2022年3月22日の自由執筆目論見書

(2020年3月27日までの目論見及び

募集説明書補編日：2022年3月22日)

規則第433条に基づいて提出する

登録番号333-232691

定価条項説明書

$200,000,000

B.A.T Capital 社

$200,000,000 4.742% Notes due 2032

March 22, 2022

発行元： B.A.T Capital Corporation(BATCAPまたはThe Issuer？)
保証人：

英米タバコ会社は

B.A.T. 国際金融会社、B.A.T.オランダ金融会社、ルノー米国社

セキュリティタイトル： 2032年満期の4.742%債券(債券)
ランキング： 上司と非部下
表： アメリカ証券取引委員会が登録したグローバル手形
元金金額：

$200,000,000

期日2022年3月14日の目論見書補充書類及び添付日が2020年3月27日の目論見書によると、発行会社が2032年に満期となる元金総額7億ドルの4.742%債券(既存債券)を同一シリーズ債券の一部とする。発行日及び発行価格を除いて、当該ロットの債券の条項は既存債券と同じである。債券は既存債券と同じCUSIP番号を持ち、決済時に直ちに既存債券と交換取引される。債券発行後、発行者が2032年に満期となる4.742分の債券の未償還元金総額は900，000，000元となる。

期日： March 16, 2032
金利： 年利4.742分の利息(債券利息は二零二年三月十六日から累算)
基準財務省： 1.875% due February 15, 2032
米国債基準価格と収益率： 95-22+ / 2.364%

1

基準国庫券との利差： 2.550%
満期収益率： 4.914%
日数条約： 30/360(月が完全でない場合、経過日数)
平日公約： ついて、調整していません
一般向けの価格： 可変価格再要約は，最初は元金の98.655%であり，また2022年3月16日から受け渡し日(ただし受け渡し日を除く)までの課税利息を加えると，210，755.56ドルに相当する
引受業者購入価格： 元金の98.185%(元金0.400%に相当する保証手数料を反映)を加え、2022年3月16日から受け渡し日(ただしこの日を除く)までの累計利息を加算すると、210，755.56ドルに相当する
利子付日： 毎年3月16日と9月16日に半年ごとに延滞し、2022年9月16日から開始される
利子付記録日： 各支払日までの15暦目の営業終了は、その日が営業日であるか否かにかかわらず
オプションの償還：

発行者は、二零三一年十二月十六日前に随時及び時々その選択権に従って全部又は一部の債券を償還することができ、償還価格は、(X)償還債券元金の100%及び(Y)半年毎(360日を12個の30日の月から構成すると仮定し、又は不完全な月であれば、目論見定款で規定されている)償還日に割引された残りの予定支払の現在値の大きい者とすることができる。日数)は、国庫 金利(定款の定義参照)に40ベーシスポイントを加え、償還した債券元金の応算及び未払い利息、償還日(ただし償還日を含まない)とともに。

発行者は2031年12月16日以降に債券を償還することができ、償還価格(Br)は償還した債券元金の100%に等しく、別途(ただし含まない)償還日の課税および未償還利息を加算することができる。

取引日： March 22, 2022
決済予定日： March 24, 2022 (T+2)
視聴率： BBa 2(ムーディ)/BBB+(スタンダードプール)

2

CUSIP： 05526D BW4
ISIN： US 05526 DBW 48
治国理政 ニューヨーク州
上場と取引： この債券はニューヨーク証券取引所に上場することを申請するだろう。このような申請が承認されることが保証されないか、または債券が上場されることは保証されず、上場された場合、債券はその債券の有効期間全体にわたって上場状態を維持する。その債券は既存の債券と単一のシリーズを構成するだろう。また、当局は既存債券をニューヨーク証券取引所に上場することも申請する。
唯一の帳簿管理マネージャー： シティグローバル市場会社です。

注意：安全格付けは、証券の購入、販売、または保有の提案ではなく、任意の他の格付けとは独立して評価されるべきである。格付け機関はいつでも評価を修正したり撤回したりすることができる

予測債券は、2022年3月24日または約2022年3月24日または約2営業日(1934年の米国証券取引法規則15 c 6-1によれば、改正された“取引法”)に受け渡しされる(この決済周期はT+2と呼ばれる)

発行者と保証人は、本通信に関する発行について、米国証券取引委員会に登録声明(目論見書を含む)を提出した。投資する前に、発行者、保証人、および今回の発行に関するより完全な情報を取得するために、登録声明の募集説明書と発行者および保証人が米国証券取引委員会(米国証券取引委員会)に提出した他の書類を読まなければなりません。これらの文書は、アメリカ証券取引委員会のウェブサイトwww.sec.gov上のbr}エドガーにアクセスすることで無料で取得することができます。あるいは、要請があれば、今回の発行に参加した唯一の簿記管理人は、シティグローバル市場会社(Citigroup Global Markets Inc.)、無料電話：1-800-831-9146.

本定価条項説明書 は、イギリス国外に位置する者にのみ配布される、または、(I)英国“2000年金融サービス·市場法令”(金融 普及)(改正)第19条(5)(改正)投資専門家、(Ii)同法令第49(2)(A)~(D)条に属する者、または(Iii)投資活動に招待または誘導された者(英国“2000年金融サービス·市場法令”第21条の意味に適合)、任意のチケットの発行または販売に関する情報は、合法的に伝達または手配することができる(これらのすべての人を総称して関係者と呼ぶ)。そこで，本定価条項説明書の交付を受けることで，受信側はこのような関係者であることを保証し確認する.手形 は、引受、購入、または他の方法でこのようなチケットを買収することができる任意の招待、要約、またはプロトコルは、関係者とのみ交渉することができる。いかなる非関係者も、本文書またはその任意の内容 に行動してはならない。発行者が事前に書面で同意することなく、本定価表の任意の部分の全部または一部を、出版、複製、配布、または他の方法で他の人に提供してはならない。債券は、イギリスの誰にも発売または販売されず、イギリス国民への証券発売につながることがない限り、FSMA第VI部が指すものではない

3

債券は、欧州経済地域(EEA)の散財投資家への債券の売却を禁止している：債券は、欧州経済地域(EEA)の任意の散財投資家に発売、販売、または他の方法で提供することを意図していないし、EEAの任意の散財投資家に提供、販売、または他の方法で提供すべきでもない。これらの目的に関して、散財投資家とは、(I)命令2014/65/EU(改訂され、MiFID II)第4(1)条(11)ポイントで定義された小売顧客、(Ii)指令2016/97/EU(改正された保険流通指令)が指す顧客であり、MiFID II第4(1)条(10)点で定義された専門顧客資格に適合していない、または(Iii)規制(EU)2017/1129に定義されている適格投資家ではない、のうちの1つ(または複数)に属する者を指す。したがって、(EU)第1286/2014号(改正された“優先株政策規則”)は、債券の発売または売却、または他の方法で欧州経済圏の散財投資家に債券を提供するために必要な重要な資料文書について準備されていないため、“優先株政策規則”に基づいて、債券の発売または売却、または他の方法で欧州経済区の任意の散財投資家に債券を提供することは違法である可能性がある

イギリス(イギリス)の散財投資家への債券の売却は禁止されている：債券はbrに売却するつもりはない、または他の方法でbrに提供するつもりはなく、またイギリスのいかなる散財投資家にも提供、販売、または他の方法で提供すべきではない。これらの目的に関して、散財投資家とは、(I)2018年の欧州連合(EU)法案(EUWA)によれば、英国国内法の一部を構成するので、(I)小売顧客、例えば、第2017/565号条例(EU)第 2条(8)点で定義されるような者を意味する。または(Ii)FSMAの条項およびFSMAに基づいて保険分配指令を実施するために制定された任意の規則または法規に示される顧客が、EUWAによってイギリス国内法律の一部を構成するので、(EU)第600/2014号法規第2(1)条(8)に定義された専門顧客資格に適合しない場合、または(Iii)EUWAによってイギリス国内法律の一部を構成するので、(Iii)は(EU)2017/1129法規第2条に定義された適格投資家ではない。したがって、EUWA(イギリスPRIIPs法規)によれば、イギリス国内の法律の一部を構成し、債券の発売または販売または他の方法でイギリスの散財投資家に債券を提供するためのイギリス国内の法律の一部を構成するため、EUWA(イギリスPRIIPs法規)に基づいて、または他の方法でイギリスの散財投資家に債券を提供することは違法である可能性があるので、 第1286/2014号(EU)法規に要求される重要な情報文書は準備されていない

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