附件A



Ceragon Networks报告2022年第三季度
财务业绩

2022年第三季度财务亮点：
 

 •
收入7860万美元

•
按公认会计原则计算的毛利率为35.3%，按非公认会计原则计算的毛利率为35.5%

•
按公认会计原则计算的营业收入为130万美元，或按非公认会计原则计算的营业收入为640万美元

•
按公认会计准则每股摊薄每股收益0.01美元，或按非公认会计准则每股摊薄每股收益0.05美元
 
2022年第3季度业务亮点：
 

 •
预订量创纪录的季度，为2017年初以来的最高水平，主要来自印度和北美

•
北美：在预订量和收入方面表现异常强劲的季度；长期的大客户成为公司第二个超过10%的 客户。

•
印度：强劲的预订量；收入最强劲的地区；E频段和供应商无关的多频段产品的首批订单

•
亚太地区：与一家领先的环太平洋地区一级运营商签署了一份为期多年的大型合同，3年内潜在价值超过4400万美元
 
以色列Rosh Ha‘ain，2022年11月7日--全球5G无线传输创新者和领先解决方案提供商Ceragon Networks Ltd.(纳斯达克：CRNT)(以下简称“公司”、“Ceragon”、“We”、“Us”或“Our”)今天公布了截至2022年9月30日的第三季度财务业绩。
 
Ceragon首席执行官Doron Arazi表示：“我很高兴地报告，2022年第三季度，我们在关键业务领域取得了巨大成功，并在我们的长期战略方面取得了进展。我们的预订量继续达到创纪录的水平，包括北美预订量的增长，预计这将带来高利润率。我们对履行的关注带来了第三季度收入的增长，同时也带来了较高的毛利率。我们继续专注于转换我们的高积压，以满足我们客户日益增长的需求。
 
与此同时，我们继续看到5G网络扩建管道，CSP和专用网络都在寻找具有成本效益的技术来进行网络升级和扩展服务。尽管宏观经济不稳定，与零部件短缺相关的风险仍然存在，但我们对我们的长期战略更有信心，并继续执行该战略，以抓住未来的机遇。
 
2022年第三季度主要财务业绩：
 
收入为7860万美元，比2021年第三季度的7610万美元增长3.3%，比2022年第二季度的7070万美元增长11.2%。
 
毛利润为2,780万美元，毛利率为35.3%，而2021年第三季度和2022年第二季度的毛利率分别为30.9%和30.3%。与今年第二季度相比，我们第三季度的毛利率有所提高，这主要是由于完成了主要在北美获得更好利润率的订单，软件升级销售强劲，其次是运输成本降低。
 
营业收入(亏损)为130万美元，而2021年第三季度为290万美元，2022年第二季度为30万美元。 营业收入受到与恶意企图有关的400万美元一次性其他运营费用的负面影响。
 
净收益(亏损)为90万美元，或每股稀释后收益为0.01美元，而2021年第三季度为30万美元，或每股稀释后收益为0.00美元，2022年第二季度为150万美元，或每股稀释后收益为0.02美元。
 
非公认会计准则的结果如下：毛利率为35.5%，营业利润为640万美元，净收入为410万美元，或每股稀释后收益0.05美元。
 
截至2022年9月30日，现金和现金等价物为2600万美元，而2022年6月30日为2360万美元。
 
有关GAAP与非GAAP结果的对账，请参阅附表。

按地理位置分列的收入：

 
Q3 2022
印度
28%
北美
27%
拉丁美洲
17%
欧洲
13%
APAC
10%
非洲
5%

展望

鉴于供应链问题仅略有改善，继续影响我们将强大的积压订单转化为收入的能力，我们现在预计今年年底的收入范围为2.96亿至3.04亿美元。我们在新范围内的收入将主要受到我们的一个主要客户最近关于年底前设备接收的政策变化的影响。我们预计2022年第4季度不会交付给该客户的任何部分将在2023年第1季度交付给该客户。
 
我们2023年3.25亿至3.45亿美元的收入指引保持不变。
 
随着我们继续应对行业面临的供应链挑战，我们的指导受到潜在的利弊影响。
 
电话会议
 
该公司将于今天上午9：00举办Zoom网络会议。ET讨论结果，然后是投资界的问答环节。
 
请投资者点击此处注册。所有相关信息将在注册时发送。
 
如果您无法参加我们的现场直播，我们将在通话结束后24小时内在我们的网站www.cerager.com上提供通话录音。
 
Ceragon网络公司简介

赛勒冈网络有限公司(纳斯达克代码：CRNT)是5G无线传输的全球创新者和领先的解决方案提供商。我们通过创新的无线回程和前端解决方案帮助全球运营商和其他服务提供商提高运营效率并改善最终客户的体验质量。我们的客户包括服务提供商、公共安全组织、政府机构和公用事业公司，他们使用我们的解决方案以高可靠性和高速度提供5G和4G宽带无线连接、任务关键型多媒体服务、稳定的通信和其他应用。

Ceragon独特的多核技术和分散的无线传输方法为5G和4G网络提供了高度可靠、快速部署、大容量的无线传输，同时最大限度地减少了频谱、电力、房地产和人力资源的使用。它能够提高生产力，以及简单快速的网络现代化，将Ceragon定位为5G时代的领先解决方案提供商。我们提供一整套基于人工智能的全包式端到端托管和专业服务，确保高效的网络部署和优化，为我们的客户实现最高价值。我们的解决方案在150多个国家和地区的400多个服务提供商以及800多个专用网络所有者中部署。欲了解更多信息，请访问：www.cerager.com。

Ceragon Networks®和FibeAir®是Ceragon网络有限公司在美国和其他国家和地区的注册商标。Ceragon®是Ceragon Networks Ltd.的商标，在多个国家/地区注册。提到的其他名称由其各自的持有人所有。
 
有关前瞻性陈述的警示说明
本文件包含符合1933年《证券法》(修订本)、1934年《证券交易法》(修订本)和《1995年私人证券诉讼改革法》安全港条款的“前瞻性陈述”。此类前瞻性陈述基于Ceragon管理层对Ceragon业务、财务状况、运营结果、微观和宏观市场趋势以及文中涉及或反映的其他问题的当前信念、预期和假设。前瞻性表述的例子包括但不限于：需求预测、收入、净收入、毛利、资本支出和流动性、竞争压力、订单时间、供应链和发货、零部件供应、增长前景、产品开发、财务资源、成本节约和其他财务和市场事项。您可以通过使用“可能”、“计划”、“预期”、“相信”、“估计”、“目标”、“预期”、“打算”、“潜在”或此类术语的否定或其他类似术语来识别这些和其他前瞻性表述，尽管并不是所有前瞻性表述都包含这些可识别的词汇。

虽然我们相信这些前瞻性陈述中反映的预测是基于合理的假设，但我们不能保证我们的预期将会得到，或者与预期的任何偏离将不会是实质性的。此类前瞻性陈述涉及已知和未知的风险和不确定因素，这些风险和不确定性可能会导致Ceragon的未来结果或业绩与此类前瞻性陈述中明示或暗示的预期结果或表现大不相同。这些风险和不确定性包括但不限于，Aviat Networks Inc.、其他股东或其他人未来可能采取的任何行动；由于半导体、芯片组、组件和其他商品的全球短缺而导致的组件短缺对我们的供应链、制造能力和及时交付我们产品的能力的持续影响，已经并可能继续导致 我们的产品交付和客户项目部署的延迟，由此产生的惩罚和订单取消的风险，以及由于持续的价格上涨、支付加速费和库存预购和采购加速的成本而导致的利润侵蚀。以及如果不消费，就有成为死亡者的风险；全球运输成本上升和运输时段减少对我们、我们的供应链和客户的持续影响，已经并可能继续导致价格侵蚀, 延迟交付以及由于延迟交付而导致处罚和订单取消的风险；如果向5G技术过渡的发展方式与我们预期的不同，则向5G技术过渡对我们收入的影响；与我们主要业务集中在世界各地的大型移动运营商(我们的很大一部分订单来自这些运营商)相关的风险；由于它们对整体订购的相对影响，加上针对我们的订购模式和业务量不一致，导致我们的财务结果和运营结果具有很高的波动性；来自其他无线传输设备供应商和与我们的高容量点对点无线产品竞争的其他通信解决方案的竞争的影响；与网络或信息技术安全漏洞增加相关的风险，以及网络攻击活动的增加、网络犯罪威胁的增加以及隐私和数据保护法律的变化，这可能对我们的业务产生不利影响；任何未能满足我们产品开发时间表的风险，包括我们新芯片组商业化的延迟；与俄罗斯入侵乌克兰相关的额外制裁和全球贸易限制；与新冠肺炎大流行可能引发或进一步爆发的风险相关的风险；对全球经济和市场以及对我们和我们开展业务的相关市场的影响；总体经济状况和趋势对我们经营的全球和当地市场的影响；以及可能影响我们业绩的其他风险、不确定性和其他因素。, Ceragon在Form 20-F的最新年度报告和Ceragon提交给证券交易委员会的其他文件中进一步详细说明了这一点。

此类前瞻性陈述，包括风险、不确定性和其他可能影响我们结果的因素，仅代表我们截至发布之日的观点，不应被视为代表我们截至任何后续日期的观点。这种前瞻性陈述并不是对未来事件或结果的预测，也不能保证它将被证明是准确的。Ceragon可能会选择在未来某个时候更新这些前瞻性陈述，但公司明确表示不承担任何这样做的义务，除非法律另有要求。

Ceragon公司的公开文件可在证券交易委员会的网站www.sec.gov上查阅，也可以从Ceragon公司的网站www.cerager.com上获得。

Ceragon投资者和媒体联系人：
玛雅·卢斯蒂格
Ceragon网络公司
Tel. +972-54-677-8100
邮箱：mayal@cerager.com
 
-各表如下-
 

简明合并业务报表
(美元以千为单位，不包括每股和每股数据)
(未经审计)

   
截至三个月
9月30日，
    
九个月结束
9月30日，
  
   
2022
    
2021
    
2022
    
2021
  
                         
收入
  
$
78,649
    
$
76,115
    
$
219,642
    
$
213,006
  
收入成本
    
50,861
      
52,600
      
151,111
      
147,460
  
                                 
毛利
    
27,788
      
23,515
      
68,531
      
65,546
  
                                 
运营费用：
                                
研究与开发，网络
    
7,318
      
6,713
      
21,610
      
21,678
  
销售和市场营销
    
8,663
      
8,550
      
26,797
      
24,483
  
一般和行政
    
6,571
      
5,316
      
16,469
      
15,606
  
其他营运开支(*)
    
3,971
      
-
      
3,971
      
-
  
                                 
总运营费用
  
$
26,523
    
$
20,579
    
$
68,847
    
$
61,767
  
                                 
营业收入(亏损)
    
1,265
      
2,936
      
(316
)
    
3,779
  
                                 
财务费用和其他，净额
    
1,778
      
2,375
      
3,294
      
5,228
  
                                 
税前收益(亏损)
    
(513
)
    
561
      
(3,610
)
    
(1,449
)
                                 
所得税
    
350
      
295
      
1,061
      
1,167
  
                                 
净收益(亏损)
  
$
(863
)
  
$
266
    
$
(4,671
)
  
$
(2,616
)
                                 
每股基本净收益(亏损)
  
$
(0.01
)
  
$
0.00
    
$
(0.06
)
  
$
(0.03
)
                                 
每股摊薄净收益(亏损)
  
$
(0.01
)
  
$
0.00
    
$
(0.06
 )
 
$
(0.03
)
                                 
用于计算每股基本净收益(亏损)的加权平均股数
    
84,200,177
      
83,717,482
      
84,060,674
      
83,245,798
  
                                 
用于计算每股摊薄净收益(亏损)的加权平均股数
    
84,200,177
      
84,636,726
      
84,060,674
      
83,245,798
  

(*)与敌对企图有关的费用。


简明合并资产负债表
(美元以千为单位)

   
9月30日，
2022
    
十二月三十一日，
2021
  

 
未经审计
    
已审核
  
资产
            
             
流动资产：
            
现金和现金等价物
  
$
25,964
    
$
17,079
  
应收贸易账款净额
    
109,969
      
107,826
  
其他应收账款和预付费用
    
16,573
      
17,179
  
盘存
    
64,227
      
61,398
  
                 
流动资产总额
    
216,733
      
203,482
  
                 
非流动资产：
                
应收贸易账款净额
    
5,902
      
10,484
  
遣散费和退休金
    
4,969
      
5,648
  
财产和设备，净额
    
30,160
      
29,383
  
经营性租赁使用权资产
    
18,340
      
20,233
  
无形资产，净额
    
7,380
      
6,274
  
其他非流动资产
    
18,852
      
17,059
  
                 
非流动资产总额
    
85,603
      
89,081
  
                 
总资产
  
$
302,336
    
$
292,563
  
                 
负债和股东权益
                
                 
流动负债：
                
贸易应付款
  
$
72,076
    
$
69,436
  
递延收入
    
3,499
      
3,384
  
短期贷款
    
29,900
      
14,800
  
经营租赁负债
    
3,795
      
4,359
  
其他应付帐款和应计费用
    
24,128
      
23,704
  
                 
流动负债总额
    
133,398
      
115,683
  
                 
长期负债：
                
应计遣散费和养恤金
    
9,401
      
10,799
  
递延收入
    
10,895
      
9,275
  
其他长期应付款
    
2,436
      
2,445
  
经营租赁负债
    
13,449
      
17,210
  
                 
长期负债总额
    
36,181
      
39,729
  
                 
股东权益：
                
股本：
                
普通股
    
224
      
224
  
额外实收资本
    
431,256
      
428,244
  
按成本价计算的库存股
    
(20,091
)
    
(20,091
)
其他综合损失
    
(12,242
)
    
(9,507
)
累计赤字
    
(266,390
)
    
(261,719
)
                 
股东权益总额
    
132,757
      
137,151
  
                 
总负债和股东权益
  
$
302,336
    
$
292,563
  



简明合并现金流量表
(美元，千元)
(未经审计)

   
截至三个月
9月30日，
    
九个月结束
9月30日，
  
   
2022
    
2021
    
2022
    
2021
  
经营活动的现金流：
                        
净收益(亏损)
  
$
(863
)
  
$
266
    
$
(4,671
)
  
$
(2,616
)
对净亏损与经营活动提供(用于)现金净额的调整：
                                
折旧及摊销
    
2,643
      
2,959
      
8,418
      
8,788
  
财产和设备销售损失，净额
    
-
      
6
      
20
      
73
  
基于股票的薪酬费用
    
1,167
      
1,034
      
2,602
      
1,671
  
应计遣散费和养恤金净额增加(减少)
    
(321
)
    
220
      
(690
)
    
(284
)
应收贸易账款净额减少(增加)
    
6,659
      
(2,825
)
    
2,486
      
(2,588
)
其他应收账款和预付费用(包括其他长期资产)减少(增加)
    
1,297
      
(1,848
)
    
(1,759
)
    
(7,720
)
经营性租赁使用权资产减少
    
853
      
945
      
2,726
      
3,393
  
库存增加，扣除注销后的净额
    
(3,759
)
    
(1,389
)
    
(3,310
)
    
(3,435
)
递延税项资产净额增加
    
-
      
(139
)
    
-
      
(264
)
贸易应付款增加(减少)
    
1,834
      
(2,402
)
    
3,173
      
(265
)
其他应付帐款和应计费用(包括其他长期负债)增加(减少)
    
(258
)
    
3,460
      
(1,964
)
    
(186
)
经营租赁负债减少
    
(1,087
)
    
(843
)
    
(5,158
)
    
(3,042
)
递延收入增加(减少)
    
432
      
(111
)
    
1,735
      
1,196
  
经营活动提供(用于)的现金净额
  
$
8,597
    
$
(667
)
  
$
3,608
    
$
(5,279
)
投资活动产生的现金流：
                                
购置财产和设备，净额
    
(3,664
)
    
(2,316
)
    
(9,032
)
    
(6,247
)
出售财产和设备所得收益，净额
    
-
      
-
      
-
      
200
  
购买无形资产
    
(823
)
    
(20
)
    
(1,260
)
    
(20
)
用于投资活动的现金净额
  
$
(4,487
)
  
$
(2,336
)
  
$
(10,292
)
  
$
(6,067
)
                                 
融资活动的现金流：
                                
行使期权所得收益
    
297
      
730
      
410
      
4,688
  
银行信贷和贷款的净收益(偿还)
    
(2,000
)
    
900
      
15,100
      
6,900
  
融资活动提供(用于)的现金净额
  
$
(1,703
)
  
$
1,630
    
$
15,510
    
$
11,588
  
                                 
现金和现金等价物的换算调整
  
$
(35
)
  
$
(62
)
  
$
59
    
$
(108
)
增加(减少)现金和现金等价物
  
$
2,372
    
$
(1,435
)
  
$
8,885
    
$
134
  
期初的现金和现金等价物
    
23,592
      
28,670
      
17,079
      
27,101
  
期末现金和现金等价物
  
$
25,964
    
$
27,235
    
$
25,964
    
$
27,235
  



GAAP与非GAAP财务结果的对账
(美元以千为单位)
(未经审计)

   
截至三个月
9月30日，
    
九个月结束
9月30日，
  
 
    2022     2021     2022    
2021
  
                         
公认会计准则收入成本
  
$
50,861
    
$
52,600
    
$
151,111
    
$
147,460
  
基于股票的薪酬费用
    
(161
)
    
(89
)
    
(418
)
    
(160
)
工资保障计划
    
-
      
-
      
-
      
306
  
间接税状况的变化
    
(1
)
    
(2
)
    
(2
)
    
(5
)
非公认会计准则收入成本
  
$
50,699
    
$
52,509
    
$
150,691
    
$
147,601
  
                                 
公认会计准则毛利
  
$
27,788
    
$
23,515
    
$
68,531
    
$
65,546
  
毛利调整
    
162
      
91
      
420
      
(141
)
非公认会计准则毛利
  
$
27,950
    
$
23,606
    
$
68,951
    
$
65,405
  
                                 
公认会计准则研究和开发费用
  
$
7,318
    
$
6,713
    
$
21,610
    
$
21,678
  
基于股票的薪酬费用
    
(168
)
    
(73
)
    
(188
)
    
(186
)
非公认会计准则的研发费用
  
$
7,150
    
$
6,640
    
$
21,422
    
$
21,492
  
                                 
公认会计准则销售和营销费用
  
$
8,663
    
$
8,550
    
$
26,797
    
$
24,483
  
基于股票的薪酬费用
    
(383
)
    
(201
)
    
(962
)
    
(355
)
工资保障计划
    
-
      
-
      
-
      
673
  
非GAAP销售和营销费用
  
$
8,280
    
$
8,349
    
$
25,835
    
$
24,801
  
                                 
公认会计准则一般费用和行政费用
  
$
6,571
    
$
5,316
    
$
16,469
    
$
15,606
  
退休CEO薪酬
    
-
      
-
      
96
      
(810
)
基于股票的薪酬费用
    
(455
)
    
(671
)
    
(1,034
)
    
(970
)
非公认会计准则一般和行政费用
  
$
6,116
    
$
4,645
    
$
15,531
    
$
13,826
  
                                 
美国公认会计准则其他运营费用
    
3,971
      
-
      
3,971
      
-
  
与恶意企图相关的成本
    
(3,971
)
    
-
      
(3,971
)
    
-
  
非GAAP其他运营费用
  
$
-
    
$
-
    
$
-
    
$
-
  
                                 
公认会计准则营业收入(亏损)
  
$
1,265
    
$
2,936
    
$
(316
)
  
$
3,779
  
基于股票的薪酬费用
    
1,167
      
1,034
      
2,602
      
1,671
  
间接税状况的变化
    
1
      
2
      
2
      
5
  
退休CEO薪酬
    
-
      
-
      
(96
)
    
810
  
工资保障计划
    
-
      
-
      
-
      
(979
)
与恶意企图相关的成本
    
3,971
      
-
      
3,971
      
-
  
非公认会计准则营业收入(亏损)
  
$
6,404
    
$
3,972
    
$
6,163
    
$
5,286
  
                                 
公认会计准则财务费用和其他，净额
  
$
1,778
    
$
2,375
    
$
3,294
    
$
5,228
  
租赁--财务收入(费用)
    
233
      
(102
)
    
2,432
      
(351
)
非公认会计准则财务费用和其他，净额
  
$
2,011
    
$
2,273
    
$
5,726
    
$
4,877
  
                                 
公认会计准则税费支出
  
$
350
    
$
295
    
$
1,061
    
$
1,167
  
非现金税额调整
    
(81
)
    
53
      
(427
)
    
(52
)
非公认会计准则税项支出
  
$
269
    
$
348
    
$
634
    
$
1,115
  

GAAP与非GAAP财务结果的对账
(美元以千为单位，不包括每股和每股数据)
(未经审计)

   
截至三个月
September 30,
    
九个月结束
9月30日，
  
   
2022
    
2021
    
2022
    
2021
  
                         
公认会计准则净收益(亏损)
  
$
(863
)
  
$
266
    
$
(4,671
)
  
$
(2,616
)
基于股票的薪酬费用
    
1,167
      
1,034
      
2,602
      
1,671
  
间接税状况的变化
    
1
      
2
      
2
      
5
  
租赁--财务费用(收入)
    
(233
)
    
102
      
(2,432
)
    
351
  
工资保障计划
    
-
      
-
      
-
      
(979
)
退休CEO薪酬
    
-
      
-
      
(96
)
    
810
  
与恶意企图相关的成本
    
3,971
      
-
      
3,971
      
-
  
非现金税额调整
    
81
      
(53
)
    
427
      
52
  
非公认会计准则净收益(亏损)
  
$
4,124
    
$
1,351
    
$
(197
 )
 
$
(706
)
                                 
公认会计准则每股基本净收益(亏损)
  
$
(0.01
)
  
$
0.00
    
$
(0.06
)
  
$
(0.03
)
                                 
公认会计准则稀释后每股净收益(亏损)
  
$
(0.01
)
  
$
0.00
    
$
(0.06
)
  
$
(0.03
)
非公认会计准则基本和稀释后每股净收益(亏损)
  
$
0.05
    
$
0.02
    
$
(0.00
)
  
$
(0.01
)
                                 
计算GAAP基本每股净收益(亏损)时使用的加权平均股数
    
84,200,177
      
83,717,482
      
84,060,674
      
83,245,798
  
                                 
用于计算GAAP稀释每股净收益(亏损)的加权平均股数
    
84,200,177
      
84,636,726
      
84,060,674
      
83,245,798
  
                                 
用于计算非GAAP稀释后每股净收益(亏损)的加权平均股数
    
85,970,107
      
85,270,955
      
84,060,674
      
83,245,798