WRLD-20201231
00001083853/312021Q3错误美国-GAAP：会计标准更新201605成员美国-GAAP：会计标准更新201613成员美国-GAAP：会计标准更新201613成员P3Y00001083852020-04-012020-12-31Xbrli：共享00001083852021-01-29Iso4217：美元00001083852020-12-3100001083852020-03-31Iso4217：美元Xbrli：共享00001083852020-10-012020-12-3100001083852019-10-012019-12-3100001083852019-04-012019-12-310000108385美国-GAAP：CommonStockMember2020-09-300000108385Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2020-09-300000108385美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-09-3000001083852020-09-300000108385美国-GAAP：CommonStockMember2020-10-012020-12-310000108385Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2020-10-012020-12-310000108385美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-10-012020-12-310000108385美国-GAAP：CommonStockMember2020-12-310000108385Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2020-12-310000108385美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-12-310000108385美国-GAAP：CommonStockMember2019-09-300000108385Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2019-09-300000108385美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2019-09-3000001083852019-09-300000108385美国-GAAP：CommonStockMember2019-10-012019-12-310000108385Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2019-10-012019-12-310000108385美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2019-10-012019-12-310000108385美国-GAAP：CommonStockMember2019-12-310000108385Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2019-12-310000108385美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2019-12-3100001083852019-12-310000108385美国-GAAP：CommonStockMember2020-03-310000108385Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2020-03-310000108385美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-03-310000108385美国-GAAP：CommonStockMember2020-04-012020-12-310000108385美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-04-012020-12-310000108385Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2020-04-012020-12-3100001083852019-04-012020-03-310000108385Srt:CumulativeEffectPeriodOfAdoptionAdjustmentMember2020-03-310000108385美国-GAAP：CommonStockMember2019-03-310000108385Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2019-03-310000108385美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2019-03-3100001083852019-03-310000108385美国-GAAP：CommonStockMember2019-04-012019-12-310000108385美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2019-04-012019-12-310000108385Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2019-04-012019-12-31世界：建筑00001083852020-07-012020-09-300000108385SRT：场景先前报告的成员2019-10-012019-12-310000108385SRT：重新调整成员2019-10-012019-12-310000108385SRT：场景先前报告的成员2019-04-012019-12-310000108385SRT：重新调整成员2019-04-012019-12-3100001083852020-04-012020-04-010000108385美国-GAAP：会计标准更新201613成员2020-04-010000108385Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember美国-GAAP：公允价值输入级别1成员2020-12-310000108385Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember美国-GAAP：公允价值输入级别1成员2020-12-310000108385Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember美国-GAAP：公允价值输入级别1成员2020-03-310000108385Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember美国-GAAP：公允价值输入级别1成员2020-03-310000108385美国-公认会计准则：公允价值输入级别3成员Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2020-12-310000108385美国-公认会计准则：公允价值输入级别3成员Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember2020-12-310000108385美国-公认会计准则：公允价值输入级别3成员Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2020-03-310000108385美国-公认会计准则：公允价值输入级别3成员Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember2020-03-310000108385Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2020-12-310000108385Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2020-12-310000108385Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2020-03-310000108385Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2020-03-310000108385US-GAAP：公允价值输入级别2成员Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2020-12-310000108385Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberUS-GAAP：公允价值输入级别2成员2020-12-310000108385US-GAAP：公允价值输入级别2成员Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2020-03-310000108385Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberUS-GAAP：公允价值输入级别2成员2020-03-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember全球：A0至5个月成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember全球：A18至35个月成员Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：A60MonthsMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember2020-12-310000108385美国-GAAP：会计标准更新201613成员2020-06-300000108385美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员US-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385美国-GAAP：消费者贷款会员美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员US-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMemberUS-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMemberUS-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberUS-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385US-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385美国-GAAP：消费者贷款会员US-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMemberUs-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：TaxAdvanceLoanMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员US-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385美国-GAAP：消费者贷款会员世界：ContractualBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员US-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMemberUS-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMemberUS-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMemberUS-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMemberUS-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385美国-GAAP：消费者贷款会员世界：ContractualBasisMemberUS-GAAP：Consumer PortfolioSegmentMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember世界：ContractualBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMemberUs-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：TaxAdvanceLoanMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember世界：ContractualBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember全球：A0至5个月成员美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：RecencyBasisMember全球：A0至5个月成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember全球：A0至5个月成员Us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember全球：A0至5个月成员世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember全球：A0至5个月成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：RecencyBasisMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：TotalPastDueMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember全球：A18至35个月成员美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：RecencyBasisMember全球：A18至35个月成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember全球：A18至35个月成员Us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember全球：A18至35个月成员世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385全球：A18至35个月成员世界：RecencyBasisMember2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员世界：RecencyBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：A36至59个月成员世界：RecencyBasisMember2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员世界：RecencyBasisMember世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员世界：RecencyBasisMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：A60MonthsMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：RecencyBasisMember世界：A60MonthsMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：A60MonthsMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：A60MonthsMember世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：A60MonthsMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：TaxAdvanceLoanMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：TaxAdvanceLoanMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：RecencyBasisMember世界：TaxAdvanceLoanMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：TaxAdvanceLoanMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：TaxAdvanceLoanMember世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：TaxAdvanceLoanMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：RecencyBasisMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385世界：RecencyBasisMember2020-12-31Xbrli：纯0000108385世界：ContractualBasisMember全球：A0至5个月成员美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember全球：A0至5个月成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember全球：A0至5个月成员2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember全球：A0至5个月成员Us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember全球：A0至5个月成员世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember全球：A0至5个月成员2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember世界：TotalPastDueMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385全球：A18至35个月成员世界：ContractualBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385全球：A18至35个月成员Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember全球：A18至35个月成员世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385全球：A18至35个月成员世界：ContractualBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385全球：A18至35个月成员世界：ContractualBasisMember世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385全球：A18至35个月成员世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员世界：ContractualBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：A36至59个月成员世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员世界：ContractualBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员世界：ContractualBasisMember世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember世界：A60MonthsMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember世界：A60MonthsMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember世界：A60MonthsMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember世界：A60MonthsMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember世界：A60MonthsMember世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385世界：A60MonthsMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember世界：ContractualBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：TaxAdvanceLoanMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：TaxAdvanceLoanMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember世界：ContractualBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember世界：ContractualBasisMember世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember世界：TotalPastDueMember2020-12-310000108385世界：ContractualBasisMember2020-12-310000108385全球：A0至5个月成员2020-12-310000108385全球：A0至5个月成员2020-03-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember全球：A0至5个月成员2020-12-310000108385全球：A0至5个月成员2020-04-012020-12-310000108385世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385世界：A6至17个月成员2020-03-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：A6至17个月成员2020-12-310000108385世界：A6至17个月成员2020-04-012020-12-310000108385全球：A18至35个月成员2020-12-310000108385全球：A18至35个月成员2020-03-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember全球：A18至35个月成员2020-12-310000108385全球：A18至35个月成员2020-04-012020-12-310000108385世界：A36至59个月成员2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员2020-03-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：A36至59个月成员2020-12-310000108385世界：A36至59个月成员2020-04-012020-12-310000108385世界：A60MonthsMember2020-12-310000108385世界：A60MonthsMember2020-03-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：A60MonthsMember2020-12-310000108385世界：A60MonthsMember2020-04-012020-12-310000108385世界：TaxAdvanceLoanMember2020-03-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：TaxAdvanceLoanMember2020-12-310000108385世界：非应计状态成员2020-12-310000108385世界：非应计状态成员2020-03-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember2020-12-310000108385Wrld:LoansIndividuallyEvaluatedForImpairmentMember2020-03-310000108385Wrld:LoansCollectivelyEvaluatedForImpairmentMember2020-03-310000108385Wrld:LoansIndividuallyEvaluatedForImpairmentMember2019-12-310000108385Wrld:LoansCollectivelyEvaluatedForImpairmentMember2019-12-310000108385Wrld：Consumer LoansNonBankruptAccountsMember2020-03-310000108385Wrld：Consumer LoansNonBankruptAccountsMember2019-12-310000108385Wrld：Consumer LoansBankruptAccountsMember2020-03-310000108385Wrld：Consumer LoansBankruptAccountsMember2019-12-310000108385美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2020-03-310000108385美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2019-12-310000108385Us-gaap:NonperformingFinancingReceivableMember2020-03-310000108385Us-gaap:NonperformingFinancingReceivableMember2019-12-310000108385世界：新借款人成员2020-03-310000108385世界：新借款人成员2019-12-310000108385世界：FormerBorrowerMember2020-03-310000108385世界：FormerBorrowerMember2019-12-310000108385世界：RefinanceMember2020-03-310000108385世界：RefinanceMember2019-12-310000108385世界：拖欠RefinanceMember2020-03-310000108385世界：拖欠RefinanceMember2019-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember2020-03-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember2019-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember2020-03-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：ContractualBasisMember2019-12-310000108385世界：ContractualBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-03-310000108385世界：ContractualBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2019-12-310000108385世界：ContractualBasisMember世界：TotalPastDueMember2020-03-310000108385世界：ContractualBasisMember世界：TotalPastDueMember2019-12-310000108385世界：ContractualBasisMember2020-03-310000108385世界：ContractualBasisMember2019-12-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2020-03-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivables30To59DaysPastDueMember2019-12-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：RecencyBasisMember2020-03-310000108385Us-gaap:FinancingReceivables60To89DaysPastDueMember世界：RecencyBasisMember2019-12-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2020-03-310000108385世界：RecencyBasisMemberUs-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2019-12-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：TotalPastDueMember2020-03-310000108385世界：RecencyBasisMember世界：TotalPastDueMember2019-12-310000108385世界：RecencyBasisMember2020-03-310000108385世界：RecencyBasisMember2019-12-310000108385SRT：最小成员数2020-12-310000108385SRT：最大成员数2020-12-310000108385世界：南卡罗来纳州格林维尔成员2019-05-310000108385美国-GAAP：员工股票期权成员2020-12-310000108385SRT：最大成员数美国-GAAP：员工股票期权成员2020-04-012020-12-310000108385美国-GAAP：员工股票期权成员SRT：最小成员数2020-04-012020-12-310000108385美国-公认会计准则：受限的股票成员2020-04-012020-12-310000108385世界：目标1成员2020-04-012020-12-310000108385世界：目标2成员2020-04-012020-12-31世界：分期付款0000108385美国-公认会计准则：受限的股票成员2020-12-310000108385世界：服务选项成员2020-12-310000108385世界：服务选项成员2020-04-012020-12-310000108385US-GAAP：PerformanceSharesMember2020-04-012020-12-310000108385世界：目标3成员2020-04-012020-12-310000108385美国-GAAP：员工股票期权成员2020-03-310000108385美国-GAAP：员工股票期权成员2020-04-012020-12-310000108385美国-GAAP：员工股票期权成员2020-10-012020-12-310000108385美国-GAAP：员工股票期权成员2019-10-012019-12-310000108385美国-GAAP：员工股票期权成员2019-04-012019-12-310000108385美国-公认会计准则：受限的股票成员2019-04-012019-12-310000108385美国-公认会计准则：受限的股票成员2020-03-310000108385美国-公认会计准则：受限的股票成员2020-10-012020-12-310000108385美国-公认会计准则：受限的股票成员2019-10-012019-12-310000108385美国-GAAP：股权证券成员2020-10-012020-12-310000108385美国-GAAP：股权证券成员2019-10-012019-12-310000108385美国-GAAP：股权证券成员2020-04-012020-12-310000108385美国-GAAP：股权证券成员2019-04-012019-12-31世界：收购0000108385Us-gaap:SeriesOfIndividuallyImmaterialBusinessAcquisitionsMember2020-12-310000108385Us-gaap:SeriesOfIndividuallyImmaterialBusinessAcquisitionsMember2019-12-310000108385美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-12-310000108385美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-04-012020-12-310000108385美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-10-012020-12-31



美国
证券交易委员会
华盛顿特区，20549

__________________________________
 形式10-Q
__________________________________

(马克一)

☒根据1934年《证券交易法》第13或15(D)节提交的季度报告

在截至本季度末的季度内2020年12月31日
或
☐根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条提交的过渡报告

由_年至_年的过渡期
 
佣金档案号：000-19599

世界认可公司(World Accept Corp)演讲
(注册人的确切姓名与其章程中指定的名称相同。)

南卡罗来纳州
 57-0425114
(成立为法团或组织的州或其他司法管辖区) (国际税务局雇主识别号码)

南大街104号
格林维尔,南卡罗来纳州29601
(主要行政办公室地址)
(邮政编码)

(864)298-9800
(注册人电话号码，包括区号)

根据该法第12(B)条登记的证券：
每一类的名称商品代号每间交易所的注册名称
普通股，无面值世界
这个纳斯达克股票市场有限责任公司
(纳斯达克全球精选市场)
 
用复选标记表示注册人(1)是否已在过去12个月内提交了1934年证券交易法第13条或第15(D)节要求提交的所有报告(或提交报告的时间短于注册人提交此类报告的时间)，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是x编号：¨

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是x不是的¨
1

 
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的申报公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中对“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。

大型加速文件服务器☒加速文件管理器☐
  
非加速文件管理器☐小型报表公司☐
新兴成长型公司☐

如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易法第13(A)条提供的任何新的或修订的财务会计准则。o

用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。是☐*否x

截至2021年1月29日，发行人无面值普通股流通股数量为6,804,681.

2

世界承兑公司
表格10-Q

目录

项目编号目录页
定义术语词汇表
4
第一部分-财务信息 
1.合并财务报表(未经审计)：
5
 截至2020年12月31日和2020年3月31日的合并资产负债表
5
 截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月和九个月的综合经营报表
6
 截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月和九个月的股东权益综合报表
7
 截至2020年12月31日和2019年12月31日的9个月合并现金流量表
9
 合并财务报表附注
10
2.管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析
29
3.关于市场风险的定量和定性披露
40
4.管制和程序
40
第二部分-其他资料
1.法律程序
41
1A.危险因素
41
2.未登记的股权证券销售和收益的使用
42
3.高级证券违约
42
4.矿场安全资料披露
42
5.其他资料
42
6.陈列品
42
展品索引
43
签名
44

介绍性说明：请注意：如本文所用，“公司”、“我们”、“我们”或类似的表述包括世界验收公司及其每一家子公司，除非另有明确说明或上下文另有要求，否则仅包括世界验收公司。本报告中提及的“2021财年”是指公司截至2021年3月31日的财政年度；本报告中提及的“2020财年”是指公司截至2020年3月31日的财政年度；所有提及的“2019年财政年度”是指公司的

3
目录
定义术语词汇表

本报告通篇可能使用以下术语，包括合并财务报表和相关附注。

术语定义
ASU会计准则更新
CECL当前预期信用损失
首席执行官首席执行官
首席财务官首席财务官
CFPB美国消费者金融保护局
赔偿委员会薪酬和股票期权委员会
客户任期自公司首次为客户提供服务以来的年数
美国司法部美国司法部
EBITDA扣除利息、税项、折旧和摊销前的收益
《交易所法案》经修订的1934年证券交易法
FASB财务会计准则委员会
G&A一般和行政
公认会计原则美国公认会计原则
国税局美国国税局
伦敦银行间同业拆借利率伦敦银行间同业拆借利率
选项测算期绩效期权有资格授予的6.5年绩效期间，自2018年9月30日开始至2025年3月31日结束，并经业绩补偿委员会认证
PCD信用恶化的购入资产
性能选项基于业绩的股票期权
绩效份额测算期从2018年9月30日开始至2025年3月31日结束的6.5年绩效期间，绩效股票有资格在此期间归属，并经业绩补偿委员会认证
业绩股基于服务和业绩的限制性股票奖励
康复率拖欠91天或以上未注销的百分比
限制性股票基于服务的限制性股票奖励
证交会美国证券交易委员会
服务选项基于服务的股票期权
塔尔预缴税金贷款

4
目录
第一部分：财务信息

世界验收公司
和子公司
综合资产负债表
(未经审计)
 2020年12月31日2020年3月31日
资产  
现金和现金等价物$9,690,662 $11,618,922 
应收贷款总额1,264,530,315 1,209,871,366 
更少：  
未赚取利息、保险费和手续费(335,055,919)(308,980,724)
信贷损失拨备(113,467,361)(96,487,856)
应收贷款净额816,007,035 804,402,786 
使用权资产(附注6)93,144,480 101,686,918 
财产和设备，净额26,382,402 24,761,108 
递延所得税，净额26,507,211 23,257,985 
其他资产，净额28,896,627 28,547,950 
商誉7,370,791 7,370,791 
无形资产，净额24,886,162 24,448,477 
持有待售资产(附注2)1,143,528 3,991,498 
总资产$1,034,028,898 $1,030,086,435 
 
负债与股东权益  
负债：  
应付优先票据$539,600,000 $451,100,000 
应付所得税852,920 4,965,302 
租赁责任(附注6)94,384,535 102,759,386 
应付账款和应计费用40,329,254 59,298,680 
总负债675,166,709 618,123,368 
承付款和或有事项(附注6和12)
股东权益：  
优先股，不是的授权的面值5,000,000, 不是的已发行或已发行股份
— — 
普通股，不是的授权的面值95,000,000已发行和已发行的股票6,765,778和7,807,834股票分别于2020年12月31日和2020年3月31日
— — 
额外实收资本240,805,369 227,214,577 
留存收益118,056,820 184,748,490 
股东权益总额358,862,189 411,963,067 
总负债和股东权益$1,034,028,898 $1,030,086,435 

请参阅合并财务报表附注。

5
目录
世界验收公司
和子公司
合并业务报表
(未经审计)

截至12月31日的三个月，截至12月31日的9个月，
2020201920202019
收入：  
利息和手续费收入$114,885,857 $130,224,337 $333,632,164 $379,225,518 
保险收入、净收入和其他收入16,059,793 16,771,747 45,621,340 47,785,665 
总收入130,945,650 146,996,084 379,253,504 427,011,183 
费用：   
信贷损失准备金28,857,443 55,219,470 80,608,470 149,478,577 
一般和行政费用：  
人员46,699,999 49,375,486 138,154,915 151,445,733 
入住率和设备15,058,226 13,544,378 41,755,200 40,455,146 
广告6,660,129 8,181,106 14,527,909 20,560,667 
无形资产摊销1,377,250 1,390,934 4,045,496 3,603,528 
其他8,079,467 18,065,823 26,292,070 34,721,399 
一般和行政费用总额77,875,071 90,557,727 224,775,590 250,786,473 
利息支出7,304,531 7,130,178 18,759,198 17,861,323 
总费用114,037,045 152,907,375 324,143,258 418,126,373 
所得税前收入(亏损)16,908,605 (5,911,291)55,110,246 8,884,810 
所得税2,417,999 356,293 11,711,371 4,030,821 
净收益(亏损)$14,490,606 $(6,267,584)$43,398,875 $4,853,989 
每股普通股净收益(亏损)：   
基本型$2.32 $(0.87)$6.58 $0.62 
稀释$2.25 $(0.87)$6.44 $0.59 
加权平均已发行普通股：  
基本型6,233,961 7,220,938 6,593,135 7,842,689 
稀释6,452,385 7,220,938 6,743,649 8,163,307 

请参阅合并财务报表附注。

6
目录
世界验收公司
和子公司
合并股东权益报表
(未经审计)
截至2020年12月31日的三个月
普通股
股份额外实收资本留存收益总股东权益
2020年9月30日的余额7,002,080 $237,547,566 129,727,585 367,275,151 
行使股票期权所得收益18,205 1,248,999 — 1,248,999 
普通股回购(238,452)— (26,161,371)(26,161,371)
股票期权计划下的限制性普通股费用，扣除注销后的净额($2,889,656)
(16,055)1,154,157 — 1,154,157 
股票期权费用— 854,647 — 854,647 
净收入— — 14,490,606 14,490,606 
2020年12月31日的余额6,765,778 $240,805,369 118,056,820 358,862,189 

截至2019年12月31日的三个月
普通股
股份额外实收资本留存收益总股东权益
2019年9月30日的余额7,945,842 $218,135,573 175,101,637 393,237,210 
行使股票期权所得收益13,709 935,877 — 935,877 
普通股回购— — — — 
股票期权计划下的限制性普通股费用，扣除注销后的净额($4,229,509)
(27,538)933,268 — 933,268 
股票期权费用— 1,168,033 — 1,168,033 
净损失— — (6,267,584)(6,267,584)
2019年12月31日的余额7,932,013 $221,172,751 168,834,053 390,006,804 

截至2020年12月31日的9个月
普通股
股份额外实收资本留存收益总股东权益
2020年3月31日的余额7,807,834 $227,214,577 184,748,490 $411,963,067 
行使股票期权所得收益33,776 2,255,824 — 2,255,824 
普通股回购(1,024,870)— (88,848,296)(88,848,296)
股票期权计划下的限制性普通股费用，扣除注销后的净额($3,173,735)
(50,962)8,347,347 — 8,347,347 
股票期权费用— 2,987,621 — 2,987,621 
采用ASC 326的累积效果— — (21,242,249)(21,242,249)
净收入— — 43,398,875 43,398,875 
2020年12月31日的余额6,765,778 $240,805,369 118,056,820 $358,862,189 

7
目录
截至2019年12月31日的9个月
普通股
股份额外实收资本留存收益总股东权益
2019年3月31日的余额9,284,118 $198,125,649 353,990,976 $552,116,625 
行使股票期权所得收益69,181 4,589,974 — 4,589,974 
普通股回购(1,392,180)— (190,010,912)(190,010,912)
股票期权计划下的限制性普通股费用，扣除注销后的净额($4,476,159)
(29,106)14,062,985 — 14,062,985 
股票期权费用— 4,394,143 — 4,394,143 
净收入— — 4,853,989 4,853,989 
2019年12月31日的余额7,932,013 $221,172,751 168,834,053 $390,006,804 

请参阅合并财务报表附注。

8
目录
世界验收公司
和子公司
综合现金流量表
(未经审计)
截至12月31日的9个月，
 20202019
经营活动的现金流：  
净收入$43,398,875 $4,853,989 
将净收入与经营活动提供的净现金收入进行调整：  
无形资产摊销4,045,496 3,603,528 
历史税收抵免投资摊销1,302,288 434,096 
债务发行成本摊销489,582 389,445 
信贷损失准备金80,608,470 149,478,577 
折旧7,294,907 5,268,517 
持有待售资产的出售损失37,579 — 
出售财产和设备的收益(153,338)(106,703)
递延所得税优惠4,136,893 (5,080,919)
与股票期权和限制性股票计划相关的薪酬，扣除税收和调整后的净额14,508,703 22,933,287 
出售金融应收账款的收益(24,628)— 
更改帐目：  
其他资产，净额(1,596,210)(12,495,302)
应付所得税(4,112,382)(2,261,843)
应付账款和应计费用(18,969,426)3,550,935 
经营活动提供的净现金130,966,809 170,567,607 
投资活动的现金流：  
应收贷款净额增加(106,901,743)(244,483,146)
从收购中获得的净资产，主要是贷款(14,364,043)(43,105,296)
因收购而增加的无形资产(4,483,180)(13,294,761)
购置物业和设备(8,985,589)(8,037,189)
出售金融应收账款所得款项449,327 — 
出售持有以供出售的资产所得收益2,810,391 — 
出售财产和设备所得收益222,725 153,441 
投资活动所用现金净额(131,252,112)(308,766,951)
融资活动的现金流：  
优先应付票据的借款283,576,750 473,291,400 
应付优先票据的付款(195,076,750)(141,500,000)
与优先应付票据相关的债务发行成本(376,750)(991,400)
行使股票期权所得收益2,255,824 4,589,974 
支付与股权奖励的股票净结算相关的税款(3,173,735)(4,476,159)
普通股回购(88,848,296)(190,010,912)
融资活动提供(用于)的现金净额(1,642,957)140,902,903 
现金和现金等价物净变化(1,928,260)2,703,559 
期初现金及现金等价物11,618,922 9,335,433 
期末现金和现金等价物$9,690,662 $12,038,992 
补充披露：
期内支付的利息$17,723,748 $16,091,487 
期内缴纳的所得税$12,101,860 $22,135,053 
请参阅合并财务报表附注。
9
目录
世界验收公司及其子公司
合并财务报表附注
 (未经审计)

注1-陈述的基础

本公司于二零二零年十二月三十一日及截至二零一零年十二月三十一日止三个月及九个月的综合财务报表乃根据表格10-Q的指示编制，未经审计；但管理层认为，为公平呈报二零一零年十二月三十一日的财务状况所需的所有调整(只包括正常、经常性的项目)，以及截至二零一零年十二月三十一日、二零二零年及二零一零年十二月三十一日止期间的经营业绩及现金流量，均已包括在内。中期业绩不一定代表可能的结果。

按照公认会计原则编制合并财务报表，要求管理层作出影响合并财务报表之日报告的资产负债额和或有负债的披露以及报告期内报告的收入和支出金额的估计和假设，实际结果可能与这些估计不同。

合并财务报表不包括GAAP要求的所有披露，应与公司截至2020年3月31日的财政年度经审计的综合财务报表和相关附注一起阅读，这些报告包括在公司提交给证券交易委员会的Form 10-K年度报告中。除了受下文所述新CECL准则影响的“关键会计政策”外，本公司还将附注1所载的会计政策应用于本公司截至2020年3月31日止年度的Form 10-K年度报告中的综合财务报表。本公司相信所披露的资料足以使所呈报的资料不具误导性。已对以前报告的金额进行了某些重新分类，以符合本期列报。

注2-持有待售资产

在2020财年第四季度，该公司将其公司总部从其在南卡罗来纳州格林维尔完全拥有的物业迁至南卡罗来纳州格林维尔市中心的租赁办公空间。根据ASC 360-10，截至2020年3月31日，这些房产符合待售房产的分类标准。

在2021财年第二季度，公司完成了二中的三持有待售的建筑物，造成总计损失#美元37,579。持有待售资产的销售损失作为保险收入、净收入和其他收入的组成部分计入公司的综合经营报表。该公司预计在未来12个月内完成第三座也是最后一座待售建筑的销售。

下表将待售资产的主要类别与合并资产负债表中列示的金额进行了核对：
2020年12月31日2020年3月31日
持有待售资产：
财产和设备，净额$1,143,528 $3,991,498 
持有待售资产总额$1,143,528 $3,991,498 

注3-重要政策摘要

业务性质

本公司是一家总部位于南卡罗来纳州格林维尔的小额贷款消费金融公司，向获得其他消费信贷来源有限的个人提供短期小额贷款、中期较大规模贷款、相关信用保险产品及附属产品和服务，并向其贷款客户和其他个人提供所得税报税表准备服务。

季节性

10
目录
公司的贷款额和相应的应收贷款遵循季节性趋势。该公司最高的贷款需求通常发生在10月至12月，也就是它的第三个会计季度。从1月到3月，也就是该公司的第四个财季，贷款需求通常是最低的，贷款还款是最高的。在今年剩下的时间里，贷款额和平均余额保持相对稳定。因此，该公司的经营业绩和现金需求出现了显著的季节性波动。该公司第三会计季度的经营业绩普遍低于其他季度，第四会计季度的经营业绩普遍高于其他季度。

信贷损失拨备

有关该公司于2020年4月1日采用CECL拨备模式的信息，请参阅本季度报告10-Q表中的附注5“应收账款融资和信贷损失拨备”，以及对其使用方法的描述。

重新分类

自提交截至2019年12月31日的季度Form 10-Q报告以来，该公司对2020财年购买的历史性税收抵免的处理方式进行了某些调整。这些调整正确地反映了公司对使用损益表方法和流转方法购买的历史税收抵免进行会计处理的选择。根据这一方法，与相关历史性税收抵免投资的账面和税基之间的差额相关的递延税项负债记录在税收拨备中，并与历史性税收抵免投资的摊销同期冲销。作为这些更正的结果，已对以下行项目进行了如下调整：

合并业务报表
截至2019年12月31日的三个月截至2019年12月31日的9个月
与最初提交的文件相同调整数经修订的与最初提交的文件相同调整数经修订的
保险收入、净收入和其他收入$16,854,871 $(83,124)$16,771,747 $47,868,789 $(83,124)$47,785,665 
总收入147,079,208 (83,124)146,996,084 427,094,307 (83,124)427,011,183 
其他费用17,631,727 434,096 18,065,823 34,287,303 434,096 34,721,399 
一般和行政费用总额90,123,631 434,096 90,557,727 250,352,377 434,096 250,786,473 
总费用152,473,279 434,096 152,907,375 417,692,277 434,096 418,126,373 
所得税前收入(亏损)(5,394,071)(517,220)(5,911,291)9,402,030 (517,220)8,884,810 
所得税费用$429,997 $(73,704)$356,293 $2,397,698 $1,633,123 $4,030,821 
净收益(亏损)$(5,824,068)$(443,516)$(6,267,584)$7,004,332 $(2,150,343)$4,853,989 

最近采用的会计准则

金融工具信用损失的计量

亚利桑那州立大学2016-13年度(以及华硕随后有关此主题的所有内容)介绍了CECL模型，这是一种新的信用损失方法，取代了当前GAAP中现有的多种减值方法，这些方法通常要求在确认损失之前发生损失。本ASU中的修正案要求在资产的生命周期内确定损失估计，并拓宽了实体在制定其预期信用损失时必须考虑的信息。ASU没有指定衡量预期信用损失的方法，并允许实体根据实体的规模、复杂性和风险状况应用合理反映其对信用损失估计预期的方法。此外，与融资应收账款摊销成本有关的信用质量指标的披露是目前的一项披露要求，并按来源年份进一步细分。

自2020年4月1日起，该公司采用了修改后的回溯法，采用了该ASU(以及随后所有有关该主题的华硕)。这一声明的通过导致了对#美元的承认。28.6截至2020年4月1日，我们期初资产负债表的信贷损失拨备增加了100万美元，相应的税后净额为1美元21.2留存收益减少100万美元，7.4递延所得税净额增加100万美元。

最近发布的尚未采用的会计准则
11
目录

我们审阅了所有新发布的会计声明，得出的结论是，这些声明要么不适用于我们的业务，要么预计未来的采用不会对合并财务报表产生实质性影响。

注4-公允价值

公允价值披露

本公司可能按公允价值计入某些金融工具以及衍生资产和负债，这些资产和负债是按经常性或非经常性基础计量的。公允价值被定义为在计量日在市场参与者之间有序交易中出售一项资产或支付转移一项负债而收到的价格。本公司根据公允价值等级计量其金融工具的公允价值，这要求一个实体在计量公允价值时最大限度地使用可观察到的投入，最大限度地减少使用不可观察到的投入。

公允价值计量分为三个层次。这些级别确定用于衡量资产或负债公允价值的投入的优先顺序。这些级别包括：

•一级-相同资产或负债在活跃市场的报价(未调整)。
•第2级-直接或间接可观察到的资产和负债的报价以外的投入。这些投入包括活跃市场中类似资产或负债的报价，以及不太活跃市场中相同或相似资产或负债的报价。
•第3级--反映报告实体自身假设的资产或负债的不可观察的投入。

该公司的金融工具包括现金和现金等价物、应收贷款、净额和优先应付票据。公允价值接近所有这些工具的账面价值。应收贷款以现行市场利率发放，平均使用年限约为八个月。考虑到这些贷款的短期性质，它们不断按照当前的市场利率重新定价。该公司的循环信贷安排根据伦敦银行间同业拆借利率的保证金和伦敦银行间同业拆借利率的任何变化重新定价，实行浮动利率。本公司在估计公允价值时亦会考虑其信誉。

已披露但未按公允价值列账的金融资产和负债的账面金额和估计公允价值及其在公允价值层级内的水平摘要如下。
2020年12月31日2020年3月31日
输入电平账面价值估计公允价值账面价值估计公允价值
资产
现金和现金等价物1$9,690,662 9,690,662 $11,618,922 11,618,922 
应收贷款净额3816,007,035 816,007,035 804,402,786 804,402,786 
负债
应付优先票据3539,600,000 539,600,000 451,100,000 451,100,000 

本公司按非经常性基准按公允价值计量的账面金额及估计公允价值(仅限于本公司持有以供出售的资产)摘要如下。
2020年12月31日2020年3月31日
输入电平账面价值估计公允价值账面价值估计公允价值
资产
持有待售资产2$1,143,528 $1,143,528 $3,991,498 $3,991,498 


该公司在将相关资产重新分类为待售资产的同时，对其位于南卡罗来纳州格林维尔的公司总部进行了重新估值，截至2020年3月31日。该公司在重估时使用的可观察到的投入是出售资产的商定价格。
12
目录

截至2020年12月31日或2020年3月31日，在非经常性基础上，没有其他以公允价值计量的重大资产或负债。

注5-财务应收账款和信贷损失准备

以下是截至目前按客户期限划分的应收贷款总额摘要：
客户任期2020年12月31日
0至5个月$109,146,394 
6至17个月140,042,981 
18至35个月189,205,533 
36至59个月148,244,918 
60个月以上677,647,591 
预缴税金贷款242,898 
总贷款总额$1,264,530,315 

在2021财年第一季度，我们采用了ASU 2016-13年度，使用修改后的追溯法，用被称为CECL模型的预期损失方法取代了已发生损失方法来确定我们的信贷损失拨备和信贷损失拨备。通过后，信贷损失拨备总额增加了#美元。28.62000万美元，不影响合并业务表。

根据本公司的贷款产品、用途和期限，目前的支付业绩被用来评估借款人如期偿还贷款协议合同义务的能力。管理层每天都会监控当前的支付情况。在需要的基础上，如果出现与客户偿还贷款能力有关的新信息，可能会考虑定性信息。公司的付款表现如下：当前，逾期30-60天，逾期61-90天，逾期91天或更长时间。

下表提供了该公司截至2020年12月31日的应收贷款总额(按最近付款业绩和发放年份分列)：

13
目录
按发端划分的定期贷款
贷款至.为止
1
一年前		介于
1和2
几年前		介于
2和3
几年前		介于
3和4
几年前		介于
4和5
几年前		多过
5
几年前		总计
电流$1,096,454,268 $53,542,759 $2,329,906 $128,216 $10,211 $3,063 $1,152,468,423 
逾期30-60天42,220,508 4,099,955 272,431 58,886 8,142 168 46,660,090 
逾期61-90天23,939,973 2,640,530 158,794 23,586 1,198 574 26,764,655 
逾期91天或以上31,674,388 6,339,220 325,237 46,724 6,639 2,041 38,394,249 
总计$1,194,289,137 $66,622,464 $3,086,368 $257,412 $26,190 $5,846 $1,264,287,417 
按发端划分的定期贷款
预缴税金贷款至.为止
1
一年前		介于
1和2
几年前		介于
2和3
几年前		介于
3和4
几年前		介于
4和5
几年前		多过
5
几年前		总计
电流$7,920 $— $— $— $— $— 7,920 
逾期30-60天9,305 — — — — — 9,305 
逾期61-90天11,647 — — — — — 11,647 
逾期91天或以上211,779 2,247 — — — — 214,026 
总计$240,651 $2,247 $— $— $— $— $242,898 
总贷款总额$1,264,530,315 

下表提供了该公司截至2020年12月31日的应收贷款总额，按合同基础上的当前付款表现和发起年份分列：
14
目录
按发端划分的定期贷款
贷款至.为止
1
一年前		介于
1和2
几年前		介于
2和3
几年前		介于
3和4
几年前		介于
4和5
几年前		多过
5
几年前		总计
电流$1,082,056,393 $48,598,283 $1,885,402 $74,695 $270 $831 $1,132,615,874 
逾期30-60天46,120,163 2,687,437 146,140 15,455 — — 48,969,195 
逾期61-90天27,167,688 2,234,188 81,559 945 — — 29,484,380 
逾期91天或以上38,944,893 13,102,556 973,268 166,317 25,919 5,015 53,217,968 
总计$1,194,289,137 $66,622,464 $3,086,369 $257,412 $26,189 $5,846 $1,264,287,417 
按发端划分的定期贷款
预缴税金贷款至.为止
1
一年前		介于
1和2
几年前		介于
2和3
几年前		介于
3和4
几年前		介于
4和5
几年前		多过
5
几年前		总计
电流$63 $— $— $— $— $— $63 
逾期30-60天50 — — — — — 50 
逾期61-90天2,744 — — — — — 2,744 
逾期91天或以上237,794 2,247 — — — — 240,041 
总计$240,651 $2,247 $— $— $— $— $242,898 
总贷款总额$1,264,530,315 

信贷损失准备适用于摊销成本，其定义为融资应收账款产生的金额，并扣除递延费用和成本、现金收取和冲销。摊销成本还包括已赚取但未收取的利息。

信用风险是向借款人发放贷款业务中固有的风险，由管理层持续监测，并反映在贷款信用损失拨备中。信贷损失准备金是对公司应收贷款总额投资组合中固有的预期损失的估计。在估计信贷损失拨备时，具有相似风险特征的贷款被汇总到集合中，并进行集体评估。该公司的贷款产品通常具有相同的条款，因此，该公司将借款人的特征作为一种方式，将贷款分解为分担类似风险的池。

在确定信贷损失拨备时，本公司审查了四项借款人风险指标，如下所示。

1.借款人类型
2.活动月份
3.前期贷款履约情况
4.客户任期

为了确定每个指标预测违约风险的程度，该公司使用了12个月的贷款水平观察期内的损失率数据。

然后计算每个指标的信息值。根据这一分析，管理层确定对违约风险预测最强的指标是客户任期。信用损失津贴计算中使用的客户保有期时段为：

1.0至5个月
2.6至17个月
3.18至35个月
4.36至59个月
5.60个月以上
15
目录

管理层将继续每季度监测这一信用指标。

管理层通过对每个客户保有期内最近12个历史12个月迁移期的贷款执行历史迁移分析，并根据季节性进行调整，来估算该保留期的津贴。所有最近逾期超过90天且截至报告日期未注销的贷款，在扣除计算的康复费率后，将按未偿还余额的100%预留。管理层通过监测60天拖欠的趋势、FICO评分和平均贷款规模与历史迁移期的指标相比，考虑目前的信贷状况是否表明需要改变信贷损失拨备。由于贷款组合的短期性质，失业率等宏观经济变量的预测变化不会对特定报告期末的未偿还贷款产生重大影响。因此，管理层通过将最新的6个月损失曲线与历史损失曲线进行比较，以确定借款人行为是否有可能表明历史迁移率应该调整的重大变化，从而制定合理且可支持的损失预测。如果因预测而作出调整，则本公司已选择在预测期过后立即恢复历史经验。

下表显示了截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月和九个月我们的应收贷款总额的信用损失拨备的前滚。
截至12月31日的三个月，截至12月31日的9个月，
2020201920202019
期初余额109,601,359 $101,469,313 $96,487,856 $81,519,624 
采用ASC 326的影响— — 28,628,368 — 
信贷损失准备金28,857,443 55,219,470 80,608,470 149,478,577 
冲销(29,239,780)(46,850,430)(106,865,225)(128,978,851)
恢复4,248,339 3,231,288 14,607,892 11,050,291 
净冲销(24,991,441)(43,619,142)(92,257,333)(117,928,560)
期末余额$113,467,361 $113,069,641 $113,467,361 $113,069,641 

下表为公司于2020年12月31日的应收贷款总额按摊销成本最近的账龄分析：

过期天数-最近基准
客户任期电流30 - 6061 - 90超过90岁逾期合计贷款总额
0至5个月$91,287,471 $6,542,056 $4,492,845 $6,824,023 $17,858,924 $109,146,395 
6至17个月118,906,270 7,443,204 5,183,990 8,509,517 21,136,711 140,042,981 
18至35个月171,201,659 7,495,044 4,324,184 6,184,645 18,003,873 189,205,532 
36至59个月136,570,735 5,156,489 2,804,847 3,712,847 11,674,183 148,244,918 
60个月以上634,502,288 20,023,296 9,958,789 13,163,218 43,145,303 677,647,591 
预缴税金贷款7,920 9,305 11,647 214,026 $234,978 242,898 
总贷款总额1,152,476,343 46,669,394 26,776,302 38,608,276 112,053,972 1,264,530,315 
未赚取利息、保险费和手续费(305,365,570)(12,365,743)(7,094,775)(10,229,831)(29,690,349)(335,055,919)
净贷款总额$847,110,773 $34,303,651 $19,681,527 $28,378,445 $82,363,623 $929,474,396 
期末应收贷款总额百分比3.7%2.1%3.1%8.9%
16
目录
逾期天数-合同基础
客户任期电流30 - 6061 - 90超过90岁逾期合计贷款总额
0至5个月$90,177,810 $6,466,041 $4,502,768 $7,999,773 $18,968,582 $109,146,392 
6至17个月116,381,121 7,566,591 5,380,327 10,714,943 23,661,861 140,042,982 
18至35个月168,402,428 7,688,576 4,805,036 8,309,493 20,803,105 189,205,533 
36至59个月134,268,134 5,473,173 3,130,245 5,373,367 13,976,785 148,244,919 
60个月以上623,386,383 21,774,814 11,666,004 20,820,390 54,261,208 677,647,591 
预缴税金贷款63 50 2,744 240,041 $242,835 242,898 
总贷款总额1,132,615,939 48,969,245 29,487,124 53,458,007 131,914,376 1,264,530,315 
未赚取利息、保险费和手续费(300,103,263)(12,975,122)(7,813,048)(14,164,486)(34,952,656)(335,055,919)
净贷款总额$832,512,676 $35,994,123 $21,674,076 $39,293,521 $96,961,720 $929,474,396 
期末应收贷款总额百分比3.9%2.3%4.2%10.4 %

如ASC 326-20-30-5A所述，公司选择不计入应计利息的信贷损失准备金。当管理层确定不再可能根据合同条款全额支付本金和收取利息时，贷款被置于非权责发生制状态。当贷款超过合同到期日61天或更长时间时，利息应计停止。当应计利息停止时，所有未付的应计利息将冲销利息收入。当贷款处于非应计状态时，利息收入只有在收到付款时才会确认。一旦一笔贷款转为非应计项目，它将保持非应计项目状态，直到付清、注销或再融资。在截至2020年12月31日的三个月内，公司共冲销了$6.4利息收入中未付的应计利息百万美元。在截至2020年12月31日的9个月内，公司共冲销了$16.2利息收入中未付的应计利息百万美元。

下表列出了截至报告期初和报告期末的非应计项目贷款的摊余成本基础，以及没有相关预期信用损失的非应计项目贷款的摊余成本基础。它还显示了年初至今确认的非权责发生贷款的利息收入：
非权责发生制金融资产
客户任期截至2020年12月31日截至2020年3月31日逾期61天或以上的金融资产，不属于非权责发生状态截至2020年12月31日的未计提拨备的非权责发生制金融资产利息收入
公认
0至5个月$12,725,225 $26,040,593 $— $— $1,283,886 
6至17个月16,352,270 17,466,450 — — 1,617,925 
18至35个月13,429,551 13,723,295 — — 1,418,093 
36至59个月8,794,918 10,071,288 — — 1,082,178 
60个月以上33,829,640 44,293,545 — — 4,822,468 
预缴税金贷款296,191 41,573 — — 
未赚取利息、保险费和手续费(22,635,352)(28,510,140)— — 
总计$62,792,443 $83,126,604 $— $— $10,224,550 

根据先前发生的损失方法，或有损失评估为：可能性、合理可能性或遥远程度。如果在财务报表列报之日，有资料表明一项资产已经减值，并且可以合理估计损失金额，则可以计入该损失的拨备。对被认为是合理可能或遥远的损失进行记录是不允许的。采用美国会计准则第326条后，本公司考虑了始发点的终身潜在亏损，并在那时记录了该潜在亏损的拨备，消除了区分三个或有亏损概念和减值的必要性。以下披露是根据以前适用的GAAP提出的。
17
目录

以下是对所指期间的贷款进行单独和集体减值评估的摘要：
2020年3月31日个别贷款
评估对象为
损伤
(不良贷款)		集体贷款
评估对象为
损伤		总计
破产贷款总额，不包括违约贷款$5,165,752 — 5,165,752 
拖欠合同的总贷款70,719,727 — 70,719,727 
没有合同违约和没有破产的贷款— 1,133,985,887 1,133,985,887 
总贷款余额75,885,479 1,133,985,887 1,209,871,366 
未赚取的利息和费用(16,848,762)(292,131,962)(308,980,724)
净贷款59,036,717 841,853,925 900,890,642 
信贷损失拨备(54,090,509)(42,397,347)(96,487,856)
贷款，扣除信贷损失拨备后的净额$4,946,208 799,456,578 804,402,786 

2019年12月31日个别贷款
评估对象为
损伤
(不良贷款)		集体贷款
评估对象为
损伤		总计
破产贷款总额，不包括违约贷款$5,066,019 — 5,066,019 
拖欠合同的总贷款80,765,569 — 80,765,569 
没有合同违约和没有破产的贷款— 1,286,936,992 1,286,936,992 
总贷款余额85,831,588 1,286,936,992 1,372,768,580 
未赚取的利息和费用(19,140,361)(346,893,706)(366,034,067)
净贷款66,691,227 940,043,286 1,006,734,513 
损失拨备(61,840,514)(51,229,127)(113,069,641)
贷款，扣除损失准备后的净额$4,850,713 888,814,159 893,664,872 

不良贷款的平均净余额为1美元。56.7截至2019年12月31日的9个月期间为100万。计算不良贷款的利息是不切实际的。
 
18
目录
以下是对所示期间贷款信用质量的评估：
 2020年3月31日2019年12月31日
信用风险 
消费贷款--非破产账户$1,203,552,152 $1,366,079,543 
消费贷款--破产账户6,319,214 6,689,037 
总贷款总额$1,209,871,366 $1,372,768,580 
消费信贷风险敞口 
基于支付活动的信用风险概况，执行$1,104,130,714 $1,255,471,072 
合同不履行，拖欠61天或以上(1)
105,740,652 117,297,508 
总贷款总额$1,209,871,366 $1,372,768,580 
基于客户类型的信用风险概况 
新借款人$124,800,193 $155,284,022 
前借款人127,108,125 161,575,535 
再融资935,448,882 1,031,380,059 
拖欠再融资22,514,166 24,528,964 
总贷款总额$1,209,871,366 $1,372,768,580 
_______________________________________________________
(1) 非权责发生制贷款。

以下是截至目前的逾期应收账款汇总：
 2020年3月31日2019年12月31日
合同基础：  
逾期30-60天$49,137,102 $55,172,208 
逾期61-90天35,020,925 36,531,939 
逾期91天或以上70,719,727 80,765,569 
总计$154,877,754 $172,469,716 
期末应收贷款总额百分比12.8 %12.6 %
近期基准：
逾期30-60天$48,206,910 $54,090,162 
逾期61-90天28,450,942 33,295,364 
逾期91天或以上50,669,837 62,565,314 
总计$127,327,689 $149,950,840 
期末应收贷款总额百分比10.5 %10.9 %

注6-租契

会计政策和需要管理层判断的事项

在确定租赁的经济年限时，公司采用的惯例是采用与其会计政策规定的使用年限相等的经济年限。有关公司有关使用年限的会计政策的说明，请参阅公司在截至2020年3月31日的会计年度的Form 10-K年度报告中的附注1“财产和设备”。

19
目录
在评估842主题下的租赁时，该公司使用其根据某些假设进行调整的有效年利率作为贴现率。管理层将调整后的实际年利率应用于下一年度全年签订的租赁。

根据其历史惯例，本公司相信其合理地肯定会行使与给定写字楼租赁相关的给定选择权。因此，该公司将办公空间的所有租赁选择归类为“合理确定”，除非它对某一特定租赁有相反的具体了解。本公司不相信其有合理把握行使与其办公设备租赁相关的任何选择权。

定期披露

该公司的租赁包括办公空间的房地产租赁以及办公设备租赁，这些租赁均被归类为于2020年12月31日运营。房地产和办公设备租赁的范围都在三年至五年，并且通常包含延长选项，这些选项反映了租赁的原始条款。

下表报告了截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月和九个月的公司租赁成本信息：
截至12月31日的三个月，截至12月31日的9个月，
 2020201920202019
租赁费
经营租赁成本$6,939,330 $6,636,596 $21,027,265 $19,289,946 
短期租赁成本— 1,800 1,800 1,800 
可变租赁成本882,559 835,637 2,659,932 2,450,322 
总租赁成本$7,821,889 $7,474,033 $23,688,997 $21,742,068 

下表报告了截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月和九个月的公司租约的其他信息：
截至12月31日的三个月，截至12月31日的9个月，
 2020201920202019
其他租赁信息
为计入租赁负债的金额支付的现金$6,845,544 $6,515,141 $20,694,712 $18,818,335 
以新的经营租赁负债换取的使用权资产(1)
$2,116,215 $8,182,788 $9,748,709 $31,476,079 
加权平均剩余租赁期-经营租赁7.3年份8.5年份7.3年份8.5年份
加权平均贴现率-营业租赁6.3 %6.7 %6.3 %6.7 %
_______________________________________________________
(1)2019年5月，公司签署了一项新的10其位于南卡罗来纳州格林维尔的公司总部的一年租赁协议。租赁付款始于2019年12月；然而，租赁协议的签署在2019年5月引发了对使用权资产的确认，金额约为#美元。15.62000万。

20
目录
下表报告了截至2020年12月31日公司经营租赁到期日的相关信息：
2020年12月31日
经营租赁负债到期日分析
2021财年$6,779,218 
2022财年24,901,962 
2023财年20,560,663 
2024财年16,573,622 
2025财年12,182,488 
2026财年8,500,529 
此后30,535,307 
未贴现租赁负债总额120,033,789 
推算利息25,649,254 
已贴现租赁负债总额$94,384,535 

于2020年12月31日或2020年3月31日，本公司并无与关联方订立租约。

注7-平均股票信息

以下为已发行基本和摊薄平均普通股摘要：
截至12月31日的三个月，截至12月31日的9个月，
2020201920202019
基本：  
加权平均已发行普通股(分母)6,233,961 7,220,938 6,593,135 7,842,689 
稀释：  
加权平均已发行普通股6,233,961 7,220,938 6,593,135 7,842,689 
稀释潜在普通股218,424 — 150,514 320,618 
加权平均稀释流通股(分母)6,452,385 7,220,938 6,743,649 8,163,307 

要购买的选项629,086和643,961在截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月内，不同价格的普通股都有流通股，但由于期权行权价超过了股票的市值，因此没有包括在稀释后的流通股中。

要购买的选项636,118和660,872截至2020年12月31日及2019年12月31日止九个月内，不同价格的普通股均有流通股，但因购股权行权价超过股份市值而未计入已发行的摊薄股份。 

注8-基于股票的薪酬

股票激励计划

公司有2008年股票期权计划、2011年股票期权计划和2017年股票激励计划，以惠及某些非雇员董事、高级管理人员和关键员工。3,350,000普通股股票已根据董事会薪酬委员会批准的授予授权并预留供发行。*根据这些计划授予的股票期权的最长期限为10年限，可能会受到某些归属要求的约束，这些要求通常是三至六年了对于高级管理人员、非员工董事和关键员工，以期权授予日公司普通股的市值定价。截至2020年12月31日，共有191,652根据该计划可供授予的普通股。

21
目录
基于股票的薪酬在FASB ASC主题718-10和FASB ASC主题505-50中得到确认。FASB ASC主题718-10要求向员工支付的所有基于股票的付款，包括授予员工股票期权，都必须根据授予日期的公允价值在合并财务报表中确认为必要服务期(通常是授权期)内的补偿费用。公司采用Black-Scholes估值模型来确定股票期权奖励的授予日期和公允价值。只有那些预期授予的期权才会确认补偿费用。

长期激励计划和非雇员董事奖励

2018年10月15日，薪酬委员会和董事会批准并通过了一项新的长期激励计划，该计划寻求激励和奖励某些员工，并通过将高管的重点放在实现长期业绩上，使管理层的利益与股东的利益保持一致。该计划由四个组成部分组成：服务期权、业绩期权、限制性股票和业绩股票。

根据该计划，薪酬委员会批准根据World Accept Corporation 2011股票期权计划和World Accept Corporation 2017股票激励计划向某些员工董事、运营副总裁、副总裁、高级副总裁和高管授予服务期权、绩效期权、限制性股票和绩效股票。另外，薪酬委员会批准向公司某些非雇员董事授予某些服务期权和限制性股票。

根据长期激励计划，受业绩股票约束的限制性股票至多100%，如果有的话，应基于薪酬委员会建立的两个往绩每股收益目标的实现情况，这两个目标是基于前四个日历季度的每股收益(在每个日历季度末衡量，从截至2019年9月30日的日历季度开始计算)。业绩股份有资格于业绩份额计量期内归属，并须受每名雇员持续受雇至适用业绩份额计量期最后一天(或适用奖励协议或适用雇佣协议条款另有规定)的规限。

业绩份额业绩目标阐述如下。
落后的4个季度每股收益目标为
2018年9月30日至2025年3月31日		有资格归属的限制性股票
(获奖百分比)
$16.3540%
$20.4560%

限制性股票奖励归属于六等额年度分期付款，自授予日一周年起，以每位员工在本公司持续受雇至每个适用的归属日期，或根据适用的奖励协议或适用的雇佣协议的条款另有规定为条件。

服务选项归于六等额年度分期付款，自授予日一周年起，以每位员工在本公司持续受雇至每个适用的归属日期，或根据适用的奖励协议或适用的雇佣协议的条款另有规定为条件。期权价格等于授予日普通股的公平市值，服务期权具有10-一年期限。

如果公司在2018年9月30日至2025年3月31日期间连续四个日历季度实现每股往绩收益目标，业绩期权将完全授予。这样的业绩目标是由薪酬委员会制定的，将在2019年9月30日开始的每个日历季度末进行衡量。绩效期权有资格在期权测量期内授予，但须受每位员工持续受雇至期权测量期最后一天，或适用奖励协议或适用雇佣协议条款另有规定的限制。期权价格等于授予日普通股的公平市值，履约期权具有10-一年任期。绩效选项绩效目标如下。
落后的4个季度每股收益目标为
2018年9月30日至2025年3月31日		有资格归属的期权
(获奖百分比)
$25.30100%

股票期权

22
目录
截至2020年12月31日及2019年12月31日止三个月内发行的期权于授出日之加权平均公允价值为$56.55及$60.43分别为。截至2020年12月31日及2019年12月31日止九个月内发行的期权于授出日之加权平均公允价值为$50.42及$64.49分别为。

公允价值在授予日使用下列加权平均假设进行估计：
截至12月31日的三个月，截至12月31日的9个月，
2020201920202019
股息收益率—%—%—%—%
预期波动率57.09%52.87%56.48%52.09%
平均无风险利率0.43%1.64%0.38%1.66%
预期寿命6.0年份6.0年份6.2年份6.2年份

预期股价波动率是基于公司普通股在一段接近预期寿命的时期内的历史波动率。预期寿命代表期权在授予日期后预计未偿还的时间段。无风险利率反映了授予日零息美国政府债券的利率，这些债券的剩余寿命与预期期权期限相似。

截至2020年12月31日的9个月的期权活动如下：
 股份加权平均练习
价格		加权平均
剩馀
合同条款		聚合内在价值
未偿还期权，期初646,728 $88.30   
在此期间授予的26,402 95.59   
在此期间进行锻炼(33,776)66.79   
在此期间被没收(15,640)103.66   
在此期间过期(300)76.51   
未偿还期权，期末623,414 $89.43 6.0年份$8,627,259 
可行使的期权，期末342,736 $79.29 4.2年份$7,992,605 
 
上表反映的总内在价值代表了总的税前内在价值(2020年12月31日收盘价与行权价格之间的差额乘以现金期权数量)，如果期权持有人在2020年12月31日之前所有期权持有人都行使了他们的期权，那么这一数字将会随着普通股的市场价格的变化而变化。截至2020年12月31日和2019年12月31日期间行使的期权内在价值总额如下：
十二月三十一号，
2020		十二月三十一号，
2019
截至三个月$718,343 $728,193 
截至9个月$1,215,063 $5,078,750 
 
截至2020年12月31日，与非既得股票期权相关的未确认的基于股票的薪酬支出总额约为美元。8.4100万美元，预计将在加权平均期内确认，加权平均期约为3.5好多年了。

限制性股票

在2021财年的前9个月，该公司批准了39,675向某些副总裁、高级副总裁、执行人员和非雇员董事出售限制性股票(股权分类)，授予日期加权平均公允价值为美元96.14每股1美元。

23
目录
在2020财年，公司授予11,223授予某些副总裁的限制性股票(股权分类)，授予日期加权平均公允价值为$90.23每股。

与限制性股票有关的补偿费用是根据授予日预期归属的股票数量和普通股的公平市值计算的。-公司确认的补偿费用为$。11.5百万美元和$18.5分别于截至2020年12月31日及2019年12月31日止九个月，作为一般及行政开支组成部分计入本公司综合经营报表。

截至2020年12月31日，大约有美元29.4与未归属限制性股票奖励相关的未确认补偿成本，预计将在未来几年确认2.7以目前的估计为基础的年份。

以下是截至2020年12月31日的公司限制性股票状况以及截至2020年12月31日的9个月期间的变化情况：
 股份授权日的加权平均公允价值
在2020年3月31日未偿还705,254 $101.47 
在该期间内获批予39,675 96.14 
在此期间归属(83,250)101.17 
在此期间被没收(60,000)100.79 
在2020年12月31日未偿还601,679 $101.23 
 
股票薪酬总额

在截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月和九个月期间，作为净收入组成部分的股票薪酬总额如下：
截至12月31日的三个月，截至12月31日的9个月，
2020201920202019
与股权分类奖励相关的股票薪酬：
与股票期权相关的股票薪酬$854,647 $1,168,033 $2,987,621 $4,394,143 
与限制性股票相关的基于股票的薪酬，扣除调整后的净额，不包括取消4,043,813 5,162,777 11,521,082 18,539,144 
与股权分类奖励相关的股票薪酬总额$4,898,460 $6,330,810 $14,508,703 $22,933,287 

注9-收购

公司对其收购的每套资产和活动进行评估，以确定该套资产是否符合根据FASB ASC主题805-10-55对业务的定义。符合企业定义的收购被计入企业合并，而所有其他收购被计入资产购买。
24
目录

下表载列本公司截至2020年12月31日及2019年12月31日止九个月的收购活动。
 截至12月31日的9个月，
20202019
收购：
通过业务合并获得的分支机构数量— 37 
通过购买资产获得的贷款组合数量48 134 
收购总额48 171 
购货价格$18,847,223 $56,400,058 
有形资产： 
应收贷款净额14,364,042 43,036,296 
财产和设备— 69,000 
有形资产总额14,364,042 43,105,296 
收购价超过有形资产净值账面价值$4,483,181 $13,294,762 
客户列表$4,300,681 12,233,806 
竞业禁止协议$182,500 855,000 
商誉$— 205,956 

被视为业务合并的收购通常会导致一个或多个新的分支机构。在这种情况下，公司通常保留现有员工和收购所得的分支机构所在地。*收购价格根据收购日有形资产和无形资产的估计公平市值分配给收购的有形资产和无形资产。其余部分分配给商誉。
计入资产购买的收购通常仅限于收购贷款组合。收购价格按收购日的估计公允市价分配给收购的有形资产和无形资产，在资产购买中不记录商誉。

该公司的收购包括有形资产(一般为贷款、家具和设备)和无形资产(一般为竞业禁止协议、客户名单和商誉)，两者均按公允价值记录，并根据下文所述流程进行估计。

获得的贷款按净贷款余额估值。考虑到这些贷款的短期性质，通常八个月，而且这些贷款是按当前利率定价的，管理层认为净贷款余额接近其公允价值。根据CECL，收购的贷款包括在所有其他贷款类型的准备金计算中(不包括TAL)。管理层在考虑合理和可支持的预测时，包括近期收购活动与历史活动的比较，因为这与评估预期信贷损失拨备的充分性有关。在此期间，该公司没有收购任何符合PCD资格的贷款。

家具和设备按双方在收购时商定的具体购买价格估值，管理层认为该价格接近其公允价值。

竞业禁止协议按就这些协议向另一方支付的规定金额估值，该公司认为该金额接近其公允价值。

客户名单使用评估模型进行估值，该模型利用公司的历史数据来评估任何收购的客户名单的价值。根据FASB ASC主题360-10-05，客户列表在分支机构级别分配，并在分支机构级别评估损害。如果发生触发事件，客户列表的减值损失一般为未摊销客户列表余额。在大多数收购中，
25
目录
分配给分支机构的客户名单不到100,000美元，管理层认为，一旦发生触发事件，未摊销客户名单的减值损失将无关紧要。

自各自的收购日期起，所有收购的结果都包含在公司的综合财务报表中。正如所报告的那样，这些分支机构的形式影响就好像它们是在本报告所述期间开始时收购的一样，不会对业务结果产生实质性影响。

注10-债务

优先应付票据；循环信贷安排

截至2020年12月31日，公司的应付票据包括$685.0百万高级循环信贷安排，其中包括手风琴功能，允许最高承诺总额增加到$685.0在满足某些条件的情况下，可达100万美元。在2020年12月31日，$539.6公司循环信贷安排项下的未偿还款项为100万美元，不包括#美元300.0与工伤赔偿有关的千份未付备用信用证。在信用证被使用的范围内，付款将由信贷安排提供资金。截至2020年12月31日，没有与信用证相关的到期金额。信用证将于2021年12月31日到期，但它会自动延期至一年在到期日。在符合借款基准公式的情况下，公司可按伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)加上适用的保证金(保证金)借款3.5%和4.5%基于循环信贷协议中规定的某些EBITDA相关指标，这些指标按月确定和调整，最低利率为4.5%.循环信贷安排承诺费为0.50承诺书未使用部分的年利率。借款未使用部分的承诺费总额为美元。1.1百万美元和美元0.9截至2020年12月31日和2019年12月31日的9个月分别为100万辆。修订和重述的循环信贷协议规定了一个过程，如有必要，从伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)过渡到新的基准利率。

截至2020年12月31日止九个月及截至2020年3月31日止财年，包括承诺费及债务发行成本摊销在内的本公司实际利率为5.8年化百分比和5.8%，截至2020年12月31日，左轮手枪下可用的未使用金额为$124.0百万该公司还拥有$21.1如果循环信贷安排增加了符合条件的融资应收账款净额，循环信贷安排可能会提供100万美元。循环信贷安排下的借款将于2022年6月7日到期。

根据循环信贷协议，该公司的几乎所有资产都被质押作为借款的抵押品。

债务契约

管理本公司循环信贷安排的协议包含肯定和消极契约，包括一般限制本公司及其子公司产生或担保债务、产生留置权、支付股息和回购或赎回股本、处置资产、进行合并和合并、进行收购或其他投资、赎回或偿还次级债务、修改次级债务文件、改变其业务性质以及从事该协议还包含财务契约，包括：(1)最低综合净资产为#美元。325,000,000(Ii)最低固定收费覆盖率为2.75至1.0(Iii)总债务与综合调整净值的最高比率为2.0至1.0；及(Iv)最高抵押品表现指标为24.0%，截至每个日历月末。抵押品业绩指标等于(A)逾期至少60天的3个月滚动平均应收款比率和(B)8个月滚动平均净冲销率之和。该协议允许本公司产生在循环信贷安排终止日期之后到期的次级债务，该次级债务包含指定的附属条款，但须受该协议下的金融契诺施加的金额限制。

本公司于2020年12月31日及2020年3月31日遵守该等公约，并不相信该等公约会对其业务及扩张战略造成重大限制。

本协议包含违约事件，包括但不限于不支付本金、利息或其他义务、违反契诺、失实陈述、交叉违约至其他债务、破产和其他破产事件、判决、某些ERISA事件、实际或声称的贷款文件无效、次级债务的从属条款无效、公司控制权的某些变更，以及发生某些监管事件(包括与公司或其任何子公司的发起、持有有关的任何暂停、命令、判决、裁决或类似事件的进入未解除、未担保或因上诉或其他原因而未被扣留一段时间30自其进入之日起数日内，且合理地很可能造成重大不利变化。如果确定违反任何适用法律
26
目录
如果违约行为对我们的业务、财产、运营结果、资产、负债或条件(财务或其他方面)造成重大不利影响，或者对公司及其子公司履行协议或相关文件义务的能力造成重大损害，或者如果任何和解、罚款或其他付款的金额导致公司未能履行任何财务契约，则此类违规行为可能会导致我们信用协议项下的违约事件。

注11-所得税

截至2020年12月31日和2020年3月31日，公司拥有3.6百万美元和$5.8分别占未确认税收优惠总额(包括利息)的100万美元左右。3.0百万美元和$5.2百万分别代表永久性质的未确认税收优惠净额，如果得到确认，将影响年度有效税率。截至2020年12月31日，约为$1.4预计在诉讼时效到期并与税务机关达成和解的未来12个月内，未确认的税收优惠总额将得到解决。公司的一贯做法是在所得税支出中确认与所得税相关的利息和罚款。截至2020年12月31日，公司约有$1.2应计毛利100万美元，其中#美元274.5在截至2020年12月31日的9个月里，1000人发生了逆转。
 
本公司须缴纳美国所得税以及其他州和地方司法管辖区。*除少数几个州外，本公司在2016年前不再接受美国联邦、州和地方或非美国所得税审查，尽管在2016年前产生的结转属性如果已经或将在未来一段时间内使用，仍可在税务机关审查后进行调整，但如果这些属性已经或将在未来一段时间内使用，则本公司将不再接受美国联邦、州和地方或非美国所得税审查，尽管在2016年前产生的结转属性仍可能在税务机关审查后进行调整，如果这些属性已经或将在未来一段时间内使用。

公司实际所得税率合计为14.3截至2020年12月31日的季度的百分比与(6.0)%。出现差异的主要原因是释放了与解决国家争端有关的准备金，以及当期诉讼时效到期，同时承认了#美元。8.0墨西哥决议的100万不可扣除应计项目，这部分被前一年季度联邦历史税收抵免计划下的净收益所抵消。

注12-承诺和或有事项

派生诉讼

2020年9月25日，一名股东向南卡罗来纳州法院提起衍生品诉讼，保罗·帕肖尔诉世界接受等人案.、以名义被告起诉本公司，以及以若干现任及前任董事及高级职员为被告。起诉书指出，该公司与美国证券交易委员会(SEC)和美国司法部(DoJ)就此前披露的墨西哥调查达成的决议，指控该公司违反了南卡罗来纳州的法律，包括违反受托责任和公司浪费，该公司因这些指控的违规行为而遭受损害。起诉书要求个别被告支付未指明的金钱赔偿、衡平法和/或禁制令救济、向个别被告返还赔偿以及律师费和费用。由于投诉的性质是派生的，它不寻求本公司的金钱损害赔偿。然而，公司可能被要求预付，并最终承担个别被告所发生的法律费用和费用。

一般信息

此外，该公司不时涉及与其正常业务运作所引起的索偿有关的诉讼事宜。

估计诉讼、政府行动和其他法律程序可能造成的损失的数额或范围本身就很困难，需要广泛的判断，特别是当这些事项涉及不确定的金钱损害索赔要求时，可能涉及金额可酌情决定的罚款、罚款或损害赔偿，涉及大量索赔人或监管当局的重大酌处权，代表监管政策或解释的变化，新的法律理论，处于诉讼的早期阶段，可上诉或可能导致商业惯例的改变。此外，由于大多数法律诉讼都是在较长的时间内解决的，潜在的损失可能会因新的事态发展、法律战略的变化、中间程序性和实质性裁决的结果以及其他各方的和解姿态以及他们对他们对我们的指控的强弱的评估而发生变化。然而，考虑到涉及的内在不确定性，其中一个或多个事项的不利结果可能会对公司在任何特定报告期的财务状况、经营业绩或现金流产生重大不利影响。

注13-后续事件
27
目录

管理层不知道资产负债表日之后发生的任何重大事件会对财务报表产生实质性影响，因此需要进行调整或披露。

28
目录
第二项。管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析

关于前瞻性信息的注意事项

这份10-Q表格的报告，包括“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”，包含各种“前瞻性陈述”，符合1995年“私人证券诉讼改革法案”的含义，这些前瞻性陈述基于管理层的信念和假设，以及管理层目前可获得的信息。除历史事实以外的陈述，以及由“预期”、“估计”、“打算”、“计划”、“预期”、“相信”、“可能”、“将”等词语确定的陈述，在“预期”、“估计”、“打算”、“计划”、“预期”、“相信”、“可能”、“将”等词语中，“应该”、“将会”、“可能”、“继续”、“预测”以及前述和类似表述的任何变体均为前瞻性陈述。尽管公司相信任何此类前瞻性陈述中反映的预期是合理的，但不能保证这些预期将被证明是正确的。任何此类陈述都会受到某些风险、不确定因素和假设的影响。如果这些风险或不确定因素中的一个或多个成为现实，或者潜在的假设被证明是不正确的，公司的实际财务结果、业绩或财务状况可能与估计或预期。因此，您不应依赖这些前瞻性陈述中的任何一项。

可能导致我们的实际财务结果、业绩或状况与此类前瞻性陈述中明示或暗示的预期不同的关键因素如下：最近颁布、提议或未来的立法及其实施方式，包括税法变化的影响；监管机构(包括但不限于SEC、美国司法部、CFPB和对公司拥有管辖权的个别州监管机构)可能行使的监管权力(特别是自由裁量权)的性质和范围；监管程序或其他诉讼，包括与任何政府调查有关的任何诉讼；与新冠肺炎大流行相关的风险以及各国政府的缓解努力以及对我们的财务状况、业务运营和流动性、我们的客户、我们的员工以及整体经济的相关影响；与管理层更替和高级管理层的有效更替相关的不确定性；会计规则和法规的变化，或其解释或应用的影响，这可能对公司已报告的合并财务报表产生重大不利影响，或导致公司经审计的综合财务报表的发布有必要出现重大延迟或变化；公司对其财务报告内部控制的评估；利率的变化；与收购或出售资产或企业或其他战略举措有关的风险，包括贷款拖欠或净注销增加、关键人员流失、整合或迁移问题、未能实现预期的协同效应、服务成本增加、记录不完整和留住客户；发放贷款的固有风险，包括偿还风险和抵押品价值；网络安全威胁, 这些风险包括资产或敏感信息可能被挪用、数据被破坏或经营中断；我们对债务的依赖以及公司修订后的循环信贷安排的限制或对公司以优惠条件借款的能力的潜在影响，或根本不受影响；公司可能确认的收入的时间和数额；当前收入和支出趋势的变化(包括影响拖欠和注销的趋势)；公司市场的变化和经济的总体变化(特别是公司服务的市场)。这些风险和其他风险在公司提交给证券交易委员会的最新的10-K表格年度报告(截至2020年3月31日)的第I部分第1A项“风险因素”以及公司不时提交给证券交易委员会的其他报告中有更详细的讨论。该公司不承担任何义务更新其可能作出的任何前瞻性陈述。

运营结果

下表列出了从公司综合经营报表和资产负债表(未经审计)以及运营数据和比率中获得的某些信息，这些数据和比率显示了所指时期：
29
目录
截至12月31日的三个月，截至12月31日的9个月，
 2020201920202019
 (千美元)
应收贷款总额$1,264,530 $1,372,769 $1,264,530 $1,372,769 
平均应收贷款总额(1)
1,175,251 1,310,329 1,133,065 1,245,314 
应收贷款净额(2)
929,474 1,006,735 929,474 1,006,735 
平均应收贷款净额(3)
865,480 963,664 839,491 917,938 
费用占总收入的百分比：
信贷损失准备金22.0 %37.6 %21.3 %35.0 %
一般和行政59.5 %61.6 %59.3 %58.7 %
利息支出5.6 %4.9 %4.9 %4.2 %
营业收入占总收入的百分比(4)
18.5 %0.8 %19.5 %6.3 %
贷款额(5)
782,995 857,976 1,893,502 2,339,899 
净冲销，按年率计算占平均应收贷款净额的百分比11.6 %18.1 %14.7 %17.1 %
平均资产回报率(往绩12个月)6.6 %4.2 %6.6 %4.2 %
平均股本回报率(往绩12个月)17.4 %8.7 %17.4 %8.7 %
开设或收购(合并或关闭)分支机构，净额(2)6 (13)47 
分支机构开业(期末)1,230 1,240 1,230 1,240 
_______________________________________________________
(1)平均应收贷款总额是通过将指定期间的月末应收贷款总额平均(不包括预缴税款)来确定的。
(2)应收贷款净额的定义是应收贷款总额减去未到期利息和递延费用。
(3)平均应收贷款净额是通过将月末应收贷款总额减去未到期利息和递延费用(不包括预缴税款)的平均值确定的。
(4)营业收入的计算方法是总收入减去信贷损失拨备以及一般和行政费用。
(5)贷款额包括公司产生的所有贷款余额。这不包括通过收购购买的贷款。

重新分类

自提交截至2019年12月31日的季度Form 10-Q报告以来，该公司对2020财年购买的历史性税收抵免的处理方式进行了某些调整。这些调整正确地反映了公司对使用损益表方法和流转方法购买的历史税收抵免进行会计处理的选择。根据这一方法，与相关历史性税收抵免投资的账面和税基之间的差额相关的递延税项负债记录在税收拨备中，并与历史性税收抵免投资的摊销同期冲销。作为这些更正的结果，已对以下行项目进行了如下调整：

30
目录
合并资产负债表
截至2019年12月31日
与最初提交的文件相同调整数经修订的
递延所得税，净额$30,544,941 $(1,633,123)$28,911,818 
其他资产，净额23,640,426 8,247,819 31,888,245 
总资产1,143,011,550 6,614,696 1,149,626,246 
应付所得税52,274 9,236,080 9,288,354 
应付账款和应计费用43,403,227 (471,041)42,932,186 
总负债750,854,403 8,765,039 759,619,442 
股东权益392,157,147 (2,150,343)390,006,804 
总负债和股东权益$1,143,011,550 $6,614,696 $1,149,626,246 

选定的综合统计数据
截至2019年12月31日的三个月截至2019年12月31日的9个月
与最初提交的文件相同调整数经修订的与最初提交的文件相同调整数经修订的
费用占总收入的百分比：
一般和行政61.3 %0.3 %61.6 %58.6 %0.1 %58.7 %
营业收入占总收入的百分比(1)
1.2 %(0.4)%0.8 %6.4 %(0.1)%6.3 %
平均资产回报率(往绩12个月)4.5 %(0.3)%4.2 %4.5 %(0.3)%4.2 %
平均股本回报率(往绩12个月)9.1 %(0.4)%8.7 %9.1 %(0.4)%8.7 %
_______________________________________________________
(1)营业收入的计算方法是总收入减去信贷损失拨备以及一般和行政费用。

截至2020年12月31日的三个月与截至2019年12月31日的三个月的比较

截至2020年12月31日，未偿还贷款总额降至12.6亿美元，较截至2019年12月31日的13.7亿美元下降7.9%。在截至2020年12月31日的三个月中，我们的独特借款人增长了8.4%，而截至2019年12月31日的三个月增长了4.3%。在经历了前两年投资组合的快速增长(主要是新客户)之后，由于持续的全球流行病及其对整体经济的影响，2021财年前三个季度的总贷款余额下降。

截至2020年12月31日的三个月，净收入增至1,450万美元，较上年同期报告的630万美元亏损增长331.2。营业收入(收入减去信贷损失拨备以及一般和行政费用)增加了2300万美元，增幅为1886.5%。

截至2020年12月31日的三个月的收入减少了1610万美元，降幅为10.9%，从去年同期的1.47亿美元降至1.309亿美元。货币基础减少，主要是由於未偿还贷款平均净额减少。在这两个月期间开设的1222家分支机构的收入下降了8.2%。

截至2020年12月31日止三个月的利息及手续费收入较上年同期减少1,530万美元，或11.8%，主要是由于平均未偿还贷款净额相应减少所致。截至2020年12月31日的未偿还贷款净额比2019年12月31日的余额下降了7.7%。截至2020年12月31日的三个月，平均未偿还净贷款与截至2019年12月31日的三个月相比下降了10.2%。

31
目录
截至2020年12月31日的三个月，保险佣金和其他收入同比减少70万美元，降幅为4.2%。与截至2019年12月31日的三个月相比，截至2020年12月31日的三个月，保险佣金减少了约190万美元，降幅为14.1%。由于本季度贷款额下降，保险收入下降。其他收入增加了120万美元，主要是因为客户对该公司汽车俱乐部产品的需求增加。

2020年4月1日，公司用当前的预期信用损失方法取代了已发生的损失方法，以应计预期损失。与去年同期相比，截至2020年12月31日的三个月的信贷损失准备金减少了2640万美元，降幅为47.7%。这笔经费减少的主要原因是净冲销减少1860万美元以及拖欠情况有所改善。按年率计算，净冲销占平均净贷款的百分比从截至2019年12月31日的三个月的18.1%下降到截至2020年12月31日的三个月的11.6%。最近逾期91天或以上的贷款在本季度增加了740万美元，而上一财年第三财季增加了1140万美元。截至2020年4月1日，我们在投资组合中的贷款损失低于我们在2020年12月31日之前根据CECL方法最初预测的损失。由于这一积极的表现和12月份宣布的额外的联邦刺激措施，我们在本季度减少了大约650万美元的预期未来信贷损失。然而，由于疫情造成的持续不确定性，截至2020年12月31日，我们将整体信贷损失拨备维持在预期损失计算范围的高端。

截至2020年12月31日，公司的信贷损失拨备占净贷款的百分比为12.2%，而2019年12月31日为11.2%。截至2020年12月31日，最近逾期61天或以上的账户占投资组合的5.2%，截至2019年12月31日，占投资组合的7.0%。截至2020年12月31日，在合同基础上逾期61天或更长时间的账户占投资组合的6.6%，而截至2019年12月31日，这一比例为8.5%。

截至2020年12月31日的三个月，并购费用较上年同期减少1,270万美元，或14.0%。作为收入的百分比，G&A费用从截至2019年12月31日的三个月的61.6%下降到截至2020年12月31日的三个月的59.5%。与这两个三个月期间相比，平均每个开业分行的G&A费用下降了13.6%。并购费用的变化将在下面更详细地解释。

人员截至2020年12月31日的三个月，支出总额为4670万美元，比截至2019年12月31日的三个月减少了270万美元，降幅为5.4%。与截至2020年12月31日和2019年12月31日的两个季度相比，工资支出减少了约160万美元，降幅为6.0%。截至2020年12月31日，我们的员工人数与2019年12月31日相比减少了10.4%。与截至2020年12月31日和2019年12月31日的季度相比，福利支出增加了约50万美元，增幅为5.2%，主要原因是医疗保险索赔增加。奖励费用减少160万美元，原因是基于股票的薪酬减少，部分被支付给分支机构员工的奖金增加所抵消。

入住率和设备截至2020年12月31日的三个月的支出总额为1,510万美元，比截至2019年12月31日的三个月增加了150万美元，增幅为11.2%。截至2020年12月31日的三个月包括了210万美元的标牌减记，原因是我们的分支机构更名。入住率和设备费用通常是公司在整个期间开设的分支机构数量的函数。在截至2020年12月31日的三个月中，每个分支机构的平均占用和设备费用从截至2019年12月31日的三个月的10.9万美元增加到12.2万美元。

广告截至2020年12月31日的三个月，支出总额为670万美元，比截至2019年12月31日的三个月减少了150万美元，降幅为18.6%。该公司预计本季度新冠肺炎的需求会降低，因此相应地减少了营销支出。

无形资产摊销截至2020年12月31日的三个月总计140万美元，比截至2019年12月31日的三个月减少了13.7万美元，降幅为1.0%。

其他截至2020年12月31日的三个月，支出总额为810万美元，比截至2019年12月31日的三个月减少了1000万美元，降幅为55.3%。减少的主要原因是在截至2019年12月31日的三个月内，与解决对我们前墨西哥业务的调查有关的应计项目800万美元。
截至2020年12月31日的三个月，利息支出较上年同期增加20万美元，或2.4%。利息支出增加的原因是年内平均利率上升。
32
目录
本季度为6.1%，而去年同期为5.2%。未偿还债务平均下跌12.3%，由5.426亿元减至4.757亿元。截至2019年12月31日和2020年12月31日，公司的优先债务权益比均保持在1.5：1不变。

截至2020年12月31日的三个月的其他关键回报率包括6.6%的平均资产回报率和17.4%的平均股本回报率。 (均为往绩12个月)，相比之下，截至2019年12月31日的三个月，平均资产回报率为4.2%，平均股本回报率为8.7%(均为往绩12个月)。

在截至2020年12月31日的三个月里，该公司的有效所得税税率总计为14.3%，而去年同期为(6.0%)。出现差异的主要原因是，释放了与解决州争端有关的准备金，以及本期诉讼时效到期，同时确认了墨西哥决议的800万美元不可抵扣应计项目，这部分被上一时期联邦历史税收抵免计划下的净收益所抵消。

截至2020年12月31日的9个月与截至2019年12月31日的9个月的比较

截至2020年12月31日，未偿还贷款总额降至12.6亿美元，较截至2019年12月31日的13.7亿美元下降7.9%。在截至2020年12月31日的9个月中，我们投资组合中的独特借款人数量下降了10.2%，而截至2019年12月31日的9个月增加了15.5%。

截至2020年12月31日的9个月，净收入增至4,340万美元，较上年同期的490万美元增长794.1。营业收入(收入减去信贷损失拨备以及一般和行政费用)增加了4,710万美元，增幅为176.2%。

截至2020年12月31日的9个月中，收入减少了4780万美元，降幅为11.2%，从去年同期的4.27亿美元降至3.793亿美元。货币基础减少，主要是由於未偿还贷款平均净额减少。在这两个月的9个月里，1176家分行的收入下降了13.6%。

截至2020年12月31日止九个月的利息及手续费收入较上年同期减少4,560万美元，或12.0%，主要是由于平均未偿还贷款净额相应减少所致。截至2020年12月31日的未偿还贷款净额比2019年12月31日的余额下降了7.7%。截至2020年12月31日的9个月，平均未偿还净贷款与截至2019年12月31日的9个月相比下降了8.5%。

截至2020年12月31日的9个月，保险佣金和其他收入同比减少220万美元，降幅为4.5%。与截至2019年12月31日的9个月相比，截至2020年12月31日的9个月，保险佣金减少了约450万美元，降幅为12.1%。其他收入增加了230万美元，主要原因是纳税季节延长带来的纳税准备收入增加了90万美元，以及一位前高管去世带来的公司拥有的人寿保险收益约为110万美元。

2020年4月1日，公司用当前的预期信用损失方法取代了已发生的损失方法，以应计预期损失。与去年同期相比，截至2020年12月31日的9个月的信贷损失准备金减少了6890万美元，降幅为46.1%。

截至2020年12月31日，公司的信贷损失拨备占净贷款的百分比为12.2%，而2019年12月31日为11.2%。截至2020年12月31日，最近逾期61天或更长时间的账户为5.2%，而2019年12月31日为7.0%。截至2020年12月31日，合同逾期61天或以上的账户为6.6%，而2019年12月31日为8.5%。

按年率计算，净冲销占平均净贷款的百分比从截至2019年12月31日的9个月的17.1%下降到截至2020年12月31日的9个月的14.7%。

截至2020年12月31日的九个月，并购费用较上年同期减少2,600万美元，或10.4%。作为收入的百分比，G&A费用从2020财年前9个月的58.7%增加到2021财年前9个月的59.3%。与这两个9个月期间相比，平均每个开放分支机构的G&A费用下降了11.4%。并购费用的变化将在下面更详细地解释。

人员截至2020年12月31日的9个月，支出总额为1.382亿美元，比截至2019年12月31日的9个月减少了1330万美元，降幅为8.8%。工资支出减少了约40万美元，或
33
目录
与截至2020年12月31日的九个月和2019年12月31日的九个月相比，为0.5%。截至2020年12月31日，我们的员工人数与2019年12月31日相比减少了10.4%，主要是由于2021财年前9个月的休假。与截至2020年12月31日和2019年12月31日的9个月相比，福利支出减少了约270万美元，降幅为9.2%，这主要是由于申领人数减少和员工人数减少所致。由于基于股份的薪酬减少和支付给分支机构员工的奖金减少，激励费用减少了1020万美元。在截至2020年12月31日的9个月里，公司根据ASC 310递延了450万美元的原始成本，原因是原始成本降低，这增加了人员成本。

入住率和设备截至2020年12月31日的9个月，支出总额为4180万美元，比截至2019年12月31日的9个月增加了130万美元，增幅为3.2%。入住率和设备费用通常是公司在整个期间开设的分支机构数量的函数。截至2020年12月31日的9个月，每个分支机构的平均费用从截至2019年12月31日的9个月的3310万美元增加到33.8万美元。

广告截至2020年12月31日的9个月，支出总额为1,450万美元，比截至2019年12月31日的9个月减少了600万美元，降幅为29.3%。在此期间，该公司预计新冠肺炎的需求会降低，并减少了所有项目的营销支出。

无形资产摊销截至2020年12月31日的9个月总计400万美元，比截至2019年12月31日的9个月增加了40万美元，增幅为12.3%。

其他截至2020年12月31日的9个月，支出总额为2630万美元，比截至2019年12月31日的9个月减少了840万美元，降幅为24.3%。减少的主要原因是，在截至2019年12月31日的9个月内，与解决对我们前墨西哥业务的调查有关的应计项目为800万美元。
截至2020年12月31日的九个月，利息支出较上年同期增加90万美元，或5.0%。利息支出增加的原因是平均未偿还债务增加2.2%，从4.121亿美元增加到4.212亿美元，同时基准利率略有上升。截至2019年12月31日和2020年12月31日，公司的优先债务权益比均保持在1.5：1不变。

2021财年前9个月的其他关键回报率包括6.6%的平均资产回报率和17.4%的平均股本回报率 (两者都是在往绩12个月的基础上)，相比之下，2020财年前9个月的平均资产回报率为4.2%，平均股本回报率为8.7%(两者都是在往绩12个月的基础上)。

截至2020年12月31日的9个月，公司的有效所得税税率降至21.3%，而去年同期为45.4%。减少的主要原因是与排除人寿保险收益和释放与解决州争端和本期诉讼时效到期有关的准备金相关的永久性税收优惠，以及确认为解决对我们前墨西哥业务的调查而产生的800万美元的不可抵扣应计费用，这部分被前一时期联邦历史税收抵免计划下的净效益所抵消。
监管事项

CFPB规则制定倡议

2017年10月5日，CFPB发布了一项最终规则，对(I)短期消费贷款，(Ii)气球支付的长期消费分期贷款，以及(Iii)通过支付授权偿还的利率更高的消费分期贷款进行了限制。该规则要求发起短期贷款和较长期气球付款贷款的贷款人评估每个消费者是否有能力在偿还当前债务和费用的同时偿还贷款(“偿还要求的能力”)。该规则还限制了多次试图从消费者账户中扣除涉及支付授权和年利率超过36%的短期贷款、气球支付贷款和分期付款贷款的失败尝试(“支付要求”)。然而，2020年7月7日，CFPB发布了一项最终规则，在重新评估这些条款的法律和证据基础并发现它们不足后，取消了偿还规则要求的能力。然而，CFPB没有撤销或改变规则中的付款要求。相反，CFPB发布了指导意见，澄清了付款要求的范围，并协助贷款人遵守付款要求。

该规则对付款要求的遵守日期最初为2019年8月19日。然而，遵守日期目前是根据社区金融服务协会诉CFPB案(第1号：18-cv-00295)中发布的法院命令暂缓执行的。
34
目录
(W.D.Tex.)2018年11月6日)。尽管这些付款要求目前被法院命令搁置，但CFPB宣布，它将寻求在一段合理的时间内让这些要求生效，让实体遵守。

除非被撤销或以其他方式修订，否则如果本公司继续允许消费者在网上为某些承保贷款设立未来的经常性付款，以符合本规则下“杠杆支付机制”的定义，则本公司将必须遵守本规则的付款要求。如果本规则的付款条款适用，公司将不得不修改其贷款支付程序，以遵守最终规则中规定的所需通知和规定的时间框架。执行该规则的付款要求可能需要改变本公司对此类贷款的做法和程序，这可能会对本公司发放此类贷款的能力、发放此类贷款的成本、本公司对任何此类贷款进行再融资的能力或频率以及此类贷款的盈利能力产生重大不利影响。

CFPB还表示，为了其监管计划的目的，预计将单独进行规则制定，以确定分期付款市场的较大参与者。这一倡议在CFPB 2018年春季规则制定议程上被归类为“不活跃”，此后一直处于不活跃状态，但CFPB表示，此类行动不是根据是非曲直做出的决定。虽然制定任何该等规则的可能性及时间尚不确定，但本公司相信，该等规则的实施可能会将本公司的业务纳入CFPB的监管机构之下，其中包括本公司须接受CFPB的报告义务及现场合规审查。

CFPB还在2020年7月7日宣布，将进行新的研究，重点是确定在小额美元贷款过程中可能向消费者披露的信息，使他们能够做出最明智的选择。根据这项研究的结果和CFPB未来采取的行动，实施新的披露可能需要改变本公司对此类贷款的做法和程序，这可能会对本公司发放此类贷款的能力、发放此类贷款的成本以及此类贷款的盈利能力产生重大不利影响。

CFPB正在经历领导层的更迭，前董事将于2021年1月辞职，新一届政府将提名一名新董事。CFPB领导层的这些变动可能会导致该机构的优先事项发生变化，包括上文讨论的规则或CFPB的其他倡议。

有关这些事项和公司运营所受的联邦法规的进一步讨论，请参阅公司截至2020年3月31日的10-K报表中的第I部分，第1项，“企业-政府监管-联邦立法”和第I部分，第1A项，“风险因素”。

流动性与资本资源

公司通过运营现金流和机构贷款人借款为其运营、收购和分支机构扩张提供资金，并将继续为其提供资金。公司通常将运营现金流用于为其贷款额提供资金，为收购提供资金，偿还长期债务，并回购普通股。截至2020年12月31日的9个月，运营活动提供的净现金为1.31亿美元。

在2020财年，该公司在开设和提供新分支机构方面的支出平均约为每个新分支机构4.1万美元。新的分行一般需要23万至38万美元，以资助在其开业12个月内发放的未偿还应收贷款。截至2020年12月31日止九个月内，本公司并无开设新分支机构，亦无收购分支机构，并将13家分支机构合并为现有分支机构。

公司相信，随着当地经济条件和所有者财务状况的变化，从竞争对手那里收购新的分支机构或应收账款或收购公司目前没有服务的社区的分支机构的有吸引力的机会将继续存在。

该公司与银行银团有循环信贷安排。于2019年6月，本公司订立经修订及重述的循环信贷协议，该协议规定循环借款最多可达(A)6.85亿美元作为贷款下的总承诺额或(B)借款基础，并包括30万美元的信用证次级贷款，两者以较少者为准。截至2020年12月31日，信贷安排下的总承诺为6.85亿美元。借款基数限额等于(A)本公司合格财务应收账款减去未赚取融资费用、保险费和保险佣金，以及(B)基于抵押品业绩指标的79%至85%的预付率百分比的乘积，详情如下。此外，循环信贷安排下的行政代理有权随时在其允许的酌情决定权下(但没有任何义务)为借款基础拨备其认为适当金额的合理准备金，包括但不限于针对本公司及其子公司的某些监管事件或任何增加的运营、法律或监管风险的准备金。该公司不认为这一权利会对其业务和战略举措造成实质性限制。
35
目录

2020年4月30日，修订和重述的循环信贷协议被进一步修订，以(I)修改某些金融契约，以(A)将公司在2020年12月30日之前所需的最低净值降至3.65亿美元(从3.75亿美元)，以及(B)在截至2020年9月30日的财政季度将公司的固定费用比率降至2.25比1；(Ii)增加新的附属担保人；以及(Iii)如有必要，修改与(从伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)过渡到新的基准利率)有关的措辞。

2020年7月24日，经修订和重述的循环信贷协议进一步修订，其中包括：(I)将预付款百分比幅度降至抵押品业绩指标的74%至80%；(Ii)将与EBITDA比率相关的适用保证金提高50个基点；(Iii)将所需的最低净资产降至3.25亿美元(从3.65亿美元)；以及(Iv)允许本公司在2021年3月31日之前进行至多5000万美元的股票回购，外加至多50%的综合调整净收入。

于二零二零年十二月十六日，经修订及重述的循环信贷协议进一步修订，以(其中包括)：(I)修订综合调整后净收入及综合EBITDA比率净收入的定义，以取消12个月期间本公司贷款损失拨备所超出的净撇账不计入综合调整后净收入的规定，及(Ii)取消财务契诺中有关贷款损失拨备须等于或超过同期贷款净撇账的规定。

该协议为抵押品业绩指标设定了24.0%的最高规定水平。抵押品业绩指标等于(A)逾期至少60天的3个月滚动平均应收款比率和(B)8个月滚动平均净冲销率之和。

根据借款基准公式，本公司可根据循环信贷协议中规定的若干EBITDA相关指标，按LIBOR加3.5%至4.5%之间的适用保证金借款，这些指标按月确定和调整，最低利率为4.5%。循环信贷安排对承诺中未使用的部分每年收取0.50%的承诺费。截至2020年12月31日和2019年12月31日的9个月，借款未使用部分的承诺费分别为110万美元和90万美元。修订和重述的循环信贷协议规定了一个过程，如有必要，从伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)过渡到新的基准利率。

截至2020年12月31日止九个月及截至2020年3月31日止财政年度，本公司的实际利率(包括承诺费及债务发行成本摊销)年化及摊销分别为5.8%及5.8%，于2020年12月31日的左轮手枪项下可用未动用金额为1.24亿美元。该公司还拥有2110万美元，如果它增加了符合条件的融资应收账款净额，循环信贷安排下可能会有可用的资金。循环信贷安排下的借款将于2022年6月7日到期。

本公司在循环信贷安排下的责任，连同在循环信贷安排下欠任何贷款人或任何该等贷款人的任何联属公司的资金管理和对冲责任，均须由本公司的各全资境内附属公司担保。本公司及附属担保人在循环信贷安排下的责任，连同该等资金管理及对冲责任，以本公司及附属担保人几乎所有资产的优先担保权益作抵押。

经修订及重述的循环信贷协议载有正面及负面契诺，包括一般限制本公司及其附属公司产生或担保债务、产生留置权、派发股息及回购或赎回股本、处置资产、进行合并及合并、进行收购或其他投资、赎回或预付次级债务、修订次级债务文件、改变业务性质及从事交易等能力的契诺(其中一项限制本公司及其附属公司产生或担保债务、产生留置权、支付股息及回购或赎回股本、处置资产、进行合并及合并、进行收购或其他投资、赎回或偿还次级债务、修订次级债务文件、改变业务性质及从事交易)。该协议还包含金融契约，包括：(I)最低综合净值为3.25亿美元；(Ii)最低固定费用覆盖率为2.75%至1.0；(Iii)总债务与综合调整后净值的最高比率为2.0%至1.0；以及(Iv)截至每个历月底的最高抵押品业绩指标为24.0%。抵押品业绩指标等于(A)逾期至少60天的3个月滚动平均应收款比率和(B)8个月滚动平均净冲销率之和。该协议允许本公司产生在循环信贷安排终止日期之后到期的次级债务，该次级债务包含指定的附属条款，但须受该协议下的金融契诺施加的金额限制。

本公司于2020年12月31日及2020年3月31日均遵守适用的公约，并不相信该等公约会对其业务及扩张战略造成重大限制。

36
目录
本协议包含违约事件，包括但不限于不支付本金、利息或其他义务、违反契约、失实陈述、交叉违约至其他债务、禁止支付或修订次级债务、破产和其他破产事件、判决、某些ERISA事件、某些其他协议下的违约、贷款文件的实际或断言无效、次级债务的从属条款无效、公司控制权的某些变更、本协议项下未在三十(30)天内补救的其他违约、受托人或接管人，以及发生某些监管事件(包括输入任何暂缓、命令、判决、停止令或其他制裁(罚款除外)、命令或裁决，以任何方式与公司或其任何附属公司的发起、持有、质押、收集、服务或强制执行其合格的金融应收账款有关，而这些应收账款对公司或任何附属公司具有重大意义)仍未腾空、未清偿，自其入境之日起60天内以上诉或其他方式解除保证金或解除扣留，并合理地可能造成重大不利变化。如果确定发生了违反任何适用法律的行为，如果违反行为对我们的业务、运营、运营结果、资产、负债或条件(财务或其他方面)造成重大不利影响，或者对公司和子公司履行协议或相关文件义务的能力造成重大损害，或者任何和解、罚款、罚款的金额，则此类违规行为可能会导致我们信用协议项下的违约事件，如果此类违规行为对我们的业务、运营、运营结果、资产、负债或条件(财务或其他方面)造成重大不利影响，或者如果任何和解、罚款、罚款的金额受到严重损害，则此类违规行为可能会导致我们信用协议项下的违约事件, 或其他付款导致本公司未能履行任何财务契约。有关公司债务的更多信息，请参见未经审计的综合财务报表附注10。

本公司相信，其循环信贷安排或其他来源下的营运及借款现金流将足以支付其营运开支，并满足未来12个月及其后可预见未来的资本及流动资金需求，包括开设或收购任何新分行的预期成本(包括为新分行的初步营运亏损提供资金，以及为该等分行及本公司其他分行的应收贷款提供资金)。本报告及本公司截至2020年3月31日止年度的10-K表格中另有论述者除外，包括但不限于由于“风险因素”(在公司不时向证券交易委员会提交或提供的信息中补充了随后的任何披露)，管理层目前不知道任何趋势、要求、承诺、事件或不确定因素，它们认为这些趋势、要求、承诺、事件或不确定因素将或可能导致、或可能导致对公司流动性的任何重大不利影响。

股票回购计划

自1996年以来，该公司已经回购了大约2140万股股票，总购买价格约为12亿美元。2020年9月14日，董事会授权该公司回购至多2500万美元的公司已发行普通股，以及根据先前的回购授权可供回购的剩余金额。2020年11月4日，董事会授权公司回购最多2500万美元的公司已发行普通股，其中包括根据先前的回购授权可供回购的剩余金额。截至2020年12月31日，该公司的总回购能力为1060万美元。回购普通股的时间和实际数量将取决于多种因素，包括股价、公司和监管要求、可用资金、资本的替代用途、循环信贷协议的限制，以及其他市场和经济状况。本公司的股票回购计划可随时暂停或终止。

该公司仍然相信股票回购是公司长期财务战略的一个可行组成部分，并在机会出现时很好地利用了多余的现金。然而，我们的循环信贷安排将股票回购限制在(I)2020年7月24日至2021年3月31日期间的5000万美元，外加(Ii)2019年1月1日开始的合并调整后净收入的50%，但受某些限制。股票回购后，根据循环信贷安排，公司必须有15%或更多的超额可用资金。在获得贷款人事先书面同意的情况下，公司可以回购额外数额的股票。
 
通货膨胀率

本公司认为，处于合理预期水平的通胀不会对其财务状况产生实质性的不利影响。虽然通胀会增加本公司的绝对运营成本，但本公司预计，货币价值的同样下降将导致其客户群要求的贷款规模增加。我们预计，客户偏好的这种变化将导致应收贷款总额的增加，以及从这笔更大的应收贷款中产生的绝对收入的增加。因此，绝对收入的增加应该可以抵消任何运营成本的增加。“我们预计，客户偏好的这种变化将导致应收贷款总额的增加，并增加从该笔应收贷款中产生的绝对收入。因此，绝对收入的增加应该可以抵消任何运营成本的增加。我们预计，客户偏好的这种变化将导致应收贷款总额的增加，以及从该金额较大的应收贷款产生的绝对收入的增加。由于该公司的贷款合同期限相对较短，在任何给定的时间点发放的贷款都不太可能用大幅膨胀的美元偿还。

37
目录
季度信息和季节性

见未经审计的合并财务报表附注3。

最近采用的会计公告
 
见未经审计的合并财务报表附注3。

关键会计政策
 
公司的会计和报告政策符合公认会计原则，并符合财务公司行业的一般做法。某些会计政策涉及公司管理层的重大判断，包括使用影响报告的资产、负债、收入和费用金额的估计和假设。因此，这些估计和假设的变化可能会对公司的财务状况和经营结果产生重大影响。由于涉及重大的管理层判断，该公司认为其关于信贷损失准备、基于股份的补偿和所得税的政策是其最重要的会计政策。

信贷损失准备

与信贷损失拨备有关的会计政策被认为是至关重要的，因为这些政策涉及管理层相当大的主观判断和估计。如本报告所载未经审计综合财务报表附注3-重要政策摘要所述，我们与信贷损失准备相关的政策于2020年4月1日因采用ASC 326编纂的新会计准则更新而发生变化。就贷款而言，信贷损失准备是根据美国会计准则第326条计算的冲销资产估值账户，该账户从贷款的摊销成本基础中扣除，以显示预计将收回的净额。拨备账户的金额代表管理层对这些金融工具当前预期信贷损失的最佳估计，考虑到来自内部和外部来源的可用信息，这些信息与评估该工具合同期限内的信贷损失风险有关。可获得的相关信息包括历史信用损失经验、当前状况以及合理和可支持的预测。
 
基于股份的薪酬

本公司按公允价值计量以股份为基础的奖励的补偿成本，并确认预期归属奖励在服务期内的补偿。限制性股票的公允价值以授予时的股份数量和公司普通股的报价为基础，股票期权的公允价值采用Black-Scholes估值模型确定。Black-Scholes模型要求输入高度主观的假设，包括预期波动率、无风险利率和预期寿命，这些假设的变化可能会对公允价值估计产生实质性影响。估计的实际结果和未来变化可能与公司目前的估计大不相同。

所得税
 
管理层使用某些假设和估计来确定应付或可退还所得税、递延所得税负债和资产、在其财务报表和所得税申报表中确认不同的事件以及所得税费用。确定这些金额需要对某些交易进行分析，并解释税收法律法规。管理层在评估由此产生的所得税负债和资产的确认金额和时间时具有相当大的判断力。随着监管和业务因素的变化，这些判断和估计会定期重新评估。

不能保证管理层提交的纳税申报单或合并财务报表上报告的所得税不会因不利裁决、税法变化或美国国税局、本州或外国税务当局的评估而进行调整。该公司可能会受到不利调整的影响，包括但不限于：法定联邦或州所得税税率的提高，目前被认为现在或未来可以扣除的金额的永久不可抵扣，以及为了最终实现递延所得税资产而依赖于未来应税收入的产生。
 
在FASB ASC主题740项下，公司将在财务报表中包括其纳税状况的当期和递延纳税影响，当税务机关基于纳税状况的技术价值，在充分了解相关信息的情况下，很有可能(可能性超过50%)维持这些状况时，该公司将在财务报表中计入该纳税状况的当期和递延纳税影响。虽然公司通过明确的税法、与税务机关的先前经验以及对其认为的分析来支持其税务立场
38
目录
要掌握所有相关的事实、情况和法规，管理层仍然必须依靠假设和估计来确定总体成功的可能性和对给定税收状况的适当量化。

39
目录
项目3.关于市场风险的定量和定性披露

利率风险

截至2020年12月31日，公司的金融工具包括以下内容：现金和现金等价物、应收贷款和优先应付票据。公允价值接近所有这些工具的账面价值。应收贷款是按现行市场利率发放的，平均年限约为8个月。鉴于这些贷款的短期性质，它们会不断按当前市场利率重新定价。

截至2020年12月31日，公司在其循环信贷安排下的未偿还债务为5.396亿美元。根据该安排借款的利息以4.5%或一个月LIBOR较大者为基础，外加基于某些EBITDA相关指标的3.5%至4.5%之间的适用保证金。根据2020年12月31日的未偿还余额，利率每变动1.0%，每年将导致利息支出变化约540万美元。

项目4.管制和程序

财务报告内部控制的变化

在本报告所述期间，我们对财务报告的内部控制(根据《外汇法案》第13a-15(F)和15d-15(F)条的定义)没有发生重大影响或合理地可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。

对披露控制和程序的评价

根据管理层的评估，在我们首席执行官和首席财务官的参与下，截至本报告所述期间结束，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，我们的披露控制和程序(如交易法下规则13a-15(E)和15d-15(E)所定义的)有效地提供合理保证，确保我们根据交易法提交或提交的报告中要求我们披露的信息在SEC规则和表格指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告，并累积并传达给管理层，包括以便及时做出关于要求披露的决定。

40
目录
第二部分：其他信息

第1项法律程序

有关法律诉讼的信息，请参阅本报告中包含的未经审计的综合财务报表附注12。

第1A项危险因素

除下文所述外，本公司截至2020年3月31日止财政年度的Form 10-K年报第I部分第1A项所披露的风险因素并无重大变动。

信贷损失准备

我们开始使用一种新的信贷储备方法，称为CECL方法，从2020年4月1日起生效。我们根据这一方法准确预测未来损失的能力可能会受到围绕大流行和遏制措施的重大不确定性以及缺乏可比先例的影响。随着新冠肺炎疫情的持续发展，这可能导致未来需要为信贷损失记录额外的拨备，我们的贷款损失和其他风险敞口可能超过我们的允许范围。

冠状病毒在全球范围内的爆发已经并可能继续对我们的业务造成不利影响。

流行病或大流行的发生，取决于规模，可能对国家和地方经济造成不同程度的损害。新冠肺炎疫情已导致全美范围内的经济状况普遍波动和恶化。政府当局已经采取了一系列措施来减缓新冠肺炎的传播，包括关闭非必要的企业，在家下单，社会疏远措施，以及其他扰乱经济活动的行动。

新冠肺炎还导致美国失业率上升，我们预计随着时间的推移，这将导致未偿还金融应收账款的拖欠和信用损失增加。此外，如果我们很大一部分员工因为新冠肺炎而无法有效工作，我们的业务可能会受到服务和其他方面的干扰。新冠肺炎案件的卷土重来或持续增加可能导致进一步的强制关闭和经济不确定性，包括可能长期的经济衰退。此外，目前向美国公众提供和分发疫苗的情况仍不确定。因此，我们无法预见新冠肺炎大流行的爆发是否会得到有效遏制，也无法预计其影响的程度、严重程度和持续时间。

CARE法案于2020年3月签署成为法律，其中包括扩大各州为许多受新冠肺炎影响的工人提供失业保险的能力，包括为其他方面没有资格领取失业救济金的工人提供失业保险的能力，向符合条件的个人提供直接付款，以及为中小型企业提供援助。我们相信，我们的许多客户都受益于CARE法案提供的增强的福利，其中一些福利，如增强的失业福利，将于2020年7月到期。2020年12月27日，《2021年综合拨款法案》(《2020年12月救济法案》)签署成为法律。2020年12月的救济法案除其他外，扩大了联邦支持的小企业贷款计划，该计划是作为CARE法案的一部分推出的，我们预计这将进一步使我们的许多客户受益。目前尚不清楚我们是否或如何从2020年12月的救济法案中受益，但我们继续研究2020年12月的救济法案对我们的业务、运营结果和财务状况的影响。

联邦、州和地方政府已强制或鼓励金融服务公司为借款人和其他受新冠肺炎影响的客户提供便利。对新冠肺炎担忧的法律和监管回应可能会导致额外的监管或限制，影响我们未来的业务行为。所有上述情况可能会对我们的收入和其他经营业绩产生不利影响，或者使我们更难收回个人贷款，或者减少从此类贷款中获得的收入或我们从此类贷款中获得融资的能力。

就新冠肺炎疫情对我们公司和我们客户的业务和财务业绩造成不利影响的程度而言，它还可能放大公司截至2020年3月31日的财年10-K表格年度报告第I部分第1A项披露的许多其他风险。

与消费贷款相关的新的或修订的州法律可能会对我们的业务产生负面影响。

41
目录
新法律的实施或与利率或年利率相关的现有州法律的变化可能会对业务、经营结果或财务状况产生负面影响。例如，2021年伊利诺伊州通过了掠夺性贷款预防法案，并将年利率上限定为36%，其中包括计算利率时与贷款相关的某些成本。这项法例和类似的法例如获通过，将会降低每年的百分率上限，而这些百分率可能会对我们的业务和经营业绩造成重大的负面影响。

第二项。未登记的股权证券销售和收益的使用

公司的信贷协议对股份回购有一定的限制，见“管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析--流动性和资本资源”。

自1996年以来，该公司已经回购了大约2140万股股票，总购买价格约为12亿美元。

下表详细说明了公司在截至2020年12月31日的三个月内购买的公司普通股(如果有的话)：
(a)
总人数
购买的股份		(b)
平均支付价格
每股		(c)
购买的股份总数
作为公开宣布的
计划或计划
(d)
股票的近似美元价值
可能还会买到的东西
在计划或计划下(1)
2020年10月1日至10月31日109,726 $107.19 109,726 $17,127 
2020年11月1日至11月30日76,378 108.78 76,378 16,691,852 
2020年12月1日至12月31日52,348 116.24 52,348 10,606,821 
本季度合计238,452 $109.69 238,452 
_______________________________________________________
(1)2020年9月14日，董事会授权该公司回购至多2500万美元的公司已发行普通股，以及根据先前的回购授权可供回购的剩余金额。2020年11月4日，董事会授权公司回购最多2500万美元的公司已发行普通股，其中包括根据先前的回购授权可供回购的剩余金额。

截至2020年12月31日，该公司的总回购能力为1060万美元。回购普通股的时间和实际数量将取决于多种因素，包括股价、公司和监管要求、可用资金、资本的替代用途、循环信贷协议的限制，以及其他市场和经济状况。本公司可随时酌情暂停、修改或终止股份回购计划，恕不另行通知。

项目3.高级证券违约

没有。

项目4.矿场安全资料披露

不适用。

第五项。其他资料

没有。

第6项陈列品

所附展品索引中列出的展品是作为Form 10-Q季度报告的一部分提交的。

42
目录
展品索引

陈列品
数		展品说明归档
特此声明		通过引用并入本文
表格或
注册
数		陈列品归档
日期
10.01
2020年4月29日修订和重新启动的循环信贷安排第二修正案
8-K10.104-30-20
10.02
2020年7月24日修订和重新启动的循环信贷安排第三修正案
8-K10.107-24-20
10.03
美国司法部刑事分部于2020年8月5日发出并经世界接受公司同意的拒绝信
8-K10.108-06-20
10.04
根据1934年《证券交易法》第21C条启动停止和停止程序的命令，作出调查结果，并于2020年8月6日在美国证券交易委员会和世界接受公司之间发布停止和停止令
8-K10.208-06-20
10.05
2020年12月15日修订和重新启用的循环信贷安排第四修正案
8-K10.112-16-20
31.01
规则13a-14(A)/15d-14(A)首席执行官的认证
*
31.02
细则13a-14(A)/15d-14(A)首席财务和战略干事的认证
*
32.01
第1350条行政总裁的证明书
*
32.02
第1350条首席财务和战略官的认证
*
101.01以下材料摘自公司截至2020年12月31日的财务季度报告，格式为内联XBRL：*
 (i)截至2020年12月31日和2020年3月31日的合并资产负债表；  
 (Ii)截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月和九个月的合并经营报表；  
 (三)截至2020年12月31日和2019年12月31日的三个月和九个月的股东权益合并报表；  
 (四)截至2020年12月31日和2019年12月31日的9个月的合并现金流量表；以及  
 (v)合并财务报表附注。  
104.01封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中)*

*在此以电子方式提交。
+根据本报告第6项和美国证券交易委员会S-K条例第601项要求提交的管理合同或其他补偿计划。

43
目录
签名

根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。

世界验收公司
 
作者：/s/R.查德·普拉沙德
R.查德·普拉沙德
总裁兼首席执行官
代表注册人并作为首席执行官签署
日期：2021年2月5日
 
作者：/s/小约翰·L·卡尔姆斯(John L.Calmes，Jr.)
小约翰·L·卡尔姆斯(John L.Calmes，Jr.)
执行副总裁兼首席财务和战略官
代表注册人签署，并以首席财务官的身份签署
日期：2021年2月5日
作者：/s/Scott McIntyre
斯科特·麦金太尔
会计高级副总裁
代表注册人签署，并以首席会计官的身份签署
日期：2021年2月5日

44