ソンボルト創設者機会信託

ビジネス行為と道徳的基準

2020年10月19日

序言：序言

誠実さと正直さはThornburg Income Builder Opportunities Trust(Thornburg Income Builder Opportunities Trust)の印である。私たちは私たちのすべての業務関係の中で最高の道徳と行動基準を維持することを誇りに思う。本“ビジネス行為と道徳的守則”(“守則”)は、幅広いビジネス慣行やプログラムをカバーしており、信託の上級職員や受託者が信託の業務や事務を処理するのに適している。発生する可能性のあるすべての問題をカバーしていないが、信託上級者と受託者が信託責任を履行するように指導する基本原則を示している。本規則は，不法行為を抑止し，(1)個人と専門関係との実際または明らかな利益衝突を道徳的に処理すること，(2)信託が証券取引委員会に提出した報告および文書および信託による他の公開通信における包括的，公平，正確，タイムリーおよび理解可能な開示，(3)適用された政府の法律，規則および条例を遵守すること，(4)本規則違反をタイムリーに内部に報告する行為，および(5)本規則を遵守する責任を負うことを目的として信託受託者によって採択された

本規則は、2002年サバンズ-オキシリー法案第406条及び1940年投資会社法表N-CSR第2項の道徳基準として、信託の主要幹部、主要財務官、主要会計官(又は同様の機能を実行する者、信託の上級管理者としても従業員としても)(誰もが対象とする上級管理者)に特化して適用することを目的としている

本規則に基づいて作成または維持されたすべての記録および報告 は、信託内部でのみ使用され、すべて機密であり、いかなる場合においても、いかなる事実、状況、または法的結論に対する誰の承認も構成されない

法律·法規·条例を守る

信託は，その高度な管理者と受託者が，信託の運営や業務に適用されるすべての法律，規則，法規を遵守することを希望する.上級管理者及び受託者は、任意の法律、規則又は条例が任意の予想される行動案に適用されるか否かに疑問がある場合には、指導を求めるべきである。当該信託及びその投資顧問は、インサイダー取引法を含む法律、規則及び法規の遵守を促進するための情報及び訓練課程を開催する。特定の法律法規に基づいて信託が制定した様々なガイドラインや政策を参考にしてください。良いガイドラインは、行動方針に疑問があれば、いつも聞いてから行動することです。どんな状況で何をすればいいのかわからなければ、 は行動する前に指導を求めることです

登録投資会社として、私たちはアメリカ証券取引委員会の監督を受け、連邦、州、現地の法律を守っています。信託とその受託者はこれらの法律法規の精神と文字を厳格に遵守することを堅持している

利益の衝突

信託の各管理者および受託者は、信託の利益とのいかなる利益衝突や、このような衝突を回避するために、慎重に行動しなければならない。個人の個人的利益と信託の利益が衝突すると、利益衝突が発生する。本規則では、個人が取引を行い、第三者と関係がある場合、または第三者から利益を得るか、または任意の他の行動に従事し、無関係な観察者が実際に衝突があると合理的に結論を出す場合には、衝突が生じる。高度管理者や受託者が個人の客観的かつ効率的な信託職責の履行を妨げる利益を追求する場合には，衝突が生じる可能性がある。信託における個人の地位によって、官僚、受託者、または個人家族が不開示、不正な利益を得る場合にも、衝突が生じる可能性がある。個人またはその家族が信託やその投資コンサルタントと業務往来のある人と関係がある場合には，衝突する可能性がある。特定の状況または取引で発生する任意の利益衝突は、個人によって開示され、任意の行動を取る前に解決されなければならない

信託政策によれば、受託者またはその委員会または信託監査委員会の承認を経て、任意の代行者または受託者に適用されなければ、または受託者総裁の承認を受けて任意の他の個人に適用されない限り、利益衝突または衝突現象に関連する事項は禁止される。利益の衝突は常に明らかではないかもしれないが、個人がいかなるbrの状況に対しても不確定である場合には、より高いレベルの管理職または信託の法律顧問に諮問しなければならない。しかしながら、いずれの場合も、信託の個人証券取引政策(または当時発効した同様の政策または規則)による任意の証券投資は、信託と利益衝突があるとみなされてはならない。

企業機会

上級職員及び受託者は、受託者又は信託監査委員会による任意の代行者又は受託者の承認、又はbr信託受託者総裁の任意の他の個人に対する承認を得ない限り、信託の職で発見された機会を自分のものとしてはならない。上級管理者と受託者は機会があったときに信託の合法的な利益を促進する義務がある。しかしながら、いずれの場合も、信託の個人証券取引政策(または当時有効な比較可能な政策または規則)に基づいて行われる任意の証券投資は、信託のビジネス機会とみなされてはならない

機密性

上級管理者および受託者は、許可または法律によって強制的に開示されない限り、信託に関連する任意の機密情報を秘密にするように慎重に行動しなければならない。管理者や受託者が機密情報の開示を法的に義務付けられていると考えた場合は，信託の法律顧問に諮問しなければならない。機密情報は、競合相手に寄与するか、または信託またはその株主に有害である可能性がある信託の非公開情報を含む。信託基金との関連が終了した後も、この情報を秘密にする義務が続いている

公平な取引

高級職員と受託者は、信託の株主、サービスプロバイダと競争相手を公平に扱うように努力すべきであり、不当な隠蔽、不正に取得した機密情報を乱用してはならず、高級職員又は受託者が他方が個人の誠実に正当に依存してこれらの事実又は不当と不公平な取引を開示することを知っている場合には、不公平な利益を図ることができる

ビジネスギフトと娯楽

ビジネス環境においてビジネス娯楽やプレゼントを贈る目的は、不公平な優位性を得るのではなく、善意と良好な仕事関係を構築することである。任意の上級職員または受託者は、(1)現金プレゼントでない限り、提供、付与、提供、または信託業務に関連する任意のプレゼントまたは招待を受けてはならない、(2)商業慣行に適合していない、(3)価値が高くない、(4)賄賂、賄賂またはリベートと解釈することができない、および(5)いかなる法律または法規に違反しない

信託資産の保護と合理的な使用

すべての上級管理者及び受託者は、信託の資産を保護し、信託の業務目的及び信託宣言に基づいて有効な投資を行うように努力しなければならない。詐欺や窃盗の疑いのあるいかなる事件も直ちに報告して調査しなければならない

上級職員や受託者は、その固有情報を含む信託基金の資産を保護する義務がある。固有のbr情報には、商標や著作権などの知的財産権、ビジネス、マーケティングおよびサービス計画、データベース、記録、給与情報、および未発表の財務データおよび報告が含まれています。この情報 を不正に使用または配布することは、本規則に違反する

インサイダー取引

すべての管理者と受託者はインサイダー取引法に違反する可能性のある行為に特に注意しなければならない。インサイダー取引は不道徳であり、不法でもあり、インサイダー取引が発生すれば果断に処理される。管理職と受託者は、信託投資顧問が採択したインサイダー取引に関する政策声明に精通する予定である。彼らがこれらの指針に疑問がある場合は、信託の総裁、投資顧問のコンプライアンス事務室、または信託の法律顧問に相談しなければならない

政治献金は禁止されています

信託投資顧問または流通業者の従業員、高級職員または取締役である信託高級職員または受託者が、独立受託者の任意の政治活動への候補者への寄付または寄付を禁止する この禁止は、(I)独立受託者の別の独立受託者の政治選挙活動への寄付、または(Ii)独立受託者が別の独立受託者の政治活動のために招待した場合には適用されず、招待対象が何らかの関係を有する個人である場合、または候補者受託者と関係がある場合、または選挙結果において利害関係があると予想される個人に適用される

違法や不道徳な行為を通報する

受託者は、各高官が、高官、投資顧問のコンプライアンス官僚または受託者と、観察された不正または非道徳的行為について議論することを奨励するか、または高官が特定の場合の最適な行動計画を疑っている場合に奨励する。関係者は、実際に法律、規則、条例または本規則に違反した疑いがある行為を関係者に報告しなければならない。個人が適切か不快だと思わない場合は上級管理職や投資コンサルタントに近い

コンプライアンス当局者は、彼らの懸念を通知し、その後、個人は信託監査委員会の任意のメンバーに連絡することができる。個人の懸念が秘密である必要がある場合，この 秘密は適用された法律，法規，または法律手続きによって保護される.信託は、信託またはその高級職員および受託者またはその代表が、本規則に違反した誠実な報告または苦情または他の不法または非道徳的行為に対するいかなる形態の報復も許可しない

報告と開示

登録投資会社として、信託が米国証券取引委員会に提出した文書には、包括的、公平、正確、タイムリーかつ理解可能な情報開示が含まれていなければならないことが重要である。各管理者及び受託者は、個人の権力及び職責と一致するように、信託に適用される開示法律及び法規を熟知しなければならない。各上級職員および受託者は、信託の公開報告が完全で公平かつ理解可能であることを保証するために、必要な情報を提供することを要求される可能性がある。受託者は、官僚や受託者がこの責任に非常に真剣に対応し、信託の公開開示要求に関する質問に迅速かつ正確に回答することを期待している。役人は、信託の公共報告およびアーカイブに格納するために、提供されたすべての応答および情報の正確性を証明することを要求されるかもしれない。

記録保存

信託は責任のある業務決定を行うために情報を正確に記録して報告する必要がある。受託者は、信託の上級職員毎に、その個人の権力及び職責に応じて、信託の帳簿、記録、勘定及び財務諸表を合理的に詳細に保存し、適用される法律要求及び信託の内部制御制度に応じて信託の取引を適切に反映することを期待する

会計と財務報告の問題

信託brは、この信託に適用されるすべての適用される財務報告および会計法規の遵守を求めている。信託に関連する疑わしい会計又は監査事項又は手続に疑問又は苦情がある上級職員は、これらの関心又は苦情を信託監査委員会に提出することを奨励されなければならず、当該委員会は、適用される法律、法規及び法律手続きに規定された職責に基づいて、このような提出を秘密に処理する。これらの意見書は、監査委員会の議長または監査委員会のメンバーである任意の受託者に送付することができ、住所は信託の主な執行事務所または受託者の住所である

“商業行為と道徳的規則”の免除

本規則に対する任意の引受上級職員又は受託者の任意の免除は、受託者又は信託監査委員会によってのみ行われ、法律又は証券取引委員会の規定に基づいて迅速に開示される。総裁は、個人が関連取引の前に十分に開示した後にのみ、任意の他の個人に対して本規則 を放棄することができる。受託者はいつでも本規則を修正または修正することができる