附录 99.1

EchoStar 公司

宣布交易所要约和征求同意

2025年到期的0%可转换优先票据,以及

2026年到期的3.375%可转换优先票据

由 DISH 网络公司发行

交易所要约旨在减少总债务 并大幅延长债务到期日范围为持续的战略投资和机会 提供重要机会 将DISH Network的卫星技术、流媒体服务和全国5G网络 与EchoStar的首要卫星通信解决方案相结合,打造地面和非地面无线连接领域的全球领导者

科罗拉多州恩格尔伍德,2024年1月12日——EchoStar Corporation(纳斯达克股票代码: SATS)(“EchoStar”)是全球全面整合的通信和内容交付领导者和技术、 频谱、工程、制造、网络服务、电视娱乐和连接提供商,今天宣布已开始提议(i)任何以及其子公司DISH发行的2025年到期的所有 0%可转换票据(“DISH Network 2025年票据”)以及(ii)3.375%中的全部 根据1月12日初步招股说明书和同意 招标声明中描述的条款,DISH发行的2026年到期的可转换票据(“DISH Network 2026年票据”,以及2025年DISH 网络票据,“现有DISH票据”),每张票据均为EchoStar 公司发行的2030年到期的10.00%优先担保票据(“EchoStar票据”),每张票据均为EchoStar 公司发行的2030年到期的10.00%优先担保票据(“EchoStar票据”),2024 年(“初步交易所要约招股说明书”)。

今天的公告进一步推进了EchoStar的目标 ,即利用合并后业务的协同机会 利用其宝贵的频谱和其他资产组合 来优化其资本结构,使该业务能够实现其成为地面移动、卫星连接和内容服务主要提供商的战略目标。

下表描述了交易所优惠的某些条款:

现有 DISH 备注的标题 CUSIP/ISIN 号码(1) 本金金额
杰出(2)
交易所注意事项(3)
2025年到期的0%可转换票据 25470MAF6/US2547MAF68 $1,957,197,000 $610
2026 年到期的 3.375% 可转换票据 25470MAB5/US2547MAB54 $2,908,801,000 $510

(1)对于本新闻稿中列出的或印在 现有 DISH 注释上的 CUSIP 或 ISIN 编号的正确性或准确性,未作任何陈述。它们仅是为了方便而提供的。

(2)分别扣除由DISH持有且未被视为未偿还的2025年到期的0%可转换票据和2026年到期的3.375%可转换票据中的42,803,000美元和91,199,000美元。

(3)以EchoStar票据本金的形式对已有效投标并接受交易的现有DISH票据每1,000美元本金的对价,但须按本文所述进行四舍五入。不包括应计利息,应计利息将在交易所对价之外以现金 支付(视情况而定)。

EchoStar 票据将由 EchoStar的间接子公司DBSD Corporation(“DBSD”)以优先担保方式提供担保,并由DBSD(“频谱抵押品”)和EchoStar的 间接子公司DBSD Services Limited持有的20 MHz AWS-4 频谱(包括 10 MHz 的 N70 和 10 MHz 的 N66 MHz)的优先留置权担保,后者将提供担保权益包括对DBSD股权 权益的第一优先质押(每种情况均如初步交易所要约招股说明书中所述)。EchoStar目前估计,为EchoStar票据提供担保的Spectrum抵押品的公平市场价值 约为90亿美元。除上述资产外,EchoStar Notes不得 追索EchoStar任何其他子公司的任何资产。

在交易所要约的同时,EchoStar正在征求现有DISH各系列票据持有人的同意 ,以修改现有DISH票据的适用系列和管理此类现有DISH票据的契约 的条款,除其他外,消除某些违约事件(包括与 任何DISH子公司的付款、破产或其他违约相关的任何交叉违约)以及每种债券中的几乎所有限制性契约此类契约 和适用系列的现有 DISH 附注,包括,但是不限于合并契约、报告契约,以及 对每份此类契约和适用系列的现有DISH票据进行某些相应的修改,以反映拟议的修正案 (“拟议修正案”)。未投标相关交易所要约中适用的现有 DISH票据,持有人不得同意拟议修正案,未经 同意该系列的拟议修正案,持有人不得投标任何系列的现有DISH票据进行交换。

每项交易所要约和/或 征求意见都是一项单独的要约和/或 征求意见,根据某些条件和适用法律, 可以随时自行修改、延期、终止或撤回任何其他交易所要约 或征求同意书。此外,无论交易所要约中有任何其他规定,EchoStar接受和交换根据交易所要约有效投标的任何现有DISH票据的义务均须满足或豁免 某些条件,如注册声明中所述,EchoStar明确保留其在适用法律的前提下, 随时终止任何交换要约和/或征求同意的权利。

交易所要约和同意请求将于纽约时间2024年2月9日晚上 11:59 或EchoStar自行决定延长此类交易所 要约或同意征求期限的任何其他日期和时间(此类交易所要约或征求同意的日期和时间,可能是 延长,即 “到期日期”)到期。为了有资格在适用的 交易所要约和同意征求中获得适用的交易所对价,持有人必须有效投标但不能有效撤回其现有的DISH票据,并有效交付 ,并且不得在到期日或之前撤销其同意。持有人可以在到期日之前 随时撤回已投标的现有DISH票据。此后,根据适用的交易所要约和征求同意书的条款撤回的任何现有DISH票据 均不应被视为出于任何目的的投标,除非此类票据根据适用的 交易所要约和征求同意书再次投标。在交易所要约和征求同意书中未交换的现有DISH票据将在交易所要约和同意请求到期或终止后立即退还给投标持有人 ,费用由EchoStar承担。

与EchoStar 票据相关的S-4表格注册声明(“注册声明”)已向美国证券交易委员会(“SEC”) 提交,但尚未生效。每项交易所要约和征求同意书的完成均以 满足或在允许的情况下放弃某些条件为前提,包括注册 声明的生效,以及适用系列现有DISH票据的至少大部分未偿本金已有效投标 且未在到期日之前正确撤回(“最低投标条件”)。在到期日当天或之前,必须满足每项交易所 要约和征求同意的所有条件,或者在允许的情况下免除这些条件。为避免 疑问,EchoStar保留自行决定放弃最低投标条件的权利,并接受所有在到期日或之前有效投标且未有效撤回的现有 DISH 票据。

EchoStar正在进行交易所要约和征求同意 ,其目的是,除其他外,减少其合并债务,解决其某些更近期限的债务到期日问题,因此 实质性地延长其债务到期时间,这将为其业务的持续战略投资提供重要途径 ,并进一步增强EchoStar合并DISH Network的卫星技术、5G流媒体服务和全国 的独特机会使用EchoStar的首屈一指的卫星通信解决方案建立网络,创建一个地面和非地面无线 连接领域的全球领导者。

White & Case LLP担任EchoStar的法律顾问, D.F. King & Co., Inc.担任交易所要约和征求同意书的交易所代理人和信息代理人。

本新闻稿不构成出售或交换 的要约或购买或交易任何证券的要约,也不得根据交易所要约和同意请求对现有 DISH 票据进行任何交换,如果根据该司法管辖区的法律,此类交易所在 注册或资格认证之前是非法的。

关于 EchoStar 公司

EchoStar Corporation(纳斯达克股票代码:SATS)是技术、 网络服务、电视娱乐和连接的主要提供商,以其EchoStar®、Boost Mobile®、Boost Infinite、Sling TV、DISH TV、HughesNet®、HughesNet®、HughesSon™ 和JUPITER™ 品牌在全球范围内提供消费者、企业、运营商和政府解决方案。在欧洲,EchoStar在其子公司EchoStar Mobile Limited下运营;在澳大利亚,该公司以EchoStar Global 澳大利亚的名义运营。欲了解更多信息,请访问 www.echostar.com 并在 X(推特)和 LinkedIn 上关注 EchoStar。

在哪里可以找到更多信息

如上所述,有关交易所要约和同意书的条款和条件 的更多细节,包括对EchoStar票据的描述以及 EchoStar票据与现有DISH票据之间的实质性区别,可以在已向美国证券交易委员会提交但尚未生效的注册声明中找到,也可以在向美国证券交易委员会提交的附表TO的要约声明中找到。在注册声明生效之前,不得发行和出售受注册 声明约束的证券。我们敦促任何持有现有DISH 票据的投资者阅读注册声明、要约要约声明和ECHOSTAR已经或将要向 SEC提交的其他文件,因为它们包含有关发行人和发行的重要信息。

注册声明、要约声明和其他相关的 文件提交后,可以从美国证券交易委员会的网站www.sec.gov免费获得。也可通过致电 (303) 706-4000向EchoStar提出口头要求或向EchoStar Corporation提出书面要求, 免费提供文件, 100 Inverness Terrace East,科罗拉多州恩格尔伍德80112,以及EchoStar的网站www.echostar.com。

持有人还可以通过发送电子邮件至 DISH@dfking.com 或致电 (800) 967-5084(美国免费电话)或 (212) 269-5550(银行和经纪商)联系 D.F. King & Co., Inc. 索取发行材料的副本。

前瞻性陈述

本文件包含1995年《私人证券诉讼改革法》、《证券法》第27A条和 《交易法》第21E条所指的 “前瞻性 陈述”,特别包括有关计划、目标和战略、行业和业务增长机会 、我们对未来业绩、财务状况、流动性和资本要求的预期、 对监管发展和法律诉讼影响的估计,以及其他趋势和预测。前瞻性陈述 不是历史事实,可以用 “未来”、“预测”、“打算”、“计划”、“ “目标”、“寻找”、“相信”、“估计”、“预期”、“预测”、“将”、“可能”、“可以”、“可以”、“可以” 等词语来识别。这些前瞻性陈述 基于截至本文发布之日我们获得的信息,代表管理层当前的观点和假设。前瞻性陈述 不能保证未来的业绩、事件或结果,涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素, 可能超出我们的控制范围。因此,由于多种因素,实际表现、事件或结果可能与前瞻性陈述中明示或暗示的 存在重大差异。有关 这些风险因素的更多信息包含在EchoStar和DISH Network最近提交的10-K表年度报告和随后的 10-Q表季度报告中,以及EchoStar随后的8-K表最新报告以及其他美国证券交易委员会文件中。此处作出或提及的所有警告 陈述均应理解为适用于所有前瞻性陈述,无论它们出现在何处。您应该 考虑此处描述或提及的风险和不确定性,不应过分依赖任何前瞻性陈述。 前瞻性陈述仅代表截至发表之日。除非法律要求,否则无论是由于新信息、未来 事件还是其他原因,我们不承担任何义务公开 可能对任何前瞻性陈述进行的任何修订的结果。如果此处或我们向美国证券交易委员会提交的任何文件 中描述的一种或多种风险或不确定性发生,或者如果基本假设被证明不正确,我们的实际业绩和计划可能与任何前瞻性陈述中表达的 存在重大差异。