依据第424(B)(4)条提交

注册号码333-221010

注册号码333-221716

招股说明书副刊

日期：2022年10月18日

(至招股说明书，日期为2017年11月22日)

Nuwell，Inc.

127份认股权证将购买普通股

(以及508,000股普通股，作为购买普通股的认股权证的基础)

本招股说明书增刊(本《增刊》)对Nuwell is，Inc.(F/k/a CHF Solutions，Inc.)提交的特定招股说明书中包含的某些信息进行修改、取代和补充，并应与之一并阅读(包括通过引用并入其中的信息，即《招股说明书》)。(“本公司”)，日期为2017年11月22日，与本公司F系列可转换优先股、第1系列认股权证及第2系列认股权证(各自定义见招股说明书)的包销公开发售(“2017年11月发售”) 有关，其后由本公司于2018年7月3日、2019年3月13日、2019年10月25日、2019年11月7日、2020年1月29日、2020年3月24日、2020年9月3日及2021年9月20日提交的招股说明书补充。本补充资料在没有招股说明书的情况下是不完整的，除非与招股说明书有关，否则不得交付或使用。

公司的普通股在纳斯达克资本市场挂牌上市，交易代码为“NUWE”。2022年10月18日，该公司普通股在纳斯达克资本市场的最新销售价格为每股0.2772美元。

本补编所载资料部分修改及取代招股章程所载资料。招股说明书中的任何修改或取代的信息不应被视为招股说明书的一部分，除非被本附录修改或取代。

我们可以根据需要不时通过提交修改或补充来修改或补充招股说明书。在作出投资决定之前，您应仔细阅读整个招股说明书和任何修订或补充条款。

投资我们的证券涉及风险。见招股说明书第7页开始的“风险因素”，以及通过引用并入招股说明书的文件。

前瞻性陈述

您应仔细考虑招股说明书中列出的风险因素，以及本副刊或招股说明书中所载或以引用方式并入的其他信息。招股说明书包含关于我们的预期、信念、计划、目标、假设或未来事件或业绩的前瞻性陈述，这些陈述不是历史事实。请注意，任何前瞻性陈述都不是对未来业绩的保证，可能会受到风险和不确定性的影响。由于各种因素，实际结果可能与前瞻性陈述中包含的结果大不相同。招股说明书“风险因素”部分以及通过引用纳入其中的文件中的警示陈述指出了影响我们未来的重要风险和不确定因素，这些风险和不确定因素可能导致实际结果与本副刊和招股说明书中作出或包含的前瞻性陈述大不相同。此外，任何前瞻性陈述仅表示截至作出该陈述之日为止，我们没有义务更新任何前瞻性陈述，以反映该陈述作出之日后发生的事件或情况或反映意外事件的发生。

降低F系列可转换优先股的转换价格

根据公司F系列可转换优先股(“F系列可转换优先股”)指定优先股、权利和限制证书中的条款，F系列优先股在某些情况下可能会进行调整，包括股票拆分或如果公司以低于F系列优先股当时转换价格的价格出售普通股。由于承销的公开发行于2018年7月3日结束(“2018年7月发行”)，F系列优先股的转换价格在2018年7月3日结束时，F系列优先股的转换价格从4.50美元降至2.12美元，即2018年7月发行的每股公开价格。2019年1月2日，公司实施了14股换1股的反向股票拆分，进一步将F系列优先股的转换价格调整为29.68美元。作为于2019年3月12日结束的包销公开发售(“2019年3月发售”)的结果，F系列优先股的换股价格于2019年3月12日结束时进一步调整至2019年3月发售时的每股5.25美元。由于登记直接发售于2019年10月25日结束(“2019年10月发售”)，F系列优先股的换股价格于2019年10月25日结束时进一步调整至2019年10月发售时的每股发行价1.15美元。由于于2019年11月6日完成登记直接发售及同步私募(“2019年11月发售”)，F系列优先股的转换价进一步调整至0.9942美元。, 2019年11月认股权证于2019年11月6日发行结束时，于2019年11月向私人投资者发行的每股价格。作为2020年1月28日结束的包销公开发售(“2020年1月发售”)的结果，F系列优先股的转换价格在2020年1月发售结束时进一步调整为0.55美元，即2020年1月发售时的每股价格。由于登记直接发售于2020年3月23日结束(“2020年3月发售”)，于2020年3月23日发售结束时，F系列优先股的转换价格进一步调整至2020年3月发售时的每股发行价0.30美元。2020年10月16日，公司实施了30股1股的反向股票拆分，进一步将F系列优先股的转换价格调整为9.00美元。由于一项于2021年3月19日结束的包销公开发售(“2021年3月发售”)，F系列优先股的换股价格于2021年3月19日结束时进一步调整至2021年3月公开发售的每股价格5.50美元。由于承销的公开招股于2021年9月17日结束(“2021年9月招股”)，F系列优先股的转换价格于2021年9月招股于2021年9月招股结束时进一步调整至每股2.50美元。由于于2022年10月18日完成包销公开发售(“2022年10月发售”)，F系列优先股的换股价格进一步调整至0.25美元。, 2022年10月上市结束时，2022年10月上市向公众公布的每股价格。截至2022年10月18日，有127股F系列优先股已发行，并可在转换价格调整后转换为508,000股普通股。

如上所述，提交本补编是为了反映F系列优先股转换价格的上述调整。

本招股说明书增刊日期为2022年10月18日。