾
Gardasil /Gardasil 9		1,470		1,528		-4		262		275			-5		1,207			1,253		-4
ProQuad /M−M−R II/Varivax		526		509		3		387		374			4		139			135		3
肺炎桿菌 23		145		292		-50		66		193			-66		79			99		-20
Rotateq		139		213		-35		82		109			-25		57			105		-46
ワクタ		39		41		-5		23		20			14		16			21		-24
病院の急診看護
ブリディオン		441		436		1		257		218			18		183			218		-16
プリヴィミス人		118		100		17		52		42			25		65			58		12
デフィニッド		67		60		12		57		57			-1		10			3		*
ノシャフィ		58		62		-5		13		11			11		46			50		-9
最大値		54		65		-17		1		1			-53		53			64		-16
ゼルバサ		49		10		*		25		9			169		24			1		*
インバンズ		40		45		-10				(3	)		-86		41			48		-15
カシダス		36		45		-19		1					*		35			45		-21
心血管病
連合収入-Adempas/Verquvo⁽⁵⁾		82		94		-12		85		90			-6		(2	)		4		-166
ADEMPAS ⁽⁶⁾		57		63		-10									57			63		-10
ウイルス学
ラグフリオ		825		952		-13				632			-100		825			320		158
Isentress /Isentress HD		167		178		-7		78		72			7		89			106		-16
神経科学
ベルソムラ		59		80		-27		19		22			-12		39			58		-32
免疫学
シーメンス		166		206		-19									166			206		-19
Remicade		44		67		-34									44			67		-34
糖尿病 ⁽⁷⁾
アヌビア		561		878		-36		290		407			-29		271			472		-43
ジェニメ		353		514		-31		97		123			-21		255			391		-35
他のbr製薬会社⁽⁸⁾		685		533		29		351		206			70		336			327		3

動物健康		1,230		1,261		-2		396		395			-		834			866		-4
家畜.家畜		814		791		3		188		158			19		626			633		-1
伴侶動物		416		470		-11		208		237			-12		208			233		-10

その他収入⁽⁹⁾		420		221		90		12		74			-84		408			147		178

* 200%以上

四捨五入のため、アメリカと国際の合計は世界に等しくないかもしれない

⁽¹⁾精選製品のみ表示させていただきます

⁽²⁾連合収入は、利益におけるメルクのシェア、すなわち製品販売から販売コストと商業化コストを差し引いたシェアを表す

⁽³⁾連合収入は印税を代表する

⁽⁴⁾2022年第4四半期のワクチン総売上高は25.54億ドル、2021年第4四半期は27.15億ドル

⁽⁵⁾Alliance Revenueはメルクがバイエル販売エリアの販売利益に占めるシェア、すなわち製品販売から販売コストと商業化コストを差し引いた純額を表す

⁽⁶⁾メルク社のマーケティングエリアの純製品売上高

⁽⁷⁾2022年第4四半期糖尿病総売上高は10.12億ドル、2021年第4四半期は14.75億ドル

⁽⁸⁾上に単独で表示されていない薬品も含まれています

⁽⁹⁾他のbr収入には、主に第三者製造手配からの収入と他の会社の収入が含まれ、収入ヘッジ活動を含む。承認された製品の前金とマイルストーン支払いに関する他の収入は2022年第4四半期に1，000万ドル、br}2021年第4四半期に2，700万ドルであった。

メルク社

フランチャイズ/主要製品販売−継続運営

2022年通年

(金額 (百万))

(未監査)

表 3 b

	全世界							アメリカです。							国際的に
	年間 2022年		年間 2021年			% 変更		年間 2022年		年間 2021年			% 変更		年間 2022年		年間 2021年			% 変更
総売上高 ⁽¹⁾	$	59,283	$	48,704			22	$	27,206	$	22,425			21	$	32,077	$	26,279			22
薬学		52,005		42,754			22		24,989		20,401			22		27,016		22,353			21
腫瘍学
ケトルダ		20,937		17,186			22		12,686		9,765			30		8,251		7,421			11
連合収入-Lynparza⁽²⁾		1,116		989			13		584		515			13		532		473			12
連合収入-Lenvima⁽²⁾		876		704			24		579		417			39		297		287			3
連合収益-Reblozyl⁽³⁾		166		17			*		123					100		43		17			153
ワクチン ⁽⁴⁾
Gardasil /Gardasil 9		6,897		5,673			22		2,065		1,881			10		4,832		3,792			27
ProQuad /M−M−R II/Varivax		2,241		2,135			5		1,724		1,629			6		518		506			2
Rotateq		783		807			-3		508		473			8		275		334			-18
肺炎桿菌 23		602		893			-33		346		547			-37		256		346			-26
ワクタ		173		179			-3		95		100			-4		78		79			-2
病院の急診看護
ブリディオン		1,685		1,532			10		922		762			21		762		770			-1
プリヴィミス人		428		370			16		188		153			23		240		218			10
デフィニッド		263		175			50		241		166			45		22		10			130
最大値		239		259			-8		1		2			-9		238		258			-8
ノシャフィ		238		259			-8		51		60			-14		187		199			-6
インバンズ		189		202			-7		4		(5	)		-171		185		207			-11
カシダス		174		212			-18		6		4			51		168		208			-19
ゼルバサ		169		(1	)		*		89		4			*		79		(5	)		*
心血管病
連合収入-Adempas/Verquvo⁽⁵⁾		341		342			-		329		312			5		12		30			-62
ADEMPAS ⁽⁶⁾		238		252			-6									238		252			-6
ウイルス学
ラグフリオ		5,684		952			*		1,523		632			141		4,161		320			*
Isentress /Isentress HD		633		769			-18		274		294			-7		359		474			-24
神経科学
ベルソムラ		258		318			-19		79		78			2		179		241			-26
免疫学
シーメンス		706		825			-14									706		825			-14
Remicade		207		299			-31									207		299			-31
糖尿病 ⁽⁷⁾
アヌビア		2,813		3,324			-15		1,248		1,404			-11		1,565		1,920			-18
ジェニメ		1,700		1,964			-13		355		367			-3		1,344		1,597			-16
他のbr製薬会社⁽⁸⁾		2,249		2,118			6		969		841			15		1,282		1,275			1

動物健康		5,550		5,568			-		1,822		1,758			4		3,728		3,810			-2
家畜.家畜		3,300		3,295			-		710		667			6		2,590		2,628			-1
伴侶動物		2,250		2,273			-1		1,112		1,091			2		1,138		1,182			-4

その他収入⁽⁹⁾		1,728		382			*		395		266			48		1,333		116			*

* 200%以上

四捨五入のため、アメリカと国際の合計は世界に等しくないかもしれない。

⁽¹⁾精選製品のみ表示させていただきます

⁽²⁾連合収入は、利益におけるメルクのシェア、すなわち製品販売から販売コストと商業化コストを差し引いたシェアを表す。

⁽³⁾Alliance Revenueは印税と記念碑的な支払いを表す。

⁽⁴⁾2022年12月と2021年12月の全世界のワクチン総売上高はそれぞれ112.97億ドルと101.32億ドルだった。

⁽⁵⁾Alliance Revenueはメルクがバイエル販売エリアの販売利益に占めるシェア、すなわち製品販売から販売コストと商業化コストを差し引いた純額を表す。

⁽⁶⁾メルク社のマーケティングエリアの純製品売上高。

⁽⁷⁾2022年12月と2021年12月の世界における糖尿病会社の総売上高はそれぞれ48.48億ドルと55.84億ドルだった。

⁽⁸⁾上に単独で表示されていない薬品も含まれています。

⁽⁹⁾その他の収入には、主に第三者製造手配からの収入と他の会社の収入が含まれ、収入ヘッジ活動を含む。対外許可製品のプリペイドおよびマイルストーン支払いの受信に関連する他の収入は、2022年12月と2021年12月にそれぞれ1.65億ドルおよび2.18億ドルであった。

メルク社

製薬br地理販売−継続運営−

(金額 (百万))

(未監査)

表 3 c

	2022															2021															% 変更
	1Q			2Q			3Q			4Q			ちょうどbr年			1Q			2Q			3Q			4Q			ちょうどbr年			4Q		ちょうどbr年
合計薬品	$	14,107		$	12,756		$	12,963		$	12,180		$	52,005		$	9,238		$	9,980		$	11,496		$	12,039		$	42,754			1		22
アメリカアメリカ		6,773			5,726			6,620			5,871			24,989			4,294			4,647			5,670			5,790			20,401			1		22
% 医薬品の販売		48.0	%		44.9	%		51.1	%		48.2	%		48.1	%		46.5	%		46.6	%		49.3	%		48.1	%		47.7	%
ヨーロッパ ⁽¹⁾		3,309			2,677			2,427			2,494			10,906			2,276			2,404			2,445			2,655			9,780			-6		12
% 医薬品の販売		23.5	%		21.0	%		18.7	%		20.5	%		21.0	%		24.6	%		24.1	%		21.3	%		22.1	%		22.9	%
中国		1,113			1,355			1,419			1,216			5,102			688			944			1,278			1,352			4,262			-10		20
% 医薬品の販売		7.9	%		10.6	%		10.9	%		10.0	%		9.8	%		7.4	%		9.5	%		11.1	%		11.2	%		10.0	%
日本です		965			1,092			653			832			3,542			607			637			614			771			2,629			8		35
% 医薬品の販売		6.8	%		8.6	%		5.0	%		6.8	%		6.8	%		6.6	%		6.4	%		5.3	%		6.4	%		6.1	%
アジア太平洋地域(中国と日本を除く)		786			854			702			691			3,034			437			442			450			488			1,817			42		67
% 医薬品の販売		5.6	%		6.7	%		5.4	%		5.7	%		5.8	%		4.7	%		4.4	%		3.9	%		4.1	%		4.2	%
ラテンアメリカbrアメリカ		435			453			511			472			1,871			353			379			434			421			1,587			12		18
% 医薬品の販売		3.1	%		3.6	%		3.9	%		3.9	%		3.6	%		3.8	%		3.8	%		3.8	%		3.5	%		3.7	%
東欧/中東/アフリカ		450			339			360			320			1,469			357			318			362			278			1,315			15		12
% 医薬品の販売		3.2	%		2.7	%		2.8	%		2.6	%		2.8	%		3.9	%		3.2	%		3.1	%		2.3	%		3.1	%
カナダ		189			166			166			158			678			160			157			164			167			650			-6		4
% 医薬品の販売		1.3	%		1.3	%		1.3	%		1.3	%		1.3	%		1.7	%		1.6	%		1.4	%		1.4	%		1.5	%
他にも		87			94			105			126			414			66			52			79			117			313			8		32
% 医薬品の販売		0.6	%		0.6	%		0.9	%		1.0	%		0.8	%		0.8	%		0.4	%		0.8	%		0.9	%		0.8	%

四捨五入のため、四半期金額の合計は年明けから現在までの金額に等しくない可能性があります。

⁽¹⁾ヨーロッパはすべての連合国、EUに加入する市場、そして連合王国を代表する。

メルク社

その他 (収入)費用、純額-公認会計原則

(金額 (百万))

(未監査)

表 4

その他の費用，純額

		4Q22			4Q21			年間を通じて 2022			年間を通じて 2021
利子収入	$	(95	)	$	(9	)	$	(157	)	$	(36	)
利子支出		235			208			962			806
為替損失		17			95			237			297
株式証券投資損失(収益)、純額⁽¹⁾		59			(403	)		1,419			(1,940	)
サービスコストを除く定期固定福祉計画純コスト(ローン)		(71	)		(53	)		(279	)		(212	)
その他、純額		(220	)		(171	)		(681	)		(256	)
合計する	$	(75	)	$	(333	)	$	1,501		$	(1,341	)

⁽¹⁾達成され、実現されていない純収益および直接所有または投資ファンド所有権権益によって所有されている株式証券に投資することによる損失を含む。直接所有している投資の未実現損益は報告期間末に確定しているが、投資ファンド所有権権益の損益は1四半期の遅れで計算されている。