0001668673假的2023Q3--12-310.033726800016686732023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：普通阶级成员2023-11-07xbrli: 股票0001668673US-GAAP：B类普通会员2023-11-0700016686732023-09-30iso421:USD00016686732022-12-310001668673US-GAAP：普通阶级成员2023-09-30iso421:USDxbrli: 股票0001668673US-GAAP：普通阶级成员2022-12-310001668673US-GAAP：B类普通会员2023-09-300001668673US-GAAP：B类普通会员2022-12-310001668673US-GAAP：产品会员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：产品会员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：产品会员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：产品会员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：军人2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：军人2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：军人2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：军人2022-01-012022-09-3000016686732023-07-012023-09-3000016686732022-07-012022-09-3000016686732022-01-012022-09-3000016686732021-12-3100016686732022-09-300001668673US-GAAP：留存收益会员2023-06-300001668673US-GAAP：超过净收入成员的累计分配额2023-06-300001668673US-GAAP：普通阶级成员美国通用会计准则：普通股成员2023-06-300001668673US-GAAP：美国国债普通股会员2023-06-300001668673美国通用会计准则：普通股成员US-GAAP：B类普通会员2023-06-300001668673US-GAAP：额外实收资本会员2023-06-300001668673US-GAAP：非控股权益成员2023-06-3000016686732023-06-300001668673US-GAAP：普通阶级成员美国通用会计准则：普通股成员2023-07-012023-09-300001668673美国通用会计准则：普通股成员US-GAAP：B类普通会员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：额外实收资本会员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：非控股权益成员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：超过净收入成员的累计分配额2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：留存收益会员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：留存收益会员2023-09-300001668673US-GAAP：超过净收入成员的累计分配额2023-09-300001668673US-GAAP：普通阶级成员美国通用会计准则：普通股成员2023-09-300001668673US-GAAP：美国国债普通股会员2023-09-300001668673美国通用会计准则：普通股成员US-GAAP：B类普通会员2023-09-300001668673US-GAAP：额外实收资本会员2023-09-300001668673US-GAAP：非控股权益成员2023-09-300001668673US-GAAP：留存收益会员2022-12-310001668673US-GAAP：超过净收入成员的累计分配额2022-12-310001668673US-GAAP：普通阶级成员美国通用会计准则：普通股成员2022-12-310001668673US-GAAP：美国国债普通股会员2022-12-310001668673美国通用会计准则：普通股成员US-GAAP：B类普通会员2022-12-310001668673US-GAAP：额外实收资本会员2022-12-310001668673US-GAAP：非控股权益成员2022-12-310001668673US-GAAP：普通阶级成员美国通用会计准则：普通股成员2023-01-012023-09-300001668673美国通用会计准则：普通股成员US-GAAP：B类普通会员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：额外实收资本会员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：非控股权益成员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：超过净收入成员的累计分配额2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：留存收益会员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：留存收益会员2022-06-300001668673US-GAAP：超过净收入成员的累计分配额2022-06-300001668673US-GAAP：普通阶级成员美国通用会计准则：普通股成员2022-06-300001668673US-GAAP：美国国债普通股会员2022-06-300001668673美国通用会计准则：普通股成员US-GAAP：B类普通会员2022-06-300001668673US-GAAP：额外实收资本会员2022-06-300001668673US-GAAP：非控股权益成员2022-06-3000016686732022-06-300001668673US-GAAP：超过净收入成员的累计分配额2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：非控股权益成员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：美国国债普通股会员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：额外实收资本会员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：普通阶级成员美国通用会计准则：普通股成员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：留存收益会员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：留存收益会员2022-09-300001668673US-GAAP：超过净收入成员的累计分配额2022-09-300001668673US-GAAP：普通阶级成员美国通用会计准则：普通股成员2022-09-300001668673US-GAAP：美国国债普通股会员2022-09-300001668673美国通用会计准则：普通股成员US-GAAP：B类普通会员2022-09-300001668673US-GAAP：额外实收资本会员2022-09-300001668673US-GAAP：非控股权益成员2022-09-300001668673US-GAAP：留存收益会员2021-12-310001668673US-GAAP：超过净收入成员的累计分配额2021-12-310001668673US-GAAP：普通阶级成员美国通用会计准则：普通股成员2021-12-310001668673US-GAAP：美国国债普通股会员2021-12-310001668673美国通用会计准则：普通股成员US-GAAP：B类普通会员2021-12-310001668673US-GAAP：额外实收资本会员2021-12-310001668673US-GAAP：非控股权益成员2021-12-310001668673US-GAAP：普通阶级成员美国通用会计准则：普通股成员2022-01-012022-09-300001668673美国通用会计准则：普通股成员US-GAAP：B类普通会员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：额外实收资本会员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：非控股权益成员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：超过净收入成员的累计分配额2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：美国国债普通股会员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：留存收益会员2022-01-012022-09-30PETQ: 配送中心petq: 位置petq: statepetq: 细分市场0001668673PETQ: roccoroxie 会员2023-01-132023-01-130001668673PETQ: roccoroxie 会员2023-01-130001668673US-GAAP：商标名会员PETQ: roccoroxie 会员2023-01-130001668673US-GAAP：客户关系成员PETQ: roccoroxie 会员2023-01-130001668673PETQ: roccoroxie 会员2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 基于担保资产的循环信贷额度高级会员2021-04-130001668673PETQ: 基于担保资产的循环信贷额度高级会员2021-04-132021-04-13xbrli: pure0001668673PETQ: 基于担保资产的循环信贷额度高级会员2023-09-300001668673PETQ：高级有担保定期贷款机制成员2021-04-130001668673PETQ：Londondon Interbank offeredrateLibor1SRT: 最低成员PETQ：高级有担保定期贷款机制成员2021-04-132021-04-130001668673SRT: 最大成员PETQ：Londondon Interbank offeredrateLibor1PETQ：高级有担保定期贷款机制成员2021-04-132021-04-130001668673PETQ：高级有担保定期贷款机制成员2021-04-132021-04-130001668673PETQ：高级有担保定期贷款机制成员2023-09-300001668673US-GAAP：普通阶级成员US-GAAP：ConvertibleNotePayable 会员2020-05-190001668673US-GAAP：ConvertibleNotePayable 会员2020-05-190001668673美国公认会计准则：可转换债务成员2023-09-300001668673美国公认会计准则：可转换债务成员2022-12-310001668673PETQ: 定期贷款会员2023-09-300001668673PETQ: 定期贷款会员2022-12-310001668673US-GAAP：循环信贷机制成员2023-09-300001668673US-GAAP：循环信贷机制成员2022-12-310001668673US-GAAP：普通阶级成员US-GAAP：ConvertibleNotePayable 会员2020-05-192020-05-190001668673US-GAAP: 认证标志会员2023-09-300001668673US-GAAP: 认证标志会员2022-12-310001668673US-GAAP：客户关系成员SRT: 最低成员2023-09-300001668673SRT: 最大成员US-GAAP：客户关系成员2023-09-300001668673US-GAAP：客户关系成员2023-09-300001668673US-GAAP：客户关系成员2022-12-310001668673US-GAAP：专利技术成员SRT: 最低成员2023-09-300001668673SRT: 最大成员US-GAAP：专利技术成员2023-09-300001668673US-GAAP：专利技术成员2023-09-300001668673US-GAAP：专利技术成员2022-12-310001668673US-GAAP：商标名会员SRT: 最低成员2023-09-300001668673SRT: 最大成员US-GAAP：商标名会员2023-09-300001668673US-GAAP：商标名会员2023-09-300001668673US-GAAP：商标名会员2022-12-310001668673US-GAAP：商标会员2023-09-300001668673US-GAAP：商标会员2022-12-310001668673US-GAAP：在研研究与开发成员2023-09-300001668673US-GAAP：在研研究与开发成员2022-12-310001668673US-GAAP：在研研究与开发成员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：产品会员2021-12-310001668673US-GAAP：军人2021-12-310001668673US-GAAP：产品会员2022-01-012022-12-310001668673US-GAAP：军人2022-01-012022-12-3100016686732022-01-012022-12-310001668673US-GAAP：产品会员2022-12-310001668673US-GAAP：军人2022-12-310001668673US-GAAP：产品会员2023-09-300001668673US-GAAP：军人2023-09-300001668673US-GAAP：员工股权会员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：员工股权会员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：员工股权会员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：员工股权会员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：股票补偿计划成员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：股票补偿计划成员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：股票补偿计划成员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：股票补偿计划成员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：可转换债务证券成员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：可转换债务证券成员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：可转换债务证券成员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：可转换债务证券成员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：普通阶级成员PETQ: OmniBusiness Centive2023-09-300001668673US-GAAP：普通阶级成员PETQ: OmniBusiness Centive2022-09-300001668673US-GAAP：普通阶级成员2023-01-012023-09-300001668673SRT: 最大成员2023-01-012023-09-3000016686732021-01-012021-12-310001668673US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2023-09-300001668673US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2021-12-310001668673US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2022-01-012022-12-310001668673US-GAAP：限制性股票单位 RSU 成员2022-12-310001668673PETQ：ContininininglCowners 会员2021-12-310001668673petq: petiqllcopcomember2021-12-310001668673PETQ：修改并重置 dholdcollc协议成员2021-12-310001668673PETQ：ContininininglCowners 会员2021-12-310001668673PETQ：ContininininglCowners 会员2022-01-012022-12-310001668673petq: petiqllcopcomember2022-01-012022-12-310001668673PETQ：修改并重置 dholdcollc协议成员2022-01-012022-12-310001668673PETQ：ContininininglCowners 会员2022-12-310001668673petq: petiqllcopcomember2022-12-310001668673PETQ：修改并重置 dholdcollc协议成员2022-12-310001668673PETQ：ContininininglCowners 会员2022-12-310001668673petq: petiqllcopcomember2023-01-012023-09-300001668673PETQ：修改并重置 dholdcollc协议成员2023-01-012023-09-300001668673PETQ：ContininininglCowners 会员2023-01-012023-09-300001668673PETQ：ContininininglCowners 会员2023-09-300001668673petq: petiqllcopcomember2023-09-300001668673PETQ：修改并重置 dholdcollc协议成员2023-09-300001668673PETQ：ContininininglCowners 会员2023-09-300001668673PETQ: petiqHoldingslcMember2023-01-012023-09-300001668673PETQ: petiqHoldingslcMember2023-07-012023-09-300001668673PETQ: petiqHoldingslcMember2022-01-012022-09-300001668673PETQ: petiqHoldingslcMember2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：与客户产品和服务基准成员签订合同的收入PETQ: Two Customers会员US-GAAP：客户集中度风险成员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：与客户产品和服务基准成员签订合同的收入PETQ: Two Customers会员US-GAAP：客户集中度风险成员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：与客户产品和服务基准成员签订合同的收入PETQ: Three Customers会员US-GAAP：客户集中度风险成员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：与客户产品和服务基准成员签订合同的收入PETQ: Three Customers会员US-GAAP：客户集中度风险成员2022-01-012022-09-300001668673PETQ: Two Customers会员US-GAAP：信用集中度风险成员US-GAAP：应收账款会员2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 一位客户会员US-GAAP：信用集中度风险成员US-GAAP：应收账款会员2022-01-012022-12-310001668673PETQ：前供应商提起诉讼，要求赎回所有权利害关系会员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：运营部门成员PETQ: 产品细分会员2023-07-012023-09-300001668673PETQ: 服务部门会员US-GAAP：运营部门成员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：运营部门成员PETQ: 产品细分会员2022-07-012022-09-300001668673PETQ: 服务部门会员US-GAAP：运营部门成员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：运营部门成员PETQ: 产品细分会员2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 服务部门会员US-GAAP：运营部门成员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：运营部门成员PETQ: 产品细分会员2022-01-012022-09-300001668673PETQ: 服务部门会员US-GAAP：运营部门成员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：运营部门成员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：运营部门成员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：不动产、厂房和设备成员US-GAAP：运营部门成员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：不动产、厂房和设备成员US-GAAP：运营部门成员2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 产品细分会员国家：美国2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：非美国会员PETQ: 产品细分会员2023-07-012023-09-300001668673PETQ: 产品细分会员2023-07-012023-09-300001668673PETQ: 服务部门会员国家：美国2023-07-012023-09-300001668673PETQ: 服务部门会员US-GAAP：非美国会员2023-07-012023-09-300001668673PETQ: 服务部门会员2023-07-012023-09-300001668673国家：美国2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：非美国会员2023-07-012023-09-300001668673PETQ: 产品细分会员国家：美国2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：非美国会员PETQ: 产品细分会员2022-07-012022-09-300001668673PETQ: 产品细分会员2022-07-012022-09-300001668673PETQ: 服务部门会员国家：美国2022-07-012022-09-300001668673PETQ: 服务部门会员US-GAAP：非美国会员2022-07-012022-09-300001668673PETQ: 服务部门会员2022-07-012022-09-300001668673国家：美国2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：非美国会员2022-07-012022-09-300001668673PETQ: 产品细分会员国家：美国2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：非美国会员PETQ: 产品细分会员2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 产品细分会员2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 服务部门会员国家：美国2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 服务部门会员US-GAAP：非美国会员2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 服务部门会员2023-01-012023-09-300001668673国家：美国2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：非美国会员2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 产品细分会员国家：美国2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：非美国会员PETQ: 产品细分会员2022-01-012022-09-300001668673PETQ: 产品细分会员2022-01-012022-09-300001668673PETQ: 服务部门会员国家：美国2022-01-012022-09-300001668673PETQ: 服务部门会员US-GAAP：非美国会员2022-01-012022-09-300001668673PETQ: 服务部门会员2022-01-012022-09-300001668673国家：美国2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：非美国会员2022-01-012022-09-300001668673国家：美国2023-09-300001668673国家：美国2022-12-310001668673SRT: 欧洲会员2023-09-300001668673SRT: 欧洲会员2022-12-31petq: 中心0001668673SRT: 场景预测成员2023-12-310001668673PETQ：折旧和摊销成员2023-09-300001668673US-GAAP：库存会员2023-09-300001668673US-GAAP：合同终止成员SRT: 场景预测成员2023-10-012023-12-310001668673SRT: 场景预测成员PETQ：Severance 和其他解雇费用会员2023-10-012023-12-310001668673US-GAAP：库存会员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：库存会员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：库存会员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：库存会员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：不动产、厂房和设备成员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：不动产、厂房和设备成员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：不动产、厂房和设备成员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：不动产、厂房和设备成员2022-01-012022-09-300001668673PETQ：使用资产成员的运营租赁权2023-07-012023-09-300001668673PETQ：使用资产成员的运营租赁权2022-07-012022-09-300001668673PETQ：使用资产成员的运营租赁权2023-01-012023-09-300001668673PETQ：使用资产成员的运营租赁权2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：其他重组成员2023-07-012023-09-300001668673US-GAAP：其他重组成员2022-07-012022-09-300001668673US-GAAP：其他重组成员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：其他重组成员2022-01-012022-09-300001668673PETQ：总重组成员2023-07-012023-09-300001668673PETQ：总重组成员2022-07-012022-09-300001668673PETQ：总重组成员2023-01-012023-09-300001668673PETQ：总重组成员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：不动产、厂房和设备成员2023-09-300001668673PETQ：使用资产成员的运营租赁权2023-09-300001668673US-GAAP：其他重组成员2023-09-300001668673PETQ: 相关保险公司会员PETQ: 保险保单保费开支会员2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 相关保险公司会员PETQ: 保险保单保费开支会员2022-01-012022-09-300001668673PETQ: 投资者关系顾问会员PETQ: acadia InvestorRelationsLC 会员2022-07-012022-09-300001668673PETQ: 投资者关系顾问会员PETQ: acadia InvestorRelationsLC 会员2023-07-012023-09-300001668673PETQ: 投资者关系顾问会员PETQ: acadia InvestorRelationsLC 会员2023-01-012023-09-300001668673PETQ: 投资者关系顾问会员PETQ: acadia InvestorRelationsLC 会员2022-01-012022-09-300001668673US-GAAP：管理层的直系亲属或主要所有者成员PETQ: 主服务协议会员2023-09-300001668673US-GAAP：管理层的直系亲属或主要所有者成员PETQ: 主服务协议会员2023-01-012023-09-300001668673US-GAAP：管理层的直系亲属或主要所有者成员PETQ: 主服务协议会员2023-07-012023-09-30

美国

证券交易委员会

华盛顿特区 20549

表单 10-Q

x			根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条提交的季度报告
在截至的季度期间 2023年9月30日
¨			根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条提交的过渡报告
在从到的过渡期内
委员会档案编号： 001-38163

petiQ, Inc.

（注册人的确切姓名如其章程所示）

特拉华			35-2554312
（公司或组织的州或其他司法管辖区）			（美国国税局雇主识别号）
230 E. 里弗赛德博			83616
鹰, 爱达荷州			（邮政编码）
（主要行政办公室地址）

208-939-8900

（注册人的电话号码，包括区号）

根据该法第12（b）条注册的证券：

每个班级的标题

交易 符号

注册的每个交易所的名称

A 类普通股，面值0.001美元

PETQ

纳斯达克全球精选市场

用复选标记表明注册人 (1) 在过去 12 个月内是否提交了 1934 年《证券交易法》第 13 条或第 15 (d) 条要求提交的所有报告（或者在要求注册人提交此类报告的较短时间内），以及 (2) 在过去 90 天内是否受此类申报要求的约束 是的x没有 ¨

用复选标记表明注册人是否在过去 12 个月内（或者在要求注册人提交此类文件的较短时间内）以电子方式提交了根据第 S-T 法规（本章第 232.405 节）第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。 是的x没有 ¨

用复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报公司”、“小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。

大型加速过滤器			¨			加速过滤器			x
非加速过滤器			¨			规模较小的申报公司			¨
新兴成长型公司			¨

如果是新兴成长型公司，请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13（a）条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。 ¨

用复选标记表明注册人是否为空壳公司（定义见《交易法》第12b-2条）。 ☐是的 x没有

截至 2023 年 11 月 7 日，我们有 29,187,756A 类普通股的股票以及 239,540已发行B类普通股的股份。

---

petiQ, Inc.

目录

									页面
第一部分			财务信息						3
			第 1 项。			简明合并财务报表（未经审计）			3
						petiQ, Inc. 简明合并资产负债表			4
						petiQ, Inc. 简明合并运营报表			5
						PetiQ, Inc. 简明综合收益（亏损）报表			6
						petiQ, Inc. 简明合并现金流量表			7
						petiQ, Inc. 简明合并权益表			9
						petiQ, Inc. 简明合并财务报表附注			11
			第 2 项。			管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析			24
			第 3 项。			关于市场风险的定量和定性披露			32
			第 4 项。			控制和程序			33
第二部分。			其他信息
			第 1 项。			法律诉讼			33
			第 1A 项。			风险因素			33
			第 2 项。			未注册的股权证券销售和所得款项的使用			34
			第 3 项。			优先证券违约			34
			第 4 项。			矿山安全披露			34
			第 5 项。			其他信息			34
			第 6 项。			展品			35
签名									36

2

---

第一部分 —财务信息

关于前瞻性陈述的警示说明

这份10-Q表季度报告包含涉及风险和不确定性的前瞻性陈述，例如关于我们的计划、目标、预期、假设或未来事件的陈述。在某些情况下，你可以用 “预期”、“相信”、“继续”、“可以”、“估计”、“预期”、“打算”、“可能”、“正在进行”、“计划”、“项目”、“应该”、“将” 等术语来识别前瞻性陈述。前瞻性陈述的示例包括但不限于：

•有关我们的策略、经营业绩或流动性的声明；

•有关我们的业务、财务和运营业绩以及未来经济表现的预测、预测、预期、估计或预测的声明；

•管理层的目标和宗旨陈述；以及

•有关我们或我们业务的陈述所依据的假设。

前瞻性陈述涉及估计、假设、已知和未知的风险、不确定性和其他因素，这些因素可能导致实际结果与前瞻性陈述所表达或暗示的任何未来业绩、表现或成就存在重大差异。前瞻性陈述不应被视为对未来业绩或业绩的保证，也不一定能准确表明此类业绩或业绩的实现时间或截止日期。前瞻性陈述基于发表这些陈述时可用的信息或管理层当时对未来事件的真诚信念，并存在风险和不确定性，这些风险和不确定性可能导致实际业绩或业绩与前瞻性陈述中表达或暗示的表现或结果存在重大差异。可能导致这种差异的重要因素包括但不限于本10-Q表季度报告中 “管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析” 标题下讨论的因素；总体经济或市场状况，包括全球经济放缓、通货膨胀率上升、利率上升、全球冲突以及最近和潜在的银行倒闭的影响；我们提高盈利能力，实现服务板块预期的成本节省和再投资的能力与优化相关的预期成本以及优化后剩余健康中心的成功；我们通过收购成功发展业务的能力以及整合收购（包括Rocco & Roxie）的能力；我们对有限数量客户的依赖；劳动力短缺、罢工、封锁、解雇或其他劳动力中断；我们有效实施增长战略的能力；我们有效管理制造和供应链的能力；我们制造和分销中断的能力连锁店；来自兽医和业内其他人的竞争；我们品牌的声誉受损；经济趋势和宠物支出；我们的营销和贸易促进计划的有效性；我们产品或产品责任索赔的召回或撤回；我们推出新产品和改进现有产品的能力；我们未能保护我们的知识产权；与政府监管相关的成本；战争、冲突、起义、疫情、革命、暴动或恶劣天气；我们保持和保留的能力关键员工；我们的维持盈利能力；以及我们截至2022年12月31日止年度的10-K表年度报告、截至2023年9月30日的10-Q表季度报告以及不时向美国证券交易委员会提交的其他报告中列出的风险。

我们目前不知道或我们目前认为无关紧要的其他风险和不确定性也可能对我们的业务、财务状况或经营业绩产生重大不利影响。前瞻性陈述仅代表其发表之日，除非法律要求，否则我们没有义务更新任何前瞻性陈述以反映陈述发表之日之后的事件或情况，或反映意外事件的发生。此外，我们无法评估每个因素对我们业务的影响，也无法评估任何因素或因素组合在多大程度上可能导致实际业绩与任何前瞻性陈述中包含的业绩存在重大差异。因此，您不应过分依赖前瞻性陈述。

3

---

petiQ, Inc.
简明合并资产负债表
（未经审计，以000为单位，每股金额除外）

						2023年9月30日						2022年12月31日
流动资产
现金和现金等价物						$	124,614					$	101,265
应收账款，净额						151,680						118,004
库存						128,126						142,605
其他流动资产						6,241						8,238
流动资产总额						410,661						370,112
不动产、厂房和设备，净额						62,927						73,395
经营租赁使用权资产						12,289						18,231
其他非流动资产						2,373						1,373
无形资产，净额						164,644						172,479
善意						204,195						183,306
总资产						$	857,089					$	818,896
负债和权益
流动负债
应付账款						$	113,449					$	112,995
应付的应计工资						19,162						11,512
应计应付利息						7,915						1,912
其他应计费用						9,133						7,725
运营租赁的当前部分						6,877						6,595
长期债务和融资租赁的当前部分						8,105						8,751
流动负债总额						164,641						149,490
经营租赁，减去当期分期付款						8,783						12,405
长期债务，减去本期分期付款						439,210						443,276
融资租赁，减去当期分期付款						617						907
其他非流动负债						4,667						1,025
非流动负债总额						453,277						457,613
公平
额外的实收资本						385,839						378,709
A 类普通股，面值 $0.001每股， 125,000授权股份； 29,558和 29,348分别发行的股票						29						29
B 类普通股，面值 $0.001每股， 8,402授权股份； 239和 252分别发行和流通股份						—						—
A 类库存股，按成本计算， 373股份						(3,857)						(3,857)
累计赤字						(143,115)						(162,733)
累计其他综合亏损						(1,715)						(2,224)
股东权益总额						237,181						209,924
非控股权益						1,990						1,869
权益总额						239,171						211,793
负债和权益总额						$	857,089					$	818,896

参见简明合并财务报表的附注。

4

---

petiQ, Inc. 简明合并运营报表 （未经审计，以000为单位，每股金额除外）

						在已结束的三个月中												在结束的九个月里
						2023年9月30日						2022年9月30日						2023年9月30日						2022年9月30日
产品销售						$	239,665					$	176,217					$	776,825					$	642,981
服务收入						37,354						33,508						105,212						94,453
净销售总额						277,019						209,725						882,037						737,434
销售产品的成本						174,286						131,414						585,616						485,833
服务成本						30,122						27,541						87,671						81,222
总销售成本						204,408						158,955						673,287						567,055
毛利						72,611						50,770						208,750						170,379
运营费用
销售、一般和管理费用						55,021						45,984						153,507						144,815
重组						8,235						—						8,235						—
商誉减值						—						47,264						—						47,264
营业收入（亏损）						9,355						(42,478)						47,008						(21,700)
利息支出，净额						8,581						7,276						26,137						19,696
其他支出（收入），净额						35						172						158						(31)
其他支出总额，净额						8,616						7,448						26,295						19,665
税前净收益（亏损）						739						(49,926)						20,713						(41,365)
所得税（费用）补助						(283)						355						(923)						(368)
净收益（亏损）						456						(49,571)						19,790						(41,733)
归属于非控股权益的净收益（亏损）						5						(435)						172						(360)
归属于PetiQ, Inc.的净收益（亏损）						$	451					$	(49,136)					$	19,618					$	(41,373)
归属于PetiQ, Inc. A类普通股的每股净收益（亏损）
基本						$	0.02					$	(1.68)					$	0.67					$	(1.42)
稀释						$	0.02					$	(1.68)					$	0.67					$	(1.42)
已发行A类普通股的加权平均股数
基本						29,181						29,224						29,116						29,224
稀释						29,715						29,224						29,386						29,224

参见简明合并财务报表的附注。

5

---

petiQ, Inc. 综合收益（亏损）简明合并报表 （未经审计，以千年代计）

						在已结束的三个月中												在结束的九个月里
						2023年9月30日						2022年9月30日						2023年9月30日						2022年9月30日
净收益（亏损）						$	456					$	(49,571)					$	19,790					$	(41,733)
外币折算调整						277						(942)						513						(2,475)
综合收益（亏损）						733						(50,513)						20,303						(44,208)
归属于非控股权益的综合收益（亏损）						7						(442)						176						(381)
归属于PetiQ, Inc.的综合收益（亏损）						$	726					$	(50,071)					$	20,127					$	(43,827)

参见简明合并财务报表的附注。

6

---

petiQ, Inc. 简明合并现金流量表 （未经审计，以千年代计）

						在截至9月30日的九个月中，
						2023						2022
来自经营活动的现金流
净收益（亏损）						$	19,790					$	(41,733)
为将净收益（亏损）与（用于）经营活动提供的净现金进行对账而进行的调整
无形资产的折旧和摊销以及贷款费用						35,816						26,564
处置财产、厂房和设备的损失						7						56
股票薪酬支出						8,059						8,904
商誉减值						—						47,264
其他非现金活动						672						(7)
扣除业务收购后的资产和负债变动
应收账款						(32,562)						(11,219)
库存						16,451						(50,847)
其他资产						2,078						1,924
应付账款						(593)						18,957
应付的应计工资						7,649						1,083
其他应计费用						7,362						(1,818)
由（用于）经营活动提供的净现金						64,729						(872)
来自投资活动的现金流
业务收购（扣除收购的现金）						(27,634)						—
购买不动产、厂房和设备						(6,205)						(9,797)
用于投资活动的净现金						(33,839)						(9,797)
来自融资活动的现金流
发行长期债务的收益						35,000						44,000
长期债务的本金支付						(40,700)						(49,700)
回购 A 类普通股						—						(3,857)
融资租赁债务的本金支付						(1,138)						(1,097)
限制性股票单位的预扣税款						(984)						(862)
行使购买A类普通股的期权						—						115
用于融资活动的净现金						(7,822)						(11,401)
现金和现金等价物的净变化						23,068						(22,070)
汇率变动对现金和现金等价物的影响						281						(618)
现金和现金等价物，期初						101,265						79,406
现金和现金等价物，期末						$	124,614					$	56,718

参见简明合并财务报表的附注。

7

---

petiQ, Inc. 简明合并现金流量表，续 （未经审计，以千年代计）

						在截至9月30日的九个月中，
补充现金流信息						2023						2022
支付的利息						$	18,139					$	18,550
通过应付账款购置的不动产、厂房和设备						185						376
增加融资租赁						—						59
已缴的所得税，扣除退款						376						258

参见简明合并财务报表的附注。

8

---

petiQ, Inc. 简明合并权益表 （未经审计，以千年代计）

						截至2023年9月30日的三个月
						累积的 赤字						累积的 其他 全面 损失						A 类普通人												A 类库存股												B 类常见												额外 付费 资本						非控制性 利息						总计 公平
																		股份						美元						股份						美元						股份						美元
余额——2023 年 7 月 1 日						$	(143,566)					$	(1,990)					29,551						$	29					373						$	(3,857)					244						$	—					$	383,020					$	1,967					$	235,603
有限责任公司所有者持有的有限责任公司权益交换						—						—						5						—						—						—						(5)						—						7						(7)						—
其他综合收入						—						275						—						—						—						—						—						—						—						2						277
股票薪酬支出						—						—						—						—						—						—						—						—						2,827						23						2,850
发行RSU的股票归属，扣除预扣税						—						—						2						—						—						—						—						—						(15)						—						(15)
净收入						451						—						—						—						—						—						—						—						—						5						456
余额 ——2023 年 9 月 30 日						$	(143,115)					$	(1,715)					29,558						$	29					373						$	(3,857)					239						$	—					$	385,839					$	1,990					$	239,171

						截至2023年9月30日的九个月
						累积的 赤字						累积的 其他 全面 损失						A 类普通人												A 类库存股												B 类常见												额外 付费 资本						非控制性 利息						总计 公平
																		股份						美元						股份						美元						股份						美元
余额——2023 年 1 月 1 日						$	(162,733)					$	(2,224)					29,348						$	29					373						$	(3,857)					252						$	—					$	378,709					$	1,869					$	211,793
有限责任公司所有者持有的有限责任公司权益交换						—						—						13						—						—						—						(13)						—						122						(122)						—
其他综合收入						—						509						—						—						—						—						—						—						—						4						513
股票薪酬支出						—						—						—						—						—						—						—						—						7,992						67						8,059
发行RSU的股票归属，扣除预扣税						—						—						197						—						—						—						—						—						(984)						—						(984)
净收入						19,618						—						—						—						—						—						—						—						—						172						19,790
余额 ——2023 年 9 月 30 日						$	(143,115)					$	(1,715)					29,558						$	29					373						$	(3,857)					239						$	—					$	385,839					$	1,990					$	239,171

9

---

						截至2022年9月30日的三个月
						累积的 赤字						累积的 其他 全面 损失						A 类普通人												A 类库存股												B 类常见												额外 付费 资本						非控制性 利息						总计 公平
																		股份						美元						股份						美元						股份						美元
余额——2022年7月1日						$	(106,762)					$	(2,203)					29,304						$	29					—						$	—					252						$	—					$	374,057					$	2,320					$	267,441
其他综合损失						—						(935)						—						—						—						—						—						—						—						(7)						(942)
购买的国库股票						—						—						—						—						373						(3,857)						—						—						—						—						(3,857)
股票薪酬支出						—						—						—						—						—						—						—						—						2,217						21						2,238
发行RSU的股票归属，扣除预扣税						—						—						15						—						—						—						—						—						3						—						3
净亏损						(49,136)						—						—						—						—						—						—						—						—						(435)						(49,571)
余额——2022年9月30日						$	(155,898)					$	(3,138)					29,319						$	29					373						$	(3,857)					252						$	—					$	376,277					$	1,899					$	215,312

						截至2022年9月30日的九个月
						累积的 赤字						累积的 其他 全面 损失						A 类普通人												A 类库存股												B 类常见												额外 付费 资本						非控制性 利息						总计 公平
																		股份						美元						股份						美元						股份						美元
余额——2022 年 1 月 1 日						$	(114,525)					$	(684)					29,139						$	29					—						$	—					272						$	—					$	368,006					$	2,394					$	255,220
有限责任公司所有者持有的有限责任公司权益交换						—						—						20						—						—						—						(20)						—						192						(192)						—
其他综合收入						—						(2,454)						—						—						—						—						—						—						—						(21)						(2,475)
购买的国库股票						—						—						—						—						373						(3,857)						—						—						—						—						(3,857)
股票薪酬支出						—						—						—						—						—						—						—						—						8,826						78						8,904
行使期权购买普通股						—						—						2						—						—						—						—						—						115						—						115
发行RSU的股票归属，扣除预扣税						—						—						158						—						—						—						—						—						(862)						—						(862)
净亏损						(41,373)						—						—						—						—						—						—						—						—						(360)						(41,733)
余额——2022年9月30日						$	(155,898)					$	(3,138)					29,319						$	29					373						$	(3,857)					252						$	—					$	376,277					$	1,899					$	215,312

请注意，由于四舍五入，上表中显示的某些数字可能无法重新计算。

参见简明合并财务报表的附注。

10

---

petIQ Inc.

简明合并财务报表附注（未经审计）

附注1 — 主要业务活动和重要会计政策

主要业务活动和合并原则

petiQ, Inc.（“petiQ”、“公司”、“我们” 或 “我们”）是一家领先的宠物药物和健康公司，通过方便地获得负担得起的兽医产品和服务，为宠物父母提供更智能的方式，帮助他们的宠物过上最美好的生活。我们通过以下方式与客户互动 60,000零售和电子商务渠道的分销点包括我们的品牌和分销药品以及健康和保健用品，我们位于内布拉斯加州奥马哈的世界一流的药品制造工厂和位于犹他州斯普林维尔的健康和保健制造工厂进一步为这些产品提供支持。我们的全国服务平台在全国范围内运营 2,600零售合作伙伴的地点位于 41各州，提供具有成本效益和便捷的兽医健康服务。PetiQ 认为，宠物是家庭的重要组成部分，值得我们为它们提供最好的产品和护理。

petiQ 有 二报告部分：(i) 产品；(ii) 服务。产品部门包括我们的制造和分销业务。服务部门包括兽医和健康服务以及公司直接向消费者提供的相关产品销售。

petiQ是特拉华州有限责任公司petiQ Holdings, LLC（“HoldCo”）的管理成员，该公司是petiQ, LLC（“OpCo”）的唯一成员，并通过HoldCo运营和控制OpCo的所有业务和事务。

截至2023年9月30日和2022年12月31日以及第三和第九年的简明合并财务报表截至2023年9月30日和2022年9月30日的月份未经审计。截至2022年12月31日的简明合并资产负债表来自当日经审计的财务报表，但不包括美国公认会计原则要求的所有披露。这些中期简明合并财务报表应与截至2022年12月31日止年度的合并财务报表以及2023年2月28日向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的最新10-K表年度报告（“年度报告”）中包含的相关附注一起阅读。过渡期的经营业绩不一定代表全年预期的业绩。

估算值的使用

根据美国公认会计原则编制合并财务报表要求管理层做出估算和假设，这些估计和假设会影响简明合并财务报表发布之日报告的资产和负债金额以及或有资产和负债的披露，以及报告期内报告的销售额和支出金额。实际结果可能与这些估计值不同。受此类估算和假设约束的重要项目包括不动产、厂房和设备以及无形资产的使用寿命；不动产、厂房和设备、无形资产和商誉的估值、递延所得税资产的估值、库存的估值以及法律意外开支准备金。

重要会计政策

附注1中讨论了公司的重要会计政策 –年度报告中的主要业务活动和重要会计政策。在截至2023年9月30日的三个月和九个月中，这些政策没有对公司未经审计的简明财务报表和相关附注产生重大影响的重大变化。

注2 — 业务合并

Rocco & Roxie

公司于2023年1月13日完成了对Rocco & Roxie Supply Co, LLC（“R＆R”）所有成员单位的收购（“R＆R收购”），这使R＆R成为该公司的全资子公司。此次收购R＆R扩大了公司的品牌和产品组合，将染色剂和气味产品包括在内，并使公司能够将其产品扩展到优质的狗补品和肉干零食。公司支付了 $26.5百万美元使用手头现金支付R＆R的会员权益。此次收购需要进行正常的营运资金调整。

11

---

下表汇总了已付对价的最终分配额（美元）27.6百万，其中包括 $26.5百万购买价格加上 $1.1根据R＆R收购之日的公允价值，从收购的资产和承担的负债中扣除百万的营运资金：

千年代中的美元															公允价值
流动资产															$	3,020
其他资产															1,208
可摊销的无形资产
商标名称															7,100
客户关系															320
可摊销的无形资产总额															$	7,420
善意															20,641
总资产															$	32,289
流动负债															1,000
其他纳税负债															3,655
负债总额															4,655
收购价格，扣除获得的现金															$	27,634

到2033年1月，无形资产将在资产的估计使用寿命内摊销。可摊销无形资产的加权平均摊销期约为 9.9年份。根据公允价值等级制度，可识别的无形资产按公允价值计量为三级。

商誉代表不符合单独确认条件的未来经济利益，主要包括集结的劳动力和其他非合同关系，以及预期的未来协同效应。大约 $19.4百万美元20.6百万美元的商誉不可抵税，剩余的余额预计可以用于税收目的扣除。商誉被分配到产品板块。交易成本为 $0.5百万美元是发生的，记录在简明合并运营报表的销售、一般和管理成本中。

附注3-债务

以资产为基础的高级担保循环信贷额度

2021年4月13日，OpCo与作为行政代理人和抵押品代理人的KeyBank National Association及其贷款方签订了基于资产的循环信贷协议，该协议提供美元的循环信贷承诺125.0百万，受借款基础限制（“ABL”）的约束。ABL 在任何时候的借款基础等于以下各项的总和：(i) 90符合条件的投资级应收账款的百分比；加 (ii) 85符合条件的其他应收账款的百分比；加（iii） 85某些符合条件的现有和在途库存成本的有序清算净值的百分比；另外，（iv）由 OpCo 选择， 100合格现金的百分比；减去（v）储备金。ABL以浮动利率加上保证金计息，浮动利率基于基准利率或伦敦银行同业拆借利率，由公司选择。2023年2月3日，HoldCo和Opco签订了ABL的第一修正协议，将利率基准从伦敦银行同业拆借利率改为有担保隔夜融资利率（“SOFR”）。2023年9月30日的利率为 6.84%。公司还为未使用的借款支付承诺费，费率为 0.35%.

ABL 融资机制由HoldCo及其全资国内子公司的几乎所有资产担保，包括由应收账款、库存、现金和存款账户组成的个人财产的第一优先担保权益（此类抵押品受第一优先担保权益约束，即 “ABL 优先抵押品”），以及HoldCo及其全资国内子公司所有其他个人和不动产（此类抵押品受此类第二优先担保权益），“定期优先抵押品”），在每种情况下，但习惯例外情况除外。ABL 包含惯例陈述和担保、肯定和负面契约以及违约事件，包括限制HoldCo及其受限制子公司承担额外债务、支付能力的负面契约

12

---

分红，进行投资，贷款和收购以及其他限制。截至2023年9月30日， 不根据《反洗钱法》未缴款项。

高级有抵押定期贷款额度-定期贷款 B

2021年4月13日，OpCo与作为行政代理人和抵押品代理人的Jefferies Finance LLC及其贷款方签订了定期信贷和担保协议，提供$的优先担保定期贷款300.0百万（在某些情况下可能会增加）（“定期贷款B”）。定期贷款B按最优惠利率、联邦基金有效利率或伦敦银行同业拆借利率的浮动利率计息，再加上介于两者之间的适用保证金 3.25% 和 4.25% 取决于基础利率。伦敦银行同业拆借利率受 0.50% 楼层。定期贷款 B 要求每季度付款 0.25原始本金的百分比，余额将于2028年4月13日到期。2023年5月25日，对定期贷款B进行了修订，将利率基准从调整后的欧元美元利率改为SOFR。2023年9月30日的利率为 9.84%

定期贷款B几乎由HoldCo及其全资国内子公司的所有资产担保，包括定期优先抵押品中的第一优先担保权益和ABL Priority 抵押品的第二优先担保权益，但惯例例外情况除外。定期贷款B包含惯常陈述和担保、肯定和否定契约以及违约事件，包括限制HoldCo及其受限子公司承担额外债务、支付股息、进行投资、贷款和收购等限制的负面契约。

可转换票据

2020 年 5 月 19 日，该公司发行了 $143.8本金总额为百万美元 4.00根据截至2020年5月19日的契约（“契约”），2026年到期的可转换优先票据（“票据”）的百分比。这些票据的应计利率为 4.00年息百分比，自2020年12月1日起，每半年在每年的6月1日和12月1日支付一次。除非提前回购、赎回或转换，否则票据将于2026年6月1日到期。在2026年1月15日之前，持有人只有在发生某些事件时才有权转换票据。从2026年1月15日起，持有人可以随时选择转换票据，直到到期日前的预定交易日营业结束。公司将在选择时通过支付或交付现金、A类普通股或现金和A类普通股的组合来结算转换。初始转换率为每1,000美元票据本金33.7268股A类普通股。某些事件发生后，转换率和转换价格将按惯例进行调整。此外，如果发生构成 “Make-Whole 基本变革”（定义见契约）的某些公司事件，则在某些情况下，转化率将在指定的时间内提高。

以下是公司截至目前的长期债务：

千年代中的美元			2023年9月30日						2022年12月31日
可转换票据			$	143,750					$	143,750
定期贷款 B			293,250						295,500
循环信贷额度			—						—
其他债务			16,642						19,690
债务和递延融资费的净折扣			(7,096)						(8,531)
			$	446,546					$	450,409
减去长期债务的当前到期日			(7,336)						(7,133)
长期债务总额			$	439,210					$	443,276

13

---

截至2023年9月30日，不包括债务折扣和递延融资费在内的长期债务的未来到期日如下：

（以千为单位的美元）
2023 年的剩余时间			$	1,766
2024			7,426
2025			4,600
2026			147,350
2027			3,600
此后			288,900

附注4 — 无形资产和商誉

商誉和不可摊销的无形资产

无形资产包括以下内容：

千年代中的美元						有用的生命						2023年9月30日						2022年12月31日
可摊销的无形资产
认证						7年份						$	350					$	350
客户关系						10-20年份						160,418						160,040
专利和工艺						5-10年份						14,731						14,634
品牌名称						5-15年份						31,778						24,633
可摊销的无形资产总额												207,277						199,657
减去累计摊销												(75,872)						(62,085)
可摊销的无形资产净额总额												131,405						137,572
不可摊销的无形资产
商标和其他												33,239						33,239
正在进行的研究和开发												—						1,668
扣除累计摊销后的无形资产												$	164,644					$	172,479

某些无形资产以美元以外的货币计价；因此，其总账面价值和净账面价值受外币波动的影响。截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月的摊销费用为美元4.5百万和美元4.6分别为百万。截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中，摊销费用为美元15.3百万和美元13.6分别为百万。在截至2023年9月30日的九个月中，公司选择退出包括在建研发中的最终收购项目，实际上放弃了相关的研发工作。因此，该公司注销了相关的无形资产 $1.7产品板块为百万美元，在截至2023年9月30日的九个月的简明合并运营报表中，该支出作为销售、一般和管理费用中的摊销费用列为摊销费用。

14

---

接下来每年的预计未来摊销费用如下：

截至12月31日的年份 （以千为单位的美元）
2023 年的剩余时间						$	4,510
2024						15,839
2025						15,110
2026						14,415
2027						13,702
此后						67,829

以下是2022年1月1日至2023年9月30日期间商誉账面价值变化的摘要：

						报告股
（以千为单位的美元）						产品						服务						总计
截至2022年1月1日的商誉						$	183,846					$	47,264					$	231,110
外币折算						(540)						—						(540)
减值						—						(47,264)						(47,264)
截至2022年12月31日的商誉						183,306						—						183,306
研发收购						20,641						—						20,641
外币折算						248						—						248
截至2023年9月30日的商誉						$	204,195					$	—					$	204,195

附注5 — 所得税

公司的过渡期税收准备金是使用估计的年度有效税率确定的，该税率根据该季度出现的离散项目进行了调整。在每个季度，公司都会更新估计的年度有效税率，并对该准备金进行年初至今的调整。由于多种因素，包括我们准确预测公司税前和应纳税收入和亏损的能力以及与之相关的司法管辖区的组合，估计的年度有效税率会受到巨大波动。

我们的持续经营业务的有效税率为 38.3% 和 4.5截至2023年9月30日的三个月和九个月中分别为百分比，以及 0.7% 和 (0.9%）分别截至2022年9月30日的三个月和九个月，包括离散项目。截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月的所得税支出与21％的美国联邦法定所得税税率不同，这主要是由于估值补贴、州税和国外税差异变化的影响。

公司评估了截至2023年9月30日递延所得税净资产的可变现性，并在该分析中考虑了现有的相关正面和负面证据，以确定部分或全部递延所得税资产是否有可能无法变现。递延所得税资产总额的变现取决于多个因素，包括产生足够的应纳税收入以实现其递延所得税资产。该公司认为，记录的递延所得税资产带来的收益很可能无法实现。在将来，如果我们得出结论，我们的未来应纳税收入足以确认递延所得税资产，我们可能会减少或取消估值补贴。

附注6 — 每股收益

每股基本和摊薄收益（亏损）

A类普通股每股基本收益（亏损）的计算方法是将PetiQ, Inc.可获得的净收益（亏损）除以该期间已发行的A类普通股的加权平均数。A类普通股每股摊薄收益（亏损）的计算方法是将PetiQ, Inc.的可用净收益（亏损）除以为可能具有摊薄性证券而调整的A类普通股流通股的加权平均数。

15

---

下表列出了用于计算A类普通股基本和摊薄后每股收益（亏损）的分子和分母的对账情况：

			截至9月30日的三个月												截至9月30日的九个月
（以千为单位，每股金额除外）			2023						2022						2023						2022
分子：
净收益（亏损）			$	456					$	(49,571)					$	19,790					$	(41,733)
减去：归属于非控股权益的净收益（亏损）			5						(435)						172						(360)
归属于PetiQ, Inc. 的净收益（亏损）——基本收益和摊薄后收益			451						(49,136)						19,618						(41,373)
分母(1):
已发行A类普通股的加权平均股数——基本			29,181						29,224						29,116						29,224
基于股份的薪酬奖励的稀释影响 (2)			534						—						270						—
票据转换的稀释效应 (3)			—						—						—						—
已发行A类普通股的加权平均股数——摊薄			29,715						29,224						29,386						29,224
A类普通股每股收益（亏损）——基本			$	0.02					$	(1.68)					$	0.67					$	(1.42)
A类普通股每股收益（亏损）——摊薄			$	0.02					$	(1.68)					$	0.67					$	(1.42)

(1) 公司B类普通股的股票不分享公司的收益，因此不是参与证券。因此，尚未单独列报两类法下B类普通股的基本和摊薄后每股收益。

(2) 在截至2023年9月30日的三个月和九个月中， 1,367千和 2,142数千笔未偿还的基于股票的薪酬奖励被排除在摊薄后每股收益的计算之外，因为纳入这些股票将产生反稀释作用。在截至2022年9月30日的三个月和九个月中， 2,571千和 2,194摊薄后每股收益的计算中不包括数千份未偿还的基于股票的薪酬奖励，因为包括这些股票的效果是反稀释的。

(3) 在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月中， 4,848与假设的票据转换相关的数千股普通股已排除在摊薄后每股收益的计算之外，因为包括这些股票的效果是反稀释的。

注释7 — 基于股票的薪酬

petiQ, Inc. 综合激励计划

经修订和重述的PetiQ, Inc.综合激励计划（以下简称 “计划”）规定向公司董事、员工和顾问发放各种股权激励奖励。根据本计划可能授予的股票奖励类型包括：股票期权、股票增值权、限制性股票、限制性股票单位（“RSU”）和其他股票类奖励，总额不超过 5,804,000根据本计划可发行的A类普通股。截至2023年9月30日和2022年9月30日， 1,105,658和 2,081,000根据该计划，股票分别可供发行。根据本计划发行的所有奖励只能以A类普通股结算。 根据激励计划下的奖励发行的股票来自我们的授权但未发行的股票。

petiQ, Inc. 2018 年 CVC 员工激励和留用股票计划

根据纳斯达克上市规则5635 (c) (4)，petiQ, Inc. 2018年CVC员工激励和留用股票计划（“激励计划”）规定，向与2018年收购有关的雇员授予股票期权，作为就业激励奖励。激励计划已保留 800,000公司A类普通股的股份，其中 760,000被批准了。根据激励计划，不得再发放补助金。根据激励计划发行的所有奖励只能以A类普通股结算。

16

---

股票期权

公司根据该计划向某些员工授予股票期权，并根据激励计划向先前发行的股票期权授予某些员工，这些期权通常受限于基于时间的归属条件 25在授予日期的每个周年纪念日的百分比，直到完全归属为止。公司终止服务关系后，所有未归属期权通常会被没收，此类奖励所依据的普通股将根据该计划可供发行。股票期权的最长合约期限为 10年份。

这些股权奖励的公允价值摊销到归属期内基于权益的薪酬支出，总额为 $0.4百万和美元1.3截至2023年9月30日的三个月和九个月分别为百万美元，以及美元0.5百万和美元2.7截至2022年9月30日的三个月和九个月中，分别为百万美元。根据收款人的角色，所有基于股票的薪酬支出均包含在销售、一般和管理费用中。 股票期权奖励的公允价值是在授予日使用Black-Scholes估值模型确定的，该模型基于以下截至2022年9月30日的九个月的加权平均假设。 没有截至2023年9月30日的九个月的期权已发行：

									2022年9月30日
预期期限（年） (1)									6.25
预期波动率 (2)									37.21		%
无风险利率 (3)									1.44		%
股息收益率 (4)									0.00		%

(1)公司使用简化的方法来确定股票期权的预期期限，因为我们没有足够的历史行权数据来为估计预期期限提供合理的依据。

(2)预期波动率假设是根据对股价波动的同行群体分析计算得出的，回顾期与预期期限一致。

(3)无风险利率基于授予时有效的美国国债收益率曲线，该曲线与股票期权的预期期限相对应。

(4)公司尚未支付，预计也不会为我们的普通股支付现金分红。

截至2023年9月30日，与未归属股票期权相关的未确认补偿成本总额为美元2.1百万，预计将在加权平均期内得到确认 1.2年份。

			股票 选项 （以 000 年代为单位）						加权 平均值 运动 价格						聚合 固有的 价值 （以 000 年代为单位）						加权 平均值 剩余的 合同的 生活 （年）
已于 2022 年 1 月 1 日发行			1,768						$	26.51					$	2,897					7.3
已授予			83						14.16
已锻炼			(2)						19.49						$	10
被没收			(110)						29.24
已取消			(86)						31.12
截至 2022 年 12 月 31 日已发行			1,652						$	25.48					$	53					6.2
被没收			(90)						18.31
已取消			(46)						31.54
截至2023年9月30日未付清			1,516						$	25.69					$	964					4.9
期权可在2023年9月30日行使			1,306

17

---

限制性股票单位

公司根据本计划向某些员工和董事授予限制性股份，这些员工和董事须遵守基于时间的归属条件。通常，公司终止服务关系后，所有未归属限制性股票单位将被没收，此类奖励所依据的普通股将可根据本计划发行。RSU的公允价值是根据授予当日公司A类普通股的收盘公允市场价值来衡量的。截至2023年9月30日，与未归RSU相关的未确认补偿成本总额为美元26.1百万，预计将在加权平均期内归属 3.1年份。

这些股权奖励的公允价值摊销到归属期内基于权益的薪酬支出，总额为 $2.5百万和美元6.8截至2023年9月30日的三个月和九个月中为百万美元，以及1.7百万和美元6.1截至2022年9月30日的三个月和九个月中，分别为百万美元。根据收款人的角色，所有基于股票的薪酬支出均包含在销售、一般和管理费用中。

下表汇总了截至2023年9月30日止期间公司限制性股票单位的活动。

			的数量 股份 （以 000 年代为单位）						加权 平均值 授予日期 公允价值
已于 2022 年 1 月 1 日发行			459						$	31.08
已授予			802						20.30
已解决			(231)						27.81
被没收			(177)						25.53
截至 2022 年 12 月 31 日已发行			853						$	23.06
已授予			1,312						12.01
已解决			(232)						22.79
被没收			(194)						16.84
截至 2023 年 9 月 30 日的非归属限制性股份			1,739						$	15.20

附注8 — 非控股权益

下表列出了HoldCo的未偿还会员权益（“LLC权益”）以及所示期间有限责任公司权益的变化。

			持有的有限责任公司权益																		占总数的百分比
千年代中的美元			有限责任公司 所有者						petiQ, Inc.						总计						有限责任公司 所有者			petiQ, Inc.
截至2022年1月1日			272						29,139						29,411						0.9		%	99.1		%
基于股票的薪酬交易			—						188						188
交易所交易			(20)						20						—
单位兑换			—						(373)						(373)
截至2022年12月31日			252						28,974						29,226						0.9		%	99.1		%
基于股票的薪酬交易			—						197						197
交易所交易			(13)						13						—
截至2023年9月30日			239						29,184						29,423						0.8		%	99.2		%

请注意，由于四舍五入，上表中显示的某些数字可能无法重新计算。

在截至2023年9月30日的三个月和九个月中，该公司的加权平均值为 99.2占HoldCo的百分比，在截至2022年9月30日的三个月和九个月中，该公司的加权平均值为 99.1分别为％。

18

---

注9 — 客户集中度

公司在客户集中度方面有很大的风险。在此期间 三和九几个月已结束 2023年9月30日，两个客户分别占销售额的10％以上，包括 36% 和 41分别占同期净销售额的百分比。在截至2022年9月30日的三个月和九个月中，三个客户分别占销售额的10％以上，包括 44% 和 44在此期间，分别占净销售额的百分比。

在 2023年9月30日，两个产品细分市场的客户分别占未偿贸易应收账款的10％以上，并占比 53未偿贸易应收账款的百分比，净额。截至2022年12月31日，一个产品细分市场客户个人占未偿贸易应收账款的10％以上， 占了 46% 未偿还的贸易应收账款，净额。

附注10——承诺和意外开支

诉讼突发事件

当特定的突发事件很可能且可以估算时，公司会记录负债，并披露至少合理可能导致损失的突发事件，包括我们目前无法做出的估计。截至2023年9月30日，公司尚未计入任何意外开支 2022年12月31日因为公司认为任何意外情况都不可能或无法估计。

在截至2022年9月30日的九个月中，该公司录得美元3.5与公司前供应商就赎回所有权权益提起的诉讼相关的百万美元，这些费用包含在简明合并运营报表的销售、一般和管理费用中。此事已在2022年解决并付款。

承诺

我们的长期债务承诺将在附注-3 “债务和租赁” 中进一步讨论。此外，我们还有在正常业务过程中签订的商品和服务、资本支出和原材料的购买义务。

注释 11 — 细分市场

该公司有 二运营部门：产品和服务。产品部门包括公司的制造和分销业务。服务部门包括公司的兽医服务和相关产品销售。这些细分市场基于首席运营决策者（“CODM”）审查的离散财务信息，以做出资源分配决策和评估业绩。我们根据其各自的分部调整后息税折旧摊销前利润表现来衡量和评估我们的应报告细分市场。从2022年第四季度开始，我们根据净销售额按比例分配资本支出和某些成本和支出，例如会计、法律、人力资源、信息技术和公司总部支出，以更好地与我们的CODM审查的离散财务信息保持一致。此类费用以前未分配给各分部。为了使这一变更生效，公司对前几个时期进行了重算。列报方式的这种变化对简明合并运营报表没有影响。

19

---

截至三个月与公司运营部门相关的财务信息：

千年代中的美元			产品						服务
2023年9月30日
净销售额			$	239,665					$	37,354
分部调整后的息税折旧摊销前			29,039						2,912
折旧费用			1,870						8,981

千年代中的美元						产品						服务
2022年9月30日
净销售额						$	176,217					$	33,508
分部调整后的息税折旧摊销前						18,282						927
折旧费用						1,761						1,815

截至九个月的与公司运营部门相关的财务信息：

千年代中的美元			产品						服务
2023年9月30日
净销售额			$	776,825					$	105,212
分部调整后的息税折旧摊销前			94,513						5,274
折旧费用			5,547						12,989

千年代中的美元						产品						服务
2022年9月30日
净销售额						$	642,981					$	94,453
分部调整后的息税折旧摊销前						74,095						4,290
折旧费用						5,461						5,312

20

---

下表将分部调整后的息税折旧摊销前利润与所列期间的净收入进行了对账。

						在结束的三个月里												在结束的九个月里
千年代中的美元						2023年9月30日						2022年9月30日						2023年9月30日						2022年9月30日
部门调整后的息税折旧摊销前利润：
产品(1)						$	29,039					$	18,282					$	94,513					$	74,095
服务(1)						2,912						927						5,274						4,290
总计						31,951						19,209						99,787						78,385
调整：
折旧(2)						(10,851)						(3,576)						(18,536)						(10,773)
摊销						(4,546)						(4,602)						(15,285)						(13,602)
利息						(8,581)						(7,276)						(26,137)						(19,696)
商誉减值(3)						—						(47,264)						—						(47,264)
收购成本(4)						122						(1,035)						(713)						(1,191)
股票薪酬支出						(2,851)						(2,238)						(8,059)						(8,904)
非同店调整(5)						(2,791)						(2,944)						(7,036)						(13,575)
整合成本(6)						(484)						(200)						(2,078)						(943)
重组(7)						(1,200)						—						(1,200)						—
诉讼费用						(30)						—						(30)						(3,802)
税前净收益（亏损）						$	739					$	(49,926)					$	20,713					$	(41,365)
所得税（费用）补助						(283)						355						(923)						(368)
净收益（亏损）						$	456					$	(49,571)					$	19,790					$	(41,733)

(1) 2022年第四季度，公司开始根据每个细分市场的净销售额按比例将公司支出分配给每个细分市场。为便于比较，对截至2022年9月30日的三个月和九个月的产品分部调整后息税折旧摊销前利润和服务板块调整后的息税折旧摊销前利润的列报进行了重新调整。在截至2022年9月30日的三个月和九个月中，公司总支出为美元20.7百万，其中 $17.4百万美元分配给了产品，$3.3百万美元已分配给服务，$60.6百万，其中 $52.8百万美元分配给了产品，$7.8分别向服务部门拨款100万美元。

(2)折旧包括 $7.3在截至2023年9月30日的三个月和九个月中，确认了与服务板块优化相关的百万美元加速折旧。

(3)非现金商誉减值是由于公司市值大幅下降，主要受利率上升和宏观经济状况的推动。

(4) 收购成本包括法律、会计、银行、咨询、尽职调查以及与已完成和计划收购相关的其他成本。

(5)非同店调整包括收入和成本，以及与我们的服务部门健康中心和经营业绩低于整整六个季度的主办合作伙伴相关的收入和成本以及相关的毛利，还包括开业前的费用。

(6) 整合成本代表与整合收购的业务相关的成本，包括遣散费和留用奖金等人事成本、咨询成本、合同终止成本和IT转换成本。

(7) 重组包括可变租赁费用、库存估值调整和其他杂项成本。

21

---

补充地理信息披露如下。

			截至2023年9月30日的三个月
千年代中的美元			美国						国外						总计
产品销售			$	237,962					$	1,703					$	239,665
服务收入			37,354						—						37,354
净销售总额			$	275,316					$	1,703					$	277,019

			截至 2022 年 9 月 30 日的三个月
千年代中的美元			美国						国外						总计
产品销售			$	174,517					$	1,700					$	176,217
服务收入			33,508						—						33,508
净销售总额			$	208,025					$	1,700					$	209,725

			截至2023年9月30日的九个月
千年代中的美元			美国						国外						总计
产品销售			$	772,013					$	4,812					$	776,825
服务收入			105,212						—						105,212
净销售总额			$	877,225					$	4,812					$	882,037

			截至 2022 年 9 月 30 日的九个月
千年代中的美元			美国						国外						总计
产品销售			$	637,385					$	5,596					$	642,981
服务收入			94,453						—						94,453
净销售总额			$	731,838					$	5,596					$	737,434

按地理位置划分的不动产、厂房和设备如下。

			2023年9月30日						2022年12月31日
美国			$	58,921					$	69,376
欧洲			4,006						4,019
总计			$	62,927					$	73,395

附注12 — 重组

在2023年第三季度，公司实施了服务板块优化（“优化”），以改善服务板块的运作和盈利能力。优化包括评估公司健康中心自疫情后重新开放以来的运营和财务业绩，以及评估每个地域市场的兽医劳动力市场。该公司还评估了其有可能将这些地点改建为更加注重卫生设施的能力，并根据上述评估以及相应健康中心内的可用面积，确定他们将来将无法改造这些地点。

作为优化的结果，该公司确定了 149关闭表现不佳的健康中心。公司已关闭 45期间的健康中心 三个月已结束 2023 年 9 月 30 日，预计将关闭剩余部分 104截至2023年12月31日的第四季度的健康中心。该公司在2023年第三季度结束时为 237健康中心，预计将在2023年底结束 133健康中心. 归因于优化的重组和相关费用为 $8.5截至2023年9月30日的三个月和九个月的简明合并运营报表中记录了百万美元。重组和相关费用总额预计约为 $14.6截至2023年12月31日的年度为百万美元，包括约美元11.1百万美元的折旧和摊销以及 $0.3百万份库存估值调整。

此外，不包括在重组和相关成本中，约为 $3.0简明合并资产负债表上的百万美元运营租赁负债。关闭健康中心将要求公司终止租约

22

---

提前，该公司预计将在2023年第四季度获得回报。除了租约回报外，该公司还预计将支付约为美元的遣散费和其他解雇费用3.3百万。

重组费用包括加速折旧和摊销、可变租赁费用和其他杂项成本。其余费用涉及 可变租赁费用、租赁终止费用、遣散费和其他杂项费用。

截至2023年9月30日的三个月和九个月的重组费用如下：

			在结束的三个月里												在结束的九个月里
千年代中的美元			2023年9月30日						2022年9月30日						2023年9月30日						2022年9月30日
包含在服务成本中
库存储备			$	250					$	—					$	250					$	—
服务成本总计			250						—						250						—
包含在重组中
加速折旧——财产、厂房和设备			$	5,580					$	—					$	5,580					$	—
加速摊销-经营租赁使用权资产			1,755						—						1,755						$	—
其他			900						—						900						$	—
重组合计			8,235						—						8,235						—
重组费用总额			$	8,485					$	—					$	8,485					$	—

我们与优化相关的负债（包含在简明合并资产负债表的应计负债中）的结转情况如下（以千计）：

千年代中的美元			开支						现金支付						非现金金额						截至2023年9月30日的责任
加速折旧——财产、厂房和设备			$	5,580					$	—					$	(5,580)					$	—
加速摊销-经营租赁使用权资产			1,755						—						(1,755)						—
库存储备			250						—						(250)						—
其他			900						—						—						900
重组费用总额			$	8,485					$	—					$	(7,585)					$	900

附注13 — 关联方

首席执行官麦考德·克里斯滕森的兄弟克里斯·克里斯滕森在摩顿保险担任公司的代理人，摩顿保险公司是公司多份保险单的经纪人。公司的保费支出通常直接支付给相关保险公司，总额为 $6.6百万和美元7.2百万美元用于分别涵盖截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月的保单。克里斯·克里斯滕森先生根据每份保单的具体情况获得各种形式的补偿。

首席执行官麦考德·克里斯滕森的配偶凯蒂·特纳是阿卡迪亚投资者关系有限责任公司（“Acadia”）的所有者，该公司是公司的投资者关系顾问。阿卡迪亚获得了报酬 $0.06百万和美元0.2截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月分别为百万美元。

首席财务官兹维·格拉斯曼的兄弟迈克·格拉斯曼担任经纪人，参与该公司于2023年2月与Syndeo, LLC d/b/a Broadvoice（“Broadvoice”）签订了提供某些信息技术相关服务的主服务协议。将在 Broadvoice 上支付的金额 39 个月协议估计为 $0.4百万。$0.01在截至2023年9月30日的三个月和九个月中，向Broadvoice支付了100万美元。迈克尔·格拉斯曼先生根据Broadvoice提供的服务赚取各种费用。

23

---

第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析。

以下是对我们的经营业绩和当前财务状况的讨论。本文件应与本10-Q表季度报告其他地方所附的未经审计的简明合并财务报表和相关附注一起阅读，以及截至2022年12月31日止年度的经审计的合并财务报表，以及2023年2月28日向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的截至12月31日的10-K表年度报告中包含的相关附注。本次讨论包含前瞻性陈述，这些陈述反映了我们的计划、估计和信念，涉及许多风险和不确定性。实际结果可能与任何前瞻性陈述中包含的结果存在重大差异。请参阅 “关于前瞻性陈述的警示说明”。除非上下文另有要求，否则本10-Q表季度报告中提及的 “我们”、“我们” 和 “我们的” 是指petiQ, Inc.及其合并子公司。

除非上下文另有要求，否则本10-Q表季度报告中提及的 “我们”、“我们” 和 “我们的” 是指petiQ, Inc.及其合并子公司。

业务概述

petiQ 是一家领先的宠物药物和健康公司，通过方便地获得负担得起的兽医产品和服务，为宠物父母提供更智能的方式，帮助他们的宠物过上最美好的生活。我们通过零售和电子商务渠道的60,000多个分销点与客户互动，提供我们的品牌和分销药品以及健康和保健用品，这些产品得到了我们位于内布拉斯加州奥马哈的世界一流药品制造工厂和犹他州斯普林维尔的健康和保健制造工厂的进一步支持。我们的全国服务平台在41个州的2600多个零售合作伙伴地点运营，提供具有成本效益和便捷的兽医健康服务。PetiQ 认为，宠物是家庭的重要组成部分，值得我们为它们提供最好的产品和护理。

我们有两个报告部分：(i) 产品；(ii) 服务。产品部门包括我们的制造和分销业务。服务部门包括兽医和健康服务以及公司直接向消费者提供的产品。

在 2023 年第三季度，我们实施了 服务细分优化（“优化”），以改善服务部门的运作和盈利能力。 优化包括评估公司健康中心自疫情后重新开放以来的运营和财务业绩，以及评估每个地域市场的兽医劳动力市场. 该公司还评估了其有可能将这些地点改建为更加注重卫生设施的能力，并根据上述评估以及相应健康中心内的可用面积，确定他们将来将无法改造这些地点。 优化的结果是，该公司确定了149个表现不佳的健康中心可供关闭。该公司在此期间关闭了45个健康中心 三个月已结束 2023年9月30日，预计将在截至2023年12月31日的第四季度关闭剩余的104个健康中心。截至2023年9月30日的三个月和九个月的简明合并运营报表中，归因于优化的重组和相关费用为850万美元。截至2023年12月31日的财年，重组和相关费用总额预计约为1,460万美元，其中包括约1,110万美元的折旧和摊销以及30万美元的库存估值调整。此外，简明合并资产负债表上约300万美元的运营租赁负债不包括在重组和相关成本中。关闭健康中心将要求公司提前终止租约，该公司预计这将在2023年第四季度获得回报。除了租约回报外，该公司还预计将支付约330万美元的遣散费和其他解雇费用。重组费用包括加速折旧和摊销、可变租赁费用和其他杂项成本。其余费用涉及 可变租赁费用、租赁终止费用、遣散费和其他杂项费用。 有关重组的更多信息，请参阅此处包含的简明合并财务报表的 “附注12——重组”。

2023年1月13日，公司完成了对Rocco和Roxie Supply Co., LLC（“R&R”）所有成员单位的收购，之后R&R成为公司的全资合并子公司。此次收购扩大了公司的产品组合，包括污渍和异味产品、肉干零食和行为产品，并扩大了电子商务的销售渠道。

24

---

我们是特拉华州有限责任公司petiQ Holdings, LLC（“HoldCo”）的管理成员，该公司是petiQ, LLC（“OpCo”）的唯一成员，并通过HoldCo运营和控制OpCo的所有业务和事务。

25

---

运营结果

下表列出了我们以美元计算的简明合并运营报表，以及所列期间净销售额的百分比：

			在已结束的三个月中						截至三个月净销售额的百分比
千年代中的美元			2023年9月30日			2022年9月30日			2023年9月30日			2022年9月30日
产品销售			$	239,665		$	176,217		86.5%			84.0%
服务收入			37,354			33,508			13.5%			16.0%
净销售总额			277,019			209,725			100.0%			100.0%
销售产品的成本			174,286			131,414			62.9%			62.7%
服务成本			30,122			27,541			10.9%			13.1%
总销售成本			204,408			158,955			73.8%			75.8%
毛利			72,611			50,770			26.2%			24.2%
销售、一般和管理费用			55,021			45,984			19.9%			21.9%
重组			8,235			—			3.0%			—%
商誉减值			—			47,264			—%			22.5%
营业收入（亏损）			9,355			(42,478)			3.4%			(20.3)%
利息支出，净额			8,581			7,276			3.1%			3.5%
其他费用，净额			35			172			—%			0.1%
其他支出总额，净额			8,616			7,448			3.1%			3.6%
税前净收益（亏损）			739			(49,926)			0.3%			(23.8)%
所得税（费用）补助			(283)			355			(0.1)%			0.2%
净收益（亏损）			$	456		$	(49,571)		0.2%			(23.6)%

			在结束的九个月里						截至九个月净销售额的百分比
千年代中的美元			2023年9月30日			2022年9月30日			2023年9月30日			2022年9月30日
产品销售			$	776,825		$	642,981		88.1%			87.2%
服务收入			105,212			94,453			11.9%			12.8%
净销售总额			882,037			737,434			100.0%			100.0%
销售产品的成本			585,616			485,833			66.4%			65.9%
服务成本			87,671			81,222			9.9%			11.0%
总销售成本			673,287			567,055			76.3%			76.9%
毛利			208,750			170,379			23.7%			23.1%
销售、一般和管理费用			153,507			144,815			17.4%			19.6%
重组			8,235			—			0.9%			—%
商誉减值			—			47,264			—%			6.4%
营业收入（亏损）			47,008			(21,700)			5.3%			(2.9)%
利息支出，净额			26,137			19,696			3.0%			2.7%
其他支出（收入），净额			158			(31)			—%			—%
其他支出总额，净额			26,295			19,665			3.0%			2.7%
税前净收益（亏损）			20,713			(41,365)			2.3%			(5.6)%
所得税支出			(923)			(368)			(0.1)%			—%
净收益（亏损）			$	19,790		$	(41,733)		2.2%			(5.7)%

26

---

截至2023年9月30日的三个月与截至2022年9月30日的三个月相比

净销售额

合并净销售额

截至2023年9月30日的三个月，合并净销售额增长了6,730万美元，达到2.77亿美元，而截至2022年9月30日的三个月的合并净销售额为2.097亿美元。产品板块净销售额增长6,350万美元，这要归因于强劲的消费者需求，包括分布式跳蚤和壁虱、处方药和制造品类，以及2023年1月收购R＆R所产生的销售额，几乎所有产品类别的强劲增长。服务板块的收入增长了380万美元，这得益于2023年第三季度每只宠物服务的美元增加。

产品细分市场

截至2023年9月30日的三个月，产品销售额增长了6,350万美元，达到2.397亿美元，增长了36.0％，而截至2022年9月30日的三个月为1.762亿美元。这一增长是由强劲的消费者需求推动的几乎所有类别的广泛实力所推动的。此外，该公司还增加了与2023年1月的收购相关的研发产品，这些产品在前一时期没有可比的销售额。

服务板块

截至2023年9月30日的三个月，服务收入增长了390万美元，达到3,740万美元，增长11.5％，而截至2022年9月30日的三个月为3,350万美元。截至2023年9月30日的三个月，同店销售额增长了570万美元，达到3530万美元，增长19.2％，而截至2022年9月30日的三个月为2960万美元。服务收入的增加是由运营改善推动的，运营改善推动了2023年第三季度诊所数量、每家诊所的平均美元和每只宠物的平均美元数的增加。

毛利

截至2023年9月30日的三个月，毛利增长了2190万美元，达到7,260万美元，增长43.1％，而截至2022年9月30日的三个月为5,080万美元。这一增长是由产品板块的毛利由于净销售增长而增加了2,060万美元所推动的。我们还受益于工厂销售额增加和制造效率提高带来的运营杠杆作用。此外，我们的服务板块毛利增长了130万美元，这主要是由于销售额的增加和运营的改善。

在截至2023年9月30日的三个月中，毛利率增至26.2％，而截至2022年9月30日的三个月中，毛利率为24.2％。增长的主要原因是产品板块毛利率提高了约200个基点，这要归功于我们工厂销售增长带来的运营杠杆作用、工厂制造效率的提高以及产品结构变化的影响。我们还受益于服务领域的运营改善。

销售、一般和管理费用

截至2023年9月30日的三个月，合并销售、一般和管理费用（“SG&A”）增加了900万美元，达到5,500万美元，增长了19.7％，而截至2022年9月30日的三个月为4,600万美元。按净销售额的百分比计算，销售和收购从截至2022年9月30日的三个月的21.9％下降到截至2023年9月30日的三个月的19.9％，这要归因于成本的持续杠杆作用以及与销售增长相关的业务支出效率的提高.900万美元的增长是由公司薪酬支出增加的400万美元、为支持我们的品牌投资组合而增加的490万美元营销成本以及110万美元的可变研发费用增加所推动的，但服务部门运营改善导致的100万美元减少部分抵消。

产品细分市场

截至2023年9月30日的三个月，产品板块的销售和收购增加了1,000万美元，增长了约28.4％，达到4,510万美元，而截至2022年9月30日的三个月为3510万美元。这一增长主要是由于可变的研发费用和公司薪酬支出的增加。此外，营销和广告也有所增加，以支持我们的品牌组合。

27

---

服务板块

截至2023年9月30日的三个月，服务板块销售和收购下降了100万美元，至1,000万美元，跌幅8.1％，而截至2022年9月30日的三个月为1,090万美元。这一下降是由运营改善降低人员成本所推动的。

重组

在2023年第三季度，公司实施了服务板块优化（“优化”），以改善服务板块的运作和盈利能力。优化包括评估公司健康中心自疫情后重新开放以来的运营和财务业绩，以及评估每个地域市场的兽医劳动力市场。该公司还评估了其有可能将这些地点改建为更加注重卫生设施的能力，并根据上述评估以及相应健康中心内的可用面积，确定他们将来将无法改造这些地点。优化的结果是，该公司确定了149个表现不佳的健康中心可供关闭。该公司在此期间关闭了45个健康中心 三个月已结束 2023年9月30日，预计将在截至2023年12月31日的第四季度关闭剩余的104个健康中心。重组总额为820万美元，在截至2022年9月30日的三个月中没有发生类似事件。

商誉减值

在截至2022年9月30日的三个月中，公司记录了与减记服务板块全部商誉余额相关的4,730万美元的减值费用，并且在截至2023年9月30日的三个月中没有发生类似事件。

利息支出，净额

截至2023年9月30日的三个月，净利息支出增加了130万美元，至860万美元，而截至2022年9月30日的三个月为730万美元。这一增长是由利率上升导致公司浮动利率债务利率提高所推动的，但债务余额的减少以及公司现金和现金等价物的利息收入减少部分抵消了这一增长。

所得税准备金

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月中，我们的有效税率分别为38.3％和0.7％，税收支出分别为30万美元，税收优惠为40万美元。该税率不同于21％的美国联邦法定所得税税率，这主要是由于估值补贴、州税和国外税率差异变化的影响。

截至2023年9月30日的九个月与截至2022年9月30日的九个月相比

净销售额

合并净销售额

截至2023年9月30日的九个月，合并净销售额增长了1.446亿美元，达到8.820亿美元，增长19.6％，而截至2022年9月30日的九个月为7.374亿美元。产品板块净销售额增长1.338亿美元，这要归因于强劲的消费者需求，包括分布式跳蚤和壁虱、处方药和制造品类，以及2023年1月收购R＆R所产生的销售额，几乎所有产品类别的强劲增长。服务板块的收入增长了1,070万美元，这得益于每家诊所的平均收入和每只宠物的平均美元增加。

产品细分市场

截至2023年9月30日的九个月，产品销售额增长了1.338亿美元，达到7.768亿美元，增长了20.8％，而截至2022年9月30日的九个月为6.430亿美元。这一增长是由几乎所有类别的广泛实力以及与2023年1月的收购相关的研发产品的销售增长所推动的，而前一时期没有可比的销售额。

28

---

服务板块

截至2023年9月30日的九个月中，服务收入增长了1,070万美元，达到1.052亿美元，增长了11.4％，而截至2022年9月30日的九个月为9,450万美元。服务收入的增加是由运营改善推动的，运营改善推动了诊所数量、每家诊所的平均美元和每只宠物的平均美元数的增加。

毛利

截至2023年9月30日的九个月，毛利增长了3,840万美元，达到2.088亿美元，增长了22.5％，而截至2022年9月30日的九个月为1.704亿美元。这一增长是由产品板块的毛利因净销售增长而增加了3,410万美元，以及由于运营改善而导致的服务板块毛利增长了430万美元。

在截至2023年9月30日的九个月中，毛利率增至23.7％，而截至2022年9月30日的九个月中，毛利率为23.1％。利润率的增加主要是由于产品结构变化的影响。

销售、一般和管理费用

截至2023年9月30日的九个月，合并销售和收购增加了870万美元，达到1.535亿美元，增幅6.0％，而截至2022年9月30日的九个月为1.448亿美元，这主要是受与终止正在进行的研发协议相关的可变研发费用、薪酬、摊销费用的增加以及支持我们品牌投资组合的营销支出的增加所推动的。法律费用减少以及去年高管离职导致的股票薪酬支出减少部分抵消。按净销售额的百分比计算，销售和收购从截至2022年9月30日的九个月的19.6％下降到截至2023年9月30日的九个月的17.4％，这一下降是由运营效率推动的

产品细分市场

在截至2023年9月30日的九个月中，产品板块的销售和收购增加了1,200万美元，增长了约10.6％，达到1.256亿美元，而截至2022年9月30日的九个月为1.136亿美元。这一增长是由可变的研发费用、与终止正在进行的研发协议相关的摊销费用以及为支持我们的品牌产品组合而增加的营销支出所推动的。

服务板块

截至2023年9月30日的九个月中，服务板块的销售和收购下降了330万美元，至2790万美元，跌幅10.6％，而截至2022年9月30日的九个月为3,120万美元。这种下降是由运营改善和营销支出减少所推动的。

重组

在截至2023年9月30日的九个月中，公司实施了服务板块优化（“优化”），以改善服务板块的运作和盈利能力。优化包括评估公司健康中心自疫情后重新开放以来的运营和财务业绩，以及评估每个地域市场的兽医劳动力市场。该公司还评估了其有可能将这些地点改建为更加注重卫生设施的能力，并根据上述评估以及相应健康中心内的可用面积，确定他们将来将无法改造这些地点。优化的结果是，该公司确定了149个表现不佳的健康中心可供关闭。在这九年中，该公司关闭了45个健康中心几个月已结束 2023年9月30日，预计将在截至2023年12月31日的第四季度关闭剩余的104个健康中心。重组总额为820万美元，在截至2022年9月30日的九个月中没有发生类似事件

商誉减值

在截至2022年9月30日的九个月中，公司记录了与减记服务板块全部商誉余额相关的4,730万美元的减值费用，并且在截至2023年9月30日的九个月中没有发生类似事件。

29

---

利息支出，净额

截至2023年9月30日的九个月中，净利息支出增加了640万美元，至2610万美元，而截至2022年9月30日的九个月为1,970万美元。这一增长是由利率上升导致公司浮动利率债务利率提高所推动的，但部分被公司现金和现金等价物的利息所抵消。

所得税准备金

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中，我们的有效税率分别为4.5％和0.9％，税收支出分别为90万美元和40万美元。该税率不同于21％的美国联邦法定所得税税率，这主要是由于估值补贴、州税和国外税率差异变化的影响。

合并的非公认会计准则财务指标

息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润是非公认会计准则财务指标。我们将息税折旧摊销前利润计算为经所得税支出、折旧、摊销、商誉减值和利息支出调整后的净收入。我们将调整后的息税折旧摊销前利润计算为息税折旧摊销前利润，该息税折旧摊销前利润是根据收购成本、股票薪酬支出、整合和重组成本、诉讼费用以及管理层认为不代表我们核心持续业务的其他一次性交易进行调整后的息税折旧摊销前利润。管理层使用调整后的息税折旧摊销前利润来评估公司的业绩和业务战略的有效性。该公司之所以提供息税折旧摊销前利润，是因为它是计算调整后息税折旧摊销前利润的必要组成部分。

我们认为，使用息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润为投资者评估持续经营业绩和趋势提供了另一种工具。此外，在评估息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润时，您应该意识到，将来我们可能会产生与计算这些衡量标准时所排除的费用相似的费用。我们对这些衡量标准的陈述不应被解释为推断我们未来的业绩不会受到这些或其他不寻常或非经常性项目的影响。我们对息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润的计算可能无法与其他公司计算的其他类似指标相提并论，因为所有公司计算息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润的方式都不一样。

从2022年第四季度开始，公司不再在计算非同一门店的调整时追加非同一家门店的调整

调整后的息税折旧摊销前利润，并重估了上年同期以反映这一变化

我们的管理层不会，也不应单独考虑息税折旧摊销前利润或调整后息税折旧摊销前利润，或将其作为根据公认会计原则确定的财务指标的替代方案。息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润的主要限制在于，它们不包括公认会计原则要求在我们的财务报表中记录的大量支出和收入。其中一些限制是：

•息税折旧摊销前利润并未反映我们对资本支出或合同承诺的现金支出或未来需求；

•息税折旧摊销前利润不反映我们营运资金需求的变化或现金需求；

•息税折旧摊销前利润并未反映我们债务的利息支出或偿还利息或本金所需的现金需求；

•尽管折旧和摊销是非现金费用，但折旧和摊销的资产将来通常必须更换，调整后的息税折旧摊销前利润并未反映此类替代的任何现金需求；

•调整后的息税折旧摊销前利润并未反映我们认为不代表我们持续核心业务的事项所产生的某些现金费用的影响；以及

•我们行业中的其他公司计算调整后的息税折旧摊销前利润可能与我们的不同，这限制了其作为比较衡量标准的用处。

由于这些限制，不应单独考虑息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润，也不应将其作为根据公认会计原则计算的绩效指标的替代品。我们主要依靠我们的公认会计准则业绩，仅使用息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润补充来弥补这些限制。您应在下方查看净收入与息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润的对账情况，不要依赖任何单一的财务指标来评估我们的业务。

30

---

下表对报告所述期间的净收入与息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销前利润进行了对账。

						在已结束的三个月中												在结束的九个月里
千年代中的美元						2023年9月30日						2022年9月30日						2023年9月30日						2022年9月30日
净收益（亏损）						$	456					$	(49,571)					$	19,790					$	(41,733)
另外：
税收支出（福利）						283						(355)						923						368
折旧(1)						10,851						3,576						18,536						10,773
摊销						4,546						4,602						15,285						13,602
商誉减值(2)						—						47,264						—						47,264
利息支出，净额						8,581						7,276						26,137						19,696
EBITDA						$	24,717					$	12,792					$	80,671					$	49,970
收购成本(3)						—						1,035						713						1,191
股票薪酬支出						2,851						2,238						8,059						8,904
整合成本(4)						484						200						2,078						943
重组(5)						1,200						—						1,200						—
诉讼费用						30						—						30						3,802
调整后 EBITDA						$	29,282					$	16,265					$	92,751					$	64,810

(1)折旧包括在截至2023年9月30日的三个月和九个月中确认的与服务板块优化相关的730万美元加速折旧。

(2)非现金商誉减值是由于公司市值大幅下降，主要受利率上升和宏观经济状况的推动。

(3) 收购成本包括法律、会计、银行、咨询、尽职调查以及与已完成和计划收购相关的其他成本。

(4) 整合成本代表与整合收购的业务相关的成本，包括遣散费和留用奖金等人事成本、咨询成本、合同终止成本和IT转换成本。

(5) 重组包括可变租赁费用、库存估值调整和其他杂项成本。

财务状况、流动性和资本资源

从历史上看，我们的主要流动性来源是来自运营、借款和股权融资的现金流。截至2023年9月30日和2022年12月31日，我们的现金和现金等价物分别为1.246亿美元和1.013亿美元。截至2023年9月30日，我们有一笔未使用的循环信贷额度，可用额度为1.25亿美元，定期贷款未偿还2.933亿美元，未偿还的可转换票据1.438亿美元，其他债务为1,660万美元。我们的债务协议利率在4.0％至9.84％之间。有关我们每项债务安排的描述，请参阅此处包含的简明合并财务报表中的 “附注3——债务”。

我们的主要现金需求是营运资金。我们的维护资本支出通常低于净销售额的1.0％，但我们可能会在必要时增加资本支出以支持我们的增长。我们的主要营运资金要求是为库存和应收账款提供资金以支持我们的销售。营运资金的波动主要是由新产品发布的时间和季节性零售商需求推动的。截至2023年9月30日和2022年12月31日，我们的营运资金（流动资产减去流动负债）分别为2.460亿美元和2.206亿美元。该公司历来没有进行过大量的非合同债务偿还，但将来可能会选择这样做，这是其资本配置策略的一部分。

我们认为，我们的运营现金流、手头现金和债务融资机制下的借款将足以满足我们至少未来12个月的运营、投资和融资需求。我们相信我们会的

31

---

主要通过经营活动产生的现金流、债务融资机制下的借款以及可用现金和现金等价物的组合来满足我们长期预期的未来现金需求。 在我们继续执行业务战略的过程中，如果需要额外资金来满足长期流动性需求，我们预计这些资金将通过产生额外债务、股权融资或这些潜在资金来源的组合来获得，尽管我们无法保证这些资金来源将以合理的条件或根本无法获得。我们将一如既往地继续探索优化资本结构的机会。

现金流

经营活动提供的（用于）的现金

截至2023年9月30日的九个月中，经营活动提供的净现金为6,470万美元，而截至2022年9月30日的九个月中，用于经营活动的净现金为90万美元。运营现金流的变化主要反映了盈利能力的提高以及营运资金提供的4,230万美元现金的增加。营运资金变化主要是由应收账款的增长推动的，这与销售额的增加有关，以及本年度消费增加导致库存减少所提供的现金。在上一年度，由于2022年初库存异常低，库存增长需要大量现金支出。应付工资和应付利息也造成了营运资金的巨大变化。

用于投资活动的现金

截至2023年9月30日的九个月中，用于投资活动的净现金为3,380万美元，而截至2022年9月30日的九个月为980万美元。用于投资活动的净现金的增加主要是由于收购R＆R时使用的2760万美元现金被固定资产购买量的减少部分抵消了。

用于融资活动的现金

截至2023年9月30日的九个月中，用于融资活动的净现金为780万美元，而截至2022年9月30日的九个月为1140万美元。用于融资活动的现金的变化主要是由上一年度的股票回购推动的，本期没有可比事件。

第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露。

在正常业务过程中，我们面临因交易而产生的某些市场风险。这种风险主要与利率有关。我们目前不为交易或投机目的签订衍生品或其他金融工具。

利率风险

我们面临利率变化的影响，因为我们的ABL和定期贷款B下产生的债务是浮动利率债务。利率变动通常不会影响我们信贷协议的记录价值，但会影响我们的利息支付金额，从而影响我们未来的收益和现金流。截至2023年9月30日，我们的浮动利率债务约为3.043亿美元，主要来自循环贷款和定期贷款。增长1％将使我们在截至2023年9月30日的三个月中的利息支出增加约80万美元。

通胀

通货膨胀是影响我们业务的一个因素，我们将继续寻找减轻其影响的方法。通货膨胀影响了我们的业绩，因为员工薪酬和福利的成本增加、我们分销的产品以及我们生产的产品组件的增加。我们认为，通货膨胀（如果有的话）对我们历史经营业绩和财务状况的影响并不大，因为我们已经能够有效地实施价格调整以转移额外成本。但是，将来，我们可能无法向客户提高价格以抵消这些增加的成本。

32

---

第 4 项。控制和程序。

评估披露控制和程序

我们维持披露控制和程序（该术语在经修订的1934年《证券交易法》（“交易法”）的第13a-15（e）条和第15d-15（e）条中定义），旨在确保在美国证券交易委员会规则和表格规定的时间内记录、处理、汇总和报告我们根据《交易法》提交的报告中要求披露的信息，并收集这些信息并传达给我们管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官（视情况而定）允许及时就所需的披露做出决定。管理层认识到，任何控制和程序，无论设计和运作多么良好，都只能为实现预期的控制目标提供合理的保证。

截至本10-Q表季度报告所涉期末，我们的管理层在首席执行官和首席财务官的参与下，评估了我们的披露控制和程序（定义见《交易法》第13a-15（e）条和第15d-15（e）条）的有效性。根据此类评估，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，截至该日，我们的披露控制和程序是有效的。

财务报告内部控制的变化

在截至2023年9月30日的财季中，由于我们在犹他州斯普林维尔的工厂迁移到合并后的企业资源规划系统，对某些流程和控制措施进行了修改。我们认为，此类修改不会对我们对财务报告的内部控制产生重大影响，也没有合理的可能性对之产生重大影响。

在截至2023年9月30日的财季中，我们对财务报告的内部控制没有发生任何其他变化，这些变化对我们对财务报告的内部控制产生了重大影响或有理由可能产生重大影响。

第二部分——其他信息

第 1 项。法律诉讼。

我们不时受到和/或目前参与诉讼和其他诉讼。我们认为，不存在个别或总体上可能对我们的业务、财务状况或经营业绩产生重大不利影响的未决诉讼或索赔。

当特定的突发事件既可能发生又可以估算时，公司将记录负债。如果无法合理估计可能的损失，则不记录应计损失，但会披露意外损失及其无法合理估计的原因。如果损失是合理可能的，公司将提供这方面的披露。公司在简明合并运营报表中将销售、一般和管理费用中产生的法律费用开支。有关法律诉讼的信息，请参阅本10-Q表季度报告第一部分第1项中包含的简明合并财务报表附注中的 “附注10——承付款和意外开支”。

第 1A 项。风险因素。

可能导致我们的实际业绩与本报告的业绩存在重大差异的因素是我们在2023年2月28日向美国证券交易委员会提交的10-K表年度报告中披露的任何风险，并辅之以下文列出的风险因素。这些因素中的任何一个都可能对我们的经营业绩或财务状况造成重大或重大的不利影响。我们目前不了解或我们目前认为无关紧要的其他风险因素也可能损害我们的业务或经营业绩。

我们可能无法完全实现服务部门重组工作的预期收益。

33

---

在 2023 年第三季度，我们实施了 服务细分优化（“优化”），以改善服务部门的运作和盈利能力。 优化包括评估公司健康中心自疫情后重新开放以来的运营和财务业绩，以及评估每个地域市场的兽医劳动力市场. 该公司还评估了其有可能将这些地点改建为更加注重卫生设施的能力，并根据上述评估以及相应健康中心内的可用面积，确定他们将来将无法改造这些地点。 优化的结果是，该公司确定了149个表现不佳的健康中心可供关闭。该公司在此期间关闭了45个健康中心 三个月已结束 2023年9月30日，预计将在截至2023年12月31日的第四季度关闭剩余的104个健康中心。截至2023年9月30日的三个月和九个月的简明合并运营报表中，归因于优化的重组和相关费用为850万美元。截至2023年12月31日的财年，重组和相关费用总额预计约为1,460万美元，其中包括约1,110万美元的折旧和摊销以及30万美元的库存估值调整。我们提高盈利能力和通过优化实现预期成本节约的能力，以及将节省的成本再投资于其他业务领域的能力，都取决于许多估计和假设，其中一些是我们无法控制的。如果我们的估计和假设不正确，或者如果发生其他不可预见的事件，我们可能无法实现优化的好处，我们的业务和经营业绩可能会受到不利影响。

第 2 项。 未注册的股权证券销售和经营业绩

2022年9月6日，公司董事会批准了一项股票回购计划，回购公司A类普通股中不超过3000万美元的已发行股票。A类普通股的回购可由管理层不时在公开市场上的一笔或多笔交易中或通过私下谈判的收购方式和/或通过其他法律允许的方式进行，具体取决于市场状况以及根据《证券交易法》颁布的适用规则和条例。在截至2023年9月30日的季度中，该公司没有购买任何股票。截至2023年9月30日，根据股票回购计划，总价值为2610万美元的股票仍可供购买。

第 3 项。优先证券违约

不适用。

第 4 项。矿山安全披露

不适用。

第 5 项。其他信息

交易计划

在截至2023年9月30日的三个月中，公司没有董事或高管 采用要么 终止a “规则 10b5-1 交易安排” 或 “非规则 10b5-1 交易安排”，该术语的定义载于 S-K 法规第 408 (a) 项。

与退出或处置活动相关的成本

在2023年第三季度，公司实施了服务板块优化（“优化”），以改善服务板块的运作和盈利能力。优化包括评估公司健康中心自疫情后重新开放以来的运营和财务业绩，以及评估每个地域市场的兽医劳动力市场。该公司还评估了其有可能将这些地点改建为更加注重卫生设施的能力，并根据上述评估以及相应健康中心内的可用面积，确定他们将来将无法改造这些地点。优化的结果是，该公司确定了149个表现不佳的健康中心可供关闭。2023年11月2日，该公司宣布努力在截至2023年12月31日的第四季度关闭104个健康中心，还宣布在截至2023年9月30日的三个月中永久关闭45个因兽医劳动力短缺而暂时关闭的健康中心。截至2023年9月30日的三个月和九个月的简明合并运营报表中，归因于优化的重组和相关费用为850万美元。预计本年度的重组和相关费用总额约为1,460万美元

34

---

截至2023年12月31日，包括约1,110万美元的折旧和摊销以及30万美元的库存估值调整.

第 6 项。展品。

31.1*			根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条对首席执行官进行认证
31.2*			根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条对首席财务官进行认证
32.1**			根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条对首席执行官进行认证
32.2**			根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条对首席财务官进行认证
101.INS*			内联 XBRL 实例文档
101.SCH*			内联 XBRL 分类扩展架构文档
101.CAL*			内联 XBRL 分类扩展计算链接库文档
101.LAB*			内联 XBRL 分类法扩展标签 Linkbase 文档。
101.PRE*			内联 XBRL 分类扩展演示链接库文档。
101.DEF*			内联 XBRL 分类法扩展定义链接库文档。
104*			封面交互式数据文件（格式为内联 XBRL，附件 101 中包含适用的分类扩展信息。）

* 随函提交

** 随函提供

35

---

签名

根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式促使经正式授权的下列签署人代表其签署本报告。

			PETIQ, INC.
2023年11月7日			/s/Zvi Glasman
			兹维·格拉斯曼
			首席财务官（正式授权官员和首席财务官）

36