big-20220430
00007688351/312022Q1错误错误3643649191P5YP3YP3Y00007688352022-01-302022-04-3000007688352022-06-03Xbrli：共享ISO 4217：美元00007688352021-01-312021-05-01ISO 4217：美元Xbrli：共享00007688352022-04-3000007688352022-01-290000768835美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-01-300000768835美国-公认会计准则：财政部股票成员2021-01-300000768835US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-01-300000768835美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-01-3000007688352021-01-300000768835美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-01-312021-05-010000768835美国-公认会计准则：财政部股票成员2021-01-312021-05-010000768835US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-01-312021-05-010000768835美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-01-312021-05-010000768835美国-美国公认会计准则：普通股成员美国公认会计准则：绩效共享成员2021-01-312021-05-010000768835美国公认会计准则：绩效共享成员美国-公认会计准则：财政部股票成员2021-01-312021-05-010000768835美国公认会计准则：绩效共享成员US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-01-312021-05-010000768835美国公认会计准则：绩效共享成员美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-01-312021-05-010000768835美国公认会计准则：绩效共享成员2021-01-312021-05-010000768835美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-05-010000768835美国-公认会计准则：财政部股票成员2021-05-010000768835US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-05-010000768835美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-05-0100007688352021-05-010000768835美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-01-290000768835美国-公认会计准则：财政部股票成员2022-01-290000768835US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-290000768835美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-01-290000768835美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-01-302022-04-300000768835美国-公认会计准则：财政部股票成员2022-01-302022-04-300000768835US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-302022-04-300000768835美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-01-302022-04-300000768835美国-美国公认会计准则：普通股成员美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-302022-04-300000768835美国公认会计准则：绩效共享成员美国-公认会计准则：财政部股票成员2022-01-302022-04-300000768835美国公认会计准则：绩效共享成员US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-302022-04-300000768835美国公认会计准则：绩效共享成员美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-01-302022-04-300000768835美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-302022-04-300000768835美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-04-300000768835美国-公认会计准则：财政部股票成员2022-04-300000768835US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-04-300000768835美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-04-30大：商店Xbrli：纯00007688352022-01-302023-01-2800007688352021-01-312022-01-290000768835大：A2021证书协议成员2021-09-220000768835大：A2021证书协议成员2021-09-012021-09-220000768835大：A2021证书协议成员2022-04-300000768835大：A2021退货授权成员美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-12-010000768835大：A2021退货授权成员美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-01-302022-04-300000768835大：A2021退货授权成员美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-04-300000768835大人物：PRSUM成员2022-04-300000768835美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-01-290000768835美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-01-302022-04-300000768835美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-04-300000768835美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-302022-04-300000768835大：A2019PSU获奖成员2022-04-300000768835大：A2021PSU获奖成员2022-04-300000768835大：A2022TSRPSU获奖成员2022-04-300000768835大：A2022PSU获奖成员2022-04-300000768835美国公认会计准则：绩效共享成员2022-04-300000768835美国公认会计准则：绩效共享成员2021-01-312021-05-010000768835美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-290000768835美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2021-01-312021-05-010000768835大：家具成员2022-01-302022-04-300000768835大：家具成员2021-01-312021-05-010000768835大型：SeasonalMembers2022-01-302022-04-300000768835大型：SeasonalMembers2021-01-312021-05-010000768835大人物：食物成员2022-01-302022-04-300000768835大人物：食物成员2021-01-312021-05-010000768835大：SoftHomeMembers2022-01-302022-04-300000768835大：SoftHomeMembers2021-01-312021-05-010000768835大：消费品成员2022-01-302022-04-300000768835大：消费品成员2021-01-312021-05-010000768835大人物：HardHomeMember2022-01-302022-04-300000768835大人物：HardHomeMember2021-01-312021-05-010000768835大：苹果电子其他成员2022-01-302022-04-300000768835大：苹果电子其他成员2021-01-312021-05-01
目录表
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549

表格10-Q

☑根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条规定的季度报告

截至本季度末April 30, 2022
或

☐根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条提交的过渡报告

由_至_的过渡期

佣金文件编号001-08897
Big Lot，Inc.
(注册人的确切姓名载于其章程)

             俄亥俄州                              06-1119097
(法团或组织的国家或其他司法管辖权)(I.R.S.雇主识别号码)

4900东都柏林-加连威老路, 哥伦布, 俄亥俄州                  43081
(主要行政办公室地址)(邮政编码)

(614) 278-6800
(注册人的电话号码，包括区号)

根据该法第12(B)条登记的证券：
每个班级的标题交易代码注册的每个交易所的名称
普通股大的纽约证券交易所

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13条或15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是þ Noo

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是þ Noo

用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速文件服务器☑
加速文件管理器☐
非加速文件服务器☐
规模较小的报告公司☐新兴成长型公司☐

如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐

用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。是☐ Noþ

截至2022年6月3日，注册人的普通股数量，面值为0.01美元，已发行28,917,471.

目录表
Big Lot，Inc. 
表格10-Q 
截至2022年4月30日的财季

目录
 
  页面
第一部分金融信息
2
   
第1项。
财务报表
2
   
a)
截至2022年4月30日(未经审计)和2021年5月1日(未经审计)的13周综合经营和全面收益表
2
   
b)
截至2022年4月30日(未经审计)和2022年1月29日(未经审计)的综合资产负债表
3
   
c)
截至2022年4月30日(未经审计)和2021年5月1日(未经审计)的13周股东权益综合报表
4
d)
截至2022年4月30日(未经审计)和2021年5月1日(未经审计)的13周合并现金流量表
5
   
e)
合并财务报表附注(未经审计)
6
   
第二项。
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析
12
   
第三项。
关于市场风险的定量和定性披露
19
   
第四项。
控制和程序
19
   
第二部分：其他信息
19
   
第1项。
法律诉讼
19
   
第1A项。
风险因素
19
   
第二项。
未登记的股权证券销售和收益的使用
20
   
第三项。
高级证券违约
20
   
第四项。
煤矿安全信息披露
20
   
第五项。
其他信息
20
   
第六项。
陈列品
21
   
签名
 
21

1
目录表
第一部分金融信息


项目1.财务报表

Big Lot，Inc.及附属公司
综合经营报表和全面收益表(未经审计)
(以千为单位，每股除外)
 13周结束
 April 30, 2022May 1, 2021
净销售额$1,374,714 $1,625,552 
销售成本(不包括下面单独显示的折旧费用)870,120 971,605 
毛利率504,594 653,947 
销售和管理费用480,779 497,418 
折旧费用37,356 33,977 
营业(亏损)利润(13,541)122,552 
利息支出(2,750)(2,568)
其他收入(费用)1,040 960 
所得税前收入(亏损)(15,251)120,944 
所得税(福利)费用(4,169)26,381 
净(亏损)收益和综合(亏损)收益$(11,082)$94,563 
普通股每股收益(亏损)  
基本信息$(0.39)$2.68 
稀释$(0.39)$2.62 
加权平均已发行普通股  
基本信息28,621 35,349 
基于股份的奖励的稀释效应— 693 
稀释28,621 36,042 
宣布的每股普通股现金股息$0.30 $0.30 
 
附注是这些合并财务报表的组成部分。

2
目录表
Big Lot，Inc.及附属公司
合并资产负债表(未经审计)
(单位为千，面值除外)
 April 30, 20222022年1月29日
资产  
流动资产：  
现金和现金等价物$61,707 $53,722 
盘存1,338,737 1,237,797 
其他流动资产125,362 119,449 
流动资产总额1,525,806 1,410,968 
经营性租赁使用权资产1,729,053 1,731,995 
财产和设备--净值749,416 735,826 
递延所得税10,199 10,973 
其他资产37,283 37,491 
总资产$4,051,757 $3,927,253 
负债和股东权益  
流动负债：  
应付帐款$488,524 $587,496 
流动经营租赁负债233,683 242,275 
财产税、工资税和其他税95,920 90,728 
应计营业费用121,977 120,684 
保险准备金36,227 36,748 
应计薪金和工资24,745 45,762 
应付所得税1,325 894 
流动负债总额1,002,401 1,124,587 
长期债务270,800 3,500 
非流动经营租赁负债1,577,932 1,569,713 
递延所得税22,854 21,413 
保险准备金59,847 62,591 
未确认的税收优惠10,623 10,557 
其他负债126,972 127,529 
股东权益：  
优先股--授权2,000股票；$0.01票面价值；无已发布
— — 
普通股-授权298,000股票；$0.01面值；已发行117,495流通股；流通股28,893股票和28,476，分别
1,175 1,175 
国库股-88,602股票和89,019股份分别按成本价计算
(3,107,806)(3,121,602)
额外实收资本619,754 640,522 
留存收益3,467,205 3,487,268 
股东权益总额980,328 1,007,363 
总负债和股东权益$4,051,757 $3,927,253 
 
附注是这些合并财务报表的组成部分。

3
目录表
Big Lot，Inc.及附属公司
合并股东权益报表(未经审计)
(单位：千)
 普普通通财务处其他内容
已缴费
资本		留存收益 
 股票金额股票金额总计
截至2021年5月1日的13周
余额-2021年1月30日35,535 $1,175 81,960 $(2,709,259)$634,813 $3,351,002 $1,277,731 
综合收益— — — — — 94,563 94,563 
宣布的股息($0.30每股)
— — — — — (11,206)(11,206)
购买普通股(1,538)— 1,538 (104,491)— — (104,491)
归属的限制性股份390 — (390)12,995 (12,995)— — 
已归属的业绩股份533 — (533)17,770 (17,770)— — 
其他— — — (2)— — (2)
以股份为基础的员工薪酬费用— — — — 11,907 — 11,907 
余额-2021年5月1日34,920 $1,175 82,575 $(2,782,987)$615,955 $3,434,359 $1,268,502 
截至2022年4月30日的13周
余额-2022年1月29日28,476 1,175 89,019 (3,121,602)640,522 3,487,268 1,007,363 
综合收益— — — — — (11,082)(11,082)
宣布的股息($0.30每股)
— — — — — (8,981)(8,981)
购买普通股(280)— 281 (10,639)— — (10,639)
归属的限制性股份356 — (356)12,483 (12,483)— — 
已归属的业绩股份341 — (342)11,952 (11,952)— — 
以股份为基础的员工薪酬费用— — — — 3,667 — 3,667 
余额-2022年4月30日28,893 1,175 88,602 (3,107,806)619,754 3,467,205 980,328 
 
附注是这些合并财务报表的组成部分。
4
目录表
Big Lot，Inc.及附属公司
合并现金流量表(未经审计)
(单位：千)
 13周结束
 April 30, 2022May 1, 2021
经营活动：  
净(亏损)收益$(11,082)$94,563 
对净(亏损)收入与经营活动提供的(用于)现金净额的调整： 
折旧及摊销费用37,631 34,116 
非现金租赁费用68,473 64,457 
递延所得税2,215 (5,369)
非现金减值费用222 194 
(收益)财产和设备处置损失(1,568)780 
非现金股份薪酬费用3,667 11,907 
燃料衍生品的未实现收益(699)(1,005)
资产和负债变动情况：  
盘存(100,940)38,813 
应付帐款(98,972)(17,492)
经营租赁负债(66,127)(53,511)
现行所得税(8,856)29,435 
其他流动资产3,908 1,294 
其他流动负债(20,432)2,703 
其他资产107 389 
其他负债(3,780)3,019 
经营活动提供的现金净额(用于)(196,233)204,293 
投资活动：  
资本支出(43,741)(32,160)
出售财产和设备的现金收益2,505 7 
其他(5)(17)
用于投资活动的现金净额(41,241)(32,170)
融资活动：  
长期债务的净收益(偿还)267,300 (3,580)
支付融资租赁债务(497)(1,293)
已支付的股息(10,705)(12,460)
收购库藏股的付款(10,639)(101,016)
其他— (1)
融资活动提供(用于)的现金净额245,459 (118,350)
现金和现金等价物增加7,985 53,773 
现金和现金等价物：  
期初53,722 559,556 
期末$61,707 $613,329 

附注是这些合并财务报表的组成部分。
5
目录表
Big Lot，Inc.及附属公司
合并财务报表附注(未经审计)

NOTE 1 – 重要会计政策的列报和汇总依据

本报告中提及的“我们”、“我们”或“我们的”均指Big Lot，Inc.及其子公司。我们是美国(美国)的一家房屋折扣零售商。在…April 30, 2022，我们做了手术1,434商店位于47美国和一个电子商务平台。我们通过我们网站的“投资者关系”栏目(Www.biglots.com)在“美国证券交易委员会备案”标题下，在我们向美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)存档或向美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)提交有关材料后，我们将在合理可行的范围内尽快向美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)提交或提交这些材料。我们网站的内容不是本报告的一部分。

所附合并财务报表及本附注乃根据《美国证券交易委员会》规则及规定编制，以供中期财务资料之用。综合财务报表反映所有正常的经常性调整，管理层认为这些调整是公平地列报我们所有列报期间的财务状况、经营结果和现金流量所必需的。然而，合并财务报表并不包括按照美国公认会计原则(“GAAP”)完整列报财务状况、经营成果和现金流量所需的所有信息。中期业绩不一定代表任何其他中期或全年的预期结果或实际结果。我们历来经历过季节性波动，我们在第四财季实现的净销售额和营业利润的比例更大。随附的综合财务报表及这些附注应与经审计的综合财务报表及附注一并阅读，该等报表及附注包括在本公司截至2022年1月29日的财政年度的Form 10-K年度报告(“2021年Form 10-K”)中。

财务期
我们的财政年度在最接近1月31日的星期六结束，这意味着财政年度由52或53周组成。除非另有说明，本报告中提及的年份是指财政年度，而不是日历年。2022财年(“2022”)由52周组成，从2022年1月30日开始，到2023年1月28日结束。2021财政年度(“2021”)由52周组成，从2021年1月31日开始，到2022年1月29日结束。财政季度结束April 30, 2022(“2022年第一季度”)和2021年5月1日(“2021年第一季度”)都由13周组成。

销售和管理费用
销售和管理费用包括商店费用(如工资和占用成本)以及与仓储、配送、到我们商店的出站运输、广告、采购、保险、非所得税、接受信用卡/借记卡和管理费用相关的成本。我们的销售和管理费用率可能无法与其他零售商相比，后者在销售成本中包括仓储、配送和到商店的出站运输成本。销售和管理费用中包括的分销和出境运输费用为#美元。82.0百万美元和美元66.22022年第一季度和2021年第一季度分别为100万美元。

广告费
广告费用在发生时计入费用，主要包括电视和平面广告、数字、社交媒体、互联网和电子邮件营销和广告、与支付卡挂钩的营销以及店内购物点标识和展示。广告费用包括在销售和管理费用中。广告费是$21.4百万美元和美元21.82022年第一季度和2021年第一季度分别为100万美元。


6
目录表
补充现金流量披露
下表提供了2022年第一季度和2021年第一季度的补充现金流信息：
13周结束
(单位：千)April 30, 2022May 1, 2021
补充披露现金流量信息：  
支付利息的现金$3,326 $468 
支付所得税的现金，不包括退税的影响2,933 2,303 
长期债务的总收益648,200 — 
长期债务的支付总额380,900 3,580 
为经营租赁负债支付的现金90,725 76,727 
非现金活动：  
应付股份回购— 3,476 
根据融资租赁获得的资产1,377 — 
应计财产和设备26,073 26,306 
经营租赁以经营租赁负债换取的使用权资产65,753 47,661 

重新分类
我们定期评估我们的产品层次结构，并对其进行微小调整，这可能会影响我们的商品类别的汇总。我们的财务报告流程使用最新的产品层次结构，按商品类别报告所有期间的净销售额。因此，与以前报告的数额相比，按商品类别划分的净销售额可能有一些细微的重新分类。

近期会计公告
目前尚无对我们有重大意义或潜在意义的未来生效日期的新会计声明。

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目录表
NOTE 2 – 债务

银行信贷安排
2021年9月22日，我们达成了一项600百万五-于2026年9月22日到期的一年无担保信贷安排(“信贷协议”)。与订立信贷协议有关，我们支付了银行手续费和其他费用共计#美元。1.2100万美元，将在信贷协议期限内摊销。

信贷协议项下的借款可用作一般公司用途、营运资金及偿还若干债务。信贷协议包括$50百万回旋贷款升华，一美元75百万信用证升华，一美元75100万美元，用于向外国借款人提供贷款，以及1美元200百万可选货币升华。信贷协议还包含环境、社会和治理(“ESG”)条款，如果我们满足未来信贷协议修订将确立的ESG业绩标准，该条款可能会提供有利的定价和费用调整。根据信贷协议，我们可以选择增加定期贷款和/或提高循环信贷额度，总额最高可达$300100万美元，前提是贷款人同意增加承诺。此外，信贷协议包括两个选项，分别将信贷协议的到期日延长一年，但须受各贷款人同意延长其各自贷款到期日的规限。信贷协议项下的利率、定价和费用根据我们的债务评级或杠杆率波动，以对我们更有利的定价为准。信贷协议允许我们从多个利率选项中选择每笔借款的利率。利率期权通常是从最优惠利率或LIBOR衍生出来的。信贷协议更新了LIBOR备用条款，以实施备用条款，据此，在发生某些LIBOR停止事件时，贷款利率将过渡至替代利率。根据信贷协议发放的贷款可以预付，不收取违约金。信贷协议包含金融和其他契约，包括但不限于对债务、留置权和投资的限制，以及维持两个财务比率--杠杆率和固定费用覆盖率。信贷协议的契约并不限制我们支付股息的能力。此外，我们必须遵守与我们位于加利福尼亚州苹果谷的配送中心的合成租赁相关的交叉违约条款，该条款在我们签订信贷协议的同时进行了修订，以符合信贷协议的约定。违反任何契约可能导致信贷协议下的违约，这将允许贷款人限制我们进一步获得信贷协议贷款和信用证的能力，并要求立即偿还信贷协议下的任何未偿还贷款。在…April 30, 2022，我们有一块钱270.8信贷协议项下的未偿还借款百万美元和5.0百万美元承诺支付未偿还信用证，剩余1美元324.2根据信贷协议，可提供100万美元。

我们长期债务的公允价值是根据相同或类似债券的报价市场价格和类似工具的当前利率来估计的。这些公允价值计量在公允价值层次结构中被归类为第二级。鉴于我们长期债务相关工具的浮动利率特征和相对较短的到期日，这些工具的账面价值接近其公允价值。

NOTE 3 – 股东权益

每股收益
有几个不是为计算所有列报期间的基本每股收益和稀释后每股收益，需要对已发行的加权平均普通股进行调整。截至2021年5月1日，由于已经达到了最低适用的业绩条件，所有未偿还的奖励都包括在我们的每股收益计算中。在…April 30, 2022，根据相对总股东回报(“TSR PSU”)授予的业绩份额单位-请参阅注4有关这些奖励的更详细说明)，由于尚未达到适用的最低业绩条件，因此不包括在我们的每股收益计算中。反摊薄限制性股票单位(“RSU”)、绩效股份单位(“PSU”)、绩效限制性股票单位(“PRSU”)和TSR PSU不包括在计算范围内，因为它们减少了库藏股方法下已发行的稀释股份的数量。根据库存股方法确定的反稀释的RSU、PSU、PRSU和TSR PSU为0.4百万美元和0.12022年第一季度和2021年第一季度分别为100万美元。由于2022年第一季度的净亏损，在计算2022年第一季度每股普通股的稀释收益(亏损)时，任何潜在的摊薄股份都被排除在分母之外。

共享回购计划
2021年12月1日，我们的董事会批准了高达$250百万股我们的普通股(《2021年回购授权》)。根据《2021年回购授权》，我们可以根据市场状况和其他因素，酌情在公开市场和/或私下协商的交易中回购股份。2021年回购授权没有计划的终止日期。在2022年第一季度，不是股票是根据2021年回购授权进行回购的。自.起April 30, 2022，我们有一块钱159.4根据2021年回购授权，可用于未来回购的百万美元。

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目录表
在综合股东权益表中报告的普通股购买包括为满足与股票奖励归属相关的所得税预扣而购买的股票。

分红
我们在2022年第一季度宣布并支付了每股普通股现金股息如下：
分红
每股		申报的款额已支付金额
2022:(单位：千)(单位：千)
第一季度$0.30 $8,981 $10,705 
总计$0.30 $8,981 $10,705 

宣布的股息数额可能与由于归属RSU和PSU而在一段时间内支付的股息数额不同。未来股息的支付将由我们的董事会酌情决定，并将取决于我们的财务状况、经营结果、资本要求、对适用法律和协议的遵守情况以及我们董事会认为相关的任何其他因素。

NOTE 4 – 基于股份的计划

根据我们的股东批准的股权补偿计划，我们已经发布了RSU、PSU、PRSU和TSR PSU。我们确认了以股份为基础的薪酬支出为$3.7百万美元和美元11.92022年第一季度和2021年第一季度分别为100万。自.起April 30, 2022，有几个不是未完成的PRSU。

非既有限制性股票单位
下表汇总了2022年第一季度的非既有RSU活动：
股份数量加权平均授予日期-每股公允价值
截至2022年1月29日的未偿还未归属RSU909,287 $33.87 
授与418,247 38.13 
既得(355,911)29.29 
被没收(23,271)29.59 
截至2022年4月30日的未偿还非既有RSU948,352 $37.52 

2022年第一季度批出的非归属RSU一般归属于三年从授予之日起，如果达到了最低财务业绩目标，并且受赠人一直受雇于我们，直至授予之日为止。

绩效份额单位
在2020年之前、2021年和2022年第一季度，我们向某些管理层成员发放了PSU，如果在一年内实现了某些财务业绩目标，则将获得PSU三-年度业绩期间，承授人在业绩期间继续受雇于本公司。三年业绩期间内每个会计年度的财务业绩目标将在各自会计年度的第一季度由我们董事会的薪酬委员会批准。

作为建立财务绩效目标的流程的结果，只有当我们向获奖者传达获奖者第三财年的财务绩效目标时，我们才能满足为PSU确定授予日期的要求，这将触发服务开始日期、奖励的公允价值和相关的费用确认期限。如果我们在三年绩效期间达到了适用的门槛财务绩效目标，并且受让人在绩效期间结束时仍受雇于我们，则PSU将在我们提交绩效期间最后一个会计年度的Form 10-K年度报告后的第一个交易日授予。

在归属PSU时分配的股份数量取决于三年业绩期间与薪酬委员会确定的业绩目标相比所取得的平均业绩，并可能导致
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目录表
分配的股份数量大于或少于授予的PSU数量，如授予协议中所定义。

在2022年第一季度，我们还向某些管理层成员授予了TSR PSU，这些PSU基于相对于同行集团的总股东回报(TSR)目标的实现情况三-年度履约期，并要求承授人在履约期结束时继续受雇于本公司。如果我们在三年业绩期间达到适用的业绩门槛，并且承授人在业绩期间结束时仍受雇于我们，则TSR PSU将在我们提交业绩期间最后一个会计年度的Form 10-K年度报告后的第一个交易日归属。我们使用蒙特卡罗模拟来估计TSR PSU在授予日的公允价值，并确认服务期内的费用。TSR PSU的合同期为三年。

我们已经开始或预期开始确认与PSU和TSR PSU相关的费用，如下所示：
发行年份计量基础2022年4月30日未完成的PSU和TSR PSU实际授予日期预期估值(授予)日期实际或预期费用期间
2019ROIC/EPS6,109 2021年3月2021财年
2021ROIC/EPS170,426 2023年3月2023财年
2022相对TSR68,231 2022年3月Fiscal 2022 - 2024
2022ROIC/EPS272,951 2024年3月2024财年
总计517,717 

在2022年第一季度，2019年发放的PSU的平均绩效高于设定的目标。在2022年和2021年的第一季度，我们确认了0.1百万美元和美元8.6分别与PSU和TSR PSU相关的基于股份的薪酬支出为100万欧元。

下表汇总了2022年第一季度与PSU和TSR PSU相关的活动：
单位数加权平均授予日期-每股公允价值
2022年1月29日未完成的PSU和TSR PSU240,110 $70.24 
授与68,231 58.09 
既得(234,001)70.24 
被没收— — 
2022年4月30日未完成的PSU和TSR PSU74,340 $59.09 

在我们的基于股份的计划下，在所示的各个时期内发生了以下活动：
第一季度
(单位：千)20222021
归属限制性股票的总公允价值$12,631 $26,901 
已归属业绩股份的公允价值总额$13,753 $37,168 

与所有未支付的基于股票的奖励有关的未赚取薪酬支出总额，不包括2021年和2022年发行的PSU，按April 30, 2022大约是$32.9百万美元。这一补偿成本预计将根据现有的归属条款在2025年3月之前确认，加权平均剩余费用确认期限约为2.4几年前April 30, 2022.

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目录表
NOTE 5 – 所得税
2021年，所得税拨备是根据当前的年度有效税率估计数计算的，并对其进行了调整，以反映不同项目的影响。

2022年，公司的估计年度有效税率随着全年估计税前收益的变化而波动，原因是由于宏观经济压力(包括成本通胀)和消费者可自由支配支出的下降，零售前景不可预测导致我们的预测收益存在不确定性. 税前收入和应税收入之间的差异，如不可扣除的高管薪酬，导致实际所得税率有很大差异。因此，本公司不认为其能够足够准确地估计2022年的年度有效税率，并在公认会计原则允许的情况下，根据今年迄今的税前亏损以及账面和应税亏损之间的差异的影响确定了2022年第一季度的所得税优惠。

我们估计了截至2023年4月29日的未确认税收优惠合理可能的预期净变化，其依据是(1)预期的现金和非现金结算或不确定税收状况的支付，以及(2)适用的未确认税收优惠限制法规的失效。预计未来12个月未确认税收优惠净减少额约为#美元。4.0百万美元。实际结果可能与这一估计大不相同。

NOTE 6 – 或有事件

法律诉讼
我们涉及在正常业务过程中产生的法律诉讼和索赔。我们目前相信，每一项此类诉讼和索赔都将得到解决，不会对我们的财务状况、运营结果或流动性产生实质性影响。然而，诉讼涉及到一些不确定因素。未来的发展可能会导致这些行动或索赔对我们的财务状况、运营结果和流动性产生实质性影响。

NOTE 7 – 业务细分数据

我们使用以下七个商品类别，这与我们对商品净销售额的内部管理和报告一致：食品；消费品；软家居；硬家居；家具；季节性；以及服装、电子和其他。食品类别包括我们的饮料和杂货店；特色食品；和宠物部门。消费品类别包括我们的健康、美容和化妆品、塑料、纸张和化学部门。软家居类别包括我们的家居装饰；框架；时尚床上用品；实用床上用品；浴缸；窗户；装饰纺织品；以及地毯部门。Hard Home类别包括我们的小家电、桌面、食品准备、文具、家居维护、家居组织和玩具部。家具类包括我们的室内装潢、床垫、现成组装和箱包商品部门。季节性类别包括我们的草坪和花园；夏季；圣诞节；以及其他节日部门。服装、电子和其他部门包括我们的服装、电子产品、珠宝、袜子、糖果和零食部门，以及我们的跨类别展示解决方案Lot的种类，以及我们简化的结账体验排队。

我们定期评估我们的产品层次结构，并对其进行微小调整，这可能会影响我们的商品类别的汇总。我们的财务报告流程使用最新的产品层次结构，按商品类别报告所有期间的净销售额。因此，与以前报告的数额相比，按商品类别划分的净销售额可能有一些细微的重新分类。

下表按商品类别列出了净销售额数据：
第一季度
(单位：千)20222021
家俱$390,386 $481,431 
季节性234,171 303,918 
食物176,620 180,297 
柔和家居166,295 223,854 
消耗品155,310 162,388 
坚硬的家129,284 152,198 
服装、电子及其他122,648 121,466 
净销售额$1,374,714 $1,625,552 
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目录表
项目2.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析

关于1995年《私人证券诉讼改革法》安全港规定的前瞻性陈述的警示声明

1995年的《私人证券诉讼改革法》(以下简称《法案》)为前瞻性陈述提供了安全港，鼓励公司提供前瞻性信息，只要这些陈述被确认为前瞻性陈述，并伴随着指出可能导致实际结果与陈述中讨论的重大不同的重要因素的有意义的警告性陈述。我们希望利用该法案的“避风港”条款。

本报告中的某些陈述是该法案意义上的前瞻性陈述，此类陈述旨在符合该法案所规定的安全港保护条件。“预期”、“估计”、“近似”、“预期”、“目标”、“目标”、“项目”、“打算”、“计划”、“相信”、“将会”、“应该”、“可能”、“目标”、“预测”、“指导”、“展望”以及类似的表述一般都是前瞻性表述。同样，对我们的目标、战略、计划、目标或指标的描述也是前瞻性陈述。前瞻性陈述涉及管理层对未来发生的事件和趋势的预期，包括对未来经营结果或事件以及预计的销售、收益、资本支出和业务战略表示乐观或悲观的陈述。前瞻性陈述是基于一些关于未来情况的假设，这些假设最终可能被证明是不准确的。前瞻性陈述现在是，将来也将是基于管理层当时对未来事件和经营业绩的看法和假设，并且仅适用于这些陈述的日期。尽管我们认为前瞻性陈述中表达的预期是基于我们所知范围内的合理假设，但前瞻性陈述的性质涉及风险、不确定因素和其他因素，这些因素中的任何一个或组合都可能对我们的业务、财务状况、运营结果或流动性产生重大影响。

我们在此以及在其他报告和新闻稿中所作的前瞻性声明并不是对未来业绩的保证，实际结果可能会由于各种因素而与此类前瞻性声明中讨论的内容大不相同，这些因素包括但不限于与新冠肺炎疫情有关的事态发展、当前的经济和信用状况、通货膨胀、商品成本、我们无法成功执行战略举措的能力、竞争压力、客户和我们面临的经济压力、品牌关闭商品的可用性、贸易限制、运费、我们最近的年度报告中的风险因素部分讨论的风险。以及我们在提交给美国证券交易委员会的其他文件中不时讨论的其他因素，包括Form 10-Q的季度报告和Form 8-K的当前报告。本报告应与此类文件一起阅读，您在评估前瞻性陈述时应仔细考虑所有这些风险、不确定性和其他因素。

告诫读者不要过度依赖前瞻性陈述，这些陈述只反映了它们发表之日的情况。我们没有义务公开更新前瞻性陈述，无论是由于新信息、未来事件或其他原因。不过，建议读者参考我们在公开公告和美国证券交易委员会备案文件中就相关主题所做的任何进一步披露。

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目录表
概述

下文的讨论和分析应与所附的合并财务报表和相关说明一并阅读。所附合并财务报表附注中定义的每个术语在本项目和本报告的其余部分具有相同的含义。

以下是2022年第一季度的结果，我们认为与2021年第一季度的运营业绩相比，这些业绩是我们运营业绩的关键指标：

•净销售额下降2.508亿美元，降幅15.4%。
•开业至少15个月的商店的可比销售额，加上我们的电子商务业务，下降了2.683亿美元，降幅为17.0%。
•毛利率下降1.493亿美元，毛利率下降350个基点，至销售额的36.7%。
•销售和管理费用减少了1660万美元。销售和行政费用占净销售额的百分比增加了440个基点，达到净销售额的35.0%。
•营业(亏损)利润率下降850个基点至(1.0%)。
•稀释后每股收益(亏损)从每股2.62美元降至0.39美元。
•现金和现金等价物减少5.516亿美元，从2021年第一季度末的6.133亿美元降至2022年第一季度末的6170万美元。
•库存增加了48.5%，即4.372亿美元，从2021年第一季度末的9.015亿美元增加到2022年第一季度末的13.387亿美元。
•我们在2022年第一季度宣布并支付了每股普通股0.30美元的季度现金股息，这与2021年第一季度支付的每股普通股0.30美元的季度现金股息一致。

有关我们的经营业绩的更多详细信息，请参阅下面的讨论和分析。

专卖店

下表列出了2022年第一季度和2021年第一季度开设和关闭的门店：
20222021
商店在财政年度开始时开业1,431 1,408 
在此期间开业的商店7 13 
在此期间，商店关闭(4)(8)
商店在期末开业1,434 1,413 

我们预计到2022年底我们的门店数量将增加大约30与我们在2021年底的门店数量相比。

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目录表
行动的结果

下表比较了我们的综合业务表和全面收益在每个期间结束时占净销售额的百分比：
第一季度
20222021
净销售额100.0 %100.0 %
销售成本(不包括下面单独显示的折旧费用)63.3 59.8 
毛利率36.7 40.2 
销售和管理费用35.0 30.6 
折旧费用2.7 2.1 
营业(亏损)利润(1.0)7.5 
利息支出(0.2)(0.2)
其他收入(费用)0.1 0.1 
所得税前收入(亏损)(1.1)7.4 
所得税(福利)费用(0.3)1.6 
净(亏损)收益和综合(亏损)收益(0.8)%5.8 %

2022年第一季度与2021年第一季度相比

净销售额
与2021年第一季度相比，2022年第一季度按商品类别划分的净销售额(以美元计算和占总净销售额的百分比)、净销售额变化(以美元和百分比计算)以及可比销售额(“比较”或“比较”)如下：
第一季度
(千美元)20222021变化COBS
家俱$390,386 28.4 %$481,431 29.6 %$(91,045)(18.9)%(20.8)%
季节性234,171 17.0 303,918 18.7 (69,747)(22.9)(24.0)
食物176,620 12.9 180,297 11.1 (3,677)(2.0)(3.2)
柔和家居166,295 12.1 223,854 13.8 (57,559)(25.7)(27.1)
消耗品155,310 11.3 162,388 10.0 (7,078)(4.4)(5.5)
坚硬的家129,284 9.4 152,198 9.4 (22,914)(15.1)(16.7)
服装、电子及其他122,648 8.9 121,466 7.4 1,182 1.0 (1.1)
净销售额$1,374,714 100.0 %$1,625,552 100.0 %$(250,838)(15.4)%(17.0)%

我们定期评估我们的产品层次结构，并对其进行微小调整，这可能会影响我们的商品类别的汇总。我们的财务报告流程使用最新的产品层次结构，按商品类别报告所有期间的净销售额。因此，与以前报告的数额相比，按商品类别划分的净销售额可能有一些细微的重新分类。

与2021年第一季度的16.256亿美元相比，2022年第一季度的净销售额下降了2.508亿美元，降幅为15.4%，至13.747亿美元。净销售额的下降主要是由于我们的COMPs减少了17.0%，净销售额减少了2.683亿美元，但被我们的非可比销售额增加了1750万美元所部分抵消，这是由于自2021年第一季度以来净增加了21家门店，以及与关闭的门店相比，我们的新店和搬迁门店的销售额有所增加。我们的比较是基于所有开业至少15个月的商店的结果加上我们的电子商务净销售额的结果来计算的。

由于2021年第一季度没有政府支持的救济方案，包括政府刺激付款和增加的失业救济金，我们的净销售额和竞争对手在2022年第一季度下降，导致2021年第一季度的净销售额和竞争对手增加。此外，我们还经历了需求的下降
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目录表
2022年第一季度，由于通货膨胀和其他宏观经济影响(包括燃料和食品价格上涨)对客户造成的总体经济压力，我们认为这影响了客户的可自由支配支出。

2022年第一季度，除服装、电子和其他类别的净销售额略有上升外，我们所有商品类别的净销售额和净销售额都有所下降。我们的家居产品类别-家具、季节性、软质家居和硬质家居-受到的影响最大，因为这些类别的购买通常更自由。如上所述，缺乏刺激措施和增加的失业救济金以及具有挑战性的宏观经济环境减少了我们客户的可自由支配支出。此外，我们的季节性类别在2022年第一季度受到了负面影响，因为该国大部分地区持续到3月和4月的天气较凉爽，导致草坪和花园以及夏季销售季节开局缓慢，这两个部门都是天气敏感的部门。因此，与美国南部地区，特别是美国东南部地区相比，2022年第一季度我们在美国北部地区的季节性类别的净销售额和比较较低。

虽然我们的食品和消耗品类别在2022年第一季度经历了复合和净销售额的下降，但这些类别在2022年第一季度的表现相对好于我们的家居产品类别，因为它们对可自由支配支出的变化不那么敏感。

由于上文讨论的2022年第一季度可自由支配支出减少，我们的服装、电子及其他类别的COMPs略有下降。

毛利率
与2021年第一季度的6.539亿美元相比，2022年第一季度的毛利率下降了1.493亿美元，降幅为22.8%，至5.046亿美元。毛利率下降的主要原因是净销售额和毛利率下降。2022年第一季度，毛利率占净销售额的百分比下降350个基点，至36.7%，而2021年第一季度为40.2%。毛利率下降的主要原因是更高的降价、更高的入境运费和更高的缩水率。降价幅度较高是因为我们在2022年第一季度比2021年第一季度更具促销能力。由于海洋运费上涨、与供应链延误有关的滞留和滞期费以及燃料成本上涨，入境运费增加。较高的缩水率是由于2021年期间我们门店的盗窃和其他损失率较高，导致2022年实物库存周期中的实物库存盘点不利，以及2021年第四季度和2022年第一季度的缩水应计率较高。

销售和管理费用
2022年第一季度的销售和管理费用为4.808亿美元，而2021年第一季度为4.974亿美元。销售和行政开支减少1,660万美元是由于应计奖金开支减少1,910万美元，基于股票的薪酬开支减少820万美元，以及自我保险开支减少360万美元，但分配和运输费用增加了1,580万美元，部分抵消了这一减少。应计奖金支出减少是由于与2021年第一季度相比，2022年第一季度的业绩低于我们的季度和年度运营计划。由于2021年第一季度授予的2019个PSU具有更高的授予日期公允价值，因此我们的基于股份的薪酬支出有所下降，因此授予的奖励数量远高于2022年第一季度授予的2022个TSR PSU。自我保险费用的下降主要是由于有利的工人补偿、一般责任和医疗索赔经验，导致2022年第一季度发生的费用较低。配送和运输费用增加的原因是燃料费用和外运运费增加。

2022年第一季度，销售和行政费用占净销售额的百分比增加了440个基点，达到35.0%，而2021年第一季度为30.6%。
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目录表
折旧费用
2022年第一季度，折旧支出增加了340万美元，达到3740万美元，而2021年第一季度为3400万美元。与2021年第一季度相比，折旧费用占销售额的百分比增加了60个基点。这一增长主要是由于对我们的战略计划、新门店和供应链改进的投资。

利息支出
2022年第一季度的利息支出为280万美元，而2021年第一季度为260万美元。利息支出的增加是由于平均借款总额的增加。2022年第一季度，我们的平均借款总额(包括融资租赁以及与我们四个配送中心的销售和回租交易相关的融资负债)为3.011亿美元，而2021年第一季度的平均借款总额为1.807亿美元。平均借款总额的增长是由我们在整个2022年第一季度的信贷协议下的借款推动的，而我们在2021年第一季度的循环信贷安排下没有借款，但被2021年第二季度定期票据协议余额的偿还部分抵消。

其他收入(费用)
2022年第一季度和2021年第一季度的其他收入(支出)为100万美元。这两个年度的收入都是由我们的柴油衍生产品的未实现收益推动的。

所得税
2022年第一季度和2021年第一季度的有效所得税税率分别为27.3%和21.8%。实际所得税率的增加主要是由于审计结算以及与2021年第一季度的净收益相比，与2022年股票支付奖励的归属相关的净赤字，但被2022年与就业相关的税收抵免的增加部分抵消。此外，有效所得税税率的增加受到2022年第一季度所得税前亏损与2021年第一季度所得税前收益相比的影响。

已知趋势和2022年指南
在2021年末和2022年初，美国经济经历了几十年来最高的通货膨胀率，这对我们的业务成本产生了不利影响，对我们客户的购买力产生了不利影响。我们预计通胀环境将持续下去，并对我们客户的可自由支配支出产生负面影响。目前，该公司认为自己没有足够的可见性来提供2022年的全年指导。

鉴于潜在结果的范围比往常更广，我们目前不提供2022年第二季度的每股收益指引。然而，我们预计2022年第二季度将出现亏损。截至2022年5月27日，我们预计2022年第二季度将出现以下情况：
•与2021年第二季度相比，中高个位数的可比销售额下降；
•由于促销活动增加和入境运输成本增加，毛利率在30%以上；以及
•与2021年第二季度相比，销售和管理费用略有上升。
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目录表
资本资源与流动性
2021年9月22日，我们签署了信贷协议，其中规定了一项6亿美元的五年期无担保信贷安排，该安排将于2026年9月22日到期。信贷协议项下的借款可用作一般公司用途、营运资金及偿还若干债务。信贷协议包括5000万美元的循环贷款升华、7500万美元的信用证升华、7500万美元的外国借款人贷款升华，以及2亿美元的可选货币升华。信贷协议还包含环境、社会和治理(“ESG”)条款，如果我们满足未来信贷协议修订将确立的ESG业绩标准，该条款可能会提供有利的定价和费用调整。根据信贷协议，我们可以选择增加定期贷款和/或增加循环信贷额度，总额最高可达3亿美元，前提是贷款人同意增加其承诺。此外，信贷协议包括两个选项，分别将信贷协议的到期日延长一年，但须受各贷款人同意延长其各自贷款到期日的规限。信贷协议项下的利率、定价和费用根据我们的债务评级或杠杆率波动，以对我们更有利的定价为准。信贷协议允许我们从多个利率选项中选择每笔借款的利率。利率期权通常是从最优惠利率或LIBOR衍生出来的。信贷协议更新了LIBOR备用语言，以实施备用条款, 据此，在发生某些LIBOR停止事件时，贷款利率将过渡到另一种利率。根据信贷协议发放的贷款可以预付，不收取违约金。信贷协议包含金融和其他契约，包括但不限于对债务、留置权和投资的限制，以及维持两个财务比率--杠杆率和固定费用覆盖率。信贷协议的契约并不限制我们支付股息的能力。此外，我们必须遵守与我们位于加利福尼亚州苹果谷的配送中心的合成租赁相关的交叉违约条款，该条款在我们签订信贷协议的同时进行了修订，以符合信贷协议的约定。违反任何契约可能导致信贷协议下的违约，这将允许贷款人限制我们进一步获得信贷协议贷款和信用证的能力，并要求立即偿还信贷协议下的任何未偿还贷款。截至2022年4月30日，我们遵守了信贷协议的约定。

截至2022年4月30日，我们在信贷协议下有2.708亿美元的借款，在计入总计500万美元的未偿还信用证导致的可获得性减少后，信贷协议下的可用借款为3.242亿美元。

我们流动性的主要来源是运营的现金流和必要时在我们信贷安排下的借款。我们的净收入以及运营提供的现金受到净销售额、季节性销售模式和运营利润率的影响。由于假日销售季节产生的净销售额，我们的运营提供的现金通常在每个财年的第四季度达到顶峰。一般来说，我们的营运资金需求在第三财季末或第四财季初达到峰值，因为我们在假日销售季节之前建立了库存水平。我们历来通过运营提供的现金和我们信贷安排下的借款为这些需求提供资金。我们预计将在2022年根据信贷协议借款，为我们的现金需求提供资金。然而，我们目前预计2022年第二季度末的信贷协议下的借款将比2022年第一季度减少。现金需求包括资本支出、营运资金需求、利息支付和其他合同承诺等。

2021年12月1日，我们的董事会根据2021年回购授权授权回购了高达2.5亿美元的普通股。根据《2021年回购授权》，我们可以根据市场状况和其他因素，酌情在公开市场和/或私下协商的交易中回购股份。2021年回购授权没有计划的终止日期。在2022年第一季度，我们没有根据2021年回购授权回购股份。截至2022年4月30日，根据2021年回购授权，我们有1.594亿美元可用于未来的回购。

2022年3月，我们的董事会宣布于2022年4月1日向截至2022年3月18日收盘时登记在册的股东支付季度现金股息，每股普通股0.30美元。每股普通股0.30美元的现金股息与我们在2021年宣布的季度股息一致。2022年第一季度，我们支付了约1070万美元的股息，而2021年第一季度的股息为1250万美元。

2022年5月，我们的董事会宣布于2022年6月24日向2022年6月10日收盘时登记在册的股东支付季度现金股息，每股普通股0.30美元。

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下表比较了2022年第一季度与2021年第一季度我们现金流的主要组成部分：
(单位：千)20222021变化
经营活动提供的现金净额(用于)$(196,233)$204,293 $(400,526)
用于投资活动的现金净额(41,241)(32,170)(9,071)
融资活动提供(用于)的现金净额$245,459 $(118,350)$363,809 

2022年第一季度，经营活动提供的现金(用于)减少了4.05亿美元，经营活动使用的现金为1.962亿美元，而2021年第一季度经营活动提供的现金为2.043亿美元。这一下降是由于库存和应收账款的现金流出综合增加所致，这是由于2022年第一季度末库存水平上升，扣除非现金活动(如基于非现金份额的薪酬支出和非现金租赁费用)调整后净(亏损)收入减少，以及本年度所得税现金流出增加，这是由于我们在2022年迄今的所得税前(亏损)收入较低。

2022年第一季度，用于投资活动的现金增加了910万美元，达到4120万美元，而2021年第一季度为3220万美元。这一增长主要是由于资本支出的增加，这主要是由于增加了对新商店的投资。

2022年第一季度，融资活动提供(用于)的现金增加3.638亿美元，融资活动提供的现金为2.455亿美元，而2021年第一季度融资活动使用的现金为1.184亿美元。这一增长是由于根据信贷协议借款以满足营运资金需求的长期债务的净收益，以及收购库存股的付款减少所致。收购库存股的付款减少是由于在2021年第一季度根据股份回购授权回购的股份，而根据2021年回购授权在2022年第一季度没有股份回购。

根据历史和预期的财务业绩，我们相信我们有或有能力获得足够的资源来满足我们的现金需求，包括持续和季节性的营运资本需求、拟议的资本支出、新项目和目前到期的债务。

关键会计政策和估算
按照公认会计准则编制财务报表要求管理层作出估计、判断和假设，以影响在财务报表日期报告的资产和负债额和报告期内报告的收入和费用的金额，以及在财务报表日期的或有资产和负债的相关披露。在持续的基础上，管理层评估其估计、判断和假设，并基于历史经验、当前趋势和各种其他被认为在当时情况下是合理的因素来评估其估计、判断和假设。实际结果可能与这些估计不同。看见注1有关我们的会计政策的更多信息，请参阅我们2021年Form 10-K中包含的合并财务报表。

具有较高内在不确定性并需要做出最重要判断的估计、判断和假设在我们的2021年Form 10-K中包含的管理层对财务状况和运营结果的讨论和分析中有概述。如果我们使用与我们在2021年Form 10-K中讨论的任何估计、判断和假设不同的估计、判断和假设，我们本期的财务状况、运营结果和流动性可能与所提供的大不相同。

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项目3.关于市场风险的定量和定性披露

我们因不时作出的投资利率变动及信贷协议下的借款而承受市场风险。截至2022年4月30日，根据信贷协议，我们有2.708亿美元的借款。我们预期未来借款的浮动利率增加1%，可能会影响我们的财务状况、经营业绩或通过增加利息支出而产生的流动性，增加约270万美元。

我们因与柴油相关的衍生工具的变化而面临市场风险。截至2022年4月30日，我们拥有以套圈形式的未偿还衍生品工具，覆盖90万加仑柴油。下表提供了与我们当前的与柴油相关的衍生工具的更多细节。
历年到期日柴油衍生产品公允价值
看跌期权打电话资产(负债)
(加仑，单位为千)(单位：千)
2022900 900 $1,555 
总计900 900 $1,555 

此外，截至2022年4月30日，柴油价格远期曲线中10%的差异可能会影响其他收入(支出)的未实现收益(亏损)约40万美元。

项目4.控制和程序

信息披露控制和程序的评估
我们的管理层在首席执行官和首席财务官的参与下，评估了截至本报告所述期间结束时我们的披露控制和程序(该术语在交易所法案规则13a-15(E)和15d-15(E)中定义)的有效性。根据这一评估，我们的首席执行干事和首席财务官各自得出结论，截至本报告所述期间结束时，这种披露控制和程序是有效的。

财务报告内部控制的变化

在最近一个会计季度内，我们对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理地可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化(该术语在《交易法》第13a-15(F)和15d-15(F)条中定义)。

第二部分：其他信息


项目1.法律诉讼

有关我们已被指定为当事人或受其约束的某些法律程序的信息，请参阅注6与所附的合并财务报表相抵。

第1A项。风险因素

在2022年第一季度，我们之前在2021年10-K表格中披露的风险因素没有实质性变化。

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第二项股权证券的未经登记的销售和收益的使用
(单位为千，不包括每股价格数据)
期间
(A)购买的股份总数(1)(2)
(B)每股平均支付价格(1)(2)
(C)作为公开宣布的计划或方案的一部分购买的股份总数(D)根据计划或方案可能尚未购买的股份的大约美元价值
2022年1月30日-2022年2月26日1 $42.09 — $159,425 
February 27, 2022 - March 26, 202249 36.58 — 159,425 
March 27, 2022 - April 30, 2022230 38.17 — 159,425 
总计280 $37.91 — $159,425 
 
(1)在2022年2月、3月和4月，由于某些已发行的RSU和PSU的归属，我们分别收购了1,340股、48,998股和230,300股普通股，这些普通股被扣留以满足所得税预扣。
(2)2021年回购授权包括我们董事会于2021年12月1日授权回购最多2.5亿美元的我们的普通股。在2022年第一季度，我们没有根据2021年回购授权进行回购。截至2022年4月30日，2021年回购授权还有1.594亿美元的剩余授权。2021年回购授权没有计划的终止日期。

项目3.高级证券违约

没有。

项目4.矿山安全信息披露

没有。

项目5.其他信息

没有。

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项目6.展品

现将标有星号(*)的证物存档。

 证物编号：文档
10.1
大批量2020长期激励计划业绩单位奖励协议表格(本文通过引用我们日期为2022年3月29日的10-K表格10.14并入本文)。
10.2
Big Lot，Inc.高管离职协议。
10.3
Big Lot，Inc.高级管理人员离职协议。
31.1*
根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条颁发首席执行干事证书。
31.2*
根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302节颁发首席财务干事证书。
32.1*
根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条颁发首席执行干事证书。
32.2*
根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条颁发首席财务干事证书。
101.Def*
XBRL分类定义Linkbase文档
101.Pre*
XBRL分类演示文稿Linkbase文档
101.Lab*
XBRL分类标签Linkbase文档
101.Cal*
XBRL分类计算链接库文档
101.SchXBRL分类架构链接库文档
101.InsXBRL分类实例文档-实例文档不会显示在交互日期文件中，因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中
104封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中)。

签名

根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签署人代表其签署。

日期：2022年6月8日
 Big Lot，Inc.
  
 
由以下人员提供：/s/Jonathan E.Ramsden
  
 乔纳森·拉姆斯登
 执行副总裁兼首席财务和行政官
 (首席财务官、首席会计官和正式授权人员)

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