2023年度第1四半期財務業績2022年8月4日グラフ99.2

管理担当者2スコット·ババー総裁と最高経営責任者スコット·コトリール執行副総裁、CEOマイク·ヒギンズ副社長、企業戦略と投資家関係

展望的陳述および非GAAP財務指標3前向き陳述本プレスリリース中のいくつかの陳述は、前向き陳述とみなされる可能性がある。これらの陳述は歴史的事実ではなく、会社の現在の会社の業務、運営、その他の関連要素に対する予想、推定、予測に基づいている。“可能”，“将”，“可能”，“将”，“すべき”，“予想”，“予測”，“潜在”，“継続”，“予想”，“予定”，“計画”，“計画”，“プロジェクト”，“信じる”，“見積もる”などの言葉, “自信”および同様の表現は、これらの前向きな陳述を識別するために使用される。実際の結果と展望性陳述に反映される可能性のある私たちの経営および業務に関連する要素は、樹脂および他の原材料の価格と獲得性の変動、および任意の増加した原材料コストを顧客にタイムリーに転嫁する能力、新冠肺炎の大流行または未来の他の大流行病に関連するリスク、私たちが業務を展開する市場の全体的な商業および経済状況の中断または変動、非住宅と住宅建築市場およびインフラ支出の周期性と季節性、私たちの既存と未来の市場競争が激化するリスク、統合と期待利益の実現をめぐる不確実性、これらのリスクには、天気や季節的な影響、私たちが任意の重要な顧客を失うリスク、国際的に業務を展開するリスク、合弁企業による一部の業務を展開するリスク、私たちが新しい地理的または製品市場に拡張する能力、製造過程に関連するリスク、世界的な気候変動の影響、ネットワーク安全リスク、供給、調達、顧客信用政策を管理する能力、労働力コストをコントロールし、素質の高い従業員とキーパーソンを引き付ける能力、知的財産権を保護する能力、環境法律法規を含む法律法規の変化、現在の負債レベルに関連するリスクが含まれている, 我々の既存のクレジット協定下の借金と、私たちの既存の優先手形の下での未償還債務と、会社が米国証券取引委員会に提出した文書に記載されている他のリスクおよび不確実性が含まれている。新しいリスクと不確定要素は時々出現し、会社は本プレスリリース中の展望性陳述に影響を与える可能性のあるすべてのリスクと不確定要素を予測できない。本明細書に含まれる前向き情報に固有の重大な不確実性を考慮すると、そのような情報を含むことは、会社または他の誰もが、会社の期待、目標、または計画が予期される時間枠内で達成されるか、または全く達成できないとみなされてはならない。投資家に会社の展望的陳述に過度に依存しないように注意し、会社は、法律の要求がなければ、新しい情報、未来の事件、または他の理由でも、いかなる展望的陳述も公開更新または修正する義務はない。非公認会計基準財務測定本プレゼンテーションは、調整後のEBITDAと自由キャッシュフロー、非公認会計基準財務測定を参照することを含む。これらの非公認会計基準財務計量は公認会計基準に基づいて提出された結果の補充と結合で使用される。このような措置は公認会計原則に基づいて報告された措置を代替するつもりはない。調整されたEBITDAおよび自由現金流量は、同様の用語を使用しても、このような測定基準を識別するために、他社が使用する非GAAP財務測定基準とは異なる可能性がある。EBITDAおよび調整後のEBITDAは、利息、所得税、減価償却および償却前の純収入の控除、株式ベースの報酬、非現金費用、およびいくつかの他の費用を含む非GAAP財務指標である。当社の調整後EBITDAの定義は他社が使用している類似尺度とは異なる可能性がある, このような措置を決定するために同様の用語が使用されても。調整後のEBITDAは経営陣と会社取締役会が財務業績を評価し、会社の業務戦略の有効性を評価するための重要な指標である。したがって、経営陣は、調整後のEBITDAは、投資家や他の人に有用な情報を提供し、会社経営陣や取締役会と同様の方法で我々の経営業績を理解し評価するのに役立つと考えている。投資家に有意義な入金を提供するために、当社は調整後EBITDAと純収入の入金を以下のように提供した。自由キャッシュフローは非公認会計基準の財務計量であり、経営活動のキャッシュフローから資本支出を減算することを含む。フリーキャッシュフローは、経営陣と会社取締役会が会社の現金発生能力を評価するための指標である。したがって、経営陣は、自由キャッシュフローは、投資家や他の人に有用な情報を提供し、資本支出を差し引いて運営からキャッシュフローを生成する能力を理解し評価するのに役立つと考えている。

2023年度第1四半期ハイライト4ドル786ドル166ドル563ドル127米国預託株式伝統浸透者23年度第1四半期販売増加+40%+31%需要収入ビジネス更新収益性299ドル167会計年度第1四半期調整後EBITDA+80%·割引価格は、原材料、輸送、労働力に関するインフレコスト圧力をカバーしています。·原材料コストは過去最高から回復しているが、依然として高止まりしている。·連合軍製品や浸透器の良好な数が様々なメリットを提供している。·米国預託株式と浸透者の受注、受注率、受注速度、見積活動は依然として強い。·長期需要が強いのは、米国やカナダ全体、建築業、農業端末市場全体に幅広い基礎を持っている。·重点州、特にフロリダ州、テキサス州、カリフォルニア州で強い結果が得られた。·Jet PolmerとCultecの統合活動が計画中で、両社とも期待に達している。·22年度第4四半期には、米国預託株式および浸透者会社に設置された生産設備が予想される速度で生産されている。·新取締役会のケリー·ガスターが2022年7月21日の年次会議で当選した。·有利な定価、共同製品、浸透者、住宅端末市場の強い販売量に後押しされて増加した。·四半期の進行に伴い、Y-O-Y出来高表現が改善された。·農業端末市場は春の湿気の影響を受け、秋の需要が強いと予想される

2023年第1四半期財務業績5 32.7%24.9%第1四半期22年度$914$669 23会計年度第1四半期22四半期+780ベーシスポイント(ドル、百万ドル)+36.6%国内市場+建築+44%+非住宅+47%+住宅+43%+インフラ+22%農業(5%)業務別収入実績+米国預託株式+40%+パイプ+36%+共同製品+54%+浸透器+31%22年度第1四半期販売価格/組み合わせ、材料製造/輸送SG&Aおよびその他第1四半期EBITDA$166.6(33ドル)$198.0(13.0ドル)(49.3ドル)

自由キャッシュフローと資本構造6 FY 2023会計年度合併調整後EBITDA$299$167$132運営資本(2)(28)(36)8キャッシュ税(5)(3)(2)現金利息(4)(4)0取引コスト(3)(2)その他(10)(20)10運営からの合併キャッシュフロー$250$104$146資本支出(36)(25)(11)合併自由キャッシュフロー$214$79$135自由キャッシュフロー(？)注：すべての数字はドル単位でドル単位である。四捨五入のため、数字は加算できない可能性があります。1.経営キャッシュフローから資本支出を差し引く2.在庫、売掛金、売掛金3.業務又は資産買収及び処分に関する法律、会計及びその他の専門費用(単位：百万)2022年6月30日3月31日、2022年定期ローン手配$432$434優先手形850 350循環クレジット手配0 114総債務$1，282$898融資リースおよびデバイス融資$44$48レバレッジ1.1 x 1.4 x債務および資本リース(単位：百万)6月30日2022年循環クレジット手配下の利用可能現金$595総流動資金$1，059流動資金(百万ドル)23会計年度第1四半期売掛金変動$(64)$(18)在庫変動5(30)35売掛金変動50 58(9)運営資金総変動$(28)$(36)$8回転金は前年比変動(2)

2023年度更新指導7 2022年度重要指標2023年度Y-O-Y純売上高変化(百万ドル)$2，769$3，250-$3，350増加17%から21%調整EBITDA(百万ドル)$676$900-$940増加33%から39%調整EBITDA利益率24.4%27.7%-28.1%+330~+370ベーシスポイント2023年度予想

質疑応答

付録9

入金10

入金11付記：a)は派生ツールの公正価値調整、外貨取引(収益)損失、南米合弁企業に関連する利息、所得税、減価償却と償却の割合シェアを含み、この合弁企業は権益会計方法と幹部退職費用に従って入金される