SLCA—20231231错误2023财年0001524741P1Yhttp://www.ussilica.com/20231231#LeaseRightOfUseAssetshttp://www.ussilica.com/20231231#LeaseRightOfUseAssetshttp://www.ussilica.com/20231231#LeaseRightOfUseAssetshttp://www.ussilica.com/20231231#LeaseRightOfUseAssetsHttp://fasb.org/us-gaap/2023#LongTermDebtAndCapitalLeaseObligationsCurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#LongTermDebtAndCapitalLeaseObligationsCurrentHttp://fasb.org/us-gaap/2023#LongTermDebtAndCapitalLeaseObligationsHttp://fasb.org/us-gaap/2023#LongTermDebtAndCapitalLeaseObligationsP1Y00015247412023-01-012023-12-3100015247412023-06-30ISO 4217：美元00015247412024-02-16Xbrli：共享00015247412023-12-3100015247412022-12-31ISO 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美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
表格：10-K
| | | | | |
| þ | 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)节提交的年度报告 |
截至本财政年度止12月31日, 2023
或
| | | | | |
| ☐ | 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)节提交的过渡报告 |
佣金文件编号001-35416
美国二氧化硅控股公司
(注册人的确切姓名载于其章程)
| | | | | | | | |
| 特拉华州 | | 26-3718801 |
(述明或其他司法管辖权
公司或组织) | | (税务局雇主
识别号码) |
24275 Katy Freeway，Suite 600
凯蒂, 德克萨斯州77494
(主要行政办公室地址)(邮政编码)
(281) 258-2170
(注册人的电话号码，包括区号)
根据《证券法》第12(B)节登记的证券：
| | | | | | | | |
| 每节课的题目： | 商品代号： | 在其注册的每个交易所的名称： |
| 普通股，每股面值0.01美元 | SLCA | 纽约证券交易所 |
根据《证券法》第12(G)节登记的证券：无
如果注册人是证券法规则第405条所定义的知名经验丰富的发行人，请用复选标记表示。是 þ*¨
如果注册人不需要根据该法第13节或第15(D)节提交报告，请用复选标记表示。¨ 不是 þ
用复选标记标出注册人是否（1）在过去12个月内（或注册人被要求提交此类报告的较短时间内）提交了1934年证券交易法第13条或第15（d）条要求提交的所有报告，以及（2）在过去90天内是否遵守了此类提交要求。 是 þ*¨
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是 þ*¨
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中的“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 大型加速文件服务器 | | þ | | 加速文件管理器 | | ☐ |
| | | |
| 非加速文件服务器 | | ¨ | | 规模较小的新闻报道公司 | | ☐ |
| | | | | | |
| | | | 新兴成长型公司 | | ☐ |
如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。¨
用复选标记表示注册人是否提交了一份报告，证明其管理层根据《萨班斯-奥克斯利法案》(《美国联邦法典》第15编，第7262(B)节)第404(B)条对其财务报告的内部控制的有效性进行了评估，该评估是由编制或发布其审计报告的注册会计师事务所进行的。☑
如果证券是根据该法第12(B)条登记的，应用复选标记表示登记人的财务报表是否反映了对以前发布的财务报表的错误更正。¨
检查是否有任何错误更正是重复的，需要根据§ 240.10D—1（b）对注册人的执行官在相关期间收到的基于激励的补偿进行恢复分析。 ¨
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如该法第12b-2条所定义)。☐*þ
截至2023年6月30日，注册人最近完成的第二财政季度的最后一个营业日，注册人的非关联公司持有的流通普通股的总市值为美元。891,302,550根据纽约证券交易所当日公布的每股12.13美元的收盘价计算。
截至2024年2月16日，78,087,577登记人的普通股，每股面值0.01美元，尚未发行。
以引用方式并入的文件
美国二氧化硅控股公司2024年股东周年大会的委托书的某些章节。(the“2024年委托书”）以引用方式纳入本年报第三部分，表格10—K（如有指明）。
美国二氧化硅控股公司
表格10-K
截至2023年12月31日的财政年度
目录
| | | | | | | | |
| | | 页面 |
第一部分 | | |
第1项。 | 业务 | 2 |
项目1A. | 风险因素 | 11 |
项目1B。 | 未解决的员工意见 | 24 |
项目1C. | 网络安全 | 24 |
第二项。 | 属性 | 27 |
第三项。 | 法律诉讼 | 58 |
第四项。 | 煤矿安全信息披露 | 58 |
第II部 | | |
第五项。 | 注册人普通股、相关股东事项和发行人购买股权证券的市场 | 59 |
第六项。 | [已保留] | 61 |
第7项。 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 61 |
第7A项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 77 |
第八项。 | 财务报表和补充数据 | 78 |
第九项。 | 会计与财务信息披露的变更与分歧 | 120 |
第9A项. | 控制和程序 | 120 |
项目9B。 | 其他信息 | 121 |
项目9C。 | 关于妨碍检查的外国司法管辖区的披露 | 121 |
第三部分 | | |
第10项。 | 董事、高管与公司治理 | 122 |
第11项。 | 高管薪酬 | 122 |
项目12. | 某些实益拥有人的担保所有权以及管理层和相关股东的事项 | 122 |
第13项. | 某些关系和相关交易，以及董事的独立性 | 122 |
第14项。 | 首席会计费及服务 | 122 |
第四部分 | | |
第15项。 | 展品和财务报表附表 | 123 |
第16项。 | 表格10-K摘要 | 127 |
签名 | | S-1 |
| | |
前瞻性陈述
这份Form 10-K年度报告包含符合修订后的1934年证券交易法(“交易法”)第21E节和修订后的1933年证券法第27A节的前瞻性陈述。本年度报告10-K表格中包含的除历史事实陈述外的所有陈述均为前瞻性陈述。前瞻性陈述提供了与我们的财务状况、经营结果、计划、目标、未来业绩和业务有关的当前预期和预测。这些陈述可能包括诸如“预期”、“估计”、“预期”、“项目”、“计划”、“打算”、“相信”、“可能”、“将”、“应该”、“可能”、“可以拥有”、“可能”以及其他含义相似的词语和术语。
例如，我们所做的所有与我们估计和预计的成本和降低成本计划有关的陈述；储备和成品估计；对我们产品的需求；我们客户的战略；预期的支出、现金流、增长率和财务结果；我们对未来业务、增长或计划的计划和目标；战略及其对我们业绩和流动性的预期影响；以及未决或威胁的诉讼的预期结果或影响，这些都是前瞻性陈述。
所有前瞻性陈述都会受到风险和不确定因素的影响，这些风险和不确定因素可能会导致实际结果与我们预期的大不相同。这些风险和不确定性包括但不限于在第I部分“第1A项风险因素”和本10-K表格年度报告的其他部分以及在我们提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的未来报告中不时描述的那些风险和不确定性。
我们的许多前瞻性陈述来自我们的运营预算和预测，这些预算和预测是基于许多详细的假设。虽然我们相信我们的假设是合理的，但我们不可能预测到可能影响我们实际结果的所有因素。因此，前瞻性陈述并不是未来业绩的保证，您不应过度依赖我们所作的任何前瞻性陈述。
如果上述一个或多个风险或其他风险或不确定性成为现实(或任何此类发展变化的后果)，或者我们的基本假设被证明是不正确的，实际结果可能与我们的前瞻性表述中反映的结果大不相同。本年度报告中的Form 10-K中包含的前瞻性陈述仅在本报告发布之日作出。我们不打算也不承担任何公开更新或修改此类声明的义务，无论是由于新信息、未来事件或其他原因。所有出自我们或以我们名义行事的人士的书面和口头前瞻性声明，均受这些警示声明以及我们在提交给美国证券交易委员会的其他文件和我们的其他公共通信中不时做出的其他警示声明的明确限制。
第I部分
除非我们另有说明，或上下文另有规定，否则术语“我们”、“美国硅石”、“公司”、“我们的业务”和“我们的公司”指的是美国硅石控股公司及其合并的子公司作为一个合并实体。
我公司
业务概述
他说：我们是一家全球高性能材料公司，也是石油和天然气行业以及广泛工业应用中使用的商业白炭黑的领先生产商。此外，通过我们的子公司EP Minerals，LLC(“EPM”)，我们是工业矿物生产的行业领先者，包括硅藻土、粘土(钙基膨润土和钙基蒙脱石)和珍珠岩。
然而，在我们124年的历史中，我们在采矿、加工、物流和材料科学方面形成了核心竞争力，使我们能够生产并以经济高效的方式向我们终端市场的客户提供800多种多样化的产品。截至2023年12月31日，我们在全美拥有26个正在运营的矿山和加工设施，以及另外两个勘探阶段物业。我们控制着4.79亿吨商业二氧化硅的储量，这些二氧化硅可以加工成
生产1.77亿吨符合美国石油学会(API)压裂砂规格的成品，以及8100万吨硅藻土、珍珠岩和粘土储量。
因此，我们的业务根据所服务的终端市场以及我们分析运营和财务业绩的方式分为两个可报告的部门：(1)石油天然气支撑剂和(2)工业设备和特种产品。我们相信我们的细分市场是相辅相成的，因为我们在这些细分市场向广泛的终端市场客户销售产品的能力使我们能够最大限度地提高采矿业务的回收率，并优化我们的资产利用率。
我们的业务策略和优势
我们将我们的成功归功于以下优势：
•拥有多元化优质储备基地的大型生产商. 我们相信，我们的大规模生产、物流能力和较长的储存期使我们成为客户的首选供应商。我们始终如一、可靠的储备供应为我们的客户提供了围绕我们的产品定制他们的生产流程的安全性。此外，我们相对较大的规模和广泛的产品组合为我们提供了收益多元化和进入更广泛细分市场的能力。
•地理位置优越，拥有固有的交通优势。我们相信，我们设施的战略位置和我们的物流能力有助于我们的客户保留率和我们进入更广泛细分市场的能力。我们继续从战略上定位我们的供应链，以便根据客户的需求提供沙子，无论是在工厂、转运站还是井口。在我们的石油和天然气支撑剂部门，我们的压裂砂生产设施网络可以在现场或通过卡车连接驳船和I级铁路，再加上我们运输货物的战略位置，使我们能够为美国每一个主要的页岩盆地提供服务。此外，我们的沙箱物流服务(“沙箱”)将我们的交付能力直接扩展到客户的井口位置，并提供更低成本的物流解决方案。我们相信，我们是少数几家能够通过现场铁路经济高效地将API级压裂砂输送到美国大部分主要页岩盆地的压裂砂生产商之一。
此外，由于我们的工业产品和特种产品部门中许多二氧化硅产品的重量与价值比很高，我们的设施离客户的设施很近，因此我们往往是他们的唯一供应商。这一优势使我们能够在这一细分市场享有强大的客户保留力，我们的顶级工业产品和专业产品细分客户从我们那里购买产品的平均年限超过50年。
硅藻土、粘土和珍珠岩设施位于主要高速公路和出口走廊附近，以优化运营和运输成本。产品可以通过散装卡车、铁路或包装运输。我们利用经验丰富的内部国际物流业务，利用广泛的合作伙伴基础，向大约100个国家和地区进行高效和低成本的出口。
•低成本的运营结构。我们专注于建造和运营交付成本较低的设施，以使我们能够更好地应对市场低迷。我们相信，以下因素的结合有助于我们实现低成本结构和高利润率的目标：
•我们拥有我们绝大多数储量，导致矿产特许权使用费支出约占我们2023年销售额的0.4%；
•我们的矿山及其各自的加工厂的最佳位置，使生产过程具有成本效益和高度自动化；
•在我们寻求最大利润率的同时，积极管理我们每个工厂的产品组合，这要求我们使用我们的专业知识来平衡关键变量，如矿山地质、加工能力、运输可用性、客户要求和定价；
•我们的综合物流管理专业知识和地理位置优越的设施网络，使我们能够以最具成本效益的方式可靠地运输产品，无论是在国内还是海外；我们通过卡车、铁路或驳船运输产品，以满足客户的需求，包括在盆地内的转运点和通过我们的沙箱作业直接在井口位置；
•我们遍布众多终端市场的庞大客户群，使我们能够最大限度地提高采矿回收率和资产利用率；以及
•我们庞大的整体和厂级运营规模。
•注重安全，并与我们运营的社区建立积极的关系。我们专注于员工的安全，并保持安全和负责任的运营。我们还相信，在我们作为首选雇主和负责任的企业公民运营的社区中，我们是众所周知的，这通常有助于我们招聘新员工，并难以获得扩建和新设施的许可。
•在客户中享有很高的声誉。 我们相信，在124年的经营历史中，我们已经建立了很高的声誉。我们有根据客户规格及时交付产品的长期记录，我们相信这有助于提高可靠性的声誉。我们还拥有广泛的技术资源网络，包括材料科学和石油工程专业知识，使我们能够与客户合作开发产品，以提高他们现有应用的性能。
•致力于创新。我们的研发团队致力于改进我们现有的产品，并开发新的、可申请专利的产品。我们预计这将增加我们在某些特殊产品终端市场的存在和市场份额，并使我们能够进入新市场。我们在不同的开发阶段管理着强大的新产品流水线。
•经验丰富的管理团队. 我们的高级管理团队成员为我们所处的动态环境带来了丰富的经验。他们的专业知识涵盖一系列学科，包括特定行业的运营和技术知识。我们相信，我们已经组建了一支灵活、富有创造力和反应迅速的团队，能够迅速适应不断变化的市场条件。
•财务实力和灵活性.我们打算保持财务实力和灵活性，使我们能够更好地应对行业衰退，并在出现收购和新的增长机会时寻求收购和新的增长机会。于2023年3月23日，吾等订立了第四份经修订及重订的信贷协议(“信贷协议”)，订立了一项新的11亿美元优先担保信贷安排，包括9.5亿美元定期贷款及1.5亿美元循环信贷安排，该等贷款亦可用于Swingline贷款或信用证，而吾等可根据该信贷协议的条款选择增加定期贷款或循环信贷安排。有关信贷协议的更多资料，请参阅本年度报告表格10-K第II部分第8项中的附注J-债务。截至2023年12月31日，我们手头有2.457亿美元的现金，Revolver下有1.347亿美元的可用现金。
我们的产品和服务
为了服务于广泛的终端市场，我们生产和销售各种商业二氧化硅、硅藻土、粘土和珍珠岩产品。我们还提供运输、设备租赁和合同工等服务。
全颗粒二氧化硅产品-我们销售各种形状、大小和纯度级别的全颗粒商用二氧化硅产品。我们销售具有圆形和高粉碎强度的全颗粒二氧化硅，用于石油和天然气开采中的压裂砂。我们还向参与玻璃产品制造的客户销售各种尺寸分布、颗粒形状和化学纯度水平的全颗粒二氧化硅产品，包括销售给建筑和太阳能玻璃应用制造商的低铁全颗粒产品。此外，我们还向铸造行业销售几种牌号的全颗粒圆形白炭黑，并向建筑产品行业提供全颗粒商业白炭黑。
性能材料产品-我们销售由硅藻土(DE)、粘土和珍珠岩制成的工程性能材料。DE用于食品和饮料、药品和游泳池的过滤。De还用作油漆和涂料、塑料和橡胶以及农业的功能性添加剂。珍珠岩(水合火山玻璃)主要用于过滤。钙基膨润土用于食用油加工、芳烃提纯以及工业和化工领域的漂白、催化和吸附。
服务-我们通过向石油和天然气行业的公司提供运输、设备租赁和合同工服务，主要是通过沙盒提供服务。
此外，我们还销售用于各种产品的粉状二氧化硅和工业矿物产品。
我们的行业和主要终端市场
商业二氧化硅行业由涉及商业二氧化硅的开采、加工和分销的企业组成。商用二氧化硅，也被称为“二氧化硅”、“工业砂和砾石”、“砂”、“石英砂”和“石英砂”，是一个术语，适用于含有高百分比二氧化硅(二氧化硅，SiO)的砂和砾石2)以石英的形式存在。商业二氧化硅矿藏在美国各地都有，但矿山和加工设施通常位于终端市场附近，并位于交通基础设施畅通的地区。其他影响商业二氧化硅生产可行性的因素包括矿藏成分、产品质量规格、土地使用和环境监管，包括许可要求、获得电力、天然气和水以及生产商的专业知识和技术。新进入者在建立业务方面面临障碍，包括开发矿山和建造工厂所需的资本投资，缺乏
行业特定的采矿知识和经验、获得经营许可的难度以及整合多样化的客户组合以优化运营的难度。
工业二氧化硅的特殊性质，如化学性质、纯度、粒度、颜色、惰性、硬度和耐高温性能，使其在各种行业中发挥着至关重要的作用。商业二氧化硅是完井过程中的关键投入，特别是在非常规油井和天然气井中使用的水力压裂技术中。在工业和特种产品终端市场，使用商业二氧化硅作为原料生产数以千计的日常产品，包括玻璃、建筑和铸造产品和金属铸件，以及某些特殊应用，如高性能玻璃、特种涂料、聚合物添加剂和地热能源系统(如太阳能电池板)，必须满足严格的质量要求。由于商业二氧化硅的独特性质，我们认为它在广泛的工业应用中是一种经济上不可替代的原材料。
EPM的DE、珍珠岩、蒙脱石粘土和膨润土粘土产品销往全球，在那里它们被用于数百种应用。优质DE在过滤、功能添加剂、吸收剂和吸附剂等方面具有优越的特性。这些产品的最大行业包括食品和饮料、葡萄酒、啤酒、油漆和涂料、生物燃料、制药、化工、石油和天然气、塑料和橡胶、汽车和农业。珍珠岩(含水火山玻璃)用于过滤、轻质建筑、园艺和绝缘。来自密西西比州的钙基膨润土和来自田纳西州的钙基蒙脱土经过热处理，以生产用于漂白粘土、吸收剂、催化剂和吸附剂的粉末和颗粒产品。
商业二氧化硅矿床是由各种沉积过程形成的，具有从坚硬的砂岩到松散、松散的沙丘沙子的明显特征。虽然所采用的具体提取方法主要取决于矿床的成分，但大多数二氧化硅是使用传统的露天台阶提取方法开采的，并在清除了任何上覆土壤和有机质之后开始开采。二氧化硅沉积物的成分和化学纯度也决定了所使用的处理方法和设备。
我们只进行露天采矿作业，不经营任何地下矿山，尽管我们确实在密苏里州费斯特斯的作业中租赁了地下储量，这些储量是由承包商在地下开采的。我们工厂的采矿方法包括常规硬岩采矿、水力采矿、松散固结二氧化硅矿床的露天或露天采矿以及疏浚采矿。与其他矿物的开采和加工相比，二氧化硅开采和加工对环境的影响通常较小，部分原因是它使用的化学品更少。
我们在所有采矿和加工设施中都保持着质量标准，其中一些包括国际标准化组织(“ISO”)9001注册的质量体系。我们使用自动化过程控制系统，有效地管理大部分采矿和加工功能，并通过在整个生产过程中每小时进行测试来检测差异，来监控产品的质量和一致性。我们所有的主要设施都设有检测实验室，以评估和确保我们的产品和服务的质量。我们还向客户提供文件，以验证所有发运的产品是否符合客户的规格。这些质量保证职能旨在确保我们向客户提供高质量的产品，并保持客户的信任和忠诚度。
我们的客户
我们向各种终端市场销售我们的产品。我们在石油和天然气支撑剂终端市场的客户包括大型油田服务公司和从事水力压裂的勘探和生产公司。2023年、2022年和2021年，面向石油和天然气支撑剂终端市场的销售额分别约占我们总销售额的64%、63%和56%。
在我们124年历史的大部分时间里，我们的主要市场一直是核心工业终端市场，客户从事建筑和建筑产品、填充剂和扩充剂、玻璃、铸造产品、化学品以及体育和娱乐产品的生产。我们多样化的客户基础推动了我们整个生产的高回收率。我们还受益于与我们所服务的每个工业和特种产品终端市场的客户建立了牢固和长期的关系。通过EPM，我们还服务于各种工业矿物市场，包括泳池过滤、涂料和塑料、吸收剂以及食品和饮料。2023年、2022年和2021年，面向工业和特种产品终端市场的销售额分别约占我们总销售额的36%、37%和44%。
竞争
我们这两个可报告的细分市场都在竞争激烈的市场中运营，其特点是少数大型全国性生产商和大量小型、地区性或地方性生产商。根据美国地质调查局2024年1月发布的一份报告，2023年，美国有106家商业二氧化硅生产商，在美国33个州总共有199家活跃业务。我们这两个可报告部门的竞争是基于价格、产品的一致性和质量、场地位置、分销能力、客户服务、供应的可靠性、产品供应的广度和技术支持。因为运输成本可能占商业客户总成本的很大一部分
对于二氧化硅，商业二氧化硅市场通常是本地的，来自当地以外的竞争是有限的。值得注意的例外是压裂砂、填充剂和填充剂市场，在该市场中，某些产品特性并不适用于所有矿藏，也不是所有工厂都具有必要的处理能力，这就要求某些产品需要长途运输。关于竞争的更多信息，见项目1A。本年报10-K表格的风险因素。
季节性
我们的业务在一定程度上受到天气季节性波动的影响，这些季节性波动影响了我们的生产水平和客户的业务需求。例如，在第二季度和第三季度，我们通常在建筑产品和娱乐终端市场向我们的客户销售更多商业二氧化硅，这是因为更有利的天气导致建筑活动增加。在第一季度和第四季度，我们通常会遇到销售下降，有时还会出现生产水平下降的情况，这主要是由于不利的天气阻碍了物流能力，以及客户活动水平普遍下降。
知识产权
除了采矿和加工设施的运营许可证外，我们的业务没有第三方专利、专利许可证或特许经营材料。我们的知识产权主要由商业秘密、技术诀窍和商标组成，包括我们的名称US Silica®和具有商标名称的产品，如Min-U-sil®、Mytic White II®、Q-ROK®、Sil-CO-sil®、White Armor®、EP Minerals®、EVERWHITE®和沙盒®等。我们拥有专利，并且正在申请与沙盒相关的专利，沙盒是我们的“最后一英里”物流解决方案。大多数已颁发的专利的到期日从2026到2041年不等。至于我们的其他产品，我们主要依靠商业秘密而不是专利来保护我们专有的过程、方法、文档和其他技术，以及某些其他商业信息。尽管我们确实会不时申请专利，例如我们的超高反射率凉爽屋顶颗粒，但其他工业和特种产品的专利保护需要代价高昂的联邦注册程序，结果不确定，这将使我们的机密信息处于公共领域。因此，我们通常利用商业秘密来保护我们用来制造产品的配方和工艺，并保护我们的专有配方和方法。我们努力通过使用保密协议和其他安全措施来无限期地保护我们的商业秘密，我们明白这些努力可能被证明是无效的。见第1A项。有关风险因素的详细信息，请参阅10-K表格中的本年度报告。
实物资产状况和保险
我们的业务是资本密集型的，需要持续的资本投资来更换、现代化和/或扩大设备和设施。有关更多信息，请参阅本年度报告的第二部分，第7项：管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析--流动资金和资本资源。
我们为财产损失和业务中断提供保险，并为我们业务运营中常见的其他风险提供保险，金额为我们认为合理的金额。然而，这种保险对承保范围有排除和限制，特别是在环境责任和政治风险方面。不能保证会根据这类保险单支付与特定事件有关的索赔。见项目1a。有关风险因素的详细信息，请参阅10-K表格中的本年度报告。
员工
截至2023年12月31日，我们雇佣了约1,873名员工，其中大部分是居住在我们采矿和加工设施周围地区的小时工工厂工人。我们大约28%的小时工由工会代表，这些工会包括国际卡车司机兄弟会；联合钢铁、造纸和林业、橡胶、制造、能源、联合工业和服务业工人国际联合会；北美劳工国际联合会；玻璃、模具、陶器、塑料和联合工人国际联合会；水泥、石灰、石膏和国际造船、铁匠、铁匠、锻工和帮工兄弟会联合工人分部；我们相信，我们与我们的工人和他们各自的工会保持着良好的关系，自1987年以来没有经历过任何实质性的罢工或停工。
人力资本管理
我们的董事会相信，我们的长期成功取决于我们员工的才华，我们致力于吸引、留住和激励最高素质的员工。我们的首席运营官(“首席运营官”)在人力资源团队成员的支持下，负责制定和执行我们的人力资本战略。这包括人才吸引、获取、开发和参与，以及员工薪酬和福利计划的设计。它还包括制定和实施我们的多样性和包容性框架。管理层定期更新董事会的最新情况
董事和我们的薪酬委员会就人力资本的趋势和努力提高多样性。董事会特别要求提供以下专题的最新情况：
健康与安全：我们的健康和安全计划处于行业领先地位，并在2023年创造了多项公司记录。 我们要求我们的每个地点进行定期安全审计，以确保适当的安全政策、计划程序、分析和培训到位。此外，我们还代表美国矿山安全与健康管理局(MSHA)和美国职业安全与健康管理局(OSHA)定期接待检查员的来访。我们利用领先和滞后指标来评估我们运营的健康和安全表现。滞后指标包括根据每200,000个工作小时的事故数量计算的可记录事故总数(“TRIR”)和损失时间(或工作日损失)事故率(“LTIR”)。领先指标包括报告和评估所有险些发生的预期事件以及环境、健康和安全(“EHS”)指导和参与对话。2023年，我们的TRIR为0.52，LTIR为0.09，没有与工作有关的死亡。
多样性、包容性和归属感：我们相信，包容、多元化和归属感的文化使我们能够创造、发展和充分利用我们的员工队伍的优势。目前的主要举措包括对所有员工进行强制性无意识偏见培训，与多元化组织建立伙伴关系，改善从少数族裔和妇女拥有的企业进行采购，利用员工驱动的资源小组，以及多样化的人才获取做法。我们已经实施了几项措施，重点是确保在多样性方面取得进展的问责制，我们的高级领导人将把多样性和包容性目标嵌入他们的年度业绩目标。
培训与人才开发T：我们致力于我们人民的持续发展。战略人才审查和继任规划每年都会在所有业务领域进行。首席执行官(“CEO”)和首席运营官(COO)与公司高级领导层和董事会召开会议，审查企业顶尖人才。 我们还通过LinkedIn学习为所有受薪员工提供免费培训课程，以及关键的发展计划。
法规和立法
采矿和工作场所安全
联邦法规
美国矿山安全与健康管理局(“MSHA”)是管理商业二氧化硅行业的主要监管机构。因此，MSHA对采石场、露天矿山、地下矿山以及与采石场和矿山相关的工业矿物加工设施进行监管。MSHA的使命是执行1977年《联邦矿山安全与健康法》(“矿业法”)的规定，并强制遵守强制性的安全和健康标准。MSHA与工业矿物协会密切合作，我们在这个行业协会中发挥着重要的领导作用，以实现这一使命。作为MSHA监督的一部分，代表们每年至少对每个地面设施进行两次突击检查。有关采矿和工作场所安全的更多信息，包括2023年MSHA违反安全和健康规定的情况和评估，请参见第.4项.本年度报告的Form 10-K中的矿山安全披露。
我们还必须遵守美国《职业安全与健康法》(“OSHA”)和类似的州法规的要求，这些法规规范了对工人健康和安全的保护。此外，OSHA危险通信标准要求维护有关作业中使用或生产的危险材料的信息，并将这些信息提供给员工、州和地方政府当局以及公众。OSHA监管商业二氧化硅的客户和用户，并提供详细的法规，要求雇主通过执行允许的暴露限制和OSHA危险通信标准来保护员工免受含二氧化硅粉尘的过度暴露。
内部控制
我们坚持严格的职业健康计划，旨在控制接触含二氧化硅粉尘，其中包括粉尘采样、呼吸保护计划、医疗监测、培训和其他组成部分。我们的安全计划旨在确保符合我们的职业健康与安全手册和MSHA法规的标准。对于健康和安全问题，都为员工提供了广泛的培训。我们的工厂有由工薪阶层和小时工组成的安全委员会。我们每年进行内部健康和安全审计，并进行年度危机管理演习，以测试我们工厂应对各种情况的能力。健康和安全计划由我们的企业健康和安全部门在工厂环境、健康和安全协调员的协助下进行管理。
汽车承运人监管
我们的卡车运输服务受到美国运输部(DOT)、联邦汽车承运人安全管理局(FMCSA)和多个州机构的监管。这些监管机构拥有广泛的权力，一般管理从事机动承运人业务的权限，以及机动承运人登记、司机服务时间、运输设备和司机的安全和适当性、危险材料的运输和定期财务报告等事项。运输业还可能受到其他监管和立法变化的影响(例如，可能制定更严格的环境、气候变化、安全和/或职业安全和健康法规，限制车辆重量和大小，以及强制实施电子记录设备)，这些变化可能会影响我们卡车运输服务的经济性，因为它们要求改变经营做法，或改变对机动承运人服务的需求，或改变提供卡车或其他运输或物流服务的成本。
环境问题
我们和整个商业二氧化硅行业在许可和许可要求、植物和野生动物保护、危险材料、空气和水排放以及环境污染和回收等事项上受到广泛的政府法规的约束。多个州、地方和联邦机构执行这些规定。
联邦法规
在联邦一级，我们可能需要根据《清洁水法》第404节从美国陆军工程兵团获得许可，才能将疏浚或填充材料排放到与我们的行动相关的美国水域，包括湿地和溪流。我们还可能被要求根据《清洁水法》第402节从美国环境保护局(EPA)(或许可计划已委托给该州的相关州环境机构)获得向美国水域排放污染物的许可，包括排放与建筑活动相关的废水或雨水径流。如果不能获得这些必要的许可或不遵守其条款，我们可能会受到行政、民事和刑事处罚以及禁令救济。
联邦“安全饮用水法”(“SDWA”)通过地下注射控制计划(“UIC计划”)对地下注射物质进行管理。根据UIC计划，水力压裂通常不受联邦监管，水力压裂过程通常由州或地方政府当局监管。然而，美国环保署的立场是，使用含有柴油的流体进行水力压裂的某些方面可能受到UIC计划的监管，特别是“II类”UIC油井。2014年2月，EPA发布了一份解释性备忘录，澄清了SDWA下关于在石油和天然气开采的水力压裂中地下注入柴油的UIC计划要求，并发布了技术指南，其中包含建议，供EPA许可证作者在实施这些UIC“II类”要求时考虑。除其他事项外，备忘录和技术指导明确规定，任何在水力压裂中注入柴油以开采石油或天然气的所有者或操作员，在注入之前必须获得UIC“II类”许可。
美国《清洁空气法》和类似的州法律通过空气排放许可计划和施加其他要求来监管各种空气污染物的排放。这些监管计划可能要求我们安装昂贵的减排设备，修改我们的运营做法，并为我们现有的运营获得许可，在开始建设新的或改进的空气排放源之前，这些法律可能会要求我们减少现有设施的排放。因此，我们可能会因为这些规定而需要承担更多的资本和运营成本。我们可能会因不遵守美国《清洁空气法》和类似的州法律法规的空中许可或其他要求而受到行政、民事和刑事处罚以及禁令救济。
作为我们业务的一部分，我们使用或储存石油产品和其他物质，如柴油、润滑油和液压油。我们遵守有关这些物质的储存、使用、运输和处置的适用要求，包括环保局对我们施加的相关泄漏预防、控制和对策要求。泄漏或泄漏可能发生在我们的运营过程中，我们可能会因此类泄漏或泄漏而招致大量成本和责任，包括与财产和人身损害索赔有关的费用和责任。
此外，我们的一些业务位于历史上曾被用于导致污染物(包括危险物质)释放到环境中的物业上，我们可能需要对此类历史污染的补救负责。综合环境反应、补偿和责任法案(CERCLA)，也称为超级基金法，以及类似的州法律，对被认为对向环境中排放危险物质负有责任的各类人员施加连带责任，而不考虑行为的过错或合法性。这些人包括发生泄漏的地点的所有人或经营者，以及处置或安排处置在该地点释放的危险物质的任何人。根据《经济、社会、文化权利的国际公约》，这些人可能要承担责任。
清理有害物质的费用，对自然资源的损害，以及某些健康研究的费用。此外，邻近的土地所有者和其他第三方就据称排放到环境中的有害物质造成的人身伤害和财产损失提出索赔的情况并不少见。
此外，《资源保护和回收法》(“RCRA”)和类似的州法规规定了危险和非危险废物的产生、运输、处理、储存、处置和清理。在环境保护局的主持下，各州管理RCRA的部分或全部条款，有时与它们自己更严格的要求相结合。在我们的业务过程中，我们产生的工业固体废物可能被作为危险废物进行监管。
根据《国家环境政策法》(“NEPA”)，我们的运营还可能受到广泛的环境审查。《国家环境政策法》要求联邦机构评估所有对人类环境质量产生重大影响的联邦重大行动对环境的影响。为大型开发项目，如采矿作业授予联邦许可证，可被视为需要根据《国家环境政策法》进行审查的“重大联邦行动”。因此，我们的项目可能需要根据《国家环境政策法》进行审查和评估。
根据《濒危物种法》，批准我们行动的联邦机构还必须考虑对濒危和受威胁物种及其栖息地的影响。我们还必须遵守《濒危物种法》，并根据《濒危物种法》承担责任，该法禁止危害濒危或受威胁物种及其栖息地，并对其施加严厉惩罚。联邦机构还必须根据国家历史保护法考虑项目对历史或考古资源的影响，我们可能被要求对项目地点进行考古调查，避免或保护历史区域或文物。
州和地方法规
由于我们的业务分布在多个州，我们还受到各种不同州和地方的环境审查和许可要求的约束。我们的项目所在或正在开发的一些州有类似于《国家环境政策法》的州法律；因此，我们开发新地点或扩大现有地点可能会受到全面的州环境审查，即使它们不受《国家环境政策法》的约束。在某些情况下，州环境审查可能比联邦审查更严格。我们的行动可能需要联邦许可之外的州法律许可，要求州机构考虑一系列问题，其中许多与联邦机构相同，包括项目对野生动物及其栖息地、历史和考古遗址、美学、农业运营和风景名胜区的影响等。一些州还对商业硅石开采作业有具体的许可和审查程序，各州可能会实施不同于联邦机构的或额外的监测或缓解要求。新地点的开发和我们现有的业务也受到当地各种环境和法规要求的约束，包括土地使用、分区、建筑和交通要求。
由于石油和天然气行业对压裂砂的需求推动了商业二氧化硅当前和预期未来产量的大幅增长，一些当地社区对硅砂开采作业表示担忧。这些担忧通常包括暴露在环境中的硅砂粉尘、卡车交通、用水和爆破。对此，某些州和地方社区已经或正在制定规章或分区限制，以尽量减少空气中的粉尘，控制卡车交通流量，大大减少采矿活动的可行面积，为当地居民提供采矿活动潜在影响的补偿，并在某些情况下禁止发放新的采矿活动许可证。到目前为止，我们还没有因为这些类型的担忧而对我们现有的采矿业务或计划的产能扩张产生任何实质性的影响或中断。
我们与现有采矿作业周围的社区进行积极接触的历史由来已久。我们相信，我们相对稳定的员工队伍和与员工的牢固关系有助于与我们所在的社区建立良好的关系。虽然额外的监管要求可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生负面影响，但我们相信，由于我们良好的社区关系，我们现有的运营可能不太可能受到负面影响。
我们在新社区扩大采矿和生产能力的计划可能会受到监管活动增加的更大影响。获得或无法获得新的采矿许可证的困难或延误，或遵守未来州和地方监管要求的成本增加，可能会对我们的业务增长能力产生重大负面影响。为了将这些风险降至最低，我们继续与当地社区接触，以发展并保持与居民和监管机构的牢固关系。
合规成本
由于适用于我们活动的环境、健康和安全要求，我们可能会招致巨大的成本和责任。不遵守环境法律和法规可能会导致对行政、民事和刑事处罚的评估，征收调查、清理和场地修复费用和留置权，拒绝或吊销许可证或其他授权，以及发布限制或停止运营的禁令。遵守这些法律和法规还可能增加我们项目的开发、建设和运营成本，并可能阻止或推迟特定项目的开始或继续。此外，对人身或财产的损害索赔可能是由于我们的活动对环境和其他方面的影响造成的。
为我们的运营执行环境影响研究和审查联邦、州和地方许可证的过程涉及大量时间和金钱资源的投资。我们无法控制许可证审批流程。我们无法预测某一项目所需的所有许可是否会获得批准，或者此类许可是否会遭到强烈反对。拒绝一个项目所必需的许可证，或强加一些不切实际或不可行的条件，可能会削弱或阻止我们开发项目的能力。环境审查和许可过程中的重大反对和拖延也可能削弱或推迟我们开发项目的能力。此外，通过更严格的环境法可能会削弱我们开发新业务的能力，并对我们的财务状况和运营结果产生不利影响。我们预计，由于目前的监管合规义务，不会有任何实质性的资本支出。
报告的可用性；网站访问；其他信息
我们的互联网地址是http://www.ussilica.com.透过本公司主页上的“投资者”--“财务信息”，吾等在以电子方式向美国证券交易委员会存档或向美国证券交易委员会提交有关材料后，在合理可行的范围内尽快免费提供我们的年度报告(Form 10-K)、季度报告(Form 10-Q)、委托书、当前的Form 8-K报告、美国证券交易委员会表格3、4及5，以及根据交易所法案第13(A)或15(D)节提交或提交的报告的任何修订。我们向美国证券交易委员会提交的报告也可在其网站上查阅，网址为http://www.sec.gov.
股东也可以从美国硅石控股公司索取这些文件的免费副本：投资者关系部，凯蒂高速公路24275号，Suite600，凯蒂，德克萨斯州77494。
关于我们的执行官员的信息
布莱恩·A·希恩现年62岁，自2012年1月以来一直担任我们的首席执行官和董事会成员。2011年3月至2020年1月，他还担任过我们的总裁。在担任这一职务之前，陈希恩先生在2009年10月至2011年2月期间担任我们的销售和市场部高级副总裁。在加入我们之前，施恩先生于1983年至2009年9月受雇于E.I.Du Nont de Nemour and Company，在那里他在运营、销售、市场营销和企业管理方面担任过各种关键领导职务，包括全球业务董事和全球销售董事。施恩先生在特拉华大学获得机械工程学士学位。
凯文·J·霍夫现年59岁，自2023年10月起担任临时执行副总裁总裁兼首席财务官。他自2016年起担任我们的副总裁兼公司财务总监，并自2011年起担任我们的公司财务总监。在此之前，霍夫先生在罗克伍德颜料公司担任了九年的全球总监，并在百得公司的财务规划和分析部门担任了董事的财务规划和分析部门的全球总监。他的职业生涯始于毕马威的公共会计。霍夫先生拥有勒莫因学院会计学学士学位。霍夫先生此前曾通知我们，他打算在2024年退休，我们将寻找一位永久的首席财务官。
杰伊·莫罗现年58岁，自2023年8月起担任常务副总裁兼首席运营官。在加入我们之前，莫罗先生于2019年2月至2023年1月担任豪瑞美国集料和建筑材料业务的首席执行官，并于2011年至2019年2月在马丁·玛丽埃塔材料公司担任责任越来越大的职位，最近的职位是运营部门的高级副总裁。莫罗先生拥有宾夕法尼亚州亨廷顿朱尼亚塔学院的理学学士学位。
扎克·卡鲁索纳2022年8月，37岁，被任命为我们的常务副经理总裁和总裁，工业及特种产品。2018年12月至2022年7月，他担任特种矿产部高级副总裁和总裁；2016年8月至2018年12月，担任沙盒物流总裁副主任；2015年6月至2016年8月，担任董事战略规划部副主任；2011年至2015年，在我们的战略小组担任各种职务。卡鲁索纳在西北大学凯洛格管理学院获得工商管理硕士学位，在伊利诺伊大学厄巴纳-香槟分校获得机械工程学士学位。
J·德里克·尤瑟里现年39岁，2022年8月被任命为我们的常务副经理总裁和总裁，负责石油和天然气。2019年11月至2022年7月任石油天然气事业部高级副总裁、总裁；2019年1月至2019年11月任沙盒物流首席运营官。2018年5月至2018年12月，他曾在利乐技术公司担任北美ESG副总裁总裁。2013年4月至2018年5月，他在关键能源服务部门担任责任不断增加的职务，最终担任东部地区总裁副主任。Ussery先生在德克萨斯农工大学获得了学士学位。
史黛西·罗素现年53岁，自2023年3月以来一直担任美国硅石执行副总裁总裁、总法律顾问兼秘书。2020年1月至2023年3月担任高级副总裁总法律顾问兼秘书长。在此之前，罗素女士是我们石油和天然气支撑剂部门的总法律顾问。2018年7月至2019年5月，她曾担任博亚·米勒律师事务所的法律顾问。2010年10月至2018年1月，她担任哈里伯顿公司诉讼和HSE法律小组的管理律师。罗素女士在德克萨斯大学获得政府学士学位，在休斯顿大学获得法学博士学位。
我们的业务和财务结果会受到各种风险和不确定性的影响，包括下文和本Form 10-K年度报告中所述的风险和不确定因素。在评估我们的业务和证券时，您应仔细考虑以下列出的风险因素以及本10-K表格年度报告中包含的其他信息。以下列出的风险分类旨在帮助您更好地了解我们的业务面临的风险，而不是将对这些风险的可能影响的考虑限制在列出的类别中，也不意味着某一类别的风险比另一类别的风险更重要。与下面讨论的风险相关的任何不利影响都可能并且很可能会对我们业务的许多方面产生不利影响。
我们目前不知道或我们目前认为无关紧要的其他风险和不确定性也可能对我们的股票价格、业务、经营结果或财务状况产生重大不利影响。这些风险因素中的某些陈述是前瞻性陈述。
与市场、竞争和销售相关的风险
全球经济环境最近造成了市场的不确定性和波动性。
全球经济环境最近造成了市场的不确定性和波动性。全球金融状况仍然容易受到突然和迅速的不稳定因素的影响。金融市场或其他经济状况的放缓，包括但不限于全球供应链问题、通货膨胀、利率上升、燃料和能源成本、商业状况、缺乏可用信贷、金融市场状况和税率，可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。
例如，最近的通货膨胀，包括运费、能源价格和其他成本的上涨，对我们产生了不利影响。持续的通货膨胀可能会导致运输、材料、供应和劳动力成本上升。由于我们的合同结构和合同投标过程，以及竞争激烈的行业、经济条件和我们经营的国家，我们从客户那里收回因通胀而增加的成本的努力可能会受到阻碍。
任何这些市场趋势的持续或未来发生都可能对我们的业务、财务状况和经营结果产生重大不利影响。
我们的压裂砂开采和物流业务取决于石油和天然气行业的活动水平，这些行业经历了很大的波动。
我们生产和运输压裂砂的业务在很大程度上取决于天然气和石油勘探、开发和生产的活动水平。更具体地说，我们生产的压裂砂的需求与在使用砂基支撑剂进行裂缝治疗的地质地层中完成的天然气井和油井的数量密切相关。这些活动水平受到天然气和石油价格短期和长期趋势的影响。近年来，天然气和石油价格以及勘探、开发和生产活动的水平都经历了大幅波动。
当石油和天然气价格下跌时，勘探和生产公司可能会减少其勘探、开发、生产和完井活动。在此期间，对我们的产品和服务的需求
供应油井和天然气井，包括我们的运输和物流解决方案，可能会下降，导致压裂砂的市场价格下降，因为压裂砂供应过剩。当对压裂砂的需求增加时，我们产品的价格可能不会相应提高，或者我们的客户可能不会增加对我们产品的使用，这可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
世界范围内的经济、政治和军事事件，包括战争、恐怖主义活动、中东事件和石油输出国组织(“欧佩克”)的倡议，已经并可能继续推动石油和天然气价格的波动。此外，北美比正常冬季温暖以及其他天气模式可能会对天然气的短期需求产生不利影响，因此对我们产品的需求也会受到不利影响。发电用天然气需求的减少也可能对压裂砂的需求产生不利影响。此外，未来石油和天然气储量发现或开发速度的任何下降，无论是由于政府监管的加强、勘探和钻探活动的限制、导致石油和天然气生产的新工艺不需要支撑剂的技术创新，还是其他因素，都可能对我们的产品的需求产生不利影响，即使在天然气和石油价格走强的环境下也是如此。任何这些风险的持续或未来发生都可能对我们的业务、财务状况和经营结果产生重大不利影响。
公共卫生危机或全球疾病爆发可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生实质性的不利影响。
公共卫生危机，包括大流行，以前曾对我们的业务和运营结果产生不利影响。公共卫生危机，包括性质类似新冠肺炎的大流行，可能会以多种方式影响我们的业务，包括但不限于：
•干扰或限制我们员工的工作能力；
•我们的矿山和加工厂或客户设施的临时关闭或中断可能会减少对我们产品的需求，或影响我们及时满足客户订单的能力，并对我们的供应链产生负面影响；以及
•我们所依赖的第三方，包括我们的客户、承包商、商业银行、运输服务提供商和外部业务合作伙伴，未能履行各自对我们的义务，或他们履行义务的能力发生重大中断，这可能是由于他们自己的财务或运营困难造成的。
例如，新冠肺炎疫情对我们的业务产生了负面影响，持续的全球影响已经不同程度地对我们的销售额、销量、运营成本和财务业绩产生了负面影响，并可能在未来继续对我们的运营业绩、现金流和财务状况产生负面影响。
未来任何传染性疾病或其他不利的公共卫生事态发展的影响也可能加剧本报告本节其他部分讨论的其他风险，其中任何一项都可能对我们产生实质性的不利影响。
我们的工业材料业务受客户业务的周期性影响。
我们的大多数工业产品客户从事历史上具有周期性的行业，如玻璃制造、建筑产品、铸造产品和油漆。在我们服务的一个或多个行业或地理区域或全球经济的经济放缓时期，我们的客户经常通过推迟或取消未决项目来减少生产和资本支出，即使这些客户没有遇到财务困难。这些发展可能会对我们产品的销售和我们的运营结果产生不利影响。
许多终端市场对我们工业产品的需求是由周期性行业推动的，如建筑和汽车。例如，福莱特玻璃市场依赖于汽车、商业和住宅建筑和改造市场；用于制造建筑产品的商业白炭黑市场主要由建筑市场的需求驱动；铸造白炭黑市场取决于汽车、轻型卡车和重型设备的产量以及建筑；硅藻土、珍珠岩、粘土和纤维素的市场由农业、食品和饮料、化工、过滤、催化剂和吸水性应用驱动。当其中一个周期性行业的需求下降时，我们向该行业客户销售的产品的需求也可能会下降。然而，当这些周期性行业的需求增加时，我们产品的价格可能不会相应提高，或者我们的客户可能不会增加对我们产品的使用，原因包括在玻璃生产中使用再生玻璃；我们的产品取代了其他材料；住宅和商业建筑需求的变化，部分原因是利率波动和人口结构变化；与我们产品相关的价格、可用性和其他因素；本地和国际竞争对手；以及其他因素。
我们所服务的行业的疲软已经并可能在未来对我们的销售和经营业绩产生不利影响。在我们服务的一个或多个行业或地理区域，或在全球经济中，如果经济持续或再次下滑，可能会导致实际运营结果与历史和预期结果大不相同。
我们的销售、盈利能力和运营可能会受到天气条件、季节性和其他因素的重大影响。
我们的销售额和盈利能力会受到各种因素的影响，包括天气条件和季节性因素。因此，我们的运营结果可能会在季度基础上波动，并相对于前几年的相应时期。例如，我们在第二季度和第三季度在建筑产品和娱乐终端市场销售了更多产品，这是因为更有利的天气条件推动了建筑施工的季节性增长。相反，我们在第一季度和第四季度在这些终端市场销售的产品较少，主要是由于不利的天气条件导致建筑和娱乐活动减少。我们经营业绩的这些波动可能会降低期间间比较的意义，我们证券的投资者不应依赖任何一个时期的结果作为任何其他时期业绩的指标。
此外，气候变化可能加剧的严重季节性或天气条件可能会影响我们的运营，因为它会对我们的设施和设备造成与天气有关的损坏，或阻止我们向工作地点交付设备、人员或产品，任何这些都可能迫使我们推迟或减少服务，并可能违反我们的合同义务或导致生产力损失、运营成本增加或适用保单可能无法承保的其他损失。恶劣的天气条件也可能会干扰我们客户的运营，这可能会减少客户对我们产品的需求。如果这些风险中的任何一项发生，都可能对我们的业务、财务状况和运营结果产生实质性的不利影响。此外，气候变暖趋势和气候变化的其他影响或其他原因引起的天气模式变化可能会导致极端天气事件的频率、严重性或不可预测性增加，从而可能加剧这些风险。
我们很大一部分销售额来自我们的四家工厂。这些工厂中的任何一家或这些工厂所服务的终端市场的任何不利发展都可能对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。
我们很大一部分销售额来自我们位于伊利诺伊州渥太华、德克萨斯州拉梅萨、内华达州洛夫洛克和德克萨斯州克莱恩县的工厂。这些工厂加起来占我们2023年总销售额的29%。这些工厂或这些工厂服务的终端市场的任何不利发展，包括灾难性事件或天气导致的不利发展、商业二氧化硅产品需求下降、运输服务减少或影响我们客户的不利发展，都可能对我们的业务、财务状况和运营业绩产生重大不利影响。
我们可能会受到对压裂砂需求下降或开发有效的替代支撑剂或取代水力压裂的新工艺的不利影响。
压裂砂是一种通过水力压裂完成天然气和油井完井和再完井的支撑剂。压裂砂是最常用的支撑剂，比陶瓷支撑剂便宜，陶瓷支撑剂也用于水力压裂，以刺激和维持石油和天然气的生产。需求从压裂砂转向其他支撑剂(如陶瓷支撑剂)、开发和使用其他有效的替代支撑剂或开发新的替代能源工艺以完全取代水力压裂，可能会导致对我们生产的压裂砂的需求下降，并可能对我们的业务、财务状况和运营业绩产生重大不利影响。
我们未来的表现将取决于我们在竞争激烈的市场中取得成功的能力，以及我们对产品需求和供应的潜在波动做出适当反应的能力。
我们在一个竞争激烈的市场中运营，其特点是少数大型全国性生产商和大量小型、地区性或地方性生产商。行业竞争的基础是价格、产品的一致性和质量、场地位置、分销能力、客户服务、供应的可靠性、产品供应的广度和技术支持。由于运输成本是商业二氧化硅客户总成本的重要组成部分(在许多情况下，运输成本可能占交付成本的50%以上)，商业二氧化硅市场通常是本地的，来自本地以外的竞争是有限的。值得注意的例外是压裂砂、填充剂和填充剂市场，在该市场中，某些产品特性并不适用于所有矿藏，也不是所有工厂都具有必要的处理能力，这就要求某些产品需要长途运输。
由于我们产品的市场通常是本地的，我们除了与其他国家的生产商竞争外，还与规模较小的地区性或本地生产商竞争。. 当对水力压裂服务的需求增加时，通常会有越来越多的小生产商为压裂砂市场提供服务。如果对水力压裂服务的需求减少，而市场上可用的压裂砂供应增加，压裂砂市场的价格可能会继续大幅下降，因为效率较低的生产商退出市场，以低于市场价的价格出售压裂砂。此外，我们的竞争对手可能会选择整合，这可能会为他们提供比我们更多的财务和其他资源，并对我们的压实砂产品的需求产生负面影响。此外，石油和天然气勘探及生产公司和其他水力压裂服务提供商可能会收购自己的压裂砂储量，扩大现有的压裂砂产能或以其他方式满足自己的支撑剂需求，而现有或新的压裂砂生产商可能会增加或扩大其压裂砂产能，这将对我们的压裂砂产品的需求产生负面影响。
至于我们的国际销售和业务，我们的业绩也会受到汇率波动的影响。此外，我们向国际客户销售和交付我们的产品并从他们那里收取付款的能力取决于资金转移和贸易限制以及进出口关税、进出口货物的能力，以及可能影响我们运营的一些商品关税的波动政策。这些因素和不确定性可能会导致我们的国际客户寻找不在美国的生产商来满足他们的商业二氧化硅要求，或者可能会使我们更难与国际生产商竞争。
如果我们的客户延迟或未能支付我们的大量未付应收账款，可能会对我们的业务、流动性、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
我们为我们的产品拖欠客户帐单，因此，如果我们的客户延迟或未能支付我们的发票，我们将面临信用风险。在疲软的经济环境中，我们经历了更多的延误或失败，原因之一是我们客户的运营现金流和进入信贷市场的能力减少。此外，我们的一些客户遇到了财务困难，包括破产或破产程序，在这种情况下，我们无法收回欠我们的款项或收到的金额比预期的要少得多，我们可能需要退还在破产申请之前的特定时间内支付给我们的请愿前金额。此外，由于外国资金转移的限制，我们与国际客户的收款周期可能会更长，我们可能难以执行协议，也无法通过外国的法律制度向国际客户收取应收账款。如果我们的客户延迟或未能向我们支付大量未偿还应收账款，可能会对我们的业务、流动资金财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
我们很大一部分销售额来自我们的前十大客户，而我们最大客户的损失或购买量的大幅减少可能会对我们的运营结果产生不利影响。
在截至2023年、2022年和2021年12月31日的年度内，我们的十大客户分别约占总销售额的44%、40%和40%。由于市场状况、竞争或其他因素，这些客户未来可能不会继续购买相同水平的我们的产品，如果有的话。这些客户采购量的大幅减少可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生实质性的不利影响。
操作风险
我们的业务受到采矿固有的风险和危险的影响，其中一些是我们无法控制的，有些可能不在保险范围之内。
我们的采矿、加工和生产设施受到商业二氧化硅和地球矿物行业通常遇到的风险的影响，其中许多不在我们的控制之下。除了这些风险因素中描述的其他风险外，这些风险还包括：
•意想不到的地面、等级或水条件；
•异常或意想不到的地质构造或压力；
•井壁坍塌、地下顶板冒落或地表崩落；
•环境危害；
•物理工厂安全漏洞；
•无法获得或维持必要的许可证或采矿权或水权；
•未能保持粉尘控制并满足对可呼吸结晶二氧化硅粉尘的限制；
•对爆破作业的限制；
•质量控制系统或培训计划失败；
•技术困难或关键设备故障；
•无法获得必要的采矿或生产设备或更换部件；
•火灾、爆炸或工业事故或其他事故；以及
•为应对环境监管行动，工厂关闭。
这些风险中的任何一项都可能导致我们的采矿财产或生产设施的损坏或破坏、人身伤害、环境破坏、采矿或加工的延误、损失或可能的法律责任。我们采矿设施或生产设施的任何长时间停工或停工都可能对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。
并非所有这些风险都可以合理地投保，我们的保险范围包括限额、免赔额、免赔额和背书。我们的保险覆盖范围可能不足以满足我们在发生损失时的需求，任何此类损失都可能对我们的业务、财务状况和经营结果产生重大不利影响。
获取水的机会减少可能会对我们的行动产生不利影响。
我们在许多设施从事的采矿和加工活动需要大量的水，而我们的一些设施位于缺水地区。我们可能无法获得足够的水权来服务于我们目前的活动或服务于我们未来可能开发或收购的任何物业。此外，根据我们的水权，我们有权使用的水量必须由适当的监管机构确定，这些机构可能会修改影响我们水权的法规，增加维护我们水权的成本，或者减少或取消我们现有的水权，在这种情况下，我们可能无法保留这些权利。此外，我们现有的水权可能会有争议。有关水权的法律、法规或政府政策和相关解释的任何此类变化，或任何成功地声称我们缺乏适当的水权，都可能改变我们的运营成本或我们开展业务的环境，这可能会对我们的财务状况和运营结果产生负面影响。
成本增加、运输服务缺乏可靠性或可用性、运输网络接入或基础设施或运输服务供过于求可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。
由于生产商业二氧化硅的成本相对较低，运输和相关成本，包括运费、燃料附加费、中转费、转换费、轨道车租赁成本、滞期费和储存费，往往是总交付销售成本的重要组成部分。运输相关费用的较高相对成本往往有利于距离客户很近的制造商。因此，如果我们将我们的商业二氧化硅生产扩展到新的地理市场，我们可能需要增加运输服务和转载网络接入，并将受到这些服务的总体成本的影响。我们与卡车、铁路和驳船服务签订合同，将商业二氧化硅从我们的生产设施运送到运输地点和我们的客户，根据这些合同增加的成本可能会对我们的运营结果产生不利影响。此外，我们还承担合同规定的无法交货的风险。劳资纠纷、脱轨、不利的天气条件或其他环境事件、轨道车辆租赁市场的短缺或铁路货运系统的变化可能会中断或限制可用的运输服务。运输服务费率的显著提高、运输或运输服务的可靠性或可用性的降低，或者我们客户的业务转移到离我们的工厂或运输更远的地区，都可能削弱我们以经济方式向客户交付产品和向新市场扩张的能力。此外，对商业白炭黑需求的减少有时会导致火车车厢产能过剩，需要我们支付火车车厢储存费，同时继续为仓库中的火车车厢支付租赁费，这可能对我们的业务、财务状况和运营业绩产生重大不利影响。
我们的业务消耗大量天然气、电力和柴油。价格上涨或这些或任何其他能源供应的显著中断可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。
2023年、2022年和2021年，能源成本(主要是天然气和电力)分别约占我们总销售额的4%、5%和5%。天然气是商业白炭黑生产过程中用于干燥的主要燃料来源。此外，我们的运营依赖于土方设备、有轨电车和拖拉机拖车，而柴油成本是这些车辆运营费用的重要组成部分。就我们使用自己的设备提供这些服务而言，我们负责购买和供应运营这些车辆所需的柴油，目前柴油在总销售成本中所占比例不到1%。如果这些服务是由独立承办商提供的，我们可能须缴付燃油附加费，以收回增加的柴油开支。我们的盈利能力受到这些能源的价格和可用性的影响。柴油和天然气的价格和供应是不可预测的，可能会根据国际政治和经济情况以及其他我们无法控制的事件而大幅波动，例如
由于天气状况、欧佩克和其他石油和天然气生产国的行动、地区生产模式和环境担忧导致的供需变化。此外，潜在的气候变化法规或碳税或排放税可能会导致能源生产成本上升，这可能会全部或部分转嫁给我们，也可能会减少供应。过去，天然气价格波动极大，我们认为这种波动可能会持续下去。为了管理这一风险，我们通过使用衍生品金融工具对天然气价格进行了对冲，并可能在未来进行额外的对冲。然而，这些措施带有不同的风险(包括交易对手的不履行)，在任何情况下都不能完全消除由于能源价格上涨而导致利润率下降的风险。如果能源价格不能通过提高我们的产品价格收回或通过我们的套期保值安排覆盖，或者我们使用的能源供应中断，能源价格的大幅上涨可能会对我们的业务、财务状况和运营业绩产生重大不利影响。
我们的某些合同包含要求我们交付符合某些规格的产品的条款。不遵守这些合同义务可能会导致处罚或终止协议。
在某些情况下，我们承诺交付产品时会受到不履行的惩罚。这些义务可能要求我们提供满足客户指定的特定规格的产品或服务。我们无法满足这些合同要求，可能允许交易对手终止协议，退回不符合客户质量规格的产品，或要求我们支付相当于合同金额和交付金额之间的差额的费用。此外，我们可能无法将我们为一个客户开发的一些产品销售给不同的客户，因为这些产品可能是为满足特定客户的质量规格而定制的，即使我们能够将这些产品销售给另一个客户，我们在这些产品上的利润率也可能会降低。此外，任何无法提供满足客户要求的产品或服务都可能损害我们与这些客户的关系和我们的声誉。在这种情况下，我们的业务、财务状况和经营结果可能会受到重大不利影响。
我们对矿产储量和资源矿藏的估计不准确，或我们对这些矿藏的所有权不足，可能导致我们无法开采矿藏，或要求我们支付高于预期的成本。
我们的矿产储量和资源估计基于我们的采矿工程师收集和分析的工程、经济和地质数据，这些数据由外部公司定期审查。然而，商业二氧化硅储量估计可能不准确，在一定程度上依赖于从现有钻探数据得出的统计推断，这可能被证明是不可靠的。在估计商业二氧化硅储量和非储量商业二氧化硅矿床的数量和质量以及开采可采储量的成本时，存在许多固有的不确定性，其中许多是我们无法控制的，其中任何一个都可能导致实际结果与我们的预期大不相同。这些不确定因素包括：
•地质和采矿条件和/或先前采矿的影响，可能无法通过现有数据完全确定，或可能与经验不同；
•关于我们的采矿、质量控制和培训计划的有效性的假设；
•关于商业二氧化硅产品未来价格、运营成本、采矿技术改进、开发成本和回收成本的假设；以及
•关于监管未来影响的假设，包括由政府机构发放所需的许可证和税收。
此外，矿业权和水权的所有权和面积可能存在争议。矿物属性有时包含审查员无法核实的索赔或转移历史。如果我们成功地声称我们对我们的一个或多个财产没有所有权或缺乏适当的水权，可能会导致我们失去在该财产上勘探、开发和开采任何矿物的权利，而不赔偿我们之前与此类财产相关的支出。我们对矿产储量和非储量矿藏的估计，或对此类矿藏的所有权的任何不准确，都可能导致我们无法开采这些矿藏，或需要我们支付高于预期的成本。
如果发生网络安全漏洞、信息技术系统故障或网络中断，我们的业务和运营可能会受到影响.
我们依靠我们的信息技术系统来处理交易、总结经营结果和管理我们的业务。我们的信息技术系统可能会因停电、计算机和电信故障、计算机病毒、网络攻击或其他安全漏洞、灾难性事件，如火灾、洪水、地震、龙卷风、战争或恐怖主义行为，以及我们员工的使用错误而受到破坏或中断。如果我们的信息技术系统损坏或停止正常运行，我们可能需要进行大量投资来修复或更换它们，我们可能会损失关键数据，我们的运营可能会中断或延误。
我们经历过未经授权的代理试图通过互联网、电子邮件和其他接入点进入我们的计算机系统，由于不断变化的威胁和我们不断扩大的信息技术足迹，这种情况通常会继续增加。虽然到目前为止，这些事件都没有对我们产生实质性影响，但我们预计未来将继续成为攻击目标。由于这些威胁的演变性质、当前的全球经济和政治环境、我们的一些业务运营外包、合格的网络安全专业人员的持续短缺以及第三方与我们的系统的相互联系和相互依赖，我们面临的风险和对这些问题的风险敞口仍在增加。认识到这些高风险，我们的管理团队每季度向董事会通报可能影响我们的重大网络安全风险。见项目1C。有关我们为识别、防止和检测任何未经授权的访问而制定的计划、政策和程序的更多详细信息，请参阅本年度报告中的10-K表格。
我们用来检测和防止网络攻击的系统可能不足以保护我们免受事件的影响，也不足以让我们在很长一段时间内将此类事件的规模和影响降至最低。发生网络攻击、入侵、未经授权的访问、滥用、计算机病毒或其他网络安全事件可能会危害我们的系统，或导致属于我们、我们的客户、我们的交易对手、第三方服务提供商或借款人的机密信息和其他信息未经授权披露、收集、监控、滥用、损坏、丢失或破坏，这些信息被处理并存储在我们的计算机系统和网络中，并通过我们的计算机系统和网络传输。任何此类事件都可能导致重大损失、失去客户和商机、声誉损害、诉讼、监管罚款、处罚或干预、报销或其他补偿性成本，或以其他方式对我们的业务、财务状况或运营结果产生不利影响。
关闭矿山会带来巨大的成本，如果我们比预期更早地关闭一个或多个矿山，我们的运营结果可能会受到不利影响。
我们对地雷寿命的假设是基于我们不时进行的详细研究，但我们的研究和假设并不总是被证明是准确的。如果我们比预期更早关闭任何一座煤矿，销售额将会下降，除非我们能够增加其他任何一座煤矿的产量，而这可能是不可能的。关闭露天矿还可能涉及大量的固定关闭费用，包括加速就业的费用、遗留费用、与遣散费有关的债务、开垦和其他环境费用以及终止包括能源合同和设备租赁在内的长期债务的费用。在我们物业的预计采矿年限内，我们应计入开垦露天矿坑、库存、尾矿库、道路和其他采矿支持区的成本。如果我们要降低我们任何矿山的预计寿命，固定的矿山关闭成本可以应用于较短的生产期，这将增加每吨生产的生产成本，并可能对我们的业务、运营结果和财务状况产生重大和不利影响。
适用的法规和条例要求按照规定的标准和核准的复垦计划，在矿场关闭后回收采矿财产。该计划涉及拆除设施和设备、重新分级、防止侵蚀和其他形式的水污染、重新植被和采矿后土地利用等事项。遵守这些计划已经并将继续对我们的业务产生重大影响。一些环境法对不遵守填海计划的行为施加了实质性的惩罚，而其他一些法律，如CERCLA，对危险物质排放的补救规定了严格的、具有追溯力的连带责任。我们可能会被要求提交一份保证金或其他形式的财务保证，其金额等同于批准的填海计划中所列的预计填海费用。如果无法获得、维护或续签此类财务担保，我们可能会被罚款或被吊销经营许可证。根据许可证要求确定最终的矿山关闭复垦责任，需要各种估计和假设，主要与复垦成本和产量水平有关。如果我们的预期填海应计费用以及与矿山关闭相关的其他成本后来被确定为不足，我们的业务、运营结果和财务状况将受到不利影响。
法律和合规风险
我们受到许多环境法规的约束，这些法规施加了巨大的成本和责任，在潜在的未来法规或更严格执行现有法规的情况下，这些成本和责任可能会增加。
我们受制于影响采矿和矿物加工业的各种联邦、州和地方环境法律和法规，其中包括与环境许可和许可、植物和野生动物保护、湿地保护、空气和水排放、温室气体排放、水污染、废物管理、土壤和地下水污染的修复、土地使用、财产的复垦和修复、危险材料和自然资源有关的法律和法规。这些法律法规已经并将继续对我们的业务产生重大影响。一些环境法对不遵守规定规定了实质性的处罚，而另一些环境法，如《环境与环境保护法》，则对有害物质排放的补救规定了严格的、有追溯力的连带责任。
环境要求以及这些要求的解释和执行经常变化，而且随着时间的推移往往会变得更加严格。未来的环境法律和法规可能会限制我们扩大设施或开采矿藏的能力，或者可能要求我们购买昂贵的设备或产生与我们的业务相关的其他重大费用。与遵守这些要求相关的成本可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生实质性的不利影响。
例如，温室气体排放监管正变得更加严格，对气候变化的担忧可能会导致这一趋势继续或加剧。我们预计将被要求向EPA报告我们业务的年度温室气体排放量，国际、联邦、州、地区和地方各级与温室气体排放相关的额外要求正处于不同的发展阶段。美国国会已经考虑并可能在未来通过各种立法提案来应对气候变化，包括在全国范围内限制温室气体排放。对温室气体排放的任何监管，包括例如通过总量管制和交易制度、技术要求、排放税、报告要求、新的许可要求或其他计划，都可能削减我们的运营，显著增加我们的运营成本，损害对我们产品的需求，或以其他方式对我们的业务、财务状况、声誉和业绩产生不利影响。
此外，各个州、地方和外国政府已经实施或正在考虑通过额外的许可要求、操作限制、披露要求以及对水力压裂的临时或永久禁令，加强对水力压裂的监管。我们的很大一部分业务是向石油和天然气行业的水力压裂运营商供应压裂砂。虽然我们不直接从事水力压裂活动，但我们的客户购买我们的压裂砂用于他们的水力压裂作业。环境保护局、土地管理局(“BLM”)和能源部(“DOE”)对这些行动有很大的联邦监督。美国各地的一些地方市政当局也制定了措施，在其管辖范围内暂时或永久禁止或以其他方式限制或推迟水力压裂。此外，一些州已经制定了立法或发布法规，对水力压裂操作员提出了各种披露要求。这种暂停、禁令、披露义务和其他监管行动可能会使进行水力压裂作业变得更加困难，并增加我们客户的业务成本，这可能会对我们的压裂砂产品的需求产生负面影响。此外，加强对水力压裂实践的政治、监管和公众审查可能会使我们或我们的客户面临更多的法律和监管程序，任何此类程序都可能耗时、成本高昂，或导致重大法律责任或重大声誉损害。任何此类事态发展都可能对我们的业务、财务状况和经营结果产生重大不利影响，无论是直接还是间接的。
如果我们或我们的客户不能获得和保持必要的许可，我们的运营结果可能会受到影响。
我们持有大量的政府、环境、采矿和其他许可和批准，授权在我们的每个设施进行运营。我们未来的成功取决于我们以及我们客户获得和保持开展业务所需的必要许可证和执照的能力。为了在未来获得许可证和续签许可证，我们可能需要准备并向政府当局提交关于任何拟议的勘探或生产活动可能对环境产生影响的数据。遵守这些监管要求代价高昂，并显著延长了开展业务所需的时间。此外，由于社区反对、其他各方的反对、现有或拟议的第三方运营地点或其他我们无法控制的因素，获得或续签所需许可证有时会被延迟、限制或阻止。对我们的运营至关重要的新许可证或续期许可证的拒绝、环境审查和许可过程中的延误、第三方对许可证的强烈反对或为获得许可证而强加的条件可能会削弱我们在受影响设施继续运营的能力，延误这些运营，或涉及重大计划外成本，其中任何一项都可能对我们的业务、财务状况和运营结果产生不利影响。
我们在运营的许多方面都遵守严格的健康和安全标准。
我们的运营的多个方面都符合健康和安全标准，包括我们的采矿作业、我们的卡车运输作业以及员工接触结晶二氧化硅。
我们的采矿作业须遵守经2006年《矿山改进和新应急法案》修订的《矿业法》，该法对矿物开采和加工作业的许多方面规定了严格的健康和安全标准，包括人员培训、作业程序、作业设备和其他事项。MSHA会定期检查我们的作业地点是否符合《矿产法》。
交通部和各个州机构对我们的卡车运输服务行使广泛的权力，一般管理事务，包括授权从事机动承运人服务、设备操作、安全和财务报告。此外，我们的
运营必须遵守公平劳工标准法案，该法案管理工资和加班等事宜，由劳工部(DOL)管理。我们可能会定期接受交通部或司法部的审计，以确保我们遵守这些安全、工作时间、工资和其他规章制度。
我们还受到与人类接触结晶二氧化硅有关的法律和法规的约束。包括MSHA和OSHA在内的几个联邦和州监管机构可能会继续提议修改其关于工作场所接触结晶二氧化硅的法规，如允许的暴露限制、必要的控制和个人防护装备。我们未能遵守现有或新的健康和安全标准，或该等标准的改变或其解释或执行，可能会要求我们或我们的客户修改运营或设备，关闭部分或所有运营场所，对我们进行运营的能力施加重大限制，或以其他方式对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。
与二氧化硅相关的健康问题和诉讼可能会对我们的业务、声誉和运营结果产生实质性的不利影响。
吸入可呼吸的结晶二氧化硅与肺部疾病矽肺有关。有证据表明，接触结晶二氧化硅或矽肺与肺癌之间存在联系，并可能与其他疾病有关，包括免疫系统疾病，如硬皮病。这些健康风险一直是，而且可能继续是商业二氧化硅行业面临的一个重大问题。对矽肺病和其他潜在有害健康影响的担忧，以及对使用二氧化硅的潜在责任的担忧，可能会阻碍我们的客户使用我们的二氧化硅产品。开采、加工和处理二氧化硅的实际或预期的健康风险可能会通过减少二氧化硅产品的使用、产品责任或员工诉讼的威胁、联邦、州和地方监管机构对我们和我们客户的更严格审查或商业二氧化硅行业可用资金来源的减少，对包括我们在内的二氧化硅生产商产生实质性和不利的影响。
至少自1975年以来，我们和/或我们的前任在众多由我们客户的现任或前任员工或代表我们的客户提起的产品责任诉讼中被列为被告，通常是在许多被告中，这些诉讼声称二氧化硅暴露造成了损害。几乎所有针对我们的未决索赔都源于我们在铸造厂或作为磨料喷砂介质使用我们的二氧化硅产品，涉及各种其他被告，并已在德克萨斯州、路易斯安那州和密西西比州提起诉讼，尽管多年来也有一些案件在许多其他司法管辖区提起。关于重大待决程序的进一步信息，见项目3.本年度报告的法律程序的表格10-K。到目前为止，针对我们提起的与二氧化硅相关的诉讼以及相关的诉讼费用、和解和裁决尚未导致我们承担重大责任，我们目前在可用的情况下维持保单。然而，我们继续收到针对我们的二氧化硅暴露索赔，包括声称在一段时间内或在保险不涵盖的地区接触二氧化硅的索赔，任何未决或未来索赔对我们的成本、结果和影响尚不确定。任何此类未决或未来的索赔或保险覆盖范围的不足都可能对我们的业务、声誉、财务状况和经营结果产生重大不利影响。
由于我们部分业务的国际性，我们同时受到美国和外国法规的约束，这可能会对我们的业务产生负面影响。
除了美国的法律和法规外，我们在开展业务的非美国司法管辖区也受到监管，包括环境、员工和其他事项。遵守这些法律和法规的要求可能不明确或不确定，可能涉及重大成本，包括额外的资本支出或增加的运营费用，或要求改变业务做法，在每种情况下，都可能导致我们业务的盈利能力下降。我们需要遵守这些外国法律法规，可能会为那些不受可比限制的竞争对手提供优势，或者可能会限制我们利用增长机会的能力。此外，由于不同司法管辖区的法律和法规可能有很大差异，我们可能需要采取不同的步骤或经历增加的成本或其他挑战，以遵守我们运营的多个司法管辖区中的每个司法管辖区的法律和法规。
此外，美国通过各种法规对我们的国际业务进行监管，其中包括美国《反海外腐败法》(以下简称《反海外腐败法》)。FCPA和其他司法管辖区的类似反贿赂法律一般禁止总部位于美国的公司及其中间人向非美国政府官员支付不当款项，目的是获得或保留业务。我们在世界上一些地方开展业务，这些地区在一定程度上存在政府腐败，在某些情况下，遵守反腐败法律可能会与当地的习俗和做法相冲突。尽管我们维持政策、程序和控制，并提供旨在确保遵守反腐败法的培训，但这些努力可能不足以保护我们免受这些法律的责任。
如果我们被发现对与我们的国际业务相关的违反监管规定的行为负有责任，我们可能会受到刑事或民事处罚或其他制裁，其中任何一项都可能对我们的业务、财务状况和运营结果产生实质性的不利影响。
战略性和一般性业务风险
我们必须有效地管理我们的生产能力，以便我们能够对产品需求的波动做出适当的反应。
为了满足我们所服务的市场迅速变化的需求，我们必须有效地管理我们的资源和生产能力。在需求下降期间，我们必须能够将我们的成本结构与当前的市场状况适当地结合起来，并有效地管理我们的采矿作业。我们快速有效地降低成本结构以应对这种衰退的能力受到短期内许多费用的固定性质以及我们需要继续投资于维持储备和生产能力的限制。相反，当我们服务的市场出现好转时，我们可能难以快速有效地提高我们的产能，或者产生与重启闲置设施或执行其他扩张计划相关的大量成本。如果不能及时适当地调整我们的资源、成本和生产能力以适应我们商业环境的变化，可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。
如果我们不能成功完成收购或整合被收购的业务，我们的增长可能会受到限制，我们的财务状况可能会受到不利影响。
我们的业务战略包括通过收购互补业务来补充内部增长。任何收购都涉及潜在风险，其中包括：
•我们关于矿产储量、未来生产、销售、资本支出、运营费用和成本(包括协同效应)的假设的有效性；
•无法成功整合我们收购的业务;
•使用我们可用现金或借款能力的很大一部分为收购提供资金，并随后减少我们的流动性，或使用股权证券为收购提供资金，从而稀释我们现有股东的权益；
•如果我们产生额外的债务来为收购融资，我们的利息支出或财务杠杆将显着增加；
•承担未知的责任、损失或费用，而我们没有得到赔偿或我们的赔偿不足；
•将管理层的注意力从其他业务上转移；
•无法雇用、培训或留住合格的人员来管理和运营我们业务和资产的任何增长；
•发生其他重大费用，如商誉减值或其他无形资产、资产减值或重组费用；
•在新的地理区域或其他新市场开展业务时遇到无法预见的困难；
•被收购企业的客户或关键员工损失；以及
•从生产报告和工程研究、地球物理和地质分析以及决定收购财产时使用的其他信息中获得的数据的准确性，其结果往往是不确定的，并可能有不同的解释。
我们可能需要确认与商誉、可识别无形资产和固定资产相关的减值费用，在这种情况下，我们的净收益和净值可能会受到重大不利影响。
根据收购会计方法，收购的净资产于收购日期按公允价值入账，任何超出的收购价格均计入商誉。我们的收购带来了商誉和可识别无形资产的显著余额。在分析商誉、已确认无形资产和固定资产的潜在减值时，需要作出重大判断。如果由于整体经济放缓、我们经营的一个或多个市场恶化、我们的财务业绩和/或未来前景的减值或由于其他因素导致我们的市值下降，我们的长期资产或商誉的估计公允价值下降，我们可能会确定我们的一项或多项长期资产或我们的商誉受损。任何此类减值费用将根据资产的估计公允价值确定，并可能对我们的财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
未能保护我们的知识产权可能会破坏我们的竞争地位，保护我们的权利或针对第三方的侵权指控进行辩护可能代价高昂。
我们的商业成功有赖于我们的专有信息和技术、专有技术和其他知识产权。由于我们业务的技术性，我们主要依靠专利、商业秘密、商标和合同限制来保护我们的知识产权。我们采取的保护我们的专利、商业秘密和其他知识产权的措施可能是不够的。此外，与美国相比，我们运营的某些非美国司法管辖区提供的知识产权保护有限。如果不能保护、监督和控制我们现有知识产权的使用，可能会导致我们失去竞争优势，并产生巨额费用。我们的竞争对手或其他人有可能独立开发相同或类似的技术，或以其他方式获得我们的非专利技术。在这种情况下，我们的专利和商业秘密不会阻止第三方与我们竞争。此外，第三方或员工可能会侵犯或盗用我们的专有技术或其他知识产权。对未经授权使用知识产权的行为进行监管可能是困难和昂贵的，而且可能没有足够的补救措施。
此外，第三方可以声称我们的产品侵犯或以其他方式侵犯了他们的专利或其他专有权利，并寻求相应的损害赔偿或禁令救济。针对此类指控为自己辩护，无论是否有根据，都可能耗费时间，并导致代价高昂的诉讼。任何此类诉讼的不利结果可能使我们对第三方承担重大责任(可能包括三倍损害赔偿)或禁止制造或销售我们的产品、使用我们的技术或开展我们的业务的临时或永久禁令。任何不利的结果还可能要求我们向第三方寻求许可(可能无法以可接受的条款获得许可，或者根本无法获得许可)，或者需要支付大量一次性或持续的版税。旷日持久的诉讼还可能导致我们的客户或潜在客户推迟或限制他们购买或使用我们的产品，直到此类诉讼得到解决。此外，我们可能没有与这类诉讼相关的保险，并可能要承担任何此类诉讼产生的所有费用，如果我们无法向其他各方追回这些费用的话。这些结果中的任何一个都可能对我们的业务、财务状况和运营结果产生实质性的不利影响。
资本来源与股权风险
我们将需要大量额外资本来维持、发展和增加我们的资产基础，而无法以令人满意的条款或根本不能获得所需的资本或融资，无论是由于我们的信贷协议中的限制或其他原因，都可能对我们的增长和盈利能力产生不利影响。
我们的业务计划需要大量的资本支出，以维持和提高我们的长期生产水平。尽管我们目前使用大量现金储备和业务产生的现金来维持和开发我们现有的矿产储备以及收购新的矿产储备，但如果商业二氧化硅价格在较长一段时间内下降、收购和开发业务的成本大幅增加或发生其他减少销售或增加成本的事件，我们可能需要依靠外部资本来源为未来的资本支出提供资金。我们获得银行融资或进入资本市场进行未来股权或债券发行的能力可能会受到我们在任何此类融资或发行时的财务状况、不利的市场状况或其他非我们控制的或有和不确定因素的限制。我们未能获得维持、发展和增加资产基础所需的资金，可能会对我们的增长和盈利能力产生不利影响。
此外，我们现有的信贷协议包含，我们未来可能签订的任何融资协议也可能包含运营和财务限制以及契诺，这些限制和契诺可能会限制我们为未来的运营或资本需求融资，或从事、扩大或开展我们的业务活动的能力。
我们遵守这些限制和公约的能力是不确定的，并将受到我们业务和事件的现金流水平以及我们无法控制的情况的影响。如果市场或其他经济状况恶化，我们遵守这些公约的能力可能会受到损害。如果吾等违反吾等信贷协议中的任何限制、契诺、比率或测试，吾等的一大部分债务可能立即到期及应付，而吾等贷款人向吾等提供进一步贷款的承诺亦可能终止。我们可能没有或没有能力获得足够的资金来进行这些加速付款。此外，我们在信贷协议下的债务以我们所有的资产为抵押，如果我们无法偿还我们的债务或履行我们信贷协议下的其他义务，贷款人可以寻求取消我们的资产的抵押品赎回权。
即使我们能够获得融资或进入资本市场，产生额外的债务也可能显著增加与我们现有债务相关的风险，正如这些风险因素在其他地方所讨论的那样。此外，发行的债券
在股权发行中增加普通股可能会导致股东严重稀释。此外，我们在进行任何融资交易时可能会产生巨额成本，包括投资银行、法律和会计费用，而交易收益可能无法充分抵消这些成本。
我们的巨额债务和养老金义务可能会对我们的财务灵活性和竞争地位产生不利影响。
我们已经，而且我们预计在短期内将保持大量的债务。2023年3月23日，我们签订了信贷协议，其中包括一笔9.5亿美元的定期贷款和一笔1.5亿美元的Revolver，这笔贷款也可用于Swingline贷款或信用证。
截至2023年12月31日，我们在定期贷款项下有8.681亿美元的未偿债务，我们正在将1530万美元用于未偿信用证，剩余1.347亿美元的借款可用。
为了应对日益加剧的通胀，美国联邦储备委员会(Federal Reserve)于2022年3月开始加息。尽管美国联邦储备委员会(Federal Reserve)最近维持利率不变，并表示可能在2024年降息，但目前利率仍处于数十年来的最高水平。当前的高利率增加了我们的资金成本。此外，根据我们的某些负债，借款的利率是可变的，使我们面临利率波动的风险。如果利率上升，我们对某些浮动利率债务的偿债义务将增加，即使借入的金额保持不变。
除了我们的债务，我们也有，并将继续有大量的养老金义务。这些债务的大量增加了风险，即我们可能无法产生足够的现金来在到期时支付根据这些债务所欠的金额。在这种情况下，我们可能被迫减少或推迟业务活动、收购、投资和/或资本支出；出售资产；重组或再融资我们的债务；或寻求额外的股本或破产保护，而我们可能无法在必要时、以令人满意的条款或根本无法实施任何这些补救措施。我们的负债水平和养老金义务也可能对您产生重要后果，并对我们的业务产生重大影响，包括：
•使我们更容易受到总体经济、工业和竞争状况不利变化的影响；
•要求我们将运营现金流的很大一部分用于支付债务和养老金义务，从而减少了我们现金流用于营运资本、资本支出和其他一般公司用途的可用资金，包括股息支付；
•限制我们开拓商机；
•使我们更难履行财政义务，包括偿还我们的债务；
•与债务和养老金义务较少的竞争对手相比，我们处于不利地位；以及
•增加我们的借贷成本或以其他方式限制我们为执行业务战略而借入额外资金的能力。
我们可能不得不利用大量现金来履行我们的无资金支持的养老金债务和退休后的医疗保健债务，而且这些债务还会增加。
我们的许多员工都参加了我们的固定收益养老金计划。利率或计划所持证券市值的下降或其他不利变化可能会大幅增加我们计划的资金不足状况，并影响所需现金缴款的水平和时间。如果我们继续使用现金来减少这些无资金支持的负债，我们可用于营运资金需求的现金数量将会减少。此外，根据经修订的1974年《雇员退休收入保障法》(“ERISA”)，养老金福利担保公司(“PBGC”)有权在某些情况下提起终止养老金计划的诉讼。如果我们的符合纳税条件的养老金计划被PBGC终止，我们可能会对PBGC负责资金不足的金额，这可能会触发我们的信贷协议中的违约条款。
我们还为我们的许多员工和前员工提供退休后健康和人寿保险计划。退休后福利计划没有资金，退休人员健康福利通常作为已支付的费用支付。我们根据计划的规定和我们提供的一些假设，通过精算计算得出退休后福利支出。我们履行退休后福利计划下的义务会增加我们的支出，并减少我们可用于其他用途的现金。
有关这些计划的更多信息，请参阅本年度报告表格10-K第II部分第8项所列综合财务报表中的附注P--养恤金和退休后福利。
我们的股价和交易量一直并可能继续波动，您可能无法在需要时以您支付的价格或高于您支付的价格转售您的普通股，或者根本无法转售。
股票市场已经并将继续经历极端的价格和成交量波动，这些波动往往与相关企业的经营业绩无关或不成比例。2023年，我们的股票以每股14.36美元的高点和每股10.48美元的低点收盘。无论我们的实际经营业绩如何，广泛的市场波动可能会对我们普通股的市场价格产生不利影响。除了本节描述的其他风险之外，我们普通股的市场价格可能会因为许多我们无法控制的因素而大幅波动，包括行业分析师对我们业务发表的不准确或不利的研究或评级，或行业分析师停止对我们的报道；我们的经营业绩与市场预期相比的季度变化；其他行业或我们的客户发布的声明；竞争对手的行动；我们对其他业务的收购、投资或处置；以及其他全球或地区经济、政治、法律和监管因素，这些因素可能与我们的业绩没有直接关系。
我们普通股的市场价格或交易量的波动可能会使您很难或不可能以您购买股票的价格或更高的价格出售您的普通股。因此，你的投资可能会蒙受损失。在整个市场和公司证券的市场价格出现波动之后，往往会对公司提起证券集体诉讼。如果对我们提起诉讼，可能会导致巨额成本，减少我们的利润，转移我们管理层的注意力和资源，并损害我们的业务。
我们的章程文件和特拉华州法律中的反收购条款可能会阻碍或推迟您可能认为有利的收购尝试。
我们的公司注册证书和章程包含的条款可能会使我们公司的收购在没有董事会批准的情况下变得更加困难。这些规定包括：
•授权发行未指定优先股，其条款可确定，其股份可在未经股东批准的情况下发行，其中可能包括超级投票权、特别批准、股息或优于我们普通股权利的其他权利或优先权；
•禁止股东通过书面同意采取行动，这要求所有股东的行动都必须在我们的股东会议上进行；
•但董事会明确授权制定、修改或废除公司章程；
•规定提名董事或提出股东可在股东大会上采取行动的事项的事先通知要求；以及
•禁止我们与收购我们普通股至少15%的人进行业务合并，除非在收购前获得董事会或股东的批准，否则在三年内不得与此人收购普通股。
这些反收购条款和特拉华州法律下的其他条款可能会阻止、推迟或阻止涉及我们公司控制权变更的交易，即使这样做会让我们的股东受益。这些规定还可能阻止委托书竞争，使您和其他股东更难选举您选择的董事，并导致我们采取您希望采取的其他公司行动。
劳动就业风险
如果我们不能吸引和留住员工，我们的业务可能会受到影响。
我们在很大程度上依赖于我们的高级管理团队和其他关键人员的服务。这些员工在评估和分析工业矿产资产、最大限度地利用这些资产的产量、营销工业矿产产品以及开发和执行融资和对冲策略方面拥有丰富的经验和专业知识。
管理层和关键人员竞争激烈，合格候选人有限。这些人员的流失或未能根据需要吸引更多人员可能会对我们的运营产生实质性的不利影响，并可能导致更高的劳动力成本或使用资质较差的人员。此外，如果我们的任何高管或其他关键员工加入竞争对手或组建竞争对手的公司，我们可能会失去客户、供应商、技术诀窍和其他人员。我们的作业还依赖于使用现代技术和设备的熟练工人来高效开采。我们可能无法培训或吸引必要数量的熟练工人来维持我们的运营成本。
就我们的卡车运输服务而言，该行业经常出现合格司机短缺的情况，特别是在经济扩张时期，在这种时期，替代就业机会更多，货运需求增加；在经济低迷时期，失业救济金可能延长，寻求购买设备的独立承包商或为驾校寻求经济援助的学生的资金有限。我们的独立承包商负责支付他们自己的设备、燃料和其他运营成本，这些成本的大幅增加可能会导致他们向我们寻求更高的赔偿或寻求卡车运输行业内外的其他机会。卡车运输业的司机流失率很高，这要求我们不断招聘大量司机来操作我们的设备，如果我们无法做到这一点，可能会对我们的运营和支出产生负面影响。我们的成功将取决于我们是否有能力继续吸引、聘用和留住我们业务各个层面的高技能人员。
如果我们不能保持令人满意的劳资关系，我们的盈利能力可能会受到负面影响。
截至2023年12月31日，各种工会约占我们小时工的28%。如果我们未来无法与这些工会重新谈判可接受的集体谈判协议，我们可能会经历罢工、停工或其他放缓，以及由于支付给员工的工资、医疗保健成本或福利增加而导致的运营成本增加。无法与我们的员工保持良好的关系可能会对我们的业务、财务状况和运营结果造成实质性的不利影响。
没有。
网络安全是我们整体风险管理方法的关键组成部分。我们的网络安全政策、标准和做法已完全融入我们的企业风险管理(“ERM”)方法，而网络安全风险是我们董事会(“董事会”)监督的核心企业风险之一。我们的网络安全政策、标准和实践遵循由国家标准与技术研究所(NIST)、国际标准化组织和其他适用的行业标准建立的公认框架。我们通常通过跨职能、多层次的方法应对网络安全威胁，具体目标是：(I)识别、预防和减轻对我们的网络安全威胁；(Ii)保护我们收集和存储的信息的机密性、安全性、完整性和可用性；(Iii)保护我们的知识产权；(Iv)维持我们客户、客户和业务合作伙伴的信心；以及(V)在必要时适当地公开披露网络安全风险和事件。
风险管理和战略
与全面的ERM政策和实践一致，我们的网络安全计划侧重于以下领域：
•警觉：我们在全球保持存在，网络安全威胁行动全天候运作，具体目标是识别、预防和减轻网络安全威胁，并根据我们既定的事件应对和恢复计划应对网络安全事件。
•系统保障措施：我们部署了旨在保护我们的信息系统免受网络安全威胁的系统保障措施，包括防火墙、入侵防御和检测系统、反恶意软件功能和访问控制，并通过持续的漏洞评估和网络安全威胁情报进行评估和改进。
•协作：我们利用与包括情报和执法机构、行业团体和第三方服务提供商在内的公共和私人实体建立的合作机制来识别、评估和应对网络安全风险。
•第三方风险管理：我们坚持全面、基于风险的方法来识别和监督第三方提出的网络安全风险，包括我们系统的供应商、服务提供商和其他外部用户，以及第三方系统在发生影响这些第三方系统的网络安全事件时可能对我们的业务造成不利影响的第三方系统。
•培训：我们为工作人员提供有关网络安全威胁的例行强制性培训，这加强了我们的信息安全政策、标准和做法，并根据这些人员的作用、责任和信息系统访问情况对培训进行了调整。
•事件响应和恢复规划： 我们制定并维护了全面的事件应对和恢复计划，充分处理我们对网络安全事件的应对和网络安全事件的恢复，并定期对此类计划进行测试和评估。
•沟通、协调和披露： 我们利用跨职能方法应对网络安全威胁的风险，让我们的技术、运营、法律、风险管理、内部审计和其他关键业务职能部门的管理人员以及董事会成员和董事会审计委员会成员就网络安全威胁和事件进行持续对话，同时还根据既定的阈值实施网络安全事件升级的控制程序，以便管理层能够及时做出关于此类事件的披露和报告的决定。
•治理：董事会对网络安全风险管理的监督得到审计委员会的支持，该委员会定期与公司的企业风险管理职能部门、我们的首席信息官、信息技术安全与风险管理部门的董事、管理委员会的其他成员以及包括信息安全治理委员会在内的相关管理委员会和理事会进行互动。
我们管理网络安全威胁风险的战略的一个关键部分是通过审计、评估、桌面练习、威胁建模、渗透和漏洞测试以及其他侧重于评估我们网络安全措施有效性的评估和练习，对我们的流程和做法进行持续的评估和测试。我们定期聘请第三方对我们的网络安全措施进行评估，包括信息安全成熟度评估、审计和对我们的信息安全控制环境和运营有效性的独立审查。此类评估、审计和审查的结果将报告给审计委员会和董事会，我们将根据评估、审计和审查提供的信息，在必要时调整我们的网络安全政策、标准、流程和做法。
治理
董事会与审计委员会协调，监督网络安全威胁风险的管理，包括我们管理层为应对网络安全威胁风险而实施的政策、标准、流程和做法。董事会和审计委员会都定期收到关于网络安全风险的介绍和报告，这些报告涉及广泛的主题，例如，包括最近的发展、不断演变的标准、脆弱性评估、第三方和独立审查、威胁环境、技术趋势和与我们的同行和第三方有关的信息安全考虑因素。审计委员会和审计委员会还会被告知任何符合既定报告门槛的网络安全事件，以及在问题得到解决之前有关此类事件的持续最新情况。董事会和审计委员会每年至少一次与我们的首席信息官讨论我们的网络安全风险管理方法。
我们的首席信息官和董事的IT安全与风险管理是管理层的成员，他们与公司其他业务领导人合作，主要负责监督我们的网络安全风险管理计划。董事首席信息官和信息安全与风险管理中心与信息安全治理委员会其他成员协调工作，该委员会成员包括首席财务官、总法律顾问、环境健康与安全董事、财务副总裁、信息技术副总裁总裁、工业与专业产品部常务副总裁、企业人力资源与人才管理董事。
ISGC由审计委员会设立，其主要职责是监督信息系统安全计划(“ISSP”)，使信息系统安全活动与业务目标保持一致，有效管理风险，并确保合规。信息技术风险管理委员会由董事(IT Risk Management)担任主席，首席信息官担任候补。ISGC的职责包括制定政策和支持框架、控制和程序，以保护公司、客户和员工数据免受网络安全入侵；建立组织风险容忍度，并制定信息安全政策以符合这一容忍度水平；以及确保政策中规定或以其他方式商定的充分安全控制，以管理风险和合规。ISGC开发了ISSP记分卡，用于沟通网络安全事件和活动并报告计划成果，并向审计委员会提供季度更新，包括ISSP记分卡，并至少每年向公司的扩展领导团队提供更新。
我们的首席信息官和IT安全与风险管理总监与ISGC协调，在整个公司范围内合作，实施旨在保护我们的信息系统免受网络安全威胁的计划，并及时应对任何网络安全事件。为了促进该计划的成功，我们在整个公司部署了多学科团队，以应对网络安全威胁，并根据我们的事件响应和恢复计划应对网络安全事件。透过该等团队的持续沟通，首席信息官、资讯科技安全及风险管理总监及ISGC实时监察网络安全事故的预防、侦测、缓解及补救，而首席信息官则于适当时向审核委员会汇报有关事故。
我们的首席信息官在信息技术和信息安全领域担任了超过25年的各种职务，包括在过去四年半的时间里担任我们的首席信息官，以及在另一家大型上市公司、一家提供技术和网络安全咨询服务的私人咨询公司以及一家私人持股的燃料油混合和分销公司担任过首席信息官。首席信息官拥有东北大学管理和领导力本科学位。
我们的董事IT安全与风险管理专业拥有德克萨斯理工大学计算机科学学士学位和工商管理硕士学位，并在信息技术领域担任过各种职务超过20年，包括担任普华永道、德勤和均富会计师事务所的IT安全顾问和执行IT审计工作。然后，他回到了这个行业，在一家上市的国防承包商负责机密系统的IT安全项目。在2019年加入我们之前，他加入了一家上市的能源服务公司，领导IT安全计划。他在职业生涯的不同阶段获得的认证包括：认证信息系统审计师(CISA)、Check Point认证安全管理员(CCSA)、Check Point认证安全专家(CCSE)、思科认证网络助理(CCNA)、思科认证网络专业人员(CCNP)和微软认证专业人员(MCP)。
我们目前不认为网络安全威胁，包括之前任何网络安全事件的结果，已经或合理地可能影响我们，包括其业务战略、运营结果或财务状况；然而，我们可能在未来经历一次对我们产生重大影响的网络安全事件。有关我们业务面临的网络安全风险的其他讨论，请参阅“风险因素-运营风险”。
我们的物业和物流网络
我们的公司总部设在德克萨斯州的凯蒂。我们还在内华达州里诺设有企业支持中心和销售办事处。此外，我们还在西弗吉尼亚州的伯克利斯普林斯、伊利诺伊州的罗谢尔和内华达州的里诺运营企业实验室。这些地点提供关键的技术专长、分析测试资源和应用程序开发，以提升产品价值和节省成本。我们通常拥有我们的主要生产物业，尽管一些土地是出租的。根据信贷协议，我们几乎所有的自有资产都被质押作为担保；有关我们的负债的更多信息，请参阅本年度报告10-K表格第二部分第8.项中我们的综合财务报表附注J-债务。公司办公室，包括销售地点都是租赁的。总的来说，我们认为我们的设施整体上对我们目前的业务是合适和足够的。
我们继续从战略上定位我们的供应链，以便根据客户的需求交付我们的产品，无论是在工厂、转运站还是在井口。我们相信，我们的供应链网络和物流能力是一种竞争优势，使我们能够为客户提供卓越的服务，并使我们能够利用机会性的现货市场销售。截至2023年12月31日，我们拥有27个转运设施，战略上位于美国所有主要页岩盆地附近。我们所有的运输都是由第三方转运服务提供商通过服务协议运营的，其中包括较长期的合同(通常为2至5年)和按月安排。
我们租赁了大量的火车车厢用于运输和短期储存我们的产品，特别是我们的压实砂产品。截至2023年12月31日，我们拥有5720节火车租赁车队。
我们对沙盒的收购将我们的交付能力直接扩展到我们客户的井口位置。沙盒为石油和天然气行业的公司提供最后一英里的物流，这提高了效率，并为我们的客户提供了更低成本的物流解决方案。沙盒在美国主要的石油和天然气产区开展业务，包括二叠纪盆地、鹰滩页岩、中科恩、落基山脉和其最大客户所在的马塞卢斯/尤蒂卡页岩。我们预计，我们将继续进行战略投资，并与运输运营商和运输提供商发展合作伙伴关系，这将增强我们可以为客户提供的供应链服务组合。
下面的地图显示了我们的矿山、生产设施、转运设施、沙箱作业地点和公司办公室的位置：
采矿作业概述
本年度报告表格10-K中有关本公司材料采矿属性的信息是根据S-K法规第1300分节的要求编制的，该规则最初适用于截至2021年12月31日的财政年度。本年度报告中使用的“矿产资源”、“矿产储量”、“已探明矿产储量”和“可能矿产储量”等术语是根据S-K条例第1300款的规定定义和使用的。于2023年12月31日，根据S-K法规第1300分节厘定，我们个别的主要采矿资产为德克萨斯州克雷恩矿场(“起重机矿场”)、Lamesa、德克萨斯州矿场(“Lamesa矿场”)、伊利诺伊州渥太华矿场(“渥太华矿场”)及内华达州Lovelock/Colado矿场(“科罗拉多矿场”)。
以下有关Crane矿场、Lamesa矿场、渥太华矿场及科罗拉多矿场的资料部分源自我们的第三方采矿及地质顾问John T.Boyd Company及外部合资格人士(“JT Boyd”)编制的技术报告摘要(“TRSS”)，以及提交至我们截至2022年12月31日的财政年度的10-K表格年度报告(“2022年TRSS”)。我们相信，JT Boyd也同意，与披露我们的矿产资源和矿产储量有关的所有重大假设和信息，包括与2022年TRS中描述的所有修正因素、价格估计和科学技术信息有关的重大假设，截至2023年12月31日仍然有效。因此，我们依赖于2022年的TRSS。以下信息的一部分基于此处总结的假设、资格和程序，并在2022年TRSS中进行了更详细的描述。应参考TRSS全文，在此引用作为参考，并作为本年度报告的一部分。
截至2023年12月31日，我们拥有26个正在运营的矿山和加工设施，以及另外两个勘探阶段物业，概述如下。 请注意，这份清单包括两个加工设施(内华达州布莱尔和佐治亚州米伦)，但不包括已关闭或闲置的矿山和加工设施，这些设施目前都没有任何经济储备。
伯克利温泉，西弗吉尼亚州
我们通过美国硅石公司在西弗吉尼亚州摩根县的伯克利温泉经营露天矿和硅砂加工厂。伯克利温泉的地块总共有4435英亩，完全由美国硅石公司拥有。这种所有权包括地下矿业权和水权。该网站没有租赁物业，也不支付特许权使用费。
我们在伯克利温泉工厂的露天矿使用硬岩采矿方法来生产高纯度砂岩。该工厂使用天然气、丙烷、燃料油和电力来制造全谷物、研磨和细碎的二氧化硅。伯克利斯普林斯还生产一种名为Florisil的人造硅镁产品。这些保护区是西弗吉尼亚州东部温泉岭沿线里奇利砂岩地层的一部分。该加工厂使伯克利斯普林斯工厂能够满足生产特种环氧树脂、树脂和聚合物、地热能设备和玻璃纤维的客户的各种重点规格。因此，伯克利斯普林斯工厂服务于多个终端市场，如玻璃、建筑产品、铸造、化学品以及填充剂和扩充剂。
伯克利温泉在13种不同的运营许可下运营，并遵守其他州和联邦法规，这些法规不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
布莱尔，内布拉斯加州 [仅限加工厂]
EPM经营着一家珍珠岩加工厂，位于内布拉斯加州华盛顿县布莱尔镇附近。该地块位于一块6.6英亩的租赁地块上，这块地块是布莱尔有限责任公司拥有的25.2英亩地块的一部分。该场地有一个移动办公室、扩张器大楼、一个压缩机房间和三个储藏仓。
我们的布莱尔工厂使用来自内华达州波普科恩露天矿山的天然气、电力和珍珠岩原矿，这些矿石最初在内华达州洛夫洛克的加工厂加工，然后通过铁路运往布莱尔。卸货后，矿石通过膨胀机。当温度超过1600华氏度时，珍珠岩膨胀到几乎是其大小的15倍。然后，将扩大的珍珠岩进行大小调整、包装或发送到存储筒仓，以便批量发货给客户。珍珠岩产品被用作生物燃料、食品级油、饮料和药品制造的过滤介质。
布莱尔工厂在一个运营许可证下运营，并遵守其他州和联邦法规，这些法规不需要特定的许可证。所需的许可证已经获得，该网站正在完全符合规定的情况下运营。
克拉克，内华达州
EPM经营内华达州克拉克矿和DE加工厂，位于内华达州里诺市以东20英里处。克拉克加工厂位于大约302英亩的私人土地上。克拉克矿由大约1123英亩的私人土地和292英亩的联邦土地组成。EPM保留了两个矿物索取权租约，EPM拥有71%的所有权。租约包括19个矿物索赔，其中15个是砂矿索赔，4个是磨矿索赔。
我们的克拉克露天矿、坡道和台阶矿使用机械、坚硬岩石开采方法来开采DE矿层。在Clark矿开采的DE是中新世Truckee组的一部分，由厚达200英尺的湖相DE矿床组成，夹层、砾石、沙子和火山凝灰岩。克拉克加工厂利用回转窑生产用于土壤改良剂、吸水剂和载体市场的颗粒状DE产品。此外，还利用闪蒸干燥工艺生产天然DE粉末，以支持功能性添加剂、天然杀虫剂和动物饲料市场。
克拉克矿在四个许可证下运营，而克拉克加工厂必须遵守八个不同的运营许可证。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
南卡罗来纳州哥伦比亚市
我们通过美国硅石公司在南卡罗来纳州列克星顿县的哥伦比亚经营露天矿和硅砂加工厂。加工厂位于193英亩的自有土地上。活跃的矿场位于工厂的正北面，由一块733英亩的租赁土地组成。每月销售总收入的5%的特许权使用费支付给出租人。
我们在哥伦比亚的露天矿使用天然气、燃料油和电力来生产全谷物、研磨和细研磨的二氧化硅。这些储量是南卡罗来纳州中部塔斯卡卢萨地层的一部分。加工厂使哥伦比亚工厂能够满足客户对产品组成的各种重点规格。因此，哥伦比亚工厂服务于多个终端市场，如玻璃、建筑产品、填充剂和扩充剂以及过滤。
南卡罗来纳州哥伦比亚市的网站积极维护着五个监管和运营许可。该设施还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
德克萨斯州克雷恩
根据S-K法规第1300节的规定，我们已确定该起重机场地为重要采矿财产。因此，可以在下面找到起重机工地及其运作的描述。请参阅“材料站点描述--德克萨斯州克雷恩”。
路易斯安那州杜伯利
我们通过美国硅石公司在路易斯安那州杜伯利附近运营一个地面疏浚矿场和一个硅砂加工厂。所持有的土地包括公司完全拥有的356英亩土地。该网站每年向前土地所有者支付200美元的特许权使用费。另有20英亩土地以每年8500美元的价格出租，以提供进入该地点的国家污染物排放消除系统排水点的通道。拥有和租赁的土地包括地下矿业权和水权。
我们在Dubberly的露天矿利用天然气和电力，通过疏浚开采生产全颗粒二氧化硅。这些储量是斯巴达地层的一部分。该加工厂使Dubberly工厂能够满足客户对产品组成的各种重点规格。因此，Dubberly工厂服务于多个终端市场，如玻璃、铸造和建筑产品。
Dubberly保留了四个运营许可证。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
芬利，内华达州
EPM拥有并运营内华达州芬利镇附近的一家露天矿和DE加工厂。加工厂位于一块39.9英亩的私人土地上。Fernley矿场占地5,668英亩，主要包括联邦BLM土地(142个活跃的和拥有的砂矿主张)和72.2英亩的私人土地。私人土地的一部分只是地面权，相关的矿业权是从私人土地所有者那里转租的。芬利的私人土地没有相关的特许权使用费。BLM每年的土地租赁费约为2.3万美元。
我们的芬利工厂露天开采DE，并有一个回转窑来生产颗粒状DE产品。该加工厂利用电力和回收油生产颗粒产品，用于吸收产品、土壤改良剂、化肥和宠物粪便。
芬利矿在四个运营许可证下运营。芬利加工厂在另外六个运营许可证下运营。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
费斯特斯，密苏里州
我们通过美国硅石公司租赁并拥有635英亩石英砂的采矿权，该石灰石采石场由弗雷德·韦伯公司(“弗雷德·韦伯”)拥有和运营。加工厂建在本租约范围内40英亩的土地上。弗雷德·韦伯在采石场开采一层砂岩，并按每吨价格将其交付加工厂。与该矿相关的任何和所有财产所有权、租约和环境许可证均由弗雷德·韦伯负责。
Festus工厂使用天然气和电力从我们租赁的砂岩储量中生产全颗粒二氧化硅，租约将于2048年6月30日到期。矿石由承包商使用地面和地下硬岩采矿方法开采。这些储量是圣彼得砂岩地层的一部分，该地层从明尼苏达州向北向南延伸至密苏里州，从伊利诺伊州向东向西延伸至内布拉斯加州和南达科他州。虽然Festus工厂的生产技术和分销模式使其能够服务于所有主要的二氧化硅市场，但其主要生产一直是用于石油和天然气支撑剂的压裂砂。
弗雷德·韦伯持有并维护着六份经营许可证。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
内华达州哈森煤矿
EPM运营着内华达州德州哈森的矿山，该矿山位于内华达州丘吉尔县未合并的哈森小镇西南3英里处。Hazen矿位于约1,255英亩土地上，其中包括120英亩私人土地和1,135英亩联邦土地。BLM的土地由四个不同的索赔持有人持有。最大的640英亩的地块
每年的最低付款为24,000美元，运费为1美元/吨。第二个480英亩的地块每年的最低支付金额为7200美元，运费为每吨1美元。下一块13.5英亩的地块每年支付1650美元，运费为每吨1美元。最后一处1.7英亩的房产每年固定支付413美元。此外，EPM按每项索赔165美元支付所有年度采矿索赔费用。
我们在哈森的小型露天露天矿作为独立的卫星矿运营，为多个地点提供原始DE。大部分原矿通过卡车运往公司位于内华达州克拉克市附近的DE加工厂。在较小程度上，原矿石通过铁路装载并运往Johns Manville位于科罗拉多州弗鲁塔和路易斯安那州格兰布林的加工厂。合同采矿活动每两到三年进行一次，旨在建立现场库存，以满足运输需求。平均每年有20,000银行立方码的DE被运离现场。
黑森煤矿在联邦和州政府机构颁发的五项经营许可下运营。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
阿拉巴马州赫茨伯勒
我们通过美国硅石公司在阿拉巴马州梅肯县赫茨伯勒附近经营一座硅砂矿和加工厂。赫茨伯勒加工厂占地117英亩。采矿发生在加工厂周围10英里内，在三块独立的租赁地块上进行，总面积约为1100英亩。矿产租约包括地下矿业权，特许权使用费为每吨开采0.60美元至0.75美元。
我们在赫茨伯勒的露天矿使用丙烷和电力来生产全颗粒二氧化硅。这些储量是从下Ripley组的Cusseta成员开采的。该加工厂使赫茨伯勒工厂能够满足客户对产品组成的各种重点规格。因此，赫茨伯勒的网站服务于多个终端市场，如铸造、建筑产品和娱乐。
赫茨伯勒工地拥有11个独立的采矿和环境许可证。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
杰克逊/阿伯丁，密西西比州
EP Engineering Clays是我们的间接子公司，在密西西比州Hinds县杰克逊镇经营着一家膨润土粘土加工厂。杰克逊加工厂坐落在从巴斯夫租用的70英亩私人土地上，巴斯夫是该工厂的前所有者。该工厂的年租金为15.7万美元。EPM还拥有一块1英亩的地块，位于加工厂旁边，作为注水井场。供应杰克逊工厂的钙膨润土原矿是在密西西比州门罗县阿伯丁镇附近的Aberdeen/Fowlkes矿开采的。矿场占地648英亩，包括502英亩自有土地和146英亩私人租赁土地，由三个土地所有者平分。该私人物业的年度租金总额为12,000美元。
我们的杰克逊工厂使用天然气、电力、水和硫酸来处理来自福克斯露天矿山的钙基膨润土，该矿山距离杰克逊工厂约170英里。一旦钙膨润土被加工成成品，产品就被运往动物饲料、油料漂白/过滤或炼油厂催化剂/提纯市场。
杰克逊工厂在五个不同的运营许可下运营。Fowlkes矿在两个运营许可证下运营。这两个网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有所需的许可证都得到了保障，这些地点的运营完全符合规定。
杰克逊，田纳西州
我们通过美国硅石公司在田纳西州杰克逊附近经营一座硅砂矿和加工厂。田纳西州杰克逊的这块地块包括两块独立的地块，占地132英亩。加工厂位于面积较小的27英亩自有土地上。第二块105英亩的土地上有一个挖空的疏浚池塘。田纳西州杰克逊地块没有租约，没有特许权使用费，也没有其他相关付款。
我们在田纳西州杰克逊的露天矿使用天然气和电力来生产全谷物和研磨的二氧化硅。沙子是从当地一家疏浚公司购买的，该公司的储量是与一个古老的河流水系有关的冲积沙子。该加工厂使田纳西州杰克逊市的工厂能够满足客户对产品组成的各种重点规格。因此，该网站服务于多个终端市场，如玻璃纤维、建筑产品、陶瓷、填充剂和扩充剂以及娱乐。
田纳西州杰克逊的网站在三个有效许可证下运营。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
拉梅萨，德克萨斯州
根据S-K条例第1300款，我们已确定Lamesa遗址为物质采矿财产。因此，可以在下文中找到Lamesa网站及其运作的说明。请参阅“材料站点描述-拉梅萨，德克萨斯州”。
洛夫洛克/科拉多州，内华达州
根据S-K法规第1300款，我们已确定科罗拉多州的矿场，包括内华达州洛夫洛克的洛夫洛克加工厂，是一处材料开采财产。因此，可以在下面找到科罗拉多州站点及其运营的描述。参见“材料现场描述-内华达州洛夫洛克-科罗拉多州矿山”。
梅普尔顿仓库，宾夕法尼亚州
我们通过美国硅石公司在宾夕法尼亚州亨廷顿县Mapleton仓库附近经营露天矿山和硅砂加工厂。Mapleton Depot的运营包括总共1,838英亩的土地，这些土地完全由美国硅石拥有。这种所有权包括地下矿业权和水权。另外345英亩的土地被出租，用于矿业权和从三个不同的土地所有者那里获得使用权。标准租赁费是在租赁土地总数的260英亩上开采的每吨矿石0.255美元。剩余的85英亩土地每年的租赁额为9.8万美元，用于地雷运输路线。
我们在Mapleton仓库的露天矿使用天然气、燃料油和电力，通过硬岩开采生产全颗粒二氧化硅。这些储量是宾夕法尼亚州中部里奇利(有时被称为奥里斯卡尼)砂岩地层的一部分。该加工厂使Mapleton Depot工厂能够满足客户对产品组成的各种重点规格。因此，Mapleton Depot工厂服务于多个终端市场，如玻璃、特种玻璃、建筑产品、娱乐和石油和天然气支撑剂。
Mapleton Depot在21种不同的运营许可证下运营。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
莫里斯敦，新泽西州
我们通过美国硅石公司在新泽西州坎伯兰县莫里克敦的非法社区附近拥有并运营一家硅砂加工厂。加工厂位于毛里斯敦西侧，占地488英亩私人土地。挖泥船采矿作业位于伊丽莎白港附近东北方向近6英里处，占地816英亩。这两个地点的所有财产都完全归美国硅石公司所有。在这块土地上开采沙子不需要支付特许权使用费。
我们在毛里斯敦工厂附近的露天矿使用天然气、燃料油和电力，通过挖掘机开采生产全颗粒二氧化硅。这些储量是从莫里斯河谷的冲积砂中开采的，与科汉西、布里奇顿和梅角的矿藏相似。该加工厂使毛里斯敦工厂能够满足客户对产品组成的各种重点规格。因此，毛里斯敦的网站服务于多个终端市场，如铸造、过滤、建筑产品和娱乐。
毛里斯敦在25个不同的许可证下运营。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
田纳西州米德尔顿
EPM拥有并运营田纳西州米德尔顿的工厂，占地约1,328英亩，位于田纳西州和密西西比州边境两侧。这家膨润土加工厂坐落在田纳西州哈德曼县米德尔顿以南5英里处的一块135英亩的自有土地上。田纳西州的煤矿拥有672英亩土地。田纳西州和密西西比州都有采矿活动。密西西比州的煤矿拥有521英亩土地。
米德尔顿工厂露天开采蒙脱石粘土，这是一种高钙膨润土，有两个回转窑，年产能约为15万吨。该设施使用天然气、电力和硫酸来加工矿石。凭借现场研磨、筛分和多种包装能力，米德尔顿工厂服务于几个不同的行业，包括农业、运动场和吸收剂。
米德尔顿矿在五个不同的运营许可下运营。米德尔顿加工厂在另外两个州的许可下运营。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
俄克拉何马州米尔克里克
我们通过美国硅石公司拥有并运营俄克拉荷马州约翰斯顿县米尔克里克镇附近的Mill Creek矿和加工厂。Mill Creek工厂由两个相距四英里的硅砂加工厂组成。南方工厂占地369英亩，是地面二氧化硅研磨、上浆和装袋作业的所在地。北方工厂占地1,501英亩，是该矿和整个颗粒硅砂干燥和运输业务的所在地。诺斯工厂有两块租来的土地，总面积达71英亩；这两块土地都已全部开采，但这两块土地仍是有效的州采矿许可证的一部分。购买北方工厂土地的协定包括根据从个别区域开采和出售的吨支付特许权使用费的规定。其中一些房产是40多年前购买的，特许权使用费不到每吨0.10美元。
我们位于Mill Creek的露天矿使用天然气和电力，通过水力开采生产全颗粒、研磨和细碎的二氧化硅。这些储量是俄克拉荷马州中南部的Oil Creek地层的一部分。该加工厂使该工厂能够通过各种方法生产多种全谷物和研磨二氧化硅产品。因此，Mill Creek工厂服务于多个终端市场，如玻璃、铸造厂、填充剂和扩充剂、建筑产品以及石油和天然气支撑剂。
北方工厂和矿山在八个独立的运营许可证下运营。南方工厂必须遵守六个不同的运营许可证。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有所需的许可证都得到了保障，两个地点都在完全遵守规定的情况下运营。
米伦，佐治亚州 [仅限加工厂]
我们通过美国二氧化硅公司在佐治亚州詹金斯县米伦镇附近经营一家二氧化硅加工厂。该地块占地819英亩，其中加工厂占地约50英亩。
我们的米伦工厂有一个天然气窑，可以生产需要高温热处理的特殊工业产品。这些产品销售给为建筑产品和住宅建筑市场生产成品的客户。该网站可以通过卡车和诺福克南方铁路运输散装或包装的材料。
佐治亚州米伦的工厂只有一个运营许可证。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所需的许可证已经获得，该网站正在完全符合规定的情况下运营。
弗吉尼亚州蒙彼利埃
我们通过美国硅石公司在弗吉尼亚州汉诺威县蒙彼利埃非法社区附近拥有并运营一座辉石矿和加工厂。该矿山和加工厂占地824英亩，拥有完整的采矿权。没有租约或特许权使用费与该物业相关。
我们在蒙彼利埃的露天矿使用燃料油和电力，通过坚硬的岩石开采生产阿普利特。这些保护区是这个地区独一无二的火成岩复合体的一部分。加工厂使蒙彼利埃工厂能够满足客户对产品组成的各种重点规格。因此，蒙彼利埃的网站服务于多个终端市场，如玻璃、建筑产品和娱乐。
蒙彼利埃的工地维护着四种不同的运营许可证。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
伊利诺伊州渥太华
根据S-K条例第1300条，我们已确定渥太华遗址为重要采矿财产。因此，可以在下面找到渥太华工地及其运作的描述。请参阅“材料站点描述--渥太华，伊利诺伊州”。
密苏里州太平洋
我们通过美国硅石公司在密苏里州圣路易斯县太平洋小镇附近拥有并运营一座硅砂矿和生产设施。该矿山和加工厂位于524英亩全资拥有的土地上，拥有完整的地下矿业权和水权。租约、特许权使用费或其他特定付款与该房产无关。
我们太平洋工厂的露天矿使用天然气和电力，通过各种采矿方法生产全颗粒、地面和细碎二氧化硅，包括坚硬岩石和水力开采。这些储量是圣彼得砂岩地层的一部分，该地层从明尼苏达州向北向南延伸至密苏里州，从伊利诺伊州向东向西延伸至内布拉斯加州和南达科他州。该加工厂使太平洋工厂能够满足各种关于产品组成的重点规格
顾客。因此，太平洋基地服务于多个终端市场，如玻璃、铸造、填充剂和扩充剂、替代能源应用以及石油和天然气支撑剂。
太平洋网站维护着九种不同的运营许可证。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
爆米花，内华达州
EPM运营着一座独立的卫星珍珠岩矿，位于内华达州丘吉尔郡法伦镇以南18英里处。该矿位于196英亩租赁的联邦BLM土地上，由10个矿脉组成。矿物索赔每年向BLM续签，每项索赔的费用为165美元，每年的总费用为1,650美元。
这个矿场上没有建筑物或设施。唯一的设备是一台自有的服务前端装载机，用于从爆炸的矿石库存中清除泥土，并装载公路运输卡车。该矿按季节作业(通常每年只有30天)，以便建立矿石库存以供运输。爆米花矿的平均年产量约为1万立方码。
未经加工的珍珠岩矿石全年按需用卡车运到约80英里外的洛夫洛克加工厂。在Lovelock加工厂，珍珠岩矿石被粉碎、分级并通过闪蒸干燥机。在这一点上，它要么被装进火车车厢，运往内布拉斯加州的布莱尔工厂，要么在洛夫洛克工厂进行进一步加工。
爆米花矿拥有三种不同的经营许可。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
罗克伍德，密歇根州
我们通过美国硅石公司在密歇根州韦恩县罗克伍德市拥有并运营一家硅砂生产工厂。该地块由两块地块组成，总计872英亩全资拥有，拥有完整的地下矿业权和水权。一块地块是加工厂的所在地；另一块地块是经过钻探验证的、未开发的未来采矿储量。罗克伍德地产没有任何租赁、特许权使用费或其他具体付款。
我们的罗克伍德工厂使用天然气和电力来生产全颗粒二氧化硅。Rockwood自己的露天采矿储量是Sylvania地层的一部分，以其低铁含量而闻名，这使得它们对生产建筑或替代能源应用专用玻璃的客户特别有价值。目前，砂岩矿石是从当地一家建筑材料公司购买的，来自该公司的露天开采业务。加工厂使罗克伍德工厂能够满足客户对产品组成的各种重点规格。因此，罗克伍德的网站服务于多个终端市场，如玻璃、建筑产品、石油和天然气支撑剂和化学品。
罗克伍德工厂维护着五个运营许可证。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
桑德斯，亚利桑那州
EPM在亚利桑那州阿帕奇县桑德斯镇附近经营着一座钙基膨润土粘土矿。桑德斯没有粘土加工厂，只有一个露天矿。该矿区占地约10240英亩，其中包括从纽蒙特房地产公司租赁的私人土地。租赁基于特许权使用费结构，预付的年度特许权使用费为20,000美元，生产特许权使用费为每吨干粘土0.72美元或覆盖砂1.01美元(两者均从特许权使用费预付款中扣除)。来自该网站的沙子被出售给第三方硅石服务公司。专营权费单位价值每年根据消费物价指数(“CPI”)调整。由于硅石服务公司与BLM和纳瓦霍印第安人一起管理运输、物流和相关费用，因此该物业不会产生任何额外费用。
矿山作业包括两个露天矿，并采用季节性机械化台阶开采策略。在潮湿的冬季，开采和清除覆盖层废物以进入膨润土矿层。矿石通常在夏季干燥的时候开采和储存，因此粘土与水的相互作用最小。采矿由第三方承包商完成。
由于桑德斯矿位于纳瓦霍印第安人保留地内的部落土地上，开采不需要任何监管机构的许可。无论如何，我们的运营仍然遵守公司的企业环境管理计划中的要求。
内华达州Sequoya[勘探性物业]
内华达州Sequoya地产是内华达州丘吉尔郡的高级绿地DE勘探地产。它位于重要的骇维金属加工沿线，距离我们内华达州芬利工厂西北方向仅7英里，距离我们内华达州洛夫洛克加工厂东南方向34英里。通过勘探和碎石路可以到达该地点，这些道路连接到Jessup的I-80出口。EPM拥有42个沙地主张，覆盖840英亩的公共土地。矿物索赔每年向BLM续签，每项索赔的费用为165美元，每年的总费用为6930美元。
该场地只有几个露天试验场，在那里获得了用于工厂工艺测试的大样本，现场没有任何建筑物或设施。
该地点目前仅被允许进行勘探，并完全符合要求。由于该网站不是为运营而开发的，因此不需要运营许可证。
西斯基尤，加利福尼亚州[勘探性物业]
加利福尼亚州西斯基尤遗址是加利福尼亚州西斯基尤县的绿地DE勘探资产，位于俄勒冈州克拉马斯瀑布以南约23英里处。EPM控制着152个砂矿所有权(146个拥有，6个租赁)，覆盖约2240英亩的公共土地。所拥有的索赔每年向BLM续签，每项索赔的费用为165美元，每年的总费用为24 090美元。租赁索赔每年续订一次，费用为7920美元。
该物业主要由未开发的高平原牧场土地组成，现有的牧场公路为勘探钻探提供了合适的通道。这处勘探地产上没有任何建筑或设施。
该地点目前仅被允许进行勘探，并完全符合要求。由于该网站不是为运营而开发的，因此不需要运营许可证。
威斯康星州斯巴达
我们通过美国硅石公司，在威斯康星州门罗县斯巴达镇拥有并运营一座硅砂采矿场和生产设施。该地块占地614英亩，拥有完整的地下矿业权和水权。斯巴达网站没有任何租约、特许权使用费或其他具体付款。
我们在斯巴达的工厂使用天然气和电力来生产全颗粒二氧化硅产品。储量地质为高纯度冲积砂，主要侵蚀源是Wonewoc组，该组以圆形、粗颗粒和优异的破碎强度而闻名，这使其成为石油和天然气支撑剂的理想基质。我们通过挖泥开采沙子，沙子是用水从地下开采出来的，不使用任何化学物质。然后，沙子作为泥浆通过管道运输到处理设施，在那里它通过使用重力和清洁燃烧天然气干燥器的振动筛进行分类和干燥，实现无排放。
斯巴达工地维护着七个运营许可证。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
俄勒冈州淡水河谷
EPM在俄勒冈州马赫尔县Vale镇附近拥有并运营一家DE矿和加工厂。加工厂占地300英亩，位于淡水河谷西南7英里处。淡水河谷矿位于淡水河谷西南50英里处，靠近俄勒冈州的Juntura。该矿由约12,640英亩土地组成，其中包括私人土地、州土地和联邦土地。有1,680英亩的私人土地，1,280英亩的俄勒冈州土地，8,080英亩(186个矿业权)的BLM土地和1,600英亩根据《畜牧业宅基地法》(“SRHA”)获得专利的土地，以及私人表面产业和联邦矿产业(其中320英亩由EPM拥有)。向硅藻土制品公司(最低15,000美元，每吨销售外加10.60美元)、俄勒冈州(10,000美元最低外加3.16美元/吨销售)和美国联邦政府(165美元/理赔费)支付年度租金和特许权使用费。特许权使用费单位价值每年根据消费者物价指数进行调整。
我们的淡水河谷露天矿、坡道和台阶矿使用机械、硬岩开采方法来提取DE矿层。DE矿层是中新世Juntura组的一部分。在加工厂，两个窑炉可以生产焙烧和助熔剂焙烧的DE，用作助滤剂、功能性添加剂和低铁酿造等级的助滤剂。它的年产能约为12万吨，使用露天矿Celtom矿的DE矿石、天然气、电力和纯碱。
淡水河谷厂址拥有8个运营许可证(4个工厂和4个矿山)。该网站还符合其他州和联邦法规，不需要特定的许可。所有必要的许可都得到了保障，该网站的运营完全符合规定。
年度生产量总结
下表显示了截至2023年12月31日、2022年和2021年12月31日的财年，我们矿业物业的年采矿量(以千为单位)：
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 开采的吨数 |
| 矿山/地点 | 产品类型 | 2023 | 2022 | 2021 |
| 西弗吉尼亚州伯克利斯普林斯 | 硅砂 | 267 | | 283 | | 301 | |
内华达州布莱尔(1) | 珍珠岩 | — | | — | | — | |
| Clark，NV | 硅藻土 | 106 | | 54 | | 63 | |
| 南卡罗来纳州哥伦比亚 | 硅砂 | 318 | | 377 | | 398 | |
| Crane，TX | 硅砂 | 4,193 | | 3,886 | | 3,263 | |
| Dubberly，LA | 硅砂 | 160 | | 132 | | 138 | |
| Fennley，NV | 硅藻土 | 58 | | 63 | | 67 | |
Festus，MO(2) | 硅砂 | 1,062 | | 1,468 | | 1,567 | |
| Hazen，NV | 硅藻土 | 2 | | 7 | | 9 | |
| Hurtsboro，AL | 硅砂 | 199 | | 196 | | 196 | |
杰克逊/阿伯丁，MS(3) | 膨润土 | 75 | | 84 | | 84 | |
田纳西州杰克逊(4) | 硅砂 | — | | — | | — | |
| 德克萨斯州拉梅萨 | 硅砂 | 6,386 | | 5,871 | | 4,692 | |
Lovelock/Colado，NV(5) | 硅藻土 | 185 | | 175 | | 166 | |
| Mapleton Depot，PA | 硅砂 | 555 | | 457 | | 308 | |
| Mauricetown，NJ | 硅砂 | 163 | | 113 | | 166 | |
| Middleton，TN | 膨润土 | 135 | | 190 | | 198 | |
| Mill Creek，OK | 硅砂 | 1,828 | | 1,898 | | 1,544 | |
Millen，GA(6) | 硅砂 | — | | — | | — | |
| Montpelier，VA | 半花岗岩 | 254 | | 245 | | 163 | |
| Ottawa，IL | 硅砂 | 3,321 | | 3,230 | | 2,967 | |
| Pacific，MO | 硅砂 | 631 | | 951 | | 942 | |
Popcorn，NV(7) | 珍珠岩 | 7 | | 8 | | — | |
Rockwood，MI(8) | 硅砂 | — | | — | | — | |
| Sanders，AZ | 膨润土 | 13 | | 14 | | 14 | |
Toronto，NV(9) | 硅藻土 | — | | — | | — | |
Siskiyou，CA(10) | 硅藻土 | — | | — | | — | |
| 威斯巴达，威斯巴达 | 硅砂 | 1,283 | | 1,232 | | 2,025 | |
| Vale，OR | 硅藻土 | 155 | | 133 | | 117 | |
(1) 布莱尔，NE是一个加工厂。现场没有地雷。 |
(2) Festus，MO在2023年闲置。 | | |
(3) 采矿发生在阿伯丁，MS矿。杰克逊，MS是粘土加工厂的所在地。 |
(4) 杰克逊，田纳西州购买原砂从第三方。现场没有地雷。 |
(5) 煤矿位于科罗拉多州内华达州的煤矿。Lovelock，NV是DE加工厂的所在地。 |
(6) Millen，GA是一家硅砂加工厂。现场没有地雷。 |
(7) 爆米花，内华达州的采矿活动每两到三年进行一次。原矿在内华达州布莱尔和/或内华达州洛夫洛克/科拉多加工厂加工。 |
(8) 密歇根州罗克伍德从第三方购买原沙。现场没有开采成吨的矿藏。 |
(9) 内华达州红杉是一处先进的绿地勘探资产。除一小块(约300吨)散装样品外，该场地未开采任何矿石。 |
(10) 加利福尼亚州西斯基尤是一处绿地勘探地产。到目前为止，现场还没有开采出任何吨的矿石。 |
|
资源和储量摘要
根据S-K法规第1300节，我们聘请JT Boyd作为合格人士，为披露我们四个重要采矿资产：德克萨斯州克雷恩、德克萨斯州拉梅萨、德克萨斯州渥太华和内华达州洛夫洛克/科拉多州的资源和储量准备TRS。本年度报告Form 10-K中对我们四个重要采矿资产的已测量、指示和推断资源以及已探明和可能储量的估计由JT Boyd根据S-K法规第1300节由美国证券交易委员会建立的技术定义编制。
下表列出了我们截至2023年12月31日的估计(以千吨为单位)：(1)已测量、指示和推断的资源量(不包括已探明和可能的储量)；(2)已探明和可能的储量；以及(3)我们每处物业的可销售储量。
资源的参照点是在位或在位材料。可采储量的参考点是采矿开采损失后的可采吨数。可出售储量的参考点是加工厂亏损后可供销售的成品。
| | | | | | | | | | | | | | |
截至2023年12月31日的财政年度资源摘要(1) |
| 测量的资源 | 指定的资源 | 衡量资源+指示资源 | 推断的资源 |
硅砂(2) | | | | |
| 美国 | | | | |
| 华盛顿州伯克利斯普林斯 | — | | — | | — | | — | |
| 位于南卡罗来纳州哥伦比亚特区 | — | | — | | — | | 2,811 | |
| 德克萨斯州克雷恩 | — | | 2,246 | | 2,246 | | 16,396 | |
| 路易斯安那州杜伯利 | — | | — | | — | | 1,959 | |
| 密苏里州菲斯特斯 | — | | — | | — | | — | |
| Hurtsboro，AL | — | | — | | — | | — | |
田纳西州杰克逊(3) | — | | — | | — | | — | |
| Lamesa，TX | 622 | | 4,748 | | 5,370 | | 5,002 | |
| Mapleton Depot，PA | — | | — | | — | | — | |
| Mauricetown，NJ | — | | — | | — | | 4,000 | |
| Mill Creek，OK | — | | — | | — | | 16,361 | |
Millen，GA(4) | — | | — | | — | | — | |
| Ottawa，IL | — | | — | | — | | 88 | |
| Pacific，MO | — | | — | | — | | — | |
Rockwood，MI(5) | — | | — | | — | | — | |
| Sparta，WI | — | | — | | — | | 13,500 | |
| 总硅砂 | 622 | | 6,994 | | 7,616 | | 60,117 | |
硅藻土(6) | | | | |
| 美国 | | | | |
| Clark，NV | — | | — | | — | | 1,258 | |
| Fennley，NV | — | | — | | — | | 4,727 | |
| Hazen，NV | — | | — | | — | | — | |
| Lovelock/Colado，NV | — | | — | | — | | 689 | |
| Toronto，NV | — | | — | | — | | 1,978 | |
| Siskiyou，CA | — | | — | | — | | 3,656 | |
| Vale，OR | — | | — | | — | | 19,780 | |
| 硅藻土总量 | — | | — | | — | | 32,088 | |
膨润土(7) | | | | |
| 美国 | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| 杰克逊/阿伯丁，MS | — | | — | | — | | — | |
| Middleton，TN | — | | — | | — | | 11,806 | |
| Sanders，AZ | — | | — | | — | | — | |
| 总膨润土粘土 | — | | — | | — | | 11,806 | |
珍珠岩(7) | | | | |
| 美国 | | | | |
Blair，NE(8) | — | | — | | — | | — | |
| Popcorn，NV | — | | — | | — | | — | |
| 珍珠岩总量 | — | | — | | — | | — | |
半花岗岩(7) | | | | |
| 美国 | | | | |
| Montpelier，VA | — | | — | | — | | — | |
| 总计 | — | | — | | — | | — | |
(1)条例S—K第1303（b）㈡项要求披露不包括储备金的资源。除非另有说明，否则并无报告资源的物业代表目前已知地质资源100%转换为可开采储量。 |
(2)硅砂资源是根据2023年每吨47美元的平均价格计算的。 |
(3)杰克逊，田纳西州购买原砂从第三方。本网站上没有资源。 |
(4)佐治亚州米伦是一家硅砂加工厂，从其他地点接收矿石。本网站上没有资源。 |
(5)Rockwood，MI从第三方购买原砂。本网站上没有资源。 |
(6)硅藻土资源是根据2023年每吨684美元的平均价格计算的。 |
(7)资源基于2023年膨润土粘土、膨润土和细晶岩每吨289美元的平均价格。 |
(8)布莱尔，NE是一个加工厂。本网站上没有资源。 |
| | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2023年12月31日的财政年度汇总准备金 | |
| 探明储量(1) | 可能储量(1) | 可采矿储量共计(1) | 总可销售储量(1) |
硅砂(2) | | | | |
| 美国 | | | | |
| Berkeley Springs，WV | 19,945 | | — | | 19,945 | | 17,152 | |
| 位于南卡罗来纳州哥伦比亚特区 | 8,809 | | — | | 8,809 | | 7,188 | |
德克萨斯州克雷恩(3) | 106,686 | | 37,522 | | 144,208 | | 118,971 | |
| 路易斯安那州杜伯利 | 3,657 | | — | | 3,657 | | 3,072 | |
| 密苏里州菲斯特斯 | 10,064 | | 7,411 | | 17,475 | | 13,106 | |
| Hurtsboro，AL | 294 | | 92 | | 386 | | 271 | |
田纳西州杰克逊(4) | — | | — | | — | | — | |
Lamesa，TX(5) | 90,241 | | 12,800 | | 103,041 | | 77,281 | |
| Mapleton Depot，PA | 7,095 | | — | | 7,095 | | 6,386 | |
| Mauricetown，NJ | 10,806 | | — | | 10,806 | | 9,185 | |
| Mill Creek，OK | 16,507 | | — | | 16,507 | | 15,022 | |
Millen，GA(6) | — | | — | | — | | — | |
Ottawa，IL(7) | 86,421 | | 1,486 | | 87,907 | | 76,040 | |
| Pacific，MO | 8,854 | | 7,994 | | 16,848 | | 14,321 | |
Rockwood，MI(8) | 7,600 | | — | | 7,600 | | 4,940 | |
| Sparta，WI | 16,228 | | 2,740 | | 18,968 | | 16,369 | |
| 总硅砂 | 393,207 | | 70,045 | | 463,252 | | 379,304 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
硅藻土(9) | | | | |
| 美国 | | | | |
| Clark，NV | 1,614 | | 1,745 | | 3,359 | | 2,351 | |
| Fennley，NV | 1,027 | | 4,713 | | 5,740 | | 4,632 | |
| Hazen，NV | 335 | | 84 | | 419 | | 293 | |
Lovelock/Colado，NV(10) | 1,535 | | 2,797 | | 4,332 | | 3,535 | |
| Quarters，NV | 111 | | 755 | | 866 | | 707 | |
Siskiyou，CA(11) | — | | — | | — | | — | |
| Vale，OR | 16,233 | | 27,287 | | 43,520 | | 37,993 | |
| 硅藻土总量 | 20,855 | | 37,381 | | 58,236 | | 49,511 | |
膨润土(12) | | | | |
| 美国 | | | | |
| 杰克逊/阿伯丁，MS | — | | 988 | | 988 | | 686 | |
| Middleton，TN | 2,376 | | 12,854 | | 15,230 | | 6,549 | |
| Sanders，AZ | — | | 557 | | 557 | | 557 | |
| 总膨润土粘土 | 2,376 | | 14,399 | | 16,775 | | 7,792 | |
珍珠岩(12) | | | | |
| 美国 | | | | |
Blair，NE(13) | — | | — | | — | | |
| Popcorn，NV | 4,316 | | 1,790 | | 6,106 | | 5,495 | |
| 珍珠岩总量 | 4,316 | | 1,790 | | 6,106 | | 5,495 | |
半花岗岩(12) | | | | |
| 美国 | | | | |
| Montpelier，VA | — | | 11,747 | | 11,747 | | 5,873 | |
| 总计 | — | | 11,747 | | 11,747 | | 5,873 | |
(1)矿石储量列示为“可开采”储量（经开采亏损后）及可出售储量（经加工厂亏损后），作为可出售予客户的成品。 |
(2) 除非另有说明，硅砂储量是根据2023年每吨47美元的平均价格计算的。 |
(3) 克兰，德克萨斯州的经济评估基于23.92美元/产品吨。 |
(4)杰克逊，田纳西州购买原砂从第三方。 现场没有储量或开采吨。 |
(5)德克萨斯州拉梅萨市的经济评估基于23.90美元/产品吨。 |
(6)佐治亚州的米伦是一家硅砂加工厂，从美国其他硅石厂接收矿石。该场址没有矿石储量或开采吨。 |
(7)伊利诺伊州渥太华基于42.37美元/吨的经济评估。 |
(8)密歇根州罗克伍德从第三方购买原砂矿石。未开采、已探明的矿石储量为全资所有。 |
(9)除非另有说明，否则硅藻土储量是根据2023年每吨684美元的平均价格计算的。 |
(10)内华达州洛夫洛克/科拉多州基于697.27美元/产品吨的经济评估。 |
(11)加利福尼亚州西斯基尤是一处绿地勘探地产。因此，没有可开采储量可供报告。 |
(12)储量是根据2023年每吨膨润土、珍珠岩和闪长岩的平均价格289美元计算的。 |
(13)内华达州布莱尔是一家珍珠岩加工厂。这个地方没有储量，也没有开采吨。 |
材料现场描述
德克萨斯州克雷恩
Crane工厂是一家地表支撑砂开采和加工企业，位于德克萨斯州克兰县敖德萨市以西25英里处。德克萨斯州的拉伯克市和达拉斯市分别位于起重机行动东北147英里和以东355英里处。在地理上，起重机作业公司的加工厂位于北纬31°38‘58.34“，西经102°42’2.52”。
Crane矿场由美国硅石全资拥有的约3,200英亩地表和采矿权组成。在完成了初步的侦察级勘探钻探活动后，我们于2017年5月从McKnight Natural Resources和Fly U Properties手中购买了Crane地块。购买协议包括每吨出售的成品砂向前所有者支付1美元的特许权使用费。美国硅石公司是第一个在这个地点开采支撑砂的地主。除了稀少的农业活动和各种石油和天然气基础设施外，之前的土地所有者没有开发过该地块。
Crane工厂由各种公用事业和运输网络提供支持，这些设施和运输网络允许加工和运输成品支撑剂砂子。电力通过地面网络输送，该网络终止于处理设施的变电站，并从那里通过几条地下和地面电力线进行分配。最初的工业用补水是通过德克萨斯州西部采矿和石油和天然气运营商的区域水收集和运输系统获得的。饮用水是通过水壶和水瓶运送的。天然气通过几条地下管道供应。加工后的尾矿被处理在旧的矿坑蓄水池中。交通需求是通过完善的道路网络来满足的，无论是铺设的道路还是平整的土路。没有当地的铁路站台。
我们在起重机现场进行了两次探险活动。利用在该项目及其周围完成的26个钻孔来确定起重机现场目标砂矿的横向范围、厚度、粒度分布和矿物学。2023年8月，我们进行了一个由82个孔(约3000英尺)组成的矿石定义钻探计划。钻芯)，为五年计划提供详细的地质数据。该网站目前处于生产阶段。承建商受雇进行地面施工。 在Crane工地进行采矿。用常规的卡车和挖掘机方法开采目标砂矿。这个 沙子 会吗？ 不 要求 钻井 或 炸开了。 挖掘机 和 前端装载机用于装载铰接式牵引车的散砂。搬运卡车将原砂材料运送到加工设施附近的库存。
从库存中开采的材料通过卡车运抵湿处理厂，在那里经过筛选和洗涤，以去除植被、超大(>40目)和细小废物(
德克萨斯州克兰的加工设施建于2018年初，配备了所有新的和最先进的设备。这些已有六年历史的设备和设施基础设施一直通过严格的预防性维护计划进行负责任的操作和维护，使工厂随时准备响应客户需求。截至2023年12月31日，起重机工地的房地产和固定资产的总账面净值为162.8美元。
在起重机工地及其周围发现了几个天然和人造特征，这些特征可能会限制该财产的可开采区域。这些特征包括来自邻近房地产的挫折，来自石油生产基础设施的挫折，以及来自现有公用事业走廊的挫折。我们在采矿计划中加入了适当的挫折，以避免干扰这些地区。
起重机现场的采矿和加工活动受到几项联邦和州法律的监管。根据这些法律和法规的规定，采矿、加工和其他附带活动需要大量许可证。所有必要的许可证都已到位或已申请，以支持立即行动。
Crane截至2023年12月31日和2022年12月31日的矿产资源和储量摘要如下(在 数千人 的 吨)。有关披露矿产资源和矿产储量的重大假设和信息的更多信息，请参阅《2022年起重机TRS》第11.0和12.0节。
| | | | | | | | | | | | | | |
| 德克萨斯州克兰-资源摘要 |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | | |
| 分类 | 金额(1)(2)(3) | 金额(1)(2)(3) | 2023年与2022年的金额变化 | 2023年与2022年的百分比变化 |
| 测量的 | — | | — | | — | | — | |
| 已指示 | 2,246 | | 2,246 | | — | | — | % |
| 计量资源+指示资源共计 | 2,246 | | 2,246 | | — | | — | % |
| 推论 | 16,396 | | 16,396 | | — | | — | % |
(1) 第S—K条第1304（b）（2）（d）（2）项要求披露不包括储备金的资源。除非另有说明，无资源的项目代表目前已知地质资源100%转换为可开采储量。 |
(2)只有一种商品（硅砂）在起重机现场被开采、加工和销售。硅砂的生产是由市场需求驱动的。硅砂生产可以根据需求进行调整。因此，在估算吊车场地硅砂资源时，一般不考虑采用最小开采厚度、最大剥离率或截止品位。 |
(3)德克萨斯州克兰市的矿产资源是基于30.78美元/产品吨的平均售价。 |
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| Crane，TX—储备汇总 | | | | |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | | |
分类(1) | 金额(2)(3)(4) | 金额(2)(3)(4) | 2023年与2022年的金额变化 | 2023年与2022年的百分比变化 |
| 探明储量 | | | | |
| 可开采 | 106,686 | | 110,156 | | (3,470) | | (3) | % |
| 畅销 | 88,016 | | 90,879 | | (2,863) | | (3) | % |
| 可能储量 | | | | |
| 可开采 | 37,522 | | 37,632 | | (110) | | — | % |
| 畅销 | 30,955 | | 31,046 | | (91) | | — | % |
| 总储量 | | | | |
| 可开采合计 | 144,208 | | 147,788 | | (3,580) | | (2) | % |
可销售总额 | 118,971 | | 121,925 | | (2,954) | | (2) | % |
(1)矿石储量列示为“可开采”储量(在采矿损失后)和可出售储量(在加工厂损失后)，作为可出售给客户的成品。克雷恩的矿山回收率为95%，工艺回收率为82.5%，产品总收率为78.4%。 |
(2)只有一种商品(石英砂)在Crane现场开采、加工和销售。硅砂的生产是由市场需求驱动的。硅砂生产可以根据这一需求进行修改。因此，在估计起重机场地的硅砂储量时，通常不考虑应用最小开采厚度、最大剥离比或截止品位。 |
(3)克兰，德克萨斯州的经济评估基于23.92美元/产品吨。 |
(4)根据Crane沙丘矿床的横向地质连续性，已探明矿石的定义是在钻孔半径1/4英里内。可能的矿石从一个钻孔的半径延伸到1/2英里。 |
|
从2022年到2023年，资源没有变化。2022年至2023年期间储量减少的主要原因是：(1)普通采矿产量(枯竭)；(2)考虑到计划开采边界与实际开采边界之间的差异而进行的其他微小调整。
与起重机现场矿产储量有关的主要假设和参数分别在《2022年起重机TRS》第11.0节和第12.0节中讨论。只有可以经济、安全和合法地提取的材料才包含在这些文件中 石 保留 估计。 其他 钥匙 假设 包括 这个 横向 地质学 连续性 的 这个 可开采的 沙丘 沙子 石 地层、矿石
区块模型构建标准、矿山设计要素(稳定的矿坑斜坡几何形状、采矿台阶高度、矿坑底板限制、矿坑降水等)和挫折(从财产边界、电力、天然气和供水设施线路、油井基础设施和矿石质量)。
拉梅萨，德克萨斯州
Lamesa矿场是一家地表支撑砂开采和加工企业，位于德克萨斯州道森县Lamesa镇西北11英里处。达拉斯和德克萨斯州的卢伯克分别位于拉梅萨行动以东约312英里和东北约56英里处。从地理上看，拉梅萨加工厂位于北纬32°48‘22.522“，西经102°7’33.823”。
Lamesa矿场拥有约3,523英亩的地表和矿业权，完全由美国硅石拥有。我们是第一个从该物业勘探和开采支撑砂的业主。在开展拉梅萨行动的过程中，我们完成了三次独立的地质勘探活动。
该网站可通过私人、州级和县级公路访问。拉梅萨工厂与当地的电力和天然气分配系统相连。Lamesa有四个现场水井，并与第三方签订了合同，这些合同涵盖矿山的整个生命周期，并提供足够的处理水。该网站设有办公室，拥有行政、工程和运营人员。此外，还有几栋建筑是工厂维护和支持设施的所在地。
承包商受雇在Lamesa地产的中部和西部进行露天采矿。松散的沙丘沙子位于地表，使其非常适合露天开采，使用重型移动采矿设备的机械化采矿方法。在该矿，松散的砂直接由前端装载机或挖掘机从露天采场壁/工作面提取，然后装载到40吨或60吨铰接式牵引车上。然后，一支运输卡车车队将开采的砂矿运往加工厂。
在加工厂，原砂被送到静态的灰泥甲板和振动的干式剥皮筛中，以清除任何粗糙的碎屑。通过干法去皮筛的沙子和其他材料被输送到湿法加工厂，在那里被洗涤，产生沙浆。然后，底流砂浆通过一系列脱泥旋风分离器和磨损洗涤器，去除任何游离的间隙粘土和包裹颗粒的粘土。然后，脱泥砂浆在被输送到排水板堆积物时，由另一系列旋风分离器和脱水筛网进行脱水。一旦放在排水垫上，重力有助于自然排出。然后，这些潮湿的沙子被输送到干燥加工厂的三台旋转干燥机中的一台。在干式加工厂内，沙子被干燥、分级和分类。40/70目和100目干燥成品储存在筒仓中，然后装载到散装卡车上，运往二叠纪盆地的客户手中。
我们是第一个在Lamesa遗址开采二氧化硅的地主。自2017年购买Lamesa物业以来，我们投入资金提高Lamesa网站的效率并扩大其容量。所有建筑都是2018年建成的。我们承包了拉梅萨业务的装载和运输部分。目前没有美国的二氧化硅设备专门用于矿山作业。同样，我们在加工厂主要使用租赁的移动设备。我们相信，拉梅萨工厂及其操作设备保持在良好的工作状态。截至2023年12月31日，拉梅萨地块的不动产和固定资产的账面净值总额为125.2美元。
在Lamesa遗址及其周围发现了几个自然和人造特征，这些特征可能会限制该地产的可开采区域。这些特征包括来自邻近房地产的挫折，来自石油生产基础设施的挫折，以及来自现有公用事业走廊的挫折。我们在采矿计划中加入了适当的挫折，以避免干扰这些地区。
拉梅萨矿场的采矿和加工活动受到几项联邦和州法律的监管。拉梅萨的选址主要由德克萨斯州环境质量委员会(“TCEQ”)进行环境监管。然而，德克萨斯州不需要采矿许可证来开采材料。Lamesa网站已获得并符合所有必需的许可证、注册和许可。
拉梅萨截至2023年12月31日、2023年和2022年的矿产资源和储量摘要如下(单位：千吨)。有关披露我们的矿产资源和矿产储量的重大假设和信息的更多信息，请参阅2022年Lamesa TRS第11.0和12.0节。
| | | | | | | | | | | | | | |
| 德克萨斯州拉梅萨-资源摘要 |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | | |
| 分类 | 金额(1)(2)(3) | 金额(1)(2)(3) | 2023年与2022年的金额变化 | 2023年与2022年的百分比变化 |
| 测量的 | 622 | | 622 | | — | | — | % |
| 已指示 | 4,748 | | 4,748 | | — | | — | % |
| 计量资源+指示资源共计 | 5,370 | | 5,370 | | — | | — | % |
| 推论 | 4,397 | | 5,002 | | (605) | | — | % |
(1) 第S—K条第1304（b）（2）（d）（2）项要求披露不包括储备金的资源。除非另有说明，无资源的项目代表目前已知地质资源100%转换为可开采储量。 |
(2)在Lamesa场址只开采、加工和销售一种商品（支撑剂砂）。支撑剂砂的生产由市场需求驱动，并且可以根据需求进行调整。因此，在估计Lamesa场地硅砂资源时，一般不考虑应用最小厚度、最大剥离率或截止品位。 |
(3)德克萨斯州拉梅萨的矿产资源基于每吨31.39美元的平均售价。 |
| | | | | | | | | | | | | | |
| 德克萨斯州拉梅萨—储备汇总 |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | | |
分类(1) | 金额(2)(3)(4) | 金额(2)(3)(4) | 2023年与2022年的金额变化 | 2023年与2022年的百分比变化 |
| 探明储量 | | | | |
| 可开采的 | 90,241 | | 93,311 | | (3,070) | | (3) | % |
| 畅销 | 67,681 | | 69,983 | | (2,302) | | (3) | % |
| 可能储量 | | | | |
| 可开采 | 12,800 | | 12,800 | | — | | — | % |
| 畅销 | 9,600 | | 9,600 | | — | | — | % |
| 总储量 | | | | |
| 可开采合计 | 103,041 | | 106,111 | | (3,070) | | (3) | % |
| 可销售总额 | 77,281 | | 79,583 | | (2,302) | | (3) | % |
(1)矿石储量列示为“可开采”储量(在采矿损失后)和可出售储量(在加工厂损失后)，作为可出售给客户的成品。Lamesa的矿山回收率为95%，工艺回收率为75%，产品总收率为71.3% |
(2)Lamesa工厂只开采、加工和销售一种商品(支撑砂)。支撑剂砂的生产是由市场需求驱动的，可以根据需求进行修改。因此，在估算Lamesa矿场的硅砂储量时，通常不考虑应用最小厚度、最大剥离比或截止品位。 |
(3)德克萨斯州拉梅萨，基于23.90美元/产品吨的经济评估。 |
(4)根据拉梅萨沙丘沉积的横向地质连续性，已探明矿石的定义是在钻孔半径1/4英里内。可能的矿石从一个钻孔的半径延伸到1/2英里。没有P+P矿石被认为在没有沙丘的“沙丘线”之外。 |
|
2022年至2023年期间资源的减少主要是由于(1)普通采矿生产(枯竭)和(2)对矿床地质模型的轻微修改。2022年至2023年储量减少的原因是：(1)普通采矿生产(枯竭)；(2)大量开采以前未列入储量估计的砂子(即超出划定的储量边界进行开采)。
与Lamesa矿场矿产储量有关的主要假设和参数分别在《2022年Lamesa TRS》第11.0和12.0节中讨论。只有能够经济、安全和合法开采的材料才包含在这些矿石储量估计中。其他关键假设包括可开采沙丘砂矿层的横向地质连续性；矿块模型构建标准；矿山设计要素(稳定的坑坡几何形状、采矿台阶高度、矿坑底板)。
(限制、矿坑脱水等)；和挫折(财产边界、电力、天然气和供水设施、油井基础设施；以及矿石质量)。
伊利诺伊州渥太华
美国硅石公司的渥太华业务是一家地表硅砂开采和加工业务，位于伊利诺伊州拉萨尔县渥太华市以西。芝加哥和伊利诺伊州的皮奥里亚分别位于渥太华行动东北偏东约95英里和西南约75英里处。从地理上看， 这个 渥太华 行动的 正在处理中 种 是 设于 在… 大约 北纬41°20‘45.19“ 和 西经88°52‘33.11“。
渥太华的地块包括我们完全拥有的大约2072英亩的地表权和采矿权。北渥太华遗址和前矿址包括 857英亩， 南渥太华 我的 包括 1215英亩。在渥太华行动中，圣彼得砂岩得到了广泛的勘探和开采。到2010年，北渥太华遗址被开采殆尽，南渥太华遗址于2000年开始勘探。美国硅石提供了南渥太华工地及其周围的225个钻孔、油井、现场测量和测试孔的数据。这些数据被用来确定渥太华作业剩余的圣彼得砂岩储量的横向范围、厚度、粒度分布和矿物学。
该网站可通过市级、县级和州级公路以及两条铁路到达。我们的渥太华工厂拥有广泛的轨道车装载、储存和搬运设施。此外，我们还可以进入一个私人拥有的驳船码头，从我们那里租赁财产。渥太华的工厂与当地的电力和天然气分配系统相连。渥太华市的公共供水系统向核电站所在地提供饮用水。此外，我们在矿场还有一口私人水井。该网站设有办公室，拥有行政、工程和运营人员。此外，还有几栋建筑容纳了加工设施、工厂维护和支持设施。
我们于1987年通过与渥太华二氧化硅公司的合并收购了渥太华工厂，渥太华二氧化硅公司历来利用该资产为工业和特种产品终端市场的客户生产全谷物和研磨二氧化硅。自收购该设施以来，我们对其生产能力进行了改造和升级，使其能够通过各种加工方法生产多种产品，包括洗涤、水力上浆、研磨、筛分和混合。这些生产技术使渥太华工厂能够满足客户对产品组成的各种重点规格。因此，渥太华的网站服务于多个终端市场，如玻璃、建筑产品、铸造、填充剂和扩充剂、化学品以及石油和天然气支撑剂。2009年11月，我们扩大了硅砂产能50万吨。2011年第四季度，我们完成了后续的扩建项目，增加了900,000吨的硅砂产能。渥太华的采矿设备都没有超过15年的历史。我们相信，渥太华的设施及其操作设备保持在良好的工作状态。截至2023年12月31日，渥太华工厂的房地产和固定资产净值总额为8160万美元。
目前渥太华行动的采矿是在南渥太华矿坑进行的，圣彼得砂岩就是在那里用传统的露天采矿方法挖掘出来的。开采过程的第一步是从砂岩层中去除冲积覆盖层材料，或称“覆盖层”。这是由使用履带式挖掘机和铰接式牵引车的第三方承包商完成的。接下来，在砂岩中钻入爆破孔，并装入爆破剂。前端装载机将沙子装载到铰接式拖车中，这些卡车将沙子运送到位于坑底的堆积物中。推土机将库存中的沙子推到高压水炮或“监控器”中，高压水炮使用的是工厂的循环水。水流分解更大的沙块，形成沙水泥浆，流到水泵上。该泵将泥浆输送到加工厂。
在加工厂，沙浆被送入洗衣机，洗涤器去除一些超细颗粒，然后将其泵入尾矿。泥浆从洗涤器被泵送到水力筛分器，后者将沙子分成粗粒和细粒。从这一点开始，两个流在专用的并行电路中进行处理。这两条溪流都经过了湿筛，以去除过大的物质，然后将这些物质抽到一个废弃的坑里。筛分后的砂子通过真空过滤带浓缩和脱水，然后送到四台沸腾床干燥机中。来自烘干机的干燥细沙报告给分级系统，筛分单元根据粒度对沙子进行分类，并将其存储在专用垃圾箱中。然后，混合传送带系统会产生沙子，然后将沙子装载到散装火车车厢或卡车上，或装进特定的最终用途市场。从分级操作中分离出来的水流输送给细砂厂和研磨机。
该细砂加工厂建于20世纪50年代的S，由一个筛分系统和16个成品仓组成。袋装加工厂是自动化的，包括一个包装产品的仓库。卡车装载在1998年进行了升级。全谷物产品主要运往铸造、玻璃和水力压裂行业。球磨加工厂于20世纪40年代的S投产。全粒砂在干式球磨机中使用陶瓷磨球粉碎，以将产品污染降至最低。粉碎机的排放是空气分类的，产品被运送到储藏箱进行散装或包装。过大的颗粒被分级机弃掉，并返回到磨矿给料进行闭路再磨。
在渥太华遗址及其周围发现了几个自然和人造特征，这可能会限制该地产的可开采区域。这些特征包括来自邻近物业、道路通行权、沼泽、小溪、湿地和具有重要考古意义的遗址的挫折。
为了在该地产上进行活跃的采矿作业，伊利诺伊州自然资源部、矿业和矿产部要求获得批准的土地复垦计划。对土地使用的额外限制包括在伊利诺伊州各机构运营矿山和工厂所需的其他许可证中。渥太华的网站已经获得了必要的许可，并符合所有必要的许可证、注册和许可。
以下是渥太华截至2023年12月31日、2023年和2022年的矿产资源和储量摘要(单位：千吨)。有关我们的资源和储备的更多信息，请参阅《2022年渥太华TRS》第11.0和12.0节。
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| 伊利诺伊州渥太华-资源摘要 |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | | |
| 分类 | 金额(1)(2)(3) | 金额(1)(2)(3) | 2023年与2022年的金额变化 | 2023年与2022年的百分比变化 |
| 测量的 | — | | — | | — | | — | % |
| 已指示 | — | | — | | — | | — | % |
| 计量资源+指示资源共计 | — | | — | | — | | — | % |
| 推论 | 88 | | 88 | | — | | — | % |
(1) 第S—K条第1304（b）（2）（d）（2）项要求披露不包括储备金的资源。除非另有说明，无资源的项目代表目前已知地质资源100%转换为可开采储量。 |
(2)渥太华工厂只开采、加工和销售一种商品(硅砂)。硅砂的生产是由市场需求驱动的。硅砂生产可以根据这一需求进行修改。因此，在评估渥太华矿场的硅砂资源时，通常不考虑应用最小开采厚度、最大剥离比或截止品位。 |
(3)伊利诺伊州渥太华的矿产资源是基于42.37美元/产品吨的平均售价。 |
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| 渥太华，IL—矿产储量汇总 |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | | |
分类(1) | 金额(2)(3)(4) | 金额(2)(3)(4) | 2023年与2022年的金额变化 | 2023年与2022年的百分比变化 |
| 探明储量 | | | | |
| 可开采 | 86,421 | | 89,742 | | (3,321) | | (4) | % |
| 畅销 | 74,754 | | 77,627 | | (2,873) | | (4) | % |
| 可能储量 | | | | |
| 可开采 | 1,486 | | 1,486 | | — | | — | % |
| 畅销 | 1,286 | | 1,286 | | — | | — | % |
| 总储量 | | | | |
| 可开采合计 | 87,907 | | 91,228 | | (3,321) | | (4) | % |
| 可销售总额 | 76,040 | | 78,913 | | (2,873) | | (4) | % |
(1) 矿石储量列示为“可开采”储量（经开采亏损后）及可出售储量（经加工厂亏损后），作为可出售予客户的成品。渥太华的矿山回收率为95%，工艺回收率为86.5%，总产品收率为82.2%。 |
(2)在渥太华场址，只有一种商品（硅砂）被开采、加工和销售。硅砂的生产是由市场需求驱动的。硅砂生产可以根据需求进行调整。因此，在估算渥太华场地硅砂储量时，一般不考虑采用最小开采厚度、最大剥离率或截止品位。 |
(3) 伊利诺伊州渥太华基于42.37美元/吨的经济评估。 |
(4)圣彼得砂岩是一种巨大而厚实的砂岩地层，在地质学上得到了很好的定义，从历史上也得到了很好的理解。因此，“合理的”钻孔间距与矿山暴露相结合被用来定义已探明的矿石。可能的矿石在同一地质连续的地层中具有更大的间距钻探模式，但没有任何矿山开发暴露。 |
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从2022年到2023年，资源没有变化。2022年至2023年储量的减少归因于采矿造成的枯竭。
与渥太华矿场矿产储量有关的关键假设和参数分别在《2022年渥太华TRS》第11.0和12.0节中讨论。只有能够经济、安全和合法开采的材料才包含在这些矿石储量估计中。其他关键假设包括无处不在的圣彼得火山的横向地质连续性。
砂岩矿层；矿块模型构建标准；矿山设计要素(稳定的矿坑斜坡几何形状、采矿台阶高度、地面控制、矿坑降水等)；挫折(财产边界、电力、天然气和其他公用事业线)；以及矿石质量)。
内华达州洛夫洛克-科罗拉多州煤矿
全美硅石位于内华达州潘兴县，位于科罗拉多州科罗拉多市，由一个露天DE采矿厂(“科拉多矿”)和一个DE加工厂(“Lovelock加工厂”)组成，位于里诺市东北约80英里处。洛夫洛克加工厂位于洛夫洛克市东北7英里处，科罗拉多矿场位于工厂西北约19英里处。从地理上看，科罗拉多矿场最东南部的通道位于北纬40°16‘29.66“，西经118°43’41.51”。Lovelock加工厂位于北纬40°14‘45.51“，西经118°23’25.35”。
我们在组成科罗拉多行动的两个地点拥有约9,526英亩的地表和/或采矿权。科罗拉多矿业地产包括分别从弗兰科-内华达美国公司(弗兰科-内华达)和BLM租赁的约8,993英亩私人和联邦土地。Lovelock加工厂物业约493英亩由美国硅石拥有，40英亩从BLM租赁。
与弗兰科-内华达的土地租约是科罗拉多矿3842英亩的地表和矿物控制土地，每年续签一次。BLM租约为美国二氧化硅公司在科罗拉多矿和洛夫洛克加工厂的联邦土地上提供了地面控制。BLM管理的Colado矿土地上的矿业权通过148项现行采矿主张提供给美国二氧化硅，其中132项为现行砂矿主张。矿产索赔每年续签一次。弗兰科-内华达美国公司的租约基于特许权使用费类型的结构，该结构考虑了租赁期内销售的产品吨数，以及用于销售产品吨的材料是如何从每个租赁区开采的。租约还包括每年的最低金额，以确保每年向土地所有者支付的最低金额。特许权使用费单位价值根据消费者价格指数进行调整，消费者价格指数是美国劳工统计局每年计算和发布的统计指数。至于联邦土地租赁，土地管理局每年都会公布采矿索赔费用明细表。
科罗拉多州的选址地处偏远，几乎没有改善道路，也没有安装与采矿相关的基础设施。该网站可通过私家路和国道到达。能源主要由柴油动力设备提供。水的需求主要是为了抑制灰尘，这是由一个市政水源供应的，该水源由油罐车用卡车运送到科罗拉多州的煤矿。现场唯一的建筑是一个用于维护矿山设备的维修所和一个小型便携式办公室。现有的基础设施足以满足目前的生产水平和将业务扩大到满负荷的水平。
科罗拉多州的工地最初是在1959年投入使用的。我们在2018年5月完成对EPM的收购后收购了科罗拉多州的网站。在我们于2018年收购该物业之前，EPM(及其附属公司)进行了重大勘探。在各种勘探活动中，通过地质填图、露头取样、挖沟、地球物理调查和广泛的勘探钻探，已确定和圈定了DE主题矿床。尽管科罗拉多州有着悠久的历史，但该遗址的采矿设备都没有超过50年的历史。我们相信，科罗拉多工厂的设施及其操作设备保持在良好的工作状态。截至2023年12月31日，科罗拉多州房地产和固定资产的账面净值总额为6940万美元。该矿以前的总账面净值不包括储量，因为在采购会计期间，我们没有按矿山分配储量，它们被计入公司层面。在本年度，我们将储备分配到每个地点。
科罗拉多矿的DE矿层相对较浅，相当厚，呈中等倾斜状态。这些特点有利于传统的露天开采技术。科罗拉多州的网站目前正处于生产阶段。采矿以阶梯式的方式在长凳上进行，以清除覆盖层的废料并暴露DE床。科罗拉多矿在矿场保留了大约600,000立方码的库存，以满足加工厂的需求。原矿用卡车运到洛夫洛克加工厂。
在工厂，矿石被送入破碎机，在那里矿石的大小合适。矿石被送入料仓，然后送入闪蒸干燥机。在那里，矿石被加热，并通过湿法工艺的湿端进行气动转移。砂粒或重颗粒被分类并作为废物(约占材料的10%)从工艺中分离出来，而所有其他材料在工艺过程中继续进行。分类后的矿石被送到变速天然气回转窑，在那里加工温度高达2000华氏度。根据最终产品的不同，可以在窑炉中加入纯碱，这一过程被称为助熔剂焙烧。然后，来自窑炉的最终产品被送到一系列分级机中，以进一步将产品分类到不同的尺寸范围。过大的材料被送入锤式粉碎机研磨，然后进行再加工；过小的材料被送到精细灌装机电路，其他所有东西都被送到相应的垃圾箱进行最后一步的包装和运输。
矿场不存在重大的产权负担。开采DE和运营加工厂需要获得州和联邦的许可。根据国家规定，根据需要允许进行地面扰动。根据需要对许可证进行重大修改。我们在2021年提交了一份重大修改申请，以解决不允许的干扰、侵蚀区的开垦，并提议继续进行DE采矿作业的扩建。我们预计这项申请将在2024年获得最终批准，然而，其待决状态不会对目前的矿山作业产生负面影响。
科罗拉多州截至2023年12月31日、2023年12月和2022年12月的DE矿产资源和储量摘要如下(以千吨为单位)。有关我们的资源和储备的更多信息，请参阅《2022年科罗拉多州TRS》第11.0和12.0节。
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| 洛夫洛克/科罗拉多，内华达州-资源摘要 |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | | |
| 分类 | 金额(1)(2)(3) | 金额(1)(2)(3) | 2023年与2022年的金额变化 | 2023年与2022年的百分比变化 |
| 测量的 | — | | — | | — | | — | % |
| 已指示 | — | | — | | — | | — | % |
| 计量资源+指示资源共计 | — | | — | | — | | — | % |
| 推论 | 689 | | 689 | | — | | — | % |
(1) 第S—K条第1304（b）（2）（d）（2）项要求披露不包括储备金的资源。除非另有说明，无资源的项目代表目前已知地质资源100%转换为可开采储量。 |
(2)只有一种商品（DE）被开采、加工和销售。最终用途可以根据客户的需求产生多种产品。由于目标混合可用于满足成品质量标准，因此在估计Colado工厂的DE资源时，通常不考虑使用临界品位。 |
(3)Lovelock/Colado，NV的矿产资源基于ASP为697.27美元/产品吨。 |
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| Lovelock，NV—矿产储量总结 |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | | |
分类(1) | 金额(2)(3)(4) | 金额(2)(3)(4) | 2023年与2022年的金额变化 | 2023年与2022年的百分比变化 |
| 探明储量 | | | | |
| 可开采 | 1,535 | | 1,671 | | (136) | | (8) | % |
| 畅销 | 1,253 | | 1,364 | | (111) | | (8) | % |
| 可能储量 | | | | |
| 可开采 | 2,797 | | 2,808 | | (11) | | — | % |
| 畅销 | 2,282 | | 2,291 | | (9) | | — | % |
| 总储量 | | | | |
| 可开采 | 4,332 | | 4,479 | | (147) | | (3) | % |
| 畅销 | 3,535 | | 3,655 | | (120) | | (3) | % |
(1)矿石储量列示为“可开采”储量(在采矿损失后)和可出售储量(在加工厂损失后)，作为可出售给客户的成品。洛夫洛克/科拉多州的矿山回收率为76.4%，工艺回收率为81.6%，整体现场回收率为62.3%。 |
(2)在洛夫洛克/科罗拉多州的工地，只有一种商品DE被开采、加工和销售。最终用户可以根据客户需求生产多种产品。由于可以使用定向混合来满足成品规格，因此在估计Lovelock/Colado矿场的DE储量时，通常不考虑应用截止品位。 |
(3)内华达州洛夫洛克/科拉多州基于697.27美元/产品吨的经济评估。 |
(4)科罗拉多州的DE矿石以层状、盆地控制的湖相沉积矿床与火山灰矿床互层形式存在。因此，需要更紧密的钻孔间距来圈定矿石储量。已探明矿石的定义是钻孔间距小于200英尺。并包含至少5个矿石截留物。可能的矿石是由小于400英尺的钻孔间距定义的。并包含至少3个矿石截留物。 |
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从2022年到2023年，资源没有变化。2022年至2023年储量的减少主要是普通采矿生产(耗尽)的结果。其他较小的同比变化是由于(1)更正了错误分类的库存减少和(2)资源/储备的重新分类。
与科罗拉多州矿产储量有关的主要假设和参数分别在《2022年科罗拉多州TRS》第11.0和12.0节中讨论。其中包括关于矿石地质连续性的假设；DE矿床的具体化学和物理特征；界定安全、有效和“可采矿”几何形状的矿山设计标准(稳定矿坑设计、采矿台阶高度、地面控制、经济的覆岩剥离比率、运输道路设计、矿坑底板设计、废物开采和回填要求；以及矿石库存管理)。
内部控制披露
对我们储量的建模和分析是由我们的人员开发的，经过了几个级别的内部管理人员的审查，就四种物质属性而言，还经过了JT Boyd的审计。这一部分总结了我们在资源和储量分析和建模中使用的估计的内部控制考虑因素，包括假设。
在确定资源和储量以及资源和储量之间的差异时，管理层制定了具体的标准，每一项标准都必须分别符合资源或储备的资格。这些标准，如经济可行性的证明，可重复的地质连续性，以及满足普遍接受的质量规范，是具体的和可达到的，如果适用的话。JT Boyd审查了使用现场特定标准对四种材料属性进行的计算。JT Boyd向JT Boyd提供了我们的勘探数据、地质模型和体积估计，并采取了三步法在四个物质属性验证我们的资源和储量估计：(1)通过与钻井日志和实验室报告进行比较来验证地质模型输入的准确性，(2)将地质模型与汇编的钻井数据进行比较，(3)准备地质单元的地层网格模型并独立估计矿坑壳体体积。全
计算由JT Boyd独立进行，然后与我们的内部估计进行比较，发现在可接受的偏差内。
就所有财产而言，地理建模和采矿规划工作是估计每个地点的资源和储量的基本假设。这些产出是由我们的人员和第三方顾问准备的，并将其方法与行业最佳做法进行了比较。矿山规划决策，如采矿台阶高度、采矿过程的执行和地面控制，由我们的管理层决定和同意。管理层参考历史采矿结果调整前瞻性模型，包括评估矿藏的业绩与预测的产量水平，如有必要，如未能实现预期的生产结果，则重新评估采矿方法。正在进行的矿藏开采和调查，再加上根据行业最佳实践和客户期望进行的产品质量验证，为矿产资源的同质性、连续性和特征提供了进一步的经验证据。正在进行的生产质量验证也为监测矿体质量的任何潜在变化提供了一种手段。
管理层还评估矿产资源和储量估计所固有的风险，例如用于支持矿山规划、查明危险并告知作业存在可开采矿藏的地质数据的准确性。此外，管理层意识到在评估采矿许可证、权利或权利的完整性方面可能存在的差距，或可能直接影响评估矿产资源和储量的能力或影响产量水平的法律或法规变化所带来的风险。高估储量所固有的风险在被披露时可能会影响财务业绩，例如基于矿山寿命估计的摊销变化。每季度，作为我们SOX合规指导方针的一部分，我们与运营、财务、矿山规划和环境部门的高级领导举行了一次审查会，以审查总体矿石储量变化以及对我们现场资产报废义务或现场财务指标的任何潜在影响。
因此，除了以下描述的事项外，我们还需要接受与我们业务相关的各种法律程序、索赔和政府检查、审计或调查，这些事项可能涵盖一般商业、政府法规、反垄断和贸易法规、产品责任、环境、知识产权、雇佣和其他事项。虽然这些普通例行索赔的结果不能确切地预测，但管理层认为，这些问题的最终解决不会对我们的财务状况或经营业绩产生实质性的不利影响。
他说，长期吸入过量的可呼吸结晶二氧化硅粉尘会导致矽肺，这是一种肺部疾病。随着时间的推移，吸入大量可呼吸的二氧化硅粉尘可能会导致疤痕组织的形成，从而损害人的肺部。石英形式的结晶二氧化硅是土壤、沙子、花岗岩和大多数其他类型岩石的基本成分。含有二氧化硅的材料的切割、破碎、粉碎、钻孔、研磨和研磨喷砂会产生细小的二氧化硅粉尘，吸入这些粉尘可能会导致矽肺、肺癌和其他疾病，包括免疫系统疾病，如硬皮病。接触可吸入结晶二氧化硅粉尘的来源包括喷砂、铸造制造、岩石粉碎和钻探、砖石和混凝土工程、采矿和隧道施工以及水泥和沥青路面制造。
至少自1975年以来，我们和/或我们的前任通常在许多被告中被列为被告，这些诉讼是由我们客户的现任或前任员工或代表我们的客户提起的，声称接触二氧化硅造成了损害。在2001年前，每年针对商业二氧化硅行业提起的矽肺诉讼数量保持相对稳定，一般低于100宗，但在2001至2004年间，针对商业二氧化硅行业提起的矽肺诉讼数量大幅增加。这一增加导致了对索赔性质的更严格审查，2005年6月，美国德克萨斯州南区地区法院在前联邦硅谷多区诉讼中发布了一项意见，将当时在多区诉讼中待决的几乎所有10,000起案件发回发起这些案件的州法院进行进一步审查和医疗资格审查，导致全美许多矽肺病例被驳回。除了这一点以及其他有利的法院裁决，确立了针对二氧化硅生产商的“老练用户”和“没有警告义务”的辩护理由之外，包括德克萨斯州、俄亥俄州和佛罗里达州在内的几个州已经通过了医疗标准立法，要求在提起诉讼之前证明实际损害。
由于上述发展，过去几年针对我们的新索赔提案率已降至2001年前的水平以下，我们分别在2023年、2022年和2021年新提交的0、0和2起矽肺案件中被列为被告。截至2023年12月31日，有39项与二氧化硅相关的产品责任索赔悬而未决，其中美国二氧化硅是被告。几乎所有针对我们的未决索赔都源于我们的二氧化硅产品被指控在铸造厂或作为磨料喷砂介质使用，并涉及各种其他被告。在二零一二年第四季度之前，我们为我们的前身提供保险，涵盖在1985年和1986年某些日期之前的期间内因据称接触二氧化硅而提出的某些索赔(就某些保险而言)。由于2012年第四季度与前所有者及其保险公司达成和解，其中一些保单不再向我们提供，我们不会要求补偿任何辩护费用或从这些保单索赔付款。然而，其他保单仍然为我们提供，并将继续代表我们支付此类费用。
他说，到目前为止，针对我们的与二氧化硅相关的诉讼尚未导致对我们的实质性责任。然而，我们继续受到与二氧化硅相关的产品责任索赔，包括声称我们没有保险覆盖的时期接触二氧化硅的索赔。虽然这些索赔的结果不能确切地预测，但管理层认为，这些问题的最终解决不可能对我们的财务状况或运营结果产生超过应计金额的重大不利影响。关于与二氧化硅有关的诉讼的更多信息，见第一部分，第1A项。本10-K年度报告的风险因素及10-K年度报告第二部分第8项中的附注O--对本公司综合财务报表的承诺和或有事项。
安全是我们的核心价值观之一，我们努力实现一个没有伤害和职业病的工作场所。我们的健康和安全领导团队制定了全面的安全政策和标准，其中包括安全生产的详细标准和程序，并解决了员工培训、风险管理、工作场所检查、应急响应、事故调查和计划审计等主题。我们特别强调在职业健康、避免和预防人身伤害、应急准备和消除财产损失方面持续改进的重要性。除了组织各级的强有力领导和参与，这些计划和程序构成了我们安全倡议的基石，旨在减少工作场所事故、事故和损失，遵守所有与采矿相关的法规，并为监管机构和行业改善矿山安全提供支持。
虽然我们希望在完全合规的情况下进行生产性运营，但我们知道，激励和培训员工思考、实践并感受到个人在工作内外对健康和安全的责任同样至关重要。
除内布拉斯加州布莱尔的生产设施外，我们在第1部分第2项中确定的所有生产设施均被归类为矿山，并受MSHA根据矿业法进行监管。MSHA定期检查我们的矿山，并在认为违反《矿产法》的情况下发出各种传票和命令。多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法第1503(A)节和S-K法规(17 CFR 229.104)第104项要求的矿山安全违规行为或其他监管事项的信息包含在以Form 10-K提交的本年度报告的附件95.1中。
第二部分。
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| 第5项。 | 注册人普通股市场、相关股东事项和发行人购买股权证券 |
市场信息
我们普通股的交易代码为“SLCA”，自2012年2月1日起在纽约证券交易所上市并公开交易。
纪录持有人
截至2024年2月16日，我们的普通股流通股为78,087,577股，由大约22名登记在册的股东持有。由于我们的许多普通股由经纪人和其他机构代表受益者持有，我们无法估计这些记录持有者代表的股东总数。有关某些实益拥有人和管理层对我们股票所有权的更多信息，请参阅本年度报告的第三部分，第12项：某些实益拥有人和管理层的担保所有权以及相关的股东事项。
发行人购买股权证券
我们不时地根据董事会批准的计划在公开市场回购我们的普通股。我们可能出于各种原因回购我们的普通股，例如为了抵消与股权激励相关的稀释，以及优化我们的资本结构。
我们在决定何时进行股份回购时考虑多个因素，包括（其中包括）我们的现金需求、资金供应、我们的未来业务计划及我们的股票市价。我们预期未来经营活动提供的现金以及可用流动资金将成为我们股份回购计划的资金来源。
下表列示了我们于二零二三年第四季度购买的普通股股份总数、每股支付的平均价格、我们作为股份回购计划的一部分回购的股份数量，以及根据我们的股份回购计划在适用财政期间结束时仍可回购的股份的大致美元价值：
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| 期间 | 总人数： 被扣留或没收的股份 (2) | | 平均价格
付费收款者
分享 | | 总人数： 购买股票的时间为 公开的第二部分 宣布了一项计划(1) | | 最大美元价值 股票可能还 在以下条件下购买 该计划(1) |
| 2023年10月1日-2023年10月31日 | 18,637 | | | $ | 13.25 | | | — | | | $ | 126,540,060 | |
| 2023年11月1日-2023年11月30日 | 7,384 | | | $ | 11.20 | | | — | | | $ | 126,540,060 | |
| 2023年12月1日-2023年12月31日 | 804 | | | $ | 11.31 | | | — | | | $ | 126,540,060 | |
| 总计 | 26,825 | | | $ | 12.63 | | | — | | | |
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(1) | 2018年5月，我们的董事会授权并宣布不时在公开市场或私下谈判的交易中回购我们高达2亿美元的普通股。股票回购，如果有的话，将使用我们的可用流动性提供资金。回购股票的时间和金额将取决于各种因素，包括市场状况以及公司和监管机构的考虑因素。截至2023年12月31日，我们共回购了5,036,139股普通股，平均价格为14.59美元。 |
(2) | 代表美国硅谷为支付员工限制性股票和限制性股票单位归属时应缴纳的税款而扣留的股份，分别截至2023年10月31日、11月30日和12月31日。 |
*在截至2023年12月31日的三个月内，我们没有根据我们的股份回购计划回购任何普通股。
美国硅石控股公司比较股票表现图表
此美国硅谷控股公司股票表现比较图表部分中包含的信息不应被视为“征集材料”或“存档”，或在未来提交给美国证券交易委员会的文件中以引用方式并入，或受交易法第18.节的责任，除非我们特别通过引用将其纳入根据证券法或交易法提交的文件中。
下图将我们普通股的累计总股东回报与罗素3000指数和标准普尔SmallCap 600能源板块指数的累计总回报进行了比较，每种情况下都假设在2018年12月31日投资了100美元，并对所有股息进行了再投资。我们选择纳入标准普尔SmallCap 600能源板块指数，是因为该指数中的一些公司被包括在用于确定我们授予员工的相对总股东回报业绩份额单位的自定义同行组中。
股权证券的未登记销售
没有。
[已保留]
以下对本公司财务状况及经营成果的讨论及分析，应与本年度报告第1项的业务说明及综合财务报表第8项本年度报告的财务报表及补充资料一并阅读。
他说，这一讨论包含前瞻性陈述，如“前瞻性陈述”中所讨论的那样。这些陈述是基于当前的预期和假设，受到风险和不确定性的影响。实际结果可能与前瞻性陈述中讨论或暗示的结果大不相同。可能导致或促成这些差异的因素包括下文和本报告其他部分讨论的因素，特别是在“前瞻性陈述”和项目1A下讨论的因素。本年度报告10-K表格的风险因素。
本文使用的调整后EBITDA和分部贡献利润率为非公认会计准则计量。有关调整后的EBITDA和分部贡献利润率以及与其最具可比性的GAAP衡量标准的对账的详细说明，请参阅下面“我们如何评估我们的业务”一节中的讨论。
概述
他说：我们是一家全球高性能材料公司，也是石油和天然气行业以及广泛工业应用中使用的商业白炭黑的领先生产商。此外，通过我们的子公司EP Minerals，LLC(“EPM”)，我们是工业矿物生产的行业领先者，包括硅藻土、粘土(钙基膨润土和钙基蒙脱石)和珍珠岩。
然而，在我们124年的历史中，我们在采矿、加工、物流和材料科学方面形成了核心竞争力，使我们能够生产并以经济高效的方式向我们终端市场的客户提供800多种多样化的产品。截至2023年12月31日，我们在全美拥有26个正在运营的矿山和加工设施，以及另外两个勘探阶段物业。我们控制着4.79亿吨商业白炭黑储量，可加工生产符合API压裂砂规格的成品约1.77亿吨，以及硅藻土、珍珠岩和粘土储量8100万吨。
因此，我们的业务根据所服务的终端市场以及我们分析运营和财务业绩的方式分为两个可报告的部门：(1)石油天然气支撑剂和(2)工业设备和特种产品。我们相信我们的细分市场是相辅相成的，因为我们在这些细分市场向广泛的终端市场客户销售产品的能力使我们能够最大限度地提高采矿业务的回收率，并优化我们的资产利用率。
最近的趋势和展望
石油和天然气支撑剂终端市场趋势
我们在石油和天然气支撑剂部门的业务在很大程度上取决于天然气和石油勘探、开发和生产活动的水平，这些活动受到天然气和石油价格趋势的影响。近年来，天然气和石油价格以及勘探、开发和生产活动的水平都经历了大幅波动。
2020年期间，新冠肺炎疫情和相关的经济影响，加上供应反应不足，并因全球储存能力不足而加剧，导致原油价格急剧下跌。对我们支撑剂和物流服务的需求下降，因为我们的客户减少了资本支出预算以及钻井和完井作业，以应对油价下跌。原油价格从2020年的水平开始反弹，西德克萨斯中质原油价格在2022年期间上涨了52%，2023年上涨了17%，尽管价格
截至年底下降了11%。更广泛的能源行业在经历了多年的投资不足后，目前正在经历一个多年的正向能源周期，这得益于大宗商品价格的改善以及钻井和完井效率的提高。
最近的国际冲突，包括俄罗斯和乌克兰以及以色列和哈马斯，增加了全球市场和行业的混乱、不稳定和波动。由于我们的行动主要以美国为基地，到目前为止，我们还没有受到这些冲突的实质性影响。我们继续监测围绕这些持续冲突的范围和持续时间的不确定性，以及它们可能对全球经济和我们的业务产生的影响。
高通胀水平给我们带来了劳动力成本、运输成本和能源成本增加的风险，这些成本可能无法通过提高定价转嫁给客户。此外，利率上升将增加我们在新债和现有债上的借贷成本。
截至2023年12月31日止三个月，压裂砂需求量、平均售价及售出吨均较截至2023年9月30日止三个月下降，摘要如下。与截至2023年6月30日的三个月相比，截至2023年9月30日的三个月，我们的石油和天然气支撑剂部门的销售额下降了12%，即3090万美元，主要是由于销售吨减少了9%，每吨平均售价下降了3%，与截至2023年3月31日的三个月相比，下降了13%，即3770万美元。这主要是由于销售量下降了13%。
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| 以千为单位的数量，每吨数据除外 | 截至三个月 | | 截至该三个月的变动百分率 |
| 油气支撑剂 | 2023年12月31日 | | 2023年9月30日 | | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 | | 2023年12月31日与2023年9月30日 | | 2023年9月30日与2023年6月30日 | | 2023年6月30日与2023年3月31日 |
| 销售额 | $ | 200,552 | | | $ | 231,426 | | | $ | 262,285 | | | $ | 300,013 | | | (13) | % | | (12) | % | | (13) | % |
| 已售吨数 | 2,907 | | | 3,122 | | | 3,419 | | | 3,921 | | | (7) | % | | (9) | % | | (13) | % |
| 每吨平均售价 | $ | 68.99 | | | $ | 74.13 | | | $ | 76.71 | | | $ | 76.51 | | | (7) | % | | (3) | % | | — | % |
如果石油和天然气钻探和完井活动没有增长，或者如果压裂砂供应仍然大于需求，那么我们可能会减少销售吨，或者以更低的价格出售吨，或者两者兼而有之。如果我们减少销售压裂砂或以较低的价格出售压裂砂，我们的收入、净收入、经营活动产生的现金和流动性将受到不利影响，我们可能会产生重大资产减值。如果这些事件发生，我们可能会评估降低成本和改善流动性的行动。
工业和特种产品终端市场趋势
近年来，工业和特种产品终端市场的需求相对稳定，主要受到住房开工、人口增长、轻型汽车销售、啤酒和葡萄酒生产、维修和改造活动以及工业生产等关键宏观经济驱动因素的影响。我们的工业和特种产品部门服务的主要终端市场是建筑和建筑产品、填充剂和扩充剂、过滤、玻璃制造、吸收剂、铸造以及体育和娱乐。我们一直在有机地增加我们在工业和特种产品终端市场的增值产品供应，并通过收购，如白甲®和EPM。此外，我们更加关注太阳能电池板、可再生柴油和风力涡轮机供应链所需的替代能源市场和产品。这些利润率较高的新产品的销售增加了我们工业和特种产品部门的盈利能力。
高通胀水平给我们带来了劳动力成本、运输成本和能源成本增加的风险，这些成本可能无法通过提高定价转嫁给客户。此外，利率上升将增加我们在新债和现有债上的借贷成本。此外，如上所述，我们继续监测围绕俄罗斯、乌克兰、以色列和哈马斯冲突的范围和持续时间的不确定性，这对我们的业务有影响。
我们的业务战略
我们战略的主要驱动因素包括：
•增加我们在特种产品终端市场的存在和产品供应；
•优化效率和产品组合，同时进一步开发增值能力，以最大限度地提高利润率；
•有效地定位我们的石油和天然气支撑剂设施，以最佳地服务我们的客户；
•优化我们的供应链网络，利用我们的物流能力来满足客户的需求；
•评估绿地和棕地的扩张机会和其他收购；以及
•保持财务实力和灵活性。
有关我们的主要业务策略的更多信息，请参阅本年度报告10-K表格中项目1“我们的业务策略和优势”下的讨论。
我们如何创造我们的销售额
产品
他说，我们的产品销售是通过开采和加工客户购买用于各种用途的矿物来获得的。我们的产品销售量主要取决于每吨价格和销售量。我们主要通过根据短期价格协议或按现行市场价格执行的个别采购订单来销售我们的产品。发票金额反映了产品的价格、运输、附加费和适用的其他处理服务，例如存储、将产品从火车车厢转运到卡车以及到客户现场的最后一英里物流。我们对大多数产品客户的发票是按次发货的，但对于一些较大的客户，我们每周或每月合并发票。标准托收期限为净30天，但在竞争情况下提供延长期限。
服务
他说：我们的服务销售主要通过向石油和天然气行业的公司提供运输、设备租赁和合同劳务来获得。运输服务通常包括将客户支撑剂从储存设施运送到附近的井场，并通过根据既定定价协议执行的工作订单签订合同。开具发票的金额反映了提供的运输服务。设备租赁服务为客户提供使用专用或非特定井口支撑剂输送设备解决方案的合同期，合同期限通过正式租赁协议或根据既定定价协议执行的工作订单来定义。开票金额反映了设备在计费期间被使用的时间长度。合同劳务服务通过根据既定定价协议执行的工作订单，为客户提供支撑剂输送设备操作员。发票金额反映了我们的劳务在帐单期间被使用的时间。我们通常按周或按月向客户开具发票；然而，有些客户在现场作业完成后收到发票。标准托收期限为净30天，但在竞争情况下提供延长期限。
在截至2023年、2022年和2021年12月31日的年度内，我们的十大客户分别约占总销售额的44%、40%和40%。在截至2023年、2023年、2022年和2021年12月31日的几年中，没有一个客户的销售额超过我们总销售额的10%。截至2023年12月31日、2023年12月和2022年12月，我们客户的应收账款均未占我们应收贸易账款总额的10%或更多。
为了满足有限数量的客户，我们根据长期、最低购买供应协议进行销售。除了其他承诺外，这些协议还规定了我们的客户必须购买的产品数量、我们必须提供的产品数量、我们将收取的价格以及我们的客户将为每种产品支付的费用。这些协议下的价格通常是固定的，并可能受到某些合同调整的影响。有时，这些协议可能会就定价和数量要求进行谈判，特别是在动荡的市场条件下。当这些谈判发生时，我们可能会以低于我们现有供应协议要求的价格或数量交付沙子。我们不认为这些协议仅代表与客户的合同。一份已执行的订单，注明要交付的产品类型和数量，与注明的协议相结合，构成我们在这些安排中的合同。根据供应合同销售更多的吨，使我们能够从生产、供应链和物流的角度更有效率。如本年度报告10-K表第I部分第1A项风险因素所述，尽管有合同要求，但由于各种原因，这些客户将来可能不会继续购买相同水平的产品。
截至2023年12月31日，我们在石油和天然气支撑剂部门有11项最低采购供应协议，初始条款在2024年至2034年之间到期。截至2022年12月31日，我们在石油和天然气支撑剂领域有12项最低采购供应协议，初始条款在2023年至2034年之间到期。截至2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月31日止年度，持有最低采购供应协议的客户销售额合计分别占石油和天然气支撑剂部门销售额的58%和52%。
然而，在工业和特种产品终端市场，我们历史上没有与客户签订长期最低采购供应协议，因为我们的客户转换供应商的成本很高。当需要资金或其他投资以满足客户需求时，我们可能会定期这样做。相反，我们经常与我们的客户签订目标数量和一到五年的供应协议。这些协议下的价格通常是固定的，每年都会增加。
开展业务的成本
他说，开展业务涉及的主要费用是运输成本、劳动力成本、电力和干燥燃料成本，以及我们采矿和加工设备和设施的维护和维修成本。运输和相关成本包括运费、燃油附加费、中转费、转换费、轨道车租赁费、滞期费、仓储费和人工成本。根据生产的产品数量和当前的经济状况，我们的运营成本可能会有很大差异。我们受益于拥有我们开采的大部分矿藏，并拥有长期的矿业权租约或其他主要原材料来源的供应协议，这限制了特许权使用费的支付。
*此外，我们还产生与公司运营相关的费用，包括销售和营销成本；研发成本；以及我们组织的财务、法律、人力资源、信息技术以及环境、健康和安全职能。这些费用主要由人事费用驱动。
我们如何评估我们的业务
他说，我们的管理团队使用各种财务和运营指标来评估我们的业务。我们根据两个部门的销量、平均售价和贡献利润率来评估它们的表现。此外，在评估我们的整体业务表现时，我们考虑了许多因素，包括销售总吨、平均售价、总分部贡献利润率和调整后的EBITDA。我们将这些指标视为评估我们盈利能力的重要因素，并经常审查这些指标以分析趋势和做出决策，我们相信，出于同样的原因，这些指标的公布为我们的投资者提供了有关我们的财务状况和运营结果的有用信息。
分部贡献利润率
部门贡献利润率是一项非GAAP衡量标准，是管理层用来评估我们的运营业绩和确定部门之间资源分配的关键指标。分部贡献利润率不包括销售、一般和行政成本、公司成本、工厂产能扩展费用和设施关闭成本。
会计分部贡献利润率不是根据GAAP衡量我们财务业绩的指标，不应被视为替代指标或优于根据GAAP得出的指标。由于计算方法的潜在不一致，我们对分部贡献利润率的衡量不一定与其他公司的其他类似标题标题进行比较。有关分部贡献利润率的更多信息，包括这一计量与其最直接可比的GAAP财务计量--净收益(亏损)的对账，请参阅本年度报告10-K表第二部分第238项中的U-分部报告。
调整后的EBITDA
调整后的EBITDA是一项非GAAP指标，之所以包括在本报告中，是因为它是管理层用来评估我们的运营业绩的关键指标，也是我们的贷款人用来评估我们的契约遵守情况的关键指标。经调整的EBITDA不包括某些收入和/或成本，剔除这些收入和/或成本可提高各报告期经营业绩的可比性。我们的激励性薪酬计划下的目标业绩目标在一定程度上与我们调整后的EBITDA挂钩。
*调整后EBITDA不是根据GAAP衡量我们的财务业绩或流动性的指标，不应被视为衡量经营业绩的净收益(亏损)、作为流动性衡量的经营活动现金流或根据GAAP得出的任何其他业绩指标的替代指标或更好的指标。此外，调整后的EBITDA不打算作为管理层可自由使用的自由现金流的衡量标准，因为它没有考虑某些现金需求，如利息支付、税款支付和偿债需求。经调整的EBITDA包含某些其他限制，包括未能反映我们的现金支出、营运资金需求的现金需求以及替换折旧和摊销资产的现金成本，并不包括未来可能再次发生的某些费用。管理层主要依赖我们的GAAP结果，并仅补充使用调整后的EBITDA，从而弥补了这些限制。由于计算方法的潜在不一致，我们对调整后EBITDA的衡量不一定与其他公司的其他类似标题的标题进行比较。
下表列出了最直接可比的GAAP财务指标--净收益(亏损)与调整后EBITDA的对账。
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| (金额以千为单位) | Year ended December 31, |
| | 2023 | | 2022 | 2021 |
| 美国硅石控股公司的净收益(亏损) | $ | 146,925 | | | $ | 78,176 | | $ | (33,761) | |
| 利息支出总额，扣除利息收入后的净额 | 92,694 | | | 75,437 | | 69,173 | |
| 税项拨备 | 49,080 | | | 26,159 | | (2,755) | |
| 折旧、损耗和摊销费用总额 | 137,259 | | | 140,166 | | 161,131 | |
| EBITDA | 425,958 | | | 319,938 | | 193,788 | |
非现金激励性薪酬(1) | 14,699 | | | 19,653 | | 19,692 | |
离职后费用(不包括服务费)(2) | (1,698) | | | (2,654) | | (1,920) | |
与并购相关的费用(3) | 2,155 | | | 6,984 | | 2,961 | |
工厂扩能费用(4) | 163 | | | 213 | | 928 | |
合同终止费用(5) | — | | | 6,500 | | — | |
商誉和其他资产减值(6) | — | | | — | | 202 | |
业务优化项目(7) | 1,892 | | | 1,209 | | 105 | |
设施关闭成本(8) | 3,737 | | | 1,503 | | 1,347 | |
| | | | |
信贷协议允许的其他调整(9) | (7,906) | | | 212 | | 6,372 | |
| 调整后的EBITDA | $ | 439,000 | | | $ | 353,558 | | $ | 223,475 | |
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(1) | 反映基于股权的非现金薪酬支出。 |
(2) | 包括适用期间内与养恤金和其他退休后福利义务有关的养恤金净费用和退休后净费用，但在每种情况下都不包括与在这一期间赚取的福利有关的服务费用。非服务定期福利净成本不被认为反映了我们的经营业绩，因为这些成本并不完全来自适用期间的员工服务，可能会因非运营因素的变化而经历周期性波动，包括贴现率的变化、福利计划资产预期回报的变化以及其他人口精算假设。有关更多信息，请参阅本年度报告表格10-K第II部分第8项中的附注P--合并财务报表中的养恤金和退休后福利。
|
(3) | 并购相关费用包括律师费、专业费、银行费、遣散费和其他员工相关成本。虽然这些成本并非营运性质，预计不会持续进行任何单一交易，但类似类型的成本、开支及收费已在以往期间发生，并可能在未来随着我们继续整合先前收购及寻求任何未来收购而重现。
|
(4) | 工厂产能扩展费用包括与资本支出超过200万美元的工厂扩建项目或工厂启动项目相关的不可盘点或资本化的费用。虽然这些费用不是业务性质的，预计不会持续用于任何单独的项目，但类似类型的费用在以前的期间发生过，并可能在未来再次发生。
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(5) | 反映与战略性退出供应商服务合同相关的合同终止费用。虽然这些费用不是业务性质的，预计不会持续发生任何单独事件，但类似类型的费用在以前的时期发生过，未来可能会在我们继续从战略上评估我们的合同时重复发生。
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(6) | 将减值费用计入长期资产和无形资产。虽然这些费用不是业务性质的，预计不会持续发生任何单独事件，但类似类型的费用在以前的期间发生过，并可能在未来再次发生。
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(7) | 反映了主要与我们公司中心内的业务优化项目相关的成本，这些项目旨在衡量和改进我们组织的效率、生产力和业绩。虽然这些费用不是业务性质的，预计不会持续用于任何单独的项目，但今后可能会再次发生类似类型的费用。
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(8) | 反映了主要与闲置的沙子设施和关闭的公司办公室有关的费用，包括遣散费和剩余的合同费用，如办公室租赁费用和公共区域维护费。虽然这些费用不是可操作的，预计不会持续发生任何单独事件，但类似类型的费用可能会在未来再次发生。 |
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(9) | 反映了贷方协定允许的杂项调整，如招聘费和搬迁费用。截至2023年12月31日的年度还包括90万美元的遣散费重组成本、150万美元的招聘成本、40万美元的非控股权益调整以及850万美元的债务清偿亏损，但被60万美元的保险追回和1860万美元的资产出售净收益所抵消。截至2022年12月31日的年度还包括与天气事件以及供应商和物流问题相关的成本110万美元，遣散费重组成本180万美元，对非控股权益的调整60万美元，由出售资产的净收益170万美元和与债务清偿收益相关的290万美元部分抵消。截至2021年12月31日的年度还包括340万美元的转载缺口和退场费，210万美元与第一季度严重冬季风暴产生的费用有关，70万美元与工厂地点电力中断有关的成本，被与Arrow Up便宜货购买相关的测算期调整的10万美元部分抵消。 |
调整后的EBITDA-往绩12个月
*我们的Revolver包含一项约定，即我们保持综合总净杠杆率不超过4.00：1.00，除非我们征得贷款人的同意，否则只要Revolver的使用量(某些未提取的信用证除外)超过Revolver承诺的35%，我们必须在任何财政季度的最后一天满足。这一比率是根据我们过去12个月的调整后EBITDA计算的。不遵守这一财务比率公约可能会导致我们加快偿还根据Revolver和定期贷款(“定期贷款”)(统称“信贷安排”)下的所有未偿还金额的义务。此外，Revolver和定期贷款包含契约，除某些例外情况外，限制我们进行许可收购、产生额外债务、支付限制性付款(包括股息)和保留超额现金流的能力，在某些情况下，基于我们满足根据我们调整后的EBITDA计算的杠杆率的能力。
有关调整后EBITDA的某些重要信息，包括某些限制，以及管理层根据其作为非GAAP衡量标准的地位使用这一指标的情况，请参阅上文“调整后EBITDA”一节中的说明。
截至2023年12月31日，我们遵守了我们信贷安排下的所有契约，我们的转帐使用率为零(某些未开立的信用证除外)。由于较少签发和未提取的信用证使用量不超过循环贷款承诺的35%，综合杠杆率公约不适用。根据截至2023年12月31日我们的综合杠杆率为1.91：1.00，我们可以完全使用Revolver。综合杠杆率的计算纳入调整后的EBITDA--过去12个月如下：
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| (所有金额均以千为单位) | | 2023年12月31日 |
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| 债务总额 | | $ | 836,929 | |
| 融资租赁 | | 3,108 | |
| 合并债务总额 | | $ | 840,037 | |
| | |
| 调整后的EBITDA-往绩12个月 | | $ | 439,000 | |
预计调整后的EBITDA包括收购的影响(1) | | — | |
契诺计算的其他调整(2) | | 252 | |
| 调整后EBITDA合计--用于契约计算的拖尾12个月 | | $ | 439,252 | |
| | |
综合杠杆率(3) | | 1.91 | |
| | | | | | | | |
| | |
(1) | Covenant计算允许调整后EBITDA-拖尾12个月在预计基础上包括收购的影响。 |
(2) | Covenant计算不包括运营公司以上的法人实体的活动，这主要是由上市公司运营费用抵消的利息收入。 |
(3)
| 计算方法是将合并债务总额除以调整后EBITDA总额--用于契约计算的拖尾12个月。
|
截至2023年12月31日止年度的经营业绩 和 2022
本表10—K的这一部分一般讨论2023年和2022年的项目以及2023年和2022年之间的年度比较。有关2021年项目的讨论以及2022年与2021年之间的年度比较，未包含在本表10—K中的讨论，可在截至2022年12月31日止财政年度的10—K年度报告第二部分第7项“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中找到，该报告以引用方式并入本文。
销售额
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| (In（每吨数据除外） | Year ended December 31, | 百分比变化 |
| | 2023 | | 2022 | | 2023年与2022年 |
| 销售： | | | | | |
| 油气支撑剂 | $ | 994,276 | | | $ | 961,667 | | | 3 | % |
| 工业及特种产品 | 557,746 | | | 563,480 | | | (1) | % |
| 总销售额 | $ | 1,552,022 | | | $ | 1,525,147 | | | 2 | % |
| 吨： | | | | | |
| 油气支撑剂 | 13,368 | | | 13,654 | | | (2) | % |
| 工业及特种产品 | 4,010 | | | 4,362 | | | (8) | % |
| 总吨数 | 17,378 | | | 18,016 | | | (4) | % |
| 每吨平均售价： | | | | | |
| 油气支撑剂 | $ | 74.38 | | | $ | 70.43 | | | 6 | % |
| 工业及特种产品 | 139.09 | | | 129.18 | | | 8 | % |
| 每吨总平均售价 | $ | 89.31 | | | $ | 84.66 | | | 5 | % |
截至2023年12月31日止年度，总销售额较截至2022年12月31日止年度增加2%，主要原因是整体平均售价增加5%，部分被总销售吨减少4%所抵销。
此外，总销售额的增长主要是由石油和天然气支撑剂的销售推动的，与截至2022年12月31日的年度相比，截至2023年12月31日的年度增长了3%。石油和天然气支撑剂平均售价上涨6%，吨销量下降2%。这一总体增长是由于平均销售价格上涨和沙盒负荷同比增加所致。
此外，总销售额的增长部分被工业产品和特种产品销售额所抵消，与截至2022年12月31日的年度相比，截至2023年12月31日的年度下降了1%。工业及特种产品平均销售价格上涨8%，吨数下降8%。总体下降主要是由于铸造、玻璃和住房等某些市场的需求下降，但被前几年和本年度实施的价格上涨部分抵消。
扣除销售成本(不包括折旧、损耗和摊销)
截至2023年12月31日的一年，销售成本减少了4960万美元，降至10.2亿美元，降幅为5%，而截至2022年12月31日的年度为10.7亿美元。这些变化是销售成本的主要组成部分造成的，如下所述。在截至2023年12月31日的一年中，销售成本占销售额的百分比为66%，而2022年同期为70%。
在截至2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月31日的年度里，我们分别产生了4.803亿美元和5.098亿美元的运输和相关成本。减少的主要原因是工业及特种产品部门的运费下降，部分被火车车厢和驳船运费增加所抵消。在截至2023年12月31日的一年中，销售、运输和相关成本占销售、运输和相关成本的百分比为31%，而2022年同期为33%。
在截至2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月31日的财年，我们分别产生了1.774亿美元和1.71亿美元的运营劳动力成本。所产生的640万美元的劳动力成本增加主要是由于绩效增加。在截至2023年12月31日和2022年12月31日的两年中，运营劳动力成本占销售额的比例均为11%。
在截至2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月31日的年度，我们分别产生了6410万美元和8380万美元的电力和干燥燃料(主要是天然气)成本。电力和干燥燃料成本减少了1,970万美元
主要原因是天然气价格下降。在截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度内，电力和干燥燃料成本占销售额的百分比分别为4%和5%。
报告称，在截至2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月31日的财年，我们分别产生了8820万美元和9380万美元的维护和维修成本。发生的维护和维修费用减少的主要原因是，由于产量减少，维护项目减少。在截至2023年12月31日和2022年12月31日的两年中，销售、维护和维修成本占比均为6%。
*部门贡献利润率
在截至2023年12月31日的一年中，石油和天然气Proppants的贡献利润率增加了6020万美元，达到3.62亿美元，而截至2022年12月31日的一年中，利润率为3.018亿美元，这主要是由于销售额增加了3260万美元，销售成本下降了2760万美元。分部贡献利润率的增长主要是由于平均销售价格的上升和成本的降低。
在截至2023年12月31日的财年，工业产品和特种产品的贡献利润率增加了1740万美元，增幅为10%，与截至2022年12月31日的财年的1.703亿美元相比，增幅为10%，这是由于销售成本下降了2310万美元，部分被收入下降570万美元所抵消。分部贡献利润率增加是由于全年实施的价格上涨以及上文讨论的成本下降。
销售、一般和行政费用
扣除销售、一般和行政费用后，截至2023年12月31日的年度为1.188亿美元，减少2,500万美元，降幅为17%，而截至2022年12月31日的年度为1.438亿美元。减少的主要原因是与终止供应商合同有关的费用、与我们的工业和特种产品部门的战略审查相关的费用(2023年没有发生)以及包括股权补偿费用在内的薪酬成本减少。截至2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月31日的年度，我们的销售、一般和管理费用合计约占我们销售额的8%和9%。
折旧、损耗和摊销
截至2023年12月31日的财年，扣除折旧、损耗和摊销费用的费用为1.373亿美元，减少了290万美元，降幅为2%，而截至2022年12月31日的财年为1.402亿美元。减少的主要原因是某些资产在2022年全额折旧。在截至2023年12月31日和2022年12月31日的两年中，折旧、损耗和摊销费用约占我们销售额的9%。
商誉和其他资产减值
在截至2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月31日的年度内，没有记录减值费用。
营业收入(亏损)
截至2023年12月31日的年度净营业收入为2.753亿美元，而截至2022年12月31日的年度营业收入为1.71亿美元。这一增长是由于总销售额增长2%，销售成本下降5%，折旧、损耗和摊销费用下降2%，销售、一般和行政费用下降17%。
利息支出
在截至2023年12月31日的一年中，银行利息支出增加了2410万美元，增幅为31%，达到1.017亿美元，而截至2022年12月31日的一年为7760万美元，这主要是由于利率上升。
其他收入(费用)，净额，包括利息收入
截至2023年12月31日的财年，公司其他收入增加了1,130万美元，达到2,190万美元，而截至2022年12月31日的财年，其他收入为1,060万美元。增加的主要原因是出售资产的收益，包括一块非经营性土地的收益1680万美元、利息收入的增加，但被850万美元的债务清偿损失和非服务养恤金费用的调整所抵消。
所得税拨备
在截至2023年12月31日的财年，我们的所得税支出为4910万美元，而截至2022年12月31日的财年，我们的所得税支出为2620万美元。截至2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月31日的两个年度的实际税率分别为25%。有关更多信息，请参阅本年度报告表格10-K第II部分第8项中的合并财务报表附注R-所得税。
净收益(亏损)
在截至2023年12月31日和2022年12月31日的财年，美国硅石控股公司的净收入分别为1.469亿美元和7820万美元。同比变化是由于上述因素造成的。
流动性与资本资源
本年度报告表格10-K的这一部分一般讨论2023年和2022年的项目，以及2023年和2022年之间的年度比较。关于2021年项目的讨论以及2022年和2021年之间未包括在本表格10-K中的同比比较，可以在我们截至2022年12月31日的财政年度Form 10-K年度报告的第II部分，即《管理层对财务状况、流动性和资本资源的讨论和分析》中找到，本文通过引用将其并入本文。
概述
因此，我们的主要流动性需求历来是为了偿还债务，满足我们的营运资本、资本支出和矿山开发支出需求，向我们的股东返还现金，以及支付收购费用。历史上，我们通过运营产生的资金来满足我们的流动性和资本投资需求。我们历来通过手头的现金、信贷安排下的借款或股票发行为收购提供资金。我们的营运资本是流动资产超过流动负债的数额，是衡量我们在负债到期时偿还负债能力的指标。截至2023年12月31日，我们的营运资本为4.149亿美元，根据Revolver，我们有1.347亿美元的可用资金。根据截至2023年12月31日我们的综合杠杆率为1.91：1.00，我们可以完全使用Revolver。
自2023年3月23日起，吾等订立了第四份经修订及重订的信贷协议(“信贷协议”)，订立了一项新的11亿美元优先担保信贷安排，其中包括9.5亿美元定期贷款和1.5亿美元的Revolver，该贷款亦可用于Swingline贷款或信用证，我们可根据该信贷协议的条款选择增加定期贷款或循环信贷安排。信贷协议项下的借款将根据有担保的隔夜融资利率(“SOFR”)或
在每种情况下，基本利率加上适用的边际。
我们的管理层和我们的董事会仍然致力于评估创造股东价值的其他方式。未来以现金、股票或财产支付股息或其他分配，或以其他方式向股东返还资本，包括关于现有或新的股票回购计划的决定，将由董事会酌情决定，并将取决于当时的现有条件，包括行业和市场状况、我们的财务状况、经营结果、流动性和资本要求、合同限制，包括债务协议中包含的限制性契约，以及其他因素。此外，由于我们是一家控股公司，我们为普通股支付股息的能力可能会受到对子公司向我们支付股息或分配能力的限制，包括根据管理我们债务的协议条款的限制。在2020年第二季度，我们的董事会认为派发股息不符合我们股东的最佳利益，我们随后也没有派发股息。我们没有恢复发放股息的计划。
净债务(非公认会计准则衡量标准)
净债务是一种非公认会计准则的衡量标准，之所以被纳入本报告，是因为我们认为净债务及其组成部分是流动性和财务状况的重要指标，因此对投资者具有重要意义。净债务的计算方法可能不同于其他公司使用的类似名称的衡量标准。我们将净债务定义为总债务减去现金和现金等价物。净债务不应被视为替代或优于根据公认会计准则得出的其他业绩衡量标准。下表提供净债务(以千为单位)：
| | | | | | | | |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
| 债务总额 | $ | 840,037 | | $ | 1,056,993 | |
| 更少： | | |
| *现金和现金等价物 | 245,716 | | 280,845 | |
| 净债务 | $ | 594,321 | | $ | 776,148 | |
总债务：
截至2023年12月31日和2022年12月31日，总债务分别为8.4亿美元和10.6亿美元。减少的主要原因是回购和自愿预付184.0美元债务和定期贷款本金付款。
现金和现金等价物：
截至2023年和2022年12月31日，现金和现金等价物分别为2.457亿美元和2.808亿美元。减少的主要原因是回购了1.09亿美元的债务和与执行第四次修订和重新签署的信贷协议有关的4,160万美元的融资费用和预付款，这些债务总额为7,500万美元，由业务运营产生的强劲现金和出售一块非营业用地抵销。
现金流分析
**经营、投资和融资活动摘要(单位：千)见下表：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | Year ended December 31, |
| | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 提供的现金净额(用于)： | | | | | |
| 经营活动 | $ | 263,868 | | | $ | 262,716 | | | $ | 169,347 | |
| 投资活动 | (44,721) | | | (50,953) | | | (29,856) | |
| 融资活动 | (254,276) | | | (170,343) | | | (50,986) | |
经营活动提供/使用的现金净额
其他经营活动主要包括经某些非现金和营运资本项目调整后的净收入。对非现金项目净收入的调整包括折旧、损耗和摊销、递延收入、递延所得税、基于股权的补偿和信贷损失准备金。此外，营运现金流量包括营运资产及负债变动的影响，主要是应收账款、存货、预付开支及其他流动资产、应付及应收所得税、应付账款及应计负债的变动。
截至2023年12月31日的年度，经营活动提供的现金净额为2.639亿美元。这主要是由于经非现金项目调整后的净收入1.465亿美元，包括折旧、损耗和摊销1.373亿美元、递延所得税3530万美元、基于股权的薪酬1460万美元、递延收入1570万美元、房地产、厂房和设备销售收益1800万美元以及其他杂项非现金项目3030万美元。造成这一变化的原因还包括应收账款减少2280万美元、存货增加170万美元、预付费用和其他流动资产减少1020万美元、所得税增加20万美元、应付账款和应计负债减少6590万美元、经营租赁负债付款2550万美元以及其他经营资产和负债650万美元。
*投资活动中使用/提供的净现金
其他投资活动主要包括为增长和维护的资本支出支付的现金对价。
截至2023年12月31日的一年中，用于投资活动的净现金为4470万美元。这主要是由于资本支出6520万美元和资本化知识产权费用30万美元，但被出售财产、厂房和设备所得的2070万美元部分抵销。截至2023年12月31日的年度资本支出主要与设施改善和维护项目、增长项目以及其他环境、健康和安全项目有关。
根据我们对市场状况的持续评估，我们预计我们2024年的资本支出约为6000万美元，主要与维护、成本改善资本项目和各种增长项目相关。我们希望通过资产负债表上的现金和运营产生的现金为我们的资本支出提供资金。
*用于融资活动/由融资活动提供的净现金
我们的融资活动主要包括与Revolver和定期贷款相关的股权发行、借款和偿还，以及与我们的信贷安排相关的费用和支出。
截至2023年12月31日的财年，用于融资活动的现金净额为2.543亿美元。这主要是由于1.91亿美元的长期债务支付，其中包括184.0美元的债务回购和自愿预付款，890万美元的短期债务支付，4,160万美元的融资费用，1,050万美元与为既有限制性股票和股票单位预留的股份相关的税款支付，80万美元的融资租赁债务本金支付，以及140万美元的非控股权益分配。
股份回购计划
根据2023年的股票回购计划，我们没有对普通股进行任何回购。有关股份回购计划的资料，请参阅本年度报告10-K表格第II部分综合财务报表第5项发行人购买股票证券。
信贷安排
有关本公司信贷安排的资料，请参阅本年度报告表格10-K第II部分第(8)项下的综合财务报表附注J债务。
表外安排
我们没有对我们的财务状况、财务状况的变化、销售、费用、经营结果、流动资金、资本支出或资本资源产生当前重大影响或合理地可能对未来产生重大影响的表外安排。
合同义务
截至2023年12月31日，我们未来的合同现金承诺总额，包括偿还定期贷款项下的债务义务，摘要如下： | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 总计 | | 不到
1年 | | 1-3年 | | 3-5年 | | 多过
5年 |
| | (金额以千为单位) |
长期债务的本金支付(1) | $ | 868,063 | | | $ | 8,750 | | | $ | 17,500 | | | $ | 17,500 | | | $ | 824,313 | |
| | | | | | | | | |
长期债务的估计利息支付(4) | 398,855 | | | 78,236 | | | 126,716 | | | 121,103 | | | 72,800 | |
| 退休计划 | 75,464 | | | 8,138 | | | 15,976 | | | 15,494 | | | 35,856 | |
融资租赁义务(5) | 3,534 | | | 1,342 | | | 1,956 | | | 92 | | | 144 | |
经营租赁义务(5) | 92,140 | | | 23,405 | | | 30,424 | | | 16,584 | | | 21,727 | |
最低购买义务(2) | 31,686 | | | 10,124 | | | 11,502 | | | 4,176 | | | 5,884 | |
合同现金债务总额(3) | $ | 1,469,742 | | | $ | 129,995 | | | $ | 204,074 | | | $ | 174,949 | | | $ | 960,724 | |
(1)不包括未摊销债务发行成本和原始发行折价。
(2)包括与转载服务协议和运输服务协议有关的估计未来最低购买义务。截至2023年12月31日，我们在这些服务协议下应计的差额费用为零。
(3)上表不包括截至2023年12月31日的3,040万美元的折现资产报废债务，其中大部分的结算日期超过2026年，以及代表我们发行的担保债券的赔偿，见本公司合并财务报表第二部分第8项Form 10-K中的附注O-承诺和或有事项。
(4)估计利息支付额是使用截至2023年12月31日的预测SOFR利率计算的。
(5)包括利息和其他运营成本。有关利息成本的更多信息，请参阅本年度报告表格10-K第II部分第8项中的综合财务报表附注Q-租赁。
环境问题
除其他事项外，我们还必须遵守各种联邦、州和地方法律法规，包括有害物质、空气和水的排放、环境污染和回收以及环境和自然资源的保护。为了遵守这些法律法规，我们已经支出，并预计未来将支出，但我们无法估计或预测未来此类支出的全部金额。截至2023年12月31日，我们有3040万美元用于未来的填海成本，而截至2022年12月31日，我们有2070万美元。
我们讨论与我们的各种生产和其他设施有关的某些环境问题、与人类接触结晶二氧化硅和我们的采矿活动有关的某些法规要求，以及该等问题可能如何影响我们未来的业务。风险因素和项目3.Form 10-K本年度报告的法律程序
关键会计政策和估算
我们对我们的财务状况和经营结果的讨论和分析是以我们的综合财务报表为基础的，这些综合财务报表是根据美利坚合众国普遍接受的会计原则编制的。在编制这些财务报表时，我们需要作出估计和假设，以影响财务报表日期的已报告资产和负债额以及或有资产和负债的披露以及报告期内已报告的收入和支出。我们在持续的基础上评估这些估计和假设，并根据历史经验、当前条件和各种其他被认为在当时情况下是合理的假设来进行估计。这些估计的结果构成对资产和负债的账面价值作出判断以及确定和评估有关承付款和或有事项的会计处理的基础。我们的实际结果可能与这些估计大相径庭。
我们的重要会计政策摘要载于本年度报告10-K表格的附注B--综合财务报表的重要会计政策摘要。管理层相信，在一致的基础上应用这些政策，使我们能够向综合财务报表的使用者提供关于我们的经营业绩和财务状况的有用和可靠的信息。
下面介绍的是我们认为对我们的财务报表至关重要的会计政策，因为涉及的估计或假设存在一定程度的不确定性，我们认为这些政策对于了解我们的运营和我们的业绩至关重要。
收入确认
产品
我们的产品销售来自采矿和加工矿物，客户购买这些矿物用于各种用途。我们的产品销售量主要取决于每吨价格和销售量。我们主要通过根据短期价格协议或按现行市场价格执行的个别采购订单来销售我们的产品。发票金额反映了产品、运输和其他适用的搬运服务，如存储、将产品从火车车厢运送到卡车以及到客户现场的最后一英里物流。我们对大多数产品客户的发票是按次发货的，但对于一些较大的客户，我们每周或每月合并发票。标准托收期限为净30天，但在竞争情况下提供延长期限。
我们在将产品和材料的控制权移交给客户后的某个时间点确认产品和材料的收入，这通常发生在发货或交付时，具体取决于相关合同的条款。我们根据ASC 606-10-25-10b允许的会计政策选择，将与产品和材料销售合同相关的运输和搬运活动计入成本，以履行我们转让相关产品的承诺。因此，我们将运输和搬运成本的账单金额记录为净销售额的组成部分，并在确认收入时计提相关成本并将其归类为销售成本的组成部分。
对于有限数量的客户，我们根据长期、最低购买量供应协议进行销售。除了其他承诺外，这些协议还规定了我们的客户必须购买的产品数量、我们必须提供的产品数量、我们将收取的价格以及我们的客户将为每一种产品支付的费用。这些协议下的价格通常是固定的，并可能受到某些合同调整的影响。有时，这些协议可能会就定价和数量要求进行谈判，这可能经常发生在动荡的市场条件下。在谈判继续期间，我们可能会以低于现有供应协议要求的价格或数量交付沙子。一份已执行的订单，注明要交付的产品类型和数量，与注明的协议相结合，构成我们在这些安排中的合同。
服务
我们的服务收入主要来自为石油和天然气行业的公司提供运输、设备租赁和合同劳务。运输服务通常包括将客户支撑剂从储存设施运送到附近的井场，并通过根据既定定价协议执行的工作订单签订合同。开具发票的金额反映了提供的运输服务。设备租赁服务为客户提供使用专用或非特定井口支撑剂输送设备解决方案的合同期，合同期限通过正式租赁协议或根据既定定价协议执行的工作订单来定义。开票金额反映了设备在计费期间被使用的时间长度。合同劳务服务通过根据既定定价协议执行的工作订单，为客户提供支撑剂输送设备操作员。发票金额反映了我们的劳务在帐单期间被使用的时间。
我们通常按周或按月向客户开具发票；然而，有些客户在现场作业完成后收到发票。标准托收期限为净30天，但在竞争情况下提供延长期限。
具有多重履行义务的合同
有时，我们可能会签订包含多个履行义务的合同，例如包含产品、运输、设备租赁和合同劳务组合的工作订单。对于这些安排，吾等根据相对独立销售价格或该等价格的估计，将交易价格分配给合同中确定的每项履约义务，并在将每项单独产品或服务的控制权转移给客户以履行相应履约义务时确认相关收入。我们通常按周或按月向客户开具发票；然而，有些客户在现场作业完成后收到发票。标准托收期限为净30天，但在竞争情况下提供延长期限。
财产、厂房和矿山开发的减值或处置
我们定期评估当前事件或情况是否表明我们的财产、厂房和设备资产的账面价值可能无法收回。如果情况显示账面价值可能无法追回，我们
使用已探明和可能的砂矿储量估计、估计未来销售价格(考虑历史和当前价格、价格趋势和相关因素)以及运营成本和预期资本支出来估计未来的未贴现净现金流。如果未贴现现金流量低于资产的账面价值，我们确认的减值损失等于账面价值超过资产公允价值的金额。
我们矿产资产账面价值的可回收性取决于我们的矿藏及其相关加工设施的成功开发、启动和商业化生产。我们对矿产潜在减值的评估主要包括评估所需许可证的存在或可用性，以及评估我们矿产储量的变化，或基本估计和假设，包括估计生产成本。评估经济可行性需要进行某些估算，包括要生产的产品的价格和加工回收率，以及运营和资本成本。
商誉和其他无形资产及相关减值
我们的无形资产包括商誉，商誉不是摊销的、无限期的无形资产，它由某些不受摊销、知识产权和客户关系影响的商号组成。
知识产权主要由专利和技术组成，按直线摊销，平均使用年限为15年。客户关系在13-20年的使用年限内按直线摊销。
商誉是指企业合并的购买价格超过收购净资产公允价值的部分。自10月31日起，每年对商誉和商号进行减值审查，或在存在减值指标时进行更频繁的审查。如果已分配商誉的报告单位的公允价值或无限期无形资产的公允价值低于其各自的账面价值，则存在减值。在进行正式减值测试之前，我们可以选择评估定性因素，以确定事件或情况的存在是否导致更有可能(超过50%)确定报告单位的公允价值低于其账面价值。这些定性因素可包括下列因素：宏观经济条件；行业和市场考虑因素；成本因素；总体财务业绩；以及其他有关实体具体事件。如果定性评估确定减值的可能性较大，或者如果我们选择绕过定性评估，我们将通过比较报告单位的公允价值及其账面价值进行量化评估，并就账面金额超过报告单位公允价值的金额确认减值费用；但确认的损失不应超过分配给该报告单位的商誉总额。
商标名是受法律保护的商标或类似商标。收购的商标名使用收益法进行估值，通常采用特许权使用费减免估值法。该方法使用基于类似类型商品名称的可比市场使用费协议的特许权使用费费率，并将其适用于归因于该商品名称的税后贴现自由现金流。使用的贴现率是基于估计的加权平均资本成本和无形资产的预期风险。根据我们对商标未来的计划和预期，有价值的商标具有无限期的生命期，并每年进行减值审查，或在存在减值指标时进行更频繁的审查。
知识产权和技术(“IP”)是一种外观设计、作品或发明，它是创造性的结果，其所有权可以通过专利、版权、商标或服务商标加以保护。知识产权使用特许权使用费减免估价方法进行估值。该方法使用基于类似类型知识产权的可比市场使用费协议的使用费费率，并将其应用于归因于该知识产权的税后贴现自由现金流。使用的贴现率是基于估计的加权平均资本成本和无形资产的预期风险。根据我们对IP未来的计划和预期，IP将按照预期收益将在每个组件的使用寿命内消耗或以其他方式用完的模式摊销，这通常是基础IP的合法到期日。知识产权减损每年进行一次审查，如果存在减损指标，则进行更频繁的审查。
客户关系是无形资产，包括有关客户和联系人的历史和事实信息，这些信息是通过与客户的重复交易收集的，无论是否有任何基础合同。这些信息通常以客户列表或客户数据库的形式组织。我们根据客户的历史购买活动，预期这些客户会再次光顾，这在有限的时间内创造了内在价值，并转化为对未来收入、收入和现金流的预期。客户关系的估值使用预计营业收入、根据估计的未来现有客户增长减去估计的未来客户流失率、扣除有形资产净额、知识产权费用、商标费和劳动力的净额进行调整。得出的价值是税后贴现自由现金流。每年对客户关系进行减值审查，或者在存在减损指标时更频繁地进行审查。
所得税
递延税项按负债法确认，递延税项资产确认为可扣除暂时性差异，营业亏损及税项抵免结转及递延税项负债确认为应课税暂时性差异。这一办法要求确认已列入财务报表或纳税申报表的事件的预期未来税务后果的递延税项负债和资产。根据此方法，递延税项负债及资产乃根据财务报表与资产及负债的税基之间的差额，采用预计将拨回开支的年度的现行税率厘定。如果根据现有证据的权重，部分或全部递延税项资产更有可能无法变现，则计入估值准备。
近期会计公告
最近发布的新会计准则在本年度报告Form 10-K第二部分的附注B--合并财务报表的重要会计政策摘要第8项中进行了描述。
市场风险
我们面临着某些市场风险，这些风险是我们正在进行的业务运营的一部分。此类风险源于市场利率、价格和条件的不利变化。我们在《近期趋势及展望》及 “我们如何创造我们的销售”在第7项中管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析本年度报告以Form 10-K格式。
利率风险
由于利率的不利变化，我们面临利率风险。截至2023年12月31日，根据信贷协议，我们有8.681亿美元的未偿债务。假设SOFR大于定期贷款的最低基本利率1.0%，假设利率增加1.0%，我们的利息支出每年将增加870万美元。
在签署信贷协议后，我们已从伦敦银行同业拆借利率过渡到SOFR。有关信贷协议的讨论，请参阅本年度报告表格10-K第II部分第8项中的附注J-债务。
商品风险
我们使用天然气掉期是为了管理我们对天然气价格波动的敞口。我们不将衍生品用于交易或投机目的。截至2023年12月31日，我们天然气掉期的公允价值为190万美元。截至2022年12月31日，我们天然气掉期的公允价值为310万美元。有关详细信息，请参阅本年度报告表格10-K第II部分第8项中的综合财务报表附注M-衍生工具。
信用风险
我们承担因客户不付款或不履行义务而造成损失的风险。我们会检查我们向其提供信贷的第三方客户的信誉，并通过信贷分析、信贷审批、信贷限额及监控程序管理我们的信贷风险，而就若干交易而言，我们可能会要求提供信用证、预付款项或担保，尽管一般不需要抵押品。
尽管我们加强了对客户信誉的审查，但我们仍可能遇到客户付款延迟或失败的情况。我们的一些客户报告说遇到了财务困难。对于可能申请破产保护的客户，我们可能无法收回这些客户欠我们的款项，我们还可能被要求退还在破产申请前的优惠期(通常是90天)内支付给我们的请愿前金额。
以下合并财务报表作为本年度报告10-K表的一部分提交：
美国硅石控股公司
| | | | | |
独立注册会计师事务所报告(PCAOB ID号248) | 79 |
截至2023年12月31日和2022年12月的合并资产负债表 | 80 |
截至2023年、2023年、2022年和2021年12月31日止年度的综合业务报表 | 81 |
截至2023年、2023年、2022年和2021年12月31日止年度的综合全面收益表 | 82 |
截至2023年、2022年和2021年12月31日止年度股东权益综合报表 | 83 |
截至2023年、2023年、2022年和2021年12月31日的合并现金流量表 | 85 |
合并财务报表附注 | 87 |
独立注册会计师事务所报告
董事会和股东
美国二氧化硅控股公司
对财务报表的几点看法
吾等已审核随附的U.S. Silica Holdings，Inc.合并资产负债表。截至2023年和2022年12月31日， 截至2023年12月31日止三个年度各年度的经营报表、全面收益表、股东权益表和现金流量表，以及相关附注和财务报表附表（统称“财务报表”）。我们认为 财务报表在所有重要方面都公平地反映了公司的财务状况 截至2023年12月31日和2022年，其 运营及其智能交通系统 截至2023年12月31日的三个年度的现金流量，符合美利坚合众国普遍接受的会计原则。
我们还根据美国上市公司会计监督委员会(PCAOB)的标准，根据2013年建立的标准，审计了公司截至2023年12月31日的财务报告内部控制内部控制--综合框架由特雷德韦委员会赞助组织委员会(“COSO”)发布，我们2024年2月27日的报告表达了无保留的意见。
意见基础
这些财务报表由公司管理层负责。我们的责任是根据我们的审计对公司的财务报表发表意见。我们是一家在PCAOB注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和法规，我们必须与公司保持独立。
我们是按照PCAOB的标准进行审计的。这些标准要求我们计划和执行审计，以获得关于财务报表是否没有重大错报的合理保证，无论是由于错误还是舞弊。我们的审计包括执行评估财务报表重大错报风险的程序，无论是由于错误还是欺诈，以及执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查与财务报表中的数额和披露有关的证据。我们的审计还包括评价管理层使用的会计原则和作出的重大估计，以及评价财务报表的整体列报。我们相信，我们的审计为我们的观点提供了合理的基础。
关键审计事项
关键审计事项是 事项 本期审计财务报表所产生的 （1）与审计委员会沟通或要求沟通，并且： 对财务报表有重大影响的账目或披露，以及(2)涉及我们特别具有挑战性的、主观的或复杂的判断。我们确定不存在关键的审计事项。
/s/ 均富律师事务所
自2004年以来，我们一直担任本公司的审计师。
休斯敦，得克萨斯州
2024年2月27日
美国硅石控股公司
合并资产负债表
(单位：千，共享数据除外) | | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日， |
| 2023 | | 2022 |
| 资产 |
| 流动资产： | | | |
| 现金和现金等价物 | $ | 245,716 | | | $ | 280,845 | |
| 应收账款净额 | 185,917 | | | 208,631 | |
| 库存，净额 | 149,429 | | | 147,626 | |
| 预付费用和其他流动资产 | 19,682 | | | 20,182 | |
| | | |
| 流动资产总额 | 600,744 | | | 657,284 | |
| 财产、工厂和矿山开发，净额 | 1,125,220 | | | 1,178,834 | |
| 租赁使用权资产 | 41,095 | | | 42,374 | |
| 商誉 | 185,649 | | | 185,649 | |
| 无形资产，净额 | 131,384 | | | 140,809 | |
| 其他资产 | 12,501 | | | 9,630 | |
| 总资产 | $ | 2,096,593 | | | $ | 2,214,580 | |
| 负债和股东权益 |
| 流动负债： | | | |
| 应付账款和应计负债 | $ | 147,479 | | | $ | 216,239 | |
| 经营租赁负债的当期部分 | 18,569 | | | 19,773 | |
| 长期债务的当期部分 | 16,367 | | | 19,535 | |
| 递延收入的当期部分 | 3,124 | | | 16,275 | |
| 应付所得税 | 311 | | | 128 | |
| 流动负债总额 | 185,850 | | | 271,950 | |
| 长期债务，净额 | 823,670 | | | 1,037,458 | |
| 递延收入 | 12,388 | | | 14,477 | |
| 养恤金和其他退休后福利负债 | 28,715 | | | 30,911 | |
| 递延所得税，净额 | 100,458 | | | 64,636 | |
| 经营租赁负债 | 55,089 | | | 64,478 | |
| 其他长期债务 | 34,896 | | | 25,976 | |
| 总负债 | 1,241,066 | | | 1,509,886 | |
| 承担及或然事项（附注O） | | | |
| 股东权益： | | | |
优先股，$0.01面值，10,000,000授权股份；零在2023年和2022年12月31日发行和未偿还 | — | | | — | |
普通股，$0.01面值，500,000,000授权股份；87,970,110已发布，并77,192,239于2023年12月31日尚未偿还； 85,631,109已发布，并75,738,512于二零二二年十二月三十一日尚未偿还 | 877 | | | 854 | |
| 额外实收资本 | 1,249,460 | | | 1,234,834 | |
| 留存赤字 | (204,159) | | | (351,084) | |
国库股，按成本价计算，10,777,871和9,892,597股票分别为2023年12月31日和2022年12月31日 | (196,745) | | | (186,196) | |
| 累计其他综合损失 | (125) | | | (1,723) | |
| 美国二氧化硅控股公司股东权益 | 849,308 | | | 696,685 | |
| 非控制性权益 | 6,219 | | | 8,009 | |
| 股东权益总额 | 855,527 | | | 704,694 | |
| 总负债和股东权益 | $ | 2,096,593 | | | $ | 2,214,580 | |
/附注是这些财务报表不可分割的一部分。
美国硅石控股公司
合并业务报表
(以千为单位，每股除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至年底的年度
十二月三十一日， |
| | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 销售： | | | | | |
| 产品 | $ | 1,231,594 | | | $ | 1,139,773 | | | $ | 896,203 | |
| 服务 | 320,428 | | | 385,374 | | | 207,676 | |
| 总销售额 | 1,552,022 | | | 1,525,147 | | | 1,103,879 | |
| 销售成本（不包括折旧、损耗及摊销）： | | | | | |
| 产品 | 808,706 | | | 801,789 | | | 633,857 | |
| 服务 | 211,921 | | | 268,400 | | | 161,126 | |
| 销售成本总额（不包括折旧、损耗和摊销） | 1,020,627 | | | 1,070,189 | | | 794,983 | |
| 运营费用： | | | | | |
| 销售、一般和行政 | 118,797 | | | 143,838 | | | 119,628 | |
| 折旧、损耗和摊销 | 137,259 | | | 140,166 | | | 161,131 | |
| 商誉和其他资产减值 | — | | | — | | | 202 | |
| 总运营费用 | 256,056 | | | 284,004 | | | 280,961 | |
| 营业收入 | 275,339 | | | 170,954 | | | 27,935 | |
| 其他(费用)收入： | | | | | |
| 利息支出 | (101,709) | | | (77,598) | | | (71,157) | |
| 其他收入，净额，包括利息收入 | 21,939 | | | 10,643 | | | 6,146 | |
| 其他费用合计 | (79,770) | | | (66,955) | | | (65,011) | |
| 所得税前收入(亏损) | 195,569 | | | 103,999 | | | (37,076) | |
| 所得税(费用)福利 | (49,080) | | | (26,159) | | | 2,755 | |
| 净收益(亏损) | $ | 146,489 | | | $ | 77,840 | | | $ | (34,321) | |
| 减去：非控股权益应占净亏损 | (436) | | | (336) | | | (560) | |
| 归属于美国二氧化硅控股公司的净收入（亏损）。 | $ | 146,925 | | | $ | 78,176 | | | $ | (33,761) | |
| 美国二氧化硅控股公司应占每股盈利（亏损）： | | | | | |
| 基本信息 | $ | 1.91 | | | $ | 1.04 | | | $ | (0.45) | |
| 稀释 | $ | 1.87 | | | $ | 1.01 | | | $ | (0.45) | |
| 加权平均流通股： | | | | | |
| 基本信息 | 76,980 | | | 75,512 | | | 74,350 | |
| 稀释 | 78,520 | | | 77,670 | | | 74,350 | |
| 宣布的每股股息 | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | |
附注是这些财务报表不可分割的一部分。
美国硅石控股公司
综合全面收益表(损益表)
(单位：千)
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至年底的年度
十二月三十一日， |
| | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 净收益(亏损) | $ | 146,489 | | | $ | 77,840 | | | $ | (34,321) | |
| 其他综合(亏损)收入： | | | | | |
衍生工具未实现收益（亏损）（扣除税项后，281, $(746)和$0分别为2023年、2022年和2021年） | 882 | | | (2,342) | | | — | |
外币换算调整数（扣除税款90, $(269)和$(309）分别为2023年、2022年和2021年） | 281 | | | (845) | | | (1,000) | |
养恤金和其他退休后福利负债调整数（扣除税款后，139, $355、和$3,131分别为2023年、2022年和2021年） | 435 | | | 1,115 | | | 9,828 | |
| 综合收益(亏损) | $ | 148,087 | | | $ | 75,768 | | | $ | (25,493) | |
| 减去：非控股权益应占综合亏损 | (436) | | | (336) | | | (560) | |
| 美国二氧化硅控股公司应占全面收益（亏损）。 | $ | 148,523 | | | $ | 76,104 | | | $ | (24,933) | |
附注是这些财务报表不可分割的一部分。
美国硅石控股公司
合并股东权益报表
(以千为单位，每股除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 普普通通
库存 | 财务处
库存 | 其他内容
已缴费
资本 | 保留
赤字 | 累计
其他
全面
(亏损)收入 | 美国二氧化硅控股公司，股东
权益 | 非控制性权益 | 总计
股东的
权益 |
| 2021年1月1日的余额 | $ | 827 | | $ | (181,615) | | $ | 1,200,023 | | $ | (395,496) | | $ | (8,479) | | $ | 615,260 | | $ | 11,531 | | $ | 626,791 | |
| 净亏损 | — | | — | | — | | (33,761) | | — | | (33,761) | | (560) | | (34,321) | |
| | | | | | | | |
| 外币折算调整 | — | | — | | — | | — | | (1,000) | | (1,000) | | — | | (1,000) | |
| 养恤金和退休后负债 | — | | — | | — | | — | | 9,828 | | 9,828 | | — | | 9,828 | |
| 现金股利 | — | | — | | — | | (3) | | — | | (3) | | — | | (3) | |
| 分配给非控股权益 | — | | — | | — | | — | | — | | — | | (1,103) | | (1,103) | |
| 基于普通股票的报酬计划活动： | | | | | | | | |
| 基于股权的薪酬 | — | | — | | 18,809 | | — | | — | | 18,809 | | — | | 18,809 | |
| 行使期权所得收益 | — | | 344 | | (239) | | — | | — | | 105 | | — | | 105 | |
| 与既得限制性股票和股票单位有关的税款支付预扣的股份 | 18 | | (5,023) | | (18) | | — | | — | | (5,023) | | — | | (5,023) | |
| | | | | | | | |
| 2021年12月31日的余额 | 845 | | (186,294) | | 1,218,575 | | (429,260) | | 349 | | 604,215 | | 9,868 | | 614,083 | |
| 净收入 | — | | — | | — | | 78,176 | | — | | 78,176 | | (336) | | 77,840 | |
| 衍生工具未实现亏损 | — | | — | | — | | — | | (2,342) | | (2,342) | | — | | (2,342) | |
| 外币折算调整 | — | | — | | — | | — | | (845) | | (845) | | — | | (845) | |
| 养恤金和退休后负债 | — | | — | | — | | — | | 1,115 | | 1,115 | | — | | 1,115 | |
| | | | | | | | |
| 对非控股权益的分配 | — | | — | | — | | — | | — | | — | | (1,523) | | (1,523) | |
| 基于普通股票的报酬计划活动： | | | | | | | | |
| 基于股权的薪酬 | — | | — | | 18,364 | | — | | — | | 18,364 | | — | | 18,364 | |
| 行使期权所得收益 | — | | 3,051 | | (2,096) | | — | | — | | 955 | | — | | 955 | |
| 与既得限制性股票和股票单位有关的税款支付预扣的股份 | 9 | | (2,953) | | (9) | | — | | — | | (2,953) | | — | | (2,953) | |
| 2022年12月31日的余额 | 854 | | (186,196) | | 1,234,834 | | (351,084) | | (1,723) | | 696,685 | | 8,009 | | 704,694 | |
| 净收入 | — | | — | | — | | 146,925 | | — | | 146,925 | | (436) | | 146,489 | |
| 衍生品未实现收益 | — | | — | | — | | — | | 882 | | 882 | | — | | 882 | |
| 外币折算调整 | — | | — | | — | | — | | 281 | | 281 | | — | | 281 | |
| 养恤金和退休后负债 | — | | — | | — | | — | | 435 | | 435 | | — | | 435 | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 对非控股权益的分配 | — | | — | | — | | — | | — | | — | | (1,354) | | (1,354) | |
| 基于普通股票的报酬计划活动： | | | | | | | | |
| 基于股权的薪酬 | — | | — | | 14,649 | | — | | — | | 14,649 | | — | | 14,649 | |
| | | | | | | | |
| 与既得限制性股票和股票单位有关的税款支付预扣的股份 | 23 | | (10,549) | | (23) | | — | | — | | (10,549) | | — | | (10,549) | |
| 2023年12月31日的余额 | $ | 877 | | $ | (196,745) | | $ | 1,249,460 | | $ | (204,159) | | $ | (125) | | $ | 849,308 | | $ | 6,219 | | $ | 855,527 | |
附注是这些财务报表不可分割的一部分。
美国硅石控股公司
合并现金流量表
(单位：千)
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至年底的年度
十二月三十一日， |
| | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 经营活动： | | | | | |
| 净收益(亏损) | $ | 146,489 | | | $ | 77,840 | | | $ | (34,321) | |
| 将净收益(亏损)与经营活动提供(用于)的现金净额进行调整： | | | | | |
| 折旧、损耗和摊销 | 137,259 | | | 140,166 | | | 161,131 | |
| 商誉和其他资产减值 | — | | | — | | | 202 | |
| 债务发行摊销 | 3,105 | | | 4,815 | | | 5,059 | |
| 原发行折现摊销 | 3,353 | | | 974 | | | 1,026 | |
| | | | | |
| | | | | |
| 递延所得税 | 35,311 | | | 20,940 | | | (7,493) | |
| 递延收入 | (15,734) | | | (15,801) | | | (18,158) | |
| 处置财产、厂房和设备的收益 | (17,951) | | | (1,005) | | | (131) | |
| 基于股权的薪酬 | 14,649 | | | 18,364 | | | 18,809 | |
| 信用损失备抵，扣除收回款项后的净额 | (103) | | | 617 | | | (455) | |
| | | | | |
| 其他 | 23,962 | | | 11,959 | | | 28,632 | |
| 扣除收购影响后的营业资产和负债变动： | | | | | |
| 应收账款 | 22,817 | | | (8,075) | | | 5,026 | |
| 盘存 | (1,688) | | | (31,209) | | | (11,029) | |
| 预付费用和其他流动资产 | 10,206 | | | 6,277 | | | 12,371 | |
| 所得税 | 182 | | | (1,072) | | | 1,828 | |
| 应付账款和应计负债 | (65,916) | | | 67,576 | | | 48,709 | |
| | | | | |
| 经营租赁负债 | (25,541) | | | (22,410) | | | (24,451) | |
| 养恤金和其他退休后福利负债 | (2,328) | | | (2,134) | | | (15,341) | |
| 其他非流动资产和负债 | (4,204) | | | (5,106) | | | (2,067) | |
| 经营活动提供的净现金 | 263,868 | | | 262,716 | | | 169,347 | |
| 投资活动： | | | | | |
| 资本支出 | (65,155) | | | (53,168) | | | (30,307) | |
| 资本化知识产权成本 | (315) | | | (394) | | | (210) | |
| | | | | |
| 出售财产、厂房和设备所得收益 | 20,749 | | | 2,609 | | | 661 | |
| 用于投资活动的现金净额 | (44,721) | | | (50,953) | | | (29,856) | |
| 融资活动： | | | | | |
| 已支付的股息 | (23) | | | (164) | | | (26) | |
| | | | | |
| 行使期权所得收益 | — | | | 955 | | | 105 | |
| 与既得限制性股票和股票单位预扣股份有关的税款支付 | (10,549) | | | (2,953) | | | (5,023) | |
| | | | | |
| 在左轮手枪上提取款项 | — | | | — | | | (25,000) | |
| 偿还短期债务 | (8,863) | | | (7,237) | | | (6,398) | |
| 偿还长期债务 | (190,999) | | | (158,064) | | | (12,800) | |
| 已支付的融资费用 | (41,649) | | | — | | | — | |
| 对非控股权益的分配 | (1,354) | | | (1,523) | | | (1,103) | |
| 融资租赁债务的本金支付 | (839) | | | (1,357) | | | (741) | |
| 用于融资活动的现金净额 | (254,276) | | | (170,343) | | | (50,986) | |
| 现金及现金等价物净(减)增 | (35,129) | | | 41,420 | | | 88,505 | |
| 期初现金及现金等价物 | 280,845 | | | 239,425 | | | 150,920 | |
| 期末现金和现金等价物 | $ | 245,716 | | | $ | 280,845 | | | $ | 239,425 | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 补充现金流信息： | | | | | |
| 在此期间支付(收到)的现金： | | | | | |
| 利息 | $ | 95,133 | | | $ | 71,235 | | | $ | 64,650 | |
| 税款，扣除退款后的净额 | $ | 13,923 | | | $ | (14,809) | | | $ | (12,994) | |
| | | | | |
| 非现金项目： | | | | | |
| 业务收购中的净资产 | $ | — | | | $ | — | | | $ | 68 | |
| 应计资本支出 | $ | 1,632 | | | $ | 6,175 | | | $ | 1,196 | |
| | | | | |
| | | | | |
附注是这些财务报表不可分割的一部分。
美国硅石控股公司
合并财务报表附注
注A—组织
美国二氧化硅控股公司（“控股”，连同其附属公司“我们”、“我们”或“本公司”）是一家全球性能材料公司，是石油和天然气行业和广泛工业应用中使用的商业二氧化硅的领先生产商。此外，透过我们的附属公司EP Minerals，LLC（“EP”），我们是生产工业矿物的行业领导者，包括硅藻土、粘土（钙膨润土及钙蒙脱石）及硅藻土。在我们 124凭借一年的历史，我们在采矿、加工、物流和材料科学方面形成了核心能力，使我们能够生产产品，并以低成本的方式向我们终端市场的客户交付产品。我们的行动被组织成二基于终端市场的可报告细分市场服务：(1)石油和天然气支撑剂和(2)工业和特种产品。有关我们的可报告细分市场的更多信息，请参阅附注U-Segment Report。
附注B--主要会计政策摘要
列报和合并的基础
随附的综合财务报表乃根据美国公认会计原则(“公认会计原则”)编制。管理层认为，公允列报合并财务报表所需的所有调整都已列入。这样的调整是正常的、反复出现的。
在本报告中，我们将(I)合并资产负债表称为“资产负债表”，(Ii)将合并经营报表称为“收益表”，以及(Iii)将合并现金流量表称为“现金流量”。
整固
综合财务报表包括控股及其直接和间接全资子公司的账目。所有重大的公司间余额和交易都已在合并中冲销。
估计和假设的使用
根据公认会计原则编制合并财务报表，要求管理层作出估计和假设，以影响合并财务报表日期的资产和负债额以及相关或有资产和负债的披露，以及报告期内收入和支出的报告金额。需要使用管理估计数和假设的领域涉及：收购企业的购进价格分配；作为减值计算和生产单位摊销计算中使用的未来现金流估计基础的矿产储量；环境、复垦和关闭债务；可开采矿产的估计；信贷损失准备估计；某些报告单位和资产减值(包括商誉、无形资产和其他长期资产的减值)的公允价值估计；将存货减记为可变现净值；基于股权的补偿费用；离职后、退休后和其他雇员福利负债；递延税项资产的估值准备；或有考虑；或有事项和诉讼准备金以及金融工具的公允价值和会计处理。我们的估计是基于历史经验和在这种情况下被认为是合理的各种其他假设。因此，在不同的假设或条件下，实际结果可能与这些估计值大不相同。
现金和现金等价物
现金和现金等价物包括购买时到期日在三个月或以下的所有高流动性投资。由于这些投资的到期日较短，账面价值接近其公允价值。现金和现金等价物主要投资于信用评级较高的金融机构持有的货币市场证券。每家机构的账户都由联邦存款保险公司提供保险。现金余额有时可能会超过联邦保险的限额。我们没有经历过此类账户的任何亏损，相信我们没有面临任何重大的现金信用风险。
应收帐款
我们的大部分应收账款来自石油和天然气钻探、建筑和建筑产品、填充剂和扩充剂、过滤、玻璃、吸收剂、体育和娱乐、铸造和其他主要行业的公司。信贷是基于对客户财务状况的评估而发放的，通常不需要抵押品。应收账款按客户应收账款扣除信贷损失准备后的金额列报。超过付款期限的未付账款被视为逾期。我们会考虑多项因素，包括应收账款逾期的时间长短、我们过往的亏损纪录、客户现时向我们支付债务的能力，以及整体经济和整个行业的状况，以厘定我们的备抵金额。进行持续的信用评估。当应收账款被认为无法收回时，我们将予以注销，随后收到的应收账款将计入信贷损失准备。见附注：电子应收账款和附注S--收入。
盘存
库存包括可供装运的原材料库存、在制品和成品，以及日常设施维护所需的备件和用品。我们以成本和可变现净值中的较低者来评估存货。成本是使用先进先出和平均成本法确定的。我们的可盘存成本包括生产成本和运输成本以及适用的额外服务成本。见附注F--库存。
房地产、工厂和矿山开发
厂房和设备
厂房及设备按成本入账，并在其估计使用年限内折旧。设施建设期间发生的利息在资产的使用期限内资本化和折旧。没有延长经济寿命或提高服务潜力的正常维修和维护费用在发生时计入费用。延长经济寿命或提高服务潜力的改进成本将在估计的剩余使用寿命内资本化和折旧。
折旧在资产的估计使用年限内采用直线法记录如下：建筑物(15年)；土地改善(10年)；机械设备和设备，包括计算机设备和软件(3-10年)；家具和固定装置(8年)。租赁改进按资产寿命或租赁期中较短的一个进行折旧。在建工程主要包括尚未投入使用的机器和设备。
矿业性与发展
矿业权与开发包括矿藏和矿山勘查与开发。矿藏初步按成本确认，成本与购买当日的估计公允价值大致相同。矿山勘探和开发成本包括工程和矿物研究、钻探和其他相关成本，以圈定矿体，以及去除覆盖层以初步暴露矿体以供生产。成矿前产生的成本被归类为已探明和可能储量，并被归类为勘探或高级项目、研究和开发费用。一旦矿化被归类为已探明和可能的储量，就开始对符合资产定义的矿山开发项目成本进行资本化。
露天矿在生产阶段之前清除覆盖层和废料以进入矿体的成本被称为“剥离前成本”。在开发露天矿期间，预剥采成本被资本化。露天矿的生产阶段始于生产可销售的矿物，超过最低产量。于矿山生产阶段产生的剥离成本为变动生产成本，作为存货的组成部分计入与出售存货收入同期适用于销售的成本。
在开采矿物时，根据可开采储量的生产单位和工程估计，记录矿藏的损耗和摊销以及矿山开发成本。对储量估计数进行修订的影响是在预期基础上确认的。
见附注G--财产、工厂和矿山开发。
地雷复垦费用和资产报废债务
我们确认有条件资产报废债务的任何负债的公允价值，如果存在足够的信息来合理估计该负债的公允价值。这些债务包括发生时的环境补救责任，通常是在收购、建设或开发和/或通过资产的正常运营而发生的。这些债务一般还包括根据联邦、州、地方监管机构和土地租赁协议的要求拆除、恢复和开垦正在运营的矿场和相关矿场的未来估计费用净额。责任是
通过定期费用计入收益，随着时间的推移而增加。此外，资产报废成本作为资产账面价值的一部分进行资本化，并在相关资产的寿命内摊销。填海成本会定期调整，以反映估计现值因时间流逝而产生的变动，以及对填海及弃置成本的时间或金额的估计作出修订。填海义务是基于现有环境干扰的支出将在何时发生。如果资产报废债务的清偿对象不是负债的账面价值，则在清偿时确认损益。除非另有必要，我们每年都会根据ASC关于复垦义务的会计准则对每个矿场的复垦义务进行审查。
请参阅附注K--资产报废义务。
财产、厂房和矿山开发的减值或处置
我们定期评估当前事件或情况是否表明我们的财产、厂房和设备资产的账面价值可能无法收回。若情况显示账面值可能无法收回，吾等将使用已探明及可能的砂矿储量估计、估计未来销售价格(考虑历史及当前价格、价格趋势及相关因素)、营运成本及预期资本开支估计未来未贴现现金流量净额。如果未贴现现金流量低于资产的账面价值，我们确认的减值损失等于账面价值超过资产公允价值的金额。
我们矿产资产账面价值的可回收性取决于我们的矿藏及其相关加工设施的成功开发、启动和商业化生产。我们对矿产潜在减值的评估主要包括评估所需许可证的存在或可用性，以及评估我们矿产储量的变化，或基本估计和假设，包括估计生产成本。评估经济可行性需要进行某些估算，包括要生产的产品的价格和加工回收率，以及运营和资本成本。
出售物业、厂房及矿山发展所得收益于出售资产时计入收入内，前提是销售价格的可收集性存在超过合理的确定性，而吾等须进行的任何有关出售资产的未来活动已完成或微不足道。当资产报废或处置时，所有成本及相关累计折旧或摊销均予以注销。
商誉和其他无形资产及相关减值
我们的无形资产包括商誉，商誉不是摊销的、无限期的无形资产，它由某些不受摊销、知识产权和客户关系影响的商号组成。知识产权主要由专利和技术组成，按平均使用年限按直线摊销。15好几年了。客户关系在其使用年限内按直线摊销13 - 20好几年了。已摊销的无形资产每年审查减值，或在存在减值指标时更频繁地审查减值。
商誉是指企业合并的购买价格超过收购净资产公允价值的部分。自10月31日起，每年对商誉和商号进行减值审查，或在存在减值指标时进行更频繁的审查。如果已分配商誉的报告单位的公允价值或无限期无形资产的公允价值低于其各自的账面价值，则存在减值。在进行正式的减损测试之前，我们可以选择评估定性因素，以确定事件或环境的存在是否导致更有可能(多于50%)报告单位的公允价值小于其账面价值。这些定性因素可包括下列因素：宏观经济条件；行业和市场考虑因素；成本因素；总体财务业绩；以及其他有关实体具体事件。如果定性评估确定减值的可能性较大，或者如果我们选择绕过定性评估，我们将通过比较报告单位的公允价值及其账面价值进行量化评估，并就账面金额超过报告单位公允价值的金额确认减值费用；但确认的损失不应超过分配给该报告单位的商誉总额。
商标名是受法律保护的商标或类似商标。收购的商标名使用收益法进行估值，通常采用特许权使用费减免估值法。该方法使用基于类似类型商品名称的可比市场使用费协议的特许权使用费费率，并将其适用于归因于该商品名称的税后贴现自由现金流。使用的贴现率是基于估计的加权平均资本成本和无形资产的预期风险。根据我们对商标未来的计划和预期，有价值的商标具有无限期的生命期，并每年进行减值审查，或在存在减值指标时进行更频繁的审查。
知识产权和技术(“IP”)是一种外观设计、作品或发明，它是创造性的结果，其所有权可以通过专利、版权、商标或服务商标加以保护。知识产权使用特许权使用费减免估价方法进行估值。该方法使用基于类似类型知识产权的可比市场使用费协议的使用费费率，并将其应用于归因于该知识产权的税后贴现自由现金流。使用的贴现率是基于估计的加权平均资本成本和无形资产的预期风险。根据我们对IP未来的计划和预期，IP将按照预期收益将在每个组件的使用寿命内消耗或以其他方式用完的模式摊销，这通常是基础IP的合法到期日。知识产权减损每年进行一次审查，如果存在减损指标，则进行更频繁的审查。
客户关系是无形资产，包括有关客户和联系人的历史和事实信息，这些信息是通过与客户的重复交易收集的，无论是否有任何基础合同。这些信息通常以客户列表或客户数据库的形式组织。我们根据客户的历史购买活动，预期这些客户会再次光顾，这在有限的时间内创造了内在价值，并转化为对未来收入、收入和现金流的预期。客户关系的估值使用预计营业收入、根据估计的未来现有客户增长减去估计的未来客户流失率、扣除有形资产净额、知识产权费用、商标费和劳动力的净额进行调整。得出的价值是税后贴现自由现金流。每年对客户关系进行减值审查，或者在存在减损指标时更频繁地进行审查。
见附注H--商誉和无形资产。
租契
我们租赁有轨电车、办公场所、采矿物业、采矿/加工设备以及运输和其他设备。经营租赁计入综合资产负债表的租赁使用权(“ROU”)资产、经营租赁负债的当期部分及经营租赁负债。融资租赁包括在我们综合资产负债表中的租赁使用权资产、长期债务的当前部分和长期债务中。初始期限为12个月或以下的租约不计入资产负债表。ROU资产代表我们在租赁期内使用标的资产的权利，租赁负债代表我们支付租赁产生的租赁款项的义务。净收益资产及负债于租赁开始日根据租赁期内租赁付款的现值确认。由于我们的大多数租赁没有提供隐含利率，我们使用基于开始日期可用信息的递增借款利率来确定租赁付款的现值。ROU资产还包括在租赁开始日期或之前支付的任何租赁付款，不包括租赁激励措施。我们的租赁条款可能包括在合理确定我们将行使该选择权时延长或终止租约的选项。租赁付款的租赁费用在租赁期限内以直线法确认。我们与租赁部分和非租赁部分签订了租赁协议，后者通常单独入账。请参阅附注Q-租赁。
我们定期评估当前事件或情况是否表明我们的ROU资产的账面价值超过公允价值。如果情况显示存在减值，我们主要利用内部开发的现金流量模型和报价市场价格估计公允价值，并按适当的加权平均资本成本贴现。如果未贴现现金流量低于资产的账面价值，我们确认的减值损失等于账面价值超过资产公允价值的金额。
收入确认
产品
我们的产品销售来自采矿和加工矿物，客户购买这些矿物用于各种用途。我们的产品销售量主要取决于每吨价格和销售量。我们主要通过根据短期价格协议或按现行市场价格执行的个别采购订单来销售我们的产品。发票金额反映了产品、运输和其他适用的搬运服务，如存储、将产品从火车车厢运送到卡车以及到客户现场的最后一英里物流。我们对大多数产品客户的发票是按次发货的，但对于一些较大的客户，我们每周或每月合并发票。标准托收期限为净30天，但在竞争情况下提供延长期限。
我们在将产品和材料的控制权移交给客户后的某个时间点确认产品和材料的收入，这通常发生在发货或交付时，具体取决于相关合同的条款。我们根据ASC 606-10-25-18b允许的会计政策选择，将与产品和材料销售合同相关的运输和搬运活动计入成本，以履行我们转让相关产品的承诺。因此，我们将运输和搬运成本的账单金额记录为净销售额的组成部分，并在确认收入时计提相关成本并将其归类为销售成本的组成部分。
对于有限数量的客户，我们根据长期的最低采购供应协议进行销售。除其他承诺外，这些协议定义了我们客户必须购买的产品数量、我们必须提供的产品数量以及我们收取的价格以及我们的客户将为每个产品支付的价格。该等协议下的价格一般为固定，并可作出若干合约调整。有时，这些协议可能会经过关于定价和数量要求的谈判，这往往发生在动荡的市场条件下。在此等谈判继续进行期间，我们可能会以低于现有供应协议要求的价格或数量交付产品。指定待交付产品类型和数量的已执行订单，连同上述协议，构成我们在这些安排中的合同。
服务
我们的服务收入主要来自为石油和天然气行业的公司提供运输、设备租赁和合同劳务。运输服务通常包括将客户支撑剂从储存设施运送到附近的井场，并通过根据既定定价协议执行的工作订单签订合同。开具发票的金额反映了提供的运输服务。设备租赁服务为客户提供使用专用或非特定井口支撑剂输送设备解决方案的合同期，合同期限通过正式租赁协议或根据既定定价协议执行的工作订单来定义。开票金额反映了设备在计费期间被使用的时间长度。合同劳务服务通过根据既定定价协议执行的工作订单，为客户提供支撑剂输送设备操作员。发票金额反映了我们的劳务在帐单期间被使用的时间。
我们通常按周或按月向客户开具发票；然而，有些客户在现场作业完成后收到发票。标准托收期限为净30天，但在竞争情况下提供延长期限。我们通常确认根据ASC 842租赁规定的特定专用设备租赁安排的收入。对于服务收入的其余部分，我们已经应用了ASC 606-10-55-18允许的实际权宜之计，根据我们有权开具发票的金额按比例确认运输收入。
具有多重履行义务的合同
有时，我们可能会签订包含多个履行义务的合同，例如包含产品、运输、设备租赁和合同劳务组合的工作订单。对于这些安排，吾等根据相对独立销售价格或该等价格的估计，将交易价格分配给合同中确定的每项履约义务，并在将每项单独产品或服务的控制权转移给客户以履行相应履约义务时确认相关收入。我们通常按周或按月向客户开具发票；然而，一些客户在现场作业完成后收到发票。标准托收期限为净30天，但在竞争情况下提供延长期限。
向客户征收税款，并汇给政府当局。
我们从我们的交易价格计量中剔除所有由政府当局评估的税项，这些税项既是(I)对特定创收交易征收的，也是(Ii)向客户征收的。因此，这些税额不作为净销售额或销售成本的组成部分计入。
见附注S--收入。
递延收入
对于有限数量的客户，我们签订了供应协议，赋予客户预付款的权利，以在平均初始时期内按特定数量购买某些产品。一至十五年。这些付款代表无条件的对价，我们尚未为此转让相关产品。这些付款在收到时记为合同负债，在收到时称为“递延收入”，在相关产品交付时确认为收入。
未开票应收款
在开具发票之前确认的收入产生了被称为“未开票应收账款”的资产。我们的未开单应收账款的任何部分，如果我们对其进行对价的权利取决于时间流逝以外的因素，则被视为合同资产。这些资产与应收账款合并列报，并在开具帐单后转换为应收账款。
发债成本
我们推迟了与收购第三方融资直接相关的成本，主要是贷款发起成本和相关的专业费用。债务发行成本在我们的优先担保定期贷款工具的期限内使用有效利率方法递延和摊销，对于我们的Revolver工具使用直线方法。与长期债务有关的债务发行成本直接从债务账面金额中扣除。见附注J--债务。
员工福利计划
我们为员工和退休员工提供一系列福利，包括养老金和退休后医疗保健和人寿保险福利。我们根据公认会计原则规定的计算方法记录与这些计划相关的年度金额，这些会计原则包括各种精算假设，包括贴现率、假定回报率、薪酬增长、周转率、死亡率表和医疗保健成本趋势率。我们每年审查精算假设，并在认为适当时根据当前比率和趋势对假设进行修改。根据美国公认会计原则的要求，修改的影响通常在未来期间记录或摊销。我们认为，根据我们精算师的建议和其他雇主使用的信息，在记录我们在计划下的义务时所使用的假设是合理的。见附注P--养恤金和退休后福利。
环境成本
环境成本，除符合条件的资本支出外，在风险敞口已知时应计，并可合理估计成本。成本是根据管理层对所有直接成本的估计，在考虑到第三方(主要是被收购企业的卖方)预期偿还费用后应计的，并由外部顾问审查。除非与赔偿方达成和解，否则环境成本将计入费用。
自我保险
我们为不同级别的员工健康保险、工伤赔偿和声称患有职业病的第三方产品责任索赔提供自我保险。我们为超过我们的自保保额的索赔金额购买保险。根据保险类型的不同，这些自保保额从#美元到#美元不等。0.1百万至美元0.5每次发生一百万次。我们的保险准备金是根据预计在承保期间发生的索赔最终成本的估计而计提的。这些估计数是在外部精算师和顾问的协助下编制的。我们的精算师定期审查索赔活动的数量和金额，并根据他们的发现，相应地调整我们的保险准备金。所涉期间索赔的最终费用可能与我们最初的估计不同。我们的自我保险准备金的当前部分包括在应计负债中，非流动部分包括在我们资产负债表的其他长期债务中。截至2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月31日，我们的自保准备金总额为美元。5.0百万美元和美元5.6分别为100万美元，其中1.7百万美元和美元1.8分别有100万人被归类为当前。
研发成本
我们可能会产生无形的内部研发(“R&D”)支出，以及为他人进行的研发，所有这些都在发生时计入费用，并计入销售、一般和行政费用。研发成本可能包括但不限于研究和行政工资、承包商费用、建筑成本、水电费、行政费用和公司成本的分配。
广告费
当发生广告费用时，我们将其确认为销售费用、一般费用和行政费用。在截至2023年12月31日、2022年或2021年12月31日的几年里，广告成本一直不是支出的重要组成部分。
基于股权的薪酬
根据修订和重新修订的美国硅谷控股公司2011年激励薪酬计划，我们向我们的某些员工和董事授予股票期权、限制性股票、限制性股票单位和绩效股票单位。我们确认为换取股权工具奖励而提供的员工服务的成本。
限制性股票和限制性股票单位的归属是基于个人继续在预定义的归属时间表内提供服务，通常三年。现金股利等价物应计并支付给基于时间的限制性股票单位和限制性股票的持有者。限制性股票奖励的公允价值等于本公司股票在授予之日的市场价格。限制性奖励相关补偿支出在授权期内以直线基础确认。
我们向某些员工授予绩效股票单位，其中最终收到的普通股股票数量是根据特定绩效期间(通常是)内达到特定绩效门槛的情况来确定的三年)根据股票奖励协议。现金股利等价物不按业绩股单位计提或支付。我们根据我们授予的业绩股份单位的估计归属和授予日期的市场价格确认费用。业绩份额单位的估计归属主要基于归属期间达到某些财务业绩水平的可能性。在可能达到授予协议规定的最低业绩标准的期间，吾等确认与归属期间已到期的授予的公允价值总额相关的比例份额的费用。奖励的剩余公允价值按直线原则在剩余归属期间支出。
我们授予某些员工绩效股票单位，该单位的归属基于我们的总股东回报(TSR)在同级组中的排名三年制句号。将授予的单位数量将取决于我们的TSR在业绩期间与同行组中每一家公司的TSR相比的百分比排名。对于这些受市场条件制约的奖项，在授予日采用二叉树模型(即蒙特卡洛模拟模型)对这些奖项进行公允估值。我们还授予某些员工业绩份额单位，这些单位的归属是基于调整后的自由现金流(“ACF”)目标。将授予的ACF测量单位的数量将基于ACF的成就与目标。ACF的目标每年制定一次，并由董事会批准。相关补偿费用在归属期间以直线法确认。
见附注N--基于权益的薪酬。
所得税
递延税项按负债法确认，递延税项资产确认为可扣除暂时性差异，营业亏损及税项抵免结转及递延税项负债确认为应课税暂时性差异。这一办法要求确认已列入财务报表或纳税申报表的事件的预期未来税务后果的递延税项负债和资产。根据此方法，递延税项负债及资产乃根据财务报表与资产及负债的税基之间的差额，采用预计将拨回开支的年度的现行税率厘定。如果根据现有证据的权重，部分或全部递延税项资产更有可能无法变现，则计入估值准备。
我们确认与不确定的税务状况相关的税收优惠，如果管理层判断，该状况在税务机关审查后更有可能保持下去。对于更有可能达到确认门槛的税务头寸，我们最初和随后将税收优惠衡量为我们认为最终与税务机关达成和解后实现可能性大于50%的最大金额。由于不断变化的情况，如税务审计的进展、判例法的发展以及新的或新出现的立法，与未确认税收优惠相关的负债会定期调整。此类调整在确定调整的期间完全予以确认。实际税率包括未确认税项优惠负债变动及管理层认为适当的后续调整的净影响。
请参阅附注R-所得税。
金融工具
我们目前使用天然气掉期来管理我们对天然气价格上涨的敞口。我们的政策是不持有或发行衍生金融工具作交易或投机用途。指定衍生工具的损益
由于现金流量套期保值计入其他综合收益(亏损)、税后净额，并在#年重新分类为收益
一种与对冲交易对收益影响的时间相匹配的方式。所有这些中无效的部分
套期保值，如果有的话，在当前的收入中确认。
请参阅注释M-派生工具。
外币折算
对于我们在功能货币不是美元的国家/地区的业务，资产负债表金额使用资产负债表日期的有效汇率进行折算。损益表金额按各自月份的平均汇率按月折算。每年因汇率变动而产生的损益，在扣除税项后作为货币换算调整计入累计其他综合收益或亏损的组成部分。以本位币以外的货币进行交易的任何收益或损失都计入其他收入(费用)、净额，包括利息收入。
综合收益(亏损)
除净收益(亏损)外，全面收益(亏损)包括一段时期内的所有权益变动，例如对最低养老金负债的调整以及符合现金流量对冲资格的衍生工具公允价值变动的有效部分。
企业合并
我们使用会计收购法对企业合并进行会计核算。根据这一方法，收购资产，包括可单独确认的无形资产和任何假设负债，在其收购日期计入估计公允价值。收购价格超过分配给收购资产和承担的负债的公允价值的部分代表收购产生的商誉金额。确定收购资产和承担的负债的公允价值涉及使用重大估计和假设。
新近采用的新会计公告
2020年3月，FASB发布了会计准则更新(ASU)2020-04，参考汇率改革(主题848)：促进参考利率改革对财务报告的影响，随后ASU 2021-01，参考利率改革(主题848)：范围，于2021年1月发布，就主题848的范围提供了明确的指导。发布ASU 2020-04是为了在一段有限的时间内提供可选的指导意见，以减轻在核算(或承认)参考汇率改革对财务报告的影响方面的潜在负担。一般而言，该指导应从2020年3月12日或之后的过渡期开始的任何日期起实施，或预期从2020年3月12日或之后的过渡期内的某个日期起适用，直至财务报表可以发布之日。ASU 2020-04和ASU 2021-01对所有实体有效，截止日期为2022年12月31日。2022年4月，FASB提议将生效日期延长至2024年12月31日，并于2022年12月确认了这一决定。在签署了第四份修订和重新签署的信贷协议后，我们已经从伦敦银行间同业拆借利率过渡。见附注J--债务，讨论第四次修订和重新签署的信贷协议。
尚未采用的新会计公告
2023年11月，FASB发布了ASU 2023-07，分部报告(主题280)：对可报告分部披露的改进。本次更新中的修订要求所有公共实体每年和中期披露增量分部信息，以改进财务报告，使投资者能够制定更多对决策有用的财务分析。本更新中的修订不会按照主题280的要求更改或删除当前的披露要求。本次更新中的修订也不会改变公共实体如何识别其经营部门、汇总这些经营部门或应用量化阈值来确定其应报告的部门。本更新中的修订适用于2023年12月15日之后的财年，以及2024年12月15日之后的财年内的过渡期。公共实体将被要求将本增订中的修订追溯适用于财务报表中列报的以前所有期间。我们目前正在评估该指南将对我们的披露产生的影响。
2023年12月，FASB发布了ASU 2023-09，所得税(主题740)：改进所得税披露。本次更新中关于税率调节和已支付所得税披露的修订要求(1)税率调节中的一致类别和更大程度的信息分解，以及(2)按司法管辖区分列的已支付所得税，从而提高所得税披露的透明度。这些修订使投资者能够在他们的资本分配决定中更好地评估一个实体的全球业务和相关的税务风险以及税务规划和运营机会如何影响其所得税税率和未来现金流的前景。此更新中的其他修改改进了
通过(1)增加对税前收益(或亏损)和所得税费用(或利益)的披露，以符合美国证券交易委员会(美国证券交易委员会)规则S-X 210.4-08(H)、一般应用规则-财务报表一般说明：所得税费用的披露，以及(2)删除不再被认为对成本有利或相关的披露，从而提高披露的有效性和可比性。本更新中的修订自2024年12月15日之后的年度期间生效。我们目前正在评估该指南将对我们的披露产生的影响。
附注C-每股收益
普通股每股基本收益的计算方法是将普通股股东可获得的收入除以当期已发行普通股的加权平均数。稀释后每股普通股收益的计算方法与普通股基本收益类似，不同之处在于已发行普通股的加权平均数量有所增加，以包括在发行潜在摊薄普通股的情况下将会发行的额外普通股数量。
下表显示了基本每股收益和稀释后每股收益的计算方法：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
以千为单位，每股除外 | | Year ended December 31, |
| | | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 分子： | | | | | | |
| 美国硅石控股公司的净收益(亏损) | | $ | 146,925 | | | $ | 78,176 | | | $ | (33,761) | |
| | | | | | |
| 分母： | | | | | | |
| 加权平均流通股 | | 76,980 | | | 75,512 | | | 74,350 | |
| 股票奖励的冲淡效果 | | 1,540 | | | 2,158 | | | — | |
| 假设稀释的加权平均流通股 | | 78,520 | | | 77,670 | | | 74,350 | |
| | | | | | |
| 美国二氧化硅控股公司应占每股盈利（亏损）： | | | | | | |
| 每股基本收益(亏损) | | $ | 1.91 | | | $ | 1.04 | | | $ | (0.45) | |
| 稀释后每股收益(亏损) | | $ | 1.87 | | | $ | 1.01 | | | $ | (0.45) | |
如果我们处于亏损状态，潜在的稀释性股票将被排除在稀释加权平均流通股和稀释每股收益的计算之外。某些股票期权、限制性股票奖励和业绩股单位被排除在每股稀释收益的计算之外，因为它们的影响是反稀释的。这些潜在的稀释股票和股票奖励(以千为单位)被排除在普通股稀释收益(亏损)的计算之外如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | Year ended December 31, |
| | | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 被排除的潜在摊薄股份 | | — | | | — | | | 1,714 | |
| 不包括股票期权 | | 349 | | | 509 | | | 667 | |
| 限制性股票和业绩单位奖不包括在内 | | 48 | | | 36 | | | 66 | |
附注D--累计其他综合收益(亏损)
累计其他综合收益(亏损)
累计其他全面收益(亏损)包括与现金流量对冲相关的公允价值调整、经验净损益累计调整以及与员工福利计划和外币换算调整相关的前期服务成本，扣除税项。下表按构成部分列出累计其他全面收益(亏损)的变化(以千为单位)： | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至2023年12月31日止的年度 |
| | 现金流量套期保值未实现亏损 | | 外币折算调整 | | 养恤金和其他退休后福利负债 | | 总计 |
| 期初余额 | $ | (2,342) | | | $ | (1,262) | | | $ | 1,881 | | | $ | (1,723) | |
| 改叙前的其他全面收入 | 882 | | | 281 | | | 1,189 | | | 2,352 | |
| 从累计其他全面亏损中重新归类的金额 | — | | | — | | | (754) | | | (754) | |
| 期末余额 | $ | (1,460) | | | $ | (981) | | | $ | 2,316 | | | $ | (125) | |
从与养恤金和其他退休后福利有关的累计其他全面收入(亏损)中重新归类的任何金额都计入按税前金额计算的定期福利净成本。
附注：E-应收账款
应收账款(以千计)包括以下内容：
| | | | | | | | | | | |
| 2023年12月31日 | | 2022年12月31日 |
| 应收贸易账款 | $ | 190,189 | | | $ | 209,683 | |
| 减去：信贷损失准备金 | (5,323) | | | (5,691) | |
| 应收贸易账款净额 | 184,866 | | | 203,992 | |
| 其他应收账款 | 1,051 | | | 4,639 | |
| 应收账款总额 | $ | 185,917 | | | $ | 208,631 | |
我们将我们的贸易应收账款分为以下投资组合：石油和天然气支撑剂以及工业和特种产品，这也与我们的报告部门保持一致。我们根据历史收款趋势、未偿还应收账款的年龄、特定客户的风险(例如信用记录、破产或其他持续经营问题)以及当前的经济和行业状况来估计信贷损失拨备。如果事件或情况表明特定应收账款余额可能减值，则进一步考虑这些余额的可收回性，并相应调整备抵。当我们用尽了内部和外部的催收努力，但未能成功收回到期金额时，逾期余额就会被注销。
下表反映了按投资组合分类分列的信贷损失准备金变动情况(以千计)：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 油气支撑剂 | | 工业及特种产品 | | 总计 |
| 2022年12月31日期初余额 | $ | 4,028 | | | $ | 1,663 | | | $ | 5,691 | |
| 信贷损失准备 | — | | | (103) | | | (103) | |
| 回收率 | 95 | | | — | | | 95 | |
| 核销 | (300) | | | (60) | | | (360) | |
| 2023年12月31日期末余额 | $ | 3,823 | | | $ | 1,500 | | | $ | 5,323 | |
我们的十大客户约占 44%, 40%和40截至二零二三年、二零二二年及二零二一年十二月三十一日止年度，分别占总销售额的%。截至2023年、2022年及2021年12月31日止年度，并无单一客户占我们总销售额的10%以上。于2023年及2022年12月31日，概无客户应收账款占应收贸易账款总额10%或以上。
注释F—附件
库存（千）包括以下各项：
| | | | | | | | | | | |
| 2023年12月31日 | | 2022年12月31日 |
| 供应品 | $ | 65,422 | | | $ | 54,805 | |
| 原材料和在制品 | 54,142 | | | 47,042 | |
| 成品 | 29,865 | | | 45,779 | |
| 总库存 | $ | 149,429 | | | $ | 147,626 | |
注G—财产、厂房和矿山开发
物业、厂房和矿山开发（千）包括：
| | | | | | | | | | | |
| 2023年12月31日 | | 2022年12月31日 |
| 矿业权与矿山开发 | $ | 793,582 | | | $ | 789,601 | |
| 资产报废成本 | 14,728 | | | 8,869 | |
| 土地 | 53,100 | | | 53,128 | |
| 土地改良 | 87,618 | | | 76,456 | |
| 建筑物 | 76,691 | | | 73,151 | |
| 机器和设备 | 1,253,734 | | | 1,217,933 | |
| 家具和固定装置 | 2,841 | | | 3,922 | |
| 在建工程 | 54,186 | | | 55,696 | |
| 2,336,480 | | | 2,278,756 | |
| 累计损耗、折旧、摊销和减值费用 | (1,211,260) | | | (1,099,922) | |
| 不动产、厂房和矿山开发共计，净额 | $ | 1,125,220 | | | $ | 1,178,834 | |
截至2023年和2022年12月31日止年度，与物业、厂房和矿山开发有关的折旧、损耗和摊销费用为美元，124.9百万美元和美元128.4分别为100万美元。
注H—商誉和无形资产
按业务分部划分之商誉账面值（千）变动包括以下各项： | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 石油和天然气支撑剂分部 | | 工业及特种产品分部 | | 总计 |
| 2021年12月31日的余额 | $ | — | | | $ | 185,649 | | | $ | 185,649 | |
| | | | | |
| 减值损失 | — | | | — | | | — | |
| | | | | |
| 2022年12月31日的余额 | — | | | 185,649 | | | 185,649 | |
| | | | | |
| 减值损失 | — | | | — | | | — | |
| 2023年12月31日的余额 | $ | — | | | $ | 185,649 | | | $ | 185,649 | |
|
商誉及商号于10月31日每年进行减值评估，或于出现减值迹象时更频密。我们评估了自上次定性评估日期以来的事件和情况，包括宏观经济状况、行业和市场状况以及我们的整体财务表现。因此，未发现触发事件， 不是截至2023年及2022年12月31日止年度录得与商誉或商号有关的减值开支。
无形资产账面值变动（千）包括以下各项： | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
| | 总账面金额 | 累计摊销 | | 网络 | 总账面金额 | 累计摊销 | | 网络 |
| | | | | | | | |
| 技术与知识产权 | $ | 71,936 | | $ | (34,894) | | | $ | 37,042 | | $ | 71,651 | | $ | (29,990) | | | $ | 41,661 | |
| 客户关系 | 66,999 | | (37,597) | | | 29,402 | | 66,999 | | (32,791) | | | 34,208 | |
| 固定存续期无形资产总额： | $ | 138,935 | | $ | (72,491) | | | $ | 66,444 | | $ | 138,650 | | $ | (62,781) | | | $ | 75,869 | |
| 商号 | 64,240 | | — | | | 64,240 | | 64,240 | | — | | | 64,240 | |
| 其他 | 700 | | — | | | 700 | | 700 | | — | | | 700 | |
| 无形资产总额： | $ | 203,875 | | $ | (72,491) | | | $ | 131,384 | | $ | 203,590 | | $ | (62,781) | | | $ | 140,809 | |
技术和知识产权的估计使用寿命 15年客户关系的估计使用寿命是一系列， 13 - 20好几年了。
摊销费用为$9.7百万，$9.7百万美元和美元9.7截至2023年、2022年及2021年12月31日止年度，本集团分别录得约人民币100，000，000元。
于2023年12月31日，与未来五个年度的固定使用期无形资产有关的估计摊销开支（以千计）如下：
| | | | | |
| 2024 | $ | 9,717 | |
| 2025 | $ | 9,716 | |
| 2026 | $ | 9,716 | |
| 2027 | $ | 9,716 | |
| 2028 | $ | 9,676 | |
注I—应付帐目及已计负债
应付账款和应计负债（千）包括：
| | | | | | | | | | | |
| | 十二月三十一日， |
| | 2023 | | 2022 |
| 贸易应付款 | $ | 123,667 | | | $ | 182,555 | |
| 应计薪金和工资 | 7,013 | | | 10,911 | |
| 应计假期负债 | 3,567 | | | 3,093 | |
| 养恤金和退休后福利负债的流动部分 | 986 | | | 1,118 | |
| 应计医疗保健负债 | 1,571 | | | 1,492 | |
| 应计财产税和销售税 | 3,422 | | | 4,287 | |
| | | |
| 衍生负债的当期部分 | 1,819 | | | 2,312 | |
| 其他应计负债 | 5,434 | | | 10,471 | |
| 应付账款和应计负债 | $ | 147,479 | | | $ | 216,239 | |
其他应计负债包括与雇主有关的开支、应付专利权费、应付应计利息及其他项目。
注释J—债务
债务（千）包括：
| | | | | | | | | | | |
| 2023年12月31日 | | 2022年12月31日 |
| 高级担保信贷安排： | | | |
2028年3月23日到期的左轮手枪（10.212023年12月31日和8.442022年12月31日(%) | $ | — | | | $ | — | |
定期贷款融资—最终到期日2030年3月23日（10.212023年12月31日和8.44% 2022年12月31日） | 868,063 | | | 1,059,062 | |
| 减去：未摊销的原始发行折扣 | (24,183) | | | (2,035) | |
| 减去：未摊销债务发行成本 | (13,421) | | | (8,922) | |
| 应付保险融资票据 | 6,470 | | | 5,628 | |
| 融资租赁 | 3,108 | | | 3,260 | |
| 债务总额 | 840,037 | | | 1,056,993 | |
| 减：当前部分 | (16,367) | | | (19,535) | |
| 债务的长期部分总额 | $ | 823,670 | | | $ | 1,037,458 | |
高级担保信贷安排
于2023年3月23日，我们订立了第四份经修订并重列的信贷协议（“信贷协议”），通过订立新的$。1.130亿美元的优先担保信贷安排，其中包括9501亿美元定期贷款(“定期贷款”)和1美元150此外，吾等亦可用于交换额度贷款或信用证，而吾等可根据信贷协议的条款选择增加定期贷款或循环信贷安排。信贷协议项下的借款将按吾等选择时厘定的浮动利率计息，利率以期限担保隔夜融资利率(“SOFR”)或基本利率为基础，每种情况均加上适用保证金。此外，根据信用证协议，我们需要每年向循环贷款人支付承诺费和信用证费用。信贷协议以我们的几乎所有资产和我们的国内子公司的资产以及该等实体的股权质押为抵押。定期贷款将于2030年3月23日到期，Revolver将于2028年3月23日到期。我们将美元大写45.9由于新的信贷协议，债务发行成本和原始发行折扣为1000万欧元。此外，由于某些贷款方退出，一部分债务发行和原始贴现费用被注销，导致额外支出约#美元。4.31000万美元。这被记为债务清偿损失，并记入其他(费用)收入，包括综合业务报表中的利息收入。
信贷安排包含契约，其中包括限制我们的能力，以及我们的某些子公司创造、产生或承担债务和留置权、进行收购或投资、出售资产和支付股息的能力。信贷协议还要求我们将综合杠杆率维持在不超过4.00：1.00自任何财政季度的最后一天起，只要转帐单据的使用量(某些未开立的信用证除外)超过35%，革命者承诺。这些公约有一些重要的例外情况和限制条件。信贷协议包括违约事件以及这类贷款和交易中常见的其他正面和负面契诺。截至2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月31日，我们根据我们的高级担保信贷安排遵守了所有公约。
定期贷款
截至2023年12月31日，我们的高级担保信贷工具的合同到期日(以千为单位)如下：
| | | | | |
| 2024 | $ | 8,750 | |
| 2025 | 8,750 | |
| 2026 | 8,750 | |
| 2027 | 8,750 | |
| 2028 | 8,750 | |
| 此后 | 824,313 | |
| 总计 | $ | 868,063 | |
债务回购
于执行第四份经修订及重订信贷协议前，本公司已根据定期贷款购回未偿还债务#元。1091000万美元。债务发行和原始贴现成本的比例份额与此次回购一起注销，导致额外支出约#美元。1.01000万美元。因此，我们记录了一笔债务清偿损失#美元。1.01000万美元。清偿损失记入合并业务报表中的其他(费用)收入净额，包括利息收入。
在截至2023年12月31日的年度内，我们自愿预付定期贷款#美元。751000万美元。债务发行和原始贴现成本的比例份额与这笔债务的预付款一起注销，导致额外支出#美元。3.21000万美元。这些费用在合并业务报表中记入其他(费用)收入净额，包括利息收入。
于截至二零二二年十二月三十一日止年度内，我们根据定期贷款购回未偿还债务，金额为$1001000万美元和300万美元501000万美元，按97%和96.25%。债务发行和原始贴现成本的比例份额与这些回购一起注销，导致额外支出约#美元。1.81000万美元。因此，我们在清偿债务方面记录了大约#美元的收益。2.91000万美元。清偿收益记入合并业务报表中的其他收入、净额，包括利息收入。
循环信贷额度
我们有一美元150.0百万革命者与零已支取及$15.3截至2023年12月31日，分配给信用证的金额为100万美元，剩余1美元134.7在Revolver下有100万可用。
基于我们的综合杠杆率1.91：1.00截至2023年12月31日，我们可以获得Revolver的全面供应。
应付保险融资票据
在2023年第三季度，我们续签了我们的保单，并通过规定利率为6.6%。这些款项将在一年内分期支付。九个月因此，这些债务被归类为流动债务。截至2023年12月31日，应付票据余额为#美元。6.5百万美元。
附注K--资产报废债务
非活跃地雷的地雷复垦或未来补救费用是根据管理层在预计在场地发生的费用的每一期间结束时的最佳估计数来累计的。此类费用估计数包括适当的持续护理、维护和监测费用。不活跃矿山的估计变化反映在估计修订期间的收益中。与我们的资产报废债务相关的负债记录在我们资产负债表上的其他长期负债中。资产报废债务的变动(以千计)如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2023年12月31日 | | 2022年12月31日 |
| 期初余额 | $ | 20,732 | | | $ | 32,049 | |
| 吸积 | 2,057 | | | 1,498 | |
| 预算的增补和修订 | 7,957 | | | (12,753) | |
| 付款 | (332) | | | (62) | |
| 期末余额 | $ | 30,414 | | | $ | 20,732 | |
负债增加的主要原因是订正了复垦费用估计数和改变了矿场的寿命。
L-公允价值会计
公允价值被定义为在计量日市场参与者之间的有序交易中，为资产或负债在本金或最有利的市场上转移负债而收取或支付的交换价格。公允价值是通过应用以下层次结构来估计的，该层次结构确定了用于测量的输入的优先顺序
公允价值分为三个级别，并根据可用且对公允价值计量有重要意义的最低级别的投入在层次结构内进行分类：
第一级-相同资产或负债在活跃市场上的报价。
第二级--相同资产和负债在活跃市场上的报价以外的可观察投入，不活跃市场上相同或类似资产或负债的报价，或基本上整个资产或负债期限内可观察到或可由可观测市场数据证实的其他投入。
第三级-通常无法观察到的输入，通常反映管理层对市场参与者在为资产或负债定价时使用的假设的估计。
现金等价物
由于到期日较短，我们认为我们在2023年12月31日、2023年12月31日和2022年12月的现金等价物与其报告的账面价值大致相同，因此，我们将我们的现金等价物归类为公允价值层次的第一级。
长期债务，包括本期债务
我们认为，我们的长期债务的公允价值，包括当前的到期日，根据其相对于当前市场利率的实际利率接近其账面价值，因此我们将我们的长期债务归类为公允价值等级的第一级。
衍生工具
我们衍生工具的估计公允价值于每个报告期记录，并根据公开市场随时可得或可从公开报价市场可得的资料厘定。因此，我们将这些掉期协议归类为公允价值等级的第二级。
注：M-派生工具
天然气价格风险的现金流对冲
天然气是商业白炭黑生产过程中用于干燥的主要燃料来源。过去，天然气价格一直波动，我们认为这种波动可能会持续下去。为了管理我们对天然气价格上涨的敞口，我们已经进行了天然气掉期交易。所有这些互换协议都于2022年12月开始生效。衍生工具按其公允价值按到期日计入资产负债表中的其他流动或长期资产或负债内。截至2023年12月31日，我们天然气掉期的公允价值为负债1美元。1.9100万美元，其中1.8百万美元归类于资产负债表上的应付账款和应计负债以及0.1在我们的资产负债表上，百万美元被归类为其他长期债务。截至2022年12月31日，我们天然气掉期的公允价值为1美元。3.11000万美元，其中2.3百万美元归入我们资产负债表上的应付账款和应计负债以及0.8100万美元被归类在我们资产负债表上的其他长期债务中。
我们已将天然气互换协议指定为合格现金流对冲。因此，衍生工具的收益或亏损的有效部分被报告为其他全面收益的组成部分，并在对冲交易影响收益的同一个或多个期间的收益中确认。
下表汇总了我们的衍生工具的公允价值(以千计，合同/名义金额除外)。有关我们衍生工具的估计公允价值的更多信息，请参阅附注L-公允价值会计。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年12月31日 | | | 2022年12月31日 |
| | 成熟性
日期 | | 合同/名义
数量（百万英热单位） | | 携带
金额 | | 公平
价值 | | | 到期日 | | 合同/名义
金额 | | 携带
金额 | | 公平
价值 |
| 天然气—W德克萨斯州（WAHA）—内部FERC | 2023 | | 1,200,000 | | | $ | — | | | $ | — | | | | 2023 | | 1,200,000 | | | $ | (1,887) | | | $ | (1,887) | |
| 天然气—W德克萨斯州（WAHA）—内部FERC | 2024 | | 870,000 | | | $ | (1,542) | | | $ | (1,542) | | | | 2024 | | 870,000 | | | $ | (656) | | | $ | (656) | |
| 天然气—W德克萨斯州（WAHA）—内部FERC | 2024 | | 750,000 | | | $ | (11) | | | $ | (11) | | | | 不适用 | | 不适用 | | $ | — | | | $ | — | |
| 天然气—Henry Hub—NYMEX | 2023 | | 300,000 | | | $ | — | | | $ | — | | | | 2023 | | 300,000 | | | $ | (425) | | | $ | (425) | |
| 天然气—Henry Hub—NYMEX | 2024 | | 120,000 | | | $ | (258) | | | $ | (258) | | | | 2024 | | 120,000 | | | $ | (85) | | | $ | (85) | |
| 天然气—Henry Hub—NYMEX | 2025 | | 90,000 | | | $ | (115) | | | $ | (115) | | | | 2025 | | 90,000 | | | $ | (35) | | | $ | (35) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
在截至2023年12月31日的一年中，我们有不是对于天然气互换衍生品效果不佳。
下表汇总了衍生工具(以千计)对我们的损益表和综合全面收益表的影响：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| Year ended December 31, |
| 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 保监处衍生工具的递延亏损，期初 | $ | (2,342) | | | $ | — | | | $ | — | |
| 在保监处确认的衍生工具收益(损失) | 882 | | | (2,342) | | | — | |
| | | | | |
| 保监处衍生工具的递延亏损，期末 | $ | (1,460) | | | $ | (2,342) | | | $ | — | |
附注N--基于权益的薪酬
2011年7月，我们通过了美国硅石控股公司2011年激励薪酬计划(“2011计划”)，该计划于2015年5月修订并重述，2020年2月1日修订重述，2021年5月13日修订重述，2022年5月12日修订重述，2023年5月11日修订重述。2011年计划规定授予股票期权、限制性股票、业绩单位和其他基于奖励的奖励。我们相信我们2011年的计划使我们员工和董事的利益与我们普通股股东的利益保持一致。在2023年12月31日，我们有4,490,066根据2011年计划可能发行的普通股。如果有必要，我们使用库存股和新股的组合，以满足期权行使或有限奖励和业绩股单位的归属。
股票期权
下表汇总了我们股票期权奖励的状态和变化：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 数量
股票 | | 加权
平均值
行使价格 | | 聚合内在价值 | | 加权
平均值
剩余合同期限（年数） |
| 在2022年12月31日未偿还 | 508,523 | | | $ | 36.22 | | | $ | — | | | 2.0年份 |
| 授与 | — | | | $ | — | | | $ | — | | | |
| 已锻炼 | — | | | $ | — | | | $ | — | | | |
| 被没收 | (122,009) | | | $ | 36.79 | | | $ | — | | | |
| 过期 | (37,434) | | | $ | 24.80 | | | $ | — | | | |
| 截至2023年12月31日的未偿还债务 | 349,080 | | | $ | 37.24 | | | $ | — | | | 1.1年份 |
| 可于2023年12月31日行使 | 349,080 | | | $ | 37.24 | | | $ | — | | | 1.1年份 |
有几个不是截至二零二三年、二零二二年及二零二一年十二月三十一日止年度授出购股权。
下表概述股票期权行使活动：
| | | | | | | | | | | |
| 截至12月31日， |
| 2023 | 2022 | 2021 |
| 已行使之购股权（以实际股份计） | — | | 90,000 | | 10,164 | |
| 已行使期权的内在价值（千） | $ | — | | $ | 613 | | $ | 44 | |
| 从行使期权收到的现金（千） | $ | — | | $ | 955 | | $ | 105 | |
| 行使期权实现的税收优惠（千） | $ | — | | $ | 148 | | $ | 11 | |
截至2023年、2022年和2021年12月31日，有不是与这些选择有关的未确认补偿费用。我们会对发生的损失进行核算。
限制性股票和限制性股票单位奖
下表概述我们未归属限制性股票奖励的状况及变动： | | | | | | | | | | | |
| 新股数量： | | 授予日期加权
平均公允价值 |
| 未归属，2022年12月31日 | 1,438,386 | | | $ | 9.37 | |
| 授与 | 776,339 | | | $ | 12.16 | |
| 既得 | (792,727) | | | $ | 9.00 | |
| 被没收 | (168,019) | | | $ | 9.41 | |
| 未归属，2023年12月31日 | 1,253,979 | | | $ | 11.33 | |
我们同意776,339, 728,357和881,261截至2023年、2022年及2021年12月31日止年度的限制性股票及限制性股票单位奖励。该等奖励之公平值乃根据本公司股票于授出日期之市价计算。
我们认出了$7.6百万，$6.8百万美元和美元7.3在截至2023年、2022年和2021年12月31日的年度内，与限制性股票奖励相关的股权薪酬支出分别为100万美元。截至2023年12月31日，有1美元8.4与这些限制性股票奖励相关的未确认薪酬支出，预计将在加权平均期间确认1.8好几年了。
在截至2020年12月31日的年度内，我们还颁发了现金奖励。这些奖项在一段时间内授予三年并以现金结算。因此，这些裁决被归类为责任文书。我们认识到零, $0.91000万美元和300万美元0.9截至2023年12月31日、2022年和2021年12月31日的年度，与这些奖项相关的支出为1.2亿美元。这些奖励的负债包括在我们资产负债表上的应付账款和其他应计负债中。这些奖励在每个报告期都按公允价值重新计量，由此产生的变化反映在我们的损益表中。截至2023年12月31日，不存在与这些奖励相关的未确认费用。
业绩分享单位奖
下表汇总了我们的绩效份额单位奖励的状态和变化： | | | | | | | | | | | |
| 新股数量： | | 授予日期加权
平均公允价值 |
| 未归属，2022年12月31日 | 2,292,751 | | | $ | 9.51 | |
| 授与 | 1,295,904 | | | $ | 9.54 | |
| 既得 | (1,549,033) | | | $ | 6.60 | |
| 被没收/取消 | (165,562) | | | $ | 11.76 | |
| 未归属，2023年12月31日 | 1,874,060 | | | $ | 11.73 | |
我们同意1,295,904, 920,681和886,091截至2023年、2022年、2022年和2021年12月31日止年度的业绩份额单位奖励。这些奖励的一部分是根据股东总回报(“TSR”)衡量的，一部分是根据调整后的自由现金流(“ACF”)目标衡量的。这些奖励的授予日加权平均公允价值估计为#美元。9.54, $11.79及$12.04截至2023年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日止年度。将授予的TSR测量单位的数量将取决于我们的TSR相对于同级组中每个公司的TSR在三年2023年拨款从2023年1月1日到2025年12月31日，2022年拨款从2022年1月1日到2024年12月31日，2021年1月1日到2021年12月31日。将授予的ACF测量单位的数量将基于ACF的成就与目标。ACF的目标每年制定一次，并由董事会批准。相关补偿费用在归属期间以直线法确认。
TSR奖的授予日期公允价值是使用蒙特卡洛模拟模型估计的。蒙特卡罗模拟模型需要使用高度主观的假设。我们在模型中的关键假设包括我们的普通股和我们自主决定的同行集团公司股票的价格和预期波动性、无风险利率、股息收益率以及我们的普通股和我们自主决定的同行集团公司股票之间的交叉相关性。
我们认出了$7.0百万，$11.5百万美元和美元11.5在截至2023年、2022年和2021年12月31日的年度内，与业绩份额单位奖励相关的薪酬支出分别为100万美元。截至2023年12月31日，有1美元7.8与这些绩效份额单位奖励相关的未确认薪酬支出，预计将在加权平均期间确认1.7好几年了。
在截至2020年12月31日的年度内，我们还颁发了现金奖励。这些奖项在一段时间内授予三年并以现金结算。因此，这些裁决被归类为责任文书。我们认出了$0.11000万，$1.11000万美元和300万美元0.7截至2023年、2022年和2021年12月31日的年度，与这些奖励相关的支出分别为1.2亿美元。这些奖励的负债包括在我们资产负债表上的应付账款和其他应计负债中。这些奖励在每个报告期都按公允价值重新计量，由此产生的变化反映在我们的损益表中。截至2023年12月31日，不存在与这些奖励相关的未确认费用。
附注O--承付款和或有事项
未来最低年度承诺(以千为单位)： | | | | | |
| 截至十二月三十一日止的年度： | 最低购买承诺 |
| 2024 | $ | 10,124 | |
| 2025 | 6,815 | |
| 2026 | 4,687 | |
| 2027 | 2,288 | |
| 2028 | 1,888 | |
| 此后 | 5,884 | |
| 未来购买承诺总额 | $ | 31,686 | |
最低购买承诺
我们与我们的运输和运输供应商以及商品供应商签订服务协议。其中一些协议要求我们在特定时间段内购买最低数量的服务。如果不能满足这些最低合同要求，我们需要支付差额费用，这是根据合同最低金额与实际购买金额之间的差额计算的。
特许权使用费协议的或有负债
2017年5月17日，我们以1美元的价格购买了德克萨斯州克兰县的储备94.4百万现金外加或有对价。或有对价是以运往第三方的吨位为基础的特许权使用费。由于或有对价取决于未来出售的吨位，因此目前无法估计这些未来付款的公允价值。或有代价将于付款可能及可合理评估时资本化，相关损耗开支将作前瞻性调整。
其他承付款和或有事项
我们的运营子公司美国二氧化硅公司(“美国二氧化硅”)已被列为指控接触二氧化硅导致矽肺的各种产品责任索赔的被告。在截至2023年12月31日、2022年和2021年12月31日的年度内，零, 零和二分别对美国硅石提出了索赔。截至2023年12月31日，有39活性二氧化硅相关产品的责任索赔悬而未决，美国二氧化硅是被告。虽然这些索赔的结果不能确切地预测，但管理层认为，这些问题的最终解决不可能对我们的财务状况或运营结果产生超过应计金额的重大不利影响。
我们已将这些索赔的估计负债记录在其他长期债务中，并在我们的综合资产负债表中记录了对保险项下其他资产未来回收的估计。截至2023年12月31日和2022年12月31日，其他非流动资产包括零对于第三方产品责任索赔的保险，以及其他长期债务包括#美元0.9百万美元和美元0.8对于第三方产品的责任索赔，分别为百万美元。
担保项下的债务
**我们已赔偿我们的保险公司在代表我们发行的担保债券持有人执行债券时可能遭受的任何损失。截至2023年12月31日，有美元55.8百万美元的未偿还债券。这些债券的大部分是美元。51.8100万美元，与各政府当局发布的填海要求有关。在矿区被开垦和当局发布正式释放之前，复垦债券仍未偿还。剩余的债券与许可证、许可证和税收有关。
附注P--养恤金和退休后福利
我们维持一个单一雇主非缴费固定收益养老金计划，覆盖某些员工。该计划对所有新员工都是冻结的。该计划根据每位参保员工符合资格的服务年限提供福利。我们的供资政策是在计划的最低所需缴款和最高可扣除缴款的范围内缴款，以符合适当减少未供资的预计福利债务的目标。养恤金计划对有保险的小时工使用每一年的福利水平，对有保险的受薪员工使用最终平均工资方法。该计划使用预测单位信贷成本法来确定精算估值。
我们采用总回报率投资方法，利用股票和固定收益投资的组合，在审慎的风险水平下，最大化计划资产的长期回报。风险容忍度是通过仔细考虑计划负债、计划资金状况和公司财务状况来建立的。投资组合包括股票和固定收益投资的多元化组合。此外，股票投资在美国和非美国股票以及成长性、价值和大小市值方面都是多元化的。通过季度投资组合审查、年度负债衡量和定期资产/负债研究，对投资风险进行持续衡量和监测。
我们采用积木方法来确定计划资产的长期回报率。他们研究了历史市场，并保留了股票和固定收益之间的长期历史关系，这符合被广泛接受的资本市场原则，即波动性较高的资产在长期内产生更大的回报。在确定长期资本市场假设之前，会对通胀和利率等当前市场因素进行评估。长期投资组合回报是通过适当考虑多样化和再平衡的积木方法确定的。审查同行数据和历史回报，以检查合理性和适当性。
此外，我们还为部分员工提供退休后的固定福利医疗和人寿保险福利。承保员工在达到最低年龄和服务要求后，有资格在退休时享受这些福利。提供退休后福利的预计未来成本，如医疗保健和人寿保险，在员工提供服务时被确认为费用。一般来说，退休人员的健康福利是在发生有保障的费用时支付的。
养恤金福利净成本(以千计)包括：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至年底的年度
十二月三十一日， |
| | | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 服务成本 | | $ | 2,325 | | | $ | 2,516 | | | $ | 2,855 | |
| 利息成本 | | 5,343 | | | 3,120 | | | 2,619 | |
| 计划资产的预期回报 | | (6,373) | | | (5,887) | | | (5,688) | |
| 结算损失 | | 1,803 | | | — | | | — | |
| 净摊销和递延 | | 41 | | | 2,249 | | | 3,212 | |
| 养恤金福利费用净额 | | $ | 3,139 | | | $ | 1,998 | | | $ | 2,998 | |
退休后福利费用净额（千）包括：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至十二月三十一日止的年度： |
| | | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 服务成本 | | $ | 8 | | | $ | 18 | | | $ | 24 | |
| 利息成本 | | 332 | | | 180 | | | 141 | |
| 未确认的先前服务成本 | | (2,063) | | | — | | | — | |
| 未确认的净收益 | | (792) | | | (2,360) | | | (2,204) | |
| 退休后福利费用净额 | | $ | (2,515) | | | $ | (2,162) | | | $ | (2,039) | |
退休金及退休后计划的福利责任及计划资产（千）的变动，以及我们的退休金及退休后计划的资金状况（千）如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 养老金福利 | | 退休后福利 |
| | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
| 1月1日的福利义务， | $ | 112,247 | | | $ | 144,251 | | | $ | 7,577 | | | $ | 9,391 | |
| 服务成本 | 2,325 | | | 2,516 | | | 8 | | | 18 | |
| 利息成本 | 5,343 | | | 3,120 | | | 332 | | | 180 | |
| 精算损失(收益) | 2 | | | (28,494) | | | (552) | | | (1,566) | |
| 已支付的福利 | (31,352) | | | (9,486) | | | (469) | | | (504) | |
| | | | | | | |
| 其他 | 74 | | | 340 | | | 34 | | | 58 | |
| 12月31日的福利义务， | $ | 88,639 | | | $ | 112,247 | | | $ | 6,930 | | | $ | 7,577 | |
| 计划资产于2011年1月1日的公允价值， | $ | 88,919 | | | $ | 120,911 | | | $ | — | | | $ | — | |
| 计划资产的实际回报率 | 7,497 | | | (22,507) | | | — | | | — | |
| 雇主供款 | 2,000 | | | — | | | 435 | | | 446 | |
| 已支付的福利 | (31,352) | | | (9,486) | | | (469) | | | (504) | |
| 其他 | — | | | 1 | | | 34 | | | 58 | |
| 12月31日计划资产的公允价值， | $ | 67,064 | | | $ | 88,919 | | | $ | — | | | $ | — | |
| 截至12月31日确认为养老金和其他退休后福利负债的计划资产少于福利义务 | $ | (21,575) | | | $ | (23,328) | | | $ | (6,930) | | | $ | (7,577) | |
固定福利养恤金计划的累计福利债务总额为#美元，其中不包括未来加薪的假设。88.6百万美元和美元112.2分别在2023年、2023年和2022年12月31日达到100万。我们在综合经营报表中将服务成本以外的组成部分计入其他收入、净额，包括利息收入。
2023年11月20日，美国硅石公司与Securian Financial(Securian)的子公司签订了一项承诺协议，根据该协议，美国硅石公司同意购买非参与的单一保费团体年金合同，该合同将向Securian转移约$21.6该计划的固定福利养恤金义务中有100万涉及该计划下的某些退休人员、参与人和受益人。
集团年金合同的购买覆盖了大约521名美国硅石公司参与者和受益人(转移参与者)。根据集团年金合同，Securian通过其全资子公司明尼苏达人寿保险公司做出了不可撤销的承诺，并将独自负责，从2024年1月开始支付每个转移参与者的养老金福利。该交易不会改变支付给转移参与者的养恤金福利金额。
购买集团年金合同的资金直接来自该计划的资产，资金来自该计划背后的养老金信托基金，不需要美国硅石公司提供现金或资产出资。我们转账了大约$21.6-交易完成时的养老金福利债务和相关计划资产，并确认税前养老金结算亏损#美元1.81000万美元。该计划的资金状况并未因此交易而发生实质性变化。
我们还赞助没有资金的、不合格的养老金计划。这些计划的预计福利债务、累计福利债务和计划资产的公允价值为#美元。1.2百万，$1.2百万美元和零分别于2023年12月31日和2022年12月31日。
养恤金和退休后福利义务的未来估计年度福利付款(以千计)如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 优势 |
| | | | 退休后 |
| | 养老金 | | 在此之前
医疗保险
补贴 | | 之后
医疗保险
补贴 |
| 2024 | $ | 7,159 | | | $ | 864 | | | $ | 864 | |
| 2025 | 7,117 | | | 776 | | | 776 | |
| 2026 | 7,145 | | | 711 | | | 711 | |
| 2027 | 7,051 | | | 659 | | | 659 | |
| 2028 | 6,966 | | | 596 | | | 596 | |
| 2029-2033 | 32,951 | | | 2,400 | | | 2,400 | |
我们对2024财年养老金和退休后医疗福利计划预期缴款的最佳估计为#美元。4.81000万美元和300万美元0.9分别为100万美元。
与养恤金和退休后计划的精算净亏损有关的累计其他综合收益(损失)总额为#美元。3.8百万美元和美元6.5分别截至2023年、2023年和2022年12月31日。与养恤金和退休后计划先前服务费用有关的累计其他全面收入(损失)总额为收益#美元。3.3百万美元和美元5.4分别截至2023年、2023年和2022年12月31日。
2023年和2022年的精算收益主要是由美国合格计划和退休后医疗计划的贴现率变化推动的。贴现率变化的影响被计划资产的实际回报超过计划资产的预期回报部分抵消。
我们使用以下加权平均假设来确定我们在该计划下的义务：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 养老金和福利 | | 退休后福利 |
| | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
| 贴现率 | 5.0 | % | | 5.2 | % | | 4.9 | % | | 5.1 | % |
| 长期薪酬增长率 | 不适用 | | 不适用 | | 不适用 | | 不适用 |
| 计划资产的长期回报率 | 7.3 | % | | 6.0% | | 不适用 | | 不适用 |
| 医疗保健费用趋势率： | | | | | | | |
| 65岁前初始比率/最终比率 | 不适用 | | 不适用 | | 7.3%/4.5% | | 6.8%/4.5% |
| 65年前最后一年 | 不适用 | | 不适用 | | 2032 | | 2031 |
| 65岁后初始比率/最终比率 | 不适用 | | 不适用 | | 不适用/不适用 | | 不适用/不适用 |
| 65后最后一年 | 不适用 | | 不适用 | | 不适用 | | 不适用 |
用于确定预计退休金和退休后债务的加权平均贴现率已更新，以反映预期长期回报率，其到期日与使用怡安休伊特的AA高于中曲线的计划债务付款相若。
养恤金福利和退休后福利计划使用的死亡率表如下： | | | | | | | | | | | |
| | 养恤金和退休后福利 |
| | 2023 | | 2022 |
| 健康生活 | 使用MP—2021量表的2012年基础死亡率表（含世代死亡率改善）
| | 使用MP—2021量表的2012年基础死亡率表（含世代死亡率改善） |
| 残疾人生活 | 使用MP—2021量表的2012年基础死亡率表（含世代死亡率改善）
| | 使用MP—2021量表的2012年基础死亡率表（含世代死亡率改善） |
主要投资类别及其占所投资计划资产总额公平值之相对百分比如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 养老金和福利 | | 退休后福利(1) |
| | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
| 股权证券 | 54.1 | % | | 54.3 | % | | — | % | | — | % |
| 债务证券 | 43.4 | % | | 44.2 | % | | — | % | | — | % |
| 现金 | 2.5 | % | | 1.5 | % | | — | % | | — | % |
| | |
(1)退休人员健康福利由本公司于所支付费用时支付。 |
退休金计划资产于二零二三年十二月三十一日按资产类别划分的公平值（千）如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 1级 | | 二级 | | 第三级 | | 总计 |
| 现金和现金等价物 | $ | — | | | $ | 1,652 | | | $ | — | | | $ | 1,652 | |
| 共同基金： | | | | | | | |
| 多样化的新兴市场 | 2,960 | | | — | | | — | | | 2,960 | |
| 国外大掺混 | 11,707 | | | — | | | — | | | 11,707 | |
| 大帽混合物 | 11,685 | | | — | | | — | | | 11,685 | |
| 中帽混合物 | 6,763 | | | — | | | — | | | 6,763 | |
| 房地产 | 3,204 | | | — | | | — | | | 3,204 | |
| | | | | | | |
| 固定收益证券： | | | | | | | |
| 公司票据和债券 | 17,768 | | | — | | | — | | | 17,768 | |
| 美国国债 | 5,012 | | | — | | | — | | | 5,012 | |
| 抵押贷款支持证券 | — | | | 3,250 | | | — | | | 3,250 | |
| 资产支持证券 | — | | | 3,063 | | | — | | | 3,063 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| 净资产 | $ | 59,099 | | | $ | 7,965 | | | $ | — | | | $ | 67,064 | |
退休金计划资产于二零二二年十二月三十一日按资产类别划分的公平值（千）如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 1级 | | 二级 | | 第三级 | | 总计 |
| 现金和现金等价物 | $ | — | | | $ | 1,362 | | | $ | — | | | $ | 1,362 | |
| 共同基金： | | | | | | | |
| 多样化的新兴市场 | 4,221 | | | — | | | — | | | 4,221 | |
| 国外大掺混 | 16,740 | | | — | | | — | | | 16,740 | |
| 大帽混合物 | 15,464 | | | — | | | — | | | 15,464 | |
| 中帽混合物 | 7,720 | | | — | | | — | | | 7,720 | |
| 实物资产 | 4,144 | | | — | | | — | | | 4,144 | |
| 固定收益证券： | | | | | | | |
| 公司票据和债券 | 27,892 | | | — | | | — | | | 27,892 | |
| 美国国债 | 5,223 | | | — | | | — | | | 5,223 | |
| 抵押贷款支持证券 | — | | | 3,000 | | | — | | | 3,000 | |
| 资产支持证券 | — | | | 3,153 | | | — | | | 3,153 | |
| | | | | | | |
| 净资产 | $ | 81,404 | | | $ | 7,515 | | | $ | — | | | $ | 88,919 | |
我们致力于三根据工会代表雇员的集体谈判协议的条款，多雇主固定福利养老金计划。多雇主计划必须对两个或多个无关公司的员工进行集体谈判。这些计划允许多个雇主集中他们的养老金资源，并实现与计划的日常管理相关的效率。多雇主计划通常由管理层和劳工代表组成的董事会管理，并通过雇主缴款提供资金。然而，在大多数情况下，管理层没有直接代表。
参加多雇主计划与单一雇主计划的风险不同：1)一个雇主为多雇主计划贡献的资产可能被用于向其他参与雇主的雇员提供福利；2)如果一个参与雇主停止向该计划供款，该计划的无资金义务可能由其余参与雇主承担；以及3)如果我们不再有义务向我们供款的一个或多个多雇主计划供款，我们可能被要求根据该计划资金不足的状况向这些计划支付一笔金额，称为提取负债。
我们参加的每个多雇主养老金计划的摘要如下： | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
养老金
基金 | EIN/养老金
计划编号： | | 《养老金保护法》 区域状态(1) | | FIP/RP状态
待定/
已实施 | | 公司
投稿
(单位：千) | | 附加费
强加的 | | 期满
日期
CBA |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 | | 2021 | |
| LIUNA | 52-6074345/001 | | Green | | Green | | 不是 | | $ | 406 | | | $ | 395 | | | $ | 378 | | | 不是 | | 6/7/2025 |
| IUOE | 36-6052390/001 | | Green | | Green | | 不是 | | 349 | | | 376 | | | 328 | | | 不是 | | 8/1/2027 |
CSSS(2) | 36-6044243/001 | | 红色 | | 红色 | | 是 | | 51 | | | 51 | | | 51 | | | 北美 | | 北美 |
(1)2006年的《养老金保护法》将区域地位定义为：绿色健康区、黄色濒危区、橙色严重濒危区和红色临界区。
(2)2011年，我们退出了中部各州、东南部和西南地区养老金计划。美元的提款责任1.0百万美元将按月分期付款，约为$4,000直到2031年。
我们对个人多雇主养老基金的缴费不超过5基金截至2023年、2023年、2022年和2021年12月31日止年度捐款总额的%。此外，我们对多雇主退休后福利计划的缴费在随附的合并财务报表中列报的所有期间都不重要。
我们还发起了一项涵盖某些员工的固定缴款计划。我们通过两种方式为该计划做出贡献。对于不在固定福利计划覆盖范围内的某些员工，我们支付的供款等于4他们工资的1%。对于所有其他符合条件的员工，我们将提供高达6符合条件的收入的百分比。捐款为$7.7百万，$6.9百万美元和美元5.9截至2023年、2022年和2021年12月31日的年度分别为100万美元。
附注Q-租约
我们租赁有轨电车、办公场所、采矿物业、采矿/加工设备以及运输和其他设备。我们的大部分租约的剩余租期约为一年至20好几年了。我们的租赁条款可能包括在合理确定我们将行使该选择权时延长或终止租约的选项。我们与租赁部分和非租赁部分签订了租赁协议，后者通常单独入账。
与租赁有关的补充资产负债表信息(除期限和利率信息外，以千计)如下：
| | | | | | | | | | | |
| 租契 | 分类 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
| 资产 | | | |
| 运营中 | 租赁使用权资产 | $ | 37,890 | | $ | 39,088 | |
| 金融 | 租赁使用权资产 | 3,205 | | 3,286 | |
| 租赁资产总额 | | $ | 41,095 | | $ | 42,374 | |
| 负债 | | | |
| 当前 | | | |
| 运营中 | 经营租赁负债的当期部分 | $ | 18,569 | | $ | 19,773 | |
| 金融 | 长期债务的当期部分 | 1,147 | | 1,107 | |
| 非当前 | | | |
| 运营中 | 经营租赁负债 | 55,089 | | 64,478 | |
| 金融 | 长期债务，净额 | 1,961 | | 2,153 | |
| *租赁总负债 | | $ | 76,766 | | $ | 87,511 | |
经营租赁负债乃根据剩余租赁期内剩余租赁付款的净现值计算。由于我们的大部分租赁并无提供隐含利率，因此在厘定租赁负债及租赁付款现值时，我们使用基于租赁开始日期可得资料的增量借款利率。与租赁有关的加权平均剩余租期及贴现率如下：
| | | | | | | | |
| 租赁期限和贴现率 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
| 加权平均剩余租期： | | |
| * | 6.2年份 | 6.4年份 |
| *融资租赁 | 4.8年份 | 4.4年份 |
| | |
| 加权平均贴现率： | | |
| * | 6.3 | % | 5.7 | % |
| *融资租赁 | 6.6 | % | 5.1 | % |
计入综合经营报表的租赁开支组成部分如下：
| | | | | | | | | | | |
| 租赁费 | 分类 | 截至年底的年度
2023年12月31日 | 截至年底的年度
2022年12月31日 |
经营租赁成本 (1) | 销售成本 | $ | 37,648 | | $ | 38,576 | |
经营租赁成本(2) | 销售、一般和管理 | 2,539 | | 1,641 | |
| | | |
总计(3) | | $ | 40,187 | | $ | 40,217 | |
(1)包括短期经营租赁费用，23.31000万美元和300万美元23.5截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度分别为100万美元。
(2)包括短期经营租赁费用，1.21000万美元和300万美元0.5截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度分别为100万美元。
(3) 不包括费用$0.91000万美元和300万美元1.5 截至2023年及2022年12月31日止年度的融资租赁金额为百万美元。
与租赁有关的补充现金流量信息如下：
| | | | | | | | |
| 截至2023年12月31日的年度 | 截至2022年12月31日的年度 |
| 为计量租赁负债所包括的金额支付的现金： | | |
| *支持运营租赁的运营现金流 | $ | 25,541 | | $ | 22,410 | |
| 融资租赁现金流量 | $ | 1,009 | | $ | 1,576 | |
| | |
| 以新的租赁负债换取的使用权资产： | | |
| * | $ | 4,768 | | $ | 14,744 | |
| *融资租赁 | $ | 1,626 | | $ | 2,536 | |
截至2023年12月31日的租赁负债到期日：
| | | | | | | | |
| 租赁负债到期日 | 经营租约 | 融资租赁 |
| 2024 | $ | 23,405 | | $ | 1,342 | |
| 2025 | 17,252 | | 1,060 | |
| 2026 | 13,172 | | 896 | |
| 2027 | 9,413 | | 46 | |
| 2028 | 7,171 | | 46 | |
| 此后 | 21,727 | | 144 | |
| *租赁付款总额 | $ | 92,140 | | $ | 3,534 | |
| 减：利息 | 16,714 | | 426 | |
| 减：其他业务费用 | 1,768 | | — | |
| *总计 | $ | 73,658 | | $ | 3,108 | |
注R—所得税
我们定期评估递延税项资产，以厘定是否需要估值拨备。最终，递延税项资产的变现取决于在暂时性差异变为可扣减及╱或可动用抵免的期间内产生的未来应课税收入。为此，管理层考虑历史应课税收入水平、递延税项负债的预定拨回、税务规划策略及预计未来应课税收入。基于该等考虑因素，以及部分递延税项资产的结转可用性，管理层相信我们更有可能实现递延税项资产的利益。
所得税前收入（亏损）（千）包括：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | Year ended December 31, |
| | | | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 美国 | | | | $ | 172,214 | | | $ | 87,686 | | | $ | (48,328) | |
| 外国 | | | | 23,355 | | | 16,313 | | | 11,252 | |
| 总计 | | | | $ | 195,569 | | | $ | 103,999 | | | $ | (37,076) | |
所得税（支出）福利（千）包括： | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | Year ended December 31, |
| | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 当前： | | | | | |
| 联邦制 | $ | (6,603) | | | $ | (1,650) | | | $ | — | |
| 状态 | (5,936) | | | (3,078) | | | (3,353) | |
| 外国 | (1,230) | | | (491) | | | (1,385) | |
| (13,769) | | | (5,219) | | | (4,738) | |
| 延期： | | | | | |
| 联邦制 | (32,972) | | | (17,881) | | | 7,589 | |
| 状态 | (2,339) | | | (3,059) | | | (96) | |
| 外国 | — | | | — | | | — | |
| (35,311) | | | (20,940) | | | 7,493 | |
| 所得税(费用)福利 | $ | (49,080) | | | $ | (26,159) | | | $ | 2,755 | |
所得税（支出）福利（千）不同于采用美国联邦法定税率提供的金额，原因如下： | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| Year ended December 31, | | | |
| | 2023 | | 2022 | | 2021 | | | |
| 按美国联邦法定税率计算的所得税（费用）福利 | $ | (41,069) | | | $ | (21,838) | | | $ | 7,786 | | | | |
| 减少（增加）原因是： | | | | | | | | |
| 静态消耗 | 3,758 | | | 2,963 | | | 2,012 | | | | |
| | | | | | | | |
| 上一年度纳税申报表对账 | (996) | | | (1,564) | | | (2,490) | | | | |
| 扣除联邦福利后的州所得税 | (7,385) | | | (4,003) | | | 445 | | | | |
| 国际业务的影响 | (854) | | | (830) | | | (380) | | | | |
| 未确认的税收优惠 | 1,055 | | | (89) | | | (1,302) | | | | |
| | | | | | | | |
| 股权补偿 | 1,684 | | | (195) | | | (627) | | | | |
| 高管薪酬 | (4,963) | | | (300) | | | (2,092) | | | | |
| 其他，净额 | (310) | | | (303) | | | (597) | | | | |
| 所得税(费用)福利 | $ | (49,080) | | | $ | (26,159) | | | $ | 2,755 | | | | |
递延税项资产及负债乃根据已颁布税法，就财务报告及税务目的所记录之资产与负债价值间之暂时差额，以及经营亏损净额及其他结转确认。
产生递延税项资产及负债之暂时性差异及结转类别之税务影响（以千计）包括以下各项： | | | | | | | | | | | |
| | 十二月三十一日， |
| | 2023 | | 2022 |
| 递延税项总资产： | | | |
| 净营业亏损结转和国家税收抵免 | $ | 23,839 | | | $ | 54,638 | |
| 养恤金和退休后福利费用 | 6,214 | | | 6,789 | |
| | | |
| 财产、厂房和设备 | 8,210 | | | 5,935 | |
| 应计费用 | 12,989 | | | 18,232 | |
| 盘存 | 369 | | | — | |
| 联邦税收抵免 | — | | | 1,047 | |
| 基于股票的薪酬费用 | 4,187 | | | 6,374 | |
| 利息支出限额 | 21,685 | | | 19,826 | |
| 无形资产 | 4,139 | | | 6,366 | |
| 租赁债务负债 | 8,918 | | | 11,393 | |
| 其他 | 7,406 | | | 5,886 | |
| 递延税项资产总额 | 97,956 | | | 136,486 | |
| 递延税项负债总额： | | | |
| 土地和矿产财产基础差异 | (130,764) | | | (124,669) | |
| 固定资产和折旧 | (67,014) | | | (74,714) | |
| 盘存 | — | | | (1,170) | |
| | | |
| 其他 | (636) | | | (569) | |
| 递延税项负债总额 | (198,414) | | | (201,122) | |
| 递延税项净负债 | $ | (100,458) | | | $ | (64,636) | |
我们有联邦净经营亏损结转约为74.6截至2023年12月31日，百万美元，其中50.5 百万美元的收入受80%的应纳税所得额限制，而且没有到期日。这些损失的剩余部分将受到国内税收法典第382节的年度限制，该限制将于2028年至2033年开始到期，但预计将完全实现。
下表为我们未确认税务优惠的对账（千）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | Year ended December 31, |
| | | | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 截至1月1日的余额 | | | | $ | 856 | | | $ | 856 | | | $ | — | |
| 增加前几年的纳税状况 | | | | — | | | — | | | 856 | |
| 诉讼时效失效 | | | | (856) | | | — | | | — | |
| 截至12月31日的余额 | | | | $ | — | | | $ | 856 | | | $ | 856 | |
我们将与不确定税务状况相关的潜在利息和罚款纳入综合经营报表的所得税（开支）╱福利项目。于二零二三年、二零二二年及二零二一年，我们累计与不确定税务状况有关的估计利息及罚款约为 零, $0.11000万美元和300万美元0.4 百万，分别。截至2023年、2022年及2021年12月31日，我们约有 零, $0.52000万美元，和美元0.4 100万美元的利息和罚款与不确定的税务状况有关。我们预计未来十二个月内未确认的税务优惠不会有重大变动。2020年至2022年向国税局提交的纳税申报表以及向许多州实体提交的纳税申报表仍需接受审查。
注释S—收入
我们考虑按产品及服务层面按业务分部分类的销售额，以描述收入及现金流量的性质、金额、时间及不确定性如何受经济因素变动的影响。 下表反映我们按主要来源分类的销售额（千）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至2023年12月31日的年度 | 截至2022年12月31日的年度 |
| 类别 | | 油气支撑剂 | | 工业及特种产品 | | 总销售额 | 油气支撑剂 | | 工业及特种产品 | | 总销售额 |
| 产品 | | $ | 673,848 | | | $ | 557,746 | | | $ | 1,231,594 | | $ | 576,293 | | | $ | 563,480 | | | $ | 1,139,773 | |
| 服务 | | 320,428 | | | — | | | 320,428 | | 385,374 | | | — | | | 385,374 | |
| 总销售额 | | $ | 994,276 | | | $ | 557,746 | | | $ | 1,552,022 | | $ | 961,667 | | | $ | 563,480 | | | $ | 1,525,147 | |
下表反映我们分类为未账单应收款项的合约资产及分类为递延收入的合约负债（以千计）的变动：
| | | | | | | | | | | |
| | 未开票应收款 |
| | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
| 期初余额 | | $ | — | | $ | 1,957 | |
| 重新分类为开票应收款 | | — | | (4,457) | |
| 超过期间账单确认的收入 | | — | | 2,500 | |
| 期末余额 | | $ | — | | $ | — | |
我们签订了某些客户供应协议，赋予客户在平均初始合同期限内以折扣价格以一定数量购买某些产品的权利。一至十五年。预付款代表未来的采购，并记录为递延收入，在每项供应协议的合同期限内确认为收入。
| | | | | | | | | | | |
| | 递延收入 |
| | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
| 期初余额 | | $ | 30,752 | | $ | 20,741 | |
| 从期初持有的余额确认的收入 | | (15,370) | | (3,905) | |
| 未履行履约义务期间收款递延的收入 | | 130 | | 27,398 | |
| 从期间收款确认的收入 | | — | | (13,482) | |
| 期末余额 | | $ | 15,512 | | $ | 30,752 | |
我们已选择使用ASC 606-10-50-14允许的实际权宜之计，据此，我们排除了对分配给剩余履约义务的交易价格以及我们预计何时确认此类收入的披露。我们的大部分剩余履约义务主要由未履行的产品、运输服务和劳务订单组成，所有这些订单的剩余期限都小于一年。递延收入的长期部分主要是指可退还和不可退还的客户预付款的组合，与当前的履约义务相关的客户预付款尚不存在，但预计将在合同到期前产生。我们剩余的未履行履约义务主要包括长期设备租赁安排，在该安排中，我们确认收入等于我们有权开票的收入。一般来说，不存在与我们剩余的履约义务相关的可变对价，也不会从相关交易价格中排除对价。
海外业务
下表包括与我们海外业务有关的信息（千）：
| | | | | | | | | | | |
| 在过去几年里 |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2021年12月31日 |
| 总销售额 | $ | 110,107 | | $ | 112,753 | | $ | 96,317 | |
| 税前收入 | $ | 23,355 | | $ | 16,313 | | $ | 11,252 | |
| 净收入 | $ | 18,450 | | $ | 12,887 | | $ | 8,889 | |
海外业务约占美元23.11000万美元和300万美元33.4 截至2023年12月31日及2022年12月31日的合并资产分别为百万美元。
附注T—关联方交易
有几个不是截至二零二三年、二零二二年或二零二一年十二月三十一日止年度的关联方交易。
注U—节段报告
我们的业务被组织成二可报告的部门，石油和天然气支撑剂和工业和特种产品，基于终端市场。可报告分部与管理层对我们所服务市场的看法以及主要经营决策者审阅的财务资料一致。我们将石油及天然气支撑剂以及工业及特种产品业务作为企业的组成部分进行管理，这些业务拥有独立的资料，并由首席运营决策者定期评估，以决定如何分配资源及评估业绩。
在石油和天然气支撑剂领域，我们主要通过提供和输送压裂砂或“压裂砂”来服务于石油和天然气开采市场，压裂砂被泵入油井和天然气井，以支撑打开的岩石裂缝，并增加油井中石油和天然气的流量。
工业产品和特种产品部门由超过800用于各种市场的产品类型和材料，包括建筑和建筑产品、填充剂和扩充剂、过滤、玻璃制造、吸收剂、铸造以及运动和娱乐。
运营部门的业绩主要根据部门贡献利润率进行评估，利润率不包括销售、一般和行政成本、公司成本、工厂产能扩建费用和设施关闭成本。我们认为，如上所述，分部贡献利润率是评估我们分部经营业绩的适当指标。然而，分部贡献利润率是一种非公认会计准则计量，应被视为是对净收益(亏损)或根据公认会计准则编制的其他财务业绩计量的补充，而不是替代或高于净收益(亏损)。每一家的其他会计政策二可报告部分与附注B-这些合并财务报表的重要会计政策摘要中的部分相同。
下表显示了可报告部门的销售额和部门贡献利润率(以千为单位)，以及未分配给报告部门的其他经营业绩：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至年底的年度
十二月三十一日， |
| | | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| 销售： | | | | | | |
| 油气支撑剂 | | $ | 994,276 | | | $ | 961,667 | | | $ | 615,448 | |
| 工业及特种产品 | | 557,746 | | | 563,480 | | | 488,431 | |
| 总销售额 | | 1,552,022 | | | 1,525,147 | | | 1,103,879 | |
| 分部贡献利润率： | | | | | | |
| 油气支撑剂 | | 361,998 | | | 301,837 | | | 160,052 | |
| 工业及特种产品 | | 187,665 | | | 170,280 | | | 168,499 | |
| 总分部贡献利润率 | | 549,663 | | | 472,117 | | | 328,551 | |
| 不计入销售分部成本的经营活动 | | (18,268) | | | (17,159) | | | (19,655) | |
| 销售、一般和行政 | | (118,797) | | | (143,838) | | | (119,628) | |
| 折旧、损耗和摊销 | | (137,259) | | | (140,166) | | | (161,131) | |
| 商誉和其他资产减值 | | — | | | — | | | (202) | |
| 利息支出 | | (101,709) | | | (77,598) | | | (71,157) | |
| 其他收入，净额，包括利息收入 | | 21,939 | | | 10,643 | | | 6,146 | |
| 所得税(费用)福利 | | (49,080) | | | (26,159) | | | 2,755 | |
| 净收益(亏损) | | $ | 146,489 | | | $ | 77,840 | | | $ | (34,321) | |
| 减去：非控股权益应占净亏损 | | (436) | | | (336) | | | (560) | |
| 归属于美国二氧化硅控股公司的净收入（亏损）。 | | $ | 146,925 | | | $ | 78,176 | | | $ | (33,761) | |
按分部划分的资产信息，包括资本支出和折旧、损耗和摊销，不包括在管理层在监测业绩时使用的报告中，因此不按分部划分报告。于2023年及2022年12月31日，185.6已分配给这些部门， 零分配给石油和天然气支撑剂和$185.6100万元用于工业和特种产品。
注V——公司财务
美国硅石控股公司
(仅限母公司)
简明资产负债表
| | | | | | | | | | | |
| | 十二月三十一日， |
| 2023 | | 2022 |
| | (单位：千) |
| 资产 |
| 流动资产： | | | |
| 现金和现金等价物 | $ | 101,378 | | | $ | 48,398 | |
| 其他应收账款 | — | | | 275 | |
| 应由关联公司支付 | 98,206 | | | 160,315 | |
| 流动资产总额 | 199,584 | | | 208,988 | |
| 对子公司的投资 | 655,993 | | | 495,776 | |
| 总资产 | $ | 855,577 | | | $ | 704,764 | |
| 负债和股东权益 |
| 流动负债： | | | |
| 应付账款和应计负债 | $ | 50 | | | $ | 50 | |
| 应付股息 | — | | | 20 | |
| 流动负债总额 | 50 | | | 70 | |
| 总负债 | 50 | | | 70 | |
| 股东权益： | | | |
| 优先股 | — | | | — | |
| 普通股 | 877 | | | 854 | |
| 额外实收资本 | 1,249,460 | | | 1,234,834 | |
| 留存赤字 | (204,159) | | | (351,084) | |
| 库存股，按成本计算 | (196,745) | | | (186,196) | |
| 累计其他综合(亏损)收入 | (125) | | | (1,723) | |
| 美国二氧化硅控股公司股东权益 | 849,308 | | | 696,685 | |
| 非控制性权益 | 6,219 | | | 8,009 | |
| 股东权益总额 | 855,527 | | | 704,694 | |
| 总负债和股东权益 | $ | 855,577 | | | $ | 704,764 | |
美国硅石控股公司
(仅限母公司)
简明经营及全面收益（亏损）表
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | Year ended December 31, |
| | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| (单位：万人) |
| 销售额 | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | |
| 销售成本 | — | | | — | | | — | |
| 运营费用 | | | | | |
| 销售、一般和行政 | 252 | | | 253 | | | 252 | |
| 总运营费用 | 252 | | | 253 | | | 252 | |
| 营业亏损 | (252) | | | (253) | | | (252) | |
| 其他收入(费用) | | | | | |
| 利息收入 | 2,983 | | | 565 | | | 5 | |
| 其他收入合计 | 2,983 | | | 565 | | | 5 | |
| 除所得税前收入（亏损）和子公司净利润中的权益 | 2,731 | | | 312 | | | (247) | |
| 所得税费用 | — | | | — | | | — | |
| 子公司净利润中的权益前收入（亏损） | 2,731 | | | 312 | | | (247) | |
| 子公司盈利中的权益，扣除税项 | 143,758 | | | 77,528 | | | (34,074) | |
| 净收益(亏损) | $ | 146,489 | | | $ | 77,840 | | | $ | (34,321) | |
| 减去：非控股权益应占净亏损 | (436) | | | (336) | | | (560) | |
| 归属于美国二氧化硅控股公司的净收入（亏损）。 | $ | 146,925 | | | $ | 78,176 | | | $ | (33,761) | |
| | | | | |
| 净收益(亏损) | $ | 146,489 | | | $ | 77,840 | | | $ | (34,321) | |
| 其他全面收益(亏损) | | | | | |
衍生工具未实现收益（亏损）（扣除税项后，281, $(746)和$0分别为2023年、2022年和2021年） | 882 | | | (2,342) | | | — | |
外币换算调整数（扣除税款90, $(269)和$(309）分别为2023年、2022年和2021年） | 281 | | | (845) | | | (1,000) | |
养恤金和其他退休后福利负债调整数（扣除税款后净额139, $355、和$3,131分别为2023年、2022年和2021年） | 435 | | | 1,115 | | | 9,828 | |
| 综合收益(亏损) | $ | 148,087 | | | $ | 75,768 | | | $ | (25,493) | |
| 减去：非控股权益应占综合亏损 | (436) | | | (336) | | | (560) | |
| 美国二氧化硅控股公司应占全面收益（亏损）。 | $ | 148,523 | | | $ | 76,104 | | | $ | (24,933) | |
美国硅石控股公司
(仅限母公司)
股东权益简明报表 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (金额以千为单位) | 面值 | 库存股 | 额外实收资本 | 保留赤字—现有 | 累计其他综合(亏损)收入 | 美国二氧化硅公司股东权益 | 非控制性权益 | 总计
股东的
权益 |
| 2021年1月1日的余额 | $ | 827 | | $ | (181,615) | | $ | 1,200,023 | | $ | (395,496) | | $ | (8,479) | | $ | 615,260 | | $ | 11,531 | | $ | 626,791 | |
| 净亏损 | — | | — | | — | | (33,761) | | — | | (33,761) | | (560) | | (34,321) | |
| | | | | | | | |
| 外币折算调整 | — | | — | | — | | — | | (1,000) | | (1,000) | | — | | (1,000) | |
| 养恤金和退休后负债 | — | | — | | — | | — | | 9,828 | | 9,828 | | — | | 9,828 | |
| 现金股利 | — | | — | | — | | (3) | | — | | (3) | | — | | (3) | |
| 对非控股权益的分配 | — | | — | | — | | — | | — | | — | | (1,103) | | (1,103) | |
| 基于普通股票的报酬计划活动： | | | | | | | | |
| 基于股权的薪酬 | — | | — | | 18,809 | | — | | — | | 18,809 | | — | | 18,809 | |
| 行使期权所得收益 | — | | 344 | | (239) | | — | | — | | 105 | | — | | 105 | |
| 与既得限制性股票和股票单位有关的雇员税预扣的股份 | 18 | | (5,023) | | (18) | | — | | — | | (5,023) | | — | | (5,023) | |
| | | | | | | | |
| 2021年12月31日的余额 | $ | 845 | | $ | (186,294) | | $ | 1,218,575 | | $ | (429,260) | | $ | 349 | | $ | 604,215 | | $ | 9,868 | | $ | 614,083 | |
| 净收入 | — | | — | | — | | 78,176 | | — | | 78,176 | | (336) | | 77,840 | |
| 衍生工具未实现亏损 | — | | — | | — | | — | | (2,342) | | (2,342) | | — | | (2,342) | |
| 外币折算调整 | — | | — | | — | | — | | (845) | | (845) | | — | | (845) | |
| 养恤金和退休后负债 | — | | — | | — | | — | | 1,115 | | 1,115 | | — | | 1,115 | |
| | | | | | | | |
| 对非控股权益的分配 | — | | — | | — | | — | | — | | — | | (1,523) | | (1,523) | |
| 基于普通股票的报酬计划活动： | | | | | | | | |
| 基于股权的薪酬 | — | | — | | 18,364 | | — | | — | | 18,364 | | — | | 18,364 | |
| 行使期权所得收益 | — | | 3,051 | | (2,096) | | — | | — | | 955 | | — | | 955 | |
| 与既得限制性股票和股票单位有关的雇员税预扣的股份 | 9 | | (2,953) | | (9) | | — | | — | | (2,953) | | — | | (2,953) | |
| 2022年12月31日的余额 | $ | 854 | | $ | (186,196) | | $ | 1,234,834 | | $ | (351,084) | | $ | (1,723) | | $ | 696,685 | | $ | 8,009 | | $ | 704,694 | |
| 净收入 | — | | — | | — | | 146,925 | | — | | 146,925 | | (436) | | 146,489 | |
| 衍生品未实现收益 | — | | — | | — | | — | | 882 | | 882 | | — | | 882 | |
| 外币折算调整 | — | | — | | — | | — | | 281 | | 281 | | — | | 281 | |
| 养恤金和退休后负债 | — | | — | | — | | — | | 435 | | 435 | | — | | 435 | |
| | | | | | | | |
| 对非控股权益的分配 | — | | — | | — | | — | | — | | — | | (1,354) | | (1,354) | |
| 基于普通股票的报酬计划活动： | | | | | | | | |
| 基于股权的薪酬 | — | | — | | 14,649 | | — | | — | | 14,649 | | — | | 14,649 | |
| | | | | | | | |
| 与既得限制性股票和股票单位有关的雇员税预扣的股份 | 23 | | (10,549) | | (23) | | — | | — | | (10,549) | | — | | (10,549) | |
| 2023年12月31日的余额 | $ | 877 | | $ | (196,745) | | $ | 1,249,460 | | $ | (204,159) | | $ | (125) | | $ | 849,308 | | $ | 6,219 | | $ | 855,527 | |
美国硅石控股公司
(仅限母公司)
简明现金流量表
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | Year ended December 31, |
| | 2023 | | 2022 | | 2021 |
| | (单位：万人) |
| 经营活动： | | | | | |
| 净收益(亏损) | $ | 146,489 | | | $ | 77,840 | | | $ | (34,321) | |
| 将净收益(亏损)与经营活动提供(用于)的现金净额进行调整： | | | | | |
| 权益法投资未分配（收入）亏损净额 | (143,758) | | | (77,528) | | | 34,074 | |
| 资产和负债的变动，扣除收购的影响： | | | | | |
| 其他应收账款 | 275 | | | (275) | | | — | |
| 应付账款和应计负债 | — | | | — | | | (236) | |
| 经营活动提供(用于)的现金净额 | 3,006 | | | 37 | | | (483) | |
| 投资活动： | | | | | |
| 对子公司的投资 | — | | | — | | | — | |
| 用于投资活动的现金净额 | — | | | — | | | — | |
| 融资活动： | | | | | |
| 已支付的股息 | (23) | | | (164) | | | (26) | |
| | | | | |
| 行使期权所得收益 | — | | | 955 | | | 105 | |
| 与既得限制性股票和股票单位预扣股份有关的税款支付 | (10,549) | | | (2,953) | | | (5,023) | |
| 对非控股权益的分配 | (1,354) | | | (1,523) | | | (1,103) | |
| 与子公司的净融资活动 | 61,900 | | | 5,050 | | | 6,675 | |
| 融资活动提供的现金净额 | 49,974 | | | 1,365 | | | 628 | |
| 现金及现金等价物净增加情况 | 52,980 | | | 1,402 | | | 145 | |
| 期初现金及现金等价物 | 48,398 | | | 46,996 | | | 46,851 | |
| 期末现金和现金等价物 | $ | 101,378 | | | $ | 48,398 | | | $ | 46,996 | |
| 补充现金流信息： | | | | | |
| 期内收到的现金用于： | | | | | |
| 利息 | $ | (2,983) | | | $ | (565) | | | $ | (17) | |
注册人简明财务报表附注(仅限母公司)
由于美国硅石控股有限公司子公司的受限净资产(定义见S-X法规第4-08(E)(3)条)超过我们合并净资产的25%，这些仅限母公司的财务报表是根据S-X法规附表I第12-04条编制的。我们的运营子公司支付股息的能力可能会受到我们信贷安排条款的限制，正如这些财务报表的附注J-债务中所讨论的那样。
这些简明母公司财务报表均采用综合财务报表附注所述的相同会计原则和政策编制；唯一的例外是(A)母公司采用权益会计法对其子公司进行会计核算，(B)母公司使用单独报税法从子公司分配税项，以及(C)公司间贷款不被冲销。在母公司财务报表中，我们对子公司的投资自收购之日起按子公司未分配收益中的成本加权益列示。这些简明的母公司财务报表应与本报告其他部分包括的综合财务报表和相关附注一并阅读。
不是在简明财务报表列报的年度内，母公司的合并实体向母公司支付现金股息。
附注W--后续事件
我们在综合财务报表可供印发之日对后续事件进行了评估，未发现任何需要披露的事件。
没有。
信息披露控制和程序的评估
我们的管理层在首席执行官和首席财务官的参与下，评估了截至2023年12月31日我们的披露控制和程序的有效性。《交易法》规则13a-15(E)和15d-15(E)中定义的术语“披露控制和程序”是指公司的控制和其他程序，旨在确保公司在根据交易法提交或提交的报告中要求披露的信息在美国证券交易委员会规则和表格指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告。披露控制和程序包括但不限于控制和程序，旨在确保公司根据《交易所法》提交或提交的报告中要求披露的信息得到积累，并酌情传达给公司管理层，包括其主要高管和主要财务官，以便及时做出关于要求披露的决定。根据对我们截至2023年12月31日的披露控制和程序的评估，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，截至该日期，我们的披露控制和程序在合理的保证水平下是有效的。
管理层认识到，任何控制和程序，无论设计和操作多么良好，都只能为实现其目标提供合理的、而不是绝对的保证，管理人员必须在评估可能的控制和程序的成本-效益关系时运用其判断。
管理层财务报告内部控制年度报告
我们的管理层在首席执行官和首席财务官的领导下，负责建立和维护交易法规则13a-15(F)所定义的对财务报告的充分内部控制。
我们的财务报告内部控制制度旨在根据美国公认的会计原则，向我们的管理层和董事会提供关于财务报告的可靠性和为外部目的编制财务报表的合理保证。
我们的管理层在2013年使用该框架对财务报告内部控制的有效性进行了评估内部控制--综合框架由特雷德韦委员会(COSO)赞助组织委员会发布。正如COSO框架所指出的，内部控制制度，无论构思和运作如何完善，都只能就实体财务报告目标的实现向管理层和董事会提供合理的、而不是绝对的保证。根据这一框架下的评估，管理层得出结论，我们对财务报告的内部控制自2023年12月31日起有效。
我们的独立注册会计师事务所已经审计了截至2023年12月31日我们对财务报告的内部控制的有效性，如下所述。
财务报告内部控制的变化
在截至2023年12月31日的季度内，管理层根据《交易所法案》第13a-15(D)或15d-15(D)规则进行的评估中确定的对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理地可能对财务报告的内部控制产生重大影响的变化。
独立注册会计师事务所报告
董事会和股东
美国二氧化硅控股公司
对财务报告内部控制的几点看法
我们根据2013年建立的标准，审计了截至2023年12月31日美国硅谷控股公司(特拉华州的一家公司)及其子公司(以下简称公司)的财务报告内部控制内部控制--综合框架由Treadway委员会赞助组织委员会（“COSO”）发布。我们认为，截至2023年12月31日，公司在所有重大方面均按照2013年制定的标准对财务报告进行了有效的内部控制。 内部控制--综合框架由COSO发布。
我们还按照美国上市公司会计监督委员会(“PCAOB”)的标准审计了合并的 本公司于2023年12月31日及截至2023年12月31日止年度的财务报表，以及我们日期为2024年2月27日的报告对该等财务报表发表了无保留意见。
意见基础
本公司管理层负责维持有效的财务报告内部控制，并负责评估财务报告内部控制的有效性，包括在随附的《管理层财务报告内部控制报告》中。我们的责任是根据我们的审计，对公司财务报告的内部控制发表意见。我们是一家在PCAOB注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会和PCAOB的适用规则和法规，我们必须与公司保持独立。
我们是按照PCAOB的标准进行审计的。这些标准要求我们计划和执行审计，以获得合理的保证，以确定财务报告的有效内部控制是否在所有重要方面都得到了维护。我们的审计包括了解财务报告的内部控制，评估存在重大弱点的风险，根据评估的风险测试和评估内部控制的设计和运作有效性，以及执行我们认为在情况下必要的其他程序。我们相信，我们的审计为我们的观点提供了合理的基础。
财务报告内部控制的定义及局限性
公司对财务报告的内部控制是一个程序，旨在根据公认的会计原则，为财务报告的可靠性和为外部目的编制财务报表提供合理保证。公司对财务报告的内部控制包括下列政策和程序：(1)关于保存合理详细、准确和公平地反映公司资产的交易和处置的记录；(2)提供合理的保证，即交易被记录为必要的，以便按照公认的会计原则编制财务报表，公司的收入和支出仅根据公司管理层和董事的授权进行；(三)提供合理保证，防止或及时发现可能对财务报表产生重大影响的未经授权收购、使用或处置公司资产。
由于其固有的局限性，财务报告的内部控制可能无法防止或发现错误陈述。此外，对未来期间进行任何有效性评估的预测都有可能因条件的变化而出现控制不足的风险，或者政策或程序的遵守程度可能会恶化。
Grant Thornton LLP
休斯敦，得克萨斯州
2024年2月27日
规则10b5-1交易计划
在截至2023年12月31日的三个月内，我们的董事或高管通过或已终止任何购买或出售我们证券的合同、指示或书面计划，旨在满足规则10b-5-1(C)或任何“非规则10b-5-1交易安排”的肯定辩护条件：
不适用。
第III部
本项目所要求的有关董事和公司治理的信息将在2024年委托书中的“提案1：董事选举”中列出，并以引用的方式并入本文。
根据S-K法规第401项的指示，本项目所要求的有关美国二氧化硅公司高管的信息，在本年度报告的表格10-K的第I部分，第(1)项“注册人的高管”项下列出。
本项目要求提供的信息将在2024年委托书中的“高管和董事薪酬”和“薪酬委员会报告”中列出，并通过引用并入本文。
| | | | | |
| 第12项。 | 某些实益拥有人的担保所有权以及管理层和有关股东的事项 |
S-K条例第403条规定的有关某些实益所有人和管理层担保所有权的信息将在2024年委托书的“股权”项下列出，并通过引用并入本文。
S-K条例第201(D)项所要求的关于根据股权补偿计划授权发行的证券的信息作为一个单独的标题“根据股权补偿计划授权发行的证券”提供，载于本年度报告表格10-K第二部分第(5)项。
本项目所要求的资料将载于二零二四年委托书“与相关人士的交易”及“独立性的确定”，并以引用方式纳入本报告。
本项目所需资料将载于二零二四年委任书“批准Grant Thornton LLP为二零二四年独立注册会计师事务所”一节，并以引用方式纳入本报告。
第四部分。
以下文件作为本报告的一部分提交：
综合财务报表
Grant Thornton LLP日期为2024年2月27日的综合财务报表连同有关报告，作为第8项的一部分。财务报表和补充数据。
| | | | | |
| | 页面 |
独立注册会计师事务所报告 | 79 |
截至2023年12月31日和2022年12月的合并资产负债表 | 80 |
截至2023年、2023年、2022年和2021年12月31日止年度的综合业务报表 | 81 |
截至2023年、2023年、2022年和2021年12月31日止年度的综合全面收益表 | 82 |
截至2023年、2023年、2022年和2021年12月31日止年度股东权益综合报表 | 83 |
截至2023年、2023年、2022年和2021年12月31日的合并现金流量表 | 85 |
合并财务报表附注 | 87 |
*财务报表明细表
附表一—母公司（美国二氧化硅控股公司）的简明财务资料于二零二三年及二零二二年十二月三十一日及截至二零二三年、二零二二年及二零二一年十二月三十一日止年度的财务报表，包括于合并财务报表附注五—母公司财务报表，作为第八项的一部分。财务报表和补充数据。
这些展品包括一些展品
本项目所要求的信息通过引用本年度报告10—K表格中包含的附件索引而并入本文。
展品索引
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| | | 以引用方式并入 |
展品 数 | 描述 | | 表格 | | 文件编号 | | 展品 | | 提交日期 |
2.1# | 于2018年3月22日，EP收购母公司，Inc.美国二氧化硅公司，宁静收购公司，EPMC Parent LLC，作为股东代表，仅出于第11.17条的目的，Golden Gate Private Equity，Inc. | | 10-Q | | 001-35416 | | 2.1 | | 2018年4月24 |
3.1 | 美国二氧化硅控股公司第三次修订和重述的注册证书，2017年5月4日生效。 | | 8-K | | 001-35416 | | 3.1 | | 2017年5月10日 |
3.2 | 美国二氧化硅控股有限公司第三次修订和重述的章程，2017年5月4日生效。 | | 8-K | | 001-35416 | | 3.2 | | 2017年5月10日 |
4.1 | 普通股证书样本。 | | S-1/A | | 333-175636 | | 4.1 | | 2011年12月7日 |
4.2 | 根据《交易法》第12条登记的注册人证券的说明 | | 10-K | | 001-35416 | | 4.2 | | 2020年2月25日 |
10.1+ | 2012年3月22日，美国二氧化硅公司与布莱恩·A·Shinn | | 8-K | | 001-35416 | | 10.1 | | 2012年3月22日 |
10.2+ | 不合格股票期权协议的格式。 | | S-1/A | | 333-175636 | | 10.17 | | 2011年8月29日 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
10.3+ | 赔偿协议格式。 | | S-1/A | | 333-175636 | | 10.20 | | 2011年12月29日 |
10.4+ | William J. Kacal与美国二氧化硅控股公司（U.S. Silica Holdings，Inc.）签署的日期为2011年12月27日的书面协议。 | | S-1/A | | 333-175636 | | 10.24 | | 2011年12月29日 |
10.5+ | 2012年4月27日，Peter Bernard和美国二氧化硅控股公司签署的协议书。 | | 8-K | | 001-35416 | | 10.10 | | 2012年5月1日 |
10.6+ | 2016年2月18日对裁决协议的综合修正案。 | | 8-K | | 001-35416 | | 10.3 | | 2016年2月23日 |
10.7+ | 不合格股票期权协议的格式。 | | 10-K | | 001-35416 | | 10.2 | | 2015年2月25日 |
10.8+ | 2016年2月18日美国二氧化硅控股公司对雇佣协议的修正案布莱恩·辛恩 | | 8-K | | 001-35416 | | 10.2 | | 2016年2月23日 |
10.9+ | 2016年11月3日对授标协议的综合修正案。 | | 10-K | | 001-35416 | | 10.22 | | 2017年2月23日 |
10.10+ | 信件协议，2017年8月15日生效，由黛安·杜伦和美国硅石控股公司签署。 | | 8-K | | 001-35416 | | 10.1 | | 2017年8月18日 |
10.11# | 第四次修订和重新签署的信贷协议，日期为2023年3月23日，由USS Holdings，Inc.作为担保人，美国硅石公司作为借款人，美国硅石公司的某些子公司作为额外担保人，其中提到的贷款人和法国巴黎银行作为贷款人的行政代理。 | | 8-K | | 001-35416 | | 10.1 | | 2023年3月23日 |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
10.12+ | 限制性股票单位协议的形式，根据修订和重新修订的美国硅石控股公司2011年激励薪酬计划。 | | 10-Q | | 001-35416 | | 10.1 | | 2020年5月1日 |
10.13+ | 美国硅石控股公司修订并重新声明了2020年4月29日修订并重申的控制权变更计划。 | | 10-Q | | 001-35416 | | 10.2 | | 2020年5月1日 |
10.14+ | 根据修订和重新修订的美国硅石控股公司2011年激励薪酬计划的绩效份额单位协议(相对TSR)的格式 | | 10-Q | | 001-35416 | | 10.1 | | 2021年4月30日 |
10.15+ | 桑德拉·罗杰斯和美国硅石控股公司签署并于2021年9月21日生效的信件协议。 | | 10-K | | 001-35416 | | 10.19 | | 2022年2月25日 |
10.16+ | 根据修订和重订的美国硅石控股公司2011年激励薪酬计划的限制性股票单位协议的格式 | | 10-Q | | 001-35416 | | 10.1 | | 2022年4月29日 |
10.17+ | 根据修订和重新修订的美国硅石控股公司2011年激励薪酬计划的绩效份额单位协议(相对TSR)的格式 | | 10-Q | | 001-35416 | | 10.2 | | 2022年4月29日 |
10.18+ | 根据修订和重新修订的美国硅谷控股公司2011年激励薪酬计划的业绩分享单位协议(调整后的现金流)的格式 | | 10-Q | | 001-35416 | | 10.3 | | 2022年4月29日 |
10.19+ | 限制性股票单位协议的形式，根据修订和重新修订的美国硅石控股公司2011年激励薪酬计划。 | | 10-Q | | 001-35416 | | 10.2 | | 2023年4月28日 |
10.20+ | 根据修订和重新修订的美国硅石控股公司2011年激励薪酬计划的绩效份额单位协议(相对TSR)的格式 | | 10-Q | | 001-35416 | | 10.3 | | 2023年4月28日 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
10.21+ | 根据修订和重新修订的美国硅谷控股公司2011年激励薪酬计划的业绩分享单位协议(调整后的现金流)的格式 | | 10-Q | | 001-35416 | | 10.4 | | 2023年4月28日 |
10.22+ | 第五次修订和重述美国二氧化硅控股公司2011年激励性薪酬计划，经修订和重述2023年5月11日 | | 8-K | | 001-35416 | | 10.1 | | 2023年5月12日 |
10.23+* | Simon Bates和U.S. Silica Holdings，Inc.于2023年6月29日签署的协议书。 | | | | | | | | |
10.24+* | 书面协议，日期为2023年7月13日，由Jimmi Sue Smith和美国Silica Holdings，Inc. | | | | | | | | |
10.25+# | 2023年8月10日由Michael L. Winkler，美国二氧化硅公司和美国二氧化硅控股公司 | | 8-K | | 001-35416 | | 10.1 | | 2023年8月11日 |
10.26+# | 唐纳德·A. Merril、美国二氧化硅公司和美国二氧化硅控股公司 | | 8-K | | 001-35416 | | 10.1 | | 2023年11月24日 |
21.1* | 美国二氧化硅控股有限公司子公司列表 | | | | | | | | |
23.1* | 独立注册会计师事务所同意。 | | | | | | | | |
23.2* | 第三方质量保证人的同意 | | | | | | | | |
31.1* | 规则13a—14（a）/15（d）—14（a）Shinn，首席执行官 | | | | | | | | |
31.2* | 第13a—14（a）/15（d）—14（a）条由首席财务官Kevin J. Hough证明。 | | | | | | | | |
32.1* | 第1350条首席执行官布莱恩·A·希恩的认证。 | | | | | | | | |
32.2* | 第1350条首席财务官凯文·J·霍夫的认证。 | | | | | | | | |
95.1* | 煤矿安全信息披露。 | | | | | | | | |
96.1 | 伊利诺伊州拉萨尔县渥太华站点技术报告摘要 | | 10-K | | 001-35416 | | 96.1 | | 2023年2月24日 |
96.2 | 技术报告摘要，内华达州潘兴县科罗拉多站点 | | 10-K | | 001-35416 | | 96.2 | | 2023年2月24日 |
96.3 | 技术报告摘要，德克萨斯州道森县Lamesa Site | | 10-K | | 001-35416 | | 96.3 | | 2023年2月24日 |
96.4 | 技术报告摘要，德克萨斯州克兰县克兰恩工地 | | 10-K | | 001-35416 | | 96.4 | | 2023年2月24日 |
97.1* | 高管薪酬追回政策(2023年7月20日修订并重新确定) | | | | | | | | |
101* | 101.INS XBRL实例-实例文档不出现在交互数据文件中，因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中 | | | | | | | | |
| 101.SCH XBRL分类扩展架构 | | | | | | | | |
| 101.CAL XBRL分类扩展计算 | | | | | | | | |
| 101.Lab XBRL分类扩展标签 | | | | | | | | |
| 101.Pre XBRL分类扩展演示文稿 | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 101.定义XBRL分类扩展定义 | | | | | | | | |
104* | 公司截至2020年12月31日的10-K表格年度报告的封面，格式为内联XBRL(包含在附件101中) | | | | | | | | |
| | | | | |
| # | 根据S-K条例第601(B)(2)项，已略去附表。应美国证券交易委员会的要求，我们将向该委员会提供遗漏的时间表。 |
在收到股东书面要求后，我们将向该股东提供上述任何证据的副本，并向美国二氧化硅控股公司付款。提供该等副本所招致的合理开支。
不适用。
签名
根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条的要求，注册人已于2024年2月27日正式促使以下签名人代表其签署本报告，并经正式授权。
| | | | | | | | | | | |
| 美国二氧化硅控股公司 |
| |
| /s/Bryan A. Shinn |
| 姓名：。 | | 布莱恩·A·希恩 |
| 标题： | | 首席执行官 |
根据1934年《证券交易法》的要求，本报告由以下人员代表注册人以所示的身份和日期签署。
| | | | | | | | | | | | | | |
| 名字 | | 容量 | | 日期 |
| | |
/S/ B瑞安A、SHinn | | 董事首席执行官兼首席执行官
(首席行政主任) | | 2024年2月27日 |
| 布莱恩·A·希恩 | | | |
| | |
/S/KEVIN J. HOUGH | | 执行副总裁总裁，首席财务官
(首席财务会计官) | | 2024年2月27日 |
| 凯文·J·霍夫 | | | |
| | |
/S/ C哈尔斯 Shaver | | 董事会主席 | | 2024年2月27日 |
| 查尔斯·谢弗 | | | |
| | |
/S/ PEter B埃尔纳尔 | | 董事 | | 2024年2月27日 |
| 彼得·伯纳德 | | | |
| | |
| /s/Diane Duren | | 董事 | | 2024年2月27日 |
| 黛安·杜伦 | | | |
| | |
/S/ W伊利亚姆J·KACAL | | 董事 | | 2024年2月27日 |
| 威廉·J·卡卡尔 | | | |
| | | | |
| /s/SANDO ROGERS | | 董事 | | 2024年2月27日 |
| 桑德拉·罗杰斯 | | | |
| /s/JIMMI SUE SMITH | | 董事 | | 2024年2月27日 |
| 吉米·苏·史密斯 | | | |
| | | | |
| /s/Simon Bates | | 董事 | | 2024年2月27日 |
| 西蒙·贝茨 | | | |
