NLS-2023063000010782073月31日2024Q1假象Http://fasb.org/us-gaap/2023#OtherNonoperatingIncomeExpenseHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherNonoperatingIncomeExpenseHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherNonoperatingIncomeExpenseHttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherNonoperatingIncomeExpense下表列出了普通权证公允价值的变化,这些公允价值在以下所示时期的简明综合经营报表中权证负债的公允价值变化中确认(以千计):
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, |
| 2023 | | 2022 |
期初负债余额 | $ | — | | | $ | — | |
发行普通股认股权证的责任 | 2,994 | | | — | |
期末负债余额 | $ | 2,994 | | | $ | — | |
——2,994—2,994—00010782072023-04-012023-06-3000010782072023-08-04Xbrli:共享00010782072023-06-30ISO 4217:美元00010782072023-03-31ISO 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美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区,20549
(标记一)
| | | | | |
☒ | 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条规定的季度报告 |
截至本季度末2023年6月30日
或
| | | | | |
☐ | 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条提交的过渡报告 |
自2010年起的过渡期 至
委托文件编号:001-31321
| | | | | | | | |
华盛顿 | | 94-3002667 |
(述明或其他司法管辖权 公司或组织) | | (税务局雇主 识别号码) |
东南方第六大道17750号
温哥华, 华盛顿98683
(主要执行机构地址,包括邮政编码)
(360) 859-2900
(注册人的电话号码,包括区号)
不适用
(前姓名、前地址和前财政年度,如果自上次报告以来发生变化)
根据该法第12(B)条登记的证券:
| | | | | | | | |
每个班级的标题 | 交易代码 | 注册的每个交易所的名称 |
普通股,无面值 | NLS | 纽约证券交易所 |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或在要求注册人提交此类报告的较短期限内)提交了1934年《证券交易法》第13条或第15(D)节要求提交的所有报告,以及(2)在过去90个月内一直遵守此类提交要求。是 [x]*[]
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交并张贴此类文件的较短时间内),以电子方式提交并张贴在其公司网站上(如果有),根据S-T规则(本章232.405节)第405条要求提交和张贴的每个互动数据文件。是 [x]*[]
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
大型加速文件服务器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ | 非加速文件服务器 | ☒ | 规模较小的报告公司 | ☒ | 新兴成长型公司 | ☐ |
| | | | | | | | 如果是一家新兴的成长型公司,用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。[] |
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。☐*[x]
截至2023年8月4日,注册人的普通股流通股数量为36,089,978SH阿瑞斯。
鹦鹉螺,Inc.
表格10-Q
截至2023年6月30日的季度
| | | | | | | | | | | |
| 第一部分 | | |
第1项。 | 财务报表 | | 1 |
第二项。 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | | 22 |
第三项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | | 36 |
第四项。 | 控制和程序 | | 36 |
| | | |
| 第II部 | | |
第1项。 | 法律诉讼 | | 37 |
第1A项。 | 风险因素 | | 37 |
| | | |
第六项。 | 陈列品 | | 38 |
签名 | | 39 |
第一部分:报告财务信息。
项目1.编制财务报表
鹦鹉螺,Inc.
简明合并资产负债表
(单位:千)
| | | | | | | | | | | | | |
| 自.起 |
| 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 | | |
| (未经审计) | | | | |
资产 | | | | | |
现金和现金等价物 | $ | 17,326 | | | $ | 17,362 | | | |
受限现金 | 954 | | | 950 | | | |
| | | | | |
应收贸易账款,扣除减值准备净额#美元550及$618 | 13,225 | | | 21,489 | | | |
盘存 | 39,791 | | | 46,599 | | | |
预付和其他流动资产 | 7,914 | | | 8,033 | | | |
| | | | | |
应收所得税 | 7,235 | | | 1,789 | | | |
| | | | | |
| | | | | |
流动资产总额 | 86,445 | | | 96,222 | | | |
财产、厂房和设备、净值 | 30,502 | | | 32,789 | | | |
经营性租赁使用权资产 | 18,009 | | | 19,078 | | | |
| | | | | |
其他无形资产,净额 | 3,075 | | | 6,787 | | | |
递延所得税资产,非流动 | 554 | | | 554 | | | |
应收非流动所得税 | — | | | 5,673 | | | |
| | | | | |
其他资产 | 1,596 | | | 2,429 | | | |
总资产 | $ | 140,181 | | | $ | 163,532 | | | |
负债与股东权益 | | | | | |
贸易应付款 | $ | 20,527 | | | $ | 29,378 | | | |
应计负债 | 12,739 | | | 15,575 | | | |
经营租赁负债,本期部分 | 4,505 | | | 4,427 | | | |
融资租赁负债,本期部分 | 123 | | | 122 | | | |
保修义务,本期部分 | 2,568 | | | 2,564 | | | |
应付所得税,本期部分 | 1,064 | | | 328 | | | |
应付债务,当期部分,扣除未摊销债务发行成本#美元422及$586 | 1,807 | | | 1,642 | | | |
| | | | | |
流动负债总额 | 43,333 | | | 54,036 | | | |
非流动经营租赁负债 | 15,182 | | | 16,380 | | | |
非流动融资租赁负债 | 254 | | | 282 | | | |
保修义务,非现行 | 731 | | | 703 | | | |
应付所得税,非流动所得税 | 2,014 | | | 2,316 | | | |
递延所得税非流动负债 | 42 | | | 253 | | | |
其他非流动负债 | 5,469 | | | 1,978 | | | |
非流动应付债务,扣除未摊销债务发行成本#美元986及$1,513 | 14,085 | | | 26,284 | | | |
总负债 | 81,110 | | | 102,232 | | | |
承付款和或有事项(附注19) | | | | | |
股东权益: | | | | | |
普通股-不是面值,75,000授权股份,35,515和31,845已发行及已发行股份 | 12,384 | | | 10,084 | | | |
留存收益 | 47,770 | | | 52,694 | | | |
实收资本 | 217 | | | — | | | |
累计其他综合损失 | (1,300) | | | (1,478) | | | |
股东权益总额 | 59,071 | | | 61,300 | | | |
总负债和股东权益 | $ | 140,181 | | | $ | 163,532 | | | |
请参阅简明合并财务报表附注。
鹦鹉螺,Inc.
简明合并业务报表
(未经审计,以千计,每股金额除外)
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
净销售额 | $ | 41,750 | | | $ | 54,817 | | | | | |
销售成本 | 33,101 | | | 47,860 | | | | | |
毛利 | 8,649 | | | 6,957 | | | | | |
运营费用: | | | | | | | |
销售和市场营销 | 6,001 | | | 12,891 | | | | | |
一般和行政 | 8,894 | | | 12,463 | | | | | |
研发 | 3,847 | | | 5,823 | | | | | |
重组和退出费用 | 440 | | | — | | | | | |
商誉及无形减值费用 | — | | | 26,965 | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
总运营费用 | 19,182 | | | 58,142 | | | | | |
营业亏损 | (10,533) | | | (51,185) | | | | | |
其他收入(支出): | | | | | | | |
利息收入 | 14 | | | 1 | | | | | |
利息支出 | (2,467) | | | (376) | | | | | |
其他,净额 | 8,567 | | | (514) | | | | | |
其他收入(费用)合计,净额 | 6,114 | | | (889) | | | | | |
所得税前持续经营亏损 | (4,419) | | | (52,074) | | | | | |
所得税费用 | 505 | | | 8,096 | | | | | |
持续经营亏损 | (4,924) | | | (60,170) | | | | | |
停产业务: | | | | | | | |
| | | | | | | |
停产企业所得税费用 | — | | | 7 | | | | | |
停产损失 | — | | | (7) | | | | | |
净亏损 | $ | (4,924) | | | $ | (60,177) | | | | | |
| | | | | | | |
持续经营的每股基本亏损 | $ | (0.15) | | | $ | (1.92) | | | | | |
非持续经营的每股基本亏损 | — | | | — | | | | | |
每股基本净亏损 | $ | (0.15) | | | $ | (1.92) | | | | | |
| | | | | | | |
持续经营的每股摊薄亏损 | $ | (0.15) | | | $ | (1.92) | | | | | |
非持续经营产生的每股摊薄亏损 | — | | | — | | | | | |
稀释后每股净亏损 | $ | (0.15) | | | $ | (1.92) | | | | | |
| | | | | | | |
每股计算中使用的股份: | | | | | | | |
基本信息 | 32,355 | | | 31,405 | | | | | |
稀释 | 32,355 | | | 31,405 | | | | | |
| | | | |
请参阅简明合并财务报表附注。
鹦鹉螺,Inc.
简明综合全面损失表
(未经审计,以千计)
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
净亏损 | $ | (4,924) | | | $ | (60,177) | | | | | |
其他全面收益(亏损): | | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
外币换算,扣除所得税(费用)收益净额为$8和$(29) | 178 | | | (859) | | | | | |
| | | | | | | |
综合损失 | $ | (4,746) | | | $ | (61,036) | | | | | |
见简明合并财务报表附注.
鹦鹉螺,Inc.
股东权益简明合并报表
(未经审计,以千计)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 普通股 | | 留存收益 | | 累计其他综合(亏损)收入 | | 股东权益总额 |
| 股票 | | 金额 | | APIC | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
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| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
平衡,2023年3月31日 | 31,845 | | | $ | 10,084 | | | — | | | $ | 52,694 | | | $ | (1,478) | | | $ | 61,300 | |
净亏损 | — | | | — | | | — | | | (4,924) | | | — | | | (4,924) | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
外币换算调整,扣除所得税支出净额#美元8 | — | | | — | | | — | | | — | | | 178 | | | 178 | |
发行普通股和预融资权证,净额 | 3,525 | | | 1,335 | | | 217 | | | — | | | — | | | 1,552 | |
基于股票的薪酬费用 | 34 | | | 1,050 | | | — | | | — | | | — | | | 1,050 | |
根据股权补偿计划发行的普通股,扣除因纳税而扣缴的股份 | (69) | | | (85) | | | — | | | — | | | — | | | (85) | |
根据员工购股计划发行的普通股 | 180 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
发行普通股和预融资权证,净额 | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
平衡,2023年6月30日 | 35,515 | | | $ | 12,384 | | | $ | 217 | | | $ | 47,770 | | | $ | (1,300) | | | $ | 59,071 | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
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| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 普通股 | | 留存收益 | | 累计其他综合损失 | | 股东权益总额 |
| 股票 | | 金额 | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
平衡,2022年3月31日 | 31,268 | | | $ | 6,483 | | | $ | 158,093 | | | $ | (527) | | | $ | 164,049 | |
净收入 | — | | | — | | | (60,177) | | | — | | | (60,177) | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
外币折算调整, 扣除所得税优惠后的净额为$29 | — | | | — | | | — | | | (859) | | | (859) | |
基于股票的薪酬费用 | — | | | 1,979 | | | — | | | — | | | 1,979 | |
以股权形式发行的普通股 *薪酬计划,扣除扣留股份后的净额 纳税申报单 | 205 | | | (270) | | | — | | | — | | | (270) | |
根据员工购股计划发行的普通股 | — | | | 125 | | | — | | | — | | | 125 | |
| | | | | | | | | |
平衡,2022年6月30日 | 31,473 | | | $ | 8,317 | | | $ | 97,916 | | | $ | (1,386) | | | $ | 104,847 | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
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请参阅简明合并财务报表附注。
鹦鹉螺,Inc.
简明合并现金流量表
(未经审计,以千计)
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, |
| 2023 | | 2022 |
经营活动的现金流: | | | |
持续经营亏损 | $ | (4,924) | | | $ | (60,170) | |
停产损失 | — | | | (7) | |
净亏损 | (4,924) | | | (60,177) | |
对净亏损与业务活动中使用的现金进行核对的调整: |
折旧及摊销 | 3,150 | | | 2,306 | |
拨备呆账准备 | 60 | | | 430 | |
存货成本下限或可变现净值调整 | — | | | 644 | |
基于股票的薪酬费用 | 1,015 | | | 1,979 | |
资产处置收益 | (9,021) | | | — | |
债务清偿损失 | 352 | | | — | |
递延所得税,扣除估值免税额 | (182) | | | 8,354 | |
商誉及无形减值费用 | — | | | 26,965 | |
其他 | 832 | | | (666) | |
| | | |
| | | |
| | | |
经营性资产和负债变动情况: | | | |
应收贸易账款 | 8,095 | | | 33,966 | |
盘存 | 7,205 | | | 8,320 | |
预付款项和其他资产 | 2,109 | | | 4,012 | |
应收所得税 | 223 | | | 282 | |
贸易应付款 | (8,283) | | | (25,368) | |
负债分类股权薪酬费用 | 8 | | | — | |
应计负债和其他负债,包括保证义务 | (3,004) | | | (7,027) | |
用于经营活动的现金净额 | (2,365) | | | (5,980) | |
投资活动产生的现金流: | | | |
出售股权投资所得收益 | 2,350 | | | — | |
出售知识产权所得收益 | 10,500 | | | — | |
| | | |
| | | |
购买房产、厂房和设备 | (1,178) | | | (3,381) | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
投资活动提供(用于)的现金净额 | 11,672 | | | (3,381) | |
融资活动的现金流: | | | |
长期债务收益 | — | | | 17,751 | |
偿还长期债务 | (12,876) | | | (10,446) | |
| | | |
债务发行成本的支付 | (762) | | | — | |
| | | |
提前清偿债务 | (353) | | | — | |
融资租赁负债的偿付 | (30) | | | (30) | |
扣除交易成本后的公开发行收益 | 4,547 | | | — | |
员工购买股票所得收益 | 35 | | | 125 | |
| | | |
与股票奖励发行有关的税款支付 | (85) | | | (270) | |
| | | |
融资活动提供的现金净额(用于) | (9,524) | | | 7,130 | |
汇率变动的影响 | 185 | | | (3,330) | |
| | | |
| | | |
现金、现金等价物和限制性现金净减少 | (32) | | | (5,561) | |
| | | |
期初现金、现金等价物和限制性现金 | 18,312 | | | 18,098 | |
期末现金、现金等价物和限制性现金 | $ | 18,280 | | | $ | 12,537 | |
| | | |
补充披露现金流量信息: | | | |
支付利息的现金 | $ | 734 | | | $ | 176 | |
支付(收到)所得税的现金,净额 | 23 | | | (514) | |
补充披露非现金投资活动: | | | |
已发生但尚未支付的资本支出 | $ | 61 | | | $ | 1,335 | |
| | | |
下表将简明合并资产负债表内报告的现金、现金等价物和限制性现金与上文所示相同数额的总额进行核对: |
| 截至6月30日的三个月, |
| 2023 | | 2022 |
现金和现金等价物 | $ | 17,326 | | | $ | 7,311 | |
受限现金 | 954 | | | 1,339 | |
其他流动资产-受限、流动 | — | | | 3,887 | |
现金总额、现金等价物和限制性现金 | $ | 18,280 | | | $ | 12,537 | |
| | | |
| | | |
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请参阅简明合并财务报表附注。
鹦鹉螺,Inc.
简明合并财务报表附注
(未经审计)
(1) 一般信息
合并和列报的基础
随附的简明综合财务报表显示了Nautilus公司及其子公司的财务状况、经营结果和现金流量,这些子公司都是全资拥有的。公司间交易和余额已在合并中冲销。
随附的简明综合财务报表未经审计。我们已根据美国公认会计原则(“美国公认会计原则”)对财务报表中通常包含的某些信息和脚注披露进行了浓缩或遗漏。管理层相信,本文所载的披露足以使所提供的信息不具误导性。然而,这些简明的综合财务报表应与我们的综合财务报表及其附注一起阅读,这些报表和附注包括在我们截至2023年3月31日的财政年度的Form 10-K年度报告(“2023年Form 10-K”)中。
根据美国公认会计原则编制财务报表要求管理层作出估计和假设,以影响截至财务报表日期的资产和负债额以及报告期内的收入和支出。编制财务报表时,与这种估计和假设有关的不确定性是固有的,实际结果可能与这些估计不同。有关重要估计的更多信息可在我们的2023年Form 10-K中找到。
管理层认为,随附的简明综合财务报表反映了为公平反映我们截至2023年6月30日和2023年3月31日的财务状况、截至2023年6月30日和2022年6月30日的三个月期间的运营结果、全面亏损和股东权益以及截至2023年6月30日和2022年6月30日的三个月期间的现金流量所需的所有调整。中期业绩不一定代表全年业绩。我们的收入通常会随着季节的变化而变化,这种季节性会对经营业绩、库存水平和营运资金需求产生重大影响。
除非另有说明,否则有关我们经营业绩的所有信息都与我们的持续经营有关。
重大会计政策
公司根据对权证具体条款的评估以及财务会计准则委员会(“财务会计准则委员会”)会计准则编纂(“ASC”)480区分负债(“ASC 480”)和ASC 815“衍生工具和对冲”(“ASC 815”)中对权证具体条款和适用权威指引的评估,将认股权证列为权益分类或负债分类工具。评估考虑权证是否根据ASC 480为独立的金融工具,是否符合ASC 480对负债的定义,以及权证是否符合ASC 815关于股权分类的所有要求,包括权证是否与本公司本身的普通股挂钩,以及权证持有人是否可能在本公司无法控制的情况下要求“现金净额结算”,以及股权分类的其他条件。这项评估需要使用专业判断,在权证发行时以及在权证尚未结清的每个季度结束日进行。
对于符合所有股权分类标准的已发行或修改的权证,权证必须在发行时作为股权组成部分记录。对于不符合所有股权分类标准的已发行或修改的权证,权证必须在发行当日及其之后的每个资产负债表日按初始公允价值计入负债。认股权证估计公允价值的变动在经营报表上确认为非现金收益或亏损。
近期会计公告
最近通过的声明
亚利桑那州2016-2013
2016年6月,财务会计准则委员会(FASB)发布了2016-13年会计准则更新(ASU),题为《金融工具--信用损失(话题326):金融工具信用损失的计量》。ASU 2016-13年度法案要求公司使用反映预期信贷损失的方法来衡量信贷损失,并要求考虑更广泛的合理和可支持的信息,以告知信用损失估计。2019年5月,FASB发布了ASU 2019-05,为拥有某些工具的实体提供了不可撤销地选择公允价值期权的选择权。2019年11月,FASB发布了ASU 2019-11,其中澄清并解决了有关ASU 2016-13年度某些方面的具体问题。2020年3月,FASB发布了ASC 2020-03,其中提供了最新信息,以澄清或解决特定问题。ASU 2016-13财年在2022年12月15日之后的财年生效,包括这些财年内的过渡期。公司于2023年4月1日采用ASU 2016-13,对我们的财务状况、经营业绩或现金流没有实质性影响。
ASU 2020-06
2020年8月,财务会计准则委员会发布了美国会计准则委员会第2020-06号文件,“债务--具有转换和其他期权的债务(分主题470-20)”和“衍生工具和对冲--实体自有权益中的合同(分主题815-40):实体自有权益中可转换工具和合同的会计处理”,这些问题涉及因对具有负债和权益特征的某些金融工具适用公认会计原则所产生的复杂性而确定的问题。ASU第2020-06号将于2024年1月1日对我们生效。允许提前采用,但不得早于2020年12月15日之后的财政年度,包括这些财政年度内的过渡期。财务会计准则委员会明确规定,一个实体应在其年度财政年度开始时采用该指导意见。我们在2023年4月1日早期采用了ASU第2020-06号,它对我们的财务状况、运营结果或现金流没有实质性影响。
(2) 停产经营
非持续经营的结果与出售前鹦鹉螺商业业务有关,该业务已于2011年4月完成。虽然我们已于二零一二年十二月三十一日完成资产清算,但我们继续因非持续国际业务的不确定税务状况而应计利息,并在2023财年发生与以前销售至商业渠道的产品相关的非实质金额的产品责任开支。与非持续运营相关的费用对2024财年第一季度并不重要。
(3) 重组和退出费用
2023年2月,我们宣布并开始实施一项重组计划,其中包括削减劳动力和其他退出成本。
下表汇总了重组准备金活动(单位:千):
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 员工福利和福利 | | 第三方成本 | | 总计 |
截至2023年3月31日的应计负债 | $ | 1,110 | | | $ | 123 | | | $ | 1,233 | |
费用/应计项目 | — | | | 440 | | | 440 | |
付款 | (588) | | | (440) | | | (1,028) | |
截至2023年6月30日的应计负债 | $ | 522 | | | $ | 123 | | | $ | 645 | |
重组计划所产生的费用计入简明综合经营报表内的重组及离职费用,以及截至2023年6月30日已计入我们简明综合资产负债表的应计负债。
(4) 收入
我们从与客户签订的合同中获得的收入(不包括销售税)按收入来源分类如下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
产品销售 | $ | 36,771 | | | $ | 49,596 | | | | | |
延长保修和服务 | 750 | | | 1,042 | | | | | |
特许使用费收入 | 427 | | | 879 | | | | | |
其他(1) | 3,802 | | | 3,300 | | | | | |
净销售额 | $ | 41,750 | | | $ | 54,817 | | | | | |
(1)其他收入主要是订阅收入以及运费和递送。
订费
我们订阅的销售被视为一项履约义务,随着履约义务的履行,我们将在认购期限内按比例确认来自这些安排的收入。订阅产生的收入记录在我们的直接部分。
我们还提供与产品捆绑的订阅免费试用(例如,订阅优质内容)。对于涉及多个履行义务的交易类型,交易价格需要分配给不同的履行义务,因为免费试用提供了一种实质性的权利。然后,根据独立销售价格将交易价格分配给每个履约义务。我们根据向客户收取的价格确定独立销售价格。在确定认购的独立售价时,破碎是一个因素。破坏或激活率被定义为从未激活免费试用产品的购买者的百分比。
我们的收入按地理区域、基于收货地址分类如下(以千为单位):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
美国 | $ | 32,220 | | | $ | 46,081 | | | | | |
加拿大 | 4,448 | | | 5,807 | | | | | |
欧洲、中东和非洲 | 4,356 | | | 1,839 | | | | | |
所有其他 | 726 | | | 1,090 | | | | | |
净销售额 | $ | 41,750 | | | $ | 54,817 | | | | | |
下表提供了我们从与客户的合同中获得的负债信息,主要是客户存款和递延收入,在控制权移交之前收到了预付对价或未履行履约义务。收入在控制权发生转移时确认。所有收到的客户存款和递延收入都是短期性质的,在未来12个月确认。合同负债余额的重大变化,包括列入期初合同负债的在报告所述期间确认的收入,显示如下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至6月30日的三个月, | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
期初余额 | | $ | 5,075 | | | $ | 6,285 | | | | | |
现金加成 | | 387 | | | 1,549 | | | | | |
递延收入 | | 978 | | | 982 | | | | | |
收入确认 | | (2,008) | | | (2,234) | | | | | |
期末余额 | | $ | 4,432 | | | $ | 6,582 | | | | | |
(5) 公允价值计量
用于确定金融资产和负债公允价值的因素概括为三大类:
•第1级--可观察到的投入,例如截至报告日期相同证券在活跃的流动性市场的报价(未调整);
•第2级--其他直接或间接可观察到的重大投入,包括类似证券的报价、利率、提前还款速度和信用风险,或交易量不足和/或交易不频繁的市场的可观察市场价格;以及
•第3级-重大投入通常是不可观察的投入,市场数据很少或没有市场数据,包括我们在确定公允价值时的假设。
截至2023年6月30日或2023年3月31日,我们没有任何按公允价值经常性计量的资产。按公允价值经常性计量的负债如下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年6月30日 |
| | 1级 | | 2级 | | 3级 | | 总计 |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
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| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
负债: | | | | | | | | |
普通权证 | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 2,994 | | | $ | 2,994 | |
衍生品 | | | | | | | | |
| | | | | | | | |
外币远期合约 | | — | | | 141 | | | — | | | 141 | |
按公允价值计量的负债总额 | | $ | — | | | $ | 141 | | | $ | 2,994 | | | $ | 3,135 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年3月31日 |
| | 1级 | | 2级 | | 3级 | | 总计 |
负债: | | | | | | | | |
衍生品 | | | | | | | | |
| | | | | | | | |
外币远期合约 | | $ | — | | | $ | 141 | | | $ | — | | | $ | 141 | |
按公允价值计量的负债总额 | | $ | — | | | $ | 141 | | | $ | — | | | $ | 141 | |
| | | | | | | | |
于本报告所述任何期间,我们的估值技术并无任何变动。
我们的外币远期合约的公允价值是根据相关第2级市场投入(包括远期曲线和波动率水平)所衍生的贴现系数,以估计未来现金流的现值计算。
我们债务的账面价值接近其公允价值,属于公允价值等级的第二级,因为利率是可变的,并基于当前的市场利率。
该公司使用公共认股权证的价格作为第三级投入来确定普通权证负债的公允价值。
布莱克·斯科尔斯估值模型固有的假设与预期股价、行权价格、根据公司历史波动性得出的股价波动性、预期期限、无风险利率和股息率有关。无风险利率基于授予日的美国财政部零息收益率曲线,期限与普通权证的预期期限相似。股息收益率百分比为零基于本公司目前对普通权证预期期限内股息支付的预期。
布莱克·斯科尔斯定价模型的关键输入如下:
| | | | | |
| 2023年6月30日 |
股价 | $1.22 |
行权价格 | $1.35 |
预期寿命 | 5.47 |
预期波动率 | 63.05% |
预期股息收益率 | —% |
无风险利率 | 4.05% |
(6) 衍生品
我们不时订立利率互换合约,以固定部分利息开支,并订立外汇远期合约,以抵消汇率波动对某些货币资产和负债的盈利影响。除管理利率或外币风险外,我们不会出于任何目的订立衍生工具。也就是说,我们不会利用衍生工具进行利率或货币汇率投机。
我们可以用远期外汇合同对冲我们确认的净外币资产和负债,以降低我们的收益和现金流因外币汇率变化而受到不利影响的风险。这些衍生工具对以外币计价的资产和负债进行对冲,并按公允价值列账,公允价值变动记为其他收入。这些衍生工具不会因汇率变动而使我们面临重大资产负债表风险,因为这些衍生工具的损益旨在抵消所对冲的资产和负债的损益。截至2023年6月30日,未偿还合同名义总金额为7.2百万美元,到期日为126几天或更短时间。
我们衍生工具的公允价值在我们的简明综合资产负债表中包括如下(以千为单位):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 资产负债表分类 | | 自.起 | | |
| | | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
未被指定为现金流量对冲的衍生工具: | | | | | | | | |
| | | | | | | | |
外币远期合约 | | 应计负债 | | $ | 141 | | | $ | 141 | | | |
| | | | | | | | |
衍生工具对我们的简明综合经营报表的影响如下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 业务分类说明书 | | 截至6月30日的三个月, | |
| | | 2023 | | 2022 | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
未被指定为现金流量对冲的衍生工具: | | | | | | | | | |
在收益中确认的亏损 | | 其他,净额 | | $ | — | | | $ | (96) | | | | |
所得税费用 | | 所得税费用 | | — | | | (24) | | | | |
(7) 库存
存货按成本和可变现净值中较低者列报,成本按先进先出法确定。我们的库存包括以下内容(以千计):
| | | | | | | | | | | | | |
| 自.起 | | |
| 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 | | |
成品 | $ | 35,921 | | | $ | 42,463 | | | |
部件和组件 | 3,870 | | | 4,136 | | | |
总库存 | $ | 39,791 | | | $ | 46,599 | | | |
(8) 财产、厂房和设备
不动产、厂房和设备由以下部分组成(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 估计数 有用的生活 (单位:年) | | 自.起 |
| | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 | | |
汽车 | 5 | | $ | 23 | | | $ | 23 | | | |
租赁权改进 | 4 | 至 | 20 | | 3,446 | | | 3,426 | | | |
计算机软件和设备 | 2 | 至 | 7 | | 57,213 | | | 57,223 | | | |
机器和设备 | 3 | 至 | 5 | | 14,953 | | | 14,953 | | | |
家具和固定装置 | 5 | 至 | 20 | | 2,034 | | | 2,034 | | | |
正在进行的工作(1) | 不适用 | | 4,944 | | | 4,061 | | | |
总成本 | | | | | 82,613 | | | 81,720 | | | |
累计折旧 | | | | | (52,111) | | | (48,931) | | | |
财产、厂房和设备合计,净额 | | | | | $ | 30,502 | | | $ | 32,789 | | | |
(1)正在进行的工作包括信息技术资产和生产工具。
折旧费用如下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
折旧费用 | $ | 3,135 | | | $ | 2,291 | | | | | |
(9) 商誉和其他无形资产
商誉
我们在2024财年第一季度没有任何减值费用,我们在2023年6月30日或2023年3月31日的简明合并资产负债表上也没有任何商誉。
其他无形资产
其他无形资产包括以下内容(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 估计数 有用的生活 (单位:年) | | 自.起 |
| | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 | | |
无限期存在的商标(1) | 不适用 | | $ | 2,900 | | | $ | 6,597 | | | |
| | | | | | | | | |
专利 | 7 | 至 | 24 | | 1,044 | | | 1,043 | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | 3,944 | | | 7,640 | | | |
累计摊销--已确定寿命的无形资产 | | | | | (869) | | | (853) | | | |
其他无形资产,净额 | | | | | $ | 3,075 | | | $ | 6,787 | | | |
(1)在2023财年第一季度,我们用我们的无限寿命商标确定了减损指标,导致2.51000万欧元非现金无形减值费用。
在截至2023年6月30日的季度内,我们完成了无限期知识产权的销售,价格为美元10.5作为我们正在进行的全面战略审查的一部分。出售这些资产,包括Nautilus品牌商标资产和相关许可证,将继续精简我们的品牌重点,并增强我们的财务灵活性。出售的无形资产的账面价值为$3.7由此产生的收益,扣除交易成本后,计入其他收入。
摊销费用如下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
摊销费用 | $ | 15 | | | $ | 15 | | | | | |
固定寿命无形资产的未来摊销情况如下(单位:千):
| | | | | |
2024财年剩余时间 | $ | 46 | |
2025 | 61 | |
2026 | 47 | |
2027 | 3 | |
2028 | 3 | |
此后 | 15 | |
| $ | 175 | |
(10) 出售股权投资中的股份
2023年5月1日,公司以1美元的价格完成了对Vi Labs的出售2.3100万美元,作为其正在进行的全面战略审查的一部分。出售这项股权投资将继续精简公司的品牌重点,并增强其财务灵活性。出售资产的账面价值为$。000万这笔交易的交易成本是$0.1百万美元。由此产生的收益为$2.2在截至2023年6月30日的季度,扣除交易成本后的100万美元将作为其他收入计入简明综合经营报表,并作为出售股权投资的收益计入简明综合现金流量表。
(11) 租契
我们有几个不可取消的运营租约,主要是办公空间,在接下来的不同日期到期七年了。这些租约通常包含续订选项,可续期一租期为五年。对于吾等合理肯定将行使租约续期选择权的租赁,在确定租赁期时已考虑该等选择权,相关的潜在选择权付款将计入租赁付款。在续期期间使用的付款是使用将进行续期的每个地点的历史租金付款的增加百分比来估计的。
根据租赁合同应支付的款项包括办公空间的年度固定付款。可变付款,包括我们按比例支付的建筑物财产税、保险和公共区域维护费用,被视为非租赁组成部分,并在发生成本的期间确认。
租赁费用如下(以千为单位):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
经营租赁费用 | $ | 1,334 | | | $ | 1,533 | | | | | |
融资租赁资产摊销 | 28 | | | 28 | | | | | |
| | | | | | | |
租赁总费用 | $ | 1,362 | | | $ | 1,561 | | | | | |
| | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
初始租期为12个月或以下的租约(“短期租约”)不在资产负债表上记录,并按租赁期内的直线基础确认。
与租赁有关的其他信息如下(单位:千美元): | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 自.起 |
| | | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 | | |
与租赁有关的补充现金流量信息如下: | | | | | | |
| | | | | | | |
经营租赁: | | | | | | | |
经营性租赁使用权资产 | | $ | 18,009 | | | $ | 19,078 | | | |
| | | | | | | |
非流动经营租赁负债 | | $ | 15,182 | | | $ | 16,380 | | | |
经营租赁负债,本期部分 | | 4,505 | | | 4,427 | | | |
经营租赁负债总额 | | $ | 19,687 | | | $ | 20,807 | | | |
| | | | | | | |
融资租赁: | | | | | | | |
物业、厂房和设备,按成本计算 | | $ | 569 | | | $ | 569 | | | |
累计折旧 | | (199) | | | (171) | | | |
财产、厂房和设备、净值 | | $ | 370 | | | $ | 398 | | | |
| | | | | | | |
非流动融资租赁债务 | | $ | 254 | | | $ | 282 | | | |
融资租赁义务,本期部分 | | 123 | | | 122 | | | |
融资租赁负债总额 | | $ | 377 | | | $ | 404 | | | |
| | | | | | | |
为计量租赁负债所包括的金额支付的现金: | | |
营业租赁产生的营业现金流 | | $ | 1,594 | | | $ | 6,226 | | | |
融资租赁产生的现金流 | | 30 | | | 119 | | | |
| | | | | | | |
其他租赁信息: | | | | | | |
以经营租赁债务换取的净收益资产 | | $ | — | | | $ | 100 | | | |
为换取融资租赁义务而获得的净资产 | | — | | | — | | | |
因减少经营租赁债务而导致的净资产减少 | | 260 | | | 1,175 | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
加权平均剩余租期: | | | | | | | |
经营租约 | | 4.8年份 | | 5.0年份 | | |
融资租赁 | | | 3.3年份 | | 3.5年份 | | |
| | | | | | | |
加权平均贴现率: | | | | | | | |
经营租约 | | 5.05% | | 5.05% | | |
融资租赁 | | | 2.08% | | 2.08% | | |
我们使用投资组合方法来确定租赁的贴现率,以确定用于计算使用权资产和租赁负债的增量借款利率。
不可撤销租赁项下的租赁负债到期日如下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | |
| 截至2023年6月30日 | | | | |
| 经营租约 | | 融资租赁 | | | | |
2024财年剩余时间 | $ | 3,992 | | | $ | 90 | | | | | |
2025 | 5,650 | | | 120 | | | | | |
2026 | 4,525 | | | 120 | | | | | |
2027 | 2,365 | | | 60 | | | | | |
| | | | | | | |
此后 | 5,796 | | | — | | | | | |
未贴现的租赁付款总额 | 22,328 | | | 390 | | | | | |
扣除计入的利息 | (2,641) | | | (13) | | | | | |
租赁总负债 | $ | 19,687 | | | $ | 377 | | | | | |
(12) 股本
普通股发行
2023年6月15日,本公司与某机构投资者(“买方”)订立证券购买协议(“证券购买协议”)。根据证券购买协议,本公司同意以登记直接发售方式出售(“登记直接发售”)。3,525,000公司普通股的股份(“股份”),无面值的普通股(“普通股”),以及作为预融资权证(“预融资权证”)发行的购买合同,最多可购买573,362普通股股票,预融资认股权证的发行,只要买方自行决定该买方将实益拥有的股份超过4.99%(或在买方选择时,9.99%)紧随证券发行生效后已发行的普通股数量。预筹资权证的行使价为$。0.0001可立即行使,并可在其原定发行日期后的任何时间行使,直至该等预筹资认股权证全部行使为止。每股股票以1美元的发行价出售。1.22每份预先出资的认股权证的发行价为1美元。1.2199(等于每股收购价减去预融资权证的行使价)。截至2023年6月30日,未行使预筹资权证。
根据证券购买协议,于同时进行的私募中(连同已登记直接发售的“发售”),吾等亦向买方发行非登记认股权证(“普通认股权证”),以购买最多4,098,362我们普通股的股份。每份普通权证的行使价为$1.35可于原发行日期起计六个月起的任何时间行使,并于原发行日期起计五年半届满。截至2023年6月30日,共同权证尚未行使。
如果发生任何基本交易,包括任何合并或合并、出售资产、对50%或以上已发行普通股的投标或交换要约、对我们普通股股份的重新分类、重组或资本重组,或购买超过50%或更多已发行普通股,则在随后行使普通权证时,持有人将有权就紧接此类基本交易发生前行使普通股时可发行的每股普通股,获得本公司的继承人或收购公司的普通股数量作为替代对价,如果该公司是尚存的公司,以及持有者在紧接该事件发生前可行使普通权证的普通股数量的交易中或因该交易而应收的任何额外代价。尽管有上述规定,如果发生基本交易,普通权证持有人有权要求吾等或后续实体在基本交易完成后30天内或同时赎回普通权证未行使部分的黑斯科尔斯价值(定义见各普通权证),以换取现金。
本公司根据ASC 815-40“衍生工具及对冲--实体本身权益合约”所载指引,对普通权证进行会计处理,并确定普通权证不符合该等指引下的权益处理标准。因此,每份普通权证必须记录为负债,并在每个资产负债表日进行重新计量。有关详细信息,请参阅附注5--公允价值计量。公允价值变动在本公司简明综合经营报表中认股权证负债的公允价值变动中确认。
Roth Capital Partners,LLC(“配售代理”)根据本公司与配售代理之间于2023年6月15日订立的配售代理协议(“配售协议”),担任发售的独家配售代理。
根据配售协议,吾等已同意向配售代理支付相当于7.0从配售代理安排的销售中筹集的总毛收入的百分比。在某些条件下,我们还同意报销配售代理与发售相关的所有合理差旅和其他自付费用,包括但不限于法律费用,最高金额为$75,000。配售协议包含我们的惯常陈述、担保和协议以及成交的惯常条件。吾等已同意就某些责任向配售代理作出赔偿,包括根据经修订的1933年证券法(下称“证券法”)下的责任,以及因违反配售协议所载陈述及保证而产生的责任,或就配售代理可能被要求就该等责任作出的付款作出分担。
我们收到了净收益#美元。4.6来自发售的百万美元,扣除支付给配售代理的发售费用总计$0.4100万美元,所得资金将用于一般企业用途。
股票发行于2023年6月20日结束。该等证券乃根据吾等于2020年11月9日向美国证券交易委员会(“该委员会”)提交并于2021年10月28日宣布生效的S-3表格(档案号333-249979)的搁置登记声明而发售及出售。与注册直接发行相关的招股说明书补编已于2023年6月15日提交给美国证券交易委员会。任何普通权证或行使普通权证后可发行的普通股股份均未根据证券法登记。行使后可发行的普通权证和普通股股票将根据证券法第4(A)(2)条和根据证券法颁布的规则D对不涉及公开发行的交易提供的注册豁免而发行。
(13) 应计负债
应计负债包括以下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | |
| 自.起 |
| 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 | | |
| | | | | |
工资总额及相关负债 | $ | 3,744 | | | $ | 5,220 | | | |
递延收入 | 4,432 | | | 5,075 | | | |
储量(1) | 960 | | | 1,200 | | | |
应计关税 | 1,224 | | | 1,167 | | | |
| | | | | |
其他 | 2,379 | | | 2,913 | | | |
*应计负债总额 | $ | 12,739 | | | $ | 15,575 | | | |
(1)准备金主要包括库存、销售退税、销售税和产品责任准备金。
(14) 产品保修
我们的产品对材料或工艺上的缺陷提供明确的保修,根据其条款,我们通常有义务支付向客户供应和运输更换部件的成本,在某些情况下,还需要支付维修产品的人工和其他成本。未完成的产品保修期从三十天在有限的情况下,延长某些产品组件的使用寿命。我们在销售时记录了履行未来保修索赔的估计成本的负债。如有必要,当特定保修相关事项已知并可合理评估时,我们会调整这些事项的责任。基于历史保修索赔经验和可用的产品质量数据,估计保修费用包括在销售成本中。保修费用受以下因素影响:新产品的性能、产品交付给客户后才发现的重大制造或设计缺陷、产品故障率以及高于或低于预期的维修成本。如果保修费用与以前的估计不同,或者如果情况发生变化,导致先前估计中固有的假设不再有效,则产品保修义务的金额将相应调整。
我们产品保修义务的变化如下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至6月30日的三个月, |
| | 2023 | | 2022 |
期初余额 | | $ | 3,267 | | | $ | 6,216 | |
应计项目 | | 1,404 | | | 844 | |
| | | | |
付款 | | (1,372) | | | (2,064) | |
期末余额 | | $ | 3,299 | | | $ | 4,996 | |
|
(15) 累计其他综合损失
下表列出了税后净额累计其他综合亏损的变化(以千为单位):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | 外币折算调整 | | 累计其他综合损失 |
平衡,2023年3月31日 | | | | | $ | (1,478) | | | $ | (1,478) | |
本期改叙前其他综合收益 | | | | | 178 | | | 178 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
平衡,2023年6月30日 | | | | | $ | (1,300) | | | $ | (1,300) | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | 外币折算调整 | | 累计其他综合损失 |
平衡,2022年3月31日 | | | | | $ | (527) | | | $ | (527) | |
本期改叙前其他综合收益 | | | | | (859) | | | (859) | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
平衡,2022年6月30日 | | | | | $ | (1,386) | | | $ | (1,386) | |
| | | | | | | |
(16) 每股亏损
基本每股金额是使用已发行普通股的加权平均数计算的。摊薄后每股金额按库存股方法厘定的基本加权平均已发行股数加上与股票奖励相关的摊薄潜在普通股所得数目计算。基本每股收益金额是使用已发行普通股的加权平均数计算的。每股摊薄收益金额乃根据按库存股方法厘定的已发行基本加权平均股数加上与股票奖励相关的稀释性潜在普通股所得数目计算。
用于计算每股(亏损)收益的加权平均流通股数量如下(以千为单位):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至6月30日的三个月, |
| | | | | 2023 | | 2022 |
用于计算每股基本收入的股票 | | | | | 32,355 | | | 31,405 | |
已发行股票期权、绩效股票单位和限制性股票单位的稀释效应 | | | | | — | | | — | |
用于计算每股摊薄收益的股票 | | | | | 32,355 | | | 31,405 | |
潜在稀释性股票
下表所列潜在摊薄股份的加权平均数并未计入每股摊薄金额,因为我们在两个期间的持续经营均有亏损,因此,行使或转换任何潜在摊薄股份将增加分母中的股份数目,并导致每股摊薄亏损较低。
潜在稀释性流通股的加权平均数如下(以千计):
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| 截至6月30日的三个月, | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
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股票期权 | — | | | 156 | | | | | |
RSU | 48 | | | 296 | | | | | |
PSU | — | | | 24 | | | | | |
因净亏损而排除的潜在摊薄股份合计 | 48 | | | 476 | | | | | |
反摊薄股份
下表所列已发行股份的加权平均数为反摊薄性质,不计入每股摊薄亏损。就限制性股票单位而言,这是因为未确认的补偿支出超过了奖励的现值(即授予日市场价值高于当前平均市场价格)。就股票期权而言,这是因为市场平均价格没有超过行权价。
这些股票可能是未来反稀释的潜在普通股(单位为千股):
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, |
| 2023 | | 2022 |
| | | |
限制性股票单位 | 944 | | | 1,576 | |
股票期权 | 1,805 | | | 2 | |
不包括反摊薄股份总数 | 2,749 | | | 1,578 | |
(17) 细分市场和企业范围的信息
我们有二经营部门,直销和零售。在截至2023年6月30日的三个月内,我们的运营部门没有变化。
我们使用几个因素来评估经营部门的业绩,其中主要的财务衡量标准是净销售额和可报告的部门贡献。贡献是对利润或亏损的衡量,定义为净销售额减去产品成本和直接应占费用。直接应占费用包括与分部运营直接相关的销售和营销费用、一般和行政费用以及研发费用。分部资产是指直接分配给经营分部业务的资产,主要是应收账款、库存、商誉和其他无形资产。未分配资产主要包括现金、现金等价物和限制性现金、衍生证券、共享信息技术基础设施、配送中心、公司总部、预付和其他流动资产、递延所得税资产和其他资产。直接及零售业务的直接资本开支在任何期间均不显著。
以下是按可报告细分市场划分的摘要信息(以千为单位):
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| 截至6月30日的三个月, | | | |
| 2023 | | 2022 | | | | | |
净销售额: | | | | | | | | |
直接 | $ | 21,846 | | | $ | 26,476 | | | | | | |
零售 | 19,477 | | | 27,444 | | | | | | |
版税 | 427 | | | 897 | | | | | | |
合并净销售额 | $ | 41,750 | | | $ | 54,817 | | | | | | |
| | | | | | | | |
贡献: | | | | | | | | |
直接 | $ | (4,708) | | | $ | (9,893) | | | | | | |
零售 | 382 | | | (5,408) | | | | | | |
版税 | 427 | | | 897 | | | | | | |
合并缴款 | $ | (3,899) | | | $ | (14,404) | | | | | | |
| | | | | | | | |
对持续业务亏损的合并缴款进行对账: | | | | | | | |
合并缴款 | $ | (3,899) | | | $ | (14,404) | | | | | | |
与细分市场没有直接关系的金额: | | | | | | | | |
运营费用(1) | (6,634) | | | (36,781) | | | | | | |
其他费用,净额 | 6,114 | | | (889) | | | | | | |
所得税费用 | (505) | | | (8,096) | | | | | | |
持续经营亏损 | $ | (4,924) | | | $ | (60,170) | | | | | | |
(1)计入截至2022年6月30日的三个月的未分配运营费用为25.4与直接部门相关的商誉和无形减值费用百万美元和1.6与零售部门相关的无形减值费用(未包括在首席运营决策者衡量的贡献业绩中)百万欧元。 | |
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| 自.起 |
| 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 | | |
资产: | | | | | |
直接 | $ | 43,164 | | | $ | 50,493 | | | |
零售 | 39,367 | | | 58,214 | | | |
未分配的公司 | 57,650 | | | 54,825 | | | |
总资产 | $ | 140,181 | | | $ | 163,532 | | | |
以下客户占总净销售额的10%或更多,具体如下:
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
Amazon.com | 11.2% | | 29.4% | | | | |
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(17) 借款
订立经修订的定期贷款安排
2023年4月25日,我们签订了一项修正案(《定期贷款修正案对我们与Crystal Financial LLC,d/b/a SLR Credit Solutions(“SLR”)的现有定期贷款,日期为2022年11月30日(经修订,“SLR定期贷款”)。
定期贷款修正案允许我们进行某些资产处置交易(“指明交易“)和许可证修订交易(”许可证修订交易“)。在连接中
因此,最低超额可获得性契约将从以下较大者中递减:$10.0百万美元和12.5合并线路上限的百分比,以较大者为准:(A)$9.0百万美元和12.5第一笔指定交易完成后合并线上限的百分比及(B)$7.0百万美元和12.5每笔后续指定交易完成后,合并线上限的百分比。我们预付了$11.8完成指定交易及许可证修订交易所得现金收益作为定期贷款未偿还本金的百万元。
对现有ABL信贷协议的修订
2023年4月25日,我们签订了一项修正案(《ABL修正案截至2020年1月31日,我们与富国银行全国协会(富国银行协会)签订的现有信贷协议(经修订)ABL信贷安排协议)与富国银行,国家协会()富国银行“)。ABL修正案允许我们在满足其中规定的条款和条件的情况下,进行指定交易和许可证修正案交易。在这方面,最低超额可获得性契约将从以下较大者中递减:10.0百万美元和12.5合并线路上限的百分比,以较大者为准:(A)$9.0百万美元和12.5第一笔指定交易完成后合并线上限的百分比及(B)$7.0百万美元和12.5每笔后续指定交易完成后,合并线上限的百分比。此外,ABL修正案将最高循环贷款承诺额从#美元降至#美元。100百万至美元60百万美元。
与修订SLR定期贷款和ABL信贷安排有关,我们记录了#美元的损失。0.9百万美元和美元0.6在我们的简明综合经营报表中,分别作为其他净额的一个组成部分。
截至2023年6月30日,未偿还本金、应计和未付利息总额为#美元17.3百万美元,连同$17.1百万美元和美元0.2根据我们的SLR定期贷款和ABL信贷安排,分别为100万美元。截至2023年6月30日,我们遵守了SLR定期贷款和ABL信贷安排协议中包含的财务契约,以及9.5根据ABL信贷安排,有100万美元可供借款。
截至2023年6月30日,我们的利率为10.28对于ABL信贷安排和13.79SLR定期贷款的利率为%。ABL信贷工具的利息按有担保隔夜融资利率(“SOFR”)加5.00%至5.50%(基于平均季度可获得性),SLR定期贷款工具的利息按SOFR累加利润率7.75%至8.25%(基于固定费用覆盖率)。
贷款安排下借款的资产负债表分类已根据美国会计准则第470条确定,债务.
(19) 承付款和或有事项
经营租约
我们根据不可取消的经营租赁租赁物业和设备,这些租赁总计将持续到2029年。其中许多租约包含续签选择权,并规定租金上涨,以及支付房地产税、维护、保险和某些其他物业运营费用。
有关租赁的其他信息,请参见见附注11租契.
担保、承诺和表外安排
截至2023年6月30日,我们有1美元的备用信用证。1.6百万美元。
我们有很长的库存采购提前期,因此,必须提前从供应商那里确保工厂产能。截至2023年6月30日,我们大约有33.0百万美元,相比之下,12.1截至2023年3月31日,以不可取消的基于市场的采购义务为基础的百万美元,主要是为了确保未来12个月库存采购的额外工厂产能。由于许多因素,采购义务可能会因季度而异,与前几年同期相比,其中包括直接运往零售客户仓库的产品数量与通过Nautilus仓库发货的产品数量。
在正常的业务过程中,我们签订协议,要求我们赔偿交易对手不受第三方索赔的影响。这些可能包括:与供应商和供应商的协议,根据该协议,我们可以赔偿他们因使用其产品或服务而产生的索赔;与客户的协议,根据该协议,我们可以
赔偿他们因使用或销售我们的产品而引起的索赔;房地产和设备租赁,根据该协议,我们可以赔偿出租人与其财产的使用相关的第三方索赔;与被许可人或许可人的协议,根据该协议,我们可以赔偿被许可人或许可人因他们使用我们的知识产权或我们对其知识产权的使用而产生的索赔;以及与债务安排各方的协议,根据该协议,我们可以就与他们参与交易相关的索赔向他们进行赔偿。
这些赔偿义务的性质和条款因合同而异,通常在协议中没有规定最大限度的义务。我们持有的保险单可以减轻因某些类型的赔偿义务而产生的潜在损失。管理层不认为这些债务对我们的财务状况、经营结果或现金流有重大影响,因此,截至2023年6月30日,没有记录相关负债。
法律事务
在正常业务过程中,我们不时会卷入各种索赔、诉讼和其他诉讼程序。这些法律和税务程序涉及当一个或多个未来事件发生或未能发生时可能实现的最终结果和损失的不确定性。
我们定期监测我们对这些或有事件的估计风险敞口,并在了解到更多信息后,可能会相应地改变我们的估计。吾等按季度评估可能影响应计金额的法律诉讼、调查或索偿的发展,以及可能或合理可能出现亏损的任何发展,以及可能或合理可能的亏损金额是否可予估计。在其他因素中,我们评估内部和外部律师的意见、类似诉讼的结果、诉讼的现状(包括和解倡议)、立法发展和其他因素。由于与这些判断和假设相关的许多变量,由此得出的相关或有损失估计的精确度和可靠性都存在很大的不确定性。此外,虽然我们面临合理可能发生的意外情况,但我们目前无法估计可能的损失或损失范围。
(20) 后续事件
对现行定期贷款信贷协议的修订
于2023年7月28日,我们对我们现有的SLR定期贷款进行了修订(“第二次定期贷款修订”),并于2023年4月25日进行了修订。本报告本节中使用但未定义的大写术语具有SLR定期贷款中赋予此类术语的含义。
第二项定期贷款修正案将为亚马逊公司及其附属公司所欠的某些符合条件的账户提供更高的借款预付率,并允许在满足特定条件的情况下每月(而不是每周)提交某些报告。 除定期贷款修订特别规定外,第二项定期贷款修订对定期贷款信贷协议的任何附表、证物或附件均无影响。 除《第二次定期贷款修正案》特别规定外,与定期贷款信贷协议相关的担保和担保协议仍然有效。
第二个定期贷款修正案的说明仅为摘要,参考作为附件10.3提交的定期贷款修正案的文本,对其全文有保留意见。
对现有ABL信贷协议的修订
2023年7月28日,我们对现有的ABL信用证进行了一项修正(“第二次ABL修正案” 2023年4月25日修订的与富国银行的设施协议。本报告本节中使用但未定义的大写术语具有ABL信贷融资协议中赋予此类术语的含义。
第二个ABL修正案将为亚马逊公司及其附属公司所欠的某些符合条件的账户提供更高的借款预付率,并允许在满足特定条件的情况下每月(而不是每周)提交某些报告。 除《ABL修正案》特别规定外,《ABL第二修正案》对ABL信贷安排的任何附表、展品或附件均无影响
协议。 此外,第二项ABL修正案将把循环贷款的最高承诺额从1美元降至1美元。60.0百万至美元40.0百万美元。
除ABL修正案特别规定外,ABL第二修正案对ABL信贷融资协议的任何附表、展品或附件均无影响。 除《第二次ABL修正案》特别规定外,与《ABL信贷融资协议》相关的《担保和担保协议》仍然有效。
第二个ABL修正案的这一描述仅为摘要,并参考作为附件10.4提交的ABL修正案的文本对其全文进行了限定。
普通股发行
如附注中所述 12,股本,2023年6月15日,本公司订立证券购买协议,以登记直接发售方式出售3,525,000本公司普通股及购买合约以“预融资权证”形式发行,最多可购买573,362普通股股份。此次发行于2023年6月20日结束。2023年7月28日,573,362普通股的股份被行使。
第二项:管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
以下讨论和分析基于我们截至本节所列日期和期间的财务报表。本讨论及分析应与本公司于截至2023年3月31日的财政年度10-K表格年度报告(下称“2023年10-K表格”)内的综合财务报表及附注,连同本表格第1部分第1项的财务报表及附注一并阅读。所有提到2024财年和2023财年结束的第一季度和三个月的内容,分别是指截至2023年6月30日和2022年6月30日的三个月期间。除文意另有所指外,“我们”、“我们”、“我们”和“我们”是指鹦鹉螺公司及其子公司。除非另有说明,否则有关我们经营业绩的所有信息均与我们的持续经营有关。
有关前瞻性陈述的警示通知
这份关于Form 10-Q的季度报告包含符合1995年私人证券诉讼改革法的前瞻性陈述。诸如“计划”、“预期”、“目标”、“相信”、“项目”、“打算”、“估计”、“将会”、“应该”、“可能”等词汇以及其他类似含义的词汇通常识别前瞻性陈述。我们也可能在提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的其他文件中作出前瞻性陈述。此外,我们的高级管理层可能会向分析师、投资者、媒体代表和其他人口头发表前瞻性声明。前瞻性表述包括与公司未来业务、财务业绩或经营结果有关的任何表述;由于季节性因素导致净销售额的预期波动;有关毛利率和营业利润率的计划和预期;有关研发支出和资本支出的计划和预期以及此类支出和对公司能力和资源的其他投资的预期结果;非持续经营的预期亏损;新产品推出计划、战略合作伙伴关系和对新产品和现有产品的预期需求;以及有关我们的库存和营运资金需求以及财务资源的充足性的表述。这些前瞻性陈述以及我们不时作出的其他陈述会受到许多风险和不确定因素的影响。许多因素可能导致实际结果与前瞻性陈述中预测的结果大不相同,包括我们以可接受的成本及时从独家来源的外国制造商那里获得符合我们质量控制标准的库存的能力、消费者健康趋势的变化、我们目标消费者的媒体消费习惯或媒体时间的有效性、可用性和价格与我们的成本和受众概况参数一致的变化、与推出新产品相关的大于预期的成本或延迟、对新产品或现有产品的需求弱于预期、由于不利的经济状况导致消费者支出下降、零售市场疲软或零售商提供大幅折扣的竞争产品。为采购提供资金的客户获得信贷的不利变化、我们转嫁供应商原材料价格上涨的能力和其他成本压力,包括运输成本增加和不利的外币汇率、关税、与当前和潜在延误相关的风险、停工或冠状病毒大流行导致的供应链中断、我们雇用和留住关键管理人员的能力、我们有效开发、营销和销售未来产品的能力、为我们的战略计划融资的资金的可用性和时机,包括能够以有利的条款或根本不筹集资金;金融市场的变化,包括影响我们以优惠条件进入这些市场的能力的信贷市场和利率的变化,任何未来减值的影响,我们保护我们知识产权的能力,竞争产品的推出,以及我们及时通过海关获得外国来源产品的能力。其他假设、风险和不确定因素在我们的2023年Form 10-K中的第一部分第1A项“风险因素”中描述,并在我们的Form 10-Q季度报告中进行补充或修改。我们不承担任何义务在前瞻性陈述发表后对其进行更新,或使其符合实际结果或情况或预期的变化。
概述
我们通过个性化的互联健身体验赋予更健康的生活能力,并致力于建设一个更健康的世界,每次一个人。我们的主要业务活动包括设计、开发、采购和营销高质量的有氧和力量健身产品、相关配件和消费者使用的数字平台,主要是在美国、加拿大、欧洲和亚洲。我们的产品以健身行业中一些最知名的品牌销售:Bowflex®、施温®,JRNY® 以前的鹦鹉螺号® 品牌。与我们的北极星战略一致,我们在2023财年出售了Nautilus品牌商标资产和相关许可,我们将其视为非核心资产。
我们通过两个不同的分销渠道销售我们的产品,直销和零售,我们认为这两个渠道是独立的业务部门。我们的直接企业直接向消费者提供产品主要是通过
网站。我们的零售Business通过独立零售公司网络提供我们的产品,以接触到美国和国际家庭使用市场的消费者。我们还从我们的品牌和知识产权授权中获得了一部分收入。
我们截至2023年6月30日的三个月的业绩是由我们的北极星战略中概述的行动推动的。北极星战略的五大战略支柱是:(1)采用消费者至上的理念;(2)扩大差异化的数字产品;(3)将投资集中在核心业务上;(4)将供应链演变为战略优势;以及(5)通过释放我们团队的力量来建立取胜的组织能力。在过去的两年里,我们在所有这些支柱上取得了强劲的进展,我们相信,通过利用我们的设备业务和扩展差异化的产品,我们已经为成为互联健身领域的领导者奠定了基础。
我们的转型将建立在我们领先的品牌、产品、创新、分销和数字资产之上。我们的运营模式是一种战略优势。我们的轻资产制造、多样化的产品组合、全渠道分销和可变成本结构,使我们能够严格管理利润率、运营费用和库存水平,是一种能够随着市场状况的变化而灵活变化的模式。
大流行后消费者健身习惯向在家锻炼的深刻而持久的转变继续增强了公司的长期机会。这是一个长期的转变,公司处于有利地位,可以利用这个机会。
为了经受住我们目前面临的宏观经济和零售业挑战,我们正坚定不移地履行我们的使命,坚定不移地致力于建设一个更健康的世界,一次一个人。我们还坚定不移地通过我们的全渠道分销模式,为消费者提供各种价位范围内的优质产品。我们继续通过我们差异化的JRNY来增强我们的产品组合® 提供互联健身服务。我们相信,广泛的产品种类和全渠道分销模式的优势使我们能够弥补薄弱环节。
截至2023年6月30日的三个月与截至2022年6月30日的三个月的比较
•净销售额为4,180万美元,而去年为5,480万美元,同比下降23.8%。与去年相比,销售额下降的主要原因是客户需求下降。
•与截至2022年6月30日的三个月相比,截至2023年6月30日的三个月,我们直销部门的净销售额减少了460万美元,降幅为17.5%。与去年相比,净销售额下降的主要原因是客户需求下降。
•与截至2022年6月30日的三个月相比,截至2023年6月30日的三个月,我们零售部门的净销售额下降了800万美元,降幅为29.0%。与去年相比,销售额的下降主要是由于零售商的库存水平高于正常水平,导致需求下降。
•截至2023年6月30日的三个月的特许权使用费收入比截至2022年6月30日的三个月减少了50万美元。减少的主要原因是由于出售Nautilus品牌商标和相关的特许权使用费许可证导致特许权使用费收入减少。
•毛利润为860万美元,而去年为700万美元,同比增长24.3%。毛利率为20.7%,而去年为12.7%。毛利率增长8.0个百分点主要是由于落地产品成本下降(+11个百分点)、折扣减少(+2个百分点)、有利的物流管理费用吸收(+1个百分点)、被JRNY COGS的不利吸收(-5个百分点)以及外运运费增加(-1个百分点)所抵消。
•运营费用为1920万美元,而去年为5810万美元。减少3,900万美元,或67.0%,主要是由于2023财年资产减值费用2,700万美元,人事支出减少430万美元,媒体支出减少400万美元,合同服务减少210万美元,其他成本减少130万美元,以及其他可变销售和营销费用减少70万美元,但被重组相关费用增加40万美元所抵消。今年的广告总支出为110万美元,而去年为510万美元。
•营业亏损为1050万美元,而去年的营业亏损为5120万美元,这主要是由于运营费用降低和毛利润增加所致。
•今年的所得税支出为50万美元,而去年为810万美元。本季度的支出主要是由与外国相关的税收和与所得税审计相关的FIN 48准备金推动的。由于去年建立了美国递延税资产估值准备头寸,没有确认与国内亏损相关的税收优惠。截至2022年6月30日的三个月的所得税支出主要是美国递延税资产估值津贴的结果。
•持续经营的亏损为490万美元,或每股稀释后亏损0.15美元,而去年同期亏损6020万美元,或每股稀释后亏损1.92美元。
•净亏损为490万美元,或每股稀释后亏损0.15美元,而去年净亏损为6020万美元,或每股稀释后亏损1.92美元。
北极星战略更新
日尔尼®数字平台
•Nautilus继续增强和改进现有的JRNY®功能,这些功能受到客户的欢迎,包括其个性化建议和差异化、适应性锻炼。
•截至2023年6月30日,JRNY®的会员人数达到537,000人,与去年同期相比增长了约48%。在这些会员中,有15万是订户,比去年同期增长了约17%。鹦鹉螺将JRNY® 会员定义为拥有JRNY®账户和/或订阅的所有个人,包括订阅者、他们各自的关联用户和使用免费内容的用户。订阅者是指支付了订阅费、处于试用阶段或已请求暂停订阅长达三个月的个人或家庭。
•今年早些时候,鹦鹉螺推出了带有运动跟踪的JRNY®应用程序,为所有JRNY®会员提供个性化的教练和反馈、自动代表跟踪、表格指导和自适应权重目标。这些嵌入式功能可以通过iOS或安卓平板电脑和移动设备访问,所有JRNY®现有会员都可以使用这些嵌入式功能,而不需要额外的设备。利用鹦鹉螺收购VAY的专有技术和机器学习专业知识,这些新功能为JRNY®平台带来了更高的价值,Nautilus预计这将推动JRNY®会员的增长。该公司已经取得了初步的成功,消费者选择带有运动跟踪的锻炼的频率是JRNY®平台上其他锻炼的两倍。
•JRNY®移动订阅的价格为每月11.99美元或每年99美元,价格实惠,专为喜欢使用兼容Bowflex®或Schwinn可连接产品的移动设备(手机或平板电脑)的会员设计。他们还受益于广泛的全身锻炼,这些锻炼用途广泛,既可以在家中使用,也可以在旅途中使用。
•以每月19.99美元或每年149美元的价格订阅JRNY®All-Access,将会员的使用扩展到我们的任何内置触摸屏®有氧运动产品。
性能的主要趋势和驱动因素
以下前瞻性陈述反映了我们截至2023年8月9日的2024财年完整预期,受风险和不确定性的影响。
2024财年全年
•我们预计全年净收入将在2.7亿至3亿美元之间,下半年将占全年净收入的60%至65%。
•我们的目标是到2024年3月31日,JRNY®成员约为625,000人。
影响我们业绩的因素
我们的运营结果可能会因时期而异。
我们的收入通常会因我们行业的季节性、客户购买模式、产品创新、健康和健身产品竞争的性质和水平、我们采购产品以满足客户需求的能力、我们在媒体和广告计划上的支出水平和有效性以及我们吸引新客户和维护现有销售关系的能力而波动。此外,我们的收入很容易受到经济因素的影响,其中包括美国和加拿大的整体经济状况和消费信贷的可获得性。
我们的毛利率受到以下因素的影响:
•产品成本增加,主要是因为我们越来越多地在产品中使用更昂贵的组件,现在包括我们的联网健身JRNY®站台。
•用于生产我们产品的材料的可获得性以及由此产生的成本波动。
•关税以及加快的运输和运输成本。
•与产品和技术的获取或许可相关的成本波动、产品保修索赔、燃料、外币汇率以及其他分销或与制造相关的服务成本的变化。
•我们的组织和运营的效率和有效性。
我们的营业利润或亏损也可能受到我们组织的效率和效力的影响。从历史上看,我们的运营费用一直受到在电视、网站和其他媒体上制作和发布我们产品广告的媒体成本、设施成本、我们信息和通信系统的运营成本、产品供应链管理、客户支持和新产品开发活动的影响。此外,我们的运营费用不时受到资产减值费用、重组费用和其他重大不寻常或不常见费用的影响。
事实证明,对我们的业务进行预测是具有挑战性的。尽管我们的直销部门显示出对我们产品的强劲需求,但由于我们的零售合作伙伴在经济环境不确定的情况下继续保守行事,零售再订单方面的逆风依然存在。我们在预测近期需求方面遇到了很大困难,因此,我们预期的近期经营业绩也很难预测。我们正在采取果断行动,降低成本,并根据短期收入前景重新调整业务。请参阅2023年10-K表格中的“风险因素-战略和运营风险--如果我们不能准确预测消费者对我们产品和服务的需求并充分管理我们的库存,我们的经营结果可能会受到不利影响”。
由于上述和其他因素,我们的期间经营业绩可能不能预示未来的表现。您不应过分依赖我们的经营业绩,并应根据我们和其他公司在我们行业内外通常遇到的风险、费用和困难来考虑我们的前景。我们可能无法成功应对这些风险和困难,因此,我们不能向您保证未来的任何增长或盈利能力。有关更多信息,请参阅我们对风险因素的讨论,位于我们的2023年10-K表格第I部分,项目11A。
停产运营
非持续经营的结果与出售我们于2011年4月完成的前商业业务有关。截至2012年12月31日,我们已基本完成资产清算。尽管在上一财年2023财年或年初至今的2023财年期间,我们没有与前商业业务相关的收入,但我们继续产生与之前销售到商业渠道的产品相关的产品责任和其他法律费用。
在2023财年第二季度,我们完成了一家外国实体的税务注销,该实体是停产业务的一部分。因此,以前未确认的税收优惠以及210万美元的相关应计利息和罚款被释放,并作为第二季度非持续业务的所得税的组成部分入账。在2024财年第一季度,我们的停产业务没有进一步的重大活动或变化。
行动的结果
行动结果信息如下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月结束 6月30日, | | 变化 |
| 2023 | | 2022 | | $ | | % |
净销售额 | $ | 41,750 | | | $ | 54,817 | | | $ | (13,067) | | | (23.8) | % |
销售成本 | 33,101 | | | 47,860 | | | (14,759) | | | (30.8) | % |
毛利 | 8,649 | | | 6,957 | | | 1,692 | | | 24.3 | % |
运营费用: | | | | | | | |
销售和市场营销 | 6,001 | | | 12,891 | | | (6,890) | | | (53.4) | % |
一般和行政 | 8,894 | | | 12,463 | | | (3,569) | | | (28.6) | % |
研发 | 3,847 | | | 5,823 | | | (1,976) | | | (33.9) | % |
重组和退出费用 | 440 | | | — | | | 440 | | | NM |
商誉及无形减值费用 | — | | | 26,965 | | | (26,965) | | | (100.0) | % |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
总运营费用 | 19,182 | | | 58,142 | | | (38,960) | | | (67.0) | % |
营业亏损 | (10,533) | | | (51,185) | | | 40,652 | | | (79.4) | % |
其他费用: | | | | | | | |
利息收入 | 14 | | | 1 | | | 13 | | | |
利息支出 | (2,467) | | | (376) | | | (2,091) | | | |
其他,净额 | 8,567 | | | (514) | | | 9,081 | | | |
其他费用合计(净额) | 6,114 | | | (889) | | | 7,003 | | | |
所得税前持续经营亏损 | (4,419) | | | (52,074) | | | 47,655 | | | |
所得税费用 | 505 | | | 8,096 | | | (7,591) | | | |
持续经营亏损 | (4,924) | | | (60,170) | | | 55,246 | | | |
停产损失 | — | | | (7) | | | 7 | | | |
净亏损 | $ | (4,924) | | | $ | (60,177) | | | $ | 55,253 | | | |
|
按部门和主要产品线分列的运营信息结果如下(以千美元为单位):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月结束 6月30日, | | 变化 |
| 2023 | | 2022 | | $ | | % |
净销售额: | | | | | | | |
直接净销售额: | | | | | | | |
*卡迪奥产品(1) | $ | 12,518 | | | $ | 17,133 | | | $ | (4,615) | | | (26.9) | % |
有实力的产品(2) | 9,328 | | | 9,343 | | | (15) | | | (0.2) | % |
直接 | 21,846 | | | 26,476 | | | (4,630) | | | (17.5) | % |
| | | | | | | |
**零售净销售额: | | | | | | | |
有氧运动产品(1) | $ | 9,321 | | | $ | 11,843 | | | $ | (2,522) | | | (21.3) | % |
强势产品(2) | 10,156 | | | 15,601 | | | (5,445) | | | (34.9) | % |
零售 | 19,477 | | | 27,444 | | | (7,967) | | | (29.0) | % |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
版税 | 427 | | | 897 | | | (470) | | | (52.4) | % |
| $ | 41,750 | | | $ | 54,817 | | | $ | (13,067) | | | (23.8) | % |
| | | | | | | |
销售成本: | | | | | | | |
直接 | $ | 18,316 | | | $ | 21,914 | | | $ | (3,598) | | | (16.4) | % |
零售 | 14,785 | | | 25,946 | | | (11,161) | | | (43.0) | % |
| | | | | | | |
| $ | 33,101 | | | $ | 47,860 | | | $ | (14,759) | | | (30.8) | % |
| | | | | | | |
毛利: | | | | | | | |
直接 | $ | 3,530 | | | $ | 4,562 | | | $ | (1,032) | | | (22.6) | % |
零售 | 4,692 | | | 1,498 | | | 3,194 | | | 213.2 | % |
版税 | 427 | | | 897 | | | (470) | | | (52.4) | % |
| $ | 8,649 | | | $ | 6,957 | | | $ | 1,692 | | | 24.3 | % |
毛利率: | | | | | | | |
直接 | 16.2 | % | | 17.2 | % | | (100) | | 基点 |
零售 | 24.1 | % | | 5.5 | % | | 1,860 | | 基点 |
| | | | | | | |
贡献: | | | | | | | |
直接 | $ | (4,708) | | | $ | (9,893) | | | $ | 5,185 | | | (52.4) | % |
零售 | 382 | | | (5,408) | | | 5,790 | | | (107.1) | % |
| | | | | | | |
供款率: | | | | | | | |
直接 | (21.6) | % | | (37.4) | % | | 15.8 | | Ppt |
零售 | 2.0 | % | | (19.7) | % | | 21.7 | | Ppt |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
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(1)有氧运动产品包括:联网健身自行车,Bowflex®C6,VeloCore®、施温® IC4,MAX培训师®, 联网健身跑步机、其他健身自行车、椭圆车和 订阅服务(仅适用于Direct)。 |
(2) 实力产品包括:Bowflex®家庭健身房,Bowflex®选择技术®哑铃,壶铃和杠铃重量,和配件。 |
销售额和毛利润
直接细分市场
截至2023年6月30日止三个月期间与截至2022年6月30日止三个月期间分部业绩比较
在截至2023年6月30日的三个月里,净销售额为2180万美元,与2022年同期的2650万美元相比下降了17.5%。净销售额下降主要是由于客户需求下降所致。
与2022年同期相比,心脏销售额下降了26.9%。与去年相比,本季度心脏运动销售下降的主要原因是自行车需求下降。与去年同期相比,Strong产品的销售额相对持平。
截至2023年6月30日的三个月,毛利率为16.2%,而2022年同期为17.2%。毛利率下降1.0%的主要原因是:对JRNY的不良吸收®COGS(-8ppt)、更高的折扣(-2ppt)和更高的外运运费(-2ppt)被较低的落地产品成本(+7ppt)和有利的物流管理费用吸收(+3ppt)所抵消。毛利润为350万美元,比2022年同期下降22.6%。
在截至2023年6月30日的三个月期间,部门贡献亏损为470万美元,占销售额的21.6%,而2022年同期的部门贡献亏损为990万美元,占销售额的37.4%。如上所述,这一改善主要是由于媒体支出和运营费用的减少,但毛利润的下降部分抵消了这一影响。广告费用为90万美元,而2022年同期为520万美元。
2023财年第三季度,我们的主要和次要美国第三方融资提供商批准的消费信贷合计为50.7%,而2022年同期为53.8%。批准数量的减少反映了信用质量申请的下降。
零售细分市场
截至2023年6月30日止三个月期间与截至2022年6月30日止三个月期间分部业绩比较
截至2023年6月30日的三个月,净销售额为1950万美元,而2022年同期为2740万美元,下降29.0%。美国和加拿大以外的零售部门销售额比去年同期增长了69.1%。与去年相比,净销售额下降的主要原因是需求下降,因为零售商的库存水平高于正常水平。
截至2023年6月30日的三个月期间,有氧运动的销售额比去年同期下降了21.3%。本季度心脏运动销售下降的主要原因是对自行车的需求下降。Strong产品销售额比去年下降了34.9%。本季度销售额低于去年的主要原因是对SelectTech的需求下降®重量。
截至2023年6月30日的三个月,毛利率为24.1%,高于2022年同期的5.5%。毛利率增加18.6个百分点,主要是由于落地产品成本下降(+13个百分点)和折扣减少(+7个百分点),但被不利的物流管理费用吸收(-1个百分点)部分抵消。毛利润为470万美元,比2022年同期增长213.2%。
截至2023年6月30日的三个月期间,部门贡献收入为40万美元,占销售额的2.0%,而2022年同期的部门贡献亏损为540万美元,占销售额的19.7%。这一改善主要是由较低的运营费用推动的,但被较低的毛利润部分抵消。
版税
与2022年同期相比,在截至2023年6月30日的三个月内,特许权使用费收入减少了50万美元,降幅为52.4%,降至40万美元,这主要是由于出售Nautilus品牌商标和相关特许权使用费许可导致特许权使用费收入下降所致。
销售和市场营销
销售和营销费用包括与销售和营销人员有关的工资、员工福利和其他与员工人数相关的费用,以及与我们的JRNY有关的媒体广告、促销、贸易展览、研讨会、销售激励等费用。® 平台和其他程序。
销售和营销信息如下(以千美元为单位):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月结束 6月30日, | | 变化 |
| 2023 | | 2022 | | $ | | % |
销售和市场营销 | $ | 6,001 | | | $ | 12,891 | | | $ | (6,890) | | | (53.4)% |
占净销售额的百分比 | 14.4 | % | | 23.5 | % | | | | |
与2022年同期相比,在截至2023年6月30日的三个月中,销售和营销费用减少了690万美元,这主要是由于媒体支出减少了400万美元,其他成本减少了130万美元,由于销售额下降,其他可变销售和营销费用减少了70万美元,人员支出减少了50万美元,合同服务减少了40万美元。我们预计可变的销售和营销费用将继续随着销售额的变化而变化。
媒体广告费用是销售和营销的最大组成部分,具体如下(单位:千美元): | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月结束 6月30日, | | 变化 |
| 2023 | | 2022 | | $ | | % |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
总广告量 | $ | 1,105 | | | $ | 5,120 | | | $ | (4,015) | | | (78.4)% |
与2022年同期相比,截至2023年6月30日的三个月媒体广告费用减少了400万美元,反映出在加强成本控制的同时,保持广告支持以保持市场份额。在截至2023年6月30日的三个月里,广告占销售和营销的比例为18.4%,而去年同期为39.7%。
一般和行政
一般费用和行政费用包括工资、员工福利、基于股票的薪酬费用以及与财务、法律、设施、某些人力资源和其他行政人员相关的其他与人数相关的费用,以及其他行政费用。
一般和行政费用如下(千美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月结束 6月30日, | | 变化 |
| 2023 | | 2022 | | $ | | % |
一般和行政 | $ | 8,894 | | | $ | 12,463 | | | $ | (3,569) | | | (28.6)% |
占净销售额的百分比 | 21.3 | % | | 22.7 | % | | | | |
与2022年同期相比,截至2023年6月30日的三个月的一般和行政费用减少了360万美元,这主要是由于人员费用减少了310万澳元,律师费减少了30万美元,其他费用减少了20万美元。
一般和行政支出占净销售额的百分比减少是因为支出的减少被较低的净销售额所抵消。我们预计,与上一财年相比,本财年的一般和行政费用将占净销售额的比例更低。
研究与开发
研究和开发费用包括工资、员工福利、其他与员工人数相关的费用和与产品开发相关的信息技术。
研究和开发情况如下(单位:千美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月结束 6月30日, | | 变化 |
| 2023 | | 2022 | | $ | | % |
研发 | $ | 3,847 | | | $ | 5,823 | | | $ | (1,976) | | | (33.9)% |
占净销售额的百分比 | 9.2 | % | | 10.6 | % | | | | |
与2022年同期相比,截至2023年6月30日的三个月期间研发费用减少200万美元,主要原因是订约承办服务减少140万美元,人员费用减少70万美元,但其他成本增加10万美元部分抵消了这一减少。
研究和开发在净销售额中所占百分比的下降是由于支出的减少被净销售额的下降所抵消。我们预计,与上一财年相比,本财年的研发费用占净销售额的比例将有所下降。
商誉及无形减值费用
由于我们的市值相对于市场和我们的行业的下降,这被确定为触发事件,我们在2023财年第一季度进行了中期评估和市值对账,导致非现金商誉和不确定无形资产减值费用为2,700万美元。
有关本公司商誉及无形减值费用的其他资料,请参阅附注9。
营业亏损
截至2023年6月30日的三个月的营业亏损为1,050万美元,较2022年同期的5,120万美元的营业亏损减少4,070万美元,降幅为79.4%。业绩的改善主要是由于期内毛利增加以及上年同期的商誉和无形减值费用增加所致。
利息支出
截至2023年6月30日的三个月的利息支出为250万美元,比2022年同期的400万美元增加了210万美元,增幅为556.1%。这一增长主要是由于SLR定期贷款修正案的亏损90万美元,ABL信贷安排修正案的亏损60万美元,以及与利息相关的付款70万美元。
其他,净额
其他,净额与与美国和我们的外国子公司的汇率波动以及知识产权资产出售的影响有关。
其他,净额如下(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月结束 6月30日, | | 变化 |
| 2023 | | 2022 | | $ | | % |
其他,净额 | $ | 8,567 | | | $ | (514) | | | $ | 9,081 | | | (1,766.7)% |
| | | | | | | |
其他净额增加910万美元,主要是由于出售知识产权的净收益640万美元,出售股权投资的净收益220万美元,以及上年外汇亏损50万美元。
所得税费用
所得税支出包括美国和国际所得税,以及不确定税收头寸的利息和罚款。
所得税支出如下(以千为单位):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月结束 6月30日, | | 变化 |
| 2023 | | 2022 | | $ | | % |
所得税费用 | $ | 505 | | | $ | 8,096 | | | $ | (7,591) | | | (93.8)% |
实际税率 | (11.4) | % | | (15.5) | % | | | | |
| | | | | | | |
截至2023年6月30日的三个月期间,所得税支出为50万美元,而去年为810万美元。本季度的支出主要是由与外国相关的税收和与所得税审计相关的FIN 48准备金推动的。由于去年建立了美国递延税资产估值准备头寸,没有确认与国内亏损相关的税收优惠。截至2022年6月30日的三个月的所得税支出主要是美国递延税资产估值津贴的结果。
持续经营的亏损
截至2023年6月30日的三个月,持续运营亏损为490万美元,或每股稀释后亏损0.15美元,而截至2022年6月30日的三个月,持续运营亏损为6020万美元,或每股稀释后亏损1.92美元。持续经营亏损的减少主要是由于上文更详细讨论的较高毛利,以及上一年度期间的商誉和无形减值费用。
净亏损
截至2023年6月30日的三个月净亏损为490万美元,而截至2022年6月30日的三个月净亏损为6020万美元。截至2023年6月30日的三个月,稀释后每股净亏损为0.15美元,而截至2022年6月30日的三个月,稀释后每股净亏损为1.92美元。
流动资金和资本资源
我们未来的资本需求可能与目前计划的有很大不同,并将取决于许多因素,包括我们的收入水平、用于研发工作和其他业务活动的支出的时机和程度、销售和营销活动的扩大、新产品推出的时机、市场对我们产品的接受程度以及整体经济状况。如果目前和预期未来的流动资金来源不足以为我们未来的业务活动和需求提供资金,包括如果我们能够继续遵守与债务相关的金融契约,我们可能需要寻求额外的股本或债务融资。出售更多股权将导致我们股东的股权被进一步稀释。债务融资将导致偿债义务,管理这种债务的文书可以规定将限制我们行动的经营和融资契约。
截至2023年6月30日,我们有1,830万美元的现金、现金等价物和限制性现金,WF ABL循环工具下可供借款的资金为950万美元,而截至2023年3月31日,我们的现金、现金等价物和受限现金为1,830万美元,WF ABL循环工具下的可借款资金为1,490万美元。
在截至2023年6月30日的季度里,我们以每股1.22美元的价格出售了3,525,000股普通股,并以每股1.2199美元的价格购买了最多573,362股我们的普通股,扣除发售费用后的净收益为460万美元。预筹资权证的行使价为每股0.0001美元,可立即行使,并将在全部行使时到期。见附注12 以获取更多信息。
在截至2023年6月30日的季度内,该公司完成了1050万美元的知识产权销售,这是其正在进行的全面战略评估的一部分。出售这些资产,包括Nautilus品牌商标资产和相关许可证,将继续精简公司的品牌重点,并增强其财务灵活性。出售无形资产的账面价值为370万美元,由此产生的收益(扣除交易成本)在截至2023年6月30日的季度中计入其他收入和投资活动的综合现金流量表,作为出售知识产权的收益。
在截至2023年6月30日的季度内,该公司完成了以230万美元出售Vi Labs的交易,这是其正在进行的全面战略评估的一部分。出售这项股权投资将继续精简公司的品牌重点,并增强其财务灵活性。出售资产的账面价值为0美元,出售的交易成本为10万美元。由此产生的220万美元扣除交易成本的净收益在截至2023年6月30日的季度的综合经营报表中作为其他收入记录,在综合现金流量投资活动综合报表中作为出售股权投资的收益记录。
我们预计,截至2023年6月30日,我们的现金、现金等价物、受限现金和SLR定期贷款和ABL信贷安排下可供借款的金额,以及预计将从运营中产生的现金,将足以满足我们至少未来12个月的运营和资本需求。
如果没有达到预期的销售额,我们的半变量运营模式将允许采取额外的成本削减措施,并将执行额外的营运资金杠杆。
截至2023年6月30日的三个月期间,用于经营活动的现金为240万美元,而截至2022年6月30日的三个月期间,用于经营活动的现金为600万美元。与2022年同期相比,截至2023年6月30日的三个月期间来自经营活动的现金流有所改善,这主要是因为我们的经营资产和负债发生了变化,净亏损减少,但非现金费用的减少抵消了这一影响。
截至2023年6月30日,应收贸易账款从截至2023年3月31日的2150万美元降至1320万美元,主要原因是季节性因素导致销售额下降。
截至2023年6月30日,库存为3980万美元,与截至2023年3月31日的4660万美元相比下降了15%,与截至2022年6月30日的1.039亿美元相比下降了62%。库存的减少是由直销和强大的库存管理推动的,因为我们继续保持适当的库存水平。截至2023年6月30日,约9%的库存为在途库存。
与2023年3月31日相比,预付和其他流动资产的变化并不重要。
截至2023年6月30日,应付款贸易减少890万美元,至2050万美元,而截至2023年3月31日,应付款金额为2940万美元,主要原因是季节性和费用控制措施导致销售量下降,导致运营费用应计减少。
截至2023年6月30日,应计负债减少280万美元,至1270万美元,而截至2023年3月31日,应计负债为1560万美元,主要原因是由于季节销售放缓,财务费用和退货准备金的应计负债减少了70万美元,JRNY的延期减少了90万美元®与2023财年第四季度相比,2024财年第一季度由于免费试用的变化导致的收入减少,工资计划导致应计天数减少70万美元,Vi费用应计减少70万美元,原因是季节性销售下降。
在截至2023年6月30日的三个月期间,投资活动中使用的现金为1170万美元,主要是由于出售知识产权的1050万美元,出售股权投资的240万美元,但与我们的数字平台相关的120万美元的资本购买部分抵消了这一影响。我们预计2024财年在数字平台增强、系统集成和生产工具方面的支出在400万至450万美元之间。
在截至2023年6月30日的三个月期间,融资活动提供的现金为950万美元,主要用于支付1290万美元的长期债务和80万美元的债务发行成本,但被上文讨论的出售普通股和认股权证的450万美元收益部分抵消。
自由现金流
自由现金流是一种非公认会计准则的财务计量。我们将自由现金流定义为经营活动提供(用于)的现金净额减去资本支出。我们相信,与我们的GAAP结果相比,自由现金流为管理层、投资者和其他财务信息用户提供了对影响我们现金流的因素和趋势的更全面的了解。我们相信,自由现金流为我们财务信息的用户提供了有用的额外信息,是一个重要的衡量标准,因为它代表了扣除资本支出后我们可用于可自由支配和非可自由支配项目的现金数量的衡量标准。我们在内部使用这一指标,因为我们相信我们产生自由现金流的持续能力是创造价值的重要驱动力。然而,这一非GAAP财务指标并不打算取代或取代我们的GAAP结果。
下表列出了自由现金流量(非公认会计准则财务计量)与经营活动提供(用于)现金净额的对账,经营活动是根据公认会计准则编制的最直接可比的财务计量(以千计):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三个月, | | | | |
| 2023 | | 2022 | | | | | | | | |
用于经营活动的现金净额 | $ | (2,365) | | | $ | (5,980) | | | | | | | | | |
购置房产、厂房和设备 | (1,178) | | | (3,381) | | | | | | | | | |
自由现金流 | $ | (3,543) | | | $ | (9,361) | | | | | | | | | |
净亏损 | $ | (4,924) | | | $ | (60,177) | | | | | | | | | |
自由现金流占净亏损的百分比 | 72.0 | % | | 15.6 | % | | | | | | | | |
融资安排
订立经修订的定期贷款安排
2023年4月25日,我们签订了一项修正案(《定期贷款修正案对我们与Crystal Financial LLC,d/b/a SLR Credit Solutions(“SLR”)的现有定期贷款,日期为2022年11月30日(经修订,“SLR定期贷款”)。
定期贷款修正案允许我们进行某些资产处置交易(“指明交易“)和许可证修订交易(”许可证修订交易“)。与此相关,最低超额可用性承诺将从较大的1,000万美元和合并线路上限的12.5%递减到:(A)完成第一笔指定交易后合并线路上限的900万美元和12.5%,以及(B)合并线路上限的700万美元和12.5%中的较大者。
完成后续的每一笔指定交易。吾等以完成指定交易及许可证修订交易所得现金收益,预付未偿还定期贷款本金1,180万美元。
对现有ABL信贷协议的修订
2023年4月25日,我们签订了一项修正案(《ABL修正案截至2020年1月31日,我们与富国银行全国协会(富国银行协会)签订的现有信贷协议(经修订)ABL信贷安排协议)与富国银行,国家协会()富国银行“)。ABL修正案允许我们在满足其中规定的条款和条件的情况下,进行指定交易和许可证修正案交易。与此相关,最低超额可用额度将由1,000万美元和合并线路上限的12.5%中的较大者递减至:(A)在第一笔指定交易完成后合并线路上限的900万美元和12.5%,以及(B)在随后的每笔指定交易完成后合并线路上限的700万美元和12.5%中的较大者。此外,ABL修正案将循环贷款承诺额上限从1亿美元降至6000万美元。
与修订SLR定期贷款和ABL信贷安排有关,我们在我们的简明综合经营报表中分别记录了90万美元和60万美元的亏损,作为其他净额的组成部分。
截至2023年6月30日,未偿还本金、应计利息和未付利息总额为1,730万美元,其中我们的SLR定期贷款和ABL信贷安排分别为1,710万美元和20万美元。截至2023年6月30日,我们遵守了管理SLR定期贷款和ABL信贷安排的协议中包含的财务契约,并根据WF ABL信贷安排可借入950万美元。
截至2023年6月30日,我们的ABL信贷工具利率为10.28%,SLR定期贷款利率为13.79%。ABL信贷安排的利息按有抵押隔夜融资利率(“SOFR”)加5.00%至5.50%的保证金(按平均季度可获得性计算),SLR定期贷款安排的利息按SOFR加7.75%至8.25%的保证金(按固定费用覆盖率计算)。
贷款安排下借款的资产负债表分类已根据美国会计准则第470条确定,债务.
表外安排
我们有很长的库存采购提前期,因此,必须提前从供应商那里确保工厂产能。截至2023年6月30日,我们约有3300万美元,而截至2023年3月31日,我们有1210万美元的不可取消基于市场的采购义务,主要用于确保未来12个月库存采购的额外工厂产能。由于许多因素,采购义务可能会因季度而异,与前几年同期相比,其中包括直接运往零售客户仓库的产品数量与通过Nautilus仓库发货的产品数量。采购债务的增加主要是由于我们继续保持适当的库存水平,加强了库存管理。
在正常的业务过程中,我们签订协议,要求我们赔偿交易对手不受第三方索赔的影响。这些条款可能包括:与供应商和供应商签订的协议,根据该协议,我们可以赔偿他们因使用我们的产品或服务而提出的索赔;与客户签订的协议,根据该协议,我们可以赔偿他们因使用或销售我们的产品而提出的索赔;房地产和设备租赁,根据该协议,我们可以赔偿出租人与其财产的使用有关的第三方索赔;与被许可人或许可人的协议,根据该协议,我们可以赔偿被许可人或许可人因他们使用我们的知识产权或我们对其知识产权的使用而产生的索赔;以及与债务安排各方签订的协议,根据该协议,我们可以在与他们参与交易相关的索赔中向他们进行赔偿。
这些赔偿的性质和条款因合同的不同而不同,通常不规定最高义务。我们持有的保险单可以减轻因某些类型的赔偿而产生的潜在损失。管理层不认为这些债务对我们的财务状况、运营结果或现金流有重大影响,因此,在2023年6月30日没有记录任何负债。
季节性
我们预计我们来自健身器材产品的收入将随着季节的变化而变化。在截至12月31日的第三财季和截至3月31日的第四财季,销售额通常最强劲,而在截至6月30日的第一财季和截至9月30日的第二财季,销售额通常最低。我们认为,消费者倾向于在春季和夏季参与户外活动,包括户外锻炼,这会影响室内健身器材的销售。这种季节性会对我们的库存水平、营运资金需求和资源利用率产生重大影响。
关键会计政策和估算
我们的关键会计政策与我们在2023财年Form 10-K中讨论的政策没有变化。
新会计公告
关于最近会计声明的讨论,见第一部分第1项所列简明合并财务报表附注1。
第三项:加强对市场风险的定量和定性披露
与我们于2023年6月1日提交给美国证券交易委员会的截至2023年3月31日的10-K表格年度报告第II部分第7A项披露相比,我们的市场风险没有实质性变化。
项目4.管理控制和程序
信息披露控制和程序的评估
根据经修订的1934年证券交易法(“交易法”)规则13a-15,截至本季度报告10-Q表格所涵盖期间结束时,我们的管理层在首席执行官、首席财务官和首席会计官的参与下,评估了我们的披露控制和程序的有效性(定义见交易法下的规则13a-15(E)和规则15d-15(E))。根据对这些披露控制和程序的评估,我们的管理层(包括首席执行官、首席财务官和首席会计官)得出结论,截至本报告所述期间结束时,我们的披露控制和程序是有效的,我们的披露控制和程序是有效的,旨在确保在适用的美国证券交易委员会规则和表格指定的必要时间段内记录、处理、汇总和报告根据交易所法案提交或提交的报告中要求披露的信息,并积累这些信息并将其传达给我们的管理层,包括首席执行官首席财务官和首席会计官(视情况而定)。以便及时作出关于所需披露的决定。
财务报告内部控制的变化
在截至2023年6月30日的三个月内,我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化,这些变化已经或合理地可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响。
第二部分:报告和其他信息
第1项。 法律诉讼
在正常业务过程中,我们不时会卷入各种索赔、诉讼和其他诉讼程序。这些法律和税务程序涉及当一个或多个未来事件发生或未能发生时可能实现的最终结果和损失的不确定性。
截至提交本季度报告Form 10-Q之日,本公司并未涉及任何重大法律诉讼。
项目1A.评估各种风险因素
我们的运营环境涉及许多风险和不确定因素。我们在2023年10-K表格中描述的风险和不确定性并不是我们面临的唯一风险和不确定性,可能还有其他风险和不确定性目前不被认为是实质性的或我们不知道的,这些风险和不确定性可能会损害我们的业务或运营。如果我们的2023年Form 10-K中描述的任何风险实际发生,我们的业务、经营业绩和财务状况可能会受到不利影响。我们的2023年10-K表格中列出的风险因素没有实质性变化。
项目6.所有展品
现将下列展品存档,本清单旨在构成展品索引:
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展品编号: | | 描述 | |
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3.1 | | 修订和重新制定的公司章程--参照附表14A的附件A成立公司,于2008年4月22日提交委员会。 | |
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3.2 | | 修订和重新制定附例-参照我们2005年4月5日提交给委员会的表格8-K的当前报告的附件3.1合并。 | |
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3.3 | | 修订和重新制定的公司章程-参考我们于2007年1月31日提交给委员会的当前8-K表格报告的附件3.1而成立为法团。 | |
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4.1 | | 预融资普通股认购权证表格-通过参考我们于2023年6月15日提交给委员会的8-K表格当前报告的附件4.1而注册成立。 | |
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4.2 | | 普通股认购权证表格-通过参考我们于2023年6月15日提交给委员会的8-K表格当前报告的附件4.2而成立。 | |
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10.1 | | 公司与Roth Capital Partners,LLC之间的配售代理协议表,日期为2023年6月15日-通过参考我们于2023年6月15日提交给委员会的当前8-K表附件10.1而注册成立。 | |
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10.2 | | 证券购买协议表格-参照我们于2023年6月15日提交给证监会的8-K表格当前报告的附件10.2而成立。 | |
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10.3 | | 对Nautilus,Inc.和Crystal Financial LLC D/B/A SLR Credit Solutions之间的信贷协议的修订日期为2023年7月28日。 | |
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10.4 | | Nautilus,Inc.和Wells Fargo Bank,National Association于2023年7月28日对信贷协议的修正案。 | |
31.1 | | 根据经修订的1934年《证券交易法》第13a-14(A)条颁发首席执行官证书。 | |
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31.2 | | 根据经修订的1934年《证券交易法》第13a-14(A)条规则对首席财务官进行认证。 | |
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32.1 | | 根据修订后的1934年《证券交易法》第13a-14(B)条和根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906节通过的《美国法典》第18编第1350条对首席执行官和首席财务官的认证。 | |
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101.INS | | XBRL实例文档-实例文档不显示在交互数据文件中,因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。 | |
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101.SCH | | XBRL分类扩展架构文档 | |
| | | |
101.CAL | | XBRL分类扩展计算链接库文档 | |
| | | |
101.DEF | | XBRL分类扩展定义Linkbase文档 | |
| | | |
101.LAB | | XBRL分类扩展标签Linkbase文档 | |
| | | |
101.PRE | | XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档 | |
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*表示我们的董事或高管可以参与的管理合同、补偿协议或安排。 | |
签名
根据1934年《证券交易法》的要求,注册人已正式促使本报告由正式授权的签署人代表其签署。
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| | 鹦鹉螺,Inc. |
| | (注册人) |
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2023年8月9日 | | 发信人: | /S詹姆斯·巴尔四世 |
日期 | | | 詹姆斯·巴尔四世 |
| | | 首席执行官
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| | | | | | | | | | | |
| | 鹦鹉螺,Inc. |
| | (注册人) |
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2023年8月9日 | | 发信人: | /S/编辑艾娜·E·科诺德 |
日期 | | | 艾娜·E·科诺德 |
| | | 首席财务官
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