附录 99.1
Zedge 公布 财年第一季度业绩
纽约，纽约——2023年12月13日：Zedge, Inc.（纽约证券交易所美国股票代码：ZDGE）是围绕人们用来表达自己的内容建立数字市场和友好竞技游戏的领导者，今天公布了截至2023年10月31日的2024财年第一季度业绩。
泽奇首席执行官乔纳森·赖希表示：“我们的第一季度财务业绩反映了我们在第四季度讨论的 积极趋势。”“Zedge+， Zedge Marketplace的订阅产品在连续六个季度的下降之后，于上个季度恢复了连续活跃用户增长，并在第一季度继续带来净活跃订户增长。此外，Zedge+的收入比去年增长了近 10％，这得益于iOS订阅的推出以及人们对全面改革后的安卓产品的持续兴趣。Emojipedia的 收入比去年增长了62％，再加上Zedge Marketplace，推动了两位数的广告收入增长。这些因素导致 创下了创纪录的 ARPMAU1同比增长17％。
“从产品 和功能开发的角度来看，我们也在稳步取得进展。我们已经完成了我们的生成式人工智能墙纸制造商PainT的全球推出，并在感恩节前夕推出了PainT的 按需打印功能。此外，我们从重新设计Emojipedia的网站中受益，因为其 增强的网站性能带来了更快的加载时间并持续优化了广告体验。我们还向数量有限的 GuruShots 用户推出了 战斗功能，以深入了解我们如何以最佳方式将此功能集成到 Gurushots 游戏中。尽管这些举措都已开始显示出积极势头，但我们计划在2024年继续增强这些功能和产品 ，以推动可持续的长期增长。”
第一季度亮点（2024 财年与 2023 财年对比）
| ● | 收入增长2.6％，达到710万美元； | |
| ● | GAAP营业收入为30万美元，而 的营业亏损为（20万美元）； | |
| ● | GAAP净亏损和每股亏损为零 ，而分别为（20万美元）和（0.01美元）： | |
| ● | 调整后 EBITDA2 增长了60.8％，达到150万美元； | |
| ● | Zedge Premium 总交易价值1， 或GTV上涨35.0％，至42万美元。 |
第一季度精选财务指标：24财年与23财年*
| ||||||||||||
| （以百万美元计，每股收益除外） | Q124 | Q123 | 改变 | |||||||||
| 总收入 | $ | 7.1 | $ | 6.9 | 2.6 | % | ||||||
| 广告收入 | $ | 4.9 | $ | 4.5 | 10.0 | % | ||||||
| 数字商品和服务 | $ | 0.9 | $ | 1.3 | -29.0 | % | ||||||
| 订阅收入 | $ | 1.0 | $ | 0.9 | 9.5 | % | ||||||
| 其他收入 | $ | 0.2 | $ | 0.2 | 17.6 | % | ||||||
| GAAP 营业收入（亏损） | $ | 0.3 | $ | (0.2 | ) | nm | ||||||
| 营业利润率 | 4.5 | % | -2.9 | % | ||||||||
| GAAP 净亏损 | $ | (0.0 | ) | $ | (0.2 | ) | 108.3 | % | ||||
| GAAP 摊薄后每股亏损 | $ | (0.0 | ) | $ | (0.01 | ) | nm | |||||
| 调整后 EBITDA | $ | 1.5 | $ | 1.0 | 60.8 | % | ||||||
| 运营现金流 | $ | 1.3 | $ | 1.1 | 16.5 | % | ||||||
nm = 不可测量/有意义
| * | 由于四舍五入，数字可能不相加 |
选择 Zedge 市场指标：24 财年与 23 财年*1
| （以 MM 表示，ARPMAU 除外） | Q1 ’24 | Q1 ’23 | 改变 | |||||||||
| 总安装量-累计 | 625.3 | 583.0 | 7.3 | % | ||||||||
| MAU | 28.5 | 31.9 | -10.7 | % | ||||||||
| 发达的市场 | 6.2 | 7.1 | -13.1 | % | ||||||||
| 新兴市场 | 22.3 | 24.8 | -10.0 | % | ||||||||
| 有效订阅（以千秒为单位） | 648 | 674 | -3.8 | % | ||||||||
| ARPMAU | $ | 0.063 | $ | 0.054 | 17.0 | % | ||||||
| Zedge Premium-GTV | $ | 0.42 | $ | 0.31 | 35.0 | % | ||||||
| * | 由于四舍五入，数字可能不相加 |
| 1 | 我们在本版本中使用以下业务指标 ，因为我们认为它们对评估 Zedge 的运营绩效很有用。 |
| ● | 每月活跃用户数（MAU）记录了 在相关时段的过去 30 天内使用我们的 Zedge 应用程序的独立用户数量，可用于评估消费者 对我们应用程序的参与度，随着更多用户带来更多待售广告曝光量，这与广告收入相关。它还允许读者 和潜在的广告商评估我们的用户群规模。 | |
| ● | Zedge Premium交易总额或 GTV 是通过 Zedge Premium Marketplace 进行的交易的总美元金额。由于Zedge Premium是内部增长的重点 ，我们相信该指标将帮助投资者评估我们在发展这部分业务方面的进展。 | |
| ● | 我们的Zedge App（ARPMAU）的 每月活跃用户的平均收入可用于评估我们通过用户群获利的情况。 | |
| ● | 有效订阅是指已开始但尚未取消的订阅 ，包括暂停的订阅以及处于免费试用、宽限期或帐户保留状态的订阅。 | |
| ● | 总安装量-累积衡量自 Zedge 应用程序启动以来下载的 次的累计次数。 |
| 2 | 在本新闻稿中，调整后的息税折旧摊销前利润是一项非公认会计准则 财务指标，旨在提供有用的信息，根据公认会计原则补充Zedge的业绩。请参阅本新闻稿末尾的 非公认会计准则财务指标对账，了解Zedge对调整后息税折旧摊销前利润的表述以及与最直接可比的GAAP指标的对账情况。 |
2
趋势财务信息*
| （以百万美元计，每股收益、ARPMAU、有效订阅除外） | Q123 | Q223 | Q323 | Q423 | Q124 | 2022 财年 | 2023 财年 | |||||||||||||||||||||
| 总收入 | $ | 6.9 | $ | 7.0 | $ | 6.7 | $ | 6.6 | $ | 7.1 | $ | 26.5 | $ | 27.2 | ||||||||||||||
| 广告收入 | $ | 4.5 | $ | 4.6 | $ | 4.6 | $ | 4.6 | $ | 4.9 | $ | 20.3 | $ | 18.3 | ||||||||||||||
| 数字商品和服务 | $ | 1.3 | $ | 1.2 | $ | 1.1 | $ | 1.0 | $ | 0.9 | $ | 1.7 | $ | 4.6 | ||||||||||||||
| 订阅收入 | $ | 0.9 | $ | 0.9 | $ | 0.8 | $ | 0.9 | $ | 1.0 | $ | 3.7 | $ | 3.5 | ||||||||||||||
| 其他收入 | $ | 0.2 | $ | 0.2 | $ | 0.2 | $ | 0.2 | $ | 0.2 | $ | 0.8 | $ | 0.8 | ||||||||||||||
| GAAP 营业收入（亏损） | $ | (0.2 | ) | $ | 1.5 | $ | (8.4 | ) | $ | 0.2 | $ | 0.3 | $ | 11.8 | $ | (6.9 | ) | |||||||||||
| GAAP 净收益（亏损） | $ | (0.2 | ) | $ | 1.6 | $ | (7.7 | ) | $ | 0.2 | $ | (0.0 | ) | $ | 9.7 | $ | (6.1 | ) | ||||||||||
| GAAP 摊薄后每股收益（亏损） | $ | (0.01 | ) | $ | 0.11 | $ | (0.55 | ) | $ | 0.01 | $ | (0.00 | ) | $ | 0.65 | $ | (0.44 | ) | ||||||||||
| 调整后 EBITDA | $ | 1.0 | $ | 1.4 | $ | 1.7 | $ | 1.6 | $ | 1.5 | $ | 12.4 | $ | 5.7 | ||||||||||||||
| 调整后的息税折旧摊销前利润率 | 13.8 | % | 20.5 | % | 25.4 | % | 24.2 | % | 21.7 | % | 46.6 | % | 20.9 | % | ||||||||||||||
| 运营现金流 | $ | 1.1 | $ | 0.0 | $ | 1.6 | $ | 0.4 | $ | 1.3 | $ | 11.5 | $ | 3.2 | ||||||||||||||
| MAU | 31.9 | 32.2 | 32.0 | 30.9 | 28.5 | nm | nm | |||||||||||||||||||||
| 发达的市场 | 7.1 | 7.4 | 7.2 | 6.8 | 6.2 | nm | nm | |||||||||||||||||||||
| 新兴市场 | 24.8 | 24.8 | 24.8 | 24.1 | 22.3 | nm | nm | |||||||||||||||||||||
| 有效订阅（以千秒为单位） | 674 | 654 | 631 | 647 | 648 | nm | nm | |||||||||||||||||||||
| ARPMAU | $ | 0.054 | $ | 0.052 | $ | 0.053 | $ | 0.055 | $ | 0.063 | nm | nm | ||||||||||||||||
| Zedge 高级版 — GTV | $ | 0.31 | $ | 0.44 | $ | 0.41 | $ | 0.38 | $ | 0.42 | $ | 1.51 | $ | 1.54 | ||||||||||||||
nm = 不可测量/有意义
| * | 由于四舍五入，数字可能不相加 |
2024 财年评论
赖希继续说：“我们仍然相信， 在实现可持续、长期和盈利增长方面比以往任何时候都更有优势，我们对在2024财年推进增长战略 感到兴奋。除此之外，我们持续产生正现金流，而且我们不必向Gurushots的卖家支付任何收益 ，这使我们有信心在11月中旬还清定期贷款的剩余本金，从而使 我们无债务。
“正如我们在上次电话会议上指出的那样， 2014财年的目标之一是建立一支全栈营销团队以实现增长。为此，我们已经增加了几名关键员工， 随着我们继续增加Zedge Marketplace的付费用户获取支出，我们已经从他们的专业知识中受益。 当然，我们会密切监控业绩，以确保我们的投资获得可接受的回报。正如我们之前所说，这是一个持续的过程 ，我们不断测试和优化计划，通过提高现有用户的参与度和新用户 的增长来推动更高的回报。
“我们还一直在执行我们的生成 AI 计划，在Zedge Marketplace全球推出Paint，包括在网络上发布这项具有按需打印 功能的功能。我们的混合休闲游戏 AI Art Master 试发布的初步结果极具吸引力，鼓励我们继续开发 ，重点改善入职培训、游戏机制和留存率。在接下来的几个月中，我们预计将扩大推广范围 ，增加更多国家/地区，并根据关键绩效指标告诉我们的内容进行迭代。
“11月是Emojipedia有史以来收入最好的月份 ，我们将继续对该产品进行改进，因为我们认为还有更多未开发的上行空间。从 第二季度开始，我们的目标是发布更多功能和增强功能，还有更多计划仍在开发中。
“最后，全新的GuruShots游戏机制Battles 也已向其约5％的用户群推出，我们预计这一数字将在未来几个月内增加。我们相信 这项新功能将有助于吸引新玩家加入游戏，并帮助他们转化为付费客户。”
3
收益公告和补充信息
管理层将于美国东部时间今天下午 4:30 开始召开财报电话会议，讨论其2024财年第一季度的业绩、前景和战略，随后将与投资者进行问答 。
实时电话信息：
免费电话：888-506-0062
国际：973-528-0011
参与者访问码：575696
网络直播网址：2014 年第一季度财报网络直播
重播：
电话 免费：877-481-4010
国际： 919-882-2331
重播 密码：49574
关于 Zedge
Zedge 围绕人们用来表达自己的内容建立 个数字市场和友好的竞技游戏。我们的主导产品包括免费增值数字内容市场 Zedge 铃声和壁纸，提供手机壁纸、视频壁纸、铃声、通知 声音，以及生成式人工智能墙纸制作商 Paint；基于技能的照片挑战游戏 GuruShots；以及 Emojipedia，“所有表情符号” 的 #1 可信来源 。我们的愿景是支持喜欢友好比赛的创作者与潜在的 消费者社区，并将其联系起来，以推动商业发展。2023 年 7 月，我们的产品为大约 4,000 万活跃用户提供了服务。欲了解更多信息， 请访问：investor.zedge.net
前瞻性陈述
上述所有不纯粹涉及 历史事实的陈述，包括但不限于我们使用 “相信”、“预期”、“期望”、 “计划”、“打算”、“估计”、“目标” 等词语的陈述，均为1995年《私人证券诉讼改革法》所指的前瞻性陈述 。尽管这些前瞻性陈述代表了我们当前 对未来可能发生的事情的判断，但由于许多重要因素，实际结果可能与这些陈述 所表达或暗示的结果存在重大差异。我们向美国证券交易委员会提交的文件提供了有关此类陈述和风险的详细信息，应在本新闻稿中查阅 。在适用法律允许的范围内，我们没有义务更新任何前瞻性陈述。
联系人：
Brian Siegel，IRC，工商管理硕士
高级管理 董事
Hayden IR
(346) 396-8696
ir@zedge.net
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简明合并余额 表
（以 千计，面值数据除外）
| 10月31日， | 7月31日 | |||||||
| 2023 | 2023 | |||||||
| （未经审计） | ||||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产： | ||||||||
| 现金和现金等价物 | $ | 18,745 | $ | 18,125 | ||||
| 贸易应收账款 | 3,183 | 2,883 | ||||||
| 预付费用和其他应收账款 | 635 | 569 | ||||||
| 流动资产总额 | 22,563 | 21,577 | ||||||
| 财产和设备，净额 | 2,423 | 2,186 | ||||||
| 无形资产，净额 | 18,130 | 18,709 | ||||||
| 善意 | 1,784 | 1,961 | ||||||
| 递延所得税资产，净额 | 1,842 | 1,842 | ||||||
| 其他资产 | 439 | 556 | ||||||
| 总资产 | $ | 47,181 | $ | 46,831 | ||||
| 负债和股东权益 | ||||||||
| 流动负债： | ||||||||
| 贸易应付账款 | $ | 815 | $ | 669 | ||||
| 应计费用和其他流动负债 | 2,906 | 2,676 | ||||||
| 递延收入 | 2,250 | 2,414 | ||||||
| 流动负债总额 | 5,971 | 5,759 | ||||||
| 定期贷款，扣除递延融资成本 | 1,986 | 1,985 | ||||||
| 递延收入——非流动 | 74 | - | ||||||
| 其他负债 | 171 | 223 | ||||||
| 负债总额 | 8,202 | 7,967 | ||||||
| 承付款和或有开支（注9） | ||||||||
| 股东权益： | ||||||||
| 优先股，面值0.01美元；授权股——2,400 美元；没有已发行和流通的股票 | - | - | ||||||
| A类普通股，面值0.01美元；授权股票——2,600股；截至2023年10月31日和2023年7月31日已发行和流通的525股股票 | 5 | 5 | ||||||
| B类普通股，面值0.01美元；授权股票——40,000股；截至2023年10月31日已发行14,669股股票和13,830股已发行股票，截至2023年7月31日已发行14,634股股票和13,801股已发行股票 | 147 | 146 | ||||||
| 额外的实收资本 | 46,631 | 46,122 | ||||||
| 累计其他综合亏损 | (1,904 | ) | (1,537 | ) | ||||
| 累计赤字 | (3,957 | ) | (3,942 | ) | ||||
| 美国国库股，截至2023年10月31日为839股，截至2023年7月31日为833股，按成本计算 | (1,943 | ) | (1,930 | ) | ||||
| 股东权益总额 | 38,979 | 38,864 | ||||||
| 负债和股东权益总额 | $ | 47,181 | $ | 46,831 | ||||
5
ZEDGE， INC.
运营和综合亏损的简明合并报表
（以千计，每 股数据除外）
| 三个月已结束 | ||||||||
| 10月31日， | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 收入 | $ | 7,081 | $ | 6,900 | ||||
| 成本和支出： | ||||||||
| 直接收入成本（不包括资本化软件和技术开发成本的摊销，如下所示） | 486 | 632 | ||||||
| 销售、一般和管理 | 5,499 | 5,826 | ||||||
| 折旧和摊销 | 775 | 793 | ||||||
| 或有对价公允价值的变化 | - | (150 | ) | |||||
| 运营收入（亏损） | 321 | (201 | ) | |||||
| 利息和其他收入，净额 | 81 | 35 | ||||||
| 外汇交易产生的净亏损 | (219 | ) | (76 | ) | ||||
| 所得税前收入（亏损） | 183 | (242 | ) | |||||
| 所得税（受益）准备金 | 198 | (73 | ) | |||||
| 净亏损 | $ | (15 | ) | $ | (169 | ) | ||
| 其他综合损失： | ||||||||
| 外币折算调整的变化 | (367 | ) | (259 | ) | ||||
| 其他综合损失总额 | (367 | ) | (259 | ) | ||||
| 综合损失总额 | $ | (382 | ) | $ | (428 | ) | ||
| 归属于Zedge, Inc. 普通股股东的每股亏损： | ||||||||
| 基本 | $ | - | $ | (0.01 | ) | |||
| 稀释 | $ | - | $ | (0.01 | ) | |||
| 用于计算每股收益（亏损）的加权平均股票数量： | ||||||||
| 基本 | 13,975 | 14,330 | ||||||
| 稀释 | 13,975 | 14,330 | ||||||
6
ZEDGE, INC.
现金流简明合并报表
（以千计）
| 三个月已结束 | ||||||||
| 10月31日， | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 经营活动 | ||||||||
| 净亏损 | $ | (15 | ) | $ | (169 | ) | ||
| 为使净亏损与经营活动提供的净现金保持一致而进行的调整： | ||||||||
| 折旧 | 14 | 14 | ||||||
| 无形资产的摊销 | 579 | 579 | ||||||
| 资本化软件和技术开发成本的摊销 | 182 | 200 | ||||||
| 递延融资成本的摊销 | 1 | - | ||||||
| 对私人控股公司的投资减值 | 50 | - | ||||||
| 或有对价公允价值的变化 | - | (150 | ) | |||||
| 基于股票的薪酬 | 507 | 589 | ||||||
| 资产和负债的变化： | ||||||||
| 贸易应收账款 | (300 | ) | (70 | ) | ||||
| 预付费用和其他流动资产 | (66 | ) | (205 | ) | ||||
| 其他资产 | 14 | 14 | ||||||
| 贸易应付账款和应计费用 | 384 | 598 | ||||||
| 递延收入 | (90 | ) | (318 | ) | ||||
| 经营活动提供的净现金 | 1,260 | 1,082 | ||||||
| 投资活动 | ||||||||
| 资产收购的最后付款 | - | (962 | ) | |||||
| 资本化的软件和技术开发成本 | (423 | ) | (310 | ) | ||||
| 购买财产和设备 | (22 | ) | (39 | ) | ||||
| 用于投资活动的净现金 | (445 | ) | (1,311 | ) | ||||
| 筹资活动 | ||||||||
| 应付定期贷款的收益 | - | 2,000 | ||||||
| 递延融资费用的支付 | - | (18 | ) | |||||
| 行使股票期权的收益 | 3 | - | ||||||
| 购买与股票回购计划和股票奖励归属相关的库存股 | (13 | ) | (310 | ) | ||||
| 融资活动提供的（用于）净现金 | (10 | ) | 1,672 | |||||
| 汇率变动对现金和现金等价物的影响 | (185 | ) | (109 | ) | ||||
| 现金和现金等价物的净增长 | 620 | 1,334 | ||||||
| 期初的现金和现金等价物 | 18,125 | 17,085 | ||||||
| 期末的现金和现金等价物 | $ | 18,745 | $ | 18,419 | ||||
| 现金流信息的补充披露 | ||||||||
| 为所得税支付的现金 | $ | 36 | $ | - | ||||
| 为利息支出支付的现金 | $ | 46 | $ | - | ||||
7
使用调整后的息税折旧摊销前利润作为非公认会计准则衡量标准
调整后的息税折旧摊销前利润，定义为扣除利息、 税、折旧和摊销前的收益（亏损）、股票薪酬支出、交易相关费用和其他非经常性支出以及调整后的 息税折旧摊销前利润率，是我们认为除了我们提供的GAAP指标外，投资者和分析师通常还使用这些指标来评估公司的财务业绩。我们的管理层还认为，这些衡量标准有助于评估我们的核心 经营业绩。但是，调整后的息税折旧摊销前利润/利润率不是衡量公认会计原则下的财务业绩的指标，不应被视为衡量我们经营业绩的净收入或营业收入/利润率的 替代方案，也不应被视为作为衡量我们流动性的运营 活动提供的净现金的替代方案。
| 调整后息税折旧摊销前利润与净收益（亏损）的对账 | Q123 | Q223 | Q323 | Q423 | Q124 | 2022 财年 | 2023 财年 | |||||||||||||||||||||
| GAAP 净（亏损）收益 | $ | (0.2 | ) | $ | 1.6 | $ | (7.7 | ) | $ | 0.2 | $ | (0.0 | ) | $ | 9.7 | $ | (6.1 | ) | ||||||||||
| 不包括： | ||||||||||||||||||||||||||||
| 利息和其他收入（支出），净额 | $ | (0.0 | ) | $ | (0.1 | ) | $ | (0.1 | ) | $ | (0.1 | ) | $ | (0.1 | ) | $ | (0.0 | ) | $ | (0.3 | ) | |||||||
| 所得税（受益）准备金 | $ | (0.1 | ) | $ | 0.1 | $ | (0.7 | ) | $ | 0.2 | $ | 0.2 | $ | 1.9 | $ | (0.5 | ) | |||||||||||
| 折旧和摊销 | $ | 0.8 | $ | 0.8 | $ | 0.9 | $ | 0.8 | $ | 0.8 | $ | 2.0 | $ | 3.3 | ||||||||||||||
| EBITDA | $ | 0.5 | $ | 2.4 | $ | (7.6 | ) | $ | 1.0 | $ | 0.9 | $ | 13.5 | $ | (3.6 | ) | ||||||||||||
| 或有对价/商誉减值的FV变动 | $ | (0.2 | ) | $ | (1.8 | ) | $ | 8.7 | $ | 0.0 | $ | 0.0 | $ | (4.0 | ) | $ | 6.8 | |||||||||||
| 基于股票的薪酬 | $ | 0.6 | $ | 0.8 | $ | 0.6 | $ | 0.6 | $ | 0.5 | $ | 1.9 | $ | 2.5 | ||||||||||||||
| 与业务合并相关的交易成本 | $ | 0.0 | $ | 0.0 | $ | 0.0 | $ | 0.0 | $ | 0.2 | $ | 0.9 | $ | 0.0 | ||||||||||||||
| 调整后 EBITDA | $ | 1.0 | $ | 1.4 | $ | 1.7 | $ | 1.6 | $ | 1.5 | $ | 12.4 | $ | 5.7 | ||||||||||||||
| * | 由于四舍五入，数字可能不相加 |
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