附录 99.1

2023 年第二季度发布的关键更新

2023 年 6 月 30 日

1

2023 年第二季度发布的关键更新

费用：

• - James von Moltke 在 2023 年第一季度业绩 通讯 上重申 ，德意志银行预计其2023财年至2025财年的非利息支出 基本持平至2022财年； 他 在高盛欧洲金融会议上再次确认了这一指导方针 并指出，这将是在2023年4月28日宣布收购Numis Corporation Plc的影响之前
• - 在2023年第一季度的业绩中，德意志银行 还宣布了其他措施来加强整个银行的成本议程，包括将成本责任集中在 主管 运营官一职， 执行裁员 非面向客户的职能的高级职员，限制新员工和 精简银行的抵押贷款 platform ; 这些 成本削减措施 预计将在2023财年带来约5亿美元的重组和遣散费， 高于最初的计划， 已包含在 2023 财年非利息支出指南中
• - 看 的季度发展， 在 2023 年第一季度的业绩中 James von Moltke 证实 调整后成本 的预期 运行率 约为 每月约 16 亿至 16.5 亿美元，不包括调整后成本每季度银行征税；詹姆斯·冯·莫尔特克在高盛欧洲金融会议上重申了这一点，尽管他指出，外汇效应已将 的月运行率推高到该区间的上限
• - 关于非利息支出总额，James von Moltke 还 指出， 2023 年第二季度， 德意志银行预计将产生 在 600-700m 之间 ，其中重组和遣散费将包括 大约 2.5 亿至 300 万英镑，余额反映四分之一 异常高 诉讼 费用
• - 在2023年第一季度的业绩中，Christian Sewing 概述了 其他效率措施，以加快德意志银行2025年战略议程的执行；这些措施包括战略调整和银行员工队伍面向未来、精简抵押贷款平台、优化零售分销网络以及改善运营和流程自动化 ；这些措施预计将使运营效率提高5亿 以上 Investor Deep 宣布的 20 亿美元效率提升2022 年潜水

2

收入：

• - 在第一季度 2023 业绩中，詹姆斯·冯·莫尔特克 重申 ，德意志银行预计2023财年的收入将在 280亿至290亿 之间 的中点， ，Christian Sewing 添加了业务细节：

• - 预计企业银行今年的收入将远高于70亿美元 ，詹姆斯 von Moltke 指出，据信第一季度的业绩是企业银行利息收入的峰值 ；在 dbAccess 德国瑞士奥地利会议 上， David Lynne 表示，企业银行的目标是通过合并业务来应对利息收入的预期下降 } 交易量 增长、 手续费收入、 负债和利率风险管理以及 套期保值的重组
• - 受益于利率环境的改善，私人银行被认为稳定，2023财年的预期收入将远高于90亿美元
• - 在资产管理中，25亿美元的收入 被视为可以实现的
• - 关于投资银行，截至2023年3月31日的收益报告指出，预计2023财年的收入将与上年相比基本持平

• - 在2023年6月22日接受彭博社 采访时， Christian Sewing 指出，他认为所有业务的势头都很好，他预计 2023 年第二季度的集团收入将高于上一季度 ； James von Moltke 在高盛欧洲金融会议上进一步详细说明了 2023 年第二季度的收入预期 :

• - 投资银行的收入 预计 将同比下降15％或略多 ，但在每季度收入的2.0 -25亿美元之间； 他 因分区拆分而备注：

• - 从稳定的业务来看，企业银行的收入预计 将达到19亿美元左右，而私人银行的收入预计将远远超过20亿美元

3

信贷损失准备金：

• - 在 2023 年第一季度 业绩中， James von Moltke 重申 德意志银行预计 2023 财年的信贷损失准备金在 的平均贷款的 25 到 30 个基点之间

资本和资本分配：

• - 在 第一季度 2023 业绩中，Christian Sewing 再次确认了德意志银行对2022年投资者深度潜水上提出的资本分配计划 的承诺，并宣布该银行已开始与监管机构就股票回购进行对话 ；他表示，他仍然 有信心 2023 年下半年占有一席之地
• - 在2023年5月17日的年度股东大会之后，德意志银行支付了每股30欧分的现金股息
• - James von Moltke 在 2023 年第一季度业绩中补充说 ， ， 反映了每股股息的年度增长，相对于2022财年进行的股票回购， 的股票回购金额 将增加 50%
• - James von Moltke 还 表示 德意志银行现在对模型审查的结果更加明确 ， 现在 预计将在 CET1 比率影响的 40 到 60 个基点之间
• - 作为加速战略议程的一部分，Christian Sewing在2023年第一季度业绩中宣布，德意志银行的目标是到2025年将风险加权资产从 a 减少某些次级障碍贷款组合、提高证券化利用率和对冲优化 中腾出1500亿至200亿美元的风险加权资产

流动性：

• - 在 2023 年第一季度的业绩中，詹姆斯·冯·莫尔特克指出，随着时间的推移，随着市场状况的改善，德意志银行将寻求谨慎地将其流动性覆盖率引向该银行 130% 的目标

2025 年目标：

• - 在年度股东大会和德意志银行全球金融机构会议上，Christian Sewing表示，他相信该银行能够超额实现其为2025财年设定的 增长 目标
• - 具体而言，他提到，德意志银行的收入预计将令人信服地超过300亿美元 ， ，10% 的有形资产回报率处于可以实现的低端

4

其他：

• - 2023年6月29日，评级机构星展晨星将德意志银行的所有长期评级上调了一个档次；长期发行人评级和长期存款评级上调至A，而 长期优先非优先债务评级 升级为 A（低）和 AA（低）) ，分别是 ；在所有情况下，DBRS 都采用稳定的展望
• - 2023年4月28日，德意志银行宣布已就收购Numis Corporation Plc 的推荐全现金要约条款达成协议

• 预计该交易将使德意志银行能够通过与 United Kingdom 的企业客户群进行更深入的互动，从而加快其 Global Hausbank 战略
• 该交易预计将于 2023 年第四季度完成，但须遵守某些条件
• 2023年6月21日， Numis Corporation Plc董事会宣布，根据2006年《公司法》第26部分审议法院批准的安排计划的法院会议和审议实施上述与交易有关的计划的特别决议的股东大会均已举行，所有决议均获得必要多数的批准
• 更多信息可在德意志银行投资者关系网站 上找到
  

5

• - 2023 年 4 月 26 日， 德意志银行 宣布 更换其管理委员会，以进一步加强 其对加快银行战略执行的关注 ;

• Karl von Rohr 将在合同 于 10 月 31， 2023 年 到期 后离开管理委员会； Christiana Riley 在 2023 年 5 月 17 日年度股东大会后的第二天离开了银行
• 规模较小的新管理委员会将由九人组成
• Claudio de Sanctis 将加入管理委员会并承担私人银行的责任
• James von Moltke 还将 承担资产管理部门的责任
• Stefan Simon 还将从 2023 年 5 月 18 日起接管美洲的责任
• Alexander von zur Mühlen 将承担德国、欧洲、中东和非洲（欧洲、中东、非洲，不包括英国和爱尔兰）以及亚太地区的区域责任
• 丽贝卡·肖特将担任扩大的首席运营官（COO）一职，主要负责整个集团的成本；为了加强整个银行业绩与业绩之间的联系，人力资源和全球房地产也将属于首席运营官的职权范围
• Fabrizio Campelli（企业银行和投资银行）、Bernd Leukert（技术、数据和创新）和奥利维尔·维格纳隆（首席风险官）的角色保持不变

• - 2023 年 6 月 20 日，德意志银行宣布，卡尔·冯·罗尔将于 2023 年 7 月 1 日将其职责移交给继任者，但在合同到期之前继续担任管理委员会成员
  

6

发行量：

• - 德意志银行已经执行了其2023年融资计划（12-150亿美元）的69％（93亿美元）
• - 2023年5月10日，该银行对其六个系列的优先非优先债券进行了10亿美元的公开要约定价
• - 选择以下发行亮点：
• - 2023 年 5 月 10 日：10 亿美元双批，期限为 3.5 年和 10 年期的担保债券 (Pfandbriefe)

下一个重大事件：

• - 七月 26 ， 2023 第二季度 2023 结果 分析师电话会议
• - 七月 2023 年 28 日 第二季度 2023 业绩固定收益电话会议

7

免责声明

本演示文稿包含前瞻性陈述。前瞻性陈述是不是历史事实的陈述；它们包括关于我们的信念和期望及其所依据的假设的陈述。这些报表基于德意志银行管理层目前可获得的计划、估计和预测。因此，前瞻性陈述仅代表其发表之日，我们没有义务根据新信息或未来事件公开更新其中的任何陈述。

就其本质而言，前瞻性陈述涉及风险和不确定性。因此，许多重要因素可能导致实际业绩与任何前瞻性陈述中包含的结果存在重大差异。这些因素包括德国、欧洲、美国和其他地方的金融市场状况，我们的收入中有很大一部分来自这些市场，我们持有很大一部分资产，资产价格的发展和市场波动，借款人或交易对手的潜在违约，我们的战略举措的实施，我们的风险管理政策、程序和方法的可靠性，以及我们在向美国证券提交的文件中提及的其他风险交易委员会。这些因素在2023年3月17日美国证券交易委员会20-F表格中详细描述了风险因素。本文件的副本可应要求随时提供，也可以从investor-relations.db.com下载。

8