美国 美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549

表格6—K/A

外国私人发行人报告
根据规则13a-16或15d-16
根据1934年《证券交易法》

报告日期：2024年2月9日

委托公文编号：001-39570

蒂姆·S.A.
(注册人的确切名称见其章程)

若昂 Cabral de Melo Neto Avenue，850-North Tower-12^这是地板
22775-057巴西RJ里约热内卢
(主要执行机构地址)

用复选标记表示注册人是否提交或将在表格20-F或表格40-F的封面下提交年度报告。

表20-F表 40-F☐

用复选标记表示注册人是否按照S-T规则101(B)(1)的规定以纸张形式提交了表格6-K。

是，☐不是

用复选标记表示注册人是否按照S-T规则101(B)(7)的规定以纸张形式提交了表格6-K。

是，☐不是

TIM S.A.及其子公司

个别和合并财务报表2023年12月31日

蒂姆·S.A.

财务报表

2023年12月31日

目录

独立审计师关于财务报表的报告

致本公司股东、董事会成员及董事

蒂姆·S/A

里约热内卢-RJ

意见

本公司已审核S/A(“本公司”)的个别及综合财务报表，分别确认为个人及综合财务报表，包括于2023年12月31日的资产负债表及截至该日止年度的全面收益表及股东权益及现金流量变动表，以及财务报表附注，包括重大会计政策资料概要。

我们认为，所附财务报表在所有重要方面都公平地反映了S集团于2023年12月31日的个别及综合财务状况，以及根据巴西采用的会计惯例及国际会计准则委员会(国际会计准则委员会)颁布的国际财务报告准则(IFRS)截至该年度的个别及综合财务业绩及现金流量。

意见基础

我们是按照巴西和国际审计准则进行审计的。根据这些标准，我们的责任在审计师对我们报告的个别和合并财务报表的审计责任一节中作了进一步说明。根据《会计师职业道德准则》中规定的相关道德原则以及巴西国家会计委员会(CFB)发布的专业标准，我们独立于公司及其子公司，并已根据这些要求履行了我们的其他道德责任。我们相信，我们获得的审计证据是充分和适当的，可以为我们的意见提供 基础。

将重点放在相应数字的重述上

如财务报表附注2(H)所述，由于具体现金流量的变化，为便于比较而列报的个别和合并现金流量表上一年的相应数字已进行调整，并根据《企业资源规划》第23号(国际会计准则第8号)--会计政策、会计估计的变化和错误进行了重述。我们对这件事的看法没有被修改。

独立审计师关于财务报表的报告

关键审计事项

关键审计事项是指，在我们的专业判断中， 在我们对本期财务报表的审计中最重要的事项。这些事项是在我们对个别和合并财务报表进行整体审计的背景下处理的，并在形成我们对这些事项的意见时处理，我们不就这些事项提供单独的意见。对于下面的每一件事，我们对审计如何处理这件事的描述，包括对我们程序的发现或结果的任何评论 ，都是在该上下文中提供的。

我们已经履行了审计师对我们报告的个别和合并财务报表审计部分所述的责任，包括与这些事项有关的责任。因此，我们的审计包括为回应我们对财务报表重大错报风险的评估而设计的程序的执行情况。我们审计程序的结果，包括为解决以下事项而执行的程序，为我们对所附财务报表的审计意见提供了基础。

与税务有关的或有事项准备

如财务报表附注24所披露，截至2023年12月31日，本公司是多项不同司法管辖区级别的税务索偿及法律程序的一方，金额达199.03亿雷亚尔，其中6.66亿雷亚尔的拨备已记入财务报表，而余下的192.36亿雷亚尔则根据CPC 25(国际会计准则第37号)的拨备、或有负债及或有资产披露为可能亏损。确定与或有税务事项相关的拨备和披露涉及管理层的重大判断，包括他们对争议事项的分析、内部和外部法律顾问的意见以及围绕其最终解决办法的估计。

此外，鉴于涉及的金额巨大，任何影响确定亏损预测的估计或假设的变化 都可能对公司的财务报表产生重大影响。因此，这被认为是一项关键的审计事项。

我们的审计是如何处理这件事的

除其他外，我们的审计程序包括：(A)获得对税务索赔识别和评估的控制设计的理解和评估，包括管理层确定技术优点是否更有可能在法庭上得到支持的过程；(B)让我们的税务专业人士评估本公司有关若干争议事项的技术价值，收集及分析外部法律意见，取得内部及外部法律顾问确认函件，与内部法律顾问会面讨论某些税务争议，并取得本公司内部法律顾问的申述函件；及(C)评估 公司就税务或有事项拨备而作出的披露是否足够。

独立审计师关于财务报表的报告

根据与管理层评估一致的税务或有事项及相关披露拨备 所执行审核程序的结果，吾等理解，就整体财务报表而言，对评估为可能及可能损失的税务申索的计量，以及附注24所载的各项披露均属可接受。

其他事项

增值表

截至2023年12月31日止年度的个别及综合增值表(SVA)由公司管理层负责编制，并就《国际财务报告准则》的目的作为补充资料呈交审计程序，与公司财务报表的审计一并进行。为了形成我们的意见，我们评估了这些报表是否与适用的财务报表和会计记录一致，以及它们的形式和内容是否符合NBC TG 09-增值表定义的标准。吾等认为，该等增值表在所有重大方面均按照上述会计声明所界定的准则公平编制，并与整体个别及综合财务报表保持一致。

财务报表和审计师报告所附的其他信息

管理层负责此类其他信息，这些信息构成了管理报告。

我们对个别和合并财务报表的意见不包括管理报告，我们不对此作出任何形式的保证结论。

关于我们对个别和合并财务报表的审计，我们的责任是阅读管理报告，并在此过程中考虑该报告是否与财务报表存在重大不一致 ，或者我们在审计中获得的知识或其他方面似乎存在重大错误陈述。如果根据我们所做的工作，我们得出结论认为管理报告存在重大误报，我们必须报告这一事实。 我们在这方面没有什么可报告的。

财务报表的管理责任和治理责任

管理层负责根据巴西采用的会计惯例和国际会计准则委员会(IASB)发布的国际财务报告准则(IFRS)编制和公平列报个人和合并财务报表，并负责管理层确定为使财务报表的编制不存在重大错报而必须进行的内部控制，无论是由于舞弊 还是错误。

在编制个别及综合财务报表时，管理层 负责评估本公司作为持续经营企业持续经营的能力，披露与持续经营企业有关的事项，并采用持续经营会计基础，除非管理层有意将本公司清盘或停止经营，或除此外别无选择。

负责治理的人员负责监督公司及其子公司的财务报告流程。

独立审计师关于财务报表的报告

审计师对财务报表的审计责任

我们的目标是合理确定单个财务报表和合并财务报表作为一个整体是否没有重大错报，无论是由于欺诈还是错误，并出具包含我们意见的审计师报告。合理保证是一种高水平的保证，但不能保证按照巴西和国际审计准则进行的审计在存在重大错报时总是能发现它。错误陈述 可能由欺诈或错误引起，如果个别或总体上可以合理地预期它们会影响用户根据这些财务报表做出的经济决策，则被视为重大错误。

作为根据巴西和国际审计准则进行的审计的一部分，我们在整个审计过程中进行专业判断并保持专业怀疑态度。我们还：

独立审计师关于财务报表的报告

我们与负责治理的人员就计划的审计程序的范围和时间以及重大审计结果(包括我们在审计期间可能发现的内部控制中潜在的重大缺陷)进行沟通。

我们还向负责治理的人员提供了一份声明，表明我们 遵守了相关的道德要求，包括适用的独立性要求，并与他们沟通所有关系和其他可能被合理地认为与我们的独立性有关的事项，以及在适用情况下的相关保障措施。

从与负责治理的人沟通的事项中，我们确定了对当期财务报表审计最重要的事项，因此是关键的审计事项 。我们在我们的审计师报告中描述这些事项，除非法律或法规禁止公开披露 事项，或者在极其罕见的情况下，我们确定不应在我们的报告中传达某一事项，因为这样做的不利 后果将合理地超过此类沟通对公共利益的好处。

里约热内卢，2024年2月6日

安永会计师事务所

独立审计师S/S有限公司

CRC SP-015199/F

费尔南多·阿尔贝托·S·马加莱

康塔多CRC SP-133169/O

见个别和合并财务报表的附注 。

见个别和合并财务报表的附注 。

见个别和合并财务报表的附注 。

见个别和合并财务报表的附注 。

见个别和合并财务报表的附注 。

见个别和合并财务报表的附注 。

见个别和合并财务报表的附注 。

见个别和合并财务报表的附注 。

对截至2023年12月31日止年度财务报表 的评论

尊敬的股东们，

TIM S.A.的管理层（“TIM S.A."， “公司”或“TIM”）特此提交其管理报告和2023年盈利分析，以及截至2023年12月31日止财政年度的个人 和合并财务报表以及独立审计师报告。

财务报表是按照巴西采用的会计惯例编制的，其中包括《巴西公司法》、巴西证券交易委员会的规则、会计公告委员会的公告以及国际会计准则理事会颁布的《国际财务报告准则》。

除非另有说明，截至2023年12月31日的 年度的经营和财务信息以巴西雷亚尔（R$）为单位，基于合并金额并根据 巴西公司法。

公司 简介

TIM S.A.是一家上市公司，股票 在圣保罗证券交易所（B3）上市，美国存托凭证（ADR）在纽约证券交易所（NYSE）上市。 2023年，TIM确认，对于16个^这是该公司连续一年保持其作为ISE投资组合(B3‘S企业可持续发展指数)的精选公司之一的地位，加强其对社会、环境和治理方面的持续管理，为其股东和其他利益相关者创造价值。此外，自2011年以来，TIM已 在B3‘S上市Novo Mercado，这是一个公认的维持最高公司治理水平的细分市场。从2021年开始，它成为以下指数的一部分：S&P-B3巴西ESG，Refinitiv多样性与包容性，以及彭博社性别平等。

TIM S.A.由意大利电信集团的子公司Tim Brasil Serviços e Participaçóes S.A.控股。TIM在巴西各地的移动、固定电话、长途和数据传输市场以及覆盖巴西几个州的超宽带市场开展业务。

我们感到非常高兴的是，2023年是取得巨大成就、取得创纪录成绩的杰出之年。之所以取得这样的成绩，是因为我们很好地适应了我们的核心业务部门巴西移动市场的新环境，并探索了正在出现的机会。

我们的核心-移动市场

在11月的投资者日期间，我们 解释说，巴西移动市场比以往任何时候都更加健康，支持多得多的战略。整合后的新市场动态和有利的需求正在推动更好的运营环境。

这种新环境的特点是：(I) 新的、更理性的市场动态，客户关注价值和质量，(Ii)移动服务的重要性，(Iii)随着数据需求的增加而增加使用量的机会 ，以及(Iv)价格可及性。

我们的战略-下一代 时代

我们有一个明确的战略来打造下一代TIM。在这一框架下，我们定义了移动、B2B、宽带和效率四大支柱，这些支柱是将我们的人员、社会和环境整合到我们的业务战略中来制定的。

这种整合推动我们的ESG实践 被公认为全国最发达的实践之一。在巴西最适合工作的公司中，Tim在最佳工作地点评选中排名第12。可持续发展公司还授予我们ESG行业最高评级。S&P将TIM列为全球最具可持续性的电信公司之一。我们是拉美地区最多元化和最具包容性的公司，也是Refinitiv排名世界第一的电信公司。

我们的战略支柱概述如下。

^[1] 物联网

我们的成就^[2] -历史性的一年

2023年，我们的服务收入同比增长10.7%，总额超过230亿雷亚尔，创下历史新高。在成本得到控制的情况下，我们的EBITDA增长了14%以上，达到了我们历史上的另一个纪录，117亿雷亚尔。

在此背景下，我们2023年的EBITDA利润率扩大了 至近49%-在巴西和拉美地区的大型电信公司中最高。衡量我们分配资源效率的另一个指标是资本支出与销售额的比率。我们以有史以来最好的业绩结束了2023年，略低于19%，为我们的运营自由现金流做出了贡献 ^[3]同比增长超过58%，总计42亿雷亚尔。此外，在同比增长50%以上后，我们的净收入增长至27亿雷亚尔。这些结果解释了为什么我们有信心将股东薪酬目标从23亿雷亚尔提高到29.1亿雷亚尔。

在2023年期间，我们进行了广泛的工作，以改善客户体验。我们通过将互动数字化来寻求最佳服务，以加速和提高需求 解决方案。在巴西的所有分辨率排名中，我们都是班上最好的。同时，如果人工服务人员为客户提供服务， 这种交互的满意度一定非常高。我们做到了这一点-呼叫中心NPS在第四季度提高了40%以上。

同时，我们巩固了我们在巴西网络覆盖和质量方面的领先地位，确认了我们拥有最佳网络。我们开发了最大的4G和5G覆盖，是唯一覆盖巴西所有城市的运营商。我们的网络也是巴西运营商中获奖最多的，我们在一致性质量方面排名第一，这是衡量客户实际体验的最相关的KPI。

为了实现这一目标，我们正在创新，以创造最佳的产品，利用新的概念和合作伙伴关系来产生新颖性和独特性。我们已经在LatAM推出了第一个试用服务 ，以鼓励客户测试我们的服务。我们希望该工具能够改变客户对我们质量的看法。 我们刚刚启动了与Ambev的商业合作关系。我们正在扩大收益，将ZéDelivery应用程序中的现金返还用作忠诚度工具。

这些移动发展推动我们发布了行业中最高的混合(预付费+后付费)ARPU，接近30雷亚尔，同比增长近13%。与此同时，我们正在改善后付费的流失率，通过向上迁移增加追加销售结果，并看到预付费支出的增加。

这些显著的成就都是由每一位TIM员工的贡献实现的。我们很自豪能够带领一支敬业、勤奋的团队，敬业度达到90%以上。

结论与展望

今年伊始，我们制定了具有挑战性但可实现的目标。随着我们执行我们的计划，结果开始出现得更快，这导致了TIM在许多KPI中取得了历史上最好的表现。

^[2] 所有财务数据均归一化为非经常性项目，以更好地反映业务动态。

^[3] 表示为租赁减去资本支出后的EBITDA。

我们完成了四分之一个世纪的存在 在每一条战线上都做得过火了。

在这种情况下，我们预计未来几年服务收入将持续增长，高于通胀，EBITDA将扩大，利润率将出现积极变化。这种动态 与保持受益于5G等新技术效率的投资水平相结合，应会促进我们运营自由现金流的 改善。所有这些都将使我们能够继续发展我们的股东薪酬战略，并 再投资于B2B和宽带等增长途径。

我们要成为最受欢迎的 电信公司，还有很长的路要走，因此我们必须始终专注于执行我们的战略，在必要时根据环境进行调整，但绝不能忽视我们的 最终目标。

2.经济和工业 概述

2.1.宏观经济环境

2023年对巴西整体而言是积极的。 在经历了历史上最两极分化的2022年总统选举之后，该国需要推进重要的改革，并进行 特定规模的财政调整。在年底，除了预计到2024年将基本赤字归零之外，已经讨论了30年的税收改革获得了批准，即使只是其中的一部分。 中央银行的运动，从8月开始逐步减少SELIC的过程，以每年11.75%的速度结束今年。

另一个有利的事实是失业率下降了7.8%^[6]2023年，受2022年开始的COVID-19免疫接种进程的影响，这一数字为2014年以来的最低水平，第四季度为7. 4%，延续了过去几个季度的一系列下降 。根据 本季度的结果，与上一季度相比，失业人口的绝对数量略有下降，为810万 人。

[4] 参考比例：高个位数= >6.66%和

[5] 须经股东大会批准

[6]资料来源 巴西地理和统计研究所。

以扩展消费者价格指数（IPCA）衡量的通货膨胀率在2023年底为4.62%^[7]，高于全年预计目标（3.25%），但在1.5%目标的裕度 以内。尽管有第二大的名义增长（7.14%），运输组在 一般通货膨胀指数中的权重最大，为1.46个百分点。汽油是该组的一部分，是组成IPCA的377个项目中权重最大的子项目。在这一年中，价格上涨了12.09%，影响为0.56个百分点。此外，该组中还有另外两个 子项目，它们构成了IPCA最相关的价格上涨。注册和许可证在 年增加了21.22%，在IPCA中占0.53个百分点。机票在排名中排名第三，今年上涨了47.24%，为该指数贡献了 0.32个百分点。在健康和个人护理组中，最大的贡献来自健康计划（指数增长11.52%和 0.43 p. p.）。在住房方面，主要的积极贡献来自住宅用电（9.52%和0.37个百分点）。

二零二三年，汇率录得相当大的 波动，雷亚尔兑美元较上一年年底升值。上一个收盘期， 美元货币收盘报4. 85雷亚尔，占比下跌8. 06%。对美国通货膨胀和外部因素（如俄罗斯和乌克兰之间的战争以及以色列和哈马斯之间于2023年10月开始的对抗）的不确定性导致了货币的振荡情况。相对于巴西雷亚尔，美国货币 在这一年中创下了5.45雷亚尔的高点，而低点为4.72雷亚尔，在国内 不确定性、财政风险和许多关于税收改革提案的讨论以及新的支出框架的情况下，变化了15.5%。 这两项措施将在数月后获得批准，并有助于减少市场的不确定性，年底贸易顺差为 980亿美元，较2022年底增长60.6%。全年出口额为3，397亿美元，较二零二二年录得1. 7%的正增长。进口2409亿美元，同比下降11.7%。超级值代表了整个历史系列的最高记录。

在接下来的一年里，国际形势 以许多不确定性和波动性为特征，高通胀率的阻力有待降低，主要是商品、食品和物流 和生产瓶颈，以及大多数国家国内生产总值增长率的下降。美国的通胀率 放缓至3. 4%，国内生产总值增长2. 5%，而2022年则为2. 1%。欧洲经济增长缓慢， 受到俄罗斯和乌克兰战争以及最近以色列和哈马斯冲突的影响，影响了疫情后经济恢复的步伐。经济合作与发展组织（OECD）成员国的国内生产总值在第三季度增长了0.7%。国际货币基金组织（IMF）预测为3.0%。 ^[8]2003年全球经济的增长。

[7]资料来源： 巴西地理和统计研究所。

^[8]来源：国际货币基金组织

2.2. 电信行业的特殊性

巴西的电信部门 以高度竞争和国家电信局（ANATEL）的有效监管为标志，国家电信局的使命 是“促进巴西电信的发展，以便为其提供现代化和高效的电信基础设施，能够在全国范围内以公平的价格向社会提供适当和多样化的服务”。

在整个发展轨迹中，该行业一直受到巴西市场激烈竞争的影响，从客户可获得的内容 和运营商普遍收取的较低价格的角度来看，这一点可以从非常积极的报价中看出。然而，近年来，这种竞争 更多地转向与质量和服务有关的问题，从价格的角度变得更加理性。在过去的一年里，可以说我们经历了一个向新竞争模式过渡的连续性过程。

2023年，在满足了国家电信局(Anatel)和经济防务行政委员会(CADE)规定的所有先例条件后，TIM、西班牙电信和Claro S.A.全面完成了对Oi Móvel S.A.移动运营资产的收购过程，仲裁法庭批准了买方TIM、西班牙电信和Claro S.A.与卖方OI S.A.就成交价达成的协议。

最后，2023年是巴西5G技术持续实施和扩展的一年，旨在满足对更高连接速度的需求。在此背景下， TIM在2023年底在137个城市实施了5G技术，包括全国所有27个省会城市，天线数量远高于Anatel要求的数量 ，从而为用户提供了更好的体验。

3.TIM服务

3.1.业务

TIM以其强大的品牌和作为一家创新和颠覆性公司的声誉而闻名，能够满足市场上的新消费模式。凭借积极主动的方式，公司在电信业务模式转型中始终处于领先地位。客户使用情况的配置文件 基于数据、内容和数字服务的消费。

TIM的开拓精神和创新产品是公司注册的标志，该公司拥有面向个人客户的完整产品组合，以及面向小型、中型和大型企业的企业解决方案 。除了传统的移动语音和数据服务外，TIM还提供固定超宽带服务， 并继续寻求新的收入来源，在新业务方面的开创性举措，如金融服务和客户群货币化 ，移动广告和物联网。

此外，在其产品组合中，该公司还在其套餐中提供多项服务和数字内容，从而增加了移动设备在客户日常生活中的功能。以独特的方式为自己定位，目标是成为巴西人最喜欢的运营商，在一个以价值为杠杆的市场中拥有最佳的价值主张。无论是通过更好的服务、提供更好的客户体验，还是通过更好的网络， 曾经的结构性障碍现在变成了竞争优势，换句话说，依靠合作伙伴和创新的产品提供更好的产品。

为了证明这种差异，2023年，Tim 在最多样化的领域建立了几个合作伙伴关系，重点放在内容和安全领域(例如，与Deezer和HBOMAX的合作)、教育领域(DesComplica)、零售领域(ZéDelivery)和健康领域(Cartão de Todos)。这同时产生了社会影响和稳健的收入增长，使公司能够积累自由运营现金流。

3.2.战略

随着公司战略计划的更新，TIM加强了对可持续业务增长的探索，考虑到所有利益相关者，并旨在为每个利益相关者创造价值。 在此背景下，公司设计的计划以现有业务的发展战略为中心， 通过增量创新和举措来改善TIM的相对地位。同时，通过更具颠覆性的变革、进入新市场和抓住TIM核心业务以外的机会，开辟新的业务转型战线 。在实现我们抱负的杠杆中，我们可以提到以下几点：

该公司正在发展其下一代， 具有非常明确的战略：成为移动领域的首选运营商，塑造新的B2B市场，实现宽带的盈利增长， 最终实现业务固有的效率。

4.人力资源

人力资源执行委员会自2022年7月起已更名为人员、文化和组织执行委员会，其结构旨在确保与人员管理相关的最佳实践，以支持公司的发展，与技术变革和业务挑战保持一致， 对可持续性的承诺以及对多样性和包容性的赞赏。除了始终寻求工作模式的演变 ，构建持续发展技能的生态系统，促进员工的关怀和福祉 各方面。

拥有一支敬业的团队对于克服挑战和取得更好的结果至关重要。在TIM，与公司各级的透明和尊重关系增强了我们的自豪感和归属感，以及对我们前进方向的明确。这些因素是我们雇主品牌和员工体验发展过程中的差异化因素。

在2023年，我们有98%(+2pp)参与了气候和参与度调查，这证实了这一过程的一致性，这是倾听人们意见的最重要手段之一，并提供了为我们公司的发展做出贡献的机会。

我们保持了前一年的结果， 支持率为86%(0pp)，TIM为14pp。高于全球电信市场和10个百分点。来自美世的巴西通用市场上方 研究方法和应用的咨询合作伙伴。

在2023年，我们在研究的3个维度 、诚信文化(-1pp x p90)、敬业度(-1pp x p90)和健康环境(+1pp x p90)上记录了1pp的增长，因此根据所获得的好评度，超过或接近最佳实践的分类。

在增长最快的问题中，与道德渠道的信任(+2pp)和每种工作模式的适当条件(+2pp)相关的问题尤为突出。

诚信文化仍然是最受认可的维度 ，支持率达到92%，增长了1%，还需要再增长1%才能进入最佳实践市场(P90)。重点 促进包容性环境，支持率为96%(0pp)和+7pp x p90，以及没有骚扰和歧视的环境，支持率为94%(0pp)和+2ppx p90，证实了TIM对多样性和包容性主题的关注。

2024年，我们将继续实施结构化的 行动，通过有利于组织敏捷性的行动，为员工的福祉和变革做好准备，旨在保持 对人的关怀和对创新的追求。

4.1.人民

2023年年底，蒂姆在巴西拥有9,275名员工。这些员工--他们的历史和知识--代表着公司的智力资本，充当着业务发展的引擎。

我们约70%的员工拥有大学学位或正在上大学，9.4%的员工拥有研究生学位。

2023年，我们还实现了在社会代表领域与市场建立起的ESG目标。我们的劳动力中有41%的自称黑人员工，36%的领导职位由女性担任。这些数字和结果表明，TIM拥有一支多元化、高素质的员工团队，可以应对公司未来的挑战 。

员工队伍由179名实习生和176名年轻学徒组成。

4.2.发展和培训

2023年，我们再次发展了人的发展实践，与新的文化价值观​​和组织的需求相联系，针对不同的受众采取了横向和定制的行动 ，以支持战略计划目标的实现。

我们再一次通过时间本身的反馈改进了绩效管理流程，为符合条件的员工增加了更多价值。除了在TIM能力模型中加入文化价值观的新元素外，我们还加强了领导在项目评估中的作用。

在整个2023年，计划开展以下工作： 结束2022年业绩周期并启动2023年业绩周期。

在第22周期结束时，我们实现了94.9%的评估参与率 和93.8%的前馈登记遵守。

7月，根据项目对领导力和同行/客户进行了第一次评估，开启了2023年周期，我们内部客户的体验有所改善，达到了97%的忠诚度。

在2023年末，主要的新奇之处是将商店和呼叫中心服务员 纳入为新的流程合格人员，他们将根据我们新的文化身份 预期的态度进行评估。

有了这些结果，我们将继续挑战 ，以100%定制、灵活和包容的流程发展发展和前馈文化。

在我们的人员发展战略中，我们继续使用相同的前提：定制化和附加值。

例如，在领导力发展方面，我们继续为First管理层提供电子教练计划，并为女性提供公司间指导计划。年底，我们模拟并实施了一个试点领导教练课程，该计划将于2024年开始面向整个公司领导层推出。

在电子教练项目中，自推出以来， 新推出了4个班级，共计17个班级。78位领导者--其中大多数被提拔到他们的第一个管理层--经历了重塑的数字化旅程，他们与ICF(国际教练联合会)认证的教练进行了个人和集体的短期教练培训。自2020年该项目启动以来，到目前为止，已有383人完成了他们的旅程。

在公司间辅导方面，我们与“积极女性”计划合作，结束了该计划的第三波，来自23家不同公司的193名女性参加了为期6个月的辅导会议、讲座和同行会议。

到目前为止，已有389名妇女受到该计划的影响，该计划旨在促进反思，唤醒赋权，加快妇女事业的发展。

9月，在TIM 讲座期间，社会了解到参加以前所有浪潮的学员将在2024年启动的中心中继续发展。

2023年推出的另外两项对人的发展做出贡献的计划是实习生辅导班和文化大使辅导班，分别有81名实习生和45名大使参加。 在实习生指导方面，我们培训并投资了58名内部导师。在指导大使时，我们依赖市场上具有文化转型经验的知名专业人员 来支持他们的工作。

对于人才管理，我们在2023年投资了一项人才分析研究，并实施了一个人才委员会，由公司运营部门(首席营收官)的高管参与 ，不仅绘制了董事会的人才图谱，还改进了内部设计的方法，以便与公司其他部门一起推出。

对于高级领导层，我们将继续映射将保证业务长期连续性的 高管。另一波与外部领导力咨询咨询公司 合作的高层管理人员评估帮助我们规划并加快了高级管理人员的发展，这些高管将为公司的继任计划提供支持。

TIM还根据与活动相关的不同需求，继续针对不同领域进行个性化学习。

为了支持和发展学习过程， 我们优先考虑文化教育、技能提升和再技能计划和行动，作为我们工作时间的一部分马伊丝知识学习中心， 整合了员工在战略业务主题上的个人和集体学习之旅，例如数字思维和 技能、创新、治理、客户体验、变革管理等。

TIM+Knowledge由三个方面组成：You +TIM，汇集了员工需要了解的有关我们的TIM的所有信息：有关组织、战略和我们业务发展的信息、ESG承诺、价值观和指导方针；You At First，汇集了员工 成为未来专业人员并推动其职业发展所需的一切；VOC+Tech，汇集了员工在其所在领域发展必要技能和卓越技术所需的一切，促进数字化加速。

从教育和学习计划的角度来看，2023年，TIM的战略和重点是通过Onda数字学习计划(软技能和硬技能)开发新的数字技能来支持业务的发展和转型

总共有8项技能，包括 学习计划，总计有3,000多人参与了不同业务领域的培训。

对于在JAS中映射的专业人员，700多人被优先安排在新能力的提升和重新技能之旅和认证中。

此外，我们还加强了内部倍增计划，该计划旨在支持企业发展基本技术和行为技能的过程。 该计划为倍增合作者提供内容创建方面的领导角色，并将学习网络中的人员联系起来。在学习网络中，知识共享以战略性、民主、定制和灵活的方式进行，主题包括Excel、Power BI、讲故事 数据、云、敏捷等。通过表彰计划，倍增者可以为教育活动和福利打分并兑换积分，从而评估他们在分享知识和支持这些专家留在公司方面对业务的贡献 。

Tim还提供了一些横向计划，例如：

4.3.人才吸引和收购

根据战略规划和创新目标，TIM强化了雇主品牌定位，并发起了多项举措，向社会各界推广数字和技术技能的发展，提高人才吸引力，提高专业获取的有效性。

2023年，我们继续聘用具有新能力的专业人员来填补71%的招聘职位空缺，加强了我们获取新技能的承诺 以确保业务的持续发展。

我们还努力根据公司的多元化和包容性企业战略和目标 发展专业人员招聘。对于招聘中出现的领导职位空缺，我们聘请了44%的女性担任这些职位，在这方面为实现2023年女性领导占36.2%的企业目标做出了贡献。在残疾人方面，我们在2023年在公司不同领域招聘了大约200名专业人员，以达到这一群体招聘目标的85%的水平。

此外，我们设计了我们的人才吸引计划 战略，始终以吸引和发展人才为重点，基于与软技能相关的要求，并 重点满足TIM建立的多元化支柱：

实习计划：2023年8月，我们 宣布了最新一波TIM实习计划，提供122个职位空缺，分布在巴西7个州，战略性地 旨在获取各个领域的人才，主要关注与数字创新和业务发展相关的技能。 我们在社交媒体上实施了推广战略，与有影响力的人合作，获得了超过99,000的浏览量， 除了拥有超过2,000名同步观看者的直播流。我们还在大学举办了面对面和在线活动，与大学生进行了超过25,000次互动，我们还进行了内部沟通活动，以便所有员工都能宣传实习计划的机会。所有这些实践导致了13,301份申请，与2022年的计划相比增加了10% ，TIM实习计划的申请数量也创下了纪录。

遴选过程包括游戏化评估的初始阶段，纳入了参与度、文化契合度和逻辑推理模块，加深了对TIM组织文化及其好奇心和创新的理解。根据数字技能，下一阶段包括互动小组体验， 通过虚拟逃生室，让应聘者沉浸在TIM的各种环境中，如概念商店、人员、文化和组织区域和技术实验室。此阶段允许学员展示逻辑推理、团队协作、决策、沟通和领导力等技能。

实习计划在加强TIM的多元化和包容性文化方面继续发挥着至关重要的作用。今年，我们克服了吸引多元化受众的挑战， 反映了至少一个多元化支柱中80%以上的实习生的代表性。关于对种族支柱的承诺，我们达到了一个里程碑，57%的员工是自我宣布的黑人和棕色人。在受雇人员中，47%是女性，如果将黑人和棕色女性分开，这一比例将升至56%。在LGBT+支柱的范围内，我们取得了显著的成就，聘用了27%的实习生，重申了TIM全年获得的多样性奖项。

此外，该计划不仅吸引年轻人才，还欢迎6.6%的30岁及以上实习生。在该计划期间，实习生将参与多样化和个性化的发展之旅 ，包括在线课程、指导和商业挑战，提供改善和发展基本技能的机会 以实现新的结果。实习计划巩固了蒂姆对卓越、多样化和创新的持续承诺。

青年学徒计划：2023年，我们在Gupy建立了一个人才库，已经积累了5000多名申请者申请Tim的青年学徒机会。另一个挑战 是这些职位的遴选过程的内部化，这为公司节省了超过8万雷亚尔的成本。 此外，还确保遴选过程更符合公司文化。我们在全国范围内雇佣了180名年龄在18岁到24岁之间的员工，他们的职业生涯都是从TIM开始的。在这一数字中，64%是女性，46%声称自己是黑人或混血。该方案具有很强的社会影响，主要针对处于社会弱势地位的人。我们与加强这一前提的第三部门机构 建立了合作伙伴关系，例如ProA和合并天堂与Favela之间的就业协议 。这个团队的旅程涉及理论和实践，在行政区域和商店都有空缺。

在发展过程中，学徒有机会 学习基本技能，帮助他们开始职业生涯并为未来的挑战做好准备。今年，有19名年轻人有机会在不同的领域从事其他工作。

在招聘实践中，我们于2023年完成了针对商店和呼叫中心职位空缺的新ATS(申请者跟踪系统)的实施，它带来了更多基于数据和人工智能的智能资源，以提高招聘流程的敏捷性和主动性，并为候选人和经理在招聘和遴选过程中提供更好的可用性 和更积极的体验。我们在人才吸引平台(LinkedIn、Vagag.com、Gupy和Success Faces)上的浏览量超过了110万次。

4.4.多样性和包容性 文化

2019年，成立了一个致力于多样性和包容性主题的管理团队，作为人民、文化和组织委员会的一部分。该领域最近更名为文化教育和包容性管理，其使命是通过构建、实施和管理特定的政策、项目和计划，确保公司包容性文化的发展，并在TIM和社会中推动有助于欣赏多样性和促进包容性的倡议。

自成立以来，该领域在公司内就这一主题实施了 一致的治理计划，其中包括根据年度多样性和包容性日历(参考联合国国际日期和国家日期)，创建和/或审查旨在包容性文化的政策和 进程，监测指标，以及创建和实施具体项目和倡议，以促进纳入多样性支柱 。在高管层面，2020年成立了多样性和包容性委员会，由TIM首席执行官领导，并由他的所有直接下属参与，该委员会监控流程和机会的演变，以 推进公司议程。认识到人们的参与是文化发展的基础，我们在2020年推出了5个亲和力小组，每个小组对应下一页详细介绍的每个支柱，目前约有500多名员工。

TIM相信员工队伍的多样性是为人们带来积极体验的根本支柱。该公司继续努力在员工和巴西社会中传播尊重和包容的文化，并通过其ESG计划目标加强其承诺。根据这些战略， 2023年，TIM继续将重点放在其致力于的D&I支柱上：

·性别：我们通过赋予妇女权力，增加女性在领导职位和技术领域的代表性，促进有利于就业能力、发展和职业发展的政策和倡议，努力实现性别平等 。此外，在2023年，我们通过有关这一主题的伙伴关系和战略方案，有力地参与了打击针对妇女的暴力行为的斗争。

·残疾人：我们通过面向公众的就业能力、无障碍和包容性计划和行动与能力主义作斗争。

·LGBTI+People：我们通过就业能力计划和提高认识活动，确保人们得到平等待遇，而不管他们的情感-性取向、性别认同和表达方式， 我们促进了一个打击LGBT恐惧症的安全环境。

·种族/族裔：我们通过就业能力和职业发展举措保证机会平等，从而增加黑人在TIM的代表性和留存率 。

·几代人：我们珍视代际文化，这种文化通过相互交流的环境来对抗年龄歧视，这种环境使年轻人和老年人有资格、融入并包括在内。

·社会包容：这不是多样性和包容性部门的具体支柱，但TIM对社会包容有着坚定的承诺。考虑到这一点，2022年，我们开始与非政府组织建立合作伙伴关系杰兰多·法尔卡洛斯为了支持周边社区的社会和经济转型， 在全国范围内开展了促进生产包容、为社区带来更多技术、就业能力、培训和向非政府组织实施的社会项目捐赠资源的倡议。2023年8月和9月在里约热内卢和S圣保罗举办了两期培训班，培训了30人，其中8人受雇在我们自己的商店工作。8月，《佩德拉·丽莎就业协议》，位于莫罗·达·普罗维登西亚里约热内卢大区，与 杰兰多·法尔卡洛斯，由以下服务提供杰兰多·法尔卡洛斯通过Favela 3D计划。在这份文件中，蒂姆承诺通过解决当地的失业问题，建设一个更公平、更包容的社会。

此外，2021年11月启动的“尊重产生尊重” 计划加强了行动力度。创建该计划的目的是防止和遏制道德和性骚扰以及欺凌行为，该计划全年为TIM领导层和专业人员保持沟通活动和持续培训，以促进更安全、更自由的文化和工作环境。任何形式的歧视。作为支持和接待的一部分， 向员工提供了关于该主题的特定社会援助服务。

为支持文化适应和学习与多样性和包容性相关的主题，TIM通过对专业公众和领导力的培训，开展了与无意识偏见作斗争的活动。此外，它还拥有有意识的键盘，可以消除日常生活中带有种族主义、性别歧视、年龄歧视、能力主义和LGBT恐惧症内涵的短语和单词。该应用程序会提醒用户使用歧视性词语， 解释这些词语的来源并提出替代方案。此外，TIM还在公司网站上提供了多样性指南，涵盖了包容性领导力、对LGBTI+支柱的包容和尊重态度、PWD、种族、性别和世代等主题。

在整个2022年和2023年，TIM根据年度多样性和包容性日历制定了教育和沟通活动等计划，该日历包括根据联合国日历的主要全球日期和极具代表性的国家日期。除了与5个具有代表性的支柱有关的主题外，我们还致力于其他非常相关的主题，如肥胖恐惧症、艾滋病毒/艾滋病和宗教不容忍。另一项行动是蒂姆 会议，向全社会开放的一系列数字活动，目的是讨论与研发和创新有关的当前问题， 发言者因在这一主题上的工作而受到表彰。此外，《茶马职业时间》项目在所有支柱中继续 在Tim Brasil工作，邀请合作者从少数群体中提名候选人，以获得TIM的机会。除了在入职培训中进行关于多样性和包容性的强制性培训外，我们还对领导者进行关于D&I的支柱和主题的具体培训 。

在这一年中，我们还继续我们的LGBTI+、残疾人、黑人、人物45+、科技女性和女性领袖人才库，向全社会开放，通过我们全年的活动和外部网站宣传 。

在生态系统和战略伙伴关系方面，TIM继续参与发展和创新生态系统中一些最重要的运动：妇女署；结束对妇女暴力的商业联盟 ；关注黑人人口的种族和性别平等商业联盟；关注LGBTI+社区的商业和LGBTI+权利论坛；关注45岁及以上人群的世代论坛；以及关注残疾人的商业社会包容网络(REIS)。

作为我们不断努力的结果，2023年，TIM获得了几个多样性奖项和排名：

4.5.长期激励计划

长期激励计划旨在向公司及其子公司的员工授予TIM S.A.股票或股票期权，从而促进公司目标的扩大、实现和成功，并确保股东和TIM管理层的利益一致。

2018年4月19日和2021年3月30日，TIM S.A.(TIM S.A.于2020年8月31日合并前的Tim Participaçóes S.A.)股东大会批准了分别授予高级管理人员和在公司担任关键职位的 长期激励计划，即“2018-2020年计划”和“2021-2023年计划”。

2018-2020年和2021-2023年计划规定授予股份(履约股份和/或限制性股份)。这些建议建议向公司股东授予股份， 取决于参与者在公司的永久存在和业绩(实现特定目标)。考虑到每个授予中规定的标准，股票数量可能会因业绩以及最终的股息发放而或多或少发生变化。一般而言，业绩目标与经济/财务指标、股东业绩指标(例如租赁后EBITDA(-)资本支出和股东总回报)和ESG指标-环境、社会和治理(例如担任领导职位的女性的百分比、担任领导职位的黑人的百分比、生态效率和固体废物回收)相关联，始终与向股东提出的三年计划的目标保持一致。

2018-2020年和2021-2023年计划的有效期与其归属的周期相同，为3年。反过来，除了考虑转让股份外，还规定了以现金向参与者支付等额款项的可能性。

经公司股东大会批准，该计划由董事会负责管理，并受公司组织章程的约束。

目前的计划受到追回政策的约束， 认为由于欺诈行为、可归因于不当行为和/或错误而获得的全部或部分付款的返还， 如果没有这种政策，目标就不会实现，或者在更低的水平上就会实现。

此政策可在计算或支付本行动或财政年度的奖励对象后的三年内激活 ，以时间较早者为准。即使相关参与者在激活决定之日因任何原因(包括 退休)中断了与公司的雇佣关系，也可以触发退还政策 。

退还政策的启用并不排除公司获得任何额外损害赔偿的权利，也不排除采取进一步举措的可能性，例如纪律措施、终止和/或根据现行法律允许和规定的任何其他法律行动 。从这个意义上说，其激活的可能性是一个额外的因素，而不是公司可能采取的其他行动的替代。

有关公司截至2023年12月31日的财政年度的长期激励计划的进一步澄清，请参阅公司财务报表中的解释性附注27。

5.网络

基础设施是公司的战略支柱之一，在整个2023年，TIM重申其投资承诺，寻求不断改善其服务和不断提高质量，始终寻求为其用户提供更好的用户体验。

在频谱使用方面，TIM继续其成功的 再分配项目，扩展到2.1 GHz频率，旨在实现更好和更高效的性能。在光纤方面，公司继续推进网络扩容工程，支持融合的超宽带网络，增加FTTH和FTTS的可用性。

TIM维持了Biosites扩展项目， 在2023年底达到1,858个活跃的Biosites。生物遗址是成本较低、安装更容易的可持续结构，并且不会对城市造成视觉影响，从而增加场地密度。在大数据的背景下，该公司继续基于更完整的基础和更主动的方法来发展其分析工具，旨在更有效地确定投资目标。

关于企业文化，新技术 和客户期望导致电信运营商传统模式的断裂。在这种情况下，TIM的目标是基于精简灵活的运营模式，开发、激励和吸引员工在动态、创新和协作的环境中工作。

5.1.全国覆盖

TIM的基础设施覆盖全国，成为第一个覆盖100%巴西城市人口的运营商，在5570个城市拥有4G技术，使我们成为第一家也是唯一一家在世界所有城市开展业务的私营服务公司。巴西。在巴西，4G连接继续在全国盛行。

在2023年，TIM继续将 大部分投资集中在网络和信息技术上，这与前几年的做法一致，并以满足数据消费不断增长的目标 为目标。从这个意义上说，我们在全国范围内扩大了5G覆盖范围，覆盖了巴西的209个城市，通过新的、更快、更高效的接入网络实现了流量增长。对于主要城市（巴西利亚，库里蒂巴，福塔莱萨，累西腓，里约热内卢，萨尔瓦多和圣保罗），5G服务在100%的社区中存在。除了 接入层，我们还通过新部署或与 中立运营商建立战略合作伙伴关系，增加了光回程（FTTS -光纤到站点），增加了2，000多个连接到光纤的站点

关于正在进行的主要项目，重点是我们的基础设施的现代化和持续改进，我们强调以下几点：

此外，在LTE网络开发过程中使用700 MHz频率 ，显著改善了客户的使用体验，无论是在性能方面(下载和上传速度更快、延迟更低)，还是在室内覆盖方面(渗透率更高)。

5.2.质量

在接下来的一年里，TIM重申了其承诺 加强其服务和持续的质量改进，以确保为其客户提供最佳的用户体验。将重点放在扩展和改进其网络基础设施上仍然是我们业务计划中的关键支柱。

由于5G覆盖范围和可用性的大幅增长，TIM获得了OpenSignal的五个奖项，OpenSignal是一家分析消费者移动体验的独立全球印章， 除了可用性、5G可用性和一致的质量外，还获得了视频体验和直播视频体验、5G视频体验和5G直播视频体验这三个类别的奖项。

6.经营业绩

6.1.移动细分市场

2023年底，TIM记录了6120万条移动线路，同比下降2.0%。这一下降反映了后付费基数的增长和预付费基数的下降，后付费基数达到2760万线(同比增长1.4%)，占整个移动基数的45%，预付费基数达到3360万线(同比下降4.6%)。人类后付费(ex-M2M)达到2260万行(同比下降1.5%)，达到500万行(同比增长16.4%)的M2M(机器对机器)基数。

6.2.固定分段

Tim UltraFibra的客户群在2023年达到802k 线，加快了其年增长速度(+12.1%)。在这一年中，TIM超宽带服务的净新增客户总数为86.4万，超过了前一年的约3倍(同比增长176.6)。 客户向光纤的过渡一直保持着持续的增长速度：年末，FTTH基数同比增长31.0%。

7.财务表现

7.1.营业收入

*客户平台包括来自金融和教育服务以及移动广告等新计划的收入。

2023年底，总净收入达到238.34亿雷亚尔，而2022年净收入为215.31亿雷亚尔，同比增长10.7%，这主要得益于所有行业的积极表现：(I) 移动服务收入增长11.2%，这是ARPU增长、客户向更高价值的计划迁移、客户体验改善和来自Oi Mobile的客户收入的共同结果，Oi Mobile于2022年5月成立； (Ii)Tim UltraFibra收入保持增长势头，同比增长9.7%；以及(Iii)产品收入同比增长8.7%，作为更高价值设备优先顺序的一部分。

移动业务细分 (扣除税金和扣除额)：

截至2023年12月31日的财年，移动服务收入(RSM)同比增长11.2%，达到217.8亿雷亚尔。2023年ARPU达到29.5雷亚尔，增长13.1%。这一结果再次加强了TIM根据其战略寻求客户基础更大货币化的重点。

以下是每个移动客户配置文件在2023年的性能细分：

由于期内流入流量减少，互联互通收入(ITX)同比下降5.5%。

2023年客户平台收入总计1.62亿 ，由于审查了该行业的业务模式，预计会出现放缓，其战略仍然是通过独家优惠实施新的合作伙伴关系-例如与“托多斯车”， 下半年。

其他收入同比增长1.0%，原因是与网络共享合同和物联网服务相关的收入增加。

固定分段细目 (扣除税项和扣除额后的净额)：

2023年，固定服务收入同比增长4.6%。

固定细分市场的主线Tim UltraFibra在2023年保持了9.7%的同比增长速度，ARPU达到94.0雷亚尔。

该公司继续有选择地扩大其覆盖范围，以确保专注于光纤的更大盈利能力。

7.2.营运成本及开支

2023年，运营成本和支出达到122.14亿雷亚尔，同比增长6.5%，这反映了主要由国际漫游服务以及销售产品成本上升和其他因素推动的互联线路支出的增长，这些因素包括：(I)工资和福利调整以及员工利润分享导致的人员成本增加；以及(Ii)与或有民事和税务相关的支出增加。

成本和费用细目 绩效：

2023年人员线达到13.8亿雷亚尔 ，同比增长7.9%。这是因为：(I)本年度工资、福利和社会费用调整的影响，以及(Ii)公司业绩中与员工利润分享相关的费用拨备。

2023年，商业化和广告线与2022年相比保持稳定(同比增长0.1%)，受1-4月TSA费用的影响，但受益于23年第2季度确认的Fistel信用。

2023年，网络和互联产品线同比增长达+10.2%。这一结果表明互联线路恶化，继续受到以下因素的影响：(I)国际漫游服务费用增加，新套餐包括在后付费优惠中(反映流量增加)；以及(Ii)与VAS内容提供商的费用增加(反映优惠改善)，以及网络维护 成本和基础设施共享合同增加。

与2022年相比，一般和行政费用(G&A) 下降了1.2%，总计8.96亿雷亚尔。这一减少的主要原因是：(1)与专业服务有关的支出减少；(2)精细额度的减少。维护服务 行的增加抵消了这些影响。

销售成本(COGS)总计10.34亿雷亚尔，同比增长18.7%，这是由于TIM努力留住客户并提高他们的忠诚度，以及公司专注于更高价值的手机的战略。这一增长是与本年度产品收入的增长同步进行的。

截至2023年底止呆账拨备(PDD)达6.4亿雷亚尔， 年度比较增加2.2%，这是由于来自OI的客户增加，加上更换其中一名收款营运商而导致付款后基数增加所致。

其他运营支出(收入)支出总计3.32亿雷亚尔，与2022年相比，这一项目的余额有所增加。这一变动是由OI移动资产收盘价调整协议的会计产生的非经常性影响 解释的。

7.3.从EBITDA到净利润

调整后的EBITDA(扣除利息、税项、折旧、摊销和权益前的收益)

2023年底经调整的EBITDA合计为116.2亿雷亚尔，以移动服务收入表现为主要杠杆，按年增长15.4%。调整后的EBITDA 利润率在2023年底为48.8%，比2022年的结果增加了2.0个百分点。

折旧和摊销(D&A)/息税前利润

D&A线累计71.17亿雷亚尔， 与2022年相比增长4.2%，值得注意的是，这一线在该年的部分时间受到收购OI移动资产的影响 。

EBIT于2023年结束时共录得47.17亿雷亚尔，较2022年底增长49.3%，反映EBITDA的持续演变。

净财务业绩

净财务业绩同比增长6.6%，总计15.33亿雷亚尔的负业绩，这主要是由于：(I)与5G拍卖相关的利息在12月支付了新的分期付款，货币 更新更高；(Ii)3.5 GHz许可证的利息资本化结束 ；以及(Iii)负面影响，因为在23年第四季度，我们没有新一批C6认购奖金，此外， 民事和税务领域的或有准备金更多地进行货币重述，同时随着国家基本利率的降低，金融投资的收款利息下降。

所得税与社会贡献

2023年所得税和社会贡献总额为3.47亿雷亚尔，而2022年为-5000万雷亚尔。该增长主要是由于对OI移动资产的收盘价调整协议所产生的会计结果产生影响而对净收入产生积极影响。

净收入

2023年净收入总计28.37亿雷亚尔，而2022年为16.71亿雷亚尔。这一结果代表了69.8%的同比增长，保持了年内录得的良好增长速度。

7.4.现金流、债务和资本支出

2023年，OFCF总额为44.9亿雷亚尔，较前一年增长31.81亿雷亚尔。这一结果是标准化EBITDA (-)资本支出强劲增长以及营运资金和所得税出现更积极变化的结果。这一差异的原因是：(I)注销了代表Oi Móvel收盘价调整争议结束的司法保证金，其他可能的影响在收购Cozani的对价中进行了调整，并与收到的分期付款有关，以及(Ii)由于第四季度的自然季节性对供应商线的影响， 。此外，较低的现金支出与5G拍卖的债务 促成了这一结果。

经营活动产生的净现金为正，达124.21亿雷亚尔，较2022财政年度增长35.6%。以收入和EBITDA为代表的良好运营业绩的结果。年度比较有所改善是因为2022年的高额付款， 指的是频率拍卖。

投资于投资活动的现金净额 为负46.84亿雷亚尔，年度比较减少43.9%，其比较基准反映了上一年度从Oi Móvel收购的资产的付款。

投资于融资活动的现金净额在2023年录得负72.08亿雷亚尔，较前一年恶化106.6%。受全年收益分配扩大的影响 ，包括支付2022年的额外股息，这是在2023年审议和实施的 。

资本支出

2023年，资本支出总额为45.04亿雷亚尔，同比下降4.8%，已经显示出5G技术带来的效率带来的首批好处。

债务和现金

债务状况

*租赁合同加权平均利率

净债务

按到期日分列的债务

截至2023年底，总债务(对冲后)达到166.79亿雷亚尔，比2022年减少18.96亿雷亚尔。这一减少额反映：(1)偿还部分短期金融债务；(2)租赁总额减少，部分原因是场地退役。

本年度融资(对冲后)总额为37.05亿雷亚尔 。不包括与5G拍卖相关的租赁和许可证，平均债务成本为每年12.7%。(CDI的104.2%) ，低于每年14.2%的成本。(CDI的103.7%)，反映了同期CDI利率的降低 。

2023年现金和证券余额总计50.36亿雷亚尔，比2022年增加2.97亿雷亚尔。增长的原因是期内产生强劲的营运现金，年内规格化EBITDA(-)资本支出有所扩大，尽管受到以下 支出的影响：(Ii)支付金融债务；(Ii)支付与购买5G频率有关的分期付款(分别于2023年4月和10月支付了两期分期付款，并于2023年12月支付了本年度的5G牌照)；以及(Iii)支付了应计租赁的费用 。

2023年，平均金融收益率达到每年12.5%(相当于CDI的103.2%)，下降了14.2%。从2022年起，由于年度比较中SELIC比率较低。

8.环境、社会和治理

坚实的ESG 路径

TIM是巴西电信部门ESG(环境、社会和治理)主题的先驱。16年来，该公司一直是B3可持续发展指数投资组合(ISE-B3)的一部分，是该行业中被纳入该指数时间最长的公司。2023年2月，TIM再次被负责道琼斯可持续发展指数的组织S全球ESG评为世界上最可持续发展的公司之一，并被列入可持续发展年鉴。

自2011年以来，TIM自愿成为巴西证券交易所最高级别的公司治理机构Novo Mercado的成员，此外，他还是第一家也是唯一一家连续三届被联邦政府总审计长(CGU)评为亲道德公司的电信运营商。

TIM自2008年以来一直是《联合国全球契约》的签署国，自2021年以来一直是联合国妇女署的签署方，负责开发与可持续发展目标(SDGs)相关的项目，并承认数据隐私权、安全互联网、获取信息和言论自由的权利至关重要且不容商量。

TIM已成为在国家和国际层面促进多样性和包容性的参考，其目标、承诺和实施有关性别、种族、LGBTI+人群、世代、残疾人等主题的各种倡议。2021年，该公司成为第一家被纳入Refinitiv多样性和包容性指数的巴西运营商 ，占据了^ST在全球电信业占据一席之地，这一亮点 也在2022和2023年保持。TIM也是第一个获得GSMA技术多样性国际大奖的运营商，该奖项表彰了世界各地在技术领域拥有有利于平等、多样性和人权的做法的组织。2023年，TIM被选为B3‘S IDIVERSA投资组合中唯一的运营商，该投资组合是一个新的指数，用于评估公司各个层级的种族和性别代表性 。此外，它继续被纳入彭博社性别平等指数，该指数汇集了来自45个国家的600家公司，其中只有16家来自巴西。

TIM连续第二年获得顶尖雇主认证 认证，并被巩固为拥有最佳人力资源实践的公司之一。该认证是由顶级雇主协会独立审核的结果，该机构是一个在120个国家拥有30年经验的国际机构。 2023年1月，该公司还加入了B3‘S全球最佳工作环境指数，该指数将获得最佳工作场所认证的公司 评为巴西最佳工作环境。

自2010年以来，TIM响应了碳披露项目(CDP)--世界上最大的与气候变化相关的温室气体数据库，并将其排放量 记录在巴西温室气体议定书计划的公共排放登记处。

有关TIM缓解和适应气候变化问题的行动的更多信息，请参阅我们的气候相关财务披露特别工作组(TCFD)报告，该报告于2022年发布，并于2023年更新。

自2004年以来，TIM一直通过可持续发展指标展示其业绩，自2018年以来，它一直根据全球报告倡议(GRI)的指导方针发布报告。自2021年起，该公司开始将该出版物称为ESG报告，并继续致力于透明度和对其利益相关者的问责，将报告组织为三大支柱：环境、社会和治理。该报告也由独立的第三方提供保证。

我们在社会责任、人权、多样性、环境、气候变化管理、企业风险管理、反腐败、与供应商关系、职业健康和安全、隐私等方面的政策可供我们的利益相关者免费咨询。

根据自2020年起在巴西生效的《一般数据保护法》，TIM致力于确保客户隐私，保护他们的个人数据，并保持日益透明的关系。欲了解更多信息，请咨询TIM网站上的隐私中心。

2013年，蒂姆创立了蒂姆研究所，其使命是使获得科学、技术和创新的机会民主化，以促进巴西的人类发展。来自各州和联邦区的70多万人已经从研究所的教育和包容项目中受益，包括颁发国际奖项(州长奖-IDB 2015)。

由于其在ESG方面的出色表现，TIM被列入国家和国际指数和评级，如企业可持续发展指数(ISE B3)、有效碳指数(ICO2 B3)、巴西ESG指数(S/P/B3)、S全球大中型股ESG指数、B3 GPTW指数(IGPTW B3)、B3多样性指数(IDIVERSA B3)、巴西气候弹性指数(ICDPR-70)、Refinitiv多样性与包容性、彭博性别平等指数(GEI)、FTSE4GOOD新兴市场、FTAC4GOOD拉丁美洲、MSCI ESG领导者、MSCI新兴市场领导者Teva女性领导力指数、董事会女性印章 除其他外，还获得了ISO9001(自2000年以来)、ISO 14001(自2010年以来)、ISO 37001(自2021年以来)和ISO 27001(自2022年以来)的认证。

材料 主题

2022年，TIM更新了基于新趋势的重要性矩阵，其中考虑了对财务和社会环境视角的影响，即所谓的双重重要性。新总部的建设包括定义、确定、确定优先顺序、分析和验证等阶段，目前正在与公司各利益攸关方进行1,040次磋商。在流程结束时，确定了TIM的八个材料主题，如下表所示：

9.企业管治

9.1.公司在Novo Mercado(新市场)上市13年，连续16年成为ISE投资组合的一部分

2011年8月3日，Tim加入了“Novo Mercado”，这是一个致力于最佳公司治理实践的公司的细分市场。

迁移到Novo Mercado为所有股东带来了 好处。所需规则与美国和欧洲等市场的最佳公司治理实践相一致，利用更大的流动性和股票升值，从而允许更广泛的国际市场准入，此外 进一步加强机构形象和增加对公司的信心。

此外，TIM是公司治理指数(IGC)、B3股票差异化标签指数(ITAG)和16年来由致力于管理经济、环境和社会发展风险的公司组成的企业可持续发展指数(ISE)的精选公司 ，此外，它还是巴西第一家也是唯一一家被巴西总审计长办公室(CGU)命名为亲道德公司的电信运营商。

9.2.在 时间进行公司治理

TIM是一家上市公司，由董事会和法定执行董事会管理，并由财政委员会监督。董事会由咨询委员会协助， 即法定审计委员会、控制和风险委员会、薪酬委员会和环境、社会和治理委员会。

董事会成员、法定执行局、财务委员会和董事会咨询委员会的职责 由巴西立法、公司章程、Novo Mercado上市规则、董事会内部条例、法定执行局内部条例、税务理事会内部条例和董事会咨询委员会内部条例作出规定。

作为他们所在社区的积极和负责任的成员，公司及其管理层的行动必须建立在合法性和道德的基础上，并基于三项基本原则： 透明、诚实和忠诚。

除了诚信和忠诚，公司在开展业务时还力求：(I)以透明的方式开展业务，(Ii)促进公平竞争；(br}(Iii)卓越的市场竞争力；(Iv)服务于其所在社区的福祉和增长；(V)改善其人力资源；以及(Vi)促进可持续发展。

9.3.董事会

董事会由最少5名成员和最多19名成员组成，任期两年，允许连任。截至2023年12月31日，BOD由10(10)名成员组成，其中4(4)名是独立成员。2023年，BOD在行使其职能时13(13)次。

BOD做出的所有决定都在几分钟内登记，并在公司总部存档的BOD会议纪要中公布和记录。

BOD通常每年至少开会6(6)次，最多不超过12(12)次，特别是应其主席、任何两名董事会成员或公司首席执行官的要求召开。BOD主席可邀请法定执行董事会的任何成员、公司的其他高管、 以及可能对待处理事项提出意见或建议的第三方参加该机构的会议。那些被邀请参加国防部会议的人没有投票权。

董事会设有四(四)个咨询委员会，均与董事会直接相关：法定审计委员会、薪酬委员会、控制和风险委员会以及环境、社会和治理委员会，其中一名或多名成员可同时参与这些委员会的工作。

9.4。法定人员委员会

法定董事委员会(董事会) 是公司的代表和执行管理机构，由最少3(3)名董事和最多12(12)名董事组成。 由董事会选举产生，任期两年，允许改选，并可随时由同一机构免职。截至2023年12月31日，公司董事会由6名董事会成员组成。2023年，理事会在行使其职能时举行了39次(39次)会议。

9.5.财政委员会

财务委员会(CF)是监督公司管理层行为并向股东提供信息的机构，必须永久运作。财政理事会由最少3名(3名)和最多5名(5名)有效成员组成，每个成员都有各自的候补成员，无论是否为股东，由股东大会选举产生。所有市场认可的独立专业人士，他们与公司没有任何其他关系。 截至2023年12月31日，公司财务理事会由三(三)名有效成员和同等数量的候补成员 组成。2023年，合作论坛在行使其职能时举行了12次会议。

9.6。法定审计委员会

法定审计委员会(CAE)是一个与董事会直接联系的合议性咨询机构，由至少3(3)名最多5(5)名成员组成，所有成员都是独立的 。目前，法定审计委员会由三(三)名成员组成。

法定审计委员会的目的是监督财务报告的质量和完整性、遵守法律、法规和法定标准、与风险管理相关的流程的充分性以及内部和独立审计师的活动，并监督和评估本公司或其附属公司与受后者共同控制或控股公司的控股股东或其附属公司、或以其他方式构成本公司关联方的 本公司或其附属公司签订任何性质的合同的情况。除了日常职责外，法定审计委员会也是公司的审计委员会，根据公司必须遵守的萨班斯-奥克斯利法案的规定，因为它是一家在美国证券交易委员会-美国证券交易委员会注册的公司。2022年，法定审计委员会在行使其职能时举行了18次会议。

法定审计委员会成员分析了截至2023年12月31日止年度的财务报表以及独立审计师报告和年度管理报告(“2023年年度财务报表”)。考虑到本公司法定执行董事会及外部审计事务所S独立会计师事务所(“安永”)提供的资料，以及建议于2023年分配的收入，法定审计委员会评估该等资料及文件在各重大方面均充分反映本公司及其附属公司的财务状况。为此，他们一致建议公司董事会批准上述文件，以根据巴西公司法 提交年度股东大会。

9.7。控制与风险委员会

控制和风险委员会（CCR）是一个合议的 咨询机构，直接与董事会联系，必须由 公司董事会的至少三（三）至最多五（五）名成员组成，并且必须在内部控制和风险管理措施的评估以及遵守治理规则方面向董事会提供建议。截至2023年12月31日，CCR由5（五）名成员组成，其中 2（两）名是独立成员。于2023年全年，CCR于行使其职能时举行了9（9）（9）次会议。

9.8.薪酬委员会

薪酬委员会（CR）是一个合议的 咨询机构，直接与董事会联系，必须由 公司董事会的至少三（三）名和最多五（五）名成员组成，并且，除其他职责外，必须在评估股东大会批准的 全球薪酬分配提案时向董事会提供建议，以及公司法定董事和高级管理人员 的报酬标准。截至2023年12月31日，CR由3（三）名成员组成，其中1（一）名为独立成员。在整个2023年，CR在履行其职能时召开了6（六）次会议。

9.9.环境、社会及管治委员会

环境、社会和治理委员会 （CESG）是一个合议咨询机构，直接与董事会联系，必须由公司董事会至少三（三）名、最多五（五）名成员组成，除其他职责外，必须就环境、社会和治理战略和原则的制定和实施向董事会提供建议，其中包括对适用于环境、社会和治理问题管理的公司指导方针和战略的建议。截至 2023年12月31日，CESG由5（五）名成员组成，其中2（两）名为独立成员。于2023年，CESG于履行其职能时举行了3（3）次会议。

9.10.股权结构

本公司的股本截至 2023年度的金额为R $13，477，890，507.55，代表2，420，804，398普通股. TIM Brasil Serviços e Pampaçes S.A.持有TIM约67%的控股权益。

9.11. 股息政策

根据董事会于2021年7月26日批准的收入分配章程和政策，公司必须在截至 12月31日的每个年度分配强制性股息，前提是有可供分配的金额，相当于调整后净利润的25%。

法定准备金是强制性的， 公司必须在每个会计年度分配净利润的5%，直到该准备金的金额相当于资本的20%。

年度股息的分配由年度股东大会决定。

下表汇总了TIM S.A.以 股息和股权利息（“JSCP”）形式支付的所有款项。2023年全年：

因此，蒂姆宣布2023年自有资本利息总额为16亿雷亚尔。此外，2023财政年度的补充股息将被提议，金额为13.1亿雷亚尔，将在公司的年度股东大会上获得批准。

9.12。本年度事件及后续事件

关于收购OI移动资产的调整后收盘价的协议

2023年10月4日，TIM S.A.向市场通报，仲裁庭法院批准了一项关于关闭后调整(定义见合同)的协议， 一方面是该公司、Telefônica Brasil S.A.和Claro S.A.之间的协议，另一方面是OI S.A.-在司法追回方面，作为结束与关闭后调整相关的争议和仲裁程序的一种方式。UPI Ativos Móves部分的最终价格为66.8亿雷亚尔，考虑到协议中谈判的成交后调整，以成交日期为参考，归于公司。

考虑到TIM调整后的最终价格，公司赎回了相当于已存入法院并随后转入 仲裁庭的金额的一半的部分(相当于截止日期约3.17亿雷亚尔，按CDI至法院存款的100%差额更新，外加利息和/或货币更正，适用于相应赎回日期)，剩余的 金额由OI S.A.-in司法追偿赎回，作为归属于 公司的UPI动产的购买价格的一部分。

终止购股计划并批准新计划

2023年6月12日，TIM S.A.通知，其董事会 获悉，公司董事会已于2021年5月5日的会议上批准了股票回购计划(“计划5”)。在计划5期间，以13.81雷亚尔的平均价格收购了公司3,104,417股普通股 ，以履行以股份为基础、针对公司高管的长期激励计划产生的义务。同日，公司董事会批准了一项回购自己股票的新计划(“计划6”)。 有关计划6条件的更多详细信息。

新任CFO和临时IRO

2023年2月，TIM宣布，公司董事会选举Andrea Palma Viegas Marque女士担任公司首席财务官(CFO)。Viegas女士在电信领域拥有20多年的经验，在Grupo TIM工作了17年，在财务、市场营销和技术领域担任过不同的职务。同日，Tim重申，Alberto Mario Griselli先生将继续担任首席执行官(CEO)，并临时担任投资者关系官(IRO)。

TIM利用Upload Ventures Growth基金对ADTECH的投资

2023年2月，TIM S.A.在给市场的通知 中通知市场，关于与Upload Ventures Growth LP(“Upload”)--独立风险投资 资本管理公司-建立合作伙伴关系，以创建一个专注于基于5G技术的解决方案的投资基金(“5G基金”)。 随后，TIM于2024年1月宣布，总部位于美国加利福尼亚州的Adtech公司TopSort收到了该基金的第一笔捐款 ，该基金由运营商固定。TopSort为市场提供基础设施软件，支持基于主数据开发其 广告业务，为核心业务创造补充收入。

自2023年宣布以来的第一笔贡献 证实了5G基金投资成长期初创企业的目标，这些初创企业具有通过技术改变当地市场的巨大潜力 。这轮融资由Upload牵头，Pear VC和Quiet Capital参与其中。

5G基金将其投资导向那些正在开发能够显著影响拉丁美洲市场的技术的创始人，并提供具有全球影响力的产品。 通过这一点，TopSort扮演着TIM B2B战略的补充角色，推动新业务的收入增长。

10.独立审计事务所

2023年，安永独立审计有限公司。为我们的财务报表提供审计服务和其他非审计服务，这些服务与审查公司的可持续发展报告有关。

此类服务不超过与外部审计服务有关的总费用的5%的水平。

与外聘审计师的理解一致， 如上所述，提供与外聘审计无关的其他专业服务不会影响进行审计审查的独立性或 客观性。独立审计师具有内部流程，以确保在向TIM提交任何建议之前对这些其他服务进行内部评估，并预先批准。

本公司还强调，自2021年9月24日起，其受董事会批准的一项政策的约束，该政策规范了聘用外部审计师的过程，以及任何与财务报表审计无关的服务，其中规定，合同必须 提交母公司法定审计委员会的事先分析。本文件还定义了与禁止承包的审计无关的服务的说明性列表。

11.资本市场

S公司的普通股在S证券交易所(B3)上市，交易代码为TIMS3，美国存托凭证(ADR)在纽约证券交易所上市，交易代码为TIMB。

2023年底，S圣保罗证券交易所指数(IBOVESPA)为134,185点，较上年累计上涨22.28%，市值达4.1万亿雷亚尔。

截至2023年，该公司普通股在B3市场的报价为17.93雷亚尔，同比增长44.6%，而纽约证券交易所的美国存托凭证收盘价为18.47美元，同比增长57.5%。就市值而言，TIM在年终的估值为434亿雷亚尔或89亿美元。

最终考虑事项

TIM S.A.以保持持续、平衡和可持续的增长为永久目标，感谢客户的忠诚度，并重申其承诺： 不知疲倦地寻求通过高质量和差异化服务回报客户偏好的机制。我们也要感谢我们的商业合作伙伴、供应商和金融机构的支持和信任，特别是我们的员工，没有他们，目标就不会实现 ，最后，感谢股东对公司管理层的支持和信任。

管理层

1.1.公司结构

Tim S.A.(“Tim”或“Company”)是一家上市有限公司，注册办事处位于里约热内卢州里约热内卢市，是Tim Brasil Serviços e Participaçóes S.A.(“Tim Brasil”)的子公司。Tim Brasil是意大利电信集团的子公司，于2023年12月31日持有TIM公司66.59%的股本(2022年12月31日为66.59%)。

TIM集团(“集团”)由TIM及其关联公司i-Systems组成。

该公司在巴西所有州和联邦区拥有本地、国家长途和国际长途模式的固定线路交换电话服务(“STFC”)以及个人移动服务(“SMP”)和多媒体通信服务(“SCM”)的授权。

该公司的股票在B3-Brasil，Bolsa，Balcão(“B3”)交易。此外，蒂姆还持有美国存托凭证(ADR)(不良反应)，二级，在纽约证券交易所(NYSE)-美国交易。因此，该公司必须遵守巴西证券交易委员会(“CVM”)的规则 和巴西美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)。为了遵守良好的市场惯例，该公司将同时在两个市场以葡萄牙语和英语披露其财务信息作为一项原则。

2023年12月31日，TIM持有I-Systems(联营)公司49%的股权(2022年12月31日49%)，并于2022年12月31日持有Cozani RJ基础设施公司(Cozani)子公司Cozani RJ基础设施公司100%的股权。考虑到TIM通过第3535/2023号法案进行的合并， 转移了与其相关的SMP赠款，以及随后在2023年4月1日的所有目的和效果，因此， TIM S.A.在2023年12月31日没有在Cozani的股权。

1.2.企业重组

1.2.1.业务合并-科萨尼

2022年4月14日，TIM、西班牙电信和Claro S.A.(“买方”) 向Oi Móvel S.A.-根据法院下令的重组(“卖方”、“委托人”或“Oi Móvel”)提交了关于收购卖方移动资产过程的结束通知，该通知基于经济国防管理委员会(CADE)的批准，在签署集中度控制协议后，其决定已成为最终决定，不可上诉，以及国家电信局(Anatel)。特别是随着4.949/2022年、4.950/2022年和4.951/2022年法案的公布，除了满足或放弃买方视情况而定的所有先例合同条件外，还应遵守所有先例合同条件。

2022年4月20日，TIM S.A.与买方公司一起，在遵守CADE和Anatel之前确定的条件后，与目前持有Cozani 100% 股本的TIM完成了收购交易，Cozani是一家对应于公司收购的Oi Móvel 部分资产、权利和义务单位的公司。

值得一提的是，2022年4月19日，TIM在漫游批发市场(ORPA-National Roaming)推出了 产品参考报价，经过Anatel技术领域确定的调整 ，提交给批发报价谈判系统-SNOA，并于2022年9月21日获得批准。

漫游ORPA的一些方面受到上诉的影响，Anatel董事会已经 考虑了这些上诉。因此，Tim进行了必要的调整，以便有一份与2023年11月22日提交的上述报价相对应的条件声明 。

此外，2022年4月19日，TIM提供了针对移动虚拟网络运营商的参考报价(“Reference Offer-MVNO”)，该报价于2022年9月26日获得Anatel的批准。此报价的一些条款同样受到上诉的影响，这些上诉已经由Anatel董事会做出裁决。同样，在做出确定的调整后，该机构证明符合与2023年11月9日提交的上述要约相对应的条件。

于二零二二年七月四日，TIM独立公开要约出售 自Oi Móvel收购的最多50%无线电基站（“无线电基站公开要约”）。考虑到 要约自发布之日起最多六（6）个月内可供潜在利益相关方展示， 并且在没有利益相关方的情况下应再延长两（2）个月， 可用性义务的期限于2023年2月23日结束，利益相关方没有任何收购。因此，该要约已从TIM的 网站上撤回。

2022年7月5日，TIM和Oi Móvel签署了一份意向书，以保证 在联邦政府于2019年2月21日签署的合作协议12.000/2019-001/00的 期限于2024年2月21日结束之前，在Comandante Ferraz南极站（EACF）提供的移动服务的维护和连续性。海军司令部，以及当时的Telemar Norte Leste和Oi Móvel。上述 合作协议第一修正案的签署安排已于2022年12月9日完成，该修正案正式确定了上述谈判的结果。2023年6月6日，通过 115/2023/COGE/SCO命令，Anatel证明了上述决定的履行。2023年10月18日，自TIM S/A合并Cozani以来，签署了上述 合作协议的第二份附录。仅在2024年2月21日之前具有监管和合同义务，如果双方有共同利益，双方可以协商推迟合同。

2022年8月15日，TIM与Oi签署了《无线接入可用性协议》，以使Oi能够实现由第9619/2018号法令批准的《普及公共制度提供的交换固定电话服务的普及总计划》（PGMU-IV）中规定的固定无线接入系统实施目标。 根据ANATEL的规定，此类协议的目的是确保已实现目标的连续性，以及 未遵守和可执行目标的实现。该协议有效期至2025年12月31日Oi的STFC特许权结束。

2022年10月20日，TIM发布要约，旨在根据与CADE签署的ACC（集中控制协议）定义的条款，执行工业网络勘探协议（“要约-工业网络勘探”）和放射性使用权的临时和有偿转让（“要约-放射性”）。上述报价在TIM网站上公布，并于 同一天在ACC规定的期限内（截止后6个月内）提交给CADE，有效期为36个月。

2022年12月20日，TIM发布了旨在签署900 MHz无线电使用权临时有偿转让合同的要约，其目标是根据ACC与CADE订立的条款从Oi Móvel获得的上述频段的无线电频率（“要约- 900 MHz无线电”）。所述报价在TIM网站上公布，并在ACC规定的期限内（截止后8个月内）于 同一天提交给CADE，有效期为36个月。

反腐败委员会正在等待保护经济行政管理委员会的合规证书。

收购Cozani的总代价为72.116亿雷亚尔。

TIM还于2022年4月20日代表SPE Cozani向卖方支付了2.507亿雷亚尔，作为过渡阶段最长12个月服务提供的报酬，记录在 “预付费用”项下，并与巴西电信 Comunicação Multimídia S.A.签署了使用运输基础设施容量的年度合同期限，涉及支付数额递减的款项，按现值计算，总额约为4.76亿雷亚尔。

考虑到商定的采购金额，我们于2022年12月31日将以下余额 记录为合同义务：

2023年10月4日，TIM S.A.通过一个重要事实向其股东和整个市场传达，仲裁庭法院批准了一项与收盘后调整相关的协议， 一方面庆祝TIM S.A.、Telefônica Brasil S.A.和Claro S.A.之间的协议，另一方面庆祝Oi S.A.根据法院命令进行重组，以结束争议和与收盘后调整相关的仲裁程序。UPI Ativos Móves分配给公司的部分的最终价格，考虑到协议中谈判的完成后调整 (合同目标除外)，为66亿雷亚尔。

考虑到TIM调整后的最终价格，公司收回了相当于存放在法院的金额的一半的部分 ，随后将其转移到仲裁庭(相当于成交日期的约3.17亿雷亚尔，按存入法院的存款的100%更新，加上利息 和/或通胀调整，适用于相应的赎回日期)，剩余的金额由卖方赎回，作为分配给公司的UPI Ativos Móveis收购价格的一部分。主要由于于Cozani收购事项的收购价格分配完成之日仍属合约债务，代价的减少已于协议批准日期的本年度溢利中记入 如附注30所披露的“其他营运收入(开支)”项下。

如附注30所披露，相当于存入法院的金额的一半的金额记在“其他业务收入(支出)”项下。

2023年12月31日，考虑到与OI S.A.签署的协议， 公司不承担第(I)和(Ii)项所述的任何义务。2022年12月31日，此类债务的金额为7.48亿雷亚尔。

取得的可确认资产和承担的负债

根据收购价格分配报告(“价格 购买分配”)，在TIM S.A.收购之日从Cozani获得的可识别资产和承担的负债的公允价值最终确定。在这一日期，分析显示的资产和负债如下：

TIM在收购日收购的与Cozani相关的资产和承担的负债(“净资产”)以及对公司综合业绩的影响(反映公司截至2022年4月30日的业绩)摘要如下：

支付的商誉2,636,426雷亚尔包括预期收购产生的协同效应所产生的未来经济利益的价值。自TIM S.A.于2023年4月1日公司收购Cozani公司之日起，已确认商誉已从税项中扣除。

科萨尼的合并

根据公司在2023年2月27日披露的重大事实，合并的完成仍将取决于与系统性参数化相关的操作程序的完成以及获得Anatel的事先同意，该操作程序发生在3535/2023号法案公布时。

2023年3月31日，董事会(“BOD”) 确认已获得上述同意，并核实是否符合其他条件以使合并完全生效。 因此，BOD于2023年4月1日宣布合并及随后的Cozani终止生效 。获批准的收购事项并无导致增资、发行本公司新股或改变本公司的持股比例，因此，无需探讨与换股或退出权有关的不同课题。

此次收购的目的是精简TIM S.A.的公司结构，消除探索SMP服务的重叠授权，标准化两家公司提供的服务，并因此将与提供个人移动电信服务相关的活动集中在一家公司， 此外，由于整合了收购的资产，还优化了运营成本并有效地分配了投资。

根据合并协议的规定，Cozani在报告发布之日(2022年12月31日)至合并(2023年4月1日)之间的权益变动已并入TIM S.A.的资产负债表。合并后，Cozani的所有业务被转移到TIM S.A.，后者在所有资产、权利和义务上普遍继承了Cozani的所有资产、权利和义务。

截至2022年12月31日的净资产摘要如下：

独立和合并财务报表是按照巴西采用的会计惯例编制的，其中包括CVM准则和公告、准则 和会计公告委员会(“CPC”)发布的解释，并遵循国际会计准则委员会(IASB)发布的“国际财务报告准则”(IFRS)。

此外，本公司在编制财务报表时考虑了技术指引OCPC 07-披露一般用途财务会计报告所规定的准则。因此，财务报表的相关信息正在被证明，并与管理层在管理时使用的信息相对应。

编制这些财务报表时采用的重要会计政策见下文和/或在其各自的附注中列示。这些政策在本报告所述年份中得到了一贯的应用。

除按公允价值计量的衍生金融工具外，个别及综合财务报表均以历史成本为价值基准编制。

资产和负债根据其流动性和可回收性进行分类。当它们可能在未来12个月内变现或结算时，它们被报告为最新的。否则，它们 将被声明为非当前。这一程序的例外包括递延所得税和社会缴款余额(资产和负债) 以及完全归类为非流动的诉讼和行政诉讼准备金。

该公司在2023年12月31日的利润为2,837,422雷亚尔。公司的流动负债超过流动资产总额1,485,561雷亚尔，原因是收购了Cozani并支付了与5G牌照相关的债务；然而，2023年的现金流增加了约12亿雷亚尔。公司了解上述投资将带来相关效益和运营效率。2023年12月31日，该公司的股东权益为正26,015,940雷亚尔。

在编制这些财务报表时，公司管理层进行了分析，确认运营现金流为正120亿雷亚尔；因此，没有证据表明持续经营业务存在不确定性。

巴西公司法和巴西适用于上市公司的会计惯例要求列报增值表。DVA是根据第09号CPC技术公告--“增值表”中规定的标准编制的。《国际财务报告准则》不要求列报本报表。因此，根据《国际财务报告准则》，本报表作为补充资料列报，但不影响财务报表的整体。

支付的利息在 现金流量表中被归类为融资现金流量，因为它代表获得财务资源的成本。

财务报表的列报货币为雷亚尔(R$)，也是本公司及其关联公司的本位币。

外币交易按交易当日的汇率确认。外币货币项目按资产负债表日的现行汇率换算成巴西雷亚尔，由巴西中央银行通知。与这些项目相关的汇兑损益在损益表中记录。

经营部门是开展业务活动的实体的组成部分，可从中获得收入和产生费用。其运营结果由实体的主要运营经理定期审查，该经理做出资源分配决策并评估部门业绩。对于细分市场的存在，需要个性化的 财务信息。

执行董事会是公司的主要运营决策者，负责分配资源并定期评估业绩，执行董事会与董事会一起负责制定公司及其管理层的战略决策。

集团的战略重点是优化业绩，集团的所有运营活动都集中在TIM。尽管活动多种多样，但决策者明白，该公司只代表一个业务部门，不会考虑只专注于一个服务线的具体战略。所有有关战略、财务规划、采购、投资和资源投资的决策都是在统一的基础上做出的。其目的是最大限度地提高通过操作SMP、STFC和SCM许可证获得的综合结果。

由于附注1所述的科萨尼于2023年4月1日合并，本公司合并了其前母公司的所有资产和负债余额，并列报了2023年1月−3月期间的收入表、全面收益表、现金流量表和因科萨尼个人损益表而产生的增值表的合并余额，构成了整个2023年的合并余额。

业务合并在收购 方法下入账。收购的成本按转让的代价金额计量，该金额于收购日期按公允价值计算，包括被收购方的任何非控股权益的价值，而不论其比例如何。对于每项业务组合，收购方必须按公允价值或基于其在被收购方确定的净资产中的权益来计量被收购方的非控股权益。直接归属于收购的成本在发生时计入费用。

采购会计方法用于记录本集团收购子公司的情况 。收购成本按收购方于控制权变更当日产生或承担的收购资产、权益工具(即：股份)及负债的公允价值计量。收购的可辨认资产、或有事项及假设于业务合并中承担的负债 于收购日按其公允价值初步计量，而不论任何少数股权的比例。超过本公司在收购的可识别净资产中权益的转移对价的部分计入商誉。如果转移的对价少于被收购子公司净资产的公允价值，则一旦审查了适用的概念和计算方法，差额将直接在损益表中确认为收入。

于收购业务时，本集团会评估所承担的金融资产及负债，以便根据收购日的合约条款、经济情况及相关条件进行评级及分配，包括被收购实体对收购实体的主合约中存在的内置衍生工具进行分离。

被收购方将转移的任何或有付款将在收购日按公允价值确认。被视为资产或负债的或有对价的公允价值随后发生变化时，应根据CPC第48条在损益表中予以确认。

最初，商誉按收购日按公允价值计量的与收购净资产(收购的可确认资产和假设负债)相关的转移对价的超额 计量。如果对价低于收购净资产的公允价值，差额必须在收购日的损益表中确认为交易购买收益 。

在初步确认后，商誉按成本减去任何 累计减值损失计提。就减值测试而言，于业务合并中收购的商誉自收购日期起分配给预期将因合并的协同效应而受惠的本集团各现金产生单位，而不论被收购方的其他 资产或负债如何分配予该等单位。

如果商誉是现金产生单位的一部分，并且处置了该单位的一部分，则在计算处置损益时，与处置部分相关的溢价应计入运营成本。在本业务的这些情况下处置的商誉是根据处置部分相对于维持的现金产生单位的比例 值确定的。

这些单独和合并的财务报表于2024年2月6日获得公司董事会的批准。

以下新准则/修订由会计公告委员会(“CPC”)和国际会计准则委员会(IASB)发布，于截至2023年12月31日止年度生效，可能会对本公司造成某种影响。

国际财务报告准则第17号--保险合同

IFRS 17(相当于CPC50保险合同) 是一项适用于保险合同的新会计准则，涵盖确认和计量、列报和披露。IFRS 17(CPC 50)取代了IFRS 4--保险合同(相当于CPC 11)。IFRS 17(CPC 50)适用于所有类型的保险合同(如人寿保险、非寿险、直接保险和再保险)，无论发行实体的类型如何， 以及某些具有酌情参与特征的担保和金融工具；将适用某些范围例外。 IFRS 17(CPC 50)的总体目的是为保险合同提供一个更有用和一致的全面会计模式，涵盖所有相关会计事项。IFRS 17(CPC 50)以一般模式为基础，并辅之以：

新准则对本集团的综合财务报表并无影响。

会计估计的定义--国际会计准则第8号修正案

《国际会计准则》第8号修正案(相当于CPC 23--会计政策、会计估计的变动和差错)澄清了会计估计变动、会计政策变动和更正差错之间的区别。它们还阐明了实体如何使用计量技术和投入来制定会计估计 。

本公司评估该准则的变动并无对本集团的综合财务报表造成重大影响。

会计政策披露--对《国际会计准则1》和《国际财务报告准则》的修订 实务说明2

《国际会计准则》第1号(相当于CPC26(R1)--财务报表列报)和《国际财务报告准则实务报表2》的修正案提供了指导和实例，以帮助各实体将重大判断适用于会计政策披露。修正案旨在协助实体提供更有用的会计政策披露，将要求实体披露其“重大”会计政策改为要求 披露其“重要”会计政策。此外，它还增加了关于实体在作出关于会计政策披露的决定时如何适用重要性概念的指南。

这些变化对本集团会计政策的披露产生了影响。本公司对财务报表进行了分析，调整了编制和列报基准 附注、估计和关键判断，以及必要时的解释性附注。然而，对本集团财务报表项目的计量及确认并无影响。

与单一交易产生的资产和负债相关的递延税金

-《国际会计准则》第12号修正案

国际会计准则第12号所得税修正案(相当于CPC 32)缩小了初始确认例外的范围，使其不再适用于产生相等的应税和可扣除临时差额的交易， 如租赁和退役负债。

变动并不影响本集团的综合财务报表。

国际税制改革--支柱二示范规则--国际会计准则第12号修正案

《国际会计准则》第12号修正案(相当于CPC32-- 所得税)是为了响应经合组织关于BEPS的支柱二规则而提出的，其中包括：

强制性临时例外--其使用必须披露 --立即生效。其余披露要求适用于从2023年1月1日或之后开始的年度报告期 ，但不适用于2023年12月31日或之前结束的任何中期。

变动不影响 集团的综合财务报表。

以下新准则由会计公告委员会(“CPC”)和国际会计准则委员会(IASB)发布，但在截至2023年12月31日的年度内无效。

国际财务报告准则第16号修正案：销售和回租中的租赁负债

2022年9月，国际会计准则委员会发布了《国际财务报告准则》第16号修正案(相当于CPC06-租赁)，以明确卖方和承租人在衡量因买卖和回租交易而产生的租赁负债时所使用的要求，旨在确保卖方和承租人不会确认与其维持的使用权有关的任何收益或损失。

该等修订适用于自2024年1月1日或之后开始的年度财务报表 期间，并须追溯适用于在国际财务报告准则第16号(CPC 06)首次应用日期 之后订立的售卖及回租交易。允许及早收养，这一事实必须披露。

本集团预期财务报表不会受到重大影响。

对《国际会计准则》第1号的修正：流动或非流动负债分类

2020年1月和2022年10月，国际会计准则理事会发布了对《国际会计准则》第1号第69至76段的修正案 (相当于CPC 26(R1)--财务报表列报)，以具体说明将负债归类为流动负债或非流动负债的要求。修正案澄清了以下几点：

此外，当贷款协议产生的负债 被归类为非流动负债，并且实体推迟清偿的权利取决于未来契约在12个月内的履行情况时，引入了披露要求。

修订适用于自2024年1月1日或之后开始的年度财务报表期间 ，必须追溯适用。

本集团并未发现对财务报表有重大影响的变动。

供应商融资协议-对IAS 7和IFRS 7的修订

2023年5月，国际会计准则理事会发布了对国际会计准则第7号（相当于CPC 03（R2）-现金流量表）和国际财务报告准则第7号（相当于CPC 40（R1）-金融工具：披露）的修订，以澄清供应商融资安排的特征，并要求对这些安排进行额外披露。修订 中的披露要求旨在帮助财务报表使用者了解供应商融资安排对实体义务、 现金流和流动性风险敞口的影响。

该等修订于二零二四年一月一日或之后开始的年度财务报表期间生效。允许提前采用，但必须予以披露。

公司正在评估影响，以确保所有信息在其生效日期符合标准。

(h) 现金流量表 重述

由于持续审查现金流量和编制 财务信息以供披露，并确保更好地遵守会计准则，管理层确定了适用于公司截至2022年12月31日的现金流量表的 以下重新分类。

我们已确定，从金融投资收到的利息 完全归类为投资活动。然而，根据IAS 7/CPC 03，收到的利息可归类为经营活动， 因为它们被视为经营收入的来源

这一调整旨在更充分地反映公司现金流量表中此类权益的经营性质。

此重述不会改变截至2022年12月31日止年度的损益表、资产负债表状况或净现金流量总额。重述仅改变了 经营活动和投资活动类别之间的分类，提供了对公司经营现金产生的更准确的看法，并按 列示如下：

对会计估计和判断进行持续评估。它们是基于公司的历史经验和其他因素，如对未来事件的预期，考虑到财务报表基准日期的情况 。

根据定义，由此产生的会计估计很少等于各自的应纳税所得额。存在重大风险的估计和假设有可能导致对该财政期的资产和负债账面价值进行重大调整，如下所述。

(a) 所得税和社会缴费(当期和递延)

所得税和社会贡献(当前的和递延的)是根据现行法律和CPC32/IAS 12的解释计算的。这一过程通常涉及确定应税收入和暂定差额的复杂估计。特别是，税项损失、社会贡献负基础和暂时性差异的递延资产按未来可获得和可使用的应税收入的概率 确认。按税项损失、社会贡献负基数和暂时性差异计量递延所得税的可收回程度时，考虑了应纳税所得额的历史以及对未来应纳税所得额的估计(附注8.c)。

(b) 关于法律和税务行政诉讼的规定

法律和税务行政诉讼由管理层及其法律顾问(内部和外部)进行分析。该公司在其分析中考虑了一些因素，如法律等级、可用的先例、最近的法院判决、它们在法律体系中的相关性以及支付历史。这些评估涉及管理层的判断(附注24)。

(c) 衍生工具和其他金融工具的公允价值

资产负债表中按公允价值列示的金融工具 采用估值技术计量，该等估值技术考虑了可观察数据或源自市场的可观察数据(附注37)。

(d) 未开账单的收入

由于某些帐单削减日期发生在一年中的 个月的中间日期，因此在每个月结束时，公司会获得收入，但不会向客户实际开具发票。这些 未开票收入是根据估计来记录的，该估计考虑了历史消费数据、自上次开单日期以来经过的天数等因素(注28)。

(e) 租契

本公司有相当数量的租赁合同是其作为承租人(附注17)，随着采用会计准则IFRS 16/CPC 06(R2)-租赁，公司管理层于2019年1月1日在计量租赁负债和使用权资产时做出了某些判断，例如： (I)考虑不可撤销期限和延长合同期限的期权所涵盖的期限，估计租赁期限，当行使仅依赖于公司时，这一行使是合理确定的；以及(Ii)使用某些假设来计算 贴现率。

该公司不能轻易确定租赁的隐含利率，因此考虑其贷款增量利率来衡量租赁负债。承租人的贷款增量利率是承租人在类似期限和类似担保的情况下，为获得与类似经济环境中的使用权资产类似的价值所需的资源而必须支付的利率。公司使用可观察到的数据(如市场利率)估计增量利率，并在此估计中考虑公司特有的方面(如债务成本)。

它们是使用实际利率法按摊销成本计量的金融资产。

公司管理层在初始确认时对其金融资产进行分类。

银行存款证（“CDBs”）和承诺交易 是银行发行的记名证券，作为一种筹资形式向公众出售。这种有价证券可以在 合同期限内的任何时候进行交易，而不会造成重大损失，并用于履行 公司的短期义务。

2023年国开行投资在母公司的平均报酬为101. 88%。（于2022年12月31日为100. 12%）及于2022年12月31日于综合银行同业存单- CDI之变动为100. 12%。

包括按公平值计入损益计量之金融资产。

2023年初，在有价证券市场观察到严重压力情景 之前，本公司选择减持基金头寸，将很大一部分资金转移到一级银行的固定收益业务(银行存单) ，并于8月份逐步回归。

(I)于2017年12月，本公司开始投资国家电影产业融资基金(FUNINE)，目的是将税收减免优惠用于所得税目的。2023年的平均年薪为0.05%。(年率0.09%2022年12月31日)。

(Ii) Fundo Soberano仅由联邦政府债券组成。2023年的平均薪酬为每年99.37%。同业存单变动--CDI(2022年12月31日99.94%)。

(Iii)公司投资于开放式FICS(额度投资基金)。资金主要由联邦政府债券和金融机构的债券组成， 主要是AAA(最高质量)。FICS在2023年的平均年薪为102.18%。同业存单变动情况 -存单(年利率107.192022年12月31日)。

(A)政府债券是由国库发行的固定收益金融工具，用于资助联邦政府的活动。

(B)国开行业务由银行发行，银行自己承诺回购股票，并缴纳预定的税款。

(C)金融票据是金融机构以长期筹资为目的发行的固定收益票据。

(D)由债权证、FIDC、商业票据、本票、银行贷方票据代表。

这些是按摊销成本计量的金融资产，指的是来自电信服务用户、网络使用(互联)以及手机和配件销售的应收账款。应收账款 按交易时收取的价格入账。应收账款余额还包括截至资产负债表日已提供和未开单(“未开单”)的服务。应收贸易账款最初按公允价值确认，其后按实际利率法减去预期信贷损失拨备(“减值”)的摊余成本计量。

预期信贷损失拨备确认为应收账款减少 ，其依据是订户组合的概况、逾期应收账款的账龄、经济状况、每宗案件所涉及的风险和收款曲线，管理层认为数额足够，并已作出调整，以反映影响客户结算应收账款能力的当前和未来宏观经济因素的信息。

应收贸易账款的公允价值接近2023年12月31日和2022年12月31日的账面价值。

在计算长期应收账款现值时考虑的平均比率为0.58%。(下午0.58%2022年12月31日)。

预期信贷亏损拨备变动（入账列作资产减少账）如下：

应收账款账龄如下：

存货按平均购置成本列报。当手机和附件的成本低于平均采购成本时，确认损失 ，将手机和附件的成本调整为可变现净值(销售价格)。

2021年9月，联邦最高法院(STF)在引起普遍反响的情况下， 建立了对货币重述不征收企业所得税(IRPJ)和社会贡献(CSLL)的谅解 在逾期付款的情况下使用Selic税率。当时，TIM记录了其最好的估计，本金为5.35亿雷亚尔。 多年来，已确认2021年的通货膨胀调整金额为1100万雷亚尔，2022年为6100万雷亚尔 ，2023年为4100万雷亚尔。

2023年第三季度，蒂姆的诉讼获得了有利的 最终裁决，该公司于9月获得了巴西联邦税务局的信贷批准。此时，在资产中确认的税收抵免是分开的，因为税收抵免由企业所得税(IRPJ)和社会贡献(CSLL)金额组成，并可抵销其他联邦债务和递延税项资产，这些资产由税收损失余额和考虑应税收入的CSLL负 基数支持，并因SELIC更新未到期债务而增加。通过减少应纳税所得额，可以部分收回已抵销的税项损失和CSL负基数，因为法律规定该期间最高可抵销30%的应纳税所得额。

因此，公司进行了资产账户 (可收回所得税和社会贡献x递延所得税和社会贡献)之间的重新分类，金额为1.56亿雷亚尔，分别确认了金额为1.14亿雷亚尔和4200万雷亚尔的递延税项和负CSLL基数。从非流动重新分类为流动的4.7亿雷亚尔的金额 仍保留在可收回的IRPJ和CSLL账户中。2023年第三季度注销了1,300万雷亚尔，以调整2021年第三季度记录的金额。在2023年第三季度，该公司开始使用此类税收抵免来抵销当前的PIS和COFINS借记以及其他联邦税收。自23财年第三季度以来，该公司使用了1.51亿雷亚尔。

在2023年第三季度，该公司开始使用此类税收抵免 来抵销当前的PIS和COFINS借记以及其他联邦税收，金额为1.51亿雷亚尔。

现行所得税和社会缴费按截至资产负债表日已颁布或实质颁布的税法的 基础计算。

该立法允许公司选择按季度或按月支付所得税和社会贡献。2023年，该公司已选择按月缴纳所得税和社会缴费。

8.c递延所得税和社会缴费

递延所得税和社会贡献在(1)税项损失 和累计税项损失结转；以及(2)因资产和负债的计税基础与其在财务报表中的账面价值之间的差异而产生的暂时性差异中确认。递延所得税是根据截至资产负债表日已颁布或基本上已颁布的税率(和税法)确定的。随后税率或税收法规的变化可能会修改递延税额贷方和借方余额 。

所得税和社会贡献的递延税项资产仅在有利可图的记录和/或公司编制的年度预测的情况下确认。

递延所得税资产和负债的余额在有法定权利和意图在计算当期税项时以净值在资产负债表中列报，一般与同一法人主体和同一税务机关有关。因此，不同实体的递延税项资产和负债一般分开列报，而不是以净余额列报。

2023年12月31日和2022年12月31日，所得税税率为25%，社会缴费税率为9%。此外，所得税和社会贡献结转亏损 没有诉讼时效，根据现行税法，这些亏损最高可由每个会计年度实现的应税利润的30%抵消。

记录的金额如下：

(I)主要由TIM S.A.的2020、2021、2022和2023财政年度的Fistel费用(TFF)以及指Cozani的2022财政年度的TFF表示。TIM S.A.2020年、2021年、2022年和2023年的运行检查费(TFF)和科萨尼2022年的TFF因禁令而暂停支付，因此仍没有具体的支付日期。详情见附注22。

(Ii)代表添加新合同。国际财务报告准则第16号合同出现暂时性差异的原因是，根据现行法律的规定，确认会计和税务费用的时间不同。

(Iii)作为第一季度的 ，TIM S.A.将属于不动产、厂房和设备的动产的加速折旧部分从IRPJ和CSLL的计算基础中剔除，原因是按照RIR/2018第323条的规定，动产在三个作业班次中不间断地使用，并得到技术专家 报告的支持，或者由于1700/2017年的税收折旧足够。 这种税收调整产生了8.91亿雷亚尔的递延负债(截至2022年12月31日的6.63亿雷亚尔)，并于2022年1月1日适用2020年。

(Iv)指2021年11月从TIM S.A.出售Fibre Co(现为i-Systems)时计算的非控股权益按公允价值计算的递延费用，从TIM S.A.出售给IHS Fiber Brasil-Accessão de Infrastructure turas Ltd.(见附注14)。

(V)代表已记录的递延费用，指Cozani于2022年4月收购时取得的有形资产减值。

预计将收回税收抵免

税项抵免的估计是考虑到2023年12月31日的财务和业务假设而计算的。

根据这些预测，该公司对收回信用的预期如下：

该公司基于盈利历史和对未来应税结果的预测，构成递延所得税抵免和对其所有税收损失的社会贡献、负社会贡献 基础和暂时性差异。

该公司在2023年全年使用了来自税收损失和社会贡献负基础的抵免，金额为105,299雷亚尔(2022年为123,948雷亚尔)。

8.当期和递延所得税和社会贡献的D费用

按综合税率和反映在收入(亏损)中的金额计算的所得税和社会缴费费用之间的对账如下：