附录 99.1
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杰里米·金 | | | | 达娜·诺兰 |
(205) 264-4551 | | | | (205) 264-7040 |
强劲的资产负债表。始终如一、可持续的表现。各地区报告2023年第三季度收益为4.65亿美元,摊薄后每股收益为0.49美元
阿拉巴马州伯明翰——(美国商业资讯)——2023年10月20日——Regions Financial Corp.(纽约证券交易所代码:RF)今天公布了截至2023年9月30日的第三季度财报。该公司报告称,第三季度普通股股东可获得的净收益为4.65亿美元,摊薄后每股收益为0.49美元。与2022年第三季度相比,普通股股东可获得的净收益增长了15%,而按报告和调整后的总收入保持相对稳定,为19亿美元(1)。
“我们对第三季度的核心业绩感到满意,” Regions Financial Corp. 总裁兼首席执行官约翰·特纳说,“我们的业绩反映了我们资产负债表的实力和多样性、稳健的流动性状况以及谨慎的风险管理。我们的保护性套期保值策略使我们在任何利率环境中都能取得成功,并支持我们实现稳定、可持续的长期业绩的承诺。尽管该行业继续面临经济和监管的不确定性,但我们有信心能够适应不断变化的格局,同时继续在整个周期中实现最高四分之一的回报。我们的信心来自于制定了推动稳健、盈利能力和增长的战略计划,以及一支专注于执行该计划的才华横溢的团队。”
2023 年第三季度业绩摘要:
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| | 季度已结束 | | |
(金额以百万计,每股数据除外) | | 9/30/2023 | | 6/30/2023 | | 9/30/2022 | | | | |
净收入 | | $ | 490 | | | $ | 581 | | | $ | 429 | | | | | |
优先股息和其他 | | 25 | | | 25 | | | 25 | | | | | |
普通股股东可获得的净收益 | | $ | 465 | | | $ | 556 | | | $ | 404 | | | | | |
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加权平均摊薄后已发行股票 | | 940 | | | 939 | | | 940 | | | | | |
实际已发行股份——期末 | | 939 | | | 939 | | | 934 | | | | | |
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摊薄后的每股普通股收益 | | $ | 0.49 | | | $ | 0.59 | | | $ | 0.43 | | | | | |
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影响收入的精选项目: | | | | | | | | | | |
税前调整项目 (1): | | | | | | | | | | |
非利息支出调整 (1) | | $ | (4) | | | $ | (1) | | | $ | (182) | | | | | |
非利息收入调整 (1) | | (1) | | | — | | | (1) | | | | | |
出售无抵押消费贷款带来的净准备金收益*** | | — | | | — | | | 31 | | | | | |
税前调整项目总额 (1) | | $ | (5) | | | $ | (1) | | | $ | (152) | | | | | |
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摊薄后每股收益的影响* | | $ | — | | | $ | — | | | $ | (0.13) | | | | | |
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税前额外精选商品**: | | | | | | | | | | |
超出净扣除额的准备金**** | | $ | (44) | | | $ | (37) | | | $ | (36) | | | | | |
与飓风有关的贷款损失备抵金的增量准备金 | | — | | | — | | | (20) | | | | | |
资本市场收入(亏损)——CVA/DVA | | (3) | | | (9) | | | 21 | | | | | |
住宅MSR净套期保值表现 | | 4 | | | (4) | | | 2 | | | | | |
养老金结算费用 | | (7) | | | — | | | — | | | | | |
与欺诈相关的增量运营损失 | | (53) | | | (82) | | | — | | | | | |
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* 基于所得税,增量税率约为25%。
** 影响该期间业绩或趋势的项目,但不被视为非公认会计准则调整。
*** 2022年第三季度3,100万美元的净准备金收益包括9,400万美元的储备金释放,由扣账记录的6,300万美元公允价值大关所抵消。虽然净准备金收益反映为税前调整项目,但未包含在非公认会计准则对账中,因为它不是非公认会计准则指标,也未用于确定任何非公认会计准则指标。
**** 2022年第三季度超过净扣除额的准备金不包括出售无抵押消费贷款产生的3100万美元净准备金收益和2000万美元的飓风相关贷款损失备抵准备金。
确定了影响公司收益的非公认会计准则调整项目(1),以帮助投资者在与管理层相同的基础上分析Regions的经营业绩,并为预测未来业绩提供依据。
总收入
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已结束 |
(以百万美元为单位) | | 9/30/2023 | | 6/30/2023 | | 9/30/2022 | | 23 年第三季度对比 23 年第二季度 | | 23 年第三季度与 22 年第三季度 |
净利息收入 | | $ | 1,291 | | | $ | 1,381 | | | $ | 1,262 | | | $ | (90) | | | (6.5) | % | | $ | 29 | | | 2.3 | % |
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| | | | | | | | | | | | | | |
应纳税等值调整 | | 13 | | | 12 | | | 12 | | | 1 | | | 8.3 | % | | 1 | | | 8.3 | % |
净利息收入,应纳税等值基础 | | $ | 1,304 | | | $ | 1,393 | | | $ | 1,274 | | | $ | (89) | | | (6.4) | % | | $ | 30 | | | 2.4 | % |
净利率 (FTE) | | 3.73 | % | | 4.04 | % | | 3.53 | % | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
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非利息收入: | | | | | | | | | | | | | | |
存款账户的服务费 | | $ | 142 | | | $ | 152 | | | $ | 156 | | | (10) | | | (6.6) | % | | (14) | | | (9.0) | % |
银行卡和自动柜员机费用 | | 126 | | | 130 | | | 126 | | | (4) | | | (3.1) | % | | — | | | — | % |
财富管理收入 | | 112 | | | 110 | | | 108 | | | 2 | | | 1.8 | % | | 4 | | | 3.7 | % |
资本市场收入 | | 64 | | | 68 | | | 93 | | | (4) | | | (5.9) | % | | (29) | | | (31.2) | % |
抵押贷款收入 | | 28 | | | 26 | | | 37 | | | 2 | | | 7.7 | % | | (9) | | | (24.3) | % |
商业信贷费收入 | | 24 | | | 28 | | | 26 | | | (4) | | | (14.3) | % | | (2) | | | (7.7) | % |
银行拥有的人寿保险 | | 20 | | | 19 | | | 15 | | | 1 | | | 5.3 | % | | 5 | | | 33.3 | % |
证券收益(亏损),净额 | | (1) | | | — | | | (1) | | | (1) | | | NM | | — | | | — | % |
| | | | | | | | | | | | | | |
雇员福利资产的市值调整* | | 4 | | | — | | | (5) | | | 4 | | | NM | | 9 | | | 180.0 | % |
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其他 | | 47 | | | 43 | | | 50 | | | 4 | | | 9.3 | % | | (3) | | | (6.0) | % |
非利息收入 | | $ | 566 | | | $ | 576 | | | $ | 605 | | | $ | (10) | | | (1.7) | % | | $ | (39) | | | (6.4) | % |
总收入 | | $ | 1,857 | | | $ | 1,957 | | | $ | 1,867 | | | $ | (100) | | | (5.1) | % | | $ | (10) | | | (0.5) | % |
| | | | | | | | | | | | | | |
调整后的总收入(非公认会计准则)(1) | | $ | 1,858 | | | $ | 1,957 | | | $ | 1,868 | | | $ | (99) | | | (5.1) | % | | $ | (10) | | | (0.5) | % |
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NM-没意义
* 这些市值调整涉及为员工和董事福利而持有的资产,这些资产在工资和员工福利以及其他非利息支出中抵消。
与2023年第二季度相比,总收入约为19亿美元,按报告和调整后的基础上下降了5%(1)。与该公司的预期一致,本季度的净利息收入与第二季度相比下降至13亿美元,下降6.5%,这要归因于存款和融资成本的上涨以及该公司的部分远期起始利率套期保值变得活跃,但部分被市场利率上升对资产收益率的影响所抵消。总净利率下降了31个基点至3.73%。
与2023年第二季度相比,非利息收入在报告和调整后的基础上均下降了2%(1),这主要是由于服务费和资本市场收入的减少。服务费收入下降了7%,这主要是由于实施了免费区域透支宽限额功能。在过去三年中,账户功能和增强为Regions的客户提供了额外的财务收益和灵活性,使事件数量和评估费用减少了约45%。资本市场收入下降了6%,这主要归因于房地产资本市场收入的减少,部分被并购咨询服务的增长所抵消。不包括CVA/DVA的影响,资本市场收入下降了13%。本季度抵押贷款收入的增加主要归因于与批量购买第三季度初结束的62亿美元住宅抵押贷款的还本付息权相关的服务收入增加。
非利息支出
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已结束 |
(以百万美元为单位) | | 9/30/2023 | | 6/30/2023 | | 9/30/2022 | | 23 年第三季度对比 23 年第二季度 | | 23 年第三季度与 22 年第三季度 |
工资和员工福利 | | $ | 589 | | | $ | 603 | | | $ | 593 | | | $ | (14) | | | (2.3) | % | | $ | (4) | | | (0.7) | % |
设备和软件费用 | | 107 | | | 101 | | | 98 | | | 6 | | | 5.9 | % | | 9 | | | 9.2 | % |
净占用费用 | | 72 | | | 73 | | | 76 | | | (1) | | | (1.4) | % | | (4) | | | (5.3) | % |
外部服务 | | 39 | | | 42 | | | 40 | | | (3) | | | (7.1) | % | | (1) | | | (2.5) | % |
专业、法律和监管费用 | | 27 | | | 20 | | | 199 | | | 7 | | | 35.0 | % | | (172) | | | (86.4) | % |
市场营销 | | 26 | | | 26 | | | 29 | | | — | | | — | % | | (3) | | | (10.3) | % |
联邦存款保险公司保险评估 | | 27 | | | 29 | | | 16 | | | (2) | | | (6.9) | % | | 11 | | | 68.8 | % |
信用卡/支票卡费用 | | 16 | | | 15 | | | 13 | | | 1 | | | 6.7 | % | | 3 | | | 23.1 | % |
运营损失 | | 75 | | | 95 | | | 13 | | | (20) | | | (21.1) | % | | 62 | | | 476.9 | % |
分支机构整合、财产和设备费用 | | 1 | | | 1 | | | 3 | | | — | | | — | % | | (2) | | | (66.7) | % |
B类签证股票支出 | | 5 | | | 9 | | | 3 | | | (4) | | | (44.4) | % | | 2 | | | 66.7 | % |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
其他 | | 109 | | | 97 | | | 87 | | | 12 | | | 12.4 | % | | 22 | | | 25.3 | % |
非利息支出总额 | | $ | 1,093 | | | $ | 1,111 | | | $ | 1,170 | | | $ | (18) | | | (1.6) | % | | $ | (77) | | | (6.6) | % |
调整后的非利息支出总额 (1) | | $ | 1,089 | | | $ | 1,110 | | | $ | 988 | | | $ | (21) | | | (1.9) | % | | $ | 101 | | | 10.2 | % |
| | | | | | | | | | | | | | |
NM-没意义
与2023年第二季度相比,报告和调整后的非利息支出 (1) 均下降了2%。运营亏损下降了21%;但是,在本季度,该公司的欺诈损失继续增加。工资和福利也下降了2%,这主要是由于激励性薪酬和工资税的降低。
据报告,该公司第三季度的效率比率为58.5%,经调整后为58.2%(1)。第三季度的有效税率为20.9%。
贷款和租赁
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 平均余额 |
| | | | | | | | | | |
(以百万美元为单位) | | 3Q23 | | 2Q23 | | 3Q22 | | 23 年第三季度对比 23 年第二季度 | | 23 年第三季度与 22 年第三季度 |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
商业和工业 | | $ | 51,721 | | | $ | 52,039 | | | $ | 49,120 | | | $ | (318) | | | (0.6) | % | | $ | 2,601 | | | 5.3% |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
商业地产——业主自住 | | 5,100 | | | 5,197 | | | 5,441 | | | (97) | | | (1.9) | % | | (341) | | | (6.3)% |
投资者房地产 | | 8,617 | | | 8,482 | | | 7,879 | | | 135 | | | 1.6 | % | | 738 | | | 9.4% |
商业贷款 | | 65,438 | | | 65,718 | | | 62,440 | | | (280) | | | (0.4) | % | | 2,998 | | | 4.8% |
住宅首次抵押贷款 | | 19,914 | | | 19,427 | | | 18,125 | | | 487 | | | 2.5 | % | | 1,789 | | | 9.9% |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
房屋净值 | | 5,688 | | | 5,785 | | | 6,050 | | | (97) | | | (1.7) | % | | (362) | | | (6.0)% |
| | | | | | | | | | | | | | |
消费者信用卡 | | 1,245 | | | 1,217 | | | 1,176 | | | 28 | | | 2.3 | % | | 69 | | | 5.9% |
其他消费者退出投资组合 | | 384 | | | 450 | | | 716 | | | (66) | | | (14.7) | % | | (332) | | | (46.4)% |
其他消费者* | | 6,116 | | | 5,984 | | | 6,177 | | | 132 | | | 2.2 | % | | (61) | | | (1.0)% |
消费者贷款 | | 33,347 | | | 32,863 | | | 32,244 | | | 484 | | | 1.5 | % | | 1,103 | | | 3.4% |
贷款总额 | | $ | 98,785 | | | $ | 98,581 | | | $ | 94,684 | | | $ | 204 | | | 0.2 | % | | $ | 4,101 | | | 4.3% |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
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NM-没有意义。
* 其他消费贷款包括EnerBank(地区的销售点家居装修投资组合)。
与上一季度相比,平均贷款和租赁保持相对稳定。平均商业贷款略有下降,但被消费贷款增长1%所抵消。商业贷款额度在本季度末的利用率约为43.3%,比上一季度下降了20个基点,而额度承诺下降了1%。消费贷款的增长是由住宅优先抵押贷款和EnerBank推动的。
存款
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 平均余额 |
| | | | | | | | | | |
(以百万美元为单位) | | 3Q23 | | 2Q23 | | 3Q22 | | 23 年第三季度对比 23 年第二季度 | | 23 年第三季度与 22 年第三季度 |
计息存款总额 | | $ | 80,472 | | | $ | 78,361 | | | $ | 79,712 | | | $ | 2,111 | | | 2.7% | | $ | 760 | | | 1.0% |
无息存款 | | 44,748 | | | 47,178 | | | 55,806 | | | (2,430) | | | (5.2)% | | (11,058) | | | (19.8)% |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
存款总额 | | $ | 125,220 | | | $ | 125,539 | | | $ | 135,518 | | | $ | (319) | | | (0.3)% | | $ | (10,298) | | | (7.6)% |
| | | | | | | | | | | | | | |
(以百万美元为单位) | | 3Q23 | | 2Q23 | | 3Q22 | | 23 年第三季度对比 23 年第二季度 | | 23 年第三季度与 22 年第三季度 |
消费银行板块 | | $ | 80,036 | | | $ | 80,999 | | | $ | 84,741 | | | $ | (963) | | | (1.2)% | | $ | (4,705) | | | (5.6)% |
企业银行板块 | | 34,924 | | | 34,860 | | | 39,058 | | | 64 | | | 0.2% | | (4,134) | | | (10.6)% |
财富管理板块 | | 7,451 | | | 7,470 | | | 9,467 | | | (19) | | | (0.3)% | | (2,016) | | | (21.3)% |
其他 | | 2,809 | | | 2,210 | | | 2,252 | | | 599 | | | 27.1% | | 557 | | | 24.7% |
存款总额 | | $ | 125,220 | | | $ | 125,539 | | | $ | 135,518 | | | $ | (319) | | | (0.3)% | | $ | (10,298) | | | (7.6)% |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至的期末余额 |
| | | | | | | | 9/30/2023 | | 9/30/2023 |
(以百万美元为单位) | | 9/30/2023 | | 6/30/2023 | | 9/30/2022 | | 对比 2023 年 6 月 30 日 | | 对比 2022 年 9 月 30 日 |
消费银行板块 | | $ | 80,980 | | | $ | 81,554 | | | $ | 85,455 | | | $ | (574) | | | (0.7)% | | $ | (4,475) | | | (5.2)% |
企业银行板块 | | 34,650 | | | 35,332 | | | 38,293 | | | (682) | | | (1.9)% | | (3,643) | | | (9.5)% |
财富管理板块 | | 7,791 | | | 7,176 | | | 9,400 | | | 615 | | | 8.6% | | (1,609) | | | (17.1)% |
其他 | | 2,778 | | | 2,897 | | | 2,230 | | | (119) | | | (4.1)% | | 548 | | | 24.6% |
存款总额 | | $ | 126,199 | | | $ | 126,959 | | | $ | 135,378 | | | $ | (760) | | | (0.6)% | | $ | (9,179) | | | (6.8)% |
| | | | | | | | | | | | | | |
该公司的存款基础仍然是实力的源泉,也是流动性和利润表现的差异化因素。与该公司的预期一致,与2023年第二季度相比,2023年第三季度的期末存款总额和平均存款保持相对稳定,同时还持续将非计息产品混入计息产品。其他细分市场的稳定或增长部分抵消了平均消费者存款的下降。
资产质量
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至季度结束时及截至该季度 |
(以百万美元为单位) | | 9/30/2023 | | 6/30/2023 | | 9/30/2022 |
期末信贷损失备抵金 (ACL) | | $1,677 | | $1,633 | | $1,539 |
ACL/贷款,净额 | | 1.70% | | 1.65% | | 1.63% |
全部/贷款,净额 | | 1.56% | | 1.53% | | 1.50% |
不良贷款的信贷损失备抵金,不包括待售贷款 | | 261% | | 332% | | 311% |
不良贷款的贷款损失备抵金,不包括待售贷款 | | 241% | | 308% | | 287% |
信贷损失准备金 | | $145 | | $118 | | $135 |
已扣除的净贷款 | | $101 | | $81 | | $110 |
调整后的净贷款扣除额(非公认会计准则)(1) | | $101 | | $81 | | $47 |
扣除的净贷款占平均贷款的百分比,按年计算 | | 0.40% | | 0.33% | | 0.46% |
调整后的净贷款扣除额占平均贷款的百分比,按年计算(非公认会计准则)(1) | | 0.40% | | 0.33% | | 0.19% |
不良贷款,不包括待售贷款/贷款,净额 | | 0.65% | | 0.50% | | 0.52% |
不良贷款(例如逾期90%以上)/待售贷款、丧失抵押品赎回权的房产和不良贷款 | | 0.67% | | 0.51% | | 0.54% |
不良贷款(包括90多笔逾期未付款)/待售贷款、丧失抵押品赎回权的房产和不良贷款* | | 0.81% | | 0.64% | | 0.65% |
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批评贷款总额——商业服务** | | $4,167 | | $4,039 | | $2,771 |
* 不包括逾期90天以上且仍在累积的有担保住宅首次抵押贷款。
** 商业服务代表商业和投资者房地产贷款的总额。
本季度,整体资产质量进一步恢复正常。商业服务部门批评贷款增加了3%,而拖欠总额和不良贷款占贷款总额的百分比各增加了15个基点。本季度的净扣款总额为1.01亿美元,相当于平均贷款的40个基点,这是由于该公司此前停止的消费者销售点计划相关的亏损增加,以及
与第二季度相比,商业回收率较低。
与第二季度相比,信贷损失备抵额的增加主要归因于不利的风险转移和信贷质量的持续正常化,以及对某些投资组合中增量风险的模型或定性调整。
信用损失备抵率增加了5个基点,达到贷款总额的1.70%,而备抵额占不良贷款的百分比降至261%。
资本和流动性
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至季度末及截至季末 |
| | 9/30/2023 | | 6/30/2023 | | 9/30/2022 |
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普通股一级比率 (2) | | 10.3% | | 10.1% | | 9.3% |
一级资本比率 (2) | | 11.6% | | 11.4% | | 10.6% |
有形普通股股东对有形资产的权益(非公认会计准则)(1) | | 5.82% | | 6.09% | | 5.01% |
每股有形普通账面价值(非公认会计准则)(1) * | | $9.16 | | $9.72 | | $8.15 |
扣除非劳动收入后的贷款占存款总额的比例 | | 78.4% | | 78.1% | | 70.0% |
* 每股有形普通账面价值包括季度收益的影响、累计其他综合收益中市值调整的变化以及持续的资本回报。
各地区保持稳健的资本状况,估计的资本比率仍远高于当前的监管要求。据估计,截至季度末,第1(2)级和第1(2)级普通股比率分别为10.3%和11.6%。
在第三季度,该公司宣布向普通股股东派发2.25亿美元的股息,并且没有回购Regions的任何普通股。
截至2023年9月30日,该公司的流动性状况也保持强劲,可用流动性总额约为568亿美元,其中包括美联储持有的现金、FHLB的借贷能力、未抵押证券、美联储贴现窗口的借贷能力以及美联储的银行定期贷款计划机制。截至本季度末,贷款存款比率总计为78%。
(1) 非公认会计准则;有关对账,请参阅本财报财务补充文件第12、16、17、18和20页。
(2) 本季度普通股一级和一级资本比率是估计的。
电话会议
除了美国东部时间2023年10月20日上午10点的网络直播外,直播活动结束后,ir.regions.com的投资者关系页面还将提供网络直播的存档录音。
关于地区金融公司
Regions Financial Corporation(纽约证券交易所代码:RF)拥有1540亿美元的资产,是标准普尔500指数的成员,也是美国最大的消费和商业银行、财富管理以及抵押贷款产品和服务的全方位服务提供商之一。Regions为南部、中西部和德克萨斯州的客户提供服务,并通过其子公司Regions Bank运营着约1,250个银行办公室和2,000多台自动柜员机。地区银行是一家平等住房贷款机构,也是联邦存款保险公司成员。有关地区及其全系列产品和服务的更多信息,请访问 www.regions.com。
前瞻性陈述
本新闻稿可能包括1995年《私人证券诉讼改革法》中定义的前瞻性陈述。“未来”、“预期”、“假设”、“打算”、“计划”、“寻求”、“相信”、“预测”、“潜力”、“目标”、“估计”、“预期”、“项目”、“展望”、“预测”、“将”、“可能”、“可能”、“可能”、“应该”、“可以”、“可以”、“可以” 类似的术语和表达方式通常表示前瞻性陈述。前瞻性陈述面临的风险是,由于不确定、不可预测的因素和未来发展以及在许多情况下是我们无法控制的,实际影响可能与这些前瞻性陈述中反映的影响存在重大差异。前瞻性陈述不是基于历史信息,而是与未来的运营、战略、财务业绩或其他发展有关。前瞻性陈述基于管理层当前的预期,以及管理层在发表陈述时做出的某些假设和估计以及可获得的信息。这些陈述基于一般假设,面临各种风险,而且由于它们也与未来有关,因此它们同样受到固有的不确定性和其他因素的影响,这些因素可能导致实际结果与此类陈述中表达的观点、信念和预测存在重大差异。因此,我们提醒您不要依赖任何这些前瞻性陈述。这些风险、不确定性和其他因素包括但不限于下述因素:
•美国总体或我们所服务的社区(尤其是美国东南部)当前和未来的经济和市场状况,包括房地产价值可能下降、利率和失业率上升、通货膨胀、金融市场混乱和经济增长可能放缓的影响,这可能会对我们的贷款和其他业务以及我们的财务业绩和状况产生不利影响。
•政府、机构、中央银行和类似组织的贸易、货币和财政政策以及它们开展的其他活动可能发生变化,这可能会对我们的业务以及财务业绩和状况产生重大不利影响。
•市场利率或资本市场的变化可能会对我们的收入和支出、资产和债务的价值以及资本和流动性的可用性和成本产生不利影响。
•与通货膨胀和通货膨胀的影响相关的波动性和不确定性,这可能导致企业和消费者成本增加,并可能导致商业和经济状况普遍不佳。
•包括 COVID-19 疫情在内的流行病对我们的业务、运营以及财务业绩和状况的影响。任何疫情的持续时间和严重程度都可能扰乱全球经济,对我们的资本和流动性状况产生不利影响,损害借款人偿还未偿贷款的能力,增加我们的信贷损失补贴,损害抵押品价值,并导致收入损失或额外支出。
•由于税法变化、经济环境的不利变化、申报单位运营下降或其他因素而导致的任何商誉或其他无形资产减值、资产的任何重新定价或递延所得税资产估值补贴的调整。
•新的税收立法和/或对现行税法的解释的影响,这可能会影响我们的收益、资本比率以及我们向股东返还资本的能力。
•客户信誉可能发生变化,贷款和租赁(包括经营租赁)的可收回性可能受到损害。
•贷款预付速度、贷款发放和销售量、扣除、信用损失准备金或实际信贷损失的变化,在这种情况下,我们的信贷损失备抵可能不足以弥补我们的最终损失。
•由于利率下降,抵押贷款支持证券的预付款可能会加快,这些证券的保费摊销也相应加快。
•由于客户寻求其他更高收益的投资,导致客户支票和储蓄账户存款损失,这可能会增加我们的融资成本。
•消费者和企业支出和储蓄习惯的可能变化以及对我们增加资产和吸引存款能力的相关影响,这可能会对我们的净收入产生不利影响。
•利率上升可能会对我们的投资证券投资组合的价值产生负面影响。
•我们投资组合的价值损失可能会对市场对我们的看法产生负面影响。
•社交媒体对市场对我们和银行的看法的影响。
•金融服务行业的波动(包括其他存款机构倒闭或传闻),以及政府机构为应对此类动荡而采取的行动,可能会影响包括我们在内的存款机构吸引和留住存款人以及借入或筹集资金的能力。
•我们有能力与其他传统和非传统金融服务公司(包括金融科技公司)进行有效竞争,其中一些公司拥有比我们更多的财务资源,或者受与我们不同的监管标准的约束。
•我们无法开发新产品和服务并获得当前和潜在客户的认可,也无法增强现有产品和服务以满足客户的需求并及时应对新兴技术趋势,这可能会对我们的收入产生负面影响。
•我们无法跟上技术变革的步伐,包括与提供数字银行和金融服务有关的技术变革,可能会导致业务流失给竞争对手。
•影响我们业务的法律和法规的变化,包括与银行产品和服务有关的立法和法规,例如联邦存款保险公司的特别评估、任何新的长期债务要求,以及适用的政府和自我监管机构对此类法律和法规的执行和解释的变化,包括美国总统府变动、美国国会控制权以及银行监管机构人事变动所致,这可能需要我们更改某些业务实践,增加合规风险,减少收入,给我们带来额外成本,或者以其他方式对我们的业务产生负面影响。
•我们的资本行动,包括股息支付、普通股回购或赎回优先股,不得导致我们低于最低资本比率要求,同时要考虑到适用的缓冲区,并且必须遵守法律或监管机构规定的其他要求和限制,这可能会影响我们向股东返还资本的能力。
•由于此类测试和要求的重要性,我们遵守压力测试和资本规划要求(作为CCAR流程的一部分或其他要求)的能力可能继续需要我们对管理资源进行大量投资。
•我们遵守适用的资本和流动性要求(包括巴塞尔协议III资本标准)的能力,包括我们在内部创造资本或以优惠条件筹集资本的能力,如果我们未能满足要求,我们的财务状况和市场对我们的看法可能会受到负面影响。
•与针对我们或我们的任何子公司提起的任何诉讼或监管程序有关的任何事态发展、变更或行动的影响。
•成本,包括可能因任何不利的司法、行政或仲裁裁决或程序、监管执法行动或我们或我们的任何子公司参与的其他法律行动而产生的罚款、处罚或其他负面影响(包括声誉损害),并可能对我们的业绩产生不利影响。
•我们有能力管理资产和负债价值的波动以及资产负债表外敞口,从而维持足够的资本和流动性来支持我们的业务。
•我们执行战略和运营计划的能力,包括我们充分实现与战略计划相关的财务和非财务收益的能力。
•与我们收购或剥离业务相关的风险和不确定性以及与此类收购相关的风险,包括预期的协同效应、成本节省和其他财务或其他收益可能无法在预期的时间范围内实现,或者可能低于预期;以及整合收购业务的困难。
•我们在吸引和留住客户方面的营销工作取得的成功。
•我们招聘和留住有才华和经验的人员以协助开发、管理和运营我们的产品和服务的能力可能会受到不时生效的法律法规变更的影响。
•我们的客户、员工或业务合作伙伴的欺诈或不当行为。
•我们的客户或交易对手提供给我们的任何不准确或不完整的信息。
•我们的框架无法管理与我们的业务相关的风险,例如信用风险和运营风险,包括第三方供应商和其他服务提供商,除其他外,这可能导致由于网络攻击或类似行为或未能有效提供我们的服务,导致运营或安全系统遭到破坏。
•我们识别和应对与产品、服务或交付平台的推出或变更相关的运营风险的能力。
•依赖主要供应商或供应商以可接受的条件为我们的业务获取设备和其他物资。
•我们的内部控制和程序无法预防、检测或缓解任何重大错误或欺诈行为。
•地缘政治不稳定的影响,包括战争、冲突、内乱和恐怖袭击,以及对我们业务的直接或间接潜在影响。
•人为和自然灾害的影响,包括火灾、洪水、干旱、龙卷风、飓风和环境破坏(特别是在美国东南部),可能会对我们的运营和/或贷款组合产生负面影响,并增加我们的业务成本。未来地震、火灾、飓风、龙卷风、干旱、洪水和其他与天气有关的事件的严重程度和频率难以预测,并可能因全球气候变化而加剧。
•大宗商品市场价格和条件的变化可能会对我们在受大宗商品价格变化影响的行业(包括受大宗商品价格间接影响的企业,例如运输大宗商品或制造用于大宗商品生产的设备的企业)的现金流产生不利影响,这可能会损害他们偿还未偿贷款的能力和/或减少这些行业的贷款需求。
•我们能够识别和应对网络安全风险,例如数据安全漏洞、恶意软件、勒索软件、“拒绝服务” 攻击、“黑客攻击” 和身份盗用,包括账户接管,否则可能会扰乱我们的业务并导致披露和/或
滥用或盗用机密或专有信息,破坏或损坏我们的系统,增加成本,损失或对我们的声誉造成不利影响。
•我们实现费用管理计划的能力。
•伦敦银行同业拆借利率的市场替代以及对我们基于伦敦银行同业拆借利率的金融产品和合约的相关影响,包括但不限于衍生产品、债务债务、存款、投资和贷款。
•除其他负面影响外,我们的信用评级或前景可能下调,可能会增加资本市场的融资成本。
•其他金融机构遇到的对我们或银行业产生不利影响的问题的影响通常可能要求我们改变某些商业惯例,减少收入,给我们带来额外的成本,或者以其他方式对我们的业务产生负面影响。
•第三方提供的我们的业务基础架构的任何组件出现故障的影响都可能扰乱我们的业务,导致机密信息或专有信息的泄露和/或滥用,增加我们的成本,对我们的声誉产生负面影响,并造成损失。
•我们从子公司,尤其是地区银行获得股息的能力可能会影响我们的流动性和向股东支付股息的能力。
•财务会计准则委员会或其他监管机构可能要求的会计政策或程序的变更可能会对我们的财务报表以及我们报告这些业绩的方式产生重大影响,而与此类变化将如何影响我们的财务业绩有关的预期和初步分析可能被证明是不正确的。
•我们的普通股价格波动,无法在期限内和/或按预期条件完成股票回购。
•反收购法和专属论坛条款在我们的公司注册证书和章程中的影响。
•与上述任何项目相关的发展对我们的声誉造成的任何损害的影响。
•我们向美国证券交易委员会提交的报告中不时发现的其他风险。
上述因素清单并不详尽。要讨论这些因素和其他可能导致实际业绩与预期不同的因素,请查看各地区截至2022年12月31日止年度的10-K表年度报告以及Regions随后向美国证券交易委员会提交的文件中的 “前瞻性陈述” 和 “风险因素” 标题。
您不应过分依赖任何前瞻性陈述,这些陈述仅代表截至发表之日。可能导致我们的实际结果出现差异的因素或事件可能会不时出现,而且不可能全部预测。除非法律要求,否则我们不承担任何义务,也不打算更新或修改因未来发展、新信息或其他原因而不时发表的任何前瞻性陈述。
非公认会计准则财务指标的使用
管理层使用税前准备金收入(Non-GAAP)和调整后的税前准备金前收入(non-GAAP)以及调整后的效率比率(Non-GAAP)和调整后的费用收入比率(non-GAAP)来监测业绩,并认为这些指标为投资者提供了有意义的信息。列报的非利息支出(GAAP)不包括为得出调整后的非利息支出(non-GAAP)而进行的某些调整,调整后的非利息支出(Non-GAAP)是调整后的效率比率的分子。列报的非利息收入(GAAP)不包括为得出调整后的非利息收入(non-GAAP)而进行的某些调整,调整后非利息收入比率是调整后费用收入比率的分子。调整后的非利息收入(Non-GAAP)和调整后的非利息支出(non-GAAP)用于确定调整后的税前准备金收入(Non-GAAP)。将应纳税等值基础上的净利息收入(GAAP)和非利息收入相加,得出应纳税等值基础上的总收入。进行调整是为了在应纳税等值基础上得出调整后的总收入(非公认会计准则),这是调整后的费用收入和调整后的效率比率的分母。列报的净贷款扣除额(GAAP)不包括为得出调整后的净贷款扣除额(Non-GAAP)而进行的调整。调整后的净贷款扣除额占平均贷款(非公认会计准则)的百分比的计算方法是调整后的净贷款扣除额(non-GAAP)除以平均贷款(GAAP)和年化贷款。Regions认为,排除这些调整为各期比较提供了有意义的基础,管理层认为这将有助于投资者分析公司的经营业绩和预测未来的业绩。管理层还使用这些非公认会计准则财务指标来评估地区业务的业绩。与调整有关的活动可能会再次发生;但是,管理层并不认为与调整有关的活动表明正在进行的业务。Regions认为,这些非公认会计准则财务指标的列报将使投资者能够在与管理层采用的相同基础上评估公司的业绩。
有形普通股股东权益比率已成为一些投资者的焦点,管理层认为,在没有无形资产和优先股影响的情况下,它们可能有助于投资者分析公司的资本状况。分析师和银行监管机构使用有形普通股股东权益衡量标准评估了地区的资本充足率。由于有形普通股股东权益未由公认会计原则正式定义,也未由联邦银行监管规定任何金额,因此目前它被视为一项非公认会计准则财务指标,其他实体的计算方式可能与地区披露的计算方法不同。由于分析师和银行监管机构可能会使用有形普通股股东权益来评估地区的资本充足率,因此管理层认为,让投资者能够在同样的基础上评估地区资本充足率很有用。
非公认会计准则财务指标有固有的局限性,无需统一适用,也无需审计。尽管利益相关者在评估公司时经常使用这些非公认会计准则财务指标,但它们作为分析工具存在局限性,不应单独考虑,也不应替代根据公认会计原则报告的业绩分析。特别是,不包括选定项目的收益衡量标准并不代表实际直接计给股东的金额。
管理层和董事会使用非公认会计准则衡量标准如下:
•编制各地区的运营预算
•每月财务业绩报告
•合并业绩的每月收盘报告(仅限管理层)
•向投资者介绍公司业绩
•激励性薪酬指标
Regions 的投资者关系联系人是 (205) 264-7040 的达娜·诺兰;Regions 的媒体联系人是 (205) 264-4551 的杰里米·金。