附件99.1

新闻稿

立即释放

		联系方式：		David·A·布拉格
				总裁与首席执行官
				(909) 980-4030

CVB金融公司公布第四季度和截至2022年的年度创纪录收益

2022年第四季度亮点

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净收益6620万美元，或每股0.47美元

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平均有形普通股权益回报率为23.65%

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平均资产回报率为1.60%

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净息差扩大0.23%至3.69%

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有效率为36.31%

2022年全年亮点

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净收益增长11%，至2.354亿美元

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税前/拨备前收入增长25%

加利福尼亚州安大略省，2023年1月25日-CVB Financial Corp.(纳斯达克股票代码：CVBF)及其子公司公民商业银行(公民商业银行)公布了截至2022年12月31日的季度和年度收益。

CVB Financial Corp.公布，截至2022年12月31日的季度净收入为6620万美元，而2022年第三季度和2021年第四季度的净收入分别为6460万美元和4770万美元。第四季度稀释后每股收益为0.47美元，而上一季度为0.46美元，去年同期为0.35美元。税前拨备收入从2022年第三季度的9190万美元增长到第四季度的9540万美元，与2021年第四季度相比增长了约43%。2022年第四季度包括250万美元的信贷损失准备金，而第三季度的准备金为200万美元，2021年第四季度没有拨备或收回。2022年第四季度净收入6620万美元，年化平均股本回报率(ROAE)为13.68%，年化平均有形普通股权益回报率(ROATCE？)为23.65%，年化平均资产回报率(ROAA)为1.60%。2022年第四季度，我们的净息差(税额)增加到3.69%，而我们的效率比率为36.31%。

在截至2022年12月31日的年度，该公司报告的净收益达到创纪录的2.354亿美元，而截至2021年12月31日的年度净收入为2.125亿美元。截至2022年12月31日的一年，稀释后每股收益为1.67美元，而去年同期为1.56美元。税前拨备收入从2021年的2.721亿美元增长到截至2022年12月31日的3.389亿美元。

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总裁兼民商银行首席执行官David·布拉格表示，我们对2022年创纪录的业绩感到高兴，并将继续致力于民商银行的使命和愿景。2022年第四季度和全年代表着银行创纪录的季度和年度收益，我们在第四季度结束时平均资产回报率为1.60%，有形普通股权益回报率为23.65%。我们专注于银行业、最好的私人持股中小企业及其所有者，经受住了时间的考验。我们已经连续183个季度实现利润，刚刚支付了连续第133个季度的现金股息，在2022年期间增加了两次。我要感谢我们的同事们的辛勤工作和奉献，感谢我们的客户的业务和持续的忠诚度，以及我们的 股东们的持续支持和信任。

损益表亮点

		截至三个月												截至十二月三十一日止的年度：
		十二月三十一日，				9月30日，				十二月三十一日，
		2022				2022				2021				2022				2021				2020
			(千美元，每股除外)
净利息收入		$	137,395			$	133,338			$	102,395			$	505,513			$	414,550			$	416,053
收回信贷损失(拨备)			(2,500	)			(2,000	)			-				(10,600	)			25,500				(23,500	)
非利息收入			12,465				11,590				12,385				49,989				47,385				49,870
非利息支出			(54,419	)			(53,027	)			(47,980	)			(216,555	)			(189,787	)			(192,903	)
所得税			(26,773	)			(25,262	)			(19,104	)			(92,922	)			(85,127	)			(72,361	)
净收益		$	66,168			$	64,639			$	47,696			$	235,425			$	212,521			$	177,159
普通股每股收益：
基本信息		$	0.47			$	0.46			$	0.35			$	1.67			$	1.57			$	1.30
稀释		$	0.47			$	0.46			$	0.35			$	1.67			$	1.56			$	1.30
尼姆			3.69	%			3.46	%			2.79	%			3.30	%			2.97	%			3.59	%
ROAA			1.60	%			1.52	%			1.18	%			1.39	%			1.38	%			1.37	%
ROAE			13.68	%			12.72	%			9.05	%			11.39	%			10.30	%			8.90	%
ROATCE			23.65	%			21.34	%			13.89	%			18.85	%			15.93	%			14.25	%
效率比			36.31	%			36.59	%			41.80	%			38.98	%			41.09	%			41.40	%
非利息支出与平均资产之比，按年率计算			1.32	%			1.25	%			1.19	%			1.28	%			1.24	%			1.49	%

净利息收入

2022年第四季度的净利息收入为1.374亿美元。这比2022年第三季度增长了410万美元，增幅为3.04%，比2021年第四季度增长了3500万美元，增幅为34.18%。净利息收入环比增长 主要是由于净息差从2022年第三季度的3.46%扩大到2022年第四季度的3.69%。净利息收入的同比增长主要是由于净息差扩大了90个基点。2022年第四季度的总利息收入为1.421亿美元，比2022年第三季度高出690万美元，增幅为5.13%。利息收入从2022年第三季度至第四季度的增长主要是盈利资产收益率扩大31个基点的结果。利息支出比上一季度增加290万美元，部分原因是存款利息支出增加了100万美元，这是计息存款成本增加9个基点的结果。由于2022年第四季度平均隔夜借款约为1.6亿美元，利息支出也比上一季度增加了180万美元。与2021年第四季度相比，利息收入增长了3860万美元，增幅为37.27%，这是由于平均收益资产增长了1.211亿美元，以及收益资产收益率扩大了100个基点。盈利资产的同比增长源于2022年1月7日收购Suncrest Bank(Suncrest？), 除了核心贷款增长和平均投资组合较上一年季度增加近10亿美元之外。我们在美联储的平均存款余额减少了19亿美元。利息支出同比增长的原因是，2022年第四季度平均有息存款增加2.62亿美元，隔夜借款平均增加1.6亿美元，资金成本增加10个基点。

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截至2022年12月31日的一年，扣除(重新计入)信贷损失准备金前的净利息收入为5.055亿美元，而2021年为4.146亿美元。2022年利息收入增长9400万美元，增幅22.36%。利息收入的增加是盈利资产收益率扩大34个基点和平均盈利资产增加13亿美元的结果。2022年的资金成本比2021年增加了1个基点，而盈利资产收益率增长到3.36%，推动净息差增加了33个基点。2022年平均收益资产增加13亿美元，得益于年初从Suncrest收购了7.75亿美元的贷款，以及核心贷款的增长，其中不包括购买力平价贷款下降的1.775亿美元，从2021年底到2022年底为6.343亿美元。我们的投资组合比前一年平均增加了19亿美元，部分资金来自于美联储平均余额下降11亿美元。利息支出较上年增加310万美元，这是由于计息存款的平均余额增加了6亿美元，成本增加了1个基点，以及隔夜借款 全年平均为4070万美元。

净息差

我们的税金等值净息差在2022年第四季度为3.69%，而2022年第三季度为3.46%，2021年第四季度为2.79%。与2022年第三季度相比，我们的净息差增加了23个基点，这主要是由于我们的盈利资产收益率增加了31个基点。盈利资产收益率上升是由于贷款收益率上升22个基点，证券收益率上升24个基点，以及平均盈利资产构成的季度环比变化，贷款占盈利资产的比例从56.55%上升至59.67%，而存放在美联储的资金从4.1%下降至0.9%。与2021年第四季度相比，净息差增加90个基点，主要是由于盈利资产收益率增加了100个基点。贷款收益率从2021年第四季度的4.29%上升到2022年第四季度的4.78%。同样，投资证券的收益率较上年同期增长了84个基点。2022年第四季度，贷款余额平均占盈利资产的59.67%，而2021年第四季度为53.14%。美联储持有的过剩流动性被投资于收益率更高的投资，2022年第四季度收益资产的平均比例从2021年第四季度的32.87%上升到39.31%, 而美联储的平均资金从2021年第四季度的13.69%或盈利资产下降到2022年第四季度的0.84%。2022年第四季度的总资金成本为0.13%，高于2022年第三季度的0.05%，也高于去年同期的0.03%。资金成本较2022年第三季度上升8个基点 是第四季度平均隔夜借款约1.6亿美元的净结果，计息存款成本从0.13%上升至0.22%。 与2021年第四季度相比，资金成本上升10个基点是由于2022年第四季度计息存款成本上升14个基点，隔夜借款平均成本上升4.49%。平均而言，最近一个季度的无息存款占总存款的63.58%，而2022年第四季度和2021年第四季度分别为63.38%和63.80%。

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赚取资产和存款

平均而言，与2022年第三季度和2021年第四季度相比，盈利资产分别减少了5.21亿美元和增长1.211亿美元。 盈利资产环比下降5.21亿美元，原因是美联储持有的赚取利息的基金减少5.04亿美元，平均投资证券减少1.914亿美元，但平均贷款增加1.694亿美元，部分抵消了这一下降。与2021年第四季度相比，平均投资增加了9.968亿美元，而美联储持有的平均资金减少了18.9亿美元。平均贷款比2021年第四季度增加10.3亿美元，其中包括2022年1月7日从Suncrest获得的约7.75亿美元贷款，以及平均购买力平价贷款减少2.319亿美元。平均贷款增长约4.9亿美元，较2021年第四季度增长6.5%，其中不包括Suncrest和PPP贷款。与2022年第三季度相比，无息存款平均减少3.071亿美元，降幅为3.41%，而有息存款和客户回购协议平均减少2.169亿美元。与2021年第四季度相比，存款和客户回购协议总额平均增长4.969亿美元，增幅3.62%，其中无息存款增长3.768亿美元。

		截至三个月
精选财经亮点		December 31, 2022								2022年9月30日								December 31, 2021
											(千美元)
平均投资证券收益率(TE)			2.36	%							2.12	%							1.52	%
平均贷款收益率			4.78	%							4.56	%							4.29	%
核心贷款收益率[1]			4.67	%							4.42	%							4.08	%
平均收益资产收益率(TE)			3.82	%							3.51	%							2.82	%
资金成本			0.13	%							0.05	%							0.03	%
净息差(TE)			3.69	%							3.46	%							2.79	%
平均收益资产组合		平均				占总数的百分比				平均				占总数的百分比				平均				占总数的百分比
总投资证券		$	5,842,283				39.31%			$	6,033,696				39.22%			$	4,845,498				32.87%
存放在其他机构的有息存款			133,931				0.90%				633,152				4.12%				2,045,124				13.87%
贷款			8,868,673				59.67%				8,699,303				56.55%				7,833,741				53.14%
生息资产总额			14,863,178								15,384,163								14,742,051

[1]代表平均贷款收益率，不包括贴现增加和购买力平价贷款的影响。

		截至十二月三十一日止的年度：
精选财经亮点		2022								2021								2020
											(千美元)
平均投资证券收益率(TE)			2.03	%							1.56	%							2.10	%
平均贷款收益率			4.49	%							4.42	%							4.68	%
核心贷款收益率[1]			4.36	%							4.19	%							4.46	%
平均收益资产收益率(TE)			3.36	%							3.02	%							3.71	%
资金成本			0.06	%							0.05	%							0.13	%
净息差(TE)			3.30	%							2.97	%							3.59	%
平均收益资产组合		平均				占总数的百分比				平均				占总数的百分比				平均				占总数的百分比
总投资证券		$	5,939,554				38.47%			$	4,058,459				28.79%			$	2,504,020				21.43%
存放在其他机构的有息存款			804,744				5.21%				1,953,209				13.86%				1,098,814				9.40%
贷款			8,676,820				56.20%				8,065,877				57.22%				8,066,483				69.02%
生息资产总额			15,439,427								14,095,233								11,687,005

[1]代表平均贷款收益率，不包括贴现增加和购买力平价贷款的影响。

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信贷损失准备

2022年第四季度包括250万美元的信贷损失准备金，而2022年第三季度的信贷损失准备金为200万美元 ，2021年第四季度没有信贷损失准备金。最近一个季度250万美元的信贷损失准备金是该季度核心贷款增长约1.9亿美元的结果，其中不包括季节性的乳制品和牲畜借款。预计损失率继续受到不断恶化的经济预测的影响，该预测假设2023年初将出现温和衰退，到2024年GDP将温和增长，以及商业房地产价值下降和失业率上升。我们的预测反映了2023年GDP增长0.3%，2024年增长1.3%。预计2023年失业率为4.8%，2024年为5.1%。

在截至2022年12月31日的一年中，我们记录了1060万美元的信贷损失准备金，这是由于核心贷款增长约6亿美元，以及对关键宏观经济变量的经济预测不断恶化。在2022年期间，我们经历了19.7万美元的信贷冲销和110万美元的收回总额，导致净收回893,000美元。截至2021年12月31日的年度，信贷损失准备金重新计提2,550万美元，原因是我们的经济预测有所改善，这是由于2020年疫情的前所未有的影响和不确定性。

非利息收入

2022年第四季度的非利息收入为1250万美元 ，而2022年第三季度和2021年第四季度的非利息收入分别为1160万美元和1240万美元。与2021年第四季度相比，存款服务费环比增加了524,000美元，包括收购Suncrest带来的额外客户的影响，增加了130万美元，增幅为28.36%。第四季度来自银行拥有的人寿保险(BOLI)的收入比2022年第三季度下降了569,000美元，与2021年第四季度相比相对持平。2022年第四季度包括超过某些BOLI保单资产价值的100万美元死亡抚恤金，而第三季度为200万美元。2022年第四季度包括来自社区发展投资的较高收入，环比增加了约76.9万美元。

在截至2022年12月31日的一年中，非利息收入为5000万美元，而2021年为4740万美元。存款账户的服务费 比截至2021年12月31日的一年增加了420万美元，或24.66%。BOLI的收入比上一年下降了310万美元，这是因为用于为我们的递延补偿负债提供资金的单独账户人寿保险的市场价值下降了270万美元。非利息收入增加了120万美元，这是2022年出售我们的一处房产净收益240万美元的净结果， 2021年出售其他房地产(OREO)房产的净收益120万美元抵消了这一净收益。

非利息支出

2022年第四季度的非利息支出为5440万美元，而2022年第三季度为5300万美元，2021年第四季度为4800万美元。季度环比增长140万美元，其中与员工相关的支出增加了92.1万美元，营销和促销支出增加了22.4万美元。640万美元的同比增长包括 与收购Suncrest Bank和其余五个银行中心相关的费用增长。与2021年第四季度相比，员工相关支出增加了460万美元，占用和设备支出增加了99.8万美元。与2021年第四季度相比，最近一个季度的专业服务支出增加了64.9万美元，其中包括增加的法律和员工招聘成本27万美元。2022年第四季度和第三季度没有与Suncrest合并相关的收购费用，而2021年第四季度为153,000美元。2022年第四季度，非利息支出占平均资产的百分比为1.32%，而2022年第三季度和2021年第四季度分别为1.25%和1.19%。2022年第四季度的效率比率为36.31%，而2022年第三季度和2021年第四季度的效率比率分别为36.59%和41.80%。

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截至2022年12月31日的一年，非利息支出为2.166亿美元，比上年增加2680万美元。同比增长包括1370万美元的工资和员工福利增长，其中包括新聘用的和前Suncrest员工的额外薪酬相关支出。入住率和设备增加了300万美元，原因是收购Suncrest后增加了七个银行中心，其中两个随后在第二季度末进行了整合。2022年与Suncrest合并相关的收购费用为600万美元，而2021年为96.2万美元。软件费用增加190万美元，包括在转换之前继续使用Suncrest的传统银行系统的相关成本以及对技术的持续投资。2022年营销和促销费用增加170万美元，主要是因为新冠肺炎疫情对2021年的营销和促销活动产生了影响。专业服务支出增加了140万美元，其中包括增加的法律和员工招聘成本85万美元。同比增长还包括截至2021年12月31日的年度无资金贷款承诺准备金重新计提100万美元。2022年，非利息支出占平均资产的百分比为1.28%，而2021年为1.24%。截至2022年底止年度的有效率为38.98%，而2021年同期则为41.09%。

所得税

我们2022年第四季度的有效税率为28.81%，截至2022年12月31日的一年为28.30%，而第四季度和年初至今2021年。我们估计的年度有效税率可能会根据税收优惠收入的水平以及可获得的税收抵免而有所不同。

资产负债表亮点

资产

截至2022年12月31日，该公司报告总资产为164.8亿美元。这比截至2022年9月30日的总资产163.5亿美元增加了1.273亿美元，增幅为0.78%。截至2022年12月31日，生息资产为149.7亿美元，与2022年9月30日的148.1亿美元相比，增加了1.599亿美元，增幅为1.08%。生息资产增加的主要原因是贷款总额增加3.053亿美元，但被美联储到期利息余额减少8,670万美元和证券投资减少7,020万美元所部分抵消。

2022年12月31日的总资产比2021年12月31日的158.8亿美元增加了5.928亿美元，增幅为3.73%。与2021年12月31日的146.8亿美元相比，生息资产增加了2.875亿美元，增幅为1.96%。生息资产的增加包括贷款总额增加11.9亿美元和投资证券增加6.996亿美元，但增加部分被美联储应付利息余额减少16亿美元所抵消。

2022年1月7日，我们完成了对Suncrest的收购，总资产约为14亿美元，是按公允价值收购的。自2021年12月31日以来，总资产增加了7.659亿美元，包括7.659亿美元的净贷款、1.31亿美元的投资证券和900万美元的银行拥有的人寿保险。此次收购产生了1.021亿美元的商誉和390万美元的核心存款溢价。作为合并对价的一部分，现金净收益用于支付给Suncrest前股东的3960万美元现金。

- 6 -

投资证券

截至2022年12月31日，投资证券总额为58.1亿美元，比2022年9月30日减少7020万美元，降幅1.19%；与2021年12月31日的51.1亿美元相比，增加6.996亿美元，增幅13.69%。

2022年12月31日，投资证券持有至到期总计25.5亿美元，比2022年9月30日减少360万美元，或0.14%，比2021年12月31日增加6.283亿美元， 或32.62%。

2022年12月31日，投资证券 可供出售(AFS)总计32.6亿美元，包括税前未实现净亏损5.01亿美元。AFS证券较2022年9月30日减少6660万美元，或2.01%，较2021年12月31日的31.8亿美元增加7130万美元，或2.24%。

截至2022年12月31日，AFS和HTM在抵押贷款支持证券(MBS)和抵押贷款债券(CMO)上的投资总额为47.6亿美元，约占总投资证券的82%。我们几乎所有的MBS和CMO都是由政府或政府支持的企业发行或担保的，这些企业得到了美国政府的默示担保。此外，截至2022年12月31日，我们拥有5.488亿美元的政府机构证券(HTM)，约占总投资证券的9%。

截至2022年12月31日，我们的AFS和HTM市政证券总额为4.971亿美元，占我们总投资组合的8.6%。这些证券 分布在35个州。我们按州划分的最大持有量占市政债券总额的百分比分别是得克萨斯州15.87%，明尼苏达州11.27%，加利福尼亚州9.14%，俄亥俄州6.32%，马萨诸塞州6.27%，华盛顿州5.81%。

贷款

截至2022年12月31日，按摊销成本计算的贷款和租赁总额为90.8亿美元，较2022年9月30日增加3.053亿美元，增幅3.48%。在对乳制品和牲畜的季节性以及购买力平价贷款进行调整后，我们的核心贷款增长了1.897亿美元，较第三季度末按年率计算增长了约9%。贷款总额环比增加3.053亿美元，其中乳品和畜牧业贷款1.238亿美元，商业房地产贷款1.997亿美元，建筑贷款1180万美元，但农业综合企业贷款减少1330万美元，购买力平价贷款减少830万美元，小企业管理局贷款减少580万美元，商业和工业贷款减少350万美元。

贷款与租赁总额较2021年12月31日增加11.9亿美元，或15.11%。贷款总额的增长包括2022年第一季度从Suncrest获得的7.745亿美元贷款。经收购贷款和PPP贷款减免调整后，我们的核心贷款增长6.343亿美元，较2021年12月31日增长8.24%。6.343亿美元的核心贷款增长包括5.144亿美元的商业房地产贷款、5120万美元的商业和工业贷款、3190万美元的乳品和畜牧业贷款以及农业综合企业贷款、2510万美元的SFR抵押贷款、1790万美元的市政租赁融资和930万美元的建筑贷款，但被SBA贷款减少1780万美元部分抵消。购买力平价贷款减少了2.171亿美元，导致2022年12月31日的余额为910万美元。

资产质量

在2022年第四季度，我们经历了127,000美元的信贷冲销和143,000美元的总回收，净回收16,000美元。截至2022年12月31日，信贷损失准备金(Acl)总额为8510万美元，相比之下，2022年9月30日为8260万美元，2021年12月31日为6500万美元。2022年ACL增加了2,010万美元，其中包括1月7日收购的Suncrest PCD贷款增加了860万美元，非PCD贷款的信贷损失拨备增加了1,060万美元，净贷款回收增加了893,000美元。截至2022年12月31日，ACL占未偿还贷款和租赁总额的百分比为0.94%。相比之下，2022年9月30日和2021年12月31日的这一数字分别为0.94%和0.82%。

- 7 -

不良贷款，定义为非应计贷款和逾期90天的贷款应计利息加上不良TDR 贷款，以及不良资产，定义为非应计贷款和逾期90天的贷款，应计利息加OREO，如下所示。

不良资产和违约率趋势				十二月三十一日，						9月30日，								十二月三十一日，
				2022						2022								2021
不良贷款					(千美元)
商业地产				$	2,657					$	6,705							$	3,607
SBA					443						1,065								1,034
SBA-PPP					-						-								-
工商业					1,320						1,308								1,714
乳品、畜牧业和农业综合企业					477						1,007								-
SFR抵押贷款					-						-								380
消费贷款和其他贷款					33						32								158
总计				$	4,930					$	10,117							$	6,893
占贷款总额的百分比					0.05%						0.12%								0.09%
奥利奥
商业地产				$	-					$	-							$	-
SFR抵押贷款					-						-								-
总计				$	-					$	-							$	-
不良资产总额				$	4,930					$	10,117							$	6,893
不良资产占总资产的百分比					0.03%						0.06%								0.04%
逾期30-89天
商业地产				$	-					$	-							$	438
SBA					556						-								979
工商业					-						-								-
乳品、畜牧业和农业综合企业					-						-								-
SFR抵押贷款					388						-								1,040
消费贷款和其他贷款					175						-								-
总计				$	1,119					$	-							$	2,457
占贷款总额的百分比					0.01%						0.00%								0.03%
分类贷款				$	78,658					$	63,651							$	56,102

不良贷款减少520万美元，主要是由于偿还从Suncrest收购的PCD贷款而导致的商业房地产不良贷款减少400万美元。分类贷款是指评级不达标或更差的贷款。分类贷款环比增加1,500万美元，主要是由于分类商业房地产贷款增加1,810万美元。截至2022年12月31日的分类贷款总额包括从Suncrest收购的2280万美元分类贷款。不包括收购的2,280万美元分类贷款，分类贷款比2021年12月31日减少了约250,000美元。

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存款和客户回购协议

截至2022年12月31日，128.4亿美元的存款和5.654亿美元的客户回购协议总额为134亿美元。与2022年9月30日的143.4亿美元相比，减少了9.386亿美元，降幅为6.54%。总存款和客户回购平均比上一季度减少5.24亿美元，或3.56%。与2021年12月31日的136.2亿美元相比，总存款和 客户回购协议减少了2.172亿美元，或1.59%。

2022年第四季度，无息存款平均为87亿美元，与第三季度的90.1亿美元相比，减少了3.071亿美元，降幅为3.41%。无息存款平均增加3.768亿美元，与2021年第四季度的83.3亿美元相比，增幅为4.53%。2022年第四季度，平均无息存款占总存款的63.58%，而上一季度为63.38%，去年同期为63.80%。

资本

截至2022年12月31日，该公司的总股本为19.5亿美元。这比截至2021年12月31日的20.8亿美元的总股本减少了1.33亿美元。2022年股本增加，包括发行860万股收购Suncrest的1.971亿美元和2.354亿美元的净收益。减少包括1.081亿美元的现金股息和3.508亿美元的其他综合收入减少，这是由于市值下降造成的税收影响。可供出售证券。在2022年间，我们执行了7,000万美元的加速股票回购计划，以23.38美元的平均价格注销了2,993,551股普通股。根据我们的10b5-1股票回购计划，我们还回购了1914,590股普通股，平均回购价格 为23.43美元，总计4490万美元。截至2022年12月31日，我们每股有形账面价值为8.30美元。

根据修订后的资本框架，即巴塞尔III，我们的资本充足率仍远高于监管标准。

						CVB金融公司合并
Capital Ratios		所需的最低要求加 资本保护缓冲				十二月三十一日， 2022		9月30日， 2022		十二月三十一日， 2021
一级杠杆资本比率		4.0%				9.5%		9.1%		9.2%
普通股一级资本比率		7.0%				13.5%		13.5%		14.9%
一级风险资本充足率		8.5%				13.5%		13.5%		14.9%
基于风险的总资本比率		10.5%				14.4%		14.3%		15.6%
有形普通股权益比率						7.4%		7.0%		9.2%

公民信托基金

截至12月31日，2022年公民信托管理的资产约为29亿美元，其中管理的资产约为19.2亿美元。2022年第四季度的收入为290万美元，截至2022年12月31日的年度收入为1150万美元，而2021年同期的收入分别为310万美元和1160万美元。CitizensTrust提供信托、投资和经纪相关服务，以及金融、房地产和企业继任规划。

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企业概述

CVB 金融公司(CVBF？)是公民商业银行的控股公司。CVBF是总部位于加州的10家最大的银行控股公司之一，总资产超过160亿美元。公民商业银行一直被公认为美国业绩最好的银行之一，提供广泛的银行、贷款和投资服务，拥有60多个银行中心和4个信托办事处，服务于加州。

CVB Financial Corp.的普通股在纳斯达克上市，股票代码是CVBF。有关CVB金融公司的投资者信息，请访问 我们的公民商业银行网站www.cbbank并点击 投资者的标签。

电话会议

管理层将于上午7：30召开电话会议。太平洋标准时间/上午10：30美国东部时间2023年1月26日星期四，讨论公司第四季度和截至2022年的财务业绩。通过在以下网址注册即可现场收听电话会议：https://register.vevent.com/register/BIf10422a29f10466b84392192ee328a64

电话会议还将同时通过互联网进行网络直播；请访问我们的公民商业银行网站 www.cbbank并点击Investors？ 选项卡可从网站访问电话会议。请在通话前15分钟访问网站，以下载任何必要的音频软件。此网络直播将在电话会议结束后约两小时录制并在公司网站上重播，并将在网站上播放约12个月。

安全港

本文中阐述的某些陈述构成了1995年“私人证券诉讼改革法”所指的前瞻性陈述。诸如 n将可能产生的结果、？目标、？预期、？相信、？可能、？估计、？期望、？希望、？打算？、可能？、？计划、 ？项目、？寻求？、？应该、？将、？战略、？可能性？以及这些词语和类似表达的变体有助于识别这些前瞻性陈述，这些陈述涉及 风险和不确定因素，可能会导致我们的实际结果或业绩与预期的结果大不相同。这些前瞻性陈述基于管理层目前对未来发展的预期和信念及其对公司的潜在影响，包括但不限于计划、战略和目标，以及有关公司关于收入和资产增长、财务业绩和盈利能力、贷款和存款增长、收益率和回报、贷款多样化和信用管理、股东价值创造、税率以及我们已经进行或可能进行的收购的影响的陈述。此类陈述涉及固有的风险和不确定性，其中许多风险和不确定性很难预测，而且通常不在本公司的控制范围之内，而且不能保证影响本公司的未来事态发展将与管理层预期的相同。公司提醒读者，除了以下陈述的因素外，还有一些重要的因素可能会导致实际结果与这些前瞻性陈述中表达的、暗示的或预测的结果大不相同。

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一般风险和不确定性包括但不限于：美国经济和我们开展业务的当地经济体的变化；贸易、货币和财政政策和法律的影响和变化，包括美联储理事会的利率政策；通货膨胀/通货紧缩、利率、市场和货币波动；我们已经或可能进行的收购的影响，包括但不限于未能获得必要的监管批准、未能实现预期的收入增长和/或此类收购节省的费用，和/或未能有效地将收购目标整合到我们的业务中；及时开发具有竞争力的新产品和服务，以及新客户和现有客户对这些产品和服务的接受；金融服务政策、法律和法规的变化，包括与税收、银行、证券和保险有关的政策、法律和法规的变化，以及监管机构对这些产品和服务的应用；我们风险管理框架和量化模型的有效性；我们不良资产水平和冲销水平的变化；从美元伦敦银行同业拆借利率过渡到潜在替代参考利率的不确定性，包括SOFR；会计政策和做法或会计准则变化的影响，可能从时间到时间银行监管机构、美国证券交易委员会(美国证券交易委员会)、上市公司会计监督委员会、财务会计准则委员会或其他会计准则制定者，包括ASU 2016-13(主题326)、金融工具信用损失计量(通常称为CECL模型)，该模型改变了我们估计信用损失的方式，并可能进一步提高我们在未来期间所需的信用损失准备水平；可能与信用相关的减值或我们持有的证券的公允价值下降；可能的减值费用计入商誉；企业或消费者支出、借款和储蓄习惯的变化；我们缺乏多样化贷款组合的影响，包括地理和行业集中的风险；商业或住宅房地产价格或价值的周期性波动；我们吸引存款和其他流动性来源的能力；我们可能减少或 停止支付普通股股息的可能性；借款人的财务业绩和/或条件的变化；金融和银行控股公司和其他金融服务提供商之间的竞争环境的变化。银行和金融服务方面的技术变化，包括可能导致传统银行非中介化的替代支付形式或货币；地缘政治条件，包括恐怖主义行为或威胁；美国或其他国家政府针对恐怖主义行为或威胁采取的行动；和/或军事冲突，这可能会影响美国及海外的商业和经济条件；灾难性事件或自然灾害，包括地震、干旱、气候变化或极端天气事件，可能影响我们的资产、通信或计算机服务、客户, 员工或第三方供应商；公共卫生危机和流行病，如新冠肺炎疫情，及其对我们经营所处的经济、商业和法律环境的影响，包括对我们的信用质量和业务运营的影响，以及对总体经济和金融市场状况以及对我们客户的影响；网络安全、隐私和欺诈风险，公司、我们的供应商和客户面临的相关威胁，以及防范此类风险和威胁的成本，包括 遵守在州、国家或全球层面加强网络安全、隐私保护和欺诈预防的潜在法律的成本；我们招聘和留住主要高管、董事会成员和其他员工的能力，以及 就业法律法规的变化；意外或正在进行的监管或法律程序；以及我们管理上述风险的能力。其他可能导致实际结果与表述的结果大不相同的因素 前瞻性表述在公司提交给美国证券交易委员会的2021年10-K年报中讨论，并可在美国证券交易委员会的网站(http://www.sec.gov).)上获得

除非法律另有要求，否则公司不承诺，也不承担任何义务，更新任何前瞻性陈述，以反映此类陈述发布之日之后发生的事件或意外事件或情况。任何有关未来经营业绩的陈述，例如有关本公司盈利或股东的增值和摊薄的陈述，仅供说明之用，并非预测，实际结果可能与预期有所不同。

非公认会计准则财务指标 V本演示文稿中提供的某些财务信息不是按照美国公认会计原则(GAAP)编制的，而是在非GAAP的基础上列报。投资者和分析师应参考本演示文稿中包含的对账，并应将本公司在 中的非GAAP计量视为对根据GAAP编制的计量的补充，而不是作为替代或优于这些计量。这些指标可能与其他公司使用的类似名称的指标具有可比性，也可能不具有可比性。

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CVB金融公司。及附属公司

简明合并资产负债表

(未经审计)

(千美元)

		十二月三十一日， 2022				9月30日， 2022				十二月三十一日， 2021
资产
现金和银行到期款项		$	158,236			$	186,647			$	90,012
美联储到期的利息收入余额			45,225				131,892				1,642,536
现金和现金等价物合计			203,461				318,539				1,732,548
存款机构应收利息余额			9,553				7,594				25,999
投资证券 可供出售			3,255,211				3,321,824				3,183,923
投资证券 持有至到期			2,554,301				2,557,922				1,925,970
总投资证券			5,809,512				5,879,746				5,109,893
联邦住房贷款银行(FHLB)的股票投资			27,627				18,012				17,688
贷款和租赁融资应收账款			9,079,392				8,774,136				7,887,713
信贷损失准备			(85,117	)			(82,601	)			(65,019	)
净贷款和租赁融资应收账款			8,994,275				8,691,535				7,822,694
房舍和设备，净额			46,698				47,422				49,096
银行拥有的人寿保险(BOLI)			255,528				256,850				251,570
无形资产			21,742				23,466				25,394
商誉			765,822				765,822				663,707
其他资产			342,322				340,290				185,108
总资产		$	16,476,540			$	16,349,276			$	15,883,697
负债与股东权益
负债：
存款：
不计息		$	8,164,364			$	8,764,556			$	8,104,056
投资审核			723,870				751,618				655,333
储蓄和货币市场			3,653,385				3,991,531				3,889,371
定期存款			294,626				364,694				327,682
总存款			12,836,245				13,872,399				12,976,442
客户回购协议			565,431				467,844				642,388
其他借款			995,000				-				2,281
应为购买的证券支付			-				8,697				50,340
其他负债			131,347				121,450				130,743
总负债			14,528,023				14,470,390				13,802,194
股东权益
股东权益			2,303,313				2,262,383				2,085,471
累计其他综合亏损，税后净额			(354,796	)			(383,497	)			(3,968	)
股东权益总额			1,948,517				1,878,886				2,081,503
总负债和股东权益		$	16,476,540			$	16,349,276			$	15,883,697

CVB金融公司。及附属公司

简明合并平均资产负债表

(未经审计)

(千美元)

		截至三个月												截至的年度
		十二月三十一日， 2022				9月30日， 2022				十二月三十一日， 2021				2022				2021
资产
现金和银行到期款项		$	180,661			$	184,384			$	159,086			$	182,701			$	155,926
美联储到期的利息收入余额			125,350				625,705				2,018,516				795,753				1,922,513
现金和现金等价物合计			306,011				810,089				2,177,602				978,454				2,078,439
存款机构应收利息余额			8,581				7,447				26,608				8,991				30,696
投资证券 可供出售			3,273,149				3,576,649				3,034,487				3,532,587				2,849,905
投资证券 持有至到期			2,569,134				2,457,047				1,811,011				2,406,967				1,208,554
总投资证券			5,842,283				6,033,696				4,845,498				5,939,554				4,058,459
对FHLB的股票投资			18,291				18,012				17,688				18,309				17,688
贷款和租赁融资应收账款			8,868,673				8,699,303				7,833,741				8,676,820				8,065,877
信贷损失准备			(82,612	)			(80,321	)			(65,304	)			(78,159	)			(74,871	)
净贷款和租赁融资应收账款			8,786,061				8,618,982				7,768,437				8,598,661				7,991,006
房舍和设备，净额			47,327				47,348				49,711				50,048				50,188
银行拥有的人寿保险(BOLI)			256,216				259,631				252,210				258,779				242,432
无形资产			22,610				24,396				26,216				25,376				29,328
商誉			765,822				765,822				663,707				764,143				663,707
其他资产			341,958				286,465				184,258				269,346				188,578
总资产		$	16,395,160			$	16,871,888			$	16,011,935			$	16,911,661			$	15,350,521
负债与股东权益
负债：
存款：
不计息		$	8,702,899			$	9,009,962			$	8,326,073			$	8,839,577			$	7,817,627
计息			4,985,591				5,206,387				4,723,759				5,225,081				4,625,045
总存款			13,688,490				14,216,349				13,049,832				14,064,658				12,442,672
客户回购协议			518,996				515,134				660,734				573,307				610,479
其他借款			161,197				9				81				40,655				2,008
次级债券			-				-				-				-				11,581
应为购买的证券支付			6,022				23,035				103,635				64,801				111,152
其他负债			101,472				101,163				106,907				101,777				109,269
总负债			14,476,177				14,855,690				13,921,189				14,845,198				13,287,161
股东权益
股东权益			2,301,770				2,264,490				2,087,716				2,263,627				2,048,876
累计其他综合(亏损)收入，税后净额			(382,787	)			(248,292	)			3,030				(197,164	)			14,484
股东权益总额			1,918,983				2,016,198				2,090,746				2,066,463				2,063,360
总负债和股东权益		$	16,395,160			$	16,871,888			$	16,011,935			$	16,911,661			$	15,350,521

CVB金融公司。及附属公司

简明合并损益表

(未经审计)

(千美元，每股金额除外)

		截至三个月												截至的年度
		12月31日 2022				9月30日 2022				12月31日 2021				2022				2021
利息收入：
贷款和租赁，包括费用		$	106,884			$	100,077			$	84,683			$	389,192			$	356,594
投资证券：
投资证券 可供出售			20,091				18,543				9,891				68,508				38,273
投资证券持有至到期			13,837				12,834				7,917				49,048				22,175
总投资收益			33,928				31,377				17,808				117,556				60,448
来自FHLB股票的股息			305				258				261				1,207				1,019
存放在其他机构的有息存款			1,001				3,476				779				6,713				2,569
利息收入总额			142,118				135,188				103,531				514,668				420,630
利息支出：
存款			2,774				1,728				996				6,830				5,346
借款和次级债券			1,949				122				140				2,325				734
利息支出总额			4,723				1,850				1,136				9,155				6,080
扣除信贷损失准备金(收回)前的净利息收入			137,395				133,338				102,395				505,513				414,550
信贷损失准备金(收回)			2,500				2,000				-				10,600				(25,500	)
计提(收回)信贷损失准备金后的净利息收入			134,895				131,338				102,395				494,913				440,050
非利息收入：
存款账户手续费			5,757				5,233				4,485				21,382				17,152
信托和投资服务			2,867				2,867				3,112				11,518				11,571
在OREO上获得收益，净额			-				-				700				-				1,177
其他			3,841				3,490				4,088				17,089				17,485
非利息收入总额			12,465				11,590				12,385				49,989				47,385
非利息支出：
薪酬和员工福利			34,154				33,233				29,588				131,596				117,871
入住率和设备			5,820				5,779				4,822				22,737				19,756
专业服务			2,574				2,438				1,925				9,362				7,967
计算机软件费用			3,362				3,243				3,063				13,503				11,584
市场营销和促销			1,712				1,488				1,242				6,296				4,623
无形资产摊销			1,724				1,846				1,892				7,566				8,240
(重新获得)资金不足的贷款承诺			-				-				-				-				(1,000	)
收购相关费用			-				-				153				6,013				962
其他			5,073				5,000				5,295				19,482				19,784
总非利息支出			54,419				53,027				47,980				216,555				189,787
所得税前收益			92,941				89,901				66,800				328,347				297,648
所得税			26,773				25,262				19,104				92,922				85,127
净收益		$	66,168			$	64,639			$	47,696			$	235,425			$	212,521
基本每股普通股收益		$	0.47			$	0.46			$	0.35			$	1.67			$	1.57
稀释后每股普通股收益		$	0.47			$	0.46			$	0.35			$	1.67			$	1.56
宣布的每股普通股现金股息		$	0.20			$	0.20			$	0.18			$	0.77			$	0.72

CVB金融公司。及附属公司

精选财经亮点

(未经审计)

(千美元，每股金额除外)

		截至三个月												截至的年度
		十二月三十一日， 2022				9月30日， 2022				十二月三十一日， 2021				2022				2021
利息收入-税额(TE)		$	142,646			$	135,639			$	103,795			$	516,409			$	421,704
利息支出			4,723				1,850				1,136				9,155				6,080
净利息收入-(TE)		$	137,923			$	133,789			$	102,659			$	507,254			$	415,624
平均资产回报率，年化			1.60%				1.52%				1.18%				1.39%				1.38%
平均股本回报率，年化			13.68%				12.72%				9.05%				11.39%				10.30%
效率比[1]			36.31%				36.59%				41.80%				38.98%				41.09%
非利息支出与平均资产之比，按年率计算			1.32%				1.25%				1.19%				1.28%				1.24%
平均贷款收益率			4.78%				4.56%				4.29%				4.49%				4.42%
平均收益资产收益率(TE)			3.82%				3.51%				2.82%				3.36%				3.02%
存款成本			0.08%				0.05%				0.03%				0.05%				0.04%
存款成本和客户回购协议			0.08%				0.05%				0.03%				0.05%				0.05%
资金成本			0.13%				0.05%				0.03%				0.06%				0.05%
净息差(TE)			3.69%				3.46%				2.79%				3.30%				2.97%
[1]非利息支出除以扣除信贷损失准备前的净利息收入加上 非利息收入。
加权平均流通股
基本信息			138,890,705				138,887,911				134,955,690				139,652,019				135,164,972
稀释			139,438,103				139,346,975				135,183,895				140,012,135				135,381,867
宣布的股息		$	27,995			$	27,965			$	24,401			$	108,146			$	97,814
股息支付率[2]			42.31%				43.26%				51.16%				45.94%				46.03%
[2]普通股宣布的股息除以净收益。
已发行股份数目-(期末)			139,818,703				139,805,445				135,526,025
每股账面价值		$	13.94			$	13.44			$	15.36
每股有形账面价值		$	8.30			$	7.79			$	10.27
		十二月三十一日， 2022				9月30日， 2022				十二月三十一日， 2021
不良资产：
非权责发生制贷款		$	4,930			$	10,117			$	6,893
逾期90天或以上而仍在累积利息的贷款			-				-				-
不良债务重组贷款(不良)			-				-				-
其他房地产自有(OREO)，净额			-				-				-
不良资产总额		$	4,930			$	10,117			$	6,893
问题债务重组履约贷款		$	7,817			$	5,828			$	5,293
不良资产占未偿还贷款总额和OREO的百分比			0.05%				0.12%				0.09%
不良资产占总资产的百分比			0.03%				0.06%				0.04%
不良资产信贷损失准备			1726.51%				816.46%				943.26%
		截至三个月												截至的年度
		十二月三十一日， 2022				9月30日， 2022				十二月三十一日， 2021				2022				2021
信贷损失准备：
期初余额		$	82,601			$	80,222			$	65,364			$	65,019			$	93,692
Suncrest FV PCD贷款			-				-				-				8,605				-
总冲销			(127)				(46)				(375)				(197)				(3,371)
以前注销的贷款的总收回金额			143				425				30				1,090				198
净回收(冲销)			16				379				(345)				893				(3,173)
信贷损失准备金(收回)			2,500				2,000				-				10,600				(25,500)
期末信贷损失准备		$	85,117			$	82,601			$	65,019			$	85,117			$	65,019
对平均贷款的净回收(冲销)			0.000%				0.004%				-0.004%				0.010%				-0.039%

CVB金融公司。及附属公司

精选财经亮点

(未经审计)

(百万美元)

按贷款类型计提的信贷损失准备

		2022年12月31日						2022年9月30日						2021年12月31日
		津贴 对于学分 损失				津贴 作为百分比 贷款总额 按各自 贷款类型		津贴 对于学分 损失				津贴 作为百分比 贷款总额 按各自 贷款类型		津贴 对于学分 损失				津贴 作为百分比 贷款总额 按各自 贷款类型
商业地产		$	64.8			0.94%		$	64.9			0.97%		$	50.9			0.88%
施工			1.7			1.93%			1.7			2.25%			0.8			1.23%
SBA			2.8			0.97%			2.8			0.95%			2.7			0.92%
SBA-PPP			-			-			-			-			-			-
工商业			10.2			1.08%			7.1			0.75%			6.7			0.82%
乳品、畜牧业和农业综合企业			4.4			1.01%			5.0			1.55%			3.0			0.79%
市政租赁融资应收账款			0.3			0.36%			0.2			0.31%			0.1			0.22%
SFR抵押贷款			0.4			0.14%			0.4			0.12%			0.2			0.08%
消费贷款和其他贷款			0.5			0.69%			0.5			0.60%			0.6			0.82%
总计		$	85.1			0.94%		$	82.6			0.94%		$	65.0			0.82%