什么: | Fabrinet 2024财年第二季度财务业绩电话会议 | |||||||
什么时候: | 2024年2月5日 | |||||||
时间: | 美国东部时间下午 5:00 | |||||||
实时通话和重播: | https://investor.fabrinet.com/events-and-presentations/events |
(以千美元计,股票数据和面值除外) | 12月29日 2023 | 6月30日 2023 | |||||||||
资产 | |||||||||||
流动资产 | |||||||||||
现金和现金等价物 | $ | 334,053 | $ | 231,368 | |||||||
短期投资 | 406,540 | 319,100 | |||||||||
贸易应收账款,分别扣除预期信贷损失备抵2,741美元和965美元 | 584,614 | 531,767 | |||||||||
库存 | 414,758 | 519,576 | |||||||||
预付费用 | 5,952 | 7,849 | |||||||||
其他流动资产 | 60,446 | 42,880 | |||||||||
流动资产总额 | 1,806,363 | 1,652,540 | |||||||||
非流动资产 | |||||||||||
财产、厂房和设备,净额 | 306,019 | 310,350 | |||||||||
无形资产,净值 | 2,549 | 2,394 | |||||||||
运营使用权资产 | 5,767 | 1,634 | |||||||||
递延所得税资产 | 11,804 | 12,095 | |||||||||
其他非流动资产 | 636 | 635 | |||||||||
非流动资产总额 | 326,775 | 327,108 | |||||||||
总资产 | $ | 2,133,138 | $ | 1,979,648 | |||||||
负债和股东权益 | |||||||||||
流动负债 | |||||||||||
长期借款,流动部分,净额 | $ | 6,078 | $ | 12,156 | |||||||
贸易应付账款 | 376,556 | 381,129 | |||||||||
应付固定资产 | 12,983 | 13,526 | |||||||||
经营租赁负债,流动部分 | 1,425 | 1,201 | |||||||||
应缴所得税 | 7,581 | 6,024 | |||||||||
应计工资、奖金和相关费用 | 20,174 | 23,748 | |||||||||
应计费用 | 16,119 | 20,447 | |||||||||
其他应付账款 | 45,861 | 23,654 | |||||||||
流动负债总额 | 486,777 | 481,885 | |||||||||
非流动负债 | |||||||||||
递延所得税负债 | 4,546 | 4,799 | |||||||||
经营租赁负债,非流动部分 | 3,956 | 66 | |||||||||
遣散费 | 24,505 | 22,159 | |||||||||
其他非流动负债 | 1,972 | 2,081 | |||||||||
非流动负债总额 | 34,979 | 29,105 | |||||||||
负债总额 | 521,756 | 510,990 | |||||||||
股东权益 | |||||||||||
优先股(已授权5,000,000股,面值0.01美元;截至2023年12月29日和2023年6月30日未发行和流通股票) | — | — | |||||||||
普通股(已授权5亿股,面值0.01美元;截至2023年12月29日和2023年6月30日分别发行39,435,354股和39,284,176股股票;截至2023年12月29日和2023年6月30日分别发行36,296,621股和36,183,682股) | 394 | 393 | |||||||||
额外的实收资本 | 209,208 | 206,624 | |||||||||
减去:库存股(截至2023年12月29日和2023年6月30日分别为3,138,733股和3,100,494股) | (201,205) | (194,833) | |||||||||
累计其他综合收益(亏损) | 4,197 | (8,115) | |||||||||
留存收益 | 1,598,788 | 1,464,589 | |||||||||
股东权益总额 | 1,611,382 | 1,468,658 | |||||||||
负债和股东权益总额 | $ | 2,133,138 | $ | 1,979,648 |
三个月已结束 | 六个月已结束 | ||||||||||||||||||||||
(以千美元计,每股数据除外) | 12月29日 2023 | 12月30日, 2022 | 12月29日 2023 | 12月30日, 2022 | |||||||||||||||||||
收入 | $ | 712,694 | $ | 668,656 | $ | 1,398,171 | $ | 1,324,085 | |||||||||||||||
收入成本 | (624,364) | (583,441) | (1,225,437) | (1,156,114) | |||||||||||||||||||
毛利润 | 88,330 | 85,215 | 172,734 | 167,971 | |||||||||||||||||||
销售、一般和管理费用 | (19,316) | (18,930) | (39,745) | (39,495) | |||||||||||||||||||
营业收入 | 69,014 | 66,285 | 132,989 | 128,476 | |||||||||||||||||||
利息收入 | 7,748 | 2,334 | 13,646 | 3,893 | |||||||||||||||||||
利息支出 | (36) | (389) | (81) | (780) | |||||||||||||||||||
外汇收益(亏损),净额 | (3,788) | (3,904) | (3,373) | (1,819) | |||||||||||||||||||
其他收入(支出),净额 | (35) | (68) | (115) | (209) | |||||||||||||||||||
所得税前收入 | 72,903 | 64,258 | 143,066 | 129,561 | |||||||||||||||||||
所得税支出 | (3,793) | (1,101) | (8,867) | (1,789) | |||||||||||||||||||
净收入 | 69,110 | 63,157 | 134,199 | 127,772 | |||||||||||||||||||
扣除税款的其他综合收益(亏损): | |||||||||||||||||||||||
可供出售证券的未实现净收益(亏损)的变化 | 2,946 | 1,183 | 3,894 | (278) | |||||||||||||||||||
衍生工具未实现净收益(亏损)的变化 | 8,951 | 11,188 | 8,390 | 9,970 | |||||||||||||||||||
净退休金计划的变化——先前的服务成本 | 8 | 57 | 134 | 225 | |||||||||||||||||||
外币折算调整的变化 | (206) | (84) | (106) | 162 | |||||||||||||||||||
扣除税款的其他综合收益(亏损)总额 | 11,699 | 12,344 | 12,312 | 10,079 | |||||||||||||||||||
净综合收益 | $ | 80,809 | $ | 75,501 | $ | 146,511 | $ | 137,851 | |||||||||||||||
每股收益 | |||||||||||||||||||||||
基本 | $ | 1.90 | $ | 1.73 | $ | 3.70 | $ | 3.50 | |||||||||||||||
稀释 | $ | 1.89 | $ | 1.71 | $ | 3.67 | $ | 3.47 | |||||||||||||||
已发行普通股的加权平均数(千股) | |||||||||||||||||||||||
基本 | 36,328 | 36,589 | 36,292 | 36,558 | |||||||||||||||||||
稀释 | 36,639 | 36,939 | 36,560 | 36,848 |
六个月已结束 | |||||||||||
(以千美元计) | 12月29日 2023 | 12月30日, 2022 | |||||||||
来自经营活动的现金流 | |||||||||||
该期间的净收入 | $ | 134,199 | $ | 127,772 | |||||||
为将净收入与经营活动提供的净现金进行对账而进行的调整 | |||||||||||
折旧和摊销 | 24,186 | 21,596 | |||||||||
不动产、厂房和设备及无形资产处置(收益)损失和减值 | (111) | (337) | |||||||||
可供出售证券的销售(收益)亏损和到期日 | (1) | 92 | |||||||||
短期投资折扣(溢价)的摊销 | (1,397) | 565 | |||||||||
(撤销)预期信用损失备抵金 | 1,776 | 251 | |||||||||
外币远期合约的汇率和公允价值的未实现亏损(收益) | 3,287 | 3,086 | |||||||||
利率互换套期对冲开始时的公允价值摊销 | (154) | (346) | |||||||||
基于股份的薪酬 | 14,714 | 14,498 | |||||||||
递延所得税 | 1,117 | (1,338) | |||||||||
其他非现金支出 | 90 | (305) | |||||||||
经营资产和负债的变化 | |||||||||||
贸易应收账款 | (53,873) | (80,054) | |||||||||
库存 | 104,818 | 20,475 | |||||||||
其他流动资产和非流动资产 | (16,360) | (11,837) | |||||||||
贸易应付账款 | (6,980) | (4,176) | |||||||||
应缴所得税 | 1,531 | (577) | |||||||||
遣散费 | 1,395 | 1,269 | |||||||||
其他流动负债和非流动负债 | 20,977 | 14,466 | |||||||||
经营活动提供的净现金 | 229,214 | 105,100 | |||||||||
来自投资活动的现金流 | |||||||||||
购买短期投资 | (164,971) | (74,482) | |||||||||
出售短期投资的收益 | 10,000 | 30,000 | |||||||||
短期投资到期的收益 | 72,824 | 46,925 | |||||||||
购买不动产、厂房和设备 | (21,236) | (23,643) | |||||||||
购买无形资产 | (518) | (412) | |||||||||
处置不动产、厂房和设备的收益 | 2,048 | 32 | |||||||||
用于投资活动的净现金 | (101,853) | (21,580) | |||||||||
来自融资活动的现金流 | |||||||||||
偿还长期借款 | (6,094) | (9,140) | |||||||||
偿还融资租赁负债 | — | (5) | |||||||||
回购普通股 | (6,372) | (5,104) | |||||||||
与限制性股份单位净股结算相关的预扣税 | (12,352) | (16,796) | |||||||||
用于融资活动的净现金 | (24,818) | (31,045) | |||||||||
现金、现金等价物和限制性现金的净增加(减少) | $ | 102,543 | $ | 52,475 | |||||||
现金、现金等价物和限制性现金的流动 | |||||||||||
期初的现金、现金等价物和限制性现金 | $ | 231,368 | $ | 198,365 | |||||||
现金、现金等价物和限制性现金的增加(减少) | 102,543 | 52,475 | |||||||||
汇率对现金、现金等价物和限制性现金的影响 | 142 | (11) | |||||||||
期末现金、现金等价物和限制性现金 | $ | 334,053 | $ | 250,829 | |||||||
非现金投资和融资活动 | |||||||||||
建筑、软件和设备相关应付账款 | $ | 12,983 | $ | 18,920 |
三个月已结束 | 六个月已结束 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
12月29日 2023 | 12月30日, 2022 | 12月29日 2023 | 12月30日, 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
(以千美元计,股票数据除外) | 净收入 | 摊薄后每股 | 净收入 | 摊薄后每股 | 净收入 | 摊薄后每股 | 净收入 | 摊薄后每股 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GAAP 衡量标准 | $ | 69,110 | $ | 1.89 | $ | 63,157 | $ | 1.71 | $ | 134,199 | $ | 3.67 | $ | 127,772 | $ | 3.47 | |||||||||||||||||||||||||||||||
将GAAP净收入和每股收益与非GAAP净收入和每股收益进行对账的项目: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与收入成本有关: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基于股份的薪酬支出 | 1,701 | 0.05 | 1,660 | 0.05 | 3,866 | 0.11 | 3,576 | 0.10 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与毛利润相关的总额 | 1,701 | 0.05 | 1,660 | 0.05 | 3,866 | 0.11 | 3,576 | 0.10 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与销售、一般和管理费用有关: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基于股份的薪酬支出 | 5,280 | 0.14 | 5,115 | 0.14 | 10,848 | 0.30 | 10,922 | 0.29 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
无形资产的摊销 | — | — | 71 | 0.00 | — | — | 154 | 0.01 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与销售、一般和管理费用相关的总额 | 5,280 | 0.14 | 5,186 | 0.14 | 10,848 | 0.30 | 11,076 | 0.30 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与其他收入和支出有关: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
递延债务发行成本的摊销 | 8 | 0.00 | 8 | 0.00 | 16 | 0.00 | 16 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与其他收入和支出相关的总额 | 8 | 0.00 | 8 | 0.00 | 16 | 0.00 | 16 | 0.00 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
与净收入和每股收益相关的总额 | 6,989 | 0.19 | 6,854 | 0.19 | 14,730 | 0.41 | 14,668 | 0.40 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
非公认会计准则指标 | $ | 76,099 | $ | 2.08 | $ | 70,011 | $ | 1.90 | $ | 148,929 | $ | 4.08 | $ | 142,440 | $ | 3.87 | |||||||||||||||||||||||||||||||
用于计算摊薄后的每股净收益的股票 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
GAAP 摊薄后的股票 | 36,639 | 36,939 | 36,560 | 36,848 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
非公认会计准则摊薄后股票 | 36,639 | 36,939 | 36,560 | 36,848 |
(以千计) | 三个月已结束 | 六个月已结束 | ||||||||||||||||||||||||
12月29日 2023 | 12月30日, 2022 | 12月29日 2023 | 12月30日, 2022 | |||||||||||||||||||||||
经营活动提供的净现金 | $ | 84,165 | $ | 44,466 | $ | 229,214 | $ | 105,100 | ||||||||||||||||||
减去:购买不动产、厂房和设备 | (9,801) | (13,385) | (21,236) | (23,643) | ||||||||||||||||||||||
非公认会计准则自由现金流 | $ | 74,364 | $ | 31,081 | $ | 207,978 | $ | 81,457 |
稀释 EPS | |||||
GAAP 摊薄后每股净收益: | 1.89 美元到 1.96 美元 | ||||
与收入成本有关: | |||||
基于股份的薪酬支出 | 0.05 | ||||
与毛利润相关的总额 | 0.05 | ||||
与销售、一般和管理费用有关: | |||||
基于股份的薪酬支出 | 0.14 | ||||
与销售、一般和管理费用相关的总额 | 0.14 | ||||
与净收入和每股收益相关的总额 | 0.19 | ||||
摊薄后每股非公认会计准则净收益 | 2.08 美元到 2.15 美元 |