附件99.1
SEA Limited报告2022年第四季度和全年业绩
新加坡，2023年3月7日-Sea Limited(纽约证券交易所股票代码：SE)(“Sea”或“本公司”)今天公布了截至2022年12月31日的第四季度和全年的财务业绩。
SEA董事长兼集团首席执行官Forrest Li表示：“我们将在更坚实的基础上开始2023年的工作。”自去年年底以来，我们专注于效率和盈利能力的决定性战略已经推动了有意义的利润改善。我们在第四季度实现了正的总净收入 ，展示了我们基础业务模式的实力和弹性以及我们 团队的执行能力。随着我们继续这一转型并保持对可持续增长的关注，我们的方法是做得更少，但做得更好，因为我们 在我们的数字生态系统中为我们的用户服务。
“鉴于宏观不确定性和我们最近的强劲增长，我们正在密切关注市场环境，我们将继续相应地调整我们的步伐和微调我们的运营。 虽然我们的业绩可能会有短期波动，但我们仍然对我们市场的长期增长潜力保持高度信心 ，并完全专注于抓住这个机会。”
2022年第四季度亮点
| § | 集团化 |
| o | GAAP总收入为35亿美元，同比增长7.1%。 | |
| o | 毛利润总额为17亿美元，同比增长29.5%。 | |
| o | 总净收入转为正数，为4.228亿美元，而2021年第四季度为616.3美元。净收入总额为： |
| § | 受到与数字娱乐业务的某些历史投资有关的1.777亿美元商誉减值的负面影响，以及 | |
| § | 受下文讨论的债务清偿净收益1.997亿美元的积极影响，以及某些费用的先前应计项目约1.3亿美元的冲销(“应计项目 冲销”)。当我们做出强烈转向明确关注成本效率的管理层决定时，由于先前对某些费用的估计发生变化，本季度的应计项目发生了逆转 。 |
| o | 调整后的EBITDA合计1转正至4.957亿美元，而2021年第四季度为(492.1)百万美元 。如上所述，调整后EBITDA总额也受到约1.3亿美元应计项目冲销的积极影响 。 | |
| o | 截至2022年12月31日，现金、现金等价物和短期投资为69亿美元，较2022年9月30日净变化401.6万美元。不包括用于回购如下所述收益的未偿还可转换债券的现金对价，现金、现金等价物和短期投资将从2022年9月30日起增加2.098亿美元。 |
1
| o | 于第四季度，本公司回购了2026年到期的0.25%可转换优先票据(“2026年可转换优先票据”)本金总额8.172亿美元，现金代价为6.113亿美元。这带来了1.997亿美元的债务清偿收益，包括620万美元的加速递延发行成本和770万美元的未来利息支付节省 。截至本报告日期，2026年可转债的本金总额约为21亿美元。 |
| § | 电子商务 |
| o | GAAP营收21亿美元，同比增长31.8%。基于不变货币假设2， GAAP收入同比增长42.3%。 | |
| o | GAAP收入包括18亿美元的GAAP市场收入，其中包括核心市场收入和增值服务收入，同比增长43.5%。 |
| · | 核心市场收入，主要由基于交易的费用和广告收入组成，同比增长53.9%，达到11亿美元。 | |
| · | 增值服务收入同比增长29.2%，达到7亿美元，主要由与物流服务相关的收入构成。 |
| o | 调整后的EBITDA1转为正数至1.961亿美元，而2021年第四季度为877.7美元。如前所述，调整后的EBITDA受到约80,000,000美元应计项目冲销的积极影响。 |
| § | 亚洲市场调整后的EBITDA为3.2亿美元，而2021年第四季度的EBITDA为525.8美元。 | |
| § | 其他市场的调整后息税折旧摊销前利润为123.9美元 万美元，而2021年第四季度为352.0美元。在巴西，单位经济效益继续显著改善，每个订单的贡献利润率亏损环比增长53.9%，达到0.47美元。 |
| o | 总订单为17亿，而2021年第四季度为20亿。总商品价值(GMV)为180亿美元，而2021年第四季度为182亿美元。基于不变货币的假设 2，GMV同比上涨7.7%。从2023年开始，我们将从季度披露过渡到年度披露此类 运营指标。 |
| § | 数字娱乐 |
| o | 公认会计准则的收入为9.489亿美元，而上一季度为8.929亿美元。 | |
| o | 预订3为5.436亿美元，而上一季度为6.647亿美元。 | |
| o | 调整后的EBITDA1为2.582亿美元，而上一季度为2.899亿美元。 | |
| o | 调整后的EBITDA占2022年第四季度预订量的47.5%，而上一季度为43.6%。 | |
| o | 季度活跃用户为4.855亿，而上一季度为5.682亿。 | |
| o | 季度付费用户为4360万，付费用户比率为9.0%，而上一季度为9.1% 。 | |
| o | 每个用户的平均预订量为1.1美元，而上一季度为1.2美元。 |
2
| § | 数字金融服务 |
| o | GAAP营收为3.802亿美元，同比增长92.5%。 |
| o | 调整后的EBITDA1转为正数至7,560万美元，而2021年第四季度为(149.8)万美元。 |
| o | 截至2022年第四季度末，应收贷款总额为21亿美元，扣除2.388亿美元的信贷损失拨备。逾期90天以上的不良贷款占我们应收贷款总额的百分比 从2022年第三季度的不到4%下降到不到2%。这主要是由于根据我们对历史信用损失的评估，第四季度某市场的贷款冲销期 从180天缩短至120天。如果没有核销期的这一变化，这一比率将约为5%。 |
2022年全年亮点
| § | 集团化 |
| o | GAAP总收入为124亿美元，同比增长25.1%。 |
| o | 毛利润总额为52亿美元，同比增长33.1%。 |
| o | 净亏损总额为17亿美元，同比增长18.9%。 |
| o | 调整后的EBITDA合计1为878.1百万美元，而2021年全年为593.6百万美元。 |
| § | 电子商务 |
| o | GAAP营收73亿美元，同比增长42.3%。基于不变货币假设2， GAAP收入同比增长49.1%。 |
| o | GAAP收入包括62亿美元的GAAP市场收入，其中包括核心市场收入和增值服务收入，同比增长52.0%。 |
| o | 调整后的EBITDA1为17亿美元，与2021年全年的26亿美元相比增长了33.8%。 |
| o | 订单总额为76亿美元，同比增长23.7%。 |
| o | GMV为735亿美元，同比增长17.6%。基于不变货币假设2，GMV 同比上涨24.0%。 |
| § | 数字娱乐 |
| o | GAAP收入为39亿美元，而2021年全年为43亿美元。 |
| o | 预订3为28亿美元，而2021年全年为46亿美元。 |
| o | 调整后的EBITDA1为13亿美元，而2021年全年为28亿美元。 |
| o | 调整后的EBITDA占2022年全年预订量的47.7%，而2021年全年的预订量为60.4%。 |
| § | 数字金融服务 |
| o | 公认会计准则收入为12亿美元，同比增长160.1。 |
| o | 调整后的EBITDA1为228.6百万美元，而2021年全年为616.9百万美元。 |
3
1有关使用非公认会计准则财务计量的讨论，见“非公认会计准则财务计量”。
2本期和可比上期 使用相同的汇率，而不是各自期间的实际汇率，将当地货币金额折算成美元。
3数字娱乐部门的GAAP收入 加上数字娱乐递延收入的变化。此运营指标用作我们的 用户在可归因于我们的数字娱乐部门的适用期间花费的现金的近似值。
4
未经审计的财务结果摘要
(除 每股数据外，金额以千美元“$”表示)
| 截至12月31日的三个月， | 全年 截至12月31日， | |||||||||||||||||||||||
| 2021 | 2022 | 2021 | 2022 | |||||||||||||||||||||
| $ | $ | 同比增长% | $ | $ | 同比增长% | |||||||||||||||||||
| 收入 | ||||||||||||||||||||||||
| 服务收入 | ||||||||||||||||||||||||
| 数字娱乐 | 1,415,044 | 948,857 | (32.9 | )% | 4,320,013 | 3,877,163 | (10.3 | )% | ||||||||||||||||
| 电子商务和其他服务 | 1,482,665 | 2,231,133 | 50.5 | % | 4,564,617 | 7,463,173 | 63.5 | % | ||||||||||||||||
| 货物销售 | 324,405 | 271,594 | (16.3 | )% | 1,070,560 | 1,109,369 | 3.6 | % | ||||||||||||||||
| 3,222,114 | 3,451,584 | 7.1 | % | 9,955,190 | 12,449,705 | 25.1 | % | |||||||||||||||||
| 收入成本 | ||||||||||||||||||||||||
| 服务成本 | ||||||||||||||||||||||||
| 数字娱乐 | (374,783 | ) | (242,470 | ) | (35.3 | )% | (1,230,082 | ) | (1,077,017 | ) | (12.4 | )% | ||||||||||||
| 电子商务和其他服务 | (1,235,351 | ) | (1,282,174 | ) | 3.8 | % | (3,825,826 | ) | (5,194,065 | ) | 35.8 | % | ||||||||||||
| 销货成本 | (301,252 | ) | (229,627 | ) | (23.8 | )% | (1,003,547 | ) | (993,346 | ) | (1.0 | )% | ||||||||||||
| (1,911,386 | ) | (1,754,271 | ) | (8.2 | )% | (6,059,455 | ) | (7,264,428 | ) | 19.9 | % | |||||||||||||
| 毛利 | 1,310,728 | 1,697,313 | 29.5 | % | 3,895,735 | 5,185,277 | 33.1 | % | ||||||||||||||||
| 其他营业收入 | 72,294 | 68,453 | (5.3 | )% | 287,946 | 279,184 | (3.0 | )% | ||||||||||||||||
| 销售和市场营销费用 | (1,219,858 | ) | (473,620 | ) | (61.2 | )% | (3,829,743 | ) | (3,269,223 | ) | (14.6 | )% | ||||||||||||
| 一般和行政费用(3) | (284,065 | ) | (352,321 | ) | 24.0 | % | (987,868 | ) | (1,437,612 | ) | 45.5 | % | ||||||||||||
| 信贷损失准备金(3) | (34,532 | ) | (175,103 | ) | 407.1 | % | (117,427 | ) | (513,690 | ) | 337.5 | % | ||||||||||||
| 研发费用 | (286,642 | ) | (244,195 | ) | (14.8 | )% | (831,703 | ) | (1,376,501 | ) | 65.5 | % | ||||||||||||
| 商誉减值 | - | (177,663 | ) | - | - | (354,943 | ) | - | ||||||||||||||||
| 总运营费用 | (1,752,803 | ) | (1,354,449 | ) | (22.7 | )% | (5,478,795 | ) | (6,672,785 | ) | 21.8 | % | ||||||||||||
| 营业(亏损)收入 | (442,075 | ) | 342,864 | (177.6 | )% | (1,583,060 | ) | (1,487,508 | ) | (6.0 | )% | |||||||||||||
| 营业外(亏损)收入，净额 | (70,995 | ) | 34,973 | (149.3 | )% | (132,124 | ) | (13,025 | ) | (90.1 | )% | |||||||||||||
| 所得税(费用)抵免 | (105,609 | ) | 43,461 | (141.2 | )% | (332,865 | ) | (168,395 | ) | (49.4 | )% | |||||||||||||
| 股权被投资人的业绩份额 | 2,390 | 1,540 | 35.6 | % | 5,019 | 11,156 | 122.3 | % | ||||||||||||||||
| 净(亏损)收益 | (616,289 | ) | 422,838 | (168.6 | )% | (2,043,030 | ) | (1,657,772 | ) | (18.9 | )% | |||||||||||||
| (亏损)Sea Limited普通股股东应占每股收益： | ||||||||||||||||||||||||
| 基本信息 | (1.12 | ) | 0.76 | (167.9 | )% | (3.84 | ) | (2.96 | ) | (22.9 | )% | |||||||||||||
| 稀释 | (1.12 | ) | 0.72 | (164.3 | )% | (3.84 | ) | (2.96 | ) | (22.9 | )% | |||||||||||||
| 数字娱乐递延收入的变化 | (333,300 | ) | (405,262 | ) | 21.6 | % | 276,352 | (1,125,294 | ) | (507.2 | )% | |||||||||||||
| 数字娱乐调整后的EBITDA(1) | 602,565 | 258,233 | (57.1 | )% | 2,775,957 | 1,313,091 | (52.7 | )% | ||||||||||||||||
| 电子商务调整后的EBITDA(1) | (877,737 | ) | 196,146 | (122.3 | )% | (2,554,221 | ) | (1,690,554 | ) | (33.8 | )% | |||||||||||||
| 数字金融服务调整后的EBITDA(1) | (149,813 | ) | 75,601 | (150.5 | )% | (616,924 | ) | (228,560 | ) | (63.0 | )% | |||||||||||||
| 调整后的EBITDA用于其他服务(1) | (56,859 | ) | (25,437 | ) | (55.3 | )% | (170,211 | ) | (239,149 | ) | 40.5 | % | ||||||||||||
| 未分配费用(2) | (10,296 | ) | (8,887 | ) | (13.7 | )% | (28,196 | ) | (32,962 | ) | 16.9 | % | ||||||||||||
| 调整后的EBITDA合计(1) | (492,140 | ) | 495,656 | (200.7 | )% | (593,595 | ) | (878,134 | ) | 47.9 | % | |||||||||||||
(1)有关使用非公认会计准则财务计量的讨论， 见“非公认会计准则财务计量”。
(2)调整后EBITDA总额中的未分配支出主要与一般和公司行政成本有关，如专业费用和其他 未分配给分部的杂项项目。由于首席运营决策者(“CODM”)没有将这些费用作为部门业绩的一部分进行审查，因此这些费用不包括在部门业绩中。
(3) 信贷损失准备金以前记录在一般和行政费用中。
5
截至2022年12月31日的三个月与截至2021年12月31日的三个月
收入
我们的GAAP总收入从2021年第四季度的32亿美元增长到2022年第四季度的35亿美元，增幅为7.1%。
| • | 数字娱乐：GAAP收入为9.489亿美元，而2021年第四季度为14亿美元，这主要归因于用户参与度和货币化的持续放缓。 |
| • | 电子商务和其他服务：GAAP收入从2021年第四季度的15亿美元增长到2022年第四季度的22亿美元，增幅为50.5%，这主要是由于我们电子商务业务的货币化改善和我们的信贷业务的增长。 |
| • | 货物销售：GAAP收入为2.716亿美元，而2021年第四季度为3.244亿美元。 |
收入成本
我们的总收入成本从2021年第四季度的19亿美元下降到2022年第四季度的18亿美元，降幅为8.2%。
| • | 数字娱乐：收入成本从2021年第四季度的3.748亿美元下降到2022年第四季度的2.425亿美元，降幅为35.3%，与数字娱乐收入的下降基本一致。 |
| • | 电子商务和其他服务：我们电子商务和其他服务部门的总收入成本为13亿美元，而2021年第四季度为12亿美元。毛利率的提高主要归功于我们更好的成本效益。 |
| • | 售出商品成本：销售成本从2021年第四季度的3.013亿美元降至2022年第四季度的2.296亿美元，降幅为23.8%。 |
其他营业收入
2022年第四季度和2021年第四季度，我们的其他营业收入分别为6850万美元 和7230万美元。其他营业收入主要包括电子商务相关物流服务商的回扣。
6
销售和营销费用
我们的总销售和营销费用从2021年第四季度的12亿美元下降到2022年第四季度的4.736亿美元，降幅为61.2%。下表列出了我们主要报告部门的销售和营销费用细目。金额以千美元(“美元”)为单位。
| 截至12月31日的三个月， | ||||||||||||
| 2021 | 2022 | 同比增长% | ||||||||||
| 销售和营销费用 | $ | $ | ||||||||||
| 数字娱乐 | 109,625 | 43,262 | (60.5 | )% | ||||||||
| 电子商务 | 840,727 | 379,369 | (54.9 | )% | ||||||||
| 数字金融服务 | 228,729 | 29,918 | (86.9 | )% | ||||||||
所有主要报告部门的销售和营销费用减少主要归功于我们继续优化运营成本和实现更高的成本效率 。
一般和行政费用
我们的一般和行政费用从2021年第四季度的2.841亿美元增加到2022年第四季度的3.523亿美元，增幅为24.0%。这一增长主要是由于退出非核心市场和某些资产剥离而产生的减值成本。
信贷损失准备
我们的信贷损失拨备从2021年第四季度的3,450万美元增加到2022年第四季度的1.751亿美元，增幅为407.1% ，这主要是由于我们贷款账簿的增长。
研究和开发费用
我们的研发费用从2021年第四季度的2.866亿美元下降到2022年第四季度的2.442亿美元，降幅为14.8%，这主要是由于前面所述的应计项目逆转的影响。
商誉减值
我们在2022年第四季度录得1.777亿美元的商誉减值，而2021年第四季度为零。商誉减值主要是由于我们 处置或关闭数字娱乐业务的某些历史投资的战略决定。
7
营业外收益或亏损，净额
营业外收入或亏损包括利息收入、利息支出、投资损益、汇兑损益和债务清偿损益。我们在2022年第四季度录得净营业外收益3,500万美元，而2021年第四季度录得净营业外亏损7,100万美元 。我们在2022年第四季度的营业外收入主要是由于债务清偿带来的1.997亿美元的净收益，但部分被更广泛市场估值较低而确认的投资亏损所抵消。
所得税抵免或费用
我们在2022年第四季度的所得税净抵免为4350万美元 ，而2021年第四季度的所得税净支出为1.056亿美元。所得税 抵免主要是由于确认了电子商务业务结转亏损中的递延税项资产，部分抵消了数字娱乐业务产生的所得税 。
净收益或净亏损
由于上述原因，我们在2022年第四季度的净收益为4.228亿美元，而2021年第四季度的净亏损为6.163亿美元。
Sea Limited普通股股东应占基本和摊薄每股收益或亏损
SEA Limited普通股股东在2022年第四季度的每股基本收益为0.76美元，而SEA Limited普通股股东在2021年第四季度的每股基本亏损为1.12美元。
于2022年第四季度，Sea Limited普通股股东应占摊薄每股收益为0.72美元。
8
截至2022年12月31日的全年与截至2021年12月31日的全年的比较
收入
截至2022年12月31日的全年，我们的GAAP总收入增长了25.1%，达到124亿美元，而截至2021年12月31日的全年为100亿美元。
| • | 数字娱乐：截至2022年12月31日的全年GAAP收入为39亿美元，而截至2021年12月31日的全年为43亿美元，这主要归因于用户参与度持续放缓和 货币化。 |
| • | 电子商务和其他服务：截至2022年12月31日的全年，GAAP收入增长63.5%，达到75亿美元，而截至2021年12月31日的全年为46亿美元，这主要是由于我们的电子商务业务的货币化改善和我们的信贷业务的增长。 |
| • | 商品销售：截至2022年12月31日的全年，GAAP收入为11亿美元，同比相对稳定。 |
收入成本
截至2022年12月31日的全年，我们的总收入成本从截至2021年12月31日的61亿美元增加到73亿美元，增幅为19.9%。
| • | 数字娱乐：截至2022年12月31日的全年收入成本下降12.4%至11亿美元，而截至2021年12月31日的全年收入成本为12亿美元，与数字娱乐收入的下降基本一致。 |
| • | 电子商务和其他服务：截至2022年12月31日的全年，我们电子商务和其他服务部门的收入成本合计增长了35.8%，达到52亿美元，而截至2021年12月31日的全年收入为38亿美元。这主要是由于订单增长带来的物流成本上升以及与电子商务市场增长相关的其他成本。 毛利率的提高主要是由于核心市场收入的增长和更高的毛利率。 |
| • | 售出商品成本：截至2022年12月31日的全年销售成本为10亿美元。 |
其他营业收入
截至2022年12月31日的全年，我们的其他营业收入为2.792亿美元 ，而截至2021年12月31日的全年为2.879亿美元。其他营业收入主要包括电子商务相关物流服务商的回扣。
9
销售和营销费用
截至2022年12月31日的全年，我们的总销售和营销费用下降了14.6%，从截至2021年12月31日的38亿美元降至33亿美元。下表列出了我们主要报告部门的销售和营销费用细目。金额以千 美元(“$”)表示。
全年 截至12月31日， | ||||||||||||
| 2021 | 2022 | 同比增长% | ||||||||||
| 销售和营销费用 | $ | $ | ||||||||||
| 数字娱乐 | 357,106 | 268,061 | (24.9 | )% | ||||||||
| 电子商务 | 2,630,401 | 2,328,636 | (11.5 | )% | ||||||||
| 数字金融服务 | 742,702 | 508,089 | (31.6 | )% | ||||||||
所有主要报告部门的销售和营销费用减少主要归功于我们继续优化运营成本和实现更高的成本效益的努力。
一般和行政费用
截至2022年12月31日的全年，我们的一般和行政费用增加了45.5%，从截至2021年12月31日的全年的9.879亿美元增加到14亿美元。 增长的主要原因是员工成本增加，这主要是由于全年平均员工人数增加，以及为支持员工人数增长而增加的办公设施和相关费用。
信贷损失准备
我们的信贷损失准备金在截至2022年12月31日的全年增加了337.5% 至5.137亿美元，而截至2021年12月31日的全年为1.174亿美元，这主要是由于我们贷款账簿的增长 。
研究和开发费用
在截至2022年12月31日的全年中，我们的研发费用增长了65.5%，从截至2021年12月31日的全年的8.317亿美元增至14亿美元。 这主要是由于该年平均员工人数增加导致研发人员成本增加所致。
商誉减值
我们在截至2022年12月31日的全年录得商誉减值3.549亿美元，而截至2021年12月31日的全年为零。商誉减值 主要是由于与我们之前收购相关的商誉账面金额的变化，主要是由于市场不确定性导致估值较低，以及我们处置或关闭数字娱乐业务的某些历史投资的战略决定 。
10
营业外收益或亏损，净额
营业外收入或亏损主要包括利息收入、利息支出、投资收益(亏损)、汇兑收益(亏损)和债务清偿收益(亏损)。 截至2022年12月31日的全年录得营业外净亏损1,300万美元，而截至2021年12月31日的全年净营业外亏损 为1.321亿美元。
所得税费用
截至2022年12月31日和2021年12月31日的全年，我们的所得税净支出分别为1.684亿美元和3.329亿美元。较低的所得税支出主要是由于我们的电子商务业务从结转亏损中确认了递延税项资产，以及我们的数字娱乐业务产生了较低的所得税支出 。
净亏损
由于上述原因，我们于截至2022年及2021年12月31日止全年分别录得净亏损17亿美元及20亿美元。
Sea Limited普通股股东应占每股基本亏损和摊薄亏损
截至2022年12月31日止全年，Sea Limited普通股股东应占每股基本及摊薄亏损为2.96美元，而截至2021年12月31日止全年则为3.84美元。
11
网络广播和电话会议信息
公司管理层将于今天召开电话会议，回顾SEA的业务和财务业绩。
电话会议和网络直播详情如下：
| 日期和时间： |
美国东部时间2023年3月7日上午7：30 新加坡/香港时间2023年3月7日晚上8：30
| |
| 网络直播链接： |
Https://event.choruscall.com/mediaframe/webcast.html?webcastid=xHK3DVEZ
| |
| 拨入号码： | US Toll Free: 1-888-317-6003 | Hong Kong: 800-963-976 |
| 国际：1-412-317-6061 | Singapore: 800-120-5863 | |
|
英国：08-082-389-063
|
||
| 参与者的密码： | 6144794 | |
电话会议的重播将在公司的投资者关系网站(www.sea.com/Investors/home)上收看。存档的网络广播将在上面的同一个 链接上提供。
如有查询，请联络：
投资者/分析师：ir@sea.com
媒体：media@sea.com
关于Sea Limited
SEA Limited(纽约证券交易所股票代码：SE)是一家全球领先的消费互联网公司，于2009年在新加坡成立。它的使命是用技术改善消费者和小企业的生活。SEA 运营着数字娱乐、电子商务以及数字支付和金融服务的三大核心业务，分别称为 Garena、Shopee和SeaMoney。Garena是全球领先的在线游戏开发商和发行商。Shopee是东南亚和台湾地区最大的泛区域电子商务平台。SeaMoney是东南亚领先的数字支付和金融服务提供商 。
12
前瞻性陈述
本公告包含前瞻性陈述。 这些陈述是根据1995年美国私人证券诉讼改革法的“安全港”条款作出的。 这些前瞻性陈述可以通过诸如“可能”、“可能”、“将会”、“预期”、“目标”、“未来”、“打算”、“计划”、“相信”、“估计”、“可能”等术语来识别，“潜在”、“自信”、“指导”和类似的 陈述。除其他事项外，非历史事实的陈述，包括关于SEA的信念和预期的陈述，本公告中的业务、财务和市场前景以及管理层的预测，以及SEA的战略和运营计划，均包含前瞻性陈述。SEA还可以在其提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的定期报告、提交给股东的年度报告、新闻稿、 和其他书面材料，以及其高级管理人员、董事或员工向第三方所作的口头陈述中作出书面或口头的前瞻性陈述。前瞻性陈述 涉及固有风险和不确定性。许多因素可能导致实际结果与前瞻性陈述中包含的结果大不相同，包括但不限于：SEA的目标和战略；其未来的业务发展； 财务状况、财务业绩和经营结果；数字娱乐、电子商务和数字金融服务行业在其运营的市场(包括这些行业内的细分市场)的预期增长和市场规模；其收入、成本或支出的预期变化或指引；其继续来源的能力, 开发和提供新的和有吸引力的在线游戏，并提供其他引人入胜的数字娱乐内容；其数字娱乐、电子商务和数字金融服务业务的预期增长；对其用户基础、参与度和货币化增长的预期； 继续开发新技术和/或升级其现有技术的能力；对其融资活动收益的使用的预期，包括其后续股票发行和可转换票据发行；其市场的增长和趋势以及其行业的竞争；与其行业相关的政府政策和法规，包括任何政府命令或行动对其企业的影响；其市场的一般经济、政治、社会和商业状况；广泛的 卫生事态发展的影响，包括新冠肺炎大流行，及其应对措施(例如自愿和在某些情况下强制隔离，以及对旅行和商业、社交和其他活动的关闭和其他限制，以及有效的 疫苗或治疗的获得)；以及针对新冠肺炎大流行进一步开放的经济体的影响。有关这些风险和其他风险的更多信息，请参见SEA提交给美国证券交易委员会的文件。本新闻稿和附件中提供的所有信息均为截至本新闻稿发布之日的信息，除适用法律要求外，SEA不承担更新任何前瞻性声明的义务。
13
非公认会计准则财务指标
为了补充我们根据美国公认会计原则编制和列报的合并财务报表，我们使用以下非公认会计原则财务指标来帮助评估我们的经营业绩 ：
| · | 数字娱乐部门的“调整后EBITDA”是指扣除基于股份的补偿和商誉减值前的营业收入(亏损)，加上(A)折旧和摊销费用，以及(B)递延收入及其相关成本变化对数字娱乐部门的净影响。 我们相信，该部门调整后的EBITDA有助于确定我们经营业绩的潜在趋势，增强他们对过去业绩和未来前景的了解 。 |
| · | 对于我们的电子商务部门、数字金融服务部门和其他服务部门来说，“调整后的EBITDA”是指扣除股权薪酬前的营业收入(亏损) 加上折旧和摊销费用。我们相信，分部调整后的EBITDA有助于识别我们经营业绩的潜在趋势，从而加强他们对过去业绩和未来前景的了解。 |
| · | “调整后EBITDA总额”是指我们所有部门的调整后EBITDA总和，加上未分配费用。我们相信，调整后的EBITDA总额有助于 识别我们经营业绩的潜在趋势，增强他们对过去业绩和未来前景的了解。 |
这些非公认会计准则财务指标作为分析工具有其局限性。以上任何财务措施都不应单独考虑或解释为收入、净亏损/收入或任何其他业绩衡量指标或经营业绩指标的替代方案。此处提供的这些非公认会计准则财务指标 可能无法与其他公司提供的类似名称的指标相比较。其他公司可能会以不同的方式计算类似的标题指标，限制它们作为SEA数据的比较指标的有用性。我们通过将非GAAP财务指标与其最接近的美国GAAP财务指标进行协调来弥补这些限制 在评估我们的业绩时应考虑所有这些因素。我们鼓励您全面审查我们的财务信息，不要依赖任何单一的财务衡量标准。
14
下表提供了我们报告部门的精选财务信息 、与GAAP财务指标最直接可比的非GAAP财务指标以及财务指标之间的相关 对账。除股票数量和每股数据外，金额以数千美元(“$”)表示。
| 截至2022年12月31日的三个月 | ||||||||||||||||||||||||
| 数字娱乐 | 电子商务 | 数位 金融 服务 | 其他 服务(1) | 未分配 费用(2) | 已整合 | |||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 营业收入(亏损) | 400,165 | 109,486 | 61,841 | (28,714 | ) | (199,914 | ) | 342,864 | ||||||||||||||||
| 递延收入及其相关成本变化的净影响 | (331,321 | ) | - | - | - | - | (331,321 | ) | ||||||||||||||||
| 折旧及摊销 | 11,726 | 86,660 | 13,760 | 3,277 | - | 115,423 | ||||||||||||||||||
| 基于股份的薪酬 | - | - | - | - | 191,027 | 191,027 | ||||||||||||||||||
| 商誉减值 | 177,663 | - | - | - | - | 177,663 | ||||||||||||||||||
| 调整后的EBITDA | 258,233 | 196,146 | 75,601 | (25,437 | ) | (8,887 | ) | 495,656 | ||||||||||||||||
| 截至2021年12月31日的三个月 | ||||||||||||||||||||||||
| 数位 娱乐 | 电子商务 | 数位 财务 服务 | 其他 服务(1) | 未分配 费用(2) | 已整合 | |||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 营业收入(亏损) | 858,831 | (941,028 | ) | (157,647 | ) | (59,138 | ) | (143,093 | ) | (442,075 | ) | |||||||||||||
| 递延收入及其相关成本变化的净影响 | (266,399 | ) | - | - | - | - | (266,399 | ) | ||||||||||||||||
| 折旧及摊销 | 10,133 | 63,291 | 7,834 | 2,279 | - | 83,537 | ||||||||||||||||||
| 基于股份的薪酬 | - | - | - | - | 132,797 | 132,797 | ||||||||||||||||||
| 调整后的EBITDA | 602,565 | (877,737 | ) | (149,813 | ) | (56,859 | ) | (10,296 | ) | (492,140 | ) | |||||||||||||
(1) 多个业务 活动的组合不符合可报告细分市场的量化门槛，将组合在一起，称为“其他服务”。
(2)未分配支出主要是 与基于股份的薪酬、不属于我们的可报告分类的先前收购的商誉减值以及未分配给分类的一般和公司行政成本(如专业费用和其他杂项项目)有关。这些费用 不包括在部门业绩中，因为CODM不会将其作为部门业绩的一部分进行审查。
15
| 截至2022年12月31日的全年 | ||||||||||||||||||||||||
| 数位 娱乐 | 电子商务 | 数位 财务 服务 | 其他 服务(1) | 未分配 费用(2) | 已整合 | |||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 营业收入(亏损) | 1,971,416 | (2,013,360 | ) | (277,264 | ) | (252,162 | ) | (916,138 | ) | (1,487,508 | ) | |||||||||||||
| 递延收入及其相关成本变化的净影响 | (879,809 | ) | - | - | - | - | (879,809 | ) | ||||||||||||||||
| 折旧及摊销 | 43,821 | 322,806 | 48,704 | 13,013 | - | 428,344 | ||||||||||||||||||
| 基于股份的薪酬 | - | - | - | - | 705,896 | 705,896 | ||||||||||||||||||
| 商誉减值 | 177,663 | - | - | - | 177,280 | 354,943 | ||||||||||||||||||
| 调整后的EBITDA | 1,313,091 | (1,690,554 | ) | (228,560 | ) | (239,149 | ) | (32,962 | ) | (878,134 | ) | |||||||||||||
| 截至2021年12月31日的全年 | ||||||||||||||||||||||||
| 数位 娱乐 | 电子商务 | 数位 财务 服务 | 其他 服务(1) | 未分配 费用(2) | 已整合 | |||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 营业收入(亏损) | 2,500,081 | (2,766,566 | ) | (640,422 | ) | (177,633 | ) | (498,520 | ) | (1,583,060 | ) | |||||||||||||
| 递延收入及其相关成本变化的净影响 | 240,109 | - | - | - | - | 240,109 | ||||||||||||||||||
| 折旧及摊销 | 35,767 | 212,345 | 23,498 | 7,422 | - | 279,032 | ||||||||||||||||||
| 基于股份的薪酬 | - | - | - | - | 470,324 | 470,324 | ||||||||||||||||||
| 调整后的EBITDA | 2,775,957 | (2,554,221 | ) | (616,924 | ) | (170,211 | ) | (28,196 | ) | (593,595 | ) | |||||||||||||
(1) 多个业务 活动的组合不符合可报告细分市场的量化门槛，将组合在一起，称为“其他服务”。
(2)未分配支出主要是 与基于股份的薪酬、不属于我们的可报告分类的先前收购的商誉减值以及未分配给分类的一般和公司行政成本(如专业费用和其他杂项项目)有关。这些费用 不包括在部门业绩中，因为CODM不会将其作为部门业绩的一部分进行审查。
16
未经审计的中期简明合并经营报表
除股数和每股数据外，以千美元(“$”)表示的金额
| 这三个月 截至12月31日， |
这一年的 截至12月31日， |
|||||||||||||||
| 2021 | 2022 | 2021 | 2022 | |||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 收入 | ||||||||||||||||
| 服务收入 | ||||||||||||||||
| 数字娱乐 | 1,415,044 | 948,857 | 4,320,013 | 3,877,163 | ||||||||||||
| 电子商务和其他服务 | 1,482,665 | 2,231,133 | 4,564,617 | 7,463,173 | ||||||||||||
| 货物销售 | 324,405 | 271,594 | 1,070,560 | 1,109,369 | ||||||||||||
| 总收入 | 3,222,114 | 3,451,584 | 9,955,190 | 12,449,705 | ||||||||||||
| 收入成本 | ||||||||||||||||
| 服务成本 | ||||||||||||||||
| 数字娱乐 | (374,783 | ) | (242,470 | ) | (1,230,082 | ) | (1,077,017 | ) | ||||||||
| 电子商务和其他服务 | (1,235,351 | ) | (1,282,174 | ) | (3,825,826 | ) | (5,194,065 | ) | ||||||||
| 销货成本 | (301,252 | ) | (229,627 | ) | (1,003,547 | ) | (993,346 | ) | ||||||||
| 收入总成本 | (1,911,386 | ) | (1,754,271 | ) | (6,059,455 | ) | (7,264,428 | ) | ||||||||
| 毛利 | 1,310,728 | 1,697,313 | 3,895,735 | 5,185,277 | ||||||||||||
| 营业收入(费用)： | ||||||||||||||||
| 其他营业收入 | 72,294 | 68,453 | 287,946 | 279,184 | ||||||||||||
| 销售和市场营销费用 | (1,219,858 | ) | (473,620 | ) | (3,829,743 | ) | (3,269,223 | ) | ||||||||
| 一般和行政费用 | (284,065 | ) | (352,321 | ) | (987,868 | ) | (1,437,612 | ) | ||||||||
| 信贷损失准备金 | (34,532 | ) | (175,103 | ) | (117,427 | ) | (513,690 | ) | ||||||||
| 研发费用 | (286,642 | ) | (244,195 | ) | (831,703 | ) | (1,376,501 | ) | ||||||||
| 商誉减值 | – | (177,663 | ) | – | (354,943 | ) | ||||||||||
| 总运营费用 | (1,752,803 | ) | (1,354,449 | ) | (5,478,795 | ) | (6,672,785 | ) | ||||||||
| 营业(亏损)收入 | (442,075 | ) | 342,864 | (1,583,060 | ) | (1,487,508 | ) | |||||||||
| 利息收入 | 10,924 | 54,336 | 36,082 | 115,515 | ||||||||||||
| 利息支出 | (47,555 | ) | (10,809 | ) | (136,876 | ) | (45,396 | ) | ||||||||
| 投资损失，净额 | (18,917 | ) | (123,004 | ) | (43,502 | ) | (207,331 | ) | ||||||||
| 债务清偿净(损)利 | (4,737 | ) | 199,697 | (2,069 | ) | 199,697 | ||||||||||
| 汇兑(损)利 | (10,710 | ) | (85,247 | ) | 14,241 | (75,510 | ) | |||||||||
| (亏损)所得税前收入和股权投资人的业绩份额 | (513,070 | ) | 377,837 | (1,715,184 | ) | (1,500,533 | ) | |||||||||
| 所得税(费用)抵免 | (105,609 | ) | 43,461 | (332,865 | ) | (168,395 | ) | |||||||||
| 股权被投资人的业绩份额 | 2,390 | 1,540 | 5,019 | 11,156 | ||||||||||||
| 净(亏损)收益 | (616,289 | ) | 422,838 | (2,043,030 | ) | (1,657,772 | ) | |||||||||
| 可归因于非控股权益的净(收益)亏损 | (1,319 | ) | 3,960 | (3,729 | ) | 6,351 | ||||||||||
| Sea Limited普通股股东应占净(亏损)收入 | (617,608 | ) | 426,798 | (2,046,759 | ) | (1,651,421 | ) | |||||||||
| (亏损)每股收益： | ||||||||||||||||
| 基本信息 | (1.12 | ) | 0.76 | (3.84 | ) | (2.96 | ) | |||||||||
| 稀释 | (1.12 | ) | 0.72 | (3.84 | ) | (2.96 | ) | |||||||||
| 用于计算(亏损)每股收益的加权平均股份数： | ||||||||||||||||
| 基本信息 | 553,635,479 | 560,326,301 | 532,705,796 | 558,119,948 | ||||||||||||
| 稀释 | 553,635,479 | 611,938,691 | 532,705,796 | 558,119,948 | ||||||||||||
17
未经审计的中期压缩合并资产负债表
以千美元(“$”)表示的金额
| 截至12月31日， | ||||||||
| 2021 | 2022 | |||||||
| $ | $ | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产 | ||||||||
| 现金和现金等价物 | 9,247,762 | 6,029,859 | ||||||
| 受限现金 | 1,551,635 | 1,549,574 | ||||||
| 截至2021年12月31日和2022年12月31日，扣除信贷损失准备后的应收账款分别为5772美元和12818美元 | 388,308 | 268,814 | ||||||
| 预付费用和其他资产 | 1,401,863 | 1,798,651 | ||||||
| 截至2021年和2022年12月31日的应收贷款，扣除信贷损失准备后的净额分别为91,504美元和236,797美元 | 1,500,954 | 2,053,767 | ||||||
| 库存，净额 | 117,499 | 109,668 | ||||||
| 短期投资 | 911,281 | 864,258 | ||||||
| 关联方应付款项 | 16,095 | 13,421 | ||||||
| 流动资产总额 | 15,135,397 | 12,688,012 | ||||||
| 非流动资产 | ||||||||
| 财产和设备，净额 | 1,029,963 | 1,387,895 | ||||||
| 经营性租赁使用权资产净额 | 649,680 | 957,840 | ||||||
| 无形资产，净额 | 52,517 | 65,019 | ||||||
| 长期投资 | 1,052,861 | 1,253,593 | ||||||
| 预付费用和其他资产 | 124,521 | 135,616 | ||||||
| 截至2021年和2022年12月31日的应收贷款，扣除信贷损失准备后的净额分别为6,172美元和2,022美元 | 28,964 | 21,663 | ||||||
| 受限现金 | 38,743 | 17,724 | ||||||
| 递延税项资产 | 103,755 | 245,226 | ||||||
| 商誉 | 539,624 | 230,208 | ||||||
| 非流动资产总额 | 3,620,628 | 4,314,784 | ||||||
| 总资产 | 18,756,025 | 17,002,796 | ||||||
18
未经审计的中期压缩合并资产负债表
以千美元(“$”)表示的金额
| 截至12月31日， | ||||||||
| 2021 | 2022 | |||||||
| $ | $ | |||||||
| 负债和股东权益 | ||||||||
| 流动负债 | ||||||||
| 应付帐款 | 213,580 | 258,648 | ||||||
| 应计费用和其他应付款 | 1,519,938 | 1,396,613 | ||||||
| 应付保证金 | 465,850 | 1,316,395 | ||||||
| 托管客户应付款和预付款 | 1,789,973 | 1,862,325 | ||||||
| 应付关联方的款项 | 74,738 | 415 | ||||||
| 借款 | 100,000 | 88,410 | ||||||
| 经营租赁负债 | 186,494 | 269,968 | ||||||
| 可转换票据(1) | – | 31,237 | ||||||
| 递延收入 | 2,644,463 | 1,535,083 | ||||||
| 应付所得税 | 181,400 | 176,598 | ||||||
| 流动负债总额 | 7,176,436 | 6,935,692 | ||||||
| 非流动负债 | ||||||||
| 应计费用和其他应付款 | 76,234 | 87,072 | ||||||
| 经营租赁负债 | 491,313 | 756,818 | ||||||
| 递延收入 | 104,826 | 63,566 | ||||||
| 可转换票据(1) | 3,475,708 | 3,338,750 | ||||||
| 递延税项负债 | 6,992 | 9,967 | ||||||
| 未确认的税收优惠 | 107 | 107 | ||||||
| 非流动负债总额 | 4,155,180 | 4,256,280 | ||||||
| 总负债 | 11,331,616 | 11,191,972 | ||||||
19
未经审计的中期压缩合并资产负债表
以千美元(“$”)表示的金额
| 截至12月31日， | ||||||||
| 2021 | 2022 | |||||||
| $ | $ | |||||||
| 股东权益 | ||||||||
| A类普通股 | 204 | 258 | ||||||
| B类普通股 | 74 | 23 | ||||||
| 额外实收资本(1) | 14,622,292 | 14,559,690 | ||||||
| 累计其他综合损失 | (28,519 | ) | (111,215 | ) | ||||
| 法定储备金 | 6,144 | 12,490 | ||||||
| 累计赤字(1) | (7,201,498 | ) | (8,745,541 | ) | ||||
| 合计Sea Limited股东权益 | 7,398,697 | 5,715,705 | ||||||
| 非控制性权益 | 25,712 | 95,119 | ||||||
| 股东权益总额 | 7,424,409 | 5,810,824 | ||||||
| 总负债和股东权益 | 18,756,025 | 17,002,796 | ||||||
(1)本公司于2022年1月1日采用ASU 2020-06，采用修改后的追溯法，累计影响通过留存收益期初余额进行调整。作为采用的结果，我们的可转换票据余额增加了，额外实收资本和累计亏损相应减少。
20
未经审计的中期简明综合现金流量表
以千美元(“$”)表示的金额
| 截至以下三个月 12月31日， |
截至该年度为止 12月31日， |
|||||||||||||||
| 2021 | 2022 | 2021 | 2022 | |||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 经营活动产生的现金净额(用于) | (304,824 | ) | 319,691 | 208,649 | (1,055,692 | ) | ||||||||||
| 投资活动产生的现金净额(用于) | (1,775,510 | ) | 51,522 | (3,767,273 | ) | (2,428,809 | ) | |||||||||
| 融资活动产生(用于)的现金净额 | 385,993 | (513,711 | ) | 7,401,589 | 400,256 | |||||||||||
| 外汇汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响 | 6,509 | 109,112 | (58,218 | ) | (143,511 | ) | ||||||||||
| 现金、现金等价物和限制性现金净(减)增 | (1,687,832 | ) | (33,386 | ) | 3,784,747 | (3,227,756 | ) | |||||||||
| 期初现金、现金等价物和限制性现金 | 12,525,972 | 7,643,770 | 7,053,393 | 10,838,140 | ||||||||||||
| 期末现金、现金等价物和限制性现金(1) | 10,838,140 | 7,610,384 | 10,838,140 | 7,610,384 | ||||||||||||
(1)截至2022年12月31日，现金和现金等价物13,227美元计入预付费用和其他资产内待售资产。
截至2022年12月31日的三个月，投资活动产生的净现金为5,150万美元。这主要是由于为改善现金收益管理而从 定期存款及流动投资产品净收到1.234亿美元，但因购置物业及设备以支持现有业务而被抵销。截至2022年12月31日的三个月，用于融资活动的现金净额为5.137亿美元。这主要是由于用于回购6.113亿美元可转换票据的现金。
截至2022年12月31日止年度，用于投资活动的现金净额达24亿美元。这主要是由于应收贷款增加12亿美元 及购置物业及设备9.242亿美元以支持业务增长，以及净配售6,520万美元于定期存款及流动投资产品以改善现金收益管理。截至2022年12月31日的年度，融资活动产生的现金净额为4.003亿美元。这主要是由于应付存款增加942.6百万美元，被用于回购可转换票据的现金6.113亿美元所抵销。
21
该公司有三个应报告的部门，即数字娱乐、电子商务和数字金融服务。首席运营决策者(“CODM”)根据营收和运营的某些关键运营指标审查每个部门的业绩，并将这些结果用于分配资源和评估每个部门的财务业绩。金额以千美元为单位 (“$”)。
| 截至2022年12月31日的三个月 | ||||||||||||||||||||||||
| 数位 娱乐 | 电子商务 | 数位 财务 服务 | 其他 服务(1) | 未分配 费用(2) | 已整合 | |||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 收入 | 948,857 | 2,102,740 | 380,172 | 19,815 | - | 3,451,584 | ||||||||||||||||||
| 营业收入(亏损) | 400,165 | 109,486 | 61,841 | (28,714 | ) | (199,914 | ) | 342,864 | ||||||||||||||||
| 营业外收入，净额 | 34,973 | |||||||||||||||||||||||
| 所得税抵免 | 43,461 | |||||||||||||||||||||||
| 股权被投资人的业绩份额 | 1,540 | |||||||||||||||||||||||
| 净收入 | 422,838 | |||||||||||||||||||||||
| 截至2021年12月31日的三个月 | ||||||||||||||||||||||||
| 数位 娱乐 | 电子商务 | 数位 财务 服务 | 其他 服务(1) | 未分配 费用(2) | 已整合 | |||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 收入 | 1,415,044 | 1,595,075 | 197,531 | 14,464 | - | 3,222,114 | ||||||||||||||||||
| 营业收入(亏损) | 858,831 | (941,028 | ) | (157,647 | ) | (59,138 | ) | (143,093 | ) | (442,075 | ) | |||||||||||||
| 营业外亏损，净额 | (70,995 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 所得税费用 | (105,609 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 股权被投资人的业绩份额 | 2,390 | |||||||||||||||||||||||
| 净亏损 | (616,289 | ) | ||||||||||||||||||||||
(1) 多个业务 活动的组合不符合可报告细分市场的量化门槛，将组合在一起，称为“其他服务”。
(2)未分配支出主要是 与基于股份的薪酬、不属于我们的可报告分类的先前收购的商誉减值以及未分配给分类的一般和公司行政成本(如专业费用和其他杂项项目)有关。这些费用 不包括在部门业绩中，因为CODM不会将其作为部门业绩的一部分进行审查。
22
| 截至2022年12月31日止的年度 | ||||||||||||||||||||||||
| 数位 娱乐 | 电子商务 | 数位 财务 服务 | 其他 服务(1) | 未分配 费用(2) | 已整合 | |||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 收入 | 3,877,163 | 7,288,677 | 1,221,996 | 61,869 | - | 12,449,705 | ||||||||||||||||||
| 营业收入(亏损) | 1,971,416 | (2,013,360 | ) | (277,264 | ) | (252,162 | ) | (916,138 | ) | (1,487,508 | ) | |||||||||||||
| 营业外亏损，净额 | (13,025 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 所得税费用 | (168,395 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 股权被投资人的业绩份额 | 11,156 | |||||||||||||||||||||||
| 净亏损 | (1,657,772 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 截至2021年12月31日止的年度 | ||||||||||||||||||||||||
| 数位 娱乐 | 电子商务 | 数位 财务 服务 | 其他 服务(1) | 未分配 费用(2) | 已整合 | |||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 收入 | 4,320,013 | 5,122,959 | 469,774 | 42,444 | - | 9,955,190 | ||||||||||||||||||
| 营业收入(亏损) | 2,500,081 | (2,766,566 | ) | (640,422 | ) | (177,633 | ) | (498,520 | ) | (1,583,060 | ) | |||||||||||||
| 营业外亏损，净额 | (132,124 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 所得税费用 | (332,865 | ) | ||||||||||||||||||||||
| 股权被投资人的业绩份额 | 5,019 | |||||||||||||||||||||||
| 净亏损 | (2,043,030 | ) | ||||||||||||||||||||||
(1) 多个业务 活动的组合不符合可报告细分市场的量化门槛，将组合在一起，称为“其他服务”。
(2)未分配支出主要是 与基于股份的薪酬、不属于我们的可报告分类的先前收购的商誉减值以及未分配给分类的一般和公司行政成本(如专业费用和其他杂项项目)有关。这些费用 不包括在部门业绩中，因为CODM不会将其作为部门业绩的一部分进行审查。
23