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附件99.1
ELECTRAMECCANICA车辆公司
截至2022年6月30日的季度Form 6-K报告
索引
引言 | 2 | |
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第一部分 | 财务信息 | 4 |
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项目1 | 中期简明合并财务报表(未经审计) | 4 |
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项目2 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 4 |
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第3项 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 20 |
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项目4 | 控制和程序 | 22 |
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第II部 | 其他信息 | 23 |
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项目1 | 法律诉讼 | 23 |
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第1A项 | 风险因素 | 23 |
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项目2 | 未登记的股权证券销售和收益的使用 | 37 |
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第3项 | 高级证券违约 | 37 |
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项目4 | 煤矿安全信息披露 | 37 |
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第5项 | 其他信息 | 38 |
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项目6 | 陈列品 | 38 |
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引言
列报的货币和某些定义的术语
除文意另有所指外,在本季度报告(“季度报告”)中,术语“我们”、“公司”、“我们公司”、“我们的公司”和“我们的业务”是指Electrtrameccanica车辆公司。
所有对“$”或“美元”的引用均以美元表示(“US”、“U.S.”或“美元”),除非另有说明。
我们的财务报表以美元编制,并根据国际会计准则委员会(IASB)发布的国际财务报告准则(IFRS)列报。在本季度报告中,任何表格中的合计与所列金额总和之间的任何差异都是由于舍入造成的。
前瞻性陈述
本季度报告包含构成“前瞻性陈述”的陈述。任何不是历史事实的陈述都可能被视为前瞻性陈述。这些表述出现在本季度报告的多个不同位置,在某些情况下,可以通过“预期”、“估计”、“项目”、“预期”、“设想”、“打算”、“相信”、“计划”、“可能”、“将”或其否定或其他类似词语来识别,尽管并不是所有前瞻性表述都包含这些可识别的词语。本季度报告中的前瞻性表述可能包括但不限于:战略;未来运营;订单的规模和价值;订单数量和数量;投产前车辆的数量和时间;SOLO、eRoadster或Tofinos未来交付时间和时间的预测;预计成本;预期生产能力;对产品需求和接受度的预期;配备新生产设施的机械设备的估计成本;我们运营的市场的趋势;以及管理的计划和目标。
前瞻性陈述基于根据我们的经验和我们对趋势、当前状况和预期发展的看法以及我们认为在作出此类陈述之日的情况下相关和合理的其他因素作出的合理假设、估计、分析和意见,但这些因素可能被证明是不正确的。管理层认为,这些前瞻性陈述中反映的假设和预期是合理的。这些假设包括但不限于:公司在某些时间期限内保持生产交付的能力;公司的预期生产能力;为新的生产设施配备机器的价格;劳动力成本和材料成本与公司目前的预期保持一致;SOLO、eRoadster和Tofinos的产量符合预期并与估计一致;设备按预期运行;当前的监管环境没有重大变化;公司在需要时和在合理的条件下获得融资的能力。请读者注意,上述清单并未详尽地列出可能使用的所有因素和假设。
尽管管理层试图确定可能导致实际结果与前瞻性陈述中包含的结果大不相同的重要因素,但可能还有其他因素导致结果与预期、估计或预期的不同。前瞻性陈述可能被证明不准确,因为实际结果和未来事件可能与此类前瞻性陈述中预期的大不相同。因此,读者不应过分依赖前瞻性陈述。这些警示性声明完全符合我们公司或代表我们行事的人士所作的所有前瞻性陈述。我们不承诺更新任何前瞻性陈述以反映实际结果、假设的变化或影响此类陈述的其他因素的变化,除非适用证券法要求。您应仔细审阅本季度报告和我们可能不时向证券监管机构提交的其他文件中包含的警示声明和风险因素。
丧失外国私人发行人地位
我们已确定,自2022年6月30日,即我们最近完成的第二财季的最后一个营业日起,我们已不再符合“外国私人发行人”的资格,这一术语在1933年美国证券法(经修订)下的规则405(“证券法”)和1934年美国证券交易法(经修订的“交易法”)下的规则3b-4中定义。我们不再有资格成为外国私人发行人,因为截至2022年6月30日,我们超过50%的普通股由美国居民直接或间接拥有,我们的九名董事中有五名要么是美国公民,要么是美国居民。一旦发行人没有资格获得外国私人发行人资格,它将保持不合格,除非它在第二财季的最后一个营业日满足外国私人发行人资格要求。因此,本公司不会
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在2022年12月31日,也就是我们本财年的最后一天之后,能够使用为外国私人发行人指定的表格和规则。如果本公司随后在随后的第二财季的最后一个营业日有资格成为外国私人发行人,我们将立即能够使用为外国私人发行人指定的表格和规则。
从2023年1月1日开始,我们将遵守《交易法》第14节规定的某些披露义务和委托书征集的程序要求。此外,我们的高级管理人员、董事和主要股东在购买和销售我们的证券时,将遵守《交易法》第16节的报告条款和《交易法》下的规则,包括《交易法》第16节的“短期”利润回收条款。此外,我们将被要求以Form 10-K和Form 10-Q向美国证券交易委员会提交根据美国公认会计原则编制的定期报告和财务报表,以及以Form 8-K提交当前报告。此外,我们将受FD规则的约束,该规则限制我们选择性地披露重要信息,这将是我们根据纳斯达克市场规则及时披露重要信息的现有义务之外的额外义务。
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第一部分-财务信息
项目1.简明合并财务报表
以下精选的历史综合财务信息来源于我们截至2022年6月30日的六个月以及截至2021年12月30日、2020年、2019年和2018年12月30日的财政年度的财务报表。
合并损失表和全面损失表 | |||||||||||||||
截至6个月 | 截至的年度 | 截至的年度 | 截至的年度 | 截至的年度 | |||||||||||
6月30日, | 十二月三十一日, | 十二月三十一日, | 十二月三十一日, | 十二月三十一日, | |||||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||||
收入 | $ | 2,585,358 | $ | 2,100,770 | $ | 568,521 | $ | 585,584 | $ | 599,757 | |||||
毛利 | $ | (3,787,381) | $ | (2,233,911) | $ | (130,934) | $ | 98,041 | $ | 155,961 | |||||
净亏损 | $ | 38,128,283 | $ | 41,326,835 | $ | 63,046,905 | $ | 23,212,698 | $ | 7,745,313 | |||||
每股亏损--基本亏损和稀释亏损 | $ | 0.32 | $ | 0.37 | $ | 1.08 | $ | 0.64 | $ | 0.29 |
本公司截至2022年及2021年6月30日止六个月的中期简明综合财务报表载于本季度报告末尾,即附件99.1。
项目2.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析
一般信息
以下管理层为截至2022年6月30日的季度准备的讨论和分析是对我们的运营、当前财务状况和前景的回顾,应与我们截至2021年12月31日的年度经审计财务报表及其注释一起阅读。根据国际会计准则委员会发布的《国际财务报告准则》编制的财务报表,金额以美元报告。
根据这些会计原则编制财务报表要求我们作出估计和假设,以影响报告期内资产和负债的报告金额、或有负债的披露以及报告期间的收入和费用报告金额。在持续的基础上,我们审查我们的估计和假设。这些估计是基于我们的历史经验和其他我们认为在当时情况下是合理的假设。在不同的假设或条件下,实际结果可能与这些估计或其他前瞻性陈述不同,但我们认为这种差异不会对我们的财务状况或运营结果产生实质性影响。我们的实际结果可能会有很大不同。
这份季度报告包含关于我们的业务、财务状况和前景的前瞻性陈述,这些陈述反映了管理层基于现有信息的假设和信念。这些前瞻性陈述所表明的期望可能无法实现。如果我们管理层的任何假设被证明是不正确的,或者任何潜在的风险和不确定性成为现实,我们的实际结果可能与前瞻性陈述中显示的大不相同。
不在我们控制范围内并可能对经营业绩有直接影响的关键因素包括但不限于:我们合作伙伴生产我们电动汽车的能力、关税和其他贸易事项、我们对电动汽车的接受程度、我们创建和扩大客户基础的能力、管理层未来筹集资金的能力、关键员工的留住以及我们行业监管的变化。
可能还有管理层无法预测的其他风险和情况。在本季度报告中使用的“相信”、“预期”、“打算”、“计划”、“预期”、“估计”等词语以及类似的表述都是为了识别前瞻性表述,尽管某些前瞻性表述可能没有这样的表述。
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我公司
公司结构和主要执行办公室
我们于2015年2月16日根据加拿大不列颠哥伦比亚省的法律注册成立,并于12月31日成立ST财政年度结束。我们的主要业务是开发和制造电动汽车(“电动汽车”)。
我们的主要行政办公室位于加拿大不列颠哥伦比亚省伯纳比北弗雷泽大道8057号,邮编:V5J 5M8。我们的电话号码是(888)457-7656。我们的网站地址是www.electrameccanica.com。我们的登记和记录办公室位于加拿大不列颠哥伦比亚省温哥华邮政信箱11117号西乔治亚街1055号Suit1500,邮编:V6E 4N7。
我们有五家子公司:Intermeccanica International Inc.(“Intermeccanica”),加拿大不列颠哥伦比亚省的一家公司;EMV Automotive USA Inc.,一家内华达州的公司;Solo EV LLC,一家密歇根州的有限责任公司;ElectrtraMeccanica USA LLC,一家亚利桑那州的有限责任公司;以及EMV Automotive Technology(重庆)有限公司,一家人民Republic of China(中国)公司。
欲了解与我们相关的更多信息,请访问SEDAR网站www.sedar.com、埃德加网站www.sec.gov和www.electrameccanica.com。我们不会将我们网站或sedar.com的内容纳入本季度报告。
概述
我们是一家位于加拿大不列颠哥伦比亚省本纳比的开发阶段电动汽车,或“EV”,设计和制造公司。我们最初的产品线面向城市通勤者、商业车队/送货和共享移动性,寻求以高效、经济和环保的方式通勤。
我们的第一款旗舰电动汽车是SOLO,这是一款单座汽车,截至2022年6月30日,我们已经自主制造了64辆原型车,并与我们的制造合作伙伴重庆宗申汽车工业有限公司(简称:宗申)共同生产了60辆预产车。我们已经将这些预批量生产的车辆中的一些用作原型和认证目的,一些交付给客户,另一些用作我们展厅的试驾模型。我们相信,我们大规模生产电动汽车的时间表,加上我们的子公司Intermeccanica在汽车设计、制造和向客户交付汽车方面的62年历史,使我们与其他处于早期和发展阶段的电动汽车公司显著不同。
我们于2020年8月26日开始商业化生产我们的独唱。在截至2022年6月30日的季度里,自投产以来,我们已经制作了193首独奏曲,总计654首独奏曲。我们目前在加利福尼亚州、亚利桑那州和俄勒冈州都有零售店。随着公司的持续扩张,已经向美国西海岸的关键市场交付了产品。该公司于2021年10月4日开始向初始客户和商业机队交付。
2020年9月16日,我们宣布计划生产我们的旗舰单人电动汽车的另一种“货运和车队”版本,并于2021年8月31日在长滩举行的ACT博览会上首次推出单人替代版本(“单人货运电动汽车”)。该公司宣布计划在2022年第四季度开始交付单独的货运电动汽车。Solo Cargo电动汽车的起价建议零售价为24,500美元(“建议零售价”),存储容量为11.8立方英尺。
为了支持我们的生产,2017年10月,我们通过宗申的全资子公司与宗申签订了《制造协议》。宗申是宗申动力机械有限公司的子公司,宗申动力机械有限公司是一家在中国设计、开发、制造和销售各种摩托车和摩托车发动机的大型科技企业。我们在2021年6月修订了《制造协议》,更新了该协议的某些制造和交付条款。宗申此前已于2021年按每股普通股4.00加元向本公司购买普通股及行使1,400,000份认股权证,并实益拥有本公司约2.4%的普通股。
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2021年3月16日,我们宣布,我们已选择亚利桑那州的梅萨作为我们在美国的组装厂和工程技术中心的所在地。2021年5月12日,我们庆祝组装设施和工程技术中心正式破土动工。计划中的23.5万平方英尺的设施将位于凤凰城-梅萨门机场附近的18英亩土地上。该建筑预计将包括一个组装和制造工厂、一个研究中心、2.2万平方英尺的办公空间和1.9万平方英尺的实验室空间。在这方面,我们计划在设施的开发中使用轻资产模式,即从土地所有者和开发商那里租赁大楼。该建筑由建筑公司Ware Malcomb设计,由Hunter Engineering设计,Willmeng Construction担任该设施的总承包商。我们于2022年5月12日收到梅萨市的入住证,并在2022年7月分阶段入住。投入运营后,预计该设施的年产能将达到2万辆,雇佣200至500名员工。
我们还有其他电动汽车候选车型,如“eRoadster”和“Tofino”,这是一款全电动双座跑车,处于早期设计开发阶段。
我们投入了大量资源来创造一款负担得起的电动汽车,为我们的客户带来显著的性能和价值。为此,SOLO的制造商建议零售价为18,500美元,在收取任何额外费用以支付关税之前(讨论如下),并由高性能电动后置驱动电机提供动力,使SOLO能够实现:
● | 最高时速80英里,可实现68英里/小时的巡航速度,这是由于其轻便的航空复合材料底盘; |
● | 在大约10秒内从0英里每小时加速到60英里每小时;以及 |
● | 由锂离子电池系统产生的续航里程长达100英里,该系统在220伏充电站上需要长达4小时的充电时间(110伏电源插座最多8小时),使用约17.3千瓦/小时。 |
此外,SOLO还包含了更高价位汽车的一些标准功能,包括:
● | LCD数字仪表组; |
● | 动力窗、动力转向和动力刹车; |
● | 带蓝牙//USB的AM/FM立体声; |
● | 后视后备摄像头; |
● | 空调; |
● | 加热座椅; |
● | 加热器和除雾器;以及 |
● | 无钥匙远程进入。 |
SOLO是加拿大独有的,属于三轮车辆类别,并受加拿大机动车安全法规附表III所列安全标准的约束。请参阅此处的“政府规章”。
要销售到美国,我们和我们的车辆必须符合美国联邦法规(“CFR”)第49章 -运输的适用条款。由于美国法规中没有针对三轮摩托车的具体类别,因此根据美国证券交易委员会的定义,单人摩托车属于摩托车的定义。美国联邦法规第571部分,共49条,571.3条。然而,目前在印第安纳州、马萨诸塞州、明尼苏达州、内布拉斯加州、内华达州、新墨西哥州和北卡罗来纳州以外的所有州都不需要摩托车驾照。在阿拉斯加州(没有摩托车执照或背书)、内布拉斯加州和北卡罗来纳州运营时,必须佩戴摩托车头盔。在阿拉斯加、科罗拉多州、印第安纳州、明尼苏达州、蒙大拿州、新罕布夏州和新墨西哥州,如果司机年龄在18岁以下,也需要戴头盔。请参阅此处的“政府规章”。
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行业概述
随着各国、政府和社会总体上更加意识到污染和温室气体排放对环境的破坏性影响,对清洁技术的投资几年来一直呈上升趋势。电动汽车是这场清洁技术运动中日益增长的一部分。电动汽车是任何不完全使用汽油或柴油的车辆。在这个替代汽车组中,有几个子类别的替代汽车利用了不同的创新技术,包括电池电动汽车(“Bev”)和插电式混合动力汽车(“PHEV”)。我们的产品是BEV。
竞争因素
电动汽车市场正在发展,其中的公司必须能够在不损害其产品的时间、质量或数量的情况下进行适应。其他制造商已经进入了电动汽车市场,我们预计在未来几年内会有更多的竞争对手进入这个市场。随着他们这样做,我们预计我们将经历激烈的竞争。就单车而言,我们面临着来自老牌汽车制造商的激烈竞争,包括特斯拉Model 3、雪佛兰Bolt和日产Leaf等电动汽车制造商。
我们现有和潜在的大多数竞争对手比我们拥有更多的财务、技术、制造、营销和其他资源,并且可能能够将更多的资源投入到产品的设计、开发、制造、分销、推广、销售和支持上。事实上,我们所有的竞争对手都比我们拥有更广泛的客户基础和更广泛的客户和行业关系。此外,几乎所有这些公司都比我们拥有更长的运营历史和更高的知名度。
此外,某些大型制造商为其车辆提供融资和租赁选择,并有能力以极大的折扣销售车辆,前提是这些车辆是通过其附属融资公司融资的。我们目前为我们的车辆提供直接贷款融资,通过3研发派对。缺乏其他融资选择,以及缺乏惯常的车辆折扣,可能会使我们处于竞争劣势。
我们预计,随着对替代燃料汽车需求的增加、全球汽车行业的持续全球化和整合,未来我们行业的竞争将会加剧。我们在行业中成功竞争的能力将是我们未来在电动汽车市场取得成功和市场份额的基础。我们可能无法在我们的市场上成功竞争。竞争加剧可能导致降价和收入不足,以及客户流失和市场份额损失,这可能会损害我们的业务、前景、财务状况和经营业绩。
我们相信,我们丰富的管理和汽车经验、生产能力和独特的产品供应使我们有能力在电动汽车市场成功运营,这是我们的许多竞争对手无法做到的。特别是,我们相信我们的竞争优势包括:
● | 广泛的内部开发能力:我们于2017年收购了Intermeccanica,使我们能够利用Intermeccanica在车辆设计、制造、销售和客户支持方面62年的丰富经验。Intermeccanica于1959年在意大利都灵成立,最初是一家速度部件供应商,很快开始生产内部设计的完整车辆,如阿波罗GT、意大利、穆雷纳、英迪拉和保时捷356复制品。我们已经将Intermeccanica的员工与收购前的研发团队整合在一起,以开发和增强当前和未来的车型。在2021年12月底,该公司停止接受其内燃机跑车的任何进一步订单。 |
● | 内部生产能力:我们有能力在非商业规模上生产我们自己的产品。截至2022年6月30日,我们已经在不列颠哥伦比亚省温哥华(现为伯纳比)的工厂生产了64个原型独奏,并与我们的制造合作伙伴宗申一起生产了60个试生产独奏; |
● | 独唱的商业制作于2020年8月26日开始:截至2022年6月30日,根据我们的制造协议,宗申共生产了60辆预产车和654辆生产车; |
● | 独特的产品组合:在征收任何关税附加费之前,SOLO的制造商建议零售价为18,500美元,远远低于我们认为是我们主要竞争对手的电动汽车的零售价,因此,我们认为SOLO比他们更有利;以及 |
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● | 管理专长:我们选择管理层的目的是为我们提供成功所需的业务和技术专业知识。他们包括:我们的首席执行官Kevin Pavlov、我们的首席财务官Bal Bhullar、我们的首席运营官Joseph Mitchell、我们的首席收入官Kim Brink和我们的首席行政官兼公司秘书Isaac Moss。其中一些关键员工和顾问在汽车制造和技术行业拥有丰富的经验。我们通过增加具有公司、会计、法律和其他优势的顾问和董事,补充了更多的专业知识。 |
政府监管
作为一家汽车制造商,我们必须确保所有汽车生产符合适用的安全和环境标准。加拿大交通部长颁发的国家安全标志(NSM)将是我们授权在加拿大制造面向加拿大市场的汽车。NSM的接收取决于我们证明我们的车辆的设计和制造符合或超过加拿大《机动车安全法》(C.R.C.第1038章)的适用条款,并且保存了适当的记录。SOLO是加拿大独有的,属于三轮车类别,并遵守加拿大机动车安全法规(CMVSR)附表III中列出的安全标准,该标准可在(https://laws-lois.justice.gc.ca/eng/regulations/C.R.C.,_c.1038/Section-sched479060.html?txthl=regulations+regulation+vehicle%E2%80%99s+vehicles+schedule+canadian+vehicle+safety+motors+motor+iii).上找到
要销售到美国,我们和我们的车辆必须符合美国CFR第49条 -运输的适用条款。由于美国法规中没有针对三轮摩托车的具体类别,因此根据美国证券交易委员会的定义,单人摩托车属于摩托车的定义。美国联邦法规第571部分,共49条,571.3条。然而,目前在印第安纳州、马萨诸塞州、明尼苏达州、内布拉斯加州、内华达州、新墨西哥州和北卡罗来纳州以外的所有州都不需要摩托车驾照。在阿拉斯加州(没有摩托车执照或背书)、内布拉斯加州和北卡罗来纳州运营时,必须佩戴摩托车头盔。在阿拉斯加、科罗拉多州、印第安纳州、明尼苏达州、蒙大拿州、新罕布夏州和新墨西哥州,如果司机年龄在18岁以下,也需要戴头盔。
我们在2018年第一季度对SOLO进行了合规性认证,符合适用的美国要求。在加拿大魁北克的一家工厂进行的第三方车辆测试结果被用于此次认证。我们继续使用第三方设施进行认证测试,以确保SOLO设计的任何更改都能继续满足安全要求。加拿大SOLO的合规认证始于2018年。
在加拿大的三轮车辆分类中,CMVSR标准305规定了防止在碰撞过程中和之后对乘员造成与车辆电池有关的伤害的规定。根据本标准,根据技术标准第305号文件,在正面障碍物碰撞试验过程中评估电气驱动系统部件及其与乘员的隔离的安全性和完整性。同等的美国标准FMVSS No.305不适用于美国法规下的摩托车类别。
战略
我们的近期目标是扩大Sole的销量,同时继续开发我们的其他电动汽车。我们打算通过以下方式实现这一目标:
● | 我们电动汽车的订单不断增加:我们有一个在线预订系统,允许潜在客户支付250美元的押金就可以预订单人间。一旦预订,潜在客户将被分配一个预订号,尽管我们不能保证此类预购将具有约束力并导致销售,但我们打算在各自的车辆生产时完成预订。目前,我们的资产负债表上有各种个人为单人、Tofino和e-Roadster支付的某些可退还的押金; |
● | 有当地公司商店支持的销售和服务:我们将通过远程信息处理技术实时监控所有汽车,以便对潜在的维修问题提供早期预警;以及 |
● | 扩展我们的产品供应:在生产和销售Solo的同时,我们的目标是继续开发我们的其他拟议产品,包括Solo Cargo EV、Tofino和e-Roadster。预计单独货运电动汽车的建议零售价将为24,500美元。 |
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我们已经通过在线“直销客户和企业销售”平台实现了预购。此外,我们在Studio City和加利福尼亚州亨廷顿海滩设有服务和配送中心。我们在亚利桑那州的梅萨也有一个临时服务和配送中心。我们计划扩大企业体验中心模式,并将在重点城区开设这些中心。我们目前在加利福尼亚州、亚利桑那州和俄勒冈州都有零售店。随着公司的持续扩张,公司向美国西海岸的关键市场交付产品。该公司于2021年10月开始向初始客户交付产品。
我们将继续在更多地区确定其他零售和体验中心目标。门店的设立将取决于地区需求、可用的候选人和当地法规。我们的车辆最初将直接从我们那里获得。我们计划只在美国那些不限制或禁止汽车制造商某些零售模式的州建立和运营公司商店。
市场营销和销售计划
我们认识到,营销努力必须集中在客户教育和建立品牌存在和知名度上,这有望使我们的车辆获得牵引力,并随后获得更多订单。我们的营销和推广工作强调了SOLO作为一辆高效、清洁和可获得的电动汽车的形象,供大众日常通勤、商业车队/送货和共享机动性。
营销计划的一个关键点是瞄准人口密度高、房地产价格昂贵、通勤交通负荷高和污染水平高的大都市地区,这些地区正成为一个巨大的担忧。因此,我们的管理层已确定加利福尼亚州、华盛顿州、俄勒冈州、亚利桑那州、科罗拉多州和佛罗里达州南部为符合上述标准的城市地区,我们计划在那里寻找合适的地点开设更多门店。
我们目前的营销策略将产生兴趣和媒体的嗡嗡声基于独唱的卖点。我们营销计划的主要方面包括:
● | 数字营销:有机参与和付费数字营销媒体,提供吸引人的帖子,旨在教育公众了解电动汽车并培养对我们独家的兴趣; |
● | 付费媒体:我们已经收到了来自几个传统媒体来源的新闻报道,并预计这些专题和新闻故事将继续我们的商业推出; |
● | 投资者关系/新闻稿:我们的投资者关系团队将提供媒体新闻稿/工具包,以了解我们进展的最新情况和新闻; |
● | 行业展会和活动:促销商品赠品预计将增强并进一步巩固我们在消费者心目中的品牌形象。2020年10月,我们在加利福尼亚州圣莫尼卡举办了“First Look&Drive”媒体活动,2021年3月,我们在亚利桑那州斯科茨代尔的巴雷特·杰克逊(Barrett Jackson)展示了独唱。2021年8月/9月,我们在加利福尼亚州长滩举行的ACT博览会上展示了单人和单人货运版本。在这种活动中,计算机工作站和支付处理软件将随时接受单独预订。2021年11月,我们在内华达州拉斯维加斯的SEMA上展示了独唱O2和独唱Crassodon。同样在11月,我们在洛杉矶车展上展示了整个单人系列以及试驾。2022年1月,我们参加了CES。2022年6月,我们参加了英国西苏塞克斯的古德伍德速度节; |
● | 亲身体验:我们在亚利桑那州、加利福尼亚州和俄勒冈州伯纳比的现有门店提供试驾和/或公开参观。 |
我们与蒙特利尔银行哈里斯银行和自由之路金融公司合作,为消费者和小企业提供个人贷款融资计划。该计划提供了一种财务解决方案,以支持单人销售和增强客户旅行体验。
我们预计,随着我们的独家业务势头增强,我们的营销战略和策略将随着时间的推移而发展,我们找到了与我们的长期目标保持一致的适当渠道和媒体。在我们所有的努力中,我们计划将重点放在使我们的Sole有别于市场上现有电动汽车的功能上。
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新冠肺炎大流行的潜在影响
2019年12月,一种新型冠状病毒株(现俗称新冠肺炎)在中国武汉浮出水面。自那以后,新冠肺炎在许多国家迅速传播,世界卫生组织于2020年3月11日宣布新冠肺炎为疫情。为了遏制和缓解新冠肺炎的传播,包括美国、加拿大和中国在内的许多国家对旅行实施了前所未有的限制,在新冠肺炎疫情严重爆发的国家,企业关闭了,经济活动大幅减少。
我们的制造合作伙伴宗申报告说,目前其运营没有受到实质性影响,我们已经开始与我们的合作伙伴宗申一起生产独奏,以便在2021年最后一个季度向客户定向交付。然而,对于新冠肺炎疫情对我们和宗申的运营以及对全球经济整体的潜在影响,仍然存在重大不确定性。政府对旅行的限制和其他“社会距离”措施,如限制人群聚集,有可能扰乱我们产品的零部件供应链和销售渠道,并可能导致劳动力短缺。
在2022年3月期间,我们的一些供应商因中国上海的新冠肺炎疫情和封锁而暂停生产,但本公司获悉,供应商于2022年7月恢复了正常产能。此时,宗申目前已能够满足公司的生产要求。
目前无法预测大流行将持续多长时间,也无法预测经济活动恢复到以前水平所需的时间。我们将继续密切关注新冠肺炎的情况,并打算遵循健康和安全指南的演变。
关税的潜在影响
美中之间现有的贸易争端可能会提高我们产品的拟议销售价格或减少我们的利润(如果有的话)。2018年6月,上届美国政府对 价值340亿美元的中国出口商品征收关税,其中包括对在中国制造并运往美国的汽车征收25%的关税。在征收这些关税后,中国对在美国制造并出口到中国的美国商品征收额外关税。随后,美国政府表示,可能对在中国制造并进口到美国的高达5000亿美元的商品征收关税。这些关税可能会使中美之间一场新生的贸易战升级。这场贸易冲突可能会影响我们的业务,因为我们打算在中国大规模生产SOLO,而我们计划的主要市场是北美西海岸。如果贸易战升级,或者如果对我们的任何产品征收关税,我们可能会被迫提高此类产品的拟议销售价格,或者降低此类产品的利润率(如果有的话)。
最近,美国海关和边境保护局裁定,SOLO根据美国协调关税表有一个分类,适用于只有电动马达的10人以下的乘用车。这一类别的总适用关税最近被提高到27.5%(2.5%是这一类别的“最惠国”关税,25%来自于这一类别在中国301清单1上)。如上所述,我们预计我们独唱的基本购买价格将约为18,500美元(建议零售价)。由于涉及从中国进口到美国的关税在过去一年一直在变化,而且可能再次变化,我们没有决定如何调整美国的基本购买价格,以应对最近的关税上调。
2020年1月15日,美国和中国签署了《经贸协定》,俗称《第一阶段贸易协定》,并于2020年2月14日生效。尽管第一阶段贸易协定生效,但美国将维持对在中国制造并运往美国的汽车的关税。
融资
我们在截至2022年6月30日的6个月中净亏损38,128,383美元,在截至2021年12月31日的一年中净亏损41,326,835美元,预计本财年将出现亏损。截至2022年6月30日的6个月,我们的运营现金流为负43,301,954美元,截至2021年12月31日的年度为负60,418,163美元,我们预计本财年的运营现金流为负。尽管截至2022年6月30日,我们的营运资本为195,139,339美元,包括现金和现金等价物176,371,603美元,并预计本财年将从电动汽车和高端定制汽车的销售中获得收入,但我们认为,我们将需要额外的融资来继续运营。如果我们不能继续以我们可以接受的条件获得私人和公共资本,我们可能会被迫减少或停止业务。
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目录表
市场状况、趋势或事件
我们继续经营的能力还取决于我们无法控制的市场状况。替代技术的重大发展,如先进的柴油、乙醇、燃料电池或压缩天然气,或内燃机燃油经济性的改善,可能会对我们的业务和前景产生实质性的不利影响。未能跟上电动汽车技术的发展将导致本公司的竞争地位下降,这可能会对本公司的业务、前景、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。
商品
大宗商品价格仍然不稳定,我们预计用于电动汽车电池的贱金属和原材料(如锂、钴和镍)以及钢、铝和其他材料的价格将会上涨。全球需求以及新冠肺炎疫情导致的不同行业产出差异,导致不同大宗商品的价格走势出现差异。我们预计,对我们整体的净影响将是更高的材料成本。为了协助确保关键部件(如电池)的原材料供应,我们计划签订多年采购协议。
通货膨胀率
通胀在2022年上半年大幅上升,这既是由于经济继续从新冠肺炎大流行中复苏,也是由于需求/供应失衡,以及2022年2月俄罗斯入侵乌克兰对能源和其他大宗商品可获得性和成本的影响。由于通胀压力(包括与扩大业务相关的人员成本增加等),我们看到了对我们业务的短期影响。为了抑制通胀压力,中央银行已经开始提高利率,这可能会增加该公司未来可能进行的任何融资的成本。
精选财务信息
| 截至六个月 |
| 截至六个月 |
| 截至的年度 |
| 截至的年度 | |
6月30日至22日 | 6月30日至21日 | 31-Dec-21 | 31-Dec-20 | |||||
| $ |
| $ |
| $ |
| $ | |
收入 | 2,585,358 | 482,385 | 2,100,770 | 568,521 | ||||
毛利/(亏损) | (3,787,381) | 13,075 | (2,233,911) | (130,934) | ||||
运营: |
|
|
|
|
|
|
|
|
一般和行政费用 |
| 18,376,107 |
| 13,062,225 |
| 31,057,633 |
| 15,778,172 |
研发费用 |
| 10,285,365 |
| 6,883,644 |
| 17,090,282 |
| 8,666,247 |
销售和市场营销费用 |
| 5,924,258 |
| 4,323,316 |
| 10,413,748 |
| 2,635,134 |
小计 |
| 34,585,730 |
| 24,269,185 |
| 58,561,663 |
| 27,079,553 |
衍生负债的公允价值变动 |
| (270,746) |
| (12,257,385) |
| (19,033,560) |
| 31,923,727 |
汇兑损失(收益) |
| 55,618 |
| (109,043) |
| 9,758 |
| 4,447,387 |
当期净亏损 |
| 38,128,283 |
| 11,628,049 |
| 41,326,835 |
| 63,046,905 |
每股基本及摊薄亏损 |
| 0.32 |
| 0.11 |
| 0.37 |
| 1.08 |
资产负债表 |
|
|
|
|
|
|
|
|
营运资本 |
| 195,139,339 |
| 257,420,870 |
| 232,454,617 |
| 130,755,823 |
总资产 |
| 233,508,803 |
| 275,240,356 |
| 252,850,698 |
| 145,754,382 |
长期负债总额 |
| 17,255,905 |
| 9,582,530 |
| 1,858,810 |
| 18,518,649 |
11
目录表
季度业绩摘要
下表列出了我们过去八个季度中每个季度的精选财务信息:
|
|
|
|
|
| 基本的和稀释的 | ||
损失 | ||||||||
季度 | 收入 | 费用 | 净亏损 | 每股 | ||||
收尾 |
| $ |
| $ |
| $ |
| $ |
30-Jun-22 | 1,546,715 | 18,385,175 | 20,296,746 | 0.17 | ||||
31-Mar-22 | 1,038,643 | 16,200,555 | 17,831,537 | 0.15 | ||||
31-Dec-21 | 1,508,246 | 17,127,086 | 16,851,388 | 0.15 | ||||
30-Sep-21 |
| 110,139 |
| 17,165,392 |
| 12,847,398 |
| 0.11 |
30-Jun-21 |
| 298,796 |
| 15,366,841 |
| 11,447,385 |
| 0.10 |
31-Mar-21 |
| 183,589 |
| 8,902,344 |
| 180,664 |
| 0.00 |
31-Dec-20 |
| 223,936 |
| 10,979,952 |
| 41,110,547 |
| 0.51 |
30-Sep-20 |
| 245,691 |
| 6,594,001 |
| 11,179,230 |
| 0.16 |
截至2022年6月30日的三个月的经营业绩
截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月,我们的收入分别为1,546,715美元和298,796美元。收入成本为3,430,603美元(2021年:253,704美元),总亏损为1,883,888美元(2021年:毛利润45,092美元)或-121.8%(2021年:15.1%)。独立和定制车辆的收入在公司将控制权移交给客户时确认,这通常发生在交付时。收入成本增加和负利润率主要是由于从2021年10月开始推出独家销售。SOLO的可盘存成本包括25%的关税,因为SOLO被美国海关和边境保护局归入中国301清单1。下表显示了为交付给客户、测试或营销目的而生产的车辆数量。
| 生产 |
| 客户交付 | |||||
车辆类型 |
| 截至三个月 |
| 截至三个月 | ||||
6月30日 | 6月30日 | 6月30日 | 6月30日 | |||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||
独家制作,宗申制作 | 193 | 25 | 68 | 0 | ||||
跑车/极速车-Intermeccanica | 3 | 4 | 3 | 4 |
在截至2022年6月30日的三个月内,我们发生了20,284,551美元的综合亏损,而2021年同期的综合亏损为11,453,859美元。在截至2022年6月30日的三个月中,导致全面亏损的最大费用项目是:
- | 截至2022年6月30日的三个月的一般和行政费用为9,762,990美元,而截至2021年6月30日的三个月为8,526,249美元。一般和行政费用中包括下列项目: |
● | 截至2022年6月30日的三个月,办公费用增至1,057,885美元,而截至2021年6月30日的同期为511,492美元。增加的原因是软件订阅费、差旅费、办公用品以及银行手续费和工资服务费增加; |
● | 截至2022年6月30日的三个月,专业费用降至1,832,683美元,而截至2021年6月30日的同期为2,202,705美元。法律和专业费用减少是因为为实施SAP系统而获得的专业服务减少; |
● | 截至2022年6月30日的三个月,咨询费降至591,634美元,而截至2021年6月30日的同期为1,201,666美元。费用的减少与我们位于亚利桑那州梅萨的美国组装厂相关的咨询活动减少有关; |
● | 截至2022年6月30日的三个月,不包括上述咨询费的投资者关系支出为424,854美元,而截至2021年6月30日的同期为220,680美元。增加的原因是与投资者关系有关的咨询服务增加; |
12
目录表
● | 截至2022年6月30日的三个月,工资和员工相关支出增至2,042,627美元,而截至2021年6月30日的同期为1,041,581美元。增加的原因是由于公司的增长增加了新员工; |
● | 截至2022年6月30日的三个月的摊销费用为1,391,113美元,而截至2021年6月30日的同期为990,537美元。增加的原因是我们增加了15,313,482美元的房地产、厂房和设备以及使用权资产(截至2021年6月30日的三个月--1,389,238美元);以及 |
● | 截至2022年6月30日的三个月,保险费用为782,935美元,而截至2021年6月30日的同期为529,413美元。这一增长与保险覆盖范围的整体费率增加有关。 |
- | 截至2022年6月30日的三个月,研发费用增至5,614,265美元,而截至2021年6月30日的同期为4,590,463美元。随着公司继续开发SOLO和e-Roadster的产品,研究和开发成本与电动汽车部门相关。与车辆开发有关的所有成本都将用于研发,SR&ED资金正在入账,以减少研发费用。 |
- | 截至2022年6月30日的三个月,销售和营销费用增至3,007,920美元,而截至2021年6月30日的同期为2,250,129美元。公司已经开始交付商业制作的独唱,公司通过开发品牌资产、增加在社交媒体中的存在、参加营销活动和迅速壮大其销售团队,增加了销售和营销努力。 |
- | 截至2022年6月30日的三个月,包括一般和行政费用、研发费用以及销售和营销费用在内的基于股票的薪酬费用为1,658,057美元(2021:1,720,483美元)。在截至2022年6月30日的三个月中,我们以每股1.5美元至2.20美元的行权价向员工发放了1,697,543份(截至2021年6月30日的三个月-805,000份)股票期权。基于股票的补偿费用与本季度和前几个季度发行的股票期权有关,其中费用在其归属期间确认。本文采用布莱克-斯科尔斯期权定价模型来计算分级归属法下的股权补偿费用。这一减少是由于已授予的奖励的公允价值减少所致。 |
截至2022年6月30日的三个月,我们的运营亏损增至20,269,063美元(2021年:15,321,749美元)。营业亏损的增加是由于本季度的上述费用造成的。
我们确认了与本季度衍生债务公允价值变化172,465美元(2021年:3,584,770美元)有关的收益,这主要是由于我们的股价从2022年3月31日的2.17美元降至2022年6月30日的1.35美元(从2021年3月31日的4.70美元降至2021年6月30日的4.27美元),以及以加元定价的已发行认股权证数量的减少。以加元定价的认股权证被归类为衍生债务,因为公司的功能货币是美元。由于这种货币差异,公司收到的收益不是固定的,将根据外汇汇率而变化;因此,认股权证是国际财务报告准则下的衍生品,必须在每个报告期按公允价值确认和计量。公允价值的任何期间变动在我们的综合损益表和全面损失表中记录为非现金收益或损失。
我们还有149,958美元的净营运资本汇兑损失(2021年:收益121,203美元),这与加元对美元的波动有关。
截至2022年6月30日的三个月的净亏损和综合亏损分别为20,296,746美元和20,284,551美元(2021年:11,447,385美元和11,453,859美元)。
截至2022年6月30日止六个月的经营业绩
截至2022年和2021年6月30日的6个月,我们的收入分别为2585,358美元和482,385美元。收入成本为6,372,739美元(2021年:469,310美元),总亏损3,787,381美元(2021年:毛利润13,075美元)或-146.5%(2021年:2.7%)。独立和定制车辆的收入在公司将控制权移交给客户时确认,这通常发生在交付时。收入成本增加和负利润率主要是由于从2021年10月开始推出单独销售。SOLO的可盘存成本包括25%的关税,因为SOLO被美国海关和边境保护局归入中国301清单1。下表显示了为交付给客户、测试或营销目的而生产的车辆数量。
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目录表
生产 | 客户交付 | |||||||
车辆类型 | 截至六个月 | 截至六个月 | ||||||
6月30日 | 6月30日 | 6月30日 | 6月30日 | |||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 | |
独家制作,宗申制作 |
| 363 | 48 | 113 |
| 0 | ||
跑车/极速车-Intermeccanica |
| 5 | 6 | 5 |
| 7 |
在截至2022年6月30日的六个月内,我们发生了38,121,938美元的综合亏损,而2021年同期的综合亏损为11,642,382美元。在截至2022年6月30日的6个月中,导致全面亏损的最大费用项目是:
- | 截至2022年6月30日的6个月的一般和行政费用为18,376,107美元,而截至2021年6月30日的6个月为13,062,225美元。一般和行政费用中包括下列项目: |
● | 截至2022年6月30日的6个月,办公费用增至2,000,206美元,而截至2021年6月30日的6个月,办公费用为793,448美元。增加的原因是软件订阅费、差旅费、办公用品以及银行手续费和工资服务费增加; |
● | 截至2022年6月30日的6个月,专业费用增至2,997,066美元,而截至2021年6月30日的6个月,专业费用为2,561,958美元。法律和专业费用增加是因为为实施SAP系统而接受的专业服务,以及征聘服务费用、法律费用和审计费用的增加; |
● | 截至2022年6月30日的6个月,投资者关系支出为735,029美元,而截至2021年6月30日的6个月为418,642美元。增加的原因是与投资者关系有关的咨询服务增加; |
● | 截至2022年6月30日的6个月,工资和员工相关费用增至4,299,548美元,而截至2021年6月30日的6个月为2,014,830美元。增加的原因是向公司前执行副总裁总裁支付的遣散费,以及由于公司的发展而增加的新员工; |
● | 截至2022年6月30日的6个月的摊销费用为2,656,493美元,而截至2021年6月30日的6个月的摊销费用为1,902,366美元。增加的原因是我们增加了物业、厂房和设备以及使用权资产18,324,531美元(截至2021年6月30日的6个月-3,501,353美元);以及 |
● | 截至2022年6月30日的6个月,保险费为1,506,127美元,而截至2021年6月30日的6个月,保险费为954,710美元。这一增长与保险覆盖面的整体费率增加有关。 |
- | 截至2022年6月30日的6个月,研发费用增至10,285,365美元,而截至2021年6月30日的6个月,研发费用为6,883,644美元。随着公司继续开发SOLO和e-Roadster的产品,研究和开发成本与电动汽车部门相关。与车辆开发有关的所有成本都将用于研发,SR&ED资金正在入账,以减少研发费用。 |
- | 截至2022年6月30日的6个月,销售和营销费用增至5,924,258美元,而截至2021年6月30日的6个月为4,323,316美元。公司已经开始交付商业制作的独唱,公司通过开发品牌资产、增加在社交媒体中的存在、参加营销活动和迅速壮大其销售团队,增加了销售和营销努力。 |
- | 截至2022年6月30日的6个月,包括一般和行政费用、研发费用以及销售和营销费用在内的基于股票的薪酬费用为2,840,460美元(2021:3,183,349美元)。在截至2022年6月30日的6个月中,我们以每股1.5美元至2.13美元的行权价向员工发放了2,408,849份(截至2021年6月30日的6个月-1,210,000份)股票期权。基于股票的补偿费用与本季度和前几个季度发行的股票期权有关,其中费用在其归属期间确认。我们使用布莱克-斯科尔斯选项 |
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目录表
分级行权法下计算股权薪酬费用的定价模型。这一减少是由于已授予的奖励的公允价值减少所致。 |
截至2022年6月30日的6个月,我们的运营亏损增至38,373,111美元(2021年:24,256,110美元)。营业亏损的增加是由于本季度的上述费用造成的。
我们确认了与衍生债务公允价值变动270,746美元(2021年:12,257,385美元)有关的收益,这主要是由于我们的股价从2021年12月31日的2.28美元下降到2022年6月30日的1.35美元(从2020年12月31日的6.19美元下降到2021年6月30日的4.27美元),以及以加元定价的已发行认股权证数量的减少。以加元定价的认股权证被归类为衍生债务,因为公司的功能货币是美元。由于这种货币差异,公司收到的收益不是固定的,将根据外汇汇率而变化;因此,认股权证是国际财务报告准则下的衍生品,必须在每个报告期按公允价值确认和计量。公允价值的任何期间变动在我们的综合损益表和全面损失表中记录为非现金收益或损失。
我们还有55,618美元的净营运资本汇兑损失(2021年:109,043美元的收益),这与加元对美元的波动有关。
截至2022年6月30日的6个月的净亏损和综合亏损分别为38,128,283美元和38,121,938美元(2021年:11,628,049美元和11,642,382美元)。
流动性与资本资源
流动性
我们公司的业务包括电动汽车的设计、开发和制造。我们的财务成功取决于我们营销和销售我们的电动汽车的能力,以及筹集足够的营运资金使我们能够执行我们的商业计划的能力。我们公司历史上的资本需求已经通过出售我们的股票来满足。在公司要求的时间,股权融资可能是不可能的。如果无法筹集到资金,而且其电动汽车的销售不能产生足够的净现金流,那么我们可能需要大幅削减运营以确保我们的生存,或者我们可能被要求停止运营。
我们的财务报表是在假设我们的公司在可预见的未来能够在正常的业务过程中变现其资产和偿还其负债的基础上编制的。于截至2022年6月30日止六个月内,本公司录得净亏损38,128,283美元,现金及现金等价物及营运资本盈余分别为176,371,603美元及195,139,339美元。我们能否在到期时履行我们的债务并继续运营,取决于我们债权人和股东的持续财政支持。过去,我们一直依赖出售股权证券来满足现金需求。从这个或其他来源获得的资金可能不足以在未来继续我们的业务。即使我们能够获得新的融资,也可能不是以商业上合理的条款或我们可以接受的条款。如果不能及时获得此类融资,我们可能会减少或终止我们的业务。
截至2022年6月30日,我们有118,725,132股已发行和流通股,在完全稀释的基础上有139,084,081股。我们的普通股和部分权证于2018年8月9日在纳斯达克资本市场开始交易。
截至2022年6月30日,我们的营运资本盈余为195,139,339美元,而截至2021年12月31日的营运资本盈余为232,454,617美元。营运资本减少的原因是融资活动产生的现金139,138美元(2021年:148,010,788美元),但被用于运营的营运资本43,301,954美元(2021年:24,373,761美元)和与我们增加物业、厂房和设备有关的投资活动2,399,934美元(2021:3,044,579美元)所抵销。
资本资源
截至2022年6月30日,我们拥有176,371,603美元的现金和现金等价物(2021年12月31日:221,928,008美元)。
15
目录表
融资
于2021年9月30日,本公司与Stifel,Nicolaus&Company,InCorporation及Roth Capital Partners,LLC(各自为“代理人”,以及统称为“代理人”)订立合约,透过代理人出售总发行价最高达200,000,000美元的普通股(“九月销售协议”)。
根据九月份销售协议的条款,本公司可不时透过本公司选定的代理(“指定代理”)、担任销售代理或经本公司同意以委托人的身份发售普通股。普通股可以根据证券法颁布的第415条规则定义的“按市场”发售(“自动柜员机发售”)的任何法律允许的方式发售,包括直接在或通过纳斯达克资本市场在任何其他现有普通股交易市场进行的销售,以及(如果得到本公司明确授权)通过谈判交易进行的销售。
截至2022年6月30日止六个月内,并无根据九月销售协议项下之自动柜员机发售发行普通股。
现金流量表
截至2022年6月30日止六个月期间,本公司现金净额减少45,562,750美元(2021年:增加120,592,448美元),其中包括融资活动提供的现金净额139,138美元(2021年:148,010,788美元),被经营活动中使用的现金43,301,954美元(2021年:24,373,761美元)、投资活动中使用的现金净额2,399,934美元(2021年:3,044,579美元)以及汇率对现金和现金等价物的积极影响6,345美元(2021年:-14,333美元)所抵销。
经营活动中使用的现金流量
在截至2022年和2021年6月30日的六个月中,用于经营活动的现金流总额分别为43,301,954美元和24,373,761美元。2022年业务活动中使用的现金增加,原因是应收账款减少169 940美元,预付费用增加5 356 208美元,存货增加7 736 395美元,应付贸易款项和应计负债减少140 409美元,客户按金和建筑合同负债减少129 873美元,本期间净亏损38 128 283美元。
用于投资活动的现金流
在截至2022年6月30日的6个月期间,投资活动使用现金2,171,060美元用于厂房和设备支出,228,874美元用于限制性现金投资,而去年同期投资活动使用现金3,044,579美元,这是厂房和设备支出以及限制性现金投资的净结果。
融资活动提供的现金流
于截至2022年6月30日止六个月期间,融资活动来自发行普通股以行使购股权及收取利息所得现金139,138美元,由用于支付已发行及行使限制性股票单位(“RSU”)预扣税项及支付利息及偿还租赁的现金抵销,而去年同期则为148,010,788美元,包括发行普通股所得款项、发行普通股以行使认股权证及购股权所得款项、已收利息及已收取的转租投资净额,但已支付利息及偿还租赁的现金则抵销。
趋势和不确定性
由于我们的经营历史较短,我们没有意识到任何对我们的财务状况、财务状况、收入或支出、经营结果、流动性、资本支出或资本资源具有或合理地可能对我们的财务状况、财务状况、收入或支出的变化产生当前或未来影响的趋势对投资者至关重要。
表外安排
我们没有需要披露的表外安排。
16
目录表
与关联方的交易
除了在此披露的金额或安排外,还与关联方进行了以下交易。
关联方余额
以下是应付关联方的款项:
| 6月30日 |
| 十二月三十一日, | |||
| 2022 |
| 2021 | |||
因关联方原因 | $ | 107,426 | $ | 743,100 |
这些金额是无抵押、无利息的,并且没有固定的偿还条款。
关键管理人员薪酬
| 6月30日 | 6月30日 | ||||
| 2022 |
| 2021 | |||
薪金 | $ | 1,311,326 | $ | 754,000 | ||
董事收费 |
| 345,054 |
| 158,864 | ||
基于股票的薪酬 |
| 2,117,372 |
| 1,882,364 | ||
$ | 3,773,752 | $ | 2,795,228 |
17
目录表
激励性股票期权
在截至2022年6月30日的六个月里,我们总共授予了2,408,849份股票期权。下表显示了截至2022年6月30日未偿还的股票期权数量。
批地日期 |
| 选项数量 |
| 每个选项的价格 |
| 到期日 | |
13-Aug-15 | 25,000 | 加元 | 0.30 | 13-Aug-22 | |||
9-Dec-15 | 264,773 | 加元 | 0.80 | 9-Dec-22 | |||
7-Mar-16 |
| 12,500 |
| 加元 | 0.80 | 7-Mar-23 | |
17-Feb-17 |
| 40,214 |
| 加元 | 2.00 | 17-Feb-24 | |
8-Aug-17 |
| 40,000 |
| 加元 | 2.00 | 8-Aug-24 | |
5-Jan-18 |
| 107,500 | $ | 9.60 | 5-Jan-25 | ||
30-Nov-18 |
| 193,629 | $ | 5.00 | 30-Nov-23 | ||
19-Mar-19 |
| 1,035,000 | $ | 3.40 | 19-Mar-26 | ||
24-Jun-19 |
| 700,000 | $ | 2.62 | 25-Jun-22 | ||
4-Aug-19 |
| 1,250,000 | $ | 2.45 | 4-Aug-26 | ||
9-Aug-19 |
| 75,000 | $ | 2.53 | 9-Aug-26 | ||
6-Dec-19 |
| 2,405,000 | $ | 1.91 | 6-Dec-26 | ||
22-Jul-20 |
| 1,030,524 | $ | 3.41 | 22-Jul-27 | ||
11-Nov-20 |
| 165,000 | $ | 3.77 | 11-Nov-27 | ||
11-Jan-21 |
| 101,721 | $ | 7.23 | 11-Jan-28 | ||
17-Feb-21 |
| 92,487 | $ | 7.75 | 17-Feb-28 | ||
1-May-21 |
| 30,000 | $ | 4.15 | 1-May-28 | ||
1-May-21 |
| 750,000 | $ | 4.15 | 1-May-31 | ||
15-Jul-21 |
| 75,000 | $ | 3.55 | 15-Jul-28 | ||
10-Nov-21 |
| 296,192 | $ | 3.56 | 10-Nov-28 | ||
29-Nov-21 |
| 750,000 | $ | 3.01 | 29-Nov-28 | ||
29-Nov-21 |
| 750,000 | $ | 3.01 | 29-Nov-31 | ||
26-Jan-22 |
| 550,000 | $ | 1.91 | 26-Jan-32 | ||
2-Feb-22 | 144,553 | $ | 2.13 | 2-Feb-29 | |||
1-Apr-22 | 500,000 | $ | 2.20 | 1-Apr-29 | |||
18-Apr-22 | 610,650 | $ | 1.94 | 8-Apr-29 | |||
1-Jun-22 |
| 572,914 | $ | 1.50 | 1-Jun-29 |
后续事件
2022年6月30日之后,公司根据顾问行使的股票期权,以每股0.30加元的价格发行了25,000股普通股,总收益为7,500加元(5,777美元)。
2022年6月30日之后,该公司以每股1.50美元的价格发行了46,734股普通股,换取了66,764股授予公司高管的RSU。
2022年6月30日之后,该公司以每股1.37美元的价格发行了91,242股普通股,换取了130,346股RSU,归属于公司的一名高管。
关键会计政策和估算
关键会计政策;我们认为这些政策对我们的财务报表的列报最重要,需要做出最困难、最主观和最复杂的判断;这些政策在公司年度报告Form 20-F中的“关键会计政策和估计”项下概述。本节应与公司于2022年3月22日提交给埃德加的截至2021年12月31日的财政年度的Form 20-F年度报告一并阅读。
关于遵守国际财务报告准则的声明
我们的中期简明综合财务报表是根据国际会计准则委员会发布的国际财务报告准则编制的。
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准备的基础
我们的中期简明综合财务报表按应计制编制,并以历史成本为基础,但衍生负债按公允价值计量,车辆存货按可变现净值计量。该公司的功能货币和呈报货币为美元。
整固
我们的中期合并财务报表包括公司及其全资子公司的账目:EMV Automotive USA Inc.自2018年1月22日成立之日起;Intermeccanica自其收购之日起于2017年10月18日;EMV Automotive Technology(重庆)Inc.自其成立之日起于2019年10月15日;Solo EV,LLC自其成立之日起于2019年11月22日;以及ElectrtraMeccanica USA LLC自其成立之日起于2021年3月19日起。公司间余额和交易,包括公司间交易产生的未实现收入和费用,在合并时予以注销。
重要的估计和假设
根据国际财务报告准则编制财务报表时,公司需要对未来做出估计和假设。公司管理层根据经验和其他因素,包括对未来事件的预期,不断审查这些估计和基本假设,这些预期在当时的情况下是合理的。对估计数的修订将在修订估计数的期间进行预期调整。
在未来会计期间存在重大资产和负债重大调整风险的估计和假设包括金融工具和基于股份的付款的估计公允价值计量。
新冠肺炎疫情对我们的运营、我们产品的零部件供应链和销售渠道以及对全球经济的潜在影响带来了重大不确定性。目前无法预测大流行将持续多长时间,也无法预测经济活动恢复到以前水平所需的时间。因此,本公司在编制财务报表时没有改变任何估计和假设。
重大判决
根据国际财务报告准则编制财务报表时,除涉及估计的判断外,本公司在应用会计政策时还须作出判断。在完成合并财务报表时,公司需要作出判断的最重要领域包括:
● | 评估公司继续经营的能力,以及是否存在可能导致重大不确定性的事件或条件; |
● | 金融工具的分类;以及 |
● | 所得税的计算需要在解释税收规章制度时做出判断。 |
与客户签订合同的收入
电动汽车的销售
销售单独电动汽车的收入在公司将控制权移交给客户时确认,这通常发生在交付和所有权转移时。收入是根据与客户的合同中规定的对价计算的,不包括代表第三方收取的金额。合同中的总对价是根据所有产品和服务的独立销售价格分配给它们的。独立售价乃参考同类产品或服务的售价及其他可合理获得的资料而厘定。
客户通常在将产品控制权移交给客户之前支付对价。
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目录表
此外,与客户签订的产品销售合同包括保证产品符合商定规格的保修条款。该公司在向客户销售产品时确认单独电动汽车的一般估计保修成本。这些准备金是根据以往的保修索赔经验估计的,并考虑到未来保修费用的预期水平以及有关维修费用的最新信息。产品保修准备金用于基于客户需求的支出。鉴于到目前为止,我们向第三方销售的单独电动汽车的数量很少,并且缺乏保修索赔经验,截至2022年6月30日和2021年12月31日,根据管理层的估计,确认为零美元的保修拨备。
项目3.关于市场风险的定量和定性披露
我们在不同程度上面临着各种与金融工具相关的风险。我们的董事会批准和监督风险管理流程,包括控制和报告结构。风险敞口的类型和管理这种风险敞口的方式如下。
信用风险
信用风险是指金融工具的一方当事人无法履行义务并导致另一方遭受经济损失的风险。该公司对信用风险的主要风险敞口是其银行账户中持有的现金和现金等价物。大部分现金都存在加拿大主要金融机构的银行账户中。由于本公司的大部分现金由一家金融机构持有,因此信用风险集中。这种风险是通过使用主要金融机构来管理的,这些主要金融机构是评级机构确定的高信用质量的金融机构。该公司的次级风险敞口在其应收账款上。这一风险微乎其微,因为应收账款主要包括可退还的政府货物和服务、税金和信用评级较高的主要金融机构的应收利息。
流动性风险
流动资金风险是指公司在到期时无法履行其财务义务的风险。公司有一个规划和预算程序,以帮助确定持续支持公司正常运营需求所需的资金。该公司确保有足够的资金满足其短期业务需求,同时考虑到其预期的运营现金流及其持有的现金和现金等价物。
从历史上看,公司的资金来源一直是股东贷款和发行股本证券以换取现金,主要是通过私募和公开发行。该公司获得融资的途径总是不确定的。不能保证继续获得可观的股权融资。
以下为本公司截至2022年6月30日非衍生金融负债的合约到期日分析:
|
| 在一点之间 |
| 超过五个 | |||||
At June 30, 2022 |
| 一年内 |
| 和五年 |
| 年份 | |||
贸易应付款 | $ | 1,661,890 | $ | — | $ | — | |||
应计负债 | 5,207,658 | — | — | ||||||
因关联方的原因 | 107,426 | — | — | ||||||
租赁负债 | 757,924 | 5,607,155 | 11,372,921 | ||||||
DSU负债 |
| — |
| 156,271 |
| — | |||
$ | 7,734,898 | $ | 5,763,426 | $ | 11,372,921 |
|
| 在一点之间 |
| 超过五个 | |||||
2021年12月31日 |
| 一年内 |
| 和五年 |
| 年份 | |||
贸易应付款 | $ | 1,249,861 | $ | — | $ | — | |||
应计负债 | 4,817,820 | — | — | ||||||
因关联方的原因 | 743,100 | — | — | ||||||
租赁负债 | 392,279 | 867,757 | 627,235 | ||||||
DSU负债 |
| — |
| 53,362 |
| — | |||
$ | 7,203,060 | $ | 921,119 | $ | 627,235 |
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目录表
外汇风险
外币风险是指一种金融工具的未来现金流的公允价值因其计价货币与各自的功能货币不同而出现波动的风险。该公司面临货币风险,因为它发生了以加元计价的支出,而其职能货币是美元。该公司不对其外汇汇率波动的风险进行对冲。
以下是对以加元计价的金融资产和负债的美元等价物的分析:
| 6月30日 |
| 6月30日 | |||
| 2022 |
| 2021 | |||
现金和现金等价物 | $ | 753,979 | $ | 415,858 | ||
受限现金 | 79,908 | 82,756 | ||||
应收账款 | 138,373 | 129,227 | ||||
租赁负债 | (995,052) | (1,518,084) | ||||
应付贸易款项和应计负债 |
| (844,356) |
| (885,584) | ||
$ | (867,148) | $ | (1,775,827) |
根据上述净风险敞口,截至2022年6月30日,加元兑美元汇率每变动10%,将影响公司净亏损86,715美元(2021年6月30日:177,583美元)。
利率风险
利率风险是指金融工具未来现金流的公允价值因市场利率变化而波动的风险。本公司面临现金等价物的利率风险,因为这些工具的原始到期日为12个月或更短,因此在续期时可能会受到利率波动的影响。市场利率每提高0.1%,本公司在截至2022年6月30日的6个月(2021年6月30日-36500美元)的净亏损将减少88,186美元。
金融工具的分类
我们综合财务状况表中包括的金融资产如下:
| 6月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
| 2022 |
| 2021 | |||
摊销成本: |
|
| ||||
现金和现金等价物 | $ | 176,371,603 | $ | 221,928,008 | ||
受限现金 | 520,550 | 291,676 | ||||
应收账款 | 63,709 | 129,068 | ||||
$ | 176,955,862 | $ | 222,348,752 |
本公司综合财务状况表中包括的财务负债如下:
| 6月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
| 2022 |
| 2021 | |||
按摊销成本计算的非衍生金融负债: |
|
| ||||
应付贸易和应计负债 | $ | 6,976,974 | $ | 6,810,781 | ||
租赁负债 | 17,738,000 | 1,887,271 | ||||
按公允价值计入损益的衍生金融负债: |
|
| ||||
衍生负债 |
| 156,576 |
| 244,565 | ||
$ | 24,871,550 | $ | 8,942,617 |
公允价值
本公司金融资产及负债(衍生负债除外)按公允价值计量的公允价值与其账面值大致相同。
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目录表
根据用于估计公允价值的投入的相对可靠性,按公允价值计量的金融工具被归类为公允价值等级中的三个级别之一。公允价值层次结构的三个层次是:
● | 第1级--相同资产或负债在活跃市场的未调整报价; |
● | 第2级--直接或间接可观察到的资产或负债的报价以外的投入;以及 |
● | 第3级--不是基于可观察到的市场数据的投入。 |
2022年6月30日按公允价值计量的金融负债包括衍生负债,其中包括不可转让认股权证和递延股票单位(“DSU”)。DSU的公允价值被归类为1级,不可转让权证的公允价值在公允价值层次中归类为2级。
与不可转让权证相关的衍生负债的公允价值是使用Black-Scholes期权定价模型计算的,该模型使用可比较公司的历史波动率作为对未来波动率的估计。截至2022年6月30日,如果使用的波动率增加10%,影响将增加600美元的衍生负债(2021年6月30日-371,925美元),亏损和综合亏损也会相应增加。
项目4.控制和程序
信息披露控制和程序的评估
披露控制和程序在交易所法案下的规则13a-15(E)和15d-15(E)中定义为发行人的控制和其他程序,旨在确保发行人在我们根据交易所法案提交或提交的报告中要求披露的信息在美国证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告,包括但不限于旨在确保此类信息被积累并传达给发行人管理层(包括其主要高管和主要财务官)或履行类似职能的人员的控制和程序。酌情允许及时作出关于所需披露的决定。
根据交易法规则13a-15或15d-15的要求,我们已对截至本季度报告所涵盖期间结束时(即2022年6月30日)我们的披露控制和程序的有效性进行了评估。这项评估是由我们的首席执行官和首席财务官进行的。基于这一评估,我们的首席执行官和首席财务官得出结论,我们的披露控制和程序自2022年6月30日起有效。
财务报告内部控制的变化
截至2022年6月30日止六个月内,本公司财务报告内部控制并无重大影响或合理地可能对本公司财务报告内部控制产生重大影响的变动。
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目录表
第二部分--其他资料
项目1.法律诉讼
除下文所述外,我们不是任何未决法律程序的一方。吾等并不知悉本公司任何高级职员、董事、联属公司或持有吾等5%或以上有投票权证券的任何实益持有人反对吾等或拥有对吾等不利的重大利益的任何待决法律程序。
2022年4月25日,我们向密歇根州东区联邦地区法院(“法院”)提起民事诉讼,指控Solo Advanced Vehicle Technologies,Inc.(“被告”)违反了《联邦商标法》第43(A)条,并违反了《密歇根州消费者保护法》,原因是被告明知并故意侵犯我们的独特商标SOLO(“商标”)的权利,原因是被告在商业中使用了与我们的独特商标令人困惑地相似的商标(“投诉”)。
2022年8月1日,我方与被告之间的纠纷已得到双方满意的解决,民事申诉和任何反诉已经或正在被驳回。
第1A项。风险因素
对我们普通股的投资带有很大程度的风险。在您对我们的股票作出投资决定之前,您应该仔细考虑以下风险以及本季度报告中包含的其他信息,包括我们的财务报表和相关注释。这些风险和不确定性中的任何一个都有可能对我们的业务、前景、财务状况和经营结果造成重大不利影响,可能导致实际结果与我们所表达的任何前瞻性陈述大不相同,并导致我们的普通股价值大幅下降。请参阅本文中的“前瞻性陈述”。
我们未能成功防止下列任何风险和不确定因素可能造成的重大不利影响。这些潜在的风险和不确定因素可能不是我们面临的风险和不确定因素的完整清单。可能存在我们目前没有意识到或目前认为无关紧要的额外风险和不确定性,这些风险和不确定性在未来可能成为重大风险和不确定性,并对我们产生重大不利影响。由于这些风险和不确定性中的任何一种,您可能会损失全部或大部分投资。
与我们的商业和工业有关的风险
我们将需要大量资本来执行我们提出的开发、制造、销售和服务电动汽车的业务计划;截至2022年6月30日,尽管公司已经开始单座电动汽车的商业生产,但它无法通过运营为日常活动提供资金;也不能保证筹集的任何金额将足以继续为我们公司的运营提供资金。
于截至2022年6月30日止六个月内,本公司分别录得净亏损38,128,283美元及综合亏损38,121,938美元;于截至2021年12月31日止年度则分别录得净亏损41,326,835美元及综合亏损41,326,248美元。尽管截至2022年6月30日,我们的现金及现金等价物和营运资本盈余分别为176,371,603美元和195,139,339美元,截至2021年12月31日的现金和现金等价物分别为221,928,008美元和232,454,617美元,但我们认为,除其他外,我们将需要大量额外的股权融资来继续运营:
· | 我们正在商业化生产我们的旗舰车型SOLO,在我们继续销售这款车的过程中,我们继续招致巨大的成本和开支; |
· | 我们于2021年10月开始向客户交付我们的旗舰车型Solo; |
· | 我们预计,出售SOLO产生的毛利将不足以支付我们的运营费用,我们实现盈利的能力将部分取决于我们大幅降低材料成本和产品单位制造成本的能力;以及 |
· | 我们预计我们不会有资格获得银行贷款或其他形式的债务融资。,在我们可以接受的条件下。 |
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目录表
我们预计下一财年将出现重大亏损。
我们的收入微乎其微,预计成本和费用的大幅增长将在可预见的未来阻止利润,即使我们在短期内产生收入。即使我们最近已经将Solo投入商业生产和交付,即使我们推出Tofino、e-Roadster或其他预期的电动汽车,它们也可能不会在商业上取得成功。如果我们要实现盈利,我们必须成功地在商业上引入和接受我们的车辆,但这可能不会发生。我们预计我们的运营亏损将在2022年及之后大幅增加,我们还预计未来几年将继续出现运营亏损,现金流为负。
我们的经营历史有限,产生的收入也很少。
我们有限的经营历史使得评估我们的业务和未来前景变得困难。我们成立于2015年2月,目前正在生产,已经交付了我们的电动汽车Sole。我们打算从销售我们的独家汽车、我们的Tofino汽车、我们的e-Roadster和其他预期的电动汽车中获得收入。Tofino仍处于早期设计开发阶段,从2021年10月开始,第一批商业化生产的SOLO已交付给我们的某些初始客户,并自10月以来一直在向客户和机队交付。我们的车辆在商业引入之前需要大量投资,而且可能永远不会成功开发或在商业上成功。
我们有运营亏损的历史,我们预计在可预见的未来,我们的运营亏损将加速并大幅增加。
截至2022年6月30日的6个月,我们产生了38,128,283美元的净亏损,使我们的累计赤字达到189,782,277美元。截至2022年6月30日的6个月,我们的所得税前亏损增至38,127,436美元,而2021年同期为11,627,199美元。我们预计本财年将出现重大亏损。
我们的收入微乎其微,预计在可预见的未来,成本和费用将大幅增加,从而阻止利润。我们正在商业化生产和交付我们的旗舰车型SOLO,我们预计通过推出该车型将产生大量额外成本和开支。即使SOLO投入商业生产,即使我们能够推出Tofino或其他预期的电动汽车,它们也可能不会在商业上取得成功。如果我们要实现盈利,我们必须对我们的汽车进行成功的商业引进和验收,但这可能不会发生。我们预计我们的运营亏损将在2022年及以后大幅增加,我们还预计未来几年将继续出现运营亏损并出现负现金流。
我们预计未来一段时间我们的亏损率将在当前水平的基础上大幅增加,因为我们:
· | 设计、开发和制造我们的车辆及其零部件; |
· | 开发和装备我们的制造设施; |
· | 建立Solo、Tofino、e-Roadster和其他目标电动汽车的零部件库存; |
· | 开设电子机械体验中心; |
· | 扩大我们的设计、开发、维护和维修能力; |
· | 发展和增加我们的销售和营销活动;以及 |
· | 发展和加强我们的一般和行政职能,以支持我们不断增长的业务。 |
由于我们将在获得任何相关收入之前产生这些努力的成本和支出,因此我们未来的损失将远远大于我们发展业务缓慢所造成的损失。此外,我们可能会发现,这些努力的成本比我们目前预期的要高,或者这些努力可能不会带来利润,甚至不会产生收入,这将进一步增加我们的损失。
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目录表
我们实现盈利的能力将在一定程度上取决于我们大幅降低材料成本和产品单位制造成本的能力。
我们预计,在可预见的未来,出售SOLO所产生的毛利将不足以支付我们的运营费用。为了在保持竞争力的同时实现我们的运营和战略目标,我们需要降低SOLO的材料成本和单位制造成本。我们预计,有助于降低材料成本和单位制造成本的主要因素包括:
· | 持续的产品开发,使独奏更容易和更便宜的商业批量生产; |
· | 我们有能力利用价格较低的供应商和组件,满足SOLO的要求; |
· | 增加我们购买的零部件数量,以利用基于数量的定价折扣; |
· | 提高装配效率; |
· | 加强我们战略制造合作伙伴的自动化’增加产量和降低劳动力成本的设施;以及 |
· | 增加我们的产量,以利用制造间接成本。 |
持续的产品开发受到可行性和工程风险的影响。生产量的任何增长都取决于相应的销售增长。出现一个或多个对SOLO的制造或销售产生负面影响或降低我们的制造效率的因素,可能会阻止我们实现预期的制造成本降低,这将对我们的经营业绩产生负面影响,并可能阻止我们实现盈利。
我们目前的运营现金流为负,如果我们未来无法产生正的运营现金流,我们作为运营企业的生存能力将受到不利影响。
我们在研发、销售和营销以及一般和管理费用方面进行了大量的前期投资,以迅速发展和扩大我们的业务。我们目前正在发生与我们的运营相关的支出,产生了负的运营现金流。运营现金流在某些情况下可能会下降,其中许多情况是我们无法控制的。在不久的将来,我们可能不会产生足够的收入。由于我们继续在研发、销售和营销以及一般和管理费用方面产生如此巨大的未来支出,我们可能会继续经历负现金流,直到我们达到足够的销售水平,毛利率为正,以支付运营费用。无法产生正现金流,直到我们达到足以支付运营费用或以合理条款筹集额外资本的销售水平,这将对我们作为一家运营企业的生存能力造成不利影响。
如果我们手头的现金和汽车销售收入不足以满足我们的现金需求,我们可能需要额外的资本来执行我们未来12个月的拟议业务计划。
如果我们手头的现金、我们出售车辆的收入(如果有)以及行使未偿还认股权证时收到的现金(如果有)不足以满足我们的现金需求,我们将需要通过私募或登记发行和/或债务工具出售我们的股权证券来筹集额外资金。如果我们不能通过这种筹资努力筹集到足够的资金,我们可能会审查其他融资可能性,如银行贷款。我们可能无法获得融资,或者如果有的话,可能不会以我们可以接受的条款获得融资。
我们能否获得必要的资金来执行我们的业务计划取决于许多因素,包括一般市场条件和投资者对我们业务计划的接受程度。这些因素可能会使此类融资的时间、金额、条款和条件对我们没有吸引力或无法获得。如果我们无法筹集到足够的资金,我们将不得不大幅削减支出,推迟或取消我们计划的活动,或者大幅改变我们目前的公司结构。我们可能无法获得任何资金,我们可能没有足够的资源来按计划开展业务,这两者都可能意味着我们将被迫缩减或停止我们的业务。
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未来融资的条款可能会对您的投资产生不利影响。
未来我们可能不得不从事普通股、债务或优先股融资。你的权利和你在我们证券上的投资价值可能会减少。债务证券的利息可能会增加成本,并对经营业绩产生负面影响。优先股可以不时地连续发行,并根据筹集资本所需的指定、权利、优惠和限制。优先股的条款对这些投资者可能比普通股持有人更有利。此外,如果我们需要通过出售普通股筹集股权资本,机构或其他投资者可能会谈判至少与您的投资条款一样优惠的条款,甚至可能更优惠。我们出售的普通股可以出售给任何发展起来的市场,这可能会对市场价格产生不利影响。
我们未来的增长取决于消费者是否愿意采用三轮单座电动汽车。
我们的增长高度依赖于消费者对替代燃料汽车,特别是电动汽车的需求减少,并且我们面临着更高的风险。如果三轮、单座电动汽车的市场没有像我们预期的那样发展,或者发展速度比我们预期的慢,我们的业务、前景、财务状况和经营业绩将受到负面影响。替代燃料汽车市场相对较新,发展迅速,其特点是技术快速变化、价格竞争、更多竞争对手、不断变化的政府法规和行业标准、频繁的新车公告以及不断变化的消费者需求和行为。可能影响采用替代燃料汽车,特别是电动汽车的因素包括:
· | 对电动汽车质量、安全(特别是锂离子电池组)、设计、性能和成本的看法,特别是在发生与电动汽车质量或安全有关的不良事件或事故时; |
· | 对车辆总体安全的看法,特别是可能归因于使用包括车辆电子设备和制动系统在内的先进技术的安全问题; |
· | 电动汽车一次充电可以行驶的有限里程; |
· | 电动汽车的衰落’S范围由电池随时间恶化而产生’保持电荷的能力; |
· | 对电网容量和可靠性的担忧,这可能会破坏我们推动电动汽车成为需要汽油的车辆的实际解决方案的努力; |
· | 替代燃料汽车的供应情况,包括插电式混合动力汽车; |
· | 改善内燃机的燃油经济性; |
· | 电动汽车服务的可用性; |
· | 消费者的环境意识; |
· | 石油和汽油价格的波动; |
· | 促进燃料效率和替代能源形式的政府法规和经济奖励; |
· | 充电站接入、电动汽车充电系统和消费者标准化’对电动汽车充电的便利性和成本的看法; |
· | 提供购买和运营电动汽车的税收和其他政府激励措施,或未来要求更多使用无污染车辆的法规;以及 |
· | 对替代燃料的看法和实际成本。 |
上述任何因素的影响可能导致现有或潜在客户不购买我们的电动汽车,这将对我们的业务、经营业绩、财务状况和前景产生重大不利影响。
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我们的电动汽车一次充电的续航里程会随着时间的推移而下降,这可能会对潜在客户是否购买我们的汽车的决定产生负面影响。
我们的电动汽车一次充电的续航里程下降的主要原因是使用情况、时间和充电模式。例如,客户使用他们的车辆以及他们给车辆的电池充电的频率可能会导致电池的充电能力进一步恶化。我们目前预计,我们的电池组将保留大约70%的能力,在五年后或45,000英里,无论是第一次充电。这种电池劣化和相关的续航里程减少可能会对潜在客户是否购买我们的汽车的决定产生负面影响,这可能会损害我们营销和销售我们的汽车的能力。
替代技术的发展或内燃机的改进可能会对我们的电动汽车的需求产生重大不利影响。
替代技术的重大发展,如先进的柴油、乙醇、燃料电池或压缩天然气,或内燃机燃油经济性的改善,可能会以我们目前没有预料到的方式对我们的业务和前景产生重大和不利的影响。例如,在北美储量丰富且相对便宜的燃料,如压缩天然气,可能会成为消费者首选的石油推进替代品。如果我们未能开发新的或增强的技术或流程,或未能对现有技术的变化做出反应,可能会大大推迟我们新的和增强的电动汽车的开发和引入,这可能导致我们的汽车失去竞争力,收入下降,市场份额被竞争对手抢走。
如果我们跟不上电动汽车技术的进步,我们的竞争地位可能会下降。
我们可能跟不上电动汽车技术的变化,因此,我们的竞争地位可能会下降。未能跟上电动汽车技术的发展,将导致我们的竞争地位下降,从而对我们的业务、前景、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。我们的研发努力可能不足以适应电动汽车技术的变化。随着技术的变化,我们计划升级或调整我们的车辆,并推出新车型,以继续为车辆提供最新技术,特别是电池技术。然而,如果我们不能采购最新技术并将其整合到我们的车辆中,我们的车辆可能无法与替代车辆有效竞争。例如,我们不生产电池,这使得我们的电池组依赖于其他电池技术供应商。
如果我们无法设计、开发、营销和销售新的电动汽车和服务,以应对更多的市场机会,我们的业务、前景和经营业绩将受到影响。
我们可能无法成功开发新的电动汽车和服务,无法满足新的细分市场,也无法发展更广泛的客户基础。到目前为止,我们的业务重点是销售SOLO,这是一款三轮、单座的电动汽车,主要针对中等收入和车队的城市居民。我们将需要瞄准更多的市场并扩大我们的客户群,以进一步发展我们的业务。如果我们不能抓住更多的市场机会,将损害我们的业务、财务状况、经营业绩和前景。
汽车行业的需求波动很大。
汽车行业需求的波动可能会对我们的业务、前景、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。我们将参与竞争的市场在最近一段时间受到相当大的需求波动的影响。对汽车销售的需求在很大程度上取决于特定市场的总体、经济、政治和社会条件以及新车和新技术的引入。作为一家新的初创制造商,我们在抵御市场变化和需求中断方面的财力将少于更多老牌汽车制造商。
我们依赖第三方来满足我们近期的制造需求。
2017年10月,我们与位于中国重庆的宗申动力机械有限公司关联公司宗深工业集团有限公司的全资子公司宗深签订了《制造协议》,该协议现已于2021年6月23日修订。向我们未来的客户交付单独的车辆以及由此获得的收入取决于宗申履行该制造协议项下义务的能力。宗申履行义务的能力不在我们的控制范围内,取决于
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多种因素,包括宗申的运营、宗申的财务状况以及可能影响中国的地缘政治和经济风险。我们与宗申签订的制造协议规定,只要因罢工、火灾、洪水、地震或政府行为、命令或限制而导致不能履行,则我们或宗申的不履行行为可获豁免;只要我们或宗申(视情况而定)采取商业上合理的努力以减轻该等不履行行为的影响。尽管有任何此类努力,如果持续六个月以上,我们或宗申的任何不履行应成为另一方终止《制造协议》的原因。新型冠状病毒(新冠肺炎)大流行或中国政府采取的相关措施可能导致宗申无法履行我们的制造协议。如果宗申不能履行其义务或只能部分履行我们与他们现有的制造协议下的义务,或者如果宗申自愿或被迫终止我们与他们的协议,无论是由于冠状病毒爆发、中国政府的相关措施或其他原因,我们将无法按照我们预期的数量和时间表生产或销售我们的单独车辆。
中国政府对中国企业开展商业活动的方式施加重大影响。中国正在经历环境污染和能源消耗的严重问题。中国政府控制污染和能源消耗的努力正在加大中国工厂的运营难度。我们的中国制造商受到多项环境保护法律的约束,以及相关政府当局制定的标准。中国的国家、省级和地方政府机构可能会采取更严格的环境和消费控制措施。不能保证未来中国法律和法规的变化不会对我们的中国制造商施加代价高昂的合规要求,或以其他方式对其业务活动产生不利影响,从而可能增加与我们业务运营相关的成本,或以其他方式对我们的财务状况和经营业绩产生不利影响。
新型冠状病毒(新冠肺炎)疫情对全球经济和我们运营的影响仍不确定,可能对我们的业务、运营业绩和财务状况以及我们普通股的市场价格产生重大不利影响。
2019年12月,一种新型冠状病毒株(现俗称新冠肺炎)在中国武汉浮出水面。自那以后,新冠肺炎在许多国家迅速传播,2020年3月11日,世界卫生组织宣布新冠肺炎为大流行。为了遏制和缓解新冠肺炎的传播,包括美国、加拿大和中国在内的许多国家对旅行实施了前所未有的限制,在新冠肺炎疫情严重爆发的国家,企业关闭了,经济活动大幅减少。尽管我们的制造合作伙伴宗申报告称,其运营目前尚未受到实质性影响,但仍存在重大不确定性,即新冠肺炎疫情对我们和宗申的运营(包括但不限于员工数量)、零部件供应链和我们产品的销售渠道,以及对全球经济的潜在影响。
在2022年3月期间,我们的一些供应商因中国上海的新冠肺炎疫情和封锁而暂停生产,但本公司获悉,供应商于2022年7月恢复了正常产能。此时,宗申目前已能够满足公司的生产要求。
目前无法预测大流行将持续多长时间,也无法预测经济活动恢复到以前水平所需的时间。近几个月来,新冠肺炎疫情导致金融市场大幅波动和不确定性。最近出现的市场混乱和波动水平的持续或恶化可能会对我们获得资本的能力、我们的业务、运营结果和财务状况以及我们普通股的市场价格产生不利影响。
我们目前还没有完全执行我们的业务计划所需的所有安排。
为了按照设想出售我们的车辆,我们将需要达成某些目前尚未到位的额外协议和安排。这些措施包括与分销商订立协议,根据我们与宗申的制造协议安排运输商业生产的独奏,以及获得我们所需数量的电池和其他必需品。如果我们不能达成这样的协议,或者只能以对我们不利的条件这样做,我们可能无法充分执行我们的商业计划。
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我们依赖于某些关键人员,我们的成功将取决于我们继续留住和吸引这些合格人员的能力。
我们的成功有赖于我们的首席执行官Kevin Pavlov、我们的首席财务官Bal Bhullar、我们的首席运营官Joseph Mitchell、我们的首席营收官Kim Brink和我们的首席行政官兼公司秘书Isaac Moss的努力、能力和持续服务。其中一些关键员工和顾问在汽车制造和技术行业拥有丰富的经验。这些人员中的任何一人失去服务都可能对我们的运营产生不利影响,我们可能难以找到或无法找到合适的替代者。我们为某些关键人员投保了“关键人”保险。
由于我们在大规模生产电动汽车方面缺乏经验,从生产定制汽车过渡到大规模生产汽车的任何延误或困难都可能对我们的业务、前景和经营业绩产生实质性的不利影响。
我们的管理团队拥有生产定制设计汽车的经验,现在正将重点转向在快速发展和竞争激烈的市场中批量生产电动汽车。如果我们不能在管理层估计的时间框架内实施我们的业务计划,并成功过渡到大规模生产电动汽车制造业务,那么我们的业务、前景、经营业绩和财务状况将受到负面影响,我们的业务增长能力将受到损害。
我们受到众多环境、健康和安全法律的约束,任何违反这些法律的行为都可能对我们的业务和经营业绩产生重大不利影响。
我们受到众多环境、健康和安全法律的约束,包括法规、法规、附则和其他法律要求。这些法律涉及受管制物质的产生、使用、处理、储存、运输和处置,包括有害物质(如电池)、危险物品和废物,排放或排放到土壤、水和空气中的物质,包括噪音和气味(可能导致补救义务),以及职业健康和安全问题,包括室内空气质量。这些法律要求因地点不同而不同,可能根据联邦、省、州或市政法律产生。任何违反此类法律和/或要求的行为都将对本公司及其经营业绩产生重大不利影响。
我们的车辆须遵守机动车辆标准,未能达到该等强制性安全标准将对我们的业务和经营业绩造成重大不利影响。
所有销售的车辆必须符合联邦、州和省的机动车安全标准。在加拿大和美国,达到或超过联邦规定的所有安全标准的车辆都要根据联邦法规进行认证。在这方面,加拿大和美国的机动车安全标准基本相同。严格的测试和使用经批准的材料和设备是获得联邦认证的要求之一。如果我们未能让SOLO、e-Roadster、Tofino或任何未来型号的电动汽车达到机动车辆标准,将对我们的业务和运营业绩产生重大不利影响。
如果我们不能降低和充分控制与经营业务相关的成本,包括与制造、销售、材料、运输和物流相关的成本,我们的业务、财务状况、经营业绩和前景都将受到影响。
如果我们无法降低和/或将我们的电动汽车的设计、制造、营销、销售、运输、分销和维修成本相对于其销售价格保持在足够低的水平,或者如果我们经历了这些成本的大幅上升,并且无法提高我们的价格来抵消这种增长,我们的运营业绩、毛利率、业务和前景可能会受到重大和不利的影响。此外,由于我们的预购车辆是固定的销售价格,如果我们的业务运营成本大幅增加,如果我们没有提高此类销售价格的灵活性,我们从这些预购车辆中的盈利能力可能会受到负面影响。
如果我们的汽车没有达到预期的表现,我们开发、营销和销售电动汽车的能力可能会受到损害。
我们的车辆可能在设计和制造方面存在缺陷,可能会导致它们无法按预期运行或可能需要维修。例如,我们的车辆使用大量的软件代码来操作。软件产品本质上是复杂的,在第一次引入时往往包含缺陷和错误。虽然我们已经进行了广泛的内部测试,但我们目前在客户手中评估我们的SOLO性能的参考框架非常有限,目前还没有参考框架来评估我们车辆在客户驾驶数年后的性能。有了e-Roadster,我们就进入了
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在原型阶段,对于Tofino,我们仍处于早期设计开发阶段,因此类似的评估进一步落后。
我们维修车辆的经验非常有限。如果我们不能满足我们未来客户的服务和保修要求,我们的业务将受到实质性的不利影响。
如果我们不能成功地满足我们未来客户的服务需求,我们的业务和前景将受到实质性的不利影响。此外,我们预计我们为客户提供的服务的水平和质量将直接影响我们未来车辆的成功。如果我们不能令人满意地为客户提供服务,我们产生客户忠诚度、发展业务和销售更多车辆的能力可能会受到损害。
我们维修车辆的经验非常有限。我们正在生产单车,并于2021年最后一个季度开始交付。截至2022年6月30日,我们制作的独奏作品总数为654部。截至2022年6月30日,我们已经制作的独奏曲总数为124部(64部来自加拿大,60部来自宗申)。在整个历史中,我们的子公司Intermeccanica已经生产了大约2500辆汽车,其中包括提供售后服务和支持。我们只有有限的经验服务独奏,因为已经生产并交付给第三方客户的独奏数量有限。大规模维修电动汽车不同于使用内燃机维修车辆,需要专门技能,包括高压培训和大规模维修技术。此外,我们为单人驾驶提供三年或36,000英里的有限保修,为电池提供最长五年或45,000英里的有限保修。有关保修信息的更多信息,请访问https://www.electrameccanica.com/warranty/.。
我们可能无法成功地建立、维护和加强Electric Meccanica品牌,这将对客户对我们的车辆和部件以及我们的业务、收入和前景产生重大和不利的影响。
我们的业务和前景在很大程度上取决于我们开发、维护和加强ElectrtraMeccanica品牌的能力。任何未能开发、维护和加强我们的品牌的行为都可能对我们销售计划中的电动汽车的能力产生实质性的不利影响。如果我们不能建立、维护和加强我们的品牌,我们可能会失去建立临界客户群的机会。推广和定位我们的品牌很可能在很大程度上取决于我们提供高质量电动汽车以及维护和维修服务的能力,而我们在这些领域的经验非常有限。此外,我们预计我们开发、维护和加强ElectrtraMeccanica品牌的能力也将在很大程度上取决于我们营销努力的成功。到目前为止,我们在营销活动方面的经验有限,因为我们主要依靠互联网、口碑和参加行业贸易展会来宣传我们的品牌。为了进一步推广我们的品牌,我们可能需要改变我们的营销做法,这可能会导致广告费用大幅增加,包括需要使用电视、广播和印刷等传统媒体。汽车行业竞争激烈,我们在建立、维护和加强我们的品牌方面可能不会成功。我们现有和潜在的许多竞争对手,特别是总部设在底特律、日本和欧盟的汽车制造商,比我们拥有更高的知名度、更广泛的客户关系和更多的营销资源。如果我们不发展和维护一个强大的品牌,我们的业务、前景、财务状况和经营业绩将受到实质性和不利的影响。
成本增加、供应中断或原材料短缺,特别是锂离子电池,可能会损害我们的业务。
我们可能会遇到成本上升或原材料供应持续中断或短缺的情况。任何此类增加或供应中断都可能对我们的业务、前景、财务状况和经营业绩产生重大负面影响。我们在业务中使用各种原材料,包括铝、钢、碳纤维和铜、钴等有色金属。这些原材料的价格根据市场状况和全球对这些材料的需求而波动,可能会对我们的业务和经营业绩产生不利影响。例如,我们面临着与锂离子电池价格波动相关的多种风险。这些风险包括:
· | 当前电池制造商不能或不愿意建造或运营电池制造厂,以供应支持电动或插电式混合动力汽车行业增长所需数量的锂离子电池,因为对此类电池的需求增加; |
· | 因电池质量问题或电池制造商召回而导致电池供应中断;以及 |
· | 用于锂离子电池的原材料成本的增加,如钴。 |
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我们的业务依赖于汽车电池的持续供应。我们目前没有任何电池供应协议,只能依靠公开市场进行采购。我们供应商电池供应的任何中断都可能暂时扰乱我们车辆的计划生产,直到另一家供应商完全合格为止。此外,电池制造商可能会选择拒绝向电动汽车制造商供货,因为他们认为电动汽车不够安全。此外,目前石油和其他经济状况的波动或短缺可能会导致运费和原材料成本大幅上升。原材料价格的大幅上涨将增加我们的运营成本,如果我们不能通过提高电动汽车价格来弥补增加的成本,可能会降低我们的利润率。我们可能无法通过提高汽车价格来弥补原材料成本的增加。我们还宣布了我们SOLO、SOLO Cargo EV、e-Roadster和Tofino基础车型的估计价格。然而,任何针对原材料成本增加而提高已宣布或预期价格的尝试都可能被我们的潜在客户视为负面影响,导致取消SOLO、SOLO CARO EV、e-Roadster和Tofino的预订,并可能对我们的品牌、形象、业务、前景和经营业绩产生重大不利影响。
我们的车辆运输依赖独立的第三方运输提供商,运输成本增加,我们的第三方运输提供商可能无法及时交付。
我们目前的车辆运输依赖于独立的第三方运输提供商。我们在运输中使用这些交付服务会受到风险的影响,这些风险可能会影响运输公司提供充分满足我们运输需求的交付服务的能力,包括与员工罢工、劳动力和运力限制以及恶劣天气相关的风险。此外,当燃料价格上涨以及其他影响运输业供求的经济因素时,我们的运输成本也会增加。如果我们改变我们使用的航运公司,我们可能会面临物流困难,这可能会对交货产生不利影响,我们将与此相关的成本和资源消耗。此外,我们可能无法获得像我们目前独立的第三方运输提供商提供的那样优惠的条款,这反过来又会增加我们的成本,并可能影响我们的整体盈利能力。
无法获得、减少或取消政府和经济激励措施可能会对我们的业务、财务状况、经营业绩和前景产生实质性的不利影响。
任何减少、取消或歧视性地适用向电动汽车购买者或安装家庭充电站的人提供的政府补贴和经济激励措施,由于认为电动汽车取得成功而减少对此类补贴和激励措施的需求,财政紧缩或其他原因,可能会导致替代燃料汽车行业,特别是我们的电动汽车的竞争力减弱。这可能会对替代燃料汽车市场的增长以及我们的业务、前景、财务状况和经营业绩产生实质性的不利影响。
如果我们不能有效地管理未来的增长,我们可能无法成功地营销和销售我们的汽车。
如果不能有效地管理我们的增长,可能会对我们的业务、前景、经营业绩和财务状况产生实质性的不利影响。我们计划在不久的将来扩大我们的业务,与我们的汽车计划生产相关。我们未来的经营业绩在很大程度上取决于我们成功管理这种扩张和增长的能力。我们在进行这一扩张时面临的风险包括:
· | 培养新的人才; |
· | 预测产量和收入; |
· | 控制开支和投资,以期扩大业务规模; |
· | 建立或扩大设计、制造、销售、服务设施; |
· | 实施和加强行政基础设施、系统和程序; |
· | 面向新市场;以及 |
· | 建立国际业务。 |
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我们打算继续为我们的电动汽车招聘一些额外的人员,包括设计和制造人员以及服务技术人员。对拥有设计、制造和维修电动汽车经验的个人的竞争非常激烈,我们未来可能无法吸引、同化、培训或留住更多高素质的人才。如果不能吸引、整合、培训、激励和留住这些额外的员工,可能会严重损害我们的业务和前景。
我们的业务可能会受到劳工和工会活动的不利影响。
尽管我们目前没有一个员工由工会代表,但在整个汽车行业,汽车公司的许多员工属于工会是很常见的,这可能会导致更高的员工成本和更大的停工风险。我们与宗申签订了生产单车的制造协议。宗申的员工目前没有加入工会,尽管他们未来可能会加入工会,或者在没有工会的情况下可能发生工业停工。我们还直接或间接依赖其他拥有工会员工的公司,如零部件供应商和卡车运输和货运公司,这些工会组织的停工或罢工可能会对我们的业务、财务状况或经营业绩产生实质性的不利影响。如果我们的业务或宗申或我们的主要供应商发生停工,可能会推迟我们电动汽车的制造和销售,并对我们的业务、前景、经营业绩或财务状况产生重大不利影响。此外,如果我们将业务扩展到包括汽车的完全内部制造,我们的员工可能会加入或组成工会,我们可能会被要求成为工会签字人。
我们可能会受到产品责任索赔的影响,如果我们不能成功地为此类索赔辩护或投保,可能会损害我们的财务状况和流动性。
我们可能会受到产品责任索赔的影响,这可能会损害我们的业务、前景、经营业绩和财务状况。汽车行业经历了大量的产品责任索赔,如果我们的车辆没有按预期运行或故障导致人身伤害或死亡,我们将面临固有的索赔风险。考虑到我们对车辆的实地经验有限,我们在这一领域的风险尤其明显。如果对我们提出的产品责任索赔成功,我们可能需要支付一笔可观的赔偿金。此外,产品责任索赔可能会对我们的车辆和业务产生大量负面宣传,并阻止或阻止其他未来候选车辆的商业化,这将对我们的品牌、业务、前景和经营业绩产生重大不利影响。我们计划在索赔的基础上为我们所有的车辆维持产品责任保险,但任何此类保险可能不足以涵盖所有潜在的产品责任索赔。任何要求超出我们承保范围或超出我们承保范围的重大金钱损害赔偿的诉讼,都可能对我们的声誉、业务和财务状况产生重大不利影响。我们可能无法按商业上可接受的条款或在需要时以合理的费用获得额外的产品责任保险,特别是如果我们确实对我们的产品承担责任并被迫根据我们的保单提出索赔。
我们的专利申请可能不会导致颁发专利,这可能会对我们阻止他人干扰我们产品商业化的能力产生实质性的不利影响。
专利的登记和实施涉及复杂的法律和事实问题,专利权利要求的广度和有效性是不确定的。我们不能确定我们是第一个就这些发明提交专利申请的公司,也不能确定我们正在处理的专利申请是否会导致专利颁发,或者我们颁发的任何专利是否能够提供足够的保护,防止有人创造竞争产品,或者作为防御竞争对手声称我们侵犯其专利的投资组合。此外,在外国提出的专利申请受到与美国不同的法律、规则和程序的约束,因此,我们不能确定外国专利申请(如果有)将导致在这些外国司法管辖区获得专利,或者即使这些专利与在美国颁发的专利有关,也不能确定这些专利能够得到有效的执行。
我们可能需要针对专利或商标侵权索赔为自己辩护,这可能会很耗时,并会导致我们招致巨额费用。
公司、组织或个人,包括我们的竞争对手,可能持有或获得专利、商标或其他专有权利,阻止、限制或干扰我们制造、使用、开发、销售或营销我们的车辆或组件的能力,这可能会使我们的业务运营变得更加困难。我们可能会不时收到第三方的通信,声称我们的产品受他们的专利、商标或其他知识产权的保护。拥有专利或其他知识产权的公司可以提起诉讼,指控侵犯了这些权利或以其他方式主张自己的权利。如果我们被确定侵犯了第三方的知识产权,我们可能会被要求做以下一项或多项事情:
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· | 停止制造、使用、销售或提供销售包含或使用第三方知识产权的过程、商品或服务; |
· | 支付实质损害赔偿金的; |
· | 向被侵犯知识产权的持有者寻求许可,该许可可能不会以合理的条款或根本不存在; |
· | 重新设计我们的车辆或其他商品或服务,以避免侵犯第三方知识产权;或 |
· | 为我们的产品和服务建立和维护替代品牌。 |
如果针对我们的侵权索赔成功,而我们未能或无法获得被侵权技术或其他知识产权的许可,我们的业务、前景、经营业绩和财务状况可能会受到重大不利影响。此外,任何诉讼或索赔,无论是否有效,都可能导致巨额费用、负面宣传和资源转移以及管理层的关注。
您在保护您的利益方面可能面临困难,您通过美国联邦法院保护您的权利的能力可能有限,因为我们是根据不列颠哥伦比亚省的法律注册的,我们的大部分资产在加拿大,我们的一些高管和大量董事居住在美国以外的地方。
我们是根据不列颠哥伦比亚省的法律根据《商业公司法》(不列颠哥伦比亚省)组建的。我们五名高管中的两名、我们的审计师和四名董事居住在美国以外的地方。此外,他们的很大一部分资产和我们的资产都位于美国以外。因此,您可能难以向我们或其中任何人提供美国境内的法律程序。在任何诉讼中,包括基于美国联邦或州证券法的民事责任条款的诉讼中,您在美国法院可能获得的针对我们或这些人的判决也可能难以在美国境内外执行。此外,对于仅根据美国联邦证券法的民事责任条款在加拿大对我们或本季度报告中指定的非美国居民的任何董事、高级管理人员和任何专家,在最初的诉讼中或在执行美国法院判决的诉讼中的责任的可执行性,存在很大的疑问。此外,不列颠哥伦比亚省公司的股东可能没有资格在美国联邦法院提起股东派生诉讼。因此,与在美国司法管辖区注册的公司的股东相比,我们的公众股东可能更难通过针对我们、我们的管理层、我们的董事或我们的大股东的行动来保护他们的利益。
全球经济状况可能会对我们的产品和服务的需求产生重大不利影响。
我们的运营和业绩在很大程度上取决于经济状况。全球经济状况的不确定性可能会导致客户推迟购买我们的产品和服务,以应对信贷紧缩、失业、负面金融消息和/或收入或资产价值下降和其他宏观经济因素,这可能对对我们的产品和服务的需求产生重大负面影响,从而对我们的业务、运营业绩或财务状况产生重大负面影响。
我们很容易受到美中之间持续不断的贸易争端的影响
美中之间现有的贸易争端可能会提高我们产品的拟议销售价格或减少我们的利润(如果有的话)。2018年6月,上届美国政府对 价值340亿美元的中国出口商品征收关税,其中包括对在中国制造并运往美国的汽车征收25%的关税。在征收这些关税后,中国对在美国制造并出口到中国的美国商品征收额外关税。随后,美国政府表示,可能对在中国制造并进口到美国的高达5000亿美元的商品征收关税。这些关税可能会使中美之间一场新生的贸易战升级。这场贸易冲突可能会影响我们的业务,因为我们打算在中国大规模生产SOLO,而我们计划的主要市场是北美西海岸。如果贸易战升级,或者如果对我们的任何产品征收关税,我们可能会被迫提高此类产品的拟议销售价格,或者降低此类产品的利润率(如果有的话)。
最近,美国海关和边境保护局裁定,SOLO根据美国协调关税表有一个分类,适用于只有电动马达的10人以下的乘用车。对此的总适用关税
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这一分类最近被提高到27.5%(2.5%是这一分类的“最惠国”关税,25%源于这一分类在中国301清单1上)。我们独唱的建议零售价为18,500美元。由于涉及从中国进口到美国的关税在过去一年一直在变化,可能会再次变化,我们没有决定如何调整在美国的购买价格,以应对最近的关税上调。
2020年1月15日,美国和中国签署了第一阶段贸易协定,并于2020年2月14日生效。尽管第一阶段贸易协定生效,但美国将维持对在中国制造并运往美国的汽车的关税。
中国法律法规的解释和执行方面的不确定性可能会限制您和我们可以获得的法律保护。
中华人民共和国的法律制度以成文法规为基础。与普通法制度不同,它是一种判例价值有限的制度。20世纪70年代末,中国政府开始颁布全面管理经济事务的法律法规体系。过去三十年来,立法的总体效果显著增加了对中国各种生产服务的保护。宗申,我们的制造合作伙伴,受各种中国法律和法规的约束,这些法律和法规一般适用于中国的公司。然而,由于这些法律法规是相对较新的,而且中国的法律体系继续快速发展,许多法律、法规和规则的解释并不总是统一的,这些法律、法规和规则的执行存在不确定性。
有时,我们可能不得不诉诸行政和法院程序来执行我们的合法权利,或者宗申可能不得不诉诸行政和法院程序来履行其在制造协议下的义务。然而,由于中国的行政和法院当局在解释和实施法定和合同条款方面拥有重大的酌情决定权,评估行政和法院诉讼的结果以及我们享有的法律保护水平可能比在更发达的法律制度中更难。此外,中国的法律制度在一定程度上基于政府政策和内部规则(其中一些没有及时公布,甚至根本没有公布),可能具有追溯效力。因此,我们或宗申可能直到违反这些政策和规则后才意识到我们违反了这些政策和规则。这些不确定性,包括对我们的合同、财产(包括知识产权)和程序权利的范围和效果的不确定性,以及未能对中国监管环境的变化做出反应,可能会对我们的业务产生实质性的不利影响,并阻碍我们继续运营的能力。
与我们普通股相关的风险
我们的高管和董事实益拥有我们普通股的很大比例的控股权。
截至2022年8月11日,我们的高管和董事总共实益拥有约10.42%的普通股,其中包括我们的高管和董事根据已授予的权证、股票期权、RSU和DSU有权收购的股份。因此,他们将能够对所有需要股东批准的事项行使相当程度的控制权,包括选举董事、修订我们的章程和批准重大公司交易。这一控制可能会延迟或阻止我们公司控制权的变更或管理层的变更,并将使某些交易在没有这些股东支持的情况下很难或不可能获得批准。
继续出售我们的股权证券将稀释我们现有股东的所有权比例,并可能降低我们普通股的市场价格。
本公司章程授权发行不限数量的普通股和发行优先股。我们的董事会有权发行我们股本的额外股份,以在未来提供额外的融资,并指定优先股的权利,其中可能包括投票权、股息、分派或其他优先于普通股股东持有的权利。任何此类普通股或优先股的发行可能导致我们已发行普通股的账面价值或市场价格(如果当时存在的话)的下降。鉴于我们缺乏收入,我们很可能不得不发行额外的股权证券,以获得未来12个月所需的营运资金。因此,我们为计划中的业务计划提供资金的努力将导致我们现有股东的股权被稀释。如果我们真的增发任何此类普通股,这种增发也将导致所有其他股东的比例所有权和投票权减少。由于这种稀释,如果你收购普通股,你的比例所有权权益和投票权可能会减少。此外,任何此类发行都可能导致控制权的改变或我们普通股的市场价格下降。
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此外,截至2022年8月11日,我们有12,486,100份期权和6,369,254份未偿还认股权证。其中一些期权和认股权证的行权价低于我们当前的市场价格,您可以在市场上以高于我们已发行认股权证或期权的行权价的价格购买股票。如果这些期权和认股权证的持有人选择行使它们,您的所有权地位将被稀释,您拥有或收购的普通股的每股价值也可能被稀释。因此,我们普通股的市值也可能大幅缩水。
发行我们的优先股可能会对我们普通股持有人的权利产生不利影响,并降低我们普通股的价值。
本公司章程授权发行不限数量的优先股。我们的董事会有权创建一个或多个系列的优先股,并在没有股东批准的情况下发行优先股,其权利高于普通股持有人的权利。因此,优先股的发行可以迅速而轻松,对普通股持有者的权利产生不利影响,发行条款可能旨在推迟或防止控制权的变更,或使管理层的撤职更加困难。尽管我们目前没有创建任何系列优先股的计划,目前也没有发行任何优先股的计划,但未来任何优先股的创建和发行都可能对普通股持有人的权利产生不利影响,并降低我们普通股的价值。
我们普通股的市场价格可能会波动,波动的方式可能与我们的经营业绩不成比例。
我们的普通股于2018年8月在纳斯达克资本市场开始交易,此前于2017年9月在场外交易市场交易。历史交易量一直很低(在过去的一年里,我们在纳斯达克资本市场上的最少成交量是每天28,706股),股价波动很大(自从在纳斯达克资本市场开始交易以来,我们的收盘价一直低到0.91美元,高达10.81美元)。由于以下任何因素的影响,我们普通股的股价可能会下跌:
· | 出售或可能出售大量我们的普通股; |
· | 关于我们或我们的竞争对手的公告; |
· | 与我们的专利或其他专有权利或我们竞争对手的专利或其他所有权有关的诉讼和其他发展; |
· | 汽车行业的状况; |
· | 政府监管和立法; |
· | 预期或实际经营业绩的变化; |
· | 证券分析师的变化’对我们业绩的估计,或我们未能与分析师会面’期望值; |
· | 经济总趋势的变化;以及 |
· | 投资者对我们的行业或我们的前景的看法。 |
其中许多因素都不是我们所能控制的。总的来说,股票市场,尤其是汽车公司的市场,历史上都经历过极端的价格和成交量波动。这些波动往往与这些公司的经营业绩无关或不成比例。这些广泛的市场和行业因素可能会降低我们普通股的市场价格,无论我们的实际经营业绩如何。
我们不打算支付股息,因此您能够从您的投资中获得收益的方式将会减少。
我们从未支付过任何现金或股票股息,在可预见的未来我们也不打算支付任何股息。如果我们需要目前融资计划中没有规定的额外资金,我们的资金来源可能会禁止支付任何股息。由于我们不打算宣布分红,您的投资的任何收益都需要通过我们普通股的价格升值来实现。因此,你能够从投资中获得收益的方式将会减少。
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FINRA的销售行为要求可能会限制您买卖我们普通股的能力,这可能会压低我们的股票价格。
金融业监管局(下称“FINRA”)规则规定,经纪自营商在向客户推荐某项投资之前,必须有合理理由相信该投资适合该客户。在向非机构客户推荐投机性低价证券之前,经纪自营商必须做出合理努力,获得客户的财务状况、纳税状况和投资目标等信息。根据对这些规则的解释,FINRA认为,这种投机性低价证券很有可能不适合至少一些客户。因此,FINRA的要求可能会使经纪自营商更难推荐其客户购买我们的普通股,这可能会限制您买卖我们普通股的能力,对我们普通股的市场产生不利影响,从而压低其市场价格。
我们的普通股交易清淡,您可能无法以要价或接近要价出售,或者如果您需要出售您的普通股以筹集资金或以其他方式希望清算您的股票,您可能无法出售。
从2017年10月到2018年8月,我们的普通股在OTCQB报价,交易清淡,这意味着在任何给定时间,有兴趣以投标价格或接近投标价格购买我们普通股的人数相对较少或根本不存在。自2018年8月我们在纳斯达克资本市场上市以来,我们的普通股交易量有所增加,但这一交易量可能会下降,直到我们再次交易清淡。这可能是由于许多因素造成的,包括我们对产生或影响销售量的股票分析师、股票经纪人、机构投资者和投资界其他人相对不了解,即使我们引起了这些人的注意,他们也往往厌恶风险,可能不愿跟随像我们这样未经证实的公司,或者在我们变得更成熟之前购买或建议购买我们的普通股。因此,与经验丰富的发行人相比,我们普通股的交易活动可能会有几天或更长时间很少或根本不存在,而经验丰富的发行人拥有大量和稳定的交易量,通常将支持持续销售,而不会对股价产生不利影响。我们普通股广泛或活跃的公开交易市场可能不会发展或持续下去。
我们普通股或认股权证价格的波动可能会使我们面临证券诉讼。
与经验丰富的发行者相比,我们普通股的市场价格可能有很大的波动,我们预计我们的股票或认股权证的价格在未来可能会继续比经验丰富的发行者的价格更不稳定。在过去,原告经常在一家公司的证券市场价格出现波动后对其提起证券集体诉讼。我们将来可能会成为类似诉讼的目标。证券诉讼可能导致巨额成本和债务,并可能分散管理层的注意力和资源。
在2023年1月1日之前,我们可以使用根据《交易法》为外国私人发行人指定的表格和规则,因此,我们不受适用于美国国内上市公司的某些条款的约束。
根据《交易法》的规定,我们是一家外国私人发行人。因此,我们不受适用于美国国内上市公司的某些条款的约束。例如:
· | 我们不需要提供像国内上市公司那样多的交易法报告,也不像国内上市公司那样频繁; |
· | 对于中期报告,我们被允许只遵守我们本国的要求,这些要求没有适用于国内上市公司的规则那么严格; |
· | 我们不需要在某些问题上提供相同水平的披露,例如高管薪酬; |
· | 我们获豁免遵守旨在防止发行人选择性披露重要资料的FD规例的条文; |
· | 我们不需要遵守《交易法》中规范就根据《交易法》登记的证券征求委托书、同意或授权的条款;以及 |
36
目录表
· | 我们不需要遵守交易法第16条的规定,该条款要求内部人士提交其股份所有权和交易活动的公开报告,并确立从任何交易中实现的利润的内幕责任“短挥杆”交易交易。 |
我们的股东可能无法获得他们认为重要的某些信息,并习惯于从美国报告公司获得。
根据适用法律,作为一家“新兴成长型公司”,我们将受到较低的披露要求的约束。这种减少的披露可能会降低我们的普通股对投资者的吸引力。
只要我们仍然是JOBS法案中定义的“新兴成长型公司”,我们就将选择利用适用于非“新兴成长型公司”的其他上市公司的各种报告要求的某些豁免,包括但不限于,不必遵守萨班斯-奥克斯利法案第404条的审计师认证要求,减少在定期报告中关于高管薪酬的披露义务,免除就高管薪酬进行非约束性咨询投票的要求,以及免除股东批准之前未获批准的任何金降落伞薪酬的要求。由于这些放宽的监管要求,我们的股东将得不到更成熟公司的股东所能获得的信息或权利。如果一些投资者因此发现我们的普通股吸引力下降,这类证券的交易市场可能会变得不那么活跃,其市场价格可能会更加波动。
作为一家上市公司,我们会产生巨大的成本,而在我们不再具备“新兴成长型公司”的资格后,这些成本还会增加。
作为一家上市公司,我们招致了巨额的法律、会计和其他费用。萨班斯-奥克斯利法案,以及随后由美国证券交易委员会和纳斯达克资本市场实施的规则,对上市公司的公司治理实践提出了各种要求。我们是JOBS法案中定义的“新兴成长型公司”,并将一直是一家新兴成长型公司,直到 的较早者:(1)财政年度的最后一天(A)2022年5月23日之后,(B)我们的年总收入至少为10.7亿美元,或(C)我们被视为大型加速申报公司,这意味着截至前一年6月30日,非关联公司持有的我们普通股的市值超过7亿美元这是(2)我们在之前三年期间发行了超过10亿美元的不可转换债券的日期。新兴成长型公司可以利用特定的减少报告和其他一般适用于上市公司的要求。这些条款包括在评估新兴成长型公司对财务报告的内部控制时,豁免《萨班斯-奥克斯利法案》第404条规定的审计师认证要求,并允许推迟采用新的或修订的会计准则,直到这些准则适用于私人公司。
遵守这些规章制度增加了我们的法律和财务合规成本,并使一些公司活动更加耗时和成本更高。在我们不再是一家新兴的成长型公司后,我们预计将产生巨额支出,并投入大量管理努力,以确保符合第404条和美国证券交易委员会的其他规章制度的要求。例如,作为一家上市公司,我们被要求增加独立董事的数量,并采取关于内部控制和披露控制程序的政策。我们在购买董事和高级管理人员责任险时产生了额外的费用。此外,我们还会产生与上市公司报告要求相关的额外成本。我们也可能更难找到合格的人来担任我们的董事会成员或执行董事。我们目前正在评估和监测与这些规则和条例有关的事态发展,我们无法预测或估计我们可能产生的额外成本金额或此类成本的时间。
第二项股权证券的未经登记的销售和收益的使用
没有。
项目3.高级证券违约
没有。
项目4.矿山安全信息披露
不适用。
37
目录表
项目5.其他信息
没有。
项目6.展品
本季度报告作为本公司向美国证券交易委员会提交的6-K表格中的外国私人发行商报告的附件99.1。请参阅此类表格6-K的其他展品,通过引用将其并入本文。
38
目录表
电子机械车辆公司。
中期简明合并财务报表
2022年和2021年6月30日(未经审计)
以美元表示
39
目录表
电子机械车辆公司。中期简明未经审计的综合财务状况报表
(以美元表示)
| 注意事项 | June 30, 2022 |
| 2021年12月31日 | ||||
资产 |
|
| ||||||
流动资产 |
|
| ||||||
现金和现金等价物 |
| $ | | $ | | |||
应收账款 |
|
| |
| | |||
预付费用 |
| 3 | |
| | |||
库存 |
| 4 | |
| | |||
|
|
| |
| | |||
非流动资产 |
|
| ||||||
受限现金 |
|
| |
| | |||
长期存款 | 5 | | | |||||
厂房和设备 |
| 6 |
| |
| | ||
使用权资产 | 8 | | | |||||
商誉和其他无形资产 | | | ||||||
总资产 |
|
| $ | | $ | | ||
负债 | ||||||||
流动负债 | ||||||||
应付贸易款项和应计负债 | 7 |
| |
| | |||
客户存款 |
| |
| | ||||
施工合同责任 | | | ||||||
租赁负债的流动部分 | 8 |
| |
| | |||
|
| |
| | ||||
非流动负债 |
| |||||||
衍生负债 | 9 | |
| | ||||
租赁负债 | 8 |
| |
| | |||
递延收入 |
| |
| | ||||
总负债 |
| | | |||||
股权 |
| |||||||
股本 | 10 | |||||||
赤字 |
| ( |
| ( | ||||
储量 |
| |
| | ||||
总股本 |
| | | |||||
负债和权益总额 |
| $ | | $ | |
业务的性质和连续性(附注1)
承诺(附注18)
我谨代表董事会
/s/凯文·巴甫洛夫 |
| /s/Luisa Ingargiola |
董事 |
| 董事 |
附注是这些中期简明未经审计综合财务报表的组成部分。
40
目录表
电子机械车辆公司。
中期简明未经审计合并损失表和全面损失表
(以美元表示)
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||||
| 注意事项 |
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 |
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 | |||||
收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
收入成本 |
| |
| | | | ||||||||
毛利/(亏损) |
| ( |
| | ( | | ||||||||
运营费用 | ||||||||||||||
一般和行政费用 |
| 11 |
|
| |
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| | | | ||||
研发费用 |
| 12 |
| |
| | | | ||||||
销售和市场营销费用 |
| 13 |
| |
| | | | ||||||
|
|
|
| |
| | | | ||||||
营业亏损 |
|
| ( |
| ( | ( | ( | |||||||
其他项目 |
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|
| |||||||||||
利息收入 |
|
| ( |
| ( | ( | ( | |||||||
利息支出 | | | | | ||||||||||
衍生负债的公允价值变动 |
| 9 | ( |
| ( | ( | ( | |||||||
其他(收入)/支出 | | ( | ( | ( | ||||||||||
外汇(收益)/损失 |
|
| |
| ( | | ( | |||||||
|
|
|
|
| ||||||||||
税前亏损 | ( | ( | ( | ( | ||||||||||
当期所得税支出 | | | | | ||||||||||
|
| |||||||||||||
净亏损 | ( | ( | ( | ( | ||||||||||
其他综合收益/(亏损) |
|
| |
| ( | | ( | |||||||
综合损失 |
| $ | ( |
| $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
每股亏损--基本和完全摊薄 | ( | ( | ( | ( | ||||||||||
加权平均流通股数量--基本和完全稀释 |
|
| |
| | | |
附注是这些中期简明未经审计综合财务报表的组成部分。
41
目录表
电子机械车辆公司。
中期简明未经审计综合权益变动表
(以美元表示)
股本 | 外国 | ||||||||||||||||||
净额 | 以股份为基础 | 货币 | |||||||||||||||||
数 | 份额的百分比 | 付款 | 翻译 | ||||||||||||||||
| 注意事项 |
| 的股份 |
| 发行成本 |
| 保留 |
| 储备 |
| 赤字 |
| 总计 | ||||||
2020年12月31日余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||||
功能货币变动的影响 |
|
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( | ||||||||
2021年1月1日的余额 |
|
| |
| |
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| ( |
|
| | |||||
以现金形式发行的股票 |
|
| |
|
| — |
| — |
|
| — |
|
| | |||||
因行使认股权证而发行的股份 |
| |
| |
| ( |
| — |
| — |
| | |||||||
因行使期权而发行的股份 |
|
| |
| |
| ( |
| — |
| — |
| | ||||||
基于股票的薪酬 |
|
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| | ||||||
当期净亏损 |
|
| — |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | ||||||
外币折算储备 |
|
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||
2021年3月31日的余额 |
|
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
股票发行成本 |
|
| — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( | ||||||
因行使认股权证而发行的股份 |
|
| |
| |
| — |
| — |
| — |
| | ||||||
因行使期权而发行的股份 |
|
| |
|
| |
| ( |
| — |
| — |
| | |||||
基于股票的薪酬 |
|
| — |
|
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||
当期净亏损 |
|
| — |
|
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | |||||
外币折算储备 | — | — | — | ( | — | ( | |||||||||||||
2021年6月30日的余额 | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||||
2021年12月31日的余额 |
|
| |
|
| |
| |
| |
| ( |
| | |||||
因行使期权而发行的股份 |
|
| |
|
| |
| ( |
| — | — |
| | ||||||
因行使RSU而发行的股份 |
|
| |
|
| |
| ( |
| — |
| — |
| ( | |||||
基于股票的薪酬 | 11 | — | — | | — | — | | ||||||||||||
当期净亏损 |
|
| — |
|
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | |||||
外币折算储备 |
|
| — |
|
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | |||||
2022年3月31日的余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||||
因行使期权而发行的股份 | | | ( | — | — | | |||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | — | | — | — | | |||||||||||||
当期净亏损 | — | — | — | — | ( | ( | |||||||||||||
外币折算储备 | — | — | — | | — | | |||||||||||||
2022年6月30日的余额 | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | |
附注是这些中期简明未经审计综合财务报表的组成部分。
42
目录表
电子机械车辆公司。
中期简明未经审计现金流量表
(以美元表示)
| 截至三个月 | 截至六个月 | ||||||||||
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 |
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 | |||||
经营活动 |
|
|
| |||||||||
当期净亏损 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
对以下各项进行调整: |
|
|
|
| ||||||||
摊销 |
| |
| | |
| | |||||
基于股票的薪酬费用 |
| |
| | |
| | |||||
利息(收入)/费用 |
| |
| ( | ( |
| ( | |||||
库存拨备 |
| |
| — | |
| — | |||||
衍生负债的公允价值变动 | ( | ( | ( | ( | ||||||||
非现金营运资金项目变动: |
|
|
| |||||||||
应收账款 |
| ( |
| ( | |
| ( | |||||
预付费用和押金 |
| |
| | ( |
| ( | |||||
库存 | ( | | ( | | ||||||||
应付贸易款项和应计负债 | | | ( | | ||||||||
客户保证金和施工合同责任 |
| ( |
| ( | ( |
| | |||||
用于经营活动的现金流量净额 | ( | ( | ( | ( | ||||||||
投资活动 |
|
|
| |||||||||
对受限现金的投资 |
| ( |
| ( | ( |
| ( | |||||
厂房和设备的支出 |
| ( |
| ( | ( |
| ( | |||||
用于投资活动的现金流量净额 |
| ( |
| ( | ( |
| ( | |||||
融资活动 |
|
|
| |||||||||
收到的利息收入 |
| |
| | |
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从转租净投资中获得的利息收入 |
| — |
| | — |
| | |||||
支付租金所支付的利息 | ( | ( | ( | ( | ||||||||
租约的偿还 |
| ( |
| ( | ( |
| ( | |||||
转租净投资收到的付款 |
| — |
| | — |
| | |||||
发行普通股所得收益--扣除发行成本 |
| — |
| ( | — |
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RSU结算费 |
| — |
| — | ( |
| — | |||||
为行使期权而发行普通股所得款项 |
| |
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发行普通股以行使认股权证所得款项 |
| — |
| | — |
| | |||||
融资活动的现金流量净额 | | | | | ||||||||
增加/(减少)现金和现金等价物 |
| ( |
| ( | ( |
| | |||||
汇率变动对现金的影响 | | ( | | ( | ||||||||
现金和现金等价物,从 | | | |
| | |||||||
现金和现金等价物,终止 | $ | | $ | | $ | | $ | |
附注是这些综合财务报表的组成部分。
43
目录表
1.业务的性质和连续性
ElectrtraMeccanica Vehicles Corp(“本公司”)于2015年2月16日根据加拿大不列颠哥伦比亚省的法律注册成立,其主要活动是开发和制造电动汽车(“EV”)。
公司总部和主要地址位于加拿大不列颠哥伦比亚省伯纳比北弗雷泽大道8057号,邮编:V5J 5M8。我们的登记和记录办公室位于加拿大不列颠哥伦比亚省温哥华邮政信箱11117号西乔治亚街1055号Suit1500,邮编:V6E 4N7。
这些综合财务报表的编制是基于公司在可预见的未来将继续经营,并将能够在正常经营过程中变现资产和清偿负债。该公司的主要活动是开发和制造电动汽车。截至2022年6月30日,虽然该公司已开始单座电动汽车的商业生产,但无法通过运营为日常活动提供资金。本公司的持续经营取决于其电动汽车制造活动的成功结果,以及其实现盈利运营并从中获得资金和/或筹集足以偿还当前和未来债务的股权资本或借款的能力。
该公司于2021年10月开始生产并开始商业交付其第一辆单人电动汽车。
预计将需要大量资金。管理层主要打算利用手头的现有现金以及通过出售独资、私募和/或公开发行股权/债务资本来为未来12个月的运营提供资金。
2.重大会计政策及编制依据
综合财务报表已获本公司董事授权于2022年8月10日发布。
关于遵守国际财务报告准则的声明
该等中期简明综合财务报表乃根据国际会计准则委员会(“IASB”)颁布的“国际财务报告准则”(“IFRS”)编制。该等中期简明综合财务报表乃根据国际会计准则(“IAS”)第34号中期财务报告编制,其编制基准与截至2021年12月31日止年度的最新年度综合财务报表所遵循的基础一致。
这些中期简明综合财务报表不包括完整年度财务报表所需的所有信息,应与公司截至2021年12月31日的经审计综合财务报表一并阅读。
上一年的比较数字中的某些数额已重新分类,以符合本年度的列报方式。
准备的基础
本公司的综合财务报表按应计制编制,并以历史成本为基础,但按公允价值计量的衍生负债及按可变现净值计量的车辆存货除外。截至2022年6月30日,公司的功能货币和呈报货币为美元。
整固
综合财务报表包括本公司及其全资附属公司EMV Automotive USA Inc.自2018年1月22日注册成立之日起、Intermeccanica International Inc.(“Intermeccanica”)自2017年10月18日收购之日起、EMV Automotive Technology(重庆)Inc.自2019年10月15日注册成立之日起、SOLO EV,LLC及ElectrtraMeccanica USA LLC自2021年3月19日注册成立之日起的账目。公司间余额和交易,包括公司间交易产生的未实现收入和费用,在合并时予以注销。
44
目录表
重要的估计和假设
根据国际财务报告准则编制财务报表时,公司需要对未来做出估计和假设。公司管理层根据经验和其他因素,包括对未来事件的预期,不断审查这些估计和基本假设,这些预期在当时的情况下是合理的。对估计数的修订将在修订估计数的期间进行预期调整。
在未来会计期间存在重大资产和负债重大调整风险的估计和假设包括金融工具和基于股份的付款的估计公允价值计量。
新冠肺炎疫情对我们的运营、我们产品的零部件供应链和销售渠道以及对全球经济的潜在影响带来了重大不确定性。目前无法预测大流行将持续多长时间,也无法预测经济活动恢复到以前水平所需的时间。因此,本公司在编制财务报表时没有改变任何估计和假设。
重大判决
根据国际财务报告准则编制财务报表时,除涉及估计的判断外,本公司在应用会计政策时还须作出判断。在完成合并财务报表时,公司需要作出判断的最重要领域包括:
- | 评估公司继续经营的能力,以及是否存在可能导致重大不确定性的事件或条件; |
- | 金融工具的分类;以及 |
- | 所得税的计算需要在解释税收规章制度时做出判断。 |
3.预付费用
| June 30, 2022 |
| 2021年12月31日 | |||
索洛矿藏 | $ | | $ | | ||
电池组沉积物 | | | ||||
电池存放量 | | | ||||
零件保证金 | | | ||||
预付保险 | | | ||||
预付租金和保证金 |
| |
| | ||
其他预付费用 | | | ||||
$ | | $ | |
4. Inventory
June 30, 2022 |
| 2021年12月31日 | ||||
部件和电池 | $ | | $ | | ||
附件 | | — | ||||
正在进行的工作 |
| |
| | ||
车辆 |
| |
| | ||
库存拨备 |
| ( |
| ( | ||
$ | | $ | |
截至2022年6月30日的三个月和六个月,
45
目录表
5.长期存款
|
| |||||
June 30, 2022 | 2021年12月31日 | |||||
保证金 | $ | | $ | | ||
设施建设和设备保证金 |
| |
| — | ||
$ | | $ | |
在截至2021年12月31日的年度内,本公司就其MESA组装设施签订了一份长期租赁协议,该协议将于2032年8月31日到期。截至2022年6月30日,保证金为$
截至2022年6月30日,存款金额为$
6.厂房及设备
|
| 电脑 |
|
|
|
| ||||||||||||
家俱 | 硬件 | 生产 | ||||||||||||||||
和 | 和 | 租赁权 | 工装 | |||||||||||||||
| 装备 |
| 软件 |
| 车辆 |
| 改进 |
| 和模具 |
| 总计 | |||||||
成本: |
|
|
|
|
|
| ||||||||||||
2020年12月31日 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
加法 | | | | | | | ||||||||||||
处置 | — | ( | ( | | | ( | ||||||||||||
外汇折算差额 | | | | | | | ||||||||||||
2021年12月31日 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
加法 | | | | | | | ||||||||||||
处置 |
| — |
| — |
| ( |
| |
| ( |
| ( | ||||||
外汇折算差额 | ( | ( | | ( | | ( | ||||||||||||
June 30, 2022 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
摊销: |
|
|
|
|
|
| ||||||||||||
2020年12月31日 | | | | | | | ||||||||||||
加法 | | | | | | | ||||||||||||
处置 | — | ( | ( | | | ( | ||||||||||||
外汇折算差额 | | | | | | | ||||||||||||
2021年12月31日 | | | | | | | ||||||||||||
加法 |
| |
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| |
| |
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| | ||||||
处置 |
| — |
| — |
| ( |
| |
| |
| ( | ||||||
外汇折算差额 |
| ( |
| ( |
| |
| ( |
| |
| ( | ||||||
June 30, 2022 |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
账面净值: |
|
|
|
|
|
| ||||||||||||
2021年12月31日 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
June 30, 2022 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
在截至2022年6月30日的六个月中,成本为$
在截至2022年6月30日的六个月内,公司有非现金增加的租赁改进为$
46
目录表
7.贸易应付款和应计负债
| June 30, 2022 |
| 2021年12月31日 | |||
贸易应付款 | $ | | $ | | ||
应付关联方(附注15) |
| |
| | ||
应计负债 |
| |
| | ||
$ | | $ | |
8. Leases
该公司为其工程中心和总部以及仓库和售货亭租用建筑物,以促进汽车销售。这些租约的期限通常为
已确认使用权资产的账面价值和在此期间的变动情况如下:
| 使用权 | ||
资产 | |||
成本: |
|
| |
2020年12月31日 | $ | | |
加法 |
| | |
外汇折算差额 |
| | |
2021年12月31日 |
| | |
加法 |
| | |
处置 |
| ( | |
外汇折算差额 |
| ( | |
June 30, 2022 |
| | |
摊销: |
|
| |
2020年12月31日 |
| | |
加法 |
| | |
外汇折算差额 |
| | |
2021年12月31日 |
| | |
加法 |
| | |
处置 |
| ( | |
外汇折算差额 |
| ( | |
June 30, 2022 | $ | | |
账面净值: |
|
| |
2021年12月31日 | $ | | |
June 30, 2022 | $ | |
下表核对了租赁负债的变化,并披露了截至2022年6月30日的六个月和截至2021年12月31日的年度的租赁负债到期日分析:
截至2020年12月31日的结余 | $ | | |
新增租约 |
| | |
租赁责任的增加 |
| | |
还本付息 |
| ( | |
截至2021年12月31日的结余 | $ | | |
新增租约 | | ||
租赁责任的增加 | | ||
还本付息 | ( | ||
租约修改 | ( | ||
截至2022年6月30日的结余 | $ | |
47
目录表
于截至2022年6月30日止六个月内,本公司于加州订立一项仓储及分销物业租赁协议,租金为$
在截至2022年6月30日的六个月内,公司续签了一份位于亚利桑那州的售货亭的现有租赁协议,租期为$
于截至2022年6月30日止六个月内,本公司续订位于亚利桑那州梅萨的一间写字楼的现有租赁协议,租金为$
于截至2022年6月30日止六个月内,本公司开始就其MESA设施签订为期
该公司产生了$
于截至2022年6月30日止六个月内,本公司决定不会就两份于2022年7月31日到期的现有租赁协议行使其续期选择权。该公司取消确认使用权资产,费用为#美元。
| 现值 | ||||||||
| 未来最低要求 |
|
| 最低租期 | |||||
At June 30, 2022 | 租赁费 | 利息 | 付款 | ||||||
不到一年 | $ | | $ | | $ | | |||
在一到五年之间 |
| |
| |
| | |||
五年多 |
| |
| |
| | |||
$ | | $ | | $ | | ||||
租赁负债的流动部分 |
|
|
|
|
| | |||
租赁负债的非流动部分 |
|
| $ | |
48
目录表
9.衍生负债
A)认股权证
某些权证的行使价以加元计价,但本公司的功能货币为美元。因此,行使收益的价值不是固定的,将根据汇率变动而变化。因此,认股权证在作为商品和服务补偿以外的其他形式发行时,在会计上属于衍生工具,必须在每个报告期确认为衍生负债并按公允价值计量。公允价值的任何期间变动在合并损益表和全面损失表中记为非现金损益或亏损。于行使时,持有人将向本公司支付为换取一股本公司普通股而行使的每份认股权证的行使价及于行使日的公允价值,相关的非现金负债将重新分类为股本。与任何到期而未行使的认股权证相关的非现金负债将在综合损失表和综合损失表中作为收益记录。在任何情况下,本公司均无须于认股权证行使或届满时支付任何现金(有关已发行及尚未发行的认股权证的进一步资料,请参阅附注10)。
截至2022年6月30日的6个月和截至2021年12月31日的年度的权证衍生负债的公允价值变化对账如下:
June 30, 2022 | 2021年12月31日 | |||||
平衡,开始 | $ | | $ | | ||
以美元计价的权证衍生负债每变动一次功能货币减少 |
| — |
| ( | ||
按功能货币变动确认以加元定价的权证衍生负债 | — | | ||||
已行使认股权证 | — | ( | ||||
衍生负债的公允价值变动 |
| ( |
| ( | ||
平衡,结束 | $ | | $ | |
不可转让权证的公允价值采用Black-Scholes期权定价模型计算。
B)递延库存单位
递延股票单位是公司根据其股票激励计划向某些符合条件的参与者授予的基于股票的奖励。在截至2021年12月31日的年度内,本公司改变了和解意向,允许DSU的持有人以现金或普通股的形式结算DSU。因此,整个DSU余额从权益重新归类为DSU负债。
截至2022年6月30日止六个月内,本公司发出
在每个报告日,在给予债务单位和结清债务的日期之间,负债的公允价值根据在该期间确认的净收益(亏损)中公允价值的任何变化重新计量。整个债务单位余额在长期负债中列报。
截至2022年6月30日的六个月内,数字显示单位的变动情况如下:
| 数量 |
| |||
数字用户终端设备 | 金额 | ||||
平衡,2021年12月31日 |
| | $ | | |
发行 |
| |
| — | |
基于股票的薪酬费用 |
| — |
| | |
衍生负债的公允价值变动 |
| — |
| ( | |
平衡,2022年6月30日 |
| | $ | |
49
目录表
10.股本
法定股本
不限数量的没有面值的普通股。
截至2022年6月30日,公司拥有
2021年9月30日,本公司与Stifel,Nicolaus&Company,InCorporation和Roth Capital Partners,LLC(各自为“代理人”,以及统称为“代理人”)签订了出售额外普通股的合同,总发行价最高可达$
根据九月份销售协议的条款,本公司可不时透过本公司选定的代理(“指定代理”)、担任销售代理或经本公司同意以委托人的身份发售普通股。普通股可以根据证券法颁布的第415条规则所界定的“按市场”发售(“自动柜员机发售”)的任何法律允许的方式发售和出售,包括在纳斯达克资本市场上直接或通过任何其他现有的普通股交易市场进行的销售,以及(如果得到本公司明确授权)通过谈判交易进行的销售。于截至2022年6月30日止六个月内,本公司根据九月销售协议发行无普通股。
截至2022年3月31日止三个月内,本公司发出
截至2022年6月30日止三个月内,本公司发出
截至2022年6月30日止三个月内,本公司发出
截至2022年6月30日止六个月内,本公司发出
每股基本和完全摊薄亏损
截至2022年6月30日的三个月和六个月的每股基本和完全摊薄亏损的计算是基于普通股股东应占净亏损#美元。
股票期权
本公司于2020年7月9日通过《2020年股票激励计划》(以下简称《股票激励计划》),规定公司董事会可随时酌情向公司董事、高级管理人员、员工和顾问授予包括不可转让股票期权在内的若干股票薪酬奖励,用于购买普通股,但预留供发行的普通股数量不得超过
授予的股票期权可以根据股票期权协议本身规定的条款和条件授予。在行使时,每个股票期权允许持有者购买一股公司普通股或交换公司普通股,而无需支付现金以换取按股票期权协议中规定的公式计算的普通股数量。
50
目录表
在截至2022年6月30日的6个月和截至2021年12月31日的年度内,股票期权的变化如下:
| June 30, 2022 |
| 2021年12月31日 | |||||||
加权 | 加权 | |||||||||
数量 | 平均运动量 | 数量 | 平均值 | |||||||
| 选项 |
| 价格 |
| 选项 |
| 行权价格 | |||
未完成的期权,开始 | | $ | | | $ | | ||||
授予的期权 | | | | | ||||||
行使的期权 |
| ( |
| |
| ( |
| | ||
期权被没收/到期/取消 |
| ( |
| |
| ( |
| | ||
未完成的期权,结束 |
| |
| $ | |
| |
| $ | |
截至2022年6月30日的未偿还股票期权详情如下:
|
|
| 数量 | |||
加权平均 | 选项数量 | 选项 | ||||
行权价格 |
| 合同期限 |
| 杰出的 |
| 可操练 |
$ | | | ||||
$ | | | ||||
$ | | | ||||
$ |
|
| |
| | |
$ |
|
| |
| | |
$ |
|
| |
| | |
$ |
|
| |
| | |
$ |
|
| |
| | |
$ |
|
| |
| | |
$ | | | ||||
$ |
|
| |
| | |
$ | | | ||||
$ | | | ||||
$ | | | ||||
$ | | | ||||
$ | | | ||||
$ |
|
| |
| | |
$ |
|
| |
| | |
$ | | | ||||
$ | | | ||||
$ | | | ||||
$ |
|
| |
| | |
| |
截至2022年6月30日止六个月内已授出之购股权之加权平均授出日期公允价值为$
在截至2022年6月30日的三个月和六个月内,公司确认基于股票的薪酬支出为$
认股权证
在行使时,每份认股权证允许持有人购买一股本公司普通股或交换本公司普通股,而无需支付现金以换取按认股权证协议所载公式计算的普通股数量。
51
目录表
在截至2022年6月30日的6个月和截至2021年12月31日的年度内,认股权证的变化如下:
| June 30, 2022 |
| 2021年12月31日 | |||||||
加权 | 加权 | |||||||||
数量 | 平均值 | 数量 | 平均值 | |||||||
| 认股权证 |
| 行权价格 |
| 认股权证 |
| 行权价格 | |||
未清偿认股权证,开始 | | $ | | | $ | | ||||
已行使认股权证 |
| — |
| — |
| ( |
| | ||
认股权证到期 | ( | | ( | | ||||||
未完成的认股权证,结束 |
| | $ | |
| | $ | |
截至2022年6月30日,所有未到期的权证均可行使。截至2022年6月30日未偿还认股权证详情如下:
| 加权平均 |
| 手令的数目 | |
行权价格 | 合同期限 | 杰出的 | ||
不可转让权证 |
|
| ||
$ | | |||
$ | | |||
可转让认股权证 | ||||
$ | | |||
未完成的认股权证,结束 | |
DSU
DSU是基于股票的奖励,可由公司根据其当前的股票激励计划授予某些符合条件的参与者。每个DSU将发行一股公司普通股或以等值现金向DSU的持有人结算(注9)。
截至2022年6月30日的6个月和截至2021年12月31日的年度,数字显示单位的变动情况如下:
June 30, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||||
加权平均 | 加权平均 | |||||||||
| 数字用户单元数量 |
| 公允价值 | 数字用户单元数量 |
| 公允价值 | ||||
未完成的DSU,开始 |
| | $ | | | $ | | |||
已批准的DSU |
| |
| | |
| | |||
已行使的DSU |
| — |
| — | ( |
| | |||
未完成的DSU,结束 |
| | $ | | | $ | |
截至2022年6月30日,未偿还债务单位的详细情况如下:
加权 | 数量 | ||||||
平均值 | DSU | 数字用户单元数量 | |||||
被视为价值 |
| 合同期限 |
| 杰出的 |
| 可操练 | |
$ | |
|
| |
| |
在截至2022年6月30日的三个月和六个月内,公司确认基于股票的薪酬支出为$
RSU
RSU是基于股票的奖励,可由公司根据其当前的股票激励计划授予某些符合条件的参与者。由于RSU项下的债务将通过发行普通股进行结算,因此RSU被计入以股权结算的股份支付交易。本公司以权益工具于授予当日的公允价值计量权益结算股份交易的成本,并在归属期间的综合损益表及全面损益表中记录。
52
目录表
在截至2022年6月30日的6个月和截至2021年12月31日的年度内,RSU的变化如下:
June 30, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||||
加权平均 | 加权平均 | |||||||||
| RSU数量 |
| 行权价格 |
| RSU数量 |
| 行权价格 | |||
未完成的RSU,开始 |
| | $ | | | $ | | |||
已批准的RSU |
| — |
| — | |
| | |||
行使RSU |
| ( |
| | ( |
| | |||
RSU已过期 | ( | | ( | | ||||||
未完成的RSU,结束 |
| | $ | | | $ | |
截至2022年6月30日尚未偿还贷款单位的详情如下:
| 加权 |
| 数量 |
| |||
平均值 | RSU | RSU数量 | |||||
被视为价值 | 合同期限 | 杰出的 | 可操练 | ||||
$ | |
|
| |
| — |
在截至2022年6月30日的三个月和六个月内,公司确认基于股票的薪酬支出为$
11.一般及行政开支
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 |
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 | |||||
摊销 |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
咨询费 |
| |
| |
| |
| | ||||
保险 | | | | | ||||||||
投资者关系 | | | | | ||||||||
办公费 | | | | | ||||||||
专业费用 | | | | | ||||||||
租金 | | | | | ||||||||
工资 | | | | | ||||||||
基于股份的薪酬费用 | | | | | ||||||||
$ | | $ | | $ | | $ | |
12.研发费用
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 |
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 | |||||
劳工 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
材料 | | | | | ||||||||
基于股份的薪酬费用 | | | | | ||||||||
$ | | $ | | $ | | $ | |
13.销售和营销费用
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 |
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 | |||||
咨询 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
营销 | | | | | ||||||||
薪金和福利 |
| |
| |
| |
| | ||||
基于股份的薪酬费用 | | | | | ||||||||
$ | | $ | | $ | | $ | |
53
目录表
14.分段信息
该公司在以下地区运营
这个
● | 电动汽车.面向大众市场的电动汽车的开发和制造 |
● | 定制汽车-开发和制造高端定制汽车。 |
尚未汇总任何业务部门以形成上述应报告业务部门。
截至2022年6月30日的三个月 | 截至2021年6月30日的三个月 | |||||||||||
定制 | 定制 | |||||||||||
| 电动汽车 |
| 车辆 |
| 电动汽车 |
| 车辆 | |||||
收入 | $ | | $ | | $ | — | $ | | ||||
毛利/(亏损) | ( | ( | — | | ||||||||
运营费用 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
其他项目 |
| ( |
| ( |
| |
| | ||||
当期所得税退还 |
| ( |
| — |
| ( |
| — | ||||
净利润/(亏损) |
| ( |
| ( |
| ( |
| | ||||
外汇换算 | ( | | | ( | ||||||||
综合利润/(亏损) | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | |
截至2022年6月30日的六个月 |
| 截至2021年6月30日的六个月 | ||||||||||
|
| 定制 |
|
| 定制 | |||||||
电动汽车 | 车辆 | 电动汽车 | 车辆 | |||||||||
收入 | $ | | $ | | $ | — | $ | | ||||
毛利/(亏损) |
| ( |
| ( |
| — |
| | ||||
运营费用 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
其他项目 |
| |
| |
| |
| | ||||
当期所得税退还 |
| ( |
| — |
| ( |
| — | ||||
净利润/(亏损) |
| ( |
| ( |
| ( |
| | ||||
外汇换算 |
| ( |
| |
| |
| ( | ||||
综合利润/(亏损) | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | |
June 30, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||||||
定制 | ||||||||||||
| 电动汽车 |
| 定制车辆 |
| 电动汽车 |
| 车辆 | |||||
库存 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
厂房和设备 | | | | | ||||||||
使用权资产 |
| |
| — |
| |
| |
15.关联方交易
关联方余额
应付关联方的余额为$
54
目录表
关键管理人员薪酬
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
| June 30, 2022 |
| June 30, 2021 |
| June 30, 2022 |
| June 30, 2022 | |||||
薪金 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
董事酬金 |
| |
| |
| |
| | ||||
基于股票的薪酬 |
| |
| |
| |
| | ||||
$ | | $ | | $ | | $ | |
16.金融工具和金融风险管理
本公司不同程度地面临各种金融工具相关风险。董事会批准和监督风险管理流程,包括控制和报告结构。风险敞口的类型和管理这种风险敞口的方式如下。
信用风险
信用风险是指金融工具的一方当事人无法履行义务并导致另一方遭受经济损失的风险。该公司对信用风险的主要风险敞口是其银行账户中持有的现金和现金等价物。大部分现金都存在加拿大主要金融机构的银行账户中。由于本公司的大部分现金由一家金融机构持有,因此信用风险集中。这种风险是通过使用主要金融机构来管理的,这些主要金融机构是评级机构确定的高信用质量的金融机构。该公司的次级风险敞口在其应收账款上。这一风险微乎其微,因为应收账款主要包括可退还的政府货物和服务、税金和信用评级较高的主要金融机构的应收利息。
流动性风险
流动资金风险是指公司在到期时无法履行其财务义务的风险。公司有一个规划和预算程序,以帮助确定持续支持公司正常运营需求所需的资金。该公司确保有足够的资金满足其短期业务需求,同时考虑到其预期的运营现金流及其持有的现金和现金等价物。
从历史上看,该公司的资金来源一直是发行股本证券以换取现金,主要是通过私募和公开发行。该公司获得融资的途径总是不确定的。不能保证继续获得可观的股权融资。
55
目录表
以下是公司截至2022年6月30日和2021年12月31日的非衍生金融负债的合同到期日分析。本公司将认股权证衍生负债剔除于表内,因为该等负债以股份结算(见附注9)。
| 在一点之间 | 多过 | |||||||
At June 30, 2022 |
| 一年内 |
| 和五年 |
| 五年 | |||
贸易应付款 | $ | | $ | — | $ | — | |||
应计负债 | | — | — | ||||||
因关联方的原因 | | — | — | ||||||
租赁负债 | | | | ||||||
DSU负债 | — | | — | ||||||
$ | | $ | | $ | |
| 在一点之间 | 多过 | |||||||
2021年12月31日 |
| 一年内 |
| 和五年 |
| 五年 | |||
贸易应付款 | $ | | $ | — | $ | — | |||
应计负债 |
| |
| — |
| — | |||
因关联方的原因 | | — | — | ||||||
租赁负债 | | | | ||||||
DSU负债 |
| — |
| |
| — | |||
$ | | $ | | $ | |
外汇风险
外币风险是指一种金融工具的未来现金流的公允价值因其计价货币与各自的功能货币不同而出现波动的风险。该公司面临货币风险,因为它产生了一些以加元计价的支出,而其功能货币是美元。该公司不对其外汇汇率波动的风险进行对冲。
以下是对以加元计价的金融资产和负债的分析:
| 6月30日, |
| 6月30日, | |||
| 2022 |
| 2021 | |||
现金和现金等价物 | $ | | $ | | ||
受限现金 | | | ||||
应收账款 |
| |
| | ||
租赁负债 | ( | ( | ||||
应付贸易款项和应计负债 |
| ( |
| ( | ||
$ | ( | $ | ( |
根据上述净风险敞口,截至2022年6月30日的六个月,a
利率风险
利率风险是指金融工具未来现金流的公允价值因市场利率变化而波动的风险。本公司面临现金等价物的利率风险,因为这些工具的原始到期日为12个月或更短,因此在续期时可能会受到利率波动的影响。一个
56
目录表
金融工具的分类
综合财务状况表中包括的金融资产如下:
| 6月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
2022 | 2021 | |||||
摊销成本: |
|
| ||||
现金和现金等价物 | $ | | $ | | ||
受限现金 | | | ||||
应收账款 |
| |
| | ||
$ | | $ | |
综合财务状况表中包括的财务负债如下:
| 6月30日, | 十二月三十一日, | ||||
| 2022 |
| 2021 | |||
按摊销成本计算的非衍生金融负债: |
|
| ||||
应付贸易和应计负债 | $ | | $ | | ||
租赁负债 | | | ||||
按公允价值计入损益的衍生金融负债: | ||||||
衍生负债 |
| |
| | ||
$ | | $ | |
公允价值
除按公允价值计量的衍生负债外,本公司金融资产及负债的公允价值与账面价值大致相同。
根据用于估计公允价值的投入的相对可靠性,按公允价值计量的金融工具被归类为公允价值等级中的三个级别之一。公允价值层次结构的三个层次是:
● | 第1级--相同资产或负债在活跃市场的未调整报价; |
● | 第2级--直接或间接可观察到的资产或负债的报价以外的投入;以及 |
● | 第3级--不是基于可观察到的市场数据的投入。 |
于2022年6月30日按公允价值计量的金融负债包括衍生负债,其中包括不可转让权证和配售单位。DSU的公允价值被归类为1级,不可转让权证的公允价值在公允价值层次中归类为2级。
与不可转让权证相关的衍生负债的公允价值是使用Black-Scholes期权定价模型计算的,该模型使用可比较公司的历史波动率作为对未来波动率的估计。在2022年6月30日,如果使用的波动率增加
17.资本管理
本公司的政策是维持雄厚的资本基础,以保障本公司的业务及维持业务的未来发展。公司的资本结构由股权组成。在截至2022年6月30日的六个月内,公司的资本管理方法没有变化。本公司不受任何外部强加的资本要求的约束。
18.承诺
(a) | 截至2022年6月30日,公司有资本承诺将产生额外的$ |
57
目录表
(b) | 本公司致力于为短期租赁和长期租赁支付未来的最低租赁付款。这些租约与其售货亭位置的租金有关。截至2022年6月30日,未计入租赁负债的租赁承诺额详情如下: |
财政年度 |
| 金额 | |
2022 | $ | | |
2023 |
| — | |
2024 |
| — | |
2025 |
| — | |
2026年及以后 |
| — | |
总计 | $ | |
19.后续活动(稍后更新)
2022年6月30日之后,本公司发布了
2022年6月30日之后,本公司发布了
6月30日之后,公司发布了
58