October 25, 2022

NCR宣布2022年第三季度业绩

收入增长4%，按固定汇率计算增长8%

亚特兰大-NCR公司(纽约证券交易所代码：NCR)今天公布了截至2022年9月30日的三个月的财务业绩。第三季度和最近的其他亮点包括：

·收入19.7亿美元，增长4%；按不变货币计算增长8%

·GAAP稀释持续运营每股收益0.46美元，增长667%

◦非公认会计准则稀释每股收益0.8美元，按不变货币计算分别上涨16%和40%

·可归因于NCR的持续运营净收入为6900万美元，增长475%

◦调整后的EBITDA为3.8亿美元，按不变货币计算分别增长8%和15%

·跨战略增长计划的强大执行力

·公司继续推进之前宣布的分拆为两家公司的计划

首席执行官迈克尔·海福德表示：“我们对第三季度的业绩感到满意，尽管宏观经济和地缘政治仍在波动，但第三季度的业绩表现强劲，收入稳步增长，利润率大幅扩大。”我们第三季度的业绩证明了我们的战略的力量，该战略正在将NCR转变为一家以软件为主导的即服务公司，具有更高的经常性收入来源组合。“

海福德继续说：“我们正在努力将NCR拆分成两家上市公司，这是NCR转型的正确下一步。我们相信，这一分离将为股东带来巨大的价值。“

在本新闻稿中，我们使用某些非GAAP衡量标准，包括在不变货币基础上提出的某些衡量标准。这些非GAAP衡量标准包括“自由现金流”、“调整后EBITDA”，以及标题中带有“非GAAP”或“不变货币”字样的其他指标。这些非GAAP衡量标准在本新闻稿后面的标题“非GAAP财务衡量标准”下列出、描述并与其最直接可比的GAAP衡量标准进行了核对。

2022年第三季度经营业绩

自2022年1月1日起，该公司重新调整了其可报告部门，以适应其运营模式、管理结构和组织职责的变化。以前的期间已重新分类，以符合本期的列报方式。

收入

第三季度营收为19.72亿美元，同比增长4%。外汇波动对4%的收入比较产生了不利影响。下表显示了第三季度的收入：

(1)抵销包括与客户签订合同的收入以及在支付和网络部分以及零售或酒店部分报告的相关成本，包括通过支付货币化的商家获取服务。

·第三季度毛利率为4.93亿美元，低于去年同期的5.2亿美元。毛利率为25.0%，上年同期为27.4%。第三季度毛利(非公认会计原则)为5.28亿美元，低于去年同期的5.46亿美元。毛利率(非公认会计准则)为26.8%，而上一季度为28.7%。

·第三季度业务收入为1.87亿美元，高于上年同期的1.57亿美元。第三季度营业收入(非公认会计原则)为2.49亿美元，比去年同期的2.15亿美元有所增加。

·第三季度可归因于NCR的持续业务净收入为6900万美元，比上年同期1200万美元的可归因于NCR的持续业务净收入增加。

·第三季度调整后EBITDA为3.8亿美元，高于去年同期的3.52亿美元。外汇波动对7%的调整后EBITDA比较产生了不利影响。调整后的EBITDA利润率为19.3%，上年同期为18.5%。

·第三季度业务活动提供的现金为1.27亿美元，低于上年同期的4.97亿美元。第三季度自由现金流出为2800万美元，而去年同期的自由现金流出为1.25亿美元。

战略回顾

2022年9月15日，该公司宣布了一项计划，将分拆为两家独立的上市公司-一家专注于数字商务，另一家专注于自动取款机。分离的目的是以免税的方式进行结构，目标是在2023年底。分离交易将遵循符合惯例的条件，包括向美国证券交易委员会提交的适当文件的有效性，以及完成经审计的财务报告。

2022年第三季度收益电话会议

电话会议定于今天下午4：30举行。东部时间讨论2022年第三季度业绩。可以在NCR的网站上看到电话会议和相应的幻灯片，以及电话会议的重播，网址是：http://investor.ncr.com.此外，还可以通过拨打888-820-9413(美国/加拿大免费电话)或786-460-7169(国际长途电话)并输入参与者密码1883509来收听现场通话。

有关NCR第三季度收益的更多信息，包括更多的财务信息和分析，请访问NCR的投资者关系网站：http://investor.ncr.com/.

关于NCR公司

NCR公司(纽约证券交易所代码：NCR)是为自主式银行、商店和餐馆改造、连接和运营技术平台的领先企业。NCR总部设在佐治亚州亚特兰大，在全球拥有3.8万名员工。NCR是NCR公司在美国和其他国家/地区的商标。

网址：www.ncr.com

推特：@NCRCorporation

Facebook：www.facebook.com/ncrcorp

领英：https://www.linkedin.com/company/ncr-corporation

YouTube：www.youtube.com/user/ncrCorporation

新闻媒体联系人

斯科特·赛克斯

NCR公司

邮箱：scott.sykes@ncr.com

投资者联系方式

迈克尔·尼尔森

NCR公司

678.808.6995

邮箱：michael.nelson@ncr.com

警示声明

本新闻稿含有根据《1995年私人证券诉讼改革法》(以下简称《法案》)的安全港条款修订的1933年《证券法》第27A节和经修订的1934年《证券交易法》第21E节所指的“前瞻性陈述”。前瞻性陈述使用“预期”、“预期”、“展望”、“打算”、“计划”、“自信”、“相信”、“将会”、“应该”、“将会”、“潜在”、“定位”、“建议”、“计划”、“目标”、“可能”以及类似含义的词语，以及涉及未来事件、条件或情况的其他词语或短语。我们打算将这些前瞻性陈述纳入该法案中关于前瞻性陈述的避风港规定。描述或涉及NCR的计划、目标、意图、战略或财务前景的陈述，以及与历史或当前事实无关的陈述，均为前瞻性陈述。本新闻稿中的前瞻性陈述包括但不限于以下陈述：我们对我们的解决方案和执行的需求的预期，及其对我们2022年财务业绩的影响；NCR专注于推进我们的战略增长计划，并将NCR转变为一家软件主导的服务公司，具有更高的经常性收入流组合；我们对NCR为客户和股东提供更多价值的期望；关于计划将NCR拆分为两家独立公司的陈述，包括但不限于关于该计划交易的预期时间和结构、该数字商务公司或ATM公司在该计划交易之后的未来商业或财务表现的陈述, 这类交易的价值创造和创新能力以及推动增长的总体能力，以及交易时和交易后公司的预期资本结构。前瞻性陈述基于我们目前的信念、预期和假设，这些可能被证明是不准确的，涉及许多已知和未知的风险和不确定性，其中许多不是NCR所能控制的。前瞻性陈述并不是对未来业绩的保证，有许多重要因素可能导致实际结果和结果与此类前瞻性陈述预期的结果大相径庭，包括与下列因素有关的因素：

·战略和技术：转变我们的商业模式；开发和引入新的解决方案；技术行业的竞争；整合收购和联盟活动的管理；我们的跨国业务；

·业务运营：国内和全球经济和信贷状况；与支付相关的业务和行业的风险和不确定性；我们的数据中心托管和公共云设施中断；关键员工的留住和吸引力；缺陷、错误、安装困难或开发延迟；第三方供应商的失败；冠状病毒(新冠肺炎)大流行的影响以及地缘政治和宏观经济挑战；历史和持续制造活动对环境的影响；以及气候变化

·数据隐私和安全：数据保护、网络安全和数据隐私的影响，包括任何相关问题

·财务和会计：我们的负债水平；管理我们负债的条款；额外债务或类似债务或债务的产生；融资来源的获取或更新；我们的现金流是否足以偿还债务；利率风险；管理我们的应收贸易账款的条款；控制方面某些变化的影响，这些变化与我们的负债加速、我们在其他融资安排下的债务或要求回购我们的优先无担保票据有关；以及评级机构对我们的债务证券的评级的任何下调或撤销；我们的养老金负债；以及某些重要资产的价值减记。

·法律和合规：保护我们的知识产权；我们税率的变化和额外的所得税负担；有关法规、诉讼和其他相关事项的不确定性；以及加密货币法规的变化

·治理：我们的A系列可转换优先股(“A系列”)的条款与我们普通股的投票权、股份稀释和市场价格有关的影响；A系列股东与我们普通股股东的权利相比的权利、优先和特权；以及股东的行动或建议与我们的业务战略或我们其他股东的利益不符。

·计划中的分离：计划分离的必要行动意外未能完成或意外延迟完成，或获得完成这些行动所需的必要批准；分离预期的潜在战略利益、协同作用或机会可能无法实现或可能需要比预期更长的时间；实施分离的成本以及分离所包括的企业结构的任何变化(如果实施)；可能无法进入或减少进入资本市场的机会，或借款成本增加，包括信用评级下调的结果；客户、供应商、战略合作伙伴或关键人员对计划分离的潜在不良反应，以及在与这些人保持关系方面的潜在困难，以及与包含同意和/或计划分离可能引发的其他条款的第三方合同相关的风险；任何新成立的实体拥有数字商务或自动柜员机业务的信用评级，并且可能无法以可接受的条件进入资本市场；无法预见的税收责任或税法变化；政府当局对某些现有负债的请求或要求；以及按可接受的条款或根本不能获得或完成与交易相关的融资或再融资的能力。

如果这些风险或不确定性中的一个或多个成为现实，或者基本的假设被证明是不正确的，实际结果可能与前瞻性陈述中陈述的结果大不相同。不能保证计划中的离职将以预期的形式完成，或在预期的时间范围内完成，或者根本不能。也不能保证分离后的数字商务业务和自动柜员机业务能够实现这些行动带来的任何潜在的战略利益、协同效应或机会。也不能保证股东将实现任何特定水平的股东回报。也不能保证计划中的分离将提高股东的价值，也不能保证NCR或其任何部门，或分离的数字商务和自动取款机业务，在未来将在商业上成功，或实现

任何特定的信用评级或财务结果。有关这些和其他因素的更多信息可在该公司提交给美国证券交易委员会的文件中找到，其中包括该公司最新的10-K表格年度报告、10-Q表格季度报告和目前的8-K表格报告。任何前瞻性陈述都只在发表之日发表。除非法律要求，否则公司不承担公开更新或修改任何前瞻性陈述的义务，无论是由于新信息、未来事件还是其他原因。

非公认会计准则财务指标

非公认会计准则财务衡量标准。虽然NCR根据美国公认会计原则或GAAP报告其结果，但在本新闻稿中，NCR也使用下面列出和描述的非GAAP衡量标准。

非GAAP稀释每股收益(EPS)、毛利率(Non-GAAP)、毛利率(Non-GAAP)、营业收入(Non-GAAP)和可归因于NCR的持续运营净收入(Non-GAAP)。NCR的非GAAP稀释每股收益、毛利率(Non-GAAP)、毛利率(Non-GAAP)、营业收入(Non-GAAP)和可归因于NCR的持续运营的净收入(Non-GAAP)是通过在NCR的GAAP每股收益、毛利率、毛利率、费用、运营收入、营业利润率、其他(费用)、所得税费用、以及其他特殊项目(包括与收购相关的无形资产的摊销以及转型和重组活动)、所得税费用、实际所得税税率和可归因于NCR的持续经营净收入。由于这些养老金和其他特殊项目的非运营性质，NCR的管理层使用这些非GAAP衡量标准来评估同比经营业绩。NCR认为，这些措施对投资者是有用的，因为它们提供了对NCR基本经营业绩的更全面的了解，以及与NCR过去的财务业绩报告的一致性和可比性。

调整后的扣除利息、税项、折旧和摊销前的收益(调整后的EBITDA)。NCR根据其可归因于NCR的持续业务的GAAP净收入加上利息支出净额；加上所得税支出(福利)；加上折旧和摊销；加上基于股票的薪酬支出；加上其他收入(支出)；加上养老金按市值计价的调整、养老金结算、养老金削减和养老金特别终止福利和其他特殊项目，包括与收购相关的无形资产和重组费用的摊销等，确定给定时期的调整后EBITDA。NCR使用调整后的EBITDA来管理和衡量其业务部门的业绩。NCR还使用调整后的EBITDA来管理和确定其业务经理的有效性，并作为激励性薪酬的基础。NCR认为，调整后的EBITDA为投资者提供了有用的信息，因为它是公司正在进行的业务运营实力和业绩的指标，包括为资本支出、战略收购和其他投资等可自由支配支出提供资金的能力。

调整后的EBITDA利润是根据调整后的EBITDA占总收入的百分比计算的。按分部计算的调整后EBITDA利润率是根据分部调整后EBITDA除以收入的相关组成部分计算的。

与俄罗斯有关的特别事项东欧战争以及美国和其他司法管辖区对俄罗斯和相关行为者实施的相关制裁要求我们从2022年第一季度开始有序地结束在俄罗斯的行动。截至2022年9月30日，我们已停止在俄罗斯的业务，并正在解散我们在俄罗斯的唯一子公司。因此，在截至2022年9月30日的三个月和九个月，我们对上述指标的非公认会计准则陈述不包括我们在俄罗斯的经营业绩的非实质性影响，以及减记资产和负债账面价值、遣散费和可收款性评估对收入确认的影响。我们认为这是一个非经常性的特殊项目，管理层已经审查了其业务部门的结果，排除了这些影响。由于俄罗斯对截至2021年9月30日的三个月和九个月的收入和持续运营收入的非实质性影响，我们没有调整上一年期间的列报。

自由现金流。NCR对自由现金流的定义是：经营活动提供(用于)的现金净额减去房地产、厂房和设备的资本支出，减去资本化软件的增加，加上/减去受限现金结算活动，加上与收购相关的项目，减去根据2021年第三季度签订的协议最初出售贸易应收账款的影响，加上养恤金缴款和养恤金结算。NCR的管理层使用自由现金流来评估公司的财务业绩，并认为这对投资者是有用的，因为它将公司的运营现金流与用于继续和改善业务运营的资本联系起来。特别是，自由现金流是指资本支出后产生的现金金额，可用于投资公司现有业务、战略收购、加强公司资产负债表、回购公司股票和偿还公司债务。自由现金流不代表可用于可自由支配支出的剩余现金流，因为可能有其他非可自由支配支出未从计量中扣除。自由现金流量在公认会计原则下没有统一的定义，因此，NCR的定义可能与其他公司对这些衡量标准的定义不同。

不变货币。NCR在不变货币的基础上提出了某些财务指标，如期间间收入增长，通过按本期月平均汇率换算上期结果，排除了外币换算的影响。由于不同时期外汇汇率的总体变化，NCR的管理层使用不变的货币衡量标准，在更一致和更可比的基础上评估期间间的经营业绩。NCR的管理层认为，在没有这一结果的情况下公布财务指标可能有助于了解公司在一段时期内的经营业绩，并提供对历史和/或未来业绩的更多洞察，这可能对投资者有所帮助。

NCR对这些非GAAP计量的定义和计算可能与其他公司报告的同名计量不同，因此不能与其他公司的同类计量进行比较。这些非GAAP措施不应被视为替代或优于根据GAAP确定的结果。

某些术语的使用

经常性收入包括来自合同的所有收入流，这些合同有可预测的收入模式，将以相对较高的确定性定期发生。这包括硬件和软件维护收入、云收入、支付处理收入、交换和网络收入、加密货币相关收入和某些专业服务安排，以及包括客户终止权的基于期限的软件许可安排。

毛利(GAAP)与毛利(非GAAP)的对账

百万美元			Q3 2022						Q3 2021
毛利率(GAAP)			$	493					$	520
转型和重组成本			8						3
与收购相关的无形资产摊销			27						23
毛利率(非公认会计准则)			$	528					$	546

    

毛利率(GAAP)与毛利率(非GAAP)的对账

营业收入(GAAP)与营业收入(非GAAP)的对账

可归因于NCR的持续业务净收入(GAAP)与扣除利息、折旧、税项和摊销前收益(调整后EBITDA)的对账

对持续经营稀释后每股收益(GAAP)的调整

非GAAP持续运营摊薄每股收益(非GAAP)

(1)非公认会计准则摊薄每股收益是在计算加权平均已发行摊薄股份时根据A系列可转换优先股转换为普通股而厘定。GAAP每股收益是采用最具摊薄能力的衡量标准确定的，在计算普通股股东可获得的净收益或亏损时，包括股息或被视为股息对公司A系列可转换优先股的影响，或在计算加权平均已发行稀释股时，包括A系列可转换优先股转换为普通股的影响。因此，GAAP稀释每股收益和非GAAP稀释每股收益在数学上可能不一致。

经营活动提供的净现金(GAAP)与自由现金流量(非GAAP)的对账

报告增长百分比(GAAP)与增长不变货币百分比(非GAAP)的对账

			截至九月三十日止期间
			三个月												九个月
			2022						2021						2022						2021
收入
产品			$	590					$	520					$	1,720					$	1,553
服务			1,382						1,381						4,115						3,569
总收入			1,972						1,901						5,835						5,122
产品成本			524						429						1,560						1,290
服务成本			955						952						2,900						2,442
总毛利率			493						520						1,375						1,390
占收入的百分比			25.0		%				27.4		%				23.6		%				27.1		%
销售、一般和行政费用			284						294						906						835
研发费用			22						69						146						204
营业收入(亏损)			187						157						323						351
占收入的百分比			9.5		%				8.3		%				5.5		%				6.9		%
债务清偿损失			—						(42)						—						(42)
利息支出			(74)						(68)						(204)						(174)
其他收入(费用)，净额			(1)						(5)						9						(23)
利息和其他费用合计，净额			(75)						(115)						(195)						(239)
所得税前持续经营的收入(亏损)			112						42						128						112
占收入的百分比			5.7		%				2.2		%				2.2		%				2.2		%
所得税支出(福利)			43						29						56						77
持续经营的收入(亏损)			69						13						72						35
非持续经营所得(亏损)，税后净额			—						—						5						—
净收益(亏损)			69						13						77						35
可归因于非控股权益的净收益(亏损)			—						1						1						2
可归因于NCR的净收益(亏损)			$	69					$	12					$	76					$	33
归属于NCR普通股股东的金额：
持续经营的收入(亏损)			$	69					$	12					$	71					$	33
可转换优先股股息			(4)						(4)						(12)						(12)
可归因于NCR普通股股东的持续经营收益(亏损)			65						8						59						21
非持续经营所得(亏损)，税后净额			—						—						5						—
NCR普通股股东应占净收益(亏损)			$	65					$	8					$	64					$	21
归属于NCR普通股股东的每股收益(亏损)：
持续经营的每股普通股收益(亏损)
基本信息			$	0.47					$	0.06					$	0.43					$	0.16
稀释(1)			$	0.46					$	0.06					$	0.42					$	0.15
每股普通股净收益(亏损)
基本信息			$	0.47					$	0.06					$	0.47					$	0.16
稀释(1)			$	0.46					$	0.06					$	0.45					$	0.15
加权平均已发行普通股
基本信息			137.0						131.5						136.4						130.8
稀释(1)			140.3						137.8						140.9						137.1

    

(1)摊薄每股收益是采用最具摊薄能力的措施厘定，在计算持续经营的每股普通股净收益或亏损及每股普通股净收益或亏损时，包括股息及当作股息对NCR A系列可转换优先股的影响，或在计算加权平均已发行摊薄股份时，计入将优先股转换为普通股的影响。

(1)其他调整反映了公司截至2022年9月30日的三个月和九个月的俄罗斯业务应占收入，由于我们宣布暂停对俄罗斯的销售和预期我们在俄罗斯的业务有序结束，这些收入被排除在管理层的收入衡量标准之外。截至2021年9月30日的三个月和九个月来自俄罗斯业务的收入分别为1400万美元和3300万美元，分别计入各自的部门。有关更多信息，请参阅题为“非公认会计准则财务措施”的章节。

(2)公司及其他包括与公司职能有关但并非具体归属于个别应呈报分部的收入及开支，以及任何非实质经营分部。