Trupanion, Inc. 简明合并运营报表 (以千计,共享数据除外) | |||||||||||||||||||||||
截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | ||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||
(未经审计) | |||||||||||||||||||||||
收入: | |||||||||||||||||||||||
订阅业务 | $ | 173,253 | $ | 145,808 | $ | 338,463 | $ | 285,647 | |||||||||||||||
其他业务 | 97,313 | 73,603 | 188,432 | 139,763 | |||||||||||||||||||
总收入 | 270,566 | 219,411 | 526,895 | 425,410 | |||||||||||||||||||
收入成本: | |||||||||||||||||||||||
订阅业务 (1) | 151,520 | 122,440 | 297,611 | 237,703 | |||||||||||||||||||
其他业务 | 89,673 | 68,388 | 173,565 | 129,230 | |||||||||||||||||||
总收入成本 (2) | 241,193 | 190,828 | 471,176 | 366,933 | |||||||||||||||||||
运营费用: | |||||||||||||||||||||||
技术与发展 (1) | 5,232 | 6,396 | 10,132 | 11,625 | |||||||||||||||||||
一般和行政 (1) | 13,136 | 9,227 | 34,153 | 18,593 | |||||||||||||||||||
购置新宠物的费用 (1) | 20,769 | 22,982 | 42,411 | 44,609 | |||||||||||||||||||
折旧和摊销 | 3,253 | 2,707 | 6,455 | 5,424 | |||||||||||||||||||
运营费用总额 | 42,390 | 41,312 | 93,151 | 80,251 | |||||||||||||||||||
投资合资企业的收益(亏损) | (73) | (42) | (144) | (111) | |||||||||||||||||||
营业亏损 | (13,090) | (12,771) | (37,576) | (21,885) | |||||||||||||||||||
利息支出 | 2,940 | 1,193 | 5,327 | 1,272 | |||||||||||||||||||
其他收入,净额 | (2,078) | (365) | (3,980) | (679) | |||||||||||||||||||
所得税前亏损 | (13,952) | (13,599) | (38,923) | (22,478) | |||||||||||||||||||
所得税支出(福利) | (238) | 19 | (429) | (5) | |||||||||||||||||||
净亏损 | $ | (13,714) | $ | (13,618) | $ | (38,494) | $ | (22,473) | |||||||||||||||
每股净亏损: | |||||||||||||||||||||||
基础版和稀释版 | $ | (0.33) | $ | (0.33) | $ | (0.93) | $ | (0.55) | |||||||||||||||
已发行普通股的加权平均股数: | |||||||||||||||||||||||
基础版和稀释版 | 41,383,411 | 40,738,738 | 41,246,411 | 40,660,797 | |||||||||||||||||||
(1) 包括股票薪酬支出,如下所示: | 截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | |||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||
收入成本 | $ | 1,307 | $ | 1,830 | $ | 2,625 | $ | 3,666 | |||||||||||||||
技术和开发 | 627 | 1,101 | 1,335 | 2,009 | |||||||||||||||||||
一般和行政 | 2,948 | 3,066 | 11,167 | 5,489 | |||||||||||||||||||
购买新宠物的费用 | 1,755 | 2,637 | 3,841 | 5,019 | |||||||||||||||||||
股票薪酬支出总额 | $ | 6,637 | $ | 8,634 | $ | 18,968 | $ | 16,183 | |||||||||||||||
(2) 兽医发票费用与其他收入成本之间的收入成本明细如下: | |||||||||||||||||||||||
截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | ||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||
兽医发票费用 | $ | 206,738 | $ | 157,616 | $ | 400,875 | $ | 302,542 | |||||||||||||||
其他收入成本 | 34,455 | 33,212 | 70,301 | 64,391 | |||||||||||||||||||
总收入成本 | $ | 241,193 | $ | 190,828 | $ | 471,176 | $ | 366,933 |
Trupanion, Inc. 简明合并资产负债表 (以千计,共享数据除外) | |||||||||||
2023年6月30日 | 2022年12月31日 | ||||||||||
(未经审计) | |||||||||||
资产 | |||||||||||
流动资产: | |||||||||||
现金和现金等价物 | $ | 118,417 | $ | 65,605 | |||||||
短期投资 | 117,648 | 156,804 | |||||||||
账款和其他应收账款,扣除截至2023年6月30日的701美元和截至2022年12月31日的540美元的可疑账款备抵金 | 265,648 | 232,439 | |||||||||
预付费用和其他资产 | 18,882 | 14,248 | |||||||||
流动资产总额 | 520,595 | 469,096 | |||||||||
限制性现金 | 18,131 | 19,032 | |||||||||
长期投资 | 9,818 | 7,841 | |||||||||
财产、设备和内部使用的软件,网络 | 97,984 | 90,701 | |||||||||
无形资产,净额 | 21,633 | 24,031 | |||||||||
其他长期资产 | 18,153 | 18,943 | |||||||||
善意 | 43,877 | 41,983 | |||||||||
总资产 | $ | 730,191 | $ | 671,627 | |||||||
负债和股东权益 | |||||||||||
流动负债: | |||||||||||
应付账款 | $ | 6,918 | $ | 9,471 | |||||||
应计负债和其他流动负债 | 29,893 | 32,616 | |||||||||
兽医发票准备金 | 56,202 | 43,734 | |||||||||
递延收入 | 236,545 | 202,692 | |||||||||
长期债务-流动部分 | 1,100 | 1,103 | |||||||||
流动负债总额 | 330,658 | 289,616 | |||||||||
长期债务 | 102,934 | 68,354 | |||||||||
递延所得税负债 | 2,940 | 3,392 | |||||||||
其他负债 | 4,901 | 4,968 | |||||||||
负债总额 | 441,433 | 366,330 | |||||||||
股东权益: | |||||||||||
普通股:每股面值0.00001美元,授权1亿股;截至2023年6月30日已发行和流通42,498,924和41,470,738股;截至2022年12月31日已发行和流通42,041,344股和41,013,158股股票 | — | — | |||||||||
优先股:每股面值0.00001美元,已授权1,000,000股;不发行和流通股票 | — | — | |||||||||
额外的实收资本 | 519,450 | 499,694 | |||||||||
累计其他综合亏损 | (4,102) | (6,301) | |||||||||
累计赤字 | (210,056) | (171,562) | |||||||||
库存股,按成本计算:截至2023年6月30日和2022年12月31日为1,028,186股 | (16,534) | (16,534) | |||||||||
股东权益总额 | 288,758 | 305,297 | |||||||||
负债和股东权益总额 | $ | 730,191 | $ | 671,627 |
Trupanion, Inc. 简明合并现金流量表 (以千计) | |||||||||||||||||||||||
截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | ||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||
(未经审计) | |||||||||||||||||||||||
经营活动 | |||||||||||||||||||||||
净亏损 | $ | (13,714) | $ | (13,618) | $ | (38,494) | $ | (22,473) | |||||||||||||||
为将净亏损与(用于)经营活动提供的现金进行核对而进行的调整: | |||||||||||||||||||||||
折旧和摊销 | 3,253 | 2,707 | 6,455 | 5,424 | |||||||||||||||||||
股票薪酬支出 | 6,637 | 8,634 | 18,968 | 16,183 | |||||||||||||||||||
其他,净额 | (188) | 5 | (585) | (74) | |||||||||||||||||||
运营资产和负债的变化: | |||||||||||||||||||||||
账款和其他应收款 | (17,337) | (15,312) | (33,184) | (39,127) | |||||||||||||||||||
预付费用和其他资产 | 552 | (761) | (3,213) | (2,821) | |||||||||||||||||||
应付账款、应计负债和其他负债 | (1,316) | 2,509 | (6,464) | 703 | |||||||||||||||||||
兽医发票准备金 | 7,833 | (1,785) | 12,439 | (2,998) | |||||||||||||||||||
递延收入 | 10,875 | 14,491 | 33,811 | 38,463 | |||||||||||||||||||
由(用于)经营活动提供的净现金 | (3,405) | (3,130) | (10,267) | (6,720) | |||||||||||||||||||
投资活动 | |||||||||||||||||||||||
购买投资证券 | (45,136) | (24,476) | (79,931) | (47,368) | |||||||||||||||||||
投资证券的到期日和销售 | 43,859 | 19,013 | 117,652 | 31,212 | |||||||||||||||||||
购买财产、设备和内部使用的软件 | (4,735) | (3,926) | (9,919) | (7,479) | |||||||||||||||||||
其他 | 483 | (1,497) | 583 | (1,502) | |||||||||||||||||||
由(用于)投资活动提供的净现金 | (5,529) | (10,886) | 28,385 | (25,137) | |||||||||||||||||||
筹资活动 | |||||||||||||||||||||||
债务融资收益,扣除融资费用 | — | (32) | 35,130 | 54,431 | |||||||||||||||||||
偿还债务融资 | (435) | (150) | (1,042) | (150) | |||||||||||||||||||
回购普通股 | — | (5,751) | — | (5,751) | |||||||||||||||||||
行使股票期权的收益 | 513 | 571 | 653 | 1,171 | |||||||||||||||||||
为满足预扣税而扣留的股份 | (171) | (632) | (1,024) | (2,930) | |||||||||||||||||||
由(用于)融资活动提供的净现金 | (93) | (5,994) | 33,717 | 46,771 | |||||||||||||||||||
外汇汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响,净额 | (184) | (835) | 76 | (696) | |||||||||||||||||||
现金、现金等价物和限制性现金的净变化 | (9,211) | (20,845) | 51,911 | 14,218 | |||||||||||||||||||
期初的现金、现金等价物和限制性现金 | 145,759 | 135,932 | 84,637 | 100,869 | |||||||||||||||||||
期末现金、现金等价物和限制性现金 | $ | 136,548 | $ | 115,087 | $ | 136,548 | $ | 115,087 |
下表列出了我们的关键运营指标: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至6月30日的六个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
业务总额: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
注册的宠物总数(期末) | 1,679,659 | 1,348,145 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
订阅业务: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
注册的订阅宠物总数(期末) | 943,958 | 770,318 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
每只宠物的月平均收入 | $ | 64.00 | $ | 64.24 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
宠物的终身价值,包括固定开支 | $ | 470 | $ | 713 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
平均宠物收购成本 (PAC) | $ | 241 | $ | 305 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
平均每月留存率 | 98.61 | % | 98.74 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
业务总额: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
注册的宠物总数(期末) | 1,679,659 | 1,616,865 | 1,537,573 | 1,439,605 | 1,348,145 | 1,267,253 | 1,176,778 | 1,104,376 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
订阅业务: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
注册的订阅宠物总数(期末) | 943,958 | 906,369 | 869,862 | 808,077 | 770,318 | 736,691 | 704,333 | 676,463 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
每只宠物的月平均收入 | $ | 64.41 | $ | 63.58 | $ | 63.11 | $ | 63.80 | $ | 64.26 | $ | 64.21 | $ | 63.89 | $ | 63.60 | |||||||||||||||||||||||||||||||
宠物的终身价值,包括固定开支 | $ | 470 | $ | 541 | $ | 641 | $ | 673 | $ | 713 | $ | 730 | $ | 717 | $ | 697 | |||||||||||||||||||||||||||||||
平均宠物收购成本 (PAC) | $ | 236 | $ | 247 | $ | 283 | $ | 268 | $ | 309 | $ | 301 | $ | 306 | $ | 280 | |||||||||||||||||||||||||||||||
平均每月留存率 | 98.61 | % | 98.65 | % | 98.69 | % | 98.71 | % | 98.74 | % | 98.75 | % | 98.74 | % | 98.72 | % |
下表反映了经营活动提供的现金与自由现金流(以千计)的对账情况: | |||||||||||||||||||||||
截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | ||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||
用于经营活动的净现金 | $ | (3,405) | $ | (3,130) | $ | (10,267) | $ | (6,720) | |||||||||||||||
购买财产、设备和内部使用的软件 | (4,735) | (3,926) | (9,919) | (7,479) | |||||||||||||||||||
自由现金流 | $ | (8,140) | $ | (7,056) | $ | (20,186) | $ | (14,199) |
下表反映了公认会计原则和非公认会计准则指标之间的对账情况(以千计,百分比除外): | ||||||||||||||||||||||||||
截至6月30日的三个月 | 截至6月30日的六个月 | |||||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||||||||||||
兽医发票费用 | $ | 206,738 | $ | 157,616 | $ | 400,875 | $ | 302,542 | ||||||||||||||||||
减去: | ||||||||||||||||||||||||||
股票薪酬支出1 | (856) | (1,022) | (1,695) | (2,195) | ||||||||||||||||||||||
支付兽医发票的其他业务成本 | (72,443) | (50,378) | (137,592) | (94,714) | ||||||||||||||||||||||
支付兽医发票的订阅成本(非公认会计准则) | $ | 133,439 | $ | 106,216 | $ | 261,588 | $ | 205,633 | ||||||||||||||||||
订阅收入的百分比 | 77.0 | % | 72.8 | % | 77.3 | % | 72.0 | % | ||||||||||||||||||
其他收入成本 | $ | 34,455 | $ | 33,212 | $ | 70,301 | $ | 64,391 | ||||||||||||||||||
减去: | ||||||||||||||||||||||||||
股票薪酬支出1 | (428) | (754) | (876) | (1,385) | ||||||||||||||||||||||
其他业务变量费用 | (17,230) | (18,010) | (35,973) | (34,516) | ||||||||||||||||||||||
订阅可变费用(非公认会计准则) | $ | 16,797 | $ | 14,448 | $ | 33,452 | $ | 28,490 | ||||||||||||||||||
订阅收入的百分比 | 9.7 | % | 9.9 | % | 9.9 | % | 10.0 | % | ||||||||||||||||||
技术和开发费用 | $ | 5,232 | $ | 6,396 | $ | 10,132 | $ | 11,625 | ||||||||||||||||||
一般和管理费用 | 13,136 | 9,227 | 34,153 | 18,593 | ||||||||||||||||||||||
减去: | ||||||||||||||||||||||||||
股票薪酬支出1 | (3,497) | (4,085) | (12,318) | (7,311) | ||||||||||||||||||||||
非经常性交易或重组费用2 | (65) | — | (4,167) | — | ||||||||||||||||||||||
开发费用3 | (925) | (2,012) | (1,823) | (3,270) | ||||||||||||||||||||||
固定支出(非公认会计准则) | $ | 13,881 | $ | 9,526 | $ | 25,977 | $ | 19,637 | ||||||||||||||||||
占总收入的百分比 | 5.1 | % | 4.3 | % | 4.9 | % | 4.6 | % | ||||||||||||||||||
购买新宠物的费用 | $ | 20,769 | $ | 22,982 | $ | 42,411 | $ | 44,609 | ||||||||||||||||||
减去: | ||||||||||||||||||||||||||
股票薪酬支出1 | (1,722) | (2,601) | (3,754) | (4,929) | ||||||||||||||||||||||
其他商业宠物购置费用 | (62) | (186) | (113) | (295) | ||||||||||||||||||||||
订阅收购成本(非公认会计准则) | $ | 18,985 | $ | 20,195 | $ | 38,544 | $ | 39,385 | ||||||||||||||||||
订阅收入的百分比 | 11.0 | % | 13.9 | % | 11.4 | % | 13.8 | % | ||||||||||||||||||
1Trupanion 员工可以选择使用限制性股票单位来代替现金支付奖金。我们根据公认会计原则将股票薪酬等支出入账,但我们不将其计入任何非公认会计准则调整中。截至2023年6月30日的三个月和六个月中,与奖金相关的股票薪酬分别约为10万美元和30万美元。 | ||||||||||||||||||||||||||
2包括业务收购交易费用、因某些高管离职而产生的遣散费和法律费用,以及2023年第一季度与承保第三方业务向其他保险公司过渡而未收取的保费有关的380万美元非经常性应收账款结算。 | ||||||||||||||||||||||||||
3随着我们进入下一阶段的增长,我们预计将投资于未创收的举措,包括增加新产品和国际扩张。这些开发费用是与产品勘探和开发相关的成本,这些成本是未收入的,历来微不足道。我们将这些活动视为调整后营业收入的用途,与宠物收购支出分开。 |
下表反映了新宠物收购费用(以前称为 “销售和营销”)与收购成本和净收购成本(以千计)的对账情况: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至6月30日的六个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
购买新宠物的费用 | $ | 42,411 | $ | 44,609 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
不包括: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
股票薪酬支出 | (3,754) | (4,929) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
收购成本 | 38,657 | 39,680 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
净值: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
注册费收入 | (2,408) | (2,454) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
其他业务板块宠物收购费用 | (113) | (295) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基于佣金的保单的宠物收购费用 | (1,815) | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
净收购成本 | $ | 34,321 | $ | 36,931 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
购买新宠物的费用 | $ | 20,769 | $ | 21,642 | $ | 22,457 | $ | 22,434 | $ | 22,982 | $ | 21,627 | $ | 19,845 | $ | 19,708 | |||||||||||||||||||||||||||||||
不包括: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
股票薪酬支出 | (1,722) | (2,032) | (2,079) | (2,108) | (2,601) | (2,328) | (2,136) | (2,112) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
收购成本 | 19,047 | 19,610 | 20,378 | 20,326 | 20,381 | 19,299 | 17,709 | 17,596 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
净值: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
注册费收入 | (1,189) | (1,219) | (1,191) | (1,339) | (1,252) | (1,202) | (1,162) | (1,268) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
其他业务板块宠物收购费用 | (62) | (51) | (65) | (181) | (186) | (109) | (76) | (134) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基于佣金的保单的宠物收购费用 | (888) | (927) | (443) | — | — | — | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
净收购成本 | $ | 16,908 | $ | 17,413 | $ | 18,679 | $ | 18,806 | $ | 18,943 | $ | 17,988 | $ | 16,471 | $ | 16,194 |
下表反映了调整后息税折旧摊销前利润与净亏损(以千计)的对账情况: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至6月30日的六个月 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
净亏损 | $ | (38,494) | $ | (22,473) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
不包括: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
股票薪酬支出 | 18,643 | 15,819 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
折旧和摊销费用 | 6,455 | 5,424 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
利息收入 | (3,780) | (394) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
利息支出 | 5,327 | 1,272 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
其他非营业费用 | — | (1) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
所得税优惠 | (429) | (5) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
非经常性交易或重组费用 | 4,167 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
权益法投资的(收益)亏损 | — | (131) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
调整后 EBITDA | $ | (8,111) | $ | (489) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
三个月已结束 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023年6月30日 | 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | 2022年9月30日 | 2022年6月30日 | 2022年3月31日 | 2021年12月31日 | 2021年9月30日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
净亏损 | $ | (13,714) | $ | (24,780) | $ | (9,285) | $ | (12,914) | $ | (13,618) | $ | (8,855) | $ | (7,042) | $ | (6,819) | |||||||||||||||||||||||||||||||
不包括: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
股票薪酬支出 | 6,503 | 12,140 | 8,412 | 8,306 | 8,462 | 7,358 | 6,808 | 6,443 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
折旧和摊销费用 | 3,253 | 3,202 | 2,897 | 2,600 | 2,707 | 2,717 | 2,770 | 2,944 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
利息收入 | (2,051) | (1,729) | (1,614) | (1,018) | (297) | (97) | (80) | (85) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
利息支出 | 2,940 | 2,387 | 1,587 | 1,408 | 1,193 | 79 | 9 | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
其他非营业费用 | — | — | — | — | (1) | — | — | (1) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
所得税支出(福利) | (238) | (191) | (15) | 496 | 19 | (24) | 1,034 | (312) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
非经常性交易或重组费用 | 65 | 4,102 | 193 | 179 | — | — | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
权益法投资的(收益)亏损 | — | — | — | — | (131) | — | — | — | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
调整后 EBITDA | $ | (3,242) | $ | (4,869) | $ | 2,175 | $ | (943) | $ | (1,666) | $ | 1,178 | $ | 3,499 | $ | 2,170 | |||||||||||||||||||||||||||||||