附录 99.2

合并财务报表

TRITON 国际 有限公司

合并资产负债表 表

(以千计, 共享数据除外)

(未经审计)

2023年3月31日 2022 年 12 月 31 日
资产:
租赁设备,扣除4,305,897美元和4,289,259美元的累计折旧 $9,290,628 $9,530,396
融资租赁的净投资 1,621,341 1,639,831
待售设备 178,327 138,506
创收资产 11,090,296 11,308,733
现金和现金等价物 92,825 83,227
限制性现金 103,032 103,082
应收账款,扣除备抵2,240美元和2,075美元 249,828 226,554
善意 236,665 236,665
租赁无形资产,扣除293,184美元和291,837美元的累计摊销额 5,273 6,620
其他资产 30,814 28,383
衍生工具的公允价值 92,462 115,994
总资产 $11,901,195 $12,109,258
负债和股东权益:
应付设备购置费 $19,610 $11,817
衍生工具的公允价值 1,982 2,117
递延收入 315,643 333,260
应付账款和其他应计费用 86,225 71,253
递延所得税净负债 412,583 411,628
债务,扣除未摊销成本52,068美元和55,863美元 7,907,392 8,074,820
负债总额 8,743,435 8,904,895
股东权益:
优先股,面值0.01美元,按清算优先权计算 730,000 730,000
普通股,面值0.01美元,已授权2.7亿股,分别发行81,441,414股和81,383,024股 814 814
未指定股票,面值0.01美元,已授权80万股,未发行和流通股票
按成本计算,美国国库股票分别为26,239,401股和24,494,785股 (1,194,519) (1,077,559)
额外的实收资本 906,644 909,911
累计收益 2,629,499 2,531,928
累计其他综合收益(亏损) 85,322 109,269
股东权益总额 3,157,760 3,204,363
负债和股东权益总额 $11,901,195 $12,109,258

随附的未经审计的合并 财务报表附注是这些报表不可分割的一部分。

1

TRITON 国际 有限公司

合并运营报表

(以千计,每股 数据除外)

(未经审计)

截至3月31日的三个月
2023 2022
租赁收入:
经营租赁 $370,348 $388,945
融资租赁 27,375 28,143
租赁收入总额 397,723 417,088
设备交易收入 19,102 34,120
设备交易费用 (18,033) (29,979)
交易保证金 1,069 4,141
出售租赁设备的净收益 15,500 28,969
运营费用:
折旧和摊销 148,435 160,716
直接运营费用 23,241 6,220
行政开支 22,864 21,300
可疑账户备抵金(撤销) (1,797) (27)
运营费用总额 192,743 188,209
营业收入(亏损) 221,549 261,989
其他费用:
利息和债务支出 58,824 54,510
衍生工具的未实现(收益)亏损,净额 (4) (439)
债务终止费用 36
其他(收入)支出,净额 (44) (308)
其他支出总额 58,776 53,799
所得税前收入(亏损) 162,773 208,190
所得税支出(福利) 12,960 13,932
净收益(亏损) $149,813 $194,258
减去:优先股股息 13,028 13,028
归属于普通股股东的净收益(亏损) $136,785 $181,230
普通股每股净收益——基本 $2.45 $2.79
每股普通股净收益——摊薄 $2.44 $2.78
每股普通股支付的现金分红 $0.70 $0.65
已发行普通股的加权平均数—基本 55,885 64,887
稀释性限制性股票 255 267
已发行普通股的加权平均数——摊薄 56,140 65,154

随附的未经审计的合并 财务报表附注是这些报表不可分割的一部分。

2

TRITON 国际 有限公司

综合收益合并报表

(以千计)

(未经审计)

截至3月31日的三个月
2023 2022
净收益(亏损) $149,813 $194,258
扣除税款的其他综合收益(亏损):
被指定为现金流对冲的衍生工具的变动 (15,236) 74,017
被指定为现金流对冲的衍生工具的(收益)亏损的重新分类 (8,729) 6,307
外币折算调整 18 (166)
其他综合收益(亏损),扣除税款 (23,947) 80,158
综合收入 125,866 274,416
减去:
优先股股息 13,028 13,028
归属于普通股股东的综合收益 $112,838 $261,388
关于被指定为现金流对冲的衍生工具变更的税收(福利)条款 $(505) $5,546
关于被指定为现金流对冲的衍生工具(收益)亏损重新分类的税收(收益)条款 $(1,059) $463

随附的未经审计的合并 财务报表附注是这些报表不可分割的一部分。

3

TRITON 国际 有限公司

股东权益合并报表

(以千计, 份额除外)

(未经审计)

优先股 普通股 库存股 Add'l
已付款
累积的 累积其他 全面 总计
股份 金额 股份 金额 股份 金额 资本 收益 收入(亏损) 公平
截至2022年12月31日的余额 29,200,000 $730,000 81,383,024 $814 24,494,785 $(1,077,559) $909,911 $2,531,928 $ 109,269 $3,204,363
基于股份的薪酬 135,716 1 2,212 2,213
收购的库存股 1,744,616 (116,960) (116,960)
回购股票以结清股东 的纳税义务 (77,326) (1) (5,479) (5,480)
净收益(亏损) 149,813 149,813
其他综合收益(亏损) (23,947) (23,947)
宣布的普通股分红(每股0.70美元) (39,214) (39,214)
已宣布优先股 股息 (13,028) (13,028)
截至 2023 年 3 月 31 日的余额 29,200,000 $730,000 81,441,414 $814 26,239,401 $(1,194,519) $906,644 $2,629,499 $ 85,322 $3,157,760

优先股 普通股 库存股 Add'l
已付款
累积的 累积其他 全面 总计
股份 金额 股份 金额 股份 金额 资本 收益 收入(亏损) 公平
截至2021年12月31日的余额 29,200,000 $730,000 81,295,366 $813 15,429,499 $(522,360) $904,224 $2,000,854 $ (48,819) $3,064,712
基于股份的 薪酬 164,932 2 2,554 2,556
收购的库存股 1,257,374 (80,166) (80,166)
股票回购 以偿还股东的纳税义务 (93,253) (1) (5,628) (5,629)
净收益 (亏损) 194,258 194,258
其他综合收益 (亏损) 80,158 80,158
宣布的普通股分红 (每股0.65美元) (42,307) (42,307)
已宣布优先股 股分红 (13,028) (13,028)
截至 2022 年 3 月 31 日的余额 29,200,000 $730,000 81,367,045 $814 16,686,873 $(602,526) $901,150 $2,139,777 $ 31,339 $3,200,554

随附的未经审计的合并财务报表附注是这些报表不可分割的一部分。

4

TRITON 国际有限公司

合并 现金流量表

(以 千计)

(未经审计)

截至 3 月 31 日的三 个月,
2023 2022
来自经营活动的现金 流量:
净收入(亏损) $149,813 $194,258
调整 以将净收益(亏损)与经营活动提供的净现金进行对账:
折旧 和摊销 148,435 160,716
递延债务成本的摊销 和其他与债务相关的摊销 1,945 3,526
与租赁 相关的摊销 1,455 3,013
基于股份的 薪酬支出 2,213 2,556
出售租赁设备净额(收益) 亏损 (15,500) (28,969)
衍生工具未实现的 (收益)亏损 (4) (439)
债务终止 费用 36
递延 所得税 2,519 5,193
经营资产和负债的变化 :
应收账款,净额 (25,332) (23,835)
递延 收入 (17,617) 35,237
应付账款和其他应计费用 15,120 4,143
为转售活动出售(购买)的净设备 8,724 (7,749)
利率互换结算收到的现金 (已支付) 12,178
融资租赁应收账款的现金收取 ,扣除所得收入 29,666 28,745
其他 资产 1,380 10,061
(用于)经营活动提供的 净现金 302,817 398,670
来自投资活动的现金 流量:
购买 租赁设备和融资租赁投资 (35,316) (511,027)
设备销售所得 ,扣除销售成本 87,585 57,274
其他 (6) (135)
(用于)投资活动提供的 净现金 52,263 (453,888)
来自融资活动的现金 流量:
购买库存股 (116,655) (81,720)
债务发行成本 (5,507)
债务安排下的借款 55,000 932,600
债务融资和融资租赁义务下的付款 (226,502) (766,686)
为优先股支付的股息 (13,028) (13,028)
以普通股支付的股息 (38,867) (41,950)
其他 (5,480) (5,629)
由(用于)融资活动提供的 净现金 (345,532) 18,080
现金、现金等价物和限制性现金净增加(减少) $9,548 $(37,138)
现金、 现金等价物和限制性现金,期初 186,309 230,538
现金、 现金等价物和限制性现金,期末 $195,857 $193,400
补充 披露:
已支付利息 $54,008 $39,127
已缴纳的所得税 (已退还) $214 $137
补充 非现金投资活动:
应付购买的设备 $19,610 $56,804

随附的 未经审计的合并财务报表附注是这些报表不可分割的一部分。

5

TRITON 国际有限公司

未经审计 合并财务报表附注

附注 1 — 业务描述、列报基础和会计政策更新

业务描述

Triton International Limited(“Triton” 或 “公司”)通过其子公司租赁多式联运设备, 主要是海运集装箱,并通过全球服务子公司网络、 第三方仓库和其他设施提供海运集装箱管理服务。公司的大部分业务来自于通过各种长期和短期合同租赁安排将其集装箱租赁给航运公司 客户。该公司还出售其设备 租赁车队中的集装箱,以及专门从第三方购买的用于转售的集装箱。公司的注册办事处位于 百慕大。

演示的基础

未经审计的合并财务报表和随附附注包括公司及其子公司的账目, 是根据美利坚合众国普遍接受的中期 财务信息的会计原则(“GAAP”)以及10-Q表格和S-X法规第10条的说明编制的。因此,这些财务报表 不包括公认会计原则要求的完整财务报表所需的所有信息和脚注。

截至2023年3月31日的 中期合并资产负债表;截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月的合并运营报表、综合收益合并报表 和合并股东权益表; 以及截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月的合并现金流量表未经审计。此处包含的截至2022年12月31日的合并 资产负债表源自截至该日的经审计的财务报表,但 不包括公认会计原则要求的所有披露。未经审计的中期财务报表是在与 公司的年度财务报表一致的基础上编制的,管理层认为,这些调整反映了所有调整,其中仅包括为公平陈述公司财务状况、经营业绩、综合收益、股东权益、 和报告所述期间的现金流所必需的正常经常性调整。与这些时期相关的财务报表附注中披露的财务数据和其他财务信息也未经审计。截至2023年3月31日的三个月的合并经营业绩不一定代表截至2023年12月31日的财年或任何其他 未来年度或中期的预期业绩。

这些 财务报表应与公司截至2022年12月31日止年度的经审计的合并财务报表及其附注一起阅读,该报告包含在公司于2023年2月14日向证券 和交易委员会提交的10-K表年度报告中。未经审计的合并财务报表包括公司 及其全资子公司的账目。在合并过程中,所有公司间余额和交易均已清除。为了使前一时期的列报方式与本期报告保持一致,对列报方式进行了某些修改。

估算值的使用

编制符合公认会计原则的财务报表要求管理层做出估算和假设,这些估计和假设会影响财务报表中报告的资产、负债、收入和支出以及或有资产和负债的披露。 此类估算包括但不限于公司与租赁设备有关的估计,包括剩余价值 和折旧寿命、待售资产和其他长期资产的价值、所得税准备金、可疑账户备抵金、 基于股份的薪酬、商誉和无形资产。实际结果可能与这些估计值不同。

信用风险的集中度

公司的设备租赁和贸易应收账款使其面临潜在的信用风险。公司根据对每个客户的财务状况和信用记录的评估 向其客户提供信贷。对客户的财务状况和相关的信用 风险的评估是持续进行的。截至2023年3月31日的三个月,公司的三大客户分别占公司租赁账单的20%、17%和13%, 。

6

TRITON 国际有限公司

未经审计 合并财务报表附注(续)

公允价值 测量值

有关 关于持有待售设备的公允价值、债务和衍生工具公允价值的信息,分别请参阅附注2- “持有待售设备”、附注7—— “债务” 和附注8—— “衍生 工具”。

注释 2-待售装备

公司持有的待售设备按公允价值减去销售成本或确定待售时的账面价值中较低者入账。公允价值是使用二级投入来衡量的,主要基于最近的销售价格。当资产的账面价值超过其公允价值减去出售成本时,就会记录减值费用 。下表汇总了合并运营报表中租赁设备销售净收益中记录的公司净减值 费用(以千计):

截至3月31日的三个月
2023 2022
持有待售设备的减值(亏损)逆转 $(1,033) $(73)
设备销售收益(亏损),扣除销售成本 16,533 29,042
出售租赁设备的净收益 $15,500 $28,969

附注3——无形资产

无形资产 包括企业合并中以高于市场价格收购的租赁无形资产。下表 汇总了截至2023年3月31日的无形资产摊销情况(以千计):

截至12月31日的年度 无形资产总额
2023(剩余 9 个月) $3,310
2024 1,963
总计 $5,273

截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月,与无形资产相关的摊销 支出分别为130万美元和280万美元。

注释4—基于股份的薪酬

公司根据授予日的公允价值确认基于股份的支付交易的基于股份的薪酬支出。费用 在员工的必要服务期(通常是股权奖励的归属期)内确认。截至3月31日、 2023年和2022年3月31日的三个月,公司确认的 基于股份的薪酬支出分别为220万美元和260万美元的管理费用。基于股份的薪酬支出包括基于绩效的股票和被视为 可能归属的单位的费用。

截至2023年3月31日 ,与非归属限制性股票奖励和单位相关的未确认薪酬支出总额为1,820万美元, 预计将在2026年1月之前按直线确认。

在截至2023年3月31日的三个月中 ,公司发行了135,716股限制性股票,并取消了77,326股既得的 股票,以代表员工缴纳工资税。根据某些绩效 标准的满足,可以发行额外股票。

注5—其他 股权事项

股票回购 计划

作为回购计划的一部分, 公司董事会授权回购不超过指定金额的股票。回购计划下的购买 可以在公开市场或私下谈判的交易中进行,可能包括根据 根据经修订的1934年《证券交易法》第10b5-1和10b-18条管理的回购计划进行的交易。 可不时在本公司进行购买

7

TRITON 国际有限公司

未经审计 合并财务报表附注(续)

自由裁量权和 任何股票回购的时间和金额将根据股价、市场状况、法律要求和其他 因素确定。回购计划不要求公司收购任何特定数量的普通股,公司可以 随时暂停或终止回购计划。

在截至2023年3月31日的三个月中 ,公司共回购了1,744,616股普通股,平均每股价格 为67.02美元,总额为1.169亿美元。截至2023年3月31日, 股票回购计划下仍有2.416亿美元的可用资金。

优先股 股

下表总结了公司的优先股发行(每股都是 “系列”):

优先股发行 发行 清算 首选项
(以千计)
股票数量 (1)
A 系列 8.50% 累计可赎回永久优先股(“A 系列”) 2019 年 3 月 $86,250 3,450,000
B 系列 8.00% 累计可赎回永久优先股(“B 系列”) 2019 年 6 月 143,750 5,750,000
C 系列 7.375% 累计可赎回永久优先股(“C 系列”) 2019 年 11 月 175,000 7,000,000
D 系列 6.875% 累计可赎回永久优先股(“D 系列”) 2020 年 1 月 150,000 6,000,000
E 系列 5.75% 累计可赎回永久优先股(“E 系列”) 2021 年 8 月 175,000 7,000,000
$730,000 29,200,000

(1) 代表 已授权、发行和流通的股票数量。

每个 系列优先股可以在最初发行大约五年后的任何时候由公司选择赎回, 按赎回价格全部或部分兑换,外加等于所有累积和未付股息的金额,无论是否申报。 公司还可以在五年期结束之前赎回每个系列的优先股,前提是每种工具中描述的某些 事件发生,例如将几乎所有资产的所有权转让给单一实体 或由单一实体确立多数表决权益的交易,并在事件发生后 60天内导致评级机构降级或撤回评级。如果公司在发生上述事件时不选择赎回每个系列,则 优先股的持有人可能有权将其优先股转换为普通股。具体而言,仅限于E系列,在以下情况下,公司 可以赎回E系列优先股适用评级机构修改了最初发行时为类似于E系列优先股的证券分配股权信贷时使用的方法 或标准,这要么 (a) 缩短了与E系列优先股 相关的股权信贷在不改变方法的情况下生效的期限,或者 (b) 减少了股权信贷额度与股权信贷金额 评级机构在最初发行时已分配给E系列优先股。

优先股的持有人 通常没有投票权。如果公司在六个或更长时间内未能支付股息(无论是否连续 ),则持有人将有权再选举两名董事加入董事会, 董事会的规模将扩大,以适应此类选举。这种选举两名董事的权利将持续到 没有累积和未付的股息拖欠为止。

分红

每个系列股票的股息 自最初发行之日起累计,将在每年3月、6月、9月和12月的第15天 按季度支付,届时由公司董事会宣布。股息 的支付额将等于每股25.00美元清算优先权的规定年利率。无论是 自愿还是非自愿的,在公司清算、解散或清盘时的股息权和权利方面,该系列的排名均优于 公司的普通股。

8

TRITON 国际有限公司

未经审计 合并财务报表附注(续)

公司为其已发行和已发行系列支付了以下季度股息(每股金额除外,以百万计):

截至3月31日的三个月
2023 2022
系列 每股付款 聚合付款 每股付款 聚合付款
A(1) $0.53 $1.8 $0.53 $1.8
B $0.50 $2.9 $0.50 $2.9
C(1) $0.46 $3.2 $0.46 $3.2
D(1) $0.43 $2.6 $0.43 $2.6
E(1) $0.36 $2.5 $0.36 $2.5
总计 $13.0 $13.0

(1) 每股 股的支付额四舍五入至最接近的整数美分。

截至2023年3月31日 ,该公司的累计未付优先股股息为220万美元。

附注 6—租赁

承租人

公司的租约主要用于多个办公设施,这些办公设施是根据各种可取消和不可取消的运营租约签订的 租约,其中大多数都提供延期或提前终止选项。公司的租赁协议不包含任何剩余价值 担保或重大限制性契约。

截至2023年3月31日 ,加权平均隐含利率为4.08%,加权平均剩余租赁期限为1.6年。

下表总结了公司财务报表中租赁的影响(以千计):

资产负债表 财务报表说明 2023年3月31日 2022年12月31日
使用权资产-运营 其他资产 $2,461 $ 3,145
租赁负债——经营 应付账款和其他应计费用 $2,682 $3,465

截至3月31日的三个月
损益表 财务报表说明 2023 2022
经营租赁成本 (1) 行政开支 $767 $824

(1) 包括 无关紧要的短期租约。

截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月 中,为运营现金流中包含的租赁负债支付的现金 分别为80万美元和90万美元。

9

TRITON 国际 有限公司

未经审计 合并财务报表附注(续)

出租人

经营租赁

截至 2023 年 3 月 31 日,公司的递延收入余额与运营租赁有关,付款条件参差不齐。这些金额 将按如下方式摊销为收入(以千计):

截至12月31日的年度
2023(剩余 9 个月) $56,015
2024 76,295
2025 65,177
2026 42,857
2027 16,821
2028 及以后 58,478
总计 $315,643

融资租赁

下表 汇总了融资租赁净投资的组成部分(以千计):

2023年3月31日 2022年12月31日
未来应收最低租赁付款 (1) $2,117,915 $2,161,192
估计剩余应收账款 (2) 218,411 218,004
融资租赁应收账款总额 (3) 2,336,326 2,379,196
未赚取的收入 (4) (714,985) (739,365)
融资租赁净投资 (5) $1,621,341 $1,639,831

(1) 截至2023年3月31日和2022年12月31日, 未包含在融资租赁应收账款总额中。

(2) 公司的融资租赁通常包括可以合理确定可以行使的名义金额购买期权,因此 公司的资产剩余价值风险不大。

(3) 融资租赁应收账款总额按向客户开具账单时扣除,并重新归类为应收账款,直到客户付款。

(4) 截至2023年3月31日和2022年12月31日, 没有未摊销的初始直接成本。

(5) 截至2023年3月31日和2022年12月31日,一个 主要客户占公司融资租赁投资组合的90%。在每个时期,没有其他客户占公司融资租赁投资组合的10%以上。

公司的融资租赁投资组合承租人主要由最大的国际航运公司组成。在对预期信贷损失的估计 中,公司评估了其融资租赁投资组合的整体信贷质量。根据相关租赁协议的条款,当未收到付款时,公司会考虑过期的 账户,并在必要时为可疑账户保留备抵金 。这些补贴基于但不限于历史经验,其中包括更强的 和较弱的经济周期、每个承租人的付款历史、管理层对每个承租人财务状况的当前评估、对当前经济状况的考虑以及合理的市场预测。

在 2023 年第一季度 期间,我们撤销了 180 万美元的由于回收率好于预期,储备 于 2022 年根据某些融资租赁设立。截至2023年3月31日和2022年12月31日,公司的融资租赁应收账款总额没有备抵金,也没有任何重大的逾期余额。

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附注7——债务

下表 总结了公司的关键条款和账面价值:

2023 年 3 月 31 日

2022年12月31日
杰出 合同的 杰出
借款 加权平均值

成熟度 范围 (1)

借款
(以千计) 利率 (1) 来自 (以千计)
担保债务融资
资产支持证券化定期工具 $2,812,965 2.04% 2028 年 2 月 2031 年 2 月 $2,890,467
资产支持证券化仓库 235,000 6.41% 2029 年 4 月 2029 年 4 月 320,000
担保债务融资总额 3,047,965 3,210,467
无抵押债务融资
高级笔记 2,900,000 2.11% 2023 年 8 月 2032 年 3 月 2,900,000
定期贷款设施 1,056,000 6.29% 2026 年 5 月 2026 年 5 月 1,080,000
循环信贷额度 960,000 6.28% 2027 年 10 月 2027 年 10 月 945,000
无抵押债务融资总额 4,916,000 4,925,000
债务融资总额 7,963,965 8,135,467
未摊销的债务成本 (52,068) (55,863)
未摊销的债务溢价和折扣 (4,505) (4,784)
债务,扣除未摊销成本 $7,907,392 $8,074,820

(1) 截至 2023 年 3 月 31 日的数据 。

资产支持的 证券化定期工具

在 公司的资产证券化融资下,公司的间接全资子公司签订了ABS定期工具(包括ABS票据)的债务协议。这些子公司旨在实现破产遥远,因此 公司或其关联公司的债权人无法获得此类资产,除非相关的有担保借款完全清偿。这些交易不符合 的销售处理会计要求,记为担保借款。

公司在ABS融资下的借款按月分期摊销,通常在五年或更长时间内按固定还款额摊销。 这些设施根据指定符合条件的设备的账面净值提供预付费率。 计算符合条件的设备的账面净值是根据相关债务协议确定的,可能与按照 GAAP 计算的账面净值不同。根据每项贷款的条款,公司必须将存入指定银行账户的限制性现金余额维持在三到九个月的利息支出 。

资产支持的 证券化仓库

在 公司的ABS仓库设施下,该公司的一家间接全资子公司发行ABS票据。该子公司 旨在实现破产遥远,因此在相关的 有担保借款完全清偿之前,公司或其关联公司的债权人无法获得此类资产。这些交易不符合销售处理的会计要求,记作担保借款 。

公司的ABS仓库设施的借款能力为11.25亿美元,可循环使用至2025年4月27日 ,按定期SOFR加1.60%支付利息。循环期结束后,借款将转换为到期日 为2029年4月27日的定期票据,支付的利息为SOFR加上2.60%。

在 循环期内,该融资机制下的借贷能力是通过对指定符合条件的设备的账面净值 应用预付利率来确定的。用于计算符合条件的设备的账面净值是根据 相关债务协议确定的,可能与按公认会计原则计算的账面净值不同。公司必须维持存入指定银行账户的限制性现金余额 ,相当于三个月的利息支出。

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高级票据

公司的优先票据是无抵押的,到期日为2-10年,每半年到期的利息支付一次。优先票据可在到期日之前的任何时候由公司选择预付(全部或部分), 但须遵守优先票据协议中的某些条款,包括为此类预付款支付全部溢价。

定期贷款 融资

公司的定期贷款机制的到期日为2026年5月27日,按季度分期摊销,参考定期SOFR加1.48%。该融资机制受此类无抵押融资惯常契约的约束,主要是金融契约 ,这些契约要求我们维持未抵押资产与某些金融负债的最低比率。

循环 信贷额度

循环信贷额度的到期日为2027年10月26日,最大借款能力为20亿美元。 参考利率为术语SOFR加1.48%。该融资机制受此类无抵押融资惯常契约的约束, 主要是金融契约,这些契约要求我们维持未抵押资产与某些金融负债的最低比率。

公司通过签订利息 利率互换协议,将其部分浮动利率债务转换为固定利率基础的利率互换协议,从而减少利率 变动对未来利息支出的影响,从而对冲与部分浮动利率债务利率波动相关的风险。下表汇总了截至2023年3月31日公司未偿还的固定利率和浮动利率债务 :

平衡 合同的
杰出(在 加权平均值 成熟度范围 加权 平均值
成千上万) 利率 来自 剩余任期
不包括衍生工具的影响:
固定利率债务 $5,712,965 2.08% 2023 年 8 月 2032 年 3 月 4.3 年
浮动利率债务 $2,251,000 6.30% 2026 年 5 月 2029 年 4 月 3.8 年了
包括衍生工具的影响:
固定利率债务 $5,712,965 2.08%
对冲浮动利率债务 $1,327,750 3.71%
固定和对冲债务总额 $7,040,715 2.38%
未对冲的浮动利率债务 $923,250 6.30%
债务总额 $7,963,965 2.84%

截至2023年3月31日和2022年12月31日,未偿债务总额的 公允价值分别为71.993亿美元和72.647亿美元,是使用二级投入来衡量的。

截至2023年3月31日 ,ABS仓库和循环信贷额度的最高借款水平分别为11.25亿美元 和20亿美元。其中某些贷款受借款基础或限制借贷能力的未抵押资产 测试的约束。基于这些限制,截至2023年3月31日,这些信贷额度的可用性约为13.341亿美元。

公司根据其债务融资受某些财务契约的约束。截至2023年3月31日,公司根据其债务协议的条款,遵守了所有财务契约 。

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注释8—衍生工具

利率互换/上限

公司签订衍生品协议以管理利率风险敞口。利率互换协议用于通过将其部分浮动利率债务转换为固定利率基础来限制 公司的利率风险敞口,从而减少利率变动对未来利息支出的影响。利率互换涉及在协议有效期内收到浮动利率金额,以换取 的固定利率利息支付,而无需交换标的本金。出于会计目的,这些掉期 被指定为现金流套期保值,因此,公允价值的变化记录在累计的其他 综合收益(亏损)中,并在实现时重新归类为利息和债务支出。

公司已签订了抵消5亿美元的名义利率上限协议,其经济条款与某些债务融资要求相关的基本相似 。这些衍生品不被指定为套期保值工具,而且由于它们抵消了公允价值的变化, 对财务报表的影响不大。

这些协议的 交易对手是备受好评的金融机构。如果交易对手未能满足 这些协议的条款,则公司的风险敞口仅限于协议有效期内每个月 结算期的名义金额的利率差额。公司预计交易对手不会出现任何不履行义务的情况。

公司子公司的某些 资产被质押为各种资产证券化融资机制的抵押品,以及某些衍生品 协议下的应付金额。此外,如果这些 合约的公允价值构成负债,则公司可能需要在某些衍生品协议上过账现金抵押品。过账的任何现金抵押品均包含在合并资产负债表的其他资产中 ,并在合并现金流量表的经营活动中列报。截至2023年3月31日,该公司公布了180万美元的衍生工具现金抵押品。

在接下来的十二个月内,我们预计将与指定为现金流套期保值的衍生工具 相关的4,000万美元未实现和已实现净收益从累计的其他综合收益(亏损)重新归类为收益。

2023年第一季度 ,公司签订了名义价值为3亿美元的远期起始利率互换 ,该互换将于2023年8月1日开始,终止日期为2025年3月31日。这些 掉期被指定为现金流套期保值,用于固定我们部分浮动利率债务的利率。

截至2023年3月31日 ,公司签订了衍生协议,以固定其 债务融资下部分借款的利率,浮动利率汇总如下:

衍生品 名义金额 (单位:百万) 加权
平均值
固定支出(工资)
利率
加权
平均值
剩余任期
利率互换 (1) $1,327.8 2.22% 3.7 年

(1) 不包括 某些在未来一段时间内生效的利率掉期(“远期起始掉期”)。包括这些工具 将使名义总额增加6.5亿美元,并将加权平均剩余期限增加到5.4年。

下表汇总了衍生工具对合并运营报表和综合收益合并报表 的税前影响(以千计):

截至3月31日的三个月
财务报表说明 2023 2022
非指定衍生工具
未实现(收益)亏损 衍生工具的未实现(收益)亏损,净额 $(4) $(439)
指定衍生工具
已实现(收益)亏损 利息和债务(收入)支出 $(9,788) $6,770
未实现(收益)亏损 综合(收益)亏损 $15,741 $(79,563)

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衍生工具的公允价值

公司在合并资产负债表 表上将衍生金融工具的公允价值按毛额列为单独的细列项目。

公司选择使用收益法对其利率互换和上限协议进行估值,在衡量日使用二级市场预期 和标准估值技术将未来价值转换为单一贴现值。利率互换和上限估值的二级输入是资产或负债 (特别是按通常报价间隔计算的伦敦银行同业拆借利率、掉期利率和信用风险)可观察到的报价以外的输入。为了应对伦敦银行同业拆借利率的预期逐步取消, 公司继续与交易对手合作,以确定替代参考利率。基本上,公司所有的衍生品 协议都有后备条款,可以管理其向另一个基准的过渡,公司还采用了各种实际的 权宜之计来促进过渡。

注释 9—区段 和地理信息

细分信息

公司在一个行业开展业务,即多式联运设备,并有两个运营部门, 也代表其报告领域:

· 设备 租赁——公司拥有、租赁并最终处置其租赁车队的集装箱和底盘。
· 设备 交易——公司从航运公司客户和其他集装箱卖家那里购买集装箱,并将这些集装箱 转售给集装箱零售商和集装箱用户进行储存或单程运输。设备交易板块的收入包括为转售而购买的设备的 租赁收入,这些设备目前在集装箱投放之前一直处于租赁状态。

这些 运营部门是根据首席运营决策者对 所提供产品和服务的审查和资源分配确定的。

下表 汇总了我们的细分市场信息和报告的合并总额(以千计):

截至3月31日的三个月
2023 2022
设备租赁 装备
交易
总计 装备
租赁
装备
交易
总计
租赁收入总额 $395,851 $1,872 $397,723 $413,691 $3,397 $417,088
交易保证金 1,069 1,069 4,141 4,141
出售租赁设备的净收益 15,500 15,500 28,969 28,969
折旧和摊销费用 148,250 185 148,435 160,532 184 160,716
利息和债务支出 58,568 256 58,824 54,251 259 54,510
所得税前分部收入(亏损)(1) 160,270 2,499 162,769 201,141 6,646 207,787
购买租赁设备和融资租赁投资 (2) $35,316 $ $35,316 $511,027 $ $511,027

(1) 分部 所得税前收入不包括衍生工具的未实现损益和债务终止费用。在截至2023年3月31日的三个 个月中,公司记录了微不足道的未实现亏损,也没有记录任何债务终止费用 。在截至2022年3月31日的三个月中,公司记录了40万美元的未实现收益和微不足道的 债务终止费用。

(2) 代表 购买租赁设备和融资租赁投资的现金支出,如所示期间的 现金流量合并报表所示,但不包括与购买待转售的设备相关的现金流。

2023年3月31日 2022年12月31日
装备
租赁
装备
交易
总计 装备
租赁
装备
交易
总计
待售设备 $142,869 $35,458 $178,327 $97,463 $41,043 $138,506
善意 220,864 15,801 236,665 220,864 15,801 236,665
总资产 $11,811,055 $90,140 $11,901,195 $12,010,654 $98,604 $12,109,258

部门之间没有公司间收入或支出。根据向每个细分市场提供的服务的估计,已在 之间分配了某些管理费用。公司在设备交易 领域为转售而购买的部分设备可以租赁一段时间,反映为租赁设备而不是待售设备,与这些交易相关的现金流 反映为租赁购买

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设备和在公司合并现金流量表中出售投资活动设备所得的收益 。

地理 区段信息

公司的大部分租赁收入来自国际集装箱,这些集装箱由其客户部署在各种 全球贸易路线。公司的大部分租赁相关收入以美元计价。

下表汇总了基于客户主要住所(以千计)的租赁总收入的地理分配:

截至3月31日的三个月
2023 2022
租赁总收入:
亚洲 $140,235 $149,986
欧洲 208,126 220,106
美洲 34,393 34,209
百慕大 1,367 630
其他国际 13,602 12,157
总计 $397,723 $417,088

由于 公司的大多数集装箱都在国际上使用,其中没有一个集装箱在 很长一段时间内居住在一个特定的地方,因此公司的所有长期资产都被视为国际资产。

下表汇总了基于销售地点的设备交易收入的地理分配(以千计):

截至3月31日的三个月
2023 2022
设备交易总收入:
亚洲 $7,627 $13,908
欧洲 3,408 8,962
美洲 6,649 10,187
百慕大
其他国际 1,418 1,063
总计 $19,102 $34,120

附注 10 — 承付款和 意外开支

集装箱设备购买承诺

截至2023年3月31日 ,该公司承诺购买价值4,080万美元的设备,将于2023年支付。

突发事件

公司是其正常业务过程中出现的各种悬而未决或威胁的法律或监管诉讼的当事方。根据目前获得的信息,公司预计这些事项产生的任何负债不会对公司的合并财务状况、经营业绩或现金流产生重大影响 。

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附注 11—所得税

下表 汇总了公司的有效税率:

截至3月31日的三个月
2023 2022
有效所得税税率 8.0% 6.7%

公司根据估计的年度有效税率和适用时期内离散 项目(如果有)的应用计算了所得税准备金。截至2023年3月31日的三个月中,与2022年同期相比, 的有效税率有所提高,这主要是由于公司在较高税收司法管辖区产生的收入比例增加。

附注 12-关联方 交易

公司持有TriStar集装箱服务(亚洲)私人有限公司(“TriStar”)50%的权益,该公司主要从事 在印度国内和短海市场销售和租赁集装箱设备。公司对TriStar的股权投资 包含在合并资产负债表上的其他资产中。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月中,该公司与TriStar 的融资租赁付款均为50万美元。截至2023年3月31日和2022年12月31日,该公司与 TriStar的直接融资租赁余额分别为700万美元和740万美元。

注 13—后续事件

2023年4月11日,公司与根据不列颠哥伦比亚省法律组建的布鲁克菲尔德基础设施 公司(“BIPC”)、根据百慕大法律注册的股份有限公司Thanos Holdings Limited(“母公司”)和Thanos MergerSub Limited(根据百慕大法律注册的豁免有限公司 )签订了协议和合并计划(“合并协议”)百慕大法律和母公司(“Merger Sub”)的子公司。根据合并协议中规定的条款和 条件,Merger Sub将与Triton合并(“合并”),Triton 作为母公司的直接子公司和BIPC的间接子公司在合并后幸存下来。

根据合并协议的条款,在合并生效时(“生效时间”),公司 在生效前夕发行和流通的每股普通股(A)公司或其任何 全资子公司拥有的普通股、(B) BIPC、Parent、Merger Sub或其任何全资子公司拥有的普通股以及 (C) 任何 } 持异议的普通股)将被取消并自动转换为获得每股普通股68.50美元的现金 和每股普通股16.50美元的权利BIPC(“BIPC 股票”)的A类可交换次级有表决权股份,基于 截至2023年4月11日的10个交易日BIPC股票的交易量加权平均价格(“合并对价”)。 合并对价的股票部分将根据截至生效时间 前第二个交易日(“BIPC 最终股价”)的10个交易日内,BIPC 股票在纽约证券交易所(“纽约证券交易所”)的交易量加权平均价格实行套圈机制。如果BIPC的最终股价大于或等于42.36美元,但 小于或等于49.23美元,则我们的股东将获得每股 普通股价值在0.3352至0.3895美元之间的BIPC股票,价值等于16.50美元。如果BIPC Final 股价低于42.36美元,我们的股东将获得每股普通股0.3895股BIPC股票;如果BIPC的最终股价高于49.23美元,则每股普通股将获得0.3352股BIPC股票。我们的股东 可以选择以现金、BIPC 股票或上述混合形式获得对价,但须在现金或 BIPC 股票被超额认购的情况下按比例削减 。

合并预计将于2023年第四季度完成,但须获得所需的监管部门批准和其他 惯例成交条件,包括公司股东的批准。如果交易完成,我们的普通股 将从纽约证券交易所退市并根据《交易法》注销注册。合并完成后,我们的A-E 系列累积可赎回永久优先股将作为公司的债务继续流通,预计将继续在纽约证券交易所上市 。

与合并有关的 ,公司在2023年4月6日营业结束后暂停了股票回购计划。

在合并方面,2023年4月28日,公司作为担保人,与其作为借款人的全资子公司Triton Container International Limited和TAL International Container Corporation(“借款人”)签订了合并

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同意和第二次 修正借款人 (a) 作为行政代理人的PNC银行、全国协会及其各方 贷款人的定期贷款额度(“定期贷款同意和修正案”)以及 (b) 循环信贷额度(连同条款 贷款额度,“债务融资”),北卡罗来纳州美国银行作为行政代理人 “Revolver 同意书和修正案” 以及定期贷款同意书和修正案以及 “同意书和修正案”)。 根据同意和修正案,视生效时间而定,对债务融资中 “控制权变更” 的定义进行了修订,以排除布鲁克菲尔德(定义见同意书和修正案)直接或间接拥有或继续拥有公司 所有有表决权股份总额的50%以上的交易。此外, 根据同意和修正案,债务融资的贷款方 (x) 同意合并,(y) 同意 合并协议和合并不构成违约、潜在违约或违约,也不产生 债务融资机制下的任何其他权利。

有关 有关合并的更多信息,请参阅这份 10-Q表季度报告中 “风险因素” 标题下的 “与合并相关的风险”。

2023年4月27日,公司董事会批准并宣布其 已发行和已发行普通股每股0.70美元的季度现金分红,该股息将于2023年6月22日支付给2023年6月8日营业结束时的登记持有人。

2023年4月27日,公司董事会还批准并宣布了其已发行和流通的优先股 的现金分红,该股息将于2023年6月15日支付给2023年6月8日营业结束时的登记持有人,具体如下:

优先股发行 股息率 每股分红
A 系列 8.500% $0.5312500
B 系列 8.000% $0.5000000
C 系列 7.375% $0.4609375
D 系列 6.875% $0.4296875
E 系列 5.750% $0.3593750

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