附件99.1

机密

灵魂娱乐鸡汤完成对Redbox Entertainment Inc.的收购。

收购为AVOD、FAST和TVOD领域注重价值的消费者创建了一家娱乐公司,拥有超过4000万名客户忠诚度成员

预计明年收入将增加两倍以上;规模扩大和超过4000万美元的运营协同效应支持加速实现正的自由现金流

在公司已经强大的40,000个流媒体目录的基础上增加了11,000多部电影和电视节目,以及免费直播电视 平台,在数十种设备上提供超过145个免费的广告支持的流媒体电视(FAST)频道和交易性视频点播(TVOD)平台

Redbox的36,000个信息亭将把公司的触点扩展到免费流媒体渠道以外的广告商,并提供新的营销能力以推广原创电影

加伦·C·史密斯被任命为灵魂娱乐公司红盒和鸡汤公司的执行副董事长,娱乐业资深人士乔纳森·卡茨被任命为灵魂娱乐公司鸡汤公司的总裁

科斯 康涅狄格州COB伊利诺伊州奥克布鲁克街,2022年8月11日-心灵鸡汤娱乐公司(纳斯达克:CSSE)今天宣布,该公司已完成对红盒娱乐公司(纳斯达克:RDBX)的收购- 创建一家针对注重价值的消费者的娱乐内容和分销产品。合并后的公司现在提供广告支持的视频点播(AVOD)、超过145个免费的广告支持的流媒体电视(FAST)频道、交易式视频点播(TVOD),以及在全国范围内拥有超过36,000个售货亭的网络,所有这些都由原创影视制作和发行部门提供支持。该公司 预计通过此次收购,收入将增加两倍以上,达到每年约5亿美元。

今天,该公司还宣布任命两名对娱乐和流媒体领域有深刻了解的关键媒体高管,以推动其持续增长。红盒公司前首席执行官加伦·C·史密斯已被任命为红盒公司和灵魂娱乐鸡汤公司的执行副主席。史密斯将负责公司未来的增长计划,包括战略收购。今天还宣布,乔纳森·卡茨被提名为灵魂娱乐鸡汤公司的总裁。卡茨之前曾在斯克里普斯网络公司、卡茨网络公司和特纳广播公司担任高级管理职务。在他的新角色中,Katz将负责公司的运营业务,包括流媒体服务、Redbox售货亭和原创内容工作室。史密斯和卡茨将向灵魂娱乐鸡汤公司董事长兼首席执行官小威廉·J·鲁哈纳汇报工作。

我一直期待着红盒成为Soul娱乐大家庭鸡汤的一部分--今天就是那一天。Redbox品牌 是美国娱乐界的一个固定品牌,现在加入了我们强大的流媒体品牌组合,包括Crackle、Popcornflix和 灵魂鸡汤 娱乐公司董事长兼首席执行官小威廉·J·鲁哈纳说。此次收购给我们带来了立竿见影的规模,将我们的影视库发展到超过51,000项资产,建立了广泛的AVOD、TVOD和快速频道服务,覆盖了数十个平台的数百万观众,并在全国范围内增加了 36,000个售货亭,拥有超过4,000万会员的客户忠诚度计划。这些集体资产为数字娱乐的新时代创造了一个完全形成的流媒体业务 我们预计这将大大提前于我们最初的计划加快我们公司的增长和盈利能力。Redbox的团队令人难以置信,他们将加入一支同样才华横溢的团队,在我们的鸡汤中为灵魂娱乐公司工作。我很高兴地欢迎我们的新同事,并期待着分享更多关于我们未来计划的信息。

经济上令人信服

灵魂鸡汤 预计合并后的公司将在2022年退出,运行率将超过5亿美元的收入和调整后的1-1.5亿美元的EBITDA,并预计在2023年提供超过4,000万美元的年运行率成本协同效应。合并后的公司还看到了许多从其互补资产中获得收入协同效应的机会,包括通过跨AVOD和FAST渠道分发其更大的内容库和制作管道来扩大广告库存,以及增加对原创电影制作的TVOD窗口的访问 。此外,Redbox Kiosk网络和忠诚度计划提供了一个新的营销渠道来推广公司的原创内容产品。

交易细节

鸡肉 灵魂娱乐汤在签约时已经批准了这笔交易。红盒股东于2009年8月9日批准了这项交易。红盒现有股东将获得固定交换比例,即每股红盒股票将获得0.087的A类普通股鸡汤换取灵魂娱乐。正如之前宣布的,灵魂娱乐鸡汤 股东将拥有合并后公司约76.5%的股份,而Redbox股东将在完全稀释的基础上拥有合并后公司约23.5%的股份。

作为这笔交易的一部分,灵魂鸡汤娱乐公司承担了红盒公司未偿还的私募和公开认股权证的义务,包括那些在纳斯达克全球市场交易的认股权证,代码为“RDBXW”。取代前红箱权证的权证将按一对一的基准发行,并使持有人有权在中交所A类普通股行使股份时获得等于(A)须受持有人的红箱权证约束的红箱权证A类普通股股份数目和(B)0.087(“交换比率”)的乘积的 中证A类普通股,并根据交换比率相应调整该认股权证的行使价。于行使认股权证时,将不会发行零碎股份。因此,持有人将被要求交出等值的认股权证,以收购11.494股Redbox A类普通股,以便 在认股权证行使后购买一股中证交易所A类普通股。认股权证的每股行权价将为每股132.18美元。这是通过将前Redbox认股权证当前每股11.50美元的行权价除以 交换比率计算得出的。预计新的公开认股权证将于2022年8月12日(星期五)左右在纳斯达克全球市场开始交易,代码为“CSSEL”。

顾问

古根海姆证券有限责任公司曾担任灵魂娱乐公司鸡汤的财务顾问。格劳巴德·米勒曾担任灵魂娱乐公司鸡汤的法律顾问。PJT Partners和Kroll,LLC担任Redbox的财务顾问。Weil,Gotshal&Manges LLP曾担任Redbox的法律顾问。

电话会议

灵魂娱乐鸡汤的管理层将于美国东部时间今天下午4:30召开投资者电话会议,讨论这笔交易以及灵魂娱乐鸡汤截至2022年6月30日的第二季度业绩。要访问拨入 号码,该公司鼓励参与者通过访问此处的预注册 链接提前注册。

此次电话会议的网络直播也将在Soul Entertainment投资者关系网站的鸡汤活动部分进行: https://ir.cssentertainment.com/.

关于心灵娱乐鸡汤

灵魂鸡汤娱乐公司(纳斯达克代码:CSSE)运营视频点播流媒体服务(VoD)。该公司拥有Crackle Plus,后者拥有并运营各种广告支持的VOD流媒体服务,包括Crackle、灵魂鸡汤和Popcornflix。该公司还通过其Screen Media和1091 Pictures子公司收购和发行视频内容,并通过灵魂电视集团的鸡汤制作原创视频内容。灵魂鸡汤娱乐公司是灵魂鸡汤有限责任公司的子公司,该公司出版著名系列丛书,并以灵魂鸡汤品牌生产超级优质宠物食品。

关于Redbox

红盒娱乐 Inc.(纳斯达克交易前代码:RDBX)是一家领先的娱乐公司,为消费者提供跨数字和物理媒体的各种内容 。该公司运营着快速增长的数字流媒体服务,提供来自好莱坞电影公司和数百个内容合作伙伴的广告支持(AVOD) 和付费电影,以及超过145个免费广告支持的 流媒体电视(FAST)频道。Redbox应用程序可以在主要的娱乐平台上使用,包括Roku设备、联网电视、游戏平台、网络以及iOS和Android设备。Redbox还在美国各地的数千个零售地点运营其广受欢迎的售货亭 -让消费者能够负担得起的方式获得最新的娱乐。该公司通过其红盒娱乐™标签制作、获取和发行电影,为通过红盒的数字和物理服务以及通过第三方数字服务发行的人才主导的电影提供版权。Redbox总部位于芝加哥郊外,在洛杉矶和西雅图设有办事处。欲了解更多信息,请访问www.redbox.com。

前瞻性陈述

本次沟通涉及灵魂鸡汤娱乐公司(“CSSE”)和红盒娱乐公司(“RDBX”)之间的业务合并交易。本新闻稿包含联邦证券法 所指的“前瞻性陈述”。前瞻性陈述涉及各种主题,包括对拟议交易的预期效益的预测,拟议交易对合并后组织的业务和未来财务和经营业绩的预期影响,以及拟议交易产生协同效应的预期数额和时间。非历史事实的陈述,包括有关CSSE和RDBX的信念、计划和预期的陈述,均为前瞻性陈述。 此类陈述基于CSSE和RDBX的当前预期,受多种因素和不确定性的影响,可能会导致实际结果与前瞻性陈述中描述的大不相同。前瞻性陈述 经常包含诸如“预期”、“预期”、“打算”、“计划”、“相信”、“将会”、“估计”、“将会”、“目标”等词语以及类似的表述,以及这些词语的变体或 否定。以下重要因素和不确定性等可能导致实际结果与这些前瞻性表述中描述的大不相同:新冠肺炎疫情持续时间、范围和影响的不确定性;政治和经济不确定性,包括全球经济状况或信贷和金融市场的稳定;消费者信心的侵蚀和客户支出的下降;原材料和服务的不可用, 供应商或制造能力;地理范围或产品或客户组合的变化;出口分类、进出口法规或关税和关税的变化;CSSE或RDBX根据当前税法对其预期税率估计的变化 ;CSSeS成功整合RDBX业务和技术的能力;拟议交易的预期收益和协同效应以及合并后公司的增长前景可能无法及时完全实现或根本无法实现的风险;诉讼事项中的不利结果,包括与拟议交易相关的潜在诉讼;CSSE或RDBX 无法留住和聘用关键人员的风险;业务合作伙伴的反应和交易完成导致的留任;CSSE普通股长期价值的不确定性;以及管理层在交易相关事务上的时间转移。这些风险以及与拟议交易相关的其他风险包括在与该交易相关的S-4表格注册声明和提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的委托书/招股说明书中。虽然此处列出的因素清单和将在表格S-4的登记说明中列出的因素清单被认为具有代表性,但任何此类清单都不应被认为是所有潜在风险和不确定性的完整陈述。有关可能导致实际结果与前瞻性陈述中描述的结果大不相同的其他因素的更多信息,请参阅证交所和大德意志银行各自的定期报告和其他提交给美国证券交易委员会的文件 , 包括CSSE和RDBX最近的Form 10-Q季度报告和Form 10-K年度报告中包含的风险因素。前瞻性陈述代表管理层目前的预期,具有内在的不确定性 ,仅在本文发布之日作出。除法律另有规定外,CSSE和RDBX均不承担或承担任何义务更新 任何前瞻性陈述,无论是作为新信息的结果,还是反映后续事件或情况或其他情况。

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