添付ファイル4.1

安橋です。

上級乗組員証明書

契約第102、201、301節により

私たちは、国庫と企業リスク部副社長のマシミリアン·G·陳と安橋の副総裁兼会社秘書の上原クランは、正式に登録設立された会社です“会社法”北西地域に属し続けていますカナダ商業会社法( “当社”)当社と本契約日に発行された(I)自社2024年満期の2.150%優先債券元金総額400,000,000ドル(以下、“2024年債券”と略す)、(Ii)自社2025年満期の2.500%優先債券元金総額500,000,000ドル(“2025年債券”)および(Iii)自社2024年満期の変動金利優先債券元金総額600,000,000ドル(“変動金利債券”と、2024年および2025年満期債券との合計、2005年2月25日の契約第102,201,301条(“基礎契約”)によると,当社とドイツ銀行米州信託会社との間の受託者が受託者 (“受託者”)であることが証明され,2012年3月1日の最初の補充契約改訂と補充により,受託者は当社と受託者(日付は2019年5月13日の第6補足契約)との間の受託者,会社,Spectra Energy Partners,LP,デラウェア州有限会社(“SEP”)であることが証明された。Enbridge Energy Partners,L.P.,デラウェア州の有限共同企業 (SEPとともに,“保証人”)と日付2021年6月28日の8件目の補充契約, 保証人と受託者(改訂·補充された基礎契約,略称“契約”)と:

(1)署名者は、本契約に規定されている許可、発行、認証、および手形の交付のすべての条件(これに関連するすべての定義を含む)を読んだ。

(2)署名者は、当社が受託者に提出した手形に関する文書及びいくつかの他社の文書及び記録を検討し、以下に言及する当社(“取締役会”)取締役会の決議 及び以下に言及する財務と企業リスク部副総裁及び副総裁兼当社企業秘書の行動を含む。

(3)以下,署名者は,本証明書第4段落で述べたインフォームドコンセントを表現できるように(状況に応じて)必要な審査や調査を行っている.

(4)署名者は,債券を発行する際には,本契約適用条項の条件を遵守していると考えられる.

(5)2022年2月15日、取締役会が2019年2月12日、13日及び2021年11月30日に開催された取締役会会議で採択された決議案(“決議案”)によると、いくつかの許可された上級職員(定義は当該等決議案を参照)、 は、当社の高級社員と次の引受業者代表と2022年2月15日に債券予引受契約別表II(“引受業者”)が指名した複数の引受業者(“引受業者”)の条項について電話で検討した後、当社と各保証人および米国銀行証券会社では,引受業者の代表であるみずほ証券米国有限責任会社,SMBC日興証券米国会社とTRUIST証券会社 と引受業者が公衆に債券を転売し,契約第301条に基づいて債券発行に関する条項を合意し設定した。債券の条項、2024年債のフォーマット、2025年債券のフォーマット、変動金利債券のフォーマットは、それぞれ添付ファイルA、B、C、Dとして本合意に添付される。

[ページの残りはわざと空にして ]

-2-

2022年2月17日から、すべての署名者が当社を代表して本証明書に署名したことを証明した。

安橋です。
差出人: /s/Karen K.L.Uehara
Name: Karen K.L. Uehara
役職:総裁副秘書長、企業秘書
差出人: /s/マシミラノ·G·チェン
Name: Maximilian G. Chan
役職:総裁副局長、国庫と企業リスク

[役人証明書の署名ページ 印鑑によって]

添付ファイルA

手形条項

-4-

期限 4,000,000ドル、2.150分の優先債券、2024年満期

ここで使用するが定義されていない大文字のターム は,本契約でこのようなタームを与える意味を持つ.

(1)証券タイトル:“2024年満期の2.150%優先債券”(以下“2024年債”と略す)

(2)2024年に発行された債券元金総額:400,000,000ドルは、最初に発行されて引受業者に売却され、一般に転売される。当社はいつでも、2024年手形と同じ条項の無限2024年手形を契約に基づいて発行することができ、このような追加2024年手形は、当時既存の2024年手形および交換または代替として発行可能な任意の手形 とともに、この契約項下の単一シリーズ手形を構成することができる。

(3)担保:“契約”第1401条により,2024年に発行された手形は双方の保証人が保証する。

(4)期日:2024年2月16日(“2024年手形満期日”)。

(5)利息:2024年に発行された債券の年利は2.150厘で、2022年2月17日から、あるいは最近1回の支払利息または準備が完了した付利日から計算される。

(6)支払日:毎年2月16日と8月16日、2022年8月16日から、この2日間が営業日でなければ、 を調整することができます。

(7)任意の支払利息支払利息の定期記録日:任意の支払利息日に支払われるべき利息及び時間通りに支払うか又は適切に規定された利息が、以下の取引終了時に、その名義で2024年手形(または1つ以上の前身証券)を登録する者に支払われる:(I)2024年手形がグローバル証券の形態で発行されている場合、利息支払日の直前の日に、または(Ii)手形が最終形態で発行されている場合は15であるこれは…。各利息支払日前の日歴 は、いずれの場合も、営業日であるか否かにかかわらず。期限通りに支払われていない、または適切に規定されていない利息は、当該定期記録日に直ちに支払を停止し、特別記録日に市が終了したときに、2024年手形(または1つまたは複数の前身証券)の登録者に支払うことができ、受託者によって決定された違約利息brを支払うことができ、関連通知は、当該特別記録日前に10日以上前に2024年手形所有者に発行されなければならない。または、任意の他の合法的な方法で任意の時間に、上場 2024手形に抵触しない任意の証券取引所の規定の方法で支払い、取引所が要求する可能性のある通知が発行された後に支払い、いずれの場合も、契約におけるより包括的な規定を基準とする。

-5-

(8)2024年債の支払先:2024年債の元金(およびプレミアム、あれば)およびそのような利息の支払先(Br)は、最初にニューヨーク市の信託事務所に受託者のために設置された会社事務所または代理機関であり、支払い時に法定通貨であるアメリカ合衆国硬貨または通貨 は、電信為替方式で支払いを証券登録簿に指定された支払い者に支払うことを含む公的および個人債務を支払う。しかし、当社の選択の下で、利息の支払いは、その住所を取得する権利がある者の住所に小切手で郵送することができ、その住所は証券登録簿に出現しなければならない。上記の規定にもかかわらず、グローバル証券に関する任意の対処金は、信託機関の適用手続きに基づいて支払われる。

(9)オプション償還:2024年手形満期日までに、当社は任意の時間および時々その選択権に従って2024年債券を全部または部分的に償還することができ、償還価格(元金のパーセンテージで表され、小数点以下を3桁小数点に四捨五入する)は以下の大きい者に等しい

(a)(I)半年に1回(360日の1年は12ヶ月30日を含むとする)、国庫金利に10(10)ベーシスポイントを加えて(Ii)償還日までの利息を減算し、償還日までの予定支払元金と利息の現在値の和を算出する

(b)償還された2024年債元金の100%を

追加するなお、いずれの場合も、償還日までの利息を計算しなければならない(ただし、償還日は含まれていない)。

上記の規定にもかかわらず、関連2024年償還日またはそれまでの利息支払日の満期及び対応する2024年手形利息分割払い は、契約条項及び条文に基づいて関連記録日に登録された2024年手形所持者に支払う。

上記のオプション償還条項については、以下の定義の用語が適用される

“国庫金利”とは、任意の償還日について、当社が以下の2項の規定により定めた収益率を指す。

国庫券金利は、ニューヨーク市時間午後4:15の後(または米国連邦準備システム理事会が毎日米国政府債券収益率を公表した後)に会社によって決定されなければならない。償還日の前の第3の営業日において、その日のその時間の後の最も近い1つまたは複数の 日の収益率に基づいて、この収益率は、連邦準備制度理事会によって発表された最新の統計データによって発行され、名称は“部分金利(毎日)-H.15”(または任意の後続指定または出版物)(“H.15”) であり、タイトルは“米国政府証券−国債定常満期日−名義”(または任意の後続タイトル またはタイトル)である。国庫券の金利を決定する際には、会社は適宜選択しなければならない:(1)国庫券の一定満期日の収益率 は、償還日から適用満期日までの期間(“残存寿命”)にちょうど等しい。または(2)H.15上にそのような財務省定常満期日が残存寿命にちょうど等しい場合、2つの収益率--1つは、H.15の直後の国庫定常満期日が残存寿命よりも短いことに対応し、1つは、H.15の直後の国庫定満期日 に対応して残り寿命よりも長い収益率-このような収益率を使用して、適用された満期日に直線的に挿入され、結果を4~3つの小数点以下に四捨五入するべきである。または(3)H.15におけるこの国債の定常満期日が残存寿命よりも短いか、または長い場合、残存寿命に最も近い単一国債定常満期日の収益率 である。本項では,適用される国庫定常満期日またはH.15満期日は満期日が関連月数または年数に等しいと見なすべきである, 適用されれば,当該等の国庫券は償還戻し日から満期日まで継続する.

-6-

償還日H.15の前の第3営業日または任意の後続指定または出版物がもはや発行されない場合、会社は、ニューヨーク市時間午前11:00、すなわち、適用される満期日または適用満期日に最も近い米国国庫券償還日の前の第2の営業日午前11:00に満了する半年の同値収益率に等しい国庫券金利を計算しなければならない。適用満期日に満了した米国債がない場合には、2種類以上の米国債brの満期日は適用満期日と同じであり、一方の満期日は適用満期日前であり、他方の満期日は適用満期日後に、会社は満期日が適用満期日前の米国国庫券を選択しなければならない。2種類以上の米国債が適用される満期日に満期になる場合、または2種類以上の米国債が前文の基準に適合する場合、会社はこの2種類以上の米国債の中から最も額面価値に近い米国債を選択し、ニューヨーク市時間午前11:00に当該等の米国債を照会しなければならない。本項に基づいて国庫券金利を決定する際には、適用される米国国庫券の半年満期収益率は、ニューヨーク市時間午前11時に当該米国国庫券の入札と要件(元金のパーセンテージで示す)と小数点以下3桁の平均値に基づいていなければならない。

会社の償還価格を決定する際の行動と決定はいずれの場合も決定的で拘束力があり、明らかな誤りはない。

任意の償還通知は、償還日の少なくとも10日前であるが、60日以下に郵送または電子的に交付される(またはホスト機関のプログラムに従って) 償還された2024年債券保有者を発行する。

部分償還の場合は、割合に応じて、抽選方式又は受託者に適宜適切かつ公平とされる他の方法で、2024年債の中から償還債券を選択する。元金1,000元以下の2024年債は部分的に償還されないだろう。任意の手形が償還部分のみである場合、手形に関連する償還通知は、手形の元本部分を償還することを明記する。元金金額は,チケット未償還分に相当する新しいチケット は,返却時にチケット保持者の名義で を発行して元のチケットをログアウトする.2024年手形は委託者が持ちさえすれば,2024年手形の償還応答 は委託者の政策と手順に従って行われる.

-7-

当社が償還価格の支払いを滞納しない限り、償還日以降、2024年の手形またはその一部の償還すべき手形は利息を停止する。

(10)追加金額:以下に規定する例外状況と制限により、会社は2024年手形を持つ非カナダ住民に支払います“所得税法”(カナダ)カナダ政府(またはその任意の政治区または税務当局)によって会社または任意の支払い代理人が支払い時に、またはその支払いによって徴収された任意の現在またはbrの将来の税金、評価または他の政府費用(罰金、利息および他の債務を含む)を差し引いた後に、2024年の手形について支払われる1 br}正味額 のために必要とされるかもしれない追加金額2024年満期支払手形に規定されている金額を下回らない(会社は適用法に基づいて差し止められたすべての金額を関係当局に送金しなければならない)提供, しかし、当社は追加の金額を支払う必要はありません

(a)任意の人、またはその人または他の人のために、そのような税金を代理または控除しなければならない場合、そのような人または任意の他の人は、2024年の手形によって支払われた任意のお金によって実益権益を享受し、2024年期の手形は、当社から距離を置いているわけではない(Br)が指す範囲内である“所得税法”(カナダ)),(Ii)を“指定株主”とする(定義参照)“所得税法”(カナダ))、または(Iii)会社と距離を置いて取引しない(すなわち所得税法 (カナダ))という“指定株主”がいます

(b)カナダと関連しているため、カナダおよびカナダ以外の国で保険業務を経営している非住民保険者を含むが、これらに限定されない(2024年紙幣を所有するか、または任意の支払いを受けるか、または任意の権利を行使することを除く)

(c)任意の税金、評価税、または他の政府が料金を徴収するが、当該税金、評価税または他の政府料金は、以下の理由で徴収されない者でなければならない:(I)所持者は、より遅い発生者を基準とする2024年期手形を提示し、その支払期限が満了するか、または支払いが適切な日後30日以上支払うことを要求する。または(2)所有者が、法律、法規、行政慣行、または条約要件が遵守されている場合、任意のそのような税金、評価または課金の控除または控除比率を免除または低減するための前提条件として、任意の証明、識別、情報、文書、または他の報告要件を遵守していない場合

(d)任意の相続税、相続税、贈与、販売、譲渡、個人財産税、または任意の同様の税、評価税、または他の政府課金;

-8-

(e)支払い代理人が差し引かれた任意の税金、評価、または他の政府費用を要求するために、または2024年の手形上で誰かに支払われた任意の金brであって、支払い代理人がその人を抑留することなく、その人に支払うことができる場合、少なくとも1つの他の支払い代理人がその識別情報をその人に提供する

(f)税金、評価税、または他の政府料金のために支払う必要があるが、この税金、評価税、または他の政府料金は、2024年期手形の支払いの差し止めによって支払われるbrではない

(g)(I)改正された“1986年米国国税法”(以下、“FATCA”と略す)第1471~1474条、またはその任意の後続バージョン、または任意の他の政府当局によって課せられた任意の同様の法律、(Ii)カナダが“FATCA”を実施する任意の条約、法律、法規または他の公式指導、またはFATCAまたは任意の他の政府当局が課す任意の同様の法律に関連する任意の政府間合意、または(Iii)会社または保証人と米国またはそのFATCAを実施する任意の当局との間の任意の合意;または

(h)(A)、(B)、(C)、(D)、(E)、(F)および(G)項の任意の組み合わせ。

カナダの法律(またはその任意の政治的区分)が、このような支払いを受益者または財産付与者に計算することを要求する場合、2024年手形の任意の支払いについて、受託者、共同企業またはその支払いの唯一の実益所有者以外の所有者に追加のbrの金額を支払うこともない(この受益者、財産付与者、メンバーまたは実益所有者が2024年手形の所有者である場合)カナダ連邦所得税における収入。

適用法によると、会社は任意のカナダ税金の納付日から30日以内に、郵送方式で2024手形所持者に認証された税務領収書のコピーまたはその支払いを証明する他の書類を提供する。

いずれの場合も、2024年手形または契約において元金(およびプレミアム、例えば)、利息 または2024年手形または2024年手形に関連する任意の他の支払金額による支払いが言及された場合、この言及は、追加金額の支払いへの言及を含むものとみなされるが、このような場合には、そのような追加金額について支払わなければならない、または支払われるべき追加金額である。

-9-

(11)税収償還:2024年債券は2024年債券償還日の前に少なくとも10日であるが、60日以下であり、2024年債券元金に等しい償還価格で、2024年債券償還日の応算と未償還利息とともに、随時償還される。会社 (またはその相続人)が(1)(A)カナダの法律または関連法規(または会社の相続人の組織管轄権)または任意の適用可能な政治区画または税務当局の任意の修正または変更(発表された予期された変更を含む)、または(B)任意の立法機関、裁判所、政府機関または規制機関が2022年2月15日または後に発表または施行されたこのような法律または法規の解釈または適用の任意の修正または変更によるものである場合、当社は、(2)2022年2月15日以降、任意の税務機関が取った任意の行動、または任意のカナダ裁判所(または会社の後継者の組織管轄権) または上記(1)に記載された任意の行動を含む任意の決定を、2024年手形の次の利息支払日に上記の任意の一連の手形に支払う義務があるか、または(2)2022年2月15日以降、任意の税務機関がとることを義務化したものである。当社の法律顧問は、当社の法律顧問は、当社に対して行動または決定を行うか否か、または正式に変更、改訂、適用または解釈を提出するか否かにかかわらず、次の利息支払日に本シリーズの任意の手形について追加金額を支払う義務があると考えています, 当社は,合理的な利用可能な措置を用いることでこの義務を回避できないことを決定した。

(12)額面:2024年債券は登録形式でしか発行できません。額面2,000ドルとその1,000ドルの整数倍の利息は含まれていません。

(13)弁済基金:2024年に発行された債券はいかなる弁済基金にも拘束されないだろう。

(14)失効と契約失効:“契約”第1302条と第1303条の規定により、2024年紙幣は撤回·弁済される。

(15)証券形式:2024年手形は、最初に完全に登録されたグローバル手形によって代表され、簿記形式で信託会社(“ホスト”)または代表ホスト会社(“ホスト”)に格納され、CEDE& Co.の名義で登録され、ホストの代理者、またはホストすべき許可代表によって要求される他の名前として登録される。2024年手形は受託者及びその参加者による譲渡や交換しかできませんが、契約規定がある場合は除外します。

-10-

期限 2025年満期の5,000,000ドル2.500分の優先債券

ここで使用するが定義されていない大文字のターム は,本契約でこのようなタームを与える意味を持つ.

(1)証券タイトル:“2025年満期の2.500%優先債券”(以下、“2025年債券”と略す)。

(2)2025年に初めて発行され、引受業者が公衆に転売する債券元金総額: 5億ドルを発行して売却する。当社は、いつでも、2025年手形と同じ条項の無限追加2025年手形を契約に従って発行することができ、この追加2025年手形は、当時既存の2025年手形および交換または代替として発行可能な任意の手形 と共に、この契約項下の単一シリーズ手形を構成する。

(3)担保:“契約”第1401条により,2025年に発行された手形は双方の保証人が保証する。

(4)期日:2025年2月14日(“2025年手形満期日”)。

(5)利息:2025年に発行された債券の利息は年利2.500厘で、2022年2月15日または最近の支払利息または準備が完了した付利日から計算されます。

(6)支払日:毎年2月14日と8月14日、2022年8月14日から、この2日間が営業日でなければ、 を調整することができます。

(7)任意の支払利息支払利息の定期記録日:任意の支払利息日に支払われる利息は、2025年手形(または1種以上の前身証券)の名義登録者に支払い、任意の支払日に時間通りに支払うか、または適切に支払う。 2025年手形がユニバーサル証券として発行された場合、利息支払日の直前の日、または(Ii)手形が最終形態で発行された場合は15となるこれは…。各利息支払日前の日歴 は、いずれの場合も、営業日であるか否かにかかわらず。期限通りに支払われていない、または適切に規定されていない利息は、当該定期記録日に直ちに所持者の支払いを停止し、特別記録日が市を閉じたときに2025年手形(または1つ以上の前身証券)の登録所有者に支払うことができ、この違約利息を支払うことは受託者によって決定され、関連通知は当該特別記録日前に10日以上前に2025年手形所持者に発行されなければならない。または、任意の他の合法的な方法で任意の時間に、上場 2025手形に抵触しない任意の証券取引所の規定の方法で支払い、取引所が要求する可能性のある通知が発行された後に支払い、いずれの場合も、契約におけるより包括的な規定を基準とする。

-11-

(8)2025年債券の支払先:2025年債券の元金(およびプレミアム、あれば)と、その目的のために設置された任意の利息の支払先は、最初は、支払時に法定通貨であるアメリカ合衆国のコインまたは貨幣であり、支払時に法定通貨であるアメリカ合衆国のコインまたは通貨であり、電信為替方式で証券登録簿に指定された支払いを受け取ることを含む公的および個人債務を支払うための受託者の信託事務所であるべきである。しかし、当社の選択の下で、利息の支払いは、その住所を取得する権利がある者の住所に小切手で郵送することができ、その住所は証券登録簿に出現しなければならない。上記の規定にもかかわらず、グローバル証券に関する任意の対処金は、信託機関の適用手続きに基づいて支払われる。

(9)オプション償還:2025年手形満期日までに、当社は2025年債券の全部または一部を随時償還することができ、償還価格(元金の百分率で表され、小数点以下を3桁小数点に四捨五入)は以下のような大きい者に等しい

(a)(I)半年に1回(360日の年に12個の30日を含むとする)償還日までに計画的に支払われた残り元金と利息の現在値の和は、国庫金利に12.5ベーシスポイント加算して償還日までの利息を差し引く

(b)償還される2025年の債券元金の100%を

追加するなお、いずれの場合も、償還日までの利息を計算しなければならない(ただし、償還日は含まれていない)。

上記の規定にもかかわらず、関連償還日又はそれまでの支払日が満了及び対応する2025年手形の利息は、契約の条項及び条文に基づいて、関連記録日が営業時間終了時に関連記録期日に登録された2025年手形所持者に支払われる。

上記のオプション償還条項については、以下の定義の用語が適用される

“国庫金利”とは、任意の償還日について、当社が以下の2項の規定により定めた収益率を指す。

国庫券金利は、ニューヨーク市時間午後4:15の後(または米国連邦準備システム理事会が毎日米国政府債券収益率を公表した後)に会社によって決定されなければならない。償還日の前の第3の営業日において、その日のその時間の後の最も近い1つまたは複数の 日の収益率に基づいて、この収益率は、連邦準備制度理事会によって発表された最新の統計データによって発行され、名称は“部分金利(毎日)-H.15”(または任意の後続指定または出版物)(“H.15”) であり、タイトルは“米国政府証券−国債定常満期日−名義”(または任意の後続タイトル またはタイトル)である。国庫券の金利を決定する際には、会社は適宜選択しなければならない:(1)国庫券の一定満期日の収益率 は、償還日から適用満期日までの期間(“残存寿命”)にちょうど等しい。または(2)H.15上にそのような財務省定常満期日が残存寿命にちょうど等しい場合、2つの収益率--1つは、H.15の直後の国庫定常満期日が残存寿命よりも短いことに対応し、1つは、H.15の直後の国庫定満期日 に対応して残り寿命よりも長い収益率-このような収益率を使用して、適用された満期日に直線的に挿入され、結果を4~3つの小数点以下に四捨五入するべきである。または(3)H.15におけるこの国債の定常満期日が残存寿命よりも短いか、または長い場合、残存寿命に最も近い単一国債定常満期日の収益率 である。本項では,適用される国庫定常満期日またはH.15満期日は満期日が関連月数または年数に等しいと見なすべきである, 適用されれば,当該等の国庫券は償還戻し日から満期日まで継続する.

-12-

償還日H.15の前の第3営業日または任意の後続指定または出版物がもはや発行されない場合、会社は、ニューヨーク市時間午前11:00、すなわち、適用される満期日または適用満期日に最も近い米国国庫券償還日の前の第2の営業日午前11:00に満了する半年の同値収益率に等しい国庫券金利を計算しなければならない。適用満期日に満了した米国債がない場合には、2種類以上の米国債brの満期日は適用満期日と同じであり、一方の満期日は適用満期日前であり、他方の満期日は適用満期日後に、会社は満期日が適用満期日前の米国国庫券を選択しなければならない。2種類以上の米国債が適用される満期日に満期になる場合、または2種類以上の米国債が前文の基準に適合する場合、会社はこの2種類以上の米国債の中から最も額面価値に近い米国債を選択し、ニューヨーク市時間午前11:00に当該等の米国債を照会しなければならない。本項に基づいて国庫券金利を決定する際には、適用される米国国庫券の半年満期収益率は、ニューヨーク市時間午前11時に当該米国国庫券の入札と要件(元金のパーセンテージで示す)と小数点以下3桁の平均値に基づいていなければならない。

会社の償還価格を決定する際の行動と決定はいずれの場合も決定的で拘束力があり、明らかな誤りはない。

任意の償還通知は、償還日の少なくとも10日前であるが、60日以下に郵送または電子的に交付される(または委託者の手続きに従って)、各人が2025年期間の手形を償還する所持者に通知される。

部分償還の場合は、比例、抽選または受託者が適宜適切かつ公平とされる他の方法で2025年債を選択して償還する。元金1,000元以下の2025年債券は部分的に償還されないだろう。任意の手形が償還部分のみである場合、手形に関連する償還通知は、手形の元本部分を償還することを明記する。元金金額は,チケット未償還分に相当する新しいチケット は,返却時にチケット保持者の名義で を発行して元のチケットをログアウトする.2025年手形は受託者が持ちさえすれば,2025年手形の償還応答 は委託者の政策と手順に従って行われる。

-13-

当社が償還価格の支払いを滞納しない限り、償還日以降、2025年手形またはその一部償還すべき手形は利息を停止する。

(10)追加金額:以下に規定する例外状況と制限により、会社は2025年手形を持つ非カナダ住民に支払います“所得税法”(カナダ)会社または任意の支払代理人が、またはカナダ政府(またはその中の任意の政治地域または税務当局)(総称して“カナダ税”)のために、支払い時またはそれによって徴収された任意の現在または将来の税収、評価または他の政府費用(罰金、利息および他の債務を含む)のために、2025年期手形の各正味支払いを控除または差し引くために必要とされる可能性がある追加金額。2025年満期支払手形に規定されている金額を下回らない(会社は適用法に基づいて差し止められたすべての金額を関係当局に送金しなければならない)提供, しかし、当社は追加の金額を支払う必要はありません

(a)誰でも、その人または他の人のために、そのような税金を代理または控除しなければならない場合、その人または任意の他の人は、2025年期手形によって支払われた任意のお金に対して実益権益を有し、2025年期手形は、当社から距離を置いているわけではない(“br”という言葉の意味の範囲内である)“所得税法”(カナダ)),(Ii)を“指定株主”とする(定義参照)“所得税法”(カナダ))、または(Iii)会社と距離を置いて取引しない(すなわち所得税法 (カナダ))という“指定株主”がいます

(b)カナダと関連しているため、カナダおよびカナダ以外の国で保険業務を経営している非住民保険者を含むが、これらに限定されない(2025年期手形を保有または所有するか、任意の支払いを受けるか、または任意の権利を行使することを除く)

(c)(I)所持者は、より遅い発生者を基準とする2025年期間の手形を提示し、当該等の税金、評価税または他の政府料金が、以下の理由で徴収されない場合は、(I)所持者は、より遅い発生者を基準とする2025年期間の手形を提示する。または(2)所有者が、法律、法規、行政慣行、または条約要件が遵守されている場合、任意のそのような税金、評価または課金の控除または控除比率を免除または低減するための前提条件として、任意の証明、識別、情報、文書、または他の報告要件を遵守していない場合

(d)任意の相続税、相続税、贈与、販売、譲渡、個人財産税、または任意の同様の税、評価税、または他の政府課金;

-14-

(e)任意の支払代理人が差し引かれた任意の税金、評価、または他の政府費用を要求するために、2025年手形上で誰かに支払われる任意の金brであって、支払い代理人がその人を抑留することなく、その人に支払うことができる場合、少なくとも1つの他の支払い代理人がその識別情報をその人に提供する

(f)任意の税金、評価税、または他の政府料金によって支払われるか、またはそのような税金、評価税、または他の政府料金は、2025年期手形を源泉徴収する支払い方法で支払われるbrではない

(g)(I)改正された“1986年米国国税法”(以下、“FATCA”と略す)第1471~1474条、またはその任意の後続バージョン、または任意の他の政府当局によって課せられた任意の同様の法律、(Ii)カナダが“FATCA”を実施する任意の条約、法律、法規または他の公式指導、またはFATCAまたは任意の他の政府当局が課す任意の同様の法律に関連する任意の政府間合意、または(Iii)会社または保証人と米国またはそのFATCAを実施する任意の当局との間の任意の合意;または

(h)(A)、(B)、(C)、(D)、(E)、(F)および(G)項の任意の組み合わせ。

カナダの法律(またはその政治的区分)が、このような支払いを受益者または財産付与者に計上することを要求することを前提として、2025年手形の任意の支払いについて、受託者、共同企業またはそのような支払いではない唯一の実益所有者に追加のbr金額を支払うこともない(この受益者、財産付与者、メンバーまたは実益所有者が2025年手形の所有者である場合)カナダ連邦所得税における収入。

適用法によると、会社は任意のカナダ税金の納付日から30日以内に、郵送方式で2025手形所持者に認証された税務領収書のコピーまたはその支払いを証明する他の書類を提供する。

いずれの場合も、2025年手形または契約において元金(およびプレミアム)、利息 または2025年手形または2025年手形に関連する任意の他の対応金額による支払いについて言及する場合には、追加金額の支払いへの言及を含むものとみなされるが、このような場合には、そのような追加金額について支払わなければならない、または支払うべき追加金額が含まれる。

-15-

(11)税収償還:2025年債券は2025年債券償還日まで少なくとも10日だが、60日以下で、2025年債券元金と同等の償還価格で、2025年債券償還日の応算と未償還利息とともに、随時償還される。会社 (またはその相続人)が(1)(A)カナダの法律または関連法規(または会社の相続人の組織管轄権)または任意の適用可能な政治区画または税務当局の任意の修正または変更(発表された予期された変更を含む)、または(B)任意の立法機関、裁判所、政府機関または規制機関が2022年2月15日または後に発表または施行されたこのような法律または法規の解釈または適用の任意の修正または変更によるものである場合、当社は、2025年手形の次の利息支払日に、上述した一連の手形のいずれかの手形に、brに関連する追加金額を支払うことを義務付けられているか、または(2)2022年2月15日以降、任意の税務機関が取った任意の行動、または任意のカナダ裁判所(または会社の後継者の組織管轄権) または上記(1)に記載された任意の行動を含む任意の決定を行ったか、または、(2)2022年2月15日以降、任意の税務機関が取ったいかなる行動も含む。当社の法律顧問は、当社の法律顧問は、当社に対して行動または決定を行うか否か、または正式に変更、改訂、適用または解釈を提出するか否かにかかわらず、次の利息支払日に本シリーズの任意の手形について追加金額を支払う義務があると考えています, 当社は,合理的な利用可能な措置を用いることでこの義務を回避できないことを決定した。

(12)額面:2025年債券は登録形式でしか発行できません。額面2,000ドルと1,000ドルの整数倍の利息は含まれていません。

(13)債務超過基金:2025年に債券はいかなる債務超過基金にも拘束されないだろう。

(14)失効と契約失効:“契約”第1302条と第1303条の規定により、2025年に紙幣は撤回·弁済される。

(15)証券形式:2025年手形は、最初に完全に登録されたグローバル手形に代表され、簿記形式で信託会社(“ホスト”)または代表ホスト会社(“ホスト”)に格納され、CEDE& Co.の名義で登録され、ホストの代理者、またはホストすべき許可代表が要求すべき他の名前として登録される。2025年手形は受託者とその参加者による譲渡や交換しかできませんが、br}契約規定がある場合は除外します。

-16-

条項 2024年満期の6億ドル変動金利優先債券

ここで使用するが定義されていない大文字のターム は,本契約でこのようなタームを与える意味を持つ.

(1)証券タイトル:“浮利優先手形2024年満期”(以下、“浮利手形”と略す)。

(2)引受業者に公開転売された変動金利債券元金総額: 600,000,000ドルを初歩的に発行して売却する。当社は、その時点で既存の変動金利手形および交換または代替として発行可能な任意の手形と共に、その契約項下の単一の一連の手形を構成する契約に基づいて、変動金利手形と同じ条項の無限度 金額の追加変動金利手形を随時および時々発行することができる。

(3)担保:契約1401条により、変動金利手形は双方の保証人が保証する。

(4)満期日:2024年2月16日(“浮利手形満期日”)。

(5)利息:変動金利手形の利息は複合SOFR(定義は以下参照)プラス年利0.630厘(63ベーシスポイント)(“保証金”);提供税率は0.00%を下回ってはいけません。

(a)いずれの利息支払日も本来営業日(以下のように定義する)(利息支払日も満期日)でなければ,利息支払日はそれに続く営業日 日に延期されるが,その営業日がそれに続くカレンダー月内であれば,利息支払日はそれに続く営業日より前の 日となるべきである.満期日または償還日が営業日でない場合は、次の営業日に元金と利息を支払い、満期日またはその償還日からその後の期間に利息は発生しません。もし変動手形を償還する場合、当社が償還価格で支払うことができない場合は、償還日に利息を停止します。

(b)変動金利債券の利息は二零二二年二月十五日から計算されます。

(c)変動金利手形は、適用利息期間または初期利息期間 (それぞれ以下の定義を参照)に保証金を加えた複合SOFR金利で利息を算出し、“初期利息期間”は、元の 発行日から初期支払日までの期間である。その後、各“利子期間”は、 から開始され、支払日から、直後の支払日を含まないまでの期間が含まれ、変動金利手形の最終利息 期間が、そのような変動金利手形の満期日の直前の期間 からその満期日までであるが、満期日が含まれない場合。

-17-

(d)毎期浮利手形の当計および支払利息金額は、(I)変動金利手形の未償還元金金額に(Ii)利息期間に関する金利を乗算する(2)その利息期間の実日数を360の商数で割ることに等しい。

(e)複合軟質

(i)当社が委任した受託者またはその後継者が計算代理人(“計算代理人”)を担当する。複合 SOFR“は、計算エージェントによって、以下の式に従って決定される(必要に応じて、計算されたパーセンテージは、 によって最も100%近くの1%に四捨五入され、例えば、9.753973%(または.09753973)は、 を9.75397%(または.0975397)および9.753978%(または.09753978)、上向きに9.75398%(または.0975398))に丸められる

その中で:

“SOFR指数スタート“ は関連利子期間の最初の日の2つのアメリカ政府証券営業日のSOFR指数値 である

“SOFR指数端部Brは、利息期間に関連する支払日の2つ前の米国政府証券営業日のSOFR指数値(または最終利息期間内、満期日の前、または任意の変動金利手形の償還に属する場合、適用される償還日の前)である

“DC”は適用観察期間内のカレンダー 日数である.

複合SOFRを決定することについて言えば、“SOFR指数”とは、いかなるアメリカ政府証券営業日についても、

(1)アメリカ政府証券営業日のために発表されたSOFR指数は、その価値が

ニューヨーク連邦準備銀行サイト午後3:00 (ニューヨーク時間)米国政府証券営業日(“SOFR指数決定時間”);または

-18-

(2)上記(1)で規定されたSOFR指数がこのように出現しない場合、基準変換イベント及びその関連基準 交換日がすべて発生しない限り、SOFRについては、複合SOFRは以下の“SOFR指数 が使用できない”条項によって決定される比率であるべきである。

利付決定日“とは、各支払日の2つ前の米国政府証券営業日のbr日(または最終利息期間内、満期日前、または任意の変動金利手形を償還する場合、適用される償還日の前)を意味する。

“観察期間”とは、(1)利子期間毎に、当該利子期間内の第1の米国政府証券営業日より前の2つの米国政府証券営業日から当該利子期間の付利決定日までの期間、および(2)変動金利手形の償還に関する任意の利息の支払いについて、当該利子期間内の最初の日より前の2つの米国政府証券営業日から合計して含まれる期間を意味する。しかし、前の2つのアメリカ政府証券の営業日は含まれていない

SOFR“とは、ニューヨーク連邦準備銀行が基準管理人(または後続管理人)としてニューヨーク連邦準備銀行サイト上で公表されたこの日の担保隔夜融資金利を意味する。

“米国政府証券営業日”とは、土曜日、日曜日または証券業および金融市場協会が、米国政府の証券取引を行うために会員の固定収益部門を終日閉鎖することを提案する日を意味する

(Ii)本プロトコルまたは変動金利手形に逆の規定があっても、当社またはその指定者(計算エージェントであってもよく、計算エージェントがその任命に完全に同意し、そのための責任を負うことなく、計算エージェントであってもよい)、後任計算エージェントまたはこれらの基準移行条項に記載されているその代理人である会社の他の指定者(任意のそのようなエンティティ、“指定者”)は、関連する参照時間または前に基準遷移イベントおよびその関連基準 交換日を決定する(以下のように定義される)複合SOFRを決定することについて発生している。その後,以下5(F)節で述べる基準代替条項は,変動金利手形の支払金利のすべての決定に適用される.

-19-

(Iii)疑問を生じないように,基準リセット条項により,基準遷移イベントとそれに関連する基準リセット日が発生した後,変動金利手形の利息期間ごとの対応利息は,基準リセット(定義は後述)と適用保証金の和に等しい年利 となる.

(f)SOFRインデックスは使用できません。

SOFR指数ならスタートSOFR指数でも終了 関連利子支払い決定日及び基準過渡イベント及びその関連基準 交換日は公表されておらず、“複利SOFR”とは、このような指数の適用利息期間がない複利投資収益率、SOFR平均値の式から計算される毎日の複利投資収益率、及びこの式に必要な定義であり、ニューヨーク連邦準備銀行のサイトに掲載されており、サイトは:https://www.newyorkfed.org/market/Treasury-repo-ference-rate-information, あるいは任意の後続源である。本規定については,SOFR平均値複合公式と関連定義 から“計算期”の提案法を“観察期間”に変更し,“30個,90個あるいは180日”などの文字を削除すべきである。もし毎日SOFR(“SOFR”)i“)観察期間中はどの日も”i“ ,SOFRは出現しないi この日、SOFRはニューヨーク連邦準備銀行サイトで発表された最初の米政府証券営業日に発表される。

(g)基準過渡イベントの影響。

(i)基準置換。当社またはその指定者が任意の日付の基準査定について、基準移行イベントとその関連基準交換日が基準時間前に発生した場合、基準交換 は、その 日付の当該等センチ定及びその後のすべての日付のすべてのセンチ定について当時の基準に置き換える。

(Ii)基準置換は変更に適合します。基準交換を実施する際には,当社またはその指定者 が時々変化する基準に応じた交換を行う権利がある。

-20-

(Iii)決定と決定。会社またはその指定者が、期限、レートまたは調整に関する任意の決定、またはイベント、状況または日付の発生または発生しない任意の決定、およびいかなる行動またはbr}任意の選択の任意の決定を含む、第5(F)節に記載された基準交換条項に従って可能な任意の決定、決定または選択を含む、会社またはその指定者:

(1)明らかな誤りなしに決定的で拘束力があるだろう

(2)当社が作成すれば、その全権を適宜決定します

(3)会社の指定者が行う場合は、会社と協議した後に行い、指定者は会社が反対するいかなる決定も、決定や選択をしない

(4)他の誰の同意もなく施行されることができる。

(h)本節では,以下で定義する用語を適用する

基準“は、最初に上記で定義された複合SOFR, を意味し、基準変換イベントおよびその関連基準交換日が複合SOFR(またはそれを計算するための公表された毎日SOFRまたはSOFR指数)またはそのときの基準面で発生する場合、 ”基準“は、適用される基準代替を意味する。

基準置換“とは、基準置換日の前に、会社またはその指定者が決定することができる以下の注文に列挙された第1の代替案を意味する

(i)総和:(1)関連政府機関によって選定または提案された代替金利は、該当期限が適用された当時の基準となる代替金利と(2)基準代替調整

(Ii)(1)ISDAフォールバック率と(2)基準リセット調整の総和;

(Iii)総和:(1)当社またはその指定者が選択した代替金利は、当時適用された対応期限基準の の代わりに、任意の業界が受け入れた金利を適切に考慮して、当時のドル建て変動金利手形の現在の基準の代わりに、および(2)基準代替 調整を行う。

-21-

基準交換調整“とは、基準交換日から、会社またはその指定者が決定できる以下の注文に列挙された最初の代替案を意味する:

(i)関連政府機関が適用される未調整基準のための選択または提案された利差調整または計算または決定のための方法(正の値または負の値 またはゼロであってもよい);

(Ii)適用される未調整基準置換がISDAフォールバック率に等しい場合、ISDAフォールバック調整

(Iii)会社またはその指定者によって選択された利益調整(正の値、負の値、またはゼロであってもよい)、任意の業界によって受け入れられた利益調整を適切に考慮するか、またはそのような利益調整を計算または決定する方法は、そのときの基準をドル建ての変動金利チケットの適用可能な未調整基準に置き換えるためにbr}チケットを置換する。

“適合基準置換変更”とは、任意の基準置換について、会社またはその指定者が、このような基準置換を採用する任意の技術、行政または運営変更を市場慣行とほぼ一致する方法で反映するのに適している可能性があると考えることである(利息期限の定義または解釈、金利の決定および利息を支払う時間および頻度の変更、 金額または期限の丸め込みおよび他の行政事項を含む)。当社又はその指定者が当該等の市場慣行のいずれかの部分を採用することは行政的に不可能であると決定した場合や、当社又はその指定者が使用基準代替の市場慣行が存在しないと判断した場合は、当社又はその指定者が合理的に が可能であると考える他の方式である)。

“基準交換日”とは,そのときの基準に関する次のイベントの中で最も早く発生した :

(i)“基準移行イベント”が第(I)または(Ii)第2項を定義する場合、(X)公開宣言またはその中で言及されている情報の公表日および(Y)基準管理者が基準の提供を永久的または無期限に停止する日は、より遅い日を基準とするか;または

(Ii)“基準遷移イベント”が第(3)項を定義する場合は、公開声明の日又はその中で言及された情報の公表日を意味する。

-22-

疑問を生じないように、基準交換日をもたらすイベントが、任意の決定された基準時間と同じであるが基準時間よりも早い同じ日に発生した場合、基準交換日は、決定された基準時間の前に発生するとみなされる。

“基準変換イベント”とは、そのときの基準に対して以下の1つまたは複数のイベントが発生することを意味する

(i)基準管理人またはその代表によって発表された公開声明または情報開示は、管理者が基準の提供を停止または永久的または無期限に停止することを宣言するが、声明または公表されたときに、基準を提供し続ける後任の管理人はいない

(Ii)監督管理機関は、基準管理人、基準通貨の中央銀行、基準管理人に管轄権を有する破産官、基準管理人に管轄権を有する決議機関、または基準管理人に対して同様の破産または解決権限を有するエンティティの公開声明または情報公表であり、基準管理人が基準の提供を停止したか、または永久または無期限に基準の提供を停止することを宣言するが、この声明または公表時には、基準の後任管理人を提供し続けることはない

(Iii)監督管理担当者は基準管理人が発表した公開声明や情報であり、宣言 基準はもはや代表的ではない。

基準 置換の場合、“対応する基期”とは、そのときの基準の適用された 基期とほぼ同じ長さ(平日調整を考慮しない)を有する基本期(隔夜を含む)を意味する。

“ニューヨーク連邦準備銀行のウェブサイト” はニューヨーク連邦準備銀行のウェブサイトを指し、現在http://www.newyorkfed.org、あるいは任意の後続源に位置している。

ISDA定義“とは、国際スワップおよび派生ツール協会またはその任意の後続機関によって発表された、時々改訂または追加された2006年ISDA定義、または時々出版される任意の後続金利デリバティブ定義マニュアルを意味する。

“ISDA予備調整”とは,ISDA定義によりデリバティブ取引に適した利差調整, (正の値,負の値またはゼロであってもよい)であり,適用期限基準による指数停止イベント発生時に決定される.

-23-

ISDA予備金利“とは、指数終了日に発生したときに、ISDA予備調整の適用基準期間を含まないデリバティブ取引 に適用されてISDA定義が発効するレートを意味する。

基準のいずれかについて言えば、“参照時間”とは、(1)基準が複利SOFRであればSOFR指数を規定する時間、および(2)基準 が複利SOFRでなければ、当社またはその指定者が基準リセットの基準を満たすことによって決定される時間が変化することを指す。

関連政府機関“とは、連邦準備委員会および/またはニューヨーク連邦準備銀行、または連邦準備委員会および/またはニューヨーク連邦準備銀行またはその任意の後続機関によって正式に承認または招集された委員会を意味する。

未調整基準置換は基準置換 であり,基準置換調整は含まれていない.

(6)支払日:毎年2月16日、5月16日、8月16日と11月16日、2022年5月16日から そのいずれかが営業日でなければ、状況に応じて調整することができます。変動金利手形について言えば、“営業日” は(I)営業日(契約で定義されているように)および(Ii)米国政府証券営業日を指す。

(7)任意の支払日に利息に対処する定期記録日:任意の支払日にそのように対応および時間通りに支払われたまたは準備された利息は、(I)変動金利手形がユニバーサル証券形態で発行されるようになり、支払日の直前の日(Ii)に最終形態で発行される場合には、各支払日の15暦前(営業日であるか否かにかかわらず)の営業時間が終了したときに、その名義登録浮利手形(または1つ以上の前身のbr証券)を支払う者である。期限通りに支払われていない、またはbrとして規定されていない任意のそのような利息は、定期記録日に直ちに所持者への支払いを停止し、特別記録日の取引終了時にその名義で変動金利手形(または1つまたは複数の前身証券)を登録する者に支払うことができ、受託者によって決定される違約利息を支払い、特別記録日前に10日以上前に変動金利手形の所持者に送信されるべきであることを通知することができる。または変動金利手形の上場に抵触しない任意の証券取引所の規定に違反しない任意の他の合法的な方法で支払われ、取引所が要求する可能性のある通知が発行された後に支払われるか、いずれの場合も、契約におけるより包括的な規定に従っている。

-24-

(8)浮利手形の支払場所:浮利手形の元金(およびプレミアム、あれば)およびそのような利息の支払場所は、会社がこの目的のために設置される事務所または代理機関であり、その事務所または機関は、最初に、支払い時にアメリカ合衆国の法定通貨であり、電気為替方式で支払いを証券登録簿に指定された支払いを受ける権利のある者に支払うことを含む公的および個人債務の法定通貨を支払うために、ニューヨーク市の会社信託事務所のための受託者である提供, しかし、当社の選択の下、利息支払い は、その住所を取得する権利のある者の住所に郵送することにより行うことができ、その住所は証券登録簿に出現すべきである。上記の規定にもかかわらず、グローバル証券に関連するいかなる対処金も、信託機関の適用手続きに従って支払われる。

(9)償還を選択することができる:次の(11)段落に記載されていることを除いて、変動金利手形は満期まで償還できない。

(10)追加金額:以下に規定する例外状況と制限により、当社は変動金利手形を持っている非カナダ住民に支払います“所得税法”(カナダ)brは、会社または任意の支払い代理人が、またはカナダ政府(またはその任意の行政区またはその中の任意の政治的区画または税務当局)またはそのような支払いによって徴収される任意の現在または将来の任意の税収、評価または他の政府費用(罰金、利息および他の債務を含む)を差し引いた後に、変動金利手形の各純支払い(総称して“カナダbr}税”と呼ばれる)のために必要とされる可能性がある追加の金額である。変動金利手形に規定されている当時の満期および支払額を下回らない(会社は適用法に基づいて差し止められたすべての金額を関係当局に送金しなければならない)提供, しかし、会社は追加の金額を要求されません

(a)その人または任意の他の人のためにその税金を源泉徴収または控除しなければならない人は、その人または任意の他の人が変動金利手形に従って支払う任意のお金に対して、当社から距離を置いているわけではない(brを指す)“所得税法”(カナダ)),(Ii)を“指定株主”とする(定義参照)“所得税法”(カナダ))、または(Iii)会社と距離を置いて取引しない(すなわち“所得税法”(カナダ))という“指定株主”がいます

(b)カナダに関連する任意の人(変動金利手形を保有または所有することによって、または任意の支払いを受けるか、またはその中の任意の権利を行使することを除く)によって、カナダおよびカナダ以外の国で保険業務を運営する非住民保険者を含むが、これらに限定されない

-25-

(c)任意の税項、評価税、または他の政府が料金を徴収するが、当該等の税項、評価税または他の政府料金が、以下の理由で徴収されない場合は、(I)所持者は、当該支払の満期および支払いの日付または適切な支払いが規定された日の後30日以内に支払うことを要求する変動金利手形を提示し、両者は、比較的遅い発生者を基準とする。または(Ii)所有者が、そのような任意の税金、評価または課金の控除または控除比率を免除または低減するための前提条件として、法的、法規、行政的慣行、または条約要件が遵守されていない任意の証明、身分証明、情報、文書、または他の報告要件を遵守していない

(d)任意の相続税、相続税、贈与、販売、譲渡、個人財産税、または任意の同様の税、評価税、または他の政府課金;

(e)支払い代理人が減納を要求する任意の税金、評価税、または他の政府課金のために、誰かの変動金利手形上の任意のお金を支払うために、または任意の支払いエージェントが、少なくとも1つの他の支払エージェントが抑留することなく、支払い代理人の識別情報をその人に提供することができる場合、または任意の支払いエージェントが減納を要求する任意の税金、評価税、または他の政府課金のために、誰かの変動金利手形上の任意のお金を支払うことができる

(f)任意の税金、評価税、または他の政府料金を支払うが、このような税金、評価税、または他の政府料金は、変動金利手形を源泉徴収する支払い方法で支払うbrではない

(g)(I)改正された“1986年米国国税法”(以下、“FATCA”と略す)第1471~1474条、またはその任意の後続バージョン、または任意の他の政府当局によって課せられた任意の同様の法律、(Ii)カナダが“FATCA”を実施する任意の条約、法律、法規または他の公式指導、またはFATCAまたは任意の他の政府当局が課す任意の同様の法律に関連する任意の政府間合意、または(Iii)会社または保証人と米国またはそのFATCAを実施する任意の当局との間の任意の合意;または

(h)(A)、(B)、(C)、(D)、(E)、(F)、および(G)の任意の組み合わせ;

カナダの法律(またはその任意の政治的分岐)が、カナダ法(またはその任意の政治的分岐)が、カナダ連邦所得税側の収入に受益者または財産付与者を計上することを要求することを前提として、変動金利手形上の任意の支払いについても、受託者または共同企業の所有者としての唯一の実益所有者以外の所有者に支払うことはなく、上記の受益者、財産付与者または実益所有者であれば、追加金額の支払いを得る権利はない。会員又は実益所有者は当該変動金利手形の所持者である。

-26-

法律の適用により、会社は任意のカナダ税が納付された日から30日以内に、郵送方式で変動金利手形所持者に税務領収書又はその等税を証明する他の書類の核証明書写しを提供する。

変動金利手形または契約が、任意の場合に支払元金(およびプレミアム)、br}利息、または変動金利手形または変動金利手形に関連する任意の他の支払金を言及することは、追加金額の支払いへの言及を含むものとみなされるべきであり、このような場合には、このような場合には、そのような場合には、そのような支払い、かつて、または支払うべき追加金額を制限する必要がある。

(11)税収償還:変動金利手形は、償還日の少なくとも10日前であるが、60日以下であり、変動金利手形元金br金額に相当する償還価格で、償還日の課税および未償還利息とともに、随時償還される。(1)(A)カナダの法律または関連法規(または会社の後継者の組織管轄権)または任意の適用可能な政治区画または税務当局の任意の修正または変更(発表された任意の 予想変更を含む)、または(B)任意の立法機関、裁判所、政府機関または規制機関が2022年2月15日以降に発表または発効したこのような法律または法規の解釈または適用の任意の改正または変更 が決定された場合、当社は、上述した一連の手形に関連する追加金額を、変動金利手形の次の支払日に支払う義務があるか、または(2)2022年2月15日または後に、カナダの任意の税務機関(または当社のbr相続人の組織管轄権)、または上記(1)に記載の任意の行動を含む、任意の適用可能な政治部門または税務機関がとる任意の行動または決定を行う。会社が取った行動や決定であっても、正式に提出された任意の変更、改正、適用、または解釈でも、会社の法律顧問は、会社が次の利子日にこのシリーズの任意の手形について追加の金額を支払う義務があると考えている, 当社は、合理的な利用可能な措置を用いることで、この義務から逃れることができないことを決定した。

(12)額面:変動金利債券は登録形式でしか発行できず、額面2,000ドルと1,000ドルの整数倍の利息券は含まれていません。

(13)債務超過基金:利上げ債券は債務超過基金の影響を受けないだろう。

(14)失効と契約失効:変動金利手形は、契約第(Br)1302と1303節の規定に従って失効および清算される。

-27-

(15)証券形態:変動金利手形は、最初に、帳簿課金形式でホスト信託会社(“ホスト”)またはホスト信託会社(“ホスト”)を代表する完全に登録されたグローバルチケットによって代表され、CEDE& Co.の名義で登録され、ホストの代理者、またはホストすべき許可代表によって要求される他の名前として登録される。変動金利手形は管財人及びその参加者によって譲渡や交換しかできないが,契約に規定されている場合は除外する。

-28-

添付ファイルB

2024年に発行された紙幣のフォーマット

本手形は、以下でいう契約とは、グローバル証券を指し、受託者又はその代役者の名義で登録される。本手形は、登録された手形の全部又は一部を両替することができず、かつ、本手形の全部又は一部の譲渡は、当該受託者又はその代名人以外の誰の名義で登録することができないが、契約書に記載されている限られた場合を除く。

本証明書が、登録譲渡、交換または支払いのために、信託信託会社ニューヨーク会社(“DTC”)の許可代表によって同社またはその代理人 に提出されない限り、発行された任意の証明書は、CEDEE&COの名義で登録される。または、DTC許可を使用して、要求された他の名前(任意のお金をCELDE&COに支払います。またはDTC許可は、要求された他のエンティティを表す)、任意の個人または任意の人に譲渡、質権、または他の方法で本文書を使用する任意の譲渡、質権、または他の用途は、本文書の登録すべての人が本文書に利害関係があるので、誤りである。

安橋です。

優先債券の満期2.150厘

2024

CUSIP番号:29250 N BK 0

ISIN番号: US 29250 NBK 00

番号R-1US$400,000,000

安橋は、“西北地域会社法”に基づいて正式に登録され、“カナダ商業会社法”に基づいて存続している会社(ここでは“会社”と呼ばれ、以下に示す任意の契約相続人を含む)であり、2024年2月16日に会社または登録譲受人に元金4億,000,000ドルを支払わせ、2月17日から利息を支払うことを約束している。2022年または直近の支払日または正式に支給された利息から計算して、2022年8月16日から半年ごとに支払い、年利率は元金支払いまたは支払いが可能になるまで2.150%となる。任意の支払日に対応及び時間通りに支払い又は支払いが完了した利息は、関連契約の規定に従って、利息に関する正常記録日(営業日であるか否かを問わず)に、営業時間に市が終了したときに本手形(又は1つ又は複数の前身証券)にその名義で登録された者を支払う。当該等の利息が期限通りに支払うことができなかった場合、又は規定されていない場合は、当該定期記録日に直ちに支払を停止し、特別記録日が市を終了したときに、受託者によって決定された違約利息を支払うために、その名称が本手形(または1つ以上の前身証券)である者に支払うことができ、関連通知は、当該特別記録日の前に本系列手形保持者に発行されなければならない。または本シリーズの債券が上場される任意の証券取引所の要求に違反しない任意の他の合法的な方法で を支払うことができる, また,上記交換要求の通知後, はいずれの場合も,上記契約においてより網羅的な規定を提供する.

本手形の元金(およびプレミアムがあれば) および任意のこのような利息は、支払い時に法定通貨であるアメリカ合衆国硬貨または通貨brを支払うためにニューヨーク市またはカナダアルバータ州カルガリーの事務所または機関に設置され、支払い時に法定通貨であるアメリカ合衆国硬貨または通貨brで支払いを行う提供, しかし、当社の選択の下、利息の支払いは証券登録簿に郵送して当該住所を取得する権利のある者の住所の小切手を郵送することができるように行うことができる。上記の規定にもかかわらず、グローバル証券に関連するいかなる対処金も、信託機関の適用手続きに従って支払われる。

本付記裏面が指す受託者が手動または電子署名方式で本付記 に署名した限り、本付記は本契約項下のいかなる利益も有してはならず、いかなる目的によっても効力または義務を有してはならない。

当社はすでに本書類の正式な署名を促したことを証明します。

Enbridge Inc.
差出人:
名前: マクシミリアンG.Chan
タイトル: 副総裁、国庫と企業リスク

差出人:
名前: Karen K.L.Uehara
タイトル: 総裁副秘書兼企業秘書

[注意すべき署名ページ]

受託者の認証証明書

これは,上記の契約で指す に指定された系列証券の1つである.

日付:2022年2月_

ドイツ銀行アメリカ信託会社は受託者として

差出人:
名前:
タイトル:

[認証証明書]

(音符反転)

安橋です。

優先債券の満期2.150厘

2024

本証券は、当社が正式に発行を認可した証券(ここでは“手形”と呼ぶ)の一つであり、2005年2月25日に発行され、発行される1つ以上の系列の契約(期日は2005年2月25日)に基づいて、当社と受託者との間の日付が2012年3月1日である第1の補充契約(日付は2019年5月13日の第6回補充契約)によって改訂·補充される。会社,Spectra Energy Partners,LP(“SEP”),Enbridge Energy Partners,L.P.(“EEP”,SEPとともに,“保証人”)と受託者および日付2021年6月28日の受託者と8件目の補足契約のうち, 保証人と受託者(ここでは“契約”と呼び,このような文書に与えられた意味を持つべきである), が契約を参照して,それぞれの権利,権利制限,権利,制限,を知る.当社、保証人、受託者及び手形所持者の責任及び免除権、並びに手形認証及び交付の条項。本債券は、当社が2024年満期に指定した2.150%優先債券シリーズの一つで、予備元本総額は400,000,000ドルです。

以下の例外の場合と 制限の場合、当社は“所得税法”(カナダ)会社または任意の支払い代理人因またはカナダ政府(またはその任意の行政区またはその中の任意の政治的区画または税務当局)がそのような支払いの結果として徴収される任意の現在または将来の任意の税金、評価または他の政府費用(罰金、利息および他の債務を含む) (総称して“カナダ税項”)の後に、その手形によって行われる各純支払いについて、必要とされる場合がある。手形に規定されている当時の満期及び支払額以上の金額(会社は適用される法律に基づいて差し止めされた全ての金額を関係当局に送金しなければならない)提供, しかし、会社は追加の金額を要求されません

(a)ARM取引ではない手形によってその人または他の人に支払われる任意のお金のために、その人または他の人の任意の人または任意の他の人に支払う会社との長さ( の意味で“所得税法”(カナダ)),(Ii)を“指定株主” (定義参照)“所得税法”(カナダ))、または (Iii)会社と距離を置いて取引しない(すなわち“所得税法”(Canada)) with such a “specified shareholder”;

-34-

(b)誰もがカナダに関連しているため(手形を持っているか、または任意のお金を受け取ったり、そのいかなる権利を行使したりするだけではない)。カナダやカナダ以外の国で保険業務を経営している非住民保険者を含むが、これらに限定されない

(c)Brやどんな税金でもこのように徴収される評価や他の政府課金は行わないが,(I)チケット所持者が支払通知書を提示し,支払日は満期と支払日または支払日 後30日以上であることが条件である.支払いのための規定が整っています比較後の発生者を基準とする。または(Ii)所有者は、いかなる認証、識別、情報、文書、または他の報告要件にも準拠していない(法律、法規、そのような税金、評価税、または課金の控除または控除比率を免除または低減するための前提条件として、行政的慣行または適用される条約

(d)Brまたは任意の相続税、相続税、贈与税、販売税、譲渡税、個人財産税、または任意の同様の税、評価税、または他の政府課金;

(e)Brやどんな税金でも任意の支払エージェントが、支払エージェントがその人を抑留することなく、他人にチケット上の任意のお金を支払うことができる場合、少なくとも1つの他の支払いエージェントがその人にbr識別情報を提供することができる場合、任意の支払エージェントが源泉徴収の評価または他の政府費用 を要求する

(f)Brのために、または任意の税項目、評価税または他の政府料金のために支払われるが、このような税金項目、評価税または他の政府料金は、為替手形の支払いのために支払わなければならないものではない

(g)(I)改正された“1986年米国国税法”(FATCA)第1471~1474条、またはその任意の後続バージョン、または任意の他の政府当局が課した任意の同様の法律、適用された任意の控除または減額、カナダが“反マネーロンダリング法”を実施する任意の条約、法律、条例または他の公式指導意見、または任意の他の政府当局が実施する“反マネーロンダリング法”または任意の類似立法に関する政府間協定。または(Iii)当社または保証人と米国またはそれがFATCAを実行する任意の当局との間の任意の合意;あるいは…

(h)for any combination of items (a), (b), (c), (d), (e), (f) and (g);

カナダの法律(またはその任意の政治区分)が、受託者、共同企業またはその支払いではない唯一の実益所有者に支払われる手形をカナダ連邦収入の収入に計上することを要求する場合、その手形の任意の支払いについて追加金額を支払うことはない。br}受益者または財産付与者は、その受託財産またはその共同企業のメンバーまたは実益所有者について、納税目的で、受益者、財産付与者、メンバーまたは実益所有者がその手形の所有者である場合、その受益者、財産付与者、メンバーまたは実益所有者は追加金額の支払いを受ける権利がない。

-35-

法律の適用により、当社は任意のカナダ税が納付された日から30日以内に、手形所持者に税金領収書の核証明書写し又はその等税を証明する他の書類を郵送で提供します。

すべて、本付記または本契約が任意の場合に支払元金(およびプレミアム、例えば)、利息、または支払手形に関連する任意の他の金額を言及することは、追加金額の支払いを言及することを含むものとみなされるべきであるが、この場合、この場合、これらの金額について支払わなければならない、かつて、または支払うべき追加額とみなされる。

当社は,本契約と同じ条項の無限追加チケットを随時および随時発行することができ,このような追加チケットは,本チケットおよび交換または代替として発行される任意のチケットとともに,その契約下の単一系列チケットを構成する.

当社は、その選択権に応じて任意の時間および時々にすべてまたは一部の債券を償還することができ、償還価格(元金のパーセンテージで表され、小数点以下3桁に四捨五入する)は、以下の2つの中で大きい者に等しい

(a)(I)半年ごとの償還日までの残り支払予定元金と利息の現在値の合計 (1年360日を想定し、12ヶ月30日からなる)国庫券金利に10(10)基点を加えて(Ii)償還日を差し引いた利息

(b)償還された債券元金の100% ,

また、上記のいずれかの場合には、償還日(ただし償還日を含まない)の課税利息及び未払い利息を算出する。

上記の規定にもかかわらず、関連償還日又はそれまでの利子付期日の満了及び償還手形に対応する利子分割払い は、関連記録日が営業時間終了時に登録された手形所持者に契約条項及び条文 に基づいて支払われる。

上記のオプション償還条項については、以下の定義の用語が適用される

“国庫金利”とは、任意の償還日について、当社が以下の2項の規定により定めた収益率を指す。

国庫券金利は、ニューヨーク市時間午後4:15の後(または米国連邦準備システム理事会が毎日米国政府債券収益率を公表した後)に会社によって決定されなければならない。償還日の前の第3の営業日において、連邦準備制度理事会が発表した最新の統計データに示されたこの日の最近の1つまたは複数のbr日の収益率に基づいて、番号は“部分金利(毎日)-H.15”(または任意の後続指定または出版物)(“H.15”)、タイトルは“米国政府証券-国債定常満期日-名義”(または任意の後続タイトル またはタイトル)である。国庫券金利を決定する際には、会社は適宜選択すべきである:(1)国庫券一定満期収益率 H.15は、償還日から適用満期日までの期間(“残存寿命”)にちょうど等しい。 または(2)H.15上に残存寿命と完全に等しい国債定常満期日がない場合、2つの収益率--1つの収益率は、H.15に直後の国庫定常満期日が残存寿命よりも短いことに対応し、他方はH.15上の国庫定満期日 に対応して直ちに残寿命よりも長い--このような収益率を使用して直線 方式(実日数使用)で結果を適用された満期日に補間し、結果を3つの小数点以下に切り捨てる。あるいは(3)H.15にこのような国債定常満期日が残存寿命よりも短いか、または長い場合、H.15上で最も残存寿命に近い単一国債定常満期日の収益率となる。本項については、適用される国庫定常満期日又はH.15満期日は、満期日が関連月数又は年数に等しいとみなすべきである, 適用すれば、償還戻し日から当該等国債は一定満期日 となる。

-36-

償還日H.15の前の第3営業日または任意の後続指定または出版物がもはや発行されない場合、会社は、ニューヨーク市時間午前11:00、すなわち、適用される満期日または適用満期日に最も近い米国債償還日の前の第2営業日 満期の半年同値満期収益率に等しい国庫券金利を計算しなければならない。米国債が適用される満期日に満了していない場合には、2種類以上の米国債 の満期日は適用される満期日と同じであり、そのうちの1つの満期日は適用される満期日よりも前であり、他方の満期日は適用された満期日後には、会社は満期日が適用される期限前の米国債 を選択しなければならない。2つ以上の米国債が適用される満期日に満了する場合、または2つ以上の米国債が前文の基準に適合する場合、会社はこの2つ以上の米国債の中から取引価格が額面価値に最も近い米国債を選択しなければならず、これは入札と当該等の米国債のニューヨーク市時間午前11:00における重要値の平均値に基づく。本項に基づいて国庫券金利を決定する際には、適用される米国国庫券の半年満期収益率は、ニューヨーク市時間午前11:00における米国国庫券の入札および要件の平均値(元本のパーセンテージで表される)に基づいて、小数点以下3桁に四捨五入しなければならない。

会社の償還価格を決定する際の行動と決定はいずれの場合も決定的で拘束力があり、明らかな誤りはない。

任意の償還通知は、償還日の少なくとも10日前であるが、60日以下で郵送または電子的に送達される(またはホスト機関のプログラムに従って) は、償還チケットを償還する各所有者に送信される。

部分償還の場合は、比例、抽選または受託者が適宜適切かつ公平であると認める他の方法で償還手形を選択する。元金1,000元以下の債券は部分的に償還されないだろう。任意のチケットが償還部分のみである場合、そのチケットに関連する償還通知は、償還される手形元本部分を明記する。元金金額が手形未償還分に等しい新規手形は,差戻し時に手形所持者の名義で発行され,元の手形を抹消する.手形は管財人が所持している限り,手形の償還応答は委託者の政策と手順に従って行われる.

-37-

当社が償還価格の支払いを滞納しない限り、償還日以降、償還すべき手形又はその一部は利息の計上を停止します。

本シリーズの債券は償還日の10日前だが60日以下であり、債券元金に等しい償還価格で、償還日の利息及び未償還利息とともに、随時償還する。会社(またはその相続人)が(1)(A)カナダの法律または関連法規(または会社の組織相続人の管轄権)または任意の適用可能な政治区画または税務当局の法律または関連法規の任意の改正または変更(発表された予想変更を含む)、または(B)任意の立法機関、裁判所、政府機関または規制機関が宣言した、または2022年2月15日または後に施行された解釈またはそのような法律または法規の適用のいずれかの改正または変更による場合、会社はすでに支払い義務がある。手形の次の支払日において、上記の任意の一連の手形の追加金額、または(2)2022年2月15日または後に、カナダの任意の税務機関(または当社の相続人の組織管轄権)または任意の適用可能な政治的分岐または税務当局が取った任意の行動または決定は、上記(1)で説明した任意の行動 を含み、その行動または決定が当社に向けられているか否かにかかわらず、または正式に提案された任意の変更、改正、適用または解釈であり、当社の法律顧問は、このような変更、修正、適用または解釈は、当社が次の支払日に本シリーズの任意の手形に関連する追加金を支払う責任があると考えている, 当社は、合理的な利用可能な措置を用いることで、この義務から逃れることができないことを決定した。

本契約は、いつでも本チケットのすべての債務または本チケットに関連するいくつかの制限的な契約および違約イベントがいつでも失効する準備金を含み、 は、それぞれの場合、本契約に規定されたいくつかの条件を遵守すべきである。

本シリーズのチケットの違約イベントが発生し続けて発生すれば,本シリーズのチケットの元本は契約規定の方式と効力で満期と対応を宣言することができる.

当社及び受託者は、当社及び受託者の同意の下、当社及び受託者の同意の下、当社の権利及び義務及び一連の手形所有者の権利を随時改訂及び修正し、当社及び受託者の同意の下で、当社及び受託者が当社及び受託者の同意の下で、当社の権利及び義務及び一連の手形所有者の権利を改訂及び改正することができるが、当該等の契約規定の例外を除く。本契約にも条項 が記載されており、当時各シリーズ債券元本金額指定パーセントを保有していた保有者が当該シリーズ債券のすべての所有者を代表することを許容し、当社が当社の本契約に対するいくつかの条文及び当社の過去の本契約下での若干の違約及びその結果を遵守することを免除する。本チケット所有者の任意の当該等の同意または放棄は、当該所有者および本チケットの登録譲渡後に発行された任意のチケットのすべての未来の所有者、または本チケットの交換または代替のチケットであるすべての未来の所有者は、本チケットに書き込みがなされたか否かにかかわらず、決定的および拘束力 を有する。

-38-

“契約”の規定に基づいて、“契約”の規定に適合する場合、本手形の所有者は、当該契約についていかなる訴訟を提起する権利がないか、又は当該契約の係又は受託者の任命又は任意の他の救済措置について任意の訴訟を提起する権利がなく、当該所有者が事前に本シリーズの手形の持続的な違約事件について受託者に書面通知を出さなければならない。当時、本シリーズの債券元本を持っている所有者の25%以上はすでに受託者に書面請求を提出し、受託者に違約事件について訴訟を提起し、そして受託者に合理的な賠償を提供することを要求し、受託者は保有者から本シリーズの債券の大部分の元本を受け取っておらず、しかもこの請求と一致しない指示を受けておらず、しかもこの通知、請求と賠償要約を受けてから60日以内に、このような訴訟を提起してはならない。前述の は、本チケット所有者が、本チケット元金または本チケット割増または利息が、本チケットの各満期日または後に提起された任意の訴訟を強制的に実行することには適用されない。

本付記及び本付記のいずれの条文及び本付記のいずれの条文も、当社の絶対及び無条件の責任を変更又は損害することはなく、すなわち、本付記で定められた時間、場所及び金利及び当付票の元金及び任意の割増及び利息を硬貨又は貨幣で支払うことができる。

本契約に規定されているように、当該契約に記載されているいくつかの制限の規定により、当社の本契約及び本付記項下のいくつかの責任は、本契約に規定されている本契約に裏書きされた担保によって担保される。本付記を持つ保有者毎に上記担保のすべての条項及び規定に同意する。“契約”では,ある事件が発生すると,どの保証人も担保責任を解除されなければならないと規定されている。

契約によって規定され、契約に記載されているいくつかの制限によって制限されているように、本手形の譲渡は、本手形を返送した後、本手形元金及び任意の割増及び利息を支払う必要があり、本手形の元金及び任意の割増及び利息は支払わなければならず、当社及び証券登録所の所有者又はその正式に許可された権利者が書面で当社及び証券登録所長に満足する書面譲渡文書で登録した後、証券登録簿に登録することができ、1部又は複数の本シリーズの新しい手形及びbrと同じ承諾期間を有することができる。指定された譲受人または 譲受人に同じ元本総額で発行する.

本シリーズ債券は登録 形式でのみ発行され,額面2,000ドルとその1,000ドルの整数倍の利息は含まれていない.本契約に規定されているように、当該契約に記載されているいくつかの制限によって制限され、本シリーズのチケットは所持者の要求に応じて、本シリーズの同じ元本金額及び異なるライセンス額面の同類債券を両替することができる。

-39-

このような譲渡または交換登録はサービス料を徴収しないが、当社は、これに関連する任意の税金または他の政府費用を支払うのに十分な金額 を支払うことを要求することができる。

本チケットを正式に提示して譲渡を登録する前に、当社、受託者及び当社の任意の代理人又は受託者は、すべての目的で本チケット登録者を本チケットの所有者と見なすことができ、本チケットが期限を超えているか否かにかかわらず、当社、受託者又はいずれの代理人も逆通知の影響を受けない。

本付記で使用されるすべての用語は、本付記で定義されておらず、本付記で定義されていなければ、本付記にそれらを付与する意味を有するべきである。

-40-

添付ファイルC

2025年に発行される紙幣のフォーマット

本手形は、以下でいう契約とは、グローバル証券を指し、受託者又はその代役者の名義で登録される。本手形は、登録された手形の全部又は一部を両替することができず、かつ、本手形の全部又は一部の譲渡は、当該受託者又はその代名人以外の誰の名義で登録することができないが、契約書に記載されている限られた場合を除く。

本証明書が、登録譲渡、交換または支払いのために、信託信託会社ニューヨーク会社(“DTC”)の許可代表によって同社またはその代理人 に提出されない限り、発行された任意の証明書は、CEDEE&COの名義で登録される。またはDTC許可代表の要求に従って他の名前(任意の金額はCELDE&COに支払います。またはDTC許可代表の要求に応じて他のbrエンティティに譲渡する)、または 誰にも譲渡、質権、または他の方法で譲渡、質権、または他の方法で本契約を使用する任意の行為は、本契約の登録すべての人が本契約と利害関係があるので、誤りである。

安橋です。

優先債券の満期2.500分の

2025

CUSIP番号:29250 N BL 8

ISIN番号: US 29250 NBL 82

番号R-1US$500,000,000

安橋は、“西北地域会社法”に基づいて正式に登録され、“カナダ商業会社法”に基づいて存続している会社(ここでは“会社”と呼ばれる。以下にいう任意の契約相続人を含む)であり、2025年2月14日に会社または登録譲受人に元金5億ドルを支払わせ、2月17日から利息を支払うことを約束している。2022年または直近の支払利息または正式に支給された利息支払日から計算して、2022年8月14日から半年ごとに支払い、年利率は元金が支払うか支払うことができるまで2.500%となる。任意の支払日に対応及び時間通りに支払い又は支払いが完了した利息は、関連契約の規定に従って、利息に関する正常記録日(営業日であるか否かを問わず)に、営業時間に市が終了したときに本手形(又は1つ又は複数の前身証券)にその名義で登録された者を支払う。当該等の利息が期限通りに支払うことができなかった場合、又は規定されていない場合は、当該定期記録日に直ちに支払を停止し、特別記録日が市を終了したときに、受託者によって決定された違約利息を支払うために、その名称が本手形(または1つ以上の前身証券)である者に支払うことができ、関連通知は、当該特別記録日の前に本系列手形保持者に発行されなければならない。または本シリーズの債券が上場される任意の証券取引所の要求に違反しない任意の他の合法的な方法で を支払うことができる, また,上記交換要求の通知後, はいずれの場合も,上記契約においてより網羅的な規定を提供する.

本手形の元金(およびプレミアムがあれば) および任意のこのような利息は、支払い時に法定通貨であるアメリカ合衆国硬貨または通貨brを支払うためにニューヨーク市またはカナダアルバータ州カルガリーの事務所または機関に設置され、支払い時に法定通貨であるアメリカ合衆国硬貨または通貨brで支払いを行う提供, しかし、当社の選択の下、利息の支払いは証券登録簿に郵送して当該住所を取得する権利のある者の住所の小切手を郵送することができるように行うことができる。上記の規定にもかかわらず、グローバル証券に関連するいかなる対処金も、信託機関の適用手続きに従って支払われる。

本付記裏面が指す受託者が手動または電子署名方式で本付記 に署名した限り、本付記は本契約項下のいかなる利益も有してはならず、いかなる目的によっても効力または義務を有してはならない。

当社はすでに本書類の正式な署名を促したことを証明します。

Enbridge Inc.
差出人:
名前: マクシミリアンG.Chan
タイトル: 副総裁、国庫と企業リスク

差出人:
名前: Karen K.L.Uehara
タイトル: 総裁副秘書兼企業秘書

[注意すべき署名ページ]

受託者の認証証明書

これは,上記の契約で指す に指定された系列証券の1つである.

日付:2022年2月_

ドイツ銀行アメリカ信託会社は受託者として

差出人:
名前:
タイトル:

[認証証明書]

(音符反転)

安橋です。

優先債券の満期2.500分の

2025

本証券は、当社が正式に発行を認可したbr証券の一つ(ここでは“手形”と呼ぶ)であり、当社とドイツ銀行米州信託会社との受託者として発行される1つまたは複数のシリーズの契約によれば、日付は2005年2月25日(本稿では“受託者”と呼び、本契約下のいずれかの後継受託者を含む)であり、当社と受託者との間の日付が2012年3月1日となる第1の補充契約(日付は2019年5月13日の第6件の補充契約)が改訂·補充される。会社,Spectra Energy Partners,LP(“SEP”),Enbridge Energy Partners,L.P.(“EEP”,SEPとともに,“保証人”)と受託者および日付2021年6月28日の受託者と8件目の補足契約のうち, 保証人と受託者(ここでは“契約”と呼び,このような文書に与えられた意味を持つべきである), が契約を参照して,それぞれの権利,権利制限,権利,制限,を知る.当社、保証人、受託者及び手形所持者の責任及び免除権、及び手形認証及び交付の条項 本債券は、当社が2025年に満期に指定した2.500%優先債券シリーズの一つで、予備元本総額は500,000,000ドルです。

以下に規定する例外状況と制限により、当社は非カナダ住民の手形所持者に支払います“所得税法”(カナダ)会社または任意の支払い代理人が、またはカナダ政府(またはその任意の政治区または税務当局)の支払い時または支払い結果として徴収される任意の現在または将来の任意の税金、評価または他の政府費用(罰金、利息および他の債務を含む)(総称して“br}”カナダ税“と総称される)を差し引くか、またはその支払結果として徴収される任意の現在または将来の任意の税金、評価または他の政府費用(罰金、利息および他の債務を含む)(総称して”br}“カナダ税”と総称される)を差し引いた後に、その手形の各支払いを純支払いするために、必要とされる場合がある。その時の満期及び支払手形に規定された金額以上を(会社は適用法に基づいて差し押さえたすべての金額を関係当局に送金しなければならない)提供, しかし、会社は追加の金額を要求されません

(i)任意の人は、その人または任意の他の人のために、そのような税金について税金を控除する必要があり、そのような人または任意の他の人は、当社と距離が取引されていない手形に基づいて行われた任意の支払いに対して実益権益を有する(このような手形のbrの意味内で)“所得税法”(カナダ)),(Ii)を“指定株主”とする(定義参照)“所得税法”(カナダ))、または(Iii)会社と距離を置いて取引しない(すなわち所得税法 (カナダ))という“指定株主”がいます

-46-

(j)カナダおよびカナダ以外の国で保険業務を経営している非住民保険者を含むが、カナダとカナダ以外の国で保険業務を経営している非住民保険者を含むが、カナダと関連している(手形を持っているか、または任意の支払いまたは行使手形を受けることによってのみ、任意の権利を除外する)

(k)任意の税項、評価税又はその他の政府は有料であるが、当該等の税項、評価税又は他の政府料金は、以下の理由で徴収されない者でなければならない:(I)所持者は為替手形を提示し、当該等の金の満期支払い又は適切な支払いの期日後30日以上の支払いを要求し、両者は比較的に遅い発生者を基準とする。または(Ii)所有者は、法律、法規、行政慣行、または条約要件が遵守されている場合、任意のそのような税金、評価または課金の控除または控除比率を免除または低減するための前提条件として、いかなる証明、身分証明、情報、文書、または他の報告要件にも準拠していない

(l)任意の相続税、相続税、贈与、販売、譲渡、個人財産税、または任意の同様の税、評価税、または他の政府課金;

(m)任意の支払い代理人が差し引かれた任意の税金、評価税、または他の政府費用のために手形上の人に支払うための任意の支払い(Br)であって、その支払いがその人を抑留することなくその人に支払うことができ、少なくとも1人の他の支払い代理人がその人に識別を提供することができる場合

(n)任意の税金、評価税、または他の政府課金のために、またはそのような税金項目、評価税または他の政府課金は、為替手形支払いを源泉徴収する方法で支払うbrではない

(o)(I)改正された“1986年米国国税法”(以下、“FATCA”と略す)第1471~1474条、またはその任意の後続バージョン、または任意の他の政府当局によって課せられた任意の同様の法律、(Ii)カナダが“FATCA”を実施する任意の条約、法律、法規または他の公式指導、またはFATCAまたは任意の他の政府当局が課す任意の同様の法律に関連する任意の政府間合意、または(Iii)会社または保証人と米国またはそのFATCAを実施する任意の当局との間の任意の合意;または

(p)(A)、(B)、(C)、(D)、(E)、(F)、および(G)の任意の組み合わせ;

カナダの法律(またはその任意の政治区分)が、受託者、共同企業またはその支払いではない唯一の実益所有者に支払われる手形をカナダ連邦収入の収入に計上することを要求する場合、その手形の任意の支払いについて追加金額を支払うことはない。br}受益者または財産付与者は、その受託財産またはその共同企業のメンバーまたは実益所有者について、納税目的で、受益者、財産付与者、メンバーまたは実益所有者がその手形の所有者である場合、その受益者、財産付与者、メンバーまたは実益所有者は追加金額の支払いを受ける権利がない。

-47-

法律の適用により、当社は任意のカナダ税が納付された日から30日以内に、手形所持者に税金領収書の核証明書写し又はその等税を証明する他の書類を郵送で提供します。

本付記または契約が言及された場合、 は、任意の場合、元金(およびプレミアム、例えば)、利息または根拠または手形に関連する任意の他の支払金額を支払うことは、追加金額の支払いを言及することを含むものとみなされるが、この場合、そのような支払いについて、かつて、または支払うべき追加金額 が必要である。

当社は,本契約と同じ条項の無限追加チケットを随時および随時発行することができ,このような追加チケットは,本チケットおよび交換または代替として発行される任意のチケットとともに,その契約下の単一系列チケットを構成する.

当社は、その選択権に応じて任意の時間および時々にすべてまたは一部の債券を償還することができ、償還価格(元金のパーセンテージで表され、小数点以下3桁に四捨五入する)は、以下の2つの中で大きい者に等しい

(c)(I)半年に1回(360日の年が12個30日の月からなると仮定する)償還日までの予定支払元金と利息の現在値の和は、国庫金利に12.5ベーシスポイント加算して(Ii)償還日までの利息を引く

(d)償還された債券元金の100%を

いずれの場合も、償還日(ただし償還日を含まない)の課税利息及び未払い利息を加算する。

上記の規定にもかかわらず、関連償還日又はそれまでの利子付期日の満了及び償還手形に対応する利子分割払い は、関連記録日が営業時間終了時に登録された手形所持者に契約条項及び条文 に基づいて支払われる。

上記のオプション償還条項については、以下の定義の用語が適用される

“国庫率”とは、いかなる償還日についても、当社が以下の2項の規定により定めた収益率のことである。

-48-

国庫券金利は、ニューヨーク市時間午後4:15の後(または米国連邦準備システム理事会が毎日米国政府債券収益率を公表した後)に会社によって決定されなければならない。償還日の前の第3の営業日において、連邦準備制度理事会が発表した最新の統計データに示されたこの日の最近の1つまたは複数のbr日の収益率に基づいて、番号は“部分金利(毎日)-H.15”(または任意の後続指定または出版物)(“H.15”)、タイトルは“米国政府証券-国債定常満期日-名義”(または任意の後続タイトル またはタイトル)である。国庫券の金利を決定する際には、会社は適宜選択しなければならない:(1)国庫券の一定満期日の収益率 は、償還日から適用満期日までの期間(“残存寿命”)にちょうど等しい。または(2)H.15上にそのような財務省定常満期日が残存寿命にちょうど等しい場合、2つの収益率--1つは、H.15の直後の国庫定常満期日が残存寿命よりも短いことに対応し、1つは、H.15の直後の国庫定満期日 に対応して残り寿命よりも長い収益率-このような収益率を使用して、適用された満期日に直線的に挿入され、結果を4~3つの小数点以下に四捨五入するべきである。または(3)H.15におけるこの国債の定常満期日が残存寿命よりも短いか、または長い場合、残存寿命に最も近い単一国債定常満期日の収益率 である。本項では,適用される国庫定常満期日またはH.15満期日は満期日が関連月数または年数に等しいと見なすべきである, 適用されれば、当該等国庫券は償還日から満期日まで継続される。

償還日H.15の前の第3営業日または任意の後続指定または出版物がもはや発行されない場合、会社は、ニューヨーク市時間午前11:00、すなわち、適用される満期日または適用満期日に最も近い米国国庫券償還日の前の第2の営業日午前11:00に満了する半年の同値収益率に等しい国庫券金利を計算しなければならない。適用満期日に満了した米国債がない場合には、2種類以上の米国債brの満期日は適用満期日と同じであり、一方の満期日は適用満期日前であり、他方の満期日は適用満期日後に、会社は満期日が適用満期日前の米国国庫券を選択しなければならない。2種類以上の米国債が適用される満期日に満期になる場合、または2種類以上の米国債が前文の基準に適合する場合、会社はこの2種類以上の米国債の中から最も額面価値に近い米国債を選択し、ニューヨーク市時間午前11:00に当該等の米国債を照会しなければならない。本項に基づいて国庫券金利を決定する際には、適用される米国国庫券の半年満期収益率は、ニューヨーク市時間午前11時に当該米国国庫券の入札と要件(元金のパーセンテージで示す)と小数点以下3桁の平均値に基づいていなければならない。

会社の償還価格を決定する際の行動と決定はいずれの場合も決定的で拘束力があり、明らかな誤りはない。

任意の償還通知は、償還日の少なくとも10日前であるが、60日以下で郵送または電子的に送達される(またはホスト機関のプログラムに従って)償還チケットを償還する各所有者に送信される。

-49-

部分償還の場合は、比例、抽選または受託者が適宜適切かつ公平であると認める他の方法で償還手形を選択する。元金1,000元以下の債券は部分的に償還されないだろう。任意のチケットが償還部分のみである場合、そのチケットに関連する償還通知 は、そのチケットの元本部分を償還することを明記する。元金金額が手形未償還分に等しい新しいチケットは,返却時にチケット保持者の名義で発行され,元のチケット をログアウトする.手形は管財人が所持している限り,手形の償還応答は委託者の政策と手順に従って行われる.

当社が償還価格の支払いを滞納しない限り、償還日以降、償還すべき手形又はその一部は利息の計上を停止します。

本シリーズの債券は償還日の10日前だが60日以下であり、債券元金に等しい償還価格で、償還日の利息及び未償還利息とともに、随時償還する。会社(またはその相続人)が(1)(A)カナダの法律または関連法規(または会社の組織相続人の管轄権)または任意の適用可能な政治区画または税務当局の法律または関連法規の任意の改正または変更(発表された予想変更を含む)、または(B)任意の立法機関、裁判所、政府機関または規制機関が宣言した、または2022年2月15日または後に施行された解釈またはそのような法律または法規の適用のいずれかの改正または変更による場合、会社はすでに支払い義務がある。手形の次の支払日において、上記の任意の一連の手形の追加金額、または(2)2022年2月15日または後に、カナダの任意の税務機関(または会社のbr相続人の組織管轄権)、または上記(1)に記載された任意の行動 を含む任意の決定、またはその行動または決定が会社に対して行われるか否かにかかわらず、または正式に提案された任意の変更、改正、適用または解釈であり、当社の法律顧問は、このような変更、修正、適用または解釈は、当社が次の支払日に本シリーズの任意の手形に関連する追加金を支払う責任があると考えている, 当社は、合理的な利用可能な措置を用いることで、この義務から逃れることができないことを決定した。

本契約は、いつでも本チケットのすべての債務または本チケットに関連するいくつかの制限的な契約および違約イベントがいつでも失効する準備金を含み、 は、それぞれの場合、本契約に規定されたいくつかの条件を遵守すべきである。

本シリーズのチケットの違約イベントが発生し続けて発生すれば,本シリーズのチケットの元本は契約規定の方式と効力で満期と対応を宣言することができる.

当社及び受託者は、当社及び受託者の同意の下、当社及び受託者の同意の下、当社の権利及び義務及び一連の手形所有者の権利を随時改訂及び修正し、当社及び受託者の同意の下で、当社及び受託者が当社及び受託者の同意の下で、当社の権利及び義務及び一連の手形所有者の権利を改訂及び改正することができるが、当該等の契約規定の例外を除く。本契約にも条項 が記載されており、当時各シリーズ債券元本金額指定パーセントを保有していた保有者が当該シリーズ債券のすべての所有者を代表することを許容し、当社が当社の本契約に対するいくつかの条文及び当社の過去の本契約下での若干の違約及びその結果を遵守することを免除する。本チケット所有者の任意の当該等の同意または放棄は、当該所有者および本チケットの登録譲渡後に発行された任意のチケットのすべての未来の所有者、または本チケットの交換または代替のチケットであるすべての未来の所有者は、本チケットに書き込みがなされたか否かにかかわらず、決定的および拘束力 を有する。

-50-

契約の規定に基づいて、契約条項を満たしている場合、本手形所有者は、契約について任意の訴訟を提起する権利がなく、または委任係または受託者のために、またはその契約に基づいて任意の他の救済を受け、当該所有者が事前に本シリーズの手形の継続的な違約事件について受託者に書面通知を出さなければならない。当時、本シリーズの債券元本を持っている所有者の25%以上が受託者として受託者に書面請求を提出し、当該違約事件について訴訟を提起し、受託者に合理的な賠償を提供することを要求し、受託者は通知、請求と賠償要約を受けてから60日以内に、本シリーズ債券保有者からこの請求と一致しない大部分の元金金額を受け取ってはならず、しかもこのような訴訟を起こしてはならない。前述の規定は、本手形の元本または本手形の任意の割増または利息を、本手形の各満期日またはその後の強制実行について提起された任意の訴訟には適用されない。

本付記及び本付記のいずれの条文及び本付記のいずれの条文も、当社の絶対及び無条件の責任を変更又は損害することはなく、すなわち、本付記で定められた時間、場所及び金利及び当付票の元金及び任意の割増及び利息を硬貨又は貨幣で支払うことができる。

本契約に規定されているように、当該契約に記載されているいくつかの制限の規定により、当社の本契約及び本手形項の下のいくつかの責任は、本契約に規定されている本契約に裏書きされた担保によって担保される。本手形を保有する保有者毎に、上記担保のすべての条項及び規定に同意する。“契約”では,ある事件が発生すると,どの保証人も担保責任を解除されなければならないと規定されている。

本契約に規定されているように、当該契約に記載されているいくつかの制限の規定により、本手形の譲渡は、本手形を返送した後、本手形元金及び任意の割増及び利息が支払わなければならない場所の自社事務所又は代理登録に登録することができ、br}は、当社及び証券登録により、本所有者又はその正式に許可された書面ライセンスで署名された書面譲渡文書を裏書き又は一緒に署名し、直ちに本シリーズ及び類似の新しい手形を発行することができる。指定された譲受人に同じ元本総額で発行する。

本シリーズ債券は登録 形式でのみ発行され,額面2,000ドルとその1,000ドルの整数倍の利息は含まれていない.本契約に規定されているように、当該契約に記載されているいくつかの制限によって制限され、本シリーズのチケットは所持者の要求に応じて、本シリーズの同じ元本金額及び異なるライセンス額面の同類債券を両替することができる。

-51-

このような譲渡または交換登録はサービス料を徴収しないが、当社は、これに関連する任意の税金または他の政府費用を支払うのに十分な金額 を支払うことを要求することができる。

本チケットを正式に提示して譲渡を登録する前に、当社、受託者及び当社の任意の代理人又は受託者は、すべての目的で本チケット登録者を本チケットの所有者と見なすことができ、本チケットが期限を超えているか否かにかかわらず、当社、受託者又はいずれの代理人も逆通知の影響を受けない。

本付記で使用されるすべての用語は、本付記で定義されておらず、本付記で定義されていなければ、本付記にそれらを付与する意味を有するべきである。

-52-

付属品D

変動金利手形のフォーマット

本手形は,以下に示す契約内容内のグローバル証券であり,委託者またはその代名人の名義で登録される.本手形は、登録された手形の全部又は一部を両替してはならず、当該手形の全部又は一部を、上記の受託者又はその代名人以外の誰の氏名にも登録してはならない。

本証明書が、登録譲渡、交換または支払いのために、信託信託会社ニューヨーク会社(“DTC”)の許可代表によって同社またはその代理人 に提出されない限り、発行された任意の証明書は、CEDEE&COの名義で登録される。または、DTC許可を使用して、要求された他の名前(任意のお金をCELDE&COに支払います。またはDTC許可は、要求された他のエンティティを表す)、任意の個人または任意の人に譲渡、質権、または他の方法で本文書を使用する任意の譲渡、質権、または他の用途は、本文書の登録すべての人が本文書に利害関係があるので、誤りである。

-54-

安橋です。

利上げ優先債券2024年満期

CUSIP番号:29250 NBM 6

ISIN番号:US 29250 NBM 65

違います。R-1 US$500,000,000

Enbridge社は、“西北地域会社法”に基づいて正式に登録され、カナダの“商業会社法”に従って存続している会社(ここでは“会社”と呼ばれ、“契約”に規定されている任意の相続人を含む)であり、2024年2月16日に会社または登録譲受人に元金500,000,000ドルを支払わせ、2月17日から利息を支払うことを約束している。2022年または最近1回の支払利息または準備された利息支払い日から計算して、毎年2月16日、5月16日、8月16日および11月16日に四半期ごとに を計算し、2022年5月16日から、金利は複利SOFR(本付記裏面の規定により計算)に年利0.630厘(63ベーシスポイント)をプラスし、元金が支払われたか支払うことができるまでとなる。任意の支払日に対応及び時間通りに支払う又は準備された利息は、関連契約の規定に従って、当該利息の正常記録日(営業日であるか否かにかかわらず)に市を受け取るときに、その名義登録本手形(又は1つ又は複数の前身証券)を支払うbr}者である。当該等利息brが期限通りに支払われていない場合、又は適切な準備ができていない場合は、当該定期記録日に直ちに支払を停止し、本手形(又は1つ以上の前身証券)が特別記録日に市を取得した場合には、当該特別記録日にその名義で登録された者(又は1つ以上の前身証券)に支払うことができ、受託者が当該違約利息を支払う特別記録日を特定することができ、通知に関する通知は、当該特別記録日の10日以上前に本系列手形の所持者に発行しなければならない, または、本シリーズの債券が上場される任意の証券取引所の要求に抵触しない任意の他の合法的な方法で支払い、当該取引所が要求する可能性のある通知の後に を支払い、いずれの場合も、上記契約におけるより包括的な規定を基準とする。

本 手形の各利子期間の当算と支払利息金額は、以下の積に等しい:(I)本手形の未償還元本金額に(Ii)関連利息期間の金利を乗算する(B)その利息期間の実日数を360の商数で割る。

本手形の元金(及びプレミアムがあれば) 及び任意の当該等の利息は、当社がニューヨーク市又はカナダアルバータ州カルガリーに位置するこの目的のために設置された事務所又は機関が、支払い時に法定通貨に属するアメリカ合衆国硬貨又は貨幣で支払い、証券登録簿に記載された支払いを受ける権利のある者に電信為替で支払うことを含む提供, しかし、当社の選択によると、利息の支払いは、その住所を取得する権利のある者の住所(その住所が証券登録簿に現れるべき)に郵送された小切手 で行うことができる。上記の規定にもかかわらず、 のグローバル保証に関するいかなる対応金額も、ホスト機関の適用プログラムに従って支払われる。

-55-

本付記裏面が指す受託者が手動または電子署名方式で本付記 に署名した限り、本付記は本契約項下のいかなる利益も有してはならず、いかなる目的によっても効力または義務を有してはならない。

-56-

会社は既に本の正式な署名を促したことを証明した.

安橋です。
差出人:
名前: マシミラノ·G·チェン
タイトル: 総裁副局長、国庫と企業リスク

差出人:
名前: Karen K.L.上原
タイトル: 総裁副秘書兼企業秘書

[署名 注釈すべきページ]

受託者の認証証明書

これは,上記の契約で指す に指定された系列証券の1つである.

日付:2022年2月17日

ドイツ銀行信託会社アメリカは受託者として
差出人:
名前:
タイトル:

[注意すべき認証証明書 ]

(音符反転)

安橋です。

利上げ優先債券2024年満期

本証券は、当社が正式に発行を許可した証券の一つ(ここでは“手形”と呼ぶ)であり、当社とドイツ銀行アメリカ信託会社と発行される1つまたは複数のシリーズの契約によると、日付は2005年2月25日、 を受託者(本稿では“受託者”と呼び、この契約下のいずれかの後任受託者を含む)として改訂され、当社と受託者との間の日付が2012年3月1日の最初の補充契約で補足され、日付は2019年5月13日の6件目の補充契約brである。会社では,Spectra Energy Partners,LP(“SEP”),Enbridge Energy Partners,L.P.(“EEP”,SEPとともに“保証人”),および受託者と8件目の補足契約(日付2021年6月28日)は,会社,保証人と受託者の間(ここでは“契約”と呼び,このような文書に与えられた意味を持つべきである)であり,ここでは契約を参照して,当社のこの契約下でそれぞれの権利,権利制限,責任制限,免除を知る.手形の保証人,受託者と所持者および手形認証と交付に基づく条項。本債券は、当社が2024年満期に指定した変動金利優先債券シリーズの一つであり、初期元金総額は600,000,000ドルで、2024年2月16日(“満期日”)に満期となります。

任意の支払日が非営業日(以下の定義を参照)(支払日も満期日を除く)であれば、支払日は直後の営業日に延期されるが、その営業日が直後のグレゴリオ暦月内であれば、支払日は直後の営業日とする。満期日または償還日(以下の定義を参照)が営業日でない場合、元金および利息は次の営業日に支払われ、満期日またはその償還日からその後の期間は利息が発生しない。本付記では、“営業日”とは、(I)契約で定義された営業日と(Ii)米国政府証券営業日を指す。

債券は2022年2月17日から利上げされる。

債券は適用利息期間または初期利息期間(それぞれ以下の定義を参照)の複合 SOFR金利に年利0.630厘(63ベーシスポイント)(“保証金”)をプラスして利上げされる;ただし、金利は0.00%を下回ってはならない。“初期利子期間”とは、元の発行日から初期支払日までの期間を意味する。その後、各“利息期間” は、支払日からそれに続く支払日までの期間であり、手形の最終支払期間が当該等の手形満期日の直前の支払日からその満期日までであるが満期日を含まない期間である場合。

-59-

手形の各利子期間に計算すべき利息金額は、(I)手形の未償還元本金額に(Ii)利息期間に関する金利を乗じた(B)その利息期間の実日数を360で割った積に等しい。

当社から委任された受託者またはその後継者, は計算エージェント(“計算エージェント”)を担当する.複合SOFR“は、計算 エージェントによって、以下の式に従って決定される(必要に応じて、計算されたパーセンテージは、千分の1ポイントに最も近い に丸められ、例えば、9.753973%(または.09753973)を9.75397%(または.0975397)および9.753978%(または.09753978)に丸め、 を9.75398%(または.0975398)に上方丸めする:

その中で:

“SOFR指数スタート“ は関連利子期間の最初の日の2つのアメリカ政府証券営業日のSOFR指数値 である

“SOFR指数端部“は、利息期間に関連する支払日の2つ前の米国政府証券営業日のSOFR指数値(または最終利息期間内に、適用された満期日の前、または任意のbr手形を償還する場合、適用される償還日の前)である

“dc“適用観察期間内のカレンダー日数です。

複合SOFRを決定することについて言えば、“SOFR 指数”とは、いかなるアメリカ政府証券営業日についても、

(1)米政府証券営業日のために発表されたSOFR指数は午後3時にニューヨーク連邦準備銀行のサイトで発表される。(ニューヨーク時間)米国政府証券営業日(“SOFR指数決定時間”);または

(2)上記(1)で規定されたSOFR指数がこのように出現しない場合、基準変換イベント及びその関連基準 交換日がすべて発生しない限り、SOFRについては、複合SOFRは以下の“SOFR指数 が使用できない”条項によって決定される比率であるべきである。

利子決定日“br”は、各支払日の2つ前の米国政府証券営業日の日(または最終利息期間内に、適用期限の前、または任意の手形償還の場合、償還金利が適用される前)を意味する。

-60-

“観察期間”とは、(I)各利子期間について、当該利子期間の第1の日から計算される2つの米国政府証券営業日から計算されて含まれる期間を意味し、その利息期間までの支払決定日は含まれていないが、(Ii)償還手形に関するいずれの利息の支払いについても、当該利子期間の最初の日より前の2つの米国政府証券営業日からの期間を意味するが、含まれていない。前の2つのアメリカ政府証券営業日を償還します。

SOFRとは、ニューヨーク連邦準備銀行が基準管理人(または後続管理人)として、ニューヨーク連邦準備銀行サイトで公表されたこの日の保証付き隔夜融資金利を意味する。

“米国政府証券営業日”とは、証券業および金融市場協会が、そのメンバーの固定収益部門が米国政府証券取引を行うために終日閉鎖されることを提案する任意の日を意味するが、土曜日、日曜日または他の日を除外する。

本プロトコルには何らかの逆の規定があるにもかかわらず、当社またはその指定者(計算エージェントがその唯一の裁量決定権の下でそのような任命に同意し、そのために何の責任も負わない場合にのみ計算エージェントとなることが可能である)、後任計算エージェントまたは当社が本基準移行条項に記載されているその代理人である他の指定者(任意のこのようなエンティティ、“指定者”)が、関連する参照 で基準遷移イベントおよびその関連基準交換日(以下に述べる)が発生した時間が複合SOFRの決定に関連する時間を決定する。その後、以下に掲げる基準代替条項は、債券支払金利のすべての決定に適用される。

疑問を生じないように、基準交換条項に基づいて、基準移行イベント及びその関連基準交換日が発生した後、手形毎の利息期間の対応利息を基準交換(定義は後述)と適用保証金の和の年利率とする。

SOFRインデックスは使用できません

SOFR指数ならスタートSOFR インデックス端部関連利息支払い決定日が公表されておらず,かつ基準過渡イベントとその関連基準交換日が発生していない場合,“複合SOFR”とは,このような指数の適用がない 利子期間に対して,SOFR平均値の式に従って計算される毎日の複利投資の収益率,およびこの式に必要な定義をニューヨーク連邦準備銀行のサイトに配布し,サイトは:https://www.newyorkfed.org/market/Treasury-repo-ference-rate-information,または任意の後続源である。 は本規定の目的であり、SOFR平均複合公式と関連定義における“計算期”の抽出法は“観察期間”に変更し、“30個、90個、または180日”という文字を削除しなければならない。もし毎日SOFR(SOFR)がi )はどの日にも現れず、観察期間SOFRには“i”が出現するi この日、SOFRはニューヨーク連邦準備銀行サイトで発表された最初の米政府証券営業日に発表される。

-61-

基準過渡イベントの影響

(a)基準置換。当社またはその指定者が任意の日付の基準を定める場合、基準移行イベントとその関連基準交換日が基準時間の前に発生した場合、基準交換 は、その日付の手形およびその後のすべての日付のすべてのセンチについて をその時の基準に置き換える。

(b)基準置換は変更に適合します。それは.基準交換を実施する際には,当社またはその指定者 が時々変化する基準に応じた交換を行う権利がある。

(c)決定と決定。会社またはその指定者が、期限、格付けまたは調整に関する任意の決定、またはイベント、状況または日付の発生または発生していない任意の決定、および任意の行動または任意の選択を含む、本明細書に記載された基準交換条項に従って可能な任意の決定、決定または選択を含む、会社またはその指定者:

(1)明らかな誤りなしに決定的で拘束力があるだろう

(2)当社が作成すれば、当社が自ら決定します

(3)わが社の指定者が行う場合は、会社と協議した後に行い、指定者はわが社が反対するいかなる決定も、決定や選択をしない

(4)他の誰の同意もなく施行されることができる。

基準“は、最初に 以上に定義された複合SOFRを意味し、基準変換イベントおよびその関連基準交換日がすでに発生した場合、複合SOFR(または公表された毎日SOFRまたは計算時に使用されるSOFR指数)またはそのときの基準について が発生した場合、”基準“は適用される基準交換を意味する。

“基準交換”とは、基準交換の日から、会社またはその指定者が決定可能な以下の注文に列挙された第1の代替案を意味する

(1)(A)該当期間を適用する際の基準となる代替金利および(B)基準代替調整として、関連政府機関が選択または提案した代替金利

-62-

(2)(A)ISDAフォールバック率と(B)基準リセット調整数の和;

(3)総和:(A)当社またはその指定者が選定した代替金利は、当時適用された対応期限基準の の代わりに、任意の業界が受け入れた金利を当時のドル浮利手形の現在基準の代替金利として適切に考慮し、(B)基準代替 調整を行う。

“基準交換調整” は、基準交換の日から、会社またはその指定者が決定することができる以下の注文に列挙された最初の代替案を意味する

(1)関連政府機関が適用される未調整基準のための選択または提案された利差調整または計算または決定のための方法(正の値または負の値 またはゼロであってもよい);

(2)適用される未調整基準置換がISDAフォールバック率に等しい場合、ISDAフォールバック調整

(3)会社またはその指定者によって選択された利益調整(正の値、負の値、またはゼロであってもよい)、任意の業界によって受け入れられた利益調整を適切に考慮するか、またはそのような利益調整を計算または決定する方法は、そのときの基準をドル建ての変動金利チケットの適用可能な未調整基準に置き換えるためにbr}チケットを置換する。

“基準置換が変更に適合する” とは、任意の基準置換について、会社またはその指定者が、そのような基準置換を採用する任意の技術、行政または動作変更を市場慣行と実質的に一致する方法で反映するのに適している可能性があると考えることを意味する(利息期限の定義または解釈、金利および支払利息を決定する時間および頻度、金額または期限の丸め込み、および他の行政事項の変更を含む)。当社又はその指定者が当該等の市場慣行のいずれかの部分を採用することは行政的に不可能であると決定した場合や、当社又はその指定者が使用基準代替の市場慣行が存在しないと判断した場合は、当社又はその指定者が合理的に が可能であると考える他の方式である)。

“基準交換日” は,そのときの基準に関する次のイベントの中で最も早く発生したイベントである:

(1)“基準移行イベント”が第(1)又は(2)項を定義する場合、(X)公開宣言又はその中で言及されている情報の公表日および(Y)基準管理者が基準の提供を永久的または無期限に停止する日は、より遅い日を基準とするか、または

-63-

(2)“基準遷移イベント”が第(3)項を定義する場合は、公開声明の日又はその中で言及された情報の公表日を意味する。

疑問を生じないように、基準交換日をもたらすイベントが、任意の決定された基準時間と同じであるが、基準交換日よりも早い同じ日に発生した場合、基準交換日は、決定された基準時間の前に発生するとみなされる。

“基準変換イベント” は、そのときの基準に関連する以下の1つまたは複数のイベントの発生を意味する

(1)基準管理人またはその代表によって発表された公開声明または情報開示は、管理者が基準の提供を停止または永久的または無期限に停止することを宣言するが、声明または公表されたときに、基準を提供し続ける後任の管理人はいない

(2)監督管理機関は、基準管理人、基準通貨の中央銀行、基準管理人に管轄権を有する破産官、基準管理人に管轄権を有する決議機関、または基準管理人に対して同様の破産または解決権限を有するエンティティの公開声明または情報公表であり、基準管理人が基準の提供を停止したか、または永久または無期限に基準の提供を停止することを宣言するが、この声明または公表時には、基準の後任管理人を提供し続けることはない

(3)監督管理担当者は基準管理人が発表した公開声明や情報であり、宣言 基準はもはや代表的ではない。

基準交換については,“対応期限”とは,当時の基準の適用期限とほぼ同じ期限(平日調整を考慮しない)を持つ期限(隔夜を含む) である.

“ニューヨーク連邦準備銀行のウェブサイト”とは、ニューヨーク連邦準備銀行のウェブサイトを指し、現在http://www.newyorkfed.org、または任意の後続のbr}ソースに位置している。

ISDA定義“とは、国際スワップおよび派生ツール協会またはその任意の後続機関(時々改訂または補足)によって発行された2006年ISDA定義、または時々出版される任意の後続金利デリバティブ定義マニュアルを意味する。

-64-

“ISDA予備調整”とは, をデリバティブ取引に適用した利差調整(正の値,負の値またはゼロであってもよい)であり, ISDAは指数停止イベント発生時に適用期限に対する基準を決定することを定義する.

“ISDA予備金利”とは,ISDAで定義されたデリバティブ取引を参照するのに適した レートであり,適用されるISDA予備調整の適用期限を含まない基準に対して指数終了日 が発生したときに発効する.

任意の基準の見通しについて言えば、“参考時間”とは、(1)基準が複合SOFRであれば、SOFR指数センチ定時間を指す;及び(2)基準が複合SOFRでなければ、当社或いはその指定者が基準交換の基準に基づいて決定した時間 を指す。

関連政府機関“とは、連邦準備委員会および/またはニューヨーク連邦準備銀行、または連邦準備委員会および/またはニューヨーク連邦準備銀行またはその任意の後続機関によって正式に承認または招集された委員会を意味する。

“未調整基準置換” とは,基準置換調整を含まない基準置換である.

以下の例外の場合と 制限の場合、当社は“所得税法”(カナダ)会社または任意の支払い代理人因またはカナダ政府(またはその任意の行政区またはその中の任意の政治的区画または税務当局)がそのような支払いの結果として徴収される任意の現在または将来の任意の税金、評価または他の政府費用(罰金、利息および他の債務を含む) (総称して“カナダ税項”)の後に、その手形によって行われる各純支払いについて、必要とされる場合がある。手形に規定されている当時の満期及び支払額以上の金額(会社は適用される法律に基づいて差し止めされた全ての金額を関係当局に送金しなければならない)提供, しかし、会社は追加の金額を要求されません

(a)任意の人は、その人または任意の他の人のために、そのような税金について税金を控除する必要があり、そのような人または任意の他の人は、当社と距離が取引されていない手形に基づいて行われた任意の支払いに対して実益権益を有する(このような手形のbrの意味内で)“所得税法”(カナダ)),(Ii)を“指定株主”とする(定義参照)“所得税法”(カナダ))、または(Iii)会社と距離を置いて取引しない(すなわち所得税法 (カナダ))という“指定株主”がいます

(b)カナダおよびカナダ以外の国で保険業務を経営している非住民保険者を含むが、カナダとカナダ以外の国で保険業務を経営している非住民保険者を含むが、カナダと関連している(手形を持っているか、または任意の支払いまたは行使手形を受けることによってのみ、任意の権利を除外する)

-65-

(c)任意の税項、評価税又はその他の政府は有料であるが、当該等の税項、評価税又は他の政府料金は、以下の理由で徴収されない者でなければならない:(I)所持者は為替手形を提示し、当該等の金の満期支払い又は適切な支払いの期日後30日以上の支払いを要求し、両者は比較的に遅い発生者を基準とする。または(Ii)所有者は、法律、法規、行政慣行、または条約要件が遵守されている場合、任意のそのような税金、評価または課金の控除または控除比率を免除または低減するための前提条件として、いかなる証明、身分証明、情報、文書、または他の報告要件にも準拠していない

(d)任意の相続税、相続税、贈与、販売、譲渡、個人財産税、または任意の同様の税、評価税、または他の政府課金;

(e)任意の支払い代理人が差し引かれた任意の税金、評価税、または他の政府費用のために手形上の人に支払うための任意の支払い(Br)であって、その支払いがその人を抑留することなくその人に支払うことができ、少なくとも1人の他の支払い代理人がその人に識別を提供することができる場合

(f)任意の税金、評価税、または他の政府課金のために、またはそのような税金項目、評価税または他の政府課金は、為替手形支払いを源泉徴収する方法で支払うbrではない

(g)(I)改正された“1986年米国国税法”(以下、“FATCA”と略す)第1471~1474条、またはその任意の後続バージョン、または任意の他の政府当局によって課せられた任意の同様の法律、(Ii)カナダが“FATCA”を実施する任意の条約、法律、法規または他の公式指導、またはFATCAまたは任意の他の政府当局が課す任意の同様の法律に関連する任意の政府間合意、または(Iii)会社または保証人と米国またはそのFATCAを実施する任意の当局との間の任意の合意;または

(h)(A)、(B)、(C)、(D)、(E)、(F)、および(G)の任意の組み合わせ;

カナダ法(またはその任意の政治的分岐)が、受託者または組合企業またはそのような支払いではない唯一の実益所有者の手形に支払われる任意の金brを、受託者または組合企業のメンバーまたは実益所有者のカナダ連邦所得税の収入に計上することを要求する場合、その手形について追加のbr金額を支払うことはなく、受益者、財産付与者、メンバーまたは実益所有者がその手形の所有者である場合、受益者、財産付与者、メンバーまたは実益所有者は追加の支払い金額を得る権利がない。

法律の適用により、当社は任意のカナダ税が納付された日から30日以内に、手形所持者に税金領収書の核証明書写し又はその等税を証明する他の書類を郵送で提供します。

すべて、本付記または本契約が任意の場合に支払元金(およびプレミアム、例えば)、利息、または支払手形に関連する任意の他の金額を言及することは、追加金額の支払いを言及することを含むものとみなされるべきであるが、この場合、この場合、これらの金額について支払わなければならない、かつて、または支払うべき追加額とみなされる。

-66-

当社は、本チケットと同じ条項の無限追加チケットを随時および時々契約に基づいて発行することができ、このような追加チケットと本チケットおよび本チケットを交換または代替するために発行される任意のチケットは、契約項下の単一シリーズチケットを構成する。

本シリーズの債券は償還日の10日前だが60日以下であり、債券元金に等しい償還価格で、償還日の利息及び未償還利息とともに、随時償還する。会社(またはその相続人)が(1)(A)カナダの法律または関連法規(または会社の組織相続人の管轄権)または任意の適用可能な政治区画または税務当局の法律または関連法規の任意の改正または変更(発表された予想変更を含む)、または(B)任意の立法機関、裁判所、政府機関または規制機関が宣言した、または2022年2月15日または後に施行された解釈またはそのような法律または法規の適用のいずれかの改正または変更による場合、会社はすでに支払い義務がある。手形の次の支払日において、上記の任意の一連の手形の追加金額、または(2)2022年2月15日または後に、カナダの任意の税務機関(または会社のbr相続人の組織管轄権)、または上記(1)に記載された任意の行動 を含む任意の決定、またはその行動または決定が会社に対して行われるか否かにかかわらず、または正式に提案された任意の変更、改正、適用または解釈であり、当社の法律顧問は、このような変更、修正、適用または解釈は、当社が次の支払日に本シリーズの任意の手形に関連する追加金を支払う責任があると考えている, 当社は、合理的な利用可能な措置を用いることで、この義務から逃れることができないことを決定した。

本契約は、いつでも本チケットのすべての債務または本チケットに関連するいくつかの制限的な契約および違約イベントがいつでも失効する準備金を含み、 は、それぞれの場合、本契約に規定されたいくつかの条件を遵守すべきである。

本シリーズのチケットに関する違約イベントが発生して継続する場合,本シリーズのチケットの元本は本契約で規定された方式と が満期と対応を宣言することができる.

当社及び受託者は、当社及び受託者の同意の下、当社及び受託者の同意の下で、当社の権利及び義務及び各シリーズ債券保有者の権利を随時改訂及び修正することができるが、当社及び受託者は、当社及び受託者の同意の下で、当社の権利及び義務及び各シリーズ債券保有者の権利を随時改訂及び改訂することができるが、当該等の改正及び改訂の規定に別途規定があれば、当社及び受託者は、影響を受けた各系列債券の大部分の元金保有者の同意を得ることができる。本契約にも条項 が記載されており、当時各シリーズ債券元本金額指定パーセントを保有していた保有者が当該シリーズ債券のすべての所有者を代表することを許容し、当社が当社の本契約に対するいくつかの条文及び当社の過去の本契約下での若干の違約及びその結果を遵守することを免除する。本チケット所有者の任意の当該等の同意または放棄は、当該所有者および本チケットの登録譲渡後に発行された任意のチケットのすべての未来の所有者、または本チケットの交換または代替のチケットであるすべての未来の所有者は、本チケットに書き込みがなされたか否かにかかわらず、決定的および拘束力 を有する。

-67-

“契約”の規定に基づいて、“契約”の規定に適合する場合、本手形の所有者は、当該契約について任意の訴訟を提起する権利がなく、又は委任係又は受託者のために、当該契約に基づいて任意の他の救済を受け、当該所持者が予め本シリーズの手形の持続的な違約事件について受託者に書面通知を発行しなければならない。当時、本シリーズの債券元本の25%以上を持っている保有者は、受託者として受託者に書面請求を提出し、当該違約事件について訴訟を提起し、受託者に合理的な賠償を提供することを要求し、受託者は通知、請求と賠償要約を受けてから60日以内に、本シリーズ債券保有者からこの請求と一致しない大部分の元金金額を受け取ってはならず、しかもこのような訴訟を起こしてはならない。前述の規定は、本手形の元本または本手形の任意の割増または利息を、本手形の各満期日またはその後の強制実行について提起された任意の訴訟には適用されない。

本付記及び本付記のいずれの条文及び本付記のいずれの条文も、当社の絶対及び無条件の責任を変更又は損害することはなく、すなわち、本付記で定められた時間、場所及び金利及び当付票の元金及び任意の割増及び利息を硬貨又は貨幣で支払うことができる。

本契約に規定されているように、当該契約に記載されているいくつかの制限の規定により、当社の本契約及び本付記項下のいくつかの責任は、本契約に規定されている本契約に裏書きされた担保によって担保される。本付記を持つ各保有者は、上記の保証のすべての条項と規定に同意します。 本契約は、ある事件が発生すると、どの保証人も保証責任を解除されなければならないと規定しています。

本契約に規定されているように、当該契約に記載されているいくつかの制限の規定により、本手形の譲渡は、本手形を返送した後、本手形元金及び任意の割増及び利息が支払わなければならない場所の自社事務所又は代理登録に登録することができ、br}は、当社及び証券登録により、本所有者又はその正式に許可された書面ライセンスで署名された書面譲渡文書を裏書き又は一緒に署名し、直ちに本シリーズ及び類似の新しい手形を発行することができる。指定された譲受人に同じ元本総額で発行する。

本シリーズ債券は登録 形式でのみ発行され,額面2,000ドルとその1,000ドルの整数倍の利息は含まれていない.本契約に規定されているように、当該契約に記載されているいくつかの制限によって制限され、本シリーズのチケットは所持者の要求に応じて、本シリーズの同じ元本金額及び異なるライセンス額面の同類債券を両替することができる。

このような譲渡または交換登録はサービス料を徴収しないが、当社は、これに関連する任意の税金または他の政府費用を支払うのに十分な金額 を支払うことを要求することができる。

本チケットを正式に提示して譲渡を登録する前に、当社、受託者及び当社の任意の代理人又は受託者は、すべての目的で本チケット登録者を本チケットの所有者と見なすことができ、本チケットが期限を超えているか否かにかかわらず、当社、受託者又はいずれの代理人も逆通知の影響を受けない。

本付記で使用されるすべての用語は、本付記で定義されておらず、本付記で定義されていなければ、本付記にそれらを付与する意味を有するべきである。

-68-