美国:
美国证券交易委员会。
华盛顿特区,20549。
表格:
| 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)款规定的季度报告 |
| 截至2010年12月31日的季度业绩。 |
或 | |
| 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)款提交的过渡报告 |
委托文件编号:
|
|
|
哈拉多能源公司 (www.haladorenergy.com) |
(成立为法团的国家) |
| (税务局雇主身分证号码) |
|
|
|
(主要执行办公室地址) |
| (邮政编码) |
注册人的电话号码,包括区号:
根据该法第12(B)款登记的证券: | ||||
每个班级的标题 |
| 交易符号 |
| 注册的每个交易所的名称 |
|
| |
| |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年《证券交易法》第13节或15(D)节要求提交的所有报告,以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规定(本章232.405节)第405条规定必须提交的每一份交互数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中的“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速文件管理器☐ |
| |
☐中的非加速文件管理器 |
| 规模较小的报告公司 |
|
| 新兴成长型公司: |
如果是一家新兴的成长型公司,用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。是
截至2023年8月7日,我们有
目录表:
第一部分--金融信息 |
1 |
项目2.财务报表编制(未经审计) |
1 |
简明综合资产负债表 |
1 |
简明综合业务报表 |
2 |
现金流量表简明合并报表 |
3 |
股东权益简明合并报表 |
4 |
简明合并财务报表附注 |
5 |
第二项:管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析 |
16 |
第3项:关于市场风险的定量和定性披露 |
23 |
项目4.控制和程序 |
23 |
第二部分--其他资料 |
24 |
项目4.矿山安全信息披露 |
24 |
项目5.其他信息 | 24 |
项目6.展品 |
24 |
签名 | 25 |
第一部分--金融信息
第1项:财务报表。
哈拉多能源公司。
简明综合资产负债表。
(单位为千,每股数据除外)
(未经审计)
6月30日, | 十二月三十一日, | |||||||
2023 | 2022 | |||||||
资产 | ||||||||
流动资产: | ||||||||
现金和现金等价物 | $ | $ | ||||||
受限现金 | ||||||||
应收账款 | ||||||||
库存 | ||||||||
零部件和用品 | ||||||||
合同资产-煤炭采购协议 | ||||||||
预付费用 | ||||||||
流动资产总额 | ||||||||
财产、厂房和设备: | ||||||||
土地和矿业权 | ||||||||
建筑物和设备 | ||||||||
矿山开发 | ||||||||
财产、厂房和设备合计 | ||||||||
累计较少折旧、损耗和摊销 | ( | ) | ( | ) | ||||
财产、厂房和设备合计,净额 | ||||||||
对日出能源的投资 | ||||||||
其他资产 | ||||||||
总资产 | $ | $ | ||||||
负债和股东权益 | ||||||||
流动负债: | ||||||||
银行债务当期部分,净额 | $ | $ | ||||||
应付账款和应计负债 | ||||||||
递延收入 | ||||||||
合同责任-购电协议和容量付款减少 | ||||||||
流动负债总额 | ||||||||
长期负债: | ||||||||
长期银行债务,不包括本期债务,净额 | ||||||||
可转换应付票据 | ||||||||
可转换应付票据-关联方 | ||||||||
递延所得税 | ||||||||
资产报废债务 | ||||||||
合同责任-购电协议 | ||||||||
其他 | ||||||||
长期负债总额 | ||||||||
总负债 | ||||||||
承付款和或有事项 | ||||||||
股东权益: | ||||||||
优先股,$ 面值, 授权股份; 已发行和未偿还 | ||||||||
普通股,$ 面值, 授权股份; 和 已发行和未偿还,分别截至2023年6月30日和2022年12月31日 | ||||||||
额外实收资本 | ||||||||
留存收益 | ||||||||
股东权益总额 | ||||||||
总负债和股东权益 | $ | $ |
见简明综合财务报表附注。
哈拉多能源公司。
简明综合业务报表
(单位为千,每股数据除外)
(未经审计)
截至6月30日的三个月, |
截至6月30日的六个月, |
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2023 |
2022 |
2023 |
2022 |
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销售和运营收入: |
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煤炭销售 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
电力销售 |
$ | |||||||||||||||
其他收入 |
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总收入 |
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费用: |
||||||||||||||||
运营费用 |
||||||||||||||||
折旧、损耗和摊销 |
||||||||||||||||
资产报废债务增加 |
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勘探成本 |
||||||||||||||||
一般和行政 |
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总运营费用 |
||||||||||||||||
营业收入(亏损) |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
利息支出(1) |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
权益法投资(亏损)收益 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
所得税前净收益(亏损) |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
所得税支出: |
||||||||||||||||
当前 |
||||||||||||||||
延期 |
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所得税总支出 |
||||||||||||||||
净收益(亏损) |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
每股净收益(亏损): |
||||||||||||||||
基本信息 |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
稀释 |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
加权平均流通股 |
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基本信息 |
||||||||||||||||
稀释 |
||||||||||||||||
(1)利息支出: |
||||||||||||||||
银行债务利息 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
其他权益 |
||||||||||||||||
摊销和掉期相关利息: |
||||||||||||||||
利率互换支付,扣除价值变动 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
债务发行成本摊销 |
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全额摊销和掉期相关利息 |
||||||||||||||||
利息支出总额 |
$ | $ | $ | $ |
见简明综合财务报表附注。
哈拉多能源公司。
现金流量表简明合并报表
(单位:千)。
(未经审计)
截至6月30日的六个月, |
||||||||
2023 |
2022 |
|||||||
经营活动: |
||||||||
净收益(亏损) |
$ | $ | ( |
) | ||||
递延所得税 |
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股权收益(亏损)--日出能源 |
( |
) | ||||||
现金分配--日出能源 |
||||||||
折旧、损耗和摊销 |
||||||||
资产出售损失 |
( |
) | ||||||
利率互换的公允价值变动 |
( |
) | ||||||
债务发行成本摊销 |
||||||||
资产报废债务增加 |
||||||||
资产报废债务回收支付的现金 |
( |
) | ( |
) | ||||
基于股票的薪酬 |
||||||||
客户合同损失准备金 |
||||||||
合同资产和合同负债摊销 |
( |
) | ||||||
其他 |
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营业资产和负债变动: |
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应收账款 |
( |
) | ||||||
库存 |
( |
) | ( |
) | ||||
零部件和用品 |
( |
) | ( |
) | ||||
预付费用 |
||||||||
应付账款和应计负债 |
( |
) | ||||||
递延收入 |
||||||||
经营活动提供的现金 |
||||||||
投资活动: |
||||||||
资本支出 |
( |
) | ( |
) | ||||
出售设备所得收益 |
||||||||
用于投资活动的现金 |
( |
) | ( |
) | ||||
融资活动: |
||||||||
偿还银行债务 |
( |
) | ( |
) | ||||
借入银行债务 |
||||||||
发行可转换票据 |
||||||||
发行关联方可转换应付票据 |
||||||||
发债成本 |
( |
) | ( |
) | ||||
在归属RSU时支付的税款 |
( |
) | ||||||
融资活动提供的现金(用于) |
( |
) | ||||||
(减少)现金、现金等价物和受限现金的增加 |
( |
) | ||||||
期初现金、现金等价物和限制性现金 |
||||||||
现金、现金等价物和受限现金,期末 |
$ | $ | ||||||
现金、现金等价物和限制性现金包括: |
||||||||
现金和现金等价物 |
$ | $ | ||||||
受限现金 |
||||||||
$ | $ | |||||||
补充现金流信息: |
||||||||
支付利息的现金 |
$ | $ | ||||||
补充非现金流信息: |
||||||||
计入应付账款和预付费用的资本支出变动 |
$ | $ | ||||||
应付账款和应计负债中包括的债务发行成本 |
$ | $ | ||||||
应付可转换票据和关联方应付可转换票据转换为普通股 |
$ | $ |
见简明综合财务报表附注。
*哈拉多能源公司。
股东权益简明合并报表
(单位:千)。
(未经审计)
其他内容 |
总计 |
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已发行普通股 |
已缴费 |
保留 |
股东的 |
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股票 |
金额 |
资本 |
收益 |
权益 |
||||||||||||||||
平衡,2023年3月31日 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
基于股票的薪酬 |
— | |||||||||||||||||||
净收入 |
— | |||||||||||||||||||
平衡,2023年6月30日 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
平衡,2022年12月31日 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
基于股票的薪酬 |
— | |||||||||||||||||||
归属RSU时发行的股票 |
( |
) | ||||||||||||||||||
在归属RSU时支付的税款 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||
净收入 |
— | |||||||||||||||||||
平衡,2023年6月30日 |
$ | $ | $ | $ |
其他内容 |
总计 |
|||||||||||||||||||
已发行普通股 |
已缴费 |
保留 |
股东的 |
|||||||||||||||||
股票 |
金额 |
资本 |
收益 |
权益 |
||||||||||||||||
平衡,2022年3月31日 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
基于股票的薪酬 |
— | |||||||||||||||||||
赎回可转换票据时发行的股票 |
||||||||||||||||||||
赎回关联方可转换票据时发行的股票 |
||||||||||||||||||||
净亏损 |
— | ( |
) | ( |
) | |||||||||||||||
平衡,2022年6月30日 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
平衡,2021年12月31日 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||
基于股票的薪酬 |
— | |||||||||||||||||||
归属RSU时发行的股票 |
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在归属RSU时支付的税款 |
||||||||||||||||||||
净亏损 |
— | ( |
) | ( |
) | |||||||||||||||
平衡,2022年6月30日 |
$ | $ | $ | $ |
见简明综合财务报表附注。
哈拉多能源公司
简明合并财务报表附注
(未经审计)
(1) |
一般业务 |
中期财务数据未经审计;然而,我们认为,它包括所有调整,只包括公平陈述中期业绩所需的正常经常性调整。本文所包括的简明综合财务报表是根据美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的规则和规定编制的;因此,通常包括在公认会计原则(“公认会计原则”)财务报表中的某些信息和脚注披露已被简略或遗漏。
公司的经营业绩和现金流三和六截至的月份2023年6月30日,都是不必须表明未来几个季度或截至本年度的预期结果2023年12月31日.
我们的组织和业务、我们遵循的会计政策以及其他信息都包含在作为我们的一部分提交的合并财务报表的附注中。2022表格年报:10-K。本季度报告应与本年度报告表格一并阅读10-K.
简明综合财务报表包括哈拉多能源公司(下称“我们”、“我们”或“我们的”)及其全资子公司日出煤炭有限公司(“日出”)、哈拉多电力公司(“哈拉多电力”)以及日出和哈拉多电力的两家全资子公司的账目。所有重要的公司间账户和交易都已被取消。
作为哈拉多电力公司收购Merom的结果。一印第安纳州沙利文县的一座千兆瓦发电厂(简称梅罗姆发电厂),来自Hoosier Energy农村电力合作社公司(以下简称Hoosier)。2022年10月21日(“Merom收购”),如注释中进一步描述的14,-从未来开始第四1/4季度2022我们开始从战略的角度来看待和管理我们的运营。
煤炭运营可报告部门包括目前正在运营的采矿综合体Oaktown。1和
地下矿山、繁荣露天矿、弗里兰维尔露天矿和卡莱尔洗选厂。
电力运营报告部分包括Merom发电厂的发电设施。
(2) | 长期资产减值 |
只要发生事件或环境变化表明资产的账面价值,就会对长期资产进行减值审查可能不是可恢复的。对于三和六-月度期间结束2023年6月30日以及对于三和六-月度期末2022年6月30日,
(3) | 盘存 |
存货的估值为平均成本或可变现净值(NRV)中的较低者。2023年6月30日,以及2022年12月31日,煤炭库存包括NRV调整#美元。
(4) | 银行债务 |
在……上面2023年3月13日,根据我们的信贷协议,我们与PNC银行、全国协会(以其行政代理的身份,PNC)执行了我们的信贷协议的修正案,这被视为债务修改。修正案的主要目的是将$
在……上面2023年8月2日,我们对我们与PNC的信贷协议执行了一项额外的修正案,这是一项债务清偿。
银行债务减少美元。
流动性
根据协议的条款2023年8月2日修订,自2023年6月30日,我们有额外的借款能力为$。
费用
未摊销的银行手续费和与初始贷款和随后的修订相关的其他成本总计美元。
银行债务减去债务发行成本如下(以千为单位):
6月30日, | 十二月三十一日, | |||||||
2023 | 2022 | |||||||
银行活期债务 | $ | $ | ||||||
减少未摊销债务发行成本 | ( | ) | ( | ) | ||||
净流动部分 | $ | $ | ||||||
长期银行债务 | $ | $ | ||||||
减少未摊销债务发行成本 | ||||||||
长期净额 | $ | $ | ||||||
银行债务总额 | $ | $ | ||||||
减去未摊销债务总发行成本 | ( | ) | ( | ) | ||||
银行净负债 | $ | $ |
圣约
信贷安排包括最高杠杆率(合并融资债务/拖欠率十二(个月调整后的EBITDA),自往绩每个会计季度结束时计算十二月份,不超过以下金额:
财务期结束 | 比率 | ||
2023年6月30日及之后的每个财政季度 |
自.起2023年6月30日,我们的杠杆率为0.94它符合法律的规定。
信贷安排要求最低偿债覆盖率(合并调整后的EBITDA/年度偿债)为往绩的每个会计季度末计算十二三个月的时间
自.起2023年6月30日,我们遵守了信贷协议中定义的所有其他契约。
利率
该贷款的利率从SOFR加码不等。
(5) |
应付账款和应计负债(千) |
6月30日, |
十二月三十一日, |
|||||||
2023 |
2022 |
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应付帐款 |
$ | $ | ||||||
应计财产税 |
||||||||
应计工资总额 |
||||||||
工伤赔偿准备金 |
||||||||
团体健康保险 |
||||||||
资产报废债务--本期部分 |
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其他 |
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应付账款和应计负债总额 |
$ | $ |
(6) | 收入: |
与客户签订合同的收入
当双方批准合同并承诺履行各自的义务,确定各方的权利,确定付款条款,合同具有商业实质,并且基本上不可能收取所有对价时,我们就会对与客户的合同进行核算。当我们通过将商品或服务的控制权转移给客户来履行履行义务时,我们就会确认收入。
煤炭作业
我们的煤炭收入来自向客户销售我们工厂生产的煤炭。我们的客户通常直接从我们的矿场或我们在印第安纳州普林斯顿的铁路设施购买煤炭,销售发生在那里,当时所有权、损失风险和控制权转移给客户。我们的客户安排并承担将他们的煤炭从我们的煤矿运输到他们的工厂或其他指定排放点的费用。我们的客户通常是国内公用事业公司。我们与客户的煤炭销售协议是固定价格、固定数量的供应合同,或者包括每年预先确定的价格上涨。价格重启和指数条款。可能允许任何一方在预定的时间开始重新谈判合同价格。价格重开条款。可能根据现行市场价格自动设定新价格,或在某些情况下,要求我们谈判新价格,有时在指定的价格范围内。我们煤炭销售协议的条款来自竞争性投标和与客户的广泛谈判。因此,这些合同的条款因客户而异。
煤炭销售协议通常会包含煤炭质量规格。有了煤炭质量规格,我们在交货点出售给客户的原煤必须基本上不含磁性材料和其他外来材料杂质,并粉碎到各自煤炭销售协议中规定的最大尺寸。价格调整是根据煤炭销售协议中规定的质量标准,如Btu系数、水分、灰分和硫含量,在确认煤炭销售的当月进行并开具账单,可能会导致发运煤炭价值的增加或减少。
电气操作
本公司的结论是,合同的定义和ASC中的标准。606,*与客户签订合同的收入(“ASC”)606"),在当事各方签署“购电协议”(“PPA”)时尚未得到满足,因为这是确立可强制执行的权利和义务的时间点。因此,本公司得出结论认为,根据ASC,PPA构成有效合同。606.
该公司将每天确认作为为合同产能履行义务提供电力的任何长期准备义务的一部分而提供的实际产能的收入,每天确认实际交付电力的收入,以及因与Hoosier签订的资产购买协议而摊销的合同负债的摊销,以履行交付的能源履行义务。
收入的分类
收入按我们的煤炭业务的主要地理市场和我们的电力业务的收入来源分类,因为我们认为这最好地描述了我们的收入和现金流的性质、金额、时机和不确定性如何受到经济因素的影响。
煤炭作业
电气操作
100%我们电力收入的1%用于三和六截至的月份2023年6月30日,出售给Hoosier或中大陆独立系统运营商(MISO)批发市场。MISO是管理跨洲高压电力流动的独立系统运营商15美国各州和加拿大北部的马尼托巴省。100%我们的电力收入通过2023年5月31日,卖给了印第安纳州的Hoosier。
履约义务
煤炭作业
履约义务是在与客户签订的合同中承诺提供不同的商品或服务。履约义务是适用收入确认标准的会计单位,因此决定了收入确认的时间和方式。在我们的大多数煤炭合同中,客户与我们签订合同,提供符合一定质量标准的煤炭。我们将每吨煤炭视为单独的履约义务,并根据每份合同的基价分配交易价格,无论是增加还是减少,用于质量调整。
我们像客户一样在某个时间点确认收入。不他们在合同履行期间对资产拥有控制权。对于我们几乎所有的客户来说,这得到了这样一个事实的支持,即所有权和损失风险在卡车或轨道车在矿山装载时转移到客户身上。这也是煤炭的实物所有权转移到客户手中的点,以及获得基本上所有利益的权利和失去煤炭所有权的风险。
我们还有与固定价格合同相关的剩余煤炭销售业绩义务,金额约为美元。
我们与未定价的煤炭销售合同有关的剩余履约义务约为$
用于确定剩余履约义务的煤炭吨在不可抗力的情况下可能会进行调整,并行使客户选择权以增加吨位或减少吨位(如果客户合同中存在此类选择权)。
电气操作
该公司的结论是,每一兆瓦时(“兆瓦时”)提供的能源能够是不同的,因为客户可以通过将其作为其运营的一部分来使用/消费每一兆瓦时的能源。该公司还得出结论,向Hoosier提供电力的准备就绪的义务能够是不同的,因为每一单位容量为持有者提供了经济利益,并可以由客户出售。
我们通过以下方式履行了剩余的能源义务
除了交付的能源外,哈拉多还提供随时待命的电力义务,也称为合同产能。我们将通过以下方式履行剩余产能义务
合同余额
在ASC下606,履行义务的履行时间可能会影响应收账款、合同资产和合同负债的列报。应收账款和合同资产之间的主要区别在于,对价是否以时间流逝以外的其他条件为条件。应收款是实体无条件的对价权利。
根据我们与客户签订的合同的典型付款条款,客户向我们支付煤炭的基本价格,增加或减少煤炭的质量调整、电力或容量。已开出和到期的金额被记录为贸易应收账款,并包括在我们综合资产负债表的应收账款中。截止日期:2022年1月1日向客户开出的煤炭销售应收账款为#美元。
(7) | 所得税 |
对于六截至的月份2023年6月30日,和2022,我们使用基于我们所在州的预计年收入、预测的永久税差、离散项目和法定税率的估计年度有效税率来记录所得税。六三个月截至2023年6月30日,和2022曾经是
(8) | 股票补偿计划 |
截至2022年12月31日的非既得赠款 | ||||
获奖日的加权平均股价为9.38美元 | ||||
归属日期的既得加权平均股价为9.18美元 | ( | ) | ||
被没收 | ( | ) | ||
截至2023年6月30日的非既得赠款 |
对于三和六截至的月份2023年6月30日,我们的股票薪酬是$
未归属的RSU赠款将归属如下:
归属年度 | RSU归属 | |||
2023 | ||||
2024 | ||||
2025 | ||||
未偿还的RSU价值为#美元。
自.起2023年6月30日,未确认的股票薪酬费用为$
(9) | 租契 |
下表(以千为单位)与我们的运营租赁相关:
截至6月30日的三个月, | 截至6月30日的六个月, | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
经营租赁信息: | ||||||||||||||||
经营性租赁的经营性现金流出 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
加权平均剩余租赁年限(年) | ||||||||||||||||
加权平均贴现率 | % | % | % | % |
不可撤销租赁下的未来最低租赁付款,截止日期2023年6月30日,详情如下:
金额 | ||||
(单位:千) | ||||
2023 | $ | |||
2024 | ||||
最低租赁付款总额 | $ | |||
扣除计入的利息 | ( | ) | ||
经营租赁总负债 | $ | |||
反映在下列资产负债表项目中: | ||||
应付账款和应计负债 | $ | |||
其他长期负债 | ||||
经营租赁总负债 | $ |
截止日期:2023年6月30日和2022年12月31日,我们大约有一美元
(10) | 自我保险 |
我们给我们的地下采矿设备上了自保。这种设备被分配给
受限现金:$
(11) | 公允价值计量 |
我们按公允价值核算某些资产和负债。下面的层次结构列出三根据在市场上可观察到的用于计量公允价值的投入的程度而确定的公允价值水平。我们将我们的每一项公允价值计量归类为一其中三以对整个公允价值计量有重大意义的最低水平投入为基础的水平。这些级别是:
水平1:未经调整的活跃市场报价,即在计量日期可获得相同、不受限制的资产或负债的报价。我们认为活跃的市场是指资产或负债的交易发生的频率和数量足以持续提供定价信息的市场。我们有不是水平1乐器。
水平2:在以下市场中报价:不在资产或负债的大体上整个期限内,直接或间接可观察到的活动或投入。我们有不是水平2乐器。
水平3:基于价格或估值模型进行计量,这些价格或估值模型需要对公允价值计量有重要意义且较难从客观来源观察到的投入(即,由很少或不是市场活动)。我们有不是水平3乐器。
(12) | 权益法投资 |
我们拥有一家
(13) | 可转换票据 |
在……上面2022年5月2日和2022年5月20日,本公司发行优先无抵押可换股票据(“票据”)予五缔约方,本金总额为#美元
在……里面2022年6月这个四美元的持有者
在……上面2022年7月29日我们发行了$
在……上面2022年8月8日,我们发行了$
在……上面2022年8月12日,我们发行了一张$
从上述票据收到的资金不再用于向本公司提供额外营运资金。*每股换股股份将包括
我们普通股的份额。票据转换后可发行的公司普通股的转换价格和数量可能会因公司股票的任何拆分或合并以及其他标准摊薄事件而不时调整。
(14) | Merom收购 |
在……上面2022年2月14日,哈拉多电力公司与Hoosier签署了资产购买协议(APA),Hoosier是根据印第安纳州法律组织和存在的农村电力会员公司。
根据APA,Hallado收购了Merom发电厂以及发电厂中的设备和机械;材料库存;一份煤炭采购协议;以及一个经煤炭燃烧认证的火山灰填埋场、若干发电联网协议和煤炭库存(统称为“收购资产”)。此外,在加入《行政程序法》的同时,哈拉多也加入了三与Hoosier达成的其他协议包括(1)购电协议(“购电协议”),(2)煤炭供应采购协议(“煤炭采购协议”),以及(3)最后一封附函,同意将未来的运力付款减少#美元
这项收购在ASC项下被记为资产收购805-50由于收购的总资产的公允价值几乎全部集中在一组类似的可识别资产中。因此,购买总对价(包括$
考虑事项: | (单位:千) | |||
直接交易成本 | $ | |||
合同责任(简写为PPA) | ||||
合同责任--能力付款减少 | ||||
合同资产-煤炭采购协议 | ( | ) | ||
购入的煤炭库存 | ||||
延期支付煤炭库存款项 | ||||
总对价 | $ | |||
收购资产的相对公允价值: | ||||
种 | $ | |||
材料和用品 | ||||
煤炭库存 | ||||
可归因于购入资产的金额 | $ | |||
承担的负债的公允价值: | ||||
资产报废债务 | $ | |||
可归因于承担的负债的数额 | $ |
电力运营部门的运营收入来自与Hoosier与Merom收购公司签署的一项购电协议,该协议在我们完成交易的当天以低于市场价的固定价格计算。2025并要求我们在协议期限内提供固定金额的权力。由于低于市场的合同,我们在收购结束时记录了一项合同负债,总额为$
电力运营部门的运营费用包括根据与Hoosier与Merom收购公司签署的协议以固定价格购买的煤炭,该价格在我们签订协议之日低于市场价。2023年5月这就要求我们在协议期限内购买固定数量的煤炭。*由于低于市场的合同,我们在收购结束时记录了一项合同资产,总额为$
(15) | 细分业务 |
自.起2023年6月30日,我们的行动被分成
截至6月30日的三个月, | 截至6月30日的六个月, | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
(单位:千) | (单位:千) | |||||||||||||||
营业收入 | ||||||||||||||||
煤炭业务 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
电力运营 | ||||||||||||||||
公司和其他及消除 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
综合营业收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
营业收入(亏损) | ||||||||||||||||
煤炭业务 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | ||||||||||
电力运营 | ||||||||||||||||
公司和其他及消除 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
综合经营收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||
折旧、损耗和摊销 | ||||||||||||||||
煤炭业务 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
电力运营 | ||||||||||||||||
公司和其他及消除 | ||||||||||||||||
合并折旧、损耗和摊销 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
资产 | ||||||||||||||||
煤炭业务 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
电力运营 | ||||||||||||||||
公司和其他及消除 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
合并资产 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
资本支出 | ||||||||||||||||
煤炭业务 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
电力运营 | ||||||||||||||||
公司和其他及消除 | ||||||||||||||||
综合资本支出 | $ | $ | $ | $ |
(16) |
每股净收益(亏损) |
下表(除每股金额外,以千计)阐述了每股基本净收益(亏损)的计算方法:
截至6月30日的三个月, |
截至6月30日的六个月, |
|||||||||||||||
2023 |
2022 |
2023 |
2022 |
|||||||||||||
普通股基本每股收益: |
||||||||||||||||
净收益(亏损)-基本 |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
加权平均流通股-基本 |
||||||||||||||||
普通股基本收益(亏损) |
$ | 0.51 | $ | ( |
) | $ | 1.18 | $ | ) | |||||||
下表(除每股金额外,以千计)阐述了每股摊薄净收益(亏损)的计算方法: |
||||||||||||||||
截至6月30日的三个月, |
截至6月30日的六个月, |
|||||||||||||||
2023 |
2022 |
2023 |
2022 |
|||||||||||||
稀释后每股普通股收益: |
||||||||||||||||
净收益(亏损)-基本 |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
减少分配给RSU的损失 |
$ | - | $ | $ | - | $ | ||||||||||
新增:可转换票据利息支出,税后净额 |
||||||||||||||||
净收益(亏损)-摊薄 |
$ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
加权平均流通股-基本 |
||||||||||||||||
新增:IF转换可转换票据的摊薄效应 |
||||||||||||||||
补充:限制性股票单位的稀释效应 |
||||||||||||||||
加权平均流通股-稀释 |
||||||||||||||||
每股摊薄净收益(亏损) |
$ | 0.47 | $ | ( |
) | $ | 1.08 | $ | ( |
) |
(17) |
后续事件 |
在……上面2023年8月2日我们执行了一项对我们与PNC的信贷协议的修订,如附注中所讨论的4这些简明的合并财务报表。
第二项:管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
以下讨论更新了我们2022年年度报告中关于Form 10-K的MD&A部分,应与之结合阅读。
我们的简明合并财务报表也应结合本讨论进行阅读。以下分析包括从精简合并财务报表得出的每吨基础上的指标的讨论,这些指标被认为是非GAAP计量。这些指标是评估我们的经营业绩和盈利能力的重要因素。
本季度的亮点是我们的煤炭部门。尽管生产成本上升,但创纪录的煤炭销售价格带来了创纪录的利润率。该季度的净收入为1690万美元,今年上半年的净收入为3900万美元,创历史新高。这使我们能够朝着我们的资产负债表去杠杆化目标迈进一大步。在这种视角下,哈拉多通过去年10月加入哈拉多电力公司,极大地改善了我们的业务质量,并通过将我们的债务与EBITDA之比降至1倍以下,改善了我们的资产负债表质量。
在第二季度,煤炭生产健康,使我们的煤炭业务的煤炭库存增加了200万美元。我们的计划是将这些额外的库存运往Hallado Power,使我们能够在今年下半年产生比先前计划更多的兆瓦时。在截至2023年5月的季度中,由于现有的能源承诺,与收购Merom发电厂相关的净收入为920万美元。从2023年6月开始,工厂大约80%的产量可以在公开市场上销售。
概述
I. |
|
2023年第二季度净收入为1690万美元。 |
a. | 该季度约有170万吨煤炭以65.44美元的平均销售价格发运,其中约30万吨以2360万美元的价格运往Merom发电厂。 |
i. | 2023年剩余待运吨的销售价格预计平均为每吨57.60美元。 |
b. | 2023年第二季度,哈拉多的煤炭运营成本在淘汰前为每吨41.52美元,比2023年第一季度增加了2.71美元。而淘汰后的煤炭运营成本为每吨42.31美元。 |
c. |
我们本季度的利润率达到了创纪录的每吨23.92美元,在淘汰之前。这比2023年第一季度的利润率提高了6.85美元,这是因为我们在本季度交付了一些价格更高的吨。在剔除出售给Merom发电厂的煤炭后,本季度的利润率为20.96美元 |
二、 | 2023年第二季度活动 |
a. | 现金流与债务 |
i. | 在2023年第二季度,我们的运营现金流为1810万美元,我们减少了100万美元的银行债务。 |
二、 | 截至2023年6月30日,我们的银行债务为7,420万美元,修订后的信贷协议条款下的流动性为5,690万美元,杠杆率为0.94倍,符合我们2.25倍的约定。 |
b. | 煤电 |
i. | 该季度的煤炭产量为170万吨,比2023年第一季度减少30万吨。其中约30万吨运往Merom发电厂。 |
二、 | 该季度发电量为100万兆瓦时。第二季度,从日出煤炭运往发电厂的煤炭中没有一份是燃烧的。 |
三、中国 | 稳固的远期销售地位 |
2023年(第三季度/第四季度) |
2024 |
2025 |
||||||||||
煤,煤 |
||||||||||||
定价吨(以百万为单位) |
4.0 | 3.4 | 1.3 | |||||||||
平均每吨价格 |
$ | 57.60 | $ | 51.40 | $ | 50.00 | ||||||
合同煤炭收入(单位:百万) |
$ | 230.40 | $ | 174.76 | $ | 65.00 | ||||||
承诺和未定价吨(单位:百万) |
- | 3.0 | 4.0 | |||||||||
合同总吨(单位:百万) |
4.0 | 6.4 | 5.3 | |||||||||
售出的煤炭百分比 |
100 | % | 91 | % | 76 | % | ||||||
能量 |
||||||||||||
合同兆瓦时(百万千瓦时) |
0.8 | 1.6 | 1.7 | |||||||||
每兆瓦时合同价格 |
$ | 34.00 | $ | 34.00 | $ | 34.00 | ||||||
合同兆瓦时收入(单位:百万) |
$ | 27.20 | $ | 54.40 | $ | 57.80 | ||||||
容量 |
||||||||||||
月平均运力认证 |
846 | 860 | 860 | |||||||||
月平均合同运力 |
846 | 539 | 300 | |||||||||
每MWD的平均合同容量价格 |
$ | 185 | $ | 169 | $ | 191 | ||||||
合同容量(百万) |
$ | 28.56 | $ | 33.25 | $ | 20.91 | ||||||
已售出容量百分比 |
100 | % | 63 | % | 35 | % | ||||||
承诺吨和未定价吨假设在2024年和2025年都将有300万吨运往Merom发电厂。 |
2024年和2025年的产能认证预计为860兆瓦。 |
流动资金和资本资源
I. |
流动性与资本资源 |
a. |
正如我们的简明综合现金流量表中所述,截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月,运营提供的现金分别为4420万美元和30万美元。 |
|
i. |
2023年前六个月,煤炭的营业利润率为6990万美元,高于2022年前六个月的1600万美元。运往梅罗姆发电厂的煤炭营业利润率为1170万美元,并在整合中被剔除。 |
1. |
2023年上半年,我们煤炭业务的营业利润率为每吨20.52美元,而2022年上半年为53.7亿美元。剔除后,我们的营业利润率为18.83美元。预计2023年剩余时间我们的利润率将保持较高水平。 |
2. |
2023年前6个月,我们发运了340万吨煤炭,其中30万吨运往梅罗姆发电厂。 |
二、 | 电气的营业利润率为3990万美元,其中2220万美元归因于2022年第四季度与Merom收购相关的合同资产和负债调整的摊销。 |
b. |
我们预计2023年剩余时间的资本支出和预算为3700万美元,其中约一半预计用于维护资本支出。 |
|
c. |
2023年上半年,我们偿还了1100万美元的债务。截至2023年6月30日,我们的银行债务为7,420万美元。2023年8月2日,我们与PNC Bank,National Association(以行政代理的身份,PNC)执行了我们的信贷协议修正案,根据我们的信贷协议,PNC是我们贷款人的行政代理。修正案的主要目的是将定期债务增加到6500万美元,进入7500万美元的左轮手枪,并将债务期限延长至2026年。 |
d. |
我们预计,2023年我们预计煤炭利润率将上升,运营产生的现金将为我们的资本支出和债务偿还提供资金。 |
二、 |
重大表外安排 |
a. |
除了我们用于回收的担保债券外,我们没有重大的表外安排。我们已记录了2,070万美元的回收债务现值,包括Merom的750万美元,并在所附资产负债表中作为资产报废债务(ARO)以及应付账款和应计负债列报。如果我们不能进行填海,我们有总额为3,630万美元的担保保证金,以支付ARO。 |
资本支出(资本支出)
2023年前6个月,资本支出为3060万美元,分配如下(以百万为单位):
Oaktown-维护资本支出 |
$ | 16.2 | ||
橡树城-投资 |
9.2 | |||
Freelandville矿 |
1.2 | |||
梅罗姆工厂 |
3.3 | |||
其他 |
0.7 | |||
按现金流量表简明合并报表计算的资本支出 |
$ | 30.6 |
经营成果
分部信息的显示(在取消之前)
我们的业务分为两个主要的可报告业务部门:煤炭业务和电力业务。其余业务在独立基础上没有足够的重要性,不足以作为运营部门处理,在合并财务报表附注中以“公司及其他和抵销”的形式列示,主要由未分配的公司成本和活动组成,其中包括日出能源有限责任公司和我们的全资子公司顶峰码头有限责任公司的50%权益,日出能源有限责任公司是一家私营天然气勘探公司,业务位于印第安纳州,我们使用股权法对其进行核算。
煤炭业务
截至6月30日的三个月, |
截至6月30日的六个月, |
|||||||||||||||
2023 |
2022 |
2023 |
2022 |
|||||||||||||
(单位:千) |
(单位:千) |
|||||||||||||||
营业收入: |
$ | 113,098 | $ | 65,323 | $ | 208,371 | $ | 123,660 | ||||||||
费用: |
||||||||||||||||
运营费用 |
71,170 | 49,816 | 136,870 | 104,259 | ||||||||||||
折旧、损耗和摊销 |
12,466 | 11,127 | 25,741 | 20,623 | ||||||||||||
资产报废债务增加 |
305 | 250 | 603 | 496 | ||||||||||||
勘探成本 |
305 | 215 | 511 | 272 | ||||||||||||
一般和行政 |
2,489 | 1,987 | 5,195 | 3,528 | ||||||||||||
总运营费用 |
86,735 | 63,395 | 168,920 | 129,178 | ||||||||||||
营业收入(亏损) |
$ | 26,363 | $ | 1,928 | $ | 39,451 | $ | (5,518 | ) |
2023年与2022年(第二季度)
煤炭业务的营业收入比2022年增长了73%,主要是由于煤炭平均销售价格的上涨。因此,在2022年夏季销售并于2023年第二季度交货的价格较高的合约,使我们的平均销售价格从2022年第二季度到2022年第二季度每吨上涨了2500美元以上。我们还在2022年第二季度以更高的平均价格额外销售了11.9万吨煤炭。2023年第二季度的运营收入包括向Merom工厂销售的2360万美元,这些收入在整合中被剔除,但本季度每吨煤炭的平均销售价格上涨了约3.4%。
然而,运营费用比2022年第二季度每吨增加了9.69亿美元。成本较高的Freelandville和Properity露天矿的增加,以及持续的重大通胀压力,提高了成本。
折旧、损耗和摊销增加了12%。通胀压力也是导致过去几年资本资产增加的原因之一。
与2022年第二季度相比,一般和管理费用增加了25%,原因是业绩和生产、支付和应计给员工的奖金、额外的专业费用以及与增强的安全和合规活动相关的额外IT成本。
2023年与2022年(前六个月)
煤炭业务的营业收入比2022年增长69%,这主要是由于煤炭平均销售价格的上涨。因此,价格更高的合同使我们的平均销售价格比2022年前六个月每吨提高了1900美元以上。我们还在2022年前六个月以较高的平均价格额外销售了435,000吨煤炭。2023年前六个月的营业收入包括向Merom工厂销售的2360万美元,这些销售在整合中被剔除,但将前六个月每吨煤炭的平均销售价格提高了约2.5%。
2022年前六个月,运营费用每吨增加4.77亿美元。成本较高的Freelandville和Properity露天矿的增加,以及持续的重大通胀压力,提高了成本。
折旧、损耗和摊销增加了25%,这是因为我们的大量资产根据产量进行了折旧和摊销,产量在2022年前六个月增长了约18%。通胀压力也是导致过去几年资本资产增加的原因之一。
一般和行政费用在2022年前六个月增加了47%,原因是向员工支付的绩效、生产、收入和可自由支配的奖金,与2022年审计相关的额外专业费用,以及与增强的安全和合规活动相关的额外IT成本。
以下提供了季度煤炭销售和成本数据(单位为千,但不包括每吨和百分比数据)。以下每吨计算是以销售的吨为基础的。
所有矿场 |
2022年第3期 |
2022年4日 |
2023年第1期 |
2023年第2期 |
T4Q |
|||||||||||||||
生产吨位 |
1,663 | 1,721 | 2,006 | 1,723 | 7,113 | |||||||||||||||
已售出吨数 |
1,705 | 1,664 | 1,693 | 1,714 | 6,776 | |||||||||||||||
煤炭销售 |
$ | 83,563 | $ | 84,641 | $ | 94,602 | $ | 112,171 | $ | 374,977 | ||||||||||
平均价格/吨 |
$ | 49.01 | $ | 50.87 | $ | 55.88 | $ | 65.44 | $ | 55.34 | ||||||||||
洗涤设备回收率(%) |
69 | % | 68 | % | 70 | % | 67 | % | ||||||||||||
运营成本 |
$ | 63,876 | $ | 67,319 | $ | 65,700 | $ | 71,168 | $ | 268,063 | ||||||||||
平均成本/吨 |
$ | 37.46 | $ | 40.46 | $ | 38.81 | $ | 41.52 | $ | 39.56 | ||||||||||
保证金 |
$ | 19,687 | $ | 17,322 | $ | 28,902 | $ | 41,003 | $ | 106,914 | ||||||||||
毛利/吨 |
$ | 11.55 | $ | 10.41 | $ | 17.07 | $ | 23.92 | $ | 15.78 | ||||||||||
资本支出 |
$ | 15,096 | $ | 12,368 | $ | 12,639 | $ | 14,445 | $ | 54,548 | ||||||||||
维护资本支出 |
$ | 6,625 | $ | 5,748 | $ | 7,778 | $ | 9,754 | $ | 29,905 | ||||||||||
维护资本支出/吨 |
$ | 3.89 | $ | 3.45 | $ | 4.59 | $ | 5.69 | $ | 4.41 |
所有矿场 |
2021年第3期 |
2021年第4天 |
2022年第1期 |
2022年2号 |
T4Q |
|||||||||||||||
生产吨位 |
1,440 | 1,447 | 1,397 | 1,762 | 6,046 | |||||||||||||||
已售出吨数 |
2,042 | 1,554 | 1,377 | 1,595 | 6,568 | |||||||||||||||
煤炭销售 |
$ | 79,036 | $ | 64,388 | $ | 57,010 | $ | 64,161 | $ | 264,595 | ||||||||||
平均价格/吨 |
$ | 38.71 | $ | 41.43 | $ | 41.40 | $ | 40.23 | $ | 40.29 | ||||||||||
洗涤设备回收率(%) |
73 | % | 70 | % | 67 | % | 71 | % | ||||||||||||
运营成本 |
$ | 67,694 | $ | 54,583 | $ | 54,443 | $ | 50,776 | $ | 227,496 | ||||||||||
平均成本/吨 |
$ | 33.15 | $ | 35.12 | $ | 39.54 | $ | 31.83 | $ | 34.64 | ||||||||||
保证金 |
$ | 11,342 | $ | 9,805 | $ | 2,567 | $ | 13,385 | $ | 37,099 | ||||||||||
毛利/吨 |
$ | 5.55 | $ | 6.31 | $ | 1.86 | $ | 8.39 | $ | 5.65 | ||||||||||
资本支出 |
$ | 7,238 | $ | 9,975 | $ | 9,082 | $ | 13,821 | $ | 40,116 | ||||||||||
维护资本支出 |
$ | 2,324 | $ | 3,302 | $ | 4,481 | $ | 7,600 | $ | 17,707 | ||||||||||
维护资本支出/吨 |
$ | 1.14 | $ | 2.12 | $ | 3.25 | $ | 4.76 | $ | 2.70 |
电力运营
截至6月30日的三个月, |
截至6月30日的六个月, |
|||||||||||||||
2023 |
2022 |
2023 |
2022 |
|||||||||||||
(单位:千) |
(单位:千) |
|||||||||||||||
营业收入: |
$ | 71,103 | $ | — | $ | 163,597 | $ | — | ||||||||
费用: |
||||||||||||||||
运营费用 |
55,996 | — | 123,678 | — | ||||||||||||
折旧、损耗和摊销 |
4,675 | — | 9,350 | — | ||||||||||||
资产报废债务增加 |
156 | — | 309 | — | ||||||||||||
一般和行政 |
1,020 | — | 2,299 | — | ||||||||||||
总运营费用 |
61,847 | — | 135,636 | — | ||||||||||||
营业收入 |
$ | 9,256 | $ | — | $ | 27,961 | $ | — |
|
比较讨论并不相关,因为电气业务直到2022年10月完成对Merom的收购才开始。
营业收入来自与Hoosier与Merom收购公司签署的购电协议,该协议的固定价格低于我们完成交易时的市场价格。购电协议将于2025年到期,要求我们在协议期限内提供固定数量的电力。*由于低于市场的合同,我们在收购结束时记录了总计1.845亿美元的合同负债,将在合同履行时在协议期限内摊销。截至2023年6月30日止三个月和六个月的季度,我们分别录得1,960万美元和5,290万美元。因摊销合同负债而产生的收入的减少。
运营费用包括根据与Merom收购公司签署的协议以固定价格购买的煤炭,该价格在我们签订协议之日低于市场价格。煤炭购买协议于2023年5月到期,要求我们在协议期限内购买固定数量的煤炭。*由于低于市场的合同,我们在收购结束时记录了总计3430万美元的合同资产,随着合同的履行,该资产在协议期限内摊销。截至2023年6月30日的三个月和六个月。我们记录了购买和使用煤炭的额外运营费用1300万美元和3070万美元,以及由于摊销合同资产而购买和未使用煤炭的库存分别减少了680万美元和1120万美元,从而消除了截至2023年6月30日的合同资产余额。
下面提供了季度电力销售和成本数据(单位为千,但每兆瓦时数据除外)。表中的固定成本被视为非GAAP,是运营费用的组成部分,运营费用是最具可比性的GAAP衡量标准。我们认为固定成本是与工厂相关的成本,无论工厂是否在运行。
2023年第1期 |
2023年第2期 |
2023 |
||||||||||
售出兆瓦时 |
1,262 | 1,043 | 2,305 | |||||||||
运力收入 |
$ | 15,970 | $ | 17,155 | $ | 33,125 | ||||||
已交付的能源和PPA收入 |
76,422 | 53,862 | 130,284 | |||||||||
电力销售总额 |
92,392 | 71,017 | 163,409 | |||||||||
减少合同负债的摊销 |
(33,347 | ) | (19,555 | ) | (52,902 | ) | ||||||
电力销售总额减去合同责任摊销 |
$ | 59,045 | $ | 51,462 | $ | 110,507 | ||||||
已交付能源和PPA收入的平均价格/兆瓦时减去合同负债摊销 |
$ | 34.13 | $ | 32.89 | $ | 33.57 | ||||||
运营费用 |
$ | 67,682 | $ | 55,996 | $ | 123,678 | ||||||
固定成本较低 |
(12,807 | ) | (11,693 | ) | (24,500 | ) | ||||||
减少合同资产的摊销 |
(17,778 | ) | (12,962 | ) | (30,740 | ) | ||||||
营业费用减去固定成本和合同资产摊销 |
$ | 37,097 | $ | 31,341 | $ | 68,438 | ||||||
营业费用减去固定成本和合同资产摊销的平均可变成本/兆瓦时 |
$ | 29.40 | $ | 30.05 | $ | 29.69 | ||||||
能源和购买力平价利润率减去固定成本以及合同资产和负债摊销 |
$ | 5,978 | $ | 2,966 | $ | 8,944 | ||||||
能源和购买力平价利润率/兆瓦时减去固定成本合同资产和负债摊销 |
$ | 4.74 | $ | 2.84 | $ | 3.88 |
综合信息的列报
每股收益(亏损)
2022年第3期 |
2022年4日 |
2023年第1期 |
2023年第2期 |
|||||||||||||
基本信息 |
$ | 0.05 | $ | 0.91 | $ | 0.67 | $ | 0.51 | ||||||||
稀释 |
$ | 0.05 | $ | 0.83 | $ | 0.61 | $ | 0.47 |
2021年第3期 |
2021年第4天 |
2022年第1期 |
2022年2号 |
|||||||||||||
基本信息 |
$ | 0.26 | $ | (0.25 | ) | $ | (0.33 | ) | $ | (0.11 | ) | |||||
稀释 |
$ | 0.26 | $ | (0.25 | ) | $ | (0.33 | ) | $ | (0.11 | ) |
所得税
截至2023年6月30日和2022年6月30日的前六个月,我们的有效税率(ETR)估计分别为~11%和~(2%)%。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月,我们使用基于我们所在州的预计年收入、预测的永久税差、离散项目和法定税率的估计年度有效税率来记录所得税。我们的ETR与法定税率不同,主要是由于超过计税基准的法定损耗和估值免税额的变化。法定损耗率的扣除不一定与所得税前收入(亏损)的变化成比例地变化。
限制性股票授予
关于RSU的讨论,见“财务报表第1项--附注8.股票补偿计划”。
关键会计估计
我们认为,我们对煤炭储量的估计、我们的资产报废债务负债、我们的递延税项账户、我们对库存的估值、我们对业务合并的处理以及我们在减值分析中使用的估计是我们的关键会计估计。
储量估计用于折旧、损耗和摊销计算以及我们的内部现金流预测。如果这些估计结果被证明严重低估或高估,我们的折旧、损耗和摊销费用以及减值测试可能会受到影响。估计储量的过程很复杂,需要在评估所有可用地质、地球物理、工程和经济数据时做出重大判断。储量估计是由内部和外部的专业工程师编制的,随着可获得的数据越来越多,储量估计可能会随着时间的推移而发生变化。与前一年相比,储量估计的变化是名义上的。
我们还分析了我们在要求我们提交所得税申报单的所有联邦和州司法管辖区的申报头寸,以及这些司法管辖区的所有开放纳税年度。我们在我们的联邦纳税申报单和印第安纳州纳税申报单中被确定为“主要”税收管辖区。我们相信,我们的所得税申报头寸和扣除额将在审计后保持下去,预计不会对我们的综合财务状况产生任何重大变化。我们没有采取任何重大的不确定税收头寸,我们的税务拨备和申报单是由一家在能源相关行业拥有丰富经验的大型会计师事务所准备的。与前一年报告的金额相比,估计数字的变化并不大。
库存以较低的成本或可变现净值(NRV)进行估值。我们的Ace in the Hole、Freelandville和Properity矿的低硫、高成本煤炭的预期利用率可能会随着我们估计需求的变化而产生NRV调整。NRV调整可能会发生变化,因为我们的成本可能会因产量的增加或减少而波动,我们的NRV可能会根据我们不时签订的销售合同而波动。与前一年相比,我们的NRV调整估计没有重大变化。
第三项:关于市场风险的定量和定性披露
与我们在Form 10-K的2022年年度报告中披露的信息没有实质性变化。
项目4.安全控制和程序
披露控制
我们保持着一套披露控制和程序体系,旨在确保在我们的美国证券交易委员会报告中需要披露的信息在美国证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告,并根据需要积累这些信息并传达给我们的首席执行官、首席财务官和首席财务官,以便及时做出关于所需披露的决定。
截至本报告所述期间结束时,我们在首席执行官、首席财务官和首席财务官的监督下,在首席财务官和首席财务官的参与下,对我们的披露控制和程序的设计和运作的有效性进行了评估。基于这一评估,我们的首席执行官、首席财务官和首席财务官得出结论,我们的披露控制和程序是有效的。
在截至2023年6月30日的季度内,我们对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理地可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。
第二部分--其他资料
第四项:煤矿安全信息披露
有关我们煤矿安全违规行为的清单,请参阅本表格10-Q的附件95.1。
项目6.所有展品
证物编号: |
文档 |
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10.1 | 2023年8月2日修订和重新签署的贷款协议 | |
31.1 | SOX 302认证-首席执行官 | |
31.2 | SOX 302认证-首席财务官 | |
31.3 |
SOX 302认证-首席会计官 |
|
32 |
SOX 906认证 |
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95.1 |
煤矿安全信息披露 |
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101.INS |
内联XBRL实例文档 |
|
101.SCH |
内联XBRL架构文档 |
|
101.CAL |
内联XBRL和计算链接库文档 |
|
101.LAB |
内联XBRL标签Linkbase文档 |
|
101.PRE |
内联XBRL演示文稿Linkbase文档 |
|
101.DEF |
内联XBRL定义Linkbase文档 |
|
104 |
封面交互数据文件(嵌入内联XBRL文档) |
签名
根据1934年《证券交易法》的要求,注册人已正式促使本报告由正式授权的签署人代表其签署。
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哈拉多能源公司 |
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日期:2023年8月7日 |
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/S/劳伦斯·D·马丁 |
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首席财务官劳伦斯·D·马丁 |
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日期:2023年8月7日 |
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/S/R.托德·戴维斯 |
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R·托德·戴维斯,CAO |