附件99.1
蝴蝶网络报告2022年第一季度财务业绩
需求增加推动收入稳步增长
人类医疗和兽医市场的发展势头
2022年5月5日，康涅狄格州吉尔福德和纽约--蝴蝶网络公司(纽约证券交易所股票代码：BFLY)(“蝴蝶”)，一家通过手持式全身超声改变医疗保健的数字健康公司，今天宣布了截至2022年3月31日的季度财务业绩，并提供了业务最新情况。
最近的亮点
| ● | 截至2022年3月31日的第一季度总收入为1,560万美元，较截至2021年3月31日的第一季度的1,240万美元增长25.2%。 | |
| ● | Petco Health and Wellness Company和蝴蝶公司宣布 他们将共同努力，将蝴蝶智商+Vet带到Petco遍布全美的200多个诊所。 | |
| ● | 北卡罗来纳大学的一项里程碑式的研究发表在《新英格兰医学杂志》证据， 得出结论，助产士使用蝴蝶技术的水平达到了训练有素的超声技师的水平。 我们相信这些结果为扩大产科超声波的使用提供了一个重要的机会。 | |
| ● | 蝴蝶网络获得了比尔和梅林达·盖茨基金会的500万美元赠款，用于通过蝴蝶智商+改善撒哈拉以南非洲地区的孕产妇和胎儿健康。作为这项倡议的一部分，将向肯尼亚的中层从业者提供500个探头 ，并将于2022年向南非的医护人员分发500个探头。 |
蝴蝶医疗集团总裁兼首席执行官托德·弗赫特曼博士说：“我们今年开局良好，我们的四大支柱--医疗系统、国际、居家护理和邻近市场都取得了显著进展。我们的核心原则是轻松、无处不在、经济实惠，推动着这些支柱的增长。北卡罗来纳大学具有里程碑意义的研究就说明了这一点，该研究加强了蝴蝶的可用性、人工智能的力量以及蝴蝶提高护理标准的潜力。Fruchterman继续说：“随着越来越多的客户使用蝴蝶，我们看到临床社区越来越多地认识到在床边获取超声波信息 改变医疗保健的力量。作为一个团队，我们专注于我们的愿景，让蝴蝶像听诊器一样无处不在。
2022年第一季度财务业绩
第一季度总收入从2021年第一季度的1240万美元增长到1560万美元，增幅为25.2%。产品收入从2021年第一季度的960万美元增长至1100万美元，增幅为14.8%。订阅收入从2021年第一季度的280万美元增长到460万美元，增幅为60.1%。
2022年第一季度的毛利润为830万美元，而2021年第一季度的毛利润为640万美元。2022年第一季度调整后的毛利润为880万美元，而2021年第一季度的调整后毛利润为590万美元。
该季度的总毛利率为53.6%，而2021年第一季度的毛利率为51.6%。调整后的毛利率为56.3%，而2021年第一季度为47.8%。
该季度的总运营费用为5790万美元，与2021年第一季度的6020万美元相比，下降了3.8%。
2022年第一季度的净亏损为4450万美元，而2021年第一季度的净亏损为70万美元。调整后的EBITDA在2022年第一季度亏损4,000万美元 ，而2021年第一季度亏损2,650万美元。
截至2022年3月31日，现金和现金等价物为3.599亿美元。
在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三个月中，调整后的EBITDA与净亏损、调整后的毛利与毛利以及调整后的毛利与毛利的对账在本新闻稿的财务时间表中提供。对这些非公认会计准则财务计量的解释也包括在下文标题 “非公认会计准则财务计量”之下。
电话会议
2022年5月5日东部时间上午8：30将召开电话会议，审查2022年第一季度的财务业绩 并提供业务最新情况。感兴趣的各方可通过拨打+1(844)200-6205(美国)收听电话会议。或+1(929)526-1599(美国境外)并参考访问代码：704061。此外，您还可以在蝴蝶网站的投资者栏目中获得有关此次电话会议的网络直播的链接。
关于蝴蝶网络公司
蝴蝶公司由Jonathan Rothberg博士于2011年创立，并通过与Longview Acquisition Corp.的业务合并在纽约证券交易所上市，它创造了世界上第一个采用半导体技术的手持式单探头全身超声系统--蝴蝶IQ+。蝴蝶医疗的使命是使医学成像大众化，为全球健康公平做出贡献，使高质量的超声波变得负担得起、易于使用、全球可用、 和智能连接，包括为全球47亿无法获得超声波的人提供。通过其专有的芯片上超声™技术，蝴蝶正在为更早地检测和远程管理世界各地的健康状况铺平道路。今天，美国、澳大利亚、奥地利、比利时、加拿大、丹麦、芬兰、法国、德国、爱尔兰、意大利、荷兰、新西兰、挪威、波兰、葡萄牙、西班牙、瑞典、瑞士和英国的医疗从业者可以在线购买蝴蝶智商+。
蝴蝶智商+是一款仅供训练有素的医疗保健专业人员使用的处方设备。
非公认会计准则财务指标
除了提供基于美国公认会计原则(“GAAP”)的财务计量外，该公司还提供并非根据GAAP(“非GAAP”)编制的其他财务指标。本新闻稿中包含的非GAAP财务指标包括调整后的EBITDA、调整后的毛利和调整后的毛利率。本公司采用非公认会计原则的财务措施，以协助简明综合财务报表的读者理解其管理层用以评估业务及进行财务规划的核心经营结果。公司的非公认会计准则财务指标，调整后EBITDA、调整后毛利和调整后毛利率，为投资者提供了一个额外的工具，用于比较公司多个时期的财务业绩。
调整后的EBITDA、调整后的毛利和调整后的毛利是公司管理层用来评估其经营业绩的关键业绩指标。这些非GAAP衡量标准有助于 在更一致的基础上对公司经营业绩进行内部比较。公司使用这些业绩衡量标准 进行业务规划和预测。本公司相信，经调整的EBITDA、经调整的毛利及经调整的毛利 可加强投资者对本公司财务表现的了解，因为该等资料可透过剔除本公司认为不能代表其核心业务的某些项目，对评估本公司各期的经营表现 有帮助。
调整后的EBITDA、调整后的毛利和调整后的毛利可能无法 与其他公司的同名指标相比，因为它们可能不会以相同的方式计算这些指标。经调整的EBITDA、经调整的毛利及经调整的毛利并非根据公认会计原则编制，且不应与根据公认会计原则编制的措施 分开考虑，或作为根据公认会计原则编制的措施的替代。在评估公司业绩时，您应考虑调整后的EBITDA、调整后的毛利和调整后的毛利，以及根据公认会计准则 编制的其他财务业绩指标，包括净亏损、毛利和毛利率。
非GAAP财务指标不会取代公司GAAP财务结果的列报，仅应作为对根据GAAP列报的公司财务结果的补充，而非替代。在本新闻稿中，公司提供了调整后的EBITDA与净亏损、调整后的毛利与毛利、调整后的毛利率与毛利率的对账，这是最直接可比的GAAP财务指标。 调整后的EBITDA、调整后的毛利和调整后的毛利与相应的GAAP衡量标准无法进行前瞻性的对账 因为公司无法合理确定地预测员工薪酬支出的非现金部分 、营运资金需求的变化、供应链的差异、公司认为不能反映的事项产生的收益或费用的影响 在重复的基础上，其持续运营和其他类似项目，而没有不合理的 努力。这些项目是不确定的，取决于各种因素，可能对公司根据公认会计原则计算的结果具有重大影响。管理层强烈鼓励投资者全面审查公司的财务报表和公开提交的报告，不依赖任何单一的财务衡量标准。
前瞻性陈述
本新闻稿包括《1995年美国私人证券诉讼改革法》中“安全港”条款所指的“前瞻性陈述”。公司的实际结果可能与其预期、估计和预测不同，因此，您不应依赖这些前瞻性陈述作为对未来事件的预测。“预期”、“估计”、“项目”、“预算”、“预测”、“ ”、“预期”、“打算”、“计划”、“可能”、“将会”、“可能”、“应该”、“相信”、“预测”、“可能”、“继续”以及类似的 表述(或此类词语或表述的否定版本)旨在识别此类前瞻性表述。这些前瞻性陈述包括但不限于公司对财务业绩、未来业绩、商业化和部署公司产品和服务的计划、产品和服务的开发以及产品和服务当前或未来市场的规模和潜在增长的预期。这些前瞻性表述涉及重大风险和不确定因素，可能导致实际结果与前瞻性表述中讨论的大不相同。这些因素大多不在公司的控制范围之内，很难预测。可能导致这种差异的因素包括但不限于：新冠肺炎对公司业务的影响，包括与奥密克戎或其他变种有关的问题；认识到业务合并的预期效益的能力；公司实现盈利增长和管理增长的能力；成功, 本公司产品和服务开发活动的成本和时间；本公司产品和服务的潜在属性和收益；本公司的产品和服务被保健从业者和患者接受的程度； 本公司获得和维持监管部门对其产品的批准的能力，以及 任何经批准的产品的任何相关限制和限制；本公司识别、许可或获取额外技术的能力；本公司维护其现有许可、制造、供应和分销协议的能力；公司产品的制造和供应；公司与目前销售或从事公司目前销售或开发的产品和服务的其他公司竞争的能力；适用法律或法规的变化；公司产品和服务的市场规模和增长潜力，以及公司单独或与其他公司合作服务于这些市场的能力；公司产品和服务的定价以及使用其产品和服务进行的医疗程序的报销；本公司对费用、收入、资本要求和额外融资需求的估计；本公司的财务业绩；本公司未来融资的能力；以及本公司在最近的经修订的Form 10-K年度报告中或在其提交给美国证券交易委员会的后续文件中不时指出的其他风险和不确定因素。 本公司提醒，上述因素列表并不是唯一的。公司告诫您不要过度依赖任何前瞻性陈述, 仅在本新闻稿发布之日发表。本公司不承担或接受任何 义务或承诺公开发布任何前瞻性陈述的任何更新或修订，以反映公司预期的任何变化或任何此类陈述所依据的事件、条件或情况的任何变化。
联系人：
投资者
艾格尼丝·李650.677.9138
电子邮箱：alee@beatflynetwork.com
媒体
冬青泉
781.888.8219
邮箱：hSpring.com@beatflynetwork.com
蝴蝶网络公司。
简明合并经营报表和全面亏损
(单位为千，不包括每股和每股金额)
(未经审计)
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 收入： | ||||||||
| 产品 | $ | 11,014 | $ | 9,595 | ||||
| 订阅 | 4,560 | 2,848 | ||||||
| 总收入 | $ | 15,574 | $ | 12,443 | ||||
| 收入成本： | ||||||||
| 产品 | 6,149 | 5,648 | ||||||
| 订阅 | 1,083 | 379 | ||||||
| 收入总成本 | $ | 7,232 | $ | 6,027 | ||||
| 毛利 | $ | 8,342 | $ | 6,416 | ||||
| 运营费用： | ||||||||
| 研发 | $ | 23,623 | $ | 15,716 | ||||
| 销售和市场营销 | 15,202 | 9,808 | ||||||
| 一般和行政 | 19,050 | 34,640 | ||||||
| 总运营费用 | 57,875 | 60,164 | ||||||
| 运营亏损 | $ | (49,533 | ) | $ | (53,748 | ) | ||
| 利息收入 | $ | 10 | $ | 239 | ||||
| 利息支出 | — | (638 | ) | |||||
| 认股权证负债的公允价值变动 | 5,163 | 54,112 | ||||||
| 其他收入(费用)，净额 | (100 | ) | (631 | ) | ||||
| 扣除所得税准备前的亏损 | $ | (44,460 | ) | $ | (666 | ) | ||
| 所得税拨备 | 17 | 24 | ||||||
| 净亏损和综合亏损 | $ | (44,477 | ) | $ | (690 | ) | ||
| A类和B类普通股基本股东和稀释后普通股每股净亏损 | $ | (0.22 | ) | $ | (0.01 | ) | ||
| 加权平均股数，用于计算A类和B类普通股股东应占每股净亏损，基本和稀释后每股净亏损 | 199,000,258 | 105,916,706 | ||||||
蝴蝶网络公司。
简明合并资产负债表
(单位为千，不包括每股和每股金额)
(未经审计)
| 3月31日， | 十二月三十一日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产： | ||||||||
| 现金和现金等价物 | $ | 359,901 | $ | 422,841 | ||||
| 应收账款净额 | 13,071 | 11,936 | ||||||
| 盘存 | 48,354 | 36,243 | ||||||
| 供应商预付款的当前部分 | 29,424 | 27,500 | ||||||
| 预付费用和其他流动资产 | 23,556 | 13,384 | ||||||
| 流动资产总额 | $ | 474,306 | $ | 511,904 | ||||
| 财产和设备，净额 | 22,767 | 14,703 | ||||||
| 供应商预付款的非当期部分 | 7,452 | 12,782 | ||||||
| 经营性租赁资产 | 23,524 | 24,083 | ||||||
| 其他非流动资产 | 7,371 | 8,493 | ||||||
| 总资产 | $ | 535,420 | $ | 571,965 | ||||
| 负债和股东权益 | ||||||||
| 流动负债： | ||||||||
| 应付帐款 | $ | 2,683 | $ | 5,798 | ||||
| 递延收入，当期 | 13,359 | 13,071 | ||||||
| 应计采购承诺，当期 | 5,743 | 5,329 | ||||||
| 应计费用和其他流动负债 | 28,922 | 25,631 | ||||||
| 流动负债总额 | $ | 50,707 | $ | 49,829 | ||||
| 递延收入，非流动 | 6,272 | 5,476 | ||||||
| 认股权证负债 | 21,066 | 26,229 | ||||||
| 应计采购承诺，非流动 | 13,786 | 14,200 | ||||||
| 经营租赁负债 | 30,097 | 27,690 | ||||||
| 其他非流动负债 | 828 | 850 | ||||||
| 总负债 | $ | 122,756 | $ | 124,274 | ||||
| 承付款和或有事项 | ||||||||
| 股东权益： | ||||||||
| A类普通股面值.0001美元；于2022年3月31日和2021年12月31日授权发行的600,000,000股；分别于2022年3月31日和2021年12月31日发行和发行的172,523,557股和171,613,049股 | 17 | 17 | ||||||
| B类普通股面值.0001美元；2022年3月31日和2021年12月31日授权发行的27,000,000股；2022年3月31日和2021年12月31日发行和发行的26,426,937股 | 3 | 3 | ||||||
| 额外实收资本 | 884,336 | 874,886 | ||||||
| 累计赤字 | (471,692 | ) | (427,215 | ) | ||||
| 股东权益总额 | $ | 412,664 | $ | 447,691 | ||||
| 总负债和股东权益 | $ | 535,420 | $ | 571,965 | ||||
蝴蝶网络公司。
简明合并现金流量表
(单位：千)
(未经审计)
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 经营活动的现金流： | ||||||||
| 净亏损 | $ | (44,477 | ) | $ | (690 | ) | ||
| 对净亏损与经营活动中使用的现金净额进行的调整： | ||||||||
| 折旧及摊销 | 839 | 458 | ||||||
| 可转换债务的非现金利息支出 | — | 389 | ||||||
| 基于股票的薪酬费用 | 8,730 | 20,298 | ||||||
| 认股权证负债的公允价值变动 | (5,163 | ) | (54,112 | ) | ||||
| 其他 | 40 | 397 | ||||||
| 经营性资产和负债变动情况： | ||||||||
| 应收账款 | (1,179 | ) | 585 | |||||
| 盘存 | (12,111 | ) | (10,324 | ) | ||||
| 预付费用和其他资产 | (5,455 | ) | (6,114 | ) | ||||
| 供应商预付款 | 3,406 | (1,744 | ) | |||||
| 应付帐款 | (3,176 | ) | (11,000 | ) | ||||
| 递延收入 | 1,084 | 2,329 | ||||||
| 经营租赁资产和负债变动 | 622 | (306 | ) | |||||
| 应计费用和其他负债 | 2,606 | (3,593 | ) | |||||
| 用于经营活动的现金净额 | $ | (54,234 | ) | $ | (63,427 | ) | ||
| 投资活动产生的现金流： | ||||||||
| 购买有价证券 | — | (691,908 | ) | |||||
| 有价证券的销售 | — | 165,000 | ||||||
| 购置财产和设备，包括大写软件 | (4,506 | ) | (1,289 | ) | ||||
| 用于投资活动的现金净额 | $ | (4,506 | ) | $ | (528,197 | ) | ||
| 融资活动的现金流： | ||||||||
| 行使股票期权及认股权证所得款项 | 651 | 6,283 | ||||||
| 企业合并注入股权的净收益 | — | 548,403 | ||||||
| 应付贷款的偿付 | — | (4,366 | ) | |||||
| 其他融资活动 | (101 | ) | (52 | ) | ||||
| 融资活动提供的现金净额 | $ | 550 | $ | 550,268 | ||||
| 现金、现金等价物和限制性现金净(减)增 | $ | (58,190 | ) | $ | (41,356 | ) | ||
| 期初现金、现金等价物和限制性现金 | 426,841 | 60,206 | ||||||
| 现金、现金等价物和受限现金，期末 | $ | 368,651 | $ | 18,850 | ||||
蝴蝶网络公司。
调整后的毛利和调整后的毛利率
(单位：千)
(未经审计)
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 收入 | $ | 15,574 | $ | 12,443 | ||||
| 收入成本 | 7,232 | 6,027 | ||||||
| 毛利 | $ | 8,342 | $ | 6,416 | ||||
| 毛利率 | 53.6 | % | 51.6 | % | ||||
| 添加： | ||||||||
| 折旧及摊销 | 426 | 89 | ||||||
| 保修责任政策更改 | — | (560 | ) | |||||
| 调整后的毛利 | $ | 8,768 | $ | 5,945 | ||||
| 调整后的毛利率 | 56.3 | % | 47.8 | % | ||||
蝴蝶网络公司。
调整后的EBITDA
(单位：千)
(未经审计)
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 净亏损 | $ | (44,477 | ) | $ | (690 | ) | ||
| 利息收入 | (10 | ) | (239 | ) | ||||
| 利息支出 | — | 638 | ||||||
| 认股权证负债的公允价值变动 | (5,163 | ) | (54,112 | ) | ||||
| 其他费用，净额 | 100 | 631 | ||||||
| 所得税拨备 | 17 | 24 | ||||||
| 基于股票的薪酬 | 8,730 | 20,298 | ||||||
| 折旧及摊销 | 839 | 458 | ||||||
| CEO交接成本 | — | 5,398 | ||||||
| 保修责任政策更改 | — | (560 | ) | |||||
| 交易红利 | — | 1,653 | ||||||
| 调整后的EBITDA | $ | (39,964 | ) | $ | (26,501 | ) | ||