附件 10.3

登记 和股东权利协议

此 注册和股东权利协议(此“协议),日期为2022年2月28日,由开曼群岛豁免公司Valuence Merge Corp.I订立,并在该公司之间订立公司“), Valuence Capital,LLC,开曼群岛有限责任公司(赞助商),Valuence Partners LP,开曼群岛豁免的有限合伙企业(Valuence Partners)和本协议签名页上 持有人项下所列的签字方,(连同保荐人、Valuence Partners和此后根据本协议第6.2条成为本协议一方的任何个人或实体,a保持者“ 和集体”持有者”).

独奏会

鉴于, 保荐人和Valuence Partners拥有总计5,750,000股B类普通股,每股票面价值0.0001美元(B类普通股“)根据承销商(定义见下文)行使购买与公司首次公开募股相关的额外单位的选择权的程度,最高可没收其中的750,000个单位;

鉴于, B类普通股可转换为公司的A类普通股,每股票面价值0.0001美元(“普通股 股“)在首次业务合并时,按公司经修订及重述的组织章程大纲及章程细则(可不时修订)所规定的条款及条件,以一对一的方式作出调整。

鉴于, 于2022年2月28日,本公司与各保荐人及Valuence合伙人订立私募认股权证购买协议 (私募认购认购协议“),据此,保荐人及Valuence Partners 同意购买6,666,667份认股权证(或最多7,066,667份认股权证,如承销商(定义见下文)就本公司首次公开招股而额外购买 个单位的选择权已悉数行使)(”私募认股权证“), 在公司首次公开募股结束的同时进行的私募交易;

鉴于, 为支付本公司与寻找和完成预期业务合并(定义如下)相关的交易费用,保荐人或本公司某些高管或董事的保荐人或关联公司可以 但没有义务按本公司的要求向本公司资金贷款,其中最多1,500,000美元可转换为额外的1,000,000份私募认股权证(“营运资金认股权证”);

鉴于, 公司和持有人希望订立本协议,据此,公司应向持有人授予本协议所规定的有关公司某些证券的某些登记权利。

现在, 因此,双方同意如下:

文章 1

定义

1.1 定义。本文件中定义的术语第一条就本协议的所有目的而言,应具有以下各自的含义:

不利的 披露“指对重大非公开资料的任何公开披露,根据本公司主要行政人员或主要财务人员的真诚判断,经与本公司的法律顾问磋商后,(I)任何注册说明书或招股章程须作出 披露,以使适用的注册说明书或招股章程不包含对重要事实的任何不真实陈述,或遗漏陈述所载陈述所需的重要事实 (就任何招股说明书及任何初步招股章程而言,根据作出该等陈述的情况而作出)不具误导性; (Ii)如果没有提交注册说明书,则不需要在此时作出,以及(Iii)本公司有真正的商业目的不公开该等信息。

协议“ 具有序言中给出的含义。

冲浪板“ 指本公司的董事会。

业务组合 “指与本公司有关的一项或多项业务的任何合并、换股、资产收购、股份购买、重组或其他类似业务。

选委会“ 指美国证券交易委员会。

公司“ 具有序言中给出的含义。

需求 注册“具有第2.1.1款中给出的含义。

要求苛刻的 托架“具有第2.1.1款中给出的含义。

交易所 法案“指可能不时修订的1934年证券交易法。

表格 S-1“具有第2.1.1款中给出的含义。

表格 S-3“具有第2.3.1节给出的含义。

方正 共享“指B类普通股,并应被视为包括转换后可发行的普通股。

方正 股份禁售期“就创始人股份而言,指截至(A)本公司完成初始业务合并的第一年和(B)业务合并后的第一年,(X) 如果最后报告的普通股销售价格等于或超过每股12.00美元(经股份拆分、股票资本化、 重组调整,于本公司首次业务合并后至少150天或(Y)本公司完成清算、合并、换股、重组或导致本公司全体股东有权以普通股换取现金、证券或其他财产的任何30个交易日内的任何20个交易日内的任何20个交易日内。

持有者“ 具有序言中给出的含义。

内幕消息 信“指本公司、保荐人、Valuence Partners和本公司每位高管、董事和董事被提名人之间签订的、日期为本协议日期的书面协议。

最大证券数量 “具有第2.1.4款中所给出的含义。

错误陈述“ 指对重大事实的不真实陈述,或遗漏陈述要求在注册说明书或招股说明书中陈述的重要事实,或使注册说明书或招股说明书中的陈述(就招股说明书而言,根据作出这些陈述的情况而言)不具误导性所必需的遗漏。

被提名人“第6.1节对 进行了定义。

普通股 股“具有本演奏会中所给出的含义。

允许的 个受让人“指在创办人 股份禁售期或私人配售禁售期或任何其他禁售期(视属何情况而定)届满前,可登记证券持有人获准转让该等可登记证券,并同意受本协议所载转让限制约束的个人或实体。 私募认股权证购买协议、本协议及该持有人与本公司之间的任何其他适用协议,只要该等协议仍然有效,即可转让予该持有人。

携带式注册 “具有第2.2.1款中给出的含义。

私人配售禁售期 “指认股权证或营运资金认股权证的初始购买人或其获准受让人持有的私募配售认股权证或营运资金认股权证,以及任何于私募配售认股权证行使或转换时已发行或可发行的普通股 由认股权证或营运资金认股权证的初始购买者或其准许受让人持有的期间,截至本公司的 初步业务合并完成后30天止。

私募认股权证 “具有本演奏会中所给出的含义。

私人 配售认股权证购买协议“具有本演奏会中所给出的含义。

招股说明书“ 指包括在任何注册说明书中的招股说明书,并由任何和所有招股说明书附录补充,并经任何和所有生效后修订 修订,包括通过引用并入该招股说明书的所有材料。

可注册的安全性 “指(A)方正股份(包括任何该等方正股份转换后已发行或可发行的任何普通股或其他等值股本证券,或可行使的普通股),(B)私募认股权证(包括任何该等私募认股权证行使后已发行或可发行的普通股),(C)营运资金认股权证(包括 任何因营运资金贷款转换而已发行或可发行的普通股),(D)股东不时持有的本公司任何已发行普通股或任何其他 股本证券(包括因行使任何其他股本证券而发行或可发行的普通股),及(E)本公司以股份资本化或股份拆分方式或与股份组合、资本重组、合并、合并或重组有关而发行或可发行的本公司任何其他股本证券;但是,对于任何特定的可登记证券,在下列情况下,该证券将不再是可登记证券:(I)关于出售该证券的登记声明已根据《证券法》生效,且该证券已按照该登记声明进行出售、转让、处置或交换;(Ii) 该证券应已以其他方式转让, 不带有限制进一步转让的说明的此类证券的新证书应已由本公司交付,随后此类证券的公开发行不需要根据《证券法》进行登记 ;(Iii)此类证券应已停止发行;(Iv)此类证券可根据证券法(或委员会其后颁布的任何后续规则)颁布的第144条规则(但没有成交量或其他限制或限制)而无需注册即可出售,或(V)此类证券已在公开分销或其他公开证券交易中出售给或通过经纪商、交易商或承销商 。

注册“ 是指根据证券法及其颁布的适用规则和条例的要求,通过编制和提交登记书或类似文件而完成的登记,并使该登记书生效。

注册费用 “指登记的自付费用,包括但不限于以下费用:

(A) 所有 注册和备案费用(包括要求向金融行业监管机构 Inc.提交申请的费用)以及当时普通股上市的任何证券交易所;
(B) 费用 和遵守证券或蓝天法律的费用(包括承销商与可注册证券的蓝天资格有关的合理费用和律师费用);
(C) 打印费、邮递费、电话费和送货费;
(D) 公司合理的律师费和律师费;
(E) 本公司所有独立注册会计师因此类注册而产生的合理费用和支出;以及
(F) 由提出索要要求的持有人中的大多数利益相关者选择的一名法律顾问的合理费用和开支 在适用的登记中登记以供要约和出售,或在适用的登记中登记,或在适用的情况下,在请求承保货架的持有人中登记 承保的搁置。

注册 语句“指根据本协议的规定涵盖可注册证券的任何注册声明,包括该注册声明中包括的招股说明书、该注册声明的修订(包括生效后的修订)和补充,以及该注册声明的所有证物和所有通过引用并入该注册声明的材料。

请求 托架“具有第2.1.1款中给出的含义。

证券法 “指经不时修订的1933年证券法。

搁板“具有第2.3.1节中给出的含义。

赞助商“ 具有本演奏会中给出的含义。

赞助商 董事“指根据本协定由发起人提名进入董事会的个人。

后续 货架登记“具有第2.3.2款中所给出的含义。

删除请求持有者 “具有第2.3.3节给出的含义。

承销商“ 指在包销发行中购买任何可注册证券作为本金的证券交易商,而不是作为该交易商的做市活动的一部分。

承保注册 ” or “承销产品“指将本公司的证券以确定承销形式出售给承销商并向公众分发的登记。

承保的 货架拆分“具有第2.3.3节给出的含义。

价值 合作伙伴“具有本演奏会中所给出的含义。

营运中的资本认股权证“具有本演奏会中所给出的含义。

文章 2

注册

2.1Demand Registration.

2.1.1申请注册 。在符合本协议第2.1.4节和第2.4节的规定的情况下,在本公司完成业务合并之日或之后的任何时间和不时,持有当时尚未完成的可登记证券数量的 至少多数权益的持有人苛刻的持有者)可以书面要求对其全部或部分可登记证券进行登记,该书面要求应说明将包括在该登记中的证券的金额和类型以及拟采用的分销方式(该书面要求a需求 注册“)。公司应在收到要求登记之日起五(5)日内, 以书面形式通知所有其他可登记证券的持有人,以及此后希望根据要求登记将该持有人的全部或部分应登记证券纳入登记的每一名登记证券持有人(包括该持有人的全部或部分应登记证券的每个此类持有人,a “申请持有人“)应在持有人收到本公司的通知后三(3)个工作日内以书面通知本公司。本公司于接获提出要求的持有人向本公司发出的任何该等书面通知后,提出要求的持有人即有权根据要求登记将其应登记证券列入 登记,而本公司应在实际可行范围内尽快(但不迟于本公司收到要求登记后四十五(45)天)对提出要求的持有人及根据该等要求登记提出要求的持有人所要求的所有须登记证券进行登记。在任何情况下,本公司均无义务根据第(Br)款第2.1.1款下的要求注册,就任何或所有可注册证券进行超过三(3)次的注册;但除非当时可用的S-1表格或任何类似的长格式注册声明(br}),否则注册不计算在内。表格S-1“)已生效,且根据本协议第3.1节,提出请求的持有人代表提出要求的持有人要求以S-1注册表登记的所有可登记证券均已售出;此外,承保的货架拆卸不应算作 要求登记。

2.1.2 注册生效。尽管有上文第2.1.1节或本协议任何其他部分的规定,根据要求登记进行的登记不应算作登记,除非和直到:(I)根据要求登记向委员会提交的登记声明已被委员会宣布有效,并且 (Ii)公司已履行其在本协议项下有关登记的所有义务;此外,如果在该注册声明宣布生效后,根据要求注册在注册中提供可注册证券随后受到委员会、联邦或州法院或任何其他政府机构的任何停止令或禁令的干扰,则与该注册有关的注册声明应被视为未被宣布为有效,除非且直到:(I)该停止令或强制令被撤销,被撤销或以其他方式终止,以及(Ii)提出要求的持有人中的多数利益相关者 此后肯定地选择继续进行此类登记,并据此 以书面形式通知公司,但在任何情况下不得晚于五(5)天;此外,在之前根据要求注册提交的注册声明生效或随后终止之前, 公司没有义务或要求提交另一注册声明。

2.1.3 承销发行。在不抵触第2.1.4节及第2.4节条文的情况下,如要求登记的持有人的多数权益 告知本公司,根据该要求登记的应登记证券的发售将以包销发售的形式进行,则该要求持有人或要求持有人(如有)将其应登记证券纳入该等登记的权利,须以该持有人参与该 包销发售及在本章程规定的范围内将该持有人的登记证券纳入该包销发售为条件。所有该等拟根据本款以包销方式分销其应登记证券的持有人,均应以惯常形式,由提出要求登记的要求持有人中的多数权益持有人,选择承销商进行该包销 ,并订立包销协议。

2.1.4 减少包销发行。如果承销登记的主承销商或承销商真诚地通知本公司、提出要求的持有人和提出要求的持有人(如有),要求持有人和提出要求的持有人(如有)希望出售的美元金额或数量的可登记证券, 连同公司希望出售的所有其他普通股或其他股权证券,以及根据任何其他希望出售的股东所持有的单独的书面合同附带登记权,要求登记的普通股。超过在承销发行中可出售的最高美元金额或最高股权证券数量,而不会对建议的发行价、时间、分销方式或成功的概率产生不利影响 (该等最高美元金额或该等证券的最高数量,视情况而定)最大证券数量 ),则本公司应在该包销发行中包括如下:(I)首先,要求持有人和要求持有人(如有)的可登记证券 (根据要求持有人和要求持有人(如有)各自要求包括在该包销登记中的可登记证券数量以及要求持有人和要求持有人要求包括在该包销登记中的可登记证券总数 ) (该比例称为“按比例计算(Ii)第二,在上述第(I)款规定的证券数量尚未达到最大数量的范围内,根据第2.2.1款,按比例行使其登记权利的持有人的可登记证券;(Iii)第三,在上述第(I)及(Ii)项下未达到最高证券数目的范围内,本公司拟出售的普通股或其他权益证券,可在不超过最高证券数目的情况下出售;及(Iv)第四,在上述第(I)、(Ii)及(Iii)项下尚未达到最高证券数目的范围内,根据与其他人士或实体订立的单独的书面合约安排,本公司有责任在登记处登记的普通股或其他权益证券,以及可在不超过证券最高数目的情况下出售的证券。

2.1.5 要求撤销注册。根据第2.1.1款的登记,提出要求的持有人的多数权益持有人或提出要求的持有人的多数权益 (如有),有权在向证监会提交有关根据该等要求登记登记的登记声明 生效前,以任何或任何理由,在书面通知本公司及承销商或承销商(如有)有意退出该登记后,退出根据该要求登记的登记。尽管 本协议有任何相反规定,本公司仍应负责在根据本第2.1.5款撤回注册之前根据要求注册而产生的与注册相关的注册费用。

2.2Piggyback Registration.

2.2.1 背靠背权利。如果在本公司完成企业合并之日或之后的任何时间,本公司提议根据《证券法》就其自身账户或本公司股东(或由本公司和本公司股东,包括但不限于根据本条例第2.1节)提交的与员工股票期权或其他福利计划相关的可行使、可交换或可转换为股权证券的证券或其他义务 提交登记说明书,(Ii)就交换要约或仅向本公司现有股东发售证券而言,(Iii)就可转换为本公司股权证券的债务发售而言,或(Iv)就股息再投资计划而言,本公司应在实际可行的范围内尽快但不迟于该注册说明书的预期提交日期前七(7)天,向所有注册证券持有人发出有关拟提交的书面通知。

(A)描述将包括在此类发行中的证券的数额和类型、预定的分销方式,以及拟在此类发行中进行管理的承销商的名称(如有),以及

(B) 向所有可登记证券持有人提供登记出售该等持有人可在收到该书面通知后三个营业日内书面要求的数目的可登记证券的机会(该等登记为“携带式注册 “)。本公司应本着诚意将该等可注册证券纳入该等Piggyback注册 ,并应尽其最大努力促使拟承销发行的一家或多家主承销商允许持有人依据本款第2.2.1款要求的应注册证券按与该等注册所包括的本公司任何类似证券相同的条款及条件包括在Piggyback注册内,并允许按照预定的分销方式出售或以其他方式处置该等应注册证券。所有拟根据本第2.2.1款透过包销发售分销其应注册证券的持有人,应以惯常形式与本公司为该等包销发售选定的承销商订立包销协议。第2.2.1节中规定的通知期不适用于根据第2.3.3节进行的承保货架拆卸。

2.2.2 减少Piggyback注册。如果承销注册的主承销商或承销商真诚地通知本公司和参与Piggyback注册的可注册证券持有人 本公司希望出售的普通股的金额或数量,连同(I)根据与本协议下可注册证券持有人以外的个人或实体的书面合同安排要求注册的普通股(如有),(Ii)根据本条例第2.2节要求登记的可登记证券,以及(Iii)根据本公司其他股东的单独书面合同附带登记权要求登记的普通股(如果有的话)超过最大证券数量的证券,则:

(A)如果登记是代表公司的账户进行的,公司应在任何此类登记(A)中首先包括公司希望出售的普通股或其他股权证券,这些普通股或其他股权证券可以在不超过证券最高数量的情况下出售;(br}和(B)第二,在未达到前述第(A)款规定的最大证券数量的范围内,根据第2.2.1条行使其应登记证券的权利的持有人的可登记证券,按每个持有人根据第2.2.1条要求行使其应登记证券的权利的应登记证券的数量计算,该证券可在不超过最大证券数量的情况下出售;(br}和(C)第三,在上述(A)和(B)项下未达到最高证券数量的范围内,根据公司其他股东的书面合同附带登记权申请登记的普通股(如有),可在不超过最高证券数量的情况下出售;

(B)如果 登记是根据除可登记证券持有人以外的个人或实体的请求进行的,则本公司应 首先将提出要求的个人或实体(除可登记证券持有人以外)的普通股或其他股权证券(如有)包括在任何该等登记中,该普通股或其他股本证券可在不超过最高证券数量的情况下出售;(B)第二,在上述第(A)款规定的证券数量未达到最大数量的范围内,根据第2.2.1节按比例行使其注册证券权利的持有人的可注册证券,可在不超过最大证券数量的情况下出售;(C)第三,在未达到上述(A)和(B)条款规定的最高证券数量的范围内,公司希望出售的普通股或其他股权证券,该普通股或其他股权证券可以在不超过最高证券数量的情况下出售。及(D)第四,在上述(A)、(B)及(C)项下尚未达到最高证券数目的情况下,根据与该等人士或实体订立的单独书面合约安排,本公司有责任登记在其他人士或实体账户的普通股或其他股权证券, 可在不超过最高证券数目的情况下出售。

2.2.3 吊销Piggyback注册。任何可注册证券持有人均有权在向证监会提交的有关该等Piggyback注册的注册声明生效前,以书面通知本公司及其承销商或承销商(如有)退出该Piggyback注册 ,以任何理由或不以任何理由退出该Piggyback注册。本公司(不论是基于其本身的善意决定或因有关人士根据单独的书面合同义务提出撤回要求的结果)可在注册声明生效前的任何时间撤回向证监会提交的与Piggyback注册相关的注册声明 。尽管本协议 有任何相反规定,本公司仍应负责在Piggyback根据本第2.2.3款撤回注册之前与Piggyback注册相关的注册费用。

2.2.4无限制 Piggyback注册权。为清楚起见,根据本协议第2.2条进行的任何注册均不应被视为根据本协议第2.1条规定的要求注册而进行的注册。

2.3Shelf Registrations.

2.3.1可登记证券的持有人可随时并不时以书面形式要求本公司根据《证券法》(或证监会其后颁布的任何后续规则)下的第415条,以表格S-3或当时可能提供的任何类似的简短登记声明登记其任何或全部须登记证券的转售(“表格S-3)、 或如果公司没有资格使用表格S-1上的表格S-3;根据本第2.3.1节提交的注册声明 (a搁板“)应规定根据任何持有人可合法获得并经其要求的任何方法或方法组合,转售其中包括的可登记证券。本公司在收到一名或多名注册证券持有人的书面要求后三(3)日内,应立即向所有其他注册证券持有人发出拟注册的书面通知,而每位注册证券持有人如其后 希望将该持有人的全部或部分注册证券纳入该项注册,应在持有人收到本公司的通知后三(3)个营业日内以书面通知本公司。此后,在实际可行的情况下,公司应在收到该书面请求后不超过十(10)天内,将该书面请求中指定的该持有人的全部或部分注册证券与该持有人发出的书面通知中指定的加入该请求的任何其他持有人的注册证券的全部或部分一起进行登记;但如可注册证券的持有人连同本公司任何其他权益证券的持有人 建议以低于10,000,000美元的任何合计价格向公众出售可注册证券及该等其他权益证券 (如有),则本公司并无责任根据本款第2.3.1节进行任何该等注册。公司应按照本合同条款对每个货架进行维护,并应准备并向美国证券交易委员会提交此类修订,包括生效后的修订, 以及必要的补充,以保持此类货架持续有效、可供使用并符合证券法的规定,直至 此类货架上不再包含任何可注册证券为止。如果公司在表格S-1上提交搁板,公司应在公司有资格使用表格S-3后,在实际可行的情况下尽快将表格S-1转换为表格S-3。

2.3.2如果任何货架在任何时间因任何原因根据证券法停止生效,而其上包括的可登记证券仍未结清,公司应在合理可行的情况下,尽快使该货架根据证券法重新生效(包括立即撤销暂停该货架效力的任何命令)。并应尽其商业上合理的努力,在合理可行的情况下,以合理预期的方式迅速修改该货架,以导致撤回暂停该货架有效性的任何命令,或提交附加登记 声明(a后续货架注册“)登记所有可注册证券的转售,包括该货架上的 ,并根据任何持有人合法可用的和要求的任何方法或方法组合。如果随后提交了搁置登记,本公司应尽其商业上合理的努力:(I)使该后续搁置登记在提交后在合理可行的情况下尽快根据证券法生效,以及(Ii)保持该后续搁置登记持续有效、可供使用并符合证券法的规定,直至 不再包括任何可登记证券为止。任何此类后续货架登记应在公司有资格使用该表格的范围内采用表格S-3。否则,后续的货架登记应采用另一种适当的形式。 如果任何持有人持有的可登记证券不是延迟或连续登记转售的,公司应应持有人的要求,迅速作出商业上合理的努力,使该可登记证券的转售 由公司选择,货架登记(包括通过生效后的修订)或随后的货架登记,并使其在登记后尽快生效,该货架登记或随后的货架登记 应受本条款的约束;不过,本公司只须在向持有人查询后,每年安排一次该等可登记证券的承保范围。

2.3.3 保荐人和Valuence Partners可在证监会宣布货架生效后的任何时间, 要求在根据货架登记的包销发售中出售其全部或任何部分的可注册证券 (每个、一个或多个承保货架拆分“);惟本公司只有责任在以下情况下完成包销货架减持:该等发售须包括合理预期总发行价(包括搭售证券及扣除承销折扣前)合共超过10,000,000美元的证券。所有承销的 降价要求须于公开公布该等已承销的 降价前至少48小时以书面通知本公司,公告须列明拟在该等降价中出售的可登记证券的大概数目及该等降价的预期价格范围(扣除承销折扣及佣金后)。公司应将任何持有人要求纳入的证券 包括在任何承保的货架拆分中(每个“a”拆分请求持有者“) 在根据书面合同搭载登记公开宣布此类承保货架拆除之前至少24小时 该持有人的权利(包括本文所述权利)。保荐人有权选择此类发行的承销商 (应由一家或多家信誉良好的国家认可投资银行组成),但须经公司事先批准 ,不得无理扣留、附加条件或拖延。为清楚起见,根据第2.3.3节完成的任何注册不应被视为根据本章第2.1节完成的请求注册。

2.3.4如果 主承销商或承销商真诚地通知本公司、保荐人、价值合伙人和要求减记的持有人(如果有),保荐人、估值合伙人和减记请求持有人(如果有)希望出售的可登记证券的金额或数量与公司希望出售的所有其他普通股或其他股权证券一起超过最大证券数量,则公司应将 计入此类减持,如下:(I)首先,保荐人和Valuence Partners可在不超过最大证券数量的情况下出售的可登记证券;(Ii)第二,在根据上述第(I)条尚未达到最高证券数量的范围内,公司希望出售的普通股或其他股权证券,该普通股或其他股权证券可以 在不超过最高证券数量的情况下出售;及(Iii)第三,在上述第(I)及(Ii)条下尚未达到证券最高数目的情况下,股份出售请求持有人的普通股或其他股权证券(如有)可在不超过证券最高数目的情况下按比例厘定,按比例厘定的比例是根据每名提出股份出售要求的持有人各自持有的可登记证券数目 。

2.3.5 保荐人和Valuence Partners有权在公司和承销商(如果有)收到书面通知后,有权以任何或无任何理由退出承保的货架削减 在公开宣布该承保的货架削减之前,保荐人和承销商(如有)有权退出此类承保的货架削减。即使本 协议有任何相反规定,本公司仍应负责在根据本第2.3.5款撤回之前与承保货架拆卸相关的注册费用。

2.4 注册权限制。如果(A)在公司提出申请之日的善意估计日期之前60天至生效日期后120天止的期间内,公司已根据第 2.1.1款在收到要求登记之前向持有人递交了书面通知,并继续真诚地采取一切合理努力使适用的登记声明生效;(B)持有人已要求进行包销登记,而本公司和持有人未能获得承销商坚定承销要约的承诺;或(C)根据董事会的善意判断,该等注册将对本公司构成严重损害,而董事会因此认为有必要延迟提交该注册说明书 ,则在每种情况下,本公司均须向该等持有人提交一份由董事会主席签署的证书,说明根据董事会的善意判断,在不久的将来提交该注册说明书将对本公司造成严重损害,因此延迟提交该注册说明书是必要的。在这种情况下,公司有权将申请推迟不超过三十(30)天;但公司在任何12个月期间内不得以这种方式超过一次推迟其义务。尽管本协议中有任何相反规定,对于任何持有人持有的任何可登记证券,不得进行或允许登记,登记声明也不得生效。, 直至方正股份禁售期或私人配售禁售期(视情况而定)届满后。

文章 3

公司程序

3.1 一般程序。如果在公司完成企业合并之日或之后的任何时间,公司被要求 实施登记证券登记,公司应尽其最大努力进行登记,以允许 按照预定的分配计划出售该登记证券,并根据该计划,公司应尽快:

3.1.1在切实可行的情况下,尽快就该等可注册证券向证监会提交一份注册声明,并尽其合理努力使该注册声明生效及保持有效,直至该注册声明所涵盖的所有注册证券均已售出为止;

3.1.2按可注册证券的持有人或任何承销商的要求,或根据适用于本公司或证券法或其下的规则和条例所适用的注册表的指示, 准备并向证监会提交对注册声明的修订和生效后的修订,以及招股说明书的补充文件,以保持注册声明的有效性,直至该注册声明所涵盖的所有注册证券按照该注册声明或招股说明书补编所载的预定分销计划出售为止;

3.1.3在提交注册说明书或招股说明书或其任何修订或补充文件之前,应免费向承销商、该注册所包括的可注册证券的持有人和该持有人的法律顾问提供拟提交的该注册说明书的副本、该注册说明书的每次修订和补充文件(在每种情况下包括所有证物和通过引用并入其中的文件)、该注册说明书中包括的招股说明书(包括每一份初步招股说明书);以及承销商和登记证券持有人或任何该等持有人的法律顾问为便利处置该持有人所拥有的登记证券而要求提供的其他文件;

3.1.4 在公开发行任何可注册证券之前,尽其最大努力(I)根据注册声明所包括的美国司法管辖区的证券或“蓝天”法律对注册声明所涵盖的证券进行注册或使其具有资格(根据注册声明所包括的美国司法管辖区的证券或“蓝天”法律)(根据其预定的分销计划)和(Ii)采取必要的行动,以促使注册声明所涵盖的此类应注册证券向其他政府机构注册或获得其批准,并根据公司的业务和 运营而采取任何和为使此类注册声明中所包含的可注册证券的持有人能够在此类司法管辖区内完成此类应注册证券的处置而采取的必要或适宜的所有其他行为和事项;但是, 公司不需要具备在任何司法管辖区开展业务的一般资格,否则它不会被要求在任何该等司法管辖区 获得资格或采取任何行动,而在该司法管辖区,公司当时并不受法律程序或税务的一般服务的约束;

3.1.5使所有此类可注册证券在本公司发行的类似证券上市的每个证券交易所或自动报价系统中上市 ;

3.1.6不迟于该注册声明的生效日期提供转让代理或权证代理(视情况而定)和所有该等可注册证券的登记员;

3.1.7在收到通知或获知后,立即通知此类可登记证券的每一卖家,证监会已发出任何停止令以中止该注册声明的效力,或为此目的而启动或威胁进行任何程序,并立即尽其合理的最大努力阻止任何停止令的发出或在应发出停止令的情况下使其撤回;

3.1.8在任何注册声明或招股说明书或对该注册声明或招股说明书的任何修订或补充(通过引用方式并入的文件除外)提交前至少五(5)天,向该可注册证券的每一卖家或其律师提供一份副本;

3.1.9在《证券法》规定需要交付与该注册说明书有关的招股说明书时,通知持有人发生了任何事件,导致当时生效的该注册说明书中包含的招股说明书包括错误陈述,然后按照本条例第3.4节的规定纠正该错误陈述;

3.1.10 允许持有人的代表、承销商(如有)以及由该等持有人或承销商聘请的任何律师或会计师 自费参与编制注册说明书,并促使公司的高级管理人员、董事和员工提供任何该等代表、承销商、代理人或会计师合理要求的与注册有关的所有信息;但在发布或披露任何此类信息之前,该代表或承销商应以公司合理满意的形式和实质签订保密协议;

3.1.11在承销注册的情况下,获得公司独立注册会计师的《冷淡的安慰》信函,该信函采用惯常形式,涵盖主承销商可能合理要求并合理满足多数参与持有人利益的、通常由《冷淡的安慰》信函涵盖的事项;

3.1.12在应登记证券根据该等登记交付出售之日,取得代表本公司进行该登记的律师 于该日期向持有人、配售代理人或销售代理人(如有)及承销商(如有)提出的意见,内容包括持有人、配售代理人、销售代理人或承销商(如有)就该登记提出的法律事宜,持有人、配售代理人、销售代理人或承销商可提出合理要求,且通常包括在该等意见及负面保证函件内。并在合理程度上令参与持有人的多数利益满意;

3.1.13在任何承销发行的情况下,应与该发行的主承销商以通常和惯常的形式订立并履行承销协议项下的义务;

3.1.14在合理可行的情况下,尽快向证券持有人提供一份收益报表,该报表涵盖公司自注册报表生效日期后第一个完整日历季度的第一天起计至少十二(12)个月的时间 ,该报表符合证券法第11(A)节及其第158条(或证监会此后颁布的任何后续规则)的规定。

3.1.15如果注册涉及总收益超过50,000,000美元的可注册证券的注册,应尽其合理的努力让公司的高级管理人员参加承销商在任何承销发行中可能合理要求的惯常的“路演”介绍;以及

3.1.16否则, 将真诚地与持有人进行合理合作,并就该等注册事宜采取持有人可能合理要求的惯常行动,包括但不限于,安排本公司高级管理人员参与承销商在任何包销发行中可能合理要求的任何尽职调查 会议。

3.2 注册费。所有登记的登记费用由公司承担。持有人承认,持有人应承担与出售可注册证券有关的所有增量销售费用,如承销商的佣金和折扣、经纪费用、承销商营销成本,以及代表持有人的任何法律顾问的所有合理费用和开支。

3.3 参与承销发行的要求。任何人士不得根据本公司根据本协议发起的注册参与本公司股权证券的任何包销发售 ,除非该人士(I)同意按本公司批准的任何包销安排所规定的基准出售该人的证券,及(Ii)填写及签立该等包销安排条款所合理要求的所有惯常 问卷、授权书、弥偿、锁定协议、包销协议及其他惯常文件。

3.4 暂停销售;不利披露。于接获本公司发出有关注册说明书或招股章程载有失实陈述的书面通知后,各持有人应立即终止出售可注册证券,直至收到更正该失实陈述的补充或修订招股章程副本为止(有一项理解,即本公司特此承诺在发出该通知后,在实际可行范围内尽快编制及提交该等补充或修订),或直至本公司书面通知可恢复使用招股章程为止。如果在任何时间就任何登记提交、初步生效或继续使用登记声明将要求公司进行不利披露,或要求将因公司无法控制的原因无法获得的财务报表包括在该登记报表中, 公司可在向持有人发出此类行动的及时书面通知后,在最短的时间内推迟该登记声明的提交或初步生效,或暂停其使用,但在任何情况下不得超过三十(30)天。公司本着善意确定为该目的所必需的。如果本公司行使前一句规定的权利,持有人同意在收到上述通知后,立即暂停使用与任何注册有关的招股章程 ,以出售或要约出售任何可注册证券。公司应立即通知期满的持有人其行使权利的任何期间。

这是第3.4节。

3.5 报告义务。只要任何持有人拥有可注册证券,本公司在其应为交易法规定的报告公司的同时,始终承诺及时提交(或获得延期并在适用的宽限期内提交)根据交易法第13(A)或15(D)条规定本公司在本协议日期后提交的所有报告,并迅速向持有人提供所有该等文件的真实和完整副本。本公司进一步承诺,本公司将采取任何持有人可能合理要求的进一步行动,并不时采取一切所需的行动,使该持有人可在根据证券法颁布的规则第144条(或委员会其后公布的任何继承规则,以本公司可获得的范围为限)所规定的豁免范围内,出售该持有人持有的普通股而无须根据证券法注册,包括提供任何法律意见。应任何持有人的要求,公司应向该持有人交付一份正式授权人员的书面证明,证明其是否已遵守该等要求。

文章 4

弥偿和供款

4.1赔偿。

4.1.1公司同意在法律允许的范围内,赔偿每一位可注册证券的持有人、其高级管理人员和董事以及每一位控制该等持有人(证券法所指的持有人)的所有损失、索赔、损害赔偿、债务和费用(包括律师费),这些损失、索赔、损害、责任和费用(包括律师费)是由于任何注册说明书、招股说明书或初步招股说明书或其任何修订或补充文件中所包含的任何不真实或据称不真实的陈述,或为使其中的陈述不具误导性而需要陈述或必须陈述的重大事实的任何遗漏或据称遗漏造成的。除非该等资料是由该持有人以书面向本公司明确提供以供使用的任何资料所导致或所载者。本公司应对承销商、其高级管理人员和董事以及控制该等承销商(证券法所指的)的每个人进行赔偿 ,赔偿的程度与前述关于对持有人的赔偿的规定相同。

4.1.2在 可登记证券持有人参与的任何登记声明中,该持有人应以书面形式向本公司提供本公司合理地要求在任何该等注册声明或招股说明书中使用的资料和誓章,并在法律允许的范围内,赔偿本公司、其董事、高级职员和代理人以及控制本公司的每一个人(按证券法的定义)不受任何损失、索赔、损害、因注册说明书、招股说明书或初步招股说明书或其任何修订或补充文件中所包含的对重大事实的任何不真实陈述或对其中要求陈述的或为使其中的陈述不具误导性所必需的重大事实的任何遗漏而导致的债务和费用(包括但不限于合理的律师费),但仅限于该持有人以书面明确提供以供其中使用的任何信息或誓章中包含该等不真实的 陈述或遗漏;但条件是,赔偿义务应是该等可登记证券持有人之间的数项而非连带责任,而每名该等可登记证券持有人的责任应与该持有人根据该登记声明出售可登记证券而收到的净收益 成比例并以此为限。可注册证券的持有人应向承销商、其高级管理人员、董事和控制该等承销商的每一位人士(在《证券法》所指的范围内)进行赔偿,其程度与前述有关公司赔偿的规定相同。

4.1.3任何有权在本协议中获得赔偿的 任何人应(I)就其寻求赔偿的任何索赔立即向赔偿一方发出书面通知(前提是未能及时发出通知不会损害任何人在本协议项下获得赔偿的权利 ,但不得损害任何人根据本协议获得赔偿的权利)和(Ii)除非在受补偿方的合理判断下,该受补偿方和受赔偿方之间可能存在与该索赔有关的利益冲突,否则允许该补偿方在律师合理满意的情况下对该索赔进行辩护。如果承担了此类抗辩,则被补偿方未经其 同意而作出的任何和解不承担任何责任(但此类同意不得被无理拒绝)。无权承担或选择不承担索赔辩护的赔偿方没有义务为该索赔方就该索赔支付多于一名律师的费用和开支,除非根据任何受补偿方的合理判断,该受补偿方与该索赔的任何其他受保障方之间可能存在利益冲突。未经被补偿方同意,任何赔偿方不得同意作出任何判决或达成任何和解,而该判决或和解在各方面都不能通过支付金钱(而该等款项是由补偿方根据和解条款支付的) 达成和解 或者和解协议不包括索赔人或原告免除该受补偿方对该索赔或诉讼的所有责任作为其无条件条款。

4.1.4本协议项下规定的赔偿将保持十足效力和作用,无论被补偿方或该被补偿方的任何高级管理人员、董事或控制人 代表其进行的任何调查,并且在证券转让 后仍将继续有效。本公司及参与发售的每名可登记证券持有人亦同意在本公司或该持有人因任何原因无法获得赔偿的情况下,按任何受弥偿一方的合理要求作出拨备,以向该等人士作出供款。

4.1.5如果 本合同第4.1条规定的赔偿无法获得或不足以使受补偿方就本合同所指的任何损失、索赔、损害赔偿、债务和费用不受损害,则补偿方应按适当的比例支付被补偿方因此类损失、索赔、损害、债务和费用而支付或应付的金额,以反映补偿方和被补偿方的相对过失。以及任何其他相关的公平考虑。补偿方和被补偿方的相对过错应通过参考以下因素来确定:有关行为,包括对重大事实的任何不真实或被指控的不真实陈述,或遗漏或被指控的遗漏陈述重大事实,或与其提供的信息 有关,以及补偿方和被补偿方的相对意图、知识、获取信息的途径以及纠正或阻止此类行为的机会;但任何持有人根据本款第4.1.5款承担的责任应限于该持有人在该要约中收到的引起该责任的净收益的数额。一方当事人因上述损失或其他债务而支付或应付的金额应被视为包括任何法律费用或其他费用,但须符合上文第4.1.1、4.1.2和4.1.3款规定的限制。, 与任何调查或诉讼程序有关的合理费用或费用。 本合同双方同意,如果按照本4.1.5款的规定,通过按比例分配或任何其他分配方法确定分摊费用,而不考虑本第4.1.5款中提到的公平考虑,则不公正和公平。任何犯有欺诈性失实陈述(《证券法》第11(F)条所指)的人 无权根据本4.1.5款从任何无罪的人那里获得捐款。

文章 5

股东权利

5.1受本协议条款和条件的约束,在公司完成业务合并之日或之后的任何时间和不时,只要保荐人持有任何可登记证券:

5.1.1保荐人有权但无义务指定三名个人被任命或提名(视具体情况而定)参加董事会选举(包括任何继任者、每一人、一人或一人)。被提名人“)于董事会或董事会提名委员会(视何者适用而定)合理要求提供该等资料之时间或之前,向本公司发出书面通知,以纳入提供予保荐人之股东大会委托书内。

5.1.2本公司将在实际可行的情况下,尽快尽其最大努力采取一切必要及可取的行动(包括但不限于召开董事会及股东特别会议及推荐、支持及征集委托书),以确保始终有三名保荐人董事在董事会任职。

5.1.3公司应在适用法律允许的最大范围内,尽其最大努力采取一切必要行动,以确保: (I)每一次董事选举的董事会提名名单中都包括每一位被提名人; 及(Ii)每名被提名人均包括在本公司管理层就选举董事会成员而召开的每一次本公司股东大会、其每次续会或延期、以及就选举董事会成员而采取的每项行动或经本公司股东或董事会书面同意而批准的每一次行动或批准时所拟备的委托书中。

5.1.4如果因赞助商董事去世、残疾、取消资格、辞职、撤职或任何其他原因而出现空缺,则赞助商有权指定该人的继任者,公司将在指定后在实际可行的情况下尽快在法律允许的范围内尽最大努力在其 控制范围内采取一切必要和可取的行动,以便由该继任者提名人填补该空缺。

5.1.5如被提名人因其去世、伤残、丧失资格、退出被提名人资格或任何其他 原因而未能当选,保荐人有权迅速指定另一名被提名人,公司将采取其控制范围内的一切必要及可取行动 ,在指定之前不得填补董事被提名的职位,或董事会规模应增加1人,并在指定后在切实可行范围内尽快由该继任被提名人填补该空缺。

5.1.6由于 应任何保荐人董事的要求,本公司应在合理可行范围内尽快与该保荐人董事以与董事会其他成员订立的形式订立赔偿协议。本公司应支付赞助商董事因其向本公司或代表本公司提供的服务而发生的有据可查的合理实际费用,包括应本公司的要求明确代表本公司参加的会议或活动。

5.1.7公司应(I)购买董事和高级管理人员责任保险,保险金额由董事会确定为合理和惯例,(Ii)只要保荐人董事作为公司的董事,公司应为保荐人董事维持承保范围;但前提是当该保荐人董事因任何原因被撤职或辞职时,本公司应采取一切合理必要的行动,以将该等董事及高级管理人员的责任保险范围延长至自任何该等事件起计不少于 六年的期间,以针对在该活动中或之前发生的任何作为或不作为。

5.1.8对于 只要保荐人董事充当本公司的董事,本公司不得在符合适用法律的范围内,修订、更改或废除任何根据本协议提名的董事的赔偿或免责权利,不论该等权利是否包含在本公司经修订及重述的组织章程大纲及章程细则(每份经修订及重述)、 或其他文件(除非该等修订或更改允许本公司提供比其之前更具追溯力的更广泛的赔偿或免除 权利)。

5.1.9根据纽约证券交易所(或本公司证券当时在其上市的其他国家证券交易所)的上市标准,每名 被提名人可以(但不需要)具有“独立”资格。

5.1.10任何 被提名者都将接受公司惯常的尽职调查程序,包括审核已填写的调查问卷和进行背景调查。根据前述规定,公司可以反对任何被提名者,但条件是:(A)公司本着善意,并且(B)该反对基于下列任何一项:

(I) 该被提名人在刑事诉讼中被判有罪或是悬而未决的刑事诉讼的指定对象(不包括交通违法行为和其他轻微罪行),(Ii)该被提名人是任何命令、判决或法令的标的,此后未被撤销、暂停或 从任何有管辖权的法院撤职,永久或暂时禁止该拟议的董事从事或以其他方式限制 以下活动:(A)从事任何类型的商业活动;或(B)从事与购买或出售任何证券或与违反联邦或州证券法有关的任何活动,(Iii)该被提名人是任何联邦或州当局禁止、暂停或以其他方式限制其从事第(Ii)(B)款所述任何活动的权利或与从事该活动的人有联系的权利的 任何命令、判决或法令的标的,该命令、判决或法令随后未被撤销、暂停或撤销,(Iv)具管辖权的法院在民事诉讼中或证监会裁定该建议的董事违反任何联邦或州证券法,而证监会在该民事诉讼或裁决中的判决其后并未被推翻、暂停执行或撤销,或(V)该建议的董事是与违反任何联邦或州证券法或法规有关的任何联邦或州司法或行政命令、判决、法令或裁决的标的或当事人, 其后并未撤销、暂停执行或撤销。如果董事会根据前述第(I)至(V)款中的一项或多项合理地认为 的被提名人不合适,并合理地反对确定的董事, 保荐人 有权在公司向保荐人发出反对提名人的通知后30个日历日内向董事会推荐不同的被提名人,该替代被提名人应遵守上文概述的审查程序。

5.1.11公司应采取一切必要行动,在保荐人的要求下,使保荐人选出的一名被提名人当选为本公司各重要运营子公司的董事会(或类似的管理机构)成员。如适用,被提名人有权(亲自或远程)出席本公司各附属公司的董事会(或类似的管治机构或委员会)的任何会议 。

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其他

6.1 通知。本协议项下的任何通知或通信必须以书面形式进行,并通过以下方式发出:(I)以美国邮件形式存放、以被通知方为收件人、预付邮资并注册或认证并要求回执,(Ii)亲自投递或通过提供投递证据的快递服务,或(Iii)以专人投递、电子邮件或传真的方式发送。以上述方式邮寄、递送或传输的每个通知或通信,在邮寄通知的情况下,应视为充分发送、送达、发送和接收;对于通过快递、专递、电子邮件或传真方式交付的通知,则应视为在邮寄之日后的第三个工作日内充分发送、送达、发送和接收。在交付给收件人时(连同交付收据或信使的宣誓书),或在提交时被收件人拒绝交付的时间。 本协议项下的任何通知或通信必须寄往:Valuence Merging Corp.I,4 Orinda Way,Suite{br>100D,Orinda,CA 94563,收件人:Sung Yoon Woo,如果发给任何持有人,则按公司账簿和记录中规定的持有人地址或传真号码发送。任何一方均可随时或不时以书面通知方式更改通知地址 给本合同的其他各方,该地址更改应在本6.1节规定的通知送达后三十(30)天生效。

6.2转让; 没有第三方受益人。

6.2.1本协议及本协议项下本公司的权利、义务和义务不得全部或部分由本公司转让或转授。

6.2.2在方正股份禁售期或私人配售禁售期(视属何情况而定)届满前,任何持有人不得转让或转授该持有人在本协议项下的全部或部分权利、责任或义务,但与该持有人向获准受让人转让应登记证券有关的 除外。

6.2.3本协议和本协议的规定对各方及其继承人和持有人的允许受让人(包括允许受让人)具有约束力,并符合其利益。

6.2.4除本 协议和本协议第6.2节明确规定外,本协议不得向非本协议缔约方的任何人授予任何权利或利益。

6.2.5本协议任何一方转让本协议项下任何一方的权利、责任及义务,对本公司均无约束力或义务 ,除非及直至本公司已收到(I)本协议第6.1节所规定的有关转让的书面通知及(Ii) 受让人以本公司合理满意的形式订立的书面协议,受本协议的条款及条款约束(可藉本协议附录或加入证书完成)。除第6.2节规定外,任何其他转让或转让均为无效。

6.3 可分割性。本协议应被视为可分割,本协议任何条款或条款的无效或不可执行性 不应影响本协议或本协议任何其他条款或条款的有效性或可执行性。此外,作为替代任何该等无效或不可执行的条款或条款,本协议双方拟在本协议中增加一项条款作为本协议的一部分,该条款在条款上应尽可能与该无效或不可执行的有效和可执行的条款相似。

6.4 对应。本协议可以签署多份副本(包括传真或PDF副本),每一份应被视为原件,所有副本应共同构成同一份文书,但只需出示其中一份。

6.5 完整协议。本协议(包括根据本协议签订的所有协议以及根据本协议和本协议交付的所有证书和文书)构成双方关于本协议标的的完整协议,并取代双方之前和同时达成的所有协议、陈述、谅解、谈判和讨论,无论是口头的还是书面的。

6.6 适用法律;会场。尽管本协议的任何一方可以在何处签署本协议,但双方明确同意:(I)本协议应受纽约州法律管辖,并根据纽约州的法律进行解释,该法律适用于纽约居民之间签订并将完全在纽约境内执行的协议,而不考虑该司法管辖区的冲突条款会导致适用另一司法管辖区的法律;以及(Ii)就本协议采取任何行动的地点应为纽约州的任何州或联邦法院。

6.7 放弃陪审团审判。在任何诉讼、诉讼、反索赔或其他程序(无论是基于合同、侵权或其他)中,每一方在此均不可撤销且无条件地放弃由陪审团进行审判的权利。因与本协议、本协议拟进行的交易或发起人在谈判中的行为、本协议的管理、履行或执行而产生的、与本协议相关或与本协议相关的 。

6.8 修改和修改。经本公司和当时该可注册证券的至少多数权益持有人的书面同意,可放弃遵守本协议中规定的任何条款、契诺和条件,或者可以修改或修改任何此类条款、契诺或条件;然而,尽管有上述规定,对本协议的任何修订或豁免,如仅以本公司股份持有人的身份,以与其他持有人(以该身份)大相径庭的方式对一名持有人造成不利影响,则须征得受影响的持有人的同意。任何持有人或本公司与本协议任何其他方之间的交易过程,或任何持有人或本公司未能或延迟行使本协议项下的任何权利或补救措施,均不得视为放弃任何持有人或本公司的任何权利或补救 。任何一方单独或部分行使本协议项下的任何权利或补救措施,不得视为放弃或排除该方行使本协议项下或本协议项下的任何其他权利或补救措施。

6.9 标题和标题。本协议各部分的标题和标题仅为方便起见,不应影响本协议任何条款的解释。

6.10 豁免和延期。本协议的任何一方均可放弃其有权放弃的任何权利、违约或违约, 前提是此类放弃将对放弃方无效,除非该放弃是书面的、由该方签署的,并且特别是指本协议。放弃可以提前作出,也可以在放弃的权利产生或放弃的违约或违约发生之后作出。 任何放弃都可能是有条件的。对任何违反本协议或本协议规定的行为的放弃,不应被视为放弃在违反本协议或条款之前或之后的任何行为,或放弃本协议或本协议所包含的任何其他协议或规定。任何放弃或延长履行任何义务或行为的期限都不应视为放弃或延长履行任何其他义务或行为的时间。

6.11 累积补救措施。如本公司未能遵守或履行根据本协议须遵守或履行的任何契诺或协议 ,持有人可透过衡平法诉讼或法律诉讼继续保护及执行其权利,不论是为具体 履行本协议所载任何条款,或发出禁止违反任何该等条款的禁令,或协助行使 本协议所授予的任何权力,或强制执行任何其他法律或衡平法权利,或采取任何一项或多项此类行动,而无需提交保证金。根据本协议授予的任何权利、权力或补救措施都不应是相互排斥的, 每个此类权利、权力或补救措施都应是累积的,此外还有任何其他权利、权力或补救措施,无论是由本协议授予的,还是现在或将来在法律、衡平法、法规或其他方面可获得的。

6.12 其他登记权。本公司声明并保证,除可登记证券持有人外,任何人士 无权要求本公司登记出售本公司的任何证券,或将本公司的该等证券列入本公司为其本身或任何其他人的账户出售证券而提交的任何登记中。此外,本公司声明并保证本协议取代任何其他注册权协议或具有类似条款和条件的协议,如果任何此类协议或协议与本协议发生冲突,则以本协议的条款为准。

6.13期限。 本协议将于(I)本协议日期十周年和(Ii)截至 没有未偿还的可注册证券的日期终止。第3.5节和第第四条应在任何 终止后继续存在。

[签名 页如下]

兹证明,本协议的签字人已于上述日期签署本协议。

公司:
VALUENCE 合并公司我
发信人: /s/ 宋润宇
姓名: 成 尹宇
标题: 首席执行官兼董事

持有者:
VALUENCE Capital,LLC
发信人: /s/ 成宇(安德鲁)香
姓名: 成宇 (Andrew)Hyung
标题: 共同管理 成员

价值 合作伙伴LP
发信人: /s/ 李成植
姓名: 李成植
标题: 联合管理Valuence Capital,LLC成员,以Valuence Partners LP普通合伙人的身份行事

[签名 注册和股东权利协议页面]