根据 2021 年 5 月 14 日向美国证券交易委员会 提交的文件
注册号 333-[●]
美国
证券交易委员会
华盛顿特区 20549
表格 S-8
注册声明
下
1933 年的《证券法》
VALARIS 限定
(注册人的确切姓名在其 章程中指定)
百慕大 | 98-1589854 | |
(州或其他司法管辖区 注册或组织) |
(美国国税局雇主 证件号) | |
克拉伦登故居,教堂街 2 号 百慕大汉密尔顿 |
嗯 11 | |
(主要行政办公室地址) | (邮政编码) |
Valaris Limited 2021 年管理层
(计划的完整标题)
迈克尔·T·麦坚蒂 高级副总裁, 总法律顾问兼秘书 克拉伦登故居,教堂街 2 号 百慕大汉密尔顿 HM 11 44 (0) 20 7659 4660 |
复制到: Julian J. Seiguer,P.C. Michael W. Rigdon Kirkland & Ellis LLP 大街 609 号,套房 4700 得克萨斯州休斯顿 77002 (713) 836-3647 | |
(姓名、地址和电话号码,包括区域 服务代理的代码) |
用复选标记指明注册人是大型加速 申报人、加速申报人、非加速申报人、规模较小的申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报机构”、“加速申报公司”、“小型申报公司” 和 “新兴成长型 公司” 的定义。
大型加速过滤器 | ¨ | 加速过滤器 | þ | |||
非加速过滤器 | ¨ | 规模较小的申报公司 | þ | |||
新兴成长型公司 | ¨ |
如果是新兴成长型公司,请用复选标记注明注册人 是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据 至《证券法》第7 (a) (2) (B) 条规定的任何新的或修订的财务会计准则。 ¨
注册费的计算
待注册证券的所有权 | 相当于 已注册 (1) | 已提议 最大限度 发行价格 每股 (2) | 已提议 最大限度 聚合 发行价格 (2) | 注册费金额 | |||||||||||
普通股,面值0.01美元(“普通股”) | 10,752,688 股 (3) | $ | 21.71 | $ | 233,440,856.48 | $ | 25,468.40 |
(1) | 根据1933年《证券法》(“证券法”)第416(a)条,本注册声明还涵盖了根据Valaris Limited 2021年管理激励计划(“2021年MIP”)的调整和反稀释条款可能发行的不确定数量的额外普通股。 | |
(2) | 根据2021年5月13日纽约证券交易所有限责任公司普通股的高价和低价的平均值,估算仅用于根据《证券法》第457(c)和(h)条计算注册费。 | |
(3) | 代表根据此处注册的2021年MIP可发行的普通股,其中股票包括根据2021年MIP下奖励预留并可供交割的普通股,以及根据2021年MIP的股份计数、股票回收和其他条款和条件,根据2021年MIP的股份计数、股票回收和其他条款和条件,这些普通股可能再次可供交割。 |
解释性说明
正如之前报道的那样,2020年8月19日,根据英格兰 和威尔士法律注册成立的上市有限公司 Valaris plc(“Legacy Valaris”)及其某些全资直接和间接子公司(统称为 “债务人” 和 “Legacy Valaris,以及其债务人和非债务人子公司,“公司”、“我们” 或 “我们的”), 根据《美国法典》(“破产 法”)第11编第11章向美国南区破产法院提起自愿案件(“第11章案件”)得克萨斯州(“破产法院”)。第 11 章案件在标题下共同管理 在 Valaris plc 等人的回复中,第20-34114号案件。 2021 年 2 月 5 日,债务人向破产法院提起诉讼 债务人第四次修正联合第 11 章根据《破产法》第 11 章制定的重组计划 (经不时修改, 修改或补充的 “计划”).
2021 年 3 月 3 日,破产法院下达了一项确认该计划的命令。关于第11章的案例和计划,在生效日期(定义见下文)及之前,公司完成了某些重组交易,根据这些交易成立了百慕大豁免公司(“Valaris”)Valaris Limited, ,并通过一系列交易,Legacy Valaris将Legacy Valaris的几乎所有子公司和其他资产转让给了Valaris的子公司 。
2021年4月30日(“生效日期”),该计划根据其条款生效,债务人从第 11章的案例中脱颖而出。因此,就1934年《证券交易法》(经修订的《交易法》)第15d-5条而言,Valaris是Legacy Valaris的继任注册人,自生效之日起,Valaris是Legacy Valaris的继任注册人。因此,瓦拉里斯被视为 必须遵守《交易法》的定期报告要求以及根据该法颁布的规章和条例,并将根据该法向委员会提交报告和其他信息。
除非另有说明或背景说明,否则 截至生效日及之前的所有财务信息和数据以及随附的财务报表和相应附注(此处以引用方式纳入此处)都反映了公司在本报告所述期间的实际历史合并经营业绩和财务状况 ,不影响本计划或本计划所设想的任何交易。因此,此类财务 信息可能无法代表公司在生效日期之后的业绩或财务状况。除了 与此类历史财务信息和数据有关或上下文中另有说明或暗示外,此处包含的所有其他信息 都与生效日期之后的公司有关。
本S-8表格的注册声明(“注册 声明”)由公司提交,目的是根据2021年MIP的条款 注册10,752,688股普通股进行发行。根据本注册声明注册的普通股已被保留并授权 从公司的授权和未发行的股本中发行。
第一部分
招股说明书第 10 (a) 节中要求的信息
包含第一部分中规定的信息 的一份或多份文件无需作为本注册声明的一部分向美国证券交易委员会提交。
第二部分
注册声明中要求的信息
第 3 项。 | 以引用方式合并文件。 |
在本注册声明发布之日之后,在 通过本注册声明终止证券发行之日之前,公司向 证券交易委员会(“SEC”)提交的任何报告都将自动更新,并在适用的情况下,取代本注册声明中包含或以引用方式纳入的任何信息。在提交生效后修正案之前,公司 以引用方式纳入了以下文件以及未来根据《交易法》第 13 (a)、 13 (c)、14 或 15 (d) 条向美国证券交易委员会提交的任何文件(不包括根据第 8-K 表任何报告第 2.02 或 7.01 项提供的任何信息,包括 第 9.01 项下的任何相关证据)、以下所列文件以及未来根据《交易法》第 13 (a)、 13 (c)、14 或 15 (d) 条向美国证券交易委员会提交的任何文件,该修正案表明所有证券 已出售或注销了所有证券的登记,然后仍未售出。每份此类文件均应被视为 以提及方式纳入本注册声明,并自该文件提交之日起成为本注册声明的一部分。
1. | 公司于2021年3月2日提交的截至2020年12月31日止年度的10-K表年度报告; |
2. | 公司于2021年4月28日提交的截至2021年3月31日的季度10-Q表季度报告; |
3. | 公司分别于2021年2月8日、2021年3月5日和2021年4月30日提交的8-K表最新报告;以及 |
4. | 公司普通股的描述包含在2021年4月30日的8-A表格注册声明中,以及 任何更新该描述的修正案或报告。 |
就本注册声明而言, 或视为以提及方式纳入此处的文件中包含的任何声明均应被视为已修改或取代 ,前提是此处或随后提交的任何文件中包含的声明修改或取代了该声明 。除非 如此修改或取代的任何此类声明均不得被视为构成本注册声明的一部分。
第 4 项。 | 证券的描述。 |
不适用。
第 5 项。 | 指定专家和法律顾问的利益。 |
没有。
第 6 项。 | 对董事和高级职员的赔偿。 |
百慕大1981年《公司 法》(“公司法”)第98条普遍规定,百慕大公司可以赔偿其董事、高级职员 和审计师免受根据任何法律规则因任何疏忽、 违约、违反职责或违反信任而承担的任何责任,除非此类责任是由该董事的欺诈或不诚实行为引起的,{} 高管或审计师可能对公司有罪。第98条还规定,百慕大公司可以赔偿其董事、高级管理人员和审计师在为任何民事或刑事诉讼进行辩护时承担的任何责任,这些诉讼中 的判决对他们有利,或者百慕大最高法院根据《公司法》第 281条宣布他们无罪或给予救济。
《公司细则》规定,Valaris应就其高级管理人员和董事的作为和不作为向其提供赔偿,但他们的欺诈或不诚实行为除外。《公司细则》规定 股东放弃他们可能单独或以公司名义对公司任何 董事或高级管理人员在履行该董事或高级职责时的任何行为或不作为提出的所有索赔或诉讼权,但该董事或高级管理人员的任何欺诈或不诚实行为除外。《公司法》第98A条允许我们 为任何高级管理人员或董事购买和维持保险,以应对他因任何疏忽、违约、违反职责或违反信任而蒙受的任何损失或责任,无论我们是否可以以其他方式向该高级管理人员或董事提供赔偿。Valaris 已为此目的购买并维持了董事和高级管理人员的责任保单。
此外,公司还提供董事保险 和高级职员保险,其中包括联邦证券法规定的责任保险。
公司已与其董事和执行官签订了赔偿 协议。赔偿协议并未增加根据公司章程向公司董事和执行官提供的 赔偿的范围或范围,而是规定了 赔偿和费用预付权,并制定了确定获得 赔偿和预付开支的权利的程序和程序。
第 7 项。 | 申请豁免注册。 |
不适用
第 8 项。 | 展品。 |
展品索引
展品编号 | 展品描述 |
4.1 | Valaris Limited 2021年管理激励计划。 |
4.2 | Valaris Limited的组织章程备忘录(参照Valaris Limited于2021年4月30日提交的8-K表格最新报告的附录3.1纳入)。 |
4.3 | Valaris Limited公司细则(参照Valaris Limited于2021年4月30日提交的8-K表格最新报告的附录3.2纳入)。 |
4.4 | 截至2021年4月30日的契约,由其中列出的担保人Valaris Limited和作为抵押代理人和受托人的联邦安全局威尔明顿储蓄基金签订(包括所附的第一份留置权票据的形式)(参照Valaris Limited于2021年4月30日提交的8-K表格最新报告的附录4.1纳入)。 |
5.1 | 康德明律师事务所有限公司的意见(关于合法性的意见)。 |
23.1 | 毕马威会计师事务所的同意。 |
23.2 | 康德明律师事务所有限公司的同意(包含在作为附录5.1提交的意见中)。 |
24.1 | 委托书(包含在签名页上)。 |
第 9 项。 | 承诺。 |
(a) | 下列签名的注册人特此承诺: |
(1) 在任何要约或销售期间,提交本注册声明的生效后修正案 : |
(i) 包括1933年《证券法》第10 (a) (3) 条所要求的任何招股说明书; |
(ii) 在招股说明书中反映在注册声明(或其生效后的最新修正案)生效之日之后出现的任何事实或事件 ,这些事实或事件,无论是单独还是总体而言,都代表了注册声明中规定的信息的根本变化;以及 |
(iii) 在 注册声明中纳入先前未披露的与分配计划有关的任何重要信息,或在 注册声明中对此类信息的任何重大变更; |
但是, 前提是,如果注册人根据1934年《证券 交易法》第13条或第15 (d) 条向美国证券交易委员会提交或向美国证券交易委员会提交的报告中包含这些段落要求包含在生效后修正案中的信息包含在注册声明中,则第 (a) (1) (i) 和 (a) (1) (ii) 段 不适用;
(2) 为了确定1933年《证券法》规定的任何责任 ,每项此类生效后的修正案均应被视为与本文发行的 证券有关的新注册声明,当时此类证券的发行应被视为其首次善意发行; 和
(3) 通过生效后的 修正案将任何在发行终止时仍未售出的已注册证券从注册中删除。
(b) 下列签署人的注册人特此承诺,为了确定1933年《证券法》规定的任何责任,根据1934年《证券交易法》第 13 (a) 条或第15 (d) 条提交的每份注册人年度报告,并以提及方式纳入本注册声明的 都应被视为与本注册声明中发行的证券有关的新注册声明,并且当时 此类证券应被视为其首次善意发行。
(c) 就根据上述规定允许注册人的董事、高级管理人员和控股人赔偿根据1933年《证券 法》产生的责任而言,或者 ,注册人被告知,美国证券交易委员会认为,这种赔偿违反了1933年《证券法》中规定的 公共政策,因此无法执行。如果该董事、高级管理人员或控股人 就此类债务(注册人支付注册人的董事、高级管理人员或控股人 人为成功为任何诉讼、诉讼或诉讼进行辩护而产生或支付的费用除外)提出赔偿 ,则注册人将,除非其律师认为问题已通过控制性先例得到解决,请将问题提交给具有适当管辖权的法院它的这种赔偿违背了1933年《证券法》中规定的 公共政策,并将受该问题的最终裁决管辖。
签名
根据1933年《证券 法》的要求,注册人证明其有合理的理由相信自己符合在 S-8 表格上提交的所有要求,并已正式促使下列签署人于2021年5月14日在百慕大汉密尔顿市 代表其签署本注册声明。
VALARIS 限定 | ||
来自: | /s/ 乔纳森·H·巴克什特 | |
乔纳森·H·巴克什特 | ||
执行副总裁兼首席财务官 | ||
来自: | /s/ Colleen Grable | |
Colleen Grable | ||
控制器 |
委托书
通过这些礼物认识所有人,签名出现在下方的每个 个人,特此构成并任命托马斯·伯克、乔纳森·巴克什特和科伦·格拉布尔,他们每人, 都有在没有对方的情况下行事的全部权力,他或她的真实合法律师和代理人,每个人都有完全的替代权 ,并以他或她的名义重新替换他或她,地点并以任何身份签署 本注册声明的任何或全部修正案,并将该修正案与其所有证物一起提交该修正案以及其他与之相关的文件,美国证券交易委员会, 授予上述每位实际律师和代理人充分的权力和权力,可以采取和执行与之相关的每一项必要行为和事情 以及与之相关的每一项必要行为和事情,尽其所能亲自批准 ,并确认上述每位实际律师和代理人或其替代人可以合法行事或以此为由促成这样做。
根据1933年《证券 法》的要求,本注册声明由以下人员于2021年5月14日以所述身份签署。
VALARIS 限定 | ||
来自: | /s/ Thomas P. Burke | |
托马斯·P·伯克 | ||
董事兼首席执行官 (首席执行官) | ||
来自: | /s/ Jonathan H. Baksht | |
乔纳森·H·巴克什特 | ||
执行副总裁兼首席财务官 (首席财务官) | ||
来自: | /s/ Colleen Grable | |
Colleen Grable | ||
控制器 (首席会计官) |
来自: | /s/ Elizabeth Leykum | |
伊丽莎白 Leykum | ||
董事会主席 | ||
来自: | /s/ Dick Fagerstal | |
Dick Fagerstal | ||
导演 | ||
来自: | /s/ 约瑟夫 Goldschmid | |
约瑟夫 Goldschmid | ||
导演 | ||
来自: | /s/ Jay Swent | |
Jay Swent | ||
导演 | ||
来自: | /s/ Deepak Munganahalli | |
Deepak Munganahalli | ||
导演 |