REFINITIV StreetEvents編集された文字記録ANF.N-Q 3 2022年Abercrombie&Fitch Co収益電話会議日時：2022年11月22日/グリニッジ時間午後1：30 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivにご連絡ください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です

最高経営責任者兼最高財務責任者ケイト·ワグナー·スコット·D·リプスキー·アバークレー&ホイホマレ社-執行副社長兼最高財務責任者C O N F E C C ARIP IP TS Carla Casellaモーガン大通、研究部MD兼高級アナリストCorey Tarlowe Jefferies LLC-株式アナリストダナ·ローレン·テルシーコンサルティンググループジョセフ·ジョセフ-JK Research Associates最高経営責任者兼最高研究責任者瑞銀投資銀行副総裁の毛利シオ·セルナ·ヴィガ研究事業部-アナリストPR E E N T T I O Nオペレータおはようございます。Abercrombie&Fitch 2022会計年度第3四半期収益電話会議へようこそ。今回の会議は収録中です。さてケイト·ワグナーに電話を渡したいと思います前に行ってください、奥様。ケイト·ワグナーありがとうおはようございます。2022年第3四半期決算電話会議をご覧いただきありがとうございます。今日私と一緒に電話会議に参加したのは最高経営責任者Fran HorowitzとScott Lipeskyです。今日の午前中に、私たちは当社のウェブサイトCorporation.ababcrombie.comの投資家の一部で獲得できる第3四半期の収益ニュースを発表しました。私たちのウェブサイトでは投資家のプレゼンテーションも提供されている。電話会議で行われたいかなる前向きな陳述も、“1995年個人証券訴訟改革法”の安全港条項によって制限されていることを覚えておいてください。これらの展望的陳述はリスクと不確実性の影響を受け、これらのリスクと不確実性は、今日私たちが言及した予想や仮定とは大きく異なる実際の結果をもたらす可能性がある。これらの要因や不確実性の詳細な議論は、同社が証券取引委員会に提出した報告書や文書に含まれている。また、, 私たちは電話会議中にいくつかの非公認会計基準の財務指標を言及するつもりだ。今日の午前早い時期に発表されたニュース原稿と投資家紹介にはGAAPと調整後の非GAAP財務指標のより多くの詳細と入金が含まれている。話が終わったら、フランに電話を回します。フランホローヴィッツ-Abercrombie&Fitch Co.-取締役最高経営責任者兼最高経営責任者おはようございます。今日は私たちの番組に参加してくれてありがとうございます。私たちが深く議論する前に、私は私たちのグローバルチームに感謝し、彼らの持続的な粘り強さと、私たちが活力に満ちたグローバルマクロ経済環境を制御する時に私たちの長期目標を実行することに集中してくれてありがとうございます。挑戦に満ちた背景には、私たちの第3四半期の業績はトップラインでもベースラインでも予想を超えており、Abercrombieの売上高は10%増加し、Hollisterの販売業績は改善され、調整後の営業利益率は私たちの予想より200ベーシスポイント高い。2 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivoに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

私たちは休日シーズンに入る位置づけ、アルバロン比の持続勢いおよび在庫健康に興奮し、前四半期のピークに比べて在庫が前年同期比で半減した。私は私たちの業務の発展の軌跡を鼓舞して、私たちの年間の措置は私たちが第4四半期以降に勝利できると信じています。私たちの第3四半期の業績について。私たちのグローバル消費者は日常生活で著しいインフレを見続けていますが、私たちの業務が第2四半期に改善され、固定為替レートで計算すると、2021年の売上高は横ばいになっていることを見ることができて嬉しいです。四半期を通じて、私たちは引き続き投資家の日に列挙された主要な柱を実行し、ブランド成長、全企業範囲のデジタル革命に集中し、財務規律に従って運営している。これらの柱は私たちが休日シーズンに入る方式に自信を持って、健康な在庫レベル、肝心な商品計画の勢い、ルートを越えて私たちと付き合っている消費者が休日シーズンに入ることを期待しています。ブランド成長に集中することから始めます。第2四半期と比較して、各ブランドの販売傾向の改善が見られた。しかし、第3四半期の販売と毛金利表現の食い違いが続いているため、Abercrombieの表現はHollisterより大幅に優れ続けている。第3四半期、会社の総純売上高は3%減の2021人だった。私が言及したように、私たちは不変通貨に基づいて同等だ。Abercrombieブランドについては、子供を含め、第3四半期の不変通貨ベースの純売上高が10%または13%増加していることが見られ、これは主にAbercrombie成人の持続的な強さによるものである。重要なのは、2019年の大流行前の水準と比較して、Abercrombie Brandsの第3四半期の売上高は20%以上増加したが、店舗面積を約40%減少させたにもかかわらずだ。第3四半期に, 私たちの顧客が秋に移行するにつれて、私たちはAbercrombie大人が引き続き勢いを維持しているのを見た。私たちのお客さんにジムからオフィスまで楽しい時間あるいはもっと長い時間の装備を提供することを渇望するにつれて、私たちの製品の種類は絶えず発展しています。2021年と比較して、チャネル上の流量とAURの伸びが強いことが見られた[リードしている]成人は2014年以来最高の第3四半期販売と、2004年以来最高の第3四半期販売を実現する。私はこのチームが製品とマーケティングの面で絶えず限界を突破し、私たちの業界の中で最も強力な販売業績を実現していることを非常に誇りに思っています。製品の面では、私たちの女性製品の表現は依然として非常に強く、2007年以来第3四半期の最高販売水準を実現した。この勢いは、ジーンズ、ワンピース、ズボンの面で史上最高の第3四半期の販売に推進された。私たちは引き続きベストドレッサーゲスト特許経営権を確立し、様々なパンツカテゴリの主要な傾向を追いかけているからだ。第2四半期の紳士服にいくつかの芽が出た後、第3四半期の成長が見られ、肝心なTop品目やコートが強い。男性全体の体型は女性より遅れていますが、私たちは未来の成長機会を楽観的にしています。紳士服と婦人服の中で、私たちは休暇のために十分な準備をして、2023年初めに私たちがもたらす新興春の傾向に活力を持っている。マーケティングの面で、私たちのグループは引き続きサービスを提供します。世界最大の影響力とクリエイタービジネスプラットフォームLTKによる年間業績マーケティング戦略賞を受賞することができて嬉しいです。AbercrombieブランドはFAST社によって重要なブランドランキングにも選ばれました。それはすべての仕事を効果的にリードし、対話を刺激し、私たちの価値観をすべての仕事に伝えました。トレバープロジェクト、スティーブ基金、私たち自身のコミュニティのすべての仕事を通じて。このようなプロジェクトに対する私たちのグループの情熱と、成功したパートナー関係を保障するための彼らのすべての努力を褒めます。次はアルバレビーの子供たちです前四半期に議論されたように、子供たちは入学シーズンに良いスタートを切ったが、私たちがこの四半期に入るにつれて、連続的な改善が見られた。私たちはとても柔らかいジャージとジャージを着て最高のショーを見ました。ホリスターに向いて, ギリー·ヒックスやソーシャルトラベラーが含まれています第2四半期と比較して、販売傾向がやや改善されていることが見られた。為替レートを変えずに計算すると、第3四半期の売上高は12%か9%減少した。第2四半期と一致して、米国の衣料品店の客数に注目しているが、2021年に比べて転換かごの規模が低下していることが見られた。昨年の刺激策の影響が重なったことと、私たちの顧客が今年著しいインフレと付き合っていることが分かった。9月と10月の残りの帰校期間には、2021年と比較して、顧客支出がトップと底に移行していることが引き続き見られます。私たちはもっと高いファッションと特別な場合の製品がもっとよく表現されていることを見て、例えば婦人服と紳士服の織シャツを見て嬉しいです。これらのカテゴリを転化率能力を向上させる先行指標と見なし，過去数カ月間関連カテゴリを追跡した。私たちの上着業務が良好であることを見て、この成功を他のカテゴリーに広める努力をしています。Hollisterに目を向けると、青少年服装分野は入学シーズンに疲弊しているが、業務改善のための機会を内に探し続けている。組織的には、第2四半期末に、Hollister販売チームのトップでいくつかの重要な人事異動を行った。3 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivoに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

私たちはHollisterマーケティングの所有権をケリー·クルーガーに移しました彼女は過去4年間私たちAbercrombieマーケティングの責任者であり、そこで偉大なチームを立ち上げ、A&Fの驚くべき黒字化を推進する上で重要な役割を果たしています。Careyはすでに首席営業官の新しいポストに入り、現在はすべてのブランドのマーケティング戦略とアイデアを担当している。私たちはケリーが私たちホリスターチームが過去数年間やってきた仕事を見た上でさらに努力することを期待しています。業務の観点からは、総レベルの調整とカテゴリ別の長期出荷計画を含む在庫行動を検討し続けている。このような調整を通じて、私たちは今後数四半期にHollisterの表現を改善しようと決心した。吉利·ヒックスでは、この活発なライフスタイルブランドを中心に知名度を高め続けるにつれ、より多くの独立した店舗を開設する上で大きな一歩を踏み出した。現在までに、私たちは14軒の吉利独立店舗を持っていて、その中の11軒はアメリカにあり、3軒はヨーロッパ、中東、アフリカにあります。私たちがテストと学習を続けるにつれて、私たちのチームと私は私たちの最新の位置と製品を私たちの世界の顧客に提供することができて嬉しいです。縁起のほかに、私たちは引き続き私たちのブランド成長原則を支持して、私たちのブランドに新しい店を開設します。私たちは今季に19店舗を新たにオープンし、年間で約60店舗を新規オープンする目標に向かって進み、10年以上ぶりに純出店企業になる。私たちのブランドが新しいセンターで更新体験を提供し、私たちが過去数年間撤退した重要な場所に再入ることを見て嬉しいです。今年は、Abercrombie大人ショップ18店舗、Hollister‘sショップ24店舗、吉利·ヒックスショップ15店舗、キッズショップ3店舗をオープン予定です。Abercrombie大人に提供, 私たちの顧客は前の四半期に初めて発売された高架灯具と家具を特色とした新しい店舗の概念に良好に反応しました。キー商品種別に特化したフォーマット空間と，カスタマイズ可能な照明を持つ更新試着室.財務面では、私たちの新しいAbercrombie店舗の1平方フィート当たりの売上高は普通のAbercrombie成人店舗より60%高い。Hollisterについて、私たちは今四半期から私たちの進化的な商店概念を発売し始めて嬉しい。新しいモデルは楽観的で歓迎される環境を作り、全方位的で、私たちのデジタルショッピング体験を称賛している。オープンコンセプト内装設計は柔軟で適応性が強く，商品販売の柔軟性を許す.すべてのブランドの中で、私たちは不動産の面で依然として規律を維持して、新しい店舗は各買収の箱を検査します：適切な大きさ、適切な位置、そして適切な経済性。在庫に移る。在庫は同傾向が計画通りに展開されており、在庫増加は第2四半期にピークに達した後、第3四半期に鈍化している。本四半期終了時、私たちの在庫は36%増加し、2021年までにHollisterで夏休みと帰校在庫販売が良好に進展したからです。前四半期と一致して、私たちの92%の在庫は現品で、秋と休日製品、まだ確定していない新商品あるいはもっと寿命の長い商品と定義されています。私たちが第4四半期に入るにつれて、在庫の前年比増加はさらに減速すると予想され、2021年までは年末まで相対的に横ばいを維持する予定です。昨年経験した遅延受信を完全に記念したからです。私たちの二番目の戦略原則、全企業範囲のデジタル革命に移ってください。本四半期には、Hollisterクライアントがモバイルアプリケーション上で支払う新しい方法であるShare 2 Payを発売しました。Share 2 Payは完全に内部開発されています, 私は私たちの内部チームをとても誇りに思っています。彼らの多くは私たちが過去18ヶ月間雇用しています。私たちは私たちのデジタル革命を加速させるために人材を増やしたからです。このような最初の支払い解決策は、私たちが青少年顧客に見られる障害を除去することに基づいており、これは転換の重要な障害である。この機能は、多くの人がクレジットカードを使用してデジタル取引を行うことができないので、私たちのHollisterクライアントが彼らの両親と彼らのデジタルショッピングバッグを簡単に共有することを可能にします。株式2 Pay取引は平均よりも高い転換率とバスケットサイズを示すため、早期の反応は積極的であった。私たちは引き続きフィードバックを得てこの技術を発展させ、Hollisterの外でより多くの用例を見つけることを期待する。この機能は、私たちのグループが私たちのデジタル革命を支援するための仕事の一例であり、2021年に約17億ドルに基づいてデジタルビジネスを発展させるために必要です。お客様向けの技術を発売するほか、商品販売やデータなどの分野での長年の技術近代化努力に進展しており、将来的によりスマートで迅速になります。私たちのグループに感謝します。私はこれから何が起こるのか知りたいです。私たちの第三の戦略原則、すなわち財務規律に従って運営するために、私たちは第三四半期に制御可能な支出を管理することに集中しています。私たちは[しっかりと](電話会議後に会社が訂正する)従業員数を管理し、需要パターンにより良く適合するようにマーケティングを調整する。最後の4つのREFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

本四半期には、休暇の在庫購入を減らし、販売傾向とより良く一致するように前進し、すべてのブランドが強いカテゴリで収入を追うことができるようにした。マクロ背景は挑戦に満ちているにもかかわらず、今週末の休暇シーズンの到来に伴い、私たちは慎重で楽観的な態度を持っている。これまで、本四半期の売上高は第3四半期の水準と一致している。各ブランドの中で、私は私たちの品種に満足していて、私たちは良い初期の読書を見ました[鍵.鍵](電話後、会社が訂正)天気カテゴリ。昨年とは大きく異なり、今年は顧客のために在庫を用意していますが、これは潜在的なサプライチェーンの遅延を緩和するために在庫を事前に納入しようと努力しているからです。私たちのグループは良い休暇を達成するために努力しているが、私たちはまだ長期に集中している。私たちが第4四半期と2023年に入るにつれて、私たちは引き続き私たちの強力な貸借対照表を利用して、私たちの常に前向きな計画を実行するために必要な長年の戦略投資に資金を提供する予定です。ここまで言って、私はスコットにこの四半期のもっと多くの詳細と私たちの最新の展望を提供するためにそれを渡すつもりだ。スコット·D·リプスキー-Abercrombie&Fitch Co.-執行副総裁兼最高財務官ありがとうございます。おはようございます。第3四半期には、8億8千万ドルの純売上高を達成し、報告書に基づいて昨年より3%低下し、不変通貨で横ばいとなった。為替圧力が本四半期に加速し、売上高に約300ベーシスポイントの悪影響を与えていることが見られた。AbercrombieとHollisterの傾向が改善されていることが見られたので、販売結果は私たちの予想を上回った。児童を含むAbercrombieの純売上高は報告に基づいて2021年より10%増加し，不変通貨で13%増加した。対照的に、第2四半期のAbercrombieの報告通貨成長率と一定通貨成長率はそれぞれ5%と7%だった。吉利·ヒックスや社会旅行会社を含むHollister株価は不変通貨ベースで12%か9%下落した。対照的に、Hollisterは第2四半期に報告された通貨と不変通貨をそれぞれ15%と12%減少させた。地域別では、米国の純売上高は3%増加し、国際売上高は18%低下し、不変通貨では8%低下した。地域別では、ヨーロッパ、中東、アフリカ地域は報告ベースで22%、不変通貨ベースで11%、アジア太平洋地域では26%、不変通貨ベースで19%低下した。ヨーロッパ中東アフリカでは, 私たちの最も強い表現は再びイギリスと中東に現れ、私たちは西欧の他の主要国の表現が疲弊しているのを見続けた。明らかに、この冬のヨーロッパには多くの未知の要素がある。したがって、私たちの重点は在庫と費用をコントロールし、環境に迅速に反応することだ。中国では、私たちの傾向は依然として否定的だが、第2四半期に比べて著しく改善された。私たちの毛金利は59.2%で、昨年は63.7%だった。同比変化の重要な駆動要素は60ベーシスポイントの為替レートの不利な影響と370ベーシスポイントの製品コスト上昇である。不変通貨に基づいて、Aurはやや上昇し、Abercrombieは昨年を上回り、Hollisterは昨年を下回った。私たちは帰校在庫を処理しているからだ。製品コストの面で、私たちは最近の運賃と綿花価格の戻りが続くと楽観的に考えている。昨年のベトナム閉鎖による航空料率や航空使用量の上昇を記念し、より低い海上運賃が商品販売コストとなる現実を見始めたため、貨物輸送は第4四半期に追い風になると予想される。綿の場合、私たちは第4四半期に同比費用圧力を見続けるつもりだ。将来を展望して、現在の価格が変わらないと仮定すると、2023年下半期から綿花価格の下落の恩恵を受けることが予想される。次は在庫の問題です。本四半期末、私たちの在庫は昨年より36%増加し、その中の92%が現品です。本四半期には、Hollister帰校在庫をトレンドレベル以上の価格で購入することで、良好な進展を遂げた。第4四半期以降を展望すると、Hollister在庫領収書は夏休みと帰校傾向に合わせて反映されている[ブロック.ブロック]今春に決定する在庫を保有しており、Abercrombieのキーカテゴリを追い続ける。最近、私たちはサプライチェーンがもっと安定していて、輸送時間が私たちが予想していたより良いことを見ている。全体的に、私たちの目標は年末まで在庫水準を昨年と横ばいにすることだ。私は今、調整後の非公認会計基準に基づいて、私たちの第3四半期の残りの業績を紹介します。私たちは今年と昨年の400万ドルと700万ドルの税引前資産減価費用を含まない。第3四半期の他の運営収入を含まない運営費は5.01億ドルだったが、過去5カ月で4.98億ドルのREFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|Contact us 2022年Refinitiv。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

一年です。この成長はより高いデジタル履行費用のインフレによって推進され、主に低いマーケティング、インセンティブに基づく報酬、外国為替によって相殺される。営業収入は約2100万ドルだったが、昨年の営業収入は7900万ドルだった。外貨の変化は営業収入に約800万ドルの悪影響を与えた。希釈後の1株当たり純収益は0.01ドルだったが、昨年は1株当たり希釈後の純収益は0.86ドルだった。外貨の変化は1株当たり収益に約0.10ドルの悪影響を与えた。貸借対照表を見てみましょう。本四半期末、私たちの現金は2.57億ドル、流動資金は6.17億ドルだった。私たちは休暇中に在庫で売るので、第4四半期の現金と流動性がよく蓄積されると予想しています。今季、私たちは約800万ドルで510，000株を買い戻した。四半期末までに4900万株の流通株があり、2021年初めより約20%低下し、私たちが以前許可していた株式買い戻し計画によると、残りは約2億3千万ドルだった。私たちはまた額面の価値より少し低い価格で800万ドルの高級保証手形を買い戻した。私たちは依然として余分な現金を仕事に投入して、流動性レベル、市場状況、私たちが業務への投資を加速する能力に応じて努力しています。投資面では、特定の技術投資を加速させたため、2022年度の資本支出は約1.7億ドルと予想されていた。全体的に、私たちは資本支出の半分がデジタルと技術に使用され、残りの半分が商店とメンテナンスに使用されると予想している。私たちは今年も世界で約60店舗を新規オープンする予定で、その大部分はアメリカにあります。私たちは第3四半期に31店舗を新たにオープンし、残りの29店舗は第4四半期にオープンします。年末まで、私たちは約220件のレンタル契約を更新しなければならない, 私たちはまだ約30店舗を閉鎖し、大家さんのパートナーとの交渉を待つ予定です。私たちが今年の残り時間を展望するにつれ、私たちは消費者需要が直面するインフレ関連圧力が引き続き存在すると仮定し、私たちのブランドと地域表現は第3四半期と相対的に一致し、Abercrombieの表現はHollisterを超え、アメリカの表現は国際市場を超える。私たちの最新の展望は以前のすべての年間指導の代わりになった。通年では、2021年までに純売上高は2%から3%低下し、約37億ドルの水準に達し、これまで予測していた中央値-1桁よりも増加する予定だ。この見通しでは、外貨の悪影響は約250ベーシスポイントと見積もられており、これまでの予想をやや下回っている。営業利益率は2%から3%の範囲で、ローエンドは私たちの前の1%から3%の範囲をやや上回っており、第3四半期の業績が予想より良いことを反映している。2021年に比べて製品コストと運営コストの総インフレ影響は約2.5億ドルと予想されている。第4四半期については、純売上高が2%から4%に低下し、2021年には約11.9億ドルの水準になり、第3四半期の傾向と一致する計画だ。この見通しでは、外貨の悪影響は約300ベーシスポイントと見積もられている。営業利益率については、この税率は依然として地理的な収益水準に敏感であるため、5%~7%の間、有効税率は40%から40%の間であると予想される。私たちが休暇を過ごすために努力すると同時に、私たちはまた長期的に着目している。今日と明日の2年は[ハブ.ハブ]数年間、私たちは私たちのデジタル革命を加速し、私たちのブランドを超えた全方位的な体験を発展させた。マクロ経済環境に注目し、費用や在庫を厳格に管理しており、キャッシュフローを最大限に増やし、重要な投資に資金を提供することを目標としている。2023年を展望すると、私たちは消費者の需要に密接に注目しているが、私たちは依然として慎重で楽観的な態度を持っており、製品コストの大幅な低下が見られ、他の重要な支出種別のインフレは安定していると考えられる。次の数ヶ月間、私たちはもっと多くの情報を知り、私たちは第4四半期の決算電話会議で2023年の仮定を議論するつもりだ。交換手さん、これで終わります。質問の準備ができました。Q UETS I O N SAD N N SWESオペレータ(オペレータ説明)私たちの最初の質問はテルシコンサルティンググループのダイナ·テルシからです。6 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivoに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

ダナ·ローレン·テルシー·テルシーコンサルティング·グループ-最高経営責任者兼最高研究官ニース、進展を見てみましょう。Hollisterに対するあなたの改善と、そこで起こった人員の変化を考慮して、このブランドはどのように発展すると予想されますか？そしてどのようなコメントがありますか--私たちは10月と11月、あなたの傾向はどのようにこの四半期から別の四半期に入りましたか--本四半期に入りましたか？最後に、スコット、あなたは製品コスト機会を言及しました。下半期と比較して、23年上半期のサプライチェーンをどう思いますか？Fran Horowitz-Abercrombie&Fitch Co.-最高経営責任者兼取締役は、おっしゃるように、第2四半期から第3四半期までの連続改善を見て嬉しいです。実は、私たちは私たちの二つのブランドでこれを見て嬉しい。もしあなたが本当に一歩下がったら、私たちが最近話したように、Hollisterの顧客は私たちのAbercrombie顧客が現在受けているインフレの影響よりも大きいに違いない。しかし私たちは私たちがコントロールできることをコントロールしている。指導部の交代は第二四半期末に起こり、在庫の変化--いくつかの機会を見始めたとき、前の四半期末に入学が始まったからです。私たちのTOPS事業が非常に強力で興奮しているのを見た。私たちはその場所に追いかけた。私たちが消費者と話す時、私たちの理論は、彼らは今年はジーンズがいくつか買えないかもしれないが、彼らは自分の服を新しいように見せたいので、彼らは新しい上着を着ます。私たちは今後数四半期にわたってこれらの改善を見続けることを決意しており、このチームは在庫調整に非常に努力しており、本当に機能しているカテゴリに入る傾向がある。問題2を見てみましょう, 十月から十一月までです。行きましょう。スコット·D·リプスキー--Abercrombie&Fitch Co.--執行副総裁兼最高財務官--それにします。したがって、私たちは産業全体で似たような傾向を見た。これは産業全体で一般的に聞こえる。10月下旬、11月の第1週に入る可能性があり、市場にはいくつかの疲弊が見られた。そこの中西部と東北部はとても暖かいです。明らかに、これは寒い天気製品を販売する最善の選択ではない。それ以来、私はこのような傾向が他の傾向のように改善されているのを見て、これはエキサイティングだ。第四四半期に勝つ必要があるところで、私たちの寒い天気カテゴリーとコートウール、セーターを通じて、私たちは良い早期販売を見ました。それでそこの結果に満足していて、このようなカテゴリでの早期結果。製品コスト機会について、私たちは来年を展望したからです。これらのコストの回復を見るのは良いことであり、海運と航空便の貨物輸送量は大幅に減少し、綿花価格は安定しており、前年比で大幅に低下している。明らかに、これは綿が流れるのを見るためにもっと長い時間がかかる。だから来年上半期、綿は圧力を受けて、私たちは来年下半期から利益を見るだろう。私たちは楽観的に、海上輸送コストが現在の水準を維持していると仮定して、年間の運賃収益を見ることができると考えている。したがって、良いニュースが近づいてきて、希望は製品コストの面である。交換手さん次の質問はジェフリーのコーリー·タロですコーリー·タロ-ジェフリー有限責任会社、研究部-株アナリストはここの進展を祝った。では、Fran、休暇前の在庫健康状態について少し話を始めてもいいかもしれません。多くの在庫は現品で、たくさんの店があります, 本当によさそうですだから、休暇中に在庫の種類や健康状態について少し話すことができるかもしれません。そして私には後続の行動があります7 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivoに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

フランホローヴィッツ-バークロンビ-ホイホマレ社-最高経営責任者&取締役は、私たちはずっと--在庫は今年の話題になっています。私たちは四半期ごとにこの問題を議論していますが、今年初め、在庫を前に進め、一年で最も重要な四半期に準備するという戦略を立てたと言いました。したがって、去年、私たちはベトナムで私たちの製品と多くのサプライチェーンの問題に直面して、私たちは再び私たちの顧客を失望させないだろう。したがって、私たちは約36%に達することができて、これは私が脚本で言及したもので、前の四半期の半分です。しかし、あなたの観点では、これらの在庫は最新です。92%の電流です私たちは第二四半期から消費者が私たちの製品に反応するのを見て、私たちの在庫を大量に調整しました。したがって、私たちは現在の品目とブランドに満足していて、今年末までに横ばいになるだろうということは、私たちが戦略で言ったことだ。私はあなたが後続行動があると言ったことを覚えている。それは.コーリー·タロ-ジェフリー有限責任会社、研究部-株アナリストは偉大です。はい、もうすぐ来る休みの販売促進環境に対する見方を教えてくださいませんか。人々は未来に見られるようなもっと多くの販売促進活動について話してきたようだ。これがどのようにガイドラインに組み込まれているのか話してくださいませんか。そして、スコット、どのように5%から7%の営業利益率の間に橋を架けますか。これに関連するいくつかの第4四半期のコールオプションとコールオプションかもしれません。フランホローヴィッツ-Abercrombie&Fitch Co.-最高経営責任者&取締役。だから私たちは入ります--これは今四半期の重要な一週間です。皆さんご存知のようにこれは一年で最も宣伝力のある四半期です。私たちが何度も指摘したように、私たちの販売促進戦略は私たちに有効で無効なものに基づいています, これは他の小売業者たちと比較して起きていることではない。私たちの販売促進活動は大流行前よりずっと少なく、去年と横ばいだととても誇りに思っています。私たちはいくつかのカテゴリーといくつかの寒い天気カテゴリーからいくつかの良い販売を見た。したがって、私たちは競争の準備ができていて、私は個人的に今週末にデパートに入って、すべての消費エネルギーを見ることを期待しています。スコット·D·リプスキー-Abercrombie&Fitch Co.-執行副社長兼最高財務官：販売促進環境と営業利益率の架け橋を考えると、Abercrombie AURsが再び上昇することが予想されます。彼らは第三四半期に好調で、ホリスターは第三四半期に低下しました。私たちは引き続き帰校在庫を進めているからです。同様に、これは今年の早い時期に購入した在庫であり、その後この傾向は6月の時点で低下している。だから私たちは第4四半期に同じことが起こることを見て、Abercrombie Aurが上昇して、Hollisterが少し下がって、私たちはその関門、その転換関門を推進し続けるからです。5%から7%の営業利益率を連結することを考えた時、良いニュースは、私たちがますます去年に近づくにつれて、いつでも本当に貨物輸送量を見始めたので、私たちはまだ2021年の水準を下回るということだ。私の考えでは、毛金利の前年比はまだいくつかの圧力に直面するだろう。貨物輸送は第4四半期には良好な追い風になると考えられるが、綿花は完全に損益計に入って流れているため、綿花は大部分を吸収する。他の費用では、AUCでは他のことがあまり起こらなかった。私たちはアウルについて話した。そして他の運営費用であり、私たちは昨年と相対的に横ばいを維持したい。したがって、第4四半期については、前年同期と比較して利益率の話となり、販売促進環境で働くことになります。フランが言ったように、私たちの目標は昨年末まで在庫が横ばいで、2023年にきれいに入ることだ。もう一度, だから先の最初の質問は、私たちが製品コストから見たものにとても興奮していて、2023年にこのメリットを見てほしいです。シティグループのポール·ルフーズ交換手です8 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivoに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

ケリー·クラゴ·シティグループ研究部副総裁ケリー·クラゴですポールの代弁者ですだから私はただフォローしたいだけで、ある程度、販売促進の観点からあなたが見ていることを見たいです。だからあなたはHollisterブランドが毎年もっと多くの販売促進活動があるということだと思います。そして私はただ気になるだけだと思います。2019年に対して、これらのAURsはどんな様子ですか？一方、A&Fの販売促進力も昨年より低く、AURsが私が考えている2019年に対するAURsを上回っています。スコット·D·リプスキー--Abercrombie&Fitch Co.--執行副総裁兼最高財務官はそうです。これをください。フランホローヴィッツ·アバークロンビー&ホイホマレ社-最高経営責任者兼取締役が第1点を明らかにした。それは.スコット·D·リプスキー-Abercrombie&Fitch Co.-執行副社長兼最高財務官は、最初の点について、Hollisterについて話した時、私たちはこれ以上宣伝していなかった。私たちの今年のブラックフライデーのキャンペーンは去年と一致して、キャンペーンはすでに始まっていて、これはとてもいいです。去年と比べて、私たちは在庫を整理し続けるだけで、追加の販売促進や定価行動を見ることができるかもしれません。したがって、私たちは不変通貨に基づいて、オーストラリアドルが少し下がると仮定する。残念ながら、第4四半期に、私たちは持続的な傷病として外貨を持っている。したがって、これは通貨ベースだけでAURを損なうだろう。2019年を考えた時、実際、私たちはAURsがどこにあるのが好きで、それらはブランドを超えています。そこで、第3四半期のHollisterでも、そこでより多くの販売促進活動を行い、返却在庫を移転しました。これらのAURsはまだ2020年を上回っている--あるいは申し訳ありませんが、2019年が大流行する前に、Abercrombieは良好に表現されています。私たちはそのブランドとその品種をほぼ完全に発展させたからです。こんなにAURsを愛して、私たちは様々なブランドで見て、私たちが最近Hollisterのためにしなければならないことまで考えています。そしてコストに戻ってきました, 毛金利が良い方向に発展しているのを見るためには、前に行かなければなりません。そしてA&F、私たちはずっと話しています--申し訳ありませんが、A&Fでは、私たちはずっと経験しているので、私たちは年々そのブランドを宣伝していません。私たちがそこで見た勢いは驚くべきものだった。私たちは深さでも周波数でも販促に成功した。ケリー·クラゴ·シティグループ、研究部副総裁。次に、この四半期の今までの傾向に対するあなたのコメントです。だから、あなたは10月に確かに少し減速していることを見たと思いますが、傾向はすでに安定していて、休みが近づくにつれて、少し改善するかもしれません。私はただ気になるだけなので、純価値が2%から4%に下がったのは第3四半期とかなり一致している。ではこれがあなたが今まで見てきた状況ですか？そして私たちが四半期に行った比較が気になります。オミックは昨年の問題だ。いくつかの牽引がある-私たちは昨年の休暇の需要がいくつか牽引されたかもしれないと思う。したがって、私はただ、昨年同期に比べて、本四半期の残り時間の表現がどうなっているのか気になるだけだ。フラン·ホロヴィッツ--Abercrombie&Fitch Co.--最高経営責任者&取締役、この問題から始めます。だから、そうです。面白いことに、私たちのこの祝日に対する期待は、それがもっと大流行前の状況を反映しているかもしれないということです。そのため、昨年と一昨年、ブラックフライデーから休暇まで、私たちはより多くの需要が横ばいになったことを見た。その前に、9 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

あなたはよく交通の最も忙しい日にこれらの大きなピークを見て、これは今週の黒い金曜日の週で、火曜日まで、それからいくつかの肝心な土曜日です。したがって、私たちは大流行前のようなもっと多くのリズムがあると予想する。スコット·D·リプスキー-Abercrombie&Fitch Co.-執行副総裁兼最高財務責任者は、ケリー、あなたのように、第3四半期のこれまでの傾向はあなたと一致しています。だから私たちは今一緒にいていいと思います。はい、10月の数週間、終わりにはちょっと困ります。これは今四半期の小さい数週間で、11月の第1週もそうです。だから軌道に戻りました。天気が良くなると、私たちは私が前に言及した寒い天気カテゴリーのいくつかの大売りを見た。だから今日はここに座って気分がいいです。私たちがこの四半期を過ごした時、私たちの昨年の在庫は少なかった。私たちは今年在庫があり、私たちは四半期全体で競争できることに興奮しています。運営者カーラ·カセラモルガン·チェースですカーラ·カセラ-モルガン大通、研究部-MD&上級アナリストん、お聞きしたいのですが--あなたは今季公開市場で800万ドルの債券を買い戻しました。あなたの資本構造について、あなたの考えは何ですか？あなたはこれらの債券を償還することを考えますか、あるいはいつこれらの債券を出してあなたの構造を見ますか？スコット·D·リプスキー(Scott D.Lipesky)-Abercrombie&Fitch Co.-執行副総裁兼最高財務官カーラは、はい、本四半期に800万ドルの債券を買い戻しました。昨年中に、私たちは約4000万ドルの投資を終えた。したがって、私たちが余分な現金を持っている時、私たちは資本構成スタックを見るつもりだ。私たちは資本投資を増やした。私たちは今年の価格を1.5億ドルから1.7億ドルに引き上げたので、この事業に引き続き投資します。いくつかの株を買い戻し、債券を買い戻した。私たちは私たちの資本構造を考慮する時、私たちが持っている借金を持っていることに安心している。機会を見ると最近見た債務取引が額面より低いように, 私たちはそこに行って、公開市場で少し買って、利息支出を節約して、未来の良い現金リターンをすることができます。しかし、大局的に見て、私たちは債務に満足している。私たちは余分な現金があるので、資本構成スタックを見続けて、私たちが現金をどこに投入したのか見てみます。カーラ·カセラ-モルガン大通、研究部-MD兼高級アナリストは良い、とても良いです。そして私はもう一つ送料について質問してもいいですか？運賃とそれらはどこで頭打ちになるか話してくださいませんか。次の四半期と来年の運賃と比較して、それらは今どこにありますか。スコット·D·リプスキー-Abercrombie&Fitch Co.-執行副総裁兼最高財務責任者です。私はピークが今年の早い時期に発生する可能性があり、輸送費用を確定することが難しいと言いたい。あちこちに指数がありますしかし、中国のある指標点から西海岸かもしれないところに移った時、東南アジアの多くの国から出荷します。だから私がただつかむことができるインデックスは一つもない。しかし、私が言いたいのは、彼らはピーク時よりずっと下がっているということだ。私たちが見ている需要環境では、私たちを含む多くの小売業者は、今年の夏の早い時期に業務が低下するたびに、第4四半期の収入を減少させる。したがって、需要環境は良い。有望なのは、この傾向が小売業者に再び傾いているということだ。私たちは価格設定でこれを見て、これが第4四半期以降に続くと楽観的に考えている。10 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivoに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

JJK Research AssociatesのJanet Kloppenburg交換手。ジャネット·ジョセフ·クロペンバーグ-JJK研究協会-総裁はこの大きな進歩を祝った。フラン、いくつかの言葉--まず、はっきりさせてください。第4四半期の販売促進活動は横ばいになると予想されていると思いますが、第3四半期の販売促進活動は前年同期を上回って、Hollister製品を除去していますが、AURの増加により、A&Fの販売促進活動は改善されていますか？これが最初の問題です二番目の質問ですが、A&F男性用トイレはどうなりましたか？私たちはこのような点で何か懸念がなければなりませんか？次に、“春へ”のHollisterグループを見ると、前半のある時点でHollisterグループの変化を見ることができて、あなたは鼓舞しますか？スコット·D·リプスキー-Abercrombie&Fitch Co.-執行副総裁兼最高財務官ジャネットは、すぐに最初を掃除して、フランが始めることができます。そのため、同時に、第3四半期のAbercrombieにとって、Hollisterの状況は低下しており、在庫をクリアするために定価面で努力しているからである。休みに入ることを考えると、私たちの主なキャンペーンは[その割合は]店舗や私たちが店舗外で行っている販売促進活動は昨年と比較して相対的に一致しているはずです。私たちはHollisterの第4四半期と長期在庫を適切に調整したことを想起させてください。私たちは第4四半期にHollister繰越在庫に集中するつもりだ。したがって、第4四半期の販売組み合わせにおけるこの表現を楽しみにしています。そしてそれをフランに蹴りあげますフランホローヴィッツ-Abercrombie&Fitch Co.-最高経営責任者&取締役。ジャネット·ジョセフ·クロペンバーグJJK研究会社社長などなどです私の話が聞こえますか。私の話が聞こえますか。ホリスターは？宣伝映画の中で、はっきりさせたいだけです。宣伝映画はもう始まっています。スコット、これは第三四半期にホリスターのために作ったと思いますか。スコット·D·リプスキー--Abercrombie&Fitch Co.--執行副総裁兼最高財務官--あまり意味がないと思います。私たちは帰校在庫を底をひっくり返して、定価がもっと高くなりました。あなたの値引き幅は少し低いですが、これはあまり意味があるとは思いません。フランソワ·ホロヴィッツ·アバクロンビー&ホイホマレ社役員の最高経営責任者と男性--だから私の脚本では、実際にわかりました。これは男子グループにとってエキサイティングな第2節であり、私たちはいくつかの芽を見たことについて話した。しかし第3四半期にはいくつかの成長が見られましたしたがって、私たちが鼓舞したのは、女性消費者が長い間それを見て、私たちの上着のいくつかの良いカテゴリーに反応したように、男性消費者がAbercrombieがどのように巻き返すかを見ているということだ。私たちのコートの商売はとてもいいです。したがって、私たちは紳士服産業で見られた状況を非常に鼓舞した。ジャネット·ジョセフ·クロペンバーグ-JJK研究会社社長これがA&F？11 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。フレームワークや同様の手段によるRefinitivコンテンツの再配布または再配布, Refinitivの事前書面の同意を得ず，使用を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

フラン·ホロヴィッツ--アバクロンビー&ホイホマレ取締役CEO。はいそうです。そしてホリスターにとって、この四半期にかなり改善されたことを見て嬉しいです。私たちの予想はいくつかの連続的な改善を見続けることだ。私が前に言ったように、私たちは上で良いビジネスを見て、消費者は彼らの服を更新しようとしている。だから彼らは新しい上着を買っています。ジーンズに合わせるためかもしれません。非デニムパンツでも多くのことが起きている。私たちは工装ズボンのような品目を追いかけており、消費者は帰校中によく反応している。私たちは十分ではなく、私たちはそれらを追いかけた。したがって、私たちの予想はHollister四半期の業績の連続的な改善を見続けることだ。ジャネット·ジョセフ·クロペンバーグ-JJK Research Associates，Inc.-社長とあなたはヨーロッパ市場が遅れると予想していますか、フラン？フランホローヴィッツ-Abercrombie&Fitch Co.-最高経営責任者&役員そうです。国際業務はずっと挑戦的だったという意味です。ヨーロッパにはまだ多くの不確実性がある。私たちは短期的に管理できる限りのことをしていますよね？私たちは在庫をコントロールしています。私たちは引き続き店舗を開設していて、私たちはそこに長期的な機会があると信じている。したがって、私たちは第4四半期に何をもたらすか見なければならないだろう。これは挑戦的です。オペレータ(オペレータ説明)今、瑞銀からのモーリシオ·セルナの質問に答えます。モーリシオ·セルナ·ヴィガ-瑞銀投資銀行、研究部門-アナリスト。ご進展おめでとうございます。ただお聞きしたいのですが、この2つのブランドの品目表現をもっと詳しく紹介してくれませんか。特にデニムの今季のトレンドに興味があります。そして、ヨーロッパについて少し話ができれば、市場が疲弊しているところは何ですか？最後に、貨物輸送の側面で、第4四半期の見通しについて。去年のことを覚えていると思います, 約370ベーシスポイントの影響があります。だから私はただ--この傾向が今四半期に完全に回復することを望んでいるのか、それとももっと漸進的なペースになっているのかを聞きたいのですが、だから...フランホローヴィッツ-Abercrombie&Fitch Co.-取締役最高経営責任者、モーリシオ、トップに戻りましょう。そこでデニムの品ぞろえを表現しますしたがって、私たちは実際にブランドの違いを見た。そのため、Abercrombieにはもう一つのAbercrombie女装があり、特にデニムではまた1四半期を記録し、Hollisterデニム業務も好転した。しかし、私たちが本当に消費者から見ているのは非デニムパンツに移ることだ。たくさんのことがありました。私たちはAbercrombie婦人服店で別の記録を作りました。そこで私たちは10年以上の最高のズボンを売ったと思います。スコットさんですよね？はいそうです。Hollisterでは、デニム以外のパンツは一般的に人気があります。私が前に急速に言及したように、パンツと他の機会です。したがって、私たちは私たちの領収書を-何が効果的である傾向があるのか、私たちはそうし続けるつもりだ。12 REFINITIV StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivoに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議

スコット·D·リプスキー-Abercrombie&Fitch Co.-執行副総裁兼最高財務官。ヨーロッパに行きましょう。だからいくつかの弱点があります。したがって、私たちはどこで力を見て、ずっと相対的に一致している。私たちはイギリスで見て、中東でも見た。そして私たちの次のいくつかの国で、ドイツ、フランス、イタリアを考えると、私たちはこれらの国の疲弊を見ました。明らかに、ドイツは現在冬の天然ガス情勢にいくつかの重大な不確実性を持っている。したがって、フランが1分前に言ったように、私たちはただこの地域に集中しているだけだ。私たちは私たちがコントロールできるものをコントロールして、在庫を維持して、私たちはただ冬中に読んで反応するだけだ。貨物輸送の側面で、見通しを考える。したがって、はい、去年、私たちが大量の航空使用量、高空運賃率と高い海運費を持った時、私たちは約7500万ドルの貨物輸送の打撃を受けました。私たちは今年その大部分を取り戻すつもりだ。これを全部持ってきません。これらの低い金利はP&Lを通過するのに少し時間がかかります。だから、2023年には良いことが起こることを願っています。しかし、貨物輸送量が前年比回復した部分が相殺されるにつれて、私たちは綿花がより高い運賃で流れていることを見るだろう。したがって、私たちはインフレと投入費用にある程度対応するために努力している。貨物輸送量の希望はすでに頂点に達しており，我々は有利な一面にいる.綿、私たちはそこのピークを通過しなければならない。そして、2023年後半に、私たちはいくつかの利点を見ることを願う。オペレータは，またキューに他に問題がないため, 私はフラン？ホロヴィッツに電話を戻したいのですが、補足または終わりの言葉をお願いします。君に任せるよ。フランホローヴィッツ-Abercrombie&Fitch Co.-取締役最高経営責任者は、今日の電話会議に参加したすべての人に感謝し、ご家族と安全で楽しい祝日になることを祈りたいと思います。ありがとうございます。今日の電話会議はこれで終わります。ご参加ありがとうございます。あなたは今接続を切ることができます。DDSRC Refinitivは、このような変更を誰にも通知する義務はなく、本ウェブサイト上の文書、内容、または他の情報を変更する権利を保持しています。会議録に基づく電話会議では，会社は様々な項目について予測やその他の前向きな声明を行う可能性がある.このような展望的陳述は現在の予想に基づいており、リスクと不確定要素に関連している。実際の結果は、多くの重要な要素およびリスクに基づく任意の前向き声明に記載されている結果とは大きく異なる可能性があり、これらの要因およびリスクは、これらの会社が最近米国証券取引委員会に提出した文書でより具体的に識別されている。これらの会社は展望性陳述が根拠とする仮説が合理的であることを表明し、信じているかもしれないが、どの仮定も不正確または不正確であることが証明される可能性があるため、展望性陳述で期待された結果が実現されることは保証されない。イベントログに含まれる情報は，会社の電話会議を適用した文字記述であり，正確な記録を提供しようと努力しているが，重大な誤り，見落としがある可能性がある, 電話会議の実質的な内容の報道が正確ではない。REFINITIVまたは適用される企業は、本ウェブサイトまたは任意の場合の成績表上で提供される情報に基づいて行われる任意の投資または他の決定に対していかなる責任も負いません。ユーザは、任意の投資または他の決定を行う前に、適用会社の電話会議自体と、適用会社の米国証券取引委員会の届出文書とを確認することを提案する。©2022、Refinitivi.著作権所有。15374763-2022-11-22 T 19：56：53.427 13 Refinitiv StreetEvents|www.refinitiv.com|2022年Refinitivに連絡してください。すべての権利を留保する。Refinitivの事前書面の同意なしに，フレームワークや類似方式を含むRefinitivコンテンツの再配布や再配布を禁止する.“Refinitiv”およびRefinitivロゴは、Refinitivおよびその付属会社の登録商標です。2022年11月22日/午後1：30，ANF.N-2022年第3四半期Abercrombie&Fitch Co決算電話会議