Oportun 公布了强劲的 2023 年第二季度财务业绩

创纪录的收入达到2.67亿美元，同比增长18％

预计下半场的亏损会降低

自 2021 年以来最低的季度运营支出，同比下降 14%

执行了两份新的全部贷款流销售协议，总额高达7亿美元

会员总数超过 200 万

加利福尼亚州圣卡洛斯——2023年8月8日——Oportun Financial Corporation（纳斯达克股票代码：OPRT）（“Oportun” 或 “公司”）今天公布了截至2023年6月30日的第二季度财务业绩。

Oportun首席执行官劳尔·巴斯克斯说：“我们的第二季度业绩标志着一个重要的转折点，因为我们强劲的收入表现与2021年年中以来最低的季度运营支出相吻合，而且我们达到或超过了每项指导指标。”“我们在解决信贷损失方面取得了长足的进步，预计从第三季度开始，损失率将大幅下降。尽管信贷状况持续收紧，但我们也实现了创纪录的2.67亿美元总收入，同比增长18％。此外，我们还完成了两份新的重要融资协议，在未来十二个月内出售高达7亿美元的个人贷款，从而证明了Oportun获得多元化资本来源的能力。进入2023年下半年，会员人数超过200万，我们看到一个更精简、利润更高的Oportun出现了。我们修订后的指引表明，我们将在未来两个季度产生9000万至9500万美元的调整后息税折旧摊销前利润，超过我们作为上市公司的前十六个季度的总和。”

2023 年第二季度业绩

业务亮点

◦会员人数为200万人，与上一季度相比增长了10％

◦产品数量为220万个，与上一季度相比增长了12％

◦总发放额为4.85亿美元，与上一季度相比下降了45％

◦期末管理的本金余额为32.5亿美元，与去年同期持平

◦年化净扣除率为12.5％，而去年同期为8.6％

◦30天以上的拖欠率为5.3％，去年同期为4.3％，上一季度为5.5％

财务和经营业绩

除非另有说明，否则所有数字均为截至2023年6月30日的季度或季度。

增长亮点

会员 — 截至第二季度末，会员人数增至200万，较上一季度末的180万增长了10％。

产品 — 截至第二季度末，产品增长至220万个，较上一季度末的190万个增长了12％。

第二季度的发源总额为4.85亿美元，与去年同期的8.78亿美元相比下降了45％。下降的主要原因是公司收紧了信贷承保标准，将贷款集中在现有和回归成员以改善信贷结果，而wa；由于专注于向回归成员贷款，平均贷款规模的增长部分抵消了这一下降。

财务业绩

收入——第二季度的总收入为2.67亿美元，与去年同期的2.26亿美元相比增长了18％。增长主要归因于公司平均每日本金余额增长导致利息收入增加。第二季度的净收入为1.19亿美元，与上一季度的1.45亿美元净收入相比下降了18％。净收入比去年同期有所下降，这是由于我们在2022年6月之前发放的贷款账面推动的扣款增加，当时我们大幅收紧了承保标准并增加了利息支出，但部分被收入的增加所抵消。

运营费用和调整后的运营支出——第二季度的总运营支出为1.36亿美元，而去年同期为1.58亿美元。这要归功于2月和5月的一系列综合举措，每年节省1.26亿至1.36亿美元的开支。调整后的运营支出（不包括股票薪酬支出和某些非经常性费用）同比下降17％，至1.16亿美元。

净收益（亏损）和调整后净收益（亏损）——净亏损为1500万美元，而上一季度的净亏损为920万美元。调整后的净收入为230万美元，而去年同期为380万美元。净收入和调整后净收入的减少归因于我们的账面账面和利息支出增加推动的扣除额增加，但收入的增加和运营支出的减少部分抵消了这一点。

截至2023年6月30日的三个月，每股收益（亏损）和调整后每股收益——GAAP每股净亏损，基本和摊薄后均为0.41美元。上一季度，GAAP基本和摊薄后的每股净亏损均为0.28美元。调整后的每股收益为0.06美元，而去年同期为0.11美元。

调整后的息税折旧摊销前利润——调整后的息税折旧摊销前利润为430万美元，高于上一季度的450万美元亏损。

信贷和运营指标

净扣除率——本季度的年化净扣除率为12.5％，而去年同期为8.6％。

30天以上的拖欠率——公司在本季度末的30天以上的拖欠率为5.3％，而去年同期为4.3％，上一季度为5.5％。自2022年7月大幅信贷紧缩以来产生的30天以上的年份的拖欠率表现接近或优于2019年的同类年份。30天以上的拖欠率显示在公司财报的第11页上 investor.oportun.com。

首次还款违约——由于公司收紧了信贷承保标准，并将贷款集中在现有和回归成员以改善信贷结果，新发放的贷款的首次还款违约率继续保持在2019年疫情前的水平。该公司认为，首次还款违约是信贷表现的早期指标，因为首次还款逾期的贷款的未偿本金余额被认为更有可能违约并导致扣款。首次还款违约按第一笔贷款的本金余额计算

还款额为逾期30天，除以同一周内发放的所有贷款的本金余额总额。首次付款违约显示在公司财报的第10页上，可在investor.oportun.com上查阅。

运营效率和调整后的运营效率——本季度的运营效率为51％，而去年同期为70％。第二季度调整后的运营效率为43％，而去年同期为62％。调整后的运营效率不包括股票薪酬支出和某些非经常性费用，例如公司的劳动力优化费用以及与收购和整合相关的费用。运营效率和调整后运营效率的下降反映了公司收入的增长，同时实行了严格的支出纪律以减少运营支出。

本季度的股本回报率（“ROE”）和调整后的投资回报率——投资回报率为（13）％，而去年同期为（5.7）％。本季度调整后的投资回报率为2.0％，而去年同期为2.3％。

其他产品

有抵押个人贷款 — 截至2023年6月30日，该公司的有担保个人贷款应收账款余额为1.28亿美元，较2022年第二季度末的1亿美元增长28％。

信用卡应收账款 — 截至2023年6月30日，该公司的信用卡应收账款余额为1.2亿美元，较2022年第二季度末的1.19亿美元增长1％。

资金和流动性

截至2023年6月30日，现金总额为2.02亿美元，包括7300万美元的现金及现金等价物和1.29亿美元的限制性现金。截至2023年7月31日，现金总额为2.09亿美元，包括8600万美元的现金及现金等价物和1.23亿美元的限制性现金。2023年第二季度末的债务成本和债务权益成本分别为6.0％和6.3倍，而上一季度和末的债务成本分别为3.0％和3.9倍。截至2023年6月30日，该公司现有的6亿美元个人贷款仓库额度有1.86亿美元的未提取产能。该公司的个人贷款仓库额度承诺到2024年9月。截至2023年6月30日，该公司现有的1.2亿美元信用卡仓库额度有4,600万美元的未提取产能。该公司的信用卡仓库额度承诺将持续到2024年12月。

2023年6月16日和2023年8月3日，公司签订了远期流全部贷款销售协议，并承诺在接下来的十二个月内分别出售其发放的3亿美元和4亿美元的个人贷款。在截至2023年6月30日的三个月中，公司根据2023年6月16日的安排，转移了总额为2500万美元的应收贷款，剩余的容量高达2.75亿美元。虽然这些交易的经济学结构为全部贷款销售，但出于会计目的，它们不符合销售的资格。因此，相关资产仍保留在公司的资产负债表上，收到的现金收益记为担保借款。

2023年第三季度和全年财务展望

Oportun将为2023年第三季度和2023年全年提供以下指导，具体如下：

电话会议

正如先前宣布的那样，Oportun的管理层将于美国东部时间今天下午 5:00（太平洋时间下午 2:00）举行电话会议，讨论2023年第二季度的业绩。电话会议的网络直播将可从Oportun网站的投资者关系页面上观看，网址为 https://investor.oportun.com。电话会议的拨入号码是 1-866-604-1698（免费电话）或 1-201-389-0844（国际）。参与者应在预定开始时间前 10 分钟致电。电话会议和网络直播均向公众开放。对于那些无法收听直播的人，电话会议的网络直播重播将在 https://investor.oportun.com 播出，为期一年。在电话会议开始之前，投资者演示文稿将在Oportun网站的投资者关系页面 https://investor.oportun.com 上公布，其中包括补充财务信息以及某些非公认会计准则指标与其最直接可比的GAAP指标的对账情况。

关于非公认会计准则财务指标

本新闻稿提供了有关公司调整后净收益（亏损）、调整后每股收益、调整后息税折旧摊销前利润、调整后运营效率、调整后运营费用和调整后股本回报率（“ROE”）的信息，这些非公认会计准则财务指标是对根据美利坚合众国普遍接受的会计原则（“GAAP”）提供的业绩的补充。公司认为，这些非公认会计准则指标可以作为对其核心业务进行逐期比较的有用指标，并为投资者和其他人了解和评估其经营业绩提供有用的信息。非公认会计准则财务指标是在根据公认会计原则计算的财务指标之外提供的，不能替代也不优于根据公认会计原则计算的财务指标。此外，如上所述，公司使用的非公认会计准则指标可能无法与其他公司使用的类似指标相提并论。非公认会计准则与公认会计准则指标的对账可以在下面找到。

关于 Oportun

Oportun（纳斯达克股票代码：OPRT）是一家以使命为导向的金融科技公司，其200万会员的财务目标触手可及。凭借智能借款、储蓄和预算功能，Oportun使会员有信心建立更美好的财务未来。自成立以来，Oportun已提供了超过166亿美元的负责任和负担得起的信贷，为其会员节省了超过24亿美元的利息和费用，并帮助其会员平均每年节省超过1800美元。欲了解更多信息，请访问 Oportun.com。

前瞻性陈述

本新闻稿包含前瞻性陈述。这些前瞻性陈述受1995年《私人证券诉讼改革法》、经修订的1933年《证券法》第27A条和经修订的1934年《证券交易法》第21E条的安全港条款的约束。除本新闻稿中包含的历史事实陈述外，所有陈述，包括关于未来业绩、经营业绩和财务状况的声明；与公司削减成本措施在加强业务方面的有效性有关的声明；获得不同资本来源的能力；公司对出售某些个人贷款的预期；公司战略优先事项和目标的实现；公司对宏观经济状况的预期；公司对宏观经济状况的预期；公司的未来的增长机会；公司对下半年及未来贷款损失率将提高的预期，以及收紧承保标准对信贷业绩的影响；公司对2023年第三季度和全年展望；以及公司对调整后未来盈利能力的预期，均为前瞻性陈述。这些陈述通常可以用 “期望”、“计划”、“预期”、“项目”、“展望”、“继续”、“可能”、“相信” 或 “估计” 之类的术语来识别，或者这些词语或类似词语的否定版本，以及诸如 “将”、“应该”、“将”、“可能” 和 “可能” 之类的未来或条件动词。这些陈述涉及已知和未知的风险、不确定性、假设和其他因素，这些因素可能导致Oportun的实际业绩、业绩或成就与前瞻性陈述所表达或暗示的任何未来业绩、业绩或成就存在重大差异。Oportun的这些前瞻性陈述基于其当前对未来事件、财务趋势以及风险和不确定性的预期和预测，它认为这些事件可能会影响其业务、财务状况和经营业绩。这些风险和不确定性包括Oportun向美国证券交易委员会提交的文件中描述的风险，包括Oportun最新的10-K表年度报告和最新的10-Q表季度报告，包括但不限于Oportun留住现有成员和吸引新成员的能力；Oportun准确预测和开发新的商业上可行的金融产品和服务的需求的能力；Oportun的有效性 Portun 的人工智能模型；宏观经济状况，包括通货膨胀率上升和市场利率；未偿还贷款、拖欠和扣除的增加；Oportun 增加市场份额和进入新市场的能力；Oportun 从收购中实现收益的能力

整合收购的技术，包括对Digit的收购；影响公司或公司第三方供应商或服务提供商信息技术系统的安全漏洞或事件的风险；Oportun在其他州成功提供贷款的能力；Oportun与目前或将来可能进入其行业的其他公司成功竞争的能力；Oportun 以可接受的条件或根本无法获得额外融资的能力的变化；以及 Oportun n 可能需要寻求更多战略替代方案，包括对其债务进行重组或再融资，寻求额外的债务或股权资本，或者减少或推迟其业务活动。前瞻性陈述仅代表其发表之日，除非联邦证券法要求，否则Oportun不承担任何更新任何前瞻性陈述以反映陈述发表之日之后的事件或情况或反映意外事件的发生的义务。鉴于这些风险和不确定性，无法保证前瞻性陈述所暗示的事件或结果确实会发生，您不应过分依赖这些前瞻性陈述。

联系人

投资者联系人

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(650) 590-4323

ir@oportun.com

媒体联系人

厄舍尔·利伯曼

(650) 769-9414

usher.lieberman@oportun.com

Oportun 和 Oportun 徽标是 Oportun, Inc. 的注册商标。

Oportun 金融公司

简明合并运营报表

（以百万计，未经审计的股票和每股数据除外）

注意：由于四舍五入，数字可能不是英尺或十字英尺。

Oportun 金融公司

简明的合并资产负债表

（单位：百万，未经审计）

注意：由于四舍五入，数字可能不是英尺或十字英尺。

Oportun 金融公司

简明的合并现金流量表

（单位：百万，未经审计）

注意：由于四舍五入，数字可能不是英尺或十字英尺。

Oportun 金融公司

合并的关键绩效指标

（未经审计）

Oportun 金融公司

其他指标

（未经审计）

注意：由于四舍五入，数字可能不是英尺或十字英尺。

Oportun 金融公司

关于非公认会计准则财务指标

（未经审计）

这份日期为2023年8月8日的新闻稿包含非公认会计准则财务指标。下表将本新闻稿中的非公认会计准则财务指标与根据公认会计原则编制的最直接可比财务指标进行了核对。

公司认为，提供这些非公认会计准则财务指标可以为Oportun核心业务的逐期比较提供有用的衡量标准，并为投资者和其他人了解和评估其经营业绩提供有用的信息。但是，非公认会计准则财务指标不是根据公认会计原则计算的，不应将其视为根据公认会计原则编制的财务业绩指标的替代或优越。这些非公认会计准则财务指标不反映全面的会计体系，不同于同名的公认会计准则指标，可能与其他公司使用的名称相同或相似的非公认会计准则财务指标不同。

调整后 EBITDA

公司将调整后的息税折旧摊销前利润定义为净收入，经调整以消除某些项目的影响，如下所述。公司认为，调整后的息税折旧摊销前利润是一项重要的衡量标准，因为它允许管理层、投资者及其董事会通过进行下述调整，逐期评估和比较经营业绩，包括资本回报率和运营效率。此外，它为Oportun业务的各期比较提供了有用的衡量标准，因为它消除了所得税、某些非现金项目、可变费用和时差的影响。

•如报告所述，该公司认为，排除所得税支出的影响是有用的，因为从历史上看，所得税支出包括不反映持续业务运营的不定期所得税项目。

•公司认为，将折旧和摊销以及股票薪酬支出排除在外很有用，因为它们是非现金费用。

•公司认为，排除与公司企业融资相关的利息支出的影响很有用，因为它认为这笔支出与其资本结构有关，而不是与资金有关。

•公司不包括某些非经常性费用的影响，例如与我们的劳动力优化、收购和整合相关的费用以及其他非经常性费用，因为它认为这些项目不反映持续的业务运营。其他非经常性费用包括诉讼准备金、减值费用、债务修正和与我们的企业融资机制相关的认股权证摊销成本。

•公司还撤销了按公允价值净值计算的应收贷款的发放费。公司认为，排除此类发放费中未收取的部分是有益的，因为此类金额并不代表收到的现金。

•公司还撤销了公允价值按市值计价的调整，因为这是非现金调整。

调整后净收益

公司将调整后净收益定义为经调整后的净收入，以消除某些项目的影响，如下所述。公司认为，调整后净收益是衡量经营业绩的重要指标，因为它允许管理层、投资者和Oportun董事会逐期评估和比较其经营业绩，包括资本回报率和运营效率，但不包括非现金、股票薪酬支出和某些非经常性费用的税后影响。

•如报告所述，公司认为，排除所得税支出（收益）的影响是有用的，因为从历史上看，它包括不反映持续业务运营的不定期所得税项目。公司还包括适用标准化法定税率所得税支出的正常化所得税支出的影响。

•公司认为，排除某些非经常性费用的影响是有用的，例如与我们的劳动力优化、收购和整合相关的费用以及其他非经常性费用，因为该公司认为这些项目并不能反映其持续的业务运营。其他非经常性费用包括诉讼准备金、减值费用、债务修正和与我们的企业融资机制相关的认股权证摊销成本。

•公司认为，排除股票薪酬支出很有用，因为这是非现金费用。

调整后的运营效率和调整后的运营支出

公司将调整后的运营效率定义为调整后的运营费用除以总收入。公司将调整后的运营支出定义为调整后的总运营支出，不包括股票薪酬支出和某些非经常性费用，例如与我们的劳动力优化、收购和整合相关的费用以及其他非经常性费用。其他非经常性费用包括诉讼准备金、减值费用和与我们的企业融资机制相关的债务修正费用。该公司认为，调整后的运营效率是一项重要的衡量标准，因为它允许管理层、投资者和Oportun董事会评估公司管理成本相对于收入的效率。该公司认为，调整后的运营费用是一项重要的衡量标准，因为它允许管理层、投资者和Oportun董事会评估和比较其不同时期的运营成本，不包括非现金、股票薪酬支出和某些非经常性费用的影响。

调整后的股本回报率

公司将调整后的股本回报率（“ROE”）定义为年化调整后净收益除以平均股东权益。平均股东权益是每个时期期初和期末股东权益余额的平均值。该公司认为，调整后的投资回报率是一项重要的衡量标准，因为它允许管理层、投资者及其董事会评估企业相对于股东权益的盈利能力以及其从股东权益中获得收入的效率。

调整后 EPS

公司将调整后每股收益定义为调整后净收益除以加权平均摊薄后已发行股份。

Oportun 金融公司

非公认会计准则财务指标的对账

（单位：百万，未经审计）

注意：由于四舍五入，数字可能不是英尺或十字英尺。

(1) 某些上期财务信息已重新分类，以符合本期列报方式。

Oportun 金融公司

非公认会计准则财务指标的对账

（单位：百万，未经审计）

注意：由于四舍五入，数字可能不是英尺或十字英尺。

(1) 某些上期财务信息已重新分类，以符合本期列报方式。

Oportun 金融公司

非公认会计准则财务指标的对账

（以百万计，未经审计的股票和每股数据除外）

注意：由于四舍五入，数字可能不是英尺或十字英尺。

Oportun 金融公司

前瞻性非公认会计准则财务指标的对账

（单位：百万，未经审计）

* 由于宏观经济状况的不确定性，我们无法精确预测贷款组合和资产支持票据的公允价值按市值计价调整。因此，尽管我们预计将进行公允价值按市值计价的调整，这将大大增加GAAP净亏损，但上面显示的净亏损数字假设公允价值按市值计价调整没有变化。实际公允价值按市值计价调整的影响不会影响调整后息税折旧摊销前利润的计算，因为它与按公认会计原则计算的净亏损和我们对调整后息税折旧摊销前利润的计算具有同等的抵消影响。

注意：由于四舍五入，数字可能不是英尺或十字英尺。