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博士伦 公司提交2022年第一季度财务报表
安大略省沃恩，2022年5月16日-博士伦公司(纽约证券交易所/多伦多证券交易所代码：BLCO)(“博士伦”或“公司”)是一家全球领先的眼保健公司，致力于帮助人们更好地视力和生活，该公司今天根据适用的加拿大证券法提交了截至2022年3月31日的季度财务报表。本公司打算根据美国证券交易委员会的规定，于2022年6月20日(即博士伦S-1表格注册声明生效之日起45天)或之前提交截至2022年3月31日的季度10-Q表格季度报告。
根据公司季度财务报表的报告，2022年第一季度报告的总收入为8.89亿美元，而2021年第一季度为8.81亿美元，增加了800万美元。外汇对2022年第一季度的收入造成了2900万美元的不利影响 。收入有机增长1与2021年第一季度相比，增长约5%。
博士伦公司2022年第一季度的净收入为2000万美元，而2021年第一季度为2700万美元，减少了700万美元。调整后的EBITDA(非公认会计原则)12022年第一季度为1.7亿美元，而2021年第一季度为1.98亿美元，减少2,800万美元，主要是由于2021年未经历的协同效应的影响，以及2022年第一季度研发支出高于2021年同期。
2022年第一季度的运营现金流为300万美元，而2021年第一季度为1.88亿美元，减少了1.85亿美元。来自业务的现金流在2022年第一季度受到以下因素的负面影响：(I)博士伦和博士伦健康公司(“BHC”)于2022年第一季度代表博士伦收取的某些公司间余额的结算时间，(Ii)相对于2021年第一季度的某些应付款和应计负债的支付时间 以及(Iii)某些与分离相关的成本。本公司预计这些因素不会对未来几个季度的运营现金流产生如此重大的影响。
关于博士伦
博士伦 致力于保护和提升全球数百万人的视力天赋--从出生的那一刻起一直持续到生命的各个阶段。其400多种产品的全面产品组合包括隐形眼镜，镜片护理产品，眼部护理产品，眼科
1 这是一个非GAAP衡量标准或非GAAP比率。有关非GAAP衡量标准和非GAAP比率的更多信息，请参阅本新闻稿的“非GAAP信息”部分。另请参阅本新闻稿末尾的表 ，了解该指标和其他非GAAP指标与最直接可比的GAAP指标的对账情况。
药品、非处方药和眼科手术器械。博士伦成立于1853年，在全球拥有强大的研发、制造和商业足迹，拥有超过12,000名员工，业务遍及近100个国家。博士伦总部设在安大略省沃恩，在新泽西州布里奇沃特设有公司办事处。
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前瞻性陈述
本新闻稿可能包含前瞻性的 陈述，通常可以通过使用以下词语来识别这些陈述：“预期”、“希望”、“期望”、“打算”、“计划”、“应该”、“可能”、“将”、“可能”、“相信”、“ ”估计、“”潜在“”、“目标”、或“继续”以及变体或类似表述 ，包括有关提交公司10-Q表格季度报告的陈述，以及对可能影响或不影响未来几个季度运营现金流的因素的预期。这些表述基于管理层目前的预期和信念，受某些风险和不确定性的影响，这些风险和不确定性可能会导致实际结果与前瞻性表述中描述的大不相同。这些风险和不确定性包括但不限于博士伦在提交给美国证券交易委员会和加拿大证券管理人的文件中讨论的风险和不确定性，这些因素 以参考方式并入本文。它们还包括但不限于，由或与不断演变的新冠肺炎疫情有关的风险和不确定性，对该流行病及其潜在影响的恐惧， 高度不确定和无法预测的严重程度、持续时间和未来影响，以及可能对博士伦产生实质性不利影响的影响，包括但不限于 其项目开发时间表、启动和成本(可能会增加)。告诫读者不要过度依赖这些前瞻性陈述中的任何一种。这些前瞻性陈述仅代表截至本新闻稿发布之日的情况。博士伦没有义务 更新这些前瞻性陈述中的任何一项，以反映本新闻稿发布之日后的事件或情况或反映实际结果 , 除非法律另有规定。
非GAAP信息
为了补充根据美国公认会计原则(GAAP)编制的财务指标，公司使用了某些非GAAP财务指标和非GAAP比率，包括：(I)EBITDA、(Ii)调整后EBITDA、(Iii)有机增长/变化和(Iv)有机收入。 管理层将这些非GAAP指标和比率用作评估公司业绩和综合财务结果的关键指标，并部分用于确定高管的现金奖金。本公司相信，这些非公认会计准则的衡量标准和比率对投资者评估我们的经营业绩和公司估值非常有用。此外， 这些非GAAP衡量标准和比率解决了公司经常从分析师和投资者那里收到的问题，为了确保所有投资者都可以访问类似的数据，公司决定将这些数据提供给所有投资者是合适的。
然而，这些 衡量标准和比率不是根据公认会计原则编制的，也不具有任何公认会计原则下的标准化含义。此外，其他 公司可能使用类似名称的非GAAP财务指标和比率，其计算方式与我们计算此类 指标和比率的方式不同。因此，我们的非GAAP财务指标和比率可能无法与其他公司使用的类似名称的非GAAP财务指标和比率进行比较。我们告诫投资者不要过度依赖此类非GAAP衡量标准和比率，而应以最直接可比的GAAP衡量标准和比率来考虑它们。非公认会计准则财务指标和比率 有
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限制 作为分析工具，不应孤立考虑。它们应被视为对按照公认会计原则计算的相应措施的补充，而不是替代或优于。
这些历史上的非公认会计准则财务指标和比率与根据公认会计原则计算和列报的最直接可比财务指标和比率的对账 见下表。
具体的 非GAAP衡量标准
EBITDA和调整后的EBITDA
EBITDA(非GAAP) 是博士伦公司(其最直接可比的美国GAAP财务指标)经利息、所得税、折旧和摊销调整后的净收入。调整后的EBITDA(非GAAP)是根据下文描述的项目 进一步调整的EBITDA(非GAAP)。管理层认为，调整后的EBITDA(非GAAP)以及管理层使用的GAAP衡量标准最能反映公司如何在内部衡量业务并设定运营目标和激励措施。特别是，本公司相信，经调整的EBITDA(非公认会计原则)的管理重点是本公司的基本经营业绩和业务表现。因此，本公司使用经调整的EBITDA(非公认会计原则)评估本公司的实际财务表现，并预测未来业绩，作为其指引的一部分。管理层认为，调整后的EBITDA(非GAAP)是评估当前业绩的有用指标。调整后的EBITDA(非GAAP)旨在显示我们的非杠杆税前经营业绩，从而反映我们基于运营因素的财务业绩。此外，公司高管和其他关键员工的现金奖金部分基于实现某些调整后EBITDA(非公认会计准则)目标的情况。
EBITDA(非GAAP)是博士伦(其最直接可比的美国GAAP财务指标)应占的净收入，经利息收入、所得税、折旧和摊销调整后。调整后的EBITDA(非GAAP)根据以下项目进一步调整EBITDA(非GAAP)：
| · | 资产减值：本公司已排除有限寿命和无限寿命无形资产减值的影响，因为此类金额和频率不一致，且受收购和资产剥离的时机和/或规模的显著影响。本公司相信，这些项目的调整与本公司经营业绩的可持续性有关。虽然本公司将无形资产及待售资产的减值排除在衡量本公司及其业务的业绩之外，但本公司相信投资者必须明白无形资产 可为创收作出贡献。 |
| · | 重组和整合成本：公司在实施某些战略时产生了重组成本，其中包括改善其基础设施和运营，内部重组和资产和业务剥离的影响。 关于公司为提高业务和设施的效率而采取的基础设施和运营改进，这些往往是旨在 适当规模的企业或组织的成本，这些成本的金额在不同时期之间波动很大， 规模和时间，取决于改进项目、重组或交易。公司认为，这些项目的调整为公司经营业绩的可持续性提供了补充信息，允许对财务业绩进行比较 |
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业绩 有助于历史运营和前瞻性指导，从而为投资者提供有用的补充信息。
| • | 与收购相关的成本和调整 不包括无形资产的摊销：本公司已排除与收购相关的或有对价非现金调整的影响，原因是基于公允价值估计方面假设的变化，此类金额存在固有的不确定性和波动性。 而此类调整的金额和频率并不一致，并且受到公司收购的时机和规模以及商定对价的性质的重大 影响。 |
| · | 基于股份的薪酬：本公司已排除与基于股份的薪酬相关的成本。 公司认为，剔除股票薪酬费用有助于投资者 将经营业绩与同行公司进行比较。基于股票的薪酬支出 可能因授予奖励的时间、规模和性质而有很大差异。 |
| · | 分离 成本和与分离相关的成本：该公司已排除与以下活动有关的某些成本：(I)将博士伦业务与BHC的剩余业务分离，以及(Ii)注册博士伦Lomb业务作为独立的上市实体。 分离成本是与实现博士伦业务分离直接相关的增量成本，包括，但不限于法律、审计和咨询费、人才获取成本以及与组建新董事会和审计委员会相关的成本。与分离相关的成本是与博士伦业务分离间接相关的增量成本，包括但不限于IT基础设施 和软件许可成本、品牌重塑成本以及与设施搬迁和/或修改相关的成本。由于这些成本产生于持续经营的正常过程之外的事件，公司认为这些项目的调整提供了有关公司经营业绩可持续性的补充信息。 可以将财务结果与历史运营和前瞻性指导进行比较，因此, 向投资者提供有用的补充信息。 |
| · | 其他非GAAP调整：该公司还排除了某些其他金额，包括IT基础设施投资、法律和其他专业费用(与法律和政府诉讼有关，关于以下方面的调查和信息请求：我们的某些遗留分销、营销、定价、披露和会计实践)、诉讼和其他事项、出售资产的净收益以及其他原因导致的其他某些金额。衡量经营业绩的不可比事件。这些事件发生在持续操作的正常过程之外。鉴于与该等成本有关事项的独特性质，本公司相信该等项目并非日常营运开支。例如，法律和解和判决在性质、规模和频率上差异很大。 由于这种波动性，本公司认为与法律和解和判决相关的成本并非日常运营费用。该公司还排除了某些其他 成本, 包括与将公司在爱尔兰的 固定福利计划的一部分转换为固定缴费计划相关的结算成本。本公司不包括这些 成本，因为这一事件不属于正常的持续运营过程，且性质罕见 。本公司相信，剔除该等非正常金额可提供补充资料，以协助比较本公司各期间的财务业绩，从而为投资者提供有用的补充资料 。然而，投资者应该明白，其中许多成本可能会再次发生，而且我们行业的公司经常面临诉讼。 |
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有机增长/变化和有机收入
有机增长/变化，非公认会计原则比率， 定义为在不变货币基础上(如适用)扣除最近收购、资产剥离和停产(如适用)的影响后的期间基础上收入的变化。有机增长/变化是指对已拥有一年或更多年的业务的某些项目进行调整后的GAAP收入(其最直接的可比GAAP财务指标)的变化，如下所述。同样，有机收入是一种非GAAP衡量标准，是根据这些相同项目进行调整的GAAP收入(其最直接可比的GAAP财务衡量标准) 。有机收入增长/变化受产品数量和价格变化的影响。价格组成部分 由两个关键驱动因素组成：(I)产品销售总价的变化和(Ii)销售扣除额的变化。公司使用有机增长/变化和有机收入来评估其可报告部门的业绩，以及公司的总体业绩，而不受外汇汇率波动和最近的收购、资产剥离和产品停产的影响。本公司相信，这些措施对投资者是有用的，因为它们提供了补充的期间与期间的比较。
有机增长/变化 和有机收入反映了以下方面的调整：(I)外币汇率期间变化对收入的影响 和(Ii)与收购、剥离和终止剥离和/或停产业务相关的收入。这些 调整的确定如下：
| · | 外币汇率：虽然外币汇率的变动是我们业务的一部分，但不在管理层的控制范围内。然而，外币汇率的变化可能会掩盖业务中的积极或消极趋势。 外币汇率变动的影响是指 本期按本期货币汇率报告的收入与 按月平均货币汇率重估的本期报告收入之间的差额 在可比的上一时期内。 |
| · | 收购、资产剥离和停产：为了在可比基础上显示期间内有机收入(非GAAP)增长/变化，与收购相关的收入，资产剥离和停产调整为仅包括这些业务的收入和在这两个时期拥有的资产。因此，有机收入和有机增长/变化不包括 本期、自收购之日起12个月内每次收购应占收入 ，因为该等业务和资产的收入不包括在可比前期中。有机收入和有机增长/变化不包括在剥离或停产之日前12个月内每项资产剥离和停产的所有收入，因为该等业务和资产没有收入 计入可比当期。 |
©2022博士伦公司或其附属公司。
财务表如下
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非GAAP信息
调整后的 EBITDA(非GAAP)
博士伦可归因于博士伦的美国GAAP净收入与EBITDA(非GAAP)和调整后EBITDA(非GAAP)的未经审计对账如下：
Three Months Ended March 31, | ||||||||
| (单位：百万) | 2022 | 2021 | ||||||
| 博士伦的净收入 | $ | 20 | $ | 27 | ||||
| 利息支出 | 20 | — | ||||||
| 所得税拨备 | 6 | 47 | ||||||
| 无形资产的折旧和摊销 | 95 | 106 | ||||||
| EBITDA | 141 | 180 | ||||||
| 调整： | ||||||||
| 基于股份的薪酬 | 16 | 14 | ||||||
| 重组 和整合成本 | 2 | 1 | ||||||
| 离职 和离职相关费用 | 4 | — | ||||||
| 资产减值 | — | 1 | ||||||
| 其他非GAAP调整 ： | ||||||||
| IT基础设施投资 | 1 | 2 | ||||||
| 其他 | 6 | — | ||||||
| 调整后的EBITDA | $ | 170 | $ | 198 | ||||
有机 收入(非GAAP)
下表显示了截至2022年3月31日和2021年3月31日的三个月的GAAP收入与有机收入(非GAAP)以及有机收入(非GAAP)的期间变化。
Three Months Ended March 31, 2022 | Three Months Ended March 31, 2021 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 报告的收入变化 | 有机收入的变化 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| (单位：百万) | 报告的收入 | 汇率的变化 | 有机收入(非GAAP) | 报告的收入 | 资产剥离和停产 | 有机收入(非GAAP) | 金额 | %。 | 金额 | %。 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 总计 | $ | 889 | $ | 29 | $ | 918 | $ | 881 | $ | (3 | ) | $ | 878 | $ | 8 | 1 | % | $ | 40 | 5 | % | |||||||||||||||||||
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