附件10.1

 

某些机密信息，用括号中的星号标识[*****]“，在本展览中被省略，因为它既不是实质性的，也是注册人视为私人或机密的类型。

 

执行版本

 

 

会员权益购买协议

随处可见

MarketAxess控股公司，

Pragma Weeden Holdings LLC

Pragma Financial Systems LLC，

Pragma LLC

和

David·梅切纳(仅用于本协议规定的目的)

日期：2023年8月5日

 

 

目录

 

页面

 

 

 

第一条

购销

2

1.1

购销

2

1.2

结业

2

1.3

结算付款结算单

2

1.4

结账付款和交付成果

2

1.5

结账调整

4

1.6

收盘股票对价

7

1.7

扣缴

8

1.8

取消卖方期权

8

1.9

支付合作

9

第二条

关于卖方的陈述和保证

11

2.1

组织；地位

11

2.2

权威；无冲突；要求提交的文件和同意

11

2.3

权益的所有权

12

2.4

诉讼

12

2.5

证券事务

12

2.6

经纪人

13

2.7

无其他陈述或保证；信赖性

14

第三条

有关公司的陈述和保证

14

3.1

组织、地位和权力

14

3.2

大写

15

3.3

附属公司

15

3.4

权威；无冲突；要求提交的文件和同意

16

3.5

财务报表

17

3.6

未作某些更改

18

3.7

税费

19

3.8

自有和租赁房地产

20

3.9

知识产权与数据隐私

20

i

 

3.10

合同

24

3.11

诉讼

26

3.12

员工福利计划

27

3.13

遵守法律；经纪交易商和监管事项

29

3.14

许可证

31

3.15

保险

32

3.16

劳工与就业

32

3.17

个人财产所有权

34

3.18

资产的充足性

34

3.19

关联方交易

34

3.20

客户和供应商

35

3.21

国际贸易与反腐败问题

35

3.22

经纪人

36

3.23

没有其他陈述或保证

36

第四条

买方的陈述和保证

36

4.1

组织、地位和权力

36

4.2

权威；无冲突；要求提交的文件和同意

37

4.3

诉讼

37

4.4

融资

38

4.5

经纪人

38

4.6

《美国证券交易委员会》文件

38

4.7

大写

39

4.8

投资意向

39

4.9

R&W保险单

40

4.10

调查

40

4.11

没有其他陈述或保证

40

第五条

业务行为

41

5.1

卖方和公司的契诺

41

5.2

保密性

43

第六条

其他协议

44

6.1

没有恳求

44

6.2

获取信息

45

II

 

6.3

成交努力；购买的法律条件；第三方同意

45

6.4

公开披露

47

6.5

员工事务

48

6.6

税务事宜

49

6.7

非邀请性；竞业禁止

52

6.8

转让限制

53

6.9

公共信息

55

6.10

上市

55

6.11

名称的使用

56

6.12

R&W政策

56

6.13

卖家名称更改

56

6.14

闭幕后获取信息

56

6.15

结账前作业

57

6.16

终止公司间安排

57

6.17

保险单

57

6.18

错误的口袋；进一步的保证

58

6.19

发布

58

第七条

购买条件

60

7.1

每一方履行结案义务的条件

60

7.2

买方义务的附加条件

60

7.3

卖方义务的附加条件

62

7.4

对成交条件的失望

63

第八条

赔偿

63

8.1

可获赔偿的事项

63

8.2

索偿要求

64

8.3

生死存亡

65

8.4

限制；付款的优先权

66

8.5

赔偿代管

69

8.6

现金赔款

70

第九条

终止和修订

71

9.1

终端

71

9.2

终止的效果

72

三、

 

9.3

费用及开支

72

9.4

修正案

72

9.5

延期；豁免

72

第十条

定义

73

10.1

定义

73

第十一条

其他

90

11.1

通告

90

11.2

整个协议；无追索权

91

11.3

放弃与代理有关的冲突；不主张律师-委托人特权

92

11.4

没有第三方受益人

93

11.5

赋值

93

11.6

可分割性

94

11.7

对应项和签名

94

11.8

释义

94

11.9

治国理政法

95

11.10

补救措施

95

11.11

受司法管辖权管辖

95

11.12

披露时间表

96

11.13

放弃陪审团审讯

96

 

披露时间表

买方披露时间表

 

附表1.4(E)(四)--清偿债务

附表5.1--签署和成交之间的行为

附表6.6(E)--采购价格分配方法

附表6.7-受限制业务的例证

附表6.8(B)-转让限制

附表6.11-公司标志

附表6.15(A)-须转让的合约

附表6.15(B)-须转让的知识产权

附表7.2(E)(I)--续订关联企业合同

附表7.2(H)--延长支助协议

附表10.1(A)-买方知情

附表10.1(B)--卖方知情

附表10.1(C)--列入周转资本净额的资产

附表10.1(D)--列入周转资本净额的负债

四.

 

 

 

附件A

梅切纳雇佣协议

附件B

权益转让形式

附件C

托管协议的格式

附件D

认可投资者问卷表格

附件E

代理和保修保险单

附件F

转让协议的格式

附件G

发还的形式

附件H

期权取消及解除协议格式

证物一

拼接的形式

附件J

知识产权转让协议的格式

 

v

 

会员权益购买协议

本会员权益购买协议(本协议)于2023年8月5日由(I)特拉华州的MarketAxess控股公司(买方)，(Ii)特拉华州的有限责任公司(卖方)Pragma Weeden Holdings LLC，(Iii)纽约有限责任公司(PFS)的Pragma Financial Systems LLC，(Iv)纽约的有限责任公司(“PLLC”，连同PFS，“公司”，各自为“公司”)之间签订。仅为第6.7节、第6.19节、第8.1(B)节的目的，第八条的其余部分与第8.1(B)节有关，而第XI条与任何此类规定有关(“Mechner”)。买方、卖方和公司(仅为第6.7节、第6.19节、第8.1(B)节的目的，第VIII条中与第8.1(B)节有关的其余部分和第XI条中与任何此类规定有关的部分，Mechner)统称为“双方”。本文中使用但未另作定义的大写术语的含义与第十条中此类术语的含义相同。

鉴于，两家公司拥有并经营一项业务，通过在FINRA注册的经纪交易商PLLC提供算法交易解决方案，并通过PFS提供相关的软件和技术开发和支持服务(此类业务，但不包括卖方与其先前在Ogg Trading LLC的投资相关的或有合同收益权，以下简称“业务”)，该业务包括卖方及其子公司的全部业务和运营，但卖方与其先前在Ogg Trading LLC的投资相关的合同收益权除外；

鉴于，卖方拥有PFS和PLLC各自已发行和未偿还的所有会员权益(统称为“权益”)；

鉴于卖方管理委员会(定义见《操作协议》)已一致批准本协议、卖方签署、交付和履行本协议以及卖方完成本协议所预期的交易，包括卖方根据本协议的条款和条件，根据《操作协议》和法案(《卖方交易同意》)将权益转让和出售给买方；

鉴于买方董事会(或其正式授权的委员会)已一致批准本协议、买方签署、交付和履行本协议以及买方完成本协议的交易，包括买方根据买方的组织文件和特拉华州公司法按照本协议的条款和条件购买权益；

鉴于在此同时，Mechner正在与买方签订雇佣协议，如本协议附件A所示(“Mechner雇佣协议”)；

鉴于，Mechner是卖方的创始人之一，自卖方及其子公司成立以来一直是卖方及其子公司业务的附属公司和组成部分，并将因完成本协议预期的交易而获得大量对价和其他利益，包括由于他在

 

 

卖方，而梅切纳签订本协议是买方愿意订立本协议和完成本协议所设想的交易的重要诱因和条件；以及

鉴于，根据本合同规定的条款和条件，买方希望从卖方购买所有权益，卖方希望将所有权益出售给买方。

因此，现在，考虑到前述和下文所述的各自陈述、保证、契诺和协议，并出于其他良好和有价值的对价--在此确认这些对价的收到和充分--双方同意如下：

第一条

 

购销

1.1
收购和销售。根据本协议的条款和规定，在成交时，卖方应向买方出售、转让和交付，不受所有留置权的限制(根据适用的证券法产生的任何转让限制除外)，买方应向卖方购买并获得卖方在该等权益中、在该等权益及其之下的所有权利、所有权和权益，以换取本条第一款所述的对价。
1.2
打烊了。本协议拟进行的交易(“成交”)应于东部时间上午10：00以电子交换文件和签名的方式在第VII条所载条件得到满足或放弃后的第二个营业日完成(根据其性质或条款，该等条件在成交时必须得到满足，但须在成交时满足或放弃该等条件)，除非买方和卖方书面商定了另一个日期、地点或时间。
1.3
结账付款结算单。不迟于成交日前第三个营业日，卖方应向买方交付(A)成交付款结算单，以及(B)如果卖方要求买方根据第1.9条指示任何付款，则与成交期权现金支付总额相关的适用期权付款时间表。
1.4
结账付款和交付成果。
(a)
结账现金付款。在成交时，根据本协议的条款和条件，买方应在每一种情况下，通过电汇立即可用的资金到成交付款单中指定的账户，支付(或安排支付)下列款项：
(i)
对于结算单中指定为未支付公司交易费用付款接受者的每个人，支付给其中指定的人的金额；但条件是，作为对现任或前任业务员工的补偿款的任何未付公司交易费用应支付给适用的公司，以便随后通过工资单支付给这些人；

2

 

(Ii)
对于托管代理，购买价格调整托管金额存入购买价格调整托管账户；以及
(Iii)
对卖方而言，相当于预计成交现金对价的金额(减去买方将在卖方指示下根据第1.9节就卖方期权支付的总成交期权现金支付金额)。
(b)
保证金托管份额的保证金。成交时，买方应按照第8.5(A)节的规定，以托管代理或其指定人的名义发行(或促使发行，自成交之日起生效)赔偿托管股份。
(c)
支付期末股票对价。在成交时，买方应根据第1.6(B)款的规定，向卖方发出期末股票对价，除非买方另有决定，该对价应为簿记形式或未经证明(连同此类发行的书面证据，其形式为致买方转让代理的指令函或卖方合理接受的其他习惯书面证据)，并应载有本协议所设想的关于转让限制或停止转让的说明。在成交后，买方应在实际可行的情况下尽快向卖方提交一份直接登记声明或截至成交之日以卖方名义登记发行期末对价的其他惯常书面证据。
(d)
卖方关闭交货期。在成交时或成交前，卖方应向买方交付：
(i)
正式签署的实质上如附件B所述形式的转让协议(“权益转让协议”)，正式将权益转让给买方，且没有任何留置权(适用证券法规定的任何转让限制除外)；
(Ii)
管理委员会正式通过的决议复印件，(A)根据卖方的组织文件和适用法律授权和批准本协议的签署、交付和履行，以及本协议拟完成的交易的完成，以及(B)根据第1.8条规定处理任何未完成的期权以获得卖方的权益，以及卖方就本协议拟进行的交易向卖方B类单位持有人支付的任何代价应仅以现金形式发放，这些代价是在成交前就任何卖方期权的行使而发行的。由卖方的秘书或其他正式授权的官员证明在成交时完全有效，并且没有被撤销或以其他方式修改；
(Iii)
一份为卖方签署的有效的W-9表格；以及
(Iv)
由Pragma Group Investors LLC和Weeden Investors LP各自正式签署的新闻稿(“新闻稿”)，基本上与本文所附附件G的形式相同。

3

 

(e)
关闭交货的公司。在交易结束时或之前，公司和卖方应向买方交付：
(i)
买方要求任何一家公司的高级管理人员在结束前至少两个工作日辞职的书面辞呈(形式和实质为买方合理接受)，于结束时生效，每种情况下均辞去高级管理人员(S)的职位(但不辞去聘用)；
(Ii)
卖方以每家公司唯一成员的身份就授权和批准签署、交付和履行本协议以及完成拟进行的交易作出的决议复印件，经秘书或该公司另一位正式授权的高级职员在此证明在交易结束时完全有效，且未被撤销或以其他方式修改；
(Iii)
由纽约州州务卿在截止日期前不超过五个工作日签发的良好信誉证书，证明每家公司的良好信誉；以及
(Iv)
对于任何债务或对借入资金(或其担保)的承诺，或以附表1.4(E)(Iv)所列的债券、债权证、票据或其他类似工具为证，或以附表1.4(E)(Iv)所列的债券、债权证、票据或其他类似工具为证，或代之以解除与此相关的任何及所有留置权所需的习惯承诺及授权书(每种情况均以惯常形式并为买方合理接受)，向借款人发出习惯还款函件(S)。
(f)
买方关闭交货期。在交易结束时或之前，买方应以卖方可合理接受的形式和实质向卖方提交惯例证据，证明R&W保险单已经生效，且根据该保险单所预期的保险范围是有效的，但须满足合同中规定的条件。
1.5
收盘调整。
(a)
预计结账现金对价。不迟于成交日前第三个营业日，卖方应向买方提交一份书面声明，说明卖方对成交现金对价金额的计算，包括合理详细的计算(连同合理的证明文件)，并根据卖方对成交现金对价各部分的善意估计(该金额为“估计成交现金对价”，该报表为“估计成交现金对价”)。买方应在收到预估成交单后的两个工作日内向卖方提供关于该成交单的任何意见，卖方应在成交前(真诚地)考虑对其作出的任何适当修改。
(b)
结账后现金对价调整。
(i)
在东部时间晚上11点59分之前，在成交日期后第60天，买方应准备并向卖方提交一份书面声明，说明买方对成交现金对价的计算，包括合理详细的(连同合理的证明文件)对其各组成部分的计算(该金额、“初步成交现金对价”和该报表、“初步成交对价”)。

4

 

(Ii)
如果卖方以书面形式同意初步成交声明中规定的初步成交现金对价，或如果卖方未能根据第1.5(B)(Iii)条及时提交异议声明，则初步成交现金对价应被视为本协议的所有目的的“最终成交现金对价”，每个对价均为最终成交现金对价，对各方均具有约束力。
(Iii)
如果卖方对初步结算书中规定的结账现金对价的任何组成部分的计算提出异议，则卖方应在收到初步结算书后30天内向买方提交一份说明书，合理详细地列出争议的每个组成部分及其原因(“异议说明书”)。买方和卖方应在买方收到异议陈述后的30天内真诚地寻求解决任何此类争议；但异议陈述中没有争议的任何项目应是最终的，对初步结案陈述中所述的各方都具有约束力。
A.
如果买方和卖方在30天期限内(或在双方商定的任何额外期限内)就异议声明中列出的所有争议项目达成最终解决方案，则根据买方和卖方之间争议项目的解决方案计算的成交现金对价，在本协议的所有目的下均应被视为“最终成交现金对价”，并应是最终的，对各方都具有约束力。
B.
如果买卖双方未能在第1.5(B)(Iii)(A)节规定的期限内就任何争议物品达成最终解决方案，则买卖双方应进行协商，并应立即将此类未解决的争议物品提交给RSM US LLP或其他经国家认可的独立注册会计师事务所(“中立会计师”)。卖方和买方应各自有权根据卖方、买方和中性会计师之间商定的程序，就各自对争议项目的计算向中性会计提出书面陈述和意见(如果他们不能就该程序达成一致，则根据中性会计师确定的程序)，中性会计师应被要求根据第1.5节的条款解决此类分歧，并在其被指定为中性会计师后20个工作日内就每个未决争议项目作出决定。中立会计师的决定应完全基于各方的陈述和提交，而不是中性会计师自己的独立审查。如无欺诈或明显错误(在这种情况下，应将该事项转回中立会计师以纠正该错误)，中立会计师在本协议项下对每一争议项目的决定应为最终决定，对双方均有约束力，且不可上诉。如果向中性会计师提交了任何有争议的金额，根据第1.5(B)(Iii)节最终确定的结算现金对价计算的结算现金对价，包括中性会计师根据第1.5(B)(Iii)(B)条对其任何组成部分的计算，就本协议的所有目的而言，应被视为“最终结算现金对价”，并应是最终的，并对各方具有约束力。

5

 

C.
中立会计师应受第1.5节的规定约束，不得被授权或允许：(1)确定本协议项下或与本协议相关的任何问题或事项，但解决卖方和买方之间关于根据第1.5条计算适用争议项目的分歧除外；(2)通过为买方在初步结案陈述或卖方在异议陈述中提出的该项目的范围之外的任何争议项目赋值来解决任何此类分歧；(三)适用第1.5(D)节规定以外的其他会计原则、政策、方法、处理办法或程序。在就本协议项下的期末现金对价的组成部分作出任何决定时，中立会计师应作为专家而不是仲裁员。双方同意，他们将合理合作并协助中立会计师确定结算现金对价的争议部分，包括在合理必要的范围内提供与此相关的账簿、记录、工作底稿和人员(须遵守惯例保密和访问信函)。
D.
与中立会计师的聘用有关的费用、费用和开支，包括与中立会计师就该中立会计师聘用的条款和条件进行的任何谈判有关的成本，一方面将由买方支付，另一方面，卖方将根据提交给中立会计师解决的争议金额的相对部分按相反比例支付(例如，如果有争议的金额为100,000美元，在这笔金额中，中性会计师将75,000美元判给买方，25,000美元判给卖方，那么买方将负责25%，卖方将负责75%，中性会计师的成本、费用和开支)。
(Iv)
如果最终成交现金对价低于预计成交现金对价(“不足金额”)，则卖方和买方应迅速(且在任何情况下不得晚于最终成交现金对价确定之日后三个工作日)向托管代理发出指示，指示托管代理通过电汇立即可用资金的方式，从购买价格调整托管账户向买方支付相当于不足金额的现金金额。如果不足的金额超过购买价格调整托管账户中的资金金额，则买方唯一剩余的追索权将是从补偿托管账户中可用的任何买方普通股中追回该超出的金额，在这种情况下，买方和卖方应迅速(无论如何在最终成交现金对价确定之日后三个工作日内)向托管代理发出指示，指示托管代理从赔偿托管账户中向买方释放价值(基于买方关于最终成交现金对价确定之日的适用股票价格)的买方普通股的数量，其价值等于该差额(该等股份的数量四舍五入至最接近的整股)，买方应立即取消任何该等股份。如果最终成交现金对价超过预计成交现金对价(“超额金额”)，买方应立即(且在任何情况下不得迟于最终成交现金对价确定之日起三个工作日内)通过电汇立即可用资金至成交付款中确定的卖方账户向卖方支付超额金额

6

 

声明。如果在支付超出的金额或不足的金额(“剩余金额”)后，购买价格调整托管账户中仍有任何资金，买方和卖方应在最终结算现金对价确定之日起三个工作日内向托管代理发出指示，指示托管代理将剩余金额释放给卖方。
(c)
在买方递交初步结案陈述书之日起的30天内(或在提前递交异议陈述书之前)，买方应在合理通知下，在正常营业时间内，以不合理地扰乱或干扰商业运作的方式，向卖方及其律师、会计师和其他代表提供或促使向卖方及其律师、会计师和其他代表提供合理的访问权限(包括可用范围内的电子访问权限)，买方和每家公司的公司和人员的账簿和记录，在合理必要的范围内，以供卖方(I)评估初步结算书中的信息和计算初步结账现金对价，以及(Ii)准备任何异议陈述；但是，这种访问应符合以下条件：(A)任何适用的特权(包括律师与委托人之间的特权)、律师工作产品理论或任何类似保护、(B)合同保密义务(以签订习惯保密函为准)和(C)事先执行习惯访问函。
(d)
第1.5节规定的程序应是解决与确定期末现金对价有关的任何争议的唯一和排他性方法。为免生疑问，期末现金对价、预计期末现金对价、初步期末现金对价和期末期末现金对价及其各组成部分的编制和计算均应按照本文规定的各自定义进行。所有计算或厘定均须按照会计原则作出(但此等计算及厘定(I)不应包括因完成本协议所拟进行的交易而产生的任何采购会计或其他调整，及(Ii)应遵循本协议所使用的定义术语，不论该等术语是否符合公认会计原则)。
1.6
收盘股票对价。
(a)
股票对价的计算。不迟于交割日前第四个营业日，买方应向卖方提交一份列明买方收盘股票价格的书面声明。卖方应在收到该声明后的两个工作日内向买方提供与此相关的任何建议更正。 买方应修改该声明，以反映卖方提出的任何更正，只要该等更正是准确计算买方收盘股票价格（定义见本协议）所必需的。 该声明（以及其中规定的买方收盘股票价格金额），如有修改，应是最终的，对各方具有约束力。在最终确定预计收盘声明后（且不迟于收盘前的营业日），买方应计算并与卖方商定构成收盘股票对价和赔偿托管股份的买方普通股的股份数量。
(b)
部分股份。 买方普通股的任何零碎股份将不会发行与本协议项下的任何付款有关，但作为替代，

7

 

卖方应从买方处收到现金金额（四舍五入至最接近的整美分），该金额等于（i）该分数与（ii）买方收盘股票价格的乘积。
(c)
调整股票价格。如果，自本协议生效之日起至交割之前，（或者，就赔偿托管股份而言，指交割后股份从赔偿托管账户中释放的时间），任何重组、重新分类、资本重组、股票分割、拆分、反向股票分割、股份合并或交换，或任何类似的与买方普通股有关的事件，股票对价和买方普通股股份的任何相关参考，以及基于买方普通股股份数量的所有计算（或其价格），包括（尽管有任何相反规定）从弥偿托管账户中解除的股份数量的任何决定，应在必要时并在必要范围内适当调整，在此类事件发生之前，向卖方提供与本协议预期相同的经济效果。
1.7
扣留。买方、托管代理、每家公司和任何PEO(视情况而定)应有权从根据本协议支付的任何其他代价中扣除和扣留根据《守则》或任何其他适用的州、当地或非美国税法支付此类款项所需扣除和扣缴的金额；但是，如果买方、托管代理或任何一家公司确定需要扣除或扣留任何金额(与构成服务补偿的任何付款有关的任何扣除或扣缴除外，包括根据第1.9条可能支付的任何付款)，买方、托管代理或任何一家公司(视情况而定)应在扣除或扣缴之前尽商业上合理的努力向卖方提供意向的书面通知，并向卖方提供提交不需要扣缴或扣缴或允许降低扣缴费率的文件的机会。在买方、托管代理或任何一家公司如此扣除或扣留的金额并已支付给适用的政府实体的范围内，就本协议的所有目的而言，此类扣留的金额应视为已支付给买方、托管代理或任一公司(视情况而定)进行扣除和扣缴的个人。
1.8
取消卖方期权。在成交前，卖方应根据《卖方期权计划和经营协议》采取一切必要的行动，以规定在紧接成交前取消所有未完成的期权，以获得与成交有关的卖方的任何权益(每个此类期权，一个“卖方期权”及其每个持有人，一个“卖方期权持有人”)；但是，如果卖方期权持有人在成交时或之前签署并交付了一份实质上与本协议附件H(“期权取消和解除协议”)形式相同的期权取消和解除协议(“期权取消和解除协议”)，则卖方期权持有人有权根据协议中规定的条款和条件(卖方就取消卖方期权向卖方期权持有人支付的每笔款项的总额，即“期权套现付款”)，从卖方收取一笔或多笔现金付款，作为取消卖方期权的交换条件。

8

 

1.9
支付合作。
(a)
卖方在根据第1.5(B)(Iv)节、第8.5节或第8.6节向卖方支付的任何金额确定之日后三个工作日内提出请求，或就与成交相关的任何付款而言，在成交前三个工作日(视情况而定，称为“期权套现付款确定日期”)提出请求，并受卖方遵守第1.9条的条款和条件以及买方收到关于每个适用的卖方期权持有人的正式签署的期权取消和解除协议的制约。买方应：(I)促使适用公司的专业雇主组织(“PEO”)或(如不同)公司当时的薪资提供者通过薪资直接向适用的卖方期权持有人支付适用的期权现金付款(如适用的期权付款时间表(定义如下)所述)，以及(Ii)指示适用公司的PEO或(如果不同)公司当时的薪资提供者向适用的政府实体支付根据守则或与此相关的任何其他适用州或地方税法所扣除和扣留的任何金额。
(b)
如果卖方要求买方根据第1.9(A)款指示支付任何款项，则就每个适用的付款事件而言，受本第1.9款的其他条款和条件的约束：
(i)
在适用的期权套现付款确定日或之前，卖方应向买方交付一份明细表(“期权付款明细表”)，列明：(A)关于每个卖方期权持有人，该卖方期权持有人的名称和地址，以及与该付款事件相关而支付给该卖方期权持有人的期权现金付款总额，以及(B)与该付款事件相关的所有该卖方期权持有人应支付的期权现金付款总额；
(Ii)
买方应根据期权付款计划，通过不早于成交后第五个营业日的下一个定期计划工资单，支付合计的成交期权现金支付金额(如有)；以及
(Iii)
对于卖方根据第1.5(B)(Iv)节、第8.5节或第8.6节收到(或有权收到)金额而应支付的任何期权现金付款，买方应：(A)在收到适用的期权付款计划后，在实际可行的情况下，尽快将付款人在适用工资中的份额通知卖方；(B)采取商业上合理的努力，使适用的期权现金付款在买方收到(I)适用的期权付款时间表和(Ii)卖方立即提供的现金(受制于1.9(D)款)后的第五个营业日之前支付适用的期权现金付款，(1)买方支付(1)适用的期权付款时间表上规定的期权现金付款和(2)付款人在适用工资单中的份额，就业或与此有关的应缴类似税项。

9

 

(c)
尽管本协议有任何相反规定，卖方在此承认并同意买方及其关联公司(包括成交后的公司)、(X)对期权付款时间表内容的准确性、完整性或有效性不承担任何责任或责任，(Y)有权依据该期权付款时间表并根据该期权付款时间表付款，没有任何义务调查或核实其准确性或正确性，并且(Z)不承担任何义务，在买方收到卖方提供的适用期权付款时间表和立即可用的现金之前，直接或导致根据第1.9款支付任何款项(卖方对任何卖方期权应支付的任何金额不承担任何责任)(在1.9(D)款的约束下，除支付总平仓期权套现付款金额和付款人在适用工资中的份额外，(A)支付(A)适用期权付款时间表上规定的期权现金付款和(B)支付相应薪资的付款人部分、就业或与此相关的类似税款。买方或其任何关联公司(包括公司)不对卖方或任何其他人(包括任何卖方期权持有人)承担任何因期权付款日程表或根据第1.9节进行的任何付款而产生或产生的或与之相关的任何责任，包括根据期权付款日程表中所载信息应支付的金额不完整或不准确，或任何人有权收到任何其他金额或任何其他形式的付款的任何索赔，但须按照本协议和根据本协议向该人实际支付期权付款日程表中所载的金额(受适用的扣缴条款的约束)。在成交前，卖方应尽商业上合理的努力，确保每家公司的PEO在成交时拥有关于每个卖方期权持有人的所有必要信息，使PEO能够支付合计的成交期权现金支付金额，包括计算任何适用的预扣金额和任何适用的工资、雇佣或类似税款的付款人部分。
(d)
买方用来支付任何期权套现付款的资金，以及根据本第1.9条支付支付人应支付的适用工资、就业或类似税款的部分(总结算期权现金付款金额和支付人应支付的适用工资、就业或类似税款的部分除外)，应由卖方通过向买方支付立即可用资金的方式传达给买方；但买方可通过以下方式获得全部或部分此类资金：(I)买方保留(在买方和卖方共同同意的范围内)资金，否则由买方在本合同项下以现金支付给卖方，或(Ii)托管代理向买方支付(在买方和卖方共同同意的范围内)立即可用的现金，否则由托管代理在本合同项下向卖方支付。

10

 

第二条

关于卖方的陈述和保证

卖方向买方声明并保证，除披露明细表的相应部分(符合第11.12条的规定)外，本条款II中所包含的陈述在本协议日期和截止日期均为真实和正确的，除非某一特定日期的陈述为该特定日期的真实和正确的陈述。

2.1
组织；站立卖方是根据特拉华州法律正式成立、有效存在和信誉良好的有限责任公司。卖方为控股公司，除本公司之股权外，并不以其他方式拥有或持有任何物业或资产，包括与业务进行或营运有关而使用(或持有以供使用)之任何物业或资产。
2.2
权威；没有冲突；要求提交的文件和同意。
(a)
卖方拥有所有必要的有限责任公司权力和授权，以签订本协议以及卖方是或将成为其中一方的每一份交易文件，并据此完成预期的交易。卖方签署、交付和履行本协议，以及卖方作为或将成为其中一方的每一份交易文件，以及卖方完成本协议所设想的交易，均已得到卖方采取的所有必要的有限责任公司行动的正式授权。本协议和卖方已经(或将成为)一方的每一份其他交易文件，在签署和交付时，将由卖方正式有效地签署和交付，并构成或将在签署和交付时构成卖方的法律、有效和具有约束力的义务，可根据其条款对卖方强制执行，但破产和股权例外情况除外。
(b)
卖方签署、交付和履行本协议不会，卖方作为或将成为当事一方的其他交易文件的签署、交付和履行不会，卖方完成本协议预期的交易不会：(I)与卖方的任何组织文件冲突，或导致任何违反或违反，(Ii)与任何违反或违反，或构成违约(或产生任何终止或导致取消的权利，任何义务的加速或任何权利或利益的丧失)(无论有无通知或时间推移，或两者兼而有之)，要求根据卖方是当事一方的任何合同或卖方或其任何财产或资产受约束的任何合同的任何条款、条件或条款支付罚款，或导致对卖方的任何财产或资产施加任何留置权，或(Iii)遵守第2.2(C)条第(I)、(Ii)和(Iii)款规定的要求，与适用于卖方或其任何财产或资产的任何许可证、特许权、特许经营权、许可证、评估、判决、禁令、命令、法令或法律相冲突或违反，但第2.2(B)条第(Ii)和(Iii)款中任何此类冲突、违规、违规、违约、终止、取消、加速、损失、罚款或留置权，以及任何未获得的同意或豁免，不合理地预期不会对卖方产生重大不利影响。

11

 

(c)
卖方不需要就卖方签署、交付和履行本协议及其参与的其他交易文件，或卖方完成拟进行的交易而要求任何政府实体或自律组织同意、放弃、批准、许可、许可、命令或授权，或向任何政府实体或自律组织登记、声明、通知或备案，但以下情况除外：(I)根据FINRA规则1017就经纪-交易商公司所有权或控制权的变更获得FINRA批准，没有实质性限制或条件；(Ii)遵守高铁法案的适用规定，及(Iii)向任何公司注册的州证券监管机构发出有关该公司所有权或控制权变更的通知，该等通知不受适用监管机构的任何同意、授权、放弃、许可或批准所规限，且如不作出，合理地预期不会个别或整体对卖方造成重大不利影响。
2.3
权益的所有权。
(a)
卖方是权益的记录和实益所有人，并拥有良好和有效的所有权，不受任何留置权(适用证券法下的转让限制除外)的影响。除涉及根据经营协议须经卖方董事会批准的行动外(并符合卖方据此拟进行的交易的交易同意)，或根据PFS经营协议或PLLC经营协议(视何者适用而定)，并无任何表决权信托、不可撤销的委托书或卖方参与的其他合约或谅解，或以其他方式约束该等权益的转让，或与该等权益的投票或同意、或有关该等权益的股息权或其他处置有关的其他约束。
(b)
截至本协议日期，卖方并未实益拥有买方普通股的任何股份或买方或其任何关联公司的任何其他股权。
2.4
打官司。没有针对卖方的诉讼、索赔、仲裁或调查待决，据卖方所知，自2020年1月1日以来，没有此类诉讼、索赔、仲裁或调查受到威胁，也没有针对卖方的判决、命令、令状、法令、裁决或禁令悬而未决，除非在每个此类情况下，合理地预期不会对卖方产生实质性的不利影响。
2.5
证券很重要。
(a)
经历；风险卖方在金融和商业事务方面拥有丰富的知识、经验和经验，能够评估收取股份代价的优点和风险，并保护其在此方面的利益。
(b)
投资。卖方收购股份代价是为了投资本身，而不是作为代名人或代理人，也不是为了出售或转售与其任何分派相关的股份，且目前无意出售、授予任何参与或以其他方式分派该等股份。卖方理解，股票对价尚未根据证券法登记，并根据具体规定向卖方发行

12

 

不受证券法登记条款的约束，这一豁免取决于投资意向的真实性质和卖方在此表达的陈述的准确性。
(c)
信息公开。卖方承认，截至本合同日期，卖方已获得：(I)有机会向买方代表提出其认为必要的问题，并获得买方代表的答复，这些问题涉及本协议的条款和条件、本协议拟进行的交易和股票对价，以及投资于股票对价的优点和风险；(Ii)获得有关买方及其财务状况、运营结果、业务、物业、管理和前景的信息，使其能够评估其投资；(3)获得买方拥有或能够获得的额外信息的机会，这些信息对于就投资作出知情的投资决定是必要的，而不需要付出不合理的努力或费用，以及(4)有机会询问买方的管理问题。卖方已征询其认为就其收购股份代价作出知情决定所需的会计、法律及税务意见。
(d)
认可投资者。卖方是美国证券交易委员会颁布的D规则第501(A)条所指的“认可投资者”，并已准确地填写了“认可投资者调查问卷”，并以本合同所附的附件D的形式交付给买方。
(e)
受限证券；规则144。卖方理解，构成股票对价的买方普通股的股票根据美国联邦和州证券法被定性为“受限证券”，并且根据此类法律和适用法规，股票对价只有在某些有限的情况下才可以在没有根据证券法注册的情况下转售。卖方承认，股票对价必须无限期持有，除非此类股票对价的出售随后根据《证券法》进行登记并获得州证券管理机构的资格，或获得此类登记和资格的豁免。卖方知悉根据证券法颁布的规则第144条的规定，该规则允许在满足某些条件的情况下有限度地转售以私募方式购买的股份或某些人拥有的股份，这些条件可能包括出售的时间和方式、股票对价的持有期以及与买方有关的要求，这些要求不在卖方的控制之下，买方没有义务，也可能无法满足。
(f)
没有一般的恳求。卖方仅通过与买方或其代表之一直接联系的方式，而不是通过任何形式的一般招揽或一般广告，包括证券法下法规D第502(C)节所述的方法，才知道本协议预期的交易，包括股票对价。
(g)
住处。卖方的主要营业地点位于第11.1节规定的卖方地址中指定的一个或多个办事处。
2.6
经纪人。除Broadaven Securities，LLC及其关联公司和子公司外，没有任何代理人、经纪人、投资银行家、财务顾问或其他人直接或

13

 

间接地，作为卖方或其任何关联公司与本协议预期的交易相关的经纪人、发现者或财务顾问。任何人均无权因卖方或其任何关联公司的任何行动、协议或承诺而获得任何经纪人、发现者、财务顾问或其他类似费用、佣金或付款，这些费用、佣金或付款与买方或其任何附属公司或关联公司(包括公司)有责任或义务支付的本协议预期的任何交易有关。
2.7
没有其他陈述或保证；信赖。卖方在此承认并同意，除第四条所述的陈述和担保(在每种情况下，均受买方披露时间表的限制和限制)或买方根据第7.3(A)或7.3(B)节在成交时交付的任何证书外，买方或其任何关联公司、股权持有人、董事、经理、高级管理人员、雇员、代理人、代表或顾问或任何其他人都没有或正在就买方或其任何关联公司作出任何明示或默示的陈述或保证，买方特此明确否认。包括向卖方、公司或其任何关联公司、股权持有人、董事、经理、高级管理人员、员工、代理、代表或顾问或任何其他人士提供或提供的任何信息。卖方本身及代表其关联公司(包括各公司)承认，在进行本协议所设想的交易时，它依靠自己的独立调查、核实和分析，包括关于买方的财务状况、经营结果、资产、负债、财产和预计经营的交易，并且在决定继续进行本协议所设想的交易时，卖方和公司完全依靠自己的独立调查结果。核实和分析，并仅依赖于本协议(在每种情况下均受买方披露时间表的限制和限制)或根据第7.3(A)和7.3(B)节在成交时交付的证书(S)中规定的买方的陈述和保证

第三条

有关公司的陈述和保证

卖方向买方声明并保证，除披露明细表的相应部分(符合第11.12条的规定)外，本条款III中所包含的陈述在本协议日期和截止日期都是真实和正确的，除非在特定日期的陈述，该陈述在该特定日期是真实和正确的。

3.1
组织、地位和权力。
(a)
每间公司均为根据纽约州法律正式成立、有效存续及信誉良好的有限责任公司，并拥有所有必要的有限责任公司权力及授权，以拥有、租赁及经营其物业及资产，以及按目前进行的方式经营其业务。
(b)
每家公司都有正式的经商资格，并且在其拥有、经营或经营的财产的性质所在的每个司法管辖区内都是一家外国公司，地位良好

14

 

租约或其活动的性质使该等资格是必需的，除非该等不符合资格或信誉良好，以致个别或整体而言，合理地预期不会对公司整体构成重大影响。
(c)
卖方已向买方提供各公司组织文件的真实、正确和完整的副本。
3.2
大写。
(a)
卖方拥有所有已发行和未偿还的权益，这些权益代表公司的所有已发行和未偿还的会员权益。
(b)
除卖方拥有的权益外，(I)没有任何公司的股权，或任何可交换、可转换为或可行使的证券，或授予认购(或以其他方式要求公司发行、出售或转让)任何此类股权的权利的任何证券，已发行、保留发行或未偿还，(Ii)没有任何期权、认股权证、股权证券、催缴、权利或合同迫使任何公司发行、交换、转让、交付或出售该公司的额外股权，或可转换为或可交换或可行使的任何证券或权利，或授予认购任何该等股权的权利，或任何公司有责任授予、延长、修订或订立任何该等购股权、认股权证、股权、催缴、权利或合约，及(Iii)并无有关任何公司的未偿还股份增值、影子股份、利润分享、影子股权或其他股权增值或其他股权或基于股权的补偿权利或安排。除根据PFS营运协议或PLLC营运协议(视何者适用而定)外，并无任何有表决权信托、不可撤销的委托书或本公司作为订约方的其他合约或谅解，或以其他方式约束该等公司的任何股权(包括由该公司发行的权益)的表决或同意、或出售、转让或其他处置，或与该等权益有关的任何股息权利。两家公司均不是任何合约或谅解的一方或以其他方式与任何负有责任的人士订立任何合约或谅解，亦无任何其他义务(或有或有)回购、赎回或以其他方式收购该公司的任何股权(或支付任何付款，包括就任何股权派息或分派)，包括该公司发行的权益。
(c)
所有未清偿权益(I)均已有效发行，且已全额支付且不可评估；及(Ii)已发行时并未违反并符合适用公司的组织文件。概无任何权益的发行违反任何(且并无未清偿)购股权、认购期权、优先购买权、优先购买权、认购权或根据公司法或其他适用法律、任何公司的组织文件或任何公司作为订约方或以其他方式受约束的任何合约而发行的类似权利。所有利息都是在没有违反适用法律的情况下发放的。
3.3
子公司。两家公司都没有任何子公司。任何公司均不拥有或持有(或没有义务或权利收购)任何其他人的股权。

15

 

3.4
权威；没有冲突；要求提交的文件和同意。
(a)
每家公司均拥有所有必要的有限责任公司权力和授权，以订立本协议及其作为或将成为其中一方的其他交易文件，并据此完成拟进行的交易。每家公司签署、交付和履行本协议，以及其是或将成为其中一方的每一份其他交易文件，以及该公司完成本协议和由此拟进行的交易，均已得到该公司采取的所有必要的有限责任公司行动的正式授权和批准。本协议及本协议及本公司已(或将会成为)一方的每一份其他交易文件，或在由该公司签立及交付时，将由该公司正式签立及交付，并构成或将于签署及交付时构成该公司的法律、有效及具约束力的义务，可根据其条款对该公司强制执行，但破产及股权例外情况除外。
(b)
卖方和各公司签署、交付和履行本协议不会，卖方或任何公司是或将成为一方的其他交易文件的签署、交付和履行也不会，卖方和公司完成本协议所设想的交易不会：(I)与任何一家公司的组织文件冲突或导致任何违反或违反；(Ii)与任何违反或违反或构成违约(或产生任何终止权利或导致取消)；加速任何义务或任何权利或利益的丧失)(无论是否发出通知或时间失效，或两者兼而有之)，要求根据任何公司为当事一方的任何合同的任何条款、条件或条款下的同意或豁免，或要求根据任何公司的财产或资产受其约束或约束的任何合同的任何条款、条件或条款支付罚款，或导致对任何公司的任何财产或资产施加任何留置权，或(Iii)遵守第3.4(C)条第(I)、(Ii)和(Iii)款规定的要求，与适用于任何公司或其任何相应财产或资产的任何许可证、特许权、特许经营权、许可证、评估、判决、禁令、命令、法令或法律相冲突或违反，但本第3.4(B)条第(Ii)和(Iii)款所述的任何冲突、违规、违规、违约、终止、取消、加速、损失、罚款或留置权，以及任何未获得的同意或豁免，对于个别或整体而言，合理地预期不会对业务或公司整体产生重大影响的情况除外。
(c)
任何公司不需要任何政府实体或自律组织的同意、放弃、批准、许可证、许可、命令或授权，或与任何公司签署、交付和履行本协议和该公司是或将成为其中一方的其他交易文件相关的同意、放弃、批准、许可、许可、命令或授权，或向任何政府实体或自律组织登记、声明、通知或备案，除非(I)根据FINRA规则1017批准FINRA根据没有实质性限制或条件的规定变更经纪-交易商公司的所有权或控制权，(Ii)遵守《高铁法案》的适用要求，以及(Iii)向任何公司注册的州证券监管机构发出的关于该公司所有权或控制权变更的通知，这些通知不受适用监管机构的任何同意、授权、放弃、许可或批准的约束，如果不做出，则合理地预计不会单独或总体地

16

 

对于企业或公司，作为一个整体，或阻止、实质上损害或推迟卖方或公司履行本协议项下义务和完成本协议所设想的交易的能力。
3.5
财务报表。
(a)
披露附表第3.5(A)节载有(I)卖方及公司分别于2022年12月31日、2021年12月31日及2020年12月31日的经审计综合财务状况报表，以及在每一情况下卖方及公司截至该日止各年度的相关综合经营报表、卖方成员权益变动及综合现金流量表，包括相关附注(“卖方财务报表”)，(Ii)PLLC截至2022年12月31日、2021年12月31日、2021年12月31日及12月31日的经审计财务状况报表，及(2)卖方及各公司于2023年6月30日的未经审核综合财务状况表及相关的未经审核综合业务报表、卖方及各公司截至2023年6月30日止六个月的卖方成员权益及现金流量变动(“中期财务报表”，连同卖方财务报表及PLLC财务报表，称为“财务报表”)；在每种情况下，包括与之相关的附表。财务报表是按照在整个所涉期间一致适用的公认会计原则编制的，在所有重要方面都公平地列报了截至财务报表所列日期的卖方和公司的财务状况(或就PLLC财务报表而言，即PLLC财务报表)，就卖方财务报表而言，则是卖方和公司(在合并基础上)在财务报表所列期间的经营结果和现金流量(或对于PLLC财务报表，则为PLLC财务报表所列期间的经营结果和现金流量)。除(X)中期财务报表不包含附注，并须作出正常的年终调整(该等调整对业务或公司整体而言并不重大)及(Y)就卖方财务报表及中期财务报表而言，须就披露附表第3.5(A)节所载项目作出调整。
(b)
除(I)中期财务报表中特别披露或准备的，(Ii)自2023年6月30日(“资产负债表日期”)以来在正常业务过程中发生的与以往惯例一致的负债，以及(Iii)未被要求在按照公认会计原则编制的资产负债表上作为负债反映的合同负债(这些负债均不是由于违反合同或任何担保、侵权、违法、侵权、挪用、疏忽或欺诈而产生或产生的)，公司不存在以下责任(无论是否需要在按照公认会计准则编制的资产负债表上列出)，个别或整体而言，合理地预期对企业或公司作为一个整体具有重大意义。
(c)
每家公司的账簿、记录和帐目在所有重要方面都是准确和完整的，并且在所有重要方面都按照良好的商业惯例和所有适用的法律进行保存。卖方对每家公司维持一套内部会计控制制度，旨在提供合理的保证

17

 

关于财务报告的可靠性及根据公认会计原则为外部目的编制财务报表在所有重要方面，包括：(I)交易是按照管理层的一般或特别授权进行的；(Ii)交易被记录为必要，以便能够按照公认会计准则编制财务报表，并准确和公平地反映该公司资产的交易和处置；及(Iii)只有在获得管理层的一般或特定授权的情况下，才允许访问资产。
(d)
PLLC的独立审计师关于PLLC截至2022年12月31日止三年期间每一年度的经审核财务报表的报告以及卖方独立审计师关于卖方财务报表的报告均未被撤回、补充或修改，卖方和PLLC均未收到其独立审计师关于任何此类撤回、补充或修改的书面通知。本公司并无(I)卖方就可能对卖方记录、处理、汇总及报告公司财务数据的能力产生不利影响的公司而维持的内部控制的设计或运作上并无重大弱点或重大缺陷(定义见根据交易法颁布的S-X号法规)，及(Ii)卖方维持的有关公司财务报告的内部控制制度是合理及足够的，足以让其规模的企业在必要时记录交易，以便根据公认会计原则及适用法律编制财务报表。并无任何欺诈或公司挪用行为，不论是否重大，涉及(I)卖方或任何公司的任何雇员或管理人员在卖方财务报告的内部控制系统中扮演重要角色，或(Ii)据卖方所知，卖方或公司的任何其他雇员或管理人员。
3.6
缺乏某些变化。
(a)
自2023年6月30日起，（i）未发生单独或共同对公司产生或合理预期会产生重大不利影响的变更，且（ii）除（A）与本协议拟进行的交易有关或（B）根据第5.1条在本协议日期后进行的变更外，包括（1）在附件5.1规定的范围内，（2）根据适用法律的要求，或（3）经买方事先书面同意，卖方和公司已按照过去的惯例在正常过程中开展业务。
(b)
除非根据第5.1条的规定，在本协议日期之后完成（包括（i）在附件5.1规定的范围内，（ii）适用法律要求或（iii）经买方事先书面同意），自6月30日以来，卖方或任何公司均未采取任何行动，2023，如果从本协议日期到交割期间采取此类行动，则需要根据第5.1（A）至5.1（S）条获得买方同意。

18

 

3.7
税金。
(a)
公司已及时提交了所有收入和其他重要的纳税申报表，他们被要求提交，所有这些纳税申报表在所有重大方面都是真实和正确的。 公司已及时支付所有到期应付的重大税款，无论纳税申报表上是否显示（或要求显示）。
(b)
适用法律要求公司代扣或收取的所有重大税款均已适当代扣或收取，并已按要求支付给相应的政府实体。
(c)
没有任何与任何一家公司有关的关于该公司的税收的重大缺陷被建议，声称或以书面形式评估该公司，其决议仍有待通过。
(d)
除与在日常业务过程中签订的税收及其项下的债务无关的常规商业租赁或合同外，公司（i）作为受让人或继承人或根据任何合同义务，对除该公司以外的任何人士的任何税收不承担任何责任，或（ii）是任何税收赔偿、税收分享、税收分配或类似协议。
(e)
每家公司都向买方提供了该公司2019年1月1日或之后开始的所有纳税期内与税收相关的所有材料纳税申报表的副本。
(f)
任何政府实体目前都没有对任何一家公司的任何纳税申报表进行审查、索赔、诉讼、程序、调查或审计，或据卖方所知，尚未进行。
(g)
公司未提交纳税申报表的任何司法管辖区均未以书面形式通知任何公司，该司法管辖区认为该公司必须提交任何未提交的纳税申报表或在该司法管辖区纳税。
(h)
任何公司均未（i）放弃任何与税收有关的时效或同意延长任何税收的评估或征收期限，该放弃或延长仍然有效;（ii）请求延长提交任何纳税申报表的时间，该纳税申报表尚未提交;或（iii）向任何税务机关签署或提交任何授权书，该授权书仍然有效。
(i)
自成立以来，就美国联邦所得税而言，每家公司均根据财政部条例第301.7701-3（b）（1）（ii）条被适当视为不予考虑的实体。
(j)
任何一家公司持有的资产均不属于《守则》第897（c）（1）条所指的美国房地产权益。

19

 

(k)
除尚未到期和应付的税款或通过适当程序善意争议的税款外，任何公司的任何资产均不存在与税款有关的重大留置权。
(l)
两家公司均未从事《财政条例》第1.6011-4（b）条规定的“应报告交易”。
(m)
公司（i）在其组织和居住国以外的任何国家没有或曾经有过常设机构，或（ii）在其组织和居住国以外的任何国家从事贸易或业务，使其在该国家纳税。
(n)
尽管本协议有任何相反规定，本第3.7条和第3.12条仅包含卖方或任何一家公司关于税费的陈述或保证，本协议中的任何其他陈述均不得视为与税费有关的陈述或保证。

就本第3.7条而言，凡提及各公司，均应视为包括与该公司合并或被清算或转换为该公司的任何人士（如适用）。

3.8
拥有和租赁的不动产。
(a)
两家公司均不拥有或在任何时间拥有任何不动产或任何不动产的任何权益。
(b)
披露附表第3.8(B)节列载一间公司作为承租人或承租人出租或再转租的所有不动产(“本公司租赁物业”)的完整清单，以及本公司使用或占用本公司租赁物业所依据的所有租赁及其他协议(“租赁”)。(I)对各公司租赁物业拥有有效、具约束力及可强制执行的租赁权益，且无任何留置权(准许留置权除外)，及(Ii)并无(据卖方所知，另一方并无)拖欠任何租赁，亦未就任何租赁行使任何终止权利。本公司租赁物业构成目前与本公司业务有关而使用、占用或持有以供使用的所有不动产权益，且该等权益对本公司目前营运的业务运作是必需的。
3.9
知识产权和数据隐私。
(a)
披露时间表第3.9(A)节包含所有专利权、注册商标、注册版权、前述各项的申请、域名和重大未注册商标的完整和准确的列表，在每种情况下，由公司(“公司注册知识产权”)拥有或声称拥有，并在每种情况下指定适用的司法管辖权、所有权、记录所有者以及申请、注册或发布日期和编号。应支付的所有必要注册、维护、续订和其他相关备案费用已及时支付，与此相关的所有必要文件和证书已及时向相关政府实体、自律组织、域名注册商或其他适用当局提交，以维持本公司

20

 

完全有效的已登记知识产权。所有公司注册的知识产权是存续的、有效的和可强制执行的。
(b)
这些公司(I)独家拥有公司拥有的所有知识产权的所有权利、所有权和权益，(Ii)拥有有效、可强制执行和持续的权利(根据书面许可)使用所有公司许可的知识产权，在第(I)和(Ii)项中，除允许的留置权外，不受所有留置权的限制。本公司拥有的知识产权和本公司许可的知识产权(当在适用许可证的范围内使用时)共同构成本公司目前开展的业务所使用的、必要的和充分的所有知识产权。
(c)
本协议的签署和交付以及本协议预期的交易的完成(单独或与任何其他事件一起完成)都不会导致：(I)任何公司知识产权的损失或减损，或对任何公司知识产权的任何留置权；(Ii)向任何第三方发布、披露或交付任何公司软件中包含的任何源代码；(Iii)向任何其他人授予、转让或转让任何公司知识产权项下、任何公司知识产权项下或任何公司知识产权中的任何许可或其他权利或利益；或(Iv)就任何公司知识产权向任何人士支付任何额外代价，或减少任何人士的任何付款。
(d)
据卖方所知，没有第三方侵犯、挪用或以其他方式违反或已经侵犯、挪用或以其他方式侵犯了公司的任何知识产权，公司(或代表公司的任何人)也没有对任何人提出此类索赔。
(e)
各公司已采取适当措施，对构成本公司知识产权一部分或与本公司或本公司业务有关的所有商业秘密和机密信息(包括本公司负有保密义务的任何人士的机密商业信息和其他商业秘密及机密信息)保密，这些措施在本公司所处的行业中是合理的。除根据限制披露和使用此类信息的有效和可强制执行的书面保密协议外，公司未授权或实际向任何人披露任何有关公司的商业秘密或机密信息材料。据卖方所知，没有任何此类人员违反任何此类协议或以其他方式挪用任何此类信息。公司未将任何公司软件的源代码交付、许可或提供给任何托管代理或其他人员，或由任何托管代理或其他人访问，但员工或承包商受限制披露和使用此类源代码的书面保密协议的约束。任何一家公司都不是任何源代码托管协议的一方，也没有义务向任何人(或为任何人的利益而提供的托管代理)提供任何公司软件的源代码。
(f)
公司及其业务的进行和运营(包括公司业务的产品和服务的创建、许可、营销、进口、提供销售、销售或使用)不侵犯、稀释、挪用或以其他方式违反，且自2020年1月1日以来从未侵犯、稀释、挪用或以其他方式侵犯任何第三方的任何知识产权。没有

21

 

(A)涉及侵犯、稀释、挪用或其他侵犯任何第三方知识产权的指控，或(B)挑战任何公司知识产权的所有权、使用、有效性或可执行性。自2020年1月1日以来，两家公司均未收到任何关于此类侵权、稀释、挪用或违规行为的书面索赔或通知，或对此类所有权、使用、有效性或可执行性提出质疑，且据卖方所知，没有任何事实或情况可合理地构成此类索赔或质疑的基础。
(g)
两家公司均未从任何政府实体或教育机构获得任何资金，或使用任何政府实体或教育机构的任何设施或人员来开发公司拥有的知识产权，以导致授予对任何公司拥有的知识产权的任何权利。
(h)
该等公司已与所有过去及现在的创办人、高级管理人员、董事、雇员、顾问及独立承办人签订有效及可强制执行的书面协议，据此，该等人士(I)同意在受雇或保留(视情况而定)期间及之后对公司的所有商业秘密及机密资料保密，及(Ii)将该等人士在受雇、服务或保留期间为本公司创造或发展的所有知识产权的所有权利、所有权及权益有效及现时转让予本公司。
(i)
根据书面协议，公司拥有或拥有访问和使用公司所有IT系统的有效权利。公司IT系统(I)足以在与当前进行的公司业务运营相关的所有实质性方面运行和执行，并且(Ii)据卖方所知，不包含任何病毒、蠕虫、特洛伊木马、错误、故障或其他设备、错误、污染物或影响(A)以不利方式实质性中断或实质性影响任何公司IT系统的功能，或(B)允许或协助任何人在未经授权的情况下访问任何公司IT系统。据卖方所知，未对任何此类公司的IT系统进行任何未经授权的访问、违反或违反，或任何此类公司IT系统的任何重大中断或数据丢失、服务级别故障、重大中断或重大计划外停机。这些公司(I)采取并已经采取合理措施来维护和保护公司IT系统的性能、机密性、完整性和安全性，以及(Ii)在公司IT系统发生故障时有合理的备份和灾难恢复安排。
(j)
任何公司软件的开发、维护、运营、交付或提供中没有或已经包含、合并或嵌入、链接、组合、提供、分发或使用任何公司软件，在每种情况下，都要求公司或有义务：(I)披露、贡献、分发、许可或以其他方式向任何人(包括开放源码社区)提供(A)任何公司软件的源代码或(B)任何公司软件的免费或象征性收费；(Ii)许可任何公司软件进行修改或衍生作品；或(Iii)向其专利权授予许可，或不主张或强制执行其专利权。这些公司已经遵守了，并且

22

 

在所有实质性方面都遵守公司业务中使用的开源软件的所有相关许可证的条款和条件。
(k)
两家公司均未包括在任何公司软件中，据卖方所知，公司软件中不包含任何“后门”、“死机”、“定时炸弹”(如软件行业通常所理解的术语)或任何其他污染物，或任何其他代码，其设计或意图具有或能够执行，或在没有用户意图的情况下将导致以下任何功能：(I)以任何方式干扰、禁用、损害或以其他方式阻碍存储、安装或使用该软件的任何计算机或其他设备的运行，或提供未经授权的访问；(Ii)未经用户同意损坏或销毁任何数据或文件；或(Iii)向公司或任何其他人发送信息。本公司的任何软件(X)均不构成、包含或被视为“间谍软件”或“跟踪软件”(此类术语在软件行业中通常被理解)，(Y)在用户不知情的情况下记录用户的行为，或(Z)在用户不知情的情况下使用用户的互联网连接来收集或传输有关该用户或该用户行为的信息。公司在所有实质性方面实施和维护行业标准程序，并在所有实质性方面实施和维护行业标准程序，以减少公司软件包含任何污染物或其他软件例程或硬件组件的可能性，这些软件例程或硬件组件旨在允许未经授权访问或禁用、擦除或以其他方式损害软件、硬件或数据。所有公司软件都是由受雇或聘用范围内的公司的员工或独立承包商单独创建和开发的，所有此类公司软件都是在美国开发的。
(l)
据卖方所知，自2018年1月1日以来，两家公司和代表每一家公司行事的所有人员在所有重要方面一直遵守(I)所有适用的隐私法，(Ii)公司关于个人信息的所有政策和通知，以及(Iii)公司关于个人信息的接收、收集、汇编、使用、存储、处理、共享、保护、安全(技术、物理或行政)、处置、销毁、披露或转移(包括跨境)(统称为“隐私要求”)的所有合同义务。这些公司实施并维护了适当的政策、程序和系统，以接收和适当回应个人关于其个人信息的请求。本公司或本公司的任何隐私政策或通知均未包含任何重大遗漏，或具有误导性或欺骗性。
(m)
公司已(I)实施和维护合理和适当的行政、技术和组织保障措施，至少与公司所在行业的做法一致，以保护公司IT系统及其拥有或控制的所有个人信息和其他机密数据不会丢失、被盗、误用或未经授权访问、使用、修改、更改、销毁或披露，包括(A)实施、维护和监督遵守；与处理此类个人信息有关的政策和程序，以及(B)不再用于合法商业目的的个人信息的定期销毁(在适用法律或公司或企业的适用政策或合同承诺不禁止的范围内)，以及(Ii)采取合理步骤，确保能够访问由公司或代表公司收集的个人信息的任何第三方实施并维护

23

 

同样，包括在适用的隐私法要求的范围内或在其他适当的情况下，通过将适用的合同义务强加给该等第三方。这些公司已按合理和适当的间隔进行商业上合理的隐私和数据安全测试或审计，并已解决或补救任何发现的隐私或数据安全问题或漏洞。这些公司实施了合理的灾难恢复和业务连续性计划，并在必要的范围内采取了与这些计划一致的行动，以保护其拥有或控制的所有数据和个人信息。据卖方所知，向公司提供任何个人信息的任何第三方都遵守了适用的隐私法，包括提供任何通知和获得任何必要的同意。
(n)
本公司并无(亦无法律规定卖方或任何其他人士代表本公司)就任何重大违规事件、保安事件、未经授权访问、使用或披露或与任何个人资料有关的任何其他不利事件或事件(I)由本公司拥有或控制或与业务有关，或(Ii)由本公司或其代表处理的任何个人资料，向任何人士提供通知(卖方或任何其他人士代表本公司)。本公司未向任何人提供或在法律上要求向任何人提供(卖方或代表公司的任何其他人也没有提供)与未经授权披露个人信息有关的任何通知。自2018年1月1日以来，这些公司没有收到任何与或指控违反任何隐私要求的索赔、指控、调查或监管调查的书面通知(包括代表其行事的第三方)。据卖方所知，没有任何事实或情况可以合理地预期构成任何此类通知或索赔的依据。
(o)
本协议的签署和交付，以及本协议预期的交易的完成(单独或与任何其他事件一起完成)都不会导致：(I)阻止买方利用商业秘密、机密信息或处理公司的任何个人信息或处理公司的任何个人信息的任何限制，其方式与公司在交易结束前利用或处理的方式相同，或(Ii)任何违反隐私要求的行为。
3.10
合同。
(a)
披露明细表的第3.10(A)节列出了卖方(与业务有关)或任何公司作为一方或任何公司或其财产或资产受约束的以下所有合同：
(i)
任何合同(1)包含卖方或任何公司向任何人授予的任何许可、再许可、权利、同意或契诺，不得在任何知识产权下或与任何知识产权有关地主张，但在正常业务过程中授予客户的非排他性知识产权许可或再许可不允许进一步转售或分销；(2)包含任何人向卖方或任何公司授予任何许可、再许可、权利、同意或不主张任何知识产权下的承诺的任何合同，开放源码软件或现成软件的许可或再许可除外，按标准条款可商业使用，一次性或年费(以较高者为准)不超过10,000美元，或(3)与任何公司拥有的知识产权的开发、转让、所有权、共存或同时使用有关；

24

 

(Ii)
任何(A)租赁或(B)从第三方或向第三方租赁个人财产的合同(或相关合同组)，规定租赁余额超过25,000美元的合同，但本公司当事人可在60天或更短时间内通知终止的协议除外，该公司无需支付任何实质性罚款；
(Iii)
与大客户或大供应商签订的任何合同；
(Iv)
建立或关于任何合伙企业、合资企业、战略联盟或类似安排的经营、管理或控制的任何合同(卖方或任何公司的任何组织文件除外)；
(v)
任何包含任何公司契诺(或对其具有约束力)的合同，限制或声称限制该公司或该企业与任何人或在任何行业或地理区域竞争的权利，或雇用或招揽任何人就业或建立其他商业关系的权利；
(Vi)
任何合同(或一组相关合同)，根据该合同，公司产生、产生、承担或担保任何债务，或对公司的任何资产施加留置权(许可留置权除外)，或用于或持有供卖方使用的与业务有关的资产；
(Vii)
在一次交易或一系列相关交易中出售、租赁或处置企业或任何公司的资产的任何重要部分，包括任何人的任何股权的任何合同(或规定优先权利)；
(Viii)
与收购(无论是通过合并、购买股票或资产或其他方式)任何其他人的经营业务或股权有关的任何合同；
(Ix)
与劳工或工会、员工协会、工会、工会或其他员工代表机构达成的任何集体谈判协议或其他协议；
(x)
任何规定雇佣、独立承包商或与任何个人的租赁或咨询安排的合同，如果(I)向员工提供等于或超过350,000美元的年薪和目标奖金，或向承包商或其他被引用的个人提供超过250,000美元的年薪，或(Ii)公司当事人在60天或更短的时间内未支付任何遣散费，不得终止合同；
(Xi)
任何直接或间接提供遣散费、留任、控制权变更或其他类似付款的合同；
(Xii)
任何合同，根据该合同，公司已向交易对手授予“最惠国”定价权，或以任何方式向交易对手授予排他性权利，或要求或声称要求公司从任何人那里获得其对特定物质货物或服务的所有要求；

25

 

(Xiii)
公司有任何未履行的、直接或间接的、担保或保证义务的合同；
(Xiv)
任何关联合同或卖方是与业务有关的一方的任何合同，或卖方使用或持有的与此相关的任何财产或资产的租赁、转租或许可；以及
(Xv)
与任何客户签订的任何合同，包括与已提供给买方的适用公司标准格式客户协议的条款有实质性不同的条款。
(b)
除非在本协议之日之后，公司的每一份材料合同已按照其条款到期，否则，每份公司材料合同都是有效的、完全有效的，并对公司(或如适用的话，卖方)合同一方，以及据卖方所知的每一方都具有约束力并可强制执行。公司(或卖方)均未违反或违约任何公司材料合同，据卖方所知，任何其他一方也没有违反或违约任何公司材料合同，据卖方所知，不存在任何情况、事件、事件或行为，无论是否发出通知或时间流逝，都不会成为违反或违约的情况、事件或行为。任何公司重大合同的订约方均未行使任何终止权利，或向本公司一方发出书面通知，表示有意就该等合同行使任何终止权，或以书面通知本公司一方在该等合同项下有任何重大争议。本公司已向买方提供真实、正确和完整的本公司所有重要合同及其所有修改、修改和/或补充的副本。
3.11
打官司。自2020年1月1日以来，并无(自2020年1月1日以来)针对任何一家公司(或在与业务有关或其行为的范围内，卖方)或(据卖方所知，)其各自的董事、高级管理人员或业务雇员的诉讼、诉讼、法律程序、索赔、审计、仲裁或调查待决，而该等行动、诉讼、法律程序、索赔、审计、仲裁或调查，无论个别或合计，合理地预期对公司的整体业务具有重大意义。据卖方所知，自2020年1月1日以来，没有任何此类诉讼、索赔、审计、仲裁或调查针对公司(或在与业务有关的范围内，卖方)。据卖方所知，没有发生或存在可合理预期引起或作为任何此类诉讼、诉讼、程序、判决、索赔、审计、评估、仲裁或调查的依据的事件或情况。并无针对某公司的判决、命令、令状、法令、裁决或强制令未予执行，亦无公司违反或违反(且并无发生任何事件或情况可能构成或导致(不论是否有通知或逾期)违反或违反)任何该等判决、命令、令状、法令、裁决或强制令，而该等判决、命令、令状、法令、裁决或强制令个别或整体而言，合理地预期会对公司整体业务产生重大影响。

26

 

3.12
员工福利计划。
(a)
披露进度表的第3.12(A)(I)节包含每个材料公司员工计划的完整清单。以下每份文件的真实完整副本已提供给买方：(I)所有公司员工计划文件及其所有修订，包括与任何非书面形式的公司员工计划有关的实质性条款的书面描述，以及(Ii)对于每个公司员工计划，在适用的范围内：(A)任何相关的信托协议或保险合同或与其他资金安排有关的文件，(B)任何相关的行政服务协议，(C)最近结束的三个计划年度，所有国税局表格5500(包括其所附的所有时间表和财务报表)，(D)所有当前的概要计划描述和随后的重大修改摘要，(E)当前国税局的决定或意见书，以及任何未决的决定或意见信申请，(F)最新的财务和精算估值报告，以及(G)在本协议日期之前三年内与公司员工计划有关的公司或任何公司ERISA附属公司和任何政府实体的所有重大书面信件；以及(Iii)公司与任何第三方专业雇主组织之间管理提供专业雇主组织服务的所有协议，包括对这些协议的所有修订(“PEO协议”)；但是，对于任何PEO计划，公司只有义务向买方提供该公司拥有的与此类PEO计划相关的概要计划描述和其他材料文件，并将采取商业上合理的努力从PEO获得买方应要求的其他合理文件。自2020年1月1日以来，每个公司员工计划和相关信托在所有重要方面都符合适用法律的所有要求，并已根据其条款和所有适用法律(包括ERISA、法规和适用的当地法律)在所有重要方面建立和管理，并且没有任何政府实体向公司发出书面通知，质疑或挑战此类合规性。每家公司在所有实质性方面都遵守其在PEO协议下的义务。为免生疑问，在适用于作为PEO计划的任何公司员工计划的范围内，本协议中与任何公司员工计划有关的所有陈述应仅在卖方知情的情况下作出。
(b)
根据本准则第401(A)节规定符合条件的每个公司员工计划(“合格公司员工计划”)都是合格的，并且已收到国税局的有利决定函，或就原型计划而言，可以依赖国税局给原型计划发起人的意见信，表明该合格的公司员工计划是如此合格的，并且与之相关的计划和信托分别根据准则第401(A)条和第501(A)条免除联邦所得税。对任何此类合格公司员工计划的补救修订期限(在守则第401(B)节和适用法规范围内)已过的所有修订均由有利的美国国税局裁定函或意见函涵盖，并且据卖方所知，没有发生任何可能对任何此类合格公司员工计划的合格状态或任何此类信托的豁免状态产生不利影响的事实或事件。

27

 

(c)
自2020年1月1日以来，根据每个公司员工计划、任何集体谈判协议或适用法律的条款所要求和到期的所有福利、缴费和保费，已根据该等公司员工计划、任何集体谈判协议的条款和所有适用法律的条款及时支付，或在未到期的情况下，根据GAAP适当地累算。
(d)
一家公司或任何公司ERISA关联发起人、出资、从来没有义务出资、或曾经或可以合理地预期承担以下方面的任何责任：(I)符合ERISA标题IV、ERISA第302节或守则第412节的最低供资标准的计划(包括ERISA第3(35)节所指的任何“固定收益计划”)；(Ii)“多雇主计划”(如ERISA第3(37)节所定义)；(Iii)多雇主计划(《雇员退休保障条例》第4063或4064节或《雇员补偿条例》第413(C)节所指的计划，但通过《雇员补偿条例》计划除外)；或(Iv)多雇主福利安排(《雇员补偿及补偿条例》第3条第(40)款所指)。任何公司雇员计划的资产均不投资于雇主有价证券或雇主不动产。
(e)
除守则第4980B条或其他类似适用法律所规定或受保人须为其及其受益人及受抚养人支付全数承保费用外，本公司或任何本公司雇员退休保障计划联属公司概无或可合理预期对提供离职后或退休人员的医疗、人寿保险或其他福利负任何责任。根据ERISA第733(A)(1)条的定义，作为“团体健康计划”的每个公司员工计划在所有实质性方面都符合《平价医疗法案》。
(f)
据卖方所知，与公司员工计划或其资产或该公司员工计划的相关信托、保荐人、管理人或受托人有关的任何未决或威胁的诉讼、诉讼、索赔、审计、查询或程序(在正常业务过程中的常规福利索赔除外)，且据卖方所知，没有任何事实或情况可构成任何此类诉讼、诉讼、索赔、审计、查询或程序的基础。并无守则第4975节或ERISA第406节所指的“被禁止交易”，亦未发生违反任何公司员工计划的受托责任(根据ERISA厘定)的情况。
(g)
本协议的签署和交付，以及本协议预期的交易的完成，无论是单独的还是与任何其他事件相关的，都不会(I)产生根据本守则第280G条对公司不可扣除的任何付款或福利，或根据本守则第499条可能导致任何接受者缴纳消费税的任何付款或福利，(Ii)导致应支付给任何现任或前任商业雇员或商业服务提供商的任何付款或福利，(Iii)增加根据任何公司员工计划应支付的任何补偿或福利的金额或价值，(Iv)导致任何补偿或利益的支付或归属时间加快，或向任何现任或前任商业雇员或商业服务提供者提供任何额外的补偿权利或利益(包括通过信托或其他方式提供补偿或利益的资金)，或(V)限制或限制买方或其任何联属公司或任何公司合并、修订或终止任何公司雇员计划的能力。

28

 

(h)
本守则第409a节所指的“非限定递延薪酬计划”的每项公司雇员计划，在任何时候均符合本守则第409a节及其下所有适用指引的文件及运作上的规定。任何公司作为一方或以其他方式约束的公司员工计划或其他合同，都不会就可能需要支付的任何税款或相关利息或罚款向任何人提供“总付”或类似的付款，包括根据守则第409A或4999条或其他规定。
3.13
遵守法律；经纪-交易商和监管事务。
(a)
自2020年1月1日以来，每家公司在所有实质性方面都在遵守所有适用法律的情况下开展业务。自2020年1月1日以来，两家公司均未收到任何书面(或据卖方所知，口头)通知，指控或指控在任何实质性方面违反任何法律，据卖方所知，没有任何事实或情况可合理预期构成任何此类指控或违规的基础，或导致公司有义务采取任何性质的补救行动，或承担其全部或部分费用。
(b)
无论是公司，包括经纪公司，或他们各自的任何现任或前任联系人，都不是，也不是任何批准、满意、决定、判决、接受或类似行动或事件的标的，要求在美国证券交易委员会表格BD、表格U-4、表格U-5或其他表格中披露，但尚未如此披露并且提供给买方的任何政府实体或自律组织。
(c)
披露日程表第3.13(C)节列出了截至本协议之日，过去(自2020年1月1日以来)的每一次待审，据卖方所知，政府实体或自律组织对公司(包括经纪-交易商公司)或任何业务员工(就业务或公司)提起的威胁诉讼、索赔、仲裁或调查，以及公司或任何业务员工(就业务或公司)提出的所有索赔。原告或申索人的律师联系过(或该人在任何政府实体或自律组织的登记)，反对或影响一家公司或任何该等业务雇员(关于该业务或任何公司)或一家公司的任何资产或业务。
(d)
任何一家公司都不是任何重大未决判决的一方、受制于或不履行任何重大判决。
(e)
除经纪交易商公司外，没有任何公司在任何司法管辖区注册、获发牌照或有资格成为经纪交易商(或同等机构)。
(f)
根据《商品交易法》或任何司法管辖区的任何类似法律或任何自律组织的要求，任何公司(I)都不是也不需要注册为期货佣金商人、商品交易顾问、商品池经营者或介绍经纪商(或同等机构)，或(Ii)都不需要根据1940年的《投资公司法》或任何司法管辖区的类似法律或任何政府实体或自律组织进行注册。

29

 

(g)
对公司资产的所有权、管理或使用不要求卖方或卖方的任何董事、经理、高级管理人员、联系人或业务雇员根据1940年《投资顾问法案》注册为投资顾问，或根据任何司法管辖区或任何政府实体或自律组织的法律注册为投资顾问或投资顾问代表或代理人(或同等身份)。
(h)
经纪交易商公司是证券投资者保护公司的成员，自2018年1月1日起已正式和有效地在美国证券交易委员会注册为经纪交易商，并已被接纳为FINRA的成员。经纪-交易商公司在经纪-交易商公司业务的开展需要注册、发牌或资格的每个司法管辖区内正式注册、持牌或有资格成为经纪交易商。
(i)
披露日程表的第3.13(I)节列出了所有自律组织、证券交易所、行业委员会、结算组织、行业协会和类似组织，其中任何公司持有会员资格或已被授予交易特权，以及哪些会员资格或交易特权对企业或公司作为一个整体具有重要意义。
(j)
这些公司，包括经纪公司，自2020年1月1日以来一直(I)在所有实质性方面遵守《交易法》及其下的《美国证券交易委员会》规则的适用条款，包括其净资本要求和客户保护要求(包括其任何豁免)，(Ii)在其所属的每个自律组织中信誉良好的成员，并在所有重要方面遵守每个自律组织的所有适用规则和条例，以及(Iii)在其作为经纪自营商运作的每个州，在所有重要方面遵守管理经纪自营商业务的适用州证券法。经纪-交易商公司不受与任何政府实体或自律组织达成的任何协议或安排的约束，该协议或安排将其净资本要求和客户保护要求增加到高于适用法律所要求的维持金额，自2020年1月1日以来，经纪-交易商公司一直保持足够的净资本，以避免根据交易法第17a-11条或FINRA规则4120(A)规定的通知要求。
(k)
任何公司或任何“与公司有联系的人”(定义见交易法)，或自2020年1月1日以来(在此期间，任何此等人士是公司的“关联人”或“关联人”)，(I)没有资格根据交易法第15(B)条担任经纪-交易商或经纪-交易商的关联人，(Ii)受到“法定取消资格”(根据交易法的定义)，(Iii)受到更高的监管要求，或(Iv)被取消资格，作为谴责、限制经纪公司的活动、职能或运作，或暂时吊销或撤销经纪公司作为经纪交易商的注册的依据。据卖方所知，公司或与公司有关联的任何人，无论是正在接受调查的，还是正在接受诉讼的，无论是初步的还是其他的，都没有合理地预期会导致“法定的取消资格”。

30

 

(l)
经纪公司和公司的任何高级管理人员、业务雇员或联系人士，包括经纪公司，必须获得政府授权，才能成为美国证券交易委员会、FINRA或其他政府实体或自律组织的经纪-交易商、委托人、代表、代理人或销售人员(或其任何有限的子类别)，均已正式注册，并在必要时获得许可，所有此类注册和许可证，包括任何该等政府实体或自律组织的会员资格或注册，均载于披露附表第3.13节(L)。
(m)
各公司已(视情况而定)在各重大方面及时提交了任何政府实体或自律组织(包括美国证券交易委员会和金融业监管机构)自2020年1月1日起须向其提交的所有定期报告、登记声明、通知、表格、备案文件和其他文件，以及相应的任何必要修改，包括表格BD(统称为“B-D公司监管文件”)。每份此类B-D公司监管文件中包含的信息在提交时在所有重要方面都是完整和准确的。经纪-交易商公司已及时支付与公司B-D监管文件有关的所有到期和应付的重大费用和评估。
(n)
卖方已向买方提供B-D公司监管文件的副本。
(o)
自2020年1月1日以来，每家公司均已制定并始终制定了合理设计的书面政策和程序，以便在所有实质性方面符合(I)适用的FINRA规则，(Ii)任何公司所属的任何自律组织的规则，(Iii)联邦证券法律和法规，(Iv)业务中断时的业务连续性，(V)反洗钱法，包括实质上符合适用法律的书面客户身份识别程序，(Vi)隐私法，包括有关保护客户、客户和其他第三方的非公开个人信息的政策和程序(如果适用并根据适用的隐私法要求)，以及(Vii)身份盗窃(如果适用并根据适用法律要求)(在第(I)至(Vii)款中描述的政策，“经纪-交易商合规政策”)。买方已获得完整且正确的经纪-交易商合规政策副本。除经纪公司向买方提供的任何年度或其他定期合规审查中规定的情况外，经纪公司在所有重要方面都遵守经纪公司合规政策，自2020年1月1日以来一直如此。
3.14
许可证。每家公司都拥有任何司法管辖区的法律或任何政府实体或自律组织所需的所有公司许可证，披露时间表第3.14节列出了正确和完整的清单，所有此类公司许可证均完全有效。每家公司(自2020年1月1日起)在所有重要方面均遵守公司许可证的条款。自2020年1月1日以来，卖方或任何公司均未收到任何政府实体的任何书面通知或其他书面通知(或据卖方所知，口头通知)，涉及(A)在任何实质性方面违反或未能遵守任何公司许可证的任何条款、条件、规定或要求，或(B)任何撤销、撤回、

31

 

暂停、注销、终止或重大修改任何公司许可证。据卖方所知，未发生任何事件，也不存在可合理预期导致公司违反或未能遵守任何公司许可证的条款，或撤销、撤回、暂停、取消、终止或重大修改任何公司许可证的情况(无论是否发出通知或过期，或两者兼有)。
3.15
保险。披露明细表的第3.15节规定了截至本文件之日每份公司保险单的名称(连同保险单编号、承保类型和承保金额、承运人和年度保费)。该等公司由公司保险单承保，每一份保单均具十足效力，并合共提供(A)足以满足适用法律的所有实质要求及任何公司作为当事方或任何公司的财产或资产受其他约束的所有合约，以及(B)对公司的业务、资产及财产而言属合理的金额(包括免赔额)及范围。卖方和每一家适用的公司，据卖方所知，双方在所有重要方面都遵守每家公司保险单的规定，并且所有到期和应付的保费和金额都已支付。任何公司保险单项下的保险人均未以书面(或据卖方所知，以口头形式)通知卖方或任何公司该保险人已取消或一般放弃任何该等公司保险单项下的责任，或表示有意这样做或不续期任何该等公司保险单，而据卖方所知，并无发生任何限制或损害公司在任何公司保险单下的权利的事件。卖方已向买方提供每份公司保险单的真实、正确和完整的副本，以及截至本协议日期止的三年期间每份公司保险单的索赔历史。
3.16
劳工与就业。
(a)
卖方已向买方提供了一份截至本协议签订之日所有业务员工的完整、准确的名单，按员工识别号、头衔、工资、奖金机会、佣金机会、奖励薪酬(包括奖励股权奖励)、聘用日期、资历或服务积分(如果不同，分类为豁免或非豁免)和状态(即在职或休假)列出。披露明细表的第3.16(A)节列出了截至本协议签订之日所有商业服务提供商的完整、准确的清单，该明细表确定了所执行的服务类别和聘用期限。
(b)
企业员工不得由任何工会、员工协会或其他员工代表机构代表。这两家公司都不是任何劳工或集体谈判协议的一方，也没有任何与公司任何员工或员工群体相关的劳工或集体谈判协议。没有任何劳工或工会、劳资委员会、雇员协会或其他雇员代表机构提出待决的承认要求，也没有悬而未决的或据卖方所知受到威胁的陈述程序或请求向国家劳动关系委员会或其他劳动关系法庭提起或提起陈述程序的请愿书。没有，据卖方所知，在任何商业雇员中没有任何威胁、罢工、停工、减速、停工、纠察或任何其他形式的集体劳动骚乱。

32

 

(c)
自2020年1月1日以来，没有任何针对卖方或任何公司的投诉、指控或索赔待决，或据卖方所知，由于任何公司雇用或终止雇用或未能雇用任何个人或与业务有关而受到威胁、基于、引起或以其他方式相关的投诉、指控或索赔，包括任何骚扰、歧视或报复索赔。没有任何判决、同意法令或仲裁裁决强加持续补救义务或以其他方式限制或影响任何公司管理其员工、服务提供商或求职者的能力。
(d)
每家公司，而且自2020年1月1日以来，(I)一直在所有实质性方面遵守有关雇佣和雇佣做法、雇佣条款和条件、工资和工作时间、工作场所安全、职业健康和安全、假期工资、加班费、工资公平、解雇通知、移民、员工隐私、家庭、医疗和其他假期、员工分类、顾问和独立承包商、工人补偿和评估、人权和不歧视、非骚扰、就业中的不报复、“大规模裁员”、预扣和/或社会保障税的征收和支付；(Ii)在所有实质性方面都遵守1970年《职业安全与健康法》及其类似法规和命令的所有实质性适用要求，以及(Iii)没有从事任何非法劳动或雇佣行为。没有任何索赔、诉讼、诉讼、审计、调查或投诉悬而未决，或据卖方所知，就任何此类事项或与任何现任或前任业务雇员或业务服务提供商的雇用或服务有关的其他方面受到威胁，而这些索赔、诉讼、行动、审计、调查或投诉，无论是个别地或总体而言，都合理地被预期对整个业务或公司具有重大意义。
(e)
在过去六(6)个月内：(I)未发生与公司有关的“大规模裁员”(由WARN法案或类似的州或地方法律定义)；以及(Ii)两家公司的裁员或解雇人数均不足以触发WARN法案或类似的州或地方法律的适用。
(f)
据卖方所知，所有企业员工和企业服务提供商在任何情况下都被正确归类为员工、独立承包商或其他类别。对于任何人被错误归类为合伙人、独立承包商、实习生或临时工而不是员工，或被错误归类为“豁免”员工而不是“非豁免”员工(根据1938年修订的“公平劳工标准法”的含义)，或对于从其他雇主租用的任何员工，这两家公司都不承担任何实质性责任。每家公司在所有重要方面都符合适用的员工许可要求。
(g)
据卖方所知，自2020年1月1日以来，没有针对或涉及任何现任或前任业务员工或业务服务提供商与其服务提供关系有关的性骚扰或类似不当行为的指控，以及(Ii)公司和卖方均未就针对或涉及任何现任或前任业务员工或业务服务提供商的性骚扰或类似不当行为的指控达成任何和解协议。每一家公司都迅速、彻底和公正地调查了所有针对该公司任何员工的就业歧视和性骚扰指控。每家公司都采取了迅速行动

33

 

经过合理计算的纠正行动，以防止对每一项具有潜在价值的此类指控进一步歧视和骚扰。
(h)
在美国工作或提供服务的现任商业雇员提供了在美国工作的适当文件。自2020年1月1日以来，两家公司均未收到美国移民和海关执法局(“ICE”)或其他负责管理和执行有关此类公司的联邦移民法的分支机构或部门的任何悬而未决或威胁进行的调查的书面通知(或据卖方所知，口头通知)，自2020年1月1日以来，两家公司均未收到来自ICE、社会保障管理局或美国国税局的任何“不匹配”通知。
(i)
截至本协议日期，据卖方所知，(I)两家公司均无理由终止任何业务员工或业务服务提供商或该公司的任何董事的服务，(Ii)目前的业务员工或业务服务提供商均不打算辞去其在该公司的工作或服务。
3.17
个人财产所有权。该等公司对卖方或公司在进行业务时所需或以其他方式对卖方或公司使用的所有有形资产及其他个人财产拥有良好及有效的所有权，或就根据租赁或其他合约义务持有的财产而言，对该等有形资产及其他个人财产拥有有效租赁权益或使用权。除允许留置权外，卖方或任何一家公司的有形资产均不受任何留置权的约束。所有该等有形资产的整体运作状况良好(正常损耗除外)，并适合所使用的用途。
3.18
资产充足性。该等公司于结算时拥有、租赁或许可之资产，将构成于紧接结算后，该等公司于各重大方面营运业务所需之所有资产、权利、所有权及权益，其经营方式及于紧接结算前之经营方式，以及于结算时，该等公司将拥有卖方或其附属公司所使用或持有以供进行及营运业务之所有资产、物业、合约或许可之良好及有效所有权(或有效租赁权益或可强制执行之使用许可证)。
3.19
关联方交易记录。
(a)
本公司概无欠(亦无本公司或其任何附属公司承诺向任何董事、经理、成员或高级职员或彼等各自的配偶或子女)或彼等各自的配偶或子女欠下任何款项(但根据雇佣协议或本公司雇员计划应付作为薪金及花红的款项及偿还一般开支的款项除外)或欠上述任何人士的任何联营公司或卖方或卖方的任何股权持有人或卖方的任何联属公司。
(b)
除披露明细表第3.19(B)节所述外，卖方或其任何关联公司(公司除外)、任何公司的任何董事、高级管理人员、成员、经理或股权持有人、卖方或卖方的任何关联公司(其他

34

 

(I)或自2020年1月1日以来一直参与与公司的任何重大业务或商业安排，或与业务有关(董事、经理、高级管理人员或业务雇员除外)或公司的任何客户、供应商、服务提供商、合资伙伴、许可持有人或竞争对手，(Ii)拥有用于业务的任何有形或无形资产，(Iii)订立与本公司或与本公司业务有关的任何协议、安排或谅解或其他合约(雇佣协议或其他雇员福利计划除外)(各“联属合约”)，(Iv)对任何本公司或其任何附属公司有任何索偿或诉讼理由，或(V)于与本公司或本业务有重大业务安排或关系的任何人士拥有任何直接或间接拥有权权益。
3.20
客户和供应商。披露附表第3.20(A)及3.20(B)节分别列明(A)按各公司于截至2023年6月30日止十二个月期间的综合业务收入总额计算的20名最大客户(该等客户统称为“主要客户”)及(B)按各公司于截至2023年6月30日止的十二个月期间支付的费用及开支总额计算的20名向该等公司提供产品或服务的最大供应商(统称“主要供应商”)。自2022年12月31日以来，任何主要客户或主要供应商均未终止与公司或企业的关系，大幅降低或更改其与公司业务的定价或其他重大条款，或以书面(或据卖方所知，口头传达)意向进行任何前述行为。自2020年12月31日以来，没有任何主要客户或主要供应商与卖方或任何公司发生任何实质性纠纷，也没有发起任何诉讼、诉讼、索赔或其他程序，或据卖方所知，卖方或任何公司受到任何主要客户或主要供应商的威胁，目前没有任何此类纠纷、诉讼、索赔、诉讼或诉讼正在进行或待决，据卖方所知，也没有受到威胁。公司的每个客户都是客户协议和提供给买方的服务条款的一方。
3.21
国际贸易和反腐败问题。自2020年1月1日以来，公司及其任何董事、高级管理人员或代理人或任何业务员工均未直接或间接(I)采取任何会在任何实质性方面构成违反1977年《反海外腐败法》(经修订)或据此颁布的任何规则或条例的行为；《2010年英国反贿赂法》；或适用于公司或其任何关联公司的任何其他反腐败或反贿赂法律，或(Ii)从事与作为国际贸易法和制裁目标的任何政府、国家或其他个人或实体有关的任何交易或交易(除非在适用法律允许和按照的范围内)。公司或其任何股权持有人、董事、高级管理人员或代理人或任何业务雇员都不是由一个或多个个人或实体拥有或控制的个人或实体，这些个人或实体是：(I)任何国际贸易法和制裁的对象，或(Ii)位于、组织或居住在任何国际贸易法和制裁的国家或地区。自2020年1月1日以来，据卖方所知，每家公司及其各自的董事、高级管理人员、代理和业务员工在所有实质性方面都遵守所有国际贸易法和制裁。

35

 

3.22
经纪人。除Broadaven Securities LLC及其联属公司和子公司外，没有任何代理人、经纪人、投资银行家、财务顾问或其他人士直接或间接为公司或其任何联属公司担任与本协议所述交易相关的经纪人、发现者或财务顾问。由于公司或其关联公司或代表公司或其关联公司采取的任何行动、协议或承诺，任何人都无权或无权向任何经纪人、发现者、财务顾问或其他类似费用、佣金或付款支付与本协议预期进行的任何交易相关的费用、佣金或付款，而买方或其任何子公司或关联公司，包括这些公司，将有责任或义务支付任何此类款项。
3.23
没有其他陈述或保证。卖方和各公司特此承认并同意，除第四条所述陈述和保证或买方根据第七条在成交时提交的任何证书外，买方或其任何关联公司、股权持有人、董事、经理、高级管理人员、雇员、代理人、代表或顾问或任何其他人士从未或正在就买方或其任何关联公司作出或正在作出任何明示或默示的陈述或保证，包括向卖方、任何公司或其任何关联公司、股权持有人、董事、经理、高级管理人员、员工提供或获得的任何信息，买方在此明确否认。代理人、代表或顾问或任何其他人。

第四条

买方的陈述和保证

买方向卖方声明并保证，除美国证券交易委员会报告中另有披露或确定的情况外(不包括披露任何“风险因素”章节或任何“前瞻性陈述”中所包含的因素或风险，或此类美国证券交易委员会报告中包含的具有预测性或前瞻性的类似一般性披露)，或如买方披露时间表的相应章节所述(受第11.12节的约束)，本第四条所含的陈述在本协议日期和截止日期均为真实和正确的，除非声明截至特定日期，该陈述在该特定日期是真实和正确的。

4.1
组织、地位和权力。
(a)
买方是根据特拉华州法律正式成立、有效存在和信誉良好的公司，并拥有所有必要的公司权力和授权，以拥有、租赁和运营其物质财产和物质资产，并在本协议日期开展其业务。
(b)
买方在其拥有、经营或租赁的物业的性质或其活动的性质使该等资格成为必需的每一司法管辖区内，均具备适当的业务资格及作为外国公司的良好地位，但如买方未能符合资格或信誉良好，以致个别或整体而言，合理地预期不会对买方造成重大不利影响，则不在此限。

36

 

4.2
权威；没有冲突；要求提交的文件和同意。
(a)
买方拥有所有必要的公司权力和授权，以订立本协议，以及买方是或将成为其中一方的每一份交易文件，并据此完成预期的交易。买方签署、交付和履行本协议，以及买方作为其中一方的其他交易文件，以及买方在此和由此预期的交易的完成，均已得到买方所有必要的公司行动的正式授权。本协议已成为(或将成为)买方的一方的每一份其他交易文件，或在签署和交付时将由买方正式有效地签署和交付，并构成或将在签署和交付时构成买方的法律、有效和具有约束力的义务，可根据其条款对买方强制执行，但破产和股权例外情况除外。
(b)
买方签署、交付和履行本协议不会，买方作为或将成为当事一方的其他交易文件的签署和交付也不会，买方完成本协议所设想的交易不会：(I)与买方的组织文件冲突或导致任何违反或违反；(Ii)与任何违反或违反或构成违约(或产生任何终止权利或导致取消)；任何义务的加速或任何权利或利益的丧失)(不论是否发出通知或时间失效，或两者兼而有之)，要求根据买方或其子公司为当事一方的任何合同的任何条款、条件或规定支付罚款，或要求根据买方或其子公司的任何财产或资产可能受其约束的任何合同的任何条款、条件或条款支付罚款，或导致对买方或其任何子公司的财产或资产施加任何留置权。或(Iii)在遵守第4.2(C)条第(I)和(Ii)款中规定的要求的情况下，与适用于买方或其任何财产或资产的任何许可证、特许权、特许经营权、许可证、评估、判决、禁令、命令、法令或法律相抵触或违反，但本第4.2(B)条第(Ii)和(Iii)款中任何此类冲突、违规、违规、违约、终止、取消、加速、损失、罚款或留置权，以及任何未获得的同意或豁免，合理地预计不会对买方产生实质性的不利影响。
(c)
买方在签署和交付本协议或完成本协议预期的交易时，不需要买方同意、放弃、批准、许可证、许可证、命令或授权，或向任何政府实体或自律组织登记、声明、通知或备案，但以下情况除外：(I)根据FINRA规则1017批准变更经纪-交易商公司的所有权或控制权，没有实质性限制或条件；(Ii)遵守HSR法案的适用要求；以及(Iii)此类其他同意、放弃、批准、许可证、许可证、订单、授权、登记、声明、通知和备案，如果没有获得或提交，合理地预计不会对买方产生实质性的不利影响。
4.3
打官司。自本协议签订之日起，没有针对买方(或据买方所知，其任何董事、高级职员或雇员)或(据买方所知)受到威胁的任何诉讼、诉讼、程序、索赔、仲裁或调查待决，也没有

37

 

对买方不利的判决、命令、令状、法令、裁决或禁令，除非在每一种情况下，单独或总体合理地预期不会对买方产生实质性不利影响。
4.4
融资。买方有足够的资金履行其在本协议项下的所有义务。买方拥有足够数量的授权但未发行的买方普通股股份，以支付结算股票对价，并将赔付托管股份存入赔款托管账户。
4.5
经纪人。由于买方或其任何子公司的任何行动、协议或承诺，任何代理人、经纪人、投资银行家、财务顾问或其他人士无权或不应获得与本协议预期进行的任何交易相关的任何经纪人、发现者、财务顾问或其他类似费用、佣金或付款。
4.6
美国证券交易委员会文档。
(a)
自2021年1月1日至本公告之日，买方已及时向美国证券交易委员会提交了《证券法》和《交易法》要求买方提交的所有表格、声明、登记、报告和其他文件(统称为《美国证券交易委员会报告》)。美国证券交易委员会报告在提交时(或如果在本协议日期前提交修订或被取代，则在该修订或取代提交之日)：(I)在形式上在所有重大方面均符合证券法或交易法(视具体情况而定)的适用要求；及(Ii)未包含对重大事实的任何不真实陈述，或遗漏陈述为根据其作出陈述的情况而必须陈述或有必要陈述的重大事实，而非误导性陈述。
(b)
买方在过去两年内向美国证券交易委员会提交的《美国证券交易委员会》报告中所载(或通过引用并入)的买方及其子公司的综合财务报表(在每种情况下包括任何相关附注)(I)是根据买方及其子公司的账簿和记录编制的，(Ii)在各重大方面公平地列报买方及其合并附属公司的财务状况，以及买方及其附属公司于各会计期间或其中所载各日期的综合经营业绩及现金流量(如属未经审计报表，则须受适当的年终审计调整所规限)，(Iii)在所有重大方面均符合美国证券交易委员会就此而公布的适用规则及条例，及(Iv)按公认会计准则编制(未经审计的综合财务报表除外，美国证券交易委员会规则和条例允许的)在所涉期间一致适用(该财务报表附注可能表明的或美国证券交易委员会颁布的S-X条例允许的除外)。
(c)
自2023年6月30日以来，没有发生任何个别或总体上已经或将合理地预期会对买方产生重大不利影响的变化。
(d)
截至本协议日期：据买方所知：(I)据买方所知，美国证券交易委员会的任何文件都不是美国证券交易委员会正在进行的审查的对象，据买方所知，美国证券交易委员会没有对买方或其任何

38

 

且(Ii)买方并未收到美国证券交易委员会员工就任何尚未解决的美国证券交易委员会报告提出的任何重要书面意见。
4.7
大写。
(a)
买方的法定股本包括110,000,000股买方普通股，其中37,677,426股于2023年7月24日(“买方资本化日”)已发行及发行，包括66,500股买方普通股及291,453股买方普通股相关股份；10,000,000股无投票权普通股，其中截至本协议日期尚无发行或发行股份；以及5,000,000股优先股，其中110,000股已被指定为A系列优先股，截至本协议日期尚无发行或发行股份。于买方资本化日期，买方拥有购买315,048股股本以及58,698股买方普通股的未偿还期权，但须根据已发行业绩股份发行(假设符合目标业绩水平(如有))(“买方股权奖励”)。买方所有已发行及已发行股本均已获正式授权及有效发行，已缴足股款且无须评估，且不存在优先购买权。
(b)
于买方资本化日期，概无对买方股东可投票的任何事项有投票权的债券、债权证、票据或其他债务已发行或未偿还，亦无买方的信托优先或次级债务证券已发行或未偿还，且除买方股权奖励或根据任何雇员福利计划的条款或与买方股份回购计划或雇员股份购买计划有关的条款外，并无未偿还认购事项、期权、认股权证、认沽、催缴、权利、可交换或可转换证券或其他有责任买方发行、转让、出售、购买、赎回或以其他方式收购任何买方普通股的承诺或协议。
(c)
截至本协议发布之日，尚无有效的有表决权信托、股东协议或其他类似协议，根据这些协议，买方或其任何子公司在买方普通股的表决方面负有合同义务或其他义务。
(d)
构成股票对价的买方普通股股份，当按照本协议发行时，(I)将得到正式授权、有效发行、全额支付和不可评估，(Ii)将不受任何留置权(留置权除外)的影响，除因卖方或其关联方根据本协议适用的证券法采取任何行动而产生的任何留置权。发行股份代价不受适用于买方的任何优先购买权或优先购买权或类似权利的约束。
4.8
投资意向。买方是为了自己的利益而取得投资权益，而不是为了分配其任何部分。买方承认，这些权益未根据美国联邦或任何适用的州证券法或任何其他司法管辖区的法律进行登记，未根据此类法律登记或获得豁免，不得转售。买方还承认：(A)它在金融和商业事务方面有这样的知识和经验，它有能力评估为利益进行投资的优点和风险，以及(B)它能够在无限期内承担为该利益进行投资的经济风险。

39

 

4.9
R&W保险单。在本协议签订之日，买方签订了一份活页夹协议，规定在符合本协议规定的条款和条件的情况下，就欧几里德交易有限责任公司(“R&W保险商”)签发的第二条和第三条所述的陈述和保证签发买方陈述和保证保险单，其形式作为本协议的附件E(“R&W保险单”)。买方已支付已到期的与R&W保险单相关的任何应付费用(除到期并与成交相关的任何此类费用外)。
4.10
调查。
(a)
买方以其自身及其关联公司的名义承认，在进行本协议所拟进行的交易时，其依靠的是自己的独立调查、核实和分析，包括关于公司的财务状况、经营结果、资产、负债、财产和预计的经营，并且在决定继续进行本协议所述的交易时，买方完全依靠自己的独立调查结果。本公司并已完全依赖本协议所载各公司及卖方的陈述及保证(在各情况下均受披露时间表的限制及限制)或根据第7.2(A)节及第7.2(B)节于成交时提交的证书(S)所载的陈述及保证。买方了解公司经营的业务和行业，有能力评估本协议拟进行的交易的优点和风险，并能够在无限期内承担此类投资的经济风险，包括此类投资的全部损失。买方及其联营公司、代表和顾问已被允许合理接触公司的账簿、记录和人员，以进行尽职调查，并已对公司及其业务进行了尽职调查，令其满意。
(b)
关于买方对公司及其业务的调查，买方从卖方或公司或代表卖方或公司收到了某些估计、预测和其他预测和计划。买方承认并同意在尝试作出该等估计、预测及其他预测及计划时存在固有的不确定因素，买方熟悉该等不确定因素，买方对向其提供的任何估计、预测、计划及其他预测的充分性及准确性负全部责任(包括该等估计、预测、计划及预测所依据的假设的合理性)，且(除非发生欺诈)买方不得就该等估计、预测、计划及预测向公司、卖方或任何联营公司或卖方的直接或间接股东索赔。
4.11
没有其他陈述或保证。买方在此承认并同意，除第二条和第三条(受披露明细表的限制和限制)所述的陈述和保证，或根据第七条在成交时交付的任何证书或任何其他交易文件中的陈述和保证外，卖方、公司或其任何关联公司、股权持有人、董事、经理、高级管理人员、雇员、代理人、代表或顾问或任何其他人都没有或正在对卖方、公司或任何其他人作出任何明示或默示的陈述或保证，且卖方和公司在此明确否认。包括向买方或其任何关联公司、股权持有人、董事、经理、高级管理人员、员工、代理人、代表或顾问或任何其他人士提供或提供的任何信息。

40

 

第五条

业务行为

5.1
卖方和公司的契约。除非(A)本协议另有明确许可，(B)附表5.1所列，(C)适用法律要求或(D)买方书面同意(同意不得无理扣留、附加条件或延迟)：(I)卖方和各公司应(A)采取商业上合理的努力，按照以往惯例和所有适用法律在正常过程中开展业务，(B)使用商业上合理的努力，以保持其现有业务、运营、许可、权利、商誉和与客户的关系完好无损，供应商和其他与其有业务往来的人员；(Ii)卖方和每家公司应尽商业上合理的努力，使其高级管理人员、业务雇员和业务服务提供商的服务可用；及(Iii)在不限制第(I)和(Ii)款的一般性的原则下，卖方和每家公司不得，且卖方应促使各公司不得也不得允许这些公司直接或间接：
A.
授予或受任何留置权的约束(授予或容受允许留置权的存在除外)企业或任何公司的任何财产或资产(无论是有形的还是无形的)；
B.
出售、转让、许可、转让、转让、租赁、转租或以其他方式处置任何公司或卖方与业务有关的任何财产或资产，或由其使用(或持有以供使用)，但不包括(I)最低限度的财产或资产，或(Ii)在公司的正常业务过程中符合过去惯例的(在每种情况下，受(C)款约束的知识产权除外)；
C.
出售、转让、许可、不起诉、转让、转让、处置、放弃、取消、允许失效或过期或未能维护任何公司知识产权(在正常业务过程中与过去惯例一致的非排他性知识产权许可证除外)；
D.
向任何人发行、出售、质押、抵押、处置或转让任何公司的任何权益或任何其他股权，或可转换为或可交换或可行使的任何证券，或与任何公司的任何股权或任何公司的任何股票增值、影子股票、利润分享或其他类似权利有关的期权或认股权证或认购权，或对任何公司的资本结构进行任何其他变更（包括成立任何公司的任何子公司）;
E.
更改或修改任何公司的组织文件；
F.
宣布、作废、支付与任何公司的权益或任何其他股权有关的任何股息或其他分派，或回购、赎回或以其他方式收购任何公司的任何未偿还权益或其他股权；
G.
(I)增加须付给或将付给任何人的补偿，或提供给任何人的利益，或向任何人支付任何红利，或授予任何股权或以股权为基础的奖励

41

 

(Ii)向任何现任或前任商业雇员或商业服务提供者授予、增加、支付、提供或修改任何遣散费、保留金、控制权变更或终止付款或利益，或向任何现任或前任商业雇员或商业服务提供者提供贷款或垫付或加速任何金额；(Iii)加速任何现任或前任商业雇员或商业服务提供者的归属或支付，或为任何现任或前任商业雇员或商业服务提供者提供资金或以任何其他方式确保支付任何补偿或利益；(Iv)批准、设立、采纳、订立、修订或终止任何公司雇员计划，包括任何雇佣合同、安排或条款，除非任何法律另有规定或与新雇用的商业雇员有关，但条件是(X)该等新雇员为本5.1(G)节第(Vi)款所准许，(Y)适用的公司雇员计划为该新雇员提供与处境相似的商业雇员相若的薪酬及条款，及(Z)适用的公司雇员计划规定，该新雇员可根据下列条款，在不到三个月的书面通知下被终止(或代付报酬)；(V)向任何商业雇员或商业服务提供者发放或豁免任何贷款；。(Vi)雇用或提升任何商业雇员或商业服务提供者，或终止或降级任何商业雇员或商业服务提供者，每年的目标现金薪酬等于或超过350,000美元；或(Vii)批准、订立、修订、谈判、订立或终止任何涉及商业雇员的集体谈判协议或工会协议；。
H.
订立、补充或修订任何公司材料合同或租赁的条款，或延长其期限，或放弃或免除任何实质性索赔或权利，或终止(为免生疑问，根据合同条款到期的任何合同除外)、任何公司材料合同或租赁合同，或任何在本协议日期有效的合同，但本款(H)不应限制(I)在正常业务过程中与新客户签订的符合过去惯例的合同(以与适用公司一致且不低于适用公司的形式，与适用公司客户在本合同日期之前提供的协议格式)以及(Ii)根据协议条款在正常过程中的续期(包括自动续期)和到期；
I.
对任何会计方法或会计惯例或政策进行任何实质性改变，但公认会计原则或适用法律要求的改变除外；
J.
就任何个别承付款超过125,000美元和所有此类承付款总额超过500,000美元的任何资本支出(不包括根据本合同生效之日有效的合同支付给员工或独立承包商的软件开发补偿或根据本5.1节在关闭前期间达成的补偿)作出任何承诺；
K.
(I)就任何诉讼、仲裁、调查或其他程序达成妥协或达成任何和解或免除，除非该等和解或免除，(X)只考虑就任何单一申索支付不超过100,000美元的金钱损害赔偿，或就所有法律程序支付总计不超过250,000美元的金钱损害赔偿，及(Y)不对任何公司或业务的经营或经营施加任何限制，或(Ii)展开任何诉讼、法律程序或仲裁；

42

 

L.
作出、更改或撤销任何重大税务选择、更改任何年度税务会计期间、采用或更改任何重大税务会计方法、结算或妥协任何重大税务责任或税务程序、同意根据法典第481(A)条或任何类似法律条文作出任何调整或向税务机关提出任何此类调整、拟备或提交任何经修订的报税表、放弃或延长与税务有关的任何诉讼时效，但与提交例行延长提交报税表的时间、退回任何退税申索有关的除外。或与税务机关订立守则第7121条(或任何类似法律条文)所述的任何“结束协议”；
M.
对任何公司的资本进行任何合并、合并、资本重组、重新分类、股票拆分、合并或其他改变，收购(包括通过合并、合并或收购股票或资产)任何个人或其任何业务或部门的任何股权，或收购对整个业务(包括该等公司)具有重大意义的任何资产(根据不违反上述(J)条款的资本支出除外)；
N.
(1)大幅推迟或推迟任何应付帐款或其他应付款项或费用的支付；(2)在应收账款本应收回的日期之前或之后加快应收账款的收回速度；或(3)改变其关于向客户提供任何折扣或信用的政策或做法；
O.
招致、产生、承担或以其他方式承担任何债务；
P.
与其任何附属公司进行任何交易；
Q.
终止(或未能续期)或以其他方式未能维持任何公司保单；
R.
从事任何新业务；或
S.
授权、同意或承诺做上述任何事情。

尽管本协议有任何相反规定，但本协议中包含的任何内容都不会直接或间接地赋予买方在交易结束前控制或指挥公司的权利。在成交前期间，卖方和每一家公司将按照本协议的条款和条件对其业务和运营进行控制。

5.2
保密协议。
(a)
双方承认，保密协议将根据其条款继续完全有效，这些条款通过引用并入本协议；但在交易完成后，买方、其关联公司和代表(定义见保密协议)将不再承担保密协议下的任何义务，包括与公司或业务有关的任何保密信息(如其中定义的)(但仅限于仅与卖方或其代表有关的任何信息时，仍受各自保密义务和不使用义务的约束)。

43

 

(b)
在交易结束后的四(4)年内，卖方应并应促使其关联公司和代表(以其身份)对与公司及其各自业务有关的所有非公开信息保密，包括本协议；但上述规定不适用于以下情况：(I)此类信息属于公共领域(卖方或其任何关联公司或代表违反本协议或向公司或其任何关联公司(包括买方及其关联公司)披露任何其他保密义务的结果除外)或(Ii)后来从公司、买方或其各自关联公司或代表以外的其他来源以非保密方式获得的信息；此外，卖方及其关联公司可在适用法律(包括任何证券交易所的规则)要求的范围内披露此类信息，(B)在司法或行政程序强制的范围内(但在第(A)或(B)款所述的任何情况下，卖方应在法律允许的范围内，在披露之前迅速通知买方，并在买方可能寻求限制此类披露的范围内与买方进行合理合作，费用由买方承担)，包括在被要求时采取一切合理步骤抵制或避免任何此类司法或行政程序。(C)其审计师和律师在履行其职责时需要了解此类信息，并对卖方或卖方的任何关联公司负有保密义务；或(D)应请求，向对卖方或其关联公司具有管辖权的任何政府实体保密，以进行与非专门针对买方、公司、企业或本协议拟进行的交易的任何例行询问或请求有关的信息。

第六条

其他协议

6.1
没有恳求。在成交前期间，卖方或公司不得(各自不得促使其各自的关联公司及其各自的董事、高级管理人员、员工、成员和经理)，也不得授权其或其关联公司的任何代表或代理人直接或间接地(并应指示他们不得)：(A)征求、发起、知情地鼓励或知情地促成任何收购建议(或任何合理预期将导致收购建议的任何询价、建议、要约或利益表示)或(B)进入、继续或以其他方式参与关于以下事项的任何讨论或谈判：或向任何人提供与任何收购建议(或合理地预期会导致收购建议的任何查询、建议、要约或利益指示)有关的任何资料，或为鼓励或便利该收购建议的目的而向任何人提供任何资料。卖方和公司应并应促使各自的董事、高级管理人员、雇员、代理人和代表(I)立即停止、停止和导致终止与任何人就收购提案进行的任何现有讨论或谈判，并迅速终止向任何此等人士提供的任何访问任何数据室或其他机密信息的权限，以及(Ii)在卖方、公司或其各自的任何关联公司、董事、高级职员、雇员、代表或代理人收到任何收购提案(或任何查询、提案、合理预期会导致收购提议的要约或利益表示)。

44

 

6.2
信息公开。
(a)
在收盘前期间，卖方和每家公司应允许买方的董事、经理、高级管理人员、雇员、会计师、律师和其他代表在正常营业时间内，在合理通知下，以不会无理扰乱或干扰任何一家公司的业务运营的方式，合理访问卖方和每家公司的所有财产和设施、书籍、合同、管理人员和记录，并在此期间，公司应迅速向买方提供买方可能合理要求的有关公司的业务、运营、财产、资产和人员的信息(由卖方或公司在正常业务过程中保存，或在没有不适当负担、成本或费用的情况下随时可用或可获得)。根据本第6.2条提供的任何访问或信息不应限制或以其他方式影响买方在本协议项下可获得的补救措施，或本协议中规定的各方的陈述或保证或对其义务的条件。根据本第6.2节提供的任何信息应受保密协议的约束。尽管有上述规定，任何人不得根据本第6.2节的规定提供访问或披露信息，因为这种访问或披露将导致丧失任何律师-客户特权，或根据适用法律或卖方或公司于本协议日期为当事一方的任何协议的条款所禁止的；但卖方和公司(视情况而定)应真诚地与买方合作，为提供此类访问或信息作出替代安排，该等访问或信息不会导致此类特权的丧失，也不受法律或协议的禁止。
(b)
成交前，卖方应将卖方或其任何关联公司(公司除外)拥有的与公司业务有关的任何账簿和记录转让给公司，但这些账簿和记录不是公司也拥有的账簿和记录的副本。在交易结束后，如果任何一方发现卖方或其任何关联公司拥有的与公司业务有关的任何帐簿和记录(不是公司、买方或其各自关联公司也拥有的帐簿和记录的副本)，则该方应立即通知买方，并在买方提出要求时，卖方应(并应促使其关联公司)按照买方的指示迅速将该等帐簿和记录转让给适用的公司。
6.3
成交努力；购买的法律条件；第三方同意。
(a)
在符合本协议条款的情况下，双方应(并应促使其关联方)各自尽各自合理的最大努力采取或促使采取一切行动，并采取或促使采取一切行动，并协助和配合其他各方采取一切必要、适当或适宜的措施，以尽快完成和生效本协议所设想的交易，包括：(I)在可行的情况下尽快准备和提交所有必要的文件、通知、登记、申请、豁免和其他提交，对于本协议和根据适用法律或以其他方式(包括与任何政府实体、自律组织或第三方)进行的本协议和本协议拟进行的交易(包括与任何政府实体、自律组织或第三方)适当或可取的交易，以及(Ii)尽合理最大努力尽快作出和获得或促使作出和获得所有必要的登记、同意、许可、许可、放弃、许可、批准、通知、登记、授权或命令，

45

 

该公司或其任何附属公司与任何政府实体、自律组织或其他第三方就授权、签署和交付本协议或完成本协议预期的交易而获得或作出的适当或可取的决定。
(b)
在不限制第6.3(A)条的情况下，适用各方应(除非买卖双方另有约定)：
(i)
在本协议签订之日后的10个工作日内，根据《高铁法案》提交所有必要的文件，然后根据《高铁法案》提交任何其他要求的文件，并满足政府根据该法案提出的任何相关要求，在每种情况下，均应尽可能迅速和明智；
(Ii)
在本协议日期后的10个工作日内，根据FINRA规则1017就本协议预期的交易提交所有必要或适当的申请(如果FINRA认为符合条件，可在“快速通道”的基础上提交)，此后应在可行和适宜的情况下尽快提交任何其他所需的材料，并满足政府向FINRA提出的任何相关要求或要求(如适用)(包括提供任何其他信息或文件材料)。
(c)
除非在适用法律禁止的范围内，并且在保密协议的约束下，买方、公司和卖方将相互协调、协商和合作，并真诚地考虑彼此的意见，并事先向该另一方及其各自的顾问提供(并真诚地考虑该另一方对任何文件提出的任何意见，如有要求，接受建议的合理增加、删除或更改)，任何一方或其代表就任何文件提出或提交的任何通信、文件、提交文件、分析、外观、陈述、备忘录、简报、论点、意见和建议，任何法律要求的通知或申请，或从任何政府实体或自律组织获得与本协议所述交易相关的任何同意、许可证、许可、豁免、批准、授权或命令。每家公司、卖方和买方应相互提供根据任何适用法律或任何政府实体或自律组织要求或要求的与本第6.3节所述事项有关的任何申请或其他备案或提交所合理需要的所有信息。双方应(I)迅速通知其他各方，并提供与任何政府实体或自律组织就本协议拟进行的交易作出的或从其收到的任何书面通信、通信或文件的副本，以及(Ii)在适用法律允许的情况下，在与任何政府实体或自律组织举行与本协议拟进行的交易相关的任何会议之前相互协商，并允许其他各方参加任何与本协议拟进行的交易有关的会议。
(d)
在不限制第6.3(A)、6.3(B)或6.3(C)条的情况下，买方、公司和卖方应合作并尽其各自合理的最大努力，以解决任何政府实体或自律组织可能对本协议所拟进行的交易提出的任何异议；但是，买方应对制定和实施获得任何必要的反垄断同意或批准的战略负有主要责任，并应牵头和指导所有提交给、会议和

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与任何政府当局或其他方就反垄断事项进行沟通，包括与任何反垄断法有关的诉讼事项。
(e)
尽管本协议有任何相反规定，买方应提议、谈判、要约承诺和实施(如果该要约被接受、承诺和生效)，通过同意法令、持有单独命令或其他方式，出售、剥离或处置公司的此类资产或业务，并在要约被接受时以其他方式提出采取或承诺采取此类行动，限制公司对任何一家公司的任何业务、服务或资产的行动自由(或以其他方式规定任何行为或行为补救措施)，或买方保留任何公司的任何业务、服务或资产的能力，以避免进入或解散任何具有阻止或推迟关闭超过外部日期的效果的反垄断命令。为免生疑问，买方应在合理可行的情况下尽快采取所有此类行动(为免生疑问，不适用于买方公司以外的任何资产或业务)，以促进(I)迅速获得《哈特-斯科特-罗迪诺法案》下的所有暂缓等待期，以及(Ii)未在任何诉讼或诉讼中根据美国反垄断法作出任何判决、禁令、命令或法令或任何其他命令；然而，即使本协议中有任何相反规定，买方及其任何子公司或关联公司均不需要采取或提议、要约或承诺采取(卖方和公司未经买方事先书面同意，不得采取或提议、要约或承诺采取)个别或总体可合理预期会对业务或公司整体产生重大不利影响的任何行动。卖方还同意，除非事先得到买方的书面同意，否则卖方不会延长、暂停或收取任何等待期的费用，也不会撤回和重新提交《哈特-斯科特-罗迪诺法案》下的通知，也不会与任何政府当局达成任何协议，以推迟或以其他方式尽快完成本协议所设想的交易。
(f)
在不限制第6.3(A)-6.3(D)节规定的任何一方义务的情况下，卖方和各公司应向任何第三方发出要求其发出的任何通知，并采取商业上合理的努力，以获得卖方或该公司作为一方的任何合同或其他协议可能要求的任何第三方的同意或豁免，这些合同或协议与本协议预期的交易有关，包括披露明细表第3.4(B)节披露的交易；但(I)卖方及各公司应合理地配合买方发出及取得通知、同意书、批准书或豁免，买方应有机会预先审阅任何此等通知、同意书、批准书或豁免，卖方及各公司应诚意考虑并接受有关建议的任何合理增加、删除或更改；及(Ii)任何一方均不须支付任何款项或同意任何重大承诺(且未经买方事先书面同意，卖方及公司均不得作出或同意支付任何款项或同意任何重大承诺)以促成任何该等同意、批准或放弃。
6.4
公开披露。除非任何适用法律要求或任何政府实体或自律组织(包括任何证券交易所的规则)另有要求或要求，并且除买方就执行本协议发布的新闻稿外，买方、卖方或公司不得发布任何新闻稿或以其他方式发表任何公开声明

47

 

对于本协议或本协议拟进行的交易，未经卖方(买方或其任何关联公司)或买方(任何其他方或其关联公司)事先书面同意(前提是任何此类同意不得受到不合理的条件限制、隐瞒或延迟)；但是，任何人应被允许在发布该新闻稿或进行该披露之后，根据该第6.4条发布的任何新闻稿或其他公开声明的内容作出公开声明和披露。自本协议生效之日起，买卖双方将真诚合作，就本协议预期的交易向双方员工、客户和供应商进行适当的沟通。
6.5
员工很重要。
(a)
买方应(I)向每名连续雇员提供(或促使其附属公司提供)每名连续雇员的年度基本工资和年度现金红利目标，该等福利总额不低于该连续雇员在紧接截止日期前的年度基本工资和年度现金红利目标；及(Ii)向每名连续雇员提供(或促使其附属公司提供)雇员福利，其总额与买方或其附属公司的类似雇员福利大致相若。
(b)
交易结束后，买方应为每一名连续雇员在公司以前的服务给予全额积分，以便(I)在任何买方雇员计划下的资格和归属(不包括固定收益养老金应计、递延补偿、股权或股权激励计划，或任何禁止这种积分的计划)和(Ii)根据任何买方雇员计划或与假期或遣散费有关的政策确定福利水平，在每种情况下，连续雇员都有资格获得，并向连续雇员提供参与，但不包括此类积分将导致福利重复的情况。买方应尽商业上合理的努力，放弃或导致放弃与先前存在的疾病相关的福利方面的任何限制，其程度与公司任何可比计划中免除此类限制的程度相同，并应采取商业上合理的努力，就其医疗和牙科计划下的年度免赔额和自付限额而言，确认连续雇员在截止日期所在的日历年度支付的免赔额和自付费用。
(c)
第6.5条应仅为公司和买方的利益而运作，而不是为了任何其他人的利益，包括现任或前任业务雇员、业务服务提供商或继续任职的雇员，这些人无权执行本第6.5条。第6.5节的任何规定均不得：(I)赋予任何连续雇员受雇于买方的权利；(Ii)随意改变该连续雇员的雇员身份或限制买方在任何时间或任何原因终止任何连续雇员的服务的能力；(Iii)在公司或其任何附属公司(包括其任何受益人或家属)的任何现任或前任服务提供商中产生任何第三方权利；(Iv)被视为对任何员工福利计划的修订，或限制公司或其任何关联公司修订、修改、终止或终止任何员工福利计划的能力；或(V)限制买方在当日或之后修订、修改、终止或终止公司作为参与雇主或赞助人的任何公司员工计划的能力

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买方制定或维护的适用于任何连续雇员的结业或任何其他雇员福利计划、惯例或政策。
6.6
税务问题。
(a)
报税表。卖方应自负费用，以符合过去惯例的方式准备或安排准备，并在到期时及时提交或安排提交任何一家公司要求在截止日期或之前提交的所有联邦、州、地方和外国纳税申报单(包括任何有效的提交时间延长)(“收盘前纳税申报单”)。卖方应支付或安排支付与此类成交前纳税申报单有关的任何应缴税款，但在确定成交现金对价时未将该金额考虑在内。卖方应在截止日期前30天内向买方提供所有此类纳税申报单的副本，供买方审查和批准(此类批准不得无理扣留、附加条件或拖延)。买方应自行承担费用准备或安排准备并提交或安排提交截止日期后到期的任何一家公司的所有纳税申报单(“交易结束后纳税申报单”)。在提交任何成交后纳税申报单之前，买方应在合理可行的范围内尽快，但不少于提交前15个工作日，买方应允许卖方审查和评论该成交后纳税申报表，只要该等成交后纳税申报表与成交前纳税期间有关，买方应在收到该纳税申报单后十(10)个工作日内真诚地考虑卖方提供的任何合理意见。卖方应在提交任何成交后纳税申报表后五(5)个工作日内将任何成交后纳税申报单上显示的到期金额汇给买方，但在确定成交现金对价时未考虑该金额时，应将该金额归因于成交前税期(根据第6.6(B)节就跨期税期进行分配)。
(b)
跨越期税收分配。双方应在适用法律允许的最大范围内，使任何一家公司的任何应课税期间在截止日期结束，否则该期间将是一个过渡期。为适当分摊与过渡期有关的任何税项，买方应在法律允许的范围内，促使每家公司与相关税务机关一起选择就所有税务目的而言，将截止日期视为该公司应课税期的最后一天(视情况而定)。在任何情况下，如果适用法律没有将截止日期视为任何一家公司应纳税期限的最后一天，则就本协议而言，任何与过渡期相关的应缴税款部分将根据本第6.6(B)条进行分配。可归因于任何跨期期的任何税款应(I)在截止日期(包括截止日期)期间分配给卖方，(Ii)在截止日期之后的期间分配给买方。就前一句而言，除下文第(B)款所述的税项外，(A)税项的任何分配应通过关闭截止日期结束时每家公司的账簿和记录的方式进行；但按年计算的免税额、免税额或扣除额(包括折旧和摊销扣减)，应在截止日期结束的期间和结束日期之后的期间之间，按每个期间的天数按比例分配；(B)可归因于跨期的财产税和从价税应按每个期间的天数的比例在这两个期间之间分配。

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(c)
转让税。买卖双方应各自负责支付与完成本协议规定的交易有关的任何转让、销售、使用、印花、运输、增值、记录、登记、文件、存档和其他非所得税和行政费用(包括但不限于公证费)(“转让税”)的50%。法律要求提交与此类转让税有关的所有必要纳税申报单或其他文件的缔约方，应在其他各方的合作下，及时准备并提交此类纳税申报单或其他文件。买卖双方同意及时签署和交付(或促使及时签署和交付)必要或适当的证书或表格，并以其他方式合作，以建立任何可用的免征(或以其他方式减少)此类转让税。
(d)
税务竞赛。卖方收到后应立即以书面形式通知买方，买方应在买方、其任何关联公司或任何一家公司收到任何税务诉讼通知后立即以书面形式通知卖方；但未提供税务诉讼通知不应解除任何一方根据本协议承担的义务，除非该当事人因此而遭受重大损害。买方应控制任何一家公司的此类税务诉讼的进行，在此情况下(I)买方应勤勉诚信地进行此类税务诉讼，(Ii)卖方有权作为沉默的观察员出席并参与此类税务诉讼(费用由卖方承担)，(Iii)买方应将此类税务诉讼的进展情况合理地告知卖方，以及(Iv)买方或其任何关联公司有权对任何此类税务诉讼进行和解、妥协或让步；但是，买方应征得卖方的书面同意，以了结、妥协或让步任何税务诉讼，而这些税务诉讼应合理地预期会影响卖方或卖方的直接或间接所有人的税务责任，或根据本协议的条款向卖方施加责任。
(e)
采购价格分配。在最终成交现金对价确定后九十(90)天内，买方应根据《守则》第1060节和附表6.6(E)规定的方法，在公司资产中准备并向卖方交付本协议项下应支付给卖方的对价分摊额(包括在准则下适当考虑的范围内的任何已承担的负债)(“建议分摊额”)。卖方应在提交建议分配的三十(30)天内，将任何建议的变更以书面形式通知买方，或建议的分配为最终分配。如果卖方在三十(30)天内以书面形式通知买方拟议的变更，买卖双方同意讨论对拟议分配的此类拟议变更，并应努力根据本协议就双方都能接受的分配达成一致。如果在卖方书面通知买方拟议的分配变更后三十(30)天内未能达成此类协议，则此类争议应提交中立会计师，并由中立会计师根据第1.5节中的争议解决机制予以解决，根据该机制，中立会计师的决定应是最终的、具有约束力的、决定性的，且双方当事人不得在没有欺诈或明显错误的情况下提起上诉。
(f)
终止税收分享协议。卖方应立即终止本公司与其他任何人之间的任何税收分配协议、税收赔偿协议、税收分享协议或类似合同

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在截止日期之前，因此，在截止日期、从截止日期起及之后，两家公司都没有义务根据任何该等协议就任何税期支付任何款项。
(g)
协助与合作。交易结束后，买方、各公司和卖方应(并应促使其各自的关联公司)：(I)协助另一方或其他各方(视情况而定)准备根据第6.6(A)节由该另一方或各方负责准备和提交的任何纳税申报单以及卖方的任何纳税申报单，(Ii)充分配合回应政府实体对公司或卖方的任何税项或纳税申报单的任何询问或准备进行任何审计，或与政府实体发生任何争议；及(Iii)应卖方或公司的合理要求，向另一方或其他各方(视情况而定)提供其持有的与任何报税表、审计或审查、法律程序或决定以及任何政府实体有关的所有信息，包括与任何一家公司的税务有关的所有信息、记录和文件。
(h)
税收待遇。双方同意将本协议中设想的交易视为对每家公司资产的应税收购，除非适用法律要求，否则不得采取任何与此不符的立场。
(i)
退款。任何一家公司或与之有关的任何退税、抵免或抵扣的税额或经济利益，在任何结束前的纳税期间应由卖方承担。尽管如上所述，任何该等退税、抵免或抵扣税款应由买方承担，前提是该等退税、抵免或抵销税款可归因于(按边际基准厘定)任何一家公司(或其任何联属公司，包括买方)从截止日期后开始的应课税期间结转亏损、扣减或抵免项目或其他税项。任何一家公司在任何过渡期内的任何退税、抵免或税收抵销的金额或经济利益应在卖方和买方之间公平分配。每一方应在收到退款后，或在允许或抵销另一纳税义务(视属何情况而定)后，在合理可行的情况下，尽快将退款、抵扣或抵扣税款的金额或经济利益转交有权获得退款、抵免或抵扣税款的一方，并应促使其关联方向有权获得退款、抵免或抵扣税款的一方提交退款金额或抵扣税款；但买方有权抵销和扣留任何买方受弥偿保障人依据依据第VIII条提出的索赔的裁定而有权从卖方获得的任何损害赔偿的数额，而不支付任何该等退款、贷记或抵销。
(j)
结案后的行动。未经卖方事先书面同意，买方或其任何关联公司，包括任何一家公司，不得就截止日期或截止日期之前结束的任何应税期间(或其部分)提交、修改、重新提交或以其他方式修改任何纳税申报单或税务选择，启动任何自愿披露，或同意放弃或延长诉讼时效，且该等期间(按边际原则确定)将合理地增加卖方或卖方权益的直接或间接所有人的税负(不得无理扣留、附加条件或推迟同意)。

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6.7
非邀请性；非竞争性。
(a)
为了促使买方订立本协议并完成拟进行的交易，Mechner本人和他的每一家受控关联公司为自己和他的每一家受控关联公司立约并同意，在成交日期至成交日期两周年(“限制期”)期间，Mechner不得，也不得促使其受控关联公司直接或间接(I)导致、鼓励、诱使或试图诱使任何连续雇员离开买方或其任何关联公司的工作，或招揽或试图招揽任何连续雇员受雇，或作为独立承包商或顾问，或(Ii)雇用、雇用、聘用或以其他方式保留或要约雇用、雇用、聘用或以其他方式保留任何连续雇员作为雇员、顾问或独立承包人；但不得违反第6.7条第(A)款至第(X)款，进行非针对留任员工的一般招标，或(Y)聘用、聘用、聘用或以其他方式聘用在Mechner或其适用的关联公司(或其各自的任何代表)与留任员工之间的讨论开始前至少六个月被买方或其适用关联公司无故解雇的任何留任员工。
(b)
为促使买方订立本协议并完成拟进行的交易，Mechner本人及他的受控联营公司承诺并同意，在受限期间，Mechner或其任何受控联营公司不得(且Mechner应促使其受控联营公司不得)直接或间接设立、拥有、持有或以其他方式控制、经营、管理或从事或为其工作、咨询、提供服务(包括作为董事或高级职员)、或向从事或涉及(I)提供任何证券执行的任何人士(买方及其附属公司除外)进行任何股权投资。通常不涉及积极的人为参与、干预、判断或行动的证券指令发送或证券分析软件或服务(但涉及或与任何此类服务或活动有关的辅助人类活动，例如计算机系统的开发和维护、指令和系统的监控、特殊情况下的干预以及结算操作，不应构成主动的人为参与、干预、判断或行动)，(Ii)开发或提供任何集投资组合选择、风险管理和算法交易于一体的技术，或(Iii)在其他方面与公司在交易结束时进行的业务构成竞争的业务(“受限业务”)；但前述规定不得直接或间接限制梅切纳或其任何受控联营公司(X)在梅切纳及其受控联营公司之间收购或拥有从事受限业务的任何上市公司已发行股本的总额少于2%，或(Y)在买方或其适用联营公司(S)无故终止后受雇于设有业务单位、子公司或分部(以下简称“业务单位”)的实体(“雇用实体”)或向其提供服务的实体(“雇用实体”)。该业务单位不超过雇用实体及其附属公司总收入的25%，前提是该人员不向该业务单位提供任何服务。双方承认并同意附表6.7规定的活动和业务构成受限业务，但此类活动仅用于说明目的，不应是排他性的，也不应被视为限制本条款6.7项下的受限业务的范围。

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(c)
Mechner承认并同意，就他自己和他的受控关联公司而言，第6.7条中包含的限制是合理和必要的，以保护每家公司和买家的合法利益，并构成对每家公司和买家签订本协议和完成本协议预期的交易的实质性诱因。如果第6.7节中包含的任何公约在任何司法管辖区被裁定超过适用法律允许的时间、地域、产品或服务或其他限制，则任何法院都有明确授权对该公约进行改革，并且该公约应被视为在该司法管辖区改革到适用法律允许的最大时间、地理、产品或服务或其他限制。第6.7节所载的契诺和本条款的每一条款都是可分割的、不同的契诺和条款。任何该等成文的契诺或条文的无效或不能强制执行，不会使本公约其余的契诺或条文失效或不能强制执行，而在任何司法管辖区的任何该等无效或不能强制执行的情况，亦不会使该等契诺或条文在任何其他司法管辖区失效或无法强制执行。
(d)
Mechner本人及其受控关联公司承认并同意第6.7条中包含的契诺和承诺涉及具有特殊、独特和非同寻常性质的事项，因此第11.10条的规定是任何违反或威胁违反本第6.7条的行为所不可或缺的，并应适用于这些条款。
6.8
转让限制。
(a)
关门前。在成交前期间，出卖人不得直接或间接转让其任何权益。
(b)
锁起来了。除附表6.8(B)所述外，在自成交至成交六个月周年(“禁售期”)期间，卖方不得，亦不得安排其关联公司在未经买方事先书面同意的情况下，直接或间接出售、转让、转易、转让、质押、抵押或以其他方式处置(“转让”)构成股票对价的任何买方普通股股份。如果买方(凭其全权判断)同意转让构成股票对价的任何买方普通股，作为任何此类转让的条件，每个受让人应正式签署并向买方交付一份实质上与本合同附件I所示形式相同的联名书(“联名书”)，根据该联名书，受让人将成为第6.8节所述的一方并受其约束，并应作出第6.8节所述的保证、契诺和协议。任何违反第6.8(A)条或本第6.8(B)条的转让从一开始就是无效的。
(c)
对冲。尽管本协议有任何相反的规定，卖方(或在符合第6.8(B)条的转让中获得买方普通股股份的任何接受者，已签署并向买方交付联名书)可订立或以其他方式从事任何卖空(不论是否违反本协议)或任何权利的任何购买、出售或授予(包括任何认沽或看涨期权，互换或其他衍生品交易，无论是以现金还是证券结算)，以获得与买方普通股有关的“做空”或“看跌等值头寸”或其他套期保值交易(包括质押其在股票对价中的份额(不包括从赔偿托管账户解除并交付给卖方之前的任何赔偿托管股份)；条件是：(I)此类套期保值交易是根据《证券法》(包括根据《证券法》颁布的第144条)进行的

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以及美国证券交易委员会工作人员根据其提供的解释性指导)和其他适用法律，(2)以构成股票对价的买方普通股股份作为抵押品的任何套期保值，不得在禁售期结束前结算，(Iii)卖方(或买方普通股的适用持有人)不是根据证券法颁布的规则405所指的买方的“附属公司”，以及(Iv)买方不应采取任何合理预期会导致或同意承担任何法律或其他责任(超出买方在本协议项下的义务)的行动。在符合前述规定的前提下，买方和卖方应在买方或卖方合理要求并根据本第6.8(C)节就买方普通股股份质押而要求采取的任何行动中进行合理合作，但前提是买方收到(如果就此提出要求)卖方外部律师(买方合理接受的)法律意见，表明该质押符合适用的证券法。
(d)
传奇人物。卖方在此承认并同意，根据本协议发行的代表任何买方普通股的每张证书或记账股票，以及就其发行的任何证券或为其发行的任何证券应基本上具有以下形式的图例(除适用的州证券法要求的任何其他图例外)(并将就任何未认证的股票对价作出类似的记号或其他安排)：
(i)
“本证书所代表的资产是为投资而购买的，尚未根据1933年资产法（经修订）（“资产法”）或适用的州资产法进行注册。除非发行人收到合理可接受的法律意见，说明此类销售或转让不受《证券法》和适用州证券法的登记和预期交付要求的约束，否则不得在没有附带说明的强制登记声明的情况下出售或转让此类股份。”
(Ii)
本证书所代表的财产应遵守发行人Pragma Weeden Holdings LLC和其中确定的某些其他方于2023年8月5日签署的某些成员权益购买协议中规定的转让限制，除非符合该协议，否则不得出售或转让此类财产。
(e)
移除传奇 买方应根据卖方或其他许可持有人的书面要求，尽快促使：
(i)
从任何证明中删除第6.8（d）条第（i）款规定的图例，以及对证明股票对价的任何记账式股票的任何相关“停止指令”或同等限制，如果（A）此类买方普通股股票根据《证券法》登记转售（前提是，如果持有人根据登记此类股票转售的有效登记声明出售，持有人在此同意只出售

54

 

在该登记声明有效且未被撤回或暂停的时间内，且仅在该登记声明允许的情况下，（B）如果持有人不是《证券法》第405条所指的买方关联公司，则该等股份已根据第144条出售或转让，或（C）该等股份符合第144条规定的出售条件，没有要求买方遵守第144条规定的关于该等股份的当前公开信息，以及没有任何数量或销售方式限制;只要该持有人向买方交付（A）买方合理要求的文件、陈述和保证，该请求仅为买方遵守适用法律（例如，该持有人不是买方的关联公司的陈述和其他常规规则144陈述），以及（B）买方在形式和实质上合理接受的律师的常规意见，即根据证券法的登记声明当时对该等股份有效，或该等股份可在公开出售中自由转让，而无须作出有效的登记声明;及
(Ii)
在转让限制终止或失效时，从任何证明中删除第6.8（d）条第（ii）款中规定的图例，以及任何相关的“停止指令”或对证明股票对价的任何记账式股票的同等限制。

如果持有人提出要求，则可交出本协议项下需删除图例的任何证书，以换取以记账形式持有的买方普通股，并应由买方的转让代理人通过直接登记系统传送给持有人。

(f)
停止传输说明。卖方承认并同意，为了确保遵守本协议规定的限制，买方可以向其转让代理人发出适当的“停止指令”或与以簿记形式持有的任何买方普通股有关的同等指示（并可以在其自己的记录中作出具有相同效力的适当注释）。
(g)
转移要求。在根据本第6.8条转让买方普通股之前，其持有人应向买方提供（由持有人自行承担费用）：（i）买方可能合理要求的此类文件、陈述和保证，以证明拟议的转让将符合证券法和其他适用法律（例如，该持有人不是买方的关联公司的陈述以及其他习惯规则144陈述和/或意见），以及（ii）律师的习惯意见，其形式和内容为买方合理接受，即根据证券法的登记声明当时对买方普通股的此类股份有效，或提议的转让豁免证券法和州证券法的登记要求。
6.9
公共信息。 在交割日之后的一年内，买方应及时提交（或获得延期并在适用的宽限期内提交）买方根据《交易法》第13条或第15（d）条要求提交的所有报告。
6.10
正在挂牌。买方应在纳斯达克适用的上市规则要求的范围内，采取商业上合理的努力，在交易结束时将所有股份上市

55

 

买方普通股，构成纳斯达克全球精选市场的股票对价。如果买方在成交前申请让买方普通股在任何其他交易所交易，则买方普通股将包括构成股票对价的所有买方普通股，并且在该等上市在成交前生效的范围内，将采取合理必要的其他行动，使构成股票对价的买方普通股的所有股份在发行后尽快在该其他交易所上市。
6.11
名字的使用。卖方特此同意，成交后，买方及其关联公司(包括公司)一方面在卖方与其关联公司之间，另一方面买方及其关联公司(包括公司)拥有使用与公司有关的所有知识产权的独家权利，包括使用“Pragma”名称或类似名称的独家权利，以及与此相关或包含或包含前述内容的或以其他方式用于公司业务的任何商标、d/b/a名称、虚拟名称或徽章、标志或徽章。包括与之令人困惑地相似的任何名称或商标，或其任何变体或模拟，以及附表6.11中列出的任何商标(统称为“公司商标”)。卖方不得、也不得允许其关联公司使用该等公司标志。卖方应并应促使其每一家关联公司在交易结束后立即停止显示自己与本公司或其任何关联公司有任何联系。为此，卖方应尽快，但在任何情况下不得迟于成交日期后30天，卖方应并应促使其关联公司从卖方及其成交后关联公司持有或控制的所有材料上删除、剔除或以其他方式抹去所有公司标志，包括任何名片、明细表、文具、包装材料、展示、标志、宣传材料、手册、表格、计算机软件和其他材料。
6.12
R&W政策。保单副本作为附件E规定，保单保险人放弃就本协议或拟进行的交易向卖方、其任何关联公司、或其或其各自的高级管理人员、董事、经理、股权持有人、雇员、代理人、顾问或代表提出任何索赔的权利(以代位或其他方式)，但向卖方或任何此等人士提出欺诈索赔除外(且该放弃不得以对任何此等人士不利的方式修改，且每位此等人士均为其第三方受益人)。买方不会允许保险和保险公司以不利于卖方的方式修改免责声明。各公司和卖方应与买方合作，采取与R&W保单的承保、约束和签发有关的任何合理必要的行动，包括执行开始无索赔声明和结束无索赔声明，并根据R&W保单承保人的要求让人员进行尽职调查，并提供虚拟数据室内容的副本。
6.13
卖家名称更改。成交后，卖方应并应根据其各自的组织文件和适用法律，促使其适用关联公司将卖方或该关联公司的名称修改为不包括“Pragma”的名称。
6.14
闭幕后的信息获取。成交后，买方应向卖方及其授权的会计师、律师和其他指定人员提供

56

 

代表应在正常营业时间内，以不无理干扰业务行为的方式，合理获取买方或其任何关联公司(包括公司)在交易结束前拥有或控制的与业务有关的任何记录、账簿和其他信息，只要此类信息是卖方合理要求的，但仅限于卖方为财务报告和会计或与税务有关的事项(在任何情况下均须遵守第6.6条)而合理需要这些信息的范围，包括为编制卖方的财务报表、准备和提交任何纳税申报单、起诉任何退款索赔，并为任何税务索赔或评估辩护、起诉、辩护或和解诉讼(与本协议预期的交易有关的诉讼除外)，或在卖方履行和遵守本协议或任何其他交易文件项下的义务的范围内。根据本第6.14节的规定，如果访问或披露信息将导致丧失任何律师-委托人特权，或根据适用法律或任何合同条款被禁止，则不要求任何人提供访问或披露信息；但买方应在商业上做出合理努力，为提供此类访问或信息作出替代安排，该等访问或信息不会导致此类特权的丧失，也不受该法律或合同的禁止。
6.15
结业前作业。在交易结束前，卖方和适用公司应签订(并交付买方)(A)转让和假设协议，其实质形式为附件F(“合同转让协议”)，内容涉及卖方在合同结束前向适用公司转让的合同，(A)无任何留置权(允许留置权除外)；(B)知识产权转让协议，其实质形式为附件J(“知识产权转让协议”)。关于卖方在其在任何知识产权的所有权利、所有权和权益结束前进行的转让和转让，包括适用公司附表6.15(B)所列的知识产权，包括适用公司的附表6.15(B)所列的知识产权，以及记录所需的任何适用的简短转让协议(允许留置权除外)。如果在交易结束前，卖方确认卖方或其任何关联公司(公司除外)拥有、租赁或许可拥有、租赁或许可的与业务有关的任何其他财产、合同或资产，卖方应立即通知买方，并应(或应促使其适用的关联公司)在交易结束前根据买方合理接受的形式和实质的转让、转让和转让文书将该等财产、合同或资产转让、转让和转让给公司。
6.16
终止公司间的安排。在截止日期或之前，但无论如何在凌晨12：01之前生效。在成交日期的东部时间，卖方和各公司应，并应促使其适用的关联公司采取(或安排采取)必要的行动和支付(或安排支付)款项，以终止、注销或结算或以其他方式消除(以买方合理接受的方式)公司与卖方或其任何关联公司(公司除外)之间的任何公司间账户或债务。
6.17
保险单。自终止之日起及结束后，附加被保险人在符合适用法律和此类保单条款的情况下，仍有权享有适用保险单项下附加被保险人在任何索赔、行为、

57

 

在结算前发生或存在的遗漏、事件、情况、发生或损失(“适用保险事项”)。此外，在其他被保险人或其关联公司不时要求的范围内，在交易结束前后，主要投保方应由买方(如果卖方是主要投保方)或卖方(如果任何一家公司是主要投保方)承担全部费用和费用，合理地配合其他被保险人的努力，就任何关门前保险事件向任何保险人追回任何适用保险单项下应支付给其他被保险人的所有金额，并应就额外被保险人发生的损失(减去主要被保险人在进行此类赔偿时实际发生的自付费用和支出)向额外被保险人或其指定关联公司支付由主要被保险方实际追回的金额。在不限制前述规定的情况下，在买方(如果卖方是主要被保险方)或卖方(如果任何一家公司是主要被保险方)、附加被保险人或其关联公司，以及如果附加被保险人被禁止直接根据适用保险单采取此类行动的范围内(如果卖方是主要被保险方)不时要求的范围内，主要被保险方应代表附加被保险人(或企业)根据在关闭之前任何时间有效的、提供保险或可能提供保险的任何基于事故的适用保险单提出任何索赔，对于任何适用的保险事件，包括买方(如果卖方是主要被保险方)或卖方(如果任何一家公司是主要被保险方)不时要求的范围内的全部或部分，作出所有必要的通知并提交与此相关的所有合理要求的证明文件。
6.18
口袋错了；进一步的保证。在交易完成后，如果卖方或其任何关联公司收到任何邮件、包裹或其他通信或通信，或收到与业务或公司有关的任何款项、支票或其他资金或收益(包括其财产和资产)，卖方应并应促使其适用关联公司(S)自负费用和开支，迅速(无论如何在收到后五个工作日内)将该等邮件、包裹、通信、通信、金钱、应收款项、资金或收益汇款给买方。在结束后及结束后的任何时间，每一方均须在切实可行范围内尽快合作及采取进一步行动，并提供该等保证，以及签立、确认及交付任何其他文书或文件，而该等文书或文件是一方合理地要求并为执行本协议所拟进行的交易所需的。
6.19
释放。
(a)
在适用法律允许的最大范围内，卖方和Mechner代表自身及其各自过去、现在和将来的每一家附属公司、继承人、遗嘱执行人或产业，以及各自的继承人和获准受让人(每一方均为“卖方解除方”)，在此最终、无条件和绝对地免除、无罪释放、归还、满足和永久解除责任，自成交之日起生效，(I)每家公司、买方及其各自过去、现在和未来的子公司和附属公司，以及(Ii)各自的各自继承人和获准受让人(每一方均为“卖方解除方”和集体，卖方被解除的当事人)，任何和所有的诉讼、诉讼事由、诉讼程序、反索赔、要求、债务、义务、帐目、责任、留置权、诉讼、判决、合同、侵权和指控，无论是已知的还是未知的、成熟的还是未成熟的、绝对的还是或有的，现在都存在

58

 

或此后产生或发现、断言或未断言、应计或未应计、清算或未清算、或到期或将到期的，不论是成文法或普通法、合同、侵权或其他方面的衡平法或其他方面，任何卖方免责方已经、可能或曾经针对任何卖方免责方，在下列情况下产生、导致或以任何方式与下列事项有关：(A)任何公司(或其各自的任何前身)的业务和事务；(B)卖方或Mechner(视情况而定)的业务和事务；以及(C)任何一家公司在成交前的任何其他行为或不作为(统称为“卖方解除索赔”)。尽管本协议有任何相反规定，卖方解除的索赔不应包括，也不打算限制、损害、以其他方式修改或影响任何卖方免责方的任何权利或索赔或任何卖方免责方的义务，这些权利或义务产生于(X)本协议或任何其他交易文件项下的任何权利或义务，(Y)任何卖方免责方作为管理人有权享有的任何赔偿权利，董事或公司高管根据适用法律或在本协议发布之日有效的公司组织文件，或(Z)在正常业务过程中获得补偿或员工利益的任何权利。
(b)
本第6.19节中的一般免责声明专门用于实施和适用，即使被指控、指控或证明所免除的所有或部分索赔或损害完全是由任何行为或不作为造成的，无论是疏忽、严重疏忽、故意、欺诈或其他原因，或由买方或公司或由买方或公司造成。
(c)
自成交之日起生效，每一卖方解除当事人契约，并同意不直接或间接起诉、提出、主张或维持任何卖方免除索赔，或提起、请求、发起或提起任何关于卖方免除索赔的诉讼或诉讼，所有这些都根据本协议解除。
(d)
每一卖方免责方承认并同意，他或她根据本协议(直接或间接)收到的代价和任何其他交易文件，以换取卖方免责索赔的解除，所有这些都是好的和充分的对价，超过了卖方免责方已经有权获得的任何有价值的东西。每一卖方免责方进一步放弃并免除买方就卖方免责方在公司的直接或间接股权方面的进一步分配或付款的任何和所有权利，但本协议或任何其他交易文件项下的任何权利除外。

59

 

第七条

购买条件

7.1
每一缔约方完成结案的义务的条件。每一方完成本协议所述交易的各自义务应在下列条件完成时或之前得到满足：
(a)
高铁法案。适用于根据《高铁法案》(或其任何延期，包括与任何政府实体签订的任何计时协议到期或终止)进行的交易的等待期应已到期或终止。
(b)
FINRA批准。关于根据本协议拟进行的交易变更经纪公司的所有权或控制权，(I)FINRA应已根据FINRA规则1017发布其批准，或(Ii)经纪公司根据FINRA规则1017(C)提交申请批准所有权或控制权变更的30天期限已届满，FINRA不会对此类所有权或控制权变更施加任何临时限制。
(c)
没有禁制令。任何政府实体不得发布、颁布或发出任何仍然有效的命令、行政命令、暂缓执行令、法令、判决或禁令(无论是临时的、初步的还是永久的)，也不得制定、颁布和生效任何法律，使本协议预期的交易成为非法的，或以其他方式禁止或强制完成本协议预期的交易。
7.2
买方义务的附加条件。买方完成本协议所设想的交易的义务应在下列每个附加条件结束时或之前得到满足，其中任何附加条件均可由买方以书面方式完全放弃：
(a)
陈述和保证。
(i)
(A)第二条规定的卖方的陈述和保证(卖方基本陈述除外)在截止日期时应真实无误，如同在截止日期当日作出的一样，除非(I)该陈述和保证是在特定日期作出的，在这种情况下，该陈述和保证应在该日期时真实和正确，以及(Ii)该陈述和保证未能真实和正确(不考虑其中的任何重要性、卖方实质性不利影响或类似的限制)没有对卖方造成实质性的不利影响，和(B)卖方的基本陈述在各方面都应真实、正确，如同在截止日期当日所作的一样，但如果该等陈述和保证是在特定日期作出的，则在这种情况下，该等陈述和保证在该日期时应同样真实和正确。买方应已收到一份由卖方正式授权的官员签署的、日期为截止日期的证书。

60

 

(Ii)
(A)第三条所列卖方的陈述和保证(公司基本陈述和第3.6(A)(I)和3.18节中的陈述和保证除外)在截止日期时应真实无误，如同在截止日期时所作的陈述和保证一样，但以下情况除外：(I)该陈述和保证是在特定日期作出的，在这种情况下，该陈述和保证在该日期时应真实无误；以及(Ii)如果该陈述和保证不属实和正确(不影响任何重大意义，公司重大不利影响或其中的类似限制)没有也不会合理地预期会对公司产生重大不利影响，(B)公司基本陈述和第3.6(A)(I)节中的陈述和保证在截止日期时应在各方面都是真实和正确的，就像在截止日期和截止日期一样，除非该陈述和保证是在特定日期明确作出的，在这种情况下，第3.18节中的陈述和保证应在截止日期时真实和正确，且(C)在截止日期时，第3.18节中的陈述和保证在所有重要方面都应真实和正确，就像在截止日期和截止日期时一样，但如果该陈述或保证符合重要性、公司重大不利影响或任何类似的限制条件，则该陈述或保证在所有方面都应真实和正确。买方应已收到由卖方正式授权的官员签署的、日期为截止日期的证书，表明第7.2(D)条中的条件已得到满足。
(b)
履行各公司和卖方的义务。各公司及卖方须在各重大方面履行及遵守本协议规定彼等于成交当日或之前须履行及遵守的所有契诺及义务；买方应已收到一份日期为成交日期的证明书，并由卖方正式授权的高级职员签署。
(c)
第三方托管协议。卖方和托管代理应已正式签署托管协议并交付给买方。
(d)
无公司重大不良影响。自本协议签订之日起，公司未发生任何重大不利影响。
(e)
第三方同意。卖方和公司应已获得附表7.2(E)所列的同意和豁免(在任何情况下，其形式和实质均应令买方合理满意)，并且其副本应已交付买方。
(f)
对某些合同的处理。买方应已收到(I)书面证据(以买方合理满意的形式和实质内容)，证明所有关联合同(附表7.2(F)(I)所列合同除外)已终止，并且任何此类关联合同的每一方都免除了与之相关的任何进一步的责任或义务，(Ii)根据第6.15节就任何合同、知识产权或其他资产的转让正式签署的转让文件(买方合理满意)。
(g)
结账交付成果。买方应已收到第1.4(D)和1.4(E)条所列的物品。

61

 

(h)
梅切纳雇佣协议。Mechner雇佣协议将保持完全效力，不得由Mechner修改、撤销或以其他方式修改。
(i)
延长支持协议。两家公司应已按附表7.2(I)所列条款以及买方合理接受的其他形式和实质订立合同(“延长支持协议”)，并且该合同的副本应已交付买方，该合同应在成交时具有完全效力和效力。
7.3
卖方义务的附加条件。卖方完成本协议所设想的交易的义务，须在下列每个附加条件结束时或之前得到满足，卖方可以书面方式完全免除这些附加条件中的每一个：
(a)
陈述和保证。(I)第四条所列买方的陈述和保证(买方基本陈述除外)在截止日期时应真实和正确，如同在截止日期当日和截止日期时一样，除非(A)该陈述和保证是在特定日期作出的，在这种情况下，该陈述和保证在该日期时应真实和正确，以及(B)该陈述和保证未能真实和正确(不影响其中的任何重要性、买方实质性不利影响或类似的限制)没有对买方造成重大不利影响，和(Ii)买方的基本陈述应在各方面都真实和正确(除第4.7(A)节所述的陈述和保证应真实和正确外)，如同在截止日期和截止日期一样，除非该陈述和保证是在特定日期作出的，在这种情况下，该陈述和保证在该日期应同样真实和正确。卖方应已收到由买方正式授权的高级职员签署的截止日期为成交日期的证书。
(b)
履行买方的义务。买方应在所有实质性方面履行并遵守本协议规定其在成交时或之前必须履行和遵守的所有契诺和义务；卖方应已收到由买方正式授权的高级职员签署的截止日期为成交日期的证书。
(c)
第三方托管协议。买方和托管代理应已正式签署托管协议并将其交付给卖方。
(d)
无买方重大不良影响。自本协议签订之日起，买方未发生任何重大不利影响。
(e)
结账交付成果。卖方应已收到第1.4(F)节所列物品。

62

 

7.4
对成交条件的失望。买方和卖方均不得依赖于本条款第七条规定的任何条件的失败，如果这种失败主要是由于该方或其各自的关联公司(就卖方而言，包括每一家公司)未能本着诚信行事或未能遵守其在此规定的协议造成的。

第八条

赔偿

8.1
需要赔偿的事情。
(a)
由卖方赔偿。在符合本条第八条的条款和条件的情况下，从成交之日起和成交后，卖方应赔偿买方受赔人，使其不受买方受赔人所招致或遭受的任何和所有损害的损害，但赔偿的范围应基于、引起、导致或归因于：
(i)
卖方终止卖方根据本协议有义务履行的任何契约或协议后的任何违约；
(Ii)
任何一家公司的任何税收(为避免疑问，包括任何一家公司的任何由卖方或卖方的任何直接或间接股东负责的任何税收)，(A)任何关闭前的纳税期间，(B)截至任何跨期结束日期的部分，以及(C)根据《财务条例》第1.1502-6条(或任何类似的法律规定)在关闭之前由于任何一家公司是或曾经是合并、合并、统一或类似集团的成员，除(X)此类税项包括在确定成交现金对价中，或(Y)此类税项是在成交日后在正常营业过程之外发生的任何交易所产生的(本协议或任何其他交易文件考虑的此类交易除外)；
(Iii)
任何违反公司基本陈述或卖方基本陈述的行为；以及
(Iv)
披露明细表第3.7(A)节、第3.12(E)节和第3.12(A)节最后一项披露的事项。
(b)
由梅切纳赔偿。在符合第VIII条的条款和条件的情况下，在交易结束后，Mechner应根据Mechner违反第6.7节或第6.19节中规定的任何契约或协议所产生的、引起的或可归因于Mechner违反第6.7节或第6.19节规定的任何契诺或协议的情况，对买方受赔人造成的任何和所有损害进行赔偿，并使其不受损害。
(c)
由买方赔偿。在符合本条第八条的条款和条件的情况下，从成交之日起和成交后，买方应赔偿卖方受赔人，并使其不受卖方受赔人所招致或遭受的任何和所有损害的损害，但赔偿的程度应基于、引起、导致或归因于：

63

 

(i)
买方终止根据本协议有义务履行的任何契诺或协议后的任何违约；以及
(Ii)
任何违反本协议中规定的买方陈述或保证的行为。
8.2
要求赔偿。
(a)
第三方声明。因第三方诉讼而根据本协议提出的所有赔偿要求均应按照下列程序进行。如果受补偿方收到第三方对该受补偿方采取的任何诉讼的通知，或在较早时得知有任何第三方诉讼，则应在可行的情况下尽快向补偿方提供有关的书面通知(“第三方索赔通知”)，该通知应合理详细地描述构成该第三方诉讼依据的事实和本合同项下的赔偿要求，并应包括对实际遭受或发生的或可合理预期发生的索赔金额的善意估计(如果合理可行)；但未发出通知并不解除赔偿方在本条第八条项下的任何义务，除非赔偿方因此而受到不利损害。双方承认并同意，第三方索赔通知必须在第8.3节规定的任何适用存活期到期之前交付(无论是否已根据该第三方诉讼启动正式法律诉讼)。在该第三方索赔通知交付后第30天之前的任何时间，补偿方可以(但没有义务)在书面通知给被补偿方后，由合理地令被补偿方满意的律师控制该第三方诉讼的辩护；但条件是：(X)如果被补偿方真诚地确定该第三方诉讼的抗辩行为或任何拟议的解决方案将合理地预期将涉及对被补偿方施加刑事责任，或将合理地预期将对被补偿方开展业务的能力造成重大不利影响，且(Y)在被补偿方收到关于被补偿方是否将承担该第三方诉讼的抗辩的控制权的通知之前，被补偿方不得接管第三方诉讼的辩护，受补偿方应采取任何合理必要的行动，及时维护各方对该第三方诉讼的集体权利。如果补偿方选择不承担或不及时承担对此类抗辩的控制，受补偿方应控制针对此类第三方诉讼的抗辩，或以其他方式寻求谈判或和解。如果补偿方控制了这种抗辩，被补偿方可以自费选择律师参与其中；但如果被补偿方根据律师的建议合理地得出结论：(I)补偿方和被补偿方在这种第三方诉讼中存在利益冲突，或(Ii)被补偿方有与补偿方不同或不同于其可用的法律辩护，则就本协议而言，被补偿方的律师的合理费用、费用和开支应被视为“损害”；但是，在任何情况下，补偿方均不负责为每个司法管辖区内需要律师的所有受补偿方支付一(1)名以上律师的费用和开支。控制这种辩护的一方应当保留对方当事人及其

64

 

律师应告知第三方诉讼的地位及其辩护，并应考虑另一方或其律师就此提出的建议。在任何第三方诉讼的辩护或起诉中，双方当事人及其律师应与其他各方合理合作，包括提供与辩护、谈判或和解有关的所有相关通信、记录、文件、证词和信息的副本或合理访问，并出席可能合理要求的与此相关的会议、证据开示程序、听证、审判和上诉。未经补偿方事先书面同意，被补偿方不得同意任何此类第三方诉讼的任何和解或妥协(同意不得被无理拒绝、附加条件或拖延)。未经被补偿方事先书面同意，补偿方不得同意对该第三方诉讼中的任何判决进行任何和解或妥协，或允许违约或同意在该第三方诉讼中作出任何判决，该判决不包括被补偿方完全和无条件地免除与之有关的所有责任或义务，或在未经被补偿方事先书面同意的情况下将任何责任或义务强加给被补偿方(同意不得被无理拒绝、附加条件或拖延)。第8.2(A)节与第6.6节之间的任何冲突应适用第6.6节。
(b)
不涉及第三方的索赔程序。希望根据本协议提出不涉及第三方诉讼的赔偿要求的受补偿方应在知悉索赔依据后，在切实可行的范围内尽快向补偿方交付索赔通知；但不交付索赔通知并不解除补偿方在本第八条项下的任何义务，除非赔偿方因此而受到不利损害。双方承认并同意，索赔通知必须在第8.3条规定的任何适用存活期到期之前交付。如果索赔在被补偿方交付适用的索赔通知后60天内仍未得到解决，则补偿方和被补偿方均有权根据第11.9节的规定将此类争议提交有管辖权的法院，并有权根据本协议的条款和规定向被补偿方提供任何其他补救措施。
8.3
生存。
(a)
双方当事人打算在适用的情况下以合同形式缩短适用的诉讼时效，双方同意：
(i)
本协议中规定的卖方或公司的任何陈述和保证(公司基本陈述和卖方基本陈述除外)均不能继续存在，所有此类陈述和保证应在本协议结束和根据第9.1条终止时终止；
(Ii)
公司基本申述和卖方基本申述将在截止日期三周年前继续存在，届时它们将终止；

65

 

(Iii)
本协议中规定的买方陈述和保证(买方基本陈述除外)应在成交后继续有效，直至成交之日一周年为止，到时它们将终止；
(Iv)
买方的基本申述应在交易结束后继续存在，直至交易结束三周年为止，届时它们将终止；以及
(v)
本协议所载的每项契诺及其他协议(包括第VIII条所载的弥偿责任)将于收市后继续有效，直至该等契诺或协议(或如无，则无限期)所载承诺的期限届满为止；但按其条款须于收市时或之前履行(全部或部分)的每项契诺及协议，在关乎收市时或之前履行该等契约及协议的范围内，应于收市时终止，而在收市后不得就任何在收市时或之前违反的指称提出或维持任何申索。
(b)
尽管第8.3(A)节或本协议的其他部分有任何相反规定，本协议中的任何内容不得被解释为限制(I)对实施此类欺诈的一方提出的任何欺诈索赔，或(Ii)任何买方受赔偿人根据R&W政策享有的任何权利。
(c)
如果在第8.3(A)节规定的适用存活期终止或期满之前，根据第八条适当地主张了一项赔偿要求，并且在该存活期结束之前，该索赔仍未得到最终解决，则该索赔应继续有效，直至该索赔的全部和最终解决为止。为免生疑问，除欺诈事件外，在第8.3(A)节中有关被指控违反的陈述、保证、契诺或协议的存活期终止或期满后，不得就任何被指控违反的陈述、保证、契诺或协议提出任何赔偿要求。
8.4
限制；付款的优先顺序。
(a)
尽管本协议有任何相反规定(欺诈案件除外)：
(i)
关于根据第8.1(A)(I)条或第8.1(A)(Iv)条与卖方赔偿义务有关的任何损害赔偿，买方被赔付人应首先有权从赔偿托管账户中追偿卖方根据本第八条所欠的任何损害赔偿；但如果赔偿代管账户中的金额不足以支付应付的损害赔偿，买方被赔付人应有权从卖方以现金支付剩余的损害赔偿金；
(Ii)
对于与卖方根据第8.1(A)(Ii)条承担的赔偿义务有关的任何损害，买方受赔人有权获得赔偿，并应：(A)首先从赔偿代管账户中获得赔偿，直至支付了R&W保单下的保留金(或者，如果赔偿代管账户中的剩余金额不足以支付)

66

 

此类损害，来自卖方)；(B)第二，来自R&W政策；以及(C)第三，如果由于超出保险限额或该等事项不在R&W保单承保范围内而导致任何剩余金额不在R&W保单的承保范围内，则从赔偿托管账户中提取(只要在赔付托管账户中的剩余金额不足，买方受赔人有权从卖方以现金支付此类剩余损害赔偿，双方同意，除非已达到R&W保单下的承保限额或该事项不在R&W保单的承保范围内，否则，根据第8.1(A)(Ii)条规定的追索权应仅限于赔偿托管账户和R&W保单)；
(Iii)
对于本协议所包含的卖方或公司的陈述和保证(公司基本陈述和卖方基本陈述除外)的违反或不准确，买方唯一和唯一的损害追索权应来自R&W保单；
(Iv)
对于与根据第8.1(A)(Iii)节卖方的赔偿义务有关的任何损害，此类损害应得到：(A)首先，根据R&W保单进行赔偿；(B)如果此类损害因超出保险限额而不在R&W保单的承保范围内，则应从赔偿托管账户的剩余金额中支付；但如果赔偿代管账户中的剩余金额不足，买方受赔偿人应有权从卖方以现金支付剩余的损害赔偿金，双方同意，除非已达到保险范围内的保险限制，否则根据第8.1(A)(Iii)条的追索权应仅限于保险范围内的保险；
(v)
对于根据第8.1(B)条就梅切纳的赔偿义务向买方受赔人支付的任何损害赔偿，该损害赔偿应完全由梅切纳以现金支付；
(Vi)
在任何情况下，卖方根据本条款第八条提供的赔偿金额不得超过卖方根据本协议实际收到的最终成交现金对价和股票对价(基于买方成交股票价格)的总和(包括根据第1.5和8.5条收到的金额)，并且在任何情况下，Mechner根据本条款第八条提供的赔偿金额均不得超过截至成交时Mechner在卖方的有效所有权百分比的乘积(为免生疑问，Mechner在Pragma Group Investors LLC的所有权权益和任何由Mechner持有的收购卖方权益的期权所代表的卖方的有效经济所有权权益)乘以卖方根据本协议实际收到的最终成交现金对价和股票对价(基于买方收盘价)的总价值；
(Vii)
买方根据第8.1(C)(Ii)条有义务提供赔偿的损害赔偿总额(违反任何买方基本申述除外)不得超过12,800,000美元；以及
(Viii)
在任何情况下，买方根据第八条规定提供的赔偿金额不得超过最终成交现金对价和实际支付的股票对价(基于买方收盘股票价格)的总和

67

 

或(不重复实际支付的金额)根据本协议应向卖方支付的金额(包括根据第1.5和8.5条应支付的金额)。
(b)
尽管本协议有任何相反规定，买方不应被要求根据第8.1(C)(Ii)条提供赔偿，除非且直到：(I)卖方受赔人因任何个别索赔(或一系列相关索赔)产生的损害赔偿金额超过25,000美元，以及(Ii)卖方受赔人造成的所有可赔偿损害总额超过320,000美元(“免赔额”)；但买方只需支付或对超出免赔额的任何此类可赔偿损失负责，但须遵守第VIII条规定的其他限制。尽管有上述规定，第8.4(B)节规定的限制不适用于买方的任何基本陈述或欺诈。
(c)
在任何情况下，任何赔偿方均不对按照第8.3(A)条规定的适用存活期届满后第三方索赔通知或收到的索赔通知中索赔的损害赔偿或第八条规定的其他金额负责或承担责任。
(d)
为了根据第8.1(A)(Iii)节或第8.1(C)(Ii)节确定需要赔偿的损害金额，以及为了确定导致获得赔偿的权利的陈述或保证是否被违反或不是真实和正确的，这些陈述和保证中的任何“材料”、卖方重大不利影响、公司重大不利影响、买方重大不利影响或类似资格(视情况而定)不应生效；此外，第8.4(D)节不适用于第3.6(A)节的第(I)节或第4.6(A)-(C)节，也不改变“公司材料合同”的含义。
(e)
根据本条第八条规定的任何损害赔偿的金额，应减去被补偿方或被补偿方的任何关联公司(I)根据任何保险单(包括R&W保险单)实际收回的任何金额，扣除被补偿方在进行此类赔偿(包括任何记录在案的保费增长)时承担的任何合理成本和开支，或(Ii)从任何第三方(不包括根据保险单)获得的损害赔偿，作为对引起赔偿要求的事项的损害赔偿。如果被补偿方(或其任何关联方)收到与损害索赔有关的任何保险或其他第三方付款，而根据本条款第八条的规定，补偿方已最大限度地要求赔偿方为此类损害提供赔偿，则应在收到此类保险或其他第三方付款后十(10)天内向补偿方支付，超出的数额相当于(X)受补偿方先前根据本条款第八条就此类索赔收到的金额，加上收到的保险或其他第三方付款的金额(扣除受补偿方在进行此类赔偿时承担的任何合理成本和开支(包括税款))，超过(Y)受补偿方因此类索赔而产生的损害金额(例如，如果(1)被补偿方招致10美元的损害，(2)由于根据第八条适用的限制，赔偿方只需赔偿

68

 

如果(3)被补偿方实际支付了其需要提供赔偿的全部8美元的损害赔偿金，(4)被补偿方随后收取了4美元的保险收益，那么(5)被补偿方将有义务向被补偿方支付2美元(这样，被补偿方就其所造成的10美元的损害获得全部赔偿-净额6美元来自补偿方，4美元来自保险人)。
(f)
除适用法律另有要求外，各方应将根据本协议支付的所有赔偿款项视为对所有税收目的的总购买价格(包括最终成交现金对价和股票对价)的调整。
(g)
每一方应，并应促使其关联公司在意识到这一点后，采取合理步骤，包括使用商业上合理的努力，向保险公司寻求其有权获得的任何赔偿(为免生疑问，不应包括开始或以其他方式参与任何诉讼、仲裁或其他程序的任何义务)，以减轻与根据第八条要求赔偿的任何事项相关的损害。
(h)
根据第八条向任何买方受赔方提供的任何损害赔偿金额，不应包括在确定估计成交现金对价或最终成交现金对价时所考虑的任何金额，在任何情况下，受赔方不得获得重复的赔偿。
(i)
但下列情况除外：(I)衡平法救济索赔(包括具体履行)，(Ii)针对实施此类欺诈的一方的欺诈索赔，(Iii)根据第6.8条对根据合并或根据Mechner雇佣协议成为本协议一方的任何人提出的索赔，以及(Iv)关于最终结算现金对价的确定的争议(应完全按照第1.5条解决和支付)，包括在每一种情况下，在结算开始和之后与之相关的任何和所有权利、补救和诉讼，受保障方在本条第八条下的权利应是受保障方及其各自关联方对本协议项下的索赔或与本协定标的的交易有关的唯一和排他性补救。
8.5
赔偿代管。
(a)
成交时，买方应以第三方托管机构或其代理人的名义发行(或指示买方转让机构发行)赔偿托管股。交易完成后，买方应根据《托管协议》尽快向托管代理和卖方提交书面证据(以直接登记声明或其他关于已登记赔款托管股份的习惯书面证据的形式)，证明发行的赔款托管股份和登记的赔款托管股份将按照本协议和《托管协议》的规定，以托管代理人或其代理人的名义登记入账。根据《托管协议》，从赔款托管股份或与赔款托管股份相关赚取的任何股息、分派或其他收入应存入赔款托管账户。

69

 

与赔偿托管股份有关的此类存款股息、分派或其他收入应保留在赔偿托管账户中，并根据本协议的规定和托管协议进行分配。在赔偿托管份额由托管代理持有期间，卖方应保留投票表决赔偿托管份额的权利。
(b)
根据第8.1(A)条规定，买方有权从赔偿托管账户中追回的任何损害赔偿金额最终确定后的两个工作日内，卖方和买方应指示托管代理向买方发放价值等于该损害赔偿金额的买方普通股股份(基于买方关于该确定日期的适用股票价格，且股份数量四舍五入至最接近的完整股份)，买方应立即取消任何该等股份。
(c)
在存续日期之后的两个工作日内，买方和卖方应指示托管代理从赔款托管账户中向卖方发放剩余在赔款托管账户中的买方普通股，减去买方普通股的数量，其价值(基于买方关于生存日期的适用股票价格，该股份数量四舍五入为最接近的完整股份)等于买方根据第8.1(A)条及时提出的任何尚未按照第八条最终确定的赔偿索赔的损害赔偿额。
(d)
如果买方普通股的任何股份由于第8.5(C)条规定的扣缴而未从赔偿托管账户中解除，则在任何此类未决索赔最终确定后，买方和卖方应促使托管代理在两个工作日内向买方解除买方普通股的数量，其价值(基于买方关于该确定日期的适用股票价格，股份数量四舍五入为最接近的完整股份)等于最终确定应就该索赔向买方受赔人支付的损害赔偿额(如果有的话)。买方应立即安排注销任何此类股份。
(e)
在根据第8.5(C)节对所有未决索赔进行最终确定并按照第8.5(D)节的规定解除债权(如果有的话)后，卖方和买方应立即促使托管代理向卖方解除赔偿托管账户中剩余的任何买方普通股。
(f)
买卖双方同意附表8.5所列事项。
8.6
现金赔款。根据本条款第八条应支付给任何受赔方的任何损害赔偿的金额在最终确定后五个工作日内，如果不应根据本第八条从赔偿代管账户中支付(或如果没有剩余金额)，则赔付方应通过电汇立即支付的资金以现金形式向适用的受赔方支付此类损害赔偿金额。

70

 

第九条

终止和修订

9.1
终止。本协议可在合同结束前的任何时间终止(关于第9.1(B)至9.1(E)条，由买方或卖方书面通知另一方)：
(a)
经买卖双方书面同意；或
(b)
如果截止日期不是在外部日期，则买方或卖方均有权终止本协议；但是，如果未能在外部日期当日或之前终止本协议，则一方不能享有根据本协议第9.1(B)款终止本协议的权利，这主要是由于该方(或就卖方而言，是本公司)违反本协议，或主要是由于该方(或就卖方而言，是任一家公司)未能履行本协议项下的任何实质性义务；或
(c)
如果有管辖权的政府实体发布了不可上诉的最终命令、法令或裁决，或采取了任何其他不可上诉的最终行动，则由买方或卖方提出，在每种情况下，都具有永久限制、禁止或以其他方式禁止本协议所设想的交易的效果；但是，如果发布该命令、法令、裁决或采取此类行动的主要原因是该方(或就卖方而言，是其中一家公司)违反本协议，或主要是由于该方(或就卖方而言，是任何一家公司)未能履行其在本协议项下的任何实质性义务，则一方不能享有根据本条款第9.1(C)款终止本协议的权利；或
(d)
如果卖方或任何一家公司违反或未能履行本协议中规定的任何陈述、保证、契诺或协议，或者如果卖方或任何一家公司的任何陈述或保证变得不真实，违反或未能履行或为真实的，(I)将导致第7.2(A)或7.2(B)节中规定的任何条件不能得到满足，以及(Ii)如果可以治愈，不得在卖方收到买方关于该违约或不履行或不真实的书面通知后30天内予以补救或放弃；但是，如果买方当时严重违反了本协议中规定的买方的任何陈述、保证、契诺或协议，以致不能满足第7.3(A)或7.3(B)节中规定的任何成交条件，则买方无权根据本第9.1(D)款终止本协议；或
(e)
如果买方违反或未能履行本协议中规定的任何陈述、保证、契诺或协议，或如果买方的任何陈述或保证变得不真实，下列情况将由卖方承担：(I)违反或未能履行或不真实(I)将导致7.3(A)或7.3(B)项所述条件不能得到满足；(Ii)如果可以治愈，则不应在买方收到卖方书面通知后30天内治愈或放弃；但是，如果卖方或任何一家公司发生重大违约，则卖方不能享有根据本9.1(E)款终止本协议的权利

71

 

本协议中规定的卖方或该公司各自的任何陈述、保证、契约或协议，导致第7.2（a）或7.2（b）条规定的任何成交条件无法满足。
9.2
终止的效果。 如果根据第9.1条终止本协议，本协议应立即失效，买方、公司、卖方或其关联公司或其各自的任何高级职员、董事、经理或股东均不承担任何责任或进一步义务;前提是：（a）任何此类终止均不得免除任何一方在此类终止前因任何故意违约或欺诈而承担的损害赔偿责任，包括该方的关闭义务，如果根据本协议的条款，该方有义务这样做，以及（b）第5.2条的每一条（保密），第6.4节（公开披露），第9.2节（终止的效力），第9.3节（费用和支出），第十一条（杂项）（在每种情况下，包括第十条（定义）中相关大写术语的各自含义）本协议终止后，保密协议应继续完全有效，并在本协议终止后继续有效。 任何规定不得限制或阻止任何一方行使其在第11.10条下可能拥有的任何权利或补救措施。
9.3
费用和开支。 除非本协议另有明确规定（包括R&W保险费用）、与本协议、其他交易文件以及本协议拟进行的交易相关的所有费用和支出，应由产生该等费用和支出的一方支付，无论交易是否完成;然而，前提是，（a）任何未支付的公司交易费用应根据第1.4（a）条在交割时支付，（b）R&W保险费用应由卖方支付50%，作为未支付的公司交易费用（总上限为150，000美元），剩余部分的R&W保险费用应由买方支付。
9.4
修订内容 本协议（包括附表和附件）不得修改，补充或以其他方式修改，除非由买方和卖方签署的书面文书，并明确引用本协议。
9.5
延期;弃权。 在法律允许和正式授权的范围内，各方可随时：（a）延长任何其他一方履行任何义务或其他行为的时间，（b）放弃本协议或根据本协议交付的任何文件（包括任何交易文件）中包含的陈述和保证中的任何不准确之处;放弃遵守本协议或任何交易文件中包含的任何协议或条件;假设，（一）一方对任何此类延期或放弃的任何协议只有在代表该方签署的书面文件中载明时才有效具体参考本协议或适用的交易文件;（ii）此类延期或弃权不应被视为适用于任何履约时间、任何陈述或保证的不准确性或不遵守任何协议或条件（视情况而定），但此类延期或弃权中明确规定的除外。 尽管有上述规定，根据本协议采取的任何行动均不应被视为构成采取该行动的一方放弃遵守本协议所载的任何陈述、保证、契约或协议，任何一方未能或延迟主张其在本协议项下的任何权利或以其他方式放弃该等权利。

72

 

第十条

定义

10.1
定义. 本协议各方面应受中华人民共和国大陆地区法律的管辖。

“会计原则”是指在与编制截至2022年12月31日和截至2022年12月31日止年度的卖方财务报表所使用的会计原则、政策、方法和程序一致的基础上应用的GAAP。

“合格投资者问卷”具有第1.6（d）条所述的含义。

“收购提案”指任何书面或口头提案、询价、意向或要约（a）涉及卖方或公司的合并、整合、解散、出售大部分资产、资本重组或其他业务合并或类似交易，（b）涉及发行公司的任何股权或代表卖方10%或以上的股权，或（c）以任何方式收购，直接或间接，无论是在一项交易还是一系列相关交易中，公司的任何股权或公司总合并资产的10%或以上，或卖方的股权或合并资产，在每种情况下，本协议预期的交易除外。

“法案”指特拉华州有限责任公司法案。

“附加被保险人”指（a）对于任何公司保险单，卖方是指定的被保险人，公司和（b）对于任何其他公司保险单，在该保险单作为本协议日期的附加被保险人所涵盖的范围内，卖方。

“额外期权套现金额”是指相当于收盘股票对价部分(不实施(A)(Ii)款所述扣除并扣除适用于此类期权的任何行权价格)的合计价值(以买方收盘价为基础)的金额，该金额应支付给在紧接成交前未结清的卖方期权持有人，以根据第1.8节取消所有此类卖方期权，并支付给就先前已行使的卖方期权发行的B类卖方单位持有人；但买方不对该计算或其中的任何错误负责或承担任何责任，在任何情况下，额外的期权套现金额不得超过2,834,295美元。

对一个人来说，“附属公司”是指在作出决定时，通过一个或多个中间人直接或间接控制、由该人控制或与该人共同控制的任何其他人。就本定义而言，“控制”(包括术语“受控制”和“受共同控制”)是指通过拥有有表决权的证券或其他所有权权益、合同或其他方式，直接或间接地指导或导致指导该人的管理层和政策的权力，包括，就公司、合伙企业或有限责任公司而言，

73

 

直接或间接拥有该公司超过50%的有表决权证券或合伙企业或有限责任公司的有表决权权益。

“关联合同”的含义如第3.19(B)节所述。

“合计平仓期权套现支付金额”是指根据第1.9节的规定，支付给卖方期权持有人的与平仓相关的合计期权套现付款金额。

“协议”的含义如前言所述。

“反垄断法”系指经修订的《哈特-斯科特-罗迪诺法案》、经修订的《谢尔曼法案》、《克莱顿法案》、《联邦贸易委员会法》以及任何其他适用的联邦、州或外国法律、法规或法令，旨在禁止、限制或规范为垄断或限制贸易的目的或效果的行为。

“反托拉斯令”指根据或关于任何反托拉斯法发布的任何判决、禁令、命令（无论是临时的、初步的还是永久的）或法令。

“适用的保险单”指（a）关于任何一家公司所招致的任何索赔、作为、不作为、事件、情况、事故或损失（或其继承人或允许的受让人）、卖方作为主要被保险方的每份公司保险单，以及（b）关于卖方产生的任何索赔、行为、疏忽、事件、情况、事故或损失，每个公司保险单，其中任何一家公司是主要被保险方，卖方是附加被保险人。

“资产负债表日”具有第3.5（b）节中规定的含义。

“破产和衡平法例外”是指破产、无力偿债、欺诈性转让、重组、延期偿付以及与债权人权利和一般衡平法原则有关或影响债权人权利和一般衡平法原则的普遍适用的类似法律的效力。

“经纪商-经销商合规政策”具有第3.13（o）条中规定的含义。

“经纪商-经销商公司”是指Pragma LLC，一家纽约有限责任公司。

“营业日”指除（a）星期六或星期日或（b）位于纽约州纽约市的银行机构根据法律、行政命令或政府法令允许或要求关闭的任何日子。

“业务员工”指公司雇用的每个人，包括根据公司或其任何关联公司的任何政策休病假、探亲假、军事假或事假的员工。

“业务服务提供商”指并非受雇于公司但向公司提供服务的每一个人，包括公司聘用的任何董事、独立顾问和/或承包商。

74

 

“买受人”的含义如前言所述。

“买方适用股票价格”指在确定日期之前的交易日结束的15天期间内，纳斯达克全球精选市场上买方普通股交易价格的成交量加权平均值（由彭博社报告，或如果没有报告，则由双方共同选择的另一权威来源报告）。

“买方资本化日期”具有第4.7（a）条中规定的含义。

“买方收盘价”指截至收盘日前第五个交易日（包括该日）的15日期间内的交易日，纳斯达克全球精选市场上买方普通股交易价的成交量加权平均数（由彭博社报告，或如果未报告，则由双方共同选择的其他权威来源报告）。

“买方普通股”指买方的普通股，每股面值0.003美元。

“买方披露计划”是指买方在签署本协议的同时向卖方和公司提交的披露计划。

“买方员工计划”指为买方或其任何子公司的任何现有员工的利益或与之相关的任何员工福利计划。

“买方股权奖励”具有第4.7（a）条中规定的含义。

“买方基本陈述”指第4.1（a）条（组织）、第4.2（a）条（权限）、第4.4条（融资）、第4.5条（经纪人）和第4.7条（资本化）中规定的陈述和保证。

“买方受偿人”指买方及其关联公司（包括交割后的各公司），以及（如适用）其各自的董事、高级职员、雇员、代理人和代表，以及其各自的继任者和受让人。

“买方重大不利影响”是指任何变更，单独或与任何其他变更一起，（i）合理预期将阻止或严重损害或延迟买方履行其在本协议项下的义务和完成本协议预期的交易的能力，或（ii）已经或合理预期将对业务产生重大不利影响，买方及其子公司的财务状况或经营业绩，作为一个整体;但是，前提是，以下任何一项均不应构成，或在确定是否发生上述第（ii）条规定的买方重大不利影响时应予以考虑：（a）适用法律或GAAP或其权威解释的变更;（b）对买方及其子公司经营所在行业产生普遍影响的变化;（c）一般经济或政治状况或一般金融或资本市场的变化;（d）采取的任何行动（或省略）根据本协议的明确要求或应卖方或公司的书面要求;（e）任何地震、飓风、海啸、龙卷风、洪水、泥石流、野火或其他自然灾害或任何

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流行病、流行病或疾病暴发(包括新冠肺炎)，或恐怖主义、军事行动或战争(无论是否宣布)；(F)因本协议预期的交易悬而未决或宣布而引起或导致的变化，包括客户或供应商的行动或员工损失(但因买方违反本协议而引起或导致的且不限于第4.2(B)节)；(G)买方普通股或买方任何其他证券的价格或交易量的变化(但第(G)款中的例外情况不得阻止或以其他方式影响任何关于此类故障的根本原因已经或将合理地预期会对买方产生重大不利影响的确定)；或(H)买方或其附属公司未能满足对收入、收益、现金流或现金状况的任何内部或公开预测、指导、估计或预测，或内部或已公布的财务或经营预测(但本条(H)中的例外情况不应阻止或以其他方式影响任何关于此类失败的根本原因已经或将合理地预期会对买方产生重大不利影响的确定)；但上述(A)、(B)、(C)及(E)项所述任何事项所引起、引起或可归因于任何前述事项的任何变动，在决定“买方重大不利影响”是否已发生或可能、将会或可合理预期发生时，应予以考虑，只要该变动对买方及其附属公司整体而言对买方及其附属公司有不成比例的不利影响，而与买方及其附属公司所在行业及市场的其他参与者相比，则应予以考虑。

“买方知情”和类似含义或含义的词语是指在合理查询后，对附表10.1(A)所列任何人的实际知情。

“变化”是指任何变化、事件、事实、情况、发生或发展。

“索赔通知”系指书面通知，其中包括(A)对索赔的合理详细描述(在被补偿方当时所知的范围内)，包括对索赔依据的合理解释，以及对被补偿方所发生或合理预期发生的任何损害的描述(包括估计的金额)，(B)被补偿方根据第八条有权获得赔偿的声明，以及(C)要求支付此类损害的金额。

“结案”的含义如第1.2节所述。

“结算现金金额”是指以下各项的总和：(A)截至美国东部时间上午12点01分，任何一家公司持有的所有现金、现金等价物和有价证券(限制性现金除外)，减去(B)在东部时间上午12点01分或之前出具的所有未清偿(未结清)支票和其他可转让票据，如在东部时间上午12点01分或之前签发的支票、汇票和电汇，减去(C)25万美元(代表PLLC的最低监管净资本要求)。减去(D)任何一家公司为遵守适用法律而必须持有的任何其他现金(不包括PLLC为满足其最低监管净资本要求所需的现金)，加上(E)PLLC与其写字楼租赁有关的信用证所持有的作为抵押品的现金金额，加上(F)PLLC在其清算公司的存款账户中持有的现金金额(如有)，在(A)和(B)条款的情况下，计算如下

76

 

符合《会计原则》。为免生疑问，“结算现金金额”的计算应扣除自东部时间上午12：01之后至交易结束前为止用于支付任何未支付的公司交易费用或债务的金额，否则应在不影响本协议所述交易完成的情况下计算。

“期末现金对价”指现金金额等于(A)75,000,000美元，加上(B)额外期权套现金额，加上(C)期末现金金额，减去(D)期末债务金额，加上(E)营运资本调整净额(为免生疑问，可为正数或负数)，减去(F)未支付的公司交易费用，减去(G)收购价调整托管金额。

“结账日期”是指实际结账的日期。

“结清债务数额”是指公司在紧接结清债务之前的所有债务，但不影响本协议所考虑的交易的完成；但为免生疑问，税负金额的计算应在结清日期当天结束时进行。

“结账结算单”是指一种结算书，根据预计结算表，陈述(1)根据第1.4条有权收取现金付款的每个人的身份，(2)应付给每个人的金额，以及(3)每个人的账户的适用电汇指示。

“收盘股票对价”是指买方普通股的股数，等于(A)53,000,000美元减去(Ii)额外期权套现金额，再减去(Iii)赔偿托管金额除以(B)买方收盘股票价格(四舍五入至最接近的整股)的商数，但须根据第1.6(C)节作出任何调整。

“税法”系指经修订的1986年国内税法。

“公司”的含义如前言所述。

“B-D公司管理文件”的含义如第3.13(M)节所述。

“公司员工计划”是指以下员工福利计划：(I)向任何现任或前任企业员工或企业服务提供商提供福利或补偿，(Ii)由公司采用、维持、赞助、出资或要求出资，或(Iii)公司是当事人、参与或已承担或可合理预期对此负有任何责任，或直接或间接地承担任何责任。

“公司ERISA附属公司”是指属于以下成员的任何实体：(A)受控公司集团(如守则第414(B)节所界定)，(B)受共同控制(如守则第414(C)节所界定)的行业或企业集团，或(C)附属服务集团(根据守则第414(M)节或守则第414(O)节所界定)，其中任何实体均包括或包括公司。

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“公司基本陈述”系指第3.1(A)节(组织、地位和权力)、第3.2节(大写)(不包括第3.2(C)节的最后一句)、第3.3节(子公司)(不包括第3.3节的最后一句)、第3.4(A)节(授权)和第3.22节(经纪人)中规定的陈述和保证。

“公司保险单”是指承保、由公司或任何公司或其财产、资产或人员持有、维护或适用的保险单(包括任何自我保险)。

“公司知识产权”是指公司单独或集体拥有的知识产权和公司许可的知识产权。

“公司IT系统”指公司或代表公司用于处理、存储、维护和操作与公司业务相关的数据、信息和功能的所有计算机系统、技术平台、网络、硬件、软件、数据库、网站和设备。

“公司租赁”指任何不动产或任何不动产权益出租或转租给公司的任何合同。

“公司租赁财产”具有第3.8（b）条中规定的含义。

“公司许可的知识产权”是指公司使用、实践或为使用或实践而持有的所有知识产权，但任何公司所有的知识产权除外。

“公司标志”具有第6.11条中规定的含义。

“公司重大不利影响”是指任何变更，单独或与任何其他变更一起，（i）已经或合理预期将对公司的整体业务、财务状况或经营业绩产生重大不利影响，或（ii）将会或可合理预期会阻止或严重损害或延迟本公司的履行本协议项下义务或完成本协议项下交易的能力;但是，以下各项均不构成，或在确定是否发生时不得予以考虑，（a）根据上述第（i）款对公司造成的重大不利影响：（a）适用法律或公认会计原则或其权威解释的变化;（b）对公司经营所在行业产生普遍影响的变化;（c）一般经济或政治状况或一般金融或资本市场的变化;（或省略）根据本协议的明确要求或买方的书面要求;（e）任何地震、飓风、海啸、龙卷风、洪水、泥石流、野火或其他自然灾害或任何流行病、流行病或疾病爆发（包括COVID-19），或恐怖主义，军事行动或战争（不论是否申报）;（f）因本协议项下交易的未决或宣布而产生或导致的变化，包括客户或供应商的行为或雇员的损失（除非因卖方或任何公司违反本协议（包括第5.1条，但不限于第3.4（b）条）而引起或导致）;或（g）该等公司未能符合任何内部或公开的预测、指引、估计或预测，或内部或公开的有关收入、盈利、现金流量或现金状况的财务或经营预测（惟

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本条款（g）中的例外情况不得阻止或以其他方式影响任何此类故障的根本原因（在不属于第（a）至（f）条规定的任何例外情况的范围内）已经或合理预期会对公司产生重大不利影响）;除非上述第（a）、（b）、（c）、（d）、（e）（c）及（e）于厘定是否已发生或可能、将会或可合理预期会发生“公司重大不利影响”时，应考虑上述变动，而该等变动对公司整体而言，与公司开展业务的行业和市场的其他参与者相比。

“公司重大合同”指（i）列出的合同，或第3.10（a）条要求列出的合同（或者，如果在本协议日期之后签订，则应被要求列出），披露附表第3.10（a）条，以及（ii）在本协议日期之后签订的范围内，规定购买、收购或销售材料的任何合同，提供由公司支付或向公司支付的年度付款的货物、服务、设备或其他资产，000或更多（不包括（a）仅与未违反第5.1条第（J）款的资本支出有关的任何此类合同）和（b）任何此类合同，是对当时现有合同的续约，只要根据该续约支付的对价波动不超过10%从续约前根据该合同应付的对价中扣除）。

“公司拥有的知识产权”是指公司拥有或声称拥有的任何知识产权，包括所有公司软件和公司注册知识产权。

“公司许可证”指政府实体或自律组织为公司经营或开展业务所需的所有批准、授权、同意、证书、许可证、特许经营权、证书、特许权和许可证。

“公司注册知识产权”具有第3.9（a）条中规定的含义。

“公司软件”是指公司拥有或声称由公司拥有的任何软件，或专门为公司或代表公司开发的任何软件。

“保密协议”是指MarketAxess Corporation和卖方之间于2021年9月14日签订的相互保密协议（经修订）。

“继续聘用的员工”指交易完成后，买方或其任何子公司的每一名员工，且在交易完成前是业务员工。

“合同”指任何租赁、许可、合同、契约、票据、债券、抵押、贷款、文书、承诺或其他协议、安排、文书、承诺或义务，无论是书面的还是口头的，在每种情况下都具有法律约束力。

“受控附属公司”对个人而言，是指在作出决定时通过一个或多个中间人直接或间接受该人控制的任何其他人(不包括任何自然人)。就本定义而言，“控制”(包括

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术语“受控制”和“受共同控制”)是指通过拥有有表决权的证券或其他所有权权益、合同或其他方式，直接或间接地指导或导致该人的管理层和政策的方向的权力，包括对公司、合伙企业或有限责任公司而言，直接或间接拥有该公司超过50%的有表决权的证券或合伙企业或有限责任公司的有表决权的权益。

“著作权”是指著作权和可著作权作品、署名作品、数据库和设计权，不论是否登记或出版，包括所有数据收集、“道德”权利和面具作品，及其所有申请、登记和记录，以及其所有恢复、扩展和续展，以及作者作品的相应权利。

“损害赔偿”是指所有索赔、诉讼事由、诉讼、损失、债务、货币损害赔偿、判决、裁决、罚款、费用、罚款、利息、税金、成本和开支(包括合理的律师费和与此相关的费用，无论是涉及因本协议或本协议拟进行的交易而引起的第三方索赔或直接索赔)。

“缺额”具有第1.5(B)(Iv)节规定的含义。

“披露时间表”是指卖方和公司在执行本协议的同时向买方提交的披露时间表。

“资产剥离行动”具有第6.3(E)节规定的含义。

“员工福利计划”是指每个“员工福利计划”(定义见ERISA第3(3)条)，以及彼此之间的福利、退休、就业、咨询、薪酬、利润分享、佣金、奖金、股票或其他股权、股权、期权、激励性薪酬、限制性股票、股票增值权或类似权利、影子股权、利润利益、控制权变更、留任、遣散费、递延薪酬、休假、带薪休假、福利、医疗、牙科、视力、灵活福利、自助餐厅、家属护理、以及附带福利协议、计划、政策、安排和计划，无论是否简化为书面形式。

“股权”就任何人士而言，指(A)该人士的任何股份、合伙或会员权益、参与单位或其他类似权益(不论如何指定)及(B)任何认股权证、购买权、转换权、交换权或其他协议，使任何其他人士有权获取该人士的任何该等权益，或可交换或可转换为该等权益。

“雇员退休收入保障法”指经修订的1974年“雇员退休收入保障法”。

“超额”具有第1.5(B)(Iv)节中规定的含义。

“托管代理”是指根据托管协议作为托管代理的北卡罗来纳州花旗银行，或根据托管协议的任何后续代理。

“托管协议”是指实质上以附件C的形式订立的托管协议。

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“预计期末现金对价”具有第1.5(A)节规定的含义。

“预计结案陈述书”具有第1.5(A)节规定的含义。

“交易法”系指修订后的1934年证券交易法。

“延长支助协议费用”是指延长支助协议期限内根据延长支助协议应支付的所有费用(不论是否在终止之前或之后支付)，以及(但不重复收费)在结束前根据延长支持协议发生的任何费用和开支。

“最终成交现金对价”具有第1.5(B)节规定的含义。

“财务报表”具有第3.5(A)节规定的含义。

“FINRA”是指金融行业监管机构，Inc.，一个自律组织。

“欺诈”对于一方来说，是指根据特拉华州的法律，在作出第二条(由披露明细表限定)、第三条(由披露明细表限定)或第四条(由买方披露明示)或包含在该方根据第七条提交的任何证书中明确说明的陈述或保证时，明知的和故意的普通法欺诈(包括知情者的要素)；但在不限制欺诈被视为存在所需的其他要素的情况下，只有在下列情况下，欺诈才可被视为存在：(A)在作出该陈述或保证时，该陈述或保证是重大虚假或重大不准确的；(B)在买方作出的陈述或保证的情况下，附表10.1(A)所列的个人，或在卖方或公司作出的陈述或保证的情况下，附表10.1(B)所列的个人是实际知情的(而不是推定或推定的)，无任何查询或调查义务，除非卖方或买方知悉该等陈述或保证在作出时属重大虚假或重大失实，(C)该等一方具有欺骗另一方并诱使该另一方订立本协议或完成拟进行的交易的特定意图，否则该等陈述或保证须受卖方或买方所知而有所保留。即使有任何相反的规定，“欺诈”不应包括衡平法欺诈、期票欺诈、不公平交易欺诈或基于推定或推定的知情、疏忽或鲁莽的任何侵权行为(包括欺诈)。

“公认会计原则”是指美国公认的会计原则。

“政府实体”是指任何政府、法院、仲裁庭、行政机关或委员会或其他政府、半政府或监管机构、当局、机构或机构。

“政府授权”是指政府实体和自律组织的所有许可证、许可证、注册、会员资格、证书和/或其他授权和批准。

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“高铁法案”系指经修订的1976年哈特-斯科特-罗迪诺反托拉斯改进法案及其颁布的规则和条例。

“ICE”具有第3.16(H)节规定的含义。

“所得税”是指对毛收入或净收入、利润或收入(不论其面额或收入如何)征收或确定的任何税种，包括征收的特许经营税和预扣税，以代替被称为“所得税”的税种(为避免产生疑问，还包括非居民预扣税)。

“负债”是指就每家公司而言的任何债务或义务，包括与(或由该人承担的)本金、应计利息和未付利息、罚款、手续费和保费以及其他货币义务有关的所有义务(但不包括欠另一家公司的任何负债或义务)，(A)借款(包括透支贷款下的未偿还金额)，(B)票据、债券、债权证或其他类似义务，(C)偿还任何开出的信用证、银行承兑汇票或类似的信用交易的任何债务人。(D)收购任何企业、证券、资产或其他财产的递延购买价，包括任何代管、扣留或其他类似金额的数额，但不包括包括在营运资本净额中的任何应付账款(或在东部时间上午12：01之前不时计入营运资本净额，如果在该时间衡量营运资本净额，则应计入营运资本净额)；。(E)该人的有条件出售义务及该人在任何所有权保留协议下的所有债务；。(F)所有应计和未付股息的清算价值。(G)纳税义务额，(H)在服务终止之前发生的服务终止的应计但未支付的遣散费，以及与此有关的任何雇佣税、工资税或社会保障税的雇主部分，(I)对任何其他人或该人以其他方式作为债务人负有责任的上文(A)至(H)款所述义务的直接或间接担保性质，及(J)上述(A)至(I)款所述类型的，由(或该义务持有人对其具有现有权利、或有或有的其他权利)担保的类型，以)对该人的任何财产或资产的任何留置权(许可留置权除外)进行担保。

“被赔付方”是指适用的买方被赔付人(S)或卖方被赔付人(S)。

“赔偿方”是指根据第八条要求赔偿的一方。

“赔偿托管帐户”是指根据“托管协议”设立的单独帐户，用于持有赔偿托管份额以供托管代理支付。

“赔偿托管金额”是指1,920,000美元。

“赔付托管股份”是指买方普通股的数量，等于赔付托管金额的商除以买方收盘价(四舍五入至最接近的整数股)。

“中期财务报表”具有第3.5(A)节规定的含义。

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“知识产权”是指知识产权或与知识产权有关的所有权利、所有权和利益，无论是根据美国或世界各地任何其他司法管辖区的法律保护、创造或产生的，包括：(A)专利权；(B)商标；(C)版权；(D)商业秘密和机密信息中的相应权利，包括想法、软件、源代码、数据、流程、发明、想法、公式、方法、示意图、技术、构图、发明人的笔记、发现、改进、专有技术、计划、建议、商业和营销计划、市场调查以及客户名单和信息；(E)其他有形或无形的专有或机密信息和材料；(F)软件和技术；(G)所有其他知识产权；(H)域名，包括其注册和社交媒体账户；以及(I)根据任何合同授予的与前述有关或在其之下的所有权利。

“兴趣”具有独奏会中所阐述的含义。

“国际贸易法和制裁”系指由美国政府(包括美国财政部外国资产管制办公室、美国国务院、美国商务部(包括反抵制条例)、美国海关和边境保护局或美国人口普查局)、联合国安全理事会、联合王国财政部、欧盟和所有贸易、出口管制、根据公司所在任何其他国家/地区的所有法律实施的金融制裁或反抵制要求，除非此类法律的要求在美国法律中被禁止或受到惩罚。

“美国国税局”指美国国税局。

“法律”系指其所属的任何政府实体或自律组织的任何联邦、州、地方、市政、外国、国际、多国或其他行政命令、法规、法律、宪法、规则、裁决、法规、法典、条约、法令、普通法原则、判决、禁令、命令或法令。

“租赁”的含义如第3.8(B)节所述。

“责任”是指任何债务、损失、损害、罚款、罚金、责任或义务(无论是直接的还是间接的、已知的还是未知的、主张的或未主张的、绝对的或有的、应计的或未应计的、到期或未到期的、已确定的或可确定的、已清算或未清算的、或到期或将到期的)，也不论是合同、侵权行为、严格责任或其他形式。

“留置权”是指任何抵押、担保、质押、留置权、抵押、信托契据、地役权、期权、优先购买权、代理权、表决权信托或协议、任何股东或类似协议下的转让限制或产权负担。

“禁售期”的含义如第6.8(B)节所述。

“大客户”的含义如第3.20节所述。

“主要供应商”的含义如第3.20节所述。

“Mechner”的含义如前言所述。

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《梅切纳就业协议》具有朗诵中所阐述的含义。

“营运资本净额”是指(A)在东部时间上午12点01分的合并基础上，公司在截止日期的所有流动资产总额(参照附表10.1(C)中注明的明细项目确定)，减去(B)在合并的基础上，截至东部时间上午12点01分的公司的所有流动负债总额(参照附表10.1(C)注明的明细项目确定)，在每一种情况下，根据会计原则计算，但不包括与延长支持协议有关的任何预付费用金额。为免生疑问，营运资金净额的厘定应不包括在计算期末现金金额、期末债务金额、未支付的公司交易开支(包括任何延长支持协议成本)及所得税资产及负债时所考虑的所有项目。

“净营运资本调整”是指等于(A)净营运资本减去(B)负850,000美元的数额。为免生疑问，营运资本调整净额可为正数或负数。

“中立会计”具有第1.5(B)(Iii)(B)节规定的含义。“无追索权人”具有第11.2(B)节规定的含义。

“异议声明”具有第1.5(B)(Iii)节规定的含义。

“开放源码软件”是指以自由软件、开放源码软件、复制软件、“免费软件”或“共享软件”或类似许可或分发模式分发的任何软件、包含或以任何方式(全部或部分)派生而来的任何软件，包括根据以下条款获得许可的软件：(A)GNU通用公共许可证、GNU库通用公共许可证、GNU Lesser通用公共许可证、Affero通用公共许可证、Mozilla公共许可证、公共开发和分发许可证、Eclipse公共许可证、任何Creative Commons“Sharealike”许可证或以下任何许可证：或基本上类似于：(A)现在或将来由开源计划批准并在http://www.opensource.org/licenses上列出的许可证；或(B)任何软件或其他材料作为“自由软件”、“开源软件”或类似条款分发或许可的任何许可证。

“经营协议”是指卖方的第二份经修订和重新签署的有限责任公司经营协议，自转让之日起生效(如其中所界定的)。

“期权现金支付”的含义如第1.8节所述。

“期权付款日程表”具有1.9节中规定的含义。

“组织文件”，就任何人(个人除外)而言，是指(A)与该人的设立、成立或组织有关而通过、订立或存档的证书或公司章程、成立或组织以及任何合资企业、有限责任公司、营运或合伙协议及其他类似文件；及(B)所有章程、股东协议、表决协议、投资协议

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以及与该人的组织或管治或其证券的表决或转让有关的类似文件、文书或协议，在每种情况下均经修订或补充。

“外部日期”是指本合同日期后六个月的日期。

“当事人”的含义如序言所述。

“专利权”是指国内外专利和专利申请(包括临时、续展、分立、部分续展、复审、替代、修改、续展、补发专利申请和由此颁发的专利)、优先权、实用新型、外观设计专利和其他政府为保护发明或者外观设计而授予的专利，不论其名称如何。

“PEO协议”具有第3.12(A)节规定的含义。

“PEO计划”是指由专业雇主组织发起、提供或维护的每个公司员工计划，公司有义务为其员工缴纳缴费或支付保费，或负有任何责任。

“允许留置权”是指任何(A)法律规定的对公司的业务、运营或财产或资产状况不重要的技工、物质工人、工人和类似留置权(并且不是由于任何违反或违反任何合同或适用法律而产生的)，(B)尚未到期和应缴税款的留置权，(C)正在善意和通过适当程序对其数额提出争议的税款留置权，(D)根据工人补偿、失业保险、社会保障、退休和类似法律产生的留置权，(E)根据在正常业务过程中授予的任何租赁或非排他性许可协议的条款产生的留置权(在每种情况下，除非是由于任何违约、违约或违反该协议而产生的)，(F)由买方或对买方施加的留置权，或(G)披露附表第3.17节所指的或根据附表5.1所指的租赁协议产生的留置权。

“个人”是指任何自然人、商号、有限责任公司、普通合伙或有限合伙、协会、公司、非法人组织、公司、合资企业、信托、政府实体、自律组织或其他实体。

除适用法律或公司在其任何隐私政策、通知或合同中为任何类似术语(例如，“个人数据”、“个人身份信息”或“个人身份识别信息”)提供的任何定义外，“个人信息”还指识别、可用于识别任何人的个人或家庭(包括任何当前、潜在或前客户、最终用户或员工)或与之有关的所有信息，包括任何形式或媒体的信息，无论是纸质、电子或其他形式的信息。

“PFS”的含义如前言所述。

“加油站营运协议”指加油站经修订及重述的有限责任公司营运协议，日期为2009年1月1日。

“公共部门会计准则”具有序言中所阐述的含义。

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“PLLC经营协议”系指于2019年7月9日修订的、日期为2009年1月1日的Pragma LLC经修订及重订的经营协议。

“结账后的纳税申报单”具有第6.6(A)节规定的含义。

“关闭前的纳税申报单”具有第6.6(A)节所述的含义。

“预结税期”是指截止于结算日或该日之前的任何应纳税期间或其部分。

“截止前期限”是指自本协议之日起至截止之日止，或在本协议根据其条款终止的较早日期止的期限。

“初步结算现金对价”具有第1.5(B)(I)节规定的含义。

“初步结案陈词”具有第1.5(B)(I)节规定的含义。

“主要被保险方”就任何公司保险单而言，是指被指定的被保险人或投保人。

“隐私法”系指与个人信息的接收、收集、汇编、使用、存储、处理、共享、保护、安全(技术、物理或行政)、处置、销毁、披露或转移(包括跨境)有关的任何和所有适用法律、法律要求和自律准则(包括任何适用的外国司法管辖区)，包括《联邦贸易委员会法》、欧盟-美国隐私盾牌、瑞士-美国隐私盾牌、一般数据保护条例、关于在个人数据处理和这种数据的自由流动方面保护自然人的条例2016/679/EU(EU GDPR)、经《数据保护、隐私和电子通信(修正案)》修正的《数据保护、隐私和电子通信(修正案等)》所界定的《一般数据保护条例》。(欧盟退出)条例2019年(英国GDPR)、控制攻击非请求色情和营销法(CAN-SPAM)、格拉姆-利奇-布莱利法(GLBA)或个人信息保护和电子文件法(PIPEDA)以及与违规通知、使用生物特征识别符或将个人信息用于营销目的相关的任何和所有适用法律。

“隐私要求”的含义见第3.9节(L)。

“加工”具有第3.9节规定的含义(L)。

“建议的分配”具有第6.6(E)节规定的含义。

“购买”是指买方根据本协议的条款从卖方购买权益。

“购买价格调整托管账户”是指根据托管协议设立的单独账户，用于持有购买价格调整托管份额，以供托管代理支付。

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“采购价格调整托管金额”指500,000美元。

“合格公司员工计划”的含义见第3.12(B)节。

“剩余金额”具有第1.5(B)(4)节规定的含义。

“受限业务”具有第6.7(B)节规定的含义。

“限制期”具有第6.7(A)节规定的含义。

“第144条”是指美国证券交易委员会根据证券法及其后续规则颁布的第144条。

“保险费用”是指应付保险公司的保费、保险费、经纪佣金及与保险有关的税项。

“保险承保人”指保险保单下的保险承运人。

“R&W保单”是指买方将购买的买方陈述和保修保险单，该保单与自本合同之日起受约束的交易有关。

“美国证券交易委员会”系指美国证券交易委员会。

“美国证券交易委员会”的含义见第4.6节。

“证券法”系指修订后的1933年证券法。

“自律组织”是指美国或外国的任何委员会、董事会、机构或机构，它们不是政府实体，但负责通过采用和执行对经纪商、交易商、证券承销或交易、证券交易所、电子通信网络、保险公司或代理人、投资公司或投资顾问的财务、销售实践和其他要求来监管其自身成员。

“卖方”的含义如前言所述。

“卖方财务报表”具有第3.5(A)节规定的含义。

“卖方基本陈述”系指第2.1节(组织；地位)、第2.2(A)节(授权)、第2.3节(权益所有权)、第2.5节(证券事项)和第2.6节(经纪人)第一句所述的陈述和保证。

“卖方受偿人”是指卖方及其关联方，如果适用，还指其各自的董事、高级管理人员、雇员、代理人和代表，以及各自的继承人和受让人。

“卖方重大不利影响”是指任何变更，无论是单独发生的，还是与任何其他变更一起发生的，都将或合理地预期会阻止或严重损害或推迟卖方履行本协议项下义务和完成本协议所设想的交易的任何能力。

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“卖方选择权”具有1.9节中规定的含义。

“卖方期权持有人”具有1.9节中规定的含义。

“卖方解除索赔”具有第6.19(A)节规定的含义。

“卖方解除方”具有第6.19(A)节规定的含义。

“卖方解除方”具有第6.19(A)节规定的含义。

“卖方的知识”、“卖方的知识”以及类似含义或含义的词语，是指在合理查询后，对附表10.1(B)中确定的每个人的实际知识。

“软件”系指任何和所有：(A)任何类型的软件和计算机程序，包括算法、模型和方法的任何和所有软件实施，无论是源代码还是目标代码；(B)数据、数据库和数据汇编，包括任何和所有数据集合，无论是否为机器可读；(C)用于设计、规划、组织和开发上述任何内容的说明、流程图和其他工作产品，包括屏幕、用户界面、报告格式、固件、开发工具、模板、菜单、按钮、图像、视频、模型和图标；和(D)与上述任何一项有关的文件和其他材料，包括用户手册和培训材料。

“股份对价”是指平仓股份对价和弥偿托管股份。

“跨期”是指自结算日起至结算日以后止的应税期间。

就任何人而言，“附属公司”是指任何公司、合伙企业、信托公司、有限责任公司或其他非公司制商业企业，该人(或该人的附属公司)持有的股票或其他所有权权益代表(A)该实体所有已发行股票或所有权权益的投票权超过50%，或(B)有权获得该实体净资产的50%以上，可在该实体清算或解散时分配给已发行股票或所有权权益的所有者。

“存续日期”是指截止日期后12个月的日期。

“税务负债额”是指相当于公司未缴所得税(不论该等税项是否已到期及应缴)在结算前任何税期的正数总额的金额(不少于0美元)，(A)按截止日期结束时的结账计算，犹如每间公司的应课税年度于截止日期结束一样；及(B)扣除公司的所有所得税资产(包括任何退税、抵免或多付)。在计算应缴税额时，应不考虑在截止日期美国东部时间12：01之后缴纳的任何税款。

“税务程序”是指任何悬而未决或受到威胁的联邦、州、地方或外国税务审计、审查或纳税评估。

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“纳税申报单”是指需要向税务机关提供的与税收有关的所有报告、申报单、申报单、报表或其他资料，包括任何明细表或附件。

“税”是指(一)所有税、费、费、征或其他类似的税性质的评估或负债，包括收入、毛收入、公司、净值、资本收益、单据、重新征收、记录、利润、遣散费、印花税、职业、关税、从价、溢价、增值税、替代最低税率、消费税、不动产、个人财产、销售、使用、服务、转让、扣缴、社会保障、就业、工资、特许经营权和任何政府实体征收的估计税，(二)因下列原因而产生的任何利息、罚款、罚款、评估或附加税，可归因于或与任何税收或其任何争议或争议相关的任何责任，以及(Iii)因合同、假设、受让人或继承人责任、法律实施、库务条例1.1502-6(A)(或任何类似法律规定)或其他原因而应支付的与第(I)或(Ii)款所述项目有关的任何责任。

“第三方诉讼”是指任何未决的或威胁的索赔，或与之有关的任何诉讼、诉讼或程序的开始或威胁的开始，或已引起或可合理预期引起第三方索赔的任何其他事项或情况，而受补偿方可根据第8.1条要求赔偿。

“第三方索赔通知”具有第8.2(A)节规定的含义。

“商标”系指商标、服务标志、商业外观权利、徽标、商号、服务名称、品牌名称、公司名称、识别符号、商业风格口号、其他商业来源或商业标识的指示物和类似性质的可生成无形资产(无论是否注册，根据普通法或成文法或其他法律产生)，以及与上述任何一项相关的商誉，以及其所有申请、注册、续展和扩展。

“交易日”是指纳斯达克全球精选市场开放进行证券交易的任何日子。

“交易文件”是指本协议、托管协议、认可投资者问卷、Mechner雇佣协议、发布、R&W政策、权益转让协议、合同转让协议、知识产权转让协议以及本协议中明确提及的其他协议、文书、证书和文件。

“转让”具有第6.8(B)节规定的含义。

“转让税”具有第6.6(C)节规定的含义。

“财政部条例”是指根据《守则》颁布的美国财政部条例。

“未付公司交易费用”是指在每一种情况下，在收盘前发生的金额(无论是在收盘前、收盘时或收盘后支付)，但截至上午12：01仍未全额支付。东部时间截止日期，一家公司发生或代表该公司发生的、或将由该公司支付或应支付的所有第三方成本和开支的总额

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在谈判、准备和执行本协议和交易文件或拟在此进行的交易时，包括公司(在成交时或之前)履行其在本协议或本协议项下的义务，或完成本协议或本协议的完成，包括(A)任何经纪人费用、检索人费用或类似费用，(B)根据FINRA 1017在成交前提交的与本协议拟进行的交易相关的任何备案费用的50%，(C)任何出售、控制权变更、保留、交易或类似奖金，由于完成本协议计划的交易(为免生疑问，(I)任何成交后期权现金支付和付款人应支付的工资、雇佣或类似税款中的付款人部分，以及(Ii)成交期权现金支付总额(在每种情况下，与卖方期权相关的任何付款均将根据第1.9条支付的总金额)，在交易完成时或之后应支付给公司现任或前任员工的遣散费或其他付款义务，以及各公司在适用薪资中的份额，(D)法律顾问、会计师、审计师、专家和其他专业人员的费用和开支；(E)相当于R&W保险费50%的数额(但须受本条(E)项下的总额上限限制，该数额等于150,000美元)；(F)付款人在适用工资中所占份额的数额；根据第1.9节及(G)任何延展支持协议成本(不论该等成本及开支须由公司或其代表于结算前产生)(不论是在结算前、当日或之后支付)，或(G)根据第1.9及(G)节就结清期权现金支付总额而应付的雇佣或类似税款，但截至凌晨12：01仍未全数支付。截止日期为东部时间。尽管有任何相反规定，(I)未支付的公司交易费用不包括任何包括在营运资金净额或结算债务金额中的金额，以及(Ii)“未支付的公司交易费用”应减去在东部时间上午12：01之后至紧接交易结束前支付的任何金额，否则将构成“未支付的公司交易费用”，并减少现金金额。

“警告”系指修订后的1988年《工人调整和再培训通知法》以及任何类似的州或地方法律。

“故意违约”是指对本协议中规定的任何契约或协议的实质性违反，这是违约方在实际知道采取或不采取行动将导致或构成违反本协议的情况下采取的行为或未采取行动的后果。

第十一条

其他

11.1
通知。本协议项下的所有通知和其他通信应以书面形式发出，并应被视为已正式送达：(I)通过挂号信或挂号信、要求的回执、预付邮资的方式发送后四个工作日；(Ii)通过信誉良好的全国通宵快递服务发送后的一(1)个工作日，预付费用；(Iii)在发送之日(或，如果发送的日期不是营业日，则为发送后的第一个工作日)通过传真并成功确认发送，或

90

 

(4)在发送之日，如果通过电子邮件(如果没有收到“退回”或类似的未送达通知)，则在每种情况下，向下述预定收件人送达：
(a)
如果向买方或(在截止日期后)一家公司，向：

MarketAxess控股公司
哈德逊55码，15楼
纽约州纽约市，邮编：10001

注意：克里斯托弗·N·杰罗萨；斯科特·平托夫

电子邮件：[*****]; [*****]

将一份副本(不构成通知)发给：

Weil，Gotshal&Manges LLP
第五大道767号
纽约州纽约市，邮编：10153
注意：迈克尔·J·艾洛；米歇尔·A·萨金特
电子邮件：[*****]; [*****]

(b)
如果(在截止日期之前)向一家公司支付：

Pragma Weeden Holdings LLC

百老汇大街1370号，10楼

纽约州纽约市，邮编：10018

注意：David·梅切纳

电子邮件：[*****]

将一份副本(不构成通知)发给：

Wilmer Cutler Pickering Hale和Dorr LLP

宾夕法尼亚大道西北2100号

华盛顿特区20037

注意：斯蒂芬妮·C·埃文斯(Stephanie C.Evans)
电子邮件：[*****]

任何一方均可使用任何其他方式(包括专人递送、信使服务或普通邮件)发出本协议项下的任何通知或其他通信，但除非该通知或其他通信的收件人实际收到该通知或其他通信，否则不得被视为已正式发出。任何一方均可按照本协议规定的方式向其他各方发出通知，更改本协议项下的通知和其他通信的送达地址。

11.2
整个协议；无追索权。
(a)
本协议(包括披露明细表、买方披露明细表、本协议的明细表和附件以及本协议所指的文件和文书将在成交时交付)和其他交易文件构成双方之间的完整协议，并取代任何先前的谅解、协议或

91

 

各方之间或各方之间就本合同标的的书面或口头陈述；但保密协议应根据其条款继续有效(受第5.2条的限制)。双方自愿同意根据本协议和其他交易文件的明示条款，在合同中明确规定买方收购公司的权利、责任和义务，双方明确表示不承担本协议或其他交易文件中未明确规定的任何责任或权利。除欺诈情况外，对于违反本协议或任何其他交易文件(包括与本协议或任何其他交易文件相关的、或作为订立本协议或任何其他交易文件的诱因的本协议或任何其他交易文件所载的任何陈述或保证)或因买方收购公司而引起或与之相关的任何索赔或诉因的唯一和排他性补救(为免生疑问，(不包括Mechner雇佣协议)应仅是那些在法律上或衡平法上可用于违反合同的补救措施(因为根据本协议和其他交易文件的明示条款，此类合同补救措施已进一步受到限制或排除)。任何人不得对本协议或其他交易文件中未列明的关于买方收购公司的任何声明、通信、披露、未披露、陈述或担保拥有任何补救或诉讼理由(无论是在合同、侵权行为、股权或其他方面)。
(b)
本协议只能针对双方及其各自的继承人和被允许的受让人执行，任何基于、引起或与本协议或本协议拟进行的交易有关的索赔或诉因只能针对双方及其各自的继承人和被允许的受让人(然后仅针对本协议中规定的与此方有关的特定义务)。除实际一方或其继承人或受让人(且仅限于该方在本协议中承担的特定义务，而不限于其他方面)外，过去、现在或未来的董事、经理、高级管理人员、员工、公司、股权持有人、成员、合伙人、代理人、律师、任何一方(或任何一方的任何附属公司)的顾问代表(统称为无追索者)均不对任何陈述、担保、契诺、本协议或本协议项下的其他义务或责任(无论是赔偿或其他)，或任何基于、引起、与本协议有关或因本协议或本协议拟进行的任何交易而提出的索赔。
11.3
放弃与代理有关的冲突；不主张律师与委托人之间的特权。
(a)
自成交之日起生效，买方和每家公司特此放弃并同意不主张、且买方同意促使各公司放弃且不主张因卖方、其任何成交后关联公司、或卖方的任何董事、其成交后关联公司或Mechner(任何此等人士，“指定人员”)在涉及本协议或任何协议、证书、Wilmer Cutler Pickering Hale和Dorr LLP根据本协议签署或交付的文书或其他文件，或据此或由此预期的任何交易(包括任何诉讼、仲裁、调解或其他程序，包括与本协议或其谈判、执行、履行或可执行性有关的任何事项)(“当前代表”)。

92

 

(b)
自成交之日起生效，买方在此同意不控制或主张任何律师-客户特权、工作产品保护或其他类似特权或保护，这些特权或保护适用于Wilmer Cutler Pickering Hale和Dorr LLP在成交前与任何指定人士或公司就任何成交后陈述相关的交易(包括本协议的谈判或执行)(包括本协议的谈判或执行)进行的任何沟通，包括与买方、一家公司或其任何附属公司的纠纷，双方的意图是，任何人在此类律师-委托人特权、工作产品保护或其他类似特权或保护下或与之相关的所有权利，包括放弃、主张和以其他方式控制此类律师-客户特权、工作产品保护或其他类似特权或保护的权利，应(并在此)转让(并在此)由该指定人员或卖方(视情况适用)转让或保留，并仅归属于该指定人员或卖方(如果是指定人员以外的任何人的权利)。买方或任何公司在交易结束后对任何涵盖通信的访问不得放弃或以其他方式改变任何指定人士对任何覆盖通信的权利，买方和公司均不得，且各自应促使其关联方在与任何指定人士就与本协议或根据本协议签署或交付的任何协议、证书、文书或其他文件或根据本协议或据此预期进行的任何交易(包括任何诉讼、仲裁、调解或其他程序，包括与本协议或此等交易的谈判、执行、履行或可执行性有关的任何事项)的任何争议中使用任何覆盖通信或任何覆盖通信的内容。
11.4
没有第三方受益人。
(a)
本协议不打算、也不应授予除双方(及其各自的继承人和允许的受让人)以外的任何人在本协议项下的任何权利或补救措施，但下列情况除外：(A)买方受补偿人和卖方受补偿人，他们将是第VIII条的第三方受益人；(B)卖方被免责的各方，他们将是第6.19条的第三方受益人；(C)无追索权的人，他们将是第11.2(B)节的第三方受益人；以及(D)根据第6.8条签署并交付联名书的任何人，就合同书中所述的所有目的而言，该人应是本合同的一方。
(b)
卖方应促使公司履行本协议规定的公司在结算时或之前必须履行的所有义务。买方应促使两家公司履行本协议规定的公司在交易结束后必须履行的所有义务。
11.5
任务。本协议或本协议项下的任何权利、利益或义务，未经买方(如果是公司(在交易结束前)或卖方提出的转让)或卖方(如果是买方提出的转让，或在交易完成后，由公司提出的转让)的事先书面同意，不得全部或部分由任何一方转让或转让，任何声称的转让如未经第11.5条所要求的此类事先书面同意，从一开始就无效；但买方在事先书面通知卖方后，可将本协议及其在本协议项下的任何或全部权利或义务，包括其在本协议项下购买权益和获得赔偿的权利和义务，转让给其任何关联公司(且此类转让不得解除

93

 

买方可在未经任何其他方同意的情况下，将其在本协议项下的任何权利(但不包括其义务)转让给承保R&W保单的任何保险人(或其任何代理人)(且此类转让不得解除买方在本协议项下的任何责任)。除前一句话外，本协议对双方及其各自的继承人和允许的受让人具有约束力，符合双方的利益，并可由双方强制执行。
11.6
可分性。本协议的任何条款或条款因任何适用法律或公共政策而在任何司法管辖区无效或不可执行，不应影响本协议其余条款和条款的有效性或可执行性，也不影响违规条款或条款在任何其他情况下或在任何其他司法管辖区的有效性或可执行性。如果有管辖权的法院的最终判决宣布本协议的任何条款或条款无效或不可执行，双方同意，作出该决定的法院有权限制条款或条款、删除特定词语或短语、或用有效且可执行且最接近表达无效或不可执行条款或条款的意图的条款或条款替换任何无效或不可执行的条款或条款，只要本协议预期的交易的经济和法律实质不以任何方式对任何一方产生重大不利影响，则本协议应经修改后可强制执行。如果该法院不行使先前判决赋予它的权力，当事各方应将该无效或不可执行的条款或条款替换为有效和可执行的条款或条款，以最大可能地实现该无效或不可执行条款的经济、商业和其他目的。
11.7
对应者和签名。本协议可以一式两份签署，每一份都应被视为正本，但所有副本一起应被视为同一协议。本协定应在双方正式签署副本并交付给其他缔约方时生效，但有一项谅解，即所有缔约方不需要签署相同的副本。本协议可通过传真或电子扫描(包括.PDF格式)或通过电子传输交付的电子签名(包括DocuSign)签署和交付。
11.8
口译。除本协议另有明确规定外，下列解释规则适用于本协议：(A)“或”和“或”不是排他性的，“包括”、“包括”和“包括”不是限制性的；(B)“本协议”、“本协议”和“本协议”以及在本协议中使用的类似含义的词语指的是整个协议，而不是本协议的任何特定条款；(C)“本协定的日期”是指本协定初始标题中规定的日期；(D)“在该范围内”一词中的“范围”是指主体或其他事物的延伸程度，该词语不是简单地指“如果”；(E)本协定中所包括的描述性标题和目录仅为方便起见，不应以任何方式影响本协定或本协定任何条款的含义或解释；(F)本协定所含定义适用于此类术语的单数形式和复数形式；(G)凡提及合同，即指经不时修订、以其他方式补充或修改的合同；。(H)凡提及某人，亦指其经许可的继承人和受让人；。(I)凡提及“条款”、“章节”、“证物”或“附表”，即指本协议的某一条款或章节，或本协议的附件或附表；。(J)凡提及“美元”或以其他方式提及的美元金额，即指美国的合法货币；。(K)凡提及联邦、州、地方或外国法律，包括任何规则、条例。

94

 

(L)所指的会计术语具有公认会计原则赋予它们的含义，并与其在公司财务报表中的应用相一致；(M)除非明确规定营业日或交易日，否则“日”指日历日；以及(N)在计算根据本协定须作出任何行为之前或之后的期间时，不包括计算该期间的参考日期，如该期间的最后一天不是营业日，则该期间应延展至下一个营业日，并于下一个营业日结束。当本协议中提及已“提供”给买方的信息时，该信息应包括(I)包含在卖方电子数据室中且买方在不迟于本协议签署之日东部时间下午12：00之前能够访问的信息，并持续到本协议的执行过程中，或(Ii)在该时间之前交付给买方或其律师的信息。本协定中使用的语言应被视为双方为表达其共同意图而选择的语言，严格的解释规则不得适用于任何一方。任何一方编写的本协议摘要均不影响本协议的含义或解释。如果根据本合同条款要求一方付款或交付的任何日期不是营业日，则该付款或交付应要求在下一个营业日进行。在本协议中，时间是至关重要的。
11.9
治国理政。本协议以及可能基于本协议或与本协议相关或与本协议谈判、执行或履行有关的所有争议、索赔或诉讼(无论是在合同、侵权行为或法规中)，应受特拉华州适用于在该州订立和履行的合同的特拉华州国内法律管辖和解释，而不影响任何可能导致适用特拉华州以外任何司法管辖区的法律的选择或法律冲突条款或规则(无论是特拉华州或任何其他司法管辖区)。
11.10
补救措施。双方同意，如果本协议的任何条款未按照其特定条款履行或以其他方式违反，将发生不可弥补的损害，并且金钱损害不足以弥补任何此类违约或未能履行。因此，每一方应有权获得一项或多项禁令，以防止违反或威胁违反本协议，并有权具体执行本协议的条款和规定，在每种情况下，无需提交保证书、承诺或其他担保，这是其在法律或衡平法上有权获得的任何其他补救措施之外的另一项或多项禁令。任何一方不得以下列理由反对授予强制令、具体履行或其他衡平法救济：(1)寻求此类补救的一方在法律上有适当的补救办法；或(2)在法律或衡平法上，任何理由均不是适当的补救措施。除第8.4(H)节另有规定外，本合同项下的所有补救措施都是累积性的，不排除法律或衡平法规定的任何其他补救措施。
11.11
服从司法管辖权。除根据第1.5节或第6.6(E)节提交中性会计师并由中性会计师解决的事项外，各方在此不可撤销地(A)同意并服从新卡斯尔县特拉华州衡平法院(或，如果索赔法院没有管辖权，则由特拉华州威尔明顿适当的州或联邦法院开庭)对可能基于或引起的任何争议、索赔、诉讼或程序(无论是合同、侵权或其他)的专属个人管辖权

95

 

在本协议或本协议所拟进行的任何交易之外或与其谈判、执行或履行有关的，(B)同意就任何此类争议、诉讼或程序提出的所有索赔均可在任何此类法院进行审理和裁决，并无条件放弃对在此类法院设立诉讼地点的任何反对，(C)同意不试图通过动议或任何其他此类法院的许可请求来拒绝或驳回此类管辖权，以及(D)同意不提起可能基于本协议或本协议或谈判所预期的任何交易或与之有关的任何诉讼或法律程序，在任何其他法院执行或履行本协议。每一缔约方均放弃为维持如此提起的任何诉讼或程序而提出的任何不便的抗辩理由，并放弃任何其他缔约方可能就此要求的任何担保、担保或其他担保。任何一方均可按照第11.1节规定的通知发出地址和方式，向另一方发送或交付一份程序文件副本。但是，第11.11条的规定不影响任何一方以法律允许的任何其他方式履行法律程序的权利。
11.12
披露时间表。披露明细表和买方披露明细表应安排在与本协议第二条、第三条或第四条(视情况而定)或其他相关条款中所含编号部分对应的章节中，而披露明细表或买方披露明细表(视情况而定)的任何章节中的披露应符合以下条件：(A)本协议的相应章节和(B)本协议的其他章节，从阅读此类披露的表面上可以合理地看出，它也符合或适用于该等其他章节。在披露明细表或买方披露明细表中包含任何信息，本身不应被视为承认或承认该等信息是本协议条款规定必须披露的、是重大的、已经或将合理地预期对卖方产生重大不利影响、公司重大不利影响或买方重大不利影响、或超出正常业务过程。
11.13
放弃陪审团审判。每一方特此在适用法律允许的最大限度内放弃就因本协议、本协议项下或与本协议相关的任何其他交易文件或本协议预期进行的任何交易直接或间接引起的任何诉讼、索赔或争议而由陪审团进行审判的任何权利。每一方(A)证明，任何其他方的代表、代理人或律师均未明确或以其他方式表示，在发生争议时，该另一方不会寻求强制执行前述豁免，(B)承认IT和其他各方已被引诱签订本协议和其他交易文件，其中包括第11.13条中的相互豁免和证明。每一方均可向任何法院提交一份本协议的副本，作为双方同意放弃由陪审团审判的权利的书面证据。

[故意将页面的其余部分留空]

96

 

特此证明，双方均已使本协议于上文第一次写明的日期正式签署。

 

MarketAxess控股公司

 

 

 

 

 

 

 

 

发信人：

 

/S/克里斯托弗·R·康卡农

 

 

 

姓名：克里斯托弗·R·康卡农

 

 

 

头衔：首席执行官

 

 

 

Pragma Weeden Holdings LLC

 

 

 

 

 

 

 

 

发信人：

 

/发稿S/David/梅切纳

 

 

 

姓名：David·梅切纳

 

 

 

头衔：首席执行官

 

 

 

普拉格玛金融系统有限责任公司

 

 

 

 

 

 

 

 

发信人：

 

/发稿S/David/梅切纳

 

 

 

姓名：David·梅切纳

 

 

 

头衔：首席执行官

 

 

 

Pragma LLC

 

 

 

 

 

 

 

 

发信人：

 

/发稿S/David/梅切纳

 

 

 

姓名：David·梅切纳

 

 

 

头衔：首席执行官

 

 

 

David·梅切纳(仅就第6.7节、第6.19节、第8.1(B)节、与第8.1(B)节有关的第八条剩余部分和与上述任何规定有关的第XI条)

 

 

 

 

/发稿S/David/梅切纳