展品99.3
TripAdvisor细分市场报告更新备忘录
2022年8月4日
正如在之前的股东信中提到的那样，我们一直在评估我们部门信息的变化。本季度，即2022年第二季度，我们将在新的部门结构下披露我们的财务信息。为确保您有一个比较的基础，附上的是部门财务数据，从2019年第一季度开始，已在新的部门结构中按季度重新预测。
新报道
我们现在报告三个可报告的细分市场，TripAdvisor Core、Viator和TheFork，我们将包括公司和消除类别。更改的摘要如下：
TripAdvisor核心
维克托
The Fork
淘汰
其他考虑事项
下表描述了更新的分部的收入和费用构成以及与以前分部的关系，下一页提供了为某些先前期间重新计算的更新的分部财务。
TripAdvisor核心细分市场 |
与前一细分市场的关系 |
|
描述 |
|
收入 |
TripAdvisor品牌酒店 |
以前包含在传统HM&P部门中 |
|
前TripAdvisor品牌酒店收入线 |
|
TripAdvisor显示和平台 |
以前包含在传统HM&P部门中 |
|
以前的传统显示器和平台收入线 |
|
TripAdvisor体验与就餐 |
以前包括在传统的E&D部门收入中 |
|
TripAdvisor餐饮服务收入 |
|
其他 |
其他收入 |
|
包括来自遗留其他线路的所有收入(邮轮、租赁、航班和汽车) |
费用 |
TripAdvisor细分市场费用 |
以前包括在传统HM&P部门的费用 |
|
|
|
|
以前包括在遗产其他中的费用 |
|
|
|
|
以前包括在传统E&D部门的某些费用 |
>> |
为支持TripAdvisor体验和餐饮收入线而产生的直接成本和人员成本 |
|
|
|
|
|
Viator段 |
与前一细分市场的关系 |
|
描述 |
|
收入 |
Viator收入 |
所有体验收入，以前包括在传统的E&D部门 |
|
|
费用 |
Viator细分市场费用 |
以前包括在传统E&D部门的某些费用 |
>> |
所有与Viator有关的费用，包括为TripAdvisor上产生的、由Viator履行的预订向TripAdvisor支付的联属营销费用，以及某些公司成本的分摊 |
|
|
|
|
|
THEFORK段 |
与前一细分市场的关系 |
|
描述 |
|
收入 |
The Fork收入 |
与分叉销售点相关的收入，以前包括在传统的E&D部门 |
|
|
费用 |
分叉部门的费用 |
以前包括在传统E&D部门的某些费用 |
>> |
所有与TheFork相关的费用，包括为TripAdvisor上产生的、由TheFork完成的预订向TripAdvisor支付的联属营销费用，以及某些公司成本的分配 |
|
|
|
|
|
段间剔除(1) |
与前一细分市场的关系 |
|
描述 |
|
收入 |
TripAdvisor体验与餐饮收入 |
以前包括在传统的E&D部门中，作为部门内淘汰 |
>> |
取消TripAdvisor从Viator和TheFork收到的关联营销费用确认的收入 |
费用 |
|
以前作为部门内抵销计入传统E&D部门的某些费用 |
>> |
从Viator和TheFork中扣除的费用，相当于TripAdvisor收到的联属营销费用 |
|
|
|
|
|
(1)分部之间的收入和费用在合并时被冲销。抵销会对调整后的EBITDA产生净中性影响。 |
||||
(百万元，百分率除外) |
Q1 2019 |
Q2 2019 |
Q3 2019 |
Q4 2019 |
19财年 |
|
Q1 2020 |
Q2 2020 |
Q3 2020 |
Q4 2020 |
2020财年 |
|
Q1 2021 |
Q2 2021 |
Q3 2021 |
Q4 2021 |
21财年 |
|
Q1 2022 |
Q2 2022 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
TripAdvisor核心细分市场收入 |
317 |
327 |
323 |
256 |
1,223 |
|
223 |
53 |
114 |
94 |
483 |
|
107 |
184 |
212 |
162 |
665 |
|
191 |
274 |
as % of 2019 |
|
|
|
|
|
|
70% |
16% |
35% |
37% |
39% |
|
34% |
56% |
66% |
63% |
54% |
|
60% |
84% |
TripAdvisor品牌酒店 |
216 |
211 |
197 |
155 |
779 |
|
137 |
31 |
67 |
57 |
292 |
|
74 |
131 |
143 |
103 |
451 |
|
135 |
188 |
as % of 2019 |
|
|
|
|
|
|
63% |
15% |
34% |
37% |
37% |
|
34% |
62% |
73% |
66% |
58% |
|
63% |
89% |
显示和平台 |
38 |
43 |
41 |
39 |
161 |
|
32 |
7 |
13 |
17 |
69 |
|
14 |
26 |
29 |
29 |
98 |
|
26 |
37 |
as % of 2019 |
|
|
|
|
|
|
84% |
16% |
32% |
44% |
43% |
|
37% |
60% |
71% |
74% |
61% |
|
68% |
86% |
TripAdvisor体验与用餐(1) |
21 |
30 |
36 |
30 |
117 |
|
28 |
8 |
16 |
14 |
65 |
|
12 |
16 |
23 |
20 |
70 |
|
20 |
35 |
as % of 2019 |
|
|
|
|
|
|
133% |
27% |
44% |
47% |
56% |
|
57% |
53% |
64% |
67% |
60% |
|
95% |
117% |
其他 |
42 |
43 |
49 |
32 |
166 |
|
26 |
7 |
18 |
6 |
57 |
|
7 |
11 |
17 |
10 |
46 |
|
10 |
14 |
as % of 2019 |
|
|
|
|
|
|
62% |
16% |
37% |
19% |
34% |
|
17% |
26% |
35% |
31% |
28% |
|
24% |
33% |
TripAdvisor核心细分市场调整EBITDA |
118 |
131 |
129 |
98 |
476 |
|
73 |
(35) |
27 |
(3) |
64 |
|
7 |
49 |
73 |
49 |
177 |
|
55 |
116 |
调整EBITDA利润率 |
37% |
40% |
40% |
38% |
39% |
|
33% |
-66% |
24% |
-3% |
13% |
|
7% |
27% |
34% |
30% |
27% |
|
29% |
42% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Viator细分市场 |
44 |
85 |
97 |
61 |
288 |
|
36 |
1 |
9 |
8 |
55 |
|
12 |
40 |
73 |
59 |
184 |
|
56 |
136 |
as % of 2019 |
|
|
|
|
|
|
82% |
1% |
9% |
13% |
19% |
|
27% |
47% |
75% |
97% |
64% |
|
127% |
160% |
Viator Segment Adj.EBITDA |
(23) |
(2) |
1 |
(4) |
(28) |
|
(24) |
(18) |
(13) |
(16) |
(72) |
|
(14) |
(13) |
1 |
(6) |
(31) |
|
(20) |
0 |
调整EBITDA利润率 |
-52% |
-2% |
1% |
-7% |
-10% |
|
-67% |
-1800% |
-144% |
-200% |
-131% |
|
-117% |
-33% |
1% |
-10% |
-17% |
|
-36% |
0% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
The Fork细分市场 |
28 |
31 |
34 |
35 |
127 |
|
31 |
6 |
32 |
17 |
86 |
|
7 |
18 |
30 |
30 |
85 |
|
26 |
32 |
as % of 2019 |
|
|
|
|
|
|
111% |
19% |
94% |
49% |
68% |
|
25% |
58% |
88% |
86% |
67% |
|
93% |
103% |
The Fork Segment Adj.EBITDA |
(6) |
(1) |
(1) |
(2) |
(10) |
|
(9) |
(21) |
1 |
(14) |
(43) |
|
(19) |
(11) |
(2) |
(14) |
(46) |
|
(8) |
(7) |
调整EBITDA利润率 |
-21% |
-3% |
-3% |
-6% |
-8% |
|
-29% |
-350% |
3% |
-82% |
-50% |
|
-271% |
-61% |
-7% |
-47% |
-54% |
|
-31% |
-22% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
部门间收入抵销(1) |
(13) |
(21) |
(26) |
(17) |
(78) |
|
(12) |
(1) |
(4) |
(3) |
(20) |
|
(3) |
(7) |
(12) |
(10) |
(32) |
|
(11) |
(25) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
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|
|
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|
|
|
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|
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|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
综合收入 |
376 |
422 |
428 |
335 |
1,560 |
|
278 |
59 |
151 |
116 |
604 |
|
123 |
235 |
303 |
241 |
902 |
|
262 |
417 |
as % of 2019 |
|
|
|
|
|
|
74% |
14% |
35% |
35% |
39% |
|
33% |
56% |
71% |
72% |
58% |
|
70% |
99% |
综合调整EBITDA(2) |
89 |
128 |
129 |
92 |
438 |
|
40 |
(74) |
15 |
(33) |
(51) |
|
(26) |
25 |
72 |
29 |
100 |
|
27 |
109 |
调整EBITDA保证金(3) |
24% |
30% |
30% |
27% |
28% |
|
14% |
-125% |
10% |
-28% |
-8% |
|
-21% |
11% |
24% |
12% |
11% |
|
10% |
26% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
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|
|
公认会计准则净收益(亏损)(4) |
26 |
34 |
50 |
15 |
126 |
|
(16) |
(153) |
(48) |
(73) |
(289) |
|
(80) |
(40) |
1 |
(29) |
(148) |
|
(34) |
31 |
公认会计准则净收益(亏损)利润率 |
7% |
8% |
12% |
4% |
8% |
|
-6% |
-259% |
-32% |
-63% |
-48% |
|
-65% |
-17% |
0% |
-12% |
-16% |
|
-13% |
7% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
(1)本表所示TripAdvisor核心部门内的TripAdvisor体验和餐饮收入是部门间(公司间)收入总额，在综合基础上剔除。抵销会对调整后的EBITDA产生净中性影响。 |
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(2)综合调整后EBITDA为非公认会计准则财务计量。有关这一指标与最直接可比的公认会计准则指标的对账，请参阅我们投资者关系网站http://ir.tripadvisor.com.上的补充财务中提供的对账。 |
||||||||||||||||||||
(3)TripAdvisor将“合并调整后EBITDA利润率”定义为合并调整后EBITDA除以收入。 |
||||||||||||||||||||
(4)这一数额反映了我们在列报期间的综合GAAP净收益(亏损)。TripAdvisor不按部门计算或报告净收益(亏损)。 |
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注：由于四舍五入，数字之和可能不等于总数 |
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联系方式：ir@tripvisor.com
Trip-G