新闻稿

触点

NortonLifeLock报告2022财年收入创纪录，第三年实现增长

公司在2022财年实现两位数的收入增长和强劲的盈利能力

亚利桑那州坦佩-2022年5月5日-消费者网络安全领域的全球领导者诺顿生命锁公司(纳斯达克：NLOK)今天发布了截至2022年4月1日的2022年第四季度和全年财报。

2012财年财务亮点和评论同比

2012财年GAAP收入为27.96亿美元，按美元计算增长了10%。22财年持续运营的GAAP稀释后每股收益为1.41美元，增长22%。2012财年GAAP营业利润率为36.0%，上升90个基点。2012财年运营现金流为9.74亿美元，增长38%。

22财年非GAAP同比

·收入28亿美元，按美元和CC计算增长10%

·稀释后每股收益为1.75美元，上涨22%

·预订量达到29亿美元，以美元和CC计算增长8%

·营业利润率为52.7%，上升300个基点

·直接客户数量达到2350万，增加60万

·自由现金流9.68亿美元，增长38%

第四季度财务亮点和评论同比

第四季度GAAP收入为7.16亿美元，按美元计算增长7%。第四季度持续运营的GAAP稀释后每股收益为0.20美元，下降43%。

第四季度非GAAP同比

·收入7.17亿美元，按美元计算增长6%，按CC计算增长8%

·稀释后每股收益为0.46美元，上涨15%

·预订量为7.93亿美元，以美元计算增长4%，以抄送计算增长6%

NortonLifeLock首席执行官文森特·皮莱特表示：“2022财年验证了我们的长期战略，在我们的转型之旅中取得了良好的进展，产品创新步伐加快，全球扩张，并坚持不懈地关注客户体验。”我们正在通过制作全面的网络产品来进一步提高我们为客户提供的价值

每个人都可以获得安全，并利用我们的运营杠杆，尽管面临宏观经济挑战，但仍能为股东带来价值。“

NortonLifeLock首席财务官娜塔莉·德尔斯表示：“第四季度是我们连续第十个季度实现营收增长。”我们打算在推动我们的长期业务目标的同时，利用我们的多种增长杠杆和持续的运营纪律，继续推进这一势头。“

2023财年第一季度指导

·非GAAP收入预计在7.05亿美元至7.15亿美元之间，按不变货币计算，同比增长约5%至7%，外汇逆风为3个百分点。

·非GAAP每股收益预计在0.42美元至0.44美元之间，包括0.03美元的外汇逆风同比和0.02美元的可转换债务新会计指引带来的增量稀释影响。

Norton LifeLock与Avast合并

正如之前宣布的那样，这项合并正在与英国竞争和市场管理局(CMA)进行第二阶段审查，预计将于2022年年中至年底完成。本公司继续与CMA及其审查进行建设性的接触。时间表可能会发生变化。

季度现金股利

NortonLifeLock董事会宣布，将于2022年6月22日向截至2022年6月8日收盘时登记在册的所有股东支付季度现金股息，每股普通股0.125美元。

第四季度收益电话会议

2022财年第四季度收益电话会议

May 5, 2022
2 p.m. PT / 5 p.m. ET

网络直播和拨入：Investor.NortonLifeLock.com(电话会议后将重播)。

有关NortonLifeLock的业绩和展望的更多详细信息，请参见投资者关系网站的财务部分，网址为Investor.NortonLifeLock.com。

NortonLifeLock公司简介

诺顿生命锁公司(纳斯达克代码：NLOK)是消费者网络安全领域的全球领先者，保护并支持人们安全地过上他们的数字生活。在日益复杂和相互联系的世界里，我们是消费者值得信赖的盟友。访问www.NortonLifeLock.com了解有关我们如何改变网络安全的更多信息。

前瞻性陈述

本新闻稿包含可被视为符合美国联邦证券法含义的前瞻性陈述。在某些情况下，您可以识别这些转发-

使用诸如“预期”、“将”、“继续”或类似的表达以及这些词语的变体或否定来展望陈述，但没有这些词语并不意味着陈述不具有前瞻性。除历史事实陈述外，其他所有陈述均为前瞻性陈述，包括但不限于：“2023财年第一季度指导”下的陈述，包括与23财年第一季度非GAAP收入和非GAAP每股收益相关的预期；对满足或放弃任何监管条件以及与之相关的任何风险的预期；以及任何基于前述任何假设的陈述。这些陈述会受到已知和未知的风险、不确定性和其他因素的影响，这些风险、不确定性和其他因素可能会导致我们的实际结果、活动水平、业绩或成就与本新闻稿中表达或暗示的结果大不相同。这些风险因素包括但不限于, 这些风险涉及：新冠肺炎疫情当前和未来对公司业务和行业的影响；执行领导层团队成员的保留；领导层换届期间在改善销售和产品开发方面的困难；执行消费者网络安全业务运营模式的困难；公司对直接客户获取的投资的回报低于预期；收购的影响以及我们实现预期协同效应或随之而来的成本节约的能力；在降低运行率费用和将未充分利用的资产货币化方面的困难和延迟；总体业务和经济状况；我们完成的审计委员会调查和正在进行的美国证券交易委员会调查所产生的问题；这些因素包括：NortonLifeLock股价的波动和波动；NortonLifeLock成功执行战略计划的能力；维护客户和合作伙伴关系的能力；NortonLifeLock实现成本和运营效率目标的能力；某些细分市场的预期增长；NortonLifeLock的销售和业务战略；税率和外币汇率的波动；拜登政府时期公司增税的可能性；新产品发布和升级的时机和市场接受度；以及新产品的成功开发和市场接受程度。有关这些和其他风险因素的更多信息包含在NortonLifeLock最近关于Form 10-K和Form 10-Q的报告的风险因素部分。NortonLifeLock不承担也不打算因未来的事件或发展而更新这些前瞻性陈述。

非公认会计准则财务信息的使用

我们使用非公认会计准则衡量营业利润率、净收入和每股收益，这些指标根据基于公认会计准则的结果进行调整，不包括某些费用、收益和损失。我们还提供了收入、不变货币收入和自由现金流的非GAAP指标，自由现金流的定义是经营活动的现金流减去购买的财产和设备。提供这些非公认会计准则财务指标是为了加强用户对我们过去财务业绩和未来前景的了解。我们的管理团队使用这些非公认会计准则财务指标来评估NortonLifeLock的业绩，以及规划和预测未来时期。这些非GAAP财务指标不是根据GAAP计算的，我们用来计算它们的方法可能与其他公司使用的方法不同。非GAAP财务指标是补充，不应被视为根据GAAP提供的财务信息的替代品，并且仅应与我们的

根据公认会计准则编制的合并财务报表。鼓励读者回顾我们的非GAAP财务指标与可比GAAP结果的协调情况，这些结果附在我们的季度收益新闻稿中，可以在我们网站的投资者关系页面上找到，包括收益演示文稿，网址为Investor.NortonLifeLock.com。本新闻稿不包括对非GAAP每股收益指导的预测范围的调整，因为大多数非GAAP调整与尚未发生的事件有关。预测会造成不合理的负担，因此我们无法提供准确的估计。

英国收购代码：利润预测

英国收购代码

2021年8月10日，NortonLifeLock Inc.(“NortonLifeLock”)和Avast plc(“Avast”)董事会宣布，他们已就Avast与NortonLifeLock的建议合并条款达成一致，建议条款将以NortonLifeLock的全资子公司Nitro Bidco Limited的推荐要约形式收购Avast的全部已发行和将发行股本(“合并”)。是次合并受英国《城市收购及合并守则》(“英国收购守则”)规管。根据英国收购守则的规定，NortonLifeLock需要发布与本新闻稿中所述信息相关的某些确认。这些确认如下。

诺顿生命锁利润预测

本新闻稿中有关NortonLifeLock每股收益(“EPS”)的以下陈述(“NortonLifeLock利润预测”)构成了英国收购守则第28.1条规则28 1(A)和注2(B)的普通过程利润预测：

·非GAAP每股收益预计在0.42美元至0.44美元之间，包括0.03美元的外汇逆风同比和0.02美元的可转换债务新会计指引带来的增量稀释影响。

NortonLifeLock利润预测中对“GAAP”的引用是指美国GAAP，这是NortonLifeLock在编制截至2022年4月1日的年度业绩时应用的会计政策。

准备的基础

NortonLifeLock利润预测是在与NortonLifeLock的会计政策一致的基础上编制的，如上文题为“非GAAP财务信息的使用”一段所述。NortonLifeLock利润预测不包括可归因于合并的任何交易成本或作为合并的直接结果的任何其他相关会计影响。

假设

NortonLifeLock利润预测基于下面列出的假设。

NortonLifeLock董事影响或控制之外的因素：

·NortonLifeLock运营的市场和地区的现有主流宏观经济或政治状况不会发生实质性变化。

·NortonLifeLock运营的市场和地区的条件不会发生实质性变化，也不会与这些市场和地区的客户需求或竞争对手的行为有关。

·NortonLifeLock运营的市场和地区的利率、通货膨胀率和税率将与现行税率基本保持不变。

·不会有重大不良事件对NortonLifeLock的财务表现产生重大影响。

·不会发生重大不良事件，对NortonLifeLock发布和升级新产品的时机和市场接受度产生重大影响。

·不会出现对NortonLifeLock或其主要客户造成实质性影响的业务中断，包括自然灾害、恐怖主义行为、网络攻击和/或技术问题或供应链中断。

·汇率不会发生实质性变化，不会对NortonLifeLock的收入或成本基础产生重大影响。

·法规或监管要求不会对NortonLifeLock的运营或会计政策产生实质性影响。

·不会有新的实质性诉讼，也不会有与NortonLifeLock任何业务相关的现有实质性诉讼的不利解决方案。

·宣布合并不会对NortonLifeLock谈判新业务的能力产生任何实质性影响。

NortonLifeLock董事影响和控制的因素：

·NortonLifeLock目前的执行管理层不会有实质性的变化。

·NortonLifeLock的运营战略不会有实质性的变化。

·NortonLifeLock维护客户和合作伙伴关系的能力不会有实质性的不利变化。

·不会有实质性的收购或处置。

·除了目前计划的以外，不会有实质性的战略投资。

·NortonLifeLock的股息或资本政策不会有实质性变化。

·产品或流程不会出现意外的技术或网络问题。

NortonLifeLock董事确认

在Avast的同意下，收购和合并小组已批准豁免英国收购法的要求，要求NortonLifeLock的报告会计师和财务顾问准备有关NortonLifeLock利润预测的报告。

NortonLifeLock董事已考虑NortonLifeLock利润预测，并确认该预测已根据本新闻稿中提出的假设进行适当编制，并且所使用的会计基础与NortonLifeLock的会计政策一致。

无利润预测或估计

NortonLifeLock利润预测是根据英国收购法规第28条的目的进行的利润预测。

除NortonLifeLock利润预测外，本新闻稿中的任何陈述都不打算或将被解释为任何时期的利润预测或估计，本新闻稿中的任何陈述都不应被解读为意味着本财政年度或未来财政年度的收益或每股普通股收益必然等于或超过历史公布的收益或每股普通股收益。

根据英国收购守则第28条的规定，本新闻稿中包含的NortonLifeLock利润预测由NortonLifeLock和NortonLifeLock董事负责。

在网站上发布

本新闻稿的副本将在NortonLifeLock的网站(网址：https://investor.nortonlifelock.com/))上提供，时间不迟于伦敦时间发布后的下一个工作日中午12点。本新闻稿既不包含该网站的内容，也不包含可通过该网站上的超链接访问的任何其他网站的内容。

NORTONLIFELOCK公司

简明综合资产负债表

(未经审计，单位：百万)

NORTONLIFELOCK公司

简明综合业务报表

(未经审计，以百万美元计，每股金额除外)

(1)由于四舍五入，每股净收益的数额可能不会相加。

NORTONLIFELOCK公司

现金流量表简明合并报表

(未经审计，单位：百万)

NORTONLIFELOCK公司

选定的公认会计准则衡量标准与非公认会计原则衡量标准的对账(1)(2)

(未经审计，以百万美元计，每股金额除外)

			截至三个月												截至的年度
			April 1, 2022						April 2, 2021						April 1, 2022						April 2, 2021
营业收入			$	129					$	266					$	1,005					$	896
合同负债公允价值调整			1						5						11						5
基于股票的薪酬			19						13						70						71
无形资产摊销			29						31						124						105
重组和其他成本			7						19						31						161
收购和整合成本			8						3						37						4
诉讼和解费用			198						4						202						29
其他			—						1						—						—
营业收入(非公认会计准则)			$	391					$	342					$	1,480					$	1,271
营业利润率			18.0		%				39.6		%				35.9		%				35.1		%
营业利润率(非GAAP)			54.5		%				50.5		%				52.7		%				49.7		%
净收入			$	120					$	194					$	836					$	554
对持续经营收入的调整：
合同负债公允价值调整			1						5						11						5
基于股票的薪酬			19						13						70						70
无形资产摊销			29						31						124						105
重组和其他成本			7						19						31						161
收购和整合成本			8						3						37						4
诉讼和解费用			198						4						202						29
其他			(2)						5						7						2
非现金利息支出			2						2						8						9
清偿债务的损失(收益)			(2)						—						3						(20)
出售物业的收益			—						(63)						(175)						(98)
所得税前持续经营的GAAP收入调整总额			260						19						318						267
对公认会计准则所得税拨备的调整			(109)						7						(120)						(97)
对持续经营业务的总调整，扣除税收			151						26						198						170
停产经营			—						14						—						142
净收入(非公认会计准则)			$	271					$	234					$	1,034					$	866
稀释后每股净收益			$	0.20					$	0.33					$	1.41					$	0.92
对稀释后每股净收入的调整：
合同负债公允价值调整			0.00						0.01						0.02						0.01
基于股票的薪酬			0.03						0.02						0.12						0.12
无形资产摊销			0.05						0.05						0.21						0.18
重组和其他成本			0.01						0.03						0.05						0.27
收购和整合成本			0.01						0.01						0.06						0.01
诉讼和解费用			0.33						0.01						0.34						0.05
其他			(0.00)						0.01						0.01						0.00
非现金利息支出			0.00						0.00						0.01						0.02
清偿债务的损失(收益)			(0.00)						—						0.01						(0.03)
出售物业的收益			—						(0.11)						(0.30)						(0.16)
所得税前持续经营的GAAP收入调整总额			0.44						0.03						0.54						0.45
对公认会计准则所得税拨备的调整			(0.18)						0.01						(0.20)						(0.16)
对持续经营业务的总调整，扣除税收			0.25						0.04						0.34						0.28
停产经营			—						0.02						—						0.24
稀释后每股净收益(非公认会计准则)			$	0.46					$	0.40					$	1.75					$	1.44
稀释加权平均流通股			593						587						591						600
稀释加权平均流通股(非公认会计准则)			593						587						591						600

(1)本演示文稿包括非公认会计准则衡量标准。非公认会计准则财务计量是补充措施，不应被视为替代根据公认会计准则列报的财务信息。有关这些非GAAP衡量标准的详细解释，请参见附录A。

(2)由于四舍五入，金额可能不会相加。

NORTONLIFELOCK公司

收入和消费者网络安全指标

(未经审计，单位为百万，每用户数据除外)

(1)合同负债公允价值调整是指本季度确认的季度AVERA递延收入折旧摊销。

(二)按一年前外汇汇率计算。

NORTONLIFELOCK公司

附录A

非公认会计准则计量和其他项目的说明

非GAAP衡量标准的目标：我们认为，我们对非GAAP财务衡量标准的陈述，与相应的GAAP财务衡量标准相结合，为公司的经营业绩提供了有意义的补充信息，原因如下。我们的管理团队使用这些非公认会计准则财务指标来评估NortonLifeLock的业绩，以及规划和预测未来时期。由于这些衡量标准在管理业务中的重要性，我们在评估管理层薪酬时使用了非公认会计准则衡量标准。这些非GAAP财务指标不是根据GAAP计算的，我们用来计算它们的方法可能与其他公司使用的方法不同。非GAAP财务指标是补充的，不应被视为根据GAAP呈报的财务信息的替代品，应仅与我们根据GAAP编制的综合财务报表一起阅读。

合同负债调整：我们的非GAAP净收入消除了合同负债购进会计调整的影响。在我们在2022财年采用ASU 2021-08之前，GAAP要求对收购合同负债的负债进行调整，使负债接近我们作为收购方必须向第三方支付的负债金额。我们认为，消除这一调整的影响可以提高不同时期收入的可比性。此外，尽管调整金额将永远不会在我们的GAAP财务报表中确认，但我们预计收购不会影响调整不包括的收入的未来续约率。此外，我们的管理层使用非GAAP净收入，根据采购会计调整的影响进行调整，以评估我们的经营业绩和整体收入趋势。然而，非公认会计准则净收入作为一种分析工具有其局限性，不应孤立地加以考虑，也不应作为公认会计准则净收入的替代品。我们相信，这些调整对投资者是有用的，因为它是反映我们业务收入趋势的另一种手段。然而，我们行业中的其他公司可能不会以相同的方式计算这些衡量标准，这可能会限制它们在进行比较时的有效性。我们对Avira的收购是采用新文学之前的最后一次收购。

基于股票的薪酬：这包括根据公认会计原则确定的员工限制性股票单位、基于业绩的奖励、红利股票计划、股票期权和我们的员工股票购买计划的费用。我们在评估业绩时使用和不使用这些指标，因为基于股票的薪酬是一种非现金支出，根据奖励的时间、规模、性质和设计，可能会随着时间的推移而变化很大，部分受到某些通常超出我们控制范围的因素的影响，例如我们普通股市值的波动。此外，出于可比性的目的，我们认为提供不包括基于股票的薪酬的非GAAP财务衡量标准是有用的，以便于将我们的结果与我们行业中其他公司的结果进行比较。

无形资产摊销：无形资产摊销包括与收购相关的无形资产的摊销，如与业务合并相关的已开发技术、客户关系和商号的摊销。我们在GAAP财务报表中将与这些无形资产摊销有关的费用记录在收入成本和运营费用中。在购买会计项下，我们被要求将购买价格的一部分分配给所收购的无形资产，并在所收购的无形资产的估计使用寿命内摊销这笔金额。然而，分配给这些资产的购买价格不一定反映我们在内部开发无形资产所产生的成本。此外，我们收购的无形资产的摊销费用在规模上是不一致的，并受到我们收购的时机和估值的重大影响。我们从我们的非GAAP经营业绩中剔除这些费用，以便于对我们目前的经营业绩进行评估，并提供与我们过去的经营业绩更好的可比性。

重组和其他成本：重组费用是与正式重组计划相关的成本，主要与员工遣散费和福利安排、合同终止成本、资产注销以及其他退出和处置成本有关。其他退出和处置费用包括与重组事件和设施退出费用有关的咨询费。分离成本主要包括与剥离我们的企业安全业务(博通出售)相关的咨询成本。我们从非公认会计准则的结果中剔除重组和其他成本，因为我们认为这些成本是在我们正常业务过程中产生的核心活动的增量，并不反映我们当前的经营业绩，不包括这些费用有助于对我们目前的经营业绩进行更有意义的评估，并与我们过去的经营业绩进行比较。

收购相关成本：这些成本代表与重大收购相关的交易和业务整合成本，这些成本在我们的GAAP财务报表中计入运营费用。这些成本包括因影响这些业务组合而产生的增量费用，如咨询、法律、会计、估值和其他专业或咨询费用。我们将这些成本从我们的非GAAP结果中剔除，因为它们与我们的业务运营没有直接关系，而且我们认为，不包括这些成本的非GAAP财务衡量标准提供了有关我们业务支出趋势的有意义的补充信息。此外，这些成本根据收购的规模和复杂性而有所不同，并不代表未来收购的成本。

诉讼和解：我们可能会定期产生与诉讼和解相关的费用或福利。我们排除与重大和解相关的这些费用和福利，因为我们不认为它们反映了正在进行的业务和经营结果。

非现金利息支出和债务发行成本摊销：根据公认会计原则，我们将可转换票据上的转换功能的价值作为反映我们假设的不可转换债务借款利率的债务折扣单独核算。我们在相关债务的期限内摊销贴现和债务发行成本。我们不包括推算的利息支出和息票利息之间的差额，利息支出包括转换功能和发行成本的摊销。

这是因为我们认为，剔除这些成本可以提供有关我们可转换债券的现金成本的有意义的补充信息，并增强投资者从管理层的角度看待公司业绩的能力。

清偿债务损益：我们记录清偿债务的损益。损益是指交换代价的公允价值与债务的负债部分在清偿之日的账面价值之间的差额。我们将债务清偿的收益或损失排除在我们的非GAAP业绩中，因为它们不能反映我们正在进行的业务。

股权投资的收益(亏损)：我们记录私人持股公司股权投资的未实现和已实现的收益或亏损。我们剔除净收益或净亏损，因为我们不认为它们反映了我们正在进行的业务。

出售财产的收益(损失)：我们定期确认处置土地和建筑物的收益或损失。我们不计入此类损益，因为它们不能反映我们正在进行的业务和经营业绩。

所得税影响和调整：我们使用的非GAAP税率排除了(1)税法变化的离散影响，(2)大多数其他重大离散项目，(3)重新计量外币计价的递延税项的未实现收益或亏损，没有现金税影响，以及(4)非GAAP调整对我们上述经营业绩的所得税影响。我们相信，进行这些调整有助于更好地评估我们目前的经营业绩，并将其与过去的经营业绩进行比较。由于各种原因，我们的税率可能会发生变化，例如收购和剥离活动导致的地域收益组合的重大变化，或者我们运营的主要司法管辖区的基本税法变化。

停止运营：2019年11月4日，我们完成了对博通的出售。与这种资产剥离相关的某些成本在我们的经营报表中作为非连续性业务列报，因此已从所有报告期的非GAAP净收入中剔除。

摊薄GAAP和非GAAP加权平均流通股：摊薄GAAP和非GAAP加权平均流通股相同，但持续经营产生GAAP亏损的时期除外。根据公认会计原则，在持续经营出现亏损的期间，我们不会对公认会计准则提出摊薄。然而，如果有非GAAP净收入，我们对非GAAP加权平均流通股提出的摊薄金额等于在该期间持续运营有GAAP收入的情况下本应列报的摊薄金额。

预订量：预订量被定义为收到的客户订单，这些订单预计将在未来产生净收入。我们提出预订量的运营指标，因为它反映了客户对我们产品和服务的需求，并帮助读者分析我们未来的表现。

自由现金流：自由现金流的定义是经营活动减去购买财产和设备后的现金流。自由现金流不是根据公认会计准则衡量财务状况的指标，也不反映我们未来的合同承诺以及特定时期内现金余额的总增减，因此不应被视为经营活动现金流的替代方案或流动性的衡量标准。

非GAAP不变货币调整收入：非GAAP不变货币调整收入被定义为根据收购合同负债的公允价值和外汇影响进行调整的收入，通过使用一年前的货币换算率换算本期收入来计算。

收入(非GAAP)：收入(非GAAP)不包括本季度确认的季度AVERA递延收入折旧摊销。我们公布收入(非公认会计原则)是为了让读者更好地了解Avira递延收入减记对我们历史业绩的影响，并帮助读者分析未来的业绩。

直接客户数量：直接客户是指在报告期末与我们有直接计费关系的活跃付费用户。我们不包括免费试用的用户和通过合作伙伴间接购买我们的产品或服务的用户，除非这些用户直接转换或续订我们的订阅，或通过我们的网络商店注册付费会员。Average Direct Customer Count是指财政季度开始和结束时直接客户总数的平均值。全年平均直接客户数量按各季度的平均值计算。

每用户直接平均收入(ARPU)：ARPU的计算方法是该期间的估计直接客户收入除以同期的平均直接客户数量，以每月数字表示。我们监测ARPU是因为它帮助我们了解我们正在将我们的消费者客户基础货币化的速度。