附件99.1
南区银行股份有限公司
公布本年度的财务业绩
截至2022年9月30日的第三季度


·第三季度净收入为2700万美元；
·挂钩季度贷款增长，扣除Paycheck Protection Program(“PPP”)贷款，增长2.6%；
·联系季度净息差增至3.15%，净息差增至3.36%(1)；
·第三季度平均资产年化回报率为1.43%；
·第三季度平均有形普通股权益年化回报率为19.94%(1)；
·不良资产占总资产的比例仍然较低，为0.16%。
亚洲网得克萨斯州泰勒10月25日电纳斯达克市场代码：SBSI今天公布了截至2022年9月30日的季度财务业绩。Southside公布截至2022年9月30日的三个月净收入为2700万美元，与2021年同期的2930万美元相比，减少了240万美元，降幅为8.0%。截至2022年9月30日的三个月，稀释后普通股每股收益从2021年同期的0.90美元降至0.84美元，降幅为0.06美元或6.7%。截至2022年9月30日的三个月的年化平均股东权益回报率为14.23%，而2021年同期为12.89%。截至2022年9月30日的三个月，年化平均资产回报率为1.43%，而2021年同期为1.61%。
Southside首席执行官李·R·吉布森、总裁表示：“2022年第三季度的财务业绩表现突出，净收益为2,700万美元，稀释后普通股收益为0.84美元，年化关联季度贷款增长10.1%，年化关联季度净利息收入增长34.5%。”我们的资产质量保持强劲，我们的等值税项净息差增加了6个基点，达到3.36%。不断从其他州移民到德克萨斯州，就业增长和公司搬迁在很大程度上缓解了与通胀和利率上升相关的成本上升的影响。总体而言，我们相信我们所服务的市场的长期经济状况和增长前景依然稳固。
截至2022年9月30日的三个月的经营业绩
截至2022年9月30日的三个月，净收入为2700万美元，而2021年同期为2930万美元，减少了240万美元，降幅为8.0%。截至2022年和2021年9月30日的三个月，稀释后普通股每股收益分别为0.84美元和0.90美元。净收益的减少主要是由于信贷损失准备金的增加、非利息收入的减少和非利息支出的增加，但净利息收入的增加和所得税支出的减少部分抵消了这一影响。在截至2022年9月30日的三个月里，Southside记录了150万美元的信贷损失准备金，而2021年同期的信贷损失准备金为510万美元。截至2022年9月30日的三个月的年化平均资产回报率和平均股东权益分别为1.43%和14.23%，而截至2021年9月30日的三个月的年化平均资产回报率和平均股东权益分别为1.61%和12.89%。截至2022年9月30日止三个月，我们的效率比率及税项等值效率比率(1)分别为50.09%及47.42%，而截至2021年9月30日止三个月则分别为50.64%及47.92%，截至2022年6月30日止三个月则分别为50.61%及47.74%。
截至2022年9月30日的三个月，净利息收入为5550万美元，而2021年同期为4820万美元，增长15.2%。与2021年同期相比，净利息收入增加是由于利息收入增加，这是平均收益率和平均利息资产余额增加的结果，但由于利率上升导致计息负债的利息支出增加，计息负债的组合发生变化，以及购买力平价贷款的利息收入减少，这部分抵消了利息收入的增加。截至2022年6月30日的三个月，净利息收入增加了440万美元，增幅为8.7%，而截至2022年6月30日的三个月为5110万美元。利息收入净额增加，主要是由于赚取利息的资产的平均收益率和余额增加，抵销了平均支付利率和计息负债余额的增加。
截至2022年9月30日止三个月，我们的净息差及税项等值净息差(1)分别增至3.15%及3.36%，而2021年同期则分别为2.96%及3.16%。截至2022年6月30日的三个月，净息差从3.07%增加了8个基点，相当于税项的净息差(1)从3.30%增加了6个基点。
截至2022年9月30日的三个月，非利息收入为1030万美元，与2021年同期的1280万美元相比，减少了250万美元，降幅为19.6%。这是由于截至2022年9月30日的三个月，可供出售证券的销售净亏损为10万美元，而可供出售证券的净收益为140万美元

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2021年同期，存款服务收入、贷款销售收益、经纪服务收入和其他非利息收入减少。在关联季度的基础上，与截至2022年6月30日的三个月相比，非利息收入增加了120万美元，增幅为12.9%。增加的原因是出售AFS证券的净亏损减少210万美元，但被经纪服务和存款服务收入的减少部分抵消。
截至2022年9月30日的三个月，非利息支出增加了170万美元，增幅5.4%，达到3350万美元，而2021年同期为3180万美元。主要的增长是工资和员工福利。其他几个费用类别有所增加，包括其他非利息费用、占用费用净额、专业费用、软件和数据处理费用以及广告、差旅和娱乐费用，但合并起来，这些费用被2021年第三季度录得的赎回附属票据的亏损部分抵消。在相关季度的基础上，与截至2022年6月30日的三个月相比，非利息支出增加了140万美元，增幅为4.2%，这主要是由于工资和员工福利的增加。
与2021年同期相比，截至2022年9月30日的三个月，所得税支出减少了110万美元，降幅为22.1%。在关联季度的基础上，所得税支出增加了60万美元，增幅为17.5%。截至2022年9月30日的三个月，我们的有效税率(ETR)降至12.6%，而截至2021年9月30日的三个月的有效税率为14.5%，而截至2022年6月30日的三个月的有效税率为11.5%。
截至2022年9月30日的9个月的经营业绩
截至2022年9月30日的9个月的净收入为7740万美元，而2021年同期为8470万美元，减少了740万美元，降幅为8.7%。截至2022年9月30日的9个月，稀释后普通股每股收益为2.39美元，而2021年同期为2.59美元，降幅为7.7%。净收益的减少主要是由于信贷损失准备金的增加、非利息收入的减少以及非利息支出的增加，但净利息收入的增加和所得税支出的减少部分抵消了这一影响。截至2022年9月30日的9个月，我们有120万美元的信贷损失准备金，而2021年同期的信贷损失准备金为1350万美元。截至2022年9月30日的9个月的年化平均资产回报率和平均股东权益分别为1.42%和12.92%，而截至2021年9月30日的9个月的年化平均资产回报率和平均股东权益分别为1.60%和12.80%。截至2022年9月30日的9个月，我们的效率比率和税项等值效率比率(1)分别为50.46%和47.76%，而截至2021年9月30日的9个月分别为52.23%和49.53%。
截至2022年9月30日的9个月，净利息收入为1.555亿美元，而2021年同期为1.402亿美元，这是由于利息收入增加，这是由于我们的生息资产的平均收益率和余额增加所致，但由于利率上升导致我们的计息负债利息支出增加，我们的计息负债组合发生了变化，以及PPP贷款的利息收入减少，部分抵消了这一增长。
截至2022年9月30日的9个月，我们的净息差和税项等值净息差(1)分别为3.08%和3.29%，而2021年同期分别为2.94%和3.14%。净息差的增加是由于在截至2022年9月30日的九个月中，我们的利息资产的平均余额和收益率较高。
截至2022年9月30日的9个月，非利息收入为3010万美元，同比下降19.4%，而2021年同期为3730万美元。减少的原因是，在截至2022年9月30日的9个月中，AFS的证券销售净亏损为380万美元，而2021年同期的净收益为340万美元，贷款销售收益的减少被其他非利息收入的增加部分抵消。
截至2022年9月30日的9个月，非利息支出为9680万美元，而2021年同期为9370万美元，增加了310万美元，增幅为3.3%。主要的增长是工资和员工福利。几个额外的费用类别有所增加，包括软件和数据处理费用、广告、旅行和娱乐费用以及占用费用净额，但合并起来，这些费用被2021年第三季度记录的赎回附属票据的损失部分抵消。
与2021年同期相比，截至2022年9月30日的9个月，所得税支出减少了230万美元，降幅为18.2%。截至2022年和2021年9月30日的9个月，我们的ETR分别约为11.8%和13.0%。与2021年同期相比，截至2022年9月30日的9个月的ETR较低，主要是由于免税收入占税前收入的百分比增加。
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资产负债表数据
截至2022年9月30日，我们的总资产为74.5亿美元，而截至2021年12月31日和2021年9月30日的总资产分别为72.6亿美元和71.4亿美元。
截至2022年9月30日的贷款为40.6亿美元，较2021年9月30日的36.5亿美元增加4.159亿美元，增幅11.4%。我们的购买力平价贷款是商业贷款类别的一个组成部分，在同一时期减少了6720万美元，这是因为根据冠状病毒援助、救济和经济安全法案资助的贷款获得了宽恕付款。不包括购买力平价贷款，贷款总额增加4.831亿美元，增幅13.5%，原因是商业地产贷款增加2.968亿美元，建筑贷款增加1.323亿美元，商业贷款(不包括购买力平价贷款)增加5700万美元，市政贷款增加2200万美元。1至4个家庭住宅贷款及1,090万元个人贷款分别减少1,400万元及1,090万元，部分抵销了有关增幅。撇除当季购买力平价贷款减少270万元后，投资相连季度贷款增加1.031亿元，增幅为2.6%，原因包括商业地产贷款增加6,720万元、建造业贷款增加3,390万元、商业贷款(不包括购买力平价贷款)增加720万元，以及1至4个家庭住宅贷款增加600万元。这些增加被市政贷款减少800万美元和个人贷款减少310万美元部分抵消。
2022年9月30日的证券为25.8亿美元，与2021年9月30日的28.5亿美元相比，减少了2.698亿美元，降幅9.5%。在关联季度，证券较2022年6月30日的28.2亿美元减少了2.413亿美元，降幅为8.6%，这是由于证券销售、本金支付以及投资组合中未实现亏损的增加，抵消了该季度的购买。在第三季度，我们将公允价值分别约为4,180万美元和2,840万美元的额外市政证券和美国机构MBS转移到持有至到期(“HTM”)。从AFS向HTM的所有转移均按转移之日的公平市场价值计算。这些转移对损益表没有任何影响。
2022年9月30日的存款为61.8亿美元，较2021年9月30日的53.3亿美元增加8.495亿美元，增幅15.9%。相关联的季度，存款比2022年6月30日的62.5亿美元减少了6730万美元，降幅为1.1%。在截至2022年9月30日的三个月中，由于经纪CD类别的增加，经纪存款比2022年6月30日增加了1.023亿美元，或15.5%，与2021年9月30日相比增加了6.485亿美元，或571.4%，主要是由于为我们的现金流对冲掉期提供资金，以取代联邦住房贷款银行的垫款，以获得更低的资金成本。
2022年3月1日，我们的董事会批准了一项股票回购计划，授权不时回购最多100万股公司已发行普通股。回购可以通过公开市场购买、私下协商的交易或根据1934年《证券交易法》第10b5-1条可能采用的任何交易计划进行。本公司并无责任根据股份回购计划回购任何股份，并可随时暂停或终止该计划。在截至2022年9月30日的第三季度，根据股票回购计划，我们以35.93美元的平均价格购买了8,613股普通股，剩余685,201股法定股份。在2022年9月30日之后，没有额外的购买。
资产质量
截至2022年9月30日，不良资产为1,170万美元，占总资产的0.16%，与2021年9月30日的1,240万美元，或总资产的0.17%相比，减少了70万美元，或5.7%，与2022年6月30日的1,180万美元，或总资产的0.16%相比略有下降。
截至2022年9月30日，贷款损失拨备降至3650万美元，占总贷款的0.90%，而截至2021年9月30日，贷款损失拨备为3800万美元，占总贷款的1.04%。减少的主要原因是资产质量有所改善，但与通货膨胀和经济衰退担忧有关的经济持续不明朗因素略微抵销了减少的影响。截至2022年6月30日，贷款损失拨备为3,540万美元，占贷款总额的0.89%。
在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月期间，我们分别记录了130万美元的贷款信贷损失准备金和440万美元的拨备冲销，而截至2022年6月30日的三个月，我们的拨备冲销了10万美元。截至2022年9月30日的三个月的净冲销为20万美元，而截至2021年9月30日的三个月的净冲销为50万美元，截至2022年6月30日的三个月的净收回为3.7万美元。截至2022年9月30日的9个月的净冲销为20万美元，而截至2021年9月30日的9个月的净冲销为70万美元。
在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月期间，我们分别为表外信贷敞口记录了20万美元的信贷损失拨备，并冲销了70万美元的拨备，而截至2022年6月30日的三个月，我们冲销了50万美元的拨备。在截至2022年和2021年9月30日的9个月中，我们分别记录了30万美元和330万美元的拨备冲销。截至2022年9月30日，表外信贷敞口准备余额为210万美元，计入其他负债。
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分红
Southside BancShares，Inc.于2022年8月4日宣布第三季度每股0.34美元的现金股息，于2022年9月1日支付给截至2022年8月18日登记在册的所有股东。
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(1)请参阅下文中的“非GAAP财务指标”和本收益新闻稿中财务报表末尾的“非GAAP对账”，了解更多信息，并将这一非GAAP财务指标与最近的GAAP财务指标进行对账。
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电话会议
Southside的管理团队将于2022年10月25日(星期二)上午11点主持电话会议，讨论截至2022年9月30日的第三季度财务业绩。CDT。电话会议可在公司网站上以只听模式通过网络直播收听，网址为https://investors.southside.com.
那些有兴趣参加问答环节的人，或其他喜欢打电话的人，可以在https://register.vevent.com/register/BId92908286bbf41b5b784e887de1d8551上注册，以获得拨号号码和唯一代码，从而无缝接入电话会议。虽然不是必须的，但建议希望参加会议的人在电话会议前10分钟登记，以确保登记过程更有效率。
对于那些无法参加现场活动的人，公司网站https://investors.southside.com，上将提供至少30天的网络直播录音，从电话会议后大约两个小时开始。

非公认会计准则财务指标
我们的会计和报告政策符合美国公认会计原则(“公认会计原则”)和银行业的通行做法。然而，管理层使用某些非GAAP衡量标准来补充对我们业绩的评估。这些指标包括：(I)净利息收入(FTE)、(Ii)净利差(FTE)、(Iii)净利差(FTE)和(Iv)效率比率(FTE)，其中包括使用21%的联邦所得税税率进行应税等值调整以将免税利息收入增加到税额等值基础的影响。某些资产的利息收入完全或部分免征联邦所得税。因此，这些免税工具的回报率通常低于应税投资。
净利息收入(FTE)、净息差(FTE)和净息差(FTE)。净利息收入(FTE)是根据某些贷款和投资的净利息收入的税收优惠地位进行调整的非GAAP衡量标准，根据GAAP不允许在合并损益表中使用。我们认为，这一措施是衡量净利息收入的首选行业标准，并增强了来自应税和免税来源的净利息收入的可比性。根据公认会计原则计算的最直接可比财务指标是我们的净利息收入。净息差(FTE)是净利息收入(FTE)与平均盈利资产的比率。根据公认会计原则计算的最直接可比财务指标是我们的净息差。净息差(FTE)是在税收等值基础上平均收益资产的平均收益率与平均计息负债支付的平均利率之间的差额。根据公认会计原则计算的最直接可比财务指标是我们的净息差。
效率比(FTE)。效率比率(FTE)是一种非GAAP衡量标准，它提供了一种衡量银行业生产率的指标。这一比率的计算是为了衡量产生一美元收入的成本。这一比率旨在反映为产生这一美元的收入而必须花费的一美元的百分比。我们用非利息费用除以净利息收入(FTE)和非利息收入之和来计算这一比率，其中不包括无形资产摊销费用和某些非经常性费用，不包括出售可供出售的证券的净收益(亏损)和某些非经常性减值。根据公认会计原则计算的最直接可比财务指标是我们的效率比率。
这些非GAAP财务指标不应被视为基于GAAP的财务报表的替代方案，其他银行控股公司可能会以不同的方式定义或计算这些非GAAP指标或类似的指标。每当我们在美国证券交易委员会申报文件中提出非公认会计准则财务指标时，我们也被要求提出根据公认会计原则计算和列报的最直接可比财务指标，并对非公认会计准则财务指标和此类可比公认会计原则指标之间的差异进行协调。
管理层认为，将净利息收入、净息差和净息差调整为全额应税等值基础是银行业的标准做法，因为这些衡量标准为同行比较提供了有用的信息。税项等值调整反映在“平均余额与平均收益率和税率”表所列的各个盈利资产类别中。
我们的非GAAP财务指标与可比GAAP财务指标的对账包括在财务报表表格的末尾。

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关于南区银行股份有限公司

Southside BancShares，Inc.是一家银行控股公司，截至2022年9月30日资产约为74.5亿美元，拥有Southside Bank 100%的股份。Southside Bank目前在德克萨斯州有56家分行，运营着75台ATM/ITMS网络。
欲了解更多有关南方银行股份有限公司的信息，请访问我们的投资者关系网站：https://investors.southside.com.。我们的投资者关系网站提供了我们的活动、财务信息和历史股价数据的详细概述。要接收有关公司新闻、事件和股票活动的电子邮件通知，请在网站的电子邮件通知部分注册。如有疑问或意见，请联系Julie Shamburger，电话：(903)531-7134，电子邮件：julie.shamburger@Southside.com。

前瞻性陈述
本新闻稿以及公司发布或代表公司发布的其他书面材料、文件和口头声明中包含的非历史事实的某些陈述可被视为符合1995年私人证券诉讼改革法的含义并受其安全港保护的“前瞻性陈述”。这些前瞻性陈述不是对未来业绩的保证，也不应被视为代表管理层对未来任何日期的看法。这些陈述可包括诸如“预期”、“估计”、“计划”、“预期”、“出现”、“相信”、“可能”、“应该”、“可能”、“可能”、“将会”、“寻求”、“打算”、“可能性”、“风险”、“目标”、“计划”、“潜在，“和类似的表达方式。前瞻性陈述是与公司的信念、计划、期望、目标、目标、预期、假设、估计、意图和未来表现有关的陈述，受重大已知和未知风险和不确定因素的影响，这些风险和不确定因素可能导致公司的实际结果与前瞻性陈述中讨论的结果大不相同。例如，讨论我们扩张的影响、股票回购计划的好处、资产质量、资本、流动性的趋势、公司出售不良资产的能力、费用削减、计划中的运营效率和增长收益以及某些市场风险披露，包括利率、税收改革、通胀的影响, 与俄罗斯入侵乌克兰和其他经济因素有关或造成的影响基于管理层目前掌握的信息，取决于对关键模型特征和假设的选择，并受到各种限制。就其性质而言，某些市场风险披露只是估计，可能与未来实际发生的情况大不相同。因此，我们的结果可能与估计的结果大不相同。可能导致未来结果与我们的前瞻性声明预期的结果大不相同的最重要因素包括更高的通胀水平、更高的利率以及普遍的经济和衰退担忧的持续影响，所有这些都可能影响经济增长，并可能导致金融交易和商业活动的减少，包括存款减少和贷款发放减少，我们在快速变化和不可预测的市场中管理流动性的能力，供应链中断，劳动力短缺，以及美联储进一步加息。
有关公司及其业务的更多信息，包括可能对公司财务结果产生重大影响的其他因素，都包含在公司截至2021年12月31日的10-K表格年度报告中“第一部分--前瞻性信息”下，以及公司提交给美国证券交易委员会的其他文件中。公司没有义务更新任何因素，也没有义务公开宣布对本文中包含的任何前瞻性陈述进行修订的结果，以反映未来的事件或发展。
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南区银行股份有限公司
综合财务摘要(未经审计)
(千美元)

自.起
20222021
9月30日，6月30日，3月31日，十二月三十一日，9月30日，
资产
现金和银行到期款项$110,620 $111,099 $90,399 $91,120 $83,346 
生息存款3,476 12,910 72,158 110,633 3,787 
出售的联邦基金81,031 48,280 24,550 — — 
可供出售的证券，按估计公允价值计算1,424,562 1,733,354 2,065,984 2,764,325 2,753,104 
持有至到期的证券，按账面净值计算1,151,205 1,083,672 474,319 90,780 92,479 
总证券2,575,767 2,817,026 2,540,303 2,855,105 2,845,583 
联邦住房贷款银行股票，按成本计算12,887 13,726 3,757 14,375 27,248 
持有待售贷款421 815 1,576 1,684 1,131 
贷款4,063,495 3,963,041 3,800,916 3,645,162 3,647,585 
减去：贷款损失准备金
(36,506)(35,449)(35,524)(35,273)(38,022)
净贷款4,026,989 3,927,592 3,765,392 3,609,889 3,609,563 
房舍和设备，净值142,653 142,772 142,880 142,509 142,736 
商誉201,116 201,116 201,116 201,116 201,116 
其他无形资产，净额5,137 5,687 6,273 6,895 7,553 
银行自营人寿保险133,394 132,675 131,923 131,232 130,522 
其他资产160,256 192,363 138,788 95,044 83,106 
总资产$7,453,747 $7,606,061 $7,119,115 $7,259,602 $7,135,691 
负债和股东权益
无息存款$1,759,959 $1,735,488 $1,630,056 $1,644,775 $1,596,781 
计息存款4,421,200 4,512,921 4,440,343 4,077,552 3,734,874 
总存款6,181,159 6,248,409 6,070,399 5,722,327 5,331,655 
其他借款和联邦住房贷款银行借款318,252 212,179 34,067 367,257 679,928 
次级票据，扣除未摊销债务
发行成本		98,639 98,604 98,569 98,534 98,500 
信托优先次级债券，扣除未摊销债务发行成本60,264 60,262 60,261 60,260 60,259 
其他负债87,797 254,825 71,578 99,052 87,483 
总负债6,746,111 6,874,279 6,334,874 6,347,430 6,257,825 
股东权益707,636 731,782 784,241 912,172 877,866 
总负债和股东权益$7,453,747 $7,606,061 $7,119,115 $7,259,602 $7,135,691 


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南区银行股份有限公司
综合财务要点(未经审计)
(美元和股票以千为单位，每股数据除外)
截至三个月
20222021
9月30日，6月30日，3月31日，十二月三十一日，9月30日，
损益表：
利息收入总额$66,880 $57,100 $53,873 $54,760 $55,076 
利息支出总额11,365 6,022 4,967 5,359 6,870 
净利息收入55,515 51,078 48,906 49,401 48,206 
信贷损失准备金(冲销)1,494 (633)294 (3,421)(5,071)
扣除信贷损失准备(转回)后的净利息收入54,021 51,711 48,612 52,822 53,277 
非利息收入
存款服务
6,241 6,496 6,628 6,855 6,779 
出售可供出售的证券的净收益(亏损)(99)(2,177)(1,543)463 1,381 
出售贷款的收益
109 208 178 356 299 
信托费
1,407 1,520 1,494 1,586 1,494 
银行自营人寿保险
720 720 691 710 637 
经纪服务
701 1,098 809 907 846 
其他
1,190 1,232 2,468 1,134 1,333 
非利息收入总额
10,269 9,097 10,725 12,011 12,769 
非利息支出
薪酬和员工福利
21,368 20,329 19,969 20,067 19,777 
净入住率
3,847 3,654 3,656 3,541 3,532 
广告、旅游和娱乐
789 716 737 876 579 
自动取款机费用
317 356 281 345 311 
专业费用
1,412 1,147 927 849 1,135 
软件和数据处理
1,736 1,739 1,631 1,454 1,503 
通信
497 509 503 544 552 
FDIC保险
485 477 472 464 454 
无形资产摊销
550 586 622 658 695 
赎回次级票据的损失— — — — 1,118 
其他2,463 2,593 2,397 2,536 2,107 
总非利息支出
33,464 32,106 31,195 31,334 31,763 
所得税前收入支出30,826 28,702 28,142 33,499 34,283 
所得税费用3,875 3,297 3,146 4,812 4,977 
净收入$26,951 $25,405 $24,996 $28,687 $29,306 
公共共享数据：
加权平均基本流通股32,112 32,119 32,357 32,311 32,465 
加权平均稀释后流通股32,221 32,251 32,537 32,487 32,556 
已发行普通股期末32,127 32,108 32,294 32,352 32,273 
普通股每股收益
基本信息
$0.84 $0.79 $0.77 $0.89 $0.90 
稀释
0.84 0.79 0.77 0.88 0.90 
普通股每股账面价值22.03 22.79 24.28 28.20 27.20 
每股普通股有形账面价值(1)
15.61 16.35 17.86 21.77 20.74 
每股普通股支付的现金股息0.34 0.34 0.34 0.39 0.33 
选定的性能比率：
平均资产回报率1.43 %1.42 %1.40 %1.57 %1.61 %
平均股东权益回报率14.23 13.33 11.42 12.67 12.89 
平均有形普通股权益回报率(1)
19.94 18.62 15.20 16.80 17.10 
盈利资产平均收益率(FTE)(1)
4.00 3.66 3.53 3.55 3.59 
计息负债平均利率0.92 0.52 0.44 0.46 0.59 
净息差(FTE)(1)
3.36 3.30 3.22 3.23 3.16 
净息差(FTE)(1)
3.08 3.14 3.09 3.09 3.00 
平均收益资产与平均计息负债之比142.83 144.54 141.93 141.21 138.86 
非利息支出对总资产的平均1.77 1.79 1.75 1.72 1.75 
能效比(FTE)(1)
47.42 47.74 48.15 47.61 47.92 
(1)请参阅本收益新闻稿中财务报表表格末尾的“非GAAP对账”，以便将这一非GAAP财务指标与最近的GAAP财务指标进行对账。
第8页

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综合财务要点(未经审计)
(千美元)

截至三个月
20222021
9月30日，6月30日，3月31日，十二月三十一日，9月30日，
不良资产：$11,717 $11,815 $11,455 $11,609 $12,424 
非权责发生制贷款3,039 3,119 2,357 2,536 3,013 
累计逾期90天以上的贷款— — — — — 
问题债务重组贷款8,481 8,568 9,098 9,073 9,371 
拥有的其他房地产162 128 — — 25 
收回的资产35 — — — 15 
资产质量比率：
未计提贷款与以下项目的比率：
贷款总额0.07 %0.08 %0.06 %0.07 %0.08 %
不良资产比率：
总资产0.16 0.16 0.16 0.16 0.17 
贷款总额0.29 0.30 0.30 0.32 0.34 
贷款总额和OREO0.29 0.30 0.30 0.32 0.34 
贷款总额，不包括PPP贷款和OREO0.29 0.30 0.30 0.32 0.35 
贷款损失准备与以下各项的比率：
非应计贷款1,201.25 1,136.55 1,507.17 1,390.89 1,261.93 
不良资产311.56 300.03 310.12 303.84 306.04 
贷款总额0.90 0.89 0.93 0.97 1.04 
贷款总额，不包括购买力平价贷款0.90 0.90 0.94 0.98 1.06 
净冲销(收回)与平均未偿还贷款之比0.02 — — — 0.05 
资本比率：
股东权益与总资产之比9.49 9.62 11.02 12.57 12.30 
普通股一级资本12.98 12.83 13.67 14.17 14.07 
基于风险的第一级资本14.07 13.94 14.86 15.43 15.35 
基于风险的资本总额16.50 16.38 17.50 18.15 18.18 
第1级杠杆率资本10.09 10.34 10.39 10.33 10.14 
期末有形权益至期末有形资产(1)
6.92 7.10 8.35 9.99 9.66 
平均股东权益与平均总资产之比10.02 10.64 12.28 12.42 12.51 

(1)请参阅本收益新闻稿中财务报表表格末尾的“非GAAP对账”，以便将这一非GAAP财务指标与最近的GAAP财务指标进行对账。
第9页

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综合财务要点(未经审计)
(千美元)

截至三个月
20222021
贷款组合构成9月30日，6月30日，3月31日，十二月三十一日，9月30日，
房地产贷款：
施工
$554,345 $520,484 $490,166 $447,860 $422,095 
1-4个家庭住宅
646,692 640,706 647,837 651,140 660,689 
商业广告
1,901,921 1,834,734 1,722,577 1,598,172 1,605,132 
商业贷款433,538 428,974 401,144 418,998 443,708 
市政贷款449,219 457,239 455,155 443,078 427,259 
对个人的贷款77,780 80,904 84,037 85,914 88,702 
贷款总额$4,063,495 $3,963,041 $3,800,916 $3,645,162 $3,647,585 
津贴变动摘要：
贷款损失准备
期初余额$35,449 $35,524 $35,273 $38,022 $42,913 
贷款已注销(686)(479)(555)(489)(940)
追讨已撇账的贷款449 516 540 455 437 
收回净贷款(已撇账)(237)37 (15)(34)(503)
贷款损失准备金(冲销)1,294 (112)266 (2,715)(4,388)
期末余额$36,506 $35,449 $35,524 $35,273 $38,022 
表外信贷风险准备
期初余额$1,891 $2,412 $2,384 $3,090 $3,773 
表外信贷风险拨备(转回)200 (521)28 (706)(683)
期末余额$2,091 $1,891 $2,412 $2,384 $3,090 
信贷损失准备总额$38,597 $37,340 $37,936 $37,657 $41,112 
第10页

南区银行股份有限公司
综合财务要点(未经审计)
(千美元)

九个月结束
9月30日，
20222021
损益表：
利息收入总额$177,853 $161,227 
利息支出总额22,354 21,071 
净利息收入155,499 140,156 
信贷损失准备金(冲销)1,155 (13,543)
扣除信贷损失准备(转回)后的净利息收入154,344 153,699 
非利息收入
存款服务
19,365 19,513 
出售可供出售的证券的净收益(3,819)3,399 
出售贷款的收益
495 1,285 
信托费
4,421 4,373 
银行自营人寿保险
2,131 1,908 
经纪服务
2,608 2,476 
其他
4,890 4,371 
非利息收入总额
30,091 37,325 
非利息支出
薪酬和员工福利
61,666 59,825 
净入住率
11,157 10,698 
广告、旅游和娱乐
2,242 1,491 
自动取款机费用
954 821 
专业费用
3,486 3,166 
软件和数据处理
5,106 4,221 
通信
1,509 1,689 
FDIC保险
1,434 1,343 
无形资产摊销
1,758 2,191 
赎回次级票据的损失— 1,118 
其他7,453 7,133 
总非利息支出
96,765 93,696 
所得税前收入支出87,670 97,328 
所得税费用10,318 12,614 
净收入$77,352 $84,714 
公共共享数据：
加权平均基本流通股32,195 32,641 
加权平均稀释后流通股32,341 32,759 
已发行普通股期末32,127 32,273 
普通股每股收益
基本信息
$2.40 $2.60 
稀释
2.39 2.59 
普通股每股账面价值22.03 27.20 
每股普通股有形账面价值(1)
15.61 20.74 
每股普通股支付的现金股息1.02 0.98 
选定的性能比率：
平均资产回报率1.42 %1.60 %
平均股东权益回报率12.92 12.80 
平均有形普通股权益回报率(1)
17.74 17.12 
盈利资产平均收益率(FTE)(1)
3.74 3.58 
计息负债平均利率0.63 0.61 
净息差(FTE)(1)
3.29 3.14 
净息差(FTE)(1)
3.11 2.97 
平均收益资产与平均计息负债之比143.10 137.45 
非利息支出对总资产的平均1.77 1.77 
能效比(FTE)(1)
47.76 49.53 
(1)请参阅本收益新闻稿中财务报表表格末尾的“非GAAP对账”，以便将这一非GAAP财务指标与最近的GAAP财务指标进行对账。

第11页

南区银行股份有限公司
综合财务要点(未经审计)
(千美元)

九个月结束
9月30日，
20222021
不良资产：$11,717 $12,424 
非权责发生制贷款3,039 3,013 
累计逾期90天以上的贷款— — 
问题债务重组贷款8,481 9,371 
拥有的其他房地产162 25 
收回的资产35 15 
资产质量比率：
未计提贷款与以下项目的比率：
贷款总额0.07 %0.08 %
不良资产比率：
总资产0.16 0.17 
贷款总额0.29 0.34 
贷款总额和OREO0.29 0.34 
贷款总额，不包括PPP贷款和OREO0.29 0.35 
贷款损失准备与以下各项的比率：
非应计贷款1,201.25 1,261.93 
不良资产311.56 306.04 
贷款总额0.90 1.04 
贷款总额，不包括购买力平价贷款0.90 1.06 
净冲销(收回)与平均未偿还贷款之比0.01 0.03 
资本比率：
股东权益与总资产之比9.49 12.30 
普通股一级资本12.98 14.07 
基于风险的第一级资本14.07 15.35 
基于风险的资本总额16.50 18.18 
第1级杠杆率资本10.09 10.14 
期末有形权益至期末有形资产(1)
6.92 9.66 
平均股东权益与平均总资产之比10.97 12.48 
(1)请参阅本收益新闻稿中财务报表表格末尾的“非GAAP对账”，以便将这一非GAAP财务指标与最近的GAAP财务指标进行对账。
第12页

南区银行股份有限公司
综合财务要点(未经审计)
(千美元)

九个月结束
9月30日，
贷款组合构成20222021
房地产贷款：
施工
$554,345 $422,095 
1-4个家庭住宅
646,692 660,689 
商业广告
1,901,921 1,605,132 
商业贷款433,538 443,708 
市政贷款449,219 427,259 
对个人的贷款77,780 88,702 
贷款总额$4,063,495 $3,647,585 
津贴变动摘要：
贷款损失准备
期初余额$35,273 $49,006 
贷款已注销(1,720)(2,262)
追讨已撇账的贷款1,505 1,525 
收回净贷款(已撇账)(215)(737)
贷款损失准备金(冲销)1,448 (10,247)
期末余额$36,506 $38,022 
表外信贷风险准备
期初余额$2,384 $6,386 
表外信贷风险拨备(转回)(293)(3,296)
期末余额$2,091 $3,090 
信贷损失准备总额$38,597 $41,112 




第13页

南区银行股份有限公司
平均余额、平均收益率和利率(年化)(未经审计)
(千美元)

下表显示了所列期间的平均盈利资产和计息负债以及盈利资产的平均收益率和计息负债的平均利率。列报的利息和相关收益是在完全应税等值的基础上计算的，因此是非公认会计准则的衡量标准。有关更多信息，请参阅“非公认会计准则财务计量”和“非公认会计准则对账”。
截至三个月
2022年9月30日June 30, 2022
平均余额利息平均产量/比率平均余额利息平均产量/比率
资产
贷款(1)
$4,012,547 $45,992 4.55 %$3,847,614 $39,088 4.07 %
持有待售贷款606 7 4.58 %1,776 18 4.07 %
证券：
应税投资证券(二)
626,136 4,896 3.10 %617,603 4,632 3.01 %
免税投资证券(二)
1,750,952 14,455 3.28 %1,653,871 13,599 3.30 %
抵押贷款支持证券及相关证券(2)
520,501 4,770 3.64 %417,057 3,238 3.11 %
总证券
2,897,589 24,121 3.30 %2,688,531 21,469 3.20 %
联邦住房贷款银行股票、按成本计算和股权投资24,013 101 1.67 %17,663 77 1.75 %
生息存款18,664 105 2.23 %77,894 125 0.64 %
出售的联邦基金46,106 269 2.31 %37,343 79 0.85 %
盈利资产总额6,999,525 70,595 4.00 %6,670,821 60,856 3.66 %
现金和银行到期款项102,840 100,231 
应计利息和其他资产433,532 446,136 
减去：贷款损失准备金
(35,706)(35,895)
总资产$7,500,191 $7,181,293 
负债和股东权益
储蓄账户$685,947 481 0.28 %$670,187 326 0.20 %
存款单588,212 1,452 0.98 %518,104 578 0.45 %
计息活期帐户3,164,961 5,954 0.75 %3,175,385 3,360 0.42 %
计息存款总额4,439,120 7,887 0.70 %4,363,676 4,264 0.39 %
联邦住房贷款银行借款173,838 1,078 2.46 %55,990 224 1.60 %
次级票据，扣除未摊销债务发行成本98,621 1,004 4.04 %98,586 1,000 4.07 %
信托优先次级债券，扣除未摊销债务发行成本60,263 669 4.40 %60,262 471 3.13 %
回购协议30,530 54 0.70 %30,055 18 0.24 %
其他借款98,174 673 2.72 %6,549 45 2.76 %
计息负债总额4,900,546 11,365 0.92 %4,615,118 6,022 0.52 %
无息存款1,746,245 1,702,985 
应计费用和其他负债101,881 98,870 
总负债6,748,672 6,416,973 
股东权益751,519 764,320 
总负债和股东权益$7,500,191 $7,181,293 
净利息收入(FTE)$59,230 $54,834 
净息差(FTE)3.36 %3.30 %
净息差(FTE)3.08 %3.14 %

(1)贷款利息包括数额不大的贷款的费用净额。
(2)为计算平均收益率，证券的平均余额按历史成本列示。

注：截至2022年9月30日和2022年6月30日，贷款总额分别为300万美元和310万美元，均为非应计项目。我们的政策是冲销以前应计但未付的非应计贷款利息；此后，利息收入在适当的时候记录到收到的程度。

第14页

南区银行股份有限公司
平均余额、平均收益率和利率(年化)(未经审计)
(千美元)

截至三个月
March 31, 20222021年12月31日
平均余额利息平均产量/比率平均余额利息平均产量/比率
资产
贷款(1)
$3,703,980 $35,625 3.90 %$3,668,767 $36,740 3.97 %
持有待售贷款928 8 3.50 %1,980 11 2.20 %
证券：
应税投资证券(二)
644,706 4,608 2.90 %590,104 4,215 2.83 %
免税投资证券(二)
1,563,185 12,683 3.29 %1,508,196 12,699 3.34 %
抵押贷款支持证券及相关证券(2)
566,941 4,017 2.87 %650,685 4,394 2.68 %
总证券
2,774,832 21,308 3.11 %2,748,985 21,308 3.08 %
联邦住房贷款银行股票、按成本计算和股权投资20,677 113 2.22 %38,832 175 1.79 %
生息存款44,642 24 0.22 %43,841 22 0.20 %
出售的联邦基金8,651 4 0.19 %— — — 
盈利资产总额6,553,710 57,082 3.53 %6,502,405 58,256 3.55 %
现金和银行到期款项107,144 103,126 
应计利息和其他资产607,235 662,654 
减去：贷款损失准备金
(35,636)(38,317)
总资产$7,232,453 $7,229,868 
负债和股东权益
储蓄账户$652,394 273 0.17 %$624,377 264 0.17 %
存单563,599 594 0.43 %632,150 681 0.43 %
计息活期帐户3,097,966 2,370 0.31 %2,558,289 1,289 0.20 %
计息存款总额4,313,959 3,237 0.30 %3,814,816 2,234 0.23 %
联邦住房贷款银行借款122,783 366 1.21 %609,310 1,758 1.14 %
次级票据，扣除未摊销债务发行成本98,552 998 4.11 %98,517 1,011 4.07 %
信托优先次级债券，扣除未摊销债务发行成本60,261 356 2.40 %60,259 345 2.27 %
回购协议21,494 10 0.19 %21,874 11 0.20 %
其他借款467 — — — — — 
计息负债总额4,617,516 4,967 0.44 %4,604,776 5,359 0.46 %
无息存款1,642,973 1,637,914 
应计费用和其他负债84,009 88,982 
总负债6,344,498 6,331,672 
股东权益887,955 898,196 
总负债和股东权益$7,232,453 $7,229,868 
净利息收入(FTE)$52,115 $52,897 
净息差(FTE)3.22 %3.23 %
净息差(FTE)3.09 %3.09 %

(1)贷款利息包括数额不大的贷款的费用净额。
(2)为计算平均收益率，证券的平均余额按历史成本列示。

注：截至2022年3月31日和2021年12月31日，贷款总额分别为240万美元和250万美元，均为非应计项目。我们的政策是冲销以前应计但未付的非应计贷款利息；此后，利息收入在适当的时候记录到收到的程度。


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平均余额、平均收益率和利率(年化)(未经审计)
(千美元)

截至三个月
2021年9月30日
平均余额利息平均产量/比率
资产
贷款(1)
$3,662,496 $37,744 4.09 %
持有待售贷款1,640 12 2.90 %
证券：
应税投资证券(二)
532,679 3,853 2.87 %
免税投资证券(二)
1,453,275 12,315 3.36 %
抵押贷款支持证券及相关证券(2)
738,287 4,405 2.37 %
总证券
2,724,241 20,573 3.00 %
联邦住房贷款银行股票、按成本计算和股权投资39,786 111 1.11 %
生息存款39,382 24 0.24 %
盈利资产总额6,467,545 58,464 3.59 %
现金和银行到期款项99,113 
应计利息和其他资产684,917 
减去：贷款损失准备金
(43,052)
总资产$7,208,523 
负债和股东权益
储蓄账户$598,118 249 0.17 %
存单629,718 789 0.50 %
计息活期帐户2,496,037 1,196 0.19 %
计息存款总额3,723,873 2,234 0.24 %
联邦住房贷款银行借款656,474 1,865 1.13 %
次级票据，扣除未摊销债务发行成本195,204 2,417 4.91 %
信托优先次级债券，扣除未摊销债务发行成本60,258 345 2.27 %
回购协议21,634 9 0.17 %
计息负债总额4,657,443 6,870 0.59 %
无息存款1,551,298 
应计费用和其他负债97,954 
总负债6,306,695 
股东权益901,828 
总负债和股东权益$7,208,523 
净利息收入(FTE)$51,594 
净息差(FTE)3.16 %
净息差(FTE)3.00 %

(1)贷款利息包括数额不大的贷款的费用净额。
(2)为计算平均收益率，证券的平均余额按历史成本列示。

注：截至2021年9月30日，总计300万美元的贷款处于非应计项目状态。我们的政策是冲销以前应计但未付的非应计贷款利息；此后，利息收入在适当的时候记录到收到的程度。


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平均余额、平均收益率和利率(年化)(未经审计)
(千美元)
九个月结束
2022年9月30日2021年9月30日
平均余额利息平均产量/比率平均余额利息平均产量/比率
资产
贷款(1)
$3,855,844 $120,705 4.19 %$3,667,941 $110,927 4.04 %
持有待售贷款1,102 33 4.00 %2,092 45 2.88 %
证券：
应税投资证券(二)
629,413 14,136 3.00 %409,251 9,097 2.97 %
免税投资证券(二)
1,656,691 40,737 3.29 %1,373,206 35,076 3.42 %
抵押贷款支持证券及相关证券(2)
501,330 12,025 3.21 %841,361 15,140 2.41 %
总证券
2,787,434 66,898 3.21 %2,623,818 59,313 3.02 %
联邦住房贷款银行股票、按成本计算和股权投资20,796 291 1.87 %37,116 355 1.28 %
生息存款46,972 254 0.72 %37,939 56 0.20 %
出售的联邦基金30,837 352 1.53 %— — — 
盈利资产总额6,742,985 188,533 3.74 %6,368,906 170,696 3.58 %
现金和银行到期款项103,390 92,206 
应计利息和其他资产492,173 672,558 
减去：贷款损失准备金
(35,746)(44,664)
总资产$7,302,802 $7,089,006 
负债和股东权益
储蓄账户$669,632 1,080 0.22 %$562,699 689 0.16 %
存单556,728 2,624 0.63 %674,452 2,954 0.59 %
计息活期帐户3,146,350 11,684 0.50 %2,433,120 3,527 0.19 %
计息存款总额4,372,710 15,388 0.47 %3,670,271 7,170 0.26 %
联邦住房贷款银行借款117,724 1,668 1.89 %684,280 5,590 1.09 %
次级票据，扣除未摊销债务发行成本98,587 3,002 4.07 %196,572 7,235 4.92 %
信托优先次级债券，扣除未摊销债务发行成本60,262 1,496 3.32 %60,257 1,045 2.32 %
回购协议27,393 82 0.40 %22,387 31 0.19 %
其他借款35,421 718 2.71 %— — — 
计息负债总额4,712,097 22,354 0.63 %4,633,767 21,071 0.61 %
无息存款1,697,779 1,475,828 
应计费用和其他负债92,161 94,536 
总负债6,502,037 6,204,131 
股东权益800,765 884,875 
总负债和股东权益$7,302,802 $7,089,006 
净利息收入(FTE)$166,179 $149,625 
净息差(FTE)3.29 %3.14 %
净息差(FTE)3.11 %2.97 %
(1)贷款利息包括数额不大的贷款的费用净额。
(2)为计算平均收益率，证券的平均余额按历史成本列示。

注：截至2022年9月30日和2021年9月30日，贷款总额分别为300万美元和300万美元，均为非应计项目。我们的政策是冲销以前应计但未付的非应计贷款利息；此后，利息收入在适当的时候记录到收到的程度。
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非公认会计准则对账(未经审计)
(美元和股票以千为单位，每股数据除外)
下表列出了平均普通股权益回报率与平均有形普通股权益回报率、每股账面价值与每股有形账面价值、净利息收入与按完全应税等值基准调整的净利息收入(假设市政贷款和投资证券等免税资产的利息收入的边际税率为21%)之间的协调，以及所列适用期间总收入、调整后的非利息支出、效率比率(FTE)、净息差(FTE)和净息差(FTE)的计算。
截至三个月九个月结束
2022202120222021
9月30日，6月30日，3月31日，十二月三十一日，9月30日，9月30日，9月30日，
平均普通股权益回报率与平均有形普通股权益回报率的对账：
净收入$26,951 $25,405 $24,996 $28,687 $29,306 $77,352 $84,714 
税后摊销费用435 463 491 520 549 1,389 1,731 
普通股股东可获得的调整后净收益$27,386 $25,868 $25,487 $29,207 $29,855 $78,741 $86,445 
平均股东权益$751,519 $764,320 $887,955 $898,196 $901,828 $800,765 $884,875 
减去：该期间的平均无形资产(206,591)(207,163)(207,774)(208,412)(209,097)(207,172)(209,817)
平均有形股东权益$544,928 $557,157 $680,181 $689,784 $692,731 $593,593 $675,058 
平均有形普通股权益回报率19.94 %18.62 %15.20 %16.80 %17.10 %17.74 %17.12 %
每股账面价值与每股有形账面价值的对账：
期末普通股权益$707,636 $731,782 $784,241 $912,172 $877,866 $707,636 $877,866 
减去：期末无形资产(206,253)(206,803)(207,389)(208,011)(208,669)(206,253)(208,669)
期末有形普通股股东权益$501,383 $524,979 $576,852 $704,161 $669,197 $501,383 $669,197 
期末总资产$7,453,747 $7,606,061 $7,119,115 $7,259,602 $7,135,691 $7,453,747 $7,135,691 
减去：期末无形资产(206,253)(206,803)(207,389)(208,011)(208,669)(206,253)(208,669)
期末有形资产$7,247,494 $7,399,258 $6,911,726 $7,051,591 $6,927,022 $7,247,494 $6,927,022 
期末有形权益期末有形资产6.92 %7.10 %8.35 %9.99 %9.66 %6.92 %9.66 %
已发行普通股期末32,127 32,108 32,294 32,352 32,273 32,127 32,273 
每股普通股有形账面价值$15.61 $16.35 $17.86 $21.77 $20.74 $15.61 $20.74 
效率比率与效率比率(FTE)、净息差与净息差(FTE)和净息差与净息差(FTE)的对账：
净利息收入(GAAP)$55,515 $51,078 $48,906 $49,401 $48,206 $155,499 $140,156 
税额等值调整：
贷款742 762 745 740 722 2,249 2,180 
免税投资证券2,973 2,994 2,464 2,756 2,666 8,431 7,289 
净利息收入(FTE)(1)
59,230 54,834 52,115 52,897 51,594 166,179 149,625 
非利息收入10,269 9,097 10,725 12,011 12,769 30,091 37,325 
非经常性收入(2)
99 2,177 706 (463)(1,381)2,982 (3,399)
总收入$69,598 $66,108 $63,546 $64,445 $62,982 $199,252 $183,551 
非利息支出$33,464 $32,106 $31,195 $31,334 $31,763 $96,765 $93,696 
税前摊销费用(550)(586)(622)(658)(695)(1,758)(2,191)
非经常性费用(3)
87 39 22 8 (888)148 (588)
调整后的非利息费用$33,001 $31,559 $30,595 $30,684 $30,180 $95,155 $90,917 
效率比50.09 %50.61 %50.71 %50.34 %50.64 %50.46 %52.23 %
能效比(FTE)(1)
47.42 %47.74 %48.15 %47.61 %47.92 %47.76 %49.53 %
平均收益性资产$6,999,525 $6,670,821 $6,553,710 $6,502,405 $6,467,545 $6,742,985 $6,368,906 
净息差3.15 %3.07 %3.03 %3.01 %2.96 %3.08 %2.94 %
净息差(FTE)(1)
3.36 %3.30 %3.22 %3.23 %3.16 %3.29 %3.14 %
净息差2.87 %2.91 %2.89 %2.88 %2.79 %2.90 %2.77 %
净息差(FTE)(1)
3.08 %3.14 %3.09 %3.09 %3.00 %3.11 %2.97 %
(1)该等金额按完全应课税等值基准列报，属非公认会计原则计量。
(2)此等调整可包括出售可供出售的证券的净收益或亏损，以及在适用期间内的其他投资收益或亏损。
(3)这些调整可包括赎回次级票据的损失、止赎费用和分行关闭费用(如适用的话)。
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