美国
证券交易委员会
华盛顿特区，20549
形式
|
|
根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告 |
截至本季度的季度报告
或
|
|
根据1934年“证券交易法”第13条或第15(D)条提交的过渡报告 |
从2010年开始的过渡期 至
佣金档案编号
(章程中规定的注册人的确切姓名)
|
|
|
|
(州或其他司法管辖区) 公司或组织) |
(税务局雇主 识别号码) |
(主要行政办事处地址)(邮政编码)
(
(注册人电话号码，包括区号)
根据该法第12(B)节登记的证券：
|
每一类的名称 |
商品代号 |
每间交易所的注册名称 |
|
|
|
|
|
|
|
|
用复选标记表示注册人(1)是否已在过去12个月内(或在要求注册人提交此类报告的较短期限内)提交了1934年《证券交易法》(Securities Exchange Act)第13节或第15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否一直符合此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。.
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司还是新兴的成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中的“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义：
|
大型加速文件管理器 |
☒ |
加速的文件管理器 |
☐ |
|
非加速文件管理器 |
☐ |
规模较小的新闻报道公司 |
|
|
新兴市场成长型公司 |
|
|
|
如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易法第2913(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如交易法规则第312b-2条所定义)。是
截至2021年1月31日，
Beacon屋顶供应公司。
表格310-Q
截至2020年12月31日的季度
目录
|
第一部分：第一部分。 |
|
财务信息(未经审计) |
|
|
||
|
|
|
第1项 |
|
简明合并财务报表 |
|
|
|
|
|
|
|
合并资产负债表 |
|
3 |
|
|
|
|
|
合并业务报表 |
|
4 |
|
|
|
|
|
综合全面收益表 |
|
5 |
|
|
|
|
|
股东权益合并报表 |
|
6 |
|
|
|
|
|
合并现金流量表 |
|
7 |
|
|
|
|
|
简明合并财务报表附注 |
|
8 |
|
|
|
第二项。 |
|
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 |
|
20 |
|
|
|
项目3. |
|
关于市场风险的定量和定性披露 |
|
32 |
|
|
|
项目4. |
|
管制和程序 |
|
32 |
|
第二部分。 |
|
其他资料 |
|
|
||
|
|
|
第6项 |
|
陈列品 |
|
33 |
|
签名 |
|
34 |
||||
2
第一部分：第一部分。财务信息(未经审计)
|
第一项。 |
简明合并财务报表 |
Beacon屋顶供应公司。
合并资产负债表
(未经审计；以百万计，每股金额除外)
|
|
12月31日， |
|
|
9月30日， |
|
|
12月31日， |
|
|||
|
|
2020 |
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
|||
|
资产 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流动资产： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
现金和现金等价物 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
应收账款，减去$的备用金 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
库存，净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
预付费用和其他流动资产 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
持有待售流动资产 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流动资产总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
财产和设备，净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
商誉 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
无形资产，净值 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
经营性租赁资产 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
递延所得税，净额 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
其他资产，净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
持有待售非流动资产 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
总资产 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
负债与股东权益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流动负债： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
应付帐款 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
应计费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流动经营租赁负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
长期债务/债务的当期部分 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
持有待售流动负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流动负债总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
循环信贷额度下的净借款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
长期债务，净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
递延所得税，净额 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
非流动经营租赁负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
设备融资项下的长期债务，净额 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
其他长期负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
持有待售非流动负债 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
总负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
承付款和或有事项(附注10) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
可转换优先股；美元 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
股东权益： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
普通股(投票权)；$ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
非指定优先股； |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
额外实收资本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
留存收益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
累计其他综合收益(亏损) |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
股东权益总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
总负债和股东权益 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
________________________________________
|
1 |
|
见合并简明财务报表附注
3
Beacon屋顶供应公司。
合并业务报表
(未经审计；以百万计，每股金额除外)
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
净销售额 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
产品销售成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
毛利 |
|
|
|
|
|
|
|
|
运营费用： |
|
|
|
|
|
|
|
|
销售、一般和行政 |
|
|
|
|
|
|
|
|
折旧 |
|
|
|
|
|
|
|
|
摊销 |
|
|
|
|
|
|
|
|
总运营费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
营业收入(亏损) |
|
|
|
|
|
|
|
|
利息支出、融资成本和其他 |
|
|
|
|
|
|
|
|
债务清偿损失 |
|
|
|
|
|
|
|
|
所得税前持续经营所得(亏损) |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
所得税拨备(受益于) |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
持续经营的净收益(亏损) |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
非持续经营的净收益(亏损)1 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
净收益(亏损) |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
优先股股息 |
|
|
|
|
|
|
|
|
普通股股东应占净收益(亏损) |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
加权平均已发行普通股： |
|
|
|
|
|
|
|
|
基本型 |
|
|
|
|
|
|
|
|
稀释 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
每股净收益(亏损)2: |
|
|
|
|
|
|
|
|
基本--持续运营 |
$ |
|
|
|
$ |
( |
) |
|
基本--非连续性运营 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
每股基本净收益(亏损) |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
稀释-持续运营 |
$ |
|
|
|
$ |
( |
) |
|
稀释-停产业务 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
稀释后每股净收益(亏损) |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
______________________________
|
|
1 |
|
|
|
2 |
|
见合并简明财务报表附注
4
Beacon屋顶供应公司。
综合全面收益表
(未经审计；以百万计)
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
净收益(亏损) |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
其他全面收益(亏损)： |
|
|
|
|
|
|
|
|
外币折算调整 |
|
|
|
|
|
|
|
|
衍生工具公允价值变动的未实现收益(亏损)，税后净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
其他全面收益(亏损)合计 |
|
|
|
|
|
|
|
|
综合收益(亏损) |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
见合并简明财务报表附注
5
Beacon屋顶供应公司。
股东权益合并报表
(未经审计；以百万计)
|
|
普通股 |
|
|
|
|
|
|
留用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
|
|
股份 |
|
|
金额 |
|
|
APIC1 |
|
|
收益 |
|
|
AOCI2 |
|
|
总计 |
|
||||||
|
截至2020年12月31日的三个月 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2020年9月30日的余额 |
|
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
|
采用ASU 2016-13 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
发行普通股，扣除扣缴税款的股份后的净额 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
基于股票的薪酬 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
其他综合收益(亏损) |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
净收益(亏损) |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
优先股股息 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
截至2020年12月31日的余额 |
|
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2019年12月31日的三个月 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2019年9月30日的余额 |
|
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
|
发行普通股，扣除扣缴税款的股份后的净额 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
基于股票的薪酬 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
其他综合收益(亏损) |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
净收益(亏损) |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
优先股股息 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
截至2019年12月31日的余额 |
|
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
____________________________________
|
1 |
|
|
2 |
|
见合并简明财务报表附注
6
Beacon屋顶供应公司。
合并现金流量表
(未经审计；以百万计)
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
经营活动 |
|
|
|
|
|
|
|
|
净收益(亏损) |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
对净收益(亏损)与经营活动提供的现金净额进行调整： |
|
|
|
|
|
|
|
|
折旧摊销 |
|
|
|
|
|
|
|
|
基于股票的薪酬 |
|
|
|
|
|
|
|
|
一定的利息支出和其他融资成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
债务清偿损失 |
|
|
|
|
|
|
|
|
出售固定资产及其他收益 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
递延所得税 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
持有待售的分类损失1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
营业资产和负债变动情况： |
|
|
|
|
|
|
|
|
应收帐款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
盘存 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
预付费用和其他流动资产 |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
应付账款和应计费用 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
其他资产和负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
经营活动提供(用于)的现金净额 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
投资活动 |
|
|
|
|
|
|
|
|
购置物业和设备 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
出售资产所得收益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
投资活动提供(用于)的现金净额 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
融资活动 |
|
|
|
|
|
|
|
|
循环信贷额度下的借款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
循环信贷额度下的付款 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
定期贷款项下的付款 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
优先票据项下的借款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
优先票据项下付款 |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
支付发债成本 |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
设备融资安排和融资租赁项下的付款 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
优先股股息的支付 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
发行与股权奖励相关的普通股所得款项 |
|
|
|
|
|
|
|
|
支付与股权奖励的净股份结算有关的税款 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
融资活动提供(用于)的现金净额 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
汇率变动对现金及现金等价物的影响 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
现金及现金等价物净增(减) |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
期初现金和现金等价物 |
|
|
|
|
|
|
|
|
期末现金和现金等价物 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
补充现金流信息 |
|
|
|
|
|
|
|
|
由非持续经营提供(用于)的经营现金流 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
|
对非持续经营提供(用于)的现金流进行投资 |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
期内支付的现金用于： |
|
|
|
|
|
|
|
|
利息 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
已缴(已收)所得税，扣除退款后的净额 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
______________________________
|
|
1 |
有关更多信息，请参见注释3。 |
见合并简明财务报表附注
7
Beacon屋顶供应公司。
简明合并财务报表附注
(未经审计；除每股金额或其他说明外，以百万计)
1.公司概况
Beacon Roofing Supply，Inc.(“Beacon”或“公司”)于#年#月#日在特拉华州注册成立。
于2020年12月20日，本公司与ASP Sailor Acquisition Corp.(“买方”)订立股权购买协议(“购买协议”)。根据购买协议，Beacon已同意将其室内产品和绝缘业务(“室内产品”)出售给买方，买方是由美国证券有限责任公司的关联公司控制的实体。根据购买协议的条款和条件，买方已同意以#美元的购买价格购买一家新成立的有限责任公司的所有未偿还股权，该有限责任公司旨在持有室内产品。
2020年1月15日，公司宣布将其外部产品分公司更名为“烽火建筑产品”(以下简称“更名”)。超过450家Beacon One Step External Products分店采用了新名称和相关标识。该公司的室内产品、耐候性和两步法分支机构继续以传统品牌名称运营。
本公司以地区和本地商号经营业务，并为所有客户提供服务
2.主要会计政策摘要
陈述的基础
公司根据中期财务信息的美国公认会计原则(“GAAP”)和美国证券交易委员会(“SEC”)的要求编制简明综合财务报表。在这些规则允许的情况下，某些脚注或其他财务信息已被浓缩或省略。此外，从截至2020年12月31日的三个月的简明综合财务报表开始，该公司已将内部产品反映为所有呈报期间的非持续业务。除非另有说明，本简明综合财务报表的所有附注中的金额和披露均与公司的持续经营有关。某些前期金额已重新分类，以符合本期列报。现提交截至2019年12月31日的资产负债表，以便更好地了解季节性波动对公司财务状况的影响。
管理层认为，财务报表包括所有正常的和经常性的调整，这些调整被认为是公平展示公司财务状况和经营业绩所必需的。截至2020年12月31日的三个月的业绩不一定表明截至2021年9月30日的12个月的预期业绩。
这个三个月期末2020年12月31日和2019年12月31日每一个有62个工作日。Beacon使用的财务报告日历从10月1日开始，到9月30日结束。截至2020年12月31日的三个月相当于该公司2021财年第一季度的业绩。
这些中期简明综合财务报表应与本公司2020财年(“2020”)截至2020年9月30日的Form 10-K年度报告中包含的经审计的综合财务报表及其附注一并阅读。
预算的使用
按照公认会计原则编制合并财务报表要求管理层作出估计和假设，这些估计和假设会影响这些合并财务报表和附注中报告的金额。受此类估计影响的重要项目包括应收账款、存货、购买价格分配、商誉和无形资产以及所得税。在制定这些估计时所做的假设考虑了新型冠状病毒(“新冠肺炎”)对经济的影响和公司的预期结果；然而，实际金额可能与这些估计大不相同。
8
最近的会计声明-通过
2016年6月，FASB发布了ASU 2016-13，金融工具.信用损失：金融工具信用损失的测量.“本指引意在引入经修订的信贷损失确认和计量方法，强调以预期损失而非已发生损失为基础的更新模型。本新标准于2020年10月1日起对本公司生效。新标准的采用采用了修改后的追溯法，对截至2020年10月1日的留存收益进行了累积效应调整。该标准最显著的影响是增加了公司的应收账款准备金，相应的留存收益调整约为#美元。
2017年1月，FASB发布了ASU 2017-04，简化商誉减值的会计处理。“本指引旨在引入一种简化的商誉减值计量方法，不再需要假设的购买价格分配，而是通过报告单位的账面价值超过其公允价值的金额来计量减值。本新标准于2020年10月1日起对本公司生效。采用这一新的指导方针并未对公司的财务报表和相关披露产生实质性影响。
最近的会计声明-尚未采用
2019年12月，FASB发布了ASU 2019-12，“所得税--简化所得税的会计核算。”本指导意见旨在通过消除某些例外情况、澄清现有指导意见并改进指导意见的一致性应用来简化所得税的会计处理。这一新标准从2020年12月15日之后开始，对年度报告期和其中包含的中期报告期有效，并允许提前采用。该公司目前正在评估这一指导意见可能对其财务报表和相关披露产生的影响。
2020年3月，FASB发布了ASU 2020-04，参考汇率改革(主题848)，促进参考汇率改革对财务报告的影响.“该指导意见提供了可选的实用权宜之计，以减轻与参考汇率改革相关的合同修改和对冲会计的潜在负担。2021年1月，FASB发布了ASU 2021-01，参考汇率改革(主题848)，范围，“澄清指导意见的范围，减少实践中潜在的多样性。该标准自2020年3月12日起至2022年12月31日止有效。然而，该标准不适用于2022年12月31日之后签订或评估的合同修改和套期保值关系。公司预计将根据需要选择指导提供的与2023年ABL和2025年定期贷款债务工具相关的可选权宜之计和例外情况，这两种工具都包括基于伦敦银行间同业拆借利率(有下限)加上固定利差的利率。公司将在选举期间评估和披露本指导意见的影响，以及这样做的性质和原因。
3.非持续经营
2020年12月20日，本公司签订了采购协议，根据该协议，本公司同意向买方销售室内产品。根据购买协议的条款和条件，买方已同意以#美元的购买价格购买一家新成立的有限责任公司的所有未偿还股权，该有限责任公司旨在持有室内产品。
该公司剥离了之前在2018年联合收购中收购的净资产(有关更多信息，请参阅附注5)，以降低净杠杆率，加强其资产负债表，增强领导力，并提供财务灵活性，以在其核心外观业务中追求战略增长举措。这项交易预计将在公司2021财年第二季度完成，这取决于购买协议中规定的惯常完成条件。
下表对构成非连续业务税前收益(亏损)的主要行项目与简明合并业务报表中列出的非连续业务净收益(亏损)进行了核对(以百万为单位)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
净销售额 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
产品销售成本 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
销售、一般和行政 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
折旧摊销 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
其他收入(亏损) |
|
|
|
|
|
|
|
|
持有待售的分类损失 |
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
非持续经营的税前收益(亏损) |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
所得税拨备(受益于) |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
非持续经营的净收益(亏损) |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
9
持有待售的分类损失估计为$。
下表将非连续性业务主要类别的资产和负债的账面价值与简明合并资产负债表中归类为待售的非连续性业务的资产和负债总额进行了核对(以百万为单位)：
|
|
12月31日， |
|
|
9月30日， |
|
|
12月31日， |
|
|||
|
|
2020 |
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
|||
|
持有待售的主要类别资产的账面金额： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
应收帐款，净额 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
库存，净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
预付费用和其他流动资产 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流动资产总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
财产和设备，净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
商誉 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
无形资产，净值 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
经营性租赁资产 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
非流动资产总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
持有待售资产总额1 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
持有待售的主要负债类别的账面金额： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
应付帐款 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
应计费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流动经营租赁负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流动负债总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
递延所得税，净额 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
非流动经营租赁负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
其他长期负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
非流动负债总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
持有待售负债总额1 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
__________________________________________________
|
1 |
|
4.净销售额
下表显示了该公司按产品线和地理位置划分的净销售额(单位：百万)：
|
|
美国 |
|
|
加拿大 |
|
|
总计 |
|
|||
|
截至2020年12月31日的三个月 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
住宅屋面产品 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
非住宅屋面产品 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
配套建筑产品 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
总净销售额 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2019年12月31日的三个月 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
住宅屋面产品 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
非住宅屋面产品 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
配套建筑产品 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
总净销售额 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
10
5.每股净收益(亏损)
每股基本净收入(亏损)的计算方法是，将归属于普通股股东的净收入(亏损)除以当期已发行普通股的加权平均数，不考虑普通股等价物或转换优先股。普通股等价物包括行使股票期权和授予限制性股票单位奖励时可发行的增量普通股。每股普通股摊薄净收入(亏损)的计算方法是将归属于普通股股东的净收入(亏损)除以当期已发行普通股的完全摊薄加权平均数。
关于于2018年1月2日收购联合建筑产品公司(“联合”)(“联合收购”)，本公司已完成出售
每股摊薄净收益(亏损)是利用IF折算法和两类法中稀释最大的结果来计算的。在这两种方法中，普通股股东应占净收益(亏损)和已发行加权平均普通股都进行了调整，以计入假定发行稀释的潜在普通股的影响，但须遵守稀释排序规则。
下表列出了每股基本和稀释后净收益(亏损)的构成和计算(单位为百万，每股金额除外)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
净收益(亏损) |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
优先股股息 |
|
|
|
|
|
|
|
|
普通股股东应占净收益(亏损) |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
分配给参与证券的未分配收入 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
普通股股东应占净收益(亏损)-基本和摊薄 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
普通股股东应占非持续经营的净收益(亏损)--基本收益和摊薄收益 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
普通股股东应占的持续经营净收益(亏损)--基本收益和摊薄收益 |
$ |
|
|
|
$ |
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
加权平均已发行普通股-基本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
普通股等价物的效力 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
加权平均已发行普通股-稀释 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
每股净收益(亏损)： |
|
|
|
|
|
|
|
|
基本--持续运营 |
$ |
|
|
|
$ |
( |
) |
|
基本--非连续性运营 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
每股基本净收益(亏损) |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
稀释-持续运营 |
$ |
|
|
|
$ |
( |
) |
|
稀释-停产业务 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
稀释后每股净收益(亏损) |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
11
下表包括未来可能成为稀释性普通股的股票数量。这些股票不包括在每股摊薄净收益(亏损)的计算中，因为其影响要么是反摊薄的，要么是没有满足必要的业绩条件(以百万计)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
股票期权 |
|
|
|
|
|
|
|
|
限制性股票单位 |
|
— |
|
|
|
|
|
|
优先股 |
|
|
|
|
|
|
|
6.股票薪酬
2019年12月23日，公司董事会批准了Beacon Roofing Supply，Inc.第二次修订并重新修订的2014年库存计划(《2014计划》)。2020年2月11日，公司股东批准了另外一项
2015财年及以后授予的股权奖励包含控制权机制的“双触发”变化。除非裁决由上市公司以公平的方式继续或承担，否则裁决应在紧接控制权变更之前完全归属(在
股票期权
不合格股票期权一般到期
截至2020年12月31日的三个月授予的期权的公允价值是在授予日期使用Black-Scholes期权定价模型在以下加权平均假设下估计的：
|
无风险利率 |
|
|
% |
|
预期波动率 |
|
|
% |
|
预期寿命(以年为单位) |
|
|
|
|
股息率 |
|
|
|
下表汇总了截至2020年12月31日的三个月的所有股票期权活动(单位为百万，不包括每股和时段金额)：
|
|
选项 出类拔萃 |
|
|
加权的- 平均值 锻炼 价格 |
|
|
加权的- 平均值 剩馀 合同 期限(年) |
|
|
集料 内在性 价值1 |
|
||||
|
截至2020年9月30日的余额 |
|
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
$ |
|
|
|
授与 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
练习 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
取消/没收 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
过期 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2020年12月31日的余额 |
|
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
$ |
|
|
|
已归属，预计将在2020年12月31日之后归属 |
|
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
$ |
|
|
|
自2020年12月31日起可行使 |
|
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
$ |
|
|
______________________________________________________
1 总内在价值代表相关普通股的收盘公允价值与未偿还现金期权在计量之日的行权价格之间的差额。
12
截至2020年12月31日及2019年12月31日止三个月内，本公司录得与股票期权有关的股票薪酬开支为$
下表汇总了有关股票期权的其他信息(单位为百万，每股金额除外)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
已授予股票期权的加权平均公允价值 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
授予日授予的股票期权公允价值总额 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
行使股票期权的总内在价值 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
限售股单位
授予员工的限制性股票单位(“RSU”)奖励以连续受雇为条件，通常在授予日期的三周年时授予。公司还向管理层授予某些RSU奖励，这些奖励包含一个或多个与公司规定的业绩指标直接相关的额外归属条件。将授予的实际RSU数量范围为
授予非雇员董事的RSU在授予日的一周年时继续服务和授予(除非在某些条件下)。一般来说，在非雇员董事在董事会的任期终止之前，作为RSU基础的普通股没有资格分配，而对于2014财年之前授予的非雇员董事RSU，股份分派日期是董事终止在董事会的服务后六个月。从2016财年开始，本公司颁布了一项政策，允许任何持有Beacon股权(定义为普通股和未偿还既有股权奖励)且公允价值总额大于或等于年度董事会现金预留金五倍的非雇员董事选择在归属的同时结算任何未来的RSU赠款。
下表汇总了截至2020年12月31日的三个月的所有限制性股票单位活动(单位为百万，每股金额除外)：
|
|
RSU 出类拔萃 |
|
|
加权平均授予日期公允价值 |
|
||
|
截至2020年9月30日的余额 |
|
|
|
|
$ |
|
|
|
授与 |
|
|
|
|
|
|
|
|
放行 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
取消/没收 |
|
( |
) |
|
|
|
|
|
截至2020年12月31日的余额 |
|
|
|
|
$ |
|
|
|
已归属，预计将在2020年12月31日之后归属 |
|
|
|
|
$ |
|
|
在截至2020年12月31日及2019年12月31日的三个月内，公司记录了与限制性股票单位相关的基于股票的薪酬支出美元。
下表汇总了有关RSU的附加信息(单位为百万，但每股金额除外)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
被授予的RSU的加权平均公允价值 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
授予日期授予的RSU的公允价值总额 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
发布的RSU的总内在价值 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
13
7.商誉和无形资产
商誉
下表分别列出截至2020年12月31日和2019年12月31日止三个月商誉账面值变动情况(单位：百万)：
|
截至2020年9月30日的余额 |
$ |
|
|
|
翻译和其他调整 |
|
|
|
|
截至2020年12月31日的余额 |
$ |
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2019年9月30日的余额 |
$ |
|
|
|
翻译和其他调整 |
|
|
|
|
截至2019年12月31日的余额 |
$ |
|
|
截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月商誉账面金额的变化主要是由外币换算调整推动的。
无形资产
下表按类别汇总了无形资产(除期间金额外，单位为百万)：
|
|
2020年12月31日 |
|
|
2020年9月30日 |
|
|
2019年12月31日 |
|
|
加权平均剩余寿命1 (年) |
|
||||
|
可摊销无形资产： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
竞业禁止协议 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
客户关系 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
商标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
应摊销无形资产总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
累计摊销 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
应摊销无形资产总额(净额) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
无限期存在的商标 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
无形资产总额(净额) |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
_________________________________________
|
1 |
|
在2020财年第二季度，由于品牌更名，本公司产生了非现金加速无形资产摊销$
在截至2020年12月31日及2019年12月31日的三个月内，本公司录得美元
下表汇总了无形资产的预计未来摊销费用(单位：百万)：
|
截至九月三十日止的一年， |
|
|
|
|
2021年(1月至9月) |
$ |
|
|
|
2022 |
|
|
|
|
2023 |
|
|
|
|
2024 |
|
|
|
|
2025 |
|
|
|
|
此后 |
|
|
|
|
未来摊销费用总额 |
$ |
|
|
14
8.融资安排
下表汇总了所有未偿债务(扣除未摊销债务发行成本后的净额)和其他融资安排(单位：百万)：
|
|
2020年12月31日 |
|
|
2020年9月30日 |
|
|
2019年12月31日 |
|
|||
|
循环信贷额度 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2023年ABL： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
美国左轮手枪1 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
加拿大左轮车2 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
当前部分 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
循环信贷额度下的净借款 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
长期债务，净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
定期贷款： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2025年定期贷款3 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
当前部分 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
定期贷款项下的长期借款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
高级注释： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2025年高级债券4 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
2026年高级债券5 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
当前部分 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
优先票据项下的长期借款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
长期债务，净额 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
设备融资设施，净额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
设备融资设施6 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
当前部分 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
设备融资项下的长期债务，净额 |
$ |
— |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
____________________________________________________________
|
1 |
|
|
2 |
|
|
3 |
|
|
4 |
|
|
5 |
|
|
6 |
|
债务再融资
2026年高级债券
2019年10月9日，本公司及其若干附属公司作为担保人签立了一项非公开发行，发行额为$。
2026年优先债券和相关附属担保是以非公开交易的形式发行和出售的，不受1933年证券法(经修订)(“证券法”)的登记要求的约束，根据证券法下的第144A条规则向合格的机构买家出售，并根据证券法下的S条向美国境外的非美国人提供和出售。2026年高级票据和相关附属担保没有也不会根据证券法或任何州或其他司法管辖区的证券法注册，如果没有注册或获得适用于证券法和其他适用证券法注册要求的豁免，不得在美国发售或出售。
交易的目的是利用较低的市场利率，用2026年优先债券为现有的2023年优先债券再融资。该公司负责作为2023年优先债券债务清偿和2026年优先债券发行的再融资。因此，该公司记录了债务清偿损失#美元。
15
2019年12月31日. T和公司vbl.有，有资本化债券发行成本为#美元
截至2020年12月31日，2026年高级债券的未偿还余额净额为$
融资-联合收购
关于联合收购，本公司签订了各种融资安排，总额达$
这些融资安排所得款项用于为Allied收购提供资金、对所有第三方债务进行再融资或以其他方式清偿所有第三方债务、支付与收购相关的费用和开支，以及为其他一般公司用途提供营运资金和资金。该公司将新债发行成本资本化，总额约为$
2023年ABL
2018年1月2日，本公司签订了一项
的确有
2023年ABL的担保是对公司和每个担保人的几乎所有账户、动产纸、存款账户、账簿、记录和库存(以及与之相关的无形资产)享有第一优先权，但须符合某些惯例例外(“ABL优先权抵押品”)，以及对公司和每个担保人的几乎所有其他资产(包括公司或任何担保人持有的任何子公司的所有股权)的第二优先权留置权，但须符合某些惯例例外(“条款优先权抵押品”)。2023年ABL由该公司活跃的美国子公司共同、单独、全面和无条件地提供担保。
截至2020年12月31日，2023年ABL的未偿还余额总额扣除美元
2025年定期贷款
2018年1月2日，本公司签订了一项
2025年的定期贷款由期限优先抵押品的第一优先留置权和ABL优先抵押品的第二优先留置权担保。某些被排除的资产将不包括在期限优先抵押品和ABL优先抵押品中。定期贷款由该公司活跃的美国子公司共同、单独、全额和无条件担保。
16
自.起2020年12月31日，2025年定期贷款的未偿还余额，净额为$
2025年高级债券
2017年10月25日，本公司的全资子公司Beacon托管公司(“托管发行商”)完成了一次非公开发行，募集金额为#美元。
于2018年1月2日联营收购完成后，(I)托管发行人与本公司合并并入本公司，本公司承担2025年优先债券项下的所有责任；及(Ii)本公司所有现有境内附属公司(包括于联营收购中收购的实体)成为2025年优先债券的担保人。
截至2020年12月31日，2025年高级债券的未偿还余额净额为$
融资-RSG收购
2023年高级债券
2015年10月1日，与收购屋顶供应集团有关，该公司筹集了$
设备融资设施
截至2020年12月31日，该公司拥有
9.租契
下表汇总了在销售、一般和管理费用中确认的运营租赁成本的组成部分(单位：百万)：
|
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
经营租赁成本 |
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
可变租赁成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
经营租赁总成本 |
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
下表显示了与经营租赁相关的补充现金流信息(单位：百万)：
|
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|
|
|
|
2020 |
|
|
|
营业租赁负债的营业现金流 |
|
$ |
|
|
17
截至2020年12月31日，公司的经营租赁加权平均剩余租期为
|
截至九月三十日止的一年， |
|
|
|
|
|
2021年(1月至9月) |
|
$ |
|
|
|
2022 |
|
|
|
|
|
2023 |
|
|
|
|
|
2024 |
|
|
|
|
|
2025 |
|
|
|
|
|
此后 |
|
|
|
|
|
未来租赁付款总额 |
|
|
|
|
|
推算利息 |
|
|
( |
) |
|
经营租赁负债总额 |
|
$ |
|
|
10.承担及或有事项
根据各种联邦、州和地方环境法律和法规，本公司可能遭受或有亏损；然而，本公司不知道任何合理可能的亏损会对其经营业绩、财务状况或流动性产生重大影响。潜在或有损失包括本公司或其他各方放置、储存、处置或释放某些化学品或其他物质对环境造成的影响或消除或减轻其影响的可能义务。在收购方面，本公司的惯例是要求赔偿截至各自收购日期的任何和所有已知的重大重大责任。从历史上看，环境负债对公司的经营业绩、财务状况或流动性没有实质性影响。
本公司在正常业务过程中会不时受到诉讼，但本公司预期业绩(如有)不会对其经营业绩、财务状况或流动资金造成重大不利影响。
11.累计其他综合收益(亏损)
其他全面收益(亏损)是由某些损益组成的，这些损益不包括在公认会计准则下的净收入中，而是作为股东权益的一个单独要素记录。
下表汇总了累计其他综合亏损的构成和变动情况(单位：百万)：
|
|
外方 |
|
|
导数 |
|
|
|
|
|
||
|
|
通货 翻译 |
|
|
财务 仪器 |
|
|
AOCI |
|
|||
|
截至2020年9月30日的余额 |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
改叙前其他综合收益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
从其他全面损失中重新分类 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
截至2020年12月31日的余额 |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
衍生工具的收益(亏损)在合并经营报表中确认为利息费用、融资成本和其他。
12.地理数据
下表汇总了某些地理信息(单位：百万)：
|
|
2020年12月31日 |
|
|
2020年9月30日 |
|
|
2019年12月31日 |
|
|||
|
长期资产： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
美国 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
加拿大 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
长期资产总额 |
$ |
|
|
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
18
13.公允价值计量
截至2020年12月31日，由于这些工具的短期性质，现金和现金等价物、应收账款、预付账款和其他流动资产、应付账款和应计费用的账面价值接近公允价值。该公司按摊销成本计量其现金等价物，该成本根据报价市场价格(第1级)近似公允价值。
截至2020年12月31日，根据最近的交易价格(第2级)，本公司美元的公允价值
截至2020年12月31日，公司定期贷款和循环信贷额度的公允价值接近未偿还金额。本公司估计其定期贷款和循环信贷额度的公允价值，方法是使用类似到期日和信用状况的债务工具的估计市场利率对每种工具的未来现金流进行贴现(第3级)。
14.金融衍生工具
该公司使用利率衍生工具来管理与利率变化引起的现金流波动有关的风险，方法是将其部分可变利率借款转换为固定利率借款。
2019年9月11日，本公司签订了
掉期的有效性将由本公司在套期保值有效期内通过a)将套期保值的当前条款与相关的套期保值债务进行比较，以确保它们继续重合，以及b)通过评估套期保值交易对手履行其在套期保值下的义务的能力来对掉期的有效性进行定性评估。该公司于2020年12月31日进行了定性分析，得出结论认为掉期协议继续符合ASC 815的要求，有资格进行现金流对冲会计。截至2020年12月31日，3年期和5年期掉期的公允价值(扣除税收)为1美元。
本公司记录其利率套期保值支付或收到的任何差额，计入利息支出、融资成本和其他。下表汇总了利率衍生工具的综合公允价值(税后净额)(单位：百万)：
|
仪表 |
|
公允价值层次 |
|
2020年12月31日 |
|
|
2020年9月30日 |
|
|
2019年12月31日 |
|
|||
|
指定利率掉期1 |
|
2级 |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
_______________________
|
|
1 |
|
|
利率掉期的公允价值是通过使用定价模型来确定的，该定价模型利用可核实的输入，例如在对冲协议的全部条款中可以按通常报价的间隔(通常称为“LIBOR曲线”)观察到的市场利率。这些值反映了适用公允价值层次结构下的第2级计量。
下表汇总了在其他全面收益中确认的利率衍生工具的损益金额(单位：百万)：
|
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
仪表 |
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
指定利率掉期 |
|
$ |
|
|
|
$ |
|
|
19
|
第二项。 |
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 |
以下讨论和分析应与我们的合并财务报表及其附注以及本文件其他部分包含在我们的2020年年度报告Form 10-K和我们的简明合并财务报表及其附注中的管理层的讨论和分析结合起来阅读。除非另有说明，否则所指的“2021年”是指正在讨论的截至2020年12月31日的三个月，提及的“2020”指的是正在讨论的截至2019年12月31日的三个月。除非法律另有要求，否则我们不承担、也不特别否认有义务更新任何前瞻性陈述，以反映此类陈述发布之日之后发生的事件或情况。
概述
我们是美国和加拿大最大的屋顶材料和配套建筑产品上市分销商。我们是业内历史最悠久、历史最悠久的分销商之一，为建筑业提供高质量的产品。我们的客户依赖我们在当地获得他们运营业务和服务所需的建筑产品和服务。
于2020年12月20日，吾等与ASP Sailor Acquisition Corp.(“买方”)订立股权购买协议(“购买协议”)。根据购买协议，我们已同意将我们的室内产品和绝缘业务(“室内产品”)出售给买方，买方是由美国证券有限责任公司的关联公司控制的实体。根据购买协议的条款和条件，买方已同意以8.5亿美元的收购价购买一家新成立的持有室内产品的有限责任公司的所有未偿还股权，交易完成时应支付的现金为8.5亿美元，但须遵守购买协议中规定的某些惯例调整。我们打算利用剥离内饰产品业务的预期税后收益约7.5亿美元来降低净杠杆率，加强我们的资产负债表，并提供财务灵活性，以在我们的核心外观业务中推行战略增长举措。这笔交易预计将在我们的2021财年第二季度完成，取决于购买协议中规定的惯常完成条件。从截至2020年12月31日的三个月的简明综合财务报表开始，我们已将内部产品反映为所列所有时期的停产业务。除非另有说明，否则本管理层讨论和分析过程中的金额和披露均与我们的持续运营有关。有关更多信息，请参阅“简明合并财务报表附注”中的附注3。
2020年1月15日，我们宣布对我们的外部产品分公司进行品牌更名，商标名称为“Beacon Building Products”(以下简称“更名”)，即“Beacon Building Products”(以下简称“Beacon Building Products”)。超过450家Beacon One Step External Products分店采用了新名称和相关标识。我们的内饰、隔热材料、耐候性和两步法分支机构继续以传统品牌运营。
截至2020年12月31日，我们在美国所有50个州和加拿大6个省运营了524家分支机构(其中443家反映在持续运营中)。我们提供业界最广泛的高质量品牌产品之一，在我们的分支网络中提供大约160,000个SKU(来自持续运营的大约140,000个SKU)。
我们通过及时提供客户所需的产品，为100,000多名客户(持续运营的90,000多名客户)提供服务，使我们的客户能够按照对其成功至关重要的项目规格和时间表交付产品。我们的客户群主要由来自我们经营的市场的不同类型的建筑承包商组成。这些地方、地区和国家承包商从事新的建筑项目，以及住宅和非住宅物业的维修或改建。我们还向房屋建筑商、业主和零售商分销产品。
有效地执行我们的销售和运营计划使我们能够超越我们所服务的市场的相对实力。我们的业务模式是自下而上的方法，我们的每个分支机构都利用其当地和地区的知识和经验来帮助制定最适合其各自市场的营销计划和产品组合。地方与总体战略目标的一致性为分支机构层面的重大成果所有权奠定了基础。我们独特的运营模式和分支机构级别的自主性使我们在竞争中脱颖而出。我们基于分支机构的运营模式在大型市场中得到了进一步增强，通过我们的及时和完整的网络(Beacon OTC)将分支机构联网®)，这使我们能够更有效、更高效地为客户服务。
我们为客户提供业界领先的数字解决方案，包括创新的电子商务门户网站Beacon PRO+和住宅客户的屋顶评估工具Beacon 3D+。这些平台帮助我们的客户节省时间、提高工作效率并发展业务。我们相信，客户关系和员工广泛的行业知识对于提升客户忠诚度和保持客户满意度至关重要。我们在专业发展、管理技能、产品知识和操作熟练程度方面投入了大量资源。这些能力是在不断改进的基础上发展起来的，从而推动了我们的服务卓越、生产力和效率。
我们的近期历史受到重大收购驱动增长的强烈影响，突出表现在2018年以28.8亿美元收购了Allied Building Products Corp.(“Allied”)和2016年以11.7亿美元收购了Roofing Supply Group，LLC(“RSG”)(“RSG收购”)。这些战略性收购扩大了我们的地理足迹，增强了我们的市场
20
在场，及使我们的产品多样化。我们从扩张努力中获得的规模将成为一种竞争优势，也使我们能够更有效地使用我们的资产，并控制我们的费用，以推动运营杠杆。
虽然我们将继续寻求战略收购来发展我们的业务，但我们现在的主要重点是继续寻找更多的机会实现有机增长和改善我们的运营。我们在这些方面的最新亮点体现在以下几个方面：
|
|
• |
2021年有机日销售额比2020年增长11.4%； |
|
|
• |
自2020财年开始以来，有八个新的分支机构地点(其中六个反映在持续运营中)；以及 |
|
|
• |
在战略成本行动的推动下，劳动力成本效率和机队利用率指标与历史水平相比有了显著改善。 |
新冠肺炎大流行
我们继续监测新冠肺炎大流行的持续影响。我们员工、客户和我们所在社区的健康和安全仍然是我们的头等大事，我们为应对新冠肺炎背景而实施的安全措施仍然有效。我们在所有服务的当地市场的基本业务指定地位没有改变，我们还没有经历过因新冠肺炎而被迫临时关闭分支机构造成的重大业务中断。到目前为止，我们的业务在2020财年第三季度受到了新冠肺炎的最大不利影响，主要是在政府建设限制较多的地区，这些限制后来有所减少。我们有财力和运营灵活性来应对未来的新冠肺炎大流行限制，并已采取积极措施，使为应对新冠肺炎大流行而采取的一系列成本管理举措永久化。我们还在监控投入成本，以确保我们处于有利地位，能够充分利用未来几个季度出现的任何机会。
21
截至2020年12月31日的三个月与2019年12月31日的比较
下表列出了综合营业报表数据，以及这些数据在所列各时期净销售额总额中所占的百分比(以百万为单位)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
净销售额 |
$ |
1,576.5 |
|
|
$ |
1,415.3 |
|
|
产品销售成本 |
|
1,176.8 |
|
|
|
1,075.2 |
|
|
毛利 |
|
399.7 |
|
|
|
340.1 |
|
|
运营费用： |
|
|
|
|
|
|
|
|
销售、一般和行政 |
|
265.2 |
|
|
|
273.2 |
|
|
折旧 |
|
13.9 |
|
|
|
15.8 |
|
|
摊销 |
|
25.5 |
|
|
|
32.1 |
|
|
总运营费用 |
|
304.6 |
|
|
|
321.1 |
|
|
营业收入(亏损) |
|
95.1 |
|
|
|
19.0 |
|
|
利息支出、融资成本和其他 |
|
30.0 |
|
|
|
38.4 |
|
|
债务清偿损失 |
|
— |
|
|
|
14.7 |
|
|
所得税前持续经营所得(亏损) |
|
65.1 |
|
|
|
(34.1 |
) |
|
所得税拨备(受益于) |
|
17.7 |
|
|
|
(10.1 |
) |
|
持续经营的净收益(亏损) |
|
47.4 |
|
|
|
(24.0 |
) |
|
非持续经营的净收益(亏损) |
|
(267.9 |
) |
|
|
0.6 |
|
|
净收益(亏损) |
|
(220.5 |
) |
|
|
(23.4 |
) |
|
优先股股息 |
|
6.0 |
|
|
|
6.0 |
|
|
普通股股东应占净收益(亏损) |
$ |
(226.5 |
) |
|
$ |
(29.4 |
) |
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
净销售额 |
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
产品销售成本 |
|
74.6 |
% |
|
|
76.0 |
% |
|
毛利 |
|
25.4 |
% |
|
|
24.0 |
% |
|
运营费用： |
|
|
|
|
|
|
|
|
销售、一般和行政 |
|
16.8 |
% |
|
|
19.3 |
% |
|
折旧 |
|
0.9 |
% |
|
|
1.1 |
% |
|
摊销 |
|
1.6 |
% |
|
|
2.3 |
% |
|
总运营费用 |
|
19.3 |
% |
|
|
22.7 |
% |
|
营业收入(亏损) |
|
6.1 |
% |
|
|
1.3 |
% |
|
利息支出、融资成本和其他 |
|
2.0 |
% |
|
|
2.7 |
% |
|
债务清偿损失 |
|
0.0 |
% |
|
|
1.0 |
% |
|
所得税前持续经营所得(亏损) |
|
4.1 |
% |
|
|
(2.4 |
%) |
|
所得税拨备(受益于) |
|
1.1 |
% |
|
|
(0.7 |
%) |
|
持续经营的净收益(亏损) |
|
3.0 |
% |
|
|
(1.7 |
%) |
|
非持续经营的净收益(亏损) |
|
(17.0 |
%) |
|
|
0.0 |
% |
|
净收益(亏损) |
|
(14.0 |
%) |
|
|
(1.7 |
%) |
|
优先股股息 |
|
0.4 |
% |
|
|
0.4 |
% |
|
普通股股东应占净收益(亏损) |
|
(14.4 |
%) |
|
|
(2.1 |
%) |
在管理我们的业务时，我们认为所有的增长，包括新分支机构的开设，都是有机增长，除非它是由收购产生的。当我们提到现有市场的增长或有机增长时，我们包括现有分支机构和新开设的分支机构的增长，但不包括收购的分支机构的增长，直到它们在财务报告期开始时被我们拥有至少四个完整的财政季度。我们认为，现有的市场信息对投资者是有用的，因为它有助于解释有机增长或下降。当我们提到区域时，我们指的是我们的地理区域。当我们提到我们的净产品成本时，我们指的是我们的发票成本减去短期购买计划的影响(也被称为“特殊购买”，因为它们被提供的方式)。
截至2020年12月31日，我们共有524家分支机构在运营(其中443家反映在持续运营中)。所有这些分支机构都是在2020财年开始之前收购的，因此符合我们现有的市场定义。因此，现有市场的经营业绩与公布的所有时期的综合经营业绩相等。
22
净销售额
2021年净销售额增长11.4%，从2020年的14.2亿美元增至15.8亿美元。净销售额的相对增长受到所有地区对住宅和互补产品的强劲需求以及最近价格上涨的好处的影响，但非住宅产品的需求疲软部分抵消了这一影响。
从2020年到2021年，按地理区域划分的净销售额增长如下：东北部4.3%；大西洋中部10.1%；东南部40.2%；西南部16.4%；中西部5.1%；西部0.9%；加拿大5.6%。
我们通过观察我们的平均售价和毛利率(下面讨论)的变化来估计通货膨胀或通货紧缩对我们的销售额和毛利的影响。
下表汇总了所示期间按产品线划分的净销售额(以百万为单位)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
|
变化 |
|
|||||||||||||||
|
|
净销售额 |
|
|
% |
|
|
净销售额 |
|
|
% |
|
|
$ |
|
|
% |
|
||||||
|
住宅屋面产品 |
$ |
844.8 |
|
|
|
53.6 |
% |
|
$ |
696.8 |
|
|
|
49.2 |
% |
|
$ |
148.0 |
|
|
|
21.2 |
% |
|
非住宅屋面产品 |
|
398.3 |
|
|
|
25.3 |
% |
|
|
412.0 |
|
|
|
29.1 |
% |
|
|
(13.7 |
) |
|
|
(3.3 |
%) |
|
配套建筑产品 |
|
333.4 |
|
|
|
21.1 |
% |
|
|
306.5 |
|
|
|
21.7 |
% |
|
|
26.9 |
|
|
|
8.8 |
% |
|
总净销售额 |
$ |
1,576.5 |
|
|
|
100.0 |
% |
|
$ |
1,415.3 |
|
|
|
100.0 |
% |
|
$ |
161.2 |
|
|
|
11.4 |
% |
毛利
下表汇总了报告期间的毛利和毛利率(单位：百万)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|
变化1 |
|
||||||||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
||||
|
毛利 |
$ |
399.7 |
|
|
$ |
340.1 |
|
|
$ |
59.6 |
|
|
|
17.5 |
% |
|
毛利 |
|
25.4 |
% |
|
|
24.0 |
% |
|
不适用 |
|
|
|
1.4 |
% |
|
___________________________________________________________
|
|
1 |
美元金额的百分比变化代表期间之间的应课差饷增减。百分比的百分比变化代表期间之间的净基点变化。 |
|
2021年毛利率为25.4%，较2020年的24.0%增长1.4%。毛利率的相对增长是由于加权平均销售价格上涨了约2%-3%和有利的产品结构转变，但部分被加权平均产品成本增长约2%所抵消。
运营费用
下表汇总了所列期间的运营费用(以百万为单位)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|
变化1 |
|
||||||||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
||||
|
销售、一般和管理 |
$ |
265.2 |
|
|
$ |
273.2 |
|
|
$ |
(8.0 |
) |
|
|
(2.9 |
%) |
|
折旧 |
|
13.9 |
|
|
|
15.8 |
|
|
|
(1.9 |
) |
|
|
(12.0 |
%) |
|
摊销 |
|
25.5 |
|
|
|
32.1 |
|
|
|
(6.6 |
) |
|
|
(20.6 |
%) |
|
运营费用 |
$ |
304.6 |
|
|
$ |
321.1 |
|
|
$ |
(16.5 |
) |
|
|
(5.1 |
%) |
|
净销售额的百分比 |
|
19.3 |
% |
|
|
22.7 |
% |
|
不适用 |
|
|
|
(3.4 |
%) |
|
_________________________________________________________________
|
|
1 |
美元金额的百分比变化代表期间之间的应课差饷增减。百分比的百分比变化代表期间之间的净基点变化。 |
|
运营费用从2020年的3.211亿美元下降到2021年的3.046亿美元，降幅为5.1%。营业费用的相对下降主要受以下因素影响：
|
|
• |
销售、一般和行政费用减少800万美元，主要原因是旅行和娱乐减少以及车队成本减少；以及 |
|
|
• |
由于与收购相关的无形资产摊销计划运行率下降，摊销费用减少了660万美元。 |
23
我们专注于改善我们的成本结构，这使我们能够发现提高整个业务效率的机会。虽然我们的某些成本行动已在暂时性的性质上，我们我们将继续努力改进e我们的费用结构按顺序以产生永久性的效率提升。我们的运营费用占净销售额的百分比有所提高通过 3.4%, 受较高的同比销售额、较低的同比运营费用相结合的推动,以及从劳动力和舰队生产力计划中获得的运营杠杆。
利息支出、融资成本和其他
2021年的利息支出、融资成本和其他支出为3000万美元，而2020年为3840万美元。相对下降的主要原因是我们未偿债务的加权平均利率较低。
所得税
2021年所得税拨备(福利)为1770万美元，而2020年为1010万美元。所得税支出的相对增长主要是由于持续经营的税前收入增加。2021年，不包括任何离散项目的有效税率为26.3%，而2020年为28.6%。我们预计2021财年的有效税率(不包括任何离散项目)将在约26.0%至27.0%之间。
每股净收益(亏损)/净收益(亏损)
2021年持续运营的净收益(亏损)为4740万美元，而2020年为2400万美元。2021年非持续经营净收益(亏损)为267.9,000,000美元，而2020年为600,000,000美元(见简明合并财务报表附注3进一步讨论)。2021年净收益(亏损)为220.5美元，而2020年为2,340万美元。2021年和2020年的优先股股息均为600万美元，可归属于普通股股东的净收益(亏损)分别为226.5美元和2,940万美元。
我们计算每股净收益(亏损)的方法是将净收益(亏损)、减去优先股股息和参与证券的调整数除以期内已发行普通股的加权平均数。每股摊薄净收益(亏损)采用并比较两类法和IF折算法(详见合并财务报表附注5)后稀释程度最高的结果计算。
24
下表列出了用于计算每股基本和稀释后净收益(亏损)的所有组成部分百万，每股金额除外)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
净收益(亏损) |
$ |
(220.5 |
) |
|
$ |
(23.4 |
) |
|
优先股股息 |
|
6.0 |
|
|
|
6.0 |
|
|
普通股股东应占净收益(亏损) |
|
(226.5 |
) |
|
|
(29.4 |
) |
|
分配给参与证券的未分配收入 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
普通股股东应占净收益(亏损)-基本和摊薄(IF-转换法) |
$ |
(226.5 |
) |
|
$ |
(29.4 |
) |
|
分配给参与证券的未分配收入 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
将未分配收入重新分配给优先股 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
普通股股东应占净收益(亏损)-摊薄(两级法) |
$ |
(226.5 |
) |
|
$ |
(29.4 |
) |
|
普通股股东应占非持续经营的净收益(亏损)--基本收益和摊薄收益 |
|
(267.9 |
) |
|
|
0.6 |
|
|
普通股股东应占的持续经营净收益(亏损)--基本收益和摊薄收益 |
$ |
41.4 |
|
|
$ |
(30.0 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
加权平均已发行普通股-基本 |
|
69.2 |
|
|
|
68.7 |
|
|
普通股等价物的效力 |
|
0.8 |
|
|
|
— |
|
|
加权平均已发行普通股-摊薄(如果转换，两类法) |
|
70.0 |
|
|
|
68.7 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
每股普通股股东应占净收益(亏损)： |
|
|
|
|
|
|
|
|
每股基本持续运营 |
$ |
0.60 |
|
|
$ |
(0.44 |
) |
|
每股基本停产业务 |
|
(3.87 |
) |
|
|
0.01 |
|
|
基本每股收益 |
$ |
(3.27 |
) |
|
$ |
(0.43 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
稀释后每股持续运营 |
$ |
0.59 |
|
|
$ |
(0.44 |
) |
|
每股摊薄非连续性业务 |
|
(3.83 |
) |
|
|
0.01 |
|
|
稀释后每股收益(两级法) |
$ |
(3.24 |
) |
|
$ |
(0.43 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
稀释后每股持续运营 |
$ |
0.59 |
|
|
$ |
(0.44 |
) |
|
每股摊薄非连续性业务 |
|
(3.83 |
) |
|
|
0.01 |
|
|
稀释后每股收益(IF-转换法) |
$ |
(3.24 |
) |
|
$ |
(0.43 |
) |
非GAAP财务指标
为了向投资者提供有关我们财务业绩的更多信息，我们准备了一些不按照美国公认会计原则(“GAAP”)计算的财务指标，具体而言：
|
|
• |
调整后的运营费用。我们将调整后的营业费用定义为不包括调整项目的影响的营业费用(如下所述)。 |
|
|
• |
调整后净收益(亏损)。我们将调整后净收益(亏损)定义为不包括调整项目的影响(如下所述)的净收益(亏损)。 |
|
|
• |
调整后的EBITDA。我们将调整后的EBITDA定义为不包括利息支出(扣除利息收入)、所得税、折旧和摊销、基于股票的薪酬以及调整项目(如下所述)的影响的净收益(亏损)。 |
我们使用这些补充的非GAAP衡量标准来评估财务业绩，分析我们业务的潜在趋势，并建立运营目标和预测，以便在分配资源时使用。我们希望在每个时期使用相同的方法一致地计算我们的非GAAP财务衡量标准。
我们认为这些非GAAP衡量标准是有用的衡量标准，因为它们通过提供不受某些不能反映持续经营业绩的项目影响的财务结果，使投资者能够更好地了解比较期间的变化。
虽然我们认为这些非GAAP衡量标准在评估我们的业务时对投资者很有用，但它们并不是根据GAAP准备和呈报的，因此应该被视为补充性质。不应孤立地考虑这些非GAAP衡量标准，也不应将其作为根据GAAP提出的其他财务绩效衡量标准的替代品。这些非公认会计准则财务措施可能有实质性限制，包括但不限于，排除某些成本，而不相应减少与排除成本相关的资产所产生的收入的净收入。此外，这些非GAAP财务衡量标准可能与其他公司提出的类似名称的衡量标准不同。
25
根据非GAAP财务衡量标准调整项目
以下费用(收入)项目的影响不包括在我们的每项非GAAP衡量指标(“调整项目”)中：
|
|
• |
采购成本。代表与历史收购有关的某些成本，包括：无形资产摊销；专业费用、分支机构整合费用、差旅费用、员工遣散费和留用费用，以及分类为销售、一般和行政费用的其他人员费用；以及债务发行成本的摊销。 |
|
|
• |
重组成本。代表员工合理化努力产生的成本和更名的某些成本；内部产品资产剥离的影响；与员工福利计划撤回相关的应计估计成本；以及债务发行成本和债务清偿损失的摊销。 |
|
|
• |
新冠肺炎的影响。代表与新冠肺炎疫情直接相关的成本；以及所得税拨备(收益)，这是由于我们应用CARE法案对递延税项资产和负债进行重估而产生的。 |
下表列出了调整项目对我们的合并营业报表的影响，在所示的每个时期(以百万为单位)：
|
|
运营费用 |
|
|
营业外费用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||||||
|
|
SG&A1 |
|
|
摊销 |
|
|
利息支出 |
|
|
其他(收入)费用 |
|
|
所得税2 |
|
|
总计 |
|
||||||
|
截至2020年12月31日的三个月 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
采购成本 |
$ |
1.1 |
|
|
$ |
25.5 |
|
|
$ |
2.0 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
28.6 |
|
|
重组成本 |
|
1.9 |
|
|
|
— |
|
|
|
0.9 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
2.8 |
|
|
新冠肺炎的影响 |
|
0.3 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
0.3 |
|
|
调整项目合计 |
$ |
3.3 |
|
|
$ |
25.5 |
|
|
$ |
2.9 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
31.7 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2019年12月31日的三个月 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
采购成本 |
$ |
3.9 |
|
|
$ |
32.1 |
|
|
$ |
2.0 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
38.0 |
|
|
重组成本3 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
0.8 |
|
|
|
19.7 |
|
|
|
— |
|
|
|
20.5 |
|
|
调整项目合计 |
$ |
3.9 |
|
|
$ |
32.1 |
|
|
$ |
2.8 |
|
|
$ |
19.7 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
58.5 |
|
______________________________
|
1 |
销售、一般和行政费用(“SG&A”)。 |
|
2 |
有关调整项目的税收影响，请参阅下面的调整后净收益(亏损)表。 |
|
3 |
其他(收入)支出包括与2019年10月债务再融资相关的1470万美元债务清偿损失。 |
调整后的运营费用
下表列出了根据公认会计原则(GAAP)计量的最直接可比财务指标--营业费用与调整后的营业费用的对账情况，每个时期的营业费用(以百万为单位)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
运营费用 |
$ |
304.6 |
|
|
$ |
321.1 |
|
|
采购成本 |
|
(26.6 |
) |
|
|
(36.0 |
) |
|
重组成本 |
|
(1.9 |
) |
|
|
— |
|
|
新冠肺炎的影响 |
|
(0.3 |
) |
|
|
— |
|
|
调整后的运营费用 |
$ |
275.8 |
|
|
$ |
285.1 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
净销售额 |
$ |
1,576.5 |
|
|
$ |
1,415.3 |
|
|
营业费用占净销售额的百分比 |
|
19.3 |
% |
|
|
22.7 |
% |
|
调整后的营业费用占净销售额的百分比 |
|
17.5 |
% |
|
|
20.1 |
% |
26
调整后净收益(亏损)
下表是对净收益(亏损)的对账。从持续运营中脱颖而出，这是根据GAAP计量的最直接可比财务指标，与所示每个期间的调整后净收益(亏损)(以百万为单位)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
持续经营的净收益(亏损) |
$ |
47.4 |
|
|
$ |
(24.0 |
) |
|
调整项目： |
|
|
|
|
|
|
|
|
采购成本 |
|
28.6 |
|
|
|
38.0 |
|
|
重组成本 |
|
2.8 |
|
|
|
20.5 |
|
|
新冠肺炎的影响 |
|
0.3 |
|
|
|
— |
|
|
调整项目合计 |
|
31.7 |
|
|
|
58.5 |
|
|
减去：调整项目的税收影响1 |
|
(8.1 |
) |
|
|
(16.3 |
) |
|
总调整额，扣除税金后的净额 |
|
23.6 |
|
|
|
42.2 |
|
|
调整后净收益(亏损) |
$ |
71.0 |
|
|
$ |
18.2 |
|
______________________________
|
|
1 |
金额代表对调整的税收影响，这些调整没有包括在我们的所得税拨备(福利)中。适用于这些调整的实际税率是通过使用预测的调整后税前收入计算的，同时考虑了本会计年度估计的离散税收调整。在截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月中，分别使用25.6%和27.9%的混合有效税率计算了调整的税收影响。 |
调整后的EBITDA
下表是对净收益(亏损)的对账。从持续运营中脱颖而出，这是根据GAAP计量的最直接可比财务指标，在所示每个时期的调整后EBITDA(以百万为单位)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
||||||
|
|
2020 |
|
2019 |
||||
|
持续经营的净收益(亏损) |
$ |
47.4 |
|
|
$ |
(24.0 |
) |
|
利息支出，净额 |
|
31.3 |
|
|
|
34.7 |
|
|
所得税 |
|
17.7 |
|
|
|
(10.1 |
) |
|
折旧摊销 |
|
39.4 |
|
|
|
47.9 |
|
|
基于股票的薪酬 |
|
3.8 |
|
|
|
4.8 |
|
|
采购成本1 |
|
1.1 |
|
|
|
3.9 |
|
|
重组成本1 |
|
1.9 |
|
|
|
19.7 |
|
|
新冠肺炎的影响1 |
|
0.3 |
|
|
|
— |
|
|
调整后的EBITDA |
$ |
142.9 |
|
|
$ |
76.9 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
净销售额 |
$ |
1,576.5 |
|
|
$ |
1,415.3 |
|
|
持续经营的净收益(亏损)占净销售额的百分比 |
|
3.0 |
% |
|
|
(1.7 |
%) |
|
调整后的EBITDA占净销售额的百分比 |
|
9.1 |
% |
|
|
5.4 |
% |
______________________________
|
|
1 |
金额表示包括在销售、一般和行政费用以及其他收入(费用)中的调整项目；其余调整项目余额嵌入此表中报告的其他余额中。 |
季节性和季度性波动
总体而言，我们的第一、第三和第四财季的销售额和净收入最高，这是建设和重铺屋顶的高峰期，特别是在我们在美国北部和中西部以及加拿大的分支机构。历史上，当我们的销售额大幅下降时，我们在第二季度经历了低净收益水平或净亏损。
由于我们业务的季节性，我们在今年第三季度和第四季度的库存、应收账款和应付账款通常都会增加。我们的现金使用高峰期通常出现在第三季度，主要是因为我们供应商提供的应付账款条款的到期日通常在4月、5月和6月，而我们的应收账款收款高峰期通常出现在6月至11月。
我们第二季度的应收账款收款普遍放缓，主要是因为我们的一些客户在美国和加拿大的某些地区无法在恶劣天气下有效开展业务。我们继续试图收回这些应收账款，这些应收账款需要按照我们的标准条款付款，通常不会向我们的客户提供实质性的优惠。
27
新冠肺炎疫情的影响可能会导致我们的财务业绩和营运资金出现波动，与我们通常经历的季节性不一致。
某些季度财务数据
下表列出了2021财年第一季度和2020财年第一季度的某些未经审计的季度数据，管理层认为这些数据反映了公平列报这些数据所需的所有调整(包括正常的经常性调整)。任何一个或多个季度的业绩不一定表明整个会计年度的业绩或持续趋势(除每股金额外，以百万美元计)：
|
|
2021 |
|
|
2020 |
|
||||||||||||||
|
|
QTR 1 |
|
|
QTR 4 |
|
|
QTR 3 |
|
|
QTR 2 |
|
|
QTR 1 |
|
|||||
|
净销售额 |
$ |
1,576.5 |
|
|
$ |
1,755.0 |
|
|
$ |
1,549.3 |
|
|
$ |
1,197.1 |
|
|
$ |
1,415.3 |
|
|
财年净销售额的% |
N/m |
|
|
|
29.7 |
% |
|
|
26.2 |
% |
|
|
20.2 |
% |
|
|
23.9 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
毛利 |
$ |
399.7 |
|
|
$ |
441.3 |
|
|
$ |
368.7 |
|
|
$ |
270.4 |
|
|
$ |
340.1 |
|
|
本财年毛利的% |
N/m |
|
|
|
31.1 |
% |
|
|
26.0 |
% |
|
|
19.0 |
% |
|
|
23.9 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
持续经营的净收益(亏损) |
$ |
47.4 |
|
|
$ |
68.2 |
|
|
$ |
(4.1 |
) |
|
$ |
(121.4 |
) |
|
$ |
(24.0 |
) |
|
净收益(亏损) |
$ |
(220.5 |
) |
|
$ |
71.9 |
|
|
$ |
(6.8 |
) |
|
$ |
(122.6 |
) |
|
$ |
(23.4 |
) |
|
普通股股东应占净收益(亏损) |
$ |
(226.5 |
) |
|
$ |
65.9 |
|
|
$ |
(12.8 |
) |
|
$ |
(128.6 |
) |
|
$ |
(29.4 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
每股持续运营净收益(亏损)-基本 |
$ |
0.60 |
|
|
$ |
0.79 |
|
|
$ |
(0.18 |
) |
|
$ |
(1.82 |
) |
|
$ |
(0.44 |
) |
|
每股净收益(亏损)-基本 |
$ |
(3.27 |
) |
|
$ |
0.84 |
|
|
$ |
(0.18 |
) |
|
$ |
(1.87 |
) |
|
$ |
(0.43 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
每股持续经营净收益(亏损)-稀释后 |
$ |
0.59 |
|
|
$ |
0.78 |
|
|
$ |
(0.18 |
) |
|
$ |
(1.82 |
) |
|
$ |
(0.44 |
) |
|
稀释后每股净收益(亏损) |
$ |
(3.24 |
) |
|
$ |
0.83 |
|
|
$ |
(0.18 |
) |
|
$ |
(1.87 |
) |
|
$ |
(0.43 |
) |
___________________________________________
N/m=没有意义。
流动资金
流动性被定义为当前可随时获得的现金数量，以及产生足够数量的现金以满足当前现金需求的能力。我们根据手头的现金和现金等价物以及产生现金为我们的经营活动提供资金的能力来评估我们的流动性，同时考虑到可用的借款和我们业务的季节性。
截至2020年12月31日，我们的主要流动性来源是我们的现金和现金等价物4.614亿美元，以及我们基于资产的循环信贷额度下的可用借款约10.9亿美元。
可能影响未来流动性的重要因素包括：
|
|
• |
可用银行信贷额度是否充足； |
|
|
• |
以满意的条件吸引长期资本的能力； |
|
|
• |
经营活动产生的现金流； |
|
|
• |
收购；以及 |
|
|
• |
资本支出。 |
我们的主要资本需求是用于营运资本义务和其他一般公司目的，包括收购和资本支出。我们营运资金的主要来源是运营现金和银行借款。我们通过增加银行借款和发行长期债务以及普通股或优先股为大型收购提供资金。然后，我们用运营现金流偿还任何这样的借款。我们的大部分资本支出都是用手头的现金、增加的银行借款或设备融资来支付的，然后用运营现金流减少了这些债务。我们可能会探索额外的或替代的融资来源，以增强流动性和加强我们的资本结构。
我们相信，我们目前有足够的流动性和资本可用来为我们目前的业务提供资金，履行我们对现有债务的承诺，并为预期的增长提供资金，包括在现有和目标市场领域的扩张。我们可能会不时寻求潜在的收购，并与某些收购候选者进行讨论。如果出现需要额外融资的适当收购机会或营运资金需求，我们相信我们的财务状况和盈利历史为以合理的利率和条款获得额外融资资源提供了足够的基础。我们也可以选择增发普通股或优先股来筹集资金。
28
我们打算将预计约7.5亿美元的税后收益用于这个资产剥离我们的室内产品业务降低净杠杆率, 加强我们的资产负债表，及提供财务灵活性，以便在以下领域实施战略增长计划我们的核心外墙业务。
下表汇总了所示期间的现金流(以百万为单位)：
|
|
截至12月31日的三个月， |
|
|||||
|
|
2020 |
|
|
2019 |
|
||
|
经营活动提供(用于)的现金净额 |
$ |
(39.1 |
) |
|
$ |
(125.3 |
) |
|
投资活动提供(用于)的现金净额 |
|
(17.3 |
) |
|
|
(11.8 |
) |
|
融资活动提供(用于)的现金净额 |
|
(105.8 |
) |
|
|
108.8 |
|
|
汇率变动对现金及现金等价物的影响 |
|
(1.0 |
) |
|
|
(0.3 |
) |
|
现金及现金等价物净增(减) |
$ |
(163.2 |
) |
|
$ |
(28.6 |
) |
经营活动
2021年，运营活动(包括持续运营和非持续运营)中使用的净现金为3910万美元，而2020年为1.253亿美元。来自运营的现金增加了8,620万美元，原因是我们的净营运资本发生变化，增加了4,300万美元的现金流入，这主要是由于应付账款和应计费用的增加，以及经4320万美元的非现金项目调整后的净收入增加。截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月，非持续运营提供(用于)的运营现金流分别为640万美元和1240万美元。
投资活动
2021年，用于投资活动(包括持续和非持续运营)的净现金为1730万美元，而2020年为1180万美元。投资现金支出增加550万美元的主要原因是资本支出增加了580万美元。截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月，由停产业务提供(用于)的投资现金流分别为250万美元和690万美元。
融资活动
2021年，用于融资活动的净现金为1.058亿美元，而2020年融资活动提供的现金为1.088亿美元。融资现金流减少2.146亿美元，主要是由于同期我们循环信贷额度下的净借款减少2.339亿美元。
资本资源
截至2020年12月31日，我们已获得以下融资安排：
|
|
• |
美国以资产为基础的循环信贷额度； |
|
|
• |
加拿大基于资产的循环信贷额度； |
|
|
• |
定期贷款；以及 |
|
|
• |
两个独立的高级音符乐器。 |
债务再融资
2026年高级债券
于2019年10月9日，吾等与若干作为担保人的附属公司以100%的发行价执行了本金总额为3.00亿美元、2026年到期的4.50%优先债券(“2026年优先债券”)的非公开发行。2026年优先债券将于2026年11月15日到期，年利率为4.50%，分别于每年5月15日和11月15日支付，从2020年5月15日开始。
2026年优先债券和相关附属担保是在一项私人交易中发行和出售的，不受1933年证券法(修订后的证券法)(“证券法”)的注册要求的约束，根据证券法下的第144A条规则向合格的机构买家提供和出售，并根据证券法下的条例S向美国境外的非美国人提供和出售。2026年高级票据和相关附属担保没有也不会根据证券法或任何州或其他司法管辖区的证券法注册，如果没有注册或获得适用于证券法和其他适用证券法注册要求的豁免，不得在美国发售或出售。
29
2019年10月28日，我们使用了此次发行的净收益，连同手头现金和可用借款这个2023年ABL(定义如下)，以103.188%的赎回价格赎回2023年优先债券(定义见下文)的全部未偿还本金总额3亿美元，并支付所有相关的应计利息、费用和开支。
交易的目的是利用较低的市场利率，用2026年优先债券为现有的2023年优先债券再融资。我们将再融资计入2023年优先债券的债务清偿和2026年优先债券的发行。因此，在截至2019年12月31日的三个月里，我们记录了1470万美元的债务清偿亏损。我们已经资本化了与2026年优先债券相关的470万美元的债券发行成本，这些债券将在融资安排期限内摊销。
截至2020年12月31日，扣除未摊销债券发行成本后，2026年高级债券的未偿还余额为2.961亿美元。
融资-联合收购
关于Allied收购，我们达成了总计35.7亿美元的各种融资安排，包括13亿美元的基于资产的循环信贷额度(“2023年ABL”)，其中5.25亿美元在成交时提取，以及9.7亿美元的定期贷款(“2025年定期贷款”)。我们亦透过发行优先票据(“2025年优先票据”)额外集资13亿元。
这些融资安排所得款项用于为Allied收购提供资金、对所有第三方债务进行再融资或以其他方式清偿所有第三方债务、支付与收购相关的费用和开支，以及为其他一般公司用途提供营运资金和资金。我们将与2023年ABL、2025年定期贷款和2025年优先票据相关的总计约6530万美元的新债务发行成本资本化，这些成本将在融资安排期限内摊销。
2023年ABL
2018年1月2日，我们与富国银行(Wells Fargo Bank)、北卡罗来纳州(Wells Fargo Bank)和其他贷款机构组成的银团签订了13亿美元的基于资产的循环信贷额度。到目前为止修订的2023年ABL规定，在美国(“2023年美国左轮手枪”)和加拿大(“2023年加拿大左轮手枪”)都有不超过5000万美元的循环贷款，每种情况下都有一个借款基数。“2023年美国左轮手枪”(“2023年美国左轮手枪”)的金额最高可达12.5亿美元，加拿大(“2023年加拿大左轮手枪”)的金额最高可达5000万美元。2023年ABL的到期日为2023年1月2日。2023年ABL有各种借款部分，利率根据我们的选择，基于基本利率，加上适用的保证金，或准备金调整后的LIBOR利率，加上适用的保证金。就基本利率借款而言，适用的保证金每年介乎0.25%至0.75%，而就伦敦银行同业拆息(LIBOR)借款而言，适用保证金则介乎1.25%至1.75%。目前2023年ABL的未使用承诺费为每年0.25%。2020年7月28日，我们修订了2023年ABL，其中规定了一种机制，用纽约联邦储备银行(Federal Reserve Bank Of New York)公布的有担保隔夜融资利率或行政机构和我们选择的其他替代基准利率取代LIBOR。
根据2023年ABL，有一个金融公约，那就是固定费用覆盖率(FCCR)。FCCR的计算方法是综合EBITDA减去资本支出除以综合固定费用(所有术语在协议中定义)。根据公约，我们的FCCR必须在每个财政季度末至少为1.00，以往绩四个季度为基础计算(或在某些情况下，在每个财年月末，以往绩12个月为基础计算)。只有在借款可获得性(须经某些调整)小于(I)借款基数或总承诺额中较小者的10%或(Ii)9,000万美元且其后30天内，方可要求遵守。截至2020年12月31日，我们遵守了这一公约。
2023年ABL以对我们和每位担保人的几乎所有账户、动产纸张、存款账户、账簿、记录和库存(以及与之相关的无形资产)的第一优先权留置权为担保，但受某些惯例例外情况的限制(“ABL优先权抵押品”)，以及对我们和每位担保人的几乎所有其他资产(包括我们或任何担保人持有的任何子公司的所有股权)的第二优先权留置权，但须受某些惯例例外情况的约束(“定期优先权抵押品”)。2023年ABL由我们活跃的美国子公司共同、个别、全面和无条件地提供担保。
截至2020年12月31日，扣除530万美元的未摊销债券发行成本，2023年ABL的未偿还余额总额为1.517亿美元。截至2020年12月31日，我们还有与2023年美国左轮手枪相关的1280万美元的未偿还备用信用证。
2025年定期贷款
2018年1月2日，我们与花旗银行(Citibank N.A.)和其他贷款人组成的银团签订了9.7亿美元的定期贷款。2025年的定期贷款需要每季度支付240万美元的本金，剩余的未偿还本金将在2025年1月2日到期日支付。根据我们的选择，利率是基于基本利率加上适用的保证金，或准备金调整后的LIBOR利率，加上适用的保证金。基本利率借款的适用保证金为年息1.25%，基准利率为2.25%
30
伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)借款的年利率。我们可以选择一个伦敦银行同业拆借利率(Libor)期限，以确定定期贷款的应计利率以及支付利息的期限。.
2025年的定期贷款由期限优先抵押品的第一优先留置权和ABL优先抵押品的第二优先留置权担保。某些被排除的资产将不包括在期限优先抵押品和ABL优先抵押品中。定期贷款由我们活跃的美国子公司提供联合、单独、全额和无条件担保。
截至2020年12月31日，扣除2,200万美元未摊销债务发行成本后，2025年定期贷款的未偿还余额为9.213亿美元。
2025年高级债券
于2017年10月25日，我们的全资附属公司信标托管公司(“托管发行商”)完成了本金总额为13.亿美元的非公开发售，本金总额为4.875%，2025年到期的优先债券将于2025年到期，发行价为100%。2025年优先债券的息率为年息4.875厘，由2018年5月1日起每半年派息一次。我们预计将于2025年11月1日到期日偿还2025年优先债券。根据托管协议的条款，2025年优先债券的净收益仍处于托管状态，直到它们用于支付2018年1月2日成交时支付的Allied收购的部分购买价格。
于2018年1月2日联营收购完成后，(I)托管发行者与吾等合并并入吾等，而吾等承担了2025年优先票据项下的所有责任；及(Ii)我们所有现有的国内附属公司(包括于联营收购中收购的实体)成为2025年优先票据的担保人。
截至2020年12月31日，2025年优先债券的未偿还余额，扣除1360万美元的未摊销债券发行成本，为12.9亿美元。
融资-RSG收购
2023年高级债券
2015年10月1日，与收购Roofing Supply Group相关，我们通过发行2023年到期的6.38%优先债券(简称《2023年优先债券》)，募集资金3.0亿美元。2023年优先债券的票面利率为6.38%，从2016年4月1日开始每半年支付一次欠款。契约中有提前付款的条款，根据这些条款，我们将支付赎回保费。2019年10月28日，我们以103.188%的赎回价格外加应计利息赎回了2023年优先债券的全部未偿还本金总额3.0亿美元，因此注销了510万美元的未摊销债务发行成本。
设备融资设施
截至2020年12月31日，我们在设备融资安排下有160万美元未偿还，固定利率从2.33%到2.89%不等，付款截止日期为2021年9月。
31
1995年私人证券诉讼改革法中“安全港”条款的警示声明
我们在本报告中的披露和分析包含涉及风险和不确定性的前瞻性信息。我们的前瞻性陈述表达了我们目前对未来可能的结果或事件的预期或预测，包括对未来业绩的预测、管理层的计划和目标的陈述、未来合同以及对趋势和其他事项的预测。您可以通过以下事实来识别这些陈述：它们与历史或当前事实没有严格的关系，并且经常使用诸如“预期”、“估计”、“预期”、“相信”、“可能的结果”、“展望”、“项目”等含义相似的词语和表达。不能保证任何前瞻性陈述中的结果都会实现，实际结果可能会受到一个或多个因素的影响，这些因素可能会导致它们大不相同。对于这些陈述，我们要求保护“私人证券诉讼改革法案”中包含的前瞻性陈述的安全港。
某些可能影响我们业务并可能导致实际结果与任何前瞻性陈述中表述的结果大不相同的因素包括我们截至2020年9月30日的财政年度Form 10-K年度报告中“风险因素”标题下陈述的那些因素。此外，与拟议的内部产品处置有关的某些因素可能导致实际结果与任何前瞻性陈述中表达的结果大不相同，包括但不限于，拟议交易的预期成本节约、债务杠杆降低和其他财务和运营影响无法实现或在预期时间内无法实现的可能性；重组交易的成本和与拟议交易相关的其他成本将超过我们的估计或以其他方式对我们的业务或运营产生不利影响的风险；完成建议的交易可能比预期的更困难、耗时或成本更高的风险，对我们的资源、系统、程序和控制产生不利影响的风险；分散管理层注意力的风险；对与客户、供应商、员工和其他业务对手方的关系产生不利影响的风险；以及建议的交易未能完成的可能性，包括但不限于未能满足完成条件的风险。
第三项。定量和合格IVE关于市场风险的披露
我们在截至2020年12月31日的三个月内，在我们的2020年年报10-K表格的第II部分，项目7A，“关于市场风险的定量和定性披露”中所述的市场风险披露没有实质性变化。
第四项。控制和程序
截至2020年12月31日，包括首席执行官和首席财务官在内的管理层对我们的披露控制和程序(如1934年证券交易法规则13a-15(E)和15d-15(E)所定义)的设计和运营的有效性进行了评估。基于这一评估，包括首席执行官和首席财务官在内的管理层得出结论，截至2020年12月31日，我们的披露控制和程序是有效的，以确保我们根据该法提交或提交的报告中要求披露的信息在SEC规则和表格中指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告，并确保我们根据该法提交或提交的报告中要求披露的信息被累积并传达给我们的管理层，包括首席执行官和首席财务官，以便及时做出关于要求披露的决定。我们维持财务报告的内部控制制度，旨在根据美国公认的会计原则，为财务报告的可靠性和为外部目的编制财务报表提供合理保证。
在上个财政季度，我们对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理地可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。
32
第二部分。其他信息
|
第6项。 |
陈列品 |
|
|
|
|
|
通过引用并入本文 |
|||||||||
|
展品编号 |
|
描述 |
|
形式 |
|
陈列品 |
|
申报日期 |
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
2.1 |
|
Beacon Roofing Supply，Inc.和ASP Sailor Acquisition Corp.之间的股权购买协议，日期为2020年12月20日(根据S-K条例第601(A)(5)项，某些展品、时间表和类似附件已被省略；展品、时间表和其他附件将应要求提供给美国证券交易委员会) |
|
|
8-K |
|
2.1 |
|
2020年12月21日 |
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
10.1*+ |
|
Beacon Roofing Supply，Inc.与Beacon Sales Acquisition，Inc.和Ross D.Cooper之间签订的截至2020年12月28日的高管聘用、离职和限制性契约协议(根据S-K条例第601(A)(5)项，已省略附件；此类附件将根据要求提供给证券交易委员会) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
10.2*+ |
|
Beacon Roofing Supply，Inc.高管年度激励计划说明 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
31.1* |
|
按照规则第13a-14(A)条核证行政总裁 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
31.2* |
|
根据规则第13a-14(A)条核证首席财务官 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
32.1* |
|
依据“美国法典”第18编第1350条的证明 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
101* |
|
101.INS内联XBRL实例-实例文档不会出现在交互式数据文件中，因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。 |
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
|
|
101.SCH内联XBRL分类扩展架构 |
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
|
|
101.CAL内联XBRL分类扩展计算 |
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
|
|
101.PRE内联XBRL分类扩展演示文稿 |
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
|
|
101.LAB内联XBRL分类扩展标签 |
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
|
|
101.DEF内联XBRL分类扩展定义 |
|
|
|
|
|
|
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
104* |
|
封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
_________________________________________
|
|
+ |
管理合同或补偿计划/安排 |
|
|
* |
在此提交 |
根据法规S-T规则405，以下以内联可扩展商业报告语言(IXBRL)格式化的交互式数据文件作为附件101附在本季度报告的表格10-Q中：
|
|
(i) |
截至2020年12月31日、2020年9月30日和2019年12月31日的合并资产负债表， |
|
|
(Ii) |
截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月综合经营报表， |
|
|
(三) |
截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月综合全面收益表， |
|
|
(四) |
截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月股东权益合并报表， |
|
|
(v) |
截至2020年12月31日和2019年12月31日三个月的合并现金流量表，以及 |
|
|
(六) |
简明合并财务报表附注。 |
33
签名
根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。
|
|
Beacon屋顶供应公司。 |
|
|
|
|
|
|
日期：2021年2月9日 |
通过： |
/s/Frank A.LONEGRO |
|
|
|
弗兰克·A·朗格罗 |
|
|
|
执行副总裁兼首席财务官 |
34