附录 99.1
Accolade 公布了 2024 财年第一季度业绩
● | Accolade超过了第一财季的预期,并提高了2024财年的预期 |
西雅图,2023年6月29日——Accolade, Inc.(纳斯达克股票代码:ACCD)今天公布了截至2023年5月31日的第一财季的财务业绩。
“我们持续强劲的财务业绩强化了我们的信念,即倡导主导的医疗服务战略是美国医疗保健系统转型的关键。我们从不断增长的客户群和销售势头以及客户的成果、参与度和可衡量的投资回报率中看到了证据。我们目睹的虚拟初级保健的发展令我们感到特别兴奋,这是人们过上最健康生活的关键。长期以来,医疗保健一直是一系列孤立的事件。Accolade首席执行官拉杰夫·辛格说,倡导主导的医疗服务战略促进了患者旅程的协调和整个医疗保健生态系统的更紧密合作,同时提供更好的健康结果和极高的客户满意度。
截至2023年5月31日的第一财季财务摘要
| | 截至5月31日的三个月 | | % |
| ||||
|
| 2023 |
| 2022 |
| 改变(3) |
| ||
| | (以百万计,百分比除外) | | |
| ||||
GAAP 财务数据: | | | | | | | | | |
收入 | | $ | 93.2 | | $ | 85.5 | | 9 | % |
净亏损(1) | | $ | (38.4) | | $ | (342.8) | | 89 | % |
| | | | | | | | | |
非公认会计准则财务数据(2): | | | | | | | | | |
调整后 EBITDA | | $ | (12.6) | | $ | (15.4) | | 18 | % |
调整后的毛利 | | $ | 40.6 | | $ | 39.0 | | 4 | % |
调整后的毛利率 | | | 43.5 | % | | 45.6 | % | | |
(1) 在截至2022年5月31日的三个月中,记录了2.997亿美元的非现金商誉减值费用。
(2) 本新闻稿随附的财务表中提供了GAAP与非GAAP业绩的对账。下文 “非公认会计准则财务指标” 标题下也包含了对这些指标的解释。
(3) 百分比是根据随附的财务表计算得出的,由于四舍五入,可能与财务摘要表中数字的百分比变化有所不同。
Accolade首席财务官史蒂夫·巴恩斯评论说:“Accolade在第一财季超出了我们的收入和利润预期。我们的 One Accolade 计划正在创建一个更加精简的组织,有利于总体成本、决策和战略规划。我们正在提高本财年收入和调整后息税折旧摊销前利润的预期,并对实现盈利的道路充满信心。”
财务展望
Accolade为收入和调整后的息税折旧摊销前利润(一项非公认会计准则财务指标)提供前瞻性指导。
在截至2023年8月31日的第二财季中,我们预计:
● | 收入在 9300 万美元到 9500 万美元之间 |
● | 调整后的息税折旧摊销前利润介于 (1,100 万美元至 1,400 万美元之间) |
对于截至2024年2月29日的财年,我们预计:
● | 收入在4.1亿美元至4.14亿美元之间 |
● | 调整后的息税折旧摊销前利润介于 (600) 万美元至 (1,200) 万美元之间 |
Accolade尚未将调整后的息税折旧摊销前利润与净亏损(最直接可比的GAAP指标)进行核对,也没有为净亏损提供前瞻性指导,因为有些项目可能影响净亏损,包括股票薪酬,不在公司的控制范围之内,或者无法合理预测。
季度电话会议详情
该公司将于今天,即美国东部时间2023年6月29日下午 4:30 举行电话会议,讨论其财务业绩。
通过电话收听:电话会议接线员需要预先登记。请点击此处 (https://register.vevent.com/register/BI923dbf9312d54b2da4cc7883c77e68c9) 进行预注册。注册后,您将通过电子邮件收到拨入号码、直接密码和唯一的 PIN 码。
通过互联网收听: 电话会议可以通过网络直播进行直播,该网络直播将在 http://ir.accolade.com 上在线播出。
重播: 电话会议结束后不久,电话会议的重播将通过网络直播进行点播收听,网址为 http://ir.accolade.com。
前瞻性陈述
本新闻稿包含经修订的1933年《证券法》第27A条、经修订的1934年《证券交易法》第21E条和经修订的1995年《私人证券诉讼改革法》所指的前瞻性陈述。这些前瞻性陈述包括有关我们未来增长和财务前景的陈述。前瞻性陈述受风险和不确定性的影响,并基于可能不准确的假设,这些假设可能会导致实际结果与前瞻性陈述的预期或暗示的结果存在重大差异。实际结果可能与预测的结果存在重大差异,不应将报告的结果视为未来表现的指标。在某些情况下,你可以识别前瞻性陈述,因为它们包含诸如 “预期”、“相信”、“继续”、“可以”、“估计”、“预期”、“打算”、“可能”、“可能”、“可能”、“计划”、“潜力”、“预测”、“项目”、“寻求”、“应该”、“目标”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“将”、“会”、“会”、“会”、“会”、“或类似的表述和这些术语的否定词。
可能导致我们的实际业绩和财务状况与前瞻性陈述中显示的存在重大差异的重要风险和不确定性包括Accolade最近提交的10-K表年度报告和后续文件中 “风险因素” 标题下描述的风险,这些风险和不确定性应与任何前瞻性陈述一起阅读。本新闻稿中的所有前瞻性陈述均基于截至本文发布之日Accolade获得的信息,除非法律要求,否则Accolade不承担任何义务更新为反映前瞻性陈述发表之日之后发生的事件或情况而提供的前瞻性陈述。
关于 Accolade, Inc.
Accolade(纳斯达克股票代码:ACCD)是一家个性化医疗保健公司,为数百万人及其家人提供卓越的医疗保健体验,使他们能够过上最健康的生活。Accolade 的雇主、健康计划和消费者解决方案结合了虚拟初级保健和心理健康、专家医疗意见和一流的护理导航。这些服务建立在一个平台上,该平台旨在通过预测性地参与人口健康需求、改善疗效和节省成本的主动护理,以及解决获得和持续护理的障碍,进行护理。
Accolade 一直获得超过 90% 的消费者满意度。欲了解更多信息,请访问 accolade.com。在领英、推特、Instagram 和 Facebook 上关注我们。
投资者联系人:
托德·弗里德曼,投资者关系,IR@accolade.com
媒体联系人:
公共关系,Media@accolade.com
来源:Accolade
财务表
Accolade, Inc. 及其子公司
简明合并资产负债表(未经审计)
(以千计,股票和每股数据除外)
| | 5 月 31 日 | | 2 月 28 日 | ||
|
| 2023 |
| 2023 | ||
资产 | | | | | | |
流动资产: | | | | | | |
现金和现金等价物 | | $ | 302,870 | | $ | 321,083 |
应收账款,净额 | |
| 22,539 | | | 23,435 |
未开单收入 | |
| 3,760 | | | 3,260 |
递延合同收购成本的当期部分 | |
| 3,933 | | | 4,022 |
预付费和其他流动资产 | |
| 15,372 | | | 14,149 |
流动资产总额 | |
| 348,474 | | | 365,949 |
财产和设备,净额 | |
| 16,608 | | | 14,763 |
经营租赁使用权资产 | | | 28,080 | | | 29,525 |
善意 | |
| 278,191 | | | 278,191 |
无形资产,净额 | |
| 192,829 | | | 203,202 |
递延合同购置成本 | |
| 9,679 | | | 9,815 |
其他资产 | |
| 1,846 | | | 1,624 |
总资产 | | $ | 875,707 | | $ | 903,069 |
负债和股东权益 | | | | | | |
流动负债: | | | | | | |
应付账款 | | $ | 5,461 | | $ | 10,155 |
应计费用和其他流动负债 | |
| 13,782 | | | 11,744 |
应计补偿 | |
| 27,628 | | | 39,346 |
这要归功于客户 | |
| 14,761 | | | 15,694 |
递延收入的本期部分 | |
| 44,189 | | | 35,191 |
经营租赁负债的流动部分 | | | 6,915 | | | 7,284 |
流动负债总额 | |
| 112,736 | | | 119,414 |
应付贷款,扣除未摊销的发行成本 | |
| 282,742 | | | 282,323 |
经营租赁负债 | | | 25,741 | | | 27,189 |
其他非流动负债 | |
| 168 | | | 203 |
递延收入 | |
| 142 | | | 154 |
负债总额 | |
| 421,529 | | | 429,283 |
| | | | | | |
承付款和或有开支 | | | | | | |
股东权益 | | | | | | |
普通股面值0.0001美元;授权5亿股;截至2023年5月31日和2023年2月28日,分别发行和流通75,264,400股和73,089,075股股票 | |
| 8 | | | 7 |
额外的实收资本 | |
| 1,446,873 | | | 1,428,073 |
累计赤字 | |
| (992,703) | | | (954,294) |
股东权益总额 | |
| 454,178 | | | 473,786 |
负债和股东权益总额 | | $ | 875,707 | | $ | 903,069 |
Accolade, Inc. 及其子公司
简明合并运营报表(未经审计)
(以千计,股票和每股数据除外)
| | 截至5月31日的三个月 | ||||
|
| 2023 |
| 2022 | ||
收入 | | $ | 93,226 | | $ | 85,528 |
收入成本,不包括折旧和摊销 | |
| 54,203 | |
| 47,615 |
运营费用: | | | | | | |
产品和技术 | |
| 25,899 | |
| 26,817 |
销售和营销 | |
| 25,033 | |
| 25,614 |
一般和行政 | |
| 16,080 | |
| 20,238 |
折旧和摊销 | |
| 11,640 | |
| 11,576 |
商誉减值 | | | — | | | 299,705 |
运营费用总额 | |
| 78,652 | |
| 383,950 |
运营损失 | |
| (39,629) | |
| (346,037) |
利息收入(支出),净额 | |
| 921 | |
| (634) |
其他收入(支出) | |
| 390 | |
| (50) |
所得税前亏损 | |
| (38,318) | |
| (346,721) |
所得税优惠(费用) | |
| (91) | |
| 3,899 |
净亏损 | | $ | (38,409) | | $ | (342,822) |
| | | | | | |
基本和摊薄后的每股净亏损 | | $ | (0.52) | | $ | (4.92) |
| | | | | | |
已发行普通股、基本股和摊薄后加权平均值 | | | 73,179,994 | | | 69,738,638 |
下表汇总了简明合并运营报表中包含的股票薪酬金额:
| | 截至5月31日的三个月 | ||||
|
| 2023 |
| 2022 | ||
收入成本,不包括折旧和摊销 | | $ | 911 | | $ | 1,128 |
产品和技术 | |
| 6,966 | |
| 7,490 |
销售和营销 | |
| 3,826 | |
| 3,989 |
一般和行政 | |
| 2,575 | |
| 6,782 |
股票薪酬总额 | | $ | 14,278 | | $ | 19,389 |
Accolade, Inc. 及其子公司
简明合并现金流量表(未经审计)
(以千计)
| | 截至5月31日的三个月 | ||||
|
| 2023 |
| 2022 | ||
来自经营活动的现金流: | | | | | | |
净亏损 | | $ | (38,409) | | $ | (342,822) |
为将净亏损与所用现金净额进行对账而进行的调整 | | | | | | |
经营活动: | | | | | | |
商誉减值 | | | — | | | 299,705 |
折旧和摊销费用 | |
| 11,640 | | | 11,576 |
延期合同购置成本的摊销 | |
| 1,116 | | | 817 |
递延所得税 | | | — | | | (3,999) |
非现金利息支出 | |
| 440 | | | 419 |
股票薪酬支出 | |
| 14,278 | | | 19,389 |
扣除收购影响的运营资产和负债变动: | | | | | | |
应收账款和未开票收入 | |
| 396 | | | 2,323 |
应付账款和应计费用 | |
| (1,690) | | | (1,258) |
递延合同购置成本 | |
| (891) | | | (924) |
递延收入和应付给客户的款项 | |
| 8,052 | | | 862 |
应计补偿 | |
| (11,718) | | | (15,598) |
其他负债 | |
| (1,131) | | | (240) |
其他资产 | |
| (1,370) | | | (711) |
用于经营活动的净现金 | |
| (19,287) | | | (30,461) |
来自投资活动的现金流: | | | | | | |
资本化软件开发成本 | |
| (2,500) | | | (766) |
购买财产和设备 | |
| (877) | | | (506) |
用于投资活动的净现金 | |
| (3,377) | | | (1,272) |
来自融资活动的现金流: | | | | | | |
股票期权行使的收益 | |
| 2,459 | | | 358 |
员工股票购买计划的收益 | | | 1,992 | | | 1,150 |
融资活动提供的净现金 | |
| 4,451 | | | 1,508 |
现金和现金等价物的净减少 | |
| (18,213) | | | (30,225) |
现金和现金等价物,期初 | |
| 321,083 | | | 365,853 |
现金和现金等价物,期末 | | $ | 302,870 | | $ | 335,628 |
补充现金流信息: | | | | | | |
支付的利息 | | $ | 769 | | $ | 769 |
应付账款中包含的固定资产 | | $ | 506 | | $ | 228 |
与股票期权行使有关的其他应收账款 | | $ | 84 | | $ | 5 |
缴纳的所得税 | | $ | 53 | | $ | 22 |
非公认会计准则财务指标
除了根据公认会计原则确定的财务业绩外,我们还使用以下非公认会计准则财务指标来帮助我们评估趋势、制定预算、衡量运营的有效性和效率以及确定员工激励措施。我们认为,非公认会计准则财务信息综合起来可能对投资者有所帮助,因为它与过去的财务表现保持一致性和可比性。但是,非公认会计准则财务信息仅用于补充信息目的,作为分析工具存在局限性,不应单独考虑,也不应作为根据公认会计原则提供的财务信息的替代品。此外,其他公司,包括我们行业的公司,可能会以不同的方式计算标题相似的非公认会计准则指标,或者可能使用其他衡量标准来评估其业绩。下文提供了每项非公认会计准则财务指标与根据公认会计原则列报的最直接可比财务指标的对账表。鼓励投资者审查相关的GAAP财务指标以及这些非公认会计准则财务指标与其最直接可比的GAAP财务指标的对账情况,不要依赖任何单一的财务指标来评估我们的业务。在评估这些非公认会计准则财务指标时,您应该意识到,将来我们预计将产生与本演示文稿中的调整相似的费用。我们对非公认会计准则财务指标的列报不应被解释为推断我们的未来业绩不会受到这些支出或任何异常或非经常性项目的影响。
调整后的毛利和调整后的毛利率
调整后的毛利是一项非公认会计准则财务指标,我们将其定义为收入减去收入成本,不包括折旧和摊销,不包括股票薪酬和遣散费。我们将调整后的毛利率定义为调整后的毛利除以收入。我们认为,调整后的毛利和调整后的毛利率对投资者很有用,因为它们消除了某些非现金支出的影响,并允许在不同时期之间直接比较这些指标,而不会受到非现金支出和某些其他非经常性运营支出的影响。
调整后 EBITDA
调整后的息税折旧摊销前利润是一项非公认会计准则财务指标,我们将其定义为调整后的净收益(亏损),不包括利息支出(收入)、净额、所得税支出(收益)、折旧和摊销、股票薪酬、收购和整合相关成本、商誉减值、或有对价公允价值变化、遣散费和其他费用(收入)。遣散费包括与资源调整相关的遣散费。其他支出(收入)包括外汇损益。我们认为,调整后的息税折旧摊销前利润为投资者提供了有关管理层评估的同期业绩的有用信息,并与我们过去的财务业绩进行了比较。我们认为,与业内其他公司相比,调整后的息税折旧摊销前利润可用于评估我们的经营业绩,因为该衡量标准通常可以消除某些项目的影响,这些项目可能因与整体经营业绩无关的原因而因公司而异。
调整后的毛利、调整后的毛利率和调整后的息税折旧摊销前利润有一定的限制,包括它们不包括某些非现金费用(例如折旧和摊销)的影响,而标的资产可能需要更换并导致现金资本支出,以及股票薪酬支出,这是一项经常性费用。
下表显示了所示期间我们的收入与调整后毛利润的对账情况:
| | 在结束的三个月里 | | ||||
| | 5 月 31 日 | | ||||
| | 2023 |
| 2022 |
| ||
| | (以千计,百分比除外) |
| ||||
收入 | | $ | 93,226 | | $ | 85,528 |
|
减去: | |
| | |
| |
|
收入成本,不包括折旧和摊销 | | | (54,203) | | | (47,615) |
|
毛利,不包括折旧和摊销 |
| | 39,023 |
| | 37,913 | |
添加: |
| |
|
| |
| |
股票薪酬、收入成本 |
| | 911 |
| | 1,128 | |
遣散费、收入成本 | | | 634 | | | — | |
调整后的毛利 | | $ | 40,568 | | $ | 39,041 | |
毛利率,不包括折旧和摊销 | |
| 41.9 | % |
| 44.3 | % |
调整后的毛利率 | |
| 43.5 | % |
| 45.6 | % |
下表显示了所示期间调整后的息税折旧摊销前利润与净亏损的对账情况:
| | 在结束的三个月里 | ||||
| | 5 月 31 日 | ||||
| | 2023 |
| 2022 | ||
| | (以千计) | ||||
净亏损 | | $ | (38,409) | | $ | (342,822) |
调整为: |
| |
|
| |
|
利息支出(收入),净额 |
| | (921) |
| | 634 |
所得税(福利)支出 |
| | 91 |
| | (3,899) |
折旧和摊销 |
| | 11,640 |
| | 11,576 |
股票薪酬 |
| | 14,278 |
| | 19,389 |
收购和整合相关成本(1) |
| | 27 |
| | — |
商誉减值 | | | — | | | 299,705 |
遣散费(2) | | | 1,102 | | | — |
其他费用(收入) |
| | (390) |
| | 50 |
调整后 EBITDA | | $ | (12,582) | | $ | (15,367) |
(1) | 在截至2023年5月31日的三个月中,收购和整合相关费用是与通过收购PlushCare继承的诉讼相关的费用。详情请参阅我们的简明合并财务报表中的附注10。 |
(2) | 遣散费是指与管理层采取的劳动力调整行动相关的费用。 |