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新闻发布
Clayton，Dubilier&Rice和TPG将以约40亿美元的企业估值收购Covetrus
Covetrus股东将获得每股21.00美元的现金
截至2022年5月13日，较未受影响的Covetrus®30天VWAP溢价39%
缅因州波特兰(2022年5月25日) 马萨诸塞州®纳斯达克(Clayton，Dubilier&Rice)(Clayton，Dubilier&R)(Clayton，Dubilier&莱斯，CDR)旗下基金和全球另类资产管理公司TPG的私募股权平台TPG Capital将以每股21.00美元的现金，收购CD&R关联公司尚未拥有的Covetrus普通股的全部流通股，相当于企业价值约40亿美元。
CD&R及其附属公司目前实益拥有该公司普通股流通股的约24%。这笔交易为Covetrus的股东带来了巨大的价值，与截至2022年5月13日未受影响的股价相比，Covetrus的30天成交量加权平均价格溢价39%。
拟议中的交易已获得Covetrus董事会独立董事交易委员会(交易委员会)的一致批准。根据交易委员会的建议，Covetrus董事会一致批准了拟议中的交易。
Covetrus总裁兼首席执行官兼董事会成员本杰明·沃林表示：这笔交易对我们的公司、股东、员工、客户和合作伙伴来说是一个重要的里程碑。这笔交易不仅为我们的现有股东提供了令人信服的价值，还允许Covetrus继续其使命，为全球兽医的业务和医疗保健事业带来积极的结果。我们感谢CD&R的支持以及他们对我们公司和全球兽医界的持续承诺。
CD&R合伙人Sarah Kim表示：自从我们2015年对其前身Vets First Choice进行最初投资以来，Covetrus经历了真正的转变，从主要专注于美国在线药房的5500万美元收入增长为全球领先的动物保健服务提供商，收入超过46亿美元。CD&R合伙人Ravi Sachdev补充说，我们很高兴有这个机会 增加我们对Covetrus的投资，并与TPG和管理层合作。
TPG Capital联席管理合伙人Jeff Rhodes表示，Covetrus为全球兽医提供 领先分销和技术解决方案的动态组合。TPG Capital合伙人肯德尔·加里森继续表示：公司正处于持续发展的重要阶段，我们期待着与管理层和CD&R合作，进一步提升其在不断增长的动物健康领域的领先地位。
这笔交易预计将在2022年下半年完成。交易的完成取决于 某些监管部门的批准以及其他常规成交条件的满足，包括Covetrus股东的批准。这笔交易将通过CD&R和TPG Capital附属投资基金提供的现金以及承诺的债务融资来筹集资金。
交易完成后，康维仕将成为一家私人公司，不再在纳斯达克公开上市或交易。包括总裁兼首席执行官本杰明·沃林在内的Covetrus管理团队预计将继续领导公司。Covetrus计划保留其在缅因州波特兰的总部，并将继续以其目前的品牌运营。
顾问
高盛有限责任公司是Covetrus的首席财务顾问。林肯国际有限责任公司也担任Covetrus的财务顾问。Weil，Gotshal&Manges LLP担任法律顾问。
德意志银行证券公司、瑞银投资银行、蒙特利尔银行资本市场和瑞穗
美国证券有限责任公司为这笔交易提供了承诺的债务融资，并担任CD&R和TPG Capital的财务顾问。 Debevoise&Plimpton和ROPES&Gray担任CD&R和TPG Capital的法律顾问。
关于Covetrus
Covetrus是一家全球动物健康技术和服务公司，致力于增强兽医实践合作伙伴的能力，以推动改善健康和财务 结果。我们正在将产品、服务和技术整合到一个平台中，将我们的客户与他们最佳工作所需的解决方案和洞察力连接起来。我们对动物福祉和那些关心它们的人的热情驱使我们推动兽医世界向前发展。Covetrus总部设在缅因州波特兰，拥有5700多名员工，为全球10万多家客户提供服务。欲了解更多关于Covetrus的信息，请访问 https://covetrus.com/.
关于Clayton，Dubilier&莱斯律师事务所
Clayton，Dubilier&Rice是一家私人投资公司，其战略以建立更强大、更有利可图的业务为基础，主要在五个行业部门，包括工业、医疗保健、消费者、技术和金融服务。自成立以来，CD&R已在100多家公司管理着超过400亿美元的投资，总交易额超过1750亿美元。欲了解更多信息，请访问www.cdr-inc.com。
关于TPG
TPG是一家领先的全球另类资产管理公司，于1992年在旧金山成立，管理和投资的资产规模为1200亿美元，在全球12个办事处设有运营团队。TPG投资于五个多产品平台：资本、增长、影响、房地产和市场解决方案，我们独特的战略是由协作、创新和包容驱动的。我们的团队将深厚的产品和行业经验与广泛的能力和专业知识相结合，为我们的基金投资者、投资组合公司、管理团队和社区提供差异化的见解和增值。有关更多信息，请访问www.tpg.com 或Twitter上的@tpg。
关于前瞻性陈述的警告性声明
本新闻稿包含前瞻性陈述，包括关于CD&R和TPG Capital附属基金拟议收购Covetrus的影响的陈述。在某些情况下，我们可能会使用以下术语来识别这些前瞻性陈述：预测、可能、继续、预期、预计、预期、预期、计划、意图、可能、将、应该、或其他传达未来事件或结果不确定性的词语。此类陈述基于对未来事件的多项假设，受许多风险和不确定因素的影响，实际结果可能与预期大不相同，原因包括但不限于：可能导致合并协议终止的任何事件、变化或其他情况的发生；由于未能获得股东对拟议合并的批准或未能满足完成拟议合并的其他条件而无法完成拟议合并；与管理层中断相关的风险；以及由于拟议合并而使管理层注意到我们正在进行的业务运营；宣布拟议合并对我们与客户的关系、经营结果和总体业务的影响；拟议合并不能及时完成的风险；潜在的政治、社会或经济动荡、恐怖主义、敌对行动或战争，包括俄罗斯和乌克兰之间的战争，以及金融和经济制裁对地区和全球经济的潜在影响；通货膨胀对公司的影响，健康流行病，包括新冠肺炎疫情对我们业务的影响，以及我们已经采取或未来可能采取的任何应对措施的成功与否, 包括遵守遏制新冠肺炎传播的长期措施的能力，这可能会影响我们在分销中心和药店继续运营的能力；实现业绩目标的能力，包括有效管理我们的增长； 发布新产品的能力；成功整合收购、运营和员工的能力；继续执行我们的战略计划的能力；吸引和留住关键人员的能力；管理与我们的供应商和经销商网络的关系的能力，包括与这些合作伙伴谈判可接受的定价和其他条款的能力；在价格敏感的环境中吸引和留住客户的能力；在我们的技术产品以及相关的客户服务互动中保持质量标准的能力，以将现有客户的损失降至最低并吸引新客户；随着利率和外币汇率的变化而进入金融市场； 我们运营所处的立法格局的变化，包括潜在的公司税制改革，以及我们适应这些变化的能力，以及我们供应和分销所依赖的第三方的适应能力； 诉讼的影响；会计声明、我们业务的季节性、租赁、费用、利息支出和债务的影响；现金充足和获得流动性；网络安全风险，包括与我们对第三方服务提供商的依赖相关的风险，因为我们的大部分员工都在家中工作；以及在我们于2022年2月28日提交的Form 10-K年度报告中在风险因素标题下讨论的其他风险。我们的前瞻性陈述是基于我们管理团队目前的信念和期望，除非法律要求, 我们没有义务对本新闻稿中包含的前瞻性陈述进行任何修改或更新，以反映本新闻稿发布之日之后发生的事件或情况，无论是由于新信息、未来发展还是其他原因。告诫投资者不要过度依赖这些前瞻性陈述。
其他信息以及在哪里可以找到它
本通信的目的不是也不构成在任何司法管辖区出售或征求认购或购买要约，或邀请购买或认购任何证券，或征求任何投票或批准，也不违反适用法律在任何司法管辖区出售、发行或转让证券。关于拟议的合并，该公司打算向美国证券交易委员会(SEC)提交相关材料
(br}美国证券交易委员会)，包括附表14A上的委托声明(代理声明)，公司和CD&R的关联公司打算联合提交一份关于附表13E-3(附表13E-3)的交易声明 。本通讯不能取代委托书或本公司可能向美国证券交易委员会提交或发送给股东的与拟议合并有关的任何其他文件。建议公司股东阅读委托书、附表13E-3和公司提交给美国证券交易委员会的与拟议合并相关的任何其他文件，因为它们包含有关公司和将在特别会议上开展的业务的重要信息。所有此类文件在归档时，均可在美国证券交易委员会网站(http://www.sec.gov).)免费获取这些文件一旦可用，以及公司向美国证券交易委员会提交的其他文件也将在公司网站at https://ir.covetrus.com/investors/sec-filings.上免费查阅
征集活动的参与者
本公司及其董事及高级管理人员可被视为就拟议合并向本公司股东征集委托书的参与者。有关本公司董事及高级管理人员及其对本公司普通股的所有权的资料，载于2022年4月1日提交予美国证券交易委员会的附表14A委托书 及2022年2月28日提交予美国证券交易委员会的本公司截至2021年12月31日的财政年度10-K表格年报。只要这些个人对公司普通股的持有量自公司委托书中打印的金额以来发生了变化，这种变化已经或将反映在提交给美国证券交易委员会的表格4中的所有权变更声明中。有关潜在参与者的身份及其通过持有证券或其他方式在拟议合并中的直接或间接利益的其他信息，将在提交给美国证券交易委员会的与拟议合并相关的委托书和其他材料中阐述。如前款所述，可免费获得这些材料的复印件。
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